BECCAR VARELA Y ERRECONDO, GONZALEZ & FUNES ASESORAN EN PRÉSTAMO POR HASTA US$475 MILLONES

BECCAR VARELA Y XXXXXXXXX, XXXXXXXX & XXXXX ASESORAN EN PRÉSTAMO POR HASTA US$475 MILLONES

Buenos Aires, 26.09.2017. Beccar Varela y Xxxxxxxxx, Xxxxxxxx & Xxxxx participaron como asesores en un contrato xx xxxxxxxx por la suma de hasta US$475.000.000, otorgado a Desarrolladora Energética S.A. y Empresa Inversora Energética S.A.

El préstamo fue otorgado por Deutsche Bank AG, London Branch; JPMorgan Xxxxx Bank, N.A., London Branch y Nomura Securities (Bermuda) Ltd. a Desarrolladora Energética S.A. y Empresa Inversora Energética S.A. (“Grupo DESA”). Deutsche Bank Trust Company Americas actuó como agente administrativo y agente de la garantía.

El préstamo está denominado en dólares estadounidenses, a una tasa fija de interés nominal anual del 9,5%, por un plazo de tres años. Se encuentra garantizado por prendas en primer grado de preferencia sobre el 100% de las acciones de las prestatarias y el 100% de las acciones de ciertas subsidiarias.

Asesores de Deutsche Bank AG, London Branch; JPMorgan Xxxxx Bank, 1

N.A., London Branch y Nomura Securities (Bermuda) Ltd.:

Xxxxxx Xxxxxx (Xxxxxx Xxxxx): equipo conformado por el socio Xxxxxxxxx Xxxxxxx, los asociados senior Xxxxxxx Xxxxxxxx y Xxxxx Xxxxxxxxx y las asociadas Xxxxxxxx Xxxxxx y Xxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxx.

Xxxxxx, Xxxx & Xxxxxxxx LLP (Nueva York y Londres), Consortium Legal (San Xxxx), Ferrere (Montevideo) y Garrigues (Madrid).

Asesores de Desarrolladora Energética S.A. y Empresa Inversora Energética S.A.:

Xxxxxxxxx, Xxxxxxxx & Xxxxx (Buenos Aires): equipo conformado por los socios Xxxxxx Xxxxxxxxx y Xxxxxx Xxxxx, y las asociadas Xxxxxxx Xxxx, Xxxxxxxxx Xxxxxx y Xxxxxxxx Xxxxxxxxxxx.

Xxxxxx Xxxxxxxx Xxxxx & Xxxxxxxx LLP (Nueva York y Londres), Xxxxxxx Xxxx

(San Xxxx) y DLA Xxxxx (Madrid).

BECCAR VARELA AND XXXXXXXXX, XXXXXXXX & XXXXX ADVISE ON US$475 MILLION LOAN AGREEMENT

Buenos Aires, September 26, 2017. Beccar Varela and Xxxxxxxxx, Xxxxxxxx & Xxxxx rendered advice on a loan agreement for a total amount of up to US$475 million, granted to Desarrolladora Energética S.A. and Empresa Inversora Energética S.A.

The loan was granted by Deutsche Bank AG, London Branch; JPMorgan Xxxxx Bank, N.A., London Branch and Nomura Securities (Bermuda) Ltd. to Desarrolladora Energética S.A. and Empresa Inversora Energética S.A. (“DESA Group”). Deutsche Bank Trust Company Americas acted as administrative agent and collateral agent.

The loan is denominated in US dollars at an annual nominal fixed rate of 9.5%, for a three-year term. It is secured with a first-degree preference pledge on 100% of the borrowers’ shares and 100% of the shares of certain subsidiaries.

Counsel to Deutsche Bank AG, London Branch; JPMorgan Xxxxx Bank, N.A., London Branch and Nomura Securities (Bermuda) Ltd.: 0

Xxxxxx Xxxxxx (Xxxxxx Xxxxx): team led by partner Xxxxxxxxx Xxxxxxx, senior associates Xxxxxxx Xxxxxxxx and Xxxxx Xxxxxxxxx and associates Xxxxxxxx Xxxxxx and Xxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxx.

Xxxxxx, Xxxx & Xxxxxxxx LLP (New York and London), Consortium Legal (San Xxxx), Ferrere (Uruguay) and Garrigues (Spain).

Counsel to Desarrolladora Energética S.A. and Empresa Inversora Energética S.A.:

Xxxxxxxxx, Xxxxxxxx & Xxxxx (Buenos Aires): team led by partners Xxxxxx Xxxxxxxxx and Xxxxxx Xxxxx and associates Xxxxxxx Xxxx, Xxxxxxxxx Xxxxxx and Xxxxxxxx Xxxxxxxxxxx.

Xxxxxx Xxxxxxxx Xxxxx & Xxxxxxxx LLP (New York and London), Xxxxxxx Xxxx

(San Xxxx) and DLA Xxxxx (Madrid).