PROSPECTO CORP BANCA
PROSPECTO CORP BANCA
Bonos Serie O, P, Q, R
Emisión de Xxxxx Desmaterializados al Portador
Monto:
Serie O: En Pesos por 100.000.000.000.- Serie P: En Pesos por 100.000.000.000.- Serie Q: UF 5.000.000.-
Serie R: UF 5.000.000.-
Vencimiento:
Serie O: 9 de Julio de 2015. Serie P: 9 de Julio de 2020. Serie Q: 9 de Enero de 2015. Serie R: 0 xx Xxxxx xx 0000 Xxxxxx Xxxxxxxxxxx:
Serie O: BCOR-O0110 Serie P: BCOR-P0110 Serie Q: BCOR-Q0110 Serie R: BCOR-R0110
Febrero 2010
"La Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras no se pronuncia sobre la calidad de los valores ofrecidos como inversión. La información contenida en este prospecto es de responsabilidad exclusiva del emisor, y del o de los intermediarios que han participado en su elaboración. El inversionista deberá evaluar la conveniencia de la adquisición de estos valores, teniendo presente que el o los únicos responsables del pago de los documentos son el emisor y quienes resulten obligados a ello".
CONTENIDO
I. Prospecto Presentado a la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras
II. Certificados de Inscripción en la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras
III. Certificados de Clasificación de Riesgo
IV. Escritura de Emisión de Xxxxx Serie N
I. Prospecto Presentado a la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras
CorpBanca
Emisor CorpBanca, Banco inscrito en el Registro de Valores de la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras.
Tipo de Emisión Bonos Senior desmaterializados al portador.
Series O, P, Q, y R
Uso de los Fondos (i) Financiar el crecimiento potencial de las colocaciones y (ii) Gestionar descalces en plazos y monedas.
Monto de la Emisión Serie O: En Pesos por 100.000.000.000.- Serie P: En Pesos por 100.000.000.000.- Serie Q: UF 5.000.000.-
Serie R: UF 5.000.000.-
Monto de la Emisión a Colocar Series O, P, Q y R: Hasta por el Monto de Emisión de cada Serie.
Número de Láminas o Bonos Serie O: 1.000 Títulos Serie P: 1.000 Títulos Serie Q: 5.000 Títulos Serie R: 5.000 Títulos
Cortes Serie O: $100.000.000
Serie P: $100.000.000 Serie Q: UF 1.000 Serie R: UF 1.000
Reajustabilidad Los Bonos Serie O y P no son reajustables ya que se emitirán en pesos y los Bonos y los Bonos Serie Q y R se emitirán expresados Unidad de Fomento, en consecuencia se reajustaran conforme a la variación de esta.
Plazo de la Emisión Serie O: 5,5 años
Serie P: 10,5 años Serie Q: 5 años Serie R: 10,5 años
Opción de Rescate Anticipado Los bonos no se rescatarán anticipadamente.
Xxxxx Xxxxxx Xxxxxxx de Intereses 9 de enero 2010
Tasa de Interés
(Las tasas anuales son lineales, vencidas, sobre la base de periodos semestrales de 180 días y un año de 360 días)
Serie O: 6,3000% anual, equivalente a un 3,1500% semestral Serie P: 7,3000% anual, equivalente a un 3,6500% semestral Serie Q: 3,6000% anual, equivalente a un 1,8000% semestral Serie R: 4,0000% anual, equivalente a un 2,0000% semestral.
Pago de Intereses Semestrales
Amortizaciones de Capital Serie O: Una sola cuota al vencimiento, es decir, el día 9 de julio de 2015. Serie P: Una sola cuota al vencimiento, es decir, el día 9 de julio de 2020. Serie Q: Una sola cuota al vencimiento, es decir, el día 9 de enero de 2015.
Serie R: Una sola cuota al vencimiento, es decir, el día el día 9 de julio de 2020.
Garantías No contempla
Convertibilidad Los Bonos de la presente emisión no serán convertibles en acciones
Clasificación de Riesgo Xxxxxx-Rate AA-
Clasificación de Riesgo Xxxxx Ratings AA-
Banco Representante de los Tenedores de Bonos Banco BICE
Acuerdo de Emisión La presente emisión de bonos fue acordada por el Directorio de CorpBanca, en la sesión N° 278 celebrada el 10 de Diciembre del 2009, cuya acta se encuentra reducida, en la parte pertinente, en la escritura pública de fecha 30 de diciembre de 2009 en el Repertorio N° 16.838/2009, en la 48° Notaría de Santiago de xxx Xxxx Xxxxxxx Xxxxxx.
La modificación de la serie Q fue acordada por el Directorio de CorpBanca, en la seción extraordinaria N°69 celebrada el 00 xx xxxxxxx xx 0000, xxxx xxxx se encuentra reducida, en la parte pertinente, en la escritura pública de fecha 22 de febrero de 2010, en el repertorio N°1974/2010, en la 48° Notaría de Santiago de xxx Xxxx Xxxxxxx Xxxxxx.
Escritura de Emisión Las emisiones de Bonos Series O, P, Q y R consta en escritura pública otorgada con fecha 13 de enero de 2010, en el Repertorio N° 321/2010 en la 48° Notaría de Santiago de xxx Xxxx Xxxxxxx Xxxxxx.
La modificación xxx Xxxx Serie Q consta de una modificación de escritura pública con fecha 22 de febrero de 2010, en el repertorio N°1990 /2010 en la 48° Notaría de Santiago de xxx Xxxx Xxxxxxx Xxxxxx.
Plazo de Colocación 48 meses a contar de la fecha de su inscripción en la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras.
Banco Pagador CorpBanca
Agente Colocador CorpBanca
Elaborador del Prospecto CorpBanca y CorpCapital Asesorías Financieras S.A.
"LA SUPERINTENDENCIA DE BANCOS E INSTITUCIONES FINANCIERAS NO SE PRONUNCIA SOBRE LA CALIDAD DE LOS VALORES OFRECIDOS COMO INVERSIÓN. LA INFORMACIÓN CONTENIDA EN ESTE PROSPECTO ES DE RESPONSABILIDAD EXCLUSIVA DEL EMISOR Y DEL INTERMEDIARIO QUE HA PARTICIPADO EN SU ELABORACIÓN. EL INVERSIONISTA DEBERÁ EVALUAR LA CONVENIENCIA DE LA ADQUISICIÓN DE ESTOS VALORES, TENIENDO PRESENTE QUE EL O LOS ÚNICOS RESPONSABLES DEL PAGO DE LOS DOCUMENTOS SON EL EMISOR Y QUIENES RESULTEN OBLIGADOS A ELLO".
“LA INFORMACIÓN RELATIVA AL INTERMEDIARIO, ES DE EXCLUSIVA RESPONSABILIDAD DEL INTERMEDIARIO RESPECTIVO, CUYO NOMBRE APARECE IMPRESO EN ESTA PÁGINA”
Febrero 2010
Índice
1.0 Antecedentes del Emisor 4
1.1 Identificación del Emisor 4
1.2 Antecedentes Legales del Emisor 4
1.3 Antecedentes Sociales y Administrativos 4
1.3.1 Directorio 4
1.3.2 Administración Superior 5
1.3.3 Filiales 5
1.4 Descripción del Negocio del Emisor 6
1.4.1 Estructura Organizacional de CorpBanca 7
1.4.2 Estructura Comercial 8
1.4.3 Gestión y Factores de Riesgo 10
1.4.4 Políticas de Inversión y Financiamiento 16
2.0 Descripción de la Emisión 18
2.1 Antecedentes de la Emisión 18
2.2 Representante de los tenedores de Xxxxx 18
2.3 Características de los bonos 19
2.3.1 Monto, características y condiciones de la emisión 19
2.3.2 Reajustabilidad 19
2.3.3 Intereses 19
2.3.4 Forma y plazo de pago de intereses, reajustes y amortizaciones. 19
2.3.5 Fecha y lugar de pago de intereses, reajustes y amortizaciones. 20
2.3.6 Fecha inicio devengo de intereses y reajustes 20
2.3.7 Convertibilidad 20
2.3.8 Transferibilidad 20
2.3.9 Garantías de la emisión 20
2.4 Reglas para la protección de los tenedores de bonos 20
2.5 Amortización extraordinaria 20
2.6 Reemplazo o canje de Títulos 20
2.7 Junta de tenedores de bonos 21
2.8 Información a los tenedores de bonos 22
3.0 Descripción de la Colocación 22
3.1 Sistema de Colocación 22
3.2 Suscripción 23
3.3 Plazo de Colocación Convenido 23
3.4 Valores No Suscritos 23
4.0 Tablas de Desarrollo 24
5.0 Antecedentes Financieros del Emisor 28
1.0 Antecedentes del Emisor
1.1 Identificación del Emisor
Razón Social : CorpBanca
Domicilio Legal : Xxxxxxx Xxxxx 000, Xxx Xxxxxx, Xxxxxxxx.
Rol Único Tributario : 00.000.000-0
Teléfono : (00 0) 0000000
Casilla : 80-D Santiago
Telex : 340268 CONBC CK
Fax : (00 0) 0000000
1.2 Antecedentes Legales del Emisor
El Banco se constituyó por escritura pública de fecha 7 xx xxxxxx de 1871, otorgada en la Notaría xx Xxxxxxxxxx de xxx Xxxxxxx Xxxx. Se aprobó su existencia por Decreto Supremo de fecha 6 de septiembre de 1871, publicado en el diario “El Araucano” el día 20 de febrero de 1872 e inscrito a fojas 35 número 8 del Registro de Comercio del Conservador de Bienes Xxxxxx xx Xxxxxxxxxx, correspondiente al año 1871. Se fijó el último texto refundido de sus Estatutos en Junta Extraordinaria de Accionistas cuya acta se redujo a escritura pública con fecha 28 xx xxxx de 1992, en la Notaría de Santiago de xxx Xxxxxxx de la Cuadra Xxxxxx.
1.3 Antecedentes Sociales y Administrativos
1.3.1 Directorio
Presidente : Xxxxxx Xxxxx Xxxxxxx
Primer Vicepresidente : Xxxxx Xxxxxx Xxxxx Xxxxxx
Segundo Vicepresidente : Xxxxxxxx Xxxxx Xxxx
Directores : Xxxxxxxx Xxxxx Xxxxxx Xxxxx Xxxxxxx Xxxxx
Xxxxx Xxxxxx Xxxxx Xxxxxx Xxxxxxxxxx Xxxx Xxxxx O´Xxxxx
Xxxxxxxxxx Xxxxxxx-Xxxxxxx Xxxxxxx
Director suplente : Xxxx Xxxxxx Xxxxxxxxx Xxxxx Xxxxxx Xxxxxx Xxxx
1.3.2 Administración Superior
Gerente General : Xxxxx Xxxxxxxx Xxxxxxx
Gerente División Comercial Personas : Xxxxxxxxx Xxxxx Xxxxxxxxx Gerente División Grandes Empresas, Corporativa e Inmobiliaria : Xxxx Xxxxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxxxx Gerente División Empresas : Xxxxx Xxxxx Xxxxxxx
Gerente División Finanzas e Internacional : Xxxxx Xxxxx Xxxxxxxxxxx
Gerente División Servicios Legales : Xxxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxxxx
Gerente División Planificación y Control de Gestión : Xxxxxx Xxxxxxxxx Xxxxx
Gerente División Desarrollo Organizacional : Xxxxxxx Xxxxxxxxxx Xxxxx
Gerente División Riesgo Crédito Empresas : Xxxxxxxx Xxxxxxxxxx Xxxxxxx
Gerente Banco Xxxxxxx : Xxxxx Xxxxxxxxx Xxxxx
Gerente División Operaciones y Sistemas : Xxxxxxx Xxxxx Xxxxx
Gerente Área Marketing : Xxxxx Xxxxx Xxxxxxxxx
Gerencia División Riesgo Crédito Comercial : Xxxx Xxxxxxx Xxxxxxxxx
Gerencia División Contraloría : Xxxx Xxxxxx Xxxx
1.3.3 Filiales
a) Corp Capital Corredores de Bolsa S.A.
Directorio
Director | Xxxx Xxxxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxxxx |
Director | Xxxxxxxxx Xxxxx Xxxxxxxxx |
Director | Xxxxxx Xxxxxxxxx Xxxxx |
Director | Xxxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxxxx |
Gerente General | Xxxxxxxx Xxxxxx Xxxxxxx |
b) CorpBanca Corredores de Seguros S.A:
Directorio
Presidente | Xxxxx de la Xxxxx Xxxxxx |
Director | Xxxxxxxxx Xxxxx Xxxxxxxxx |
Director | Xxxxx Xxxxxxxxx Xxxxx |
Director | Xxxxx Xxxxx Xxxxxxx |
Director | Xxxxxxx Xxxxx Xxxxx |
Gerente General | Xxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxx |
c) Corp Capital Administradora General de Fondos S.A.:
Directorio
Presidente | Xxxxx De La Xxxxx Xxxxxx |
Director | Xxxxx Xxxxx Xxxxxxx |
Director | Xxxxxxx Xxxxxxxx Xxxxxxx |
Director | Xxxxxxx Xxxxx Xxxxx |
Gerente General | Xxxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxxxxx |
d) Corp Capital Asesorías Financieras S.A.:
Directorio
Presidente | Xxxxxxxx Xxxxx Xxxx |
Director | Xxxxxx Xxxxxx Xxxx |
Director | Xxxxxxx Xxxxxxxx Xxxxxxx |
Gerente General | Xxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxxxxx |
e) CorpLegal S.A.:
Directorio
Presidente | Xxxxxx Xxxxx Xxxxxx Xxxxxxx |
Director | Xxxxx Xxxxxxx Xxxxx |
Director | Xxxxx Xxxxxxxx Xxxxxxx |
Director | Xxxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxxxx |
Director | Xxxxx Xxxxxxx Xxxxxxxxx |
1.4 Descripción del Negocio del Emisor
CorpBanca ocupa actualmente el quinto lugar en participación xx xxxxxxx entre los Bancos privados del país, con un 7,00% de las colocaciones totales del Sistema Financiero. Las colocaciones totales del Banco a septiembre de 2009 alcanzaron a 5.094 miles de millones de pesos (A partir de 2008, la información de la industria es consolidada. Incluye créditos contingentes).
Crecimiento de Colocaciones CorpBanca (En Miles de Millones de Sept-09)
5.303 5.094
4.306
3.873
2.449
2.782
3.093
2.000
1.304 1.347
1.338
1.487
1.730
810 879
6
1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008* Sep-09
Fuente: CorpBanca
1.4.1 Estructura Organizacional de CorpBanca
1.4.2 Estructura Comercial
División Comercial Grandes Empresas y Corporativas
A través de esta División y de la División Comercial Empresas, CorpBanca busca satisfacer las necesidades de las empresas, a través de la prestación de servicios especialmente diseñados para cada tipo de cliente.
Para cumplir con su objetivo, la División está segmentada en las siguientes gerencias:
Gerencia Corporativa y Grandes Empresas: Ofrece servicios a empresas cuyas ventas anuales son superiores a los US$10 millones. Los productos ofrecidos van desde financiamiento de capital de trabajo hasta asesorías especiales, créditos sindicados, forwards de monedas y otros. A septiembre de 2009, un 35,77% de las colocaciones y contingentes totales del Emisor (sin considerar interbancarios) correspondían a empresas de esta gerencia.
Gerencia Empresas Inmobiliarias: Ofrece servicios a empresas del área inmobiliaria, a través de diversos productos ad- hoc para las características de sus clientes. Este segmento representó el 12,17% de las colocaciones y contingentes totales del Emisor (sin considerar interbancarios) a septiembre 2009.
División Comercial Empresas
Banca Empresas y PYME: Segmento enfocado en las empresas cuyas ventas anuales son menores a US$ 10 millones. Tal como ya se ha señalado, este segmento es un importante foco de negocios para CorpBanca, manteniendo relaciones de largo plazo con estos clientes, lo que genera ventajas competitivas sobre otros actores de la industria. Del total de colocaciones y contingentes del Emisor a septiembre 2009, Banca Empresas y PYME representó el 22,85% (sin considerar interbancarios).
División Comercial Personas
A través de esta División, el Emisor mantiene el 25,37% de sus colocaciones y contingentes a septiembre 2009. La División Banca Comercial Personas está segmentada en tres grupos:
Banca Privada: La entrada de la Compañía al segmento de altos ingresos se realizó a través de la creación de esta área. Los clientes cuentan con una atención especial y personalizada.
Banca Personas: Segmento orientado a clientes con ingresos de nivel medio, ofreciendo productos tales como créditos de consumo, hipotecarios, automotriz, cuenta corriente, tarjetas de crédito y débito entre otros.
Banca Masiva (Banco Xxxxxxx): Durante el año 2006, este segmento experimentó una transformación, que se plasma en el cambio de nombre desde Bancondell a Banco Xxxxxxx. Este hecho marcó también un cambio de estrategia en este segmento, ya que ahora se busca ofrecer una mayor variedad de productos similares a un banco tradicional. A junio 2009, Banco Xxxxxxx tiene una participación xx xxxxxxx de 14,8%1
División CorpCapital
La División CorpCapital se creó el año 2006 con la finalidad de ofrecer a los clientes más y mejores productos tanto en administración de activos como en intermediación de valores y derivados.
Cabe señalar que esta División apoya a las filiales que participan en las distintas áreas xxx xxxxxxx de capitales (Intermediación de Valores, Administración de Fondos y Asesorías Financieras).
1 Fuente: SBIF. Para efectos de medir el tamaño xx xxxxxxx de este segmento se consideran las colocaciones de Banco Xxxxxxx, Banco Nova, BBVA Express, Credichile, Santander Banefe y Financiera Atlas.
Sociedades Filiales
CorpBanca posee inversiones estratégicas de largo plazo en sociedades de servicios financieros, las cuales participan en actividades complementarias a las actividades bancarias. A través de estas sociedades, todas las cuales son a su vez filiales del Banco, en que el Banco es propietario del 100% del capital accionario, se pretende desarrollar un grupo de servicios financieros completo capaz de satisfacer las diversas necesidades financieras de los clientes actuales y potenciales. Las empresas filiales son Corp Capital Corredores de Bolsa S.A., CorpBanca Corredores de Seguros S.A., Corp Capital Asesorías Financieras S.A., Corp Capital Administradora General de Fondos S.A. y Corp Legal S.A.
Al término del ejercicio septiembre 2009 estas sociedades reportaron a CorpBanca una utilidad final neta de $8.739 millones.
Corp Capital Corredores de Bolsa S.A.:
Esta sociedad es miembro de la Bolsa de Comercio de Santiago y está registrada en la Superintendencia de Valores y Seguros como corredor de bolsa. Tiene por objeto intermediar valores por cuenta de terceros, así como administrar cartera de inversiones xx xxxxx fija e intermediar en el mercado de compra y venta de moneda extranjera.
Durante el ejercicio 2008 esta sociedad generó una utilidad de $1.985 millones, lo que se tradujo en un 8,3% de rentabilidad sobre el capital y reservas. Al 00 xx xxxxxxxxxx xx 0000 xx xxxxxxx suscrito y pagado de Corp Capital Corredores de Bolsa S.A. ascendía a $19.496 millones, en tanto que la participación que CorpBanca tiene directa e indirectamente en la sociedad alcanzaba al 100% de su capital accionario. El resultado a septiembre de 2009 acumulado es $2.873 millones.
CorpBanca Corredores de Seguros S.A.:
En conformidad con la estrategia de CorpBanca de expandir el ámbito de los servicios financieros que ofrece, CorpBanca Corredores de Seguros S.A. cuenta con una completa línea de productos de seguros. Muchos de estos productos complementan los diversos servicios bancarios y de préstamos que proporciona el Banco, tales como seguro de desempleo en conexión con préstamos personales y seguros en conexión con los préstamos hipotecarios. CorpBanca Corredores de Seguros S.A. también proporciona seguros no relacionados con créditos a clientes existentes y al público en general.
Al cierre del año 2008, esta filial registró una utilidad de $4.338 millones. La participación que CorpBanca tiene directa e indirectamente en la sociedad alcanzaba al 100% de su capital. El resultado a septiembre de 2009 acumulado es $3.664 millones.
Corp Capital Administradora General de Fondos S.A.:
Esta filial complementa los servicios ofrecidos a los clientes de CorpBanca y su función consiste en administrar los activos de fondos para sus clientes en instrumentos xx xxxxx fija y variable tanto en los mercados internos como externos.
Durante el ejercicio 2008 esta sociedad generó una utilidad neta de $1.323 millones, con una rentabilidad del 69,5% sobre la inversión. A septiembre de 2009, su capital suscrito y pagado era $1.880 millones. La participación que CorpBanca tiene directa e indirectamente en la sociedad alcanzaba al 100% de su capital accionario. El resultado a septiembre de 2009 acumulado es $1.413 millones.
Corp Capital Asesorías Financieras S.A.:
Corp Capital Asesorías Financieras S.A. provee de una amplia gama de servicios de asesoría financiera a una variedad de sociedades e instituciones, incluyendo la realización de estudios, reestructuraciones de deudas, fusiones y adquisiciones, privatizaciones y valorizaciones de sociedades.
Al término del ejercicio 2008 Corp Capital Asesorías Financieras S.A. presentó una utilidad final de $625 millones, lo que implicó una rentabilidad sobre la inversión de un 335,5%. El capital suscrito y pagado a septiembre de 2009 ascendía a
$184 millones. La participación que CorpBanca tiene directa e indirectamente en la sociedad alcanzaba al 100% y esta inversión equivale a un 0,003% sobre el total de activos del Banco. El resultado a septiembre de 2009 acumulado es
$696 millones.
CorpLegal S.A.:
CorpLegal S.A. está enfocada en forma exclusiva a proporcionar servicios jurídicos requeridos por CorpBanca, sus filiales y sus clientes. Durante el ejercicio 2008 CorpLegal S.A. generó una utilidad neta de $201 millones, con una rentabilidad del 85,5% por sobre la inversión. A diciembre de 2008 su capital y reservas era de $235 millones. La participación que CorpBanca tiene directa e indirectamente en la sociedad alcanzaba al 100% de su capital accionario. El resultado a septiembre de 2009 acumulado es $93 millones.
1.4.3 Gestión y Factores de Riesgo
Para la administración de CorpBanca, la adecuada gestión de riesgos en todos sus ámbitos constituye uno de los pilares fundamentales para garantizar resultados recurrentes en el tiempo, que agreguen valor al patrimonio de sus accionistas y le otorguen la seguridad de buen administrador de los recursos depositados por sus clientes.
En este contexto, a través de los años se ha fortalecido la estructura, partiendo en sus inicios con la tradicional División de Riesgo orientada al establecimiento de políticas, procesos de aprobación, seguimiento y cobranza de los activos productivos representados por los créditos y las inversiones, a una actual estructura con mayor especialización, que permite abordar en forma independiente, a través de las respectivas Gerencias, tanto el riesgo de crédito, como el riesgo financiero y el riesgo operacional, con la profundidad y profesionalismo que los objetivos de la organización exigen.
Riesgo de Crédito
Consecuente con la segmentación comercial que distingue los mercados de personas en todo su espectro de nivel socioeconómico, el de Grandes Empresas y Corporativas y el de Pequeñas y Medianas Empresas, es que durante el año 2007 se creó la División de Riesgo Comercial que tiene bajo su gestión todo el mercado de personas naturales y de personas con giro comercial, la que conforma un segmento dentro de la División Comercial Personas.
Por otra parte, la División Riesgo de Crédito Empresas gestiona el riesgo del negocio de empresas, segmento comprendido dentro de la División Comercial Empresas y la División Comercial Grandes Empresas y Corporativa. Además se comprende la gestión del riesgo de contraparte de la División Finanzas e Internacional.
Estas Divisiones tienen un rol fundamental en la consolidación de las mejores prácticas en la gestión del riesgo de crédito del Banco en todos sus segmentos de negocios, entregando herramientas que permiten contar con una administración con visión de largo plazo y con una adecuada capacidad predictiva de los eventuales riesgos de la cartera.
Riesgo de Crédito Empresas
La División Riesgo de Crédito Empresas tiene por objetivo velar para que el portafolio de estas colocaciones mantenga una adecuada relación riesgo/retorno, aportando el equilibrio entre los objetivos comerciales y sanos criterios de aceptación de riesgos, en concordancia con los objetivos estratégicos de la institución.
Para cumplir con este objetivo, la División fundamenta su accionar en los siguientes elementos centrales: (i) recursos humanos con alta experiencia en las distintas gerencias que la conforman; (ii) cultura de riesgo sólida y consistente con la estrategia del Banco; (iii) definición de procesos de crédito para el negocio empresas, tanto en lo que se refiere a su aprobación como a su seguimiento y cobranza; (iv) visión normativa y preventiva del riesgo; (v) participación activa en el proceso de aprobación de créditos, contando con una estructura segmentada por mercados; (vi) supervisión del proceso de crédito a través de Comités de Seguimiento, Morosidad y Revisiones ex – post; (vii) diseminación de la cultura de
riesgo al interior del Banco; (viii) capacitación permanente a ejecutivos de áreas comerciales y de riesgo; y (ix) gestión directa a través de la Gerencia de Normalización en la administración y cobranza de casos que presentan deterioro.
Durante el año 2008 es importante mencionar el fortalecimiento de la estructura de la División con una Gerencia de Riesgo especializada y enfocada en los negocios del Área Internacional, Finanzas y Filiales.
Adicionalmente, el Banco cuenta con una estructura de Comités de Créditos con facultades de montos y plazos asociados a la clasificación del deudor (ratings), con participación de gerentes de riesgo a partir de ciertos niveles de crédito predefinidos. A contar de determinados montos de deuda, las facultades de créditos están radicadas en el Comité Superior de Créditos, que incorpora un Director que lo preside y que sesiona tres veces a la semana. Las operaciones que exceden los montos definidos dentro de las facultades de dicho Comité, deben ser aprobadas por el Comité Ejecutivo del Banco, que está compuesto por, a lo menos, tres Directores y que sesiona una vez a la semana.
El año 2008 ha sido especialmente dinámico para esta Área, la cual ha tenido un rol relevante en acciones preactivas sobre sectores. Situaciones derivadas de la crisis financiera mundial, como otras particulares de sectores específicos han requerido medidas de ajustes, un seguimiento más intenso en periodicidad y medidas concretas de carácter preventivo.
Al respecto, la División Riesgo de Crédito Empresas en coordinación con las diferentes áreas de negocios, ha implementado diversas estrategias focalizadas a estos sectores más vulnerables, reforzando los criterios de admisión y seguimiento.
Riesgo Comercial
Considerando que CorpBanca se encuentra en una etapa de reestructuración del portafolio de colocaciones enfocado a una mayor participación en los segmentos de personas y de PYMES, la gestión del riesgo en estos segmentos es un factor clave en el desarrollo estratégico del Banco.
Debido a esta reestructuración, durante el año 2007 CorpBanca continuó en un proceso de modernización y desarrollo, el que se traduce en una serie de proyectos de inversión en tecnología de sistemas de evaluación, seguimiento y cobranzas; en inteligencia y modelamiento de decisiones y de predicciones; y en reingeniería de los correspondientes procesos.
En este contexto, el modelo de gestión del riesgo crediticio comercial se sustenta en una visión integrada de riesgo y retorno, focalizado hacia el cumplimiento de los índices y cifras proyectadas.
Desde fines de 2007 y durante el año 2008 se ha realizado un proceso de modernización y desarrollo en la gestión del Riesgo Comercial. Este proceso consta en tres frentes: intensificar la sistematización de estrategias y procesos de riesgo; expandir los modelos de decisión, predicción y valorización; y profundizar los desarrollos de modelos de gestión de cobro.
Esto significa importantes proyectos de inversión en tecnología, alianzas estratégicas, adquisiciones de software y modelos a proveedores de nivel mundial.
Así, a inicios del 2008 se concretó la adquisición de la licencia del software Transact 5.0, adquirido a la empresa Experian; a fines de 2008, y después de un exhaustivo proceso de análisis en conjunto, el principal proveedor de los servicios de cobranza, Instacob, decidió la adquisición de un nuevo sistema de cobranza “Debt Manager”,a la empresa Fair Xxxxx; por último el Banco está recibiendo los primeros modelos de store que forman parte del plan de modelos de inteligencia de decisiones y de predicciones que se están desarrollando con la empresa Fair Xxxxx, plan que contempla la instalación de un set de modelos que cubren en forma intensiva e integral el mapa de procesos de admisión y seguimiento de los segmentos de personas y Banco Xxxxxxx.
Los objetivos específicos de la División Riesgo Comercial son: (i) planificar, gestionar, proyectar y controlar los riesgos de cada línea de negocio; (ii) determinar e implementar los planes de acción para ajustar las proyecciones o desviaciones relevantes con el nivel de riesgo deseado para cada línea de negocios; (iii) dotar al Banco de sistemas y procesos sistematizados, claros, simples y seguros para los flujos de crédito y cobranzas; (iv) desarrollar los modelos de decisión, segmentación, valoración y predicción e instrumentos de información adecuados para una gestión sistematizada; (v) mantener informado al Directorio de las características y evolución del riesgo de las distintas áreas de negocios y; (vi) velar por el cumplimiento de las diversas normativas y regulaciones relativas a la administración de riesgos.
Las metodologías utilizadas por la División Riesgo Comercial son las siguientes: Admisión y aprobación inicial:
La estrategia principal definida por el Banco para este ámbito es el desarrollo y aplicación de modelos de decisión automatizados que consideren las características demográficas de los clientes, el historial de pago externo, el patrimonio y, como elemento sustantivo, la capacidad de pago, por sobre otras variables como garantías, avales, etc. Estos mismos conceptos se aplican en el caso de las evaluaciones manuales por parte de los diferentes Comités.
Al efecto, existen diversos comités locales en las sucursales, comités en las regiones y áreas centrales comerciales, todos los cuales cuentan con facultades delegadas de riesgo, según perfiles y montos definidos. Por otra parte, existen unidades centrales de riesgo especializadas que analizan y resuelven excepciones.
Por su parte, se han establecido procesos de control permanente con el fin de velar tanto por el cumplimiento de la reglamentación vigente en la materia, así como por el de la normativa interna relativa a la misma.
Gestión de Cartera
Esta gestión se sustenta en una visión de cliente integral en términos de su comportamiento comercial con el Banco, su capacidad de pago, su patrimonio, etc., lo que se efectúa a través de una gestión de portafolio basada en una disciplina de valoración continua con modelos de decisión y predicción automatizados.
Para esto se desarrolla una gestión de métricas que utiliza herramientas y metodologías de alto nivel de sofisticación, las cuales permiten mediciones sólidas para predecir riesgos, diseñar escenarios y optimizar el uso del capital (riesgo/retorno).
Por último, los modelos de servicios de crédito y cobranzas son automatizados, sustentados en sistemas y modelos probados en mercados de mayor desarrollo y con estándares superiores a la competencia.
Gestión de Cobranza
El Banco efectúa gestiones de cobranza, en las distintas etapas de morosidad a través de empresas de vasta experiencia en el rubro, las que se encuentran coordinadas con las redes comerciales. Además, en la gestión interna se realizan los análisis, desarrollos y seguimientos de las diferentes estrategias y tácticas de cobranzas para implementar, oportunamente, los cambios y mejoras que estos procesos requieran.
La estrategia de cobranza se basa principalmente en una visión global del cliente, con énfasis en la xxxx temprana, de manera de atender oportunamente sus problemas.
Modelos de Provisiones
El Banco cuenta con una metodología de provisiones de préstamos de consumo e hipotecarios. Este consiste en modelos estadísticos basados en el comportamiento de pago del deudor, incluido cualquier incumplimiento con otras instituciones financieras y comerciales, el tiempo xx xxxx en el pago de sus obligaciones y las características del cliente y su segmento.
Riesgo Financiero
Entendiendo que el negocio bancario tradicional y la actividad de tesorería conllevan riesgos que deben ser correctamente administrados para resguardar la estabilidad patrimonial de una Institución, CorpBanca ha dispuesto una estructura organizacional, herramientas de medición y mecanismos de control que proporcionan un adecuado ambiente para la gestión de los riesgos financieros.
El Comité de Activos y Pasivos (CAPA), conformado por dos Directores, el Gerente General, el Gerente División Finanzas, el Gerente División Riesgos, el Gerente de Finanzas y el Gerente de Riesgos Financieros, es la instancia de discusión respecto de las decisiones financieras que la Institución materializa. Este Comité tiene la responsabilidad de generar tanto
las políticas que gobiernan la gestión de los riesgos financieros, de acuerdo a los lineamientos definidos por el Directorio y las normas vigentes, así como revisar el entorno financiero, los riesgos asumidos y los resultados obtenidos.
Riesgo xx Xxxxxxx
El riesgo xx xxxxxxx representa las pérdidas potenciales que puede sufrir una Institución producto de una evolución desfavorable de los mercados financieros. Se distinguen al respecto el riesgo de precio, originado por variaciones en las tasas de interés y paridades de monedas que impactan la valoración de las posiciones financieras y el riesgo de refinanciamiento e inflación que afecta los resultados obtenidos por devengo de intereses y reajustes. Para la administración de ellos, el Banco cuenta con un conjunto de herramientas internas orientadas a la medición y control de los riesgos y pérdidas acumuladas. A su vez, el Banco también debe observar los márgenes impuestos por los organismos reguladores en base a los métodos de medición establecidos por ellos.
Dentro de los métodos internos, el Banco utiliza herramientas estadísticas y no estadísticas para controlar el riesgo xx xxxxxxx. Esto incluye metodología VaR (Valor –en- Riesgo), análisis de sensibilidad, stress test y límites de posición.
El Banco utiliza la metodología VaR como una herramienta estadística para medir y controlar el riesgo de precio, contenido tanto en las posiciones xx xxxxx fija del libro de negociación como en la posición global de monedas. Esta herramienta entrega una estimación del monto máximo de pérdida que el Banco puede sufrir dentro de un lapso determinado para un nivel de confianza dado.
Adicionalmente, se sensibilizan las posiciones de los portafolios de negociación y disponibles para la venta, con el propósito de obtener una medición independiente del nivel de volatilidad de los factores xx xxxxxxx. Así también, se restringe el monto de posición máxima para algunos tipos de instrumentos particulares.
Por otra parte, se realizan simulaciones históricas para analizar el impacto de los movimientos extremos en las tasas de interés, con el fin de tomar acciones oportunas para proteger el capital y los resultados contra dichas contingencias. Con ese objeto, el Banco simula una serie de escenarios basados en eventos históricos que reflejan cambios simultáneos en materia de tasas de interés locales y extranjeras, tipos de cambio y volatilidad.
Las medidas de riesgo son complementadas con un cómputo de “stop loss”, medición que apunta a acotar las pérdidas acumuladas durante un lapso de tiempo.
En cuanto al riesgo de tipo de cambio, el Emisor administra su exposición por medio de un límite absoluto de descalce máximo y también a través de la metodología de VaR. Durante los primeros nueve meses de 2009, el VaR promedio mensual asociado a la posición de cambios fue de 46.000 mil Dólares, alcanzando un máximo de 508.000 mil Dólares.
A su vez, el Banco debe cumplir con los márgenes fijados por la autoridad reguladora en esta materia, los cuales se relacionan con la exigencia patrimonial y con la sensibilidad del margen financiero a las variaciones xx xxxxxxx.
Para los instrumentos clasificados como disponible para la venta, el límite de riesgo se expresa como un porcentaje del patrimonio del Emisor. Hasta septiembre de 2009, el porcentaje de riesgo promedio mensual alcanzó a 2,7% del patrimonio, con un máximo y un mínimo de 4,42% y 2,12% respectivamente. En cambio para los instrumentos clasificados en negociación, el límite de riesgo es en función del VaR durante hasta septiembre de 2009, el VaR promedio diario fue de $266 millones, alcanzando un valor máximo de $744 millones y un valor mínimo de $64millones.
Riesgo de Liquidez
El riesgo de liquidez representa el perjuicio económico y/o reputacional que puede afectar a la Institución debido al incumplimiento de sus compromisos financieros en forma oportuna y eficiente. En este ámbito se reconoce el riesgo de financiamiento, generado por el descalce de vencimientos entre activos y pasivos y el riesgo de liquidación, derivado de la incapacidad de liquidar activos ordenadamente en el mercado.
Para administrar este riesgo el Banco estima su posición de liquidez a través de un modelo de flujos de ingresos y egresos de fondos, que considera el comportamiento efectivo de todas las partidas del Balance y de los compromisos de pago, en conformidad con las restricciones que sobre esta materia impone el Banco Central de Chile y la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras.
De acuerdo a este modelo, a continuación se presenta la situación individual de liquidez del Banco al término de los dos últimos años2:
En forma adicional al modelo reglamentario, el Banco ha establecido indicadores y límites internos para complementar la gestión de este riesgo:
2 Conforme al capítulo III B.2 del compendio de normas financieras del Banco Central de Chile, Administración de Liquidez.
1. Requisito de Liquidez Proyectada: Con el fin de dar cumplimiento permanente a las exigencias de liquidez reglamentarias, el Banco proyecta las necesidades de liquidez para las siguientes cuatro semanas. Este análisis está diseñado para revelar potenciales brechas futuras entre activos y pasivos, asumiendo que los factores de riesgo relevantes permanecerán constantes durante el período proyectado.
2. Indicador de Liquidez Interno de Contingencia: Como una manera de verificar la disponibilidad de fondos para cubrir las necesidades de los clientes, los vencimientos de obligaciones y los requerimientos de capital, bajo condiciones xx xxxxxxx adversas, se ha determinado un “indicador de liquidez interna de contingencia” (XXXX), cuyo propósito es evaluar la capacidad de financiamiento, asumiendo un escenario hipotético de iliquidez. El XXXX está basado en un escenario de estrés, donde se asume que dentro de los próximos días un monto significativo de los depósitos a plazo no se renovarán a sus vencimientos, una porción de los saldos vistas será retirada y que disminuirán los flujos de pagos de colocaciones en ese mismo período. La relación entre ingresos y egresos en este escenario debe ser superior a 1.
Riesgo Operacional
El Banco ha implementado un modelo de gestión de riesgo operacional para cumplir con los más altos estándares de administración de dicho riesgo en sus procesos y sistemas. Además, este modelo cumple con todos los criterios exigidos por el Comité Interno de Basilea y con las normas establecidas por la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras de acuerdo a Xxxxxxx XX.
El referido modelo de gestión tiene como objetivo principal una gestión efectiva del riesgo, con énfasis en la prevención y mitigación de riesgos operacionales y el mejoramiento en el conocimiento de los riesgos existentes y potenciales, lo que a su vez potencia el mejoramiento continuo de los procesos y reduce las pérdidas operacionales contables y no contables. Además, el modelo busca asegurar la continuidad operacional de la organización, promoviendo una cultura de gestión del riesgo operacional al interior del Banco.
El modelo de gestión se basa en una estructura funcional específica compuesta por un Comité de Riesgo Operacional y una Gerencia de Riesgo Operacional, dependiente de la División de Riesgos. También supone el uso de herramientas cuantitativas y cualitativas para la medición del riesgo operacional, la generación de información de gestión mediante reportes que apoyen la toma de decisiones y un plan de comunicación y capacitación en dichas materias.
El Comité de Riesgo Operacional tiene carácter ejecutivo y está facultado para adoptar los cambios necesarios en los procesos, procedimientos, controles y sistemas informáticos que soportan la operación del Banco y sus Filiales, con el fin de mitigar los riesgos operativos y de seguridad de la información, asegurando que las distintas áreas puedan gestionar y controlar adecuadamente estos riesgos. El Comité está conformado por las Gerencias Divisionales de Operaciones, Riesgos, Informática, Servicios Legales y Desarrollo Organizacional.
1.4.4 Políticas de Inversión y Financiamiento
La División Finanzas es el área que tiene por objetivo principal la de proporcionar liquidez de corto plazo, decidir la estructura de financiamiento de largo plazo, administrar la cartera de inversiones y estructurar los calces de plazo y tasas. Además, y con el objeto de satisfacer las necesidades de los clientes, existe un área especializada focalizada en la intermediación de divisas, derivados de monedas y tasas.
Para cumplir sus objetivos, el Área se ha estructurado en las siguientes cinco Unidades interrelacionadas entre si: Gestión de Balance, Mesa de Distribución, Trading, Portafolio Largo Plazo e Ingeniería Financiera. Estas unidades sirven de apoyo a las unidades comerciales del Banco y constituyen a su vez una unidad de negocio.
Gestión de Balance
Esta área, con el carácter de Subgerencia, tiene por función velar por la estructura global del Balance del Banco. Ello implica la administración de los pasivos de forma tal de poder traspasar dichos fondos a las áreas comerciales del Banco a precios competitivos y a una tasa de transferencia que corresponde al costo marginal de captar fondos en una determinada moneda a un plazo definido.
Realizando la función anteriormente descrita, esta Subgerencia asume descalce de moneda, tasas y plazos que permiten generar utilidades. Desde esa perspectiva esta Unidad no sólo es un área de apoyo a otras gerencias comerciales, sino que también genera ingresos a partir de los descalces anteriormente descritos.
Mesa de Distribución
Esta unidad tiene por objetivo ofrecer a los clientes del Banco soluciones financieras que tengan valor agregado para ellos y que generan una utilidad para la Institución.
Esta plataforma de negocios está orientada a la banca de empresas y segmentada de igual manera que lo esta el Banco, es decir, Grandes Empresas y Empresas.
Los ingresos que genera esta Unidad, tienen dos atributos muy importantes: se genera a partir de las relaciones con los clientes y contemplan un fortalecimiento continuo en los próximos ejercicios. Durante el mes de diciembre de 2008 esta Unidad comenzó a potenciarse, pasando a ser una Gerencia que reporta directamente al Gerente de División.
Trading
Tiene por objetivo obtener utilidades a partir de la toma de posiciones en los mercados de moneda y tasa de interés. Debe propender a que dichas posiciones provengan de los negocios que se realizan con los clientes del Banco (Mesa de Distribución). Por las características de este negocio, si bien sus utilidades son de naturaleza incierta, la función es indispensable dentro del Área de Finanzas por cuanto permiten una alta sensibilidad de lo que está sucediendo en el mercado.
Portafolio Largo Plazo
Su objetivo es construir un portafolio de inversión con una visión de largo plazo, en el cual las utilidades provengan del margen de interés que se puede obtener de lo que renta la inversión financiera y el costo de su financiamiento. Por definición estas utilidades deben ser de carácter más estables que las que se pueden obtener en las unidades de trading.
Ingeniería Financiera
Esta Unidad fue creada durante el año 2008 y que da el apoyo al Área de Finanzas, encargándose de elaborar los productos financieros a ser distribuidos a los clientes y también los financieros a ser distribuidos a los clientes y también los desarrollos financieros que requieren las otras unidades de Finanzas.
Gestión Global de la División año 2008
Durante el año 2008 el Área de Finanzas ha seguido en la senda de potenciar los negocios que sean una fuente estable de ingresos, centrando los esfuerzos en aquellas áreas que proporcionan soluciones innovadoras a las necesidades financieras de los clientes y que constituyen una base creciente de ingresos. Es así como en el ejercicio que recién termina se desarrollaron innovadoras herramientas, que permitieron la distribución y posterior gestión de derivados de tasas y monedas a los clientes; los ingresos que reportaron esas operaciones representan un incremento de 174% con respecto al año anterior.
Los cambios que han experimentado los mercados financieros y las demandas especificas de productos derivados, generó la necesidad de crear durante el año 2008 un área especializada para estructurar soluciones financieras para los clientes y gestionar los riesgos que dichas operaciones generan. Además, se formo una Subgerencia de Ingeniería Financiera, cuyo objetivo es desarrollar los productos.
En Octubre de 2008 otorgan a CorpBanca la aprobación para establecer una sucursal del Banco en la Cuidad de Nueva York, demostrando la confianza de las autoridades de Estados Unidos en el Banco
Gestión Gerencia Internacional
En esta área se desarrollo un modelo de negocios a cargo de especialistas en comercio exterior, vinculado con los segmentos comerciales, cuyos resultados se produjeron durante el año 2008.
2.0 Descripción de la Emisión
CorpBanca mediante este proceso, hace una oferta pública de bonos bancarios desmaterializados, al portador y sin garantías, a través de cuatro series denominadas “Serie O” por un monto de $ 100.000.000.000, “Serie P” por un monto de $ 100.000.000.000, “Serie Q” por un monto de UF 5.000.000 y “Serie R” por un monto de UF 5.000.000. Los bonos serán emitidos a 5,5 años para la Serie O, 10,5 años para la Serie P, 5 años para la Serie Q y 10,5 años para la Serie R, todas ellas con pago de intereses semestrales, y pago de amortización en una sola cuota al vencimiento. Los bonos devengarán un interés de: i) 6,3000% anual para la Serie O, equivalente a una tasa efectiva del 3,1500% semestral; ii) 7,3000% anual para la Serie P, equivalente a una tasa efectiva del 3,6500% semestral; iii) 3,6000% anual para la Serie Q, equivalente a una tasa efectiva del 1,8000% semestral, y, iv) 4,0000% anual para la Serie R, equivalente a una tasa efectiva del 2,0000% semestral.
A continuación, se detallan las principales características de esta emisión:
2.1 Antecedentes de la Emisión
La presente emisión de bonos fue acordada por el Directorio de CorpBanca, en la sesión N° 278 celebrada el 10 de diciembre de 2009, cuya acta se encuentra reducida, en la parte pertinente, en la escritura pública de fecha 30 de diciembre de 2009, en el Repertorio N° 16.838/2009, en la 48° Notaría de Santiago de xxx Xxxx Xxxxxxx Xxxxxx.
La emisión de bonos Series O, P, Q y R consta en escritura pública otorgada con fecha 13 de enero del 2010, en el Repertorio N°321/2010 en la 48° Notaría de Santiago de xxx Xxxx Xxxxxxx Xxxxxx.
La modificación de la serie Q fue acordada por el Directorio de CorpBanca, en la sesión extraordinaria N°69 celebrada el 00 xx xxxxxxx xx 0000, xxxx xxxx se encuentra reducida, en la parte pertinente, en la escritura pública de fecha 22 de febrero de 2010, en el repertorio N°1974/2010, en la 48° Notaría de Santiago de xxx Xxxx Xxxxxxx Xxxxxx.
La modificación xxx Xxxx Serie Q consta de una modificación de escritura pública con fecha 22 de febrero de 2010, en el repertorio N°1990 /2010 en la 48° Notaría de Santiago de xxx Xxxx Xxxxxxx Xxxxxx.
2.2 Representante de los tenedores de Bonos
El representante de los tenedores de bonos Series O, P, Q y R es el Banco BICE, con domicilio legal en Xxxxxxxx 000, Xxxxxxxx, Xxxxx.
El representante fue designado por el Emisor, siendo sus funciones y responsabilidades, las señaladas en la Ley N°
18.045 xx Xxxxxxx de Valores. En su calidad de representante de los tenedores de bonos, el Banco BICE ha firmado la escritura de emisión.
No existe relación alguna de propiedad o gestión entre el Representante de los Tenedores de Xxxxx y los principales accionistas, socios o administradores del Emisor.
Procedimiento de Elección, Reemplazo, Remoción y Renuncia:
El representante de los Tenedores de Xxxxx cesará en sus funciones por renuncia ante la Junta de Tenedores de Xxxxx, por inhabilidad o por remoción por parte de la Junta de Tenedores de Bonos.
La Junta de Tenedores de Bonos y el Emisor no tendrán derecho alguno a pronunciarse o calificar la suficiencia de las razones que han servido de fundamento a la renuncia del Representante, cuya apreciación corresponde en forma única y exclusiva a éste. La Junta de Tenedores de Bonos podrá siempre remover al Representante, revocando su mandato, sin necesidad de expresión de causa. Producida la renuncia o aprobada la remoción, la Junta de Tenedores de Xxxxx deberá necesariamente proceder de inmediato a la designación de un reemplazante.
La renuncia o remoción del Representante se hará efectiva sólo una vez que el reemplazante designado haya aceptado el cargo. El reemplazante del Representante, designado en la forma contemplada en la cláusula Séptima del contrato de Línea de Emisión de Xxxxx, deberá aceptar el cargo en la misma Junta de Tenedores de Bonos donde se le designa o mediante una declaración escrita, que entregará al Emisor y al Representante removido o renunciado, en la cual manifieste su voluntad de aceptar la designación o nombramiento como nuevo Representante.
La renuncia o remoción y la nueva designación producirán sus efectos desde la fecha de la Junta donde el reemplazante manifestó su aceptación al cargo o desde la fecha de la declaración antes mencionada, quedando el reemplazante provisto de todos los derechos, poderes, deberes y obligaciones que la ley y el presente instrumento le confieren al Representante. Sin perjuicio de lo anterior, el Emisor y el reemplazante del Representante podrán exigir a este último la entrega de todos los documentos y antecedentes correspondientes a esta emisión que se encuentren en su poder. Ningún reemplazante del Representante podrá aceptar el cargo, a menos que cumpla con los requisitos que la ley y el contrato de Línea de Emisión de Xxxxx le exijan para actuar como tal.
Ocurrido el reemplazo del Representante, el nombramiento del reemplazante y su aceptación del cargo deberán ser informados dentro de los quince días hábiles siguientes de ocurridos ambos hechos, mediante un aviso publicado en dos días hábiles distintos en un diario de amplia circulación en el país. Sin perjuicio de lo anterior, del acaecimiento de todas estas circunstancias deberán informarse a la Superintendencia y al Emisor, el día hábil siguiente de haberse producido. Asimismo, y por tratarse de una emisión desmaterializada, la comunicación relativa a la elección, reemplazo o remoción del Representante de los Tenedores de Xxxxx se comunicará al DCV para que éste pueda informarlo a sus depositantes a través de sus propios sistemas. No es necesario modificar la escritura de emisión para hacer constar esta situación.
Relación de Propiedad o Gestión entre el Representante y los principales accionistas, socios o administradores de la entidad Emisora:
No hay.
2.3 Características de los bonos
2.3.1 Monto, características y condiciones de la emisión
CorpBanca efectuará una emisión de Bonos bancarios desmaterializados al portador, a través de las series denominadas “Serie O”, “Serie P”, “Serie Q” y “Serie R”, con las siguientes características
Serie | Valor Nominal de la Emisión | N° de Bonos | Cortes |
O | 100.000.000.000 | 1.000 | $100.000.000 |
P | 100.000.000.000 | 1.000 | $100.000.000 |
Q | UF 5.000.000 | 5.000 | UF 1.000 |
R | UF 5.000.000 | 5.000 | UF 1.000 |
2.3.2 Reajustabilidad
Los Bonos Serie O y P no son reajustables ya que se emitirán en pesos y los Bonos Serie Q y R se emitirán en Unidades de Fomento, en consecuencia se reajustarán conforme a la variación de ésta y se pagarán por su equivalente en moneda nacional chilena al día de vencimiento de la cuota de interés o del capital a contar del cual no generarán intereses ni reajustes de ninguna especie.
2.3.3 Intereses
Los bonos devengarán un interés de: i) 6,3000% anual para la Serie O, equivalente a una tasa efectiva de l 3,1500% semestral; ii) 7,3000% anual para la Serie P, equivalente a una tasa efectiva del 3,6500% semestral; iii) 3,6000% anual para la Serie Q, equivalente a una tasa efectiva del 1,8000% semestral, y, iv) 4,0000% anual para la Serie R, equivalente a una tasa efectiva del 2,0000% semestral. Las tasas se calcularán sobre la base de periodos de 180 días y un año de 360 días.
2.3.4 Forma y plazo de pago de intereses, reajustes y amortizaciones.
Los intereses y reajustes de los Bonos Series O, P, Q y R se pagarán conjuntamente en forma semestral a partir del día 0 xx xxxxx xx 0000. Xx xxxxxxxxxxxx xx xxxxxxx se realizará en una cuota, correspondiendo el día 9 de julio de 2015 para la Serie O, el día 9 de julio de 2020 para la Serie P, el día 9 de enero de 2015 para la Serie Q y el día el día 9 de julio de 2020 para la Serie R.
2.3.5 Fecha y lugar de pago de intereses, reajustes y amortizaciones.
Las cuotas de intereses, los reajustes y las amortizaciones de capital se pagarán en los días que se indican en las tablas de desarrollo, incluida en el punto 4.0 de este prospecto.
En el caso que las fechas de vencimiento establecidas no correspondan a un día hábil bancario, el pago del respectivo cupón, se efectuará el primer día hábil bancario siguiente.
Los pagos se efectuarán en la oficina principal de CorpBanca, actualmente ubicada en xxxxx Xxxxxxx Xxxxx 000, xxxxxx xx Xxx Xxxxxx, xxxxxx xx Xxxxxxxx, en horario bancario normal de atención al público. Se presumirá Tenedor legítimo de los Bonos desmaterializados a quien tenga dicha calidad en virtud de la certificación que para el efecto realizará el DCV, de acuerdo a lo que establece la Ley del DCV, el Reglamento del DCV y el Reglamento Interno del DCV; y en caso de los títulos materializados, se presumirá Tenedor legítimo de los Bonos a quien los exhiba junto con la entrega de los cupones respectivos, para el cobro de estos últimos.
2.3.6 Fecha inicio devengo de intereses y reajustes
Los intereses y reajustes se devengarán a partir del día 9 de enero de 2010
2.3.7 Convertibilidad
Los Bonos de la presente emisión no son convertibles en acciones.
2.3.8 Transferibilidad
Los Bonos de la presente emisión serán emitidos al portador. Mientras ellos se mantengan desmaterializados, se conservarán depositados en el DCV, y la cesión de posiciones sobre ellos se efectuará conforme a las normas de la Ley del DCV, en especial sus artículos siete y veintiuno. En todo caso, las transacciones que se realicen entre los distintos titulares de posiciones no podrán ser inferiores a una posición mínima transable. La materialización de los Bonos y su retiro del DCV se hará en la forma dispuesta en la cláusula Quinta letra A del contrato de Emisión de Xxxxx, y sólo en los casos allí previstos. La cesión de los Bonos cuyos títulos se hubieren materializados, se efectuará mediante la entrega material de ellos conforme a las normas generales.
2.3.9 Garantías de la emisión
La emisión no contempla garantías, asumiendo el Banco Emisor la obligación de pago de los Bonos y sus intereses.
2.4 Reglas para la protección de los tenedores de bonos
CorpBanca no está sometido a ninguna obligación, condición o limitación que lo obligue en forma especial respecto de los derechos de los tenedores de Bonos.
2.5 Amortización extraordinaria
Los bonos no admiten rescate anticipado.
2.6 Reemplazo o canje de Títulos
Extravío, hurto o robo, destrucción, inutilización.
El extravío, hurto o robo, pérdida, destrucción o inutilización de un título o de uno o más de sus cupones, que se haya retirado del DCV y, por tanto, se encuentre materializado según lo indicado en la letra B de la cláusula Quinta del contrato de Emisión de Xxxxx, será de exclusivo riesgo de su Tenedor, quedando liberado de toda responsabilidad del Emisor. El Emisor sólo estará obligado a otorgar, x xxxxx del Tenedor, un duplicado del respectivo título o cupón en reemplazo del original materializado, si así lo ordena una sentencia judicial ejecutoriada emanada de un tribunal ordinario que especifique la serie, fecha y el número del título o cupón correspondiente, y previa constitución de garantía en favor y a satisfacción discrecional del Emisor por un monto igual al del título o cupón cuyo duplicado se ha solicitado. Esta garantía se mantendrá permanentemente vigente por el plazo de cinco años contado desde la fecha del último vencimiento del título o de los cupones reemplazados.
Con todo, si un título y/o cupón fuere dañado sin que se inutilizare o se destruyesen en él sus indicaciones esenciales, el Emisor podrá emitir un duplicado x xxxxx del Tenedor, previa publicación por parte del interesado de un aviso en un diario de amplia circulación nacional, en que se informe al público que el título original queda sin efecto. En este caso, el solicitante deberá hacer entrega al Emisor del título y del respectivo cupón inutilizado, en forma previa a que se le otorgue el duplicado. En estos casos el Emisor se reserva el derecho de solicitar la garantía a que se refiere el párrafo anterior. En todas las situaciones antes señaladas se dejará constancia en el duplicado del título de haberse cumplido las respectivas formalidades.
2.7 Junta de tenedores de bonos
a) Los Tenedores de Xxxxx se reunirán en Junta de Tenedores de Xxxxx siempre que sean convocados por el Representante en virtud de lo establecido en el artículo ciento veintidós y siguientes de la Xxx xx Xxxxxxx de Valores.
b) Cuando la Junta de Tenedores de Bonos se citare para tratar alguna de las materias que diferencian a una y otra serie en circulación emitidos con cargo a la Línea, el Representante de los Tenedores de Bonos podrá optar por convocar a una Junta de Tenedores de Bonos en la cual los Tenedores de Bonos de cada serie voten en forma separada, o bien convocar a Juntas separadas a los Tenedores de cada serie o de la serie respectiva.
c) El Representante estará obligado a hacer la convocatoria cada vez que se lo soliciten por escrito Tenedores de Bonos que reúnan a lo menos un veinte por ciento del valor nominal de los Bonos de alguna de las series en circulación, cuando así lo solicite el Emisor, y cuando lo requiera la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras, sin perjuicio de su facultad para convocarla directamente en cualquier tiempo, cuando así lo justifique el interés de los Tenedores de Xxxxx, a su juicio exclusivo.
d) Para determinar los Bonos en circulación, su valor nominal y la serie de los mismos, se estará a la declaración que el Emisor efectúe conforme lo dispuesto en la letra E de la cláusula cuarta. Para determinar los Bonos en circulación y su valor nominal antes que todos los Bonos de la primera colocación o, en su caso, aquellos referidos en Escrituras Complementarias ya otorgadas, hubieren sido colocados o que se cumpla el plazo para su colocación, el Emisor deberá efectuar una declaración similar a aquella, con los Bonos colocados hasta entonces, con a lo menos seis días hábiles de anticipación al día de celebración de una junta. Si así no lo hiciere, la declaración podrá realizarla el Representante de los Tenedores de Xxxxx con los antecedentes de que disponga.
e) La citación a Junta de Tenedores de Bonos la hará el Representante por medio de un aviso destacado publicado, a lo menos, por tres veces en días distintos en el Diario – según se define en la cláusula decimonovena de la escritura de Línea de Bonos -, dentro de los veinte días anteriores al señalado para la reunión. El primer aviso no podrá publicarse con
menos de quince días de anticipación a la Junta. Los avisos expresarán el día, hora y lugar de reunión, así como el objeto de la convocatoria. Además, por tratarse de una emisión desmaterializada, con a lo menos quince días hábiles de anticipación a la Junta se informará por escrito al DCV la fecha, hora y lugar en que se celebrará la Junta, para que éste lo pueda informar a sus depositantes a través de sus propios sistemas.
f) Podrán participar en la Junta de Tenedores de Bonos: (i) las personas que, a la fecha de cierre, figuren con posición de los bonos desmaterializados en la lista que el DCV proporcione al Emisor, de acuerdo a lo que dispone el artículo doce de la Ley del DCV, y que a su vez acompañen el Certificado a que se refiere el artículo treinta y dos del Reglamento del DCV. Para estos efectos, la fecha de cierre de las cuentas de posición en el DCV corresponderá al quinto día hábil anterior a la fecha de la Junta, para lo cual el Emisor proveerá al DCV con la debida antelación la información pertinente. Con la sola entrega de la lista del DCV, los titulares de posiciones que figuren en ella se entenderán inscritos en el Registro que abrirá el Emisor para los efectos de la participación en la Junta. (ii) Los Tenedores de Xxxxx materializados que hayan retirado sus títulos del DCV, siempre que se hubieren inscrito para participar en la respectiva Junta, con cinco días hábiles de anticipación al día de celebración de la misma, en el registro especial que el Emisor abrirá para tal efecto. Para inscribirse estos Tenedores deberán exhibir los títulos correspondientes o certificados de custodia de los mismos emitidos por una institución autorizada. En este último caso, el certificado deberá expresar la serie, y el número del o de los títulos materializados en custodia, la cantidad de Bonos que ellos comprenden y su valor nominal.
g) Los Tenedores podrán hacerse representar en las Juntas de Tenedores de Xxxxx por mandatarios, mediante carta poder. No podrán ser mandatarios los directores, empleados o asesores del Emisor. En lo pertinente a la calificación de poderes se aplicarán en lo que corresponda las disposiciones relativas a calificación de poderes en la celebración de juntas generales de accionistas en las sociedades anónimas abiertas, establecidas en la Ley de Sociedades Anónimas y su Reglamento.
h) Corresponderá a cada Tenedor xx Xxxx de una misma serie el número de votos que resulte de dividir el valor nominal xxx Xxxx respectivo por el máximo común divisor que exista entre los distintos valores nominales de los Bonos emitidos con cargo a esta Línea. El valor de cada bono será igual a su valor nominal inicial menos el valor nominal de las amortizaciones de capital ya realizadas, lo que corresponde al saldo insoluto xxx Xxxx.
i) Salvo que la ley o este contrato establezcan mayorías superiores, la Junta de Tenedores de Xxxxx se reunirá válidamente, en primera citación, con la asistencia de Xxxxxxxxx que representen, a lo menos, la mayoría absoluta de los votos que correspondan a los Bonos en circulación con derecho a voto en la reunión, y en segunda citación, con la asistencia de los Tenedores de Xxxxx que asistan, cualquiera sea su número. En ambos casos los acuerdos se adoptarán por mayoría absoluta de los votos asistentes con derecho a voto en la reunión. Los avisos de la segunda citación a Junta sólo podrán publicarse una vez que hubiera fracasado la Junta a efectuarse en la primera citación y, en todo caso, deberá ser citada para celebrarse dentro de los cuarenta y cinco días siguientes a la fecha fijada para la Junta no efectuada por falta de quórum.
j) La Junta de Tenedores de Xxxxx podrá facultar al Representante para acordar con el Emisor las reformas a este contrato que específicamente le autoricen, con la conformidad de los dos tercios del total de los votos de los Bonos en circulación emitidos con cargo a esta Línea, sin perjuicio de lo dispuesto en el inciso tercero del artículo ciento veinticinco de la Xxx xx Xxxxxxx de Valores.
k) En la formación de los acuerdos señalados en la letra precedente, como asimismo en los referidos en los artículos ciento cinco, ciento doce y ciento veinte de la Xxx xx Xxxxxxx de Valores, no se considerarán para los efectos del quórum y de las mayorías requeridas en las juntas, los Bonos pertenecientes a Tenedores que fueran personas relacionadas con el Emisor.
l) Serán objeto de las deliberaciones y acuerdos de las Juntas de Tenedores de Bonos, la remoción del Representante y la designación de su reemplazante, la autorización para los actos en que la ley lo requiera y, en general, todos los asuntos de interés común de los Tenedores de Bonos.
m) De las deliberaciones y acuerdos de la Junta de Tenedores de Xxxxx se dejará testimonio en un libro especial de actas que llevará el Representante. Se entenderá aprobada el acta desde su firma por el Representante, lo que deberá hacer a más tardar dentro de los tres días siguientes a la fecha de la junta. A falta de dicha firma, el acta será firmada por al menos tres de los Tenedores de Xxxxx que concurrieron a la junta y si ello no fuere posible, deberá ser aprobada por la junta de tenedores de bonos que se celebre con posterioridad a la asamblea a la cual ésta se refiere. Los acuerdos legalmente adoptados en la Junta de Tenedores de Bonos serán obligatorios para todos los Tenedores de Bonos de la emisión y sólo podrán llevarse a efecto desde la firma del acta respectiva.
n) Los gastos razonables que se ocasionen con motivo de la realización de la Junta de Tenedores de Bonos, sea por concepto de arriendo xx xxxxx, equipos, avisos y publicaciones, serán de cargo del Emisor.
ñ) Los Tenedores de Xxxxx sólo podrán ejercer individualmente sus derechos, en los casos y formas en que la ley expresamente los faculta.
2.8 Información a los tenedores de bonos
Con la entrega de la información que de acuerdo a la ley, los reglamentos y las normas administrativas debe proporcionarse a la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras, se entenderá informados el Representante y los Tenedores mismos, de las operaciones, gestiones y estados económicos que el Emisor debe informar a dicha Superintendencia con motivo de esta emisión. Copia de dicha información deberá remitirla, conjuntamente, al Representante de los Tenedores de Bonos . Se entenderá que el Representante cumple con su obligación de informar a los Tenedores de Xxxxx, manteniendo dichos antecedentes a disposición de ellos en su oficina matriz. Asimismo, se entenderá que el Representante cumple con su obligación de verificar el cumplimiento, por el Emisor, de los términos, cláusulas y obligaciones del Contrato de Emisión de Xxxxx, mediante la información que éste le proporcione de acuerdo a lo señalado en la cláusula Undécima del mencionado contrato.
3.0 Descripción de la Colocación
3.1 Sistema de Colocación
La colocación de los Bonos la hará el propio Xxxxxx. Esta podrá ser realizada por medio de uno o todos los mecanismos permitidos por la Ley, tales como remate en bolsa, colocación privada, etc.
Por el carácter desmaterializado de la emisión, esto es que el título existe bajo la forma de un registro electrónico y no como lámina física, se debe designar un encargado de la custodia que en este caso es el Depósito Central de Valores S.A., Depósito de Valores, el cual mediante un sistema electrónico de anotaciones en cuenta, recibirá los títulos en depósito, para luego registrar la colocación realizando el traspaso electrónico correspondiente.
La cesión o transferencia de los bonos, dado su carácter desmaterializado y el estar depositado en el Depósito Central de Valores, Depósito de Valores, se hará, mediante cargo en la cuenta de quien transfiere y abono en la del que adquiere, en base a una comunicación escrita o por medios electrónicos que los interesados entreguen al custodio. Esta comunicación, ante el Depósito Central de Valores, Depósito de Valores, será título suficiente para efectuar tal transferencia.
3.2 Suscripción
Para suscribir los Bonos de la presente emisión, los interesados deberán tomar contacto directamente con el Emisor, no existiendo derechos preferentes de suscripción.
3.3 Plazo de Colocación Convenido
El plazo para colocar los Bonos de la presente emisión expirará a los cuarenta y ocho meses a contar de la fecha de su inscripción en la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras.
3.4 Valores No Suscritos
Los valores no suscritos al vencimiento del plazo de colocación quedarán nulos o sin valor.
4.0 Tablas de Desarrollo
Serie | O | |||||
Valor Nominal | 100.000.000 | Pesos | ||||
Intereses | Semestrales | |||||
Tasa de Interés | 6,3000% | anual | 3,1500% | semestrales | ||
Amortización | Una sola cuota al vencimiento | |||||
Plazo | 5,5 | años | ||||
Devengo Intereses | 9 de Enero de 2010 | |||||
Cupón N° | Cuota de Intereses | Cuota de Amortización | Fecha de Vencimiento | Pago de Interes | Amortización | Valor Cuota |
1 | 1 | - | 9 de Julio de 2010 | 3.150.000,0000 | 0,0000 | 3.150.000,0000 |
2 | 2 | - | 9 de Enero de 2011 | 3.150.000,0000 | 0,0000 | 3.150.000,0000 |
3 | 3 | - | 9 de Julio de 2011 | 3.150.000,0000 | 0,0000 | 3.150.000,0000 |
4 | 4 | - | 9 de Enero de 2012 | 3.150.000,0000 | 0,0000 | 3.150.000,0000 |
5 | 5 | - | 9 de Julio de 2012 | 3.150.000,0000 | 0,0000 | 3.150.000,0000 |
6 | 6 | - | 9 de Enero de 2013 | 3.150.000,0000 | 0,0000 | 3.150.000,0000 |
7 | 7 | - | 9 de Julio de 2013 | 3.150.000,0000 | 0,0000 | 3.150.000,0000 |
8 | 8 | - | 9 de Enero de 2014 | 3.150.000,0000 | 0,0000 | 3.150.000,0000 |
9 | 9 | - | 9 de Julio de 2014 | 3.150.000,0000 | 0,0000 | 3.150.000,0000 |
10 | 10 | - | 9 de Enero de 2015 | 3.150.000,0000 | 0,0000 | 3.150.000,0000 |
11 | 11 | 1 | 9 de Julio de 2015 | 3.150.000,0000 | 100.000.000,0000 | 103.150.000,0000 |
Tablas de Desarrollo (cont.)
Serie | P | |||||
Valor Nominal | 100.000.000.000 | Pesos | ||||
Intereses | Semestrales | |||||
Tasa de Interés | 7,3000% | anual | 3,6500% | semestrales | ||
Amortización | una sola cuota al vencimiento | |||||
Plazo | 10,5 | años | ||||
Devengo Intereses | 9 de Enero de 2010 | |||||
Cupón N° | Cuota de Intereses | Cuota de Amortización | Fecha de Vencimiento | Pago de Interes | Amortización | Valor Cuota |
1 | 1 | - | 9 de Julio de 2010 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
2 | 2 | - | 9 de Enero de 2011 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
3 | 3 | - | 9 de Julio de 2011 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
4 | 4 | - | 9 de Enero de 2012 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
5 | 5 | - | 9 de Julio de 2012 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
6 | 6 | - | 9 de Enero de 2013 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
7 | 7 | - | 9 de Julio de 2013 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
8 | 8 | - | 9 de Enero de 2014 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
9 | 9 | - | 9 de Julio de 2014 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
10 | 10 | - | 9 de Enero de 2015 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
11 | 11 | - | 9 de Julio de 2015 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
12 | 12 | - | 9 de Enero de 2016 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
13 | 13 | - | 9 de Julio de 2016 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
14 | 14 | - | 9 de Enero de 2017 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
15 | 15 | - | 9 de Julio de 2017 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
16 | 16 | - | 9 de Enero de 2018 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
17 | 17 | - | 9 de Julio de 2018 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
18 | 18 | - | 9 de Enero de 2019 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
19 | 19 | - | 9 de Julio de 2019 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
20 | 20 | - | 9 de Enero de 2020 | 3.650.000,0000 | 0,0000 | 3.650.000,0000 |
21 | 21 | 1 | 9 de Julio de 2020 | 3.650.000,0000 | 100.000.000,0000 | 103.650.000,0000 |
Tablas de Desarrollo (cont.)
Serie | Q | |||||||
Monto | 1.000 | UF | ||||||
Intereses | Semestrales | |||||||
Tasa de Interes | 3,6000% | anual | 1,8000% | semestrales | ||||
Amortización | Una sola cuota al vencimiento | |||||||
Plazo | 5 | años | ||||||
Devengo Intereses | 9 de Enero de 2010 | |||||||
Cupón N° | Cuota de Intereses | Cuota de Amortización | Fecha de Vencimiento | Pago de Interes (UF) | Amortización (UF) | Valor Cuota (UF) | Amortización Acumulada (UF) | Saldo Insoluto (UF) |
1 | 1 | - | 9 de Julio de 2010 | 18,0000 | 0,0000 | 18,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
2 | 2 | - | 9 de Enero de 2011 | 18,0000 | 0,0000 | 18,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
3 | 3 | - | 9 de Julio de 2011 | 18,0000 | 0,0000 | 18,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
4 | 4 | - | 9 de Enero de 2012 | 18,0000 | 0,0000 | 18,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
5 | 5 | - | 9 de Julio de 2012 | 18,0000 | 0,0000 | 18,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
6 | 6 | - | 9 de Enero de 2013 | 18,0000 | 0,0000 | 18,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
7 | 7 | - | 9 de Julio de 2013 | 18,0000 | 0,0000 | 18,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
8 | 8 | - | 9 de Enero de 2014 | 18,0000 | 0,0000 | 18,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
9 | 9 | - | 9 de Julio de 2014 | 18,0000 | 0,0000 | 18,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
10 | 10 | 1 | 9 de Enero de 2015 | 18,0000 | 1.000,0000 | 1.018,0000 | 1.000,0000 | 0,0000 |
Tablas de Desarrollo (cont.)
Serie | R | |||||||
Valor Nominal | 1.000 | UF | ||||||
Intereses | Semestrales | |||||||
Tasa de Interés | 4,0000% | anual | 2,0000% | semestrales | ||||
Amortización | Una sola cuota al vencimiento | |||||||
Plazo | 10,5 | años | ||||||
Devengo Intereses | 9 de Enero de 2010 | |||||||
Cupón N° | Cuota de Intereses | Cuota de Amortización | Fecha de Vencimiento | Pago de Interes | Amortización | Valor Cuota | Amortización Acumulada | Saldo Insoluto |
1 | 1 | - | 9 de Julio de 2010 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
2 | 2 | - | 9 de Enero de 2011 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
3 | 3 | - | 9 de Julio de 2011 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
4 | 4 | - | 9 de Enero de 2012 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
5 | 5 | - | 9 de Julio de 2012 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
6 | 6 | - | 9 de Enero de 2013 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
7 | 7 | - | 9 de Julio de 2013 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
8 | 8 | - | 9 de Enero de 2014 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
9 | 9 | - | 9 de Julio de 2014 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
10 | 10 | - | 9 de Enero de 2015 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
11 | 11 | - | 9 de Julio de 2015 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
12 | 12 | - | 9 de Enero de 2016 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
13 | 13 | - | 9 de Julio de 2016 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
14 | 14 | - | 9 de Enero de 2017 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
15 | 15 | - | 9 de Julio de 2017 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
16 | 16 | - | 9 de Enero de 2018 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
17 | 17 | - | 9 de Julio de 2018 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
18 | 18 | - | 9 de Enero de 2019 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
19 | 19 | - | 9 de Julio de 2019 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
20 | 20 | - | 9 de Enero de 2020 | 20,0000 | 0,0000 | 20,0000 | 0,0000 | 1.000,0000 |
21 | 21 | 1 | 9 de Julio de 2020 | 20,0000 | 1.000,0000 | 1.020,0000 | 1.000,0000 | 0,0000 |
5.0 Antecedentes Financieros del Emisor
Estados Financieros
CorpBanca y Filiales
Al 30 de Septiembre de 2009
CORPBANCA Y FILIALES
ESTADO DE SITUACION FINANCIERA CONSOLIDADO
(Cifras en millones de pesos – MM$)
30.09.2009 | 31.12.2008 | 01.01.2008 | |
ACTIVOS | MM$ | MM$ | MM$ |
Efectivo y depósitos en bancos | 139.915 | 81.326 | 68.706 |
Operaciones con liquidación en curso | 189.735 | 117.703 | 53.453 |
Instrumentos para negociación | 105.499 | 85.105 | 152.847 |
Contratos de retrocompra y préstamos de valores | 37.965 | 50.514 | 55.438 |
Contratos de derivados financieros | 94.837 | 209.482 | 34.055 |
Adeudado por bancos | 19.283 | 37.671 | 82.708 |
Créditos y cuentas por cobrar a clientes | 4.601.822 | 4.881.790 | 3.900.207 |
Instrumentos de inversión disponibles para la venta | 474.879 | 576.478 | 41.366 |
Instrumentos de inversión hasta el vencimiento | - | - | - |
Inversiones en sociedades | 3.583 | 3.699 | 3.699 |
Intangibles | 13.408 | 12.252 | 13.916 |
Activo fijo | 54.570 | 51.231 | 47.588 |
Impuestos xxxxxxxxxx | 000 | 6.488 | 5.554 |
Impuestos diferidos | 17.878 | 13.354 | 12.064 |
Otros activos | 76.345 | 76.886 | 59.018 |
TOTAL ACTIVOS | 5.829.884 | 6.203.979 | 4.530.619 |
PASIVOS Depósitos y otras obligaciones a la vista | 417.842 | 357.902 | 337.099 |
Operaciones con liquidación en curso | 156.969 | 86.176 | 23.305 |
Contratos de retrocompra y préstamos de valores | 290.469 | 351.471 | 100.078 |
Depósitos y otras captaciones a plazo | 3.034.290 | 3.350.742 | 2.410.769 |
Contratos de derivados financieros | 83.719 | 195.608 | 34.237 |
Obligaciones con bancos | 503.702 | 492.606 | 358.582 |
Instrumentos de deuda emitidos | 750.766 | 765.172 | 702.426 |
Otras obligaciones financieras | 26.584 | 47.394 | 29.850 |
Impuestos corrientes | 2.674 | - | - |
Impuestos diferidos | 16.845 | 10.606 | 10.050 |
Provisiones | 38.505 | 33.204 | 5.429 |
Otros pasivos | 15.455 | 18.552 | 15.386 |
TOTAL PASIVOS | 5.337.820 | 5.709.433 | 4.027.211 |
PATRIMONIO Atribuible a tenedores patrimoniales del banco: Capital | 324.039 | 324.039 | 314.398 |
Reservas | 14.156 | (5.415) | 21.413 |
Cuentas de valoración | (2.730) | 1.018 | (2) |
Utilidades retenidas: | 156.599 | 174.904 | 167.599 |
Utilidades retenidas de ejercicios anteriores | 127.178 | 127.178 | 116.550 |
Utilidad del ejercicio | 58.843 | 75.881 | 51.049 |
Menos: Provisión para dividendos mínimos | (29.422) | (28.155) | - |
Interés minoritario | 492.064 - | 494.546 - | 503.408 - |
TOTAL PATRIMONIO | 492.064 | 494.546 | 503.408 |
TOTAL PASIVOS Y PATRIMONIO | 5.829.884 | 6.203.979 | 4.530.619 |
La nota N° 1 forma parte integral de estos Estados Financieros.
CORPBANCA Y FILIALES ESTADO CONSOLIDADO DE RESULTADOS
Por el período de nueve meses terminados el 00 xx xxxxxxxxxx 0000 y 2008 (Cifras en millones de pesos – MM$)
30.09.2009 | 30.09.2008 | |
MM$ | MM$ | |
Ingresos por intereses y reajustes | 226.268 | 395.269 |
Gastos por intereses y reajustes | (92.126) | (239.851) |
Ingreso neto por intereses y reajustes | 134.142 | 155.418 |
Ingresos por comisiones | 38.166 | 41.635 |
Gastos por comisiones | (7.158) | (9.348) |
Ingreso neto por comisiones | 31.008 | 32.287 |
Utilidad (pérdida) neta de operaciones financieras | 18.438 | 26.961 |
Utilidad (pérdida) de cambio neta | 31.066 | (20.576) |
Otros ingresos operacionales | 4.333 | 5.218 |
Total ingresos operacionales | 218.987 | 199.308 |
Provisiones por riesgo de crédito | (57.538) | (35.542) |
INGRESO OPERACIONAL NETO | 161.449 | 163.766 |
Remuneraciones y gastos del personal | (47.455) | (42.520) |
Gastos de administración | (32.875) | (37.639) |
Depreciaciones y amortizaciones | (4.632) | (5.102) |
Deterioros | (144) | (2) |
Otros gastos operacionales | (6.648) | (5.234) |
TOTAL GASTOS OPERACIONALES | (91.754) | (90.497) |
RESULTADO OPERACIONAL | 69.695 | 73.269 |
Resultado por inversiones en sociedades | 434 | 259 |
Resultado antes de impuesto a la renta | 70.129 | 73.528 |
Impuesto a la renta | (11.286) | (9.177) |
UTILIDAD DEL EJERCICIO | 58.843 | 64.351 |
Atribuible a: Tenedores patrimoniales del banco | 58.843 | 64.351 |
Interés minoritario | - | - |
Utilidad por acción atribuible a los tenedores patrimoniales del banco: (expresada en pesos)
Utilidad básica | 0,259 | 0,284 |
Utilidad diluida | 0,266 | 0,291 |
La nota N° 1 forma parte integral de estos Estados Financieros.
CORPBANCA Y FILIALES
ESTADO CONSOLIDADO DE RESULTADOS INTEGRALES
Por el período de nueve meses terminados el 00 xx xxxxxxxxxx 0000 y 2008 (Cifras en millones de pesos-MM$)
30.09.2009 | 30.06.2008 | ||
MM$ | MM$ | ||
UTILIDAD DEL EJERCICIO | 58.843 | 64.351 | |
OTROS RESULTADOS INTEGRALES | |||
Instrumentos de inversión disponibles para la venta Otros resultados integrales | (4.516) - | 789 - | |
Otros resultados integrales antes de impuesto a la renta | (4.516) | 789 | |
Impuesto a la renta sobre otros resultados integrales | 768 | (134) | |
Total otros resultados integrales | (3.748) | 655 | |
RESULTADO INTEGRAL INDIVIDUAL DEL EJERCICIO | 55.095 | 65.006 | |
Atribuible a: | |||
Tenedores patrimoniales del banco Interés minoritario | 55.095 - | 65.006 - |
La nota N° 1 forma parte integral de estos Estados Financieros.
CORPBANCA Y FILIALES ESTADO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO
Por el período de nueve meses terminado el 30 de septiembre de 2009 y 2008 (Cifras en millones de pesos MM$, excepto para número de acciones)
Patrimonio al 31 de diciembre de 2007 Distribución resultado del ejercicio anterior Sub total
Efecto por primera aplicación cambio contable neto de impuesto diferido
Patrimonio al 1 de Enero 2008
Ajuste circular N°3443 dividendos mínimos 2007
Dividendos pagados Acciones adquiridas por el propio banco
Provisión para dividendos mínimos Resultado Integral del período Patrimonio al 30 de Septiembre 2008
Patrimonio al 31 de Diciembre 2008 Distribución resultado ejercicio anterior Reposición corrección monetaria 2008 Patrimonio al 1 de Enero 2009 Traspaso
Dividendos pagados
Provisión para dividendos mínimos Resultado Integral del período Patrimonio al 30 de Septiembre 2009
Número de Acciones | Capital | Reservas | Instrumentos de inversión disponibles para la venta | la renta sobre otros resultados integrales | Utilidades retenidas de ejercicios anteriores | Utilidad del ejercicio | Provisión para dividendos mínimos | Total atribuible a tenedores patrimoniales | Interés Minoritario | TOTAL PATRIMONIO |
(Millones) | MM$ | MM$ | MM$ | MM$ | MM$ | MM$ | MM$ | MM$ | MM$ | MM$ |
226.909 | 314.398 | 2.679 | (2) | - | 116.550 | 51.049 | - | 484.674 | - | 484.674 |
- | - | - | - | - | 51.049 | (51.049) | - | - | - | - |
226.909 | 314.398 | 2.679 | (2) | - | 167.599 | - | - | 484.674 | - | 484.674 |
- | - | 18.734 | - | - | - | - | - | 18.734 | - | 18.734 |
226.909 | 314.398 | 21.413 | (2) | - | 167.599 | - | - | 503.408 | - | 503.408 |
- | - | - | - | - | - | - | (25.524) | (25.524) | - | (25.524) |
- | - | - | - | - | (51.049) | - | 25.524 | (25.525) | - | (25.525) |
(5.673) | (17.188) | - | (17.188) | - | (17.188) | |||||
- | - | - | - | - | - | - | (28.155) | (28.155) | - | (28.155) |
- | - | 789 | (134) | - | 64.351 | - | 65.006 | - | 65.006 | |
221.236 | 297.210 | 21.413 | 787 | (134) | 116.550 | 64.351 | (28.155) | 472.022 | - | 472.022 |
221.236 | 324.039 | (5.415) | 1.227 | (209) | 127.178 | 75.881 | (28.155) | 494.546 | - | 494.546 |
- | - | - | - | - | 75.881 | (75.881) | - | - | - | - |
- | - | 27.067 | - | - | (27.067) | - | - | - | - | - |
221.236 | 324.039 | 21.652 | 1.227 | (209) | 175.992 | - | (28.155) | 494.546 | - | 494.546 |
- | - | (7.496) | - | - | 0.000 | - | - | - | - | |
- | - | - | - | - | (56.310) | - | 28.155 | (28.155) | - | (28.155) |
- | - | - | - | - | - | - | (29.421) | (29.421) | - | (29.421) |
- | - | - | (4.516) | 768 | - | 58.843 | - | 55.095 | - | 55.095 |
221.236 | 324.039 | 14.156 | (3.289) | 559 | 127.178 | 58.843 | (29.421) | 492.065 | - | 492.065 |
Cuentas de valoración Utilidades retenidas Impuesto a
Prospecto de Emisión de Xxxxx Bancarios Desmaterializados al Portador
CORPBANCA Y FILIALES ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO
Por el período de nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2009 y 2008 (Cifras en millones de pesos – MM$)
30.09.2009 | 30.09.2008 | ||
MM$ | MM$ | ||
FLUJO ORIGINADO POR ACTIVIDADES OPERACIONALES: | |||
Utilidad del ejercicio | 58.843 | 64.351 | |
Cargos (abonos) a resultados que no significan movimiento de efectivo: | |||
Depreciación y amortizaciones | 4.632 | 5.102 | |
Provisiones para créditos y cuentas por cobrar | 67.535 | 44.822 | |
Provisiones y castigos de bienes recibidos en pago | 1.160 | 2.462 | |
Provisiones por contingencias | 3.291 | 662 | |
Ajuste de inversiones y derivados a valor xx xxxxxxx | 2.925 | (16.372) | |
Provisión para impuestos | 11.286 | 9.177 | |
Otros abonos que no significan movimiento de efectivo | (35.350) | (14.246) | |
Variación neta de intereses, reajustes y comisiones devengadas sobre activos y pasivos | (15.423) | (36.594) | |
Flujo neto positivo originado por actividades de la operación | 98.899 | 59.364 | |
FLUJO ORIGINADO POR ACTIVIDADES DE INVERSION: | |||
Disminución (aumento) neto en créditos y cuentas por cobrar a clientes y bancos | 183.211 | (519.745) | |
Disminución (aumento) neto en contratos de retrocompra y préstamos de valores | 349 | (2.069) | |
Disminución (aumento) neto de instrumentos para negociación | (18.359) | 106.850 | |
Disminución (aumento) neto de instrumentos de inversión disponibles para la venta | 97.686 | (220.236) | |
Compra de activos fijos | (8.752) | (1.985) | |
Dividendos recibidos de inversiones en sociedades | 372 | 332 | |
Venta de bienes recibidos en pago o adjudicados | 1.746 | 653 | |
Aumento neto de otros activos y pasivos | (13.387) | (6.613) | |
Flujo neto positivo (negativo) originado por actividades de inversión | 242.866 | (642.813) | |
FLUJO ORIGINADO POR ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO: | |||
Aumento neto de depósitos y otras obligaciones a la vista | 59.940 | 26.390 | |
Aumento (disminución) neto de depósitos y otras captaciones a plazo | (245.213) | 570.965 | |
Aumento (disminución) neto de obligaciones por contratos de retrocompra y préstamos de valores Aumento de instrumentos de deuda emitidos | (60.949) 51.401 | 37.550 89.130 | |
Rescate de instrumentos de deuda emitidos | (37.569) | (63.027) | |
Préstamos obtenidos del exterior | 538.695 | 193.373 | |
Pago de préstamos obtenidos del exterior | (540.166) | (123.323) | |
Aumento (disminución) neto de otras obligaciones con bancos | 18.443 | (70.050) | |
Aumento (disminución) neta de otras obligaciones financieras | (18.797) | 520 | |
Dividendos pagados | (56.310) | (54.571) | |
Pago de acciones adquiridas por el propio banco | - | (17.781) | |
Flujo neto positivo (negativo) originado por actividades de financiamiento | (290.525) | 589.176 | |
FLUJO NETO POSITIVO DEL EJERCICIO | 51.240 | 5.727 | |
Saldo inicial del efectivo y equivalente de efectivo | 181.696 | 221.388 | |
Saldo final del efectivo y equivalente de efectivo | 232.936 | 227.115 |
Estados Financieros
CorpBanca y Filiales
Al 31 de Diciembre de 2008 y 2007
CORPBANCA Y FILIALES
BALANCES GENERALES CONSOLIDADOS
CORPBANCA Y FILIALES
ESTADOS DE SITUACIÓN FINANCIERA CONSOLIDADOS
Notas 2008 2007 CTIVOS MM$ MM$ | |||
Efectivo y depósitos en bancos | 4 | 81.326 | 74.821 |
Operaciones con liquidación en curso | 4 | 117.703 | 58.210 |
Instrumentos para negociación | 5 | 85.105 | 166.450 |
Contratos de retrocompra y préstamos de valores | 5 | 50.514 | 60.372 |
Contratos de derivados financieros | 7 | 209.482 | 37.086 |
Adeudado por bancos | 10 | 37.671 | 90.070 |
Créditos y cuentas por cobrar a clientes | 10 | 4.871.875 | 4.247.421 |
Instrumentos de inversión disponibles para la venta | 6 | 576.478 | 45.048 |
Instrumentos de inversión hasta el vencimiento | 6 | - | - |
Inversiones en sociedades | 8 | 2.213 | 2.161 |
Intangibles | 2.861 | 3.479 | |
Activo fijo | 38.820 | 34.669 | |
Impuestos corrientes | 11 | 6.488 | 6.050 |
Impuestos diferidos | 11 | 13.468 | 13.121 |
Otros activos | 9 | 97.680 | 71.008 |
TOTAL ACTIVOS | 6.191.684 | 4.909.966 | |
Por los años terminados el 31 de diciembre de 2008 y 2007 (Cifras en millones de pesos – MM$)
A
PASIVOS
Depósitos y otras obligaciones a la vista | 357.902 | 367.101 | |
Operaciones con liquidación en curso | 4 | 86.176 | 25.379 |
Contratos de retrocompra y préstamos de valores | 351.471 | 108.985 | |
Depósitos y otras captaciones a plazo | 3.350.742 | 2.625.327 | |
Contratos de derivados financieros | 7 | 195.608 | 37.285 |
Obligaciones con bancos | 492.606 | 390.497 | |
Instrumentos de deuda emitidos | 765.172 | 764.942 | |
Otras obligaciones financieras | 47.394 | 32.507 | |
Impuestos corrientes | 11 | - | - |
Impuestos diferidos | 11 | 9.550 | 7.466 |
Provisiones | 10 | 33.204 | 5.912 |
Otros pasivos | 18.552 | 16.756 | |
TOTAL PASIVOS | 5.708.377 | 4.382.157 |
PATRIMONIO
Capital | 324.039 | 342.379 |
Reservas | 2.917 | 2.917 |
Cuentas de valoración | 1.018 | (2) |
Utilidades retenidas: | 155.333 | 182.515 |
Utilidades retenidas de ejercicios anteriores | 127.178 | 126.923 |
Utilidad del ejercicio | 56.310 | 55.592 |
Menos: Provisión para dividendos mínimos | (28.155) | - |
483.307 | 527.809 | |
terés minoritario - | - | |
TOTAL PATRIMONIO | 483.307 | 527.809 |
TOTAL PASIVOS Y PATRIMONIO | 6.191.684 | 4.909.966 |
Atribuible a tenedores patrimoniales del banco:
In
Las notas N° 1 a 22 forman parte integral de estos Estados Financieros.
CORPBANCA Y FILIALES ESTADOS CONSOLIDADOS DE RESULTADOS
Por los años terminados el 31 de diciembre de 2008 y 2007 (Cifras en millones de pesos-MM$)
Notas | 2008 | 2007 | ||
MM$ | MM$ | |||
Ingresos por intereses y reajustes | 559.702 | 415.008 | ||
Gastos por intereses y reajustes | (346.717) | (235.812) | ||
Ingreso neto por intereses y reajustes | 212.985 | 179.196 | ||
Ingresos por comisiones | 17 | 54.865 | 48.785 | |
Gastos por comisiones | 17 | (12.813) | (8.430) | |
Ingreso neto por comisiones | 42.052 | 40.355 | ||
Utilidad (pérdida) neta de operaciones financieras | 18 | 54.997 | (742) | |
Utilidad (pérdida) de cambio neta | (42.887) | 8.250 | ||
Otros ingresos operacionales | 19 | 7.833 | 2.465 | |
Total ingresos operacionales | 274.980 | 229.524 | ||
Provisiones por riesgo de crédito | 10 | (54.561) | (27.894) | |
INGRESO OPERACIONAL NETO | 220.419 | 201.630 | ||
Remuneraciones y gastos del personal | (57.716) | (52.390) | ||
Gastos de administración | (50.511) | (44.067) | ||
Depreciaciones y amortizaciones Deterioros Otros gastos operacionales | 20 | (4.916) - (6.863) | (7.197) - (4.361) | |
TOTAL GASTOS OPERACIONALES | (120.006) | (108.015) | ||
RESULTADO OPERACIONAL | 100.413 | 93.615 | ||
Resultado por inversiones en sociedades | 8 | 418 | 393 | |
Corrección monetaria | (33.654) | (28.255) | ||
Resultado antes de impuesto a la renta | 67.177 | 65.753 | ||
Impuesto a la renta | 11 | (10.867) | (10.161) | |
UTILIDAD DEL EJERCICIO | 56.310 | 55.592 | ||
Atribuible a: | ||||
Tenedores patrimoniales del banco Interés minoritario | 56.310 - | 55.592 - |
Utilidad por acción atribuible a los tenedores patrimoniales del banco: (expresada en pesos)
Utilidad básica | 0,248 | 0,245 |
Utilidad diluida | 0,255 | 0,245 |
Las notas N° 1 a 22 forman parte integral de estos Estados Financieros.
CORPBANCA Y FILIALES
ESTADOS CONSOLIDADOS DE RESULTADOS INTEGRALES
Por los años terminados el 31 de diciembre de 2008 y 2007 (Cifras en millones de pesos-MM$)
2008 | 2007 | ||
MM$ | MM$ | ||
UTILIDAD DEL EJERCICIO | 56.310 | 55.592 | |
OTROS RESULTADOS INTEGRALES | |||
Instrumentos de inversión disponibles para la venta Otros resultados integrales | 1.229 - | (371) - | |
Otros resultados integrales antes de impuesto a la renta | 1.229 | (371) |
Impuesto a la renta sobre otros resultados integrales (209) 63
Total otros resultados integrales 1.020 63
RESULTADO INTEGRAL CONSOLIDADO DEL EJERCICIO | 57.330 | 55.284 | |
Atribuible a: | |||
Tenedores patrimoniales del banco Interés minoritario | 57.330 - | 55.284 - |
Las notas N° 1 a 22 forman parte integral de estos Estados Financieros.
CORPBANCA Y FILIALES ESTADO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO
Por los años terminados el 31 de diciembre de 2007 y 2008 (Cifras en millones de pesos MM$, excepto para número de acciones)
Cuentas de valoración Utilidades retenidas
Número de
Acciones Capital Reservas
Instrumentos de inversión disponibles para la
venta
Impuesto a la renta sobre otros resultados
integrales
Utilidades retenidas de ejercicios
anteriores
Utilidad del
ejercicio
Provisión para dividendos
mínimos
Total atribuible a tenedores
patrimoniales
Interés
minoritario
TOTAL
PATRIMONIO
(Millones) MM$ MM$ MM$ MM$ MM$ MM$ MM$ MM$ MM$ MM$
Patrimonio al 01 de enero 2007 (histórico) | 226.909 | 292.736 | 2.494 | 339 | (58) | 98.633 | 39.105 | - | 433.249 | - | 433.249 | ||||||||||
Distribución resultado del ejercicio anterior | - | - | - | - | 39.105 | (39.105) | - | - | - | - | |||||||||||
Dividendos pagados | - | - | - | - | (29.328) | - | - | (29.328) | - | (29.328) | |||||||||||
Resultado integral consolidado del período | - | - | (341) | 58 | - | 51.049 | - | 50.766 | - | 50.766 | |||||||||||
Xxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | |||||||||||
Xxxxxx por corrección monetaria | 21.662 | 185 | - | - | 8.140 | - | - | 29.987 | - | 29.987 | |||||||||||
Patrimonio al 31 de diciembre de 2007 | 226.909 | 314.398 | 2.679 | (2) | - | 116.550 | 51.049 | - | 484.674 | - | 484.674 | ||||||||||
Saldos actualizados para fines comparativos | 342.379 | 2.917 | (2) | - | 126.923 | 55.592 | - | 527.809 | - | 527.809 | |||||||||||
Patrimonio al 01 de enero 2008 (histórico) Ajuste circular N°3.443 (Nota 2) dividendos mínimos 2007 | 226.909 | 314.398 - | 2.679 - | (2) - | - - | 116.550 - | 51.049 - | - (25.524) | 484.674 (25.524) | - - | 484.674 (25.524) | ||||||||||
Distribución resultado del ejercicio anterior | - | - | - | - | 51.049 | (51.049) | - | - | - | - | |||||||||||
Dividendos pagados | - | - | - | - | (51.049) | - | 25.524 | (25.525) | - | (25.525) | |||||||||||
Resultado integral consolidado del período | - | - | 1.229 | (209) | - | 56.310 | - | 57.330 | - | 57.330 | |||||||||||
Provisión para dividendos mínimos 2008 | - | - | - | - | - | - | (28.155) | (28.155) | - | (28.155) | |||||||||||
Recompra de acciones de propia emisión | (5.673) | (17.188) | - | - | - | - | - | - | (17.188) | - | (17.188) | ||||||||||
Ajuste por corrección monetaria | 26.829 | 238 | - | - | 10.628 | - | - | 37.695 | - | 37.695 | |||||||||||
Patrimonio al 31 de diciembre de 2008 | 221.236 | 324.039 | 2.917 | 1.227 | (209) | 127.178 | 56.310 | (28.155) | 483.307 | - | 483.307 |
CORPBANCA Y FILIALES
ESTADO CONSOLIDADO DE FLUJOS DE EFECTIVO
Por los ejercicios comprendidos entre el 1º de enero y el 31 de diciembre de (Cifras en millones de pesos-MM$)
Nota | 2008 | 2007 | ||
MM$ | MM$ | |||
FLUJO ORIGINADO POR ACTIVIDADES OPERACIONALES: | ||||
Utilidad del ejercicio | 56.310 | 55.592 | ||
Cargos (abonos) a resultados que no significan movimiento de efectivo: | ||||
Depreciación y amortizaciones | 4.916 | 7.197 | ||
Provisiones y castigos por activos riesgosos | 65.596 | 38.871 | ||
Provisiones por contingencias | 884 | 625 | ||
Ajuste de inversiones y derivados a valor xx xxxxxxx | (9.221) | (99) | ||
Provisión para impuestos | 10.867 | 10.161 | ||
Corrección monetaria | 33.654 | 28.255 | ||
Otros cargos (abonos) que no significan movimiento de efectivo | 1.344 | (8.061) | ||
Variación neta de intereses, reajustes y comisiones devengadas sobre activos y pasivos | (51.940) | (18.030) | ||
Xxxxx neto positivo originado por actividades de la operación | 112.410 | 114.511 | ||
FLUJO ORIGINADO POR ACTIVIDADES DE INVERSION: | ||||
Aumento neto en créditos y cuentas por cobrar a clientes y bancos | (829.293) | (1.027.007) | ||
(Aumento) disminución neta en contratos de retrocompra y préstamos de valores | 534 | (5.275) | ||
Disminución neta de instrumentos para negociación | 36.815 | 19.869 | ||
Aumento neto de instrumentos de inversión disponibles para la venta | (568.293) | (14.545) | ||
Compra de activos fijos | (9.470) | (3.317) | ||
Venta de activos fijos | 84 | - | ||
Dividendos recibidos de inversiones en sociedades | 371 | 376 | ||
Venta de bienes recibidos en pago o adjudicados | 776 | 2.405 | ||
Aumento neto de otros activos y pasivos | (29.693) | (30.872) | ||
Flujo neto negativo originado por actividades de inversión | (1.398.169) | (1.058.366) | ||
FLUJO ORIGINADO POR ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO: | ||||
Aumento neto de depósitos y otras obligaciones a la vista | 21.729 | 69.324 | ||
Aumento neto de depósitos y otras captaciones a plazo | 911.799 | 781.649 | ||
Aumento (disminución) neta de obligaciones por contratos de retrocompra y préstamos de valores | 262.576 | (701) | ||
Aumento de instrumentos de deuda emitidos | 94.894 | 227.455 | ||
Rescate de instrumentos de deuda emitidos | (86.995) | (115.619) | ||
Préstamos obtenidos del exterior | 222.070 | 146.294 | ||
Pago de préstamos obtenidos del exterior | (264.986) | (95.310) | ||
Aumento neto de otras obligaciones con bancos | 150.363 | 15.573 | ||
Otros préstamos obtenidos | 12.716 | 94.872 | ||
Pago de otros préstamos obtenidos | (9.884) | (4.105) | ||
Compra de acciones propias | (17.953) | - | ||
Dividendos pagados | (55.592) | (34.302) | ||
Flujo neto positivo originado por actividades de financiamiento | 1.240.737 | 1.085.130 | ||
XXXXX XXXX (NEGATIVO) POSITIVO DEL EJERCICIO | (45.022) | 141.275 | ||
Efecto de la inflación sobre el efectivo y equivalente de efectivo | (14.374) | 3.704 | ||
Variación neta del efectivo y equivalente de efectivo | (59.396) | 144.979 | ||
Saldo inicial del efectivo y equivalente de efectivo | 241.092 | 96.113 | ||
Saldo final del efectivo y equivalente de efectivo | 4 | 181.696 | 241.092 |
I. CERTIFICADOS DE INSCRIPCION EN LA SUPERINTENDENCIA DE BANCOS E INSTITUCIONES FINANCIERAS.
BONOS SERIE O, P, Q, R
II. CERTIFICADOS DE CLASIFICACION DE RIESGO
III. ESCRITURA DE EMISION DE BONOS SERIE O, P, Q, R
10
IV.
11
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15
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38
IV. MODIFICACIÓN ESCRITURA DE EMISION DE BONOS SERIE Q
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