Slutliga Villkor Bevis
Slutliga Villkor Bevis
Derivatinstrument
Slutliga Villkor för Bevis ABTSVE19C SWE utgivna under Swedbank AB:s Program för Bevis
Definitioner i dessa Slutliga Villkor ska om annat inte särskilt anges ha den betydelse som anges i Bankens Prospekt offentliggjort den 28 juni 2013 samt tilläggsprospekt offentliggjort den 5 juli 2013, den 19 juli 2013 och den 29 oktober 2013 vilket utgör ett grundprospekt enligt 2 kap 16 § lagen (1991:980) om handel med finansiella instrument. Detta dokument utgör de Slutliga Villkoren, som har utarbetats enligt artikel 5.4 i direktiv 2003/71/EG, för nedanstående Bevis och ska läsas tillsammans med Prospektet och dess tillägg. Fullständig information om Banken och bevisen erhålls endast genom att dessa Slutliga Villkor läses tillsammans med Prospektet.
Prospektet samt eventuella tilläggsprospekt har offentliggjorts på Bankens webbplats (xxx.xxxxxxxx.xx/xx) och kan även rekvireras kostnadsfritt från något av Bankens kontor.
Till dessa Slutliga Villkor har bifogats en sammanfattning av emissionen.
A. VILLKOR FÖR BEVISEN
1. Typ av Bevis Aktiebevis
i | Aktieindex | Vikt | Kod i informations- systemet Bloombergs |
1 | NASDAQ OMX OMXS30 IndexTM | 100% | OMX index |
2. Underliggande tillgångar
Nasdaq OMX ABs OMXS30 Index
I Nasdaq OMX ABs OMXS30 Index (OMXS30 Index) ingår de ca 30 värdemässigt mest omsatta svenska aktierna på den Nordiska börsen i Stockholm. Eftersom vissa bolag har flera aktieslag med hög omsättning kan antalet bolag som ingår i OMXS30 index vara färre än 30. I OMXS30 index ingår de flesta av de branscher som finns representerade på den Nordiska Börsen i Stockholm och index åskådliggör den svenska aktiemarknadens förändringar väl. OMXS30 index är ett kapitalviktat, icke utdelningsjusterat index där varje bolag som ingår påverkar detta i proportion till sitt börsvärde För ytterligare information om index hänvisas till xxx.xxxxxxxxxxxxxxx.xxx.
Historisk utveckling
OMXS30 Index började beräknas den 30 september 1986 då index åsattes värde 125,00. Indexkursen den 21 januari 2014 var 1 350,02, vilket är en ökning med 1,28% sedan årsskiftet. Indexutvecklingen för kalenderåren 2009-2013 har beräknats till ca
+43,7, +21,4, -14,5, 11,8 och +20,7 procent.
Nedanstående graf visar utvecklingen för aktieindex för perioden 1 januari 2009 till och med 31 december 2013. Det bör observeras att historiskt material och historisk utveckling inte utgör någon garanti eller prognos för framtida utfall. Källa: Bloomberg
Ovanstående Underliggande Tillgångars fortsatta utveckling kan följas i informationssystemet Bloombergs, på relevant marknads- plats och på Bankens hemsida xxx.xxxxxxxx.xx/xxxxxxxxxx.
De 10 största bolagen 2014-01-21
Bolag Vikt
Hennes & Mauritz AB | 12,8% |
Nordea Bank AB | 10,8% |
Telefonaktiebolaget LM Ericsson | 7,0% |
TeliaSonera AB | 6,8% |
Swedbank AB | 6,0% |
Svenska Handelsbanken AB | 6,0% |
Skandinaviska Enskilda Banken AB | 5,6% |
Atlas Copco AB | 4,5% |
Volvo AB | 4,3% |
Svenska Cellulosa AB SCA | 3,6% |
Ingående bolag fördelade på sektorer 2014-01-21
Xxxxxx Xxxx Xxxxx bolag
Industri | 36,7% | 11 |
Finans | 16,7% | 5 |
Sällanköpsvaror | 10,0% | 3 |
Dagligvaror | 6,7% | 2 |
Hälsovård | 6,7% | 2 |
IT | 6,7% | 2 |
Material | 6,7% | 2 |
Telekom | 6,7% | 2 |
Energi | 3,3% | 1 |
Jämförande nyckeltal för perioden 2009-01-01-2014-01-21
OMXS30
Index | Europa3) | Världen 4) | |
Genomsnittlig | |||
Årsavkastning: | 14,0% | 5,0% | 11,6% |
Kursrörlighet1): | 15,6% | 19,4% | 17,1% |
Riskjusterad | |||
avkastnings- kvot2): | 90,0% | 19,4% | 68,0% |
Maximal upp- | |||
gång 1 mån: | 17,0% | 14,7% | 10,9% |
Maximal ned- | |||
gång 1 mån: | -10,4% | -13,8% | -10,5% |
Historiskt material och nyckeltalen i ovanstående tabell avser kalenerår.
1) Kursrölighet är ett vanligt använt riskmått där ett lågt värde innebär låg risk.
2) Riskjusterad avkastningskvot är ett mått som används för att bedöma avkastningen i relation till kursrörligheten/risken och anges som avkastning per riskenhet. (Källa: Bloomberg)
3) Eurostoxx 50 Index
4) MSCI World Index
Swedbank AB är enligt överenskommelse med indexägaren NASDAQ OMX Group, Inc, förpliktigat att framföra nedanstående information:
NASDAQ OMX OMXS30 IndexTM
“Bevisen är inte garanterade, godkända, sålda eller marknadsförda av NASDAQ OMX Group, Inc. eller dess närstående bolag (i fortsättningen benämns NASDAQ OMX och dess närstående bolag ”Företagen”). Företagen har inte godkänt lagligheten, lämpligheten, riktigheten eller tillräckligheten av beskriv- ningar och tillkännagivanden relaterade till Xxxxxxx. Företagen lämnar inga garantier eller utfästelser, uttryckliga eller underförstådda, till innehavarna av Bevisen eller allmänheten avseende tillrådigheten att investera i värdepapper generellt eller i Bevisen i synnerhet eller OMXS30 Index möjlighet att följa den allmänna aktiemarknadens utveckling. Företagens enda relation till Swedbank AB (publ) (”Licenstagaren”) är licensieringen av de registrerade varumärkena Nasdaq®, OMX®, OMXS30™ och OMXS30 Index™ och vissa av Företagens handelsnamn och användningen av OMXS30 Index som bestäms, sätts samman och beräknas av NASDAQ OMX utan hänsynstagande till Licenstagarens Bevis. NASDAQ OMX är inte skyldigt att ta hänsyn till Licenstagarens eller innehavare av Bevis behov vid bestämmande, sammansättande eller beräkning av OMXS30 Index. Företagen är inte ansvariga för och har inte deltagit i bestämmandet av tidpunkten för, priset på eller antalet Bevis som ska emitteras eller bestämmande eller beräkning av den ekvation enligt vilken Xxxxxxxx avkastning skall fastställas. Företagen har inget ansvar för eller i samband med administrationen, marknadsföringen eller handeln med Bevisen.
FÖRETAGEN GARANTERAR INTE RIKTIGHETEN AV OCH/ELLER
OAVBRUTEN BERÄKNING AV OMXS30 INDEX ELLER DÄRI INGÅENDE DATA. FÖRETAGEN LÄMNAR INGA UTFÄSTELSER, UTTRYCKLIGA ELLER UNDERFÖRSTÅDDA, AVSEENDE AVKASTNING ELLER ANNAT RESULTAT FÖR LICENSTAGAREN, INNEHAVARE AV OBLIGATION ELLER NÅGON ANNAN FYSISK ELLER JURIDIKS PERSON GENOM ANVÄNDNINGEN AV OMXS30 INDEX ELLER DÄRI INGÅENDE DATA. FÖRETAGEN LÄMNAR INGA UTFÄSTELSER, UTTRYCKLIGA ELLER UNDERFÖRSTÅDDA, OCH FRISKRIVER SIG UTTRYCKLIGEN FRÅN ALLA UTFÄSTELSER OM KVALITETEN ELLER LÄMPLIGHETEN FÖR ETT VISST SYFTE ELLER ANVÄNDNINGEN SÅVITT AVSER OMXS30 INDEX ELLER DÄRI INGÅENDE DATA. UTAN BEGRÄNSNING AV DET FÖREGÅENDE SÅ HAR FÖRETAGEN
INTE I NÅGOT FALL NÅGOT ANSVAR FÖR FÖRLORAD VINST ELLER SKADA AV VILKET SLAG DEN VARA MÅ SÅSOM EXEMPELVIS INDIREKT SKADA ELLER FÖLJDSKADA ÄVEN OM FÖRETAGEN UNDERRÄTTATS OM MÖJLIGHETEN AV SÅDAN SKADA.”
3. Bevisets värde Ett bevis värde under löptiden är relaterade till återstående löptid,
rådande ränteläge i Sverige, värdeutvecklingen för Aktieindex, antaganden om framtida kursrörelser och i förekommande fall aktieutdelningar.
Nedan följer fem exempel på återbetalat belopp vid olika antagande om indexutvecklingen och Barriär 50 procent. Likvidbeloppet motsvarar köp av 50 bevis à 1 000 kronor (50 000 kronor) och värdena avser belopp före skatt.
Exempel 1
Aktiekindex Värdeförändring: +20%
Tilläggsbelopp: 50 000 x 20% x 100% = 10 000 kronor (18,2% beräknat på placerat belopp inklusive courtage)
Återbetalningsbelopp: 50 000 + 10 000 = 60 000 kronor Årseffektiv avkastning: 3,4% (inklusive courtage)
Exempel 2
Aktiekindex Värdeförändring: +40%
Tilläggsbelopp: 50 000 x 40% x 100% = 20 000 kronor (37,9% beräknat på placerat belopp inklusive courtage)
Återbetalningsbelopp: 50 000 + 20 000 = 70 000 kronor Årseffektiv avkastning: 6,6% (inklusive courtage)
Exempel 3
Aktieindex Värdeförändring: +60%
Tilläggsbelopp: 50 000 x 60% x 100% = 30 000 kronor (57,6% beräknat på placerat belopp inklusive courtage)
Återbetalningsbelopp: 50 000 + 30 000 = 80 000 kronor Årseffektiv avkastning: 9,5% (inklusive courtage)
Exempel 4
Aktieindex Värdeförändring: -20%
Tilläggsbelopp: 0 kronor
(-1,5% beräknat på placerat belopp inklusive courtage) Återbetalningsbelopp: 50 000 + 0 = 50 000 kronor Årseffektiv avkastning: -0,3% (inklusive courtage)
Exempel 5
Aktieindex Värdeförändring: -60%
Tilläggsbelopp: 50 000 x -60% = -30 000 kronor
(-60,6% beräknat på placerat belopp inklusive courtage) Återbetalningsbelopp: 50 000 - 30 000 = 20 000 kronor
Årseffektiv avkastning: -16,9% (inklusive courtage)
4. Återbetalningsbelopp och Kupong
På Återbetalningsdagen erlägger Banken ett Återbetalningsbelopp beräknat som Nominellt Belopp + Tilläggsbelopp.
Tilläggsbelopp beräknas som
i. Nominellt Belopp x Deltagandegrad1 x Värdeförändring om Slutkurs är större än Startkurs, eller
ii. Nominellt Belopp x Värdeförändring om Slutkurs är mindre än Barriär, eller
iii. Noll (0) om Slutkurs är lika med eller mindre än Startkurs men lika med eller större än Barriär.
Barriär: fastställs av Banken på Startdagen och offentliggörs på Bankens hemsida xxx.xxxxxxxx.xx/xxxxxxxxxx.
Värdeförändring: den procentuella värdeförändringen beräknad enligt följande formel.
(Slutkurs-Startkurs)/Startkurs, Deltagandegrad1: 100 procent.
5. Startkurs den av Banken fastställda stängningskursen för Aktieindex den 5
mars 2014. Om denna dag inte är en Noteringsdag, eller om ett Marknadsavbrott då föreligger, äger Banken rätt att i stället fastställa Startkurs med utgångspunkt från Aktieindex stäng- ningskurs närmast påföljande Noteringsdag under vilken ett Marknadsavbrott inte föreligger. Fastställd Startkurser offentliggörs på Bankens hemsida xxx.xxxxxxxx.xx/xxxxxxxxxx.
6. Slutkurs den av Banken fastställda stängningskursen för Aktieindex
officiella stängningskurs den 5 mars 2019. Vid denna beräkning fastställs för sådan dag som inte är Noteringsdag, eller som är Noteringsdag med Marknadsavbrott, istället en kurs som motsvarar stängningskursen för Aktieindex närmast påföljande Noteringsdag utan Marknadsavbrott. Skulle ett Marknadsavbrott fortgå under flera Noteringsdagar i följd, med påföljd att en viss kurs för beräkningen inte kunnat fastställas, äger Banken rätt att uppskatta och fastställa denna kurs eller kurs för aktie som ingår i Aktieindex utifrån gällande förutsättningar på av Banken bestämd dag. Denna kurs kan komma att avvika från publicerad kurs.
7. Marknadsavbrott handelsstopp eller begränsning av handeln i någon eller några
aktier, eller i options-/terminskontrakt relaterade till Aktieindex, samt stängning av relevant aktiebörs eller marknadsplats. För att
Marknadsavbrott skall anses föreligga skall störningen vara väsentlig till såväl varaktighet som omfattning. Banken avgör i det enskilda fallet om en störning är så väsentlig att ett Marknadsavbrott skall anses föreligga.
8. Justeringar Skulle Aktieindex inte längre produceras, eller skulle formeln eller
metoden för beräkning av Aktieindex komma att ändras under löptiden äger Banken rätt att fastställa Startkurs och/eller Slutkurs till andra värden än vad som följer av det ovanstående, byta ut Aktieindex mot annat liknande index eller vidta andra åtgärder för beräkning av Tilläggsbelopp/Kupong, som enligt Bankens bedömning överensstämmer med gällande marknadspraxis eller som Banken finner mer ändamålsenliga. Skulle Aktieindex stängningskurser ändras av den organisation som utfört beräkningarna, äger Banken rätt att justera kurserna i motsvarande mån.
9. Förtida betalning För dessa Bevis finns inga särskilda villkor om förtida
återbetalning.
Banken äger rätt att återbetala bevis i förtid i samtliga de fall som anges i allmänna villkor.
10. Marknad Banken kommer till Nasdaq OMX Stockholm inge ansökan om
bevisens upptagande till handel på reglerad marknad. Banken kommer löpande att ställa köpkurser, vilket möjliggör för innehavare att realisera en vinst om värdeutvecklingen för placeringen blir gynnsam. När så är möjligt kommer Banken även att ställa säljkurser under löptiden. Bankens åtagande att ställa köp- och säljkurs gäller under normala marknadsförhållanden. Kurserna under löptiden är relaterade till återstående löptid, rådande ränteläge i Sverige och värdeutvecklingen för Aktieindex, antaganden om framtida kursrörelser och i förekommande fall aktieutdelningar.
B. ÖVRIG INFORMATION
i. Allmän information om Bevisen
11. XXXX och Kortnamn ISIN-kod: SE0005676715.
Kortnamn: ABTSVE19C SWE.
12. Clearinginstitut Euroclear Sweden AB, Box 191, SE-101 23 Stockholm, Tfn: +46
(0) 0 000 00 00.
13. Valuta SEK
14. Valör Nominellt SEK 1 000 eller hela multiplar därav, vid tecknande dock
lägst nominellt SEK 5.000.
15. Rättigheter som sammanhänger med Bevis
Bevis medför rätt till eventuellt Återbetalningsbelopp och eventuell Kupong i enlighet med villkoren.
Bevis medför rätt till betalning ur Bankens tillgångar jämsides med (pari passu) Bankens övriga icke säkerställda och icke efterställda nuvarande och framtida betalningsförpliktelser i den mån inte
annat är föreskrivet i lag. Bevisen lyder under svensk rätt.
16. Bemyndiganden Beslut om att utge Bevis under Programmet fattas med stöd av
bemyndigande från Bankens styrelse.
17. Emissionsdatum 2014-03-12
18. Slutdag 2019-03-05
19. Återbetalningsdag 2019-03-18
20. Avveckling Återbetalningsbelopp erläggs på Återbetalningsdagen, till den som är Innehavare på Avstämningsdagen.
Har Innehavare genom Kontoförande Institut låtit registrera att Återbetalningsbelopp ska insättas på visst bankkonto, sker insättningen genom ESs försorg på respektive förfallodag. I annat fall översänder ES beloppet sistnämnda dag till Xxxxxxxxxxx under dennes hos ES på avstämningsdagen registrerade adress. Infaller förfallodag på dag som inte är Bankdag insätts respektive översänds beloppet utan räntekompensation först följande Bankdag.
21. Kupongutbetalnings- dagar
Ej tillämpligt
22. Courtage Courtage utgår med 1,5 procent, beräknat på placerat belopp,
dock lägst med SEK 150. Med placerat belopp avses Nominellt Belopp x emissionskurs.
ii. Information om erbjudandet
23. Emissionssvolym lägst SEK 5.000.000 och högst SEK 200.000.000. Banken
förbehåller sig dock rätten att förändra detta belopp i samband med erbjudandet eller genom makulering av eget innehav.
Om anmälningar om köp inkommer vilka innebär att den högsta Emissionsvolym som Banken angett överskrids och Banken inte väljer att utöka Emissionsvolymen, kommer Banken att återbetala inbetalt belopp genom att sätta in dessa medel på det konto som anmälaren har angivit för betalning av Återbetalningsbeloppet. Om en anmälare inte har likvidbelopp på likvidkonto på den dag som är angiven för reservering på anmälningssedeln, kommer Banken att istället ge tilldelning till den närmast påföljande anmälare vilken har likvidbeloppet på rätt konto vid dagen för reservering. Om flera anmälare har registrerats som inkomna vid samma tid, kommer Banken att avgöra hur fördelning av tillgängligt belopp ska äga rum.
24. Teckningsbelopp Minsta teckningsbelopp är SEK 5 000, vilket motsvarar 5 bevis.
25. Anmälan om köp och betalning
Fullständigt ifylld anmälningssedel skall senast den 28 februari 2014 lämnas till något av Bankens eller samverkande sparbankers kontor. Anmälningssedel kan även lämnas den 1 mars 2014 till bankkontor som har lördagsöppet. Anmälan genom Telefon- och Internetbanken kan göras senast söndagen den 2 mars 2014.
Anmälan skall innehålla uppgift om valt bevis, tecknat nominellt
belopp, personuppgifter, VP-konto/depå samt konto i Banken eller samverkande sparbank som beloppet jämte courtage automatiskt kan dras ifrån. Görs anmälan genom Internetbanken skall motsvarande uppgifter lämnas vid anmälningstillfället.
26. Resultatet av
erbjudandet
Resultatet av erbjudandet, inklusive fastställd Emissionsvolym och specifika faktorer vilka är avgörande för beräkning av Tilläggsbelopp kommer att offentliggöras på Bankens hemsida xxx.xxxxxxxx.xx/xxxxxxxxxx senast den 10 mars 2014.
27. Simultana erbjudanden på flera marknader
Ej tillämpligt – Erbjudanden om Bevis görs endast på den svenska marknaden.
28. Tilldelning Meddelande om tilldelning sker via avräkningsnota. Handel i
Xxxxxxx kommer inte att påbörjas innan meddelande om tilldelning avsänts.
29. Pris/Metod för att fastställa pris och förfarandet för att offentligöra det
Pris: 100 procent av Nominellt Belopp d.v.s. SEK 1 000 per bevis.
30. Skatter och avgifter Utöver avdrag för skatt enligt lag förbehåller sig Banken rätt att vid
betalning avseende bevis göra avdrag för skatt i enlighet med överenskommelse mellan Banken och utländsk myndighet.
Nedanstående information utgör endast en kortfattad redogörelse för nu gällande skatteregler avseende fysiska personer bosatta i Sverige och svenska dödsbon. Redogörelsen gör inte anspråk på att vara fullständig, utan är endast avsedd som en allmänt hållen information. Avvikande skatteregler kan gälla för andra skattesubjekt.
Bevisen betraktas som aktierelaterade värdepapper som beskattas enligt reglerna för delägarrätter. Avyttring under löptiden respektive inlösen skall därför redovisas som kapitalvinst (reavinst) respektive kapitalförlust (reaförlust). Kapitalvinst beskattas med 30 procent i inkomstslaget kapital. Då bevisen är marknadsnoterade, får kapitalförlust kvittas fullt ut mot kapitalvinst på marknadsnoterade aktier och övriga aktieliknande värdepapper samt på ej marknadsnoterade aktier. I övrigt medges avdrag med 70 procent av förlusten mot övriga intäkter i inkomstslaget kapital.
31. Arrangör Swedbank AB (publ) Brunkebergstorg 8 SE-105 34 Stockholm
32. Betalnings- och depåombud
Ej tillämpligt
33. Emissionsgaranti Ej tillämpligt
34. Beräkningsombud Swedbank AB (publ)
Xxxxxxxxxxxxxxx 0
SE-105 34 Stockholm
35. Inställande av
erbjudandet
Banken äger rätt att ställa in erbjudandet under vissa förutsättningar innefattande (i) otillräcklig försäljningsvolym i förhållande till angiven miniminivå, (ii) för investeraren enligt
Bankens bedömning otillräckliga värden på olika variabler för beräkning av återbetalningsbelopp och eventuell kupong samt (iii) sådana inträffade omständigheter i övrigt som enligt Bankens bedömning skulle kunna äventyra erbjudandets framgångsrika genomförande.
36. Finansiella
mellanhänder
Banken kan träffa avtal med finansiella mellanhänder om distribution av Bevis. Information om de finansiella mellanhänder som vid var tid har träffat sådan överenskommelse med Banken finns tillgänglig på Bankens hemsida xxx.xxxxxxxx.xx/xxxxxxxxxx.
Anbudsperioden under vilken sådana finansiella mellanhänder kan återförsälja eller slutligt placera Bevis är under Prospektets giltighet.
iii. Upptagande till handel
37. Upptagande till
handel på reglerad marknad
Banken kommer att ansöka om upptagande till handel av Bevisen vid NASDAQ OMX Stockholm AB.
38. Andra handelsplatser för Bevis
Ej tillämpligt.
39. Noteringsdag Tidigast möjliga noteringsdag är 2014-03-13.
iv. Annan information
40. Arrangörsarvode Inför likviddagen fastställer Banken de slutgiltiga villkoren för
beviset. I samband med detta beräknar Banken ett arrangörsarvode på maximalt 10:50 kronor per bevis och löptidsår. Varje bevis har ett nominellt belopp på 1 000 kronor vilket innebär att arrangörsarvodet motsvarar högst 1,05% per löptidsår. För ett bevis med 5 års löptid uppgår således arrangörsarvodet till högst 52:50 kronor per bevis. Arvodet påverkar - tillsammans med de priser som Banken erhåller på de finansiella instrument som ingår i placeringen - villkoren för beräkning av tilläggsbelopp. Arvodet ska bland annat täcka Bankens kostnader för riskhantering, produktion och distribution. Arvodet tas ut på likviddagen och är inkluderat i placeringens pris.
41. Intressen som har betydelse för erbjudandet
Anställda i Banken och andra fysiska eller juridiska personer som på något sätt är inblandade i ett erbjudande kan komma att inneha Bevis. I övrigt har, såvitt Banken vet, sådana personer inte några ekonomiska eller andra relevanta intressen i Bevis emitterade under detta Program. Såvitt Banken känner till har varken styrelseledamöterna eller Bankens ledande befattningshavare några privata eller andra intressen som kan stå i strid med Bankens intressen.
42. Motiv till erbjudandet och användning av medel
Ej tillämpligt – Syftet med erbjudandet är inte annat än att skapa vinst och skydd mot vissa risker.
43. Rådgivare vid
emissionen
Ej tillämplig
44. Uppgifter från tredje Information som erhållits från tredje man har återgivits exakt och,
såvitt Banken känner till och kan försäkra sig om genom jämförelse
man med annan offentlig information från berörd tredje man, har inga uppgifter utelämnats på ett sätt som skulle göra den återgivna informationen felaktig eller missvisande.
45. Information om Bevis efter Emissionsdagen
Information om Bevisen efter Emissionsdagen och som påverkar bevisens värde lämnas av Banken på xxx.xxxxxxxx.xx/xxxxxxxxxx.
46. Tidsplan Datum Aktivitet
3 februari 2014 - 28 februari 2014
Anmälningsperiod. För bankkontor med lördagsöppet och för Telefon- och Internetbanken gäller den 1 mars respektive 2 mars 2014.
4 mars 2014 Från och med denna tidpunkt ska likvidbeloppet finnas tillgängligt på investerarens konto för Bankens reservering.
5 mars 2014 Fastställande av startkurs och barriär. 5 mars 2014 Avräkningsnotor utsänds.
12 mars 2014 Beräknad tidpunkt för utsändande av VP-avier eller motsvarande.
12 mars 2014 Det av Banken reserverade beloppet dras från investerarens konto.
13 mars 2014 Tidigaste dagen för Bevisets upptagande till handel. 5 mars 2019 Fastställande av slutkurs och återbetalningsbelopp. 18 mars 2019 Återbetalningsdag.
Banken bekräftar att dessa Slutliga Villkor är gällande för Xxxxxxx tillsammans med Allmänna Villkor för Bankens Program för Bevis i sin lydelse enligt Prospektet och förbinder sig att i enlighet därmed erlägga Återbetalningsbelopp och i förekommande fall Xxxxxx.
Stockholm den 31 januari 2013 Swedbank AB (publ)
Sammanfattning
Prospektsammanfattningar består av informationskrav uppställda i ”punkter”. Punkterna är numrerade i avsnitten A – E (A.1 – E.7).
Sammanfattningen i detta grundprospekt innehåller alla de punkter som krävs i en sammanfattning
för aktuell typ av värdepapper och emittent. Eftersom vissa punkter inte är tillämpliga för alla typer av prospekt kan det dock finnas luckor i punkternas numrering.
Även om det krävs att en punkt inkluderas i sammanfattningen för aktuell typ av värdepapper och emittent, är det möjligt att ingen relevant information kan ges rörande punkten. Informationen har då ersatts med en kort beskrivning av punkten tillsammans med angivelsen ”Ej tillämpligt”.
AVSNITT A – INTRODUKTION OCH VARNINGAR
A.1
Introduktion och varningar
Denna sammanfattning bör betraktas som en introduktion till Prospektet.
Varje beslut om att investera i Bevisen ska baseras på en bedömning av Prospektet i dess helhet från investerarens sida, inklusive dokument införlivade genom hänvisning, eventuella tillägg till Prospektet samt tillämpliga Slutliga Villkor.
Om yrkande avseende uppgifterna i Prospektet anförs vid domstol, kan den investerare som är kärande i enlighet med medlemsstaternas nationella lagstiftning bli tvungen att svara för kostnaderna för översättning av Prospektet innan de rättsliga förfarandena inleds.
Civilrättsligt ansvar kan endast åläggas de personer som lagt fram sammanfattningen, inklusive översättningar därav, men endast om sammanfattningen är vilseledande, felaktig eller oförenlig med de andra delarna av Prospektet eller om den inte, tillsammans med andra delar av Prospektet, ger nyckelinformation för att hjälpa investerare när de överväger att investera i Bevis.
A.2
Samtycke till användning av Prospektet
Banken samtycker till att Prospektet används i samband med ett erbjudande avseende Bevisen i enlighet med följande villkor:
(i) samtycket gäller endast för erbjudanden som kräver att prospekt upprättas;
(ii) samtycket gäller endast under giltighetstiden för detta Prospekt;
(iii) de enda finansiella mellanhänder som får använda Prospektet för erbjudanden är de med vilka Banken har upprättat avtal om detta; och
(iv) samtycket berör endast användning av Prospektet för erbjudanden i Sverige;
Prospektet innehåller ingen information om villkoren för finansiella mellanhänders eventuella erbjudanden avseende Bevis. Sådan information kommer att lämnas av de finansiella mellanhänderna när erbjudandet lämnas. Banken ansvarar inte för sådan information.
AVSNITT B – EMITTENT
B.1 Firma och
handelsbeteckning
Bankens firma (tillika handelsbeteckning) är Swedbank AB (publ). Den bedriver sin verksamhet huvudsakligen i enlighet med lagen (2004:297) om bank- och finansieringsrörelse och lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden.
B.2 | Säte, bolagsform och land | Bankens styrelse har sitt säte i Stockholm och är ett publikt bankaktiebolag och har bildats i Sverige. |
B.4b | Tendenser | Ej tillämpligt – Det finns inga för Banken kända tendenser, osäkerhetsfaktorer, potentiella fordringar eller andra krav, åtaganden eller händelser som kan förväntas ha en väsentlig inverkan på Bankens affärsutsikter under innevarande räkenskapsår att redovisa i Prospektet. |
B.5 | Koncern | Banken är moderbolag i Koncernen som består av Swedbank och dess dotterbolag. |
B.9 | Resultatprognos | Ej tillämpligt – Ingen resultatprognos lämnas i Prospektet. |
B.10 | Revisionsanmärkning | Ej tillämpligt – Inga anmärkningar har lämnats av Bankens revisor. |
B.12 | Utvald historisk finansiell information | Inga väsentliga negativa förändringar i Bankens framtidsutsikter har ägt rum sedan den senaste reviderade finansiella rapporten offentliggjordes. |
B.13 | Xxxxxxxxx med väsentlig inverkan på bedömningen av Bankens solvens | Ej tillämpligt – Xxxx xxxxxxxxx med väsentlig inverkan på bedömningen av Bankens solvens sedan den senaste delårsrapporten offentliggjordes finns att redovisa i Prospektet. |
B.14 | Beroende | Ej tillämpligt – Banken är inte beroende av andra företag inom Koncernen. |
B.15 | Huvudsaklig verksamhet | Banken erbjuder ett brett spektrum av banktjänster till privatpersoner och företag, kapitalmarknadsprodukter och tjänster, investment banking samt kapitalförvaltning. |
B.16 | Kontroll | Ej tillämpligt – Bankens aktie handlas på börsen NASDAQ OMX Nordic i Stockholm. |
AVSNITT C – VÄRDEPAPPER | ||
C.1 | Värdepapper som erbjuds | Derivatinstrument i form av Bevis; ett bevis ger innehavaren rätt att på återbetalningsdagen av Banken erhålla återbetalnings- belopp beräknat på visst sätt. Avgörande för återbetalnings- beloppets storlek är värdeutvecklingen av den underliggande tillgången. Ett bevis kan även vara konstruerat så att det, utöver återbetalningsbelopp, under löptiden berättigar till en kupong vid ett eller flera tillfällen. Bevisen emitteras i dematerialiserad form hos Euroclear Sweden varför inga fysiska värdepapper kommer att utfärdas. Bevisen har identitetskod ISIN SE0005676715. |
C.8 | Rättigheter, inbegripet rangordning och begränsningar av rättigheterna | Bevis medför rätt till eventuellt Återbetalningsbelopp och eventuell Kupong, i enlighet med Slutliga Villkor för viss emission. Bevis medför rätt till betalning ur Bankens tillgångar jämsides med (pari passu) Bankens övriga icke säkerställda och icke efterställda nuvarande och framtida betalningsförpliktelser i den mån inte annat är föreskrivet i lag. Bevisen lyder under svensk rätt. |
C.11 Upptagande till handel på Banken kan komma att ansöka om att Bevis ska tas upp till
reglerad marknad handel vid den reglerade marknad som drivs av NASDAQ OMX
Stockholm AB.
C.15
Investerare i Bevis har en exponering mot en viss underliggande tillgång, t ex ett värdepapper eller ett index.
Prisutvecklingen på den underliggande tillgången får genomslag i kursen på Bevis vilket kan medföra större/lägre vinst/förlust på investerat kapital än om placeringen hade gjorts direkt i underliggande tillgång.
Beräkning av Återbetalningsbelopp för viss serie av Bevis framgår närmare av villkoren.
Beskrivning av hur värdet av investeringen påverkas av värdet av underliggande instrument
C.2 | Valuta | Svenska kronor (SEK). |
C.5 | Inskränkningar i den fria överlåtbarheten | Ej tillämpligt – Det finns inga villkor i Bevisen som hindrar Innehavaren från att fritt överlåta dessa. Försäljning av Bevisen kan dock i vissa länder vara begränsad av lag varför innehavarna av Prospektet eller Xxxxxxx måste informera sig om och iaktta sådana restriktioner. |
C.16
Stängnings- eller förfallodag samt lösendag
Slutdag: 2019-03-05
Med reservation för förtida återbetalning, om förutsättningarna härför är uppfyllda, är Återbetalningsdagen 2019-03-18.
C.17
Förfarandet för avveckling
Det Återbetalningsbelopp som ska erläggas till investerare bestäms av värdeutvecklingen för en eller flera underliggande tillgångar. Återbetalningsbelopp erläggs på Återbetalningsdagen, till den som är Innehavare på Avstämningsdagen.
Har Innehavare genom Kontoförande Institut låtit registrera att Återbetalningsbelopp ska insättas på visst bankkonto, sker insättningen genom ES:s försorg på respektive förfallodag. I annat fall översänder ES beloppet sistnämnda dag till Xxxxxxxxxxx under dennes hos ES på avstämningsdagen registrerade adress. Infaller förfallodag på dag som inte är Bankdag insätts respektive översänds beloppet utan räntekompensation först följande Bankdag.
C.18
Förfarandet vid avkastning
Avkastning, som utgör del av Återbetalningsbelopp erläggs på Återbetalningsdagen. Kupong erläggs, i förekommande fall, på Kupongutbetalningsdag.
Har Innehavare genom Kontoförande Institut låtit registrera att avkastning ska insättas på visst bankkonto, sker insättningen genom ES:s försorg på respektive förfallodag. I annat fall översänder ES beloppet sistnämnda dag till Xxxxxxxxxxx under dennes hos ES på avstämningsdagen registrerade adress. Infaller förfallodag på dag som inte är Bankdag insätts respektive översänds beloppet utan räntekompensation först följande Bankdag.
C.19
Slutkurs för underliggande instrument
den av Banken fastställda stängningskursen för Aktieindex 18 mars 2019. Vid denna beräkning fastställs för sådan dag som inte är Noteringsdag, eller som är Noteringsdag med Marknadsavbrott, istället en kurs som motsvarar stängningskursen för Aktieindex närmast påföljande Noteringsdag utan Marknadsavbrott. Skulle ett Marknadsavbrott fortgå under flera Noteringsdagar i följd, med påföljd att en viss kurs för beräkningen inte kunnat fastställas, äger Banken rätt att uppskatta och fastställa denna kurs eller kurs för aktie som ingår i Aktieindex utifrån gällande förutsättningar på av Banken bestämd dag. Denna kurs kan komma att avvika från publicerad kurs.
C.20 | Beskrivning av underliggande tillgång | |||||
i | Aktieindex | Vikt | Kod i informations- systemet Bloomberg | |||
1 | NASDAQ OMX OMXS30 IndexTM | 100% | OMX index | |||
Ett aktieindex. Värdeförändringen påverkas också av eventuell förändring i växelkusen för valutaparet euro (EUR) och svenska kronor (SEK) mellan Startdagen och Slutdagen för Valutakursfaktorn.
AVSNITT D – RISKER | ||
D.2 | Risker relaterade till Banken eller branschen | Innan en investerare beslutar sig för att förvärva Bevis som omfattas av detta Prospekt är det viktigt att noggrant analysera de riskfaktorer som bedöms vara av betydelse för Bankens och Bevisen framtida utveckling. Dessa risker inkluderar bland annat makroekonomiska och andra omvärldsrisker samt risker relaterade till Bankens respektive verksamheter, såsom kreditrisk, likviditetsrisk, marknadsrisk och operativ risk. Det kan även finnas ytterligare risker som för närvarande inte är kända för Banken. |
D.6 | Risker relaterade till värdepapprena och varning om att investeraren kan förlora hela värdet av sin investering | Risker relaterade till Bevisen inkluderar bland annat brist på andrahandmarknad och likviditet, investerarens marknadsrisk, risk för ändrade villkor och förtida inlösen, risker kopplade till valuta och valutakurs, politisk risk, risk kopplad till ändrat kreditbetyg, risker kopplade till Euroclear-systemets funktionalitet samt risk med anledning av framtida ändrad lagstiftning. |
Särskilda risker kan finnas med anledning av ett visst Bevis struktur. | ||
För det fall att marknadspriset för underliggande tillgång och andra faktorer som påverkar Bevisets värde utvecklats ofördelaktigt kan värdet för aktuellt Bevis på slutdagen, eller på den dag en eventuell försäljning av Beviset på andrahandsmarknaden sker, innebära att placeraren förlorar hela eller delar av det investerade beloppet. | ||
E.7 | Kostnader som åläggs investeraren | Courtage utgår med 1,5 procent, beräknat på placerat belopp, dock lägst med SEK 150. Med placerat belopp avses Nominellt Belopp x emissionskurs |
AVSNITT E – ERBJUDANDE
E.2b Motiv och användning Ej tillämpligt, motivet är inget annat än lönsamhet eller skydd
av emissionslikviden mot vissa risker.
E.3 Erbjudandets former Banken kan framställa erbjudanden avseende Bevisen till och villkor investerare direkt eller genom finansiella mellanhänder. Priser och volymer samt villkor för leverans och betalning av erbjudna
Bevis bestäms vid varje emission.
E.4
Intressen som betydelse erbjudandet
har för
Anställda i Banken och andra fysiska eller juridiska personer som på något sätt är inblandade i ett erbjudande kan komma att inneha Bevis. I övrigt har, såvitt Banken vet, sådana personer inte några ekonomiska eller andra relevanta intressen i Bevisen emitterade under detta Program. Intressen som kan ha särskild betydelse för erbjudandet kan dock komma att anges i de Slutliga Villkoren för en viss emission.