Fondsbestemmelser
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
Fondsbestemmelser
Værdipapirfonden Sydinvest
Værdipapirfond i henhold til dansk lov (UCITS) Februar 2024
Indholdsfortegnelse
Navn og hjemsted 2
Formål 2
Investorer 2
Hæftelse 2
Midlernes anbringelse 2
Afdelinger 3
Udloddende afdelinger 3
Stk. 1. Formue Konservativ Udb KL 3
Stk. 2. Formue Balanceret Udb KL 4
Stk. 3. Formue Vækstorienteret Udb KL 5
Stk. 4. Formue Offensiv Udb KL 6
Stk. 5. Højrentelande HC Udb KL 7
Stk. 6. Forvaltning Konservativ Udb KL 8
Stk. 7. Forvaltning Vækstorienteret Udb KL 9
Akkumulerende afdelinger 10
Stk. 8. Formue Konservativ Akk KL 10
Stk. 9. Formue Balanceret Akk KL 11
Stk. 10. Formue Vækstorienteret Akk KL 12
Stk. 11. Formue Offensiv Akk KL 13
Andelsklasser 14
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
LÅN 14
Andele i værdipapirfonden 15
Værdiansættelse og fastsættelse af den indre værdi 15
Emission og indløsning 16
Ændring af fondsbestemmelser, fusion og afvikling m.v 17
Administration 17
Tegningsregel 18
Administrationsomkostninger 18
Depotselskab 18
Årsrapport, revision og overskud 19
BILAG 1 22
BILAG 2 23
§ 1. Fondens navn er Værdipapirfonden Sydinvest.
Stk. 2. Værdipapirfondens investeringsforvaltningsselskabs hjemsted er Aabenraa Kommune.
§ 2. Værdipapirfondens formål er efter fondsbestemmelsernes bestemmelse herom fra en vi- dere kreds eller offentligheden, jf. § 6, at modtage midler, som under iagttagelse af et princip om risikospredning anbringes i finansielle instrumenter i overensstemmelse med lov om inve- steringsforeninger m.v., og på en investors anmodning at indløse investorens andel af formuen med midler, der hidrører fra formuen.
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
§ 3. Investor i værdipapirfonden er enhver, der ejer en andel i en afdeling i værdipapirfonden (herefter ”andele”).
§ 4. En investor i en afdeling hæfter ikke personligt for værdipapirfondens eller dens afdelin- gers forpligtelser. Investoren hæfter alene med sit indskud.
Stk. 2. Investeringsselskabet hæfter ikke for værdipapirfondens eller dens afdelingers forplig- telser.
§ 5. Bestyrelsen for investeringsforvaltningsselskabet fastsætter den overordnede investe- ringsstrategi for hver afdeling inden for de i § 6 fastsatte rammer.
Stk. 2. Investeringerne foretages i overensstemmelse med lov om investeringsforeninger m.v.
§ 6. Værdipapirfonden er opdelt i følgende afdelinger:
”KL” efter en afdelings navn betyder, at afdelingen kan opdeles i andelsklasser, jf. § 7.
Afdelingen investerer i obligationer, aktier og kollektive investeringsordninger. Afdelingen
1. kan investere i finansielle instrumenter optaget til handel på markeder, der er godkendt af Finanstilsynet, eller af foreningen vurderes at leve op til Finanstilsynets retningslinjer jf. bilag 1.
2. kan investere over 35 pct. af sin formue i værdipapirer eller pengemarkedsinstrumenter, udstedt eller garanteret af en stat eller en international institution af offentlig karakter, jf. bilag 2.
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
3. kan indskyde midler i et kreditinstitut i henhold til bestemmelserne i lov om investeringsfor- eninger m.v.
4. kan inden for sit investeringsområde investere indtil 10 pct. af sin formue i andre værdipa- pirer eller pengemarkedsinstrumenter.
5. kan anvende afledte finansielle instrumenter.
6. kan foretage værdipapirudlån mod sikkerhed i værdipapirer.
7. er udloddende
8. er bevisudstedende
9. opfylder de i aktieavancebeskatningslovens § 22, stk. 2 angivne rammer for investering i fordringer m.v.
Andelenes pålydende i afdelingen er DKK 100.
Afdelingen investerer i obligationer, aktier og kollektive investeringsordninger. Afdelingen:
1. kan investere i obligationer, aktier og kollektive investeringsordninger optaget til handel på markeder, der er godkendt af Finanstilsynet, eller af foreningen vurderes at leve op til Fi- nanstilsynets retningslinjer jf. bilag 1.
2. kan investere over 35 pct. af sin formue i værdipapirer eller pengemarkedsinstrumenter, udstedt eller garanteret af en stat eller en international institution af offentlig karakter, jf. bilag 2.
3. kan indskyde midler i et kreditinstitut i henhold til bestemmelserne i lov om investeringsfor- eninger m.v.
4. kan inden for sit investeringsområde investere indtil 10 pct. af sin formue i andre værdipa- pirer eller pengemarkedsinstrumenter.
5. kan anvende afledte finansielle instrumenter
6. kan foretage værdipapirudlån mod sikkerhed i værdipapirer.
7. er udloddende
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
8. er bevisudstedende
9. opfylder de i aktieavancebeskatningslovens § 22, stk. 2 angivne rammer for investering i fordringer m.v.
Andelenes pålydende i afdelingen er DKK 100.
Afdelingen investerer i obligationer, aktier og kollektive investeringsordninger. Afdelingen:
1. kan investere i finansielle instrumenter optaget til handel på markeder, der er godkendt af Finanstilsynet, eller af foreningen vurderes at leve op til Finanstilsynets retningslinjer jf. bilag 1.
2. kan investere over 35 pct. af sin formue i værdipapirer eller pengemarkedsinstrumenter, udstedt eller garanteret af en stat eller en international institution af offentlig karakter, jf. bilag 2.
3. kan indskyde midler i et kreditinstitut i henhold til bestemmelserne i lov om investeringsfor- eninger m.v.
4. kan inden for sit investeringsområde investere indtil 10 pct. af sin formue i andre værdipa- pirer eller pengemarkedsinstrumenter.
5. kan anvende afledte finansielle instrumenter.
6. kan foretage værdipapirudlån mod sikkerhed i værdipapirer.
7. er udloddende
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
8. er bevisudstedende.
9. opfylder de i aktieavancebeskatningslovens § 22, stk. 2 angivne rammer for investering i fordringer m.v.
Andelenes pålydende i afdelingen er DKK 100.
Afdelingen investerer i obligationer, aktier og kollektive investeringsordninger. Afdelingen:
1. kan investere i finansielle instrumenter optaget til handel på markeder, der er godkendt af Finanstilsynet, eller af foreningen vurderes at leve op til Finanstilsynets retningslinjer jf. bilag 1.
2. kan investere over 35 pct. af sin formue i værdipapirer eller pengemarkedsinstrumenter, udstedt eller garanteret af en stat eller en international institution af offentlig karakter, jf. bilag 2.
3. kan indskyde midler i et kreditinstitut i henhold til bestemmelserne i lov om investeringsfor- eninger m.v.
4. kan inden for sit investeringsområde investere indtil 10 pct. af sin formue i andre værdipa- pirer eller pengemarkedsinstrumenter.
5. kan anvende afledte finansielle instrumenter.
6. kan foretage værdipapirudlån mod sikkerhed i værdipapirer.
7. er udloddende
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
8. er bevisudstedende.
9. opfylder de i aktieavancebeskatningslovens § 21, stk. 2 (50 pct. eller mere i aktier) angivne rammer for investering i fordringer m.v.
Andelenes pålydende i afdelingen er DKK 100.
Afdelingen investerer i obligationer fra internationale obligationsmarkeder, hvor det er muligt at opnå et merafkast i forhold til traditionelle obligationsmarkeder. Investering kan også ske i tilsvarende depotbeviser som eksempelvis GDN’s (Global Depositary Notes), Pass-Through Notes eller CLN’s (Credit Linked Notes), der repræsenterer obligationer, som afdelingen i hen- hold til sin investeringspolitik må foretage investeringer i. Afdelingens investeringer er udstedt i udenlandsk valuta og kan afdækkes til danske kroner, euro eller USD.
Afdelingen:
1. kan investere i finansielle instrumenter optaget til handel på markeder, der er godkendt af Finanstilsynet, eller af foreningen vurderes at leve op til Finanstilsynets retningslinjer jf. bilag 1.
2. kan investere over 35 pct. af sin formue i værdipapirer eller pengemarkedsinstrumenter, udstedt eller garanteret af en stat eller en international institution af offentlig karakter, jf. bilag 2.
3. kan indskyde midler i et kreditinstitut i henhold til bestemmelserne i lov om investeringsfor- eninger m.v.
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
4. kan inden for sit investeringsområde investere indtil 10 pct. af sin formue i andre værdipa- pirer eller pengemarkedsinstrumenter.
5. kan anvende afledte finansielle instrumenter.
6. kan foretage værdipapirudlån mod sikkerhed i værdipapirer.
7. er udloddende
8. er bevisudstedende.
9. kan investere indtil 10 % af sin formue i andele i andre foreninger, afdelinger eller investe- ringsinstitutter.
10. opfylder de i aktieavancebeskatningslovens § 22, stk. 2 angivne rammer for investering i fordringer m.v.
Andelenes pålydende i afdelingen er DKK 100.
Afdelingen investerer i obligationer, aktier og kollektive investeringsordninger. Afdelingen:
1. kan investere i finansielle instrumenter som overholder Anbringelsesbekendtgørelsens be- stemmelser om anbringelse af midler.
2. kan investere over 35 pct. af sin formue i værdipapirer eller pengemarkedsinstrumenter, udstedt eller garanteret af en stat eller en international institution af offentlig karakter, jf. bilag 2.
3. kan indskyde midler i et kreditinstitut i henhold til bestemmelserne i lov om investeringsfor- eninger m.v.
4. kan anvende afledte finansielle instrumenter på dækket basis.
5. er udloddende
6. er bevisudstedende.
7. opfylder de i aktieavancebeskatningslovens § 22, stk. 2 angivne rammer for investering i fordringer m.v.
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
Andelenes pålydende i afdelingen er DKK 100.
Afdelingen investerer i obligationer, aktier og kollektive investeringsordninger. Afdelingen:
1. kan investere i finansielle instrumenter som overholder Anbringelsesbekendtgørelsens be- stemmelser om anbringelse af midler.
2. kan investere over 35 pct. af sin formue i værdipapirer eller pengemarkedsinstrumenter, udstedt eller garanteret af en stat eller en international institution af offentlig karakter, jf. bilag 2.
3. kan indskyde midler i et kreditinstitut i henhold til bestemmelserne i lov om investeringsfor- eninger m.v.
4. kan anvende afledte finansielle instrumenter på dækket basis.
5. er udloddende
6. er bevisudstedende.
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
7. opfylder de i aktieavancebeskatningslovens § 21, stk. 2 (50 pct. eller mere i aktier) angivne rammer for investering i fordringer m.v.
Andelenes pålydende i afdelingen er DKK 100.
Afdelingen investerer i obligationer, aktier og kollektive investeringsordninger. Afdelingen
1. kan investere i finansielle instrumenter optaget til handel på markeder, der er godkendt af Finanstilsynet, eller af foreningen vurderes at leve op til Finanstilsynets retningslinjer jf. bilag 1.
2. kan investere over 35 pct. af sin formue i værdipapirer eller pengemarkedsinstrumenter, udstedt eller garanteret af en stat eller en international institution af offentlig karakter, jf. bilag 2.
3. kan indskyde midler i et kreditinstitut i henhold til bestemmelserne i lov om investeringsfor- eninger m.v.
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
4. kan inden for sit investeringsområde investere indtil 10 pct. af sin formue i andre værdipa- pirer eller pengemarkedsinstrumenter.
5. kan anvende afledte finansielle instrumenter.
6. kan foretage værdipapirudlån mod sikkerhed i værdipapirer.
7. er akkumulerende
8. er bevisudstedende
9. er omfattet af aktieavancebeskatningslovens § 19.
Andelenes pålydende i afdelingen er DKK 100.
Afdelingen investerer i obligationer, aktier og kollektive investeringsordninger. Afdelingen:
1. kan investere i obligationer, aktier og kollektive investeringsordninger optaget til handel på markeder, der er godkendt af Finanstilsynet, eller af foreningen vurderes at leve op til Fi- nanstilsynets retningslinjer jf. bilag 1.
2. kan investere over 35 pct. af sin formue i værdipapirer eller pengemarkedsinstrumenter, udstedt eller garanteret af en stat eller en international institution af offentlig karakter, jf. bilag 2.
3. kan indskyde midler i et kreditinstitut i henhold til bestemmelserne i lov om investeringsfor- eninger m.v.
4. kan inden for sit investeringsområde investere indtil 10 pct. af sin formue i andre værdipa- pirer eller pengemarkedsinstrumenter.
5. kan anvende afledte finansielle instrumenter
6. kan foretage værdipapirudlån mod sikkerhed i værdipapirer.
7. er akkumulerende
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
8. er bevisudstedende
9. er omfattet af aktieavancebeskatningslovens § 19.
Andelenes pålydende i afdelingen er DKK 100.
Afdelingen investerer i obligationer, aktier og kollektive investeringsordninger. Afdelingen:
1. kan investere i finansielle instrumenter optaget til handel på markeder, der er godkendt af Finanstilsynet, eller af foreningen vurderes at leve op til Finanstilsynets retningslinjer jf. bilag 1.
2. kan investere over 35 pct. af sin formue i værdipapirer eller pengemarkedsinstrumenter, udstedt eller garanteret af en stat eller en international institution af offentlig karakter, jf. bilag 2.
3. kan indskyde midler i et kreditinstitut i henhold til bestemmelserne i lov om investeringsfor- eninger m.v.
4. kan inden for sit investeringsområde investere indtil 10 pct. af sin formue i andre værdipa- pirer eller pengemarkedsinstrumenter.
5. kan anvende afledte finansielle instrumenter.
6. kan foretage værdipapirudlån mod sikkerhed i værdipapirer.
7. er akkumulerende
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
8. er bevisudstedende.
9. er omfattet af aktieavancebeskatningslovens § 19.
Andelenes pålydende i afdelingen er DKK 100.
Afdelingen investerer i obligationer, aktier og kollektive investeringsordninger. Afdelingen:
1. kan investere i finansielle instrumenter optaget til handel på markeder, der er godkendt af Finanstilsynet, eller af foreningen vurderes at leve op til Finanstilsynets retningslinjer jf. bilag 1.
2. kan investere over 35 pct. af sin formue i værdipapirer eller pengemarkedsinstrumenter, udstedt eller garanteret af en stat eller en international institution af offentlig karakter, jf. bilag 2.
3. kan indskyde midler i et kreditinstitut i henhold til bestemmelserne i lov om investeringsfor- eninger m.v.
4. kan inden for sit investeringsområde investere indtil 10 pct. af sin formue i andre værdipa- pirer eller pengemarkedsinstrumenter.
5. kan anvende afledte finansielle instrumenter.
6. kan foretage værdipapirudlån mod sikkerhed i værdipapirer.
7. er akkumulerende
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
8. er bevisudstedende.
9. er omfattet af aktieavancebeskatningslovens § 19.
Andelenes pålydende i afdelingen er DKK 100.
§ 7 En afdeling kan opdeles i andelsklasser, hvortil der kan være knyttet klassespecifikke ak- tiver.
Stk. 2. En andelsklasse har ikke fortrinsret til nogen andel af afdelingens formue, og heller ikke til eventuelle klassespecifikke aktiver. Andelsklassen har alene ret til en del af afkastet af for- muen, herunder en del af afkastet af den fælles portefølje og afkastet af de klassespecifikke aktiver.
Stk. 3. En afdeling kan have forskellige typer andelsklasser efter investeringsforvaltningssel- skabets bestyrelses beslutning. Andelsklasserne kan indbyrdes variere på følgende karakteri- stika:
1) Denominering i valuta.
2) De typer af investorer andelsklasserne markedsføres overfor.
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
3) Løbende omkostninger, der overholder reglerne i § 5 i andelsklassebekendtgørelsen.
4) Emissionstillæg og indløsningsfradrag, der overholder reglerne i § 5 i andelsklassebekendt- gørelsen og reglerne i bekendtgørelse om beregning af emissions- og indløsningspriser ved tegning og indløsning af andele.
5) Prisberegningsmetode, jf. bekendtgørelse om beregning af emissions- og indløsningspriser ved tegning og indløsning af andele.
6) Klassespecifikke aktiver, der alene kan være afledte finansielle instrumenter samt en kon- tantbeholdning til brug for klassens løbende likviditetsbehov.
7) Udlodningsprofil (akkumulerende eller udloddende).
8) Minimumsindskud.
9) Andre karakteristika end de i nr. 1 – 8 anførte, hvis værdipapirfonden kan godtgøre, at in- vestorer i én andelsklasse ikke tilgodeses på bekostning af investorer i en anden andelsklasse.
Stk. 4. Stk. 1 og 2 finder ikke anvendelse på andelsklasser uden ret til udbytte (ex kupon).
§ 8. Værdipapirfonden må ikke optage lån.
Stk. 2. Med Finanstilsynets tilladelse kan værdipapirfonden på vegne af en afdeling dog:
1. optage kortfristede lån på højst 10 pct. af afdelingens formue bortset fra lån med investe- ringsformål
2. optage lån på højst 10 pct. af afdelingens formue til erhvervelse af fast ejendom, der er absolut påkrævet for udøvelse af dens virksomhed.
Stk. 3. De samlede lån må højst udgøre 15 pct. af afdelingens formue.
§ 9. Andele er registreret i en værdipapircentral og udstedes gennem denne i stykstørrelse på DKK 100, med mindre andet er anført i § 6. I afdelinger med andelsklasser fastsættes styk- størrelsen af de udstedte andele af bestyrelsen i investeringsforvaltningsselskabet.
Stk. 2. Hver afdeling afholder samtlige omkostninger ved registrering i en værdipapircentral.
Stk. 3. Værdipapircentralens kontoudskrift tjener som dokumentation for investorens andel af værdipapirfondens formue.
Stk. 4. Andelene udstedes til ihændehaveren, men kan på begæring over for det kontoførende institut eller et af denne anført noteringssted noteres på navn i værdipapirfondens bøger.
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
Stk. 5. Andelene er frit omsættelige og negotiable. Stk. 6. Ingen andele har særlige rettigheder.
Stk. 7. Ingen investor i værdipapirfonden har pligt til at lade sine andele indløse.
§ 10. Værdien af værdipapirfondens formue (aktiver og forpligtelser) værdiansættes (indreg- nes og måles) i henhold til lov om investeringsforeninger m.v. samt den til enhver tid gældende bekendtgørelse om finansielle rapporter for danske UCITS.
Stk. 2. Den indre værdi for andele i en afdeling uden andelsklasser beregnes ved at dividere formuens værdi på opgørelsestidspunktet, jf. stk. 1 med antal tegnede andele.
Stk. 3. Den indre værdi for en andelsklasses andele beregnes ved at dividere den på opgørel- sestidspunktet opgjorte del af afdelingens formue, der svarer til den del af fællesporteføljen, som andelsklassen oppebærer afkast af, korrigeret for eventuelle klassespecifikke aktiver og omkostninger, der påhviler andelsklassen, med antal tegnede andele i andelsklassen.
Stk. 4. Har bestyrelsen i investeringsforvaltningsselskabet besluttet at udstede andele uden ret til udbytte (ex kupon), jf. § 11, fra primo/medio januar indtil årsrapporten for året før er godkendt, og udbyttet for afdelingen er betalt, fastsættes emissionsprisen og prisen ved even- tuel indløsning af sådanne andele på grundlag af den indre værdi, jf. stk. 2 og 3, jf. stk. 1, efter fradrag af værdien af det beregnede og reviderede udbytte for det foregående regnskabsår.
§ 11. Andele i værdipapirfonden kan kun tegnes mod samtidig indbetaling af emissionsprisen, bortset fra tegning af fondsandele. Bestyrelsen i investeringsforvaltningsselskabet træffer be- slutning om emission af andele og om emission af andele uden ret til udbytte (ex kupon).
§ 12. På en investors forlangende skal værdipapirfonden indløse investorens andel af en af- delings formue.
Stk. 2. Værdipapirfonden kan udsætte indløsningen,
- når værdipapirfonden ikke kan fastsætte den indre værdi på grund af forholdene på markedet, eller
- når værdipapirfonden af hensyn til en lige behandling af investorerne først fastsætter indløs- ningsprisen, når værdipapirfonden har realiseret de til indløsningen af andelene nødvendige aktiver.
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
Stk. 3. Finanstilsynet kan kræve, at værdipapirfonden udsætter indløsning af andele.
Metoder til beregning af emissions- og indløsningspriser
§ 13. Værdipapirfondens afdelinger anvender dobbeltprismetoden med mindre andet er angi- vet under beskrivelsen af den enkelte afdeling i § 6. Er en afdeling opdelt i andelsklasser, jf. § 7, fastsættes prismetoden for den enkelte andelsklasse af bestyrelsen i investeringsforvalt- ningsselskabet og oplyses i prospektet.
Stk. 2. Ved anvendelse af dobbeltprismetoden for en afdeling eller andelsklasse fastsættes emissionsprisen til afdelingens eller andelsklassens indre værdi, jf. § 10, opgjort på emissions- tidspunktet efter samme principper, som anvendes i årsrapporten, med tillæg af et beløb til dækning af udgifter ved køb af finansielle instrumenter og til nødvendige omkostninger ved emissionen, herunder til administration, trykning, annoncering samt provision til formidlere og garanter af emissionen.
Stk. 3. Ved anvendelse af enkeltprismetoden for en afdeling eller andelsklasse fastsættes et eller flere tidspunkter for opgørelse af emissionsprisen for afdelingen eller andelsklassen. Emissionsprisen fastsættes til indre værdi, jf. § 10, opgjort på emissionstidspunktet efter samme principper, som anvendes i årsrapporten.
Stk. 4. Ved anvendelse af den modificerede enkeltprismetode for en afdeling eller andels- klasse fastsættes et eller flere tidspunkter for opgørelse af emissionsprisen for afdelingen eller andelsklassen. Emissionsprisen fastsættes til indre værdi, jf. § 10, opgjort på emissionstids- punktet efter samme principper, som anvendes i årsrapporten. Hvis periodens nettoemissioner overstiger et af bestyrelsen i investeringsforvaltningsselskabet fastsat antal andele, skal emis- sionsprisen fastsættes til den indre værdi, tillagt et gebyr til dækning af handelsomkostninger. Bestyrelse i investeringsforvaltningsselskabet skal fastlægge størrelsen af dette gebyr.
Stk. 5. Ved anvendelse af dobbeltprismetoden for en afdeling eller andelsklasse fastsættes indløsningsprisen til afdelingens eller andelsklassens indre værdi, jf. § 10, opgjort på indløs- ningstidspunktet efter samme principper, som anvendes i årsrapporten, med fradrag af et be- løb til dækning af udgifter ved salg af finansielle instrumenter og til nødvendige omkostninger ved indløsningen.
Stk. 6. Ved anvendelse af enkeltprismetoden for en afdeling eller andelsklasse fastsættes et eller flere tidspunkter for opgørelse af indløsningsprisen for afdelingen eller andelsklassen. Indløsningsprisen fastsættes til indre værdi, jf. § 10, opgjort på indløsningstidspunktet efter samme principper, som anvendes i årsrapporten.
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
Stk. 7. Ved anvendelse af den modificerede enkeltprismetode for en afdeling eller andels- klasse fastsættes et eller flere tidspunkter for opgørelse af indløsningsprisen for afdelingen eller andelsklassen. Indløsningsprisen fastsættes til indre værdi, jf. § 10, opgjort på indløs- ningstidspunktet efter samme principper, som anvendes i årsrapporten. Hvis periodens netto- indløsninger overstiger et af bestyrelsen i investeringsforvaltningsselskabet fastsat antal an- dele, fastsættes indløsningsprisen til den indre værdi, fratrukket et gebyr til dækning af han- delsomkostninger. Bestyrelsen i investeringsforvaltningsselskabet skal fastlægge størrelsen af dette gebyr.
§ 14. Beslutning om ændring af fondsbestemmelserne og beslutning om afvikling, spaltning, fusion eller overflytning af værdipapirfonden eller dens afdelinger træffes af bestyrelsen i inve- steringsforvaltningsselskabet.
Stk. 2. En ændring af fondsbestemmelserne kan ikke træde i kraft, før ændringen er godkendt af Finanstilsynet. Investeringsforvaltningsselskabet underretter værdipapirfondens investorer om ændringerne, så snart Finanstilsynets godkendelse foreligger. Underretning finder sted på hjemmesiden xxx.xxxxxxxxx.xx og sker til alle navnenoterede investorer, som har anmodet herom. Investeringsforvaltningsselskabet offentliggør de senest godkendte fondsbestemmel- ser samme sted.
Stk. 3. Bestyrelsen i investeringsforvaltningsselskabet kan oprette nye afdelinger og andels- klasser i nye afdelinger, samt andelsklasser i eksisterende afdelinger, hvor det fremgår af af- delingens navn, at bestyrelsen kan etablere andelsklasser. Bestyrelsen i investeringsforvalt- ningsselskabet er bemyndiget til at gennemføre de ændringer i fondsbestemmelserne, som er nødvendige, eller som Finanstilsynet foreskriver som betingelse for godkendelse.
§ 15. Værdipapirfonden administreres af investeringsforvaltningsselskabet Syd Fund Manage- ment A/S. Alle beslutninger om at indgå retshandler vedrørende værdipapirfonden eller dens afdelinger træffes af investeringsforvaltningsselskabet på vegne af værdipapirfonden eller dens afdelinger.
Stk. 2. Bestyrelsen i investeringsforvaltningsselskabet kan beslutte at udskifte værdipapirfon- dens investeringsforvaltningsselskab, hvis bestyrelsen finder, at det vil være til gavn for vær- dipapirfonden. Finanstilsynet skal godkende beslutningen om udskiftning af investeringsfor- valtningsselskab.
Stk. 3. Værdipapirfondens aktiviteter skal ved udskiftning af investeringsforvaltningsselskabet efter stk. 2 overdrages direkte fra det forhenværende investeringsforvaltningsselskab til det nye investeringsforvaltningsselskab.
Stk. 4. Bestyrelsen i investeringsforvaltningsselskabet træffer beslutning om, hvorvidt afdelin- ger eller andelsklasser i værdipapirfonden skal søges optaget til handel på et reguleret marked og hvorvidt en eksisterende handel på et reguleret marked skal ophøre.
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
§ 16. Investeringsforvaltningsselskabet har ret til at tegne værdipapirfonden i overensstem- melser med selskabets tegningsregler. Investeringsforvaltningsselskabet udøver stemmeret- ten på værdipapirer tilhørende værdipapirfonden.
§ 17. Hver af værdipapirfondens afdelinger og andelsklasser afholder sine egne omkostninger.
Stk. 2. Fællesomkostningerne ved værdipapirfondens virksomhed i et regnskabsår deles mel- lem afdelingerne/andelsklasserne i forhold til deres gennemsnitlige formue i regnskabsåret.
Stk. 3. Såfremt en afdeling eller andelsklasse ikke har eksisteret i hele regnskabsåret, bærer den en forholdsmæssig andel af fællesomkostningerne.
Stk. 4. Ved fællesomkostningerne forstås de omkostninger, som ikke kan henføres til de en- kelte afdelinger henholdsvis andelsklasser.
Stk. 5. De samlede administrationsomkostninger, herunder omkostninger til administration, it, revision, tilsyn, markedsføring, formidling og depotselskabet må for hver afdeling eller andels- klasse ikke overstige 2 pct. af den gennemsnitlige formueværdi i afdelingen eller andelsklas- sen inden for regnskabsåret.
§ 18. Værdipapirfondens finansielle instrumenter skal forvaltes og opbevares af et depotsel- skab. Bestyrelsen i investeringsforvaltningsselskabet vælger depotselskabet. Valget af depot- selskabet skal godkendes af Finanstilsynet.
Stk. 2. Bestyrelsen i investeringsforvaltningsselskabet træffer beslutning om ændring af valg af depotselskab, hvis bestyrelsen finder, at det vil være til gavn for værdipapirfonden. Værdi- papirfondens aktiver skal i så tilfælde overdrages direkte fra det forhenværende depotselskab til det nye depotselskab.
§ 19. Værdipapirfondens regnskabsår er kalenderåret. Første regnskabsår er forlænget og løber fra foreningen igangsætter sine aktiviteter i andet halvår 2016 og indtil udgangen af 2017. For hvert regnskabsår udarbejder bestyrelsen og direktionen for investeringsforvaltningssel- skabet en årsrapport.
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
Stk. 2. Bestyrelsen og direktionen i værdipapirfondens investeringsforvaltningsselskab udar- bejder en halvårsrapport for hver afdeling indeholdende resultatopgørelse for perioden 1. ja- nuar til 30. juni samt en balance pr. 30. juni i overensstemmelse med bekendtgørelse om fi- nansielle rapporter for danske UCITS.
Stk. 3. Årsrapporten revideres af mindst én statsautoriseret revisor, der er valgt af investe- ringsforvaltningsselskabets bestyrelse.
Stk. 4. Værdipapirfondens investeringsforvaltningsselskab udleverer på begæring den seneste reviderede årsrapport og den seneste halvårsrapport.
§ 20. Udloddende afdelinger foretager en udlodning, der opfylder de i ligningslovens § 16 C anførte krav til minimumsudlodning.
Stk. 2. Provenu ved formuerealisation i øvrigt tillægges afdelingens formue, medmindre besty- relsen i investeringsforvaltningsselskabet træffer anden beslutning.
Stk. 3. I afdelinger, der i henhold til § 6 udlodder efter dette stykke, foretages udlodninger normalt som nævnt i stk. 1. Dog foretages der i de år, hvor der ikke er opnået udlodningsplig- tige kursgevinster, en udlodning, som består af renteindtægter fratrukket administrationsom- kostninger.
Stk. 4. I udloddende afdelinger kan der efter regnskabsårets afslutning, men inden den revi- derede årsrapport er godkendt af investeringsforvaltningsselskabets bestyrelse, foretages en udlodning, der opfylder de i ligningslovens § 16 C anførte krav til minimumsudlodning. Hvis udlodningen undtagelsesvist ikke opfylder reglerne i ligningslovens § 16 C, kan det besluttes at udlodde et yderligere beløb. Investeringsforvaltningsselskabets bestyrelse godkender stør- relsen af udlodningen samtidig med godkendelsen af den reviderede årsrapport.
Stk. 5. I udloddende afdelinger eller andelsklasser kan der udloddes udbytte to gange årligt. Efter investeringsforvaltningsselskabets bestyrelses godkendelse af værdipapirfondens revi- derede årsrapport og størrelsen af den samlede udlodning for regnskabsåret, udbetales en restudlodning beregnet som forskellen mellem regnskabsårets ordinære udlodning og den ud- betalte a conto-udlodning. A conto-udlodningen beregnes på grundlag af afdelingens indtjente renter med fradrag af afdelingens administrationsomkostninger i første halvår. Kurs- og valu- tagevinster samt andre indtægter, der ikke kan beregnes på forhånd, selv om de er realise- rede, indgår ikke i ovennævnte udlodningsgrundlag. A conto-udlodningen udbetales efter be- styrelsens skøn.
Stk. 6. Udbytte af andele i en udloddende afdeling registreret i en værdipapircentral betales via investorens konto i det kontoførende institut.
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
Stk. 7. Retten til udbytte af eventuelle fysiske investeringsbeviser i en afdeling eller andels- klasse forældes, når udbyttet ikke er udbetalt senest 3 år efter, at det forfaldt til udbetaling. Udbyttet tilfalder herefter afdelingen eller andelsklassen.
Stk. 8. I akkumulerende afdelinger henlægges nettooverskuddet til afdelingens formue.
Vedtaget af investeringsforvaltningsselskabets bestyrelse den 20. februar 2024.
Dette dokument er tiltrådt med digital signatur, hvilket fremgår af sidste side i dokumentet i den danske version. Siden med digital signatur har intet sidenummer.
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
Bestyrelsen for Syd Fund Management A/S
Xxxxx Xxxxxxxxx Formand
Xxxxx Xxxxxxxx Næstformand
Xxx Xxxxxx Xxxxx Xxxx Xxxxx
Xxxxx Xxxxxxx Xxxxxx
A. Regler for alle afdelinger
Under henvisning til lov om investeringsforeninger m.v. og med de begrænsninger, der følger af de enkelte afdelingers investeringspolitik, kan afdelingerne investere deres midler på føl- gende markeder:
• Markeder beliggende i stater, der er medlemmer af Den Europæiske Union.
• Markeder beliggende i stater, som Fællesskabet har indgået aftale med.
• Markeder, der er medlemmer af World Federation of Exchanges.
• Markeder, der er full members eller associate members af FESE.
• Regulerede markeder, der er optaget på EU-kommissionens liste.
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
B. Regler for enkelte afdelinger
Fortegnelse over børser og markeder, der i overensstemmelse med Finanstilsynets vejledning er godkendt af bestyrelsen til investering for de pågældende afdelinger:
HøjrenteLande ESG Udb KL:
Onshore Malaysian Government Securities Market
I henhold til lov om investeringsforeninger m.v. kan en afdeling investere over 35 pct. af sin formue i værdipapirer eller pengemarkedsinstrumenter udstedt eller garanteret af:
a) et land eller
b) en international institution af offentlig karakter, som et eller flere medlemslande deltager i, og som er godkendt af Finanstilsynet.
Disse institutioner fremgår nedenfor:
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
ad b)
Nordiska Investeringsbanken, European Investment Bank (EIB), European Coal and Steel Community,
Council of European Resettlement Fund for National Refugees and Overpopula- tion in Europe,
Eurofima (European Company for the Financing of Railroad Rolling Stock – Swit- zerland),
Euratom (European Atomic Energy Community),
World Bank (International Bank for Reconstruction and Development), International Finance Corporation,
African Development Bank, Asian Development Bank,
Inter- American Development Bank (IADB), European Bank for Reconstruction and Development, European Financial Stability Facility.
Dette dokument er underskrevet af nedenstående parter, der med deres underskrift har bekræftet dokumentets indhold samt alle datoer i dokumentet.
This document is signed by the following parties with their signatures confirming the documents content and all dates in the document.
Xxxxx Xxxxxxxxx Xxxxx Xxxxxxxx
Navnet returneret af dansk MitID var: Xxxxx Xxxxxxxxx Bestyrelsesformand
ID: dc4d8d8f-245b-43be-95d4-f761be4efdf2 Tidspunkt for underskrift: 22-04-2024 kl.: 22:09:13 Underskrevet med XxxXX
This document has esignatur Agreement-ID: 59ebd0RpHNM251719396
xxx Xxxxxx
Navnet returneret af dansk MitID var: Xxxxx Xxxxxxxxxxxx Xxxxxxxx Bestyrelsesmedlem
ID: 6bc7bbf4-2e24-429e-93b7-641034d7c913
Tidspunkt for underskrift: 18-04-2024 kl.: 17:08:25 Underskrevet med XxxXX
Xxxxx Xxxxxxx Xxxxxx
Navnet returneret af dansk MitID var: Xxx Xxxxxx
Bestyrelsesmedlem
ID: 3ae19808-fde0-4d29-ac22-574a9eb2eecc Tidspunkt for underskrift: 19-04-2024 kl.: 08:52:31 Underskrevet med XxxXX
Xxxxx Xxxx Xxxxx
Navnet returneret af dansk MitID var: Xxxxx Xxxxxxx Xxxxxx Bestyrelsesmedlem
ID: a92cfee5-016a-4df8-be87-0f7b9c323576 Tidspunkt for underskrift: 19-04-2024 kl.: 08:20:41 Underskrevet med XxxXX
Navnet returneret af dansk MitID var: Xxxxx Xxxx Xxxxx
Bestyrelsesmedlem
ID: 68821d5e-89f2-48ed-8035-daa41ba64cb1 Tidspunkt for underskrift: 18-04-2024 kl.: 16:27:42 Underskrevet med XxxXX
This document is signed with esignatur. Embedded in the document is the original agreement document and a signed data object for each signatory. The signed data object contains a mathematical hash value calculated from the original agreement document, which secures that the signatures is related to precisely this document only. Prove for the originality and validity of signatures can always be lifted as legal evidence.
The document is locked for changes and all cryptographic signature certificates are embedded in this PDF.The signatures therefore comply with all public recommendations and laws for digital signatures.With esignatur's solution, it is ensured that all European laws are respected in relation to sensitive information and valid digital signatures. If you would like more information about digital documents signed with esignatur, please visit our website at xxx.xxxxxxxxx.xx.