JUNIO 2007
PROSPECTO CORPBANCA Bonos Series K y L Emisión de Xxxxx Desmaterializados al Portador Serie K: UF 2.000.000 Serie L: UF 4.000.000 Vencimiento Serie K: 0 xx Xxxxx xx 0000 Xxxxxxxxxxx Xxxxx X: 0 xx Xxxxx xx 0000 Xxxxxx Xxxxxxxxxxx Serie K: BCOR-K0707 Código Nemotécnico Serie L: BCOR-L0707 |
JUNIO 2007
"La Superintendencia de Valores y Seguros no se pronuncia sobre la calidad de los valores ofrecidos como inversión. La información contenida en este prospecto es de responsabilidad exclusiva del emisor, y del o de los intermediarios que han participado en su elaboración. El inversionista deberá evaluar la conveniencia de la adquisición de estos valores, teniendo presente que el o los únicos responsables del pago de los documentos son el emisor y quienes resulten obligados a ello".
CONTENIDO
1. Prospecto Presentado a la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras
2. Certificado de Inscripción en la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras
3. Certificados de Clasificación de Riesgo
4. Escritura de Emisión de Xxxxx Series K y L
PROSPECTO DE EMISION DE BONOS BANCARIOS DESMATERIALIZADOS AL PORTADOR
CORPBANCA
Emisor | CORPBANCA, Banco inscrito en el Registro de Valores de la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras. |
Tipo de Emisión | Bonos desmaterializados al portador. |
Serie | Series K y L |
Uso de los Fondos | Los fondos provenientes de la colocación serán utilizados para actividades propias del giro, contribuyendo, a su vez, a mejorar la estructura de los pasivos del Emisor. |
Monto de la Emisión | Serie K: UF 2.000.000 Serie L: UF 4.000.000 |
Monto de la Emisión a Colocar | Serie K: Hasta UF 2.000.000 Serie L: Hasta UF 4.000.000 |
Número de Láminas o Bonos | Serie K: Hasta 4.000 Serie L: Hasta 8.000 |
Cortes | Series K y L: UF 500 |
Reajustabilidad | Series K y L: Unidad de Fomento |
Plazo de la Emisión | Serie K: 5 años Serie L: 10 años |
Opción de Rescate Anticipado | Series K y L: No contempla. |
Xxxxx Xxxxxx Xxxxxxx de Intereses | Series K y L: A contar del 0 xx Xxxxx xx 0000 |
Xxxx xx Xxxxxxx | Serie K: 3,2000% anual, compuesta, vencida, equivalente a un 1,5874% semestral. Serie L: 3,4000% anual, compuesta, vencida, equivalente a un 1,6858% semestral. |
Pago de Intereses | Series K y L: Semestrales |
Amortizaciones de Capital | Serie K: Una sola cuota al 1 de Julio de 2012 Serie L: Una sola cuota al 1 de Julio de 2017 |
Garantías | Series K y L: No contempla |
Convertibilidad | Series K y L: No contempla |
Clasificación de Riesgo Xxxxxx-Rate | Series K y L: AA- |
Clasificación de Riesgo Xxxxx Ratings | Series K y L: AA- |
Banco Representante de los Tenedores de Bonos | Series K y L: BICE |
Acuerdo de Emisión | La presente emisión de bonos fue acordada por el Directorio de CORPBANCA, en la sesión N° 249 celebrada el 24 xx xxxxx de 2007, cuya acta se encuentra reducida, en la parte pertinente, en la escritura pública de fecha 11 xx Xxxx de 2007, en el Repertorio N° 6.653/2007, en la 48° Notaría de Santiago de xxx Xxxx Xxxxxxx Xxxxxx. |
Escritura de Emisión | La emisión de bonos consta en escritura pública otorgada con fecha 11 xx Xxxx de 2007, en el Repertorio N° 6.737/2007 en la 48° Notaría de Santiago de xxx Xxxx Xxxxxxx Xxxxxx. |
Plazo de Colocación | 48 meses a contar de la fecha de su inscripción en la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras. |
Banco Pagador | CORPBANCA |
Agente Colocador | CORPBANCA |
Elaborador del Prospecto | CORPBANCA y CORPBANCA Asesorías Financieras S.A. |
"LA SUPERINTENDENCIA DE BANCOS E INSTITUCIONES FINANCIERAS NO SE PRONUNCIA SOBRE LA CALIDAD DE LOS VALORES OFRECIDOS COMO INVERSIÓN. LA INFORMACIÓN CONTENIDA EN ESTE PROSPECTO ES DE RESPONSABILIDAD EXCLUSIVA DEL EMISOR Y DEL INTERMEDIARIO QUE HA PARTICIPADO EN SU ELABORACIÓN. EL INVERSIONISTA DEBERÁ EVALUAR LA CONVENIENCIA DE LA ADQUISICIÓN DE ESTOS VALORES, TENIENDO PRESENTE QUE EL O LOS ÚNICOS RESPONSABLES DEL PAGO DE LOS DOCUMENTOS SON EL EMISOR Y QUIENES RESULTEN OBLIGADOS A ELLO".
“LA INFORMACIÓN RELATIVA AL INTERMEDIARIO, ES DE EXCLUSIVA RESPONSABILIDAD DEL INTERMEDIARIO RESPECTIVO, CUYO NOMBRE APARECE IMPRESO EN ESTA PÁGINA”
Mayo de 2007
ÍNDICE
1.1 Identificación del Emisor 3
1.2 Antecedentes Legales del Emisor 3
1.3 Antecedentes Sociales y Administrativos 3
1.3.2 Administración Superior 4
1.4 Descripción del Negocio del Emisor 5
1.4.1 Estructura Organizacional de Corp Banca 6
1.4.4 Finanzas e Inversiones 10
2.0 DESCRIPCIÓN DE LA EMISIÓN 11
2.1 Antecedentes de la Emisión 11
2.2 Representante de los tenedores de Bonos 12
2.3 Características de los bonos 13
2.3.1 Monto, características y condiciones de la emisión 13
2.3.3 Forma y plazo de pago de intereses, reajustes y amortizaciones. 13
2.3.4 Fecha y lugar de pago de intereses, reajustes y amortizaciones. 13
2.3.5 Fecha inicio devengo de intereses y reajustes 13
2.3.8 Garantías de la emisión 14
2.4 Reglas para la protección de los tenedores de bonos 14
2.5 Amortización extraordinaria 14
2.6 Reemplazo o canje de Títulos 14
2.7 Junta de tenedores de bonos 14
2.8 Información a los tenedores de bonos 16
3.0 DESCRIPCIÓN DE LA COLOCACIÓN 17
3.3 Plazo de Colocación Convenido 17
5.0 ANTECEDENTES FINANCIEROS DEL EMISOR 20
Razón Social : CORPBANCA
Domicilio Legal : Xxxxxxxxx 0000, Xxxx Xxxxxx CORPBANCA
Rol Único Tributario : 00.000.000-0
Teléfono : (00 0) 0000000
Casilla : 80-D Santiago
Telex : 340268 CONBC CK
Fax : (00 0) 0000000
1.2 Antecedentes Legales del Emisor
La Sociedad se constituyó por escritura pública de fecha 7 xx Xxxxxx de 1871, ante el Xxxxxxx xx Xxxxxxxxxx xxx Xxxxxxx Xxxx, autorizada por Decreto Supremo del 6 de Septiembre del mismo año. El extracto de sus estatutos y del Decreto mencionado se inscribieron a fojas 35 N°8 del Registro de Comercio del Conservador de Bienes Xxxxxx xx Xxxxxxxxxx, correspondiente al año 1871 y se publicaron en el Diario El Araucano con fecha 20 de febrero de 1872. En Junta General Extraordinaria de Accionistas de fecha 12 xx xxxxx de 1982, reducida a escritura pública con fecha 16 xx xxxxx de 1982 en la Notaría de Santiago de xxx Xxxxxxx de la Cuadra Xxxxxx, se acordó entre otras materias trasladar el domicilio del Banco xx Xxxxxxxxxx a Santiago, autorizándose dicha reforma por Resolución N° 97 de 15 xx xxxxx de 1982 de la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras, un extracto de dicha resolución se inscribió a fojas 10.466 N° 5.903 en el Registro de Comercio de 1982 del Conservador de Bienes Raíces de Santiago y se publicó en el Diario Oficial de fecha 21 xx xxxxx 1982.
1.3 Antecedentes Sociales y Administrativos
Presidente : Xxxxxx Xxxxxxxx Xxxxx
Primer Vicepresidente : Xxxxxx Xxxxx Xxxxxxx
Segundo Vicepresidente : Xxxxx Xxxxxx Xxxxx Xxxxxx
Directores : Xxxxxxxx Xxxxx Xxxxxx Xxxxx Xxxxxxx Xxxxx Xxxxxx Xxxxxx Xxxx Xxxxx Xxxxxx Xxxxx Xxxxxx Xxxxxxxxxx
Xxxxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxx Xxxxxxxxxx Xxxx Xxxxxxx Xxxxxxxx Xxxxxxxx
Director suplente : Xxxx Xxxxxx Xxxxxxxxx Xxxxx
1.3.2 Administración Superior
Gerente General : Xxxxx Xxxxxxxx Xxxxxxx Gerente División Comercial Personas : Xxxxxxx Xxxxxxxxxx Xxxxxxxxxx Gerente División Grandes Empresas y Corporativas : Xxxxxxxxx Xxxxxxxxxx Xxxxxx Gerente División Empresas : Xxxxxxx Xxxxxx Xxxxxx Gerente División Finanzas e Internacional : Xxxxx Xxxxx Xxxxxxxxxxx Gerente División Servicios Legales : Xxxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxxxx
Gerente División Corp Capital : Xxxxxxxx Xxxxxxxx Xxxxxxxx
Gerente División Informática : Xxxxxxx Xxxxx Xxxxx Gerente División Planificación y Control de Gestión : Xxxxxxx Xxxxx Xxxxxxx Gerente División Desarrollo Organizacional : Xxxxxxxxx Xxxxxxxxx Xxxxxx Gerente División Riesgo Crédito Empresas : Xxxxxxxx Xxxxxxxxxx Xxxxxxx Gerente División Riesgos : Xxxxx Xxxxxxxxx Xxxxx
Gerente División Operaciones : Xxxxx Xxxxx Xxxxxxx
Gerente Productos y Marketing : Xxxxxxx Xxxxxxx D’Aquila Gerencia División Riesgo Crédito Comercial : Xxxx Xxxxxxx Xxxxxxxxx
a) CORPBANCA Administradora General de Fondos S.A.
Presidente del Directorio : Xxxxx de la Xxxxx Xxxxxx Directores : Xxxxx Xxxxx Xxxxxxx
Xxxxx Xxxxxxxxxx Xxx Xxxxxxx Xxxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxxx Xxxxx Xxxxx
Gerente General : Xxxxxxxxx Xxxxxxx Xxxx
b) CORPBANCA Corredores de Bolsa S.A.
Presidente del Directorio : Xxxxxxxx Xxxxxxxx Xxxxxxxx Directores : Xxxxx Xxxxxxxx Xxxxxxx
Xxxxxx Xxxxxx Xxxx
Xxxxxxx Xxxxxxxxxx Xxxxxxxxxx Xxxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxxxx
Gerente General : Xxxxxx Xxxxxxxxx Xxxxxxx
c) CORPBANCA Asesorías Financieras S.A.
Presidente del Directorio : Xxxxxxxx Xxxxxxxx Xxxxxxxx Vice-Presidente del Directorio : Xxxxxx Xxxxxx Xxxx Directores : Xxxxxxx Xxxxxxxx Xxxxxxx
Gerente General : Xxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxxxxx
d) CORPBANCA Corredores de Seguros S.A.
Presidente del Directorio : Xxxxxxx Xxxxx Xxxxxxx
Directores : Xxxxx Xxxxxxx Xxxxxx Xxxxxx Xxxxxxx Xxxxxxxxxx Xxxxxxxxxx Xxxxx Xxxxx Xxxxxxx
Xxxxx de la Xxxxx Xxxxxx
Gerente General : Xxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxx
1.4 Descripción del Negocio del Emisor
Corp Banca ocupa el quinto lugar en participación xx xxxxxxx, con un 6,3% de las colocaciones totales del Sistema Financiero. Las colocaciones totales del Banco a diciembre de 2006 alcanzaron a 3.311.818 millones de pesos (netas de interbancarios).
Crecimiento de Colocaciones Corp Banca (En Miles de Millones de Dic-06)
3.311,8
2.878,5
2.589,9
2.279,1
1.861,2
1.610,0
2001 2002 2003 2004 2005 2006
Fuente: Corp Banca (Cifras Netas de Interbancarios)
1.4.1 Estructura Organizacional de Corp Banca
División Riesgo Crédito Comercial
Xxxx Xxxxxxx Xxxxxxxxx
División Desarrollo Organizacional
Xxxxxxxxx Xxxxxxxxx X.
Área Marketing y Calidad
Xxxxxxx Xxxxxxx X.
División Crédito Empresas
Xxxxxxxx Xxxxxxxxxx X.
División Riesgos
Xxxxx Xxxxxxxxx X.
División Corp Capital
Xxxxxxxx Xxxxxxxx X.
Corp Banca Asesorías Financieras S.A.
Xxxxxxx Xxxxxxx X.
División Servicios Legales
Xxxxxxxx Xxxxxxx X.
División Finanzas e Internacional
Xxxxx Xxxxx X.
Corp Banca Corredores de Seguros S.A.
Xxxxxxx Xxxxxxx X.
División Planificación y Control de Gestión
Xxxxxxx Xxxxx X.
División Grandes Empresas y Corporativas
Xxxxxxxxx Xxxxxxxxxx X.
Corp Banca AGF S.A.
Xxxxxxxxx Xxxxxxx X.
División Informática
Xxxxxxx Xxxxx X.
División Empresas
Xxxxxxx Xxxxxx X.
Corp Banca Corredores de Bolsa S.A.
Xxxxxx Xxxxxxxxx X.
División Operaciones
Xxxxx Xxxxx X.
División Comercial Personas
Xxxxxxx Xxxxxxxxxx X.
Filiales
Areas de
Apoyo
Areas Comerciales
Gerente General Xxxxx Xxxxxxxx X.
División Comercial Grandes Empresas y Corporativas
A través de esta División y de la División Comercial Empresas, Corp Banca busca satisfacer las necesidades de las empresas, a través de la prestación de servicios especialmente diseñados para cada tipo de cliente.
Para cumplir con su objetivo, la División está segmentada en las siguientes gerencias:
Gerencia Corporativa y Grandes Empresas: Ofrece servicios a empresas cuyas ventas anuales son superiores a los US$10 millones. Los productos ofrecidos van desde financiamiento de capital de trabajo hasta asesorías especiales, créditos sindicados, forwards de monedas y otros. A diciembre 2006, un 33% de las colocaciones totales de Corp Banca (netas de interbancarios) correspondían a empresas de esta gerencia.
Gerencia Empresas Inmobiliarias: Ofrece servicios a empresas del área inmobiliaria, a través de diversos productos ad-hoc para las características de sus clientes. Este segmento representó el 11% de las colocaciones totales de Corp Banca (neta de interbancarios) a diciembre de 2006
División Comercial Empresas
Banca Empresas y PYME: Segmento enfocado en las empresas cuyas ventas anuales son menores a US$ 10 millones. Tal como ya se ha señalado, este segmento es un importante foco de negocios para Corp Banca, manteniendo relaciones de largo plazo con estos clientes, lo que genera ventajas competitivas sobre otros actores de la industria. Del total de colocaciones de Corp Banca a diciembre de 2006, este Banca Empresas y PYME representó el 18%.
Gerencia de Negocios Factoring: Corp Banca mantiene a través de esta Gerencia su participación en el negocio de factoraje, donde cuenta con una participación xx xxxxxxx de 9,4% a diciembre de 2006 (según cifras de la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras). Esta área de negocios aporta el 2,2% de las colocaciones totales de Corp Banca a diciembre 2006 (neto de interbancarios).
Gerencia de Negocios de Leasing: Esta división de negocios cuenta con $ 226.596 millones en contratos vigentes a diciembre de 2006, que equivalen a un 6,8% del total de colocaciones (neto de interbancarios) del Banco. La participación xx xxxxxxx de Corp Banca en este negocio alcanzó un 10,9% en el año 2006 (según cifras de la SBIF).
División Comercial Personas
A través de esta división, Corp Banca mantiene el 29,1% de sus colocaciones a diciembre de 2006. La División Banca Comercial Personas está segmentada en tres grupos:
Banca Privada: La entrada de la Compañía al segmento de altos ingresos se realizó a través de la creación de esta área. Los clientes cuentan con una atención especial y personalizada.
Banca Personas: Segmento orientado a clientes con ingresos de nivel medio, ofreciendo productos tales como créditos de consumo, hipotecarios, automotriz, cuenta corriente, tarjetas de crédito y débito entre otros.
Banca Masiva (Banco Xxxxxxx): Durante el año 2006, este segmento experimentó una transformación, que se plasma en el cambio de nombre desde Bancondell a Banco Xxxxxxx. Este hecho marcó también un cambio de estrategia en este segmento, ya que ahora se busca ofrecer los mismos servicios de un banco tradicional.
División Corp Capital
La División Corp Capital se creó el año 2006 con la finalidad de ofrecer a los clientes más y mejores productos tanto en administración de activos como en intermediación de valores y derivados.
Cabe señalar que esta División apoya a las filiales que participan en las distintas áreas xxx xxxxxxx de capitales (Intermediación de Valores, Administración de Fondos y Asesorías Financieras).
Sociedades Filiales
Las filiales de Corp Banca tienen como fin entregar a los clientes del Banco toda la gama de productos financieros, tanto a empresas como a personas; también buscan aprovechar las sinergias que se producen entre los distintos negocios.
Las sociedades filiales aportaron a diciembre de 2006 una utilidad neta de $ 6.725 millones al resultado consolidado de Corp Banca, lo que equivale a una rentabilidad de 36,4% sobre el capital invertido.
49% sobre el capital. |
Esta sociedad tiene como objeto la administración de patrimonios de fondos mutuos por cuenta de sus partícipes. Las inversiones se realizan tanto en instrumentos xx xxxxx fija como xx xxxxx variable y en el mercado local y extranjero. Durante el ejercicio 2006, esta sociedad generó una utilidad neta de $1.914 millones de pesos, con una rentabilidad del 119% sobre el capital. A diciembre de 2006, su capital suscrito y pagado era de $1.604 millones de pesos. |
Esta sociedad tiene por objeto intermediar valores por cuenta de terceros, así como administrar cartera de inversiones xx xxxxx fija e intermediar en el mercado de compra y venta de moneda extranjera. Gracias a estas actividades, esta filial generó durante el año 2006 un resultado de $1.923 millones, lo que se tradujo en un 11,5% de rentabilidad sobre el capital. Al 31 de diciembre de 2006 el Capital suscrito y pagado de CORPBANCA Corredores de Bolsa ascendía a $16.669 millones. |
Corp Banca Corredores de Seguros en concordancia con la estrategia del Banco de ampliar la oferta de servicios financieros a sus clientes empresas y personas, ofrece toda la gama de seguros: automotriz, vida, desgravamen, garantías, leasing, hipotecarios, etc. Durante el año 2006 esta empresa generó una utilidad de $2.810 millones. |
Uno de los pilares básicos en el desarrollo del Banco es el control de los riesgos asociados a su negocio, para lo cual cuenta con estrictos procesos de aprobación de créditos. Corp Banca clasifica la totalidad de los créditos superiores a MM$ 200, utilizando para los créditos menores un sistema automatizado de clasificación aprobado por la SBIF, teniendo así una clasificación de la cartera superior al 75% exigido por dicha Superintendencia.
Corp Banca ha estructurado la gestión del riesgo en dos Divisiones: la División de Riesgo Crédito Empresas –que está compuesta por las siguientes cuatro gerencias: i) Riesgo Crédito Grandes Empresas, ii) Riesgo Crédito Banca Empresas, iii) Normalización, y, IV) Crédito Inmobiliario y Construcción– y la División Riesgos, compuesta por las gerencias de: Riesgo Financiero, Clasificación y Control de Activos, Control de Riesgos Operativos e Informáticos y Riesgos Banca Personas y Banco Xxxxxxx.
Las funciones que desempeñan las gerencias que componen las divisiones antes señaladas son:
• Gerencias de Crédito Banca Pyme, Banca Empresas y Subgerencia de Crédito Grandes Empresas y Corporativa: analizan los deudores asociados a dichos segmentos y mantienen el control de los créditos que no presentan problemas de cobrabilidad.
• Gerencia de Riesgos Inmobiliarios: se orienta a proyectos, garantías y seguimiento de estados de avance de obra y venta.
• Gerencia de Normalización: enfocada a la recuperación y renegociación de créditos de grandes deudores y créditos de dedicación especial.
• Gerencia de Riesgo Banca de Personas: se encarga de la banca de personas, banca de consumo y cobranza de créditos. La gestión de normalización es realizada por la empresa relacionada Instacob.
• Gerencia de Riesgos Financieros: orientada al control de riesgos financieros, tesorería y análisis de riesgo de grandes empresas.
• Gerencia Clasificación y Control de Activos: Se encarga de mantener evaluado, controlado, cuantificado y debidamente registrado el riesgo que asumen las áreas comerciales en la gestión de crédito. En esta gerencia operan dos comités de control y clasificación de activos, que tienen como objetivo el seguimiento de la cartera impaga con una periodicidad bimensual, y de la cartera en vigilancia especial, con una periodicidad cuatrimestral o semestral, donde se incluyen los bienes recibidos en pago. Por su parte, se contrata bajo la modalidad de outsourcing la producción de estudios técnicos.
Corp Banca evalúa el riesgo de cada préstamo utilizando diferentes criterios, según el tipo de deudor de que se trate. En el caso de sus deudores comerciales se utiliza una estricta metodología de análisis que determina la exposición crediticia del deudor y que incluye un análisis de su industria, sus ventajas competitivas, su situación económica y financiera, y su historial de pago. Incluye además las deudas directas, indirectas y de grupos relacionados.
La decisión de aprobar operaciones de crédito, de leasing, de factoring, y/o líneas de crédito, queda radicada en los Comités: Ejecutivo, Internacional, Superior, Divisional, de Gerentes, Nivel A, de Riesgos, Nivel B, y/o en las facultades de crédito individuales, según sean las atribuciones que a cada cual le fueron delegadas por el Directorio o por el Comité Superior, respectivamente. Las atribuciones de los distintos comités, están en función de la Clasificación de Riesgo Deudor (CRD) y del monto de crédito involucrado.
Cuando fue adquirida por los actuales controladores (1995), el nivel de riesgo de Corp Banca era muy superior al promedio del sistema. Desde la adquisición del Banco, la administración llevó a cabo un profundo proceso de revisión y limpieza de cartera, implementando nuevas políticas y procedimientos crediticios, mayores exigencias para la reprogramación de deudas y mejores procedimientos de cobranza, todo lo cual permitió una fuerte disminución del nivel de riesgo. El énfasis otorgado por el Banco al control del riesgo, en especial en el segmento de personas y consumo masivo, afectados por el mayor desempleo, se ha reflejado en una favorable evolución del indicador con respecto al sistema, aún en un ambiente económico más desfavorable como el de estos últimos años.
Nivel de Riesgo de la Cartera
(desde la adquisición de sus actuales controladores)
3,5%
3,0%
2,5%
2,0%
1,5%
Corp Banca Sistema
1,0%
1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006
Fuente: Corp Banca y SBIF. Nivel de Riesgo Medido como Provisiones Totales / Colocaciones Totales
El Banco cuenta con un área especializada en el manejo financiero, la División Finanzas, la que se encuentra a cargo de gran parte de las decisiones de inversión y financiamiento del Banco, así como del correcto manejo de los descalces del balance. Asimismo, existe un Comité conformado por diversas áreas involucradas en la administración financiera del Banco, tanto desde la perspectiva de su planificación, como de la de su supervisión y del control de la gestión de la misma a través de un riguroso análisis de riesgo. Este es el Comité de Activos y Pasivos, CAPA, el cual se reúne semanalmente, adoptándose en él los acuerdos relacionados tanto con temas de largo plazo como aquellos referidos a situaciones coyunturales. El Comité de Activos y Pasivos cuenta con un Manual de Decisiones que establece una estructura de límites y lineamientos de acción, orientados a establecer márgenes en la gestión de la Gerencia de Finanzas, de acuerdo a los principios y políticas definidas por la Alta Administración. En las reuniones de este Comité se analizan los principales factores que inciden en la gestión financiera del Banco, entre los cuales destacan:
• Administración de Descalce
• Inversiones
• Financiamiento
• Análisis de Riesgo
• Control de Límites
A continuación, se describen, en mayor detalle, las políticas que determinan la acción del Banco en cada uno de estos factores.
Administración de Descalce
El Banco mantiene vigente su política de buscar utilidades ante movimientos de las paridades en los mercados de divisas, manteniendo para ello descalces limitados en su balance en moneda extranjera. Asimismo, CORPBANCA administra activamente su estructura de balance con el propósito de incrementar el margen financiero de la institución mediante descalces de plazo y reajustabilidad, según las condiciones xx xxxxxxx.
Política de Inversiones
El Banco mantiene tres portafolios de inversión en Renta Fija:
• Inversiones al Vencimiento
• Inversiones de Trading
• Inversiones Disponibles para la Venta
Cada una de estas carteras de inversión tienen objetivos diferentes y, por lo tanto, su manejo y sus políticas de gestión difieren.
Inversiones al Vencimiento: Este es un portafolio de inversiones que ha sido conformado de manera de mantenerlo hasta el plazo de amortización final. El objetivo principal de esta cartera es obtener beneficios a través de un margen financiero positivo, considerando, además, que ha sido protegido ante movimientos de las principales variables financieras que pudiesen afectar su rendimiento, reflejado en el Estado de Resultados del Banco.
Inversiones Disponibles para la Venta: Este portafolio está constituido exclusivamente por los instrumentos xx Xxxxx Fija que no son clasificados en las carteras antes definidas. Se estructura con instrumentos para los cuales se considera un ciclo de tasas de interés xx xxxxxxx plazo, por lo cual se deben mantener en cartera por un tiempo mayor que el comprendido como de Trading. No obstante lo anterior, de este portafolio también se espera un margen financiero positivo durante el periodo de mantención de los instrumentos en el balance.
Política de Financiamiento
El financiamiento de las inversiones y, en general, de todas las áreas del Banco es también labor de la Gerencia de Finanzas. A través de las herramientas financieras disponibles, principalmente en el mercado local, esta área debe optimizar la estructura del Balance, con el propósito de disminuir el costo de financiamiento, pero manteniendo el riesgo acotado.
Análisis de Riesgo
Permanentemente, el Comité analiza las posiciones asumidas por la Gerencia de Finanzas, ya sea en los portafolios de inversión como en la estructura de balance del Banco. Este análisis persigue conocer las expectativas de la Gerencia de Finanzas en relación con los factores xx xxxxxxx, así como también evaluar el riesgo financiero de esas posiciones al incorporar información xx xxxxxxx actualizada.
Control de Límites
En cada sesión el Comité de Activos y Pasivos revisa el cumplimiento de los límites de riesgo y de pérdidas establecidos para una adecuada administración de liquidez y responsable gestión de los riesgos financieros. En particular, el Comité revisa la proyección de los descalces, el uso de las líneas locales y extranjeras, la relación entre proveedores mayoristas y minoristas de fondos y el índice de liquidez bajo un escenario de tensión; examina, asimismo, el cumplimiento de los límites VaR y stop loss impuestos a los portafolios de inversión.
CORPBANCA mediante este proceso, hace una oferta pública de bonos bancarios desmaterializados, al portador y sin garantías, a través de dos series, denominadas “Serie K” y “Serie L”, por un monto de UF 2.000.000 ( dos millones de Unidades de Fomento) y UF 4.000.000 (cuatro millones de Unidades de Fomento) respectivamente. Los bonos serán emitidos a 5 años para la Serie K, y a 10 años para la Serie L, con pago de intereses semestrales a partir del día 1 de enero de 2008, para ambas series, y pago de amortización en una sola cuota al 1 de Julio de 2012 para la Serie K y al 1 de Julio de 2017 para la Serie L. Los Bonos de la Serie K devengarán una tasa de interés anual de un 3,2000%, la cual equivale a un 1,5874% semestral, mientras que los Bonos de la Serie L devengarán una tasa de interés anual de un 3,4000%, equivalente a un 1,6858% semestral.
A continuación, se detallan las principales características de esta emisión:
2.1 Antecedentes de la Emisión
La presente emisión de bonos fue acordada por el Directorio de CORPBANCA, en la sesión N° 249 celebrada el 24 xx Xxxxx de 2007, cuya acta se encuentra reducida, en la parte pertinente, en la escritura pública de fecha 11 xx Xxxx de 2007, en el Repertorio N° 6.653/2007, en la 48° Notaría de Santiago de xxx Xxxx Xxxxxxx Xxxxxx.
La emisión de bonos consta en escritura pública otorgada con fecha 11 xx Xxxx de 2007, en el Xxxxxxxxxx Xx 0.000/0000 xx xx 00x Xxxxxxx xx Xxxxxxxx xx xxx Xxxx Xxxxxxx Xxxxxx.
2.2 Representante de los tenedores de Bonos
El representante de los tenedores de bonos es el Banco BICE, con domicilio legal en Xxxxxxxx 000, Xxxxxxxx, Xxxxx.
El representante fue designado por el Emisor, siendo sus funciones y responsabilidades, las señaladas en la Ley N° 18.045 xx Xxxxxxx de Valores. En su calidad de representante de los tenedores de bonos, el Banco BICE ha firmado la escritura de emisión.
No existe relación alguna de propiedad o gestión entre el Representante de los Tenedores de Xxxxx y los principales accionistas, socios o administradores del Emisor.
Procedimiento de Elección, Reemplazo, Remoción y Renuncia:
El representante de los Tenedores de Xxxxx cesará en sus funciones por renuncia ante la Junta de Tenedores de Xxxxx, por inhabilidad o por remoción por parte de la Junta de Tenedores de Bonos.
La Junta de Tenedores de Bonos y el Emisor no tendrán derecho alguno a pronunciarse o calificar la suficiencia de las razones que han servido de fundamento a la renuncia del Representante, cuya apreciación corresponde en forma única y exclusiva a éste. La Junta de Tenedores de Bonos podrá siempre remover al Representante, revocando su mandato, sin necesidad de expresión de causa. Producida la renuncia o aprobada la remoción, la Junta de Tenedores de Xxxxx deberá necesariamente proceder de inmediato a la designación de un reemplazante.
La renuncia o remoción del Representante se hará efectiva sólo una vez que el reemplazante designado haya aceptado el cargo. El reemplazante del Representante, designado en la forma contemplada en la cláusula Sexta del contrato de Emisión de Xxxxx, deberá aceptar el cargo en la misma Junta de Tenedores de Xxxxx donde se le designa o mediante una declaración escrita, que entregará al Emisor y al Representante removido o renunciado, en la cual manifieste su voluntad de aceptar la designación o nombramiento como nuevo Representante.
La renuncia o remoción y la nueva designación producirán sus efectos desde la fecha de la Junta donde el reemplazante manifestó su aceptación al cargo o desde la fecha de la declaración antes mencionada, quedando el reemplazante provisto de todos los derechos, poderes, deberes y obligaciones que la ley y el presente instrumento le confieren al Representante. Sin perjuicio de lo anterior, el Emisor y el reemplazante del Representante podrán exigir a este último la entrega de todos los documentos y antecedentes correspondientes a esta emisión que se encuentren en su poder. Ningún reemplazante del Representante podrá aceptar el cargo, a menos que cumpla con los requisitos que la ley y el presente instrumento le exijan para actuar como tal.
Ocurrido el reemplazo del Representante, el nombramiento del reemplazante y su aceptación del cargo deberán ser informados dentro de los quince días hábiles siguientes de ocurridos ambos hechos, mediante un aviso publicado en dos días hábiles distintos en un diario de amplia circulación en el país. Sin perjuicio de lo anterior, del acaecimiento de todas estas circunstancias deberán informarse a la Superintendencia y al Emisor, el día hábil siguiente de haberse producido. Asimismo, y por tratarse de una emisión desmaterializada, la comunicación relativa a la elección, reemplazo o remoción del Representante de los Tenedores de Xxxxx se comunicará al DCV para que éste pueda informarlo a sus depositantes a través de sus propios sistemas. No es necesario modificar la escritura de emisión para hacer constar esta situación
Relación de Propiedad o Gestión entre el Representante y los principales accionistas, socios o administradores de la entidad Emisora:
No hay.
2.3 Características de los bonos
2.3.1 Monto, características y condiciones de la emisión
CORPBANCA efectuará una emisión de Bonos bancarios desmaterializados, al portador, en conformidad con lo establecido en el artículo 69 N°2 de la Ley General de Bancos, a través de dos series denominadas “Serie K” y “Serie L”, con las siguientes características
Serie | Valor Nominal de la Emisión | N° de Bonos | Cortes |
K | UF 2.000.000 | 4.000 | UF 500 |
L | UF 4.000.000 | 8.000 | UF 500 |
Los Bonos de la “Serie K” devengarán sobre el capital insoluto, expresado en Unidades de Fomento, un interés del 3,2000% anual, compuesto, vencido, calculado sobre la base de periodos semestrales de 180 días y de un año de 360 días, equivalente a un 1,5874% semestral.
Los Bonos de la “Serie L” devengarán sobre el capital insoluto, expresado en Unidades de Fomento, un interés del 3,4000% anual, compuesto, vencido, calculado sobre la base de periodos semestrales de 180 días y de un año de 360 días, equivalente a un 1,6858% semestral.
2.3.3 Forma y plazo de pago de intereses, reajustes y amortizaciones.
Los intereses y reajustes se pagarán conjuntamente en forma semestral a partir del día 1 de enero de 2008. La amortización de los Bonos de la Serie K se pagará en una cuota, el día 1 de Julio de 2012. La amortización de los Bonos de la Serie L se pagará en una cuota, el día 1 de Julio de 2017.
2.3.4 Fecha y lugar de pago de intereses, reajustes y amortizaciones.
Las cuotas de intereses, los reajustes y las amortizaciones de capital se pagarán en los días que se indican en la tablas de desarrollo incluidas en los puntos 4.1 y 4.2, para los Bonos de la Serie K y de la Serie L respectivamente, de este prospecto.
En el caso que las fechas de vencimiento establecidas no correspondan a un día hábil bancario, el pago del respectivo cupón, se efectuará el primer día hábil bancario siguiente.
Los pagos se efectuarán en la oficina principal de CORPBANCA, actualmente ubicada en xxxxx Xxxxxxx Xxxxx 000, xxxxxx xx Xxx Xxxxxx, xxxxxx xx Xxxxxxxx, en horario bancario normal de atención al público. Se presumirá Tenedor legítimo de los Bonos desmaterializados a quien tenga dicha calidad en virtud de la certificación que para el efecto realizará el DCV, de acuerdo a lo que establece la Ley del DCV, el Reglamento del DCV y el Reglamento Interno del DCV; y en caso de los títulos materializados, se presumirá Tenedor legítimo de los Bonos a quien los exhiba junto con la entrega de los cupones respectivos, para el cobro de estos últimos
2.3.5 Fecha inicio devengo de intereses y reajustes
Los intereses y reajustes se devengarán a partir del 1 de Julio de 2007 para ambas series.
Los Bonos de ambas series de la presente emisión no son convertibles en acciones.
Los Bonos de la Serie K y de la Serie L serán emitidos al portador. Mientras ellos se mantengan desmaterializados, se conservarán depositados en el DCV, y la cesión de posiciones sobre ellos se efectuará conforme a las normas de la Ley del DCV, en especial sus artículos siete y veintiuno. En todo caso, las transacciones que se realicen entre los distintos titulares de posiciones no podrán ser inferiores a una posición mínima transable. La materialización de los Bonos y su retiro del DCV se hará en la forma dispuesta en la cláusula Quinta del contrato de Emisión de Xxxxx, y sólo en los casos allí previstos. La cesión de los Bonos cuyos títulos se hubieren materializados, se efectuará mediante la entrega material de ellos conforme a las normas generales.
La emisión se hace sin garantía, asumiendo el Banco Emisor la obligación de pago de los bonos y sus intereses.
2.4 Reglas para la protección de los tenedores de bonos
CORPBANCA no está sometido a ninguna obligación, condición o limitación que lo obligue en forma especial respecto de los derechos de los tenedores de bonos.
2.5 Amortización extraordinaria
Esta emisión no contempla rescate anticipado o amortización extraordinaria.
2.6 Reemplazo o canje de Títulos
Extravío, hurto o robo, destrucción, inutilización.
El extravío, hurto o robo, pérdida, destrucción o inutilización de un título o de uno o más de sus cupones, que se haya retirado del DCV y, por tanto, se encuentre materializado según lo indicado en la letra A de la cláusula Quinta del contrato de Emisión de Xxxxx, será de exclusivo riesgo de su Tenedor, quedando liberado de toda responsabilidad del Emisor. El Emisor sólo estará obligado a otorgar, x xxxxx del Tenedor, un duplicado del respectivo título o cupón en reemplazo del original materializado, si así lo ordena una sentencia judicial ejecutoriada emanada de un tribunal ordinario que especifique la serie, fecha y el número del título o cupón correspondiente, y previa constitución de garantía en favor y a satisfacción discrecional del Emisor por un monto igual al del título o cupón cuyo duplicado se ha solicitado. Esta garantía se mantendrá permanentemente vigente por el plazo de cinco años contado desde la fecha del último vencimiento del título o de los cupones reemplazados.
Con todo, si un título y/o cupón fuere dañado sin que se inutilizare o se destruyesen en él sus indicaciones esenciales, el Emisor podrá emitir un duplicado x xxxxx del Tenedor, previa publicación por parte del interesado de un aviso en un diario de amplia circulación nacional, en que se informe al público que el título original queda sin efecto. En este caso, el solicitante deberá hacer entrega al Emisor del título y del respectivo cupón inutilizado, en forma previa a que se le otorgue el duplicado. En estos casos el Emisor se reserva el derecho de solicitar la garantía a que se refiere el párrafo anterior. En todas las situaciones antes señaladas se dejará constancia en el duplicado del título de haberse cumplido las respectivas formalidades.
2.7 Junta de tenedores de bonos
a) Los Tenedores de Xxxxx se reunirán en Junta de Tenedores de Xxxxx siempre que sean convocados por el Representante en virtud de lo establecido en el artículo ciento veintidós y siguientes de la Xxx xx Xxxxxxx de Valores.
b) El Representante estará obligado a hacer la convocatoria cada vez que se lo soliciten por escrito Tenedores de Bonos que reúnan a lo menos un veinte por ciento del valor nominal de los Bonos en circulación de la respectiva emisión, cuando así lo solicite el Emisor, y cuando lo requiera la Superintendencia, sin perjuicio de su facultad para convocarla directamente en cualquier tiempo, cuando así lo justifique el interés de los Tenedores de Xxxxx, a su juicio exclusivo.
c) Para determinar los Bonos en circulación, su valor nominal y la serie de los mismos, se estará a la declaración que el Emisor o el Representante efectúe conforme lo dispuesto en la letra E de la cláusula Cuarta del contrato de Emisión de Xxxxx. Para determinar los Bonos en circulación y su valor nominal antes que todos los Bonos de la primera colocación o, en su caso, aquellos referidos en Escrituras Complementarias ya otorgadas, hubieren sido colocados o que se cumpla el plazo para su colocación, el Emisor deberá efectuar una declaración similar a aquella, con los Bonos colocados hasta entonces, con a lo menos seis días hábiles de anticipación al día de celebración de una junta. Si así no lo hiciere, la declaración podrá realizarla el Representante de los Tenedores de Xxxxx con los antecedentes de que disponga.
d) La citación a Junta de Tenedores de Bonos la hará el Representante por medio de un aviso destacado publicado, a lo menos, por tres veces en días distintos en el Diario – según se define en la cláusula Decimoséptima del contrato de Emisión de Xxxxx –, dentro de los veinte días anteriores al señalado para la reunión. El primer aviso no podrá publicarse con menos de quince días de anticipación a la Junta. Los avisos expresarán el día, hora y lugar de reunión, así como el objeto de la convocatoria. Además, por tratarse de una emisión desmaterializada, con a lo menos quince días hábiles de anticipación a la Junta se informará por escrito al DCV la fecha, hora y lugar en que se celebrará la Junta, para que éste lo pueda informar a sus depositantes a través de sus propios sistemas.
e) Podrán participar en la Junta de Tenedores de Bonos: (i) las personas que, a la fecha de cierre, figuren con posición de los bonos desmaterializados en la lista que el DCV proporcione al Emisor, de acuerdo a lo que dispone el artículo doce de la Ley del DCV, y que a su vez acompañen el Certificado a que se refiere el artículo treinta y dos del Reglamento del DCV. Para estos efectos, la fecha de cierre de las cuentas de posición en el DCV corresponderá al quinto día hábil anterior a la fecha de la Junta, para lo cual el Emisor proveerá al DCV con la debida antelación la información pertinente. Con la sola entrega de la lista del DCV, los titulares de posiciones que figuren en ella se entenderán inscritos en el Registro que abrirá el Emisor para los efectos de la participación en la Junta. (ii) Los Tenedores de Xxxxx materializados que hayan retirado sus títulos del DCV, siempre que se hubieren inscrito para participar en la respectiva Junta, con cinco días hábiles de anticipación al día de celebración de la misma, en el registro especial que el Emisor abrirá para tal efecto. Para inscribirse estos Tenedores deberán exhibir los títulos correspondientes o certificados de custodia de los mismos emitidos por una institución autorizada. En este último caso, el certificado deberá expresar la serie, y el número del o de los títulos materializados en custodia, la cantidad de Bonos que ellos comprenden y su valor nominal.
f) Los Tenedores podrán hacerse representar en las Juntas de Tenedores de Xxxxx por mandatarios, mediante carta poder. No podrán ser mandatarios los directores, empleados o asesores del Emisor. En lo pertinente a la calificación de poderes se aplicarán en lo que corresponda las disposiciones relativas a calificación de poderes en la celebración de juntas generales de accionistas en las sociedades anónimas abiertas, establecidas en la Ley de Sociedades Anónimas y su Reglamento.
g) Corresponderá a cada Tenedor xx Xxxx el número de votos que resulta de dividir el valor nominal xxx Xxxx respectivo por el máximo común divisor que exista entre los distintos valores nominales de los Bonos de la emisión correspondiente. El valor de cada bono será igual a su valor nominal inicial menos el valor nominal de las amortizaciones de capital ya realizadas, lo que corresponde al saldo insoluto xxx Xxxx.
h) Salvo que la ley o este contrato establezcan mayorías superiores, la Junta de Tenedores de Xxxxx se reunirá válidamente, en primera citación, con la asistencia de Xxxxxxxxx que representen, a lo menos, la mayoría absoluta de los votos que correspondan a los Bonos en circulación con derecho a voto en la reunión, y en segunda citación, con la asistencia de los Tenedores de Xxxxx que asistan, cualquiera sea su número. En ambos casos los acuerdos se adoptarán por mayoría absoluta
i) La Junta Extraordinaria de Tenedores de Xxxxx podrá facultar al Representante para acordar con el Emisor las reformas al Contrato de Emisión que específicamente le autoricen, con la conformidad de los dos tercios del total de los votos de los Bonos de la emisión correspondiente, sin perjuicio de lo dispuesto en el inciso tercero del artículo ciento veinticinco de la Xxx xx Xxxxxxx de Valores.
j) En la formación de los acuerdos señalados en la letra h precedente, como asimismo en los referidos en los artículos ciento cinco, ciento doce y ciento veinte de la Xxx xx Xxxxxxx de Valores, no se considerarán para los efectos del quórum y de las mayorías requeridas en las juntas, los Bonos pertenecientes a Tenedores que fueran personas relacionadas con el Emisor.
k) Serán objeto de las deliberaciones y acuerdos de las Juntas de Tenedores de Bonos, la remoción del Representante y la designación de su reemplazante, la autorización para los actos en que la ley lo requiera y, en general, todos los asuntos de interés común de los Tenedores de Bonos.
l) De las deliberaciones y acuerdos de la Junta de Tenedores de Xxxxx se dejará testimonio en un libro especial de actas que llevará el Representante. Se entenderá aprobada el acta desde su firma por el Representante, lo que deberá hacer a más tardar dentro de los tres días siguientes a la fecha de la junta. A falta de dicha firma, el acta será firmada por al menos tres de los Tenedores de Xxxxx que concurrieron a la junta y si ello no fuere posible, deberá ser aprobada por la junta de Tenedores de Xxxxx que se celebre con posterioridad a la asamblea a la cual ésta se refiere. Los acuerdos legalmente adoptados en la Junta de Tenedores de Bonos serán obligatorios para todos los Tenedores de Bonos de la emisión y sólo podrán llevarse a efecto desde la firma del acta respectiva.
m) Los gastos razonables que se ocasionen con motivo de la realización de la Junta de Tenedores de Bonos, sean por concepto de arriendo xx xxxxx, equipos, avisos y publicaciones, serán de cargo del Emisor.
n) Los Tenedores de Xxxxx sólo podrán ejercer individualmente sus derechos, en los casos y formas en que la ley expresamente los faculta.
2.8 Información a los tenedores de bonos
Con la entrega de la información que de acuerdo a la ley, los reglamentos y las normas administrativas debe proporcionarse a la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras, se entenderá informados el Representante y los Tenedores mismos, de las operaciones, gestiones y estados económicos que el Emisor debe informar a la Superintendencia con motivo de esta emisión. Copia de dicha información deberá remitirla, conjuntamente, al Representante de los Tenedores de Bonos. Se entenderá que el Representante cumple con su obligación de informar a los Tenedores de Xxxxx, manteniendo dichos antecedentes a disposición de ellos en su oficina matriz. Asimismo, se entenderá que el Representante cumple con su obligación de verificar el cumplimiento, por el Emisor, de los términos, cláusulas y obligaciones del presente del Contrato de Emisión de Xxxxx, mediante la información que éste le proporcione de acuerdo a lo señalado en la cláusula Décima del mencionado contrato.
3.0 DESCRIPCIÓN DE LA COLOCACIÓN
La colocación de los Bonos de ambas series la hará el propio Xxxxxx. Esta podrá ser realizada por medio de uno o todos los mecanismos permitidos por la Ley, tales como remate en bolsa, colocación privada, etc.
Por el carácter desmaterializado de la emisión, esto es que el título existe bajo la forma de un registro electrónico y no como lámina física, se debe designar un encargado de la custodia que en este caso es el Depósito Central de Valores S.A., Depósito de Valores, el cual mediante un sistema electrónico de anotaciones en cuenta, recibirá los títulos en depósito, para luego registrar la colocación realizando el traspaso electrónico correspondiente.
La cesión o transferencia de los bonos, dado su carácter desmaterializado y el estar depositado en el Depósito Central de Valores, Depósito de Valores, se hará, mediante cargo en la cuenta de quien transfiere y abono en la del que adquiere, en base a una comunicación escrita o por medios electrónicos que los interesados entreguen al custodio. Esta comunicación, ante el Depósito Central de Valores, Depósito de Valores, será título suficiente para efectuar tal transferencia.
Para suscribir los Bonos de la presente emisión, los interesados deberán tomar contacto directamente con el Emisor, no existiendo derechos preferentes de suscripción.
3.3 Plazo de Colocación Convenido
El plazo para colocar los Bonos de la Serie K y de la Serie L expirará a los cuarenta y ocho meses a contar de la fecha de inscripción de la emisión en la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras.
Los valores no suscritos al vencimiento del plazo de colocación quedarán nulos o sin valor.
Tabla de Desarrollo | |||||||||
Bonos CORPBANCA | En UF | ||||||||
Serie | K | ||||||||
Valor Nominal | UF 500 | ||||||||
Intereses | Semestrales | ||||||||
Amortización | Una sola cuota, el día 1 de Julio de 2012 | ||||||||
Tasa de interés anual | 3,2000% | ||||||||
Cupón N° | Cuota de Intereses N° | Cuota xx Xxxxx.ización N° | Fecha de Vencimiento | Interés (UF) | Amortización (UF) | Valor Cuota (UF) | Amortización Acumulada (UF) | Capital Adeudado (UF) | |
1 | 1 | 01 de Enero de 2008 | 7,9370 | 0,0000 | 7,9370 | 0,0000 | 500,0000 | ||
2 | 2 | 01 de Julio de 2008 | 7,9370 | 0,0000 | 7,9370 | 0,0000 | 500,0000 | ||
3 | 3 | 01 de Enero de 2009 | 7,9370 | 0,0000 | 7,9370 | 0,0000 | 500,0000 | ||
4 | 4 | 01 de Julio de 2009 | 7,9370 | 0,0000 | 7,9370 | 0,0000 | 500,0000 | ||
5 | 5 | 01 de Enero de 2010 | 7,9370 | 0,0000 | 7,9370 | 0,0000 | 500,0000 | ||
6 | 6 | 01 de Julio de 2010 | 7,9370 | 0,0000 | 7,9370 | 0,0000 | 500,0000 | ||
7 | 7 | 01 de Enero de 2011 | 7,9370 | 0,0000 | 7,9370 | 0,0000 | 500,0000 | ||
8 | 8 | 01 de Julio de 2011 | 7,9370 | 0,0000 | 7,9370 | 0,0000 | 500,0000 | ||
9 | 9 | 01 de Enero de 2012 | 7,9370 | 0,0000 | 7,9370 | 0,0000 | 500,0000 | ||
10 | 10 | 1 | 01 de Julio de 2012 | 7,9370 | 500,0000 | 507,9370 | 500,0000 | 0,0000 | |
Tabla de Desarrollo | |||||||||
Bonos CORPBANCA | En UF | ||||||||
Serie | L | ||||||||
Valor Nominal | UF 500 | ||||||||
Intereses | Semestrales | ||||||||
Amortización | Una sola cuota, el día 1 de Julio de 2017 | ||||||||
Tasa de interés anual | 3,4000% | ||||||||
Cupón N° | Cuota de Intereses N° | Cuota xx Xxxxx.ización N° | Fecha de Vencimiento | Interés (UF) | Amortización (UF) | Valor Cuota (UF) | Amortización Acumulada (UF) | Capital Adeudado (UF) | |
1 | 1 | 01 de Enero de 2008 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
2 | 2 | 01 de Julio de 2008 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
3 | 3 | 01 de Enero de 2009 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
4 | 4 | 01 de Julio de 2009 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
5 | 5 | 01 de Enero de 2010 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
6 | 6 | 01 de Julio de 2010 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
7 | 7 | 01 de Enero de 2011 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
8 | 8 | 01 de Julio de 2011 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
9 | 9 | 01 de Enero de 2012 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
10 | 10 | 01 de Julio de 2012 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
11 | 11 | 01 de Enero de 2013 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
12 | 12 | 01 de Julio de 2013 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
13 | 13 | 01 de Enero de 2014 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
14 | 14 | 01 de Julio de 2014 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
15 | 15 | 01 de Enero de 2015 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
16 | 16 | 01 de Julio de 2015 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
17 | 17 | 01 de Enero de 2016 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
18 | 18 | 01 de Julio de 2016 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
19 | 19 | 01 de Enero de 2017 | 8,4290 | 0,0000 | 8,4290 | 0,0000 | 500,0000 | ||
20 | 20 | 1 | 01 de Julio de 2017 | 8,4290 | 500,0000 | 508,4290 | 500,0000 | 0,0000 | |
5.0 ANTECEDENTES FINANCIEROS DEL EMISOR
ESTADOS FINANCIEROS
CORPBANCA Y FILIALES
AL 31 DE DICIEMBRE DE 2006 Y 2005
CORPBANCA Y FILIALES | ||
BALANCES GENERALES CONSOLIDADOS | ||
Al 31 de diciembre de | ||
ACTIVOS | 2006 | 2005 |
$ Millones | $ Millones | |
DISPONIBLE | 82.177,2 | 75.161,7 |
COLOCACIONES: | ||
Préstamos comerciales | 1.507.218,8 | 1.330.277,1 |
Préstamos para comercio exterior | 236.999,2 | 215.041,2 |
Préstamos de consumo | 435.969,8 | 360.021,1 |
Colocaciones en letras de crédito | 346.772,3 | 314.461,2 |
Contratos de leasing | 226.595,7 | 214.333,8 |
Colocaciones contingentes | 281.348,4 | 231.294,9 |
Otras colocaciones vigentes | 257.798,5 | 186.479,5 |
Cartera vencida | 19.115,0 | 25.522,7 |
Total colocaciones | 3.311.817,7 | 2.877.431,5 |
Menos: Provisión sobre colocaciones | (46.524,0) | (45.267,3) |
Total colocaciones netas | 3.265.293,7 | 2.832.164,2 |
OTRAS OPERACIONES DE CREDITO: | ||
Préstamos a instituciones financieras | 20.005,9 | 30.640,7 |
Créditos por intermediación de documentos | 6.137,2 | 6.712,3 |
Total otras operaciones de crédito | 26.143,1 | 37.353,0 |
INSTRUMENTOS PARA NEGOCIACION | 124.397,9 | 154.885,6 |
INTRUMENTOS DE INVERSION: | ||
Disponibles para la venta | 28.009,3 | 268.263,6 |
Hasta el vencimiento | - | - |
Total instrumentos de inversión | 28.009,3 | 268.263,6 |
CONTRATOS DE DERIVADOS FINANCIEROS | 4.452,1 | 8.065,8 |
OTROS ACTIVOS | 131.225,0 | 119.008,4 |
ACTIVO FIJO: | ||
Activo fijo físico | 32.272,0 | 32.561,7 |
Inversiones en sociedades | 1.852,0 | 1.760,6 |
Total activo fijo | 34.124,0 | 34.322,3 |
Total activos | 3.695.822,3 | 3.529.224,6 |
Las notas Nºs 1 a 18 forman parte integral de estos estados financieros
CORPBANCA Y FILIALES | ||
BALANCES GENERALES CONSOLIDADOS | ||
Al 31 de diciembre de | ||
PASIVOS Y PATRIMONIO | 2006 | 2005 |
$ Millones | $ Millones | |
PASIVOS | ||
CAPTACIONES Y OTRAS OBLIGACIONES: | ||
Acreedores en cuentas corrientes | 176.092,8 | 152.380,7 |
Depósitos y captaciones | 1.701.939,0 | 1.762.337,0 |
Otras obligaciones a la vista o a plazo | 99.227,0 | 56.464,7 |
Obligaciones por intermediación de documentos | 54.875,9 | 64.760,4 |
Obligaciones por letras de crédito | 334.919,6 | 298.884,9 |
Obligaciones contingentes | 285.206,8 | 232.156,7 |
Total captaciones y otras obligaciones | 2.652.261,1 | 2.566.984,4 |
OBLIGACIONES POR BONOS: | ||
Bonos corrientes | 182.292,7 | 147.802,2 |
Xxxxx subordinados | 43.885,8 | 46.593,2 |
Total obligaciones por bonos | 226.178,5 | 194.395,4 |
PRESTAMOS OBTENIDOS DE ENTIDADES | ||
FINANCIERAS Y BANCO CENTRAL DE CHILE: | ||
Líneas de crédito Banco Central de Chile | ||
para reprogramaciones | - | 2,6 |
Otras obligaciones con el Banco Central | 32.033,8 | - |
Préstamos de instituciones financieras del país | 3.601,1 | 45.906,3 |
Obligaciones con el exterior | 240.188,6 | 228.279,4 |
Otras obligaciones | 28.096,8 | 25.304,3 |
Total préstamos de entidades financieras | 303.920,3 | 299.492,6 |
CONTRATOS DE DERIVADOS FINANCIEROS | 4.940,7 | 543,8 |
OTROS PASIVOS | 75.272,3 | 51.724,6 |
Total pasivos | 3.262.572,9 | 3.113.140,8 |
INTERES MINORITARIO | - | - |
PATRIMONIO NETO: | ||
Capital y reservas | 393.864,1 | 367.685,1 |
Otras cuentas patrimoniales | 280,8 | (5.339,4) |
Utilidad del ejercicio | 39.104,5 | 53.738,1 |
Total patrimonio neto | 433.249,4 | 416.083,8 |
Total pasivos y patrimonio | 3.695.822,3 | 3.529.224,6 |
Las notas Nºs 1 a 18 forman parte integral de estos estados financieros
CORPBANCA Y FILIALES ESTADOS DE RESULTADOS CONSOLIDADOS
Por los ejercicios comprendidos entre el 1º de enero y el 31 de diciembre de
2006 | 2005 | |
$ Millones | $ Millones | |
RESULTADOS OPERACIONALES | ||
Ingresos por intereses y reajustes | 247.540,5 | 253.881,5 |
Utilidad por diferencias de precio | 36.965,4 | 21.944,7 |
Ingresos por comisiones | 33.314,1 | 27.561,4 |
Utilidad de cambio neta | 301,5 | - |
Otros ingresos de operación | 1.712,3 | 5.370,4 |
Total ingresos de operación | 319.833,8 | 308.758,0 |
Menos: | ||
Gastos por intereses y reajustes | (138.616,2) | (132.664,2) |
Pérdida por diferencias de precio | (29.961,3) | (9.786,5) |
Gastos por comisiones | (5.104,5) | (3.901,1) |
Pérdida de cambio neta | - | (367,8) |
Otros gastos de operación | (12.933,2) | (10.917,5) |
Xxxxxx xxxxx | 133.218,6 | 151.120,9 |
Remuneraciones y gastos del personal | (40.932,8) | (38.016,9) |
Gastos de administración y otros | (18.851,4) | (17.152,7) |
Depreciaciones y amortizaciones | (5.251,4) | (5.261,3) |
Xxxxxx xxxx | 68.183,0 | 90.690,0 |
Provisiones por activos riesgosos | (14.666,1) | (14.121,7) |
Resultado operacional | 53.516,9 | 76.568,3 |
RESULTADOS NO OPERACIONALES | ||
Ingresos no operacionales | 2.606,3 | 2.789,6 |
Gastos no operacionales | (2.706,0) | (4.107,8) |
Utilidad por inversiones en sociedades | 333,5 | 221,1 |
Corrección monetaria | (7.008,5) | (10.778,2) |
Resultado antes de impuestos | 46.742,2 | 64.693,0 |
Provisión para impuestos | (7.637,7) | (10.954,9) |
Resultado después de impuestos | 39.104,5 | 53.738,1 |
Interés minoritario | - | - |
Utilidad del ejercicio | 39.104,5 | 53.738,1 |
Las notas Nºs 1 a 18 forman parte integral de estos estados financieros
Certificado de Inscripción en la SBIF
Certificados de Clasificación de Riesgo
Escritura de Emisión de Xxxxx Series K y L