Договорен фонд „Астра Кеш плюс” ISIN: BG9000004184, ЕИК 177285463
Договорен фонд „Астра Кеш плюс” ISIN: BG9000004184, ЕИК 177285463
Фондът е управляван от УД „Астра Xxxx Xxxxxxxxxx” АД
КЛЮЧОВА ИНФОРМАЦИЯ ЗА ИНВЕСТИТОРИТЕ
В настоящия документ се предоставя ключовата информация за инвеститорите относно този фонд. Документът не е с рекламна цел. Информацията се изисква по закон, за да бъде улеснено разбирането на естеството и рисковете, свързани с инвестирането в този фонд. Препоръчваме Ви да го прочетете, за да можете да вземете информирано решение относно евентуалната инвестиция.
Цели и инвестиционна политика
Основната цел на Договорния фонд е осигуряването на дългосрочен ръст на стойността на неговите активи, както и нарастване на стойността на инвестициите на притежателите на дялове чрез реализиране на максималния възможен доход при поемане на умерен до висок риск и осигуряване на ликвидност.
С оглед постигане на инвестиционните цели на Фонда, Управляващото дружество ще инвестира набраните средства на ”Астра Кеш Плюс” преимуществено в ликвидни акции и търгуеми права, дялове на борсово търгувани фондове и колективни инвестиционни схеми приети за търговия на български или чуждестранни регулирани пазари. Инвестициите в дългови ценни книжа и инструменти с фиксирана доходност ще се извършват предимно с цел поддържане на ликвидност и в моменти на пазарни сътресения, но и с инвестиционна цел за реализиране на капиталови печалби при наличието на подходящи пазарни условия и динамика.
Инвестиционната стратегия на Фонда предвижда реализирането основно на капиталови печалби от ценни книжа и в по-малка степен на приходи от дивиденти/доходи от дялови ценни книжа, както и текущи доходи от дългови ценни книжа и други финансови инструменти. За постигане на инвестиционните цели ще се прилага стратегия за активно управление на неговия портфейл от ценни книжа и парични средства.
С цел постигане на инвестиционните цели на фонда, се препоръчва инвестиционният хоризонт на инвеститорите да бъде не по-малко от 5 години.
Правилата на Фонда позволяват прилагане на подходящи стратегии и техники за предпазване от пазарен, валутен и други рискове (“хеджиране”): сделки с опции, фючърси, суапове и други деривати. Сделките с деривати са свързани с различни и по-високи рискове, отколкото при традиционните инвестиции. Няма сигурност, че подобни сделки и техники, ако бъдат осъществени, ще бъдат успешни. Факторите, които ще определят резултата на фонда от тези операции са: доходността на активите; ефективността на използваните техники за хеджиране; ликвидността на избраните пазари както на активи, така и на деривативни инструменти, използвани за хеджирането и други подобни.
Фондът не разпределя доход. Доходът от инвестициите се реинвестира във фонда. Инвеститорите във фонда могат да закупуват дялове и те да бъдат обратно изкупени всеки работен ден.
Валута на фонда: Дяловете на фонда са деноминирани в лева (BGN).
Профил на риска и на доходността
По-нисък риск По-висок риск
◄—————————————————————————————————————————►
Потенциално по-ниска възвръщаемост Потенциално по-висока възвръщаемост
1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
Рисковият профил и възвращаемостта на фонда са представени от показател, който класифицира фонда в една скала от 1 до 7. Цифровата последователност, във възходящ ред от ляво на дясно, представя нивата на риск и възвращаемост от най-ниското до най-високото ниво. Най- ниската категория не гарантира инвестиция без риск. Разликите между категориите не се основават на една проста скала, така например оценка 2 не предполага двоен риск спрямо 1, както и разликата между 1 и 2 не би могла да е еднаква с тази между 2 и 3.
Защо фонда има оценка 5?
Фондът има активно управление и инвестира преимуществено в акции, които се характеризират с относително висока волатилност на цените, но към настоящия момент структурата на портфейла на фонда е по-скоро с балансирана с над 37% в корпоративни и държавни облигации, и пари по сметка. Инвестициите в акции и борсово търгувани фондове са малко около 50% и инвестиции от 13.35% в други КИС с балансиран профил.
Възможно е посочената категория на риска и доходността да претърпи промяна и категоризацията на фонда може да се промени с времето.
Рискови фактори
Пазарен риск - възможността да се реализират загуби поради неблагоприятни изменения в цените на ценни книжа, пазарни лихвени проценти, валутни курсове и други.
Кредитен риск – възможността от намаляване на стойността на позицията в един финансов инструмент при неочаквани събития от кредитен характер свързани с емитентите на финансови инструменти, насрещната страна по борсови и извънборсови сделки, както и държавите, в които те извършват дейност.
Операционен риск – възможността да се реализират загуби, свързани с грешки или несъвършенства в системата на организация, недостатъчно квалифициран персонал, неблагоприятни външни събития от нефинансов характер, включително и правен риск.
Ликвиден риск – възможността от загуби от наложителни продажби на активи при неблагоприятни пазарни условия за посрещане на неочаквано възникнали краткосрочни задължения.
Риск от концентрация – възможността от загуба поради недостатъчна диверсификация на експозиции към емитенти, групи свързани емитенти, емитенти от един и същ икономически отрасъл или географска област или възникнал от една и съща дейност, което може да причини значителни загуби, както и рискът, свързан с големи непреки кредитни експозиции.
Освен горепосочените пазарен, кредитен и ликвиден риск, дериватите носят и допълнителни, специфични за тях рискове, като:
• Кредитен риск на насрещната страна – рискът от загуби, който възниква поради невъзможност на длъжника да изпълни задълженията си по сключения договор.
• Сетълмент риск – кредитният риск, който носят контрагентите по сделката през периода на сетълмента.
• Ликвиден риск - риск от загуби, поради невъзможност Договорния фонд да заеме или да прекрати дадена позиция в случай на
неблагоприятни и неочаквани пазарни изменения, без това да окаже съществено негативно влияние върху стойността на деривативния инструмент.
• Базисен риск при фючърсни договори – вероятност за разширяване на спреда между пазарната и фючърсната цена на базовия инструмент, която възниква в случаите, когато характеристиките на хеджиращия инструмент се различават от тези на позицията, която се хеджира.
- 1 -
• Риск на лостовия ефект (ливъридж) – Възможността за ливъридж или финансиране на определен процент от инвестицията със заемни средства, поражда риск от загуба на сума, надхвърляща инвестицията в съответния деривативен инструмент.
Такси
Таксите направени от инвеститорите се използват за покриване на разходите по управлението на фонда. Тези разходи намаляват потенциалния растеж на вашата инвестиция.
Еднократни такси удържани преди или след инвестицията | |
Такса за записване | • до 50 000 лева - 0.50% от НСА на 1 дял • над 50 000 лева, включително - 0.0% от НСА на 1 дял |
Такса за обратно изкупуване | • инвестиция за срок равен на или по-малък от 12 месеца- 0.50% от НСА на 1 дял • инвестиция за срок над 12 месеца – 0.0% от НСА на 1 дял |
Това е максималната сума, която може да бъде удържана от вашите средства преди тяхното инвестиране, съответно преди да бъдат платени приходите от инвестицията. Инвеститорът може да научи актуалните такси за записване и за обратно изкупуване от мястото за продажба, финансовия консултант или на интернет страницата на дружеството xxx.xxxxxxx.xx. | |
Такси, поемани от фонда в рамките на 1 година | |
Текущи такси | 1.68% |
"Текущите такси" са изчислени на базата на разходите от предходната година, като е отчетено увеличението на размера на някои от таксите за текущата година. Текущите такси могат да се променят годишно. | |
Такси, поемани от фонда при определени условия | |
Такса за постигнати резултати | Няма |
Повече информация за разходите може да се намери в Раздел VI от Проспекта на фонда, достъпен на интернет страницата на дружеството xxx.xxxxxxx.xx
Резултати от минали години
Фондът е създаден на 12.06.2018 год. Начало на публичното предлагане 27.07.2018 г. Графика на годишна доходност за периода 2018 – 2023 год.
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021
0,0%
2022
2023
0,00%
-2,00%
-4,00%
-6,00%
-8,00%
-10,00%
-12,00%
-0,3%
-2,8%
-2,0%
-6,1%
-10,1%
Резултатите от минали години са изчислени в български лева с включени при изчислението такси, поемани от фонда. Резултатите постигнати в миналото имат индикативна стойност и ограничена полезност при прогнозиране на бъдещи резултати.
Практическа информация
Депозитар – Обединена Българска Банка АД
Допълнителна информация за Фонда, копие на Проспекта и периодичните отчети са достъпни, безплатно, на български език, в офиса на Управляващото дружество в гр. София 1303, ул. „Xxxxxx xxxx“ 00 xx. 0 xxxx 0, тел: (x000 0) 00 000 00, както и на интернет страницата xxx.xxxxxxx.xx
Политиката за възнагражденията на управляващо дружество „Астра Асет Мениджмънт“ АД е достъпна на интернет страницата на дружество xxx.xxxxxxx.xx. Копие от Политиката за възнагражденията ще бъде предоставено на хартиен носител безплатно при поискване.
Нетната стойност на активите и нетната стойност на активите на един дял се публикува всеки ден на интернет сайта xxx.xxxxxxx.xx Данъчното законодателство на Република България може да окаже въздействие върху индивидуалното данъчно състояние на инвеститора. Управляващо дружество „Астра Xxxx Xxxxxxxxxx” АД може да бъде подведено под отговорност единствено въз основа на декларирана в настоящия документ информация, която е подвеждаща, неточна или е в противоречие със съответните части от проспекта на Фонда.
„Астра Асет Мениджмънт” АД е получило разрешение в Република България да организира и управлява ДФ Астра „Кеш плюс” с Решение № 597- ДФ/12.06.2018 г. на КФН и подлежи на регулиране от Комисия за финансов надзор xxx.xxx.xx.
Управляващо дружество „Астра Асет Мениджмънт” АД е получило лиценз № 32 - УД/22.07.2008 г. и подлежи на регулиране от Комисия за финансов надзор в Република България.
Ключовата информация за инвеститорите е актуална и вярна към 29.01.2024 г.