ExeoTech Invest AB (publ)

Org. nr 556536 - 0954

Pressrelease

16 mars 2016 (NGM MTF:ETIN)

Månadsbrev för mars

Kalmar, Sverige, 16 mars 2016 – (NGM MTF, ETIN). ExeoTech Invest AB (publ).

Det enskilt absolut viktigaste nu är att återställa det egna kapitalet per den siste mars. Vi har därför idag dels kallat till kontrollstämma två som avhålls den 30 mars, dels kallat till en extra stämma även den 30 mars, men förlagd till före kontrollstämman, för beslut om en riktad kvittningsemission till närstående som bistått med finansiering av den skuldsanering vi nu genomfört. Denna emission kommer inte vara större än vad som behövs för att säkerställa att det egna kapitalet är intakt och vi vidtar fortsatt åtgärder, bl.a. arbeta på att slutföra förvärven av MBN Trading och Österhagenglass, för att därigenom minimera behovet av en riktad kvittningsemission. Extrastämman och beslut om riktad kvittningsemission säkerställer dock att det egna kapitalet kommer vara återställt och är således en förutsättning för fortsatt verksamhet.

I samband med bokslutet kostnadsförde vi samtliga borgensåtaganden, åtaganden som kan hänföras till att vårt tidigare intressebolag ASTG försatt dotterbolag i konkurs, både åtaganden som infriats och anteciperade åtaganden. Vi skrev också bort ett antal osäkra fordringar och undviker förhoppningsvis obehagliga överraskningar framöver. Det medförde dock att det egna kapitalet blev mer negativt än indikerat i föregående månadsrapport. I bokslutet uppgick moderbolagets eget kapital till -13,7 MSEK.

Avtalet med GEM om finansiering upp till 45 MSEK över 3 år säkerställer pågående expansion och ger nödvändig arbetsro för att kunna fokusera på att utveckla den spännande verksamhet nu är under uppbyggnad och där samtliga verksamheter inlett året starkt. Kombinationen av återställt eget kapital, stark tillväxt inom samtliga verksamheter och en finansiering gör att vi ser framtiden an med stor entusiasm. För att ge ökad transparens över hur verksamheten utvecklas kommer vi därför dels återgå till att publicera kvartalsrapporter, dels framöver att presentera månadsvisa omsättningssiffror i samband med månadsbreven.

Avslutningsvis vill jag understryka att det idag inte finns något som föranleder någon förändring av tidigare uttalade finansiella mål för innevarande år, d v s att vi i år skall nå en omsättning om cirka 26 MSEK och EBITDA om cirka 3 MSEK, exklusive moderbolaget.

Utvecklingen för våra finanser

Vi fortsätter reglera tidigare förfallna leverantörsskulder i enlighet med ingångna avbetalningsplaner. Utöver leverantörsskulder och skulder till närstående, att hänföra till att de bistått bolaget med att reglera vissa åtaganden, är den enda kvarvarande väsentliga skulden den till ASTG som per idag uppgår till 3,4 MSEK och amorteras veckovis med minst 0,1 MSEK. Enligt avtal skall skulden vara nedbetald till minst 1 MSEK per den siste mars.

ExeoTech Invest, moderbolaget, eget kapital var vid bokslutskommunikén -13,7 MSEK. Aktiekapital, som måste vara 100 % intakt vid kontrollstämma två, sattes ned till 0,5 MSEK från cirka 6,1 MSEK vid den extra stämma som avhölls den 9 februari. Allt annat lika skall eget kapital per den siste mars således uppgå till minst cirka 14,2 MSEK för att vara intakt.

Slutregleringen av Oak Event förvärvet och den riktade emission som genomförts i samband med den nu presenterade affären med Facile & Co tillför tillsammans cirka 2,9 MSEK i eget kapital. Därutöver torde nu pågående förhandlingar med både fordringsägare och tidigare osäkra fordring som vi reserverat för att kunna innebära att minst 1 MSEK kan återföras, vilket även det blir en förstärkning av eget kapital.

Totala antalet aktier i ExeoTech uppgår per idag till 256 463 390. Tillkommer gör cirka 21,7 miljoner aktier under registrering som hänför sig till slutreglering av Oak Event förvärvet samt Facile & Co.

Utvecklingen för våra verksamheter i februari

Idemo Ventures

Februari var ytterligare en mycket stark månad för Sameffekt AB (xxx.xxxxxxxxx.xx). I februari ökade försäljningen med cirka 9 % jämfört med föregående år och med cirka 5 % jämfört med föregående månad, d v s januari. Tillströmningen av nya kunder är mycket god ett resultat av den säljkampanj som genomförs tillsammans med externa provisionsbaseradesäljare. I februari tillkom, liksom i januari, ett tiotal nya kunder.

ExeoTech Food Ventures

La Petite Epicerie de Saigon Ltd (”LPES”) (xxx.xxxxxxxxx.xxx), i vilket EFV äger 10 %, fortsätter att utvecklas starkt även om februari präglats av det kinesiska nyåret som innebar att februari inte ens var en halv arbetsmånad. I februari ökade försäljningen med 17 % mot föregående år och var av naturliga skäl väsentligt lägre än föregående månad, d v s januari.

I februari har inga nya leveransavtal med hotell ingåtts, men däremot har i början av mars ytterligare ett större femstjärnigt hotell i Saigon, Vietnam, ingått leveransavtal för sylt. Per idag har LPES leveranskontrakt för sylt med 23 hotell i Vietnam och Kambodja.

Vi hoppas inom kort kunna slutföra pågående diskussioner om ett utökat ägande i LPES.

The LPES Trading Company Pte Ltd (”LPES Trading”) (xxx.xxxx-xxxxxxx.xxx), där EFV äger

60 %, första egna produkt, en serie av ekologiska tesorter från Vietnam, håller just nu på att slutpacketeras och kommer att lanseras i april under La Petite Epicerie Saigon’s varumärke. Processen har tagit längre tid än vad vi initialt anteciperat och vi har dels lärt oss en hel del, dels är fantastiskt nöjda med slutresultatet. Vi har även tagit fram en produktserie av torkad exotisk frukt som också just nu paketeras och är klar för lansering i april. Även den torkade exotiska frukten kommer saluföras under La Petite Epicerie Saigon’s varumärke.

I och med det exklusiva licens- och distributionsavtal som ExeoTech ingått med den svenska sprittillverkaren Facile & Co har nu LPES Trading Company tillgång till en ”egen” vodka ”Seriously” och kommer med denna som bas påbörja en lansering i första hand i Vietnam.

Arbetet med att expandera bolagets produktportfölj med bl.a. svensk sockerkonfektyr med fokus på i första hand Vietnam pågår fortsatt och vi hoppas inom kort kunna presentera ett samarbetsavtal. Även

framtagandet, tillsammans med en Vietnamesisk såstillverkare, av en serie matsåser tillhörande det sydostasiatiska köket för lansering under andra kvartalet 2016 fortgår fortsatt.

LPE Saigon AB (xxx.xxxx.xx), där EFV äger 60 %, arbetar intensivt på att etablera LPES produkter i Sverige. I februari tillkom 4 butiker i bl.a. Stockholm, Linköping och Varberg och bara denna vecka har ytterligare två ICA butiker adderats, en i Stockholm och en i Uppsala. Vi räknar med ytterligare minst fem butiker innan mars månads utgång.

En god aktivitet på nätbutiken noteras, om än på fortsatt blygsam nivå. Intressant är att det under februari gjorts första beställningar från Europeiska kunder. Förberedelser för lansering på ytterligare marknader i Europa pågår och då i första hand Danmark, Norge och Storbritannien. Inom kort kommer bolaget kunna presentera ett utökat produktutbud bestående av, förutom sylt, honung, te och torkad frukt, både frystorkad och soltorkad.

Oak Event

Verksamheten i Kalmar utvecklas enligt plan även om satsningen på ”drop in” kunder kom igång något senare än planerat. Under februari har även ett antal externa cateringuppdrag tillkommit, en verksamhet som med tiden kan komma att öka.

Uppstarten av verksamheten i Gävleborgs län, där avtal ingåtts avseende catering baserat på konceptet Måltid till en operatör av asylboende, som var planerade till februari har försenats något

p.g.a. ett sent bygglov. Avtalstiden uppgår till 3 år och innebär en successiv upptrappning av leveranser och motsvarar initialt en omsättning om cirka 0,3 MSEK i månaden som ökar till uppemot cirka 1,8 MSEK i månaden.

Vi räknar fortsatt med att kunna ingå avtal under mars månad avseende catering baserat på konceptet Måltid med en operatör av asylboende i Kronobergslän. Därutöver har förhandlingar inletts om cateringuppdrag till en operatör av asylboende i Nordvästra Skåne samt förhandlingar om leveranser till en större regional operatör av persontransporter.

Med önskan om en glad påsk Xxxxxx Xxxxxxx

VD ExeoTech Invest AB (publ) xxxxxx.xxxxxxx@xxxxxxxx.xx

Tel 000-000 00 00

Om ExeoTech Invest