Endelige Vilkår(Oversættelse af engelsk version. I tvivlsspørgsmål er den engelske version gældende) BARCLAYS BANK PLC(Registreret som aktieselskab i England og Wales)BARCLAYS CAPITAL (CAYMAN) LIMITED(Registreret som aktieselskab på Cayman...
Endelige Vilkår (Oversættelse af engelsk version. I tvivlsspørgsmål er den engelske version gældende) |
BARCLAYS BANK PLC (Registreret som aktieselskab i England og Wales) BARCLAYS CAPITAL (CAYMAN) LIMITED (Registreret som aktieselskab på Cayman Islands) (Garanteret af Barclays Bank PLC) |
£40.000.000.000 PROGRAM FOR STRUKTUREREDE OBLIGATIONER |
Barclays Bank PLC’s udstedelse af DKK[•] “PLUS Europa mod USA 2009” Indekserede Obligationer med udløb den 1. september 2009 Serie 9257 |
Udstedelsespris: 103,00% af pari Tegningssperioden er fra og med den 6. august 2007 til og med den 20. august 2007 kl. 14.00. |
Nærværende dokument er udarbejdet i forbindelse med £40.000.000.000 Program for Strukturerede Obligationer, der er etableret af Barclays Bank PLC ("Banken") samt Barclays Capital (Cayman) Limited ("BCCL") og er et tillæg til og skal læses i sammenhæng med Basisprospektet ("Basisprospektet") af 14. december 2006, med senere tillæg og ændringer. Ord og udtryk, som er defineret i Basisprospektet og ikke defineret i nærværende dokument, har samme betydning, når de anvendes heri. Nærværende dokument er udarbejdet med henblik på at afgive oplysninger om Barclays Bank PLC’s udstedelse af DKK[•] “PLUS Europa mod USA 2009” Indekserede Obligationer med udløb den 1. september 2009, Serie 9257 (Obligationerne). Investorer henvises til "Risikofaktorer vedrørende Obligationerne" i Basisprospektet for en drøftelse af visse forhold, som bør overvejes i forbindelse med en beslutning om at investere i Obligationerne. |
Barclays Capital |
30. AUGUST 2007
Banken påtager sig ansvar for oplysningerne, der er indeholdt i nærværende Endelige Vilkår. Efter bankens bedste overbevisning (og Banken har taget alle rimelige skridt til at sikre sig, at dette er tilfældet) er oplysningerne i nærværende Endelige Vilkår i overensstemmelse med kendsgerningerne og udelader intet, som måtte påvirke betydningen af disse oplysninger.
Nærværende Endelige Vilkår skal læses i sammenhæng med Basisprospektet og alle dokumenter, der anses for at være inkorporeret heri ved henvisning, og skal, for så vidt det tillades af loven og bekendtgørelserne, som den pågældende Fondsbørs er underlagt, læses og fortolkes ud fra den betragtning, at disse dokumenter er således inkorporeret og indgår i disse Endelige Vilkår.
Distributionen af nærværende dokument samt udbuddet af Obligationerne kan i visse jurisdiktioner være begrænset ved lov. Banken stiller krav om, at personer, der kommer i besiddelse af nærværende Endelige Vilkår skal indhente oplysninger om samt overholde sådanne restriktioner Nærmere oplysninger om salgsrestriktioner for forskellige jurisdiktioner er anført under ”Køb og Salg” i Basisprospektet. Handel med Obligationerne er ikke godkendt af den amerikanske Commodity Futures Trading Commission i henhold til den amerikanske Commodity Exchange Act. Obligationerne må på intet tidspunkt udbydes, sælges eller overdrages i USA eller til amerikanske personer, ligesom amerikanske personer på intet tidspunkt må handle eller eje en beholdning af sådanne Obligationer.
DISSE OBLIGATIONER, DER ER REGISTRERET HOS VÆRDIPAPIRCENTRALEN, ER IKKE OG VIL IKKE BLIVE REGISTRERET I HENHOLD TIL DEN AMERIKANSKE VÆRDIPAPIRLOV AF 1933 MED SENERE ÆNDRINGER (”SECURITIES ACT”). OBLIGATIONERNE, DER ER REGISTRERET HOS VÆRDIPAPIRCENTRALEN, MÅ IKKE UDBYDES, SÆLGES ELLER OVERDRAGES I USA ELLER FOR AMERIKANSKE PERSONERS REGNING ELLER TIL DERES FORDEL.
NÆRVÆRENDE ENDELIGE VILKÅR ER UDARBEJDET AF UDSTEDER TIL BRUG FOR UDBUD OG SALG AF OBLIGATIONERNE UDEN FOR USA TIL IKKE-AMERIKANSKE PERSONER UNDER PÅBERÅBELSE AF BESTEMMELSE S I SECURITIES ACT SAMT I FORBINDELSE MED EN EVENTUEL BØRSNOTERING AF OBLIGATIONERNE PÅ EN FONDSBØRS SOM ANFØRT HERI. FOR EN BESKRIVELSE AF DISSE OG VISSE YDERLIGERE RESTRIKTIONER MED HENSYN TIL UDBUD OG SALG AF OBLIGATIONERNE SAMT DISTRIBUTION AF NÆRVÆRENDE ENDELIGE VILKÅR OG BASISPROSPEKTET HENVISES TIL ”KØB OG SALG” I BASISPROSPEKTET.
Risiko vedrørende hovedstolsbeskyttelse
Obligationerne er kun omfattet af hovedstolsbeskyttelsen, hvis de holdes til udløb. Såfremt Obligationerne bliver solgt inden udløb eller indfriet af Udsteder inden udløb, kan Obligationsejerne modtage mindre end Obligationernes pålydende værdi.
Hverken præmie over pari eller handelsomkostninger i forbindelse med køb af Obligationerne er beskyttet. Hvis Obligationerne holdes til udløb og Indfrielsesbeløbet er identisk med beløbet, der er omfattet af hovedstolsbeskyttelsen, har Obligationsejeren således pådraget sig et tab på Obligationerne.
Part A
Vilkår og Betingelser for Obligationerne
Obligationerne er underlagt følgende vilkår og betingelser, som fuldfører, modificerer og/eller ændrer de i Basisprospektet anførte vilkår og betingelser (“Vilkårene”).
Parter
Udsteder: | Barclays Bank PLC |
Garant: | Ikke gældende |
Arrangør: | Barclays Bank PLC |
Beregningsagent: | Barclays Capital Securities Limited |
Udstedelses- og Betalingsagent: | JPMorgan Chase Bank |
Bestemmelser vedrørende Obligationerne
1. | Obligationens benævnelse: | DKK “PLUS Europa mod USA 2009” Indekserede Obligationer |
2. | Serie: | 9257 |
3. | Obligationens valuta: | Danske kroner (“DKK”) |
4. | Obligationens samlede hovedstol: | DKK[•] Obligationens samlede hovedstol kan reduceres ved tilbagekøb, som anført under punkt 69 (ii). Obligationernes samlede hovedstol vil ikke blive forøget efter Tegningsperioden. Udsteder forbeholder sig ret til at aflyse udstedelsen af obligationerne, hvis obligationens samlede hovedstol er mindre end DKK 100.000.000 på Udstedelsesdatoen. I henhold til betingelserne, der er anført i Basisprospektet, er der ikke fastsat en maksimal, samlet hovedstol for obligationen. |
5. | Stykstørrelse og antal obligationer: | DKK100 ([•] Obligationer) |
6. | Obligationens form: | Ihændehaverobligation Midlertidig Global Obligation som kan ombyttes til en Permanent Global Obligation |
7. | Obligationer i endelig form til udstedelse: | Ja, i begrænsede tilfælde, som anført i Basisprospektet. |
8. | Obligationens Udstedelsesdato: | 30. august 2007 |
9. | Obligationens Udstedelseskurs: | 103,00 procent af pari |
10. | Relevante Børser: | OMX Københavns Xxxxxxxxx |
00. | Xxxxxxxxx multipel af Obligationen, der kræves ved overdragelse: | Ikke gældende |
12. | Obligationstype og relevant Underliggende Aktiv: | Obligationer relateret til en Indekskurv |
Bestemmelser vedrørende eventuelle rentebetalinger på Obligationerne | ||
13. | Rentebetalinger på Obligationen: | Nej |
14. | Rentekonvention: | Ikke gældende |
15. | Rentesats(er) - Fast | Ikke gældende |
- Variabel | Ikke gældende | |
16. | Fastsættelse af skærmrentesats: | Ikke gældende |
17. | ISDA fastsættelse: | Ikke gældende |
18. | Amortiseringsrente: | Ikke gældende |
19. | Fast kuponbeløb: | Ikke gældende |
20. | Opdelt kuponbeløb: | Ikke gældende |
21. | Minimum-/Maksimumrentesatser: | Ikke gældende |
22. | Rentetermin(er): | Ikke gældende |
23. | Dato for påbegyndelse af rente: | Ikke gældende |
24. | Renteperiode(r): | Ikke gældende |
25. | Dagskonvention: | Ikke gældende |
Bestemmelser vedrørende indfrielse | |
26. | Valutakurstidspunkt: |
27. | Udløbsdato: |
28. | Førtidig indfrielse som følge af : |
(i) Skattebegivenhed hos Udsteder: | |
Ikke gældende
1. september 2009, (“den Planmæssige Udløbsdato”) med forbehold for tilpasning, således at udløbsdatoen altid vil være mindst to Bankdage efter Observationsdagen.
Gældende
(ii) Lovændring: | Gældende | |
(iii) Afdækningsforstyrrelse: | Ikke gældende | |
(iv) Øgede udgifter til afdækning: | Ikke gældende | |
(v) Asiatisk lovændring: | Ikke gældende | |
(vi) Asiatisk afdækningsforstyrrelse: | Ikke gældende | |
(vii) Øgede asiatiske udgifter til afdækning: | Ikke gældende | |
29. | Førtidig Indfrielse som følge af skattebegivenhed hos Garanten: | Ikke gældende |
30. | Call Option: | Ikke gældende |
31. | Put Option: | Ikke gældende |
32. | Observationsdag: | 21. august 2009 |
33. | Observationstidspunkt: | For Indeks 1, som angivet i Basisprospektet. For Indeks 2, (i) med henblik på at afgøre, hvorvidt der foreligger en Markedsforstyrrelse: (a vedrørende et enkelt aktiv, de planmæssige lukketid på Børsen for det pågældende aktiv og (b vedrørende en bestemt options- |
34. | Markedsforstyrrelse: | eller futureskontrakt baseret på Indekset, lukketiden for handel på den Relaterede Børs; og (ii) i alle andre tilfælde, det tidspunkt, hvor den officielle lukkeværdi for Indekset beregnes og offentliggøres af Sponsoren. For Indeks 1, som angivet i Basisprospektet. |
)
n
)
For Indeks 2, enten:
(i) (a) med hensyn til et enkelt aktiv, opståen eller forekomst, af:
(1) en Handelsforstyrrelse, vedrørende et sådant enkelt aktiv, som Beregningsagenten vurderer er væsentlig, på et tidspunkt i løbet af den sidste time inden det relevante Observationstidspunkt for så vidt angår den Børs, hvorpå det pågældende aktiv primært handles;
(2) en Børsforstyrrelse, vedrørende et sådant enkelt aktiv, som Beregningsagenten vurderer er væsentlig på et tidspunkt i løbet af den sidste time inden det relevante Observationstidspunkt, for så vidt angår den Børs, hvorpå det pågældende aktiv primært handles; ELLER
(3) en Førtidig Lukning vedrørende et sådant enkelt aktiv; OG
(b) den totale volumen af alle enkeltaktiver, i forhold til hvilke en Handelsforstyrrelse, Børsforstyrrelse eller Førtidig Lukning opstår eller foreligger, udgør 20 procent eller mere af niveauet for Indeks 2 ; ELLER
ii) vedrørende futures- eller optionskontrakter, der relaterer til Indekset, opståen eller forekomst af: (a) en Handelsforstyrrelse; (b) en Børsforstyrrelse, som Beregningsagenten i begge tilfælde vurderer er væsentlig, på et tidspunkt i løbet af den sidste time inden
Observationstidspunktet, for så vidt angår den Relaterede Børs; eller (c) en Førtidig Lukning i hvert tilfælde vedrørende sådanne futures- eller optionskontrakter.
Med henblik på at afgøre, hvorvidt der på et tidspunkt foreligger en Markedsforstyrrelse vedrørende et enkelt aktiv, hvis en Markedsforstyrrelse foreligger vedrørende et sådant aktiv på det pågældende tidspunkt, vil det relevante enkelte aktivs procentuelle bidrag til niveauet på Indeks 2 være baseret på en sammenligning af (x) den andel af Indeksniveauet, der kan tilskrives det pågældende aktiv med (y) det overordnede niveau på Indeks 2, der i hvert tilfælde benytter de officielle vægtninger ved åbning, der er offentliggjort af Sponsoren som en del af markedets ”åbningsdata”.
(i) Handelsforstyrrelse: | Gældende For Indeks 1, som angivet i Basisprospektet. For Indeks 2, enhver suspendering eller begrænsning, der pålægges handlen på den relevante Børs eller Relaterede Børser, eller på anden vis, og hvorvidt, på baggrund af kursændringer, de ligger ud over de grænser, der er tilladt af den relevante Børs eller |
(ii) Børsforstyrrelse: | Relaterede Børs, eller på anden vis: (i) er relateret til et enkel aktiv på Børsen i forhold til et sådant enkelt aktiv; eller (ii) futures- eller optionskontrakter der er relateret til Indeks 2 på de Relaterede Børs; Gældende I forhold til Indeks 1, som angivet i Basisprospektet. I forhold til Indeks 2, en hvilke som helst begivenhed (ud over en Førtidig Lukning), som (efte Beregningsagentens vurdering) forstyrrer eller begrænser markeds-deltagernes mulighed for at udføre transaktioner i, elle |
(iii) Førtidig Lukning: | opnå markedskurser for: (i) et enkelt aktiv på Børsen vedrørende et sådant aktiv; eller (ii) futures- eller optionskontrakter, der relaterer til Indekset på den Relaterede Børs Gældende I forhold til Indeks 1, som angivet i Basisprospektet. |
r
t
,
n
n r
r
35. | (i) Dage for beregning af gennemsnit: Hver af den 17. august 2009, 18. august 2009, 19. august 2009, 20 |
august 2009 og 21. august 2009 (ii) Konsekvens hvis en dag for Modified postponement af dage beregning af gennemsnit er en dag for beregning af gennemsnit vil med markedsforstyrrelse: finde sted som angivet i Betingelse 7.4(iii)(A), med den undtagelse, at i tilfælde af fem på hinanden følgende markedsforstyrrelser, vil den 27. august 2009 være den | |
36. | endelige dag for beregning af gennemsnit. Indfrielsesbeløb og valuta hvori Et beløb i DKK pr. Obligation Indfrielsesbeløbet betales: beregnet af Beregningsagenten på følgende måde: |
Stykstørrelse + Stykstørrelse x P x max⎡ SX 5EFinal − SPX Final ;0⎤ ⎢ SX 5E SPX ⎥ ⎣ Initial Initial ⎦ Hvor; P er [•]; [Niveauet for P fastsættes på Handelsdagen, den 22 august 2007, og offentliggøres på OMX Københavns Fondsbørs via Company News Service inden Udstedelsesdatoen. Indikativt var P 211% den 3. juli 2007. Udsteder forbeholder sig ret til at aflyse udstedelsen af Obligationerne, hvis det, som følge af markedsforholdene på Handelsdagen, ikke er muligt at opnå P på minimum 175%.] SX 5EFinal er det aritmetiske gennemsnit for det officielle lukkeniveau for Indeks 2, |
I forhold til Indeks 2 betyder det lukning på en Børsdag af den relevante Børs med hensyn til det enkelte aktiv eller den Relaterede Børs, inden den planmæssige lukketid, med mindre denne Førtidige Lukning er meddelt af den pågældende Børs eller Relaterede Børs (som det kan være tilfældet) mindst en time før det tidligste af følgende tidspunkter: (i) den faktiske lukketid for almindelig handel på den pågældende Børs eller Relaterede Børser (som det kan være tilfældet) på en sådan Børsdag; og (ii) fristen for at afgive ordrer i Børsens eller den Relaterede Børs’ system til udførelse på det relevante observationstidspunkt på en sådan Børsdag.
.
på de datoer der indgår i beregning af gennemsnit og er specificeret heri;
SX 5EInitial er det officielle lukkeniveau for In SPX Final er det aritmetiske gennemsnit for på de datoer der indgår i beregning af gennem SPX Initial er det officielle lukkeniveau for Inde | |
37. | Indfrielsesbeløb ved Førtidig Indfrielse og valuta hvori Indfrielsesbeløbet betales: |
38. | Det maksimale og minimale antal Bankdage før dagen for Førtidig Indfrielse, hvor Udsteder skal give meddelelse om Udsteders indfrielse og særlig meddelelse om indfrielse: |
39. | Tidspunkt for modtagelse af meddelelse om Førtidig Indfrielse og/eller Obligationsejerens meddelelse: |
40. | Tidspunkt for meddelelse om Indfrielse: |
41. | Procedure for Meddelelse om Udsteders Indfrielse ud over som angivet i Betingelse 6.3: |
42. | Procedure for særlig Meddelelse om Indfrielse ud over som angivet i Betingelse 6.3: |
43. | Grundlag for udvælgelse af Obligationer, hvor det daglige maksimumbeløb overskrides, hvis ikke på pro rata-basis: |
44. | Yderligere bestemmelser vedrørende Indfrielse af Obligationerne: |
45. | Aktieindekserede Obligationer, Aktieindekserede Obligationer relateret til en Aktiekurv, Obligationer indekseret til en Valutakurv: |
46. | Obligationer relateret til et Enkelt Indeks, Obligationer relateret til en Indekskurv: |
deks 2 den 22. august 2007;
det officielle lukkeniveau for Indeks 1, snit og er specificeret heri; og
ks 1 den 22. august 2007
Vedrørende Førtidig Indfrielse i henhold til Betingelse 5.4 som angivet i Basisprospektet, et beløb som fastsat af Beregningsagenten efter dennes eget rimelige skøn
Som anført i Basisprospektet
Kl. 10.00 London-tid, som anført i Basisprospektet
Kl. 10.00 Bruxelles-tid (i tilfælde af Euroclear) (eller kl. 11.00 hvis overdraget af XXXXXX) og kl. 10.00 Luxembourg-tid (i tilfælde af Clearstream, Luxembourg)
Ikke gældende
Ikke gældende
Ikke gældende
Ikke gældende Ikke gældende
Gældende
(i) Hvorvidt Obligationerne relaterer til et Enkelt Indeks eller en Indekskurv samt identiteten på de(t) indeks og information om de relevante Sponsorer: | Indekskurv Kurven skal bestå af følgende Indeks: (1) S&P500 Indeks med Bloomberg kode: SPX Index (Indeks 1); og (2) Eurostoxx 50, som beregnet og sponsoreret af Dow Jones Stoxx Limited Bloomberg kode: SX5E Index (Indeks 2). | |
(ii) Børser: | Den primære Børs, hvorpå et sådant enkelt aktiv primært handles, som fastsat af | |
(iii) Relaterede Børser: | Beregningsagenten. Alle relevante Børser i forhold til Indeks 1; Med hensyn til Indeks 2, enhver børs eller ethvert kvoteringsssystem, hvor handel | |
(iv) Vægtning af hvert Indeks, der indgår i Kurven: | med optionskontrakter relaterer til underliggende aktier, der indgår i Indeks 2. Lige vægtning | |
(v) Andre vilkår og særlige betingelser: | Ikke gældende | |
47. | Valutaindekserede Obligationer: | Ikke gældende |
48. | Kreditindekserede Obligationer: | Ikke gældende |
49. | Råvareindekserede Obligationer: | Ikke gældende |
Betemmelser vedrørende afvikling | ||
50. | Afviklingsform: | Alene kontant |
51. | Omsætningsenhed: | Ikke gældende |
52. | Valuta hvori den kontante afvikling finder sted: | DKK |
53. | Betalingsdag for førtidig indfrielse: | Som defineret i Xxxxxxxxxx 00 |
00. | Clearingsystemer: | Euroclear/Clearstream, Luxembourg Værdipapircentralen (’VP Securities Services’), Danmark |
55. | Overdragelsesdag for værdipapirer: |
Ikke gældende
Definitioner | ||
56. | Definition af Bankdag: | Som defineret i Betingelse 25 i Basisprospektet. |
57. | Definition af Børsdag: | Med hensyn til Indeks 1, som angivet i Basisprospektet. Med hensyn til Indeks 2, en planmæssig handelsdag på hvilken: (i) Indeks 2-Sponsoren offentliggør niveauet for Indekset; og (ii) den Relaterede Børs er åben for handel i den almindelige handelstid, uagtet at en Børs eller Relateret Børs lukker tidligere end den planmæssige lukketid. Planlagt handelsdag betyder; Med hensyn til Indeks 1, som angivet i Basisprospektet. Med hensyn til Indeks 2, en hvilken som helst dag, hvor: (i) Indeks 2- Sponsoren er planlagt at offentliggøre niveauet for |
58. | Definition af tidspunkt for meddelelse af Udløbsdag: | Indekset; og (ii) den Relaterede Børs er planlagt at være åben for handel i den almindelige handelstid. Som defineret i Betingelse 25 i Basisprospektet |
59. | Definition af skattebegivenhed hos Udsteder: | Som defineret i Betingelse 12 i Basisprospektet |
60. | Definition af skattebegivenhed hos Garant: | Ikke gældende |
Salgsrestriktioner og bestemmelser vedrørende certificering | |
61. | Gældende amerikanske råvarerestriktioner: Ty |
62. | Ikke-amerikanske salgsrestriktioner: So |
63. | Certificering af ikke-amerikansk status: Gæ |
pe 2
Generelt | |
64. | Gældende Bankdagskonvention: |
m beskrevet i Basisprospektet ldende TEFRA D
Modified Following Business Day Convention
65. | Relevante clearingsystemer, regler og relevante koder: | Værdipapircentralen (VP Securities Services), Danmark. Obligationerne er omsætningspapirer. Obligationer, der handles efter Udstedelsesdatoen vil blive afviklet 3 Bankdage efter handelsdagen mod registrering i Værdipapircentralen. Registrering sker mod betaling. |
ISIN: DK0030061155 | ||
Euroclear | ||
Clearstream, Luxembourg | ||
ISIN kode: XS0303404858 | ||
Common Code: 030340485 | ||
66. (i) Reuters side(r) (eller anden referencekilde) hvorfra valutakursen for valutaomveksling vil blive taget, når der beregnes Indfrielsesbeløb og/eller Førtidigt Indfrielsesbeløb, eller | Ikke gældende | |
(ii) Referencebank eller Centralbank, der noterer valutakursen for omveksling i henhold til Betingelse 6.9(a) | Ikke gældende | |
67. | Eventuelle ændringer af Master Subscription Agreement og/eller Master Issue Paying Agency Agreement: | Ikke gældende |
68. | Eventuelle kontorer ud over Udstedelses- og Betalingsagentens hovedkontor, hvor (i) Udsteders seneste årsrapport og regnskab samt Garantens seneste årsrapport og regnskab såvel som halvårsrapport og (ii) eksemplarer af Master Issue and Paying Agency Agreement og Basisprospektet samt nærværende Endelige Vilkår vil være tilgængelige på engelsk for Obligationsejerne i Obligationernes løbetid. | Ikke gældende |
69. | Eventuelle Betingelser ud over eller ændret i forhold til de Betingelser, som fremgår af Basisprospektet: | (i) Aflysning af Obligationerne Udsteder forbeholder sig ret til at aflyse Udstedelsen af Obligationerne, hvis det som følge af markedsforholdene på Handelsdagen ikke er muligt at opnå P, som anført i punkt 36 ovenfor, på minimum 175% (ii) Tilbagekøb af obligationer Udsteder vil på anmodning fra Obligationsejeren påtage sig at stille en pris med henblik på at tilbagekøbe obligationerne, dog til et nominelt minimumbeløb på DKK 800.000 |
PART B – YDERLIGERE INFORMATION
Børsnotering
(i) Børsnotering | København |
(ii) Handelstilladelse: | Der er søgt om tilladelse til at handle Obligationerne på OMX Københavns Fondsbørs med virkning fra den 30. august 2007 |
Rating | |||
Rating: | Udsteders langfristede gældsforpligtelser har | ||
opnået følgende rating: | |||
S&P: AA | |||
Moody's: | Aa1 | ||
I henhold til S&P, “En udsteder, der har opnået ‘AA’ rating har meget stærke finansielle værdipapirkarakteristika, der kun adskiller sig ganske lidt fra dem, der har opnået højere rating. ” | |||
I henhold til Moody’s gælder at, “Forpligtelser, der har opnået rating Aa vurderes at være af høj kvalitet og udgøre en meget lav kreditrisiko... Modifier 1 indikerer, at forpligtelsen rangerer i den højere ende af dens generiske rating-kategori.” | |||
Bekendtgørelse
Det engelske finanstilsyn, The Financial Services Authority, har udarbejdet en bekræftelse til Finanstilsynet i Danmark, hvoraf det fremgår, at Basisprospektet er udarbejdet i overensstemmelse med Prospektdirektivet.
Interesserne hos fysiske og juridiske personer, der er involveret i udbuddet
Med undtagelse af hvad der fremgår af “Køb og Salg”, har ingen personer, i det omfang Udsteder er vidende herom, en væsentlig interesse i udbuddet.
Udvikling i indekset, Forklaring på indvirkningen på værdien af investeringen og forbundne risici samt øvrig information vedrørende indekset
Nærmere information vedrørende indekset fremgår af punkt 46(i) ovenfor. Den hidtidige og fremtidige udvikling samt indeksvolatiliteten er tilgængelig på Bloomberg via kode SX5E og SPX. Den normaliserede udvikling af indeksene i løbet af de seneste 10 år sammenlignet med juni 1997 fremgår af nedenstående diagram.
Eurostoxx 50 og S&P500
Normaliseret til 100 2. juni1997
300
250
200
150
100
50
0
Eurostoxx 50 S&P500
Kilde: Bloomberg
jun-97
jun-98
jun-99
jun-00
jun-01
jun-02
jun-03
jun-04
jun-05
jun-06
jun-07
Nedenstående tabeller angiver eksempler på Obligationernes Indfrielsesbeløb baseret på henholdsvis aflysningsniveauet for P (175%) og det indikative niveau for P pr. 3. juli 2007 (211%). Niveauet for P fastsættes på Handelsdagen og offentliggøres på OMX Københavns Fondsbørs via Company News Service inden Udstedelsesdatoen.
Minimumindfrielsesbeløbet er fastsat til DKK 100.
Med definitioner som anført under punkt 36 ovenfor:
Eurostoxx 50 afkast =
SX 5EFinal − SX 5EInitial
SX 5EInitial
S&P500 afkast =
SPX Final − SPX Initial
SPX Initial
Med udgangspunkt i aflysningsniveauet for P (175%) er Indfrielsesbeløbet og det årlige afkast i procent illustreret i nedenstående tabeller:
Xxxxxxxxx 00 xxxxxx | ||||||||||||||
Xxxxxxxxxxxxxxxx, XXX | -15% | -10% | -5% | 0% | 5% | 10% | 15% | 20% | 25% | 30% | 35% | 40% | 45% | |
S & P 5 0 0 a f k a s t | -15% | 100,00 | 108,75 | 117,50 | 126,25 | 135,00 | 143,75 | 152,50 | 161,25 | 170,00 | 178,75 | 187,50 | 196,25 | 205,00 |
-10% | 100,00 | 100,00 | 108,75 | 117,50 | 126,25 | 135,00 | 143,75 | 152,50 | 161,25 | 170,00 | 178,75 | 187,50 | 196,25 | |
-5% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 108,75 | 117,50 | 126,25 | 135,00 | 143,75 | 152,50 | 161,25 | 170,00 | 178,75 | 187,50 | |
0% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 108,75 | 117,50 | 126,25 | 135,00 | 143,75 | 152,50 | 161,25 | 170,00 | 178,75 | |
5% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 108,75 | 117,50 | 126,25 | 135,00 | 143,75 | 152,50 | 161,25 | 170,00 | |
10% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 108,75 | 117,50 | 126,25 | 135,00 | 143,75 | 152,50 | 161,25 | |
15% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 108,75 | 117,50 | 126,25 | 135,00 | 143,75 | 152,50 | |
20% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 108,75 | 117,50 | 126,25 | 135,00 | 143,75 | |
25% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 108,75 | 117,50 | 126,25 | 135,00 | |
30% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 108,75 | 117,50 | 126,25 | |
35% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 108,75 | 117,50 | |
40% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 108,75 | |
45% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | |
Xxxxxxxxx 00 xxxxxx | ||||||||||||||
Xxxxxx i procent, p.a. | -15% | -10% | -5% | 0% | 5% | 10% | 15% | 20% | 25% | 30% | 35% | 40% | 45% | |
S & P 5 0 0 a f k a s t | -15% | -1,46% | 2,74% | 6,78% | 10,67% | 14,42% | 18,06% | 21,58% | 25,01% | 28,34% | 31,59% | 34,76% | 37,85% | 40,88% |
-10% | -1,46% | -1,46% | 2,74% | 6,78% | 10,67% | 14,42% | 18,06% | 21,58% | 25,01% | 28,34% | 31,59% | 34,76% | 37,85% | |
-5% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 2,74% | 6,78% | 10,67% | 14,42% | 18,06% | 21,58% | 25,01% | 28,34% | 31,59% | 34,76% | |
0% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 2,74% | 6,78% | 10,67% | 14,42% | 18,06% | 21,58% | 25,01% | 28,34% | 31,59% | |
5% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 2,74% | 6,78% | 10,67% | 14,42% | 18,06% | 21,58% | 25,01% | 28,34% | |
10% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 2,74% | 6,78% | 10,67% | 14,42% | 18,06% | 21,58% | 25,01% | |
15% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 2,74% | 6,78% | 10,67% | 14,42% | 18,06% | 21,58% | |
20% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 2,74% | 6,78% | 10,67% | 14,42% | 18,06% | |
25% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 2,74% | 6,78% | 10,67% | 14,42% | |
30% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 2,74% | 6,78% | 10,67% | |
35% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 2,74% | 6,78% | |
40% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 2,74% | |
45% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | |
Med udgangspunkt i det indikative niveau for P pr. 3. juli 2007 (211%) er Indfrielsesbeløbet og det årlige afkast i procent illustreret i nedenstående tabeller:
Xxxxxxxxx 00 xxxxxx | ||||||||||||||
Xxxxxxxxxxxxxxxx, XXX | -15% | -10% | -5% | 0% | 5% | 10% | 15% | 20% | 25% | 30% | 35% | 40% | 45% | |
S & P 5 0 0 a f k a s t | -15% | 100,00 | 110,55 | 121,10 | 131,65 | 142,20 | 152,75 | 163,30 | 173,85 | 184,40 | 194,95 | 205,50 | 216,05 | 226,60 |
-10% | 100,00 | 100,00 | 110,55 | 121,10 | 131,65 | 142,20 | 152,75 | 163,30 | 173,85 | 184,40 | 194,95 | 205,50 | 216,05 | |
-5% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 110,55 | 121,10 | 131,65 | 142,20 | 152,75 | 163,30 | 173,85 | 184,40 | 194,95 | 205,50 | |
0% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 110,55 | 121,10 | 131,65 | 142,20 | 152,75 | 163,30 | 173,85 | 184,40 | 194,95 | |
5% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 110,55 | 121,10 | 131,65 | 142,20 | 152,75 | 163,30 | 173,85 | 184,40 | |
10% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 110,55 | 121,10 | 131,65 | 142,20 | 152,75 | 163,30 | 173,85 | |
15% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 110,55 | 121,10 | 131,65 | 142,20 | 152,75 | 163,30 | |
20% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 110,55 | 121,10 | 131,65 | 142,20 | 152,75 | |
25% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 110,55 | 121,10 | 131,65 | 142,20 | |
30% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 110,55 | 121,10 | 131,65 | |
35% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 110,55 | 121,10 | |
40% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 110,55 | |
45% | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | |
Xxxxxxxxx 00 xxxxxx | ||||||||||||||
Xxxxxx i procent, p.a. | -15% | -10% | -5% | 0% | 5% | 10% | 15% | 20% | 25% | 30% | 35% | 40% | 45% | |
S & P 5 0 0 a f k a s t | -15% | -1,46% | 3,59% | 8,40% | 13,00% | 17,42% | 21,68% | 25,80% | 29,78% | 33,64% | 37,40% | 41,05% | 44,61% | 48,08% |
-10% | -1,46% | -1,46% | 3,59% | 8,40% | 13,00% | 17,42% | 21,68% | 25,80% | 29,78% | 33,64% | 37,40% | 41,05% | 44,61% | |
-5% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 3,59% | 8,40% | 13,00% | 17,42% | 21,68% | 25,80% | 29,78% | 33,64% | 37,40% | 41,05% | |
0% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 3,59% | 8,40% | 13,00% | 17,42% | 21,68% | 25,80% | 29,78% | 33,64% | 37,40% | |
5% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 3,59% | 8,40% | 13,00% | 17,42% | 21,68% | 25,80% | 29,78% | 33,64% | |
10% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 3,59% | 8,40% | 13,00% | 17,42% | 21,68% | 25,80% | 29,78% | |
15% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 3,59% | 8,40% | 13,00% | 17,42% | 21,68% | 25,80% | |
20% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 3,59% | 8,40% | 13,00% | 17,42% | 21,68% | |
25% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 3,59% | 8,40% | 13,00% | 17,42% | |
30% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 3,59% | 8,40% | 13,00% | |
35% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 3,59% | 8,40% | |
40% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | 3,59% | |
45% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | -1,46% | |
Operationel Information
Overdragelse: | Overdragelse mod betaling |
Navn og adresse på den danske agent: | Betalingsagent og Kontoførende Institut i Værdipapircentralen er: A/S Arbejdernes Landsbank Xxxxxxxxxxxxx 0 0000 Xxxxxxxxxx X Xxxxxxx |
7. Lovvalg
Obligationerne reguleres af engelsk ret.