Contract

El Banco para el Fomento a Iniciativas Económicas S.A. – BANCO FIE S.A.- tiene por objeto principal fomentar en forma sostenida el desarrollo de la pequeña, micro y mediana empresa, mediante el apoyo y financiamiento de sus actividades, realizando para ello las operaciones de intermediación financiera, comercio internacional y cuantos servicios financieros y/o auxiliares sean necesarios, pudiendo celebrar contratos de mandatos de intermediación financiera, fideicomisos y todas aquellas actividades permitidas por la Ley de Bancos y Entidades Financieras, en el marco de las leyes pertinentes y de la responsabilidad social. Para alcanzar sus objetivos Banco FIE S.A. podrá realizar todas las operaciones activas, pasivas, contingentes y de servicios financieros legalmente previstas. Banco FIE S.A. se halla plenamente facultado para realizar todas las operaciones, actos y contratos permitidos por las normas jurídicas vigentes y en especial por la Ley de Bancos y Entidades Financieras. Por ningún motivo se sobrepasarán los límites de crédito establecidos por Ley para las diferentes actividades.

PROSPECTO DE EMISIÓN DE BONOS SUBORDINADOS

NÚMERO DE REGISTRO COMO EMISOR EN EL REGISTRO XXX XXXXXXX DE VALORES DE ASFI: SPVS-IV-EM-FIE-022/2000 OTORGADO MEDIANTE RESOLUCIÓN ASFI N° 495/2010 DE FECHA 17 XX XXXXX DE 2010.

NÚMERO DE REGISTRO DE LA EMISIÓN EN EL RMV DE ASFI: ASFI/DSV-ED-FIE-024/2014 RESOLUCIÓN QUE APRUEBA Y AUTORIZA LA EMISIÓN: ASFI N° 860/2014 DE FECHA 17 DE NOVIEMBRE DE 2014

DENOMINACIÓN DE LA EMISIÓN DE BONOS SUBORDINADOS:

”BONOS SUBORDINADOS BANCO FIE 3”

MONTO AUTORIZADO DE LA EMISIÓN DE BONOS SUBORDINADOS BANCO FIE 3:

Bs 50,000,000.00

(Cincuenta millones 00/100 Bolivianos)

Denominación de la Emisión: Bonos Subordinados BANCO FIE 3

Tipo de Bonos a Emitirse Xxxxx subordinados obligacionales y redimibles a plazo fijo. El detalle de esta característica se encuentra en el punto 2.5 del presente Prospecto de Emisión.

Garantía: La presente Emisión está respaldada por una garantía quirografaria de BANCO FIE S.A., con la limitación establecida en el inciso e) del Artículo 464 de la Ley 393 de Servicios Financieros hasta el monto total de las obligaciones emergentes de la Emisión.

Fecha de emisión: 17 de noviembre de 2014

Plazo de colocación primaria: Ciento Ochenta (180) días calendario, computables a partir de la Fecha de Emisión.

Forma de representación de los Valores:

Mediante anotaciones en cuenta en el Sistema de Registro de Anotaciones en Cuenta a cargo de la Entidad de Depósito de Valores de Bolivia S.A. (“EDV”), de acuerdo a regulaciones legales vigentes.

Forma de circulación de los Valores: A la Orden. La Sociedad reputará como titular de un Bono Subordinado perteneciente a la presente Emisión a quien figure registrado en el Sistema de Registro de Anotaciones en Cuenta a cargo de la EDV. Adicionalmente, los gravámenes sobre los Bonos Subordinados anotados en

cuenta, serán también registrados en el Sistema a cargo de la EDV.

Precio de Colocación Primaria: Mínimamente a la par del valor nominal.

Procedimiento de colocación primaria y mecanismo de colocación:

Mercado Primario Bursátil a través de la Bolsa Boliviana de Valores S.A.

Modalidad de Colocación: Serie A: 1,250 bonos bajo la modalidad “a mejor esfuerzo” y hasta 1,250 bonos bajo la modalidad underwriting “compromiso en garantía”. Serie B: 1,250 bonos bajo la modalidad “a mejor esfuerzo” y hasta 1,250 bonos bajo la modalidad underwriting “compromiso en garantía”.

Tipo de interés: Nominal, anual y fijo.

Periodicidad de Pago de intereses: Para la Serie A y la Serie B, el pago de intereses se realizará cada 180 (ciento ochenta) días calendario.

Periodicidad de amortizaciones de Capital:

Las amortizaciones de capital se realizarán de la siguiente manera:

Serie A: 50% en el cupón 13 y 50% en el cupón 14, conforme al Cronograma de Pagos, aplicable a la presente Emisión. Serie B: 50% en el cupón 15 y 50% en el cupón 16, conforme al Cronograma de Pagos, aplicable a la presente Emisión.

El Cronograma de cupones a valor nominal con amortización de capital y pago de intereses se encuentra detallado en el punto 2.39 del presente Prospecto de Emisión.

Forma de pago en Colocación Primaria En efectivo.

Serie	Clave de Pizarra	Moneda	Monto total de cada Serie	Valor Nominal	Tasa de interés	Cantidad de Valores	Plazo de Emisión	Fecha de Vencimiento
“A”	FIE-N1A-14	Bolivianos	Bs 25,000,000.00	Bs 10,000	7.00%	2,500 Bonos	2,520 días calendario	11/10/2021
“B”	FIE-N1B-14	Bolivianos	Bs 25,000,000.00	Bs 10,000	7.50%	2,500 Bonos	2,880 días calendario	06/10/2022

CALIFICACIÓN DE RIESGO

AESA RATINGS S.A. AA2

AA: CORRESPONDE A AQUELLOS VALORES QUE CUENTAN CON UNAALTA CAPACIDAD DE PAGO DE CAPITAL E INTERESES EN LOS TÉRMINOS Y PLAZOS PACTADOS LA CUAL NO SE VERÍA AFECTADA ANTE POSIBLES CAMBIOS EN EL EMISOR, EN EL SECTOR AL QUE PERTENECE O EN LA ECONOMÍA.

EL MODIFICADOR 2 SIGNIFICA QUE LA CALIFICACIÓN SE ENCUENTRA EN NIVEL MEDIO DE SU CATEGORÍA.

LA CALIFICACIÓN DE RIESGO NO CONSTITUYE UNA SUGERENCIA O RECOMENDACIÓN PARA COMPRAR, VENDER O MANTENER UN VALOR, NI UN AVAL O GARANTÍA DE UNA EMISIÓN O SU EMISOR; SINO UN FACTOR COMPLEMENTARIO PARA LA TOMA DE DECISIONES DE INVERSIÓN.

VÉASE LA SECCIÓN 4 “FACTORES DE RIESGO”, EN LA PÁGINA No.48 DEL PRESENTE PROSPECTO DE EMISIÓN, LA CUAL CONTIENE UNA EXPOSICIÓN DE CIERTOS FACTORES QUE DEBERÁN SER CONSIDERADOS POR LOS POTENCIALES ADQUIRIENTES DE LOS VALORES OFRECIDOS.

ELABORACIÓN DEL PROSPECTO DE EMISIÓN, DISEÑO, ESTRUCTURACIÓN Y COLOCACIÓN DE LA EMISIÓN:

LA AUTORIDAD DE SUPERVISIÓN DEL SISTEMA FINANCIERO NO SE PRONUNCIA SOBRE LA CALIDAD DE LOS VALORES OFRECIDOS COMO INVERSIÓN NI POR LA SOLVENCIA DEL EMISOR. LA INFORMACIÓN CONTENIDA EN ESTE PROSPECTO DE EMISIÓNES DE RESPONSABILIDAD EXCLUSIVA DEL EMISOR Y DEL O LOS RESPONSABLES QUE HAN PARTICIPADO EN SU ELABORACIÓN, CUYOS NOMBRES APARECEN IMPRESOS EN ESTA CUBIERTA.

EL INVERSIONISTA DEBERÁ EVALUAR LA CONVENIENCIA DE LA ADQUISICIÓN DE ESTOS VALORES, TENIENDO PRESENTE QUE ÉL O LOS ÚNICOS RESPONSABLES DEL PAGO DE LOS VALORES SON EL EMISOR Y QUIENES RESULTEN OBLIGADOS A ELLO. LA DOCUMENTACIÓN RELACIONADA A LA PRESENTE EMISIÓN ESDE CARÁCTER PÚBLICO Y SE ENCUENTRA DISPONIBLE PARA EL PÚBLICO EN GENERAL EN LA AUTORIDAD DE SUPERVISIÓN DEL SISTEMA FINANCIERO, BOLSA BOLIVIANA DE VALORES S.A., BNB VALORES S.A. AGENCIA DE BOLSA Y BANCO PARA EL FOMENTO A INICIATIVAS ECONÓMICAS S..A. - BANCO FIE S.A.

XX XXX, XXXXXXXXX XX 0000