Investeringsbetingelser
- for Livslang Pension
Version 7875-2, Juni 2010
Indholdsfortegnelse:
6 Risikopræmie og omkostninger 5
7 Kurser ved ind- og udbetaling 6
9 Opgørelse af pensionsopsparingens værdi 6
10 Opgørelse af pensionsopsparingens værdi ved dødsfald 7
12 Ansvar for investeringer og pensionsopsparingens udvikling 7
13 Ændring af risikoscore, investeringsprofil og investeringshorisont 7
- for Livslang Pension
Nykredit Livsforsikring A/S
16 Ændring af investeringsbetingelser 8
Nykredit Livsforsikring A/S | Telefon | 00 00 00 00 | Nykredit Livsforsikring A/S |
Borupvang 4 | Fax | 00 00 00 00 | CVR-nr. 25707184 |
Stk. 1. Disse betingelser gælder for pensionsopsparing i Nykredit Livsforsikring A/S, i det følgende kaldet Nykredit.
Stk. 2. Investeringsbetingelserne finder anvendelse for de opsparingsplejekoncepter, der til enhver tid udbydes af Nykredit til pensionsopsparing. De p.t. gældende koncep- ter er beskrevet i punkt 4.
Stk. 1. Opsparing og omkostninger på pensionsopsparingen er reguleret af det for Ny- kredit til enhver tid gældende tekniske grundlag, med tilhørende regulativ for investe- ring, der er anmeldt til Finanstilsynet. Teknisk grundlag m.v. kan fås ved henvendelse til Nykredit.
Stk. 1. Ved forsikringstager forstås i disse investeringsbetingelser ejeren af en Livslang Pension.
Stk. 2. Ved pensionsopsparing forstås i disse investeringsbetingelser en investerings- kontrakt, selvom den ikke er tilknyttet en Livslang Pension.
Stk. 3. Ved et handelsdøgn forstås en periode, hvori Nykredit kan foretage investerin- ger. I en uge uden helligdage er der 5 handelsdøgn: fra mandag til tirsdag, fra tirsdag til onsdag, fra onsdag til torsdag, fra torsdag til fredag og endelig fra fredag til mandag.
- for Livslang Pension
Nykredit Livsforsikring A/S
Start og sluttidspunkter kan oplyses ved henvendelse til Nykredit.
Stk. 4. Købskurs er den kurs en fondsandel i en investeringsfond kan købes til. Salgs- kurs er den kurs en fondsandel i en investeringsfond kan sælges til. Der er normalt et kursspænd, dvs. en forskel på købs- og salgskurs i en investeringsfond.
Herunder beskrives betingelserne for hvert enkelt opsparingsplejekoncept, der udby- des af Nykredit til pensionsopsparing. I investeringsaftalen fremgår hvilket opsparings- plejekoncept, Livslang Pension er tilknyttet.
4.a. Privat Portefølje
Stk. 1. Med Privat Portefølje investerer Nykredit pensionsindbetalingerne ved at købe fondsandele – units – i investeringsfonde ud fra den risikoscore forsikringstager væl- ger.
Stk. 2. Forsikringstager kan vælge mellem de til enhver tid udbudte risikoscorer, der hver især repræsenterer en modelportefølje. Hver modelportefølje, der sammensættes af Nykredit, består af investeringsfonde.
Stk. 3. Investeringsfondene i Privat Portefølje består typisk af en række finansielle akti- ver, der forvaltes hos danske og udenlandske investeringsforeninger og kapitalforvalte- re. Hvilke forvaltere, Nykredit til enhver tid har valgt at samarbejde med, fremgår af
Nykredit Livsforsikring A/S | Telefon | 00 00 00 00 | Nykredit Livsforsikring A/S |
Borupvang 4 | Fax | 00 00 00 00 | CVR-nr. 25707184 |
xxx.xxxxxxxxxxxxxxxxx.xx. Finansielle aktiver kan eksempelvis være aktier og obligatio- ner. Nykredit beslutter efter bedste skøn, hvilke aktiver fondene består af, og Nykredit ejer de aktiver, der bliver investeret i. Forsikringstager har derfor ingen råderet over aktiverne.
Stk. 4. Nykredit sørger for, at fordelingen af indbetalinger og tilført opsparing jf. punkt 8 sker i overensstemmelse med den valgte risikoscore. Indbetalinger m.v. op til DKK
5.000 investeres først, når der samlet er en saldo på DKK 5.000 kr. på forsikringstage- rens kontantkonto. Indestående på kontantkontoen forrentes.
Hvis kursudviklingen i investeringsfondene medfører, at der sker en væsentlig forskyd- ning af fordelingen, kan Nykredit foretage en rebalancering, som betyder, at fordelin- gen bliver genetableret.
Derudover kan Nykredit vælge at fordele indbetalinger under hensyn til, at den samle- de opsparing tilstræbes at være i overensstemmelse med den valgte risikoscore.
Stk. 5. Pensionsopsparingens værdi og pensionsydelsernes størrelse afhænger af ud- viklingen i de investeringsfonde, pensionsmidlerne er investeret i, se også punkt 10.
4.b. PensionsInvest
Stk. 1. Med PensionsInvest investerer Nykredit pensionsindbetalingerne ved at købe fondsandele – units – i investeringsfonde ud fra investeringshorisonten, og ud fra den investeringsprofil forsikringstager vælger.
- for Livslang Pension
Nykredit Livsforsikring A/S
Stk. 2. Forsikringstager kan vælge mellem tre investeringsprofiler. Lav, middel og høj risiko. Forsikringstageren fastsætter sin investeringshorisont, som svarer til Livslang Pensions opsættelsestidspunkt (pensioneringstidspunkt) + 5 år. Ud fra disse paramet- re, fastlægger Nykredit den anvendte modelportefølje. Hver modelportefølje, der sam- mensættes af Nykredit, består af investeringsfonde.
Stk. 3. Investeringsfondene i PensionsInvest består typisk af en række finansielle akti- ver, der forvaltes i Investeringsforeningen Nykredit Invest eller i Specialforeningen Ny- kredit Invest, en investeringsforening, der bl.a. kan investere i andre investeringsfor- eninger og i Investeringsforeningen Nykredit Invest. Finansielle aktiver kan eksempel- vis være aktier og obligationer. Nykredit beslutter efter bedste skøn, hvilke aktiver fon- dene består af, og Nykredit ejer de aktiver, der bliver investeret i. Forsikringstager har derfor ingen råderet over aktiverne.
Stk. 4. Nykredit sørger for, at fordelingen af indbetalinger og tilført opsparing jf. punkt 8 sker i overensstemmelse med den valgte investeringsprofil og investeringshorisont.
Indbetalinger m.v. op til DKK 5.000 investeres først, når der samlet er en saldo på DKK
5.000 kr. på forsikringstagerens kontantkonto. Indestående på kontantkontoen forren- tes.
Når der er henholdsvis 10, 5 og 3 år til forventet udløb af Livslang Pensions investe- ringshorisont, foretager Nykredit en rebalancering af opsparingen, som betyder at for- delingen blandt aktiverne herefter følger en fremtidig anvendt modelportefølje. Nykredit sørger for, at fordelingen af indbetalinger henholdsvis 11, 6 og 4 år før forventet udløb af investeringshorisonten sker i overensstemmelse med den nye modelportefølje.
Nykredit Livsforsikring A/S | Telefon | 00 00 00 00 | Nykredit Livsforsikring A/S |
Borupvang 4 | Fax | 00 00 00 00 | CVR-nr. 25707184 |
Derudover kan Nykredit vælge at fordele indbetalinger under hensyn til, at den samle- de opsparing tilstræbes at være i overensstemmelse med den valgte investeringsprofil og investeringshorisont.
Stk. 5. Pensionsopsparingens værdi og pensionsydelsernes størrelse afhænger af ud- viklingen i de investeringsfonde, pensionsmidlerne er investeret i, se også punkt 10.
Stk. 1. Indbetalinger vil som hovedregel blive placeret 1. bankdag efter, at Nykredit har registreret modtagelsen af indbetalingen i Nykredit.
Stk. 2. Nykredit forpligter sig til at investere indbetalingen senest 5 handelsdøgn efter modtagelsen er registreret i Nykredit. Sker investeringen senere, vil investeringen blive foretaget med virkning ved udgangen af 5. handelsdøgn.
Stk. 3. Xxxxxxx forsinkelsen forhold, Nykredit er uden indflydelse på, kan Nykredit ikke gøres ansvarlig for et økonomisk tab opstået ved forsinkelsen. Nykredit foretager heref- ter investeringen snarest efter betalingshindringens ophør og senest med virkning ved udgangen af 5. handelsdøgn efter betalingshindringens ophør.
Stk. 4. Et eventuelt arbejdsmarkedsbidrag fratrækkes indbetalingen før investering fo- retages.
Investeringsbetingelser
- for Livslang Pension
Nykredit Livsforsikring A/S
6 Risikopræmie og omkostninger
Stk. 1. Betaling eller godtgørelse for risikodækning beregnes efter sædvanlige aktuar- mæssige principper på grundlag af de seneste erfaringer vedrørende dødelighed og erhvervsevnetab. Principperne for beregningen fremgår af Nykredits til enhver tid gæl- dende tekniske grundlag og tilhørende satsbilag.
Stk. 2. De omkostninger, der indgår i beregning af pensionsopsparingens tekniske kon- to, fremgår af Nykredits til enhver tid gældende tekniske grundlag og tilhørende satsbi- lag. Omkostningerne afhænger af indbetalingen til pensionsordningen, indskud og op- sparing. Der kan tillige opkræves specielle omkostninger i forbindelse med ændringer af de investeringer, der ligger til grund for pensionsopsparingens afkast. Omkostnin- gerne på indbetalinger belaster kontoen med 1/12 hver måned.
Stk. 3. Ved rebalancering af en pensionsopsparing, herunder ved rebalancering efter forsikringstagerens ændring af risikoscore, investeringsprofil eller investeringshorisont, betragtes det som en udbetaling efterfulgt af en indbetaling af det beløb, der bliver flyt- tet. Ved rebalancering pålægges der sædvanlige handelsomkostninger.
Stk. 4. På en Livslang Pension kan den enkelte handel belastes med sædvanlige han- delsomkostninger, som følger af det til enhver tid gældende regulativ for investeringer, der er anmeldt til Finanstilsynet.
Nykredit Livsforsikring A/S | Telefon | 00 00 00 00 | Nykredit Livsforsikring A/S |
Borupvang 4 | Fax | 00 00 00 00 | CVR-nr. 25707184 |
Stk. 6. Satsernes størrelse følger af det tekniske grundlag. Satserne fastsættes for et år ad gangen og anmeldes til Finanstilsynet. Satserne finder uden særskilt meddelelse anvendelse både på eksisterende pensionsopsparinger og på nye pensionsopsparin- ger.
7 Kurser ved ind- og udbetaling
Stk. 1. Ved investering i forbindelse med indbetalinger til Nykredit anvendes købskurs. Der kan eventuelt tages et fradrag for kurtage.
Stk. 2. Ved afregning i forbindelse med risikopræmier, omkostninger og betaling af pensionsafkastskat benyttes salgskurs.
Stk. 3. Ved udbetaling af pensionsopsparingen som følge af pensionering eller ved tilbagekøb anvendes salgskurs.
Stk. 4. En omlægning eller rebalancering behandles som en udbetaling efterfulgt af en indbetaling. Udbetaling sker til salgskurs, mens indbetaling sker til købskurs.
Stk. 1. Udloddet udbytte eller afkast fra en fond geninvesteres i overensstemmelse med den valgte risikoscore eller investeringsprofil og investeringshorisont.
Investeringsbetingelser
- for Livslang Pension
Nykredit Livsforsikring A/S
Stk. 2. Livslang Pension tilføres opsparing i forbindelse med dødsfald blandt de øvrige forsikrede, der har en Livslang Pension i Nykredit jf. forsikringsbetingelserne for Livs- lang Pension. Denne opsparing investeres i overensstemmelse med den valgte risiko- score eller investeringsprofil og investeringshorisont.
9 Opgørelse af pensionsopsparingens værdi
Stk. 1. Pensionsopsparingens værdi og pensionsydelsernes størrelse afhænger af ud- viklingen i de investeringsfonde, pensionsmidlerne er investeret i.
Stk. 2. Nykredit beregner pensionsopsparingens værdi dagligt i overensstemmelse med udviklingen i værdien af aktiverne i de fonde, som pensionsopsparingen er linket til. Pensionsopsparingens værdi er den samlede værdi af de foretagne investeringer.
Stk. 3. Pensionsopsparingens værdi opgøres dagligt og kan ses i MitNykredit eller fås ved henvendelse til Nykredit. Udviklingen af værdien fremgår af en årlig meddelelse fra Nykredit.
Stk. 4. Pensionsopsparingens værdi består af den samlede kursværdi af den værdipa- pirbeholdning, Livslang Pension er knyttet til og en eventuel kontantbeholdning. Værdi- ansættelsen af værdipapirbeholdningen sker på grundlag af de børskurser, som an- vendes i Nykredits depotsystem og med fradrag af skyldig eller tillæg for tilgodehaven- de pensionsafkastskat.
Nykredit Livsforsikring A/S | Telefon | 00 00 00 00 | Nykredit Livsforsikring A/S |
Borupvang 4 | Fax | 00 00 00 00 | CVR-nr. 25707184 |
10 Opgørelse af pensionsopsparingens værdi ved dødsfald
Stk. 1. Ved eventuel udbetaling af Ydelse ved død eller Ægtefælledækning, opgøres udbetalingens størrelse på tidspunktet, hvor udbetalingen foretages af Nykredit.
Skt. 1. Det følger af pensionsafkastbeskatningsloven, at forsikringstageren skal betale skat af afkastet på opsparingen.
12 Ansvar for investeringer og pensionsopsparingens udvikling
Stk. 1. Kendetegnende for Livslang Pension er, at værdien af pensionsopsparingen og de fremtidige pensionsydelser afhænger af udviklingen af de foretagne investeringer undervejs.
Stk. 2. Nykredit kan ikke gøres ansvarlig for pensionsopsparingens udvikling eller af- kast undervejs eller for pensionsydelsernes størrelse ved pensionering. Dette uanset, at pensionsopsparingen eller pensionsydelserne i værste fald kan bortfalde som følge af negativ udvikling i afkastet på de foretagne investeringer.
Investeringsbetingelser
- for Livslang Pension
Nykredit Livsforsikring A/S
Stk. 3. Nykredit hæfter endvidere ikke for eventuelle økonomiske tab som følge af, at investeringer i forbindelse med ændring af risikoscore, investeringsprofil, investerings- horisont eller rebalancering ikke kan gennemføres på den aftale tid, hvis dette skyldes forhold, som Nykredit er uden indflydelse på.
13 Ændring af risikoscore, investeringsprofil og investeringshorisont
Stk. 1. Forsikringstager kan til enhver tid ændre den valgte risikoscore, investeringspro- fil eller investeringshorisont. Dog kan ændringer kun foretages 1 gang pr. bankdag.
Stk. 2. Ændring af risikoscore, investeringsprofil eller investeringshorisont gælder både fremtidige indbetalinger og den allerede opsparede værdi.
Stk. 3. Ændring af risikoscore, investeringsprofil eller investeringshorisont har virkning for fremtiden og skal ske ved, at forsikringstager indsender en ny underskrevet begæ- ring eller investeringsaftale til Nykredit.
Stk. 4. Ved ændringer forpligter Nykredit sig til at foretage investeringerne senest 5 handelsdøgn efter, Nykredit har modtaget den nye investeringsaftale, medmindre sær- lige betingelser er gældende for den eller de valgte fonde. Sker investeringen senere, vil investeringen blive foretaget med virkning ved udgangen af 5. handelsdøgn, med- mindre forsinkelsen skyldes forhold, som Nykredit er uden indflydelse på.
Stk. 5. Xxxxxxx forsinkelsen forhold, Nykredit er uden indflydelse på, kan Nykredit ikke gøres ansvarlig for et økonomisk tab opstået ved forsinkelsen. Nykredit foretager heref-
Nykredit Livsforsikring A/S | Telefon | 00 00 00 00 | Nykredit Livsforsikring A/S |
Borupvang 4 | Fax | 00 00 00 00 | CVR-nr. 25707184 |
Stk. 6. Den enkelte handel belastes ikke med handelsomkostninger.
Stk. 7. Nykredit sender en bekræftelse til forsikringstageren på, at handlen er gennem- ført.
Stk. 1. Forsikringstager kan give en anden skriftlig fuldmagt til at vælge risikoscore, investeringsprofil og investeringshorisont ved etablering af en Livslang Pension og til undervejs at foretage ændringer i risikoscore, investeringsprofil og investeringshori- sont, herunder ændringer i fordelingen af indbetalinger og opsparing på en Livslang Pension.
Stk. 2. Nykredit skal have dokumentation for et eventuelt fuldmagtsforhold.
Stk. 1. Forsikringstager kan under visse omstændigheder tilbagekøbe pensionsopspa- ringen, jf. forsikringsbetingelser for Livslang Pension. Ved tilbagekøb kan forsikringsta- geren ikke forlange at få udleveret investeringsandele i stedet for kontant afregning.
Investeringsbetingelser
- for Livslang Pension
Nykredit Livsforsikring A/S
Stk. 2. Nykredit ejer de indkøbte aktiver, fondsandele m.v., og forsikringstager har in- gen råderet over aktiverne, fondsandelen, m.v.
16 Ændring af investeringsbetingelser
Stk. 1. Disse investeringsbetingelser er en del af det til enhver tid gældende tekniske grundlag, der er anmeldt til Finanstilsynet.
Stk. 2. Ændring i investeringsbetingelserne kan ske med øjeblikkelig virkning, hvis Fi- nanstilsynet kræver det, eller hvis Nykredit anmelder et nyt investeringsregulativ til Fi- nanstilsynet. De nyeste – og dermed de gældende – investeringsbetingelser for inve- steringer m.v. kan findes på Nykredits hjemmeside.
Nykredit Livsforsikring A/S | Telefon | 00 00 00 00 | Nykredit Livsforsikring A/S |
Borupvang 4 | Fax | 00 00 00 00 | CVR-nr. 25707184 |