OTRA INFORMACIÓN RELEVANTE

Madrid, 00 xx xxxxxxx xx 0000

Xxxxxxxx Xxxxx Holdings SOCIMI II, S.A. (la "Sociedad" o "GORE II"), en cumplimiento con lo previsto en el artículo 17 del Reglamento (UE) nº 596/2014 sobre abuso xx xxxxxxx y en el artículo 227 del texto refundido de la Xxx xxx Xxxxxxx de Valores, aprobado mediante el Real Decreto Legislativo 4/2015, de 23 de octubre, y disposiciones concordantes, así como en la Circular 3/2020 del segmento BME Growth de BME MTF Equity sobre información a suministrar por empresas incorporadas a negociación en dicho segmento, por medio de la presente publica la siguiente

- Informe de Revisión Limitada de los Estados Financieros Intermedios Consolidados de la Sociedad correspondientes al periodo de seis meses finalizado el 30 xx xxxxx de 2022;

- Estados Financieros Intermedios Consolidados de la Sociedad correspondientes al periodo de seis meses finalizado el 30 xx xxxxx de 2022; y

- Información financiera de carácter individual de la Sociedad (balance y cuenta de resultados) del periodo de seis meses finalizado el 30 xx xxxxx de 2022.

La documentación anterior ha sido publicada en el día xx xxx en la página web de la Sociedad (xxx.xxxxxxxxxxxxxxx.xxx).

En cumplimiento de lo dispuesto en la Circular 3/2020 del segmento BME Growth se deja expresa constancia de que la información comunicada por la presente ha sido elaborada bajo la exclusiva responsabilidad de la Sociedad y sus administradores.

Greenoak Spain Holdings SOCIMI II, S.A.

Xxxx Xxxxxx Xxxxx Xxxx Secretario no consejero

10217699158-v1 - 1 - 66-40712901

Informe de Revisión Limitada

GREENOAK SPAIN HOLDINGS SOCIMI II, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES

Estados Financieros Intermedios Consolidados correspondientes al periodo de seis meses terminado el 00 xx xxxxx xx 0000

Xxxxx & Xxxxx, S.L.

Xxxxx xx Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Xxxxxxxxxx, 00 00000 Xxxxxx

Tel: 000 000 000

Fax: 000 000 000

xx.xxx

INFORME DE REVISIÓN LIMITADA SOBRE ESTADOS FINANCIEROS INTERMEDIOS CONSOLIDADOS

A los accionistas de GREENOAK SPAIN HOLDINGS SOCIMI II, S.A.:

Introducción

Hemos realizado una revisión limitada de los estados financieros intermedios consolidados adjuntos de GREENOAK SPAIN HOLDINGS SOCIMI II, S.A. y Sociedades Dependientes, que comprenden el balance intermedio al 30 xx xxxxx de 2022, la cuenta de pérdidas y ganancias intermedia, el estado de cambios en el patrimonio neto intermedio, el estado de flujos de efectivo intermedio y la memoria, todos ellos consolidados, correspondientes al periodo de seis meses terminado en dicha fecha. Los administradores son responsables de la elaboración de dichos estados financieros intermedios consolidados, de conformidad con el marco normativo de información financiera aplicable a la entidad en España, que se identifica en la nota 2 de la memoria consolidada adjunta y del control interno que consideren necesario para permitir la preparación de los estados financieros intermedios libres de incorrección material, debida a fraude o error. Nuestra responsabilidad es expresar una conclusión sobre estos estados financieros intermedios consolidados basada en nuestra revisión limitada.

Alcance de la revisión

Hemos realizado nuestra revisión limitada de acuerdo con la Norma Internacional de Trabajos de Revisión 2410, “Revisión de Información Financiera Intermedia realizada por el Auditor Independiente de la Entidad”. Una revisión limitada de estados financieros intermedios consiste en la realización de preguntas, principalmente al personal responsable de los asuntos financieros y contables, y en la aplicación de procedimientos analíticos y otros procedimientos de revisión. Una revisión limitada tiene un alcance sustancialmente menor que el de una auditoría realizada de acuerdo con la normativa reguladora de la auditoría de cuentas vigente en España y, por consiguiente, no nos permite asegurar que hayan llegado a nuestro conocimiento todos los asuntos importantes que pudieran haberse identificado en una auditoría. Por tanto, no expresamos una opinión de auditoría de cuentas sobre los estados financieros intermedios consolidados adjuntos.

Conclusión

Como resultado de nuestra revisión limitada, que en ningún momento puede ser entendida como una auditoría de cuentas, no ha llegado a nuestro conocimiento ningún asunto que nos haga concluir que los estados financieros intermedios consolidados adjuntos no expresan, en todos sus aspectos significativos, la imagen fiel de la situación financiera de GREENOAK SPAIN HOLDINGS SOCIMI II, S.A. y Sociedades Dependientes, al 30 xx xxxxx de 2022, así como de sus resultados y flujos de efectivo para el periodo de seis meses terminado en dicha fecha, de conformidad con el marco normativo de información financiera que resulta de aplicación y, en particular, con los principios y criterios contables contenidos en el mismo.

Domicilio Social: X/ Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Xxxxxxxxxx, 00. 00000 Xxxxxx - Inscrita en el Registro Mercantil de Madrid, tomo 9.364 general, 8.130 de la sección 3ª del Libro de Sociedades, folio 68, hoja nº 87.690-1, inscripción 1ª. Madrid 9 xx Xxxxx de 1.989. A member firm of Xxxxx & Young Global Limited.

Párrafo sobre otras cuestiones

Este informe ha sido preparado a petición de GREENOAK SPAIN HOLDINGS SOCIMI II, S.A. en relación con la publicación del informe financiero semestral requerido por la Circular 3/2020 de Bolsas y Mercados Españoles Sistemas de Negociación, S.A. (BME Growth) sobre “Información a suministrar por empresas incorporadas a negociación en el segmento BME Growth de BME MTF Equity”.

Este informe se corresponde con el sello distintivo nº 01/ 22/ 19627 emitido por el Instituto de Censores Jurados de Cuentas de España

XXXXX & XXXXX, S.L.

Digitally signed by 51092606S XXXXXXXX XXXXXXXX (R: B78970506)

DN: cn=51092606S XXXXXXXX XXXXXXXX (R: B78970506), c=ES,

o=XXXXX & YOUNG SL, xxxxxxxxxxxxxx.xxxxxxxxxxxxxx@xx.xx.xxx Date: 27.10.2022

Xxxxxxxx Xxxxxxxx Xxxxxx

27 de octubre de 2022

A member firm of Xxxxx & Young Global Limited

GREENOAK SPAIN HOLDINGS SOCIMI II, S.A. y Sociedades Dependientes

ESTADOS FINANCIEROS INTERMEDIOS CONSOLIDADOS CORRESPONDIENTES AL PERIODO DE 6 MESES FINALIZADO EL

30 XX XXXXX DE 2022

BALANCE INTERMEDIO CONSOLIDADO AL 30 XX XXXXX DE 2022 Y 31 DE DICIEMBRE DE 2021

(Expresado en Euros)

GREENOAK SPAIN HOLDINGS SOCIMI II, S.A. y Sociedades Dependientes

ACTIVO	Notas	30/06/2022	31/12/2021
A) ACTIVO NO CORRIENTE		65.843.674,43	84.976.211,51
I. Inversiones inmobiliarias.	5	65.431.485,00	00.000.000,13
1. Terrenos y construcciones.		60.224.897,00	00.000.000,92
2. Instalaciones técnicas.		5.153.428,69	5.040.572,02
3. Construcciones en curso y anticipos.		53.160,16	6.316.073,19
II. Inversiones financieras a largo plazo.	7,8	412.188,57	1.443.164,38
1. Otras inversiones financieras a largo plazo.		412.188,57	1.443.164,38
B) ACTIVO CORRIENTE		16.793.833,11	5.321.740,38
I. Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar.		2.029.157,73	1.057.145,68
1. Clientes por ventas y prestaciones de servicios.	7,8	131.373,76	16.900,48
2. Deudores varios.	7,8	103.745,90	69.504,23
3. Otros créditos con las Administraciones Públicas.	13	1.794.038,07	970.740,97
III. Inversiones financieras a corto plazo.		382.010,77	421.848,16
1. Otras inversiones financieras a corto plazo.	7,8	382.010,77	421.848,16
IV. Periodificaciones.		977.812,26	8.910,38
V. Efectivo y otros activos líquidos equivalentes.	9	13.404.852,35	3.833.836,16
1. Tesorería.		13.404.852,35	3.833.836,16
TOTAL ACTIVO (A + B)		82.637.507,00	00.000.000,89

Las notas 1 a 20 de la memoria consolidada adjunta son parte integrante del Balance Intermedio Consolidado.

BALANCE INTERMEDIO CONSOLIDADO AL 30 XX XXXXX DE 2022 Y 31 DE DICIEMBRE DE 2021

(Expresado en Euros)

GREENOAK SPAIN HOLDINGS SOCIMI II, S.A. y Sociedades Dependientes

PATRIMONIO NETO Y PASIVO Notas 30/06/2022 31/12/2021

A) PATRIMONIO NETO		30.314.823,00	00.000.000,30
A-1) Fondos propios.		30.314.823,00	00.000.000,30
I. Capital.	10	6.595.006,00	6.595.006,00
1. Capital escriturado.		6.595.006,00	6.595.006,00
II. Prima de emisión.	00	00.000.000,00	00.000.000,75
III. Reservas.	10	1.286.897,57	1.286.897,57
1. Reserva legal.		1.319.001,20	1.319.001,20
2. Otras reservas.		(32.103,63)	(32.103,63)
IV. Acciones propias		-	(128.290,96)
V. Reservas en sociedades consolidadas por 10
integración global.		(1.066.804,38)	426.034,91
VI. Resultados negativos de ejercicios anteriores.	10	(270.325,07)	(270.325,07)
VII. Otras aportaciones de socios.	10	792.000,00	792.000,00
VIII. Resultado del ejercicio.		6.465.956,71	(792.585,90)
IX. Dividendo a cuenta.	10	(7.288.601,05)	-
B) PASIVO NO CORRIENTE		46.112.865,00	00.000.000,94
I. Deudas a largo plazo.		29.962.079,00	00.000.000,94
1. Deudas con entidades de crédito.	7,00	00.000.000,00	00.000.000,15
2. Otros pasivos financieros a largo plazo	7	375.736,93	1.070.385,79
II. Deudas con empresas vinculadas a largo
plazo.	7,11,00	00.000.000,00	00.000.000,00
C) PASIVO CORRIENTE		6.209.818,00	00.000.000,65
I. Deudas a corto plazo.	7,11	1.482.939,00	00.000.000,09
1. Deudas con entidades de crédito.		1.089.084,00	00.000.000,68
2. Otros pasivos financieros a corto plazo		393.855,33	425.547,41
II. Deudas con empresas vinculadas a corto
plazo.	7,11,15	2.432.898,41	1.459.382,79
IV. Acreedores comerciales y otras cuentas a
pagar.		2.293.980,80	3.274.290,77
1. Acreedores varios.	7,11	1.423.767,29	3.179.033,69
2. Otras deudas con las Administraciones Públicas.	13	870.213,51	95.257,08
TOTAL PATRIMONIO NETO Y PASIVO (A + B + C)		82.637.507,00	00.000.000,89

Las notas 1 a 20 de la memoria consolidada adjunta son parte integrante del Balance Intermedio Consolidado.

CUENTA DE PÉRDIDAS Y GANANCIAS INTERMEDIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL PERIODO DE 6 MESES FINALIZADO EL 30 XX XXXXX DE 2022 Y A 30 XX XXXXX DE 2021

(Expresada en Euros)

GREENOAK SPAIN HOLDINGS SOCIMI II, S.A. y Sociedades Dependientes

PÉRDIDAS Y GANANCIAS	Notas	30/06/2022	30/06/2021
1. Importe neto de la cifra de negocios.	15.1	1.333.619,70	1.631.084,39
2. Otros ingresos de explotación.	15.1	628.440,14	494.198,75
3. Otros gastos de explotación.	15.2	(1.517.970,01)	(1.367.146,77)
4. Amortización del inmovilizado.	5	(496.623,53)	(537.183,78)
5. Deterioro y resultado por enajenaciones del inmovilizado.	5	7.469.890,16	-
6. Otros resultados.		-	(2.016,89)
A) RESULTADO DE EXPLOTACIÓN		7.417.356,46	218.935,70
1. Gastos financieros.	15.3	(846.521,98)	(727.077,49)
2. Variación de valor razonable en instrumentos financieros.	15.3	-	(13,54)
3. Diferencias de cambio.		(185,33)	(216,59)
4. Deterioro y resultado por enajenaciones de instrumentos financieros.		(104.692,44)	-
B) RESULTADO FINANCIERO		(951.399,75)	(727.307,62)
C) RESULTADO ANTES DE IMPUESTOS (A+B)		6.465.956,71	(508.371,92)
D) RESULTADO DEL EJERCICIO PROCEDENTE DE OPERACIONES CONTINUADAS		6.465.956,71	(508.371,92)
E) RESULTADO CONSOLIDADO DEL EJERCICIO		6.465.956,71	(508.371,92)
Resultado atribuido a la sociedad dominante		6.465.956,71	(508.371,92)

Las notas 1 a 20 de la memoria consolidada adjunta son parte integrante de la cuenta de pérdidas y ganancias intermedia consolidada.

ESTADO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO NETO INTERMEDIO CONSOLIDADO CORRESPONDIENTE AL PERIODO DE 6 MESES FINALIZADO EL 30 XX XXXXX DE 2022

(Expresado en Euros)

A) ESTADO DE INGRESOS Y GASTOS INTERMEDIOS RECONOCIDOS CONSOLIDADOS CORRESPONDIENTE AL PERIODO DE 6 MESES FINALIZADO EL 00 XX XXXXX XX 0000

XXXXXXXX XXXXX HOLDINGS SOCIMI II, S.A. y Sociedades Dependientes

30/06/2022 30/06/2021

A) Resultado consolidado del ejercicio 6.465.956,71 (508.371,92) Ingresos y gastos imputados directamente en el patrimonio neto consolidado

B) Total ingresos y gastos imputados directamente en el

patrimonio neto consolidado (I+II+III+IV+V+VI) - - Transferencias a la cuenta de pérdidas y ganancias consolidada

C) Total transferencias a la cuenta de pérdidas y ganancias

consolidada (VI+VII+VIII+IX) - -

TOTAL GASTOS E INGRESOS RECONOCIDOS (A+B+C) 6.465.956,71 (508.371,92)

Las notas 1 a 20 de la memoria consolidada adjunta son parte integrante del Estado de cambios en el patrimonio neto intermedio consolidado.

B) ESTADO TOTAL DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO NETO INTERMEDIO CONSOLIDADO CORRESPONDIENTE AL PERIODO DE 6 MESES FINALIZADO EL 30 XX XXXXX DE 2022 Y 30 XX XXXXX DE 2021

(Expresado en Euros)

30 JUNIO 2022

Capital Escriturado (Nota 10)

Prima de emisión (Nota 10)

Reserva legal (Nota 10)

Reservas voluntarias (Nota 10)

Acciones propias

Reservas en sociedades consolidadas por integración global

(Nota 10)

Resultado ejercicios anteriores (Nota 10)

Resultado del ejercicio

Otras aportaciones de socios

(Nota 10)

Dividendo a cuenta (Nota 10)

TOTAL

XXXXX XX 0 XX XXXXX 0000	6.595.006,00 00.000.000,00		0.000.000,20	(32.103,63)	(128.290,96)	426.034,91	(270.325,07)	(792.585,90)	792.000,00	-	31.709.430,30
Total ingresos y gastos	-	-	-	-		-	-	6.465.956,71	-	-	6.465.956,71
consolidados reconocidos
Operaciones con socios o
propietarios
- Distribucion de dividendos -		-		-		-	-	(700.253,39)	-	(7.288.601,05)	(7.988.854,44)
		-
- Otras operaciones con socios y -		-	-	-	128.290,96	-	-	-	-	-	128.290,96
Distribución del resultado - consolidado		-	-	-		(1.492.839,29)	-	1.492.839,29	-	-	-
SALDO AL 30 XX XXXXX DE 6.595.006,00		00.000.000,00	0.000.000,20	(32.103,63)		(1.066.804,38)	(270.325,07)	6.465.956,71	792.000,00	(7.288.601,05)	30.314.823,53

propietarios

2022

Las notas 1 a 20 de la memoria consolidada adjunta son parte integrante del Estado de cambios en el patrimonio neto intermedio consolidado.

B) ESTADO TOTAL DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO NETO INTERMEDIO CONSOLIDADO CORRESPONDIENTE AL PERIODO DE 6 MESES FINALIZADO EL 30 XX XXXXX DE 2022 Y 30 XX XXXXX DE 2021

(Expresado en Euros)

30 JUNIO 2021

Capital Escriturado (Nota 10)

Prima de emisión (Nota 10)

Reserva legal (Nota 10)

Reservas voluntarias (Nota 10)

Acciones propias

Otras reservas de la Sociedad dominante (Nota 10)

Reservas en sociedades consolidadas por integración global (Nota 10)

Resultado ejercicios anteriores (Nota 10)

Resultado del ejercicio

Otras aportaciones de socios (Nota 10)

Dividendo a cuenta (Nota 10)

TOTAL

XXXXX XX 0 XX XXXXX 0000	6,595,006.00	23,800,693.75	43,861.49	(32,103.63)	(128,726.12)	569,195.14	1,169,243.41	(270,325.07)	64,319,153.37	792,000.00	(63,596,473.18)	33,261,525.16
Total ingresos y gastos	-	-	-	-	-	-	-	-	(508,371.92)	-	-	(508,371.92)

consolidados reconocidos Operaciones con socios o propietarios

- Distribucion de dividendos - - - - - - - - 759,944.12 - 63,596,473.18 64,356,417.30

Distribución del resultado consolidado

- - 1,275,139.71 - - (569,195.14) (743,208.50) - (65,079,097.49) - - (65,116,361.42)

XXXXX XX 00 XX XXXXX XX 0000 6,595,006.00 23,800,693.75 1,319,001.20 (32,103.63) (128,726.12) - 426,034.91 (270,325.07) (508,371.92) 792,000.00 - 31,993,209.12

Las notas 1 a 20 de la memoria consolidada adjunta son parte integrante del Estado de cambios en el patrimonio neto intermedio consolidado.

C) ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO INTERMEDIO CONSOLIDADO CORRESPONDIENTE AL PERIODO DE 6 MESES FINALIZADO EL 30 XX XXXXX DE 2022 (Expresado en Euros)

	Euros	Euros
	30/06/2022	30/06/2021
Resultado del ejercicio antes de impuestos	6.465.956,71	(508.371,92)
Ajustes del resultado:
- Amortización del inmovilizado (Nota 5)	496.623,53	537.183,78
- Resultados por bajas y enajenaciones del inmovilizado (Nota 5)	(7.469.890,16)	-
- Gastos financieros (Nota 15.3)	846.521,98	727.077,49
- Diferencias de cambio	185,33	230,13
- Deterioro y resultado por enajenaciones de instrumentos	104.692,44	-
financieros
	(6.021.866,88)	1.264.491,40
Cambios en el capital corriente:
- Deudores y otras cuentas a cobrar	(972.012,05)	(247.847,00)
- Otros activos corrientes	(968.901,88)	(470.035,54)
- Acreedores y otras cuentas a pagar	(2.983.199,41)	(1.560.222,43)
	(4.924.113,34)	(2.278.104,97)
Otros flujos de efectivo de las actividades de explotación:
- Pagos de intereses	(385.610,79)	(115.386,35)
	(385.610,79)	(115.386,35)

FLUJOS DE EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES DE	(4.865.634,30)	(1.637.371,84)
EXPLOTACIÓN
Pagos por inversiones:
- Inversiones inmobiliarias (Nota 5)	(2.760.840,99)	(1.603.094,29)
- Otros activos financieros		(29.841,00)
	(2.760.840,99	(1.632.935,29)
Cobros por desinversiones:
- Inversiones inmobiliarias (Nota 5)	29.838.373,00	-
- Otros activos financieros	344.472,26	-
	30.182.845,26	-
FLUJOS DE EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES DE INVERSIÓN	27.422.004,27	(1.632.935,29)
Cobros y pagos por instrumentos de patrimonio:
- Amortización de instrumentos de patrimonio	23.598,52	-
	23.598,52	-
Cobros y pagos por instrumentos de pasivo financiero:
- Emisión:
- Deudas con entidades de crédito	15.098.785,21	1.316.249,62
- Deudas con empresas vinculadas	6.668.543,59	-

- Devolución y amortización de:

- Deudas con entidades de crédito (26.787.426,66) (802.312,39)

(5.020.097,86) 513.937,23

Pagos por dividendos y remuneraciones de otros instrumentos de patrimonio:

- Dividendos (Nota 10) (7.988.854,44) -

(7.988.854,44) -

FLUJOS DE EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES DE FINANCIACIÓN	(12.985.353,78)	513.937,23

AUMENTO / DISMINUCIÓN NETA DEL EFECTIVO O EQUIVALENTES	9.571.016,19	(2.756.369,90)
Efectivo o equivalentes al inicio del ejercicio (Nota 9)	3.833.836,16	7.868.712,18
Efectivo o equivalentes al final del ejercicio (Nota 9)	13.404.852,35	5.112.342,28

Las notas 1 a 20 de la memoria consolidada adjunta son parte integrante del Estado de flujos de efectivo intermedio consolidado.

1. INFORMACIÓN GENERAL

1.1. Sociedad dominante

GreenOak Spain Holdings Socimi II, S.A., (en adelante la Sociedad dominante o la Sociedad), es una sociedad española con N.I.F. A87595799, constituida con duración indefinida mediante escritura otorgada ante notario de Madrid con fecha 23 xx xxxxx de 2016, número 1.515 de protocolo; inscrita en el Registro Mercantil de Madrid al Tomo 34.907, folio 54, sección 8, hoja M-627763, inscripción 1. Su domicilio social se encuentra ubicado en la Xxxxx Xxxxx 0, 0x xxxxxx, 00000 xx Xxxxxx. La Sociedad no tiene inscrita en el Registro Mercantil su unipersonalidad de forma independiente al haberse obtenido dicha situación desde su constitución.

La Sociedad tiene sus acciones admitidas a cotización en el BME Growth Market de BME MTF Equity desde el 24 de septiembre de 2019. Durante el ejercicio 2019 el entonces Accionista Único de la Sociedad procedió a vender 154.824 acciones de la misma, perdiendo, de esta forma, la Sociedad su carácter de unipersonalidad, y cumpliendo con el requisito de difusión de sus acciones establecido en la Circular 1/2020 de BME Growth (anteriormente regulado por la Circular 2/2018 del MAB). Al 30 xx xxxxx de 2022 los accionistas minoritarios participan en aproximadamente un 2,47% del capital de la Sociedad.

El valor de cotización de la Sociedad dominante al 30 xx xxxxx de 2022 es de 3,18 euros por acción (2,22 euros por acción a 30 xx xxxxx de 2021). El valor medio de cotización (calculado como el importe total negociado en el periodo entre el número de acciones totales negociadas en el período) fue de 2,65 euros por acción a 30 xx xxxxx de 2022. En el primer semestre de 2021 no hubo negociación, por lo que no se puede calcular el valor medio de cotización.

La Sociedad dominante deposita sus cuentas individuales en el Registro Mercantil de Madrid y junto con sus sociedades dependientes forman el grupo GREENOAK SPAIN HOLDINGS SOCIMI II, S.A. y sociedades dependientes (en adelante el Grupo).

Régimen de Socimi

Con fecha 25 de septiembre de 2017, se solicitó a la Agencia Tributaria la incorporación de la Sociedad en el régimen fiscal especial de Sociedades Anónimas Cotizadas de Inversión en el Mercado Inmobiliario, regulado por la Ley 11/2009, de 26 de octubre, modificada por la Ley 16/2012, de 27 de diciembre, por la que se regulan las Sociedades Anónimas Cotizadas de Inversión en el Mercado Inmobiliario.

La Ley 11/2009 establece los siguientes requisitos de inversión en su artículo 3:

1 Las SOCIMI deberán tener invertido, al menos, el 80 por ciento del valor del activo en bienes inmuebles de naturaleza urbana destinados al arrendamiento, en terrenos para la promoción de bienes inmuebles que vayan a destinarse a dicha finalidad siempre que la promoción se inicie dentro de los tres años siguientes a su adquisición, así como en participaciones en el capital o patrimonio de otras entidades a que se refiere el apartado 1 del artículo 2 de la mencionada Ley.

Este porcentaje se calculará sobre el balance consolidado en el caso de que la sociedad sea dominante de un grupo según los criterios establecidos en el artículo 42 del Código de Comercio, con independencia de la residencia y de la obligación de formular cuentas anuales consolidadas. Dicho grupo estará integrado exclusivamente por las SOCIMI y el resto de entidades a que se refiere el apartado 1 del artículo 2 de esta Ley.

2 Asimismo, al menos el 80 por ciento de las rentas del período impositivo correspondientes a cada ejercicio, excluidas las derivadas de la transmisión de las participaciones y de los bienes inmuebles afectos ambos al cumplimiento de su objeto social principal, una vez transcurrido el plazo de mantenimiento a que se refiere el apartado siguiente, deberá provenir del arrendamiento de bienes inmuebles y de dividendos o participaciones en beneficios procedentes de dichas participaciones.

Este porcentaje se calculará sobre el resultado consolidado en el caso de que la Sociedad sea dominante de un grupo según los criterios establecidos en el artículo 42 del Código de Comercio, con independencia de la residencia y de la obligación de formular cuentas anuales consolidadas. Dicho grupo estará integrado exclusivamente por las SOCIMI y el resto de entidades a que se refiere el apartado 1 del artículo 2 de la Ley que lo regula.

La Sociedad es dominante del Grupo Greenoak Spain Holdings Socimi II, S.A., y como tal los requisitos de inversión establecidos se calcularán sobre las cifras que figuran en los presentes estados financieros intermedios consolidados.

3 Los bienes inmuebles que integren el activo de la Sociedad deberán permanecer arrendados durante al menos tres años. A efectos del cómputo se sumará el tiempo que los inmuebles hayan estado ofrecidos en arrendamiento, con un máximo de un año.

El plazo se computará:

a) En el caso de bienes inmuebles que figuren en el patrimonio de las sociedades del grupo antes del momento de acogerse al régimen, desde la fecha de inicio del primer período impositivo en que se aplique el régimen fiscal especial establecido en esta Ley, siempre que a dicha fecha el bien se encontrara arrendado u ofrecido en arrendamiento. De lo contrario, se estará a lo dispuesto en la letra siguiente.

b) En el caso de bienes inmuebles promovidos o adquiridos con posterioridad por la Sociedad, desde la fecha en que fueron arrendados u ofrecidos en arrendamiento por primera vez.

c) En el caso de acciones o participaciones de entidades a que se refiere el apartado 1 del artículo 2 de esta Ley, deberán mantenerse en el activo de la Sociedad al menos durante tres años desde su adquisición o, en su caso, desde el inicio del primer período impositivo en que se aplique el régimen fiscal especial establecido en esta Ley.

Así mismo la Ley 11/2009 establece los siguientes requisitos en sus artículos 4 y 5:

4 Las SOCIMI tienen como obligación cotizar en un mercado regulado o en un sistema multilateral de negociación.

5 El capital mínimo exigido es de 5 millones de euros. Sólo podrá haber una clase de acciones.

Adicionalmente la Sociedad deberá distribuir en forma de dividendos a sus accionistas, una vez cumplidas las obligaciones mercantiles que correspondan, el beneficio obtenido en el ejercicio, debiéndose acordar su distribución dentro de los seis meses siguientes a la conclusión de cada ejercicio y pagarse dentro del mes siguiente a la fecha del acuerdo de distribución.

Tal y como establece la Disposición transitoria primera de la Ley 11/2009, de 26 de octubre, modificada por la Ley 16/2012, de 27 de diciembre, por la que se regulan las Sociedades Anónimas Cotizadas de Inversión en el Mercado Inmobiliario, podrá optarse por la aplicación del régimen fiscal especial en los términos establecidos en el artículo 8 de dicha Ley, aun cuando no se cumplan los requisitos exigidos en la misma, a condición de que tales requisitos se cumplan dentro de los dos años siguientes a la fecha de la opción por aplicar dicho régimen.

El incumplimiento de tal condición supondrá que la Sociedad pase a tributar por el régimen general del Impuesto sobre Sociedades a partir del propio periodo impositivo en que se manifieste dicho incumplimiento, salvo que se subsane en el ejercicio siguiente. Además, la Sociedad estará obligada a ingresar, junto con la cuota de dicho periodo impositivo, la diferencia entre la cuota que por dicho impuesto resulte de aplicar el régimen general y la cuota ingresada que resultó de aplicar el régimen fiscal especial en los periodos impositivos anteriores, sin perjuicio de los intereses de demora, recargos y sanciones que, en su caso, resulten procedentes.

Greenoak Spain Holdings Socimi II, S.A. como sociedad dominante y sus sociedades dependientes tienen como objeto social:

a) La adquisición y promoción de bienes inmuebles de naturaleza urbana para su arrendamiento.

b) La tenencia de participaciones en el capital social de Sociedades Cotizadas de Inversión en el Mercado Inmobiliario (“SOCIMI”) o en el de otras entidades no residentes en territorio español que tengan el mismo objeto social que aquéllas y que estén sometidas a un régimen similar al establecido para las SOCIMI en cuanto a la política obligatoria, legal o estatutaria, de distribución de beneficios.

c) La tenencia de participaciones en el capital de otras entidades, residentes o no en territorio español, que tengan como objeto social principal la adquisición de bienes inmuebles de naturaleza urbana para su arrendamiento y que estén sometidas al mismo régimen establecido para las SOCIMI en cuanto a la política obligatoria, legal o estatutaria, de distribución de beneficios y cumplan los requisitos de inversión a que se refiere el artículo 3 de la Ley 11/2009, de 26 de octubre, por la que se regulan las Sociedades Anónimas de Inversión en el Mercado Inmobiliario.

d) La tenencia de acciones o participaciones de Instituciones de Inversión Colectiva Inmobiliaria reguladas en la Ley 35/2003, de 4 de noviembre, de Institución de Inversión Colectiva.

e) El desarrollo de otras actividades accesorias a las referidas anteriormente, entendiéndose como tales aquellas cuyas rentas representen, en su conjunto, menos del 20 por 100 de las rentas de la Sociedad en cada periodo impositivo o aquellas que puedan considerarse accesorias de acuerdo con la ley aplicable en cada momento.

El Accionista Mayoritario de la Sociedad dominante es GreenOak Europe II Investments, S.à.r.l., sociedad de nacionalidad luxemburguesa. El accionista último del Grupo al que pertenece la Sociedad dominante es Go Equity GP LLC con domicilio en Delaware (Estados Unidos).

La Sociedad ha fijado en sus Estatutos sociales el comienzo y finalización del ejercicio social que por norma general coincide con el año natural finalizando el 31 de diciembre de cada año.

Los contratos que la Sociedad dominante tiene formalizados con su Accionista Mayoritario son los que se describen en la nota 15.

Los negocios del Grupo se concentran principalmente en el sector inmobiliario, específicamente en la adquisición y promoción de bienes inmuebles de naturaleza urbana para su arrendamiento, la actividad de promoción incluye la habilitación de edificaciones en los términos establecidos en la Ley 37/1992, de 28 de diciembre, del Impuesto sobre el Valor Añadido. Los negocios de la Sociedad dominante y sus sociedades dependientes se extienden únicamente al territorio español.

La moneda del entorno económico principal en el que opera el Grupo es el euro, siendo ésta, por lo tanto, su moneda funcional.

Todos los importes incluidos en esta memoria consolidada están reflejados en Euros salvo que se especifique expresamente lo contrario.

GREENOAK SPAIN HOLDINGS SOCIMI II, S.A., forma parte, como sociedad dominante, de un grupo de sociedades en los términos previstos en el artículo 42 del Código de Comercio.

1.2. Sociedades dependientes y variación en el perímetro de consolidación

Dependientes son todas las entidades, incluidas las entidades de propósito especial, sobre las que el Grupo ostenta o pueda ostentar, directa o indirectamente, el control, entendiendo este como el poder de dirigir las políticas financieras y de explotación de un negocio con la finalidad de obtener beneficios económicos de sus actividades. A la hora de evaluar si el Grupo controla otra entidad se considera la existencia y el efecto de los derechos potenciales de voto que sean actualmente ejercitables o convertibles. Las dependientes se consolidan a partir de la fecha en que se transfiere el control al Grupo, y se excluyen de la consolidación en la fecha en que cesa el mismo.

El detalle de sociedades dependientes del Grupo al 30 xx xxxxx de 2022 es el siguiente:

1 GreenOak Propco Garden, S.L. (Sociedad Unipersonal) (en adelante la Sociedad), es una sociedad española con N.I.F. B87606034, constituida con duración indefinida mediante escritura otorgada ante notario de Madrid con fecha 6 de julio de 2016, número 1.621 de protocolo; inscrita en el Registro Mercantil de Madrid al Tomo 34.993, folio 216, sección 8, hoja M-629336,

inscripción 1. Su domicilio social se encuentra ubicado en la Xxxxx Xxxxx 0, 0x xxxxxx, 00000 xx Xxxxxx. La Sociedad no tiene inscrita en el Registro Mercantil su unipersonalidad de forma independiente al haberse obtenido dicha situación desde su constitución

El objeto social de la Sociedad, de acuerdo con sus estatutos, es la adquisición y promoción de bienes inmuebles de naturaleza urbana para su arrendamiento.

El desarrollo de otras actividades accesorias a las referidas anteriormente, entendiéndose como tales aquellas cuyas rentas representen, en su conjunto, menos del 20 por 100 de las rentas de la sociedad en cada periodo impositivo o aquellas que puedan considerarse accesorias de acuerdo con la ley aplicable en cada momento.

Quedan excluidas todas aquellas actividades para cuyo ejercicio la ley exija requisitos que no pueden ser cumplidos por la sociedad.

Las actividades integrantes del objeto social podrán ser desarrolladas total o parcialmente de forma indirecta, mediante la participación en otras sociedades con objeto idéntico o análogo.

Con fecha 30 de noviembre de 2016 la Sociedad dominante procedió a adquirir el 100% de las participaciones sociales de la sociedad GreenOak Propco Garden, S.L.U. siendo dicha fecha la de su entrada en el perímetro de consolidación del Grupo.

2 Inversiones Go Spain Alba, S.L. (Sociedad Unipersonal) (en adelante la Sociedad), es una sociedad española con N.I.F. B87956199, constituida con duración indefinida mediante escritura otorgada ante notario de Madrid, con fecha 10 de noviembre de 2017, número 2.354 de protocolo; Inscrita en el Registro Mercantil de Madrid al Tomo 36655, folio 47, sección 8, hoja M-657435, inscripción 1. Su domicilio social se encuentra ubicado en la Xxxxx Xxxxx 0, 0x xxxxxx, 00000 xx Xxxxxx. La Sociedad no tiene inscrita en el Registro Mercantil su unipersonalidad de forma independiente al no haberse obtenido dicha situación sobrevenida, sino que la posee desde su constitución.

La Sociedad tiene por objeto social la adquisición y promoción de bienes inmuebles de naturaleza urbana para su arrendamiento. El desarrollo de otras actividades accesorias a las referidas anteriormente, entendiéndose como tales aquéllas cuyas rentas representen, en su conjunto, menos del 20 por 100 de las rentas de la Sociedad en cada período impositivo, o aquellas que puedan considerarse accesorias de acuerdo con la ley aplicable en cada momento.

Asimismo, la Sociedad tiene por objeto social la dirección y gestión de valores representativos de los fondos propios de entidades no residentes en territorio español que determinen un porcentaje de participación directa o indirecta, igual o superior al cinco (5) por ciento mediante la correspondiente organización de medios materiales y personales; la colocación de los recursos financieros derivados de las actividades constitutivas de dicho objeto social mediante la correspondiente organización de medios materiales y personales; la prestación de servicios de asesoramiento y apoyo a las entidades participadas; la realización de todas las actividades secundarias o complementarias a la principal.

Quedan excluidas todas aquellas actividades para cuyo ejercicio la ley exija requisitos que no pueden ser cumplidos por la Sociedad.

Las actividades integrantes del objeto social podrán ser desarrolladas total o parcialmente de forma indirecta, mediante la participación en otras sociedades con objeto idéntico o análogo.

Con fecha 23 de enero de 2018 la Sociedad dominante procedió a adquirir el 100% de las participaciones sociales de la sociedad Inversiones GO Spain Alba, S.L.U. siendo dicha fecha la de su entrada en el perímetro de consolidación del Grupo.

3 Go Powder, S.L. (Sociedad Unipersonal) (en adelante la Sociedad), es una sociedad española con N.I.F. B87956181, constituida con duración indefinida mediante escritura otorgada ante notario de Madrid, con fecha 10 de noviembre de 2017, número 2.358 de protocolo; Inscrita en el Registro Mercantil de Madrid al Tomo 36792, folio 200, sección 8, hoja M-658948, inscripción

1. Su domicilio social se encuentra ubicado en la Xxxxx Xxxxx 0, 0x xxxxxx, 00000 xx Xxxxxx. La Sociedad no tiene inscrita en el Registro Mercantil su unipersonalidad de forma independiente al no haberse obtenido dicha situación sobrevenida, sino que la posee desde su constitución.

Quedan excluidas todas aquellas actividades para cuyo ejercicio la ley exija requisitos que no pueden ser cumplidos por la Sociedad.

Las actividades integrantes del objeto social podrán ser desarrolladas total o parcialmente de forma indirecta, mediante la participación en otras sociedades con objeto idéntico o análogo.

Con fecha 23 de enero de 2018 la Sociedad dominante procedió a adquirir el 100% de las participaciones sociales de la sociedad GO Powder, S.L.U. siendo dicha fecha la de su entrada en el perímetro de consolidación del Grupo.

4 Inversiones Go Love, S.L. (Sociedad Unipersonal) (en adelante la Sociedad), es una sociedad española con N.I.F. B88113303, constituida con duración indefinida mediante escritura otorgada

ante notario de Madrid, con fecha 00 xx xxxx xx 0000, xxxxxx 0000 de protocolo; Inscrita en el Registro Mercantil de Madrid al Tomo 37834, folio 51, sección 8, hoja M-673899, inscripción 1. Su domicilio social se encuentra ubicado en la Xxxxx Xxxxx 0, 0x xxxxxx, 00000 xx Xxxxxx. La Sociedad no tiene inscrita en el Registro Mercantil su unipersonalidad de forma independiente al no haberse obtenido dicha situación sobrevenida, sino que la posee desde su constitución.

Quedan excluidas todas aquellas actividades para cuyo ejercicio la ley exija requisitos que no pueden ser cumplidos por la Sociedad.

Las actividades integrantes del objeto social podrán ser desarrolladas total o parcialmente de forma indirecta, mediante la participación en otras sociedades con objeto idéntico o análogo.

Con fecha 00 xx xxxxxxxxxx xx 0000 xx Xxxxxxxx xxxxxxxxx procedió a adquirir el 100% de las participaciones sociales de la sociedad Inversiones GO Love, S.L.U. siendo dicha fecha la de su entrada en el perímetro de consolidación del Grupo.

Todas ellas tienen el mismo ejercicio económico de la Sociedad dominante.

Los supuestos por los que se consolidan estas sociedades, corresponden a las situaciones contempladas en el Art. 2 de las Normas de Formulación de Cuentas Anuales Consolidadas (“NOFCAC”), que se indican a continuación:

1. Cuando la Sociedad dominante se encuentre, en relación con otra sociedad (dependiente) en alguna de las siguientes situaciones:

a) Que la Sociedad dominante posea la mayoría de los derechos de voto.

b) Que la Sociedad dominante tenga la facultad de nombrar o destituir a la mayoría de los miembros del órgano de administración.

c) Que la Sociedad dominante pueda disponer, en virtud de acuerdos celebrados con otros socios, de la mayoría de los derechos de voto.

d) Que la Sociedad dominante haya designado con sus votos la mayoría de los miembros del órgano de administración, que desempeñen su cargo en el momento en que deban formularse las cuentas consolidadas y durante los dos ejercicios inmediatamente anteriores. Esta circunstancia se presume cuando la mayoría de los miembros del órgano de administración de la sociedad dominada sean miembros del órgano de administración o altos directivos de la Sociedad dominante o de otra dominada por ésta.

2. Cuando una sociedad dominante posea la mitad o menos de los derechos de voto, incluso cuando apenas posea o no posea participación en otra sociedad, o cuando no se haya explicitado el poder de dirección (entidades de propósito especial), pero participe en los riesgos y beneficios de la entidad, o tenga capacidad para participar en las decisiones de explotación y financieras de la misma.

Al 30 xx xxxxx de 2022 y 31 de diciembre de 2021, las Sociedades dependientes incluidas en el perímetro de consolidación son las siguientes:

30 xx xxxxx de 2022:

Denominación / Domicilio / Actividad Fecha de constitución

% Participación directa

Métido de Consolidación

Greenoak Propco Garden, S.L.U 6 de julio de 2016 100% Integración

(Sociedad Unipersonal) global

Xxxxx Xxxxx 0, 0x xxxxxx- 00000 Xxxxxx Arrendamiento de inmuebles

Inversiones GO Spain Alba, S.L.U 10 de noviembre de 2017 100% Integración

(Sociedad Unipersonal) global

Xxxxx Xxxxx 0, 0x xxxxxx - 00000 Xxxxxx Arrendamiento de inmuebles

GO Powder, S.L.U 10 de noviembre de 2017 100% Integración

(Sociedad Unipersonal) global

Xxxxx Xxxxx 0, 0x xxxxxx - 00000 Xxxxxx Arrendamiento de inmuebles

Inversiones GO Love, S.L.U 24 xx xxxx de 2018 100% Integración

(Sociedad Unipersonal) global

Xxxxx Xxxxx 0, 0x xxxxxx - 00000 Xxxxxx Arrendamiento de inmuebles

31 de diciembre de 2021:

Denominación / Domicilio / Actividad Fecha de constitución

% Participación directa

Métido de Consolidación

Greenoak Propco Garden, S.L.U 6 de julio de 2016 100% Integración

(Sociedad Unipersonal) global

Xxxxx Xxxxx 0, 0x xxxxxx - 00000 Xxxxxx Arrendamiento de inmuebles

Inversiones GO Spain Alba, S.L.U 10 de noviembre de 2017 100% Integración

(Sociedad Unipersonal) global

Xxxxx Xxxxx 0, 0x xxxxxx - 00000 Xxxxxx Arrendamiento de inmuebles

GO Powder, S.L.U 10 de noviembre de 2017 100% Integración

(Sociedad Unipersonal) global

Xxxxx Xxxxx 0, 0x xxxxxx - 00000 Xxxxxx Arrendamiento de inmuebles

Inversiones GO Love, S.L.U 24 xx xxxx de 2018 100% Integración

(Sociedad Unipersonal) global

Xxxxx Xxxxx 0, 0x xxxxxx - 00000 Xxxxxx Arrendamiento de inmuebles

2. BASES DE PRESENTACIÓN DE LOS ESTADOS FINANCIEROS INTERMEDIOS CONSOLIDADOS

2.1. Marco normativo de información financiera aplicable al Grupo

Los estados financieros intermedios consolidados se han preparado a partir de los registros contables de Greenoak Spain Holdings Socimi II, S.A. y de las sociedades consolidadas e incluyen los ajustes y reclasificaciones necesarios para la homogeneización temporal y valorativa con los criterios contables establecidos por el Grupo.

Estos estados financieros intermedios consolidados se han formulado por el Órgano de Administración de la Sociedad de acuerdo con el marco normativo de información financiera aplicable a la Sociedad, que está establecido en:

- Código de Comercio y la restante legislación mercantil.

- Plan General de Contabilidad aprobado por el RD 1514/2007, de 20 de noviembre, por el que se aprueba el Plan General de Contabilidad, y el RD 1159/2010, de 17 de septiembre, por el que se aprueban las normas para la formulación de cuentas anuales consolidadas y sus modificaciones posteriores (incluido el RD 602/2016).

- Las normas de obligado cumplimiento aprobadas por el Instituto de Contabilidad y Auditoría de Cuentas en desarrollo del Plan General de Contabilidad y sus normas complementarias.

- El resto de la normativa contable española que resulte de aplicación.

- La Ley 11/2009, de 26 de octubre, por el que se regulan las Sociedades Anónimas Cotizadas de Inversión en el Mercado Inmobiliario ("SOCIMI") en relación a la información a desglosar en la memoria consolidada.

2.2. Principios contables no obligatorios

No se han aplicado principios contables no obligatorios. Adicionalmente, el Órgano de Administración de la Sociedad dominante ha formulado estos estados financieros intermedios consolidados teniendo en consideración la totalidad de los principios y normas contables de aplicación obligatoria que tienen un efecto significativo en dichas Cuentas Anuales Consolidadas.

No existe ningún principio contable que, siendo obligatorio, haya dejado de aplicarse.

2.3. Aspectos críticos de la valoración y estimación de la incertidumbre

Al 30 xx xxxxx de 2022 los Administradores de la Sociedad dominante no tienen constancia de la existencia de incertidumbres, relativas a eventos o condiciones que puedan aportar dudas significativas sobre la posibilidad de que la empresa siga funcionando normalmente.

En la elaboración de estos estados financieros intermedios consolidados se han utilizado estimaciones realizadas por el Órgano de Administración de la Sociedad dominante. Todas las estimaciones se han efectuado sobre la base de la mejor información disponible al cierre del ejercicio, sin embargo, es posible que acontecimientos que puedan tener lugar en el futuro obliguen a modificarlas (al alza o a la baja) en los próximos ejercicios, lo que se realizaría, en su caso, de forma prospectiva.

a) El Grupo analiza anualmente si existen indicadores de deterioro para los activos financieros mediante la realización de los análisis de deterioro de valor cuando así lo indican las circunstancias. Para ello se procede a la determinación del valor recuperable de los citados activos.

El cálculo de valores razonables puede implicar la determinación de flujos de efectivo futuros y la xxxxxxxx de hipótesis relacionadas con los valores futuros de los citados flujos, así como las tasas de descuento aplicables a los mismos. Las estimaciones y las asunciones relacionadas están basadas en la experiencia histórica y en otros factores entendidos como razonables de acuerdo con las circunstancias que rodean la actividad desarrollada por el Grupo.

La valoración de los activos no corrientes, distintos de los financieros, requiere la realización de estimaciones con el fin de determinar su valor razonable, a los efectos de evaluar un posible deterioro, especialmente de las inversiones inmobiliarias.

b) Vidas útiles de las Inversiones Inmobiliarias

El Grupo determina las vidas útiles estimadas y los correspondientes cargos por amortización para la Inversión Inmobiliaria. La vida útil de la Inversión Inmobiliaria se estima en relación con

el período en que los elementos incluidos bajo dicho epígrafe vayan a generar beneficios económicos y considerando su valor residual. El Grupo revisa en cada cierre la vida útil de la Inversión inmobiliaria y si las estimaciones difieren de las previamente realizadas el efecto del cambio se contabiliza de forma prospectiva a partir del ejercicio en que se realiza el cambio.

c) Adicionalmente la Sociedad está acogida al régimen establecido en la Ley 11/2009, de 26 de octubre por la que se regulan las Sociedades Anónimas Cotizadas de Inversión Inmobiliario (SOCIMI), lo que en la práctica supone que bajo el cumplimiento de determinados requisitos la Sociedad está sometida a un tipo impositivo en relación al Impuesto sobre Sociedades del 0%. El Órgano de Administración de la Sociedad dominante, realiza una monitorización del cumplimiento de los requisitos establecidos en la legislación con el objeto de guardar las ventajas fiscales establecidas en la misma. En este sentido la estimación del Órgano de Administración es que dichos requisitos serán cumplidos en los términos y plazos fijados, no procediendo a registrar ningún tipo de resultado derivado del Impuesto sobre Sociedades.

2.4. Comparación de la Información

La información contenida en los presentes estados financieros intermedios consolidados hace referencia al periodo de 6 meses finalizado el 30 xx xxxxx de 2022.

La información contenida en los presentes estados financieros intermedios consolidados se presenta de forma comparativa con las cifras al 31 de diciembre de 2021 para las partidas del balance intermedio consolidado y al 30 xx xxxxx de 2021 para las partidas de la cuenta de pérdidas y ganancias intermedia consolidada, estado de cambios en el patrimonio neto intermedio consolidado y estado de flujos de efectivo intermedio consolidado.

2.5. Agrupación de partidas

A efectos de facilitar la comprensión del balance intermedio consolidado, de la cuenta de pérdidas y ganancias consolidada intermedia, del estado de cambios en el patrimonio neto intermedio consolidado y del estado de flujos de efectivo intermedio consolidado, estos estados se presentan de forma agrupada, recogiéndose los análisis requeridos en las notas correspondientes de la memoria consolidada.

2.6. Reparto Obligatorio de Dividendos

Dada su condición de SOCIMI a efectos fiscales, la Sociedad se encuentra obligada a distribuir en forma de dividendos a sus accionistas, una vez cumplidas las obligaciones mercantiles que correspondan, el beneficio obtenido en el ejercicio en la forma siguiente:

a) El 100 por 100 de los beneficios procedentes de dividendos o participaciones en beneficios distribuidos por las entidades a que se refiere el apartado 1 del artículo 2 de esta Ley.

b) Al menos el 50 por ciento de los beneficios derivados de la transmisión de inmuebles y acciones o participaciones a que se refiere el apartado 1 del artículo 2 de esta Ley, realizadas una vez transcurridos los plazos a que se refiere el apartado 3 del artículo 3 de esta Ley, afectos al cumplimiento de su objeto social principal. El resto de estos beneficios deberá reinvertirse en otros inmuebles o participaciones afectos al cumplimiento de dicho objeto, en el plazo de los tres

años posteriores a la fecha de transmisión. En su defecto, dichos beneficios deberán distribuirse en su totalidad conjuntamente con los beneficios, en su caso, que procedan del ejercicio en que finaliza el plazo de reinversión. Si los elementos objeto de reinversión se transmiten antes del plazo de mantenimiento establecido en el apartado 3 del artículo 3 de esta Ley, aquellos beneficios deberán distribuirse en su totalidad conjuntamente con los beneficios, en su caso, que procedan del ejercicio en que se han transmitido. La obligación de distribución no alcanza, en su caso, a la parte de estos beneficios imputables a ejercicios en los que las sociedades del Grupo no tributaban por el régimen fiscal especial establecido en esta Ley.

c) Al menos el 80 por ciento del resto de los beneficios obtenidos.

El dividendo deberá ser pagado dentro del mes siguiente a la fecha del acuerdo de distribución.

Cuando la distribución de dividendos se realice con cargo a reservas procedentes de beneficios de un ejercicio en el que haya sido aplicado el régimen fiscal especial, su distribución se adoptará obligatoriamente con el acuerdo a que se refiere el apartado anterior.

La Sociedad está obligada a destinar el 10% de los beneficios del ejercicio a la constitución de la reserva legal, hasta que ésta alcance, el 20% del capital social. Esta reserva, no podrá exceder del 20% del capital social. Los estatutos de estas sociedades no podrán establecer ninguna otra reserva de carácter indisponible distinta de la anterior.

3. NORMAS DE REGISTRO Y VALORACIÓN

Las principales normas de registro y valoración utilizadas por el Grupo en la elaboración de los estados financieros intermedios del periodo de 6 meses terminado el 30 xx xxxxx de 2021, de acuerdo con las establecidas por el Plan General de Contabilidad y las Normas de Formulación de Cuentas Anuales Consolidadas, han sido las siguientes:

3.1. Dependientes

Adquisición de control

Las adquisiciones por parte de la Sociedad dominante (u otra sociedad del Grupo) del control de una sociedad dependiente constituye una combinación de negocios que se contabiliza de acuerdo con el método de adquisición. Este método requiere que la empresa adquirente contabilice, en la fecha de adquisición, los activos identificables adquiridos y los pasivos asumidos en una combinación de negocios, así como, en su caso, el correspondiente fondo de comercio o diferencia negativa. Las sociedades dependientes se consolidan a partir de la fecha en que se transfiere el control al Grupo, y se excluyen de la consolidación en la fecha en que cesa el mismo.

El coste de adquisición se determina como la suma de los valores razonables, en la fecha de adquisición, de los activos entregados, los pasivos incurridos o asumidos y los instrumentos de patrimonio emitidos por la adquirente y el valor razonable de cualquier contraprestación contingente que dependa de eventos futuros o del cumplimiento de ciertas condiciones, que deba registrarse como un activo, un pasivo o como

patrimonio neto de acuerdo con su naturaleza.

Los gastos relacionados con la emisión de los instrumentos de patrimonio o de los pasivos financieros entregados no forman parte del coste de la combinación de negocios, registrándose de conformidad con las normas aplicables a los instrumentos financieros (Nota 3.6). Los honorarios abonados a asesores legales u otros profesionales que intervengan en la combinación de negocios se contabilizan como gastos a medida que se incurren. Tampoco se incluyen en el coste de la combinación los gastos generados internamente por estos conceptos, ni los que, en su caso, hubiera incurrido la entidad adquirida.

El exceso, en la fecha de adquisición, del coste de la combinación de negocios, sobre la parte proporcional del valor de los activos identificables adquiridos menos el de los pasivos asumidos, representativa de la participación en el capital de la sociedad adquirida, se reconoce como un fondo de comercio. En el caso excepcional de que este importe fuese superior al coste de la combinación de negocios, el exceso se contabilizará en la cuenta de pérdidas y ganancias como un ingreso.

Adquisición por etapas

Cuando el control sobre una sociedad dependiente se adquiere mediante varias transacciones realizadas en fechas diferentes, el fondo de comercio (o la diferencia negativa) se obtiene por diferencie entre el coste de la combinación de negocios, más el valor razonable en la fecha de adquisición de cualquier inversión previa de la empresa adquirente en la adquirida, y el valor de los activos identificables adquiridos menos el de los pasivos asumidos.

Cualquier beneficio o pérdida que surja como consecuencia de la valoración a valor razonable en la fecha en que se obtiene el control de la participación previa de la adquirente en la adquirida, se reconoce en la cuenta de pérdidas y ganancias. Si, con anterioridad, la inversión se hubiera valorado por su valor razonable, los ajustes de valoración pendientes de ser imputados al resultado del ejercicio se transfieren a la cuenta de pérdidas y ganancias consolidada.

Método de consolidación

Los activos, pasivos, ingresos, gastos, flujos de efectivo y demás partidas de los estados financieros intermedios del Grupo se incorporan a los estados financieros intermedios consolidados del Grupo por el método de integración global. Este método requiere lo siguiente:

a) Homogeneización temporal.

Los estados financieros intermedios consolidados se establecen en la misma fecha y periodo que los estados financieros intermedios de la sociedad obligada a consolidar.

La inclusión de las sociedades cuyo cierre de ejercicio sea diferente a aquel, se hace mediante cuentas intermedias referidas a la misma fecha y mismo periodo que las cuentas consolidadas.

b) Homogeneización valorativa.

Los elementos del activo y del pasivo, los ingresos y gastos, y demás partidas de los estados financieros

intermedios de las sociedades del Grupo se han valorado siguiendo métodos uniformes. Aquellos elementos del activo o del pasivo, o aquellas partidas de ingresos o gastos que se hubiera valorado según criterios no uniformes respecto a los aplicados en consolidación se han valorado de nuevo, realizándose los ajustes necesarios, a los únicos efectos de la consolidación.

c) Agregación.

Las diferentes partidas de los estados financieros intermedios individuales previamente homogeneizadas se agregan según su naturaleza.

d) Eliminación inversión-patrimonio neto.

Los valores contables representativos de los instrumentos de patrimonio de la sociedad dependiente poseídos, directa o indirectamente, por la sociedad dominante, se compensan con la parte proporcional de las partidas de patrimonio neto de la mencionada sociedad dependiente atribuible a dichas participaciones, generalmente, sobre la base de los valores resultantes de aplicar el método de adquisición descrito anteriormente. En consolidaciones posteriores al ejercicio en que se adquirió el control, el exceso o defecto del patrimonio neto generado por la sociedad dependiente desde la fecha de adquisición que sea atribuible a la sociedad dominante se presenta en el balance consolidado dentro de las partidas de reservas o ajustes por cambios de valor, en función de su naturaleza. La parte atribuible a los socios externos se inscribe en la partida de “Socios externos”.

e) Participación de socios externos.

La valoración de los socios externos se realiza en función de su participación efectiva en el patrimonio neto de la sociedad dependiente una vez incorporados los ajustes anteriores. El fondo de comercio de consolidación no se atribuye a los socios externos. El exceso entre las pérdidas atribuibles a los socios externos de una sociedad dependiente y la parte de patrimonio neto que proporcionalmente les corresponda se atribuye a aquellos, aun cuando ello implique un saldo deudor en dicha partida.

El Grupo no tiene socios externos ya que las sociedades dependientes lo son al 100% respecto a la Sociedad dominante.

f) Eliminaciones de partidas intragrupo.

Los créditos y deudas, ingresos y gastos y flujos de efectivo entre sociedades del Grupo se eliminan en su totalidad. Asimismo, la totalidad de los resultados producidos por las operaciones internas se elimina y difiere hasta que se realice frente a terceros ajenos al Grupo.

Modificación de la participación sin pérdida de control

Una vez obtenido el control sobre una dependiente, las operaciones posteriores que den lugar a una modificación de la participación de la sociedad dominante en la dependiente, sin que se produzca pérdida de control sobre esta, se consideran, en los estados financieros intermedios consolidados, como una operación con títulos de patrimonio propio, aplicándose las reglas siguientes:

- No se modifica el importe del fondo de comercio o diferencia negativa reconocida, ni tampoco el de otros activos y pasivos reconocidos;

- El beneficio o pérdida que se hubiera reconocido en las cuentas individuales, se elimina, en consolidación, con el correspondiente ajuste a las reservas de la sociedad cuya participación se reduce;

- Se ajustan los importes de los “ajustes por cambios de valor” y de “subvenciones, donaciones y legados” para reflejar la participación en el capital de la dependiente que mantienen las sociedades del Grupo;

- La participación de los socios externos en el patrimonio neto de la dependiente se mostrará en función del porcentaje de participación que los terceros ajenos al Grupo poseen en la sociedad dependiente, una vez realizada la operación, que incluye el porcentaje de participación en el fondo de comercio contabilizado en las cuentas consolidadas asociado a la modificación que se ha producido;

- El ajuste necesario resultante de los puntos a), b) y c) anteriores se contabilizará en reservas.

Pérdida de control

Cuando se pierde el control de una sociedad dependiente se observan las reglas siguientes:

- Se ajusta, a los efectos de la consolidación, el beneficio o la pérdida reconocida en los estados financieros intermedios individuales;

- Si la sociedad dependiente pasa a calificarse como multigrupo o asociada, se consolida y se aplica inicialmente el método de puesta en equivalencia, considerando a efectos de su valoración inicial, el valor razonable de la participación retenida en dicha fecha;

- La participación en el patrimonio neto de la sociedad dependiente que se retenga después de la pérdida de control y que no pertenezca al perímetro de consolidación se valorará de acuerdo con los criterios aplicables a los activos financieros considerando como valoración inicial el valor razonable en la fecha en que deja de pertenecer al citado perímetro;

- Se reconoce un ajuste en la cuenta de pérdidas y ganancias consolidada para mostrar la participación de los socios externos en los ingresos y gastos generados por la dependiente en el ejercicio hasta la fecha de pérdida de control, y en la transferencia a la cuenta de pérdidas y ganancias de los ingresos y gastos contabilizados directamente en el patrimonio neto.

3.2. Inversiones Inmobiliarias

El epígrafe del balance consolidado relativo a “Inversiones Inmobiliarias” recoge los valores de terrenos, edificios y otras construcciones que se mantienen, bien para explotarlos en régimen de alquiler, bien para obtener una plusvalía o ambas.

Los elementos incluidos en este epígrafe se valoran por su coste, que corresponde a su precio de adquisición.

El precio de adquisición incluye, además del importe facturado por el vendedor después de deducir cualquier descuento o rebaja en el precio, todos los gastos adicionales y directamente relacionados que se produzcan hasta su puesta en condiciones de funcionamiento.

Con posterioridad, los citados elementos de las inversiones inmobiliarias, se valoran por su precio de adquisición menos la amortización acumulada y, en su caso, el importe acumulado de las correcciones valorativas por deterioro reconocidas.

La amortización de estos elementos se realiza de manera sistemática y racional en función de la vida útil de los bienes y de su valor residual, atendiendo a la depreciación que normalmente sufran por su funcionamiento, uso y disfrute, sin perjuicio de considerar también la obsolescencia técnica o comercial que pudiera afectarlos. El detalle es el siguiente:

Componente Años vida útil

Construcciones 30 - 50

Instalaciones Técnicas 20

Los cambios que, en su caso, pudieran originarse en el valor residual, la vida útil y el método de amortización de un activo, se contabilizarían como cambios en las estimaciones contables, salvo que se tratara de un error.

Los gastos de mantenimiento o reparación de la inversión inmobiliaria que no mejoren los flujos de caja futuros de la unidad generadora de efectivo en la que se integren, o su vida útil, se adeudan en las cuentas de gastos incluidas en la cuenta de pérdidas y ganancias consolidada del ejercicio en que se incurren.

Al cierre del ejercicio el Grupo evalúa si existen indicios de que alguna inversión inmobiliaria pueda estar deteriorada, en cuyo caso estima los importes recuperables efectuando las correcciones valorativas que procedan. La asignación del citado deterioro, así como su reversión se efectúa conforme lo indicado al respecto en las normas de registro y valoración incluidas en el Plan General de Contabilidad vigente. Adicionalmente se ajustarán las amortizaciones de los ejercicios siguientes del inmovilizado deteriorado, teniendo en cuenta el nuevo valor contable.

3.3. Deterioro de valor de activos materiales e inversiones inmobiliarias

Al menos al cierre del ejercicio, el Grupo evalúa si existen indicios de que algún activo no corriente o, en su caso, alguna unidad generadora de efectivo pudiera estar deteriorado.

El importe recuperable es el mayor entre el valor razonable menos los costes de venta y el valor en uso. Cuando el valor contable es mayor que el importe recuperable se produce una pérdida por deterioro. El valor en uso es el valor actual de los flujos de efectivo futuros esperados, utilizando tipos de interés xx xxxxxxx sin riesgo, ajustados por los riesgos específicos asociados al activo.

Las correcciones valorativas por deterioro se revierten cuando las circunstancias que las motivaron dejan de existir, excepto las correspondientes a los fondos de comercio. La reversión del deterioro tiene como límite el valor contable del activo que figuraría si no se hubiera reconocido previamente el correspondiente

deterioro de valor.

3.4. Arrendamientos

Arrendamiento operativo.

Los ingresos y gastos derivados de los acuerdos de arrendamiento operativo se cargan a la cuenta de pérdidas y ganancias en el ejercicio en que se devengan de forma lineal sobre la duración estimada del contrato.

Asimismo, el coste de adquisición del bien arrendado se presenta en el balance consolidado conforme a su naturaleza, incrementado por el importe de los costes del contrato directamente imputables, los cuales se reconocen como gasto en el plazo del contrato, aplicando el mismo criterio utilizado para el reconocimiento de los ingresos del arrendamiento.

Cualquier cobro o pago que pudiera realizarse al contratar un arrendamiento operativo se tratará como un cobro o pago anticipado que se imputará a resultados a lo largo del periodo del arrendamiento, a medida que se cedan o reciban los beneficios del activo arrendado.

3.5. Instrumentos Financieros

Reconocimiento

El Grupo reconoce un instrumento financiero cuando se convierte en una parte obligada del contrato o negocio jurídico conforme a las disposiciones del mismo.

Los instrumentos de deuda se reconocen desde la fecha que surge el derecho legal a recibir o la obligación de pagar efectivo. Los pasivos financieros se reconocen en la fecha de contratación.

Clasificación y separación de instrumentos financieros

Los instrumentos financieros se clasifican en el momento de su reconocimiento inicial como un activo financiero, un pasivo financiero o un instrumento de patrimonio, de conformidad con el fondo económico del acuerdo contractual y con las definiciones de activo financiero, pasivo financiero o de instrumento de patrimonio.

El Grupo clasifica los instrumentos financieros en las diferentes categorías atendiendo a las características y a las intenciones de la Dirección en el momento de su reconocimiento inicial.

Principios de compensación

Un activo financiero y un pasivo financiero son objeto de compensación sólo cuando el Grupo tiene el derecho exigible de compensar los importes reconocidos y tiene la intención de liquidar la cantidad neta o de realizar el activo y cancelar el pasivo simultáneamente.

3.5.1. Activos financieros

Clasificación y valoración.

Otros activos financieros a valor razonable con cambios en la cuenta de pérdidas y ganancias

Activos financieros a valor razonable con cambios en la cuenta de pérdidas y ganancias

A partir del 1 de enero de 2021, el Grupo clasifica los activos financieros según las categorías definidas en el Real Decreto 1/2021 a través del cual se modifican algunos aspectos del Plan General Contable regulado en el Real Decreto 1514/2007.

Categorías anteriores

PGC 2007

Nuevas Categorías

NUEVO PGC 2021

Activos financieros mantenidos para negociar

Préstamos y partidas a cobrar

Activos financieros disponibles para la venta

Activos financieros a valor razonable con cambios en el patrimonio neto

Inversiones en el patrimonio de empresas del grupo, multigrupo y asociadas

Activos financieros disponibles para la venta 1

Activos financieros a coste

Inversiones mantenidas hasta el vencimiento

Activos financieros a coste amortizado

1 Activos f inancieros disponibles para la venta cuyo valor razonable no pueda determinarse con f iabilidad

Los activos financieros que posee el Grupo se clasifican en las siguientes categorías:

• Activos financieros a coste amortizado:

Un activo financiero se incluirá en esta categoría, incluso cuando esté admitido a negociación en un mercado organizado, si el Grupo mantiene la inversión con el objetivo de percibir los flujos de efectivo derivados de la ejecución del contrato, y las condiciones contractuales del activo financiero dan lugar, en fechas especificadas, a flujos de efectivo que son únicamente cobros de principal e intereses sobre el importe del principal pendiente.

Los flujos de efectivo contractuales que son únicamente cobros de principal e interés sobre el importe del principal pendiente son inherentes a un acuerdo que tiene la naturaleza xx xxxxxxxx ordinario o común, sin perjuicio de que la operación se acuerde a un tipo de interés cero o por debajo xx xxxxxxx.

Con carácter general, se incluyen también en esta categoría los activos financieros originados en la venta de bienes o en la prestación de servicios por operaciones de tráfico del Grupo con cobro aplazado, y los que, no teniendo un origen comercial, no son instrumentos de patrimonio ni derivados y cuyos cobros son de cuantía determinada o determinable que proceden de operaciones xx xxxxxxxx o crédito concedidos por el Grupo.

Se valoran inicialmente por su valor razonable, que, salvo evidencia en contrario, será el precio de la transacción, que equivaldrá al valor razonable de la contraprestación entregada, más los costes de transacción que le sean directamente atribuibles.

Posteriormente se valoran por su coste amortizado. Los intereses devengados se contabilizarán en la cuenta de pérdidas y ganancias intermedia consolidada, aplicando el método del tipo de interés efectivo.

No obstante, los créditos por operaciones comerciales con vencimiento no superior a un año y que no tienen un tipo de interés contractual explícito, así como los créditos al personal, los dividendos a cobrar y los desembolsos exigidos sobre instrumentos de patrimonio, cuyo importe se espera recibir en el corto plazo, se podrán valorar inicialmente por su valor nominal cuando el efecto de no actualizar los flujos de efectivo no sea significativo. Posteriormente continuarán valorándose por dicho importe, salvo que se hubieran deteriorado.

Cuando los flujos de efectivo contractuales de un activo financiero se modifican debido a las dificultades financieras del emisor, el Grupo analizará si procede contabilizar una pérdida por deterioro de valor.

Reclasificación de activos financieros

Cuando el Grupo cambie la forma en que gestiona sus activos financieros para generar flujos de efectivo, reclasificará todos los activos afectados de acuerdo a los criterios establecidos para los activos financieros a valor razonable con cambios en la cuenta de pérdidas y ganancias, activos financieros a coste amortizado, activos financieros a valor razonable con cambios en el patrimonio neto y activos financieros a coste. La reclasificación de categoría no es un supuesto de baja de balance consolidado sino un cambio en el criterio de valoración.

Baja de activos financieros

El Grupo da de baja los activos financieros cuando expiran o se han cedido los derechos sobre los flujos de efectivo del correspondiente activo financiero y se han transferido sustancialmente los riesgos y beneficios inherentes a su propiedad, tales como en ventas en firme de activos, cesiones de créditos comerciales en operaciones de “factoring” en las que la empresa no retiene ningún riesgo de crédito ni de interés, las ventas de activos financieros con pacto de recompra por su valor razonable o las titulizaciones de activos financieros en las que la empresa cedente no retiene financiaciones subordinadas ni concede ningún tipo de garantía o asume algún otro tipo de riesgo.

Por el contrario, el Grupo no da de baja los activos financieros, y reconoce un pasivo financiero por un importe igual a la contraprestación recibida, en las cesiones de activos financieros en las que se retenga sustancialmente los riesgos y beneficios inherentes a su propiedad, tales como el descuento de efectos, el “factoring con recurso”, las ventas de activos financieros con pactos de recompra a un precio fijo o al precio de venta más un interés y las titulizaciones de activos financieros en las que la empresa cedente retiene financiaciones subordinadas u otro tipo de garantías que absorben sustancialmente todas las pérdidas esperadas.

Intereses y dividendos recibidos de activos financieros

Los intereses y dividendos de activos financieros devengados con posterioridad al momento de la adquisición se reconocen como ingresos en la cuenta de pérdidas y ganancias consolidada. Los intereses deben reconocerse utilizando el método del tipo de interés efectivo y los dividendos cuando se declare el derecho a recibirlos.

A estos efectos, en la valoración inicial de los activos financieros se registran de forma independiente, atendiendo a su vencimiento, el importe de los intereses explícitos devengados y no vencidos en dicho momento, así como el importe de los dividendos acordados por el órgano competente hasta el momento de la adquisición. Se entiende por intereses explícitos aquellos que se obtienen de aplicar el tipo de interés contractual del instrumento financiero.

Asimismo, cuando los dividendos distribuidos proceden inequívocamente de resultados generados con anterioridad a la fecha de adquisición porque se hayan distribuido importes superiores a los beneficios generados por la participada desde la adquisición, no se reconocen como ingresos, y minoran el valor contable de la inversión.

Deterioro del valor de los activos financieros

El valor en libros de los activos financieros se corrige por el Grupo con cargo a la cuenta de pérdidas y ganancias consolidada cuando existe una evidencia objetiva de que se ha producido una pérdida por deterioro.

Para determinar las pérdidas por deterioro de los activos financieros, el Grupo evalúa las posibles pérdidas tanto de los activos individuales, como de los grupos de activos con características de riesgo similares.

3.5.2. Pasivos financieros

Clasificación y valoración

Otros pasivos financieros a valor razonable con cambios en la cuenta de pérdidas y ganancias

Pasivos financieros a valor razonable con cambios en la cuenta de pérdidas y ganancias

A partir del 1 de enero de 2021 el Grupo clasifica los pasivos financieros según las categorías definidas en el Real Decreto 1/2021 a través del cual se modifican algunos aspectos del Plan General Contable regulado en el Real Decreto 1514/2007.

Categorías anteriores

PGC 2007

Nuevas Categorías

NUEVO PGC 2021

Débitos y partidas a pagar

Pasivos financieros a coste amortiado

Pasivos financieros mantenidos para negociar

Los pasivos financieros que posee el Grupo se clasifican en las siguientes categorías:

• Pasivos financieros a coste amortizado:

Se trata de aquellos débitos a pagar que tiene el Grupo y que se han originado en la compra de bienes y servicios por operaciones de tráfico del Grupo con pago aplazado, o aquellos que, no siendo instrumentos derivados, no tienen origen comercial, sino que proceden de operaciones xx xxxxxxxx o crédito recibidos por el Grupo. También se incluyen en esta categoría los préstamos participativos que tengan las características de un préstamo ordinario o común sin perjuicio de que la operación se acuerde a un tipo de interés cero o por debajo xxx xxxxxxx.

Se valoran inicialmente al valor razonable, que, salvo evidencia en contrario, será el precio de la transacción, que equivaldrá al valor razonable de la contraprestación recibida, ajustada por los costes de la transacción directamente atribuibles. Posteriormente se valoran a coste amortizado. Los intereses devengados se contabilizarán en la cuenta de pérdidas y ganancias, aplicando el método del tipo de interés efectivo.

Los débitos por operaciones comerciales con vencimiento no superior a un año y que no tengan un tipo de interés contractual, así como los desembolsos exigidos por terceros sobre participaciones, cuyo importe se espera pagar en el corto plazo, se valoran por su valor nominal, cuando el efecto de no actualizar los flujos de efectivo no es significativo. Posteriormente, continuarán valorándose por dicho importe.

Son pasivos financieros aquellos débitos y partidas a pagar que tiene el Grupo y que se han originado en la compra de bienes y servicios por operaciones de tráfico de la empresa, o aquellos que, sin tener un origen comercial, no pueden ser considerados como instrumentos financieros derivados.

Los débitos y partidas a pagar se valoran inicialmente al valor razonable de la contraprestación recibida, ajustada por los costes de la transacción directamente atribuibles. Con posterioridad, dichos pasivos se valoran de acuerdo con su coste amortizado.

En otros pasivos financieros se incluyen los pasivos financieros originados por el importe recibido de las fianzas por arrendamientos operativos, el 100% de los importes de las fianzas recibidas por parte de los arrendatarios a su valor razonable.

3.6. Activos no corrientes (grupos enajenables) mantenidos para la venta y actividades interrumpidas

Activos no corrientes (grupos enajenables) mantenidos para la venta

Los activos no corrientes (o grupos enajenables de elementos) se clasifican como mantenidos para la venta cuando se considera que su valor contable se va a recuperar a través de una operación de venta en vez de a través de su uso continuado. Esta condición se considera cumplida únicamente cuando la venta es altamente probable, y está disponible para su venta inmediata en su condición actual y previsiblemente se completará en el plazo de un año desde la fecha de clasificación. Estos activos se presentan valorados al menor importe entre su valor contable y el valor razonable minorado por los costes

necesarios para su enajenación y no están sujetos a amortización. Actividades interrumpidas

Se clasifica como actividad interrumpida todo componente del Grupoque ha sido enajenado, se ha dispuesto de él por otra vía o ha sido clasificado como mantenido para la venta y representa una línea de negocio o área geográfica significativa de la explotación, forma parte de un plan individual o es una dependiente adquirida exclusivamente para su venta. El resultado generado por las actividades interrumpidas se presenta en una única línea específica en la cuenta de pérdidas y ganancias neto de impuestos

3.7. Efectivo y otros activos líquidos equivalentes

En este epígrafe del balance consolidado se incluye el efectivo en caja, las cuentas corrientes bancarias (entre las cuales hay algunas que están restringidas de acuerdo a lo dispuesto en los contratos de financiación de cada una de las sociedades) y los depósitos y adquisiciones temporales de activos que cumplen con todos los siguientes requisitos:

• Son convertibles en efectivo.

• En el momento de su adquisición su vencimiento no era superior a tres meses.

• No están sujetos a un riesgo significativo de cambio de valor.

• Forman parte de la política de gestión normal de tesorería del Grupo.

3.8. Transacciones en moneda extranjera

La moneda funcional utilizada por el Grupo es el euro. Consecuentemente, las operaciones en otras divisas distintas del euro se consideran denominadas en moneda extranjera y se registran según los tipos de cambio vigentes en las fechas de las operaciones.

Al cierre del ejercicio, los activos y pasivos monetarios denominados en moneda extranjera se convierten aplicando el tipo de cambio en la fecha del balance consolidado. Los beneficios o pérdidas puestos de manifiesto se imputan directamente a la cuenta de pérdidas y ganancias consolidadas del ejercicio en que se producen.

3.9. Impuestos corrientes y diferidos

Régimen general

El gasto (ingreso) por impuesto sobre beneficios es el importe que, por este concepto, se devenga en el ejercicio y que comprende tanto el gasto (ingreso) por impuesto corriente como por impuesto diferido.

Tanto el gasto (ingreso) por impuesto corriente como diferido se registra en la cuenta de pérdidas y ganancias consolidada. No obstante, se reconoce en el patrimonio neto el efecto impositivo relacionado con partidas que se registran directamente en el patrimonio neto.

Los activos y pasivos por impuesto corriente se valorarán por las cantidades que se espera pagar o

recuperar de las autoridades fiscales, de acuerdo con la normativa vigente o aprobada y pendiente de publicación en la fecha de cierre del ejercicio.

Los impuestos diferidos se calculan, de acuerdo con el método del pasivo, sobre las diferencias temporarias que surgen entre las bases fiscales de los activos y pasivos y sus valores en libros. Sin embargo, si los impuestos diferidos surgen del reconocimiento inicial de un activo o un pasivo en una transacción distinta de una combinación de negocios que en el momento de la transacción no afecta ni al resultado contable ni a la base imponible del impuesto no se reconocen. El impuesto diferido se determina aplicando la normativa y los tipos impositivos aprobados o a punto de aprobarse en la fecha del balance y que se espera aplicar cuando el correspondiente activo por impuesto diferido se realice o el pasivo por impuesto diferido se liquide.

Los activos por impuestos diferidos se reconocen en la medida en que resulte probable que se vaya a disponer de ganancias fiscales futuras con las que poder compensar las diferencias temporarias.

Se reconocen impuestos diferidos sobre las diferencias temporarias que surgen en inversiones en dependientes, asociadas y negocios conjuntos, excepto en aquellos casos en que el Grupo puede controlar el momento de reversión de las diferencias temporarias y además es probable que éstas no vayan a revertir en un futuro previsible.

Los activos y pasivos por impuestos diferidos, originados por operaciones con cargos o abonos directos en cuentas de patrimonio, se contabilizan también con contrapartida en patrimonio neto.

Régimen Socimi

Las siguientes sociedades comunicaron a la Delegación de la Agencia Estatal de la Administración Tributaria de su domicilio fiscal la opción adoptada por su Accionista Único de acogerse al régimen fiscal especial de SOCIMI:

Denominación	Solicitud Régimen SOCIMI	Fecha efectiva
GREENOAK SPAIN HOLDING SOCIMI II, S.A	25 de septiembre de 2017	1 de enero de 0000
Xxxxxxxx Xxxxxx Xxxxxx S.L.	00 xx xxxxxxxxxx xx 0000	0 xx xxxxx xx 0000
Xxxxxxxxxxx GO Spain Alba S.L.	27 de septiembre de 2018	1 de enero de 2018
GO Powder S.L.	00 xx xxxxxxxxxx xx 0000	0 xx xxxxx xx 0000
Xxxxxxxxxxx GO Love S.L.	00 xx xxxxxxxxxx xx 0000	00 xx xxxx de 2018

En virtud de la Ley 11/2009, de 26 de octubre, por la que se regulan las Sociedades Anónimas cotizadas de inversión en el mercado inmobiliario, las entidades que opten por la aplicación del régimen fiscal especial previsto en dicha Ley tributarán a un tipo de gravamen del 0% en el Impuesto de Sociedades. En el caso de generarse bases imponibles negativas, no será de aplicación el artículo 25 del Texto Refundido de la Ley del Impuesto de Sociedades, aprobado por el Real Decreto Legislativo 4/2004, de 5 xx xxxxx.

Asimismo, no resultará de aplicación el régimen de deducciones y bonificaciones establecidas en los Capítulos II, III y IV de dicha norma. En todo lo demás no previsto en la Ley 11/2009, será de aplicación

supletoriamente lo establecido en el Texto Refundido xx Xxx del Impuesto sobre Sociedades.

El Grupo estará sometido a un gravamen especial del 19% sobre el importe íntegro de los dividendos o participaciones en beneficios distribuidos a los socios cuya participación en el capital social de la entidad sea igual o superior al 5%, cuando dichos dividendos, en sede de sus socios, estén exentos o tributen a un tipo de gravamen inferior al 10%. Dicho gravamen tendrá la consideración de cuota del Impuesto sobre Sociedades.

La aplicación del régimen de SOCIMI anteriormente descrito se inició durante el ejercicio 2017 sin perjuicio de que, durante el mismo, las Sociedades del Grupo no cumplieran con la totalidad de los requisitos exigidos por la norma para su aplicación, ya que, en virtud de la Disposición Transitoria Primera de la Ley 11/2009 del régimen SOCIMI, las Sociedades del Grupo disponen de un periodo de dos años desde la fecha de la opción por la aplicación del régimen para cumplir con la totalidad de los requisitos exigidos por la norma.

Las acciones de la Sociedad dominante están admitidas a cotización en el BME Growth Market de BME MTF Equity desde el 24 de septiembre de 2019.

3.10. Reconocimiento de ingresos

Los ingresos y gastos se imputan en función del criterio de devengo, es decir, cuando se produce la corriente real de bienes y servicios que los mismos representan, con independencia del momento en el que se produzca la corriente monetaria o financiera derivada de ellos.

El reconocimiento de los ingresos por ventas se produce en el momento en que se han transferido al comprador los riesgos y beneficios significativos inherentes a la propiedad del bien vendido, no manteniendo la gestión corriente sobre dicho bien, ni reteniendo el control efectivo sobre el mismo.

Los ingresos por arrendamiento se reconocen atendiendo a un criterio de devengo, sobre una base lineal a lo largo de la duración estimada del contrato. En el caso de modificaciones en las condiciones contractuales los ingresos se devengan de forma lineal, incluyendo el efecto de estas modificaciones, en el período comprendido entre la fecha de la modificación y la fecha de finalización del contrato.

Los intereses recibidos de activos financieros se reconocen utilizando el método del tipo de interés efectivo y los dividendos, cuando se declara el derecho del accionista a recibirlos. En cualquier caso, los intereses y dividendos de activos financieros devengados con posterioridad al momento de la adquisición se reconocen como ingresos en la cuenta de pérdidas y ganancias.

3.11. Provisiones y contingencias

El Órgano de Administración de la Sociedad dominante en la formulación de los estados financieros intermedios consolidados diferencia entre:

a) Provisiones: saldos acreedores que cubren obligaciones actuales derivadas de sucesos pasados, cuya cancelación es probable que origine una salida de recursos, pero que resultan indeterminados en cuanto a su importe y/ o momento de cancelación.

b) Pasivos contingentes: obligaciones posibles surgidas como consecuencia de sucesos pasados, cuya materialización futura está condicionada a que ocurra, o no, uno o más eventos futuros independientes de la voluntad del Grupo.

Los presentes estados financieros intermedios consolidados recogen todas las provisiones con respecto a las cuales se estima que la probabilidad de que se tenga que atender la obligación es mayor que de lo contrario. Salvo que sean considerados como remotos, los pasivos contingentes no se reconocen en los estados financieros intermedios consolidados, sino que se informa sobre los mismos en la memoria consolidada.

Las provisiones se valoran por el valor actual de la mejor estimación posible del importe necesario para cancelar o transferir la obligación, teniendo en cuenta la información disponible sobre el suceso y sus consecuencias, y registrándose los ajustes que surjan por la actualización de dichas provisiones como un gasto financiero conforme se va devengando.

La compensación a recibir de un tercero en el momento de liquidar la obligación, siempre que no existan dudas de que dicho reembolso será percibido, se registra como activo, excepto en el caso de que exista un vínculo legal por el que se haya exteriorizado parte del riesgo, y en virtud del cual el Grupo no esté obligado a responder; en esta situación, la compensación se tendrá en cuenta para estimar el importe por el que, en su caso, figurará la correspondiente provisión.

3.12. Elementos patrimoniales de naturaleza medioambiental

Los gastos relativos a las actividades de descontaminación y restauración de lugares contaminados, eliminación de residuos y otros gastos derivados del cumplimiento de la legislación medioambiental se registran como gastos del ejercicio en que se producen, salvo que correspondan al coste de compra de elementos que se incorporen al patrimonio del Grupo. No hay gastos ni inversiones de importes significativos por estos conceptos.

3.13. Clasificación de los activos y pasivos entre corrientes y no corrientes

Los activos y pasivos se presentan en el balance consolidado clasificados entre corrientes y no corrientes. A estos efectos, los activos y pasivos se clasifican como corrientes cuando están vinculados al ciclo normal de explotación del Grupo y se esperan vender, consumir, realizar o liquidar en el transcurso del mismo; son diferentes a los anteriores y su vencimiento, enajenación o realización se espera que se produzca en el plazo máximo de un año. Se mantienen con fines de negociación o se trata de efectivo y otros activos líquidos equivalentes cuya utilización no está restringida por un periodo superior a un año.

3.14. Transacciones con partes vinculadas

Con carácter general, las operaciones entre empresas del grupo se contabilizan en el momento inicial por su valor razonable. En su caso, si el precio acordado difiere de su valor razonable, la diferencia se registra atendiendo a la realidad económica de la operación. La valoración posterior se realiza conforme con lo previsto en las correspondientes normas.

No obstante, en las transacciones cuyo objeto sea un negocio, que incluye las participaciones en el patrimonio neto que otorguen el control sobre una empresa que constituya un negocio, el Grupo sigue el siguiente criterio:

Aportación no dineraria

En las aportaciones no dinerarias a una empresa del Grupo, tanto la sociedad aportante como la adquirente valoran la inversión por el valor contable de los elementos patrimoniales entregados en los estados financieros intermedios consolidados en la fecha en que se realiza la operación. A estos efectos, se utilizan los estados financieros intermedios consolidados del grupo o subgrupo mayor en el que se integren los elementos patrimoniales cuya sociedad dominante sea española.

Fusión y escisión

a) En las operaciones entre empresas del Grupo en las que intervenga la empresa dominante (o dominante de un subgrupo) y su dependiente, directa o indirecta, los elementos patrimoniales adquiridos se valoran por el importe que corresponde a los mismos en las cuentas consolidadas del grupo o subgrupo. La diferencia que se ponga de manifiesto se reconoce contra una partida de reservas

b) En el caso de operaciones entre otras empresas del grupo, los elementos patrimoniales adquiridos se valoran según sus valores contables en los estados financieros intermedios consolidados del grupo o subgrupo mayor en el que se integren aquellos y cuya sociedad dominante sea española.

La fecha de efectos contables de las operaciones de fusión y escisión entre empresas del grupo es la de inicio del ejercicio en que se aprueba la operación, siempre que esta sea posterior a la fecha de incorporación al Grupo. Si una de las sociedades intervinientes en la operación se hubiera incorporado al Grupo en el ejercicio en que se produce la fusión o escisión, la fecha de efectos contables será la de adquisición.

La información comparativa del ejercicio precedente no se reexpresa para reflejar los efectos de la fusión o escisión, aun cuando las sociedades intervinientes en la operación hubieran formado parte del Grupo en dicho ejercicio.

3.15. Patrimonio neto

El capital social está representado por acciones ordinarias.

Los costes de emisión de nuevas acciones u opciones se presentan directamente contra el patrimonio neto, como menores reservas.

Cuando cualquier sociedad del Grupo adquiere acciones de la Sociedad (acciones propias), la contraprestación pagada, incluido cualquier coste incremental directamente atribuible, se deduce del patrimonio neto hasta su cancelación, emisión de nuevo o enajenación. Cuando estas acciones se venden o se vuelven a emitir posteriormente, cualquier importe recibido, neto de cualquier coste incremental de la transacción directamente atribuible, se incluye en el patrimonio neto.

Las acciones de la Sociedad dominante están admitidas a cotización en el BME Growth Market de BME MTF Equity desde el 24 de septiembre de 2019.

3.16. Instrumentos financieros derivados

Los derivados financieros se valoran, tanto en el momento inicial como en valoraciones posteriores, por su valor razonable. El método para reconocer las pérdidas o ganancias resultantes depende de si el derivado se ha designado como instrumento de cobertura o no y, en su caso, del tipo de cobertura.

El Grupo utiliza instrumentos financieros derivados para cubrir los riesgos de variaciones de tipo de interés.

Los instrumentos financieros derivados que tiene suscritos el Grupo no se califican de cobertura contable, por lo que las variaciones de valor de los mismos se registran en la cuenta de pérdidas y ganancias consolidada.

3.17. Información segmentada

La información sobre los segmentos de explotación se presenta de acuerdo con la información interna que se suministra a la máxima autoridad en la toma de decisiones. Se ha identificado como la máxima autoridad en la toma de decisiones, que es responsable de asignar los recursos y evaluar el rendimiento de los segmentos de explotación, al consejo de administración (Nota 18).

3.18. Costes por intereses

Los gastos financieros directamente atribuibles a la adquisición o construcción de elementos del inmovilizado que necesiten un período de tiempo superior a un año para estar en condiciones de uso se incorporan a su coste hasta que se encuentran en condiciones de funcionamiento.

4. Gestión del Riesgo Financiero

4.1. Factores de riesgo financiero

Las actividades del Grupo se encuentran expuestas a diversos riesgos financieros tales como riesgo xx xxxxxxx, riesgo de tipo de cambio, riesgo del tipo de interés y riesgo de liquidez, además de los riesgos asociados al mercado inmobiliario. En esta nota se presenta información sobre la exposición del Grupo a cada uno de esos riesgos, los objetivos del Grupo, políticas y procedimientos para medir y gestionar el riesgo, y la gestión del capital del Grupo.

Los principales instrumentos financieros del Grupo comprenden préstamos, acreedores comerciales y otras cuentas a pagar, deudores comerciales y otras cuentas a cobrar y efectivo y otros activos equivalentes. A su vez, el Grupo utiliza instrumentos financieros derivados como cobertura a la exposición de los riesgos financieros, aunque no exista obligación de cubrirse de los mismos. En particular, las

sociedades del Grupo que poseen directa o indirectamente inversiones en el mercado inmobiliario, no se cubren activamente contra los riesgos asociados a los inmuebles mediante instrumentos financieros derivados.

Para la elaboración de la presente nota, se han tenido en cuenta los hechos y circunstancias actuales, así como lo que se consideran prácticas xx xxxxxxx habituales y los niveles aceptables de riesgos y exposición de la industria a la que pertenece.

4.2. Riesgo de tipo de interés

El riesgo de tipo de interés es el riesgo de un cambio en el total de activos del Grupo provocado por el movimiento de los tipos de interés. Los principales riesgos de tipos de interés del Grupo surgen de las deudas con terceros que han sido emitidas a tipos de interés variables. Los préstamos a tipo de interés fijo exponen al Grupo a riesgos de tipo de interés sobre el valor razonable.

El Grupo analiza su exposición al riesgo de tipo de interés de forma dinámica. Se realiza una simulación de varios escenarios teniendo en cuenta la refinanciación, renovación de las posiciones actuales, financiación alternativa y cobertura. En función de estos escenarios, el Grupo calcula el efecto sobre el resultado de una variación determinada del tipo de interés. Para cada simulación, se utiliza la misma variación en el tipo de interés para todas las monedas. Los escenarios únicamente se llevan a cabo para los pasivos que representan las posiciones más relevantes sujetas a tipo de interés.

4.3. Riesgo de tipo de cambio

El riesgo de tipo de cambio es el riesgo de que cambie el valor de los activos del Grupo provocados por el movimiento de los tipos de cambio. El Grupo opera en España y no tiene operaciones en otras monedas diferentes del Euro. Este riesgo es nulo a 30 xx xxxxx de 2022 y 2021.

4.4. Riesgo de liquidez

El riesgo de liquidez es el riesgo de que el Grupo no sea capaz de cumplir sus obligaciones financieras cuando llegue su fecha de vencimiento. La política del Grupo para manejar el riesgo de liquidez es la de asegurar, tan pronto como sea posible, que siempre habrá suficiente liquidez para cumplir con sus obligaciones en la fecha de vencimiento bajo condiciones normales y de urgencia, de tal forma que no se incurra en pérdidas inaceptables o se corra el riesgo de dañar la reputación del Grupo.

4.5. Riesgo xxx xxxxxxx inmobiliario

La cartera de inversiones inmobiliarias del Grupo está sujeta a los riesgos particulares de las inversiones inmobiliarias, incluyendo, pero no limitado a:

 Cambios en las condiciones macroeconómicas

 Cambios en las condiciones económicas locales o regionales

 La calidad de los gerentes y gestores de la propiedad

 Competencia entre los potenciales compradores

 Disponibilidad de la deuda y otras financiaciones

 Riesgos asociados al desarrollo, incluyendo los arrendamientos y los retrasos en la construcción

 Potenciales pasivos ocultos y cambios en las leyes medioambientales o de planificación territorial, así como otros impedimentos causados por cambios en la regulación gubernamental.

 Pérdidas no aseguradas y

 Riesgo de terrorismo.

 Riesgo coronavirus.

La realización de uno o todos los riesgos expuestos anteriormente podría provocar que llegaran a ser materiales los riesgos financieros del Grupo que, en global, podrían afectar al desarrollo financiero del Grupo.

4.6. Riesgo de crédito

El riesgo de crédito se gestiona a nivel del Grupo. El Grupo define la política de gestión y análisis del riesgo de crédito de sus clientes. El riesgo de crédito se origina, fundamentalmente, por las fianzas que se encuentran depositadas en los organismos correspondientes, por los instrumentos financieros derivados, por los clientes por ventas y prestaciones de servicios, así como por los deudores varios.

El control del riesgo del Grupo establece la calidad crediticia que debe poseer el cliente, teniendo en cuenta su posición financiera, experiencia pasada y otros factores.

El Grupo considera que no tiene concentraciones significativas de riesgo de crédito, entendiéndose éste como el impacto que puede tener en la cuenta de resultados el fallido de las cuentas por cobrar.

Las fianzas a devolver a los inquilinos del Grupo se retendrán en caso de que todos los saldos a pagar por parte de éstos no fueran satisfechos o se produjera un incumplimiento en los contratos de alquiler. El valor razonable del Efectivo y otros activos líquidos equivalentes se aproxima al valor en libros.

4.7. Otros riesgos

La actividad durante el ejercicio 2022 ha estado condicionada por la pandemia provocada por la COVID 19, que irrumpió en España en marzo de 2020. Desde el punto de vista macroeconómico la pandemia ha condicionado tanto la evolución de los principales parámetros de actividad como la previsión de su comportamiento a medio plazo.

Riesgo de operaciones

En los diferentes escenarios de afectación planteados a futuro, se ha concluido que la empresa cuenta con los suficiente recursos y mecanismos para hacer frente a sus obligaciones en el corto y medio plazo, por lo que se mantiene la capacidad del proyecto bajo el principio de empresa en funcionamiento.

Riesgo de liquidez

La crisis del coronavirus afecta los flujos de cobros y pagos. En este sentido, los Administradores realizan

un seguimiento de las necesidades de liquidez con el fin de asegurar que cuenta con los recursos financieros necesarios para cubrir sus necesidades operativas.

Riesgo de valoración de activos y pasivos del balance

No se han producido incrementos significativos de riesgos por impago por deterioro en la posición financiera de los clientes ni tampoco en la evaluación de la pérdida esperada debido a calidad y solvencia de la cartera de clientes.

No obstante, en el caso del Grupo, al ser la mayoría de sus activos oficinas en alquiler, la actividad del Grupo permanece estable. En los casos en los que el Grupo ha llegado a un acuerdo, estos han estado basados en el diferimiento del pago de las rentas mínimas garantizadas por contrato, buscando siempre una solución satisfactoria para el arrendador y arrendatario.

A la luz de todos estos acontecimientos, el Grupo ha centrado todos sus esfuerzos en asegurar la viabilidad financiera del Grupo tanto a corto como a largo plazo.

5. INVERSIONES INMOBILIARIAS

Los movimientos habidos en este epígrafe del balance consolidado al 30 xx xxxxx de 2022, 30 xx xxxxx de 2021 y 31 de diciembre de 2021 son los siguientes:

			Euros
	Terrenos	Construcciones	Instalaciones técnicas	Construcciones en curso	Total
Xxxxx xxxx contable 01-01- 2022	39.646.088,00	00.000.000,00	0.000.000,00	0.000.000,00	00.000.000,13
Altas	3.059,00	2.652.436,40	53.241,41	52.104,18	2.760.840,99
Bajas	(8.286.900,02)	(10.993.649,58)	(1.085.229,13)	-	(20.365.778,73)
Traspasos	-	4.987.588,68	1.327.428,53	(6.315.017,21)	-
Dotación para amortización	-	(314.039,39)	(182.584,14)	-	(496.623,53)
Saldo a 30-06-2022	31.362.247,00	00.000.000,00	0.000.000,69	53.160,00	00.000.000,86
Coste	31.362.247,00	00.000.000,00	0.000.000,25	53.160,00	00.000.000,21
Amortización acumulada	-	(2.592.681,79)	(1.154.525,56)	-	(3.747.207,35)
Xxxxx xxxx contable 30-06-22	31.362.247,00	00.000.000,00	0.000.000,69	53.160,00	00.000.000,86

			Euros
	Terrenos	Construcciones	Instalaciones técnicas	Construcciones en curso	Total
Xxxxx xxxx contable 01-01-2021	32.136.375,00	00.000.000,00	0.000.000,00	0.000.000,00	00.000.000,70
Altas	30.307,00	-	294.719,57	1.278.067,72	1.603.094,29
Bajas	-	(66.260,43)	-	-	(66.260,43)
Traspasos	-	1.510.321,30	-	(1.510.321,30)	-
Dotación para	-	(380.836,72)	(156.347,06)	-	(537.183,78)
amortización Traspaso de	7.479.405,65	-	-	-	7.479.405,65
mantenido para la venta (Nota 9)
Saldo a 30-06-2021	39.646.088,00	00.000.000,00	0.000.000,00	0.000.000,00	00.000.000,43
Coste	39.646.088,00	00.000.000,00	0.000.000,00	0.000.000,00	00.000.000,73
Amortización acumulada	-	(2.682.414,90)	(1.041.694,40)	-	(3.724.109,30)
Xxxxx xxxx contable 30-06-2021	39.646.088,00	00.000.000,00	0.000.000,00	0.000.000,00	00.000.000,43

Las inversiones inmobiliarias incluidas en este epígrafe del balance intermedio consolidado al 30 xx xxxxx de 2022 y 2021 se corresponden con inmuebles destinados a su explotación en régimen de alquiler y a dos terrenos en los que está proyectado en uno de ellos la promoción de una nave industrial para su posterior arrendamiento.

Los principales movimientos habidos en el periodo de 6 meses finalizado el 30 xx xxxxx de 2022 han sido los siguientes:

- Las altas se corresponden con la activación de los trabajos de mejora del Xxxxxxxx xx Xxxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxx, 000 (Xxxxxx), así mismo ha cierre del periodo dichos trabajos han sido traspasados a trabajos terminados.

- Las bajas se corresponden con la venta del inmueble edificio de oficinas en Madrid propiedad de la sociedad subsidiaria Inversiones Go Spain Alba, S.L.U, que el Grupo ha enajenado a un tercero con fecha 6 xx xxxxx de 2022 por importe de 29.838.373,00 euros. Dicha venta ha supuesto un resultado registrado en el epígrafe “Deterioro y resultado por enajenaciones del inmovilizado” de la cuenta de los estados financieros intermedios consolidados por 7.469.890,16 euros.

Los principales movimientos habidos en el periodo de 6 meses finalizado el 30 xx xxxxx de 2021 fueron los siguientes:

- Activación de trabajos de mejora en curso del Xxxxxxxx xx Xxxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxx, 000 (Xxxxxx) por importes de 1.269.144,98 euros.

- El traspaso del terreno de Inversiones Go Love,S.L.U. de Activo Mantenido para la Venta a Inversiones Inmobiliarias dado que durante el ejercicio 2021 el comprador había notificado su intención de no adquisición de la participada y por tanto se procedió a su reclasificación.

La política del Grupo es formalizar pólizas de seguros para cubrir los posibles riesgos a que están sujetos los diversos elementos de sus inversiones inmobiliarias. Al 30 xx xxxxx de 2022 y 31 de diciembre de 2021, el Órgano de Administración considera que la cobertura de dichos riesgos es suficiente.

a) Bienes totalmente amortizados

A 30 xx xxxxx de 2022 y 30 xx xxxxx de 2021, el Grupo no tiene elementos de inversiones inmobiliarias incluidos en balance y totalmente amortizados.

b) Seguros

El Grupo tiene contratadas pólizas de seguro para cubrir los riesgos a que están sujetos los elementos de las inversiones inmobiliarias, considerando los administradores que las mismas son suficientes.

c) Capitalización de gastos financieros.

No se han capitalizado gastos financieros a 30 xx xxxxx de 2022 ni 30 xx xxxxx de 2021.

d) Garantías

Parte de las inversiones inmobiliarias registradas en este epígrafe garantizan mediante varias hipotecas según se detalla en la Nota 11.

6. ARRENDAMIENTOS OPERATIVOS

Al 30 xx xxxxx de 2022 y 30 xx xxxxx de 2021 el Grupo tiene contratadas con los arrendatarios las siguientes cuotas de arrendamiento mínimas, de acuerdo con los actuales contratos en vigor, sin tener en cuenta repercusión de gastos comunes, incrementos futuros por IPC, ni actualizaciones futuras xx xxxxxx pactadas contractualmente detallados de la siguiente manera:

	Euros	Euros
	30/06/2022	30/06/2021
Hasta un año	1.734.132,33	3.324.630,60
Entre uno y cinco años	4.316.204,80	5.131.684,85
Más de 5 años	199.048,56	23.170,63
Total	6.249.385,69	8.479.486,08

7. ANÁLISIS DE INSTRUMENTOS FINANCIEROS

7.1. Análisis por categorías

Activos financieros

30/06/2022

31/12/2021

Activos financieros a coste amortizado (Nota 8)

412.188,57

1.443.164,38

Total

412.188,57

1.443.164,38

Activos financieros a largo plazo Créditos/Otros

30/06/2022

31/12/2021

Activos financieros a coste amortizado (Nota 8)

617.130,43

508.252,87

Total

617.130,43

508.252,87

Total activos financieros

1.029.319,00

1.951.417,25

Activos financieros a corto plazo Créditos/Otros

Pasivos financieros

Pasivos financieros a largo plazo

Deudas con entidades de credito Créditos/Otros Total

	30/06/2022	31/12/2021	30/06/2022	31/12/2021	30/06/2022	31/12/2021
Pasivos financieros a coste amortizado (Nota 11)	29.586.342,00	00.000.000,00	00.000.000,00	00.000.000,00	00.000.000,00	00.000.000,94
Total	29.586.342,00	00.000.000,00	00.000.000,00	00.000.000,00	00.000.000,00	00.000.000,94

Pasivos financieros a corto plazo

Deudas con entidades de credito Créditos/Otros Total

30/06/2022		31/12/2021	30/06/2022	31/12/2021	30/06/2022	31/12/2021
Pasivos financieros a coste amortizado (Nota 11)	1.089.084,00	00.000.000,00	0.000.000,00	0.000.000,00	0.000.000,00	00.000.000,57
Total	1.089.084,00	00.000.000,00	0.000.000,00	0.000.000,00	0.000.000,00	00.000.000,57

Total pasivos financieros	30.675.426,00	00.000.000,00	00.000.000,00	00.000.000,00	00.000.000,00	00.000.000,51

Ejercicio 2021

Pasivos financieros a largo plazo

Deudas con entidades de crédito Créditos/Otros Total

30/06/2021 31/12/2020 30/06/2021 31/12/2020 30/06/2021 31/12/2020

Débitos y partidas a pagar (Nota 12)

26.518.525,43

38.155.919,83

10.730.169,06

5.285.801,00 00.000.000,00 00.000.000,29

Total 26.518.525,43

38.155.919,83

10.730.169,06

5.285.801,00 00.000.000,00 00.000.000,29

Pasivos financieros a corto plazo

Deudas con entidades de crédito Créditos/Otros Total

30/06/2021 31/12/2020 30/06/2021 31/12/2020 30/06/2021 31/12/2020

Débitos y partidas a pagar (Nota 12)

13.743.624,00

1.742.154,34

3.699.182,46

2.037.772,48

17.442.806,46 3.779.926,82

Total

13.743.624,00

1.742.154,34

3.699.182,46

2.037.772,48

17.442.806,46 3.779.926,82

Total pasivos financieros 40.262.149,00 00.000.000,00 00.000.000,00 0.000.000,00 00.000.000,00 00.000.000,11

7.2. Análisis por vencimientos

Activos financieros

0000		0000	0000	2026	2027	Años posteriores	Total
Fianzas (Nota 8 )	252.707,21	70.416,12	24.690,40	7.124,12	38.051,28	29.020,03	422.009,16
Otras inversiones financieras (Nota 8)	129.303,56	109.342,67	71.620,25	53.288,15	8.635,55	-	372.190,18
Clientes (Nota 8)	131.373,76	-	-	-	-	-	131.373,76
Deudores varios (Nota 8 )	103.745,90	-	-	-	-	-	103.745,90
Total	617.130,43	179.758,79	96.310,65	60.412,27	46.686,83	29.020,03	1.029.319,00

Pasivos financieros

2022		0000	0000	0000	0000	Años posteriores	Total
Deudas con entidades de crédito (Nota 11)	1.089.084,00	00.000.000,18	-	-	-	-	30.675.426,54
Fianzas (Nota 11 )	393.855,33	82.537,92	117.589,90	7.124,12	46.219,50	122.265,49	769.592,26
Deudas con empresas del Grupo (Nota 11 y 15)	2.432.898,41	-	-	-	-	16.150.786,00	00.000.000,41
Otros pasivos financieros (Nota 11 )	1.423.767,29	-	-	-	-	-	1.423.767,29
Total	5.339.605,00	00.000.000,10	117.589,90	7.124,12	46.219,00	00.000.000,00	00.000.000,50

Se consideran vencimientos a corto plazo los inferiores a un año natural y vencimientos a largo plazo los superiores

Ejercicio 2021

Activos financieros
				Activos financieros
	2022	2023	2024	2025	2026	Años posteriores	Total
Fianzas (Nota 8 )	323.940,49	135.590,76	28.566,80	26.560,42	117.833,34	23.486,88	655.978,69
Otras inversiones financieras (Nota 8)	415.107,97	127.645,76	113.116,24	89.423,83	63.517,25	-	808.811,07
Instrumentos financieros derivados (Nota 8)	-	-	-	-	-	-	-
Clientes (Nota 8)	8.154,77	-	-	-	-	-	8.154,77
Deudores varios (Nota 8 )	41.409,60	-	-	-	-	-	41.409,60
Total	788.612,83	263.236,52	141.683,04	115.984,25	181.350,59	23.486,88	1.514.354,13
Pasivos financieros
				Pasivos financieros
	2022	2023	2024	2025	2026	Años posteriores	Total
Deudas con entidades de crédito (Nota 12)	13.743.624,00	898.461,00	00.000.000,21		-		-	40.262.149,43
Fianzas (Nota 12 )	756.862,53	144.231,56	46.622,40		150.183,84	181.658,38	23.486,88	1.303.045,59
Deudas con empresas del Grupo (Nota 12 y 16)	1.251.176,85	-	-		-		10.183.986,00	00.000.000,85
Otros pasivos financieros (Nota 12 )	1.691.143,08	-	-		-		-	1.691.143,08
Total	17.442.806,46	1.042.692,00	00.000.000,61		150.183,84	181.658,00	00.000.000,00	00.000.000,95

8. ACTIVOS FINANCIEROS A COSTE AMORTIZADO

El detalle de los préstamos y partidas a cobrar al 30 xx xxxxx de 2022 y al 31 de diciembre de 2021 es como sigue (en euros):

	30/06/2022	31/12/2021
Activos financieros a coste amortizado a largo plazo Fianzas	169.301,95	416.333,86
Otros activos financieros	242.886,62	1.026.830,52
Total	412.188,57	1.443.164,38

	30/06/2022	31/12/2021
Activos financieros a coste amortizado a corto plazo Fianzas	252.707,21	177.254,50
Otros activos financieros	129.303,56	244.593,66
Clientes	224.795,48	110.322,20
Deterioro de valor de créditos comerciales	(93.421,72)	(93.421,72)
Deudores varios	103.745,90	69.504,23
Total		508.252,87

617.130,43

Activos financieros a coste amortizado 1.029.319,00 1.951.417,25

El valor contable de las fianzas no difiere significativamente de su valor razonable. El vencimiento de las fianzas depositadas a largo plazo es similar al del contrato de arrendamiento suscrito con cada uno de los inquilinos.

El importe de Otros activos financieros recoge el saldo con clientes derivado de la linealización de las rentas en función de lo estipulado en los diferentes contratos de arrendamiento.

La partida del epígrafe clientes a 30 xx xxxxx de 2022 por importe de 224.795,48 euros (110.322,2 euros al 31 de diciembre de 2021) se corresponde principalmente con el importe pendiente de cobro de algunas rentas facturadas a los inquilinos. El Grupo evalúa al cierre del ejercicio mediante una estimación individualizada del riesgo de los créditos impagados cuando ha transcurrido el plazo de seis meses desde el vencimiento del crédito, la necesidad de dotar provisión por deterioro de créditos comerciales. Al 30 xx xxxxx de 2022 el Grupo tiene constituida una provisión por este concepto por importe de 93.421,72 euros (93.421,72 euros al 31 de diciembre de 2021).

9. EFECTIVO Y OTROS ACTIVOS LIQUIDOS EQUIVALENTES

El detalle de los saldos bancarios al 30 xx xxxxx de 2022 y 31 de diciembre de 2021 es el siguiente:

Euros Euros 30/06/2022 31/12/2021

Cuentas corrientes 13.404.852,35 3.833.836,16

Total 13.404.852,35 3.833.836,16

Existen restricciones a la disponibilidad de los fondos depositados en determinadas cuentas bancarias de acuerdo con lo estipulado en los contratos de financiación existentes con diversas entidades bancarias (Nota 11). El importe pignorado al 30 xx xxxxx de 2022 asciende a 1.686.356,91 euros (1.610.865,70 euros al cierre al 31 de diciembre de 2021).

10. FONDOS PROPIOS

Capital y prima de emisión

El detalle del capital y prima de emisión de la Sociedad dominante a 30 xx xxxxx de 2022 y 31 de diciembre de 2021 es el siguiente (en euros):

	30/06/21	31/12/20
Capital escriturado	6.595.006,00	6.595.006,00
Prima xx xxxxxxxx	23.800.693,00	00.000.000,75
	00.000.000,00	00.000.000,75

El capital social de la Sociedad Dominante al 30 xx xxxxx de 2022 se compone de 6.595.006 acciones (6.595.006 acciones al 31 de diciembre de 2021) de 1 euro de valor nominal cada una, totalmente desembolsadas.

La prima de emisión es de libre disposición.

La Sociedad dominante tiene sus acciones admitidas a cotización en el BME Growth Market de BME MTF Equity desde el 24 de septiembre de 2019.

El valor de cotización de la Sociedad Dominante al 30 xx xxxxx de 2022 es de 3,18 euros por acción (2,22 euros por acción a 30 xx xxxxx de 2021). El valor medio de cotización, calculado como el importe total negociado en el periodo entre el número de acciones totales negociadas en el periodo, a 30 xx xxxxx de 2022 es de 3,18 euros por acción (nulo a 30 xx xxxxx de 2021 dado que no hubo negociación en el primer semestre de 2021).

Difusión de las acciones

De acuerdo con la normativa del BME Growth Market de BME MTF Equity, la Sociedad dominante tiene que contar con accionistas que ostenten la titularidad de acciones con un porcentaje inferior al 5% del capital social y posean un número de acciones que, como mínimo, corresponda con cualquiera de las magnitudes siguientes:

- Un valor estimado xx xxxxxxx de dos millones de euros, considerando el valor de referencia fijado por el consejo de administración de la Sociedad dominante el 10 de septiembre de 2019 en 14,40 euros.

- 25% de las acciones emitidas por la Sociedad dominante.

Durante el ejercicio 2019 y con el fin de cumplir con los requisitos de difusión establecidos en la Circular 1/2020 de BME Growth (anteriormente regulado por la Circular 2/2018 del MAB), GreenOak Europe II Investments, S.a.r.l procedió a vender 154.824 acciones a nuevos accionistas, que actualmente participan en conjunto de un 2,47% de la Sociedad dominante, perdiendo así su carácter de Sociedad Unipersonal.

A 30 xx xxxxx de 2022 y 31 de diciembre de 2021 el principal accionista de la Sociedad dominante es GreenOak Europe II Investments, S.a.r.l. con un porcentaje de participación del 97,53%.

Así mismo la Sociedad dominante, no posee acciones propias al encontrarse todas en circulación (8.893 acciones al 31 de diciembre de 2021). Estas acciones fueron adquiridas a su accionista mayoritario en septiembre de 2019.

Reservas y resultados negativos de ejercicios anteriores

El detalle de las reservas al 30 xx xxxxx de 2022 y 31 de diciembre de 2021 es el siguiente en euros:

	30/06/2022	31/12/2021
Reservas en la Sociedad dominante:
Reservas voluntarias	(32.103,63)	(32.103,63)
Reserva legal	1.319.001,20	1.319.001,20
Resultados negativos de ejercicios anteriores	(270.325,07)	(270.325,07)
Total reservas de la Sociedad dominante	1.016.572,50	1.016.572,50
Reservas en Sociedades Consolidadas	(1.066.804,38)	426.034,91

TOTAL (50.231,88) 1.442.607,41

Reserva legal: De acuerdo con la Ley de Sociedades de Capital y atendiendo a lo establecido en el artículo

6.2 xx Xxx 11/2009, de 26 de octubre, por la que se regulan las Sociedades Anónimas Cotizadas de Inversión en el Mercado Inmobiliario, la sociedad de responsabilidad limitada debe destinar una cifra igual al 10% del beneficio del ejercicio a la reserva legal hasta que ésta alcance el 20% del capital social. No podrá exceder el 20% del capital social. La reserva legal sólo podrá utilizarse para aumentar el capital social. Salvo para la finalidad mencionada anteriormente, y mientras no supere el 20% del capital social, esta reserva sólo podrá destinarse a la compensación de pérdidas y siempre que no existan otras reservas disponibles suficientes para este fin. Al 30 xx xxxxx de 2022 y 31 de diciembre de 2021 la reserva legal tiene un saldo de 1.319.001,20 euros.

Aportaciones de socios

El importe total de este epígrafe al 30 xx xxxxx de 2022 y 31 de diciembre de 2021 asciende a 792.000,00 euros.

Propuesta de distribución del resultado

La distribución del resultado del ejercicio 2021 de la Sociedad dominante, aprobada por los accionistas de la misma, fue la siguiente (en euros):

2021

Resultado del ejercicio	700.253,39
Aplicación Reserva legal	-
Dividendo a cuenta Distribución de dividendo	700.253,39
	700.253,39
Aportación al resultado consolidado

La aportación al resultado consolidado por sociedad al 30 xx xxxxx de 2022 es la siguiente (en euros):

		consolidación
Greenoak Spain Holding Socimi I II, S.A	7.693.808,41	(7.991.029,75)	(297.221,34)
Greenoak Propco Garden S.L.	62.602,62	-	62.602,62
Inversiones GO Spain Alba S.L.	7.519.575,17	-	7.519.575,17
GO Powder S.L.	(667.427,85)	-	(667.427,85)
Inversiones GO Love S.L.	(151.571,89)	-	(151.571,89)

Resultados individuales

Eliminaciones y ajustes de

Resultados aportados

14.456.986,46 (7.991.029,75) 6.465.956,71

La aportación al consolidado por sociedad al 30 xx xxxxx de 2021 fue la siguiente (en euros):

		consolidación
Greenoak Spain Holding Socimi I II, S.A.	(160.660,67)	-	(160.660,67)
Greenoak Propco Garden, S.L.	181.470,97	-	181.470,97
Inversiones GO Spain Alba, S.L.	76.118,74	-	76.118,74
GO Powder, S.L.	(448.554,44)	-	(448.554,44)
Inversiones GO Love, S.L.	(156.746,52)	-	(156.746,52)

Resultados individuales

Eliminaciones y ajustes de

Resultados aportados

(508.371,92) - (508.371,92)

Dividendo a cuenta

Con fecha 1 xx xxxxx de 2022 la Sociedad dominante procedió a distribuir dividendos a cuenta del ejercicio 2022 por importe de 7.288.601,05 euros.

Estas cantidades a distribuir no excedían de los resultados obtenidos desde el fin del último ejercicio, deducida la estimación del Impuesto sobre Sociedades a pagar sobre dichos resultados, la reserva legal a dotar y las pérdidas de ejercicios anteriores, en línea con lo establecido en el artículo 277 de la Ley de Sociedades de Capital del Real Decreto 1/2010 de 2 de julio. Los estados contables provisionales formulados de acuerdo con los requisitos legales y que ponían de manifiesto la existencia de liquidez suficiente para la distribución de los mencionados dividendos se exponen a continuación:

Datos de la Sociedad dominante	Euros
Beneficios distribuibles al 31 xx xxxxx de 2022	7.626.872,47
Menos Estimación Impuesto sobre Sociedades	-
Menos, dotación requerida a reserva legal Menos, pérdidas de ejercicios anteriores	(270.750,70)
Estimación de beneficios distribuibles	7.356.121,77
Saldos de tesorería al 1 xx xxxxx de 2022	17.921.532,39
Dividendos a cuenta distribuidos	(7.288.601,05)
Tesorería al 30 xx xxxxx de 2022	10.632.931,34

11. PASIVOS FINANCIEROS A COSTE AMORTIZADO

El detalle de los débitos y partidas a pagar al 30 xx xxxxx de 2022 y 31 de diciembre de 2021 es el siguiente:

Pasivos financieros a coste amortizado a largo plazo:

Deudas con empresas vinculadas(nota 15)

30/06/2022 31/12/2021

16.150.786,00 00.000.000,00

Deudas con entidades de crédito	29.586.342,00	00.000.000,15
Fianzas	375.736,93	1.070.385,79
Total	46.112.865,00	00.000.000,94

	30/06/2022	31/12/2021
Pasivos financieros a coste

amortizado a corto plazo:

Deudas con empresas del Grupo (nota 15)

2.432.898,41 1.459.382,79

Deudas con entidades de crédito	1.089.084,00	00.000.000,68
Fianzas	393.855,33	425.547,41
Acreedores varios	1.423.767,29	3.179.033,69
Total	5.339.605,00	00.000.000,57

Total Pasivos financieros a coste amortizado

51.452.470,00 00.000.000,51

11.1. Fianzas

Las garantías y depósitos recibidos se corresponden con las fianzas recibidas de los edificios a que se refiere la nota 5 de esta memoria consolidada referente a las inversiones inmobiliarias.

11.2. Deudas con entidades de crédito

El epígrafe Deudas con entidades de crédito comprende los siguientes préstamos:

1. Préstamo hipotecario por importe de 16.000.000,00 euros concedido el 00 xx xxxxx xx 0000 xxx xx Xxxxx Xxxxxxxx. El valor neto contable de los activos hipotecados asociados a este préstamo al 30 xx xxxxx de 2022 asciende a 25.163.056,68 euros (25.388.535,46 euros al 31 de diciembre de 2021).

El vencimiento inicial xxx xxxxxxxx era el 22 xx xxxxx de 2022, en esa misma fecha, el Grupo procedió a al repago de parte del principal xxx xxxxxxxx hipotecario con el Banco Sabadell por importe de 2.475.000.,00 euros y procedió a firmar la novación del principal pendiente, esto es, 10.000.000,00 millones de euros, extendiendo su vencimiento en 2 años más, esto es, hasta el 24 xx xxxxx de 2024.

El Grupo amortiza el préstamo mediante el pago de cuotas semestrales, habiéndose producido la primera

de ellas con fecha 22 de septiembre de 2017. A 30 xx xxxxx de 2022 el Grupo ha amortizado cuotas por importe de 6.000.000,00 euros (3.525.000,00 euros al 31 de diciembre de 2021). La última cuota de amortización, pagadera en la fecha de vencimiento final xxx xxxxxxxx, será equivalente al principal pendiente del mismo.

El valor en libros xxx xxxxxxxx al 30 xx xxxxx de 2022 ha sido registrado a coste amortizado por importe 9.909.287,70 euros (12.530.746,71 euros al 31 de diciembre de 2021). Las condiciones más relevantes son las que se detallan a continuación:

- El tipo de interés aplicable es el EURIBOR 6 meses más el 2,25%.

- El vencimiento xxx xxxxxxxx tendrá lugar el 22 xx xxxxx de 2024.

Los intereses se pagan semestralmente. Al 30 xx xxxxx de 2022 se han devengado intereses derivados de esta financiación por importe de 125.078,50 euros (290.707,82 euros en el ejercicio 2021) calculados siguiendo el método del tipo de interés efectivo. A 30 xx xxxxx de 2022 el Grupo tiene contabilizados 61.144,13 euros (76.409,38 euros al 31 de diciembre de 2021) de intereses devengados y pendientes de pago.

El préstamo incluye las siguientes clausulas en relación al cumplimiento de ciertos ratios:

- Un Ratio LTV que deberá ser, en cualquier momento, inferior o igual al 60%. Este ratio se calcula como el cociente entre el principal pendiente xxx xxxxxxxx y el valor del activo inmobiliario.

- Un Ratio RCSD que deberá ser, para cada periodo de cálculo, igual o superior a 1,25. Este ratio se calcula como el cociente entre el Flujo de Caja Generado y el Servicio de la Deuda correspondiente al periodo de cálculo de que se trate.

- Un Ratio de apalancamiento que deberá ser, en todo momento, inferior o igual a 55/45. Este ratio se calcula como el cociente entre el principal pendiente xxx xxxxxxxx y los Fondos Propios de la Sociedad.

El incumplimiento de cualquiera de los Ratios Financieros se entenderá como incumplimiento del contrato xx xxxxxxxx y supondrá la obligación de amortizar totalmente el préstamo hipotecario.

A juicio de los Administradores de la Sociedad dominante, a 30 xx xxxxx y a fecha de formulación de los presentes estados financieros intermedios consolidados la misma cumple con los ratios financieros establecidos en el contrato xx xxxxxxxx.

Adicionalmente, el contrato xx xxxxxxxx obliga al Grupo a tener abiertas cuatro cuentas corrientes:

- Cuenta corriente principal: donde se ingresen los cobros de los arrendatarios y se paguen todos los conceptos relacionados con la explotación de la inversión inmobiliaria. El saldo de esta cuenta al 30 xx xxxxx de 2022 asciende a 306.667,32 euros (184.170,80 euros al 31 de diciembre de 2021).

- Cuenta de seguros: donde se ingresen las cantidades derivadas del Contrato de Seguro y que deben destinarse a la indemnización o compensación del daño causado. Al 30 xx xxxxx de 2022 y al 31 de diciembre de 2021 dicha cuenta tiene saldo cero.

- Cuenta de fianzas: donde se depositen las fianzas de los arrendatarios que no sean transferidas a INCASOL. El saldo de esta cuenta al 30 xx xxxxx de 2022 asciende a 273.288,51 euros (278.296,85 euros al 00 xx xxxxxxxxx xx 0000).

- Xxxxxx xx Xxxxxxx xxx Xxxxxxxx xx xx Xxxxx: donde se depositen el saldo inicial equivalente al importe del servicio de la deuda de los siguientes 6 meses (en cada año desde el 22 xx xxxxx de 2017 se debe actualizar el saldo). El saldo de esta cuenta al 30 xx xxxxx de 2022 asciende a 530.677,60 euros (530.874,45 euros al 31 de diciembre de 2021).

El Grupo ha constituido una serie de garantías, tales como un derecho real de prenda de la totalidad de las participaciones sociales sobre la dependiente GreenOak Propco Garden, S.L.U. otorgada por el Socio Único, un derecho real de prenda sobre los derechos de crédito derivados xxx xxxxxxxx intragrupo (Nota 15), un derecho real de prenda sobre los derechos de crédito al reembolso de los saldos de todas las cuentas corrientes abiertas, un derecho real de prenda de todos los derechos de crédito derivados de los contratos de arrendamiento actuales y futuros y una escritura de hipoteca inmobiliaria sobre el Activo inmobiliario (Nota 5).

Con fecha 22 xx xxxxx de 2022 el Grupo procedió a dar de baja la anterior obligación por la financiación con Banco Sabadell y registrar el alta de una nueva financiación con fecha de inicio en la misma fecha. El Grupo firmo una póliza de novación de deudas, considerando que la deuda existente previamente se entiende como extinguida al haber llegado a su fecha de vencimiento.

Por ello ha procedido a dar de baja la anterior financiación y registrar la nueva póliza como una nueva deuda.

El Grupo constituyó una hipoteca sobre el inmueble, en garantía del cumplimiento de las obligaciones de pago del contrato xx xxxxxxxx, así como de los contratos de cobertura de riesgos de tipo de interés como condición esencial para la concesión de estos contratos. La hipoteca se constituye por un plazo de duración de hasta 22 xx xxxxx de 2024, existiendo para el Grupo un derecho de cancelación con anterioridad a dicha fecha en caso de que las obligaciones garantizadas hayan quedado extinguidas. El Grupo podrá solicitar una cancelación anticipada en el caso en que las obligaciones derivadas xxx xxxxxxxx bancario, así como de los contratos de cobertura de riesgos de tipo de interés estén completamente saldadas.

Póliza xx xxxxxxxx mercantil por importe de 560.000 euros concedido el 30 xx xxxxx de 2020 por el Banco

Sabadell, S.A. y fecha de vencimiento 30 xx xxxxx de 2022, en la cual el Grupo ha amortizado todas las cuotas por importe total de 560.000,00 euros.

El valor en libros xxx xxxxxxxx al 31 de diciembre de 2021 estaba a coste amortizado por importe de 188.265,14 euros. Las condiciones más relevantes son las que se detallan a continuación:

- El tipo de interés aplicable es del 2%.

Los intereses se pagaban semestralmente. Al 30 xx xxxxx, momento de su vencimiento se han devengado intereses derivados de esta financiación por importe de 1.885,27 euros. (9.351,88 euros a 31 de diciembre de 2021) calculados siguiendo el método del tipo de interés efectivo.

2. Préstamo hipotecario por importe de 12.500.000,00 euros concedido el 00 xx xxxxx xx 0000 xxx xx Xxxxx Xxxxxxxx S.A. La disposición del capital xxx xxxxxxxx se realiza en dos tramos:

- Disposición del primer tramo: en la misma fecha 18 de julio de 2018 se ponía a disposición del Grupo la cantidad de 12.000.000,00 euros.

- Disposición del segundo tramo: El Grupo está obligado a destinar el importe restante de 500.000,00 euros exclusivamente a financiar el 100% del Plan de CAPEX. El Grupo podrá solicitar disposiciones de este segundo tramo hasta el 18 de julio de 2021; el importe no dispuesto en dicha fecha quedará cancelado e indisponible. Cada disposición de este tramo deberá realizarse por un importe no superior al 100% del Plan de CAPEX para ejecutar el proyecto para el que se solicita dicha disposición.

Con fecha 3 de julio de 2020 el Grupo acordó incluir una condición suspensiva adicional en relación a las disposiciones del tramo B. Dicha condición consiste en que ATC Arquitectos Técnicos de Control S.L.P. actuando como Project monitor certifique que el Grupo ha abonado conforme al plan de Capex un importe de 1.120.677,40 euros con carácter previo a cualquier solicitud de disposición del tramo B.

Con fecha 29 de enero de 2021 el Grupo dispuso del tramo B de Capex por importe de 500.000 euros.

Con fecha 0 xx xxxxx xx 0000, xxxx xx xxxxx del activo (nota 5) el Grupo procedió a la amortización total xxx xxxxxxxx, quedando dicho préstamo extinguido en esa fecha.

El valor de los activos hipotecados al 31 de diciembre de 2021 ascendía a 20.427.209,18 euros.

El Grupo debía amortizar el préstamo mediante el pago de cuotas trimestrales, produciéndose la primera de ellas con fecha 18 de octubre de 2018. A 31 de diciembre de 2021 el Grupo había amortizado cuotas por importe de 990.000 euros

Con fecha 3 de julio de 2020 el Grupo firmó una novación al contrato de financiación, donde se acordó un periodo de carencia de 6 meses en la financiación (para las cuotas de julio y octubre de 2020) extendiendo

así el vencimiento final del contrato de financiación al 18 de enero de 2024.

El valor en libros xxx xxxxxxxx al 31 de diciembre de 2021 había sido registrado a coste amortizado por importe de 11.441.705,15 euros. Las condiciones más relevantes son las que se detallan a continuación:

- El tipo de interés aplicable es el EURIBOR 3 meses más el 2%, excepto para el primer periodo de interés, que abarca desde la fecha de firma del contrato xx xxxxxxxx y el 18 de octubre de 2018, que será un interés fijo de 2%.

- El vencimiento xxx xxxxxxxx tendría lugar el 18 de enero de 2024.

Los intereses se pagan trimestralmente. Durante el 2022 hasta el momento de su cancelación se han devengado intereses derivados de esta financiación por importe de 60.960,70 euros (296.430,27 euros al 31 de diciembre de 2021) calculados siguiendo el método del tipo de interés efectivo. A 31 de diciembre de 2021 el Grupo tenía contabilizados 54.624,45 euros de intereses devengados y pendientes de pago.

El préstamo incluía las siguientes cláusulas en relación al cumplimiento de ciertos ratios:

- Un Ratio LTV que deberá ser, en cualquier momento, inferior o igual al 61%. Este ratio se calcula como el cociente entre el principal pendiente xxx xxxxxxxx y el valor del activo inmobiliario.

- Un Ratio de apalancamiento que deberá ser, en todo momento, inferior o igual a 63/37. Este ratio se calcula como el cociente entre el principal pendiente xxx xxxxxxxx y los Fondos Propios de la Sociedad.

El incumplimiento de cualquiera de los Ratios Financieros se entendería como incumplimiento del contrato xx xxxxxxxx y supondrá la obligación de amortizar totalmente el préstamo hipotecario.

Adicionalmente, el contrato xx xxxxxxxx obligaba al Grupo a tener abiertas cuatro cuentas corrientes:

- Cuenta corriente principal: donde se ingresen los cobros de los arrendatarios y se paguen todos los conceptos relacionados con la explotación de la inversión inmobiliaria. El saldo de esta cuenta al 31 de diciembre de 2021 ascendía a 82.705,07 euros.

- Cuenta de seguros: donde se ingresen las cantidades derivadas del Contrato de Seguro y que deben destinarse a la indemnización o compensación del daño causado. Al 31 de diciembre de 2021 dicha cuenta ascendía 6.067,04 euros.

- Cuenta de fianzas: donde se depositen las fianzas de los arrendatarios que no sean transferidas al IVIMA. Al 31 de diciembre de 2021 dicha cuenta tenía un saldo de 395.276,81 euros.

- Cuenta de Reserva del Servicio de la Deuda: donde se depositen el saldo inicial equivalente al importe del servicio de la deuda de los siguientes 3 meses (en cada año desde el 18 de julio de 2018 se debe actualizar el saldo). El saldo de esta cuenta al 31 de diciembre de 2021 ascendía a 149.695,24 euros.

El Grupo constituyó una serie de garantías tales como un derecho real de prenda de la totalidad de las participaciones sociales sobre la dependiente Inversiones Go Spain Alba, S.L.U. otorgada por el Socio Único, un derecho real de prenda sobre los derechos de crédito al reembolso de los saldos de todas las cuentas corrientes abiertas, un derecho real de prenda de todos los derechos de crédito derivados de los contratos de arrendamiento actuales y futuros y una escritura de hipoteca inmobiliaria sobre el Activo inmobiliario (Nota 5).

El 18 de julio de 2018, el Grupo procedió a contratar con Banco Sabadell, S.A. un contrato de cobertura de riesgos de tipo de interés según los siguientes detalles.

Producto

Tipo de

transacción

Fecha de

inicio

Fecha de

vencimiento

Índice/

strike

Nocional vivo

Valoración

Fecha de

valoración

CAP

Venta

18/07/18

18/10/21

2,0

8.437.500

0,00

30/06/21

El Grupo constituyó una hipoteca sobre el inmueble, en garantía del cumplimiento de las obligaciones de pago del contrato xx xxxxxxxx, así como de los contratos de cobertura de riesgos de tipo de interés como condición esencial para la concesión de estos contratos. La hipoteca se constituyó por un plazo de duración de hasta el 18 de enero 2024, existiendo para el Grupo un derecho de cancelación con anterioridad a dicha fecha en caso de que las obligaciones garantizadas hayan quedado extinguidas. El Grupo podrá solicitar una cancelación anticipada en el caso en que las obligaciones derivadas xxx xxxxxxxx bancario, así como de los contratos de cobertura de riesgos de tipo de interés estén completamente saldadas.

3. Préstamo hipotecario por importe de 19.880.000,00 euros concedido el 20 de diciembre de 2018 por la entidad financiera Banco Santander, S.A. La disposición del capital xxx xxxxxxxx se realiza en dos tramos:

- Disposición del primer tramo: en la misma fecha 20 de noviembre de 2018 se pone a disposición del Grupo la cantidad de 14.880.000,00 euros.

- Disposición del segundo tramo: el Grupo está obligado a destinar el importe restante de 6.000.000,00 euros exclusivamente a financiar el 100% del Plan de CAPEX. El Grupo podrá solicitar disposiciones de este segundo tramo hasta el 20 xx xxxxx de 2022; el importe no dispuesto en dicha fecha quedará cancelado e indisponible. Cada disposición de este tramo deberá realizarse por un importe no superior al 100% del Plan de CAPEX para ejecutar el proyecto para el que se solicita dicha disposición.

Al 30 xx xxxxx de 2022 el Grupo ha dispuesto el total de 6.000.000,00 euros (3.376.214,79 euros a 31 de diciembre de 2021) del segundo tramo. El valor de los activos hipotecados a 30 xx xxxxx de 2022 asciende

a 32.755.657,53 euros (30.226.299,41 euros a 31 de diciembre de 2021).

El Grupo amortizará la totalidad del principal xxx xxxxxxxx dispuesto mediante el pago de una única cuota de amortización al vencimiento del mismo.

El valor en libros xxx xxxxxxxx al 30 xx xxxxx de 2022 ha sido registrado a coste amortizado por importe de 20.677.054,48 euros (18.014.211,63 euros al 31 de diciembre de 2021) a largo plazo. Las condiciones más relevantes son las que se detallan a continuación:

- El tipo de interés aplicable es el EURIBOR 3 meses más el 1,73%, excepto para el primer periodo de interés, que abarca desde la fecha de firma del contrato xx xxxxxxxx y el 20 xx xxxxx de 2019, que era un interés fijo del 1,73%.

- El vencimiento xxx xxxxxxxx tendrá lugar el 20 de diciembre de 2023.

Los intereses se pagan trimestralmente. Al 30 xx xxxxx de 2022 se han devengado intereses derivados de esta financiación por importe de 179.280,45 euros (367.458,12 euros al 31 de diciembre de 2021) calculados siguiendo el método del tipo de interés efectivo. A 30 xx xxxxx de 2022 el Grupo tiene contabilizados 27.940,23 euros (16.421,91 euros al 31 de diciembre de 2021) de intereses devengados y pendientes de pago.

El préstamo incluye las siguientes cláusulas en relación al cumplimiento de ciertos ratios:

- Un Ratio LTV que deberá ser, en cualquier momento, inferior o igual al 65%. Este ratio se calcula como el cociente entre el principal pendiente xxx xxxxxxxx y el valor del activo inmobiliario.

- Un Ratio RCSD que deberá ser, para cada periodo de cálculo, igual o superior a 1,20. Este ratio se calcula como el cociente entre el Flujo de Caja Generado y el Servicio de la Deuda correspondiente al periodo de cálculo de que se trate.

Con fecha 11 de noviembre 2020, la compañía obtuvo un waiver firmado con el Banco Santander, debido al incumplimiento del RCSD. Este incumplimiento se debe a que la sociedad ha iniciado una reforma integral del edificio, en noviembre de 2020 y que está previsto que finalice en marzo de 2022. El Banco Santander ha concedido una dispensa de la obligación de cumplimiento del RCSD desde el 1 de enero de 2020 hasta 31 de diciembre de 2022.

El incumplimiento de cualquiera de los Ratios Financieros se entenderá como incumplimiento del contrato xx xxxxxxxx y supondrá la obligación de amortizar totalmente el préstamo hipotecario.

Así mismo se acuerda excepcionar del endeudamiento adicional del Grupo el confirming con el Banco Santander previsto en dicho contrato de novación.

Adicionalmente, el contrato xx xxxxxxxx obliga al Grupo a tener abiertas cuatro cuentas corrientes:

- Cuenta corriente principal: donde se ingresen los cobros de los arrendatarios y se paguen todos los conceptos relacionados con la explotación de la inversión inmobiliaria. El saldo de esta cuenta al 30 xx xxxxx de 2022 asciende a 314.877,11 euros (12.690,20 euros al 31 de diciembre de 2021).

- Cuenta de seguros: donde se ingresen las cantidades derivadas del Contrato de Seguro y que deben destinarse a la indemnización o compensación del daño causado. El saldo de esta cuenta al 30 xx xxxxx de 2022 asciende a 274,53 euros (333,46 euros al 31 de diciembre de 2021).

- Cuenta de fianzas: donde se depositen las fianzas de los arrendatarios que no sean transferidas al IVIMA. Al 30 xx xxxxx de 2022 y 31 de diciembre de 2021 tiene un saldo xx xxxx euros.

- Cuenta de Reserva del Servicio de la Deuda: donde se deposite el excedente de las rentas generadas por el contrato de arrendamiento durante el plazo de vigencia del mismo una vez descontados los pagos realizados en relación a los gastos del Grupo. Asimismo, se depositará en esta cuenta el importe equivalente a los intereses pagaderos en los próximos 12 meses. El saldo de esta cuenta al 30 xx xxxxx de 2022 asciende a 338.595,32 euros (256.722,35 euros a 31 de diciembre de 2021).

El Grupo ha constituido una serie de garantías tales como un derecho real de prenda de la totalidad de las participaciones sociales sobre la dependiente Go Powder, S.L.U. otorgada por el Socio Único, un derecho real de prenda sobre los derechos de crédito derivados xxx xxxxxxxx intragrupo (Nota 15), un derecho real de prenda sobre los derechos de crédito al reembolso de los saldos de todas las cuentas corrientes abiertas, un derecho real de prenda de todos los derechos de crédito derivados de los contratos de arrendamiento actuales y futuros y una escritura de hipoteca inmobiliaria sobre el Activo inmobiliario (Nota 5).

El Grupo constituyó una hipoteca sobre el inmueble, en garantía del cumplimiento de las obligaciones de pago del contrato xx xxxxxxxx, así como de los contratos de cobertura de riesgos de tipo de interés como condición esencial para la concesión de estos contratos. La hipoteca se constituye por un plazo de duración de hasta 20 de diciembre de 2023, existiendo para el Grupo un derecho de cancelación con anterioridad a dicha fecha en caso de que las obligaciones garantizadas hayan quedado extinguidas. El Grupo podrá solicitar una cancelación anticipada en el caso en que las obligaciones derivadas xxx xxxxxxxx bancario, así como de los contratos de cobertura de riesgos de tipo de interés estén completamente saldadas.

El 20 de diciembre de 2018, el Grupo procedió a contratar con Banco Santander, S.A. un contrato de cobertura de riesgos de tipo de interés el vencimiento fue el pasado 31 de diciembre de 2020 y el Grupo no procedió a su renovación.

12. ADMINISTRACIONES PÚBLICAS Y SITUACIÓN FISCAL

12.1 Saldos corrientes con las Administraciones Públicas

La composición de los saldos corrientes con las Administraciones Públicas es la siguiente (en euros):

	30/06/2022	31/12/2021
Activos H.P. deudora por IVA	1.794.038,07	970.740,97
Total activos	1.794.038,07	970.740,97

	30/06/2022	31/12/2021
Pasivos H.P. acreedora por IVA	51.538,80	74.011,31
H.P. acreedora por retenciones	818.674,71	21.245,77
Total pasivos	870.213,51	95.257,08

12.2 Cálculo del Impuesto de Sociedades

La conciliación entre los ingresos y gastos del ejercicio y la base imponible de Impuesto sobre Sociedades es la siguiente:

Euros 30/06/2022

	Aumentos	Disminuciones	Neto
Saldo de ingresos y gastos agregado del ejercicio			14.456.986,46
Impuesto sobre sociedades		- -	-
Resultado antes de impuestos			14.456.986,46
Ajustes de consolidación			(7.991.029,75)
Diferencias permanentes Diferencias temporales Compensación de bases imponibles negativas			- - -
Base imponible consolidada			6.465.956,71

Euros

		30/06/2021
	Aumentos	Disminuciones	Neto
Saldo de ingresos y gastos agregado del ejercicio			(508.371,92)
Impuesto sobre sociedades	-	-	-
Resultado antes de impuestos			(508.371,92)
Ajustes de consolidación			(508.371,92)
Diferencias permanentes Diferencias temporales Compensación de bases imponibles negativas			- - -
Base imponible consolidada			(508.371,92)

La base imponible expuesta en el cuadro anterior se ha obtenido como agregación de los cálculos de las bases imponibles de las sociedades que se encuadran dentro del perímetro de consolidación, corregidos por los ajustes de consolidación los cuales ascienden a 7.991.029,75 euros.

Sin perjuicio de lo anterior debe tenerse en cuenta que el Grupo no consolida fiscalmente, tributando todas las compañías que lo componen bajo el régimen SOCIMI en régimen individual.

El resultado proveniente de la pérdida de control de participaciones consolidadas en sociedades mantenidas por un período inferior a tres años, queda exento de tributar en el Impuesto sobre Sociedades, por aplicación del régimen general en virtud del artículo 21 de la Ley 27/2014. Dicho artículo establece una exención para evitar la doble imposición sobre dividendos y rentas derivadas de la transmisión de valores representativos de los fondos propios de entidades residentes y no residentes en territorio español. Estarán exentos los dividendos o las rentas derivadas de la venta de participaciones si se cumplen los siguientes requisitos:

- Que el porcentaje de participación en el capital social o de los dividendos de la entidad sea del 5% como mínimo, o que el valor de adquisición de la participación sea superior a 20 millones de euros.

- Adicionalmente, en el caso de participaciones en el capital o en los fondos propios de entidades no residentes en territorio español, que la entidad participada haya estado sujeta y no exenta por un impuesto extranjero de naturaleza idéntica o análoga a este impuesto a un tipo nominal de, al menos, el 10% en el ejercicio en que se hayan obtenido los beneficios.

De acuerdo al Real Decreto 12/2012 y el Real Decreto 20/2012, se modifica el artículo 20 de la LIS, con aplicación a partir del 2º pago fraccionado del 2012. De este modo, para los gastos financieros que excedan el umbral de 1.000.000 de euros, la deducibilidad de los mismos está limitada al 30% del beneficio operativo. El exceso de gasto no deducido, podrá ser objeto de deducción en los 18 años siguientes al momento de su generación bajo el régimen general.

12.3 Ejercicios pendientes de comprobación y actuaciones inspectoras

Según establece la legislación vigente, los impuestos no pueden considerarse definitivamente liquidados hasta que las declaraciones presentadas hayan sido inspeccionadas por las autoridades fiscales o haya transcurrido el plazo de prescripción de cuatro años.

Como consecuencia, entre otras, de las diferentes posibles interpretaciones de la legislación fiscal vigente, podrían surgir pasivos adicionales como consecuencia de una inspección. En todo caso, los Administradores de la Sociedad dominante consideran que dichos pasivos, caso de producirse, no afectarían significativamente a los presentes estados financieros intermedios consolidados.

Al 30 xx xxxxx de 2022 las Sociedades del Grupo tienen abiertos a inspección por las autoridades fiscales los principales impuestos que le son aplicables desde su constitución y cuyo periodo de liquidación ha transcurrido a 30 xx xxxxx de 2022. Los administradores de la Sociedad dominante consideran que se han practicado adecuadamente las liquidaciones de los mencionados impuestos, por lo que, aún en caso de que surgieran discrepancias en la interpretación normativa vigente por el tratamiento fiscal otorgado a las operaciones, los eventuales pasivos resultantes, en caso de materializarse, no afectarían de manera significativa a los presentes estados financieros intermedios consolidados.

12.4 Otra información

En la lectura de la presente nota, ha de tenerse en cuenta que la Sociedad dominante y sus filiales detalladas en la nota 3.9 están acogidas al régimen especial SOCIMI.

13. EXIGENCIAS INFORMATIVAS DERIVADAS DE LA CONDICIÓN DE SOCIMI. LEY 11/2009

En cumplimiento de lo dispuesto en la Ley 11/2009 por la que se regulan las Sociedades Anónimas cotizadas de inversión en el mercado inmobiliario, se detalla a continuación la siguiente información:

- Al 30 xx xxxxx de 2022 y 31 de diciembre de 2021 no existen reservas procedentes de ejercicios anteriores de las sociedades individuales acogidas el régimen Socimi que tuvieran que ser distribuidas a efectos consolidados. Por lo tanto, no corresponde el desglose de las mismas. Por el mismo motivo, tampoco se han distribuido dividendos con cargo a reservas.

- La Sociedad dominante ha generado beneficio contable susceptible de distribución mediante el reparto de dividendos. Con fecha 1 xx xxxxx de 2022, la Sociedad dominante aprobó repartir un dividendo por importe de 700.253,39 euros con cargo al resultado del ejercicio 2021 adicional a los dividendos a cuenta de dicho resultado por importe de 7.288.601,05 euros aprobados con anterioridad. Respecto a los requisitos de inversión regulados en el artículo 3 de la Ley de SOCIMI, se pone de manifiesto que el Grupo tiene invertido, al menos el 80% del valor del activo en bienes inmuebles de naturaleza urbana destinados al arrendamiento y en participaciones en el capital de entidades de las reguladas en el artículo 2.1.c de la Ley de SOCIMI. Asimismo, el Órgano de Administración manifiesta que a efectos consolidados con su matriz GREENOAK SPAIN HOLDINGS

SOCIMI II, S.A., se cumple dicho requisito de inversión, así como el requisito de que el 80% de las rentas provengan de las actividades reguladas en el artículo 2 de la Ley de SOCIMI.

En este sentido cabe mencionar lo siguiente:

La fecha de adquisición de los inmuebles destinados al arrendamiento y la identificación de los mismos se encuentran detallados en la Nota 5 de la presente memoria consolidada.

Al tratarse de unos estados financieros intermedios consolidados y al ser la Sociedad dominante propietaria del 100% de las participaciones de las sociedades dependientes, la información en relación a la fecha de adquisición y detalle de las participaciones en el capital de entidades de las reguladas en el artículo 2.1.c de la Ley de SOCIMI (esto es, residentes o no en territorio español que tengan el mismo objeto social y que estén sometidas al mismo régimen en cuanto a la política obligatoria, legal o estatutaria, de distribución de dividendos) se encuentra detallada en la Nota 1.2 de estos estados financieros intermedios consolidados.

14. INGRESOS Y GASTOS

14.1 Importe neto de la cifra de negocios.

El detalle del importe neto de la cifra de negocios y del epígrafe de otros ingresos de explotación al 30 xx xxxxx de 2022 y 2021 es como sigue (en euros):

30/06/2022 30/06/2021

Cifra de negocios:

Ingresos por arrendamientos	1.333.619,70	1.631.084,39
Ingresos por refacturación de gastos	628.440,14	494.198,75
Total	1.962.059,84	2.125.283,14

Estos ingresos corresponden a los ingresos por arrendamiento y refacturación de gastos de oficinas, plazas de garaje y naves industriales descritos en la nota 5 de esta memoria consolidada.

14.2 Otros gastos de explotación

El detalle de este epígrafe de la cuenta de pérdidas y ganancias intermedia consolidada al 30 xx xxxxx de 2022 y 2021 es el siguiente (en euros):

Servicios exteriores:

Reparaciones y conservación	330.990,34	473.058,92
Servicios de profesionales independientes	461.191,13	311.517,79
Primas de seguros	70.093,05	19.215,44
Servicios bancarios y similares	6.969,82	19.138,47
Publicidad, propaganda y relaciones públicas	44.814,53	4.095,00

Suministros	162.952,26	148.557,13
Otros servicios	222.953,16	214.194,40
Otros tributos	218.005,72	177.369,62
Total otros gastos de explotación	1.517.970,01	1.367.146,77

14.3 Gastos financieros

El detalle de este epígrafe de la cuenta de pérdidas y ganancias intermedia consolidada al 30 xx xxxxx de 2022 y 2021 es el siguiente (en euros):

30/06/2022 30/06/2021

Gastos financieros

Intereses de Deudas con entidades de crédito (Nota 11) 574.749,95 522.266,22 Diferencias de cambio 185,33 216,59

Gastos financieros de liquidaciones de intereses de instrumentos financieros derivados

- 13,54

Intereses de Préstamos con empresas vinculadas (Nota 16)	271.772,03	204.811,27
Total gastos financieros	846.707,31	727.307,62

15. OPERACIONES Y SALDOS CON PARTES VINCULADAS

El detalle de los saldos mantenidos con empresas del Grupo y asociadas al 30 xx xxxxx de 2022 y 31 de diciembre de 2021 se indica a continuación:

	30/06/2022	31/12/2021
Cuentas a pagar partes vinculadas corto plazo GreenOak Europe II Investments S.a r.l.	2.432.898,41	1.459.382,79
TOTAL	2.432.898,41	1.459.382,79

	30/06/2022	31/12/2021
Cuentas a pagar partes vinculadas largo plazo GreenOak Europe II Investments S.a r.l.	16.150.786,00	10.183.986,00
TOTAL	16.150.786,00	00.000.000,00

TOTAL CUENTAS A PAGAR PARTES VINCULADAS	18.583.684,00	00.000.000,79

A 30 xx xxxxx de 2022 y 31 de diciembre de 2021 en el epígrafe “Deudas con empresas del grupo a largo y

corto plazo” el Grupo registra varios préstamos frente a su Accionista Mayoritario (GreenOak Europe II Investment, S.á.r.l.) por importe total de 18.583.684,41 euros (11.643.368,79 euros a 31 de diciembre 2021). Los detalles son los siguientes:

1. Préstamo concedido a Greenoak Propco Garden, S.L.U. por importe de 2.093.536,00 euros, de fecha 0 xx xxxxx xx 0000, x xxxx fecha de vencimiento es el 7 xx xxxxx de 2027. Con fecha 00 xx xxxxxxxxxx xx 0000 xx Xxxxxxxx realizó una disposición adicional de 70.000 euros, adicionalmente con fecha 00 xx xxxxx xx 0000 xx Xxxxxxxx hizo una disposición adicional de 2.566.800 euros. El importe del principal a 30 xx xxxxx de 2022 asciende a 4.730.336,00 euros (2.163.536 euros al 31 de diciembre de 2021). Dicho préstamo es retribuible a un tipo de interés fijo del 4% y los intereses devengados y pendientes de pago a 30 xx xxxxx de 2022 ascendían a 488.438,21 euros (416.121,90 euros al 31 de diciembre de 2021).

2. Préstamo concedido a Go Powder, S.L.U. en fecha 29 de noviembre de 2018 por importe de 16.050.450,00 euros y cuya fecha de vencimiento es el 29 de noviembre de 2028. Con fecha 21 de diciembre de 2018 y 24 de enero de 2019 la Sociedad amortizó parcialmente el préstamo por importe de 4.740.000,00 euros y 10.000.000,00 euros respectivamente. Adicionalmente, con fecha 00 xx xxxxxxx xx 0000 xx Xxxxxxxx realizó una disposición adicional por importe de 860.000,00 euros. Asi mismo el 21 xx xxxxx de 2022 la Sociedad realizó una nueva disposición por importe de 3.400.000,00 euros siendo el saldo a 30 xx xxxxx de 2022 de 5.570.450,00 euros (2.170.450,00 euros al 31 de diciembre de 2021). Dicho préstamo es retribuible a un tipo de interés fijo del 4% y los intereses devengados y pendientes de pago a 30 xx xxxxx de 2022 ascienden a 391.216,61 euros (309.410,89 euros al 31 de diciembre de 2021).

3. Préstamo concedido a Inversiones Go Love, S.L.U. en fecha 29 de noviembre de 2018, la sociedad recibió un préstamo por importe de 5.850.000 euros, para la adquisición del terreno situado en la localidad xx Xxxxxxxxxx, Vizcaya. El vencimiento de dicho préstamo es el 29 de noviembre de 2028. Dicho préstamo es retribuíble a un tipo de interés fijo del 4% y los intereses pendientes de pago a fecha de cierre ascienden a 851.500,00 euros (733.850,00 euros a 31 de diciembre de 2021).

Los gastos financieros derivados de dichos préstamos con empresas del Grupo registrados durante el periodo de 6 meses terminado el 30 xx xxxxx de 2022 y 2021 son los siguientes:

30/06/2022 30/06/2021

Gastos financieros:

GreenOak Europe II Investments S.a r.l. 271.772,03 204.811,27

271.772,03 204.811,27

15.1 Retribuciones al Órgano de Administración y alta dirección.

Durante el periodo de 6 meses finalizado el 30 xx xxxxx de 2022 y 31 de diciembre de 2021 los miembros del Órgano de Administración del Grupo no han recibido remuneración alguna, excepto el Presidente del Consejo de Administración, la Sociedad Peña Abogados y Asesores Tributarios, S.L.U que recibe una retribución de 12.000,00 euros anuales. Al 00 xx xxxxx 0000 se han devengado 6.000,00 euros en concepto de remuneración del Presidente del Consejo de Administración.

Por otro lado, el Grupo tiene suscrito un contrato de prestación de servicios con Citco Corporate Management (Madrid) S.L. entre los que se incluye la administración del mismo por los que han facturado unos honorarios totales durante el periodo de 6 meses finalizado el 30 xx xxxxx de 2022 de 124.797,98 euros (164.980,20 al 30 xx xxxxx de 2022).

El Grupo no tiene personal.

Adicionalmente en cumplimiento de lo establecido en la Ley Orgánica 3/2007, a continuación, se indica la distribución por sexos de los miembros del Consejo de Administración de la Sociedad dominante a 30 xx xxxxx de 2022.

Nº Hombres Nº Mujeres

Presidente 1 -

Consejeros 2 -

Total 3 -

15.2 Detalle de participaciones en sociedades con actividades similares y realización por cuenta propia o ajena de actividades similares por parte del Consejo de Administración

En el deber de evitar situaciones de conflicto con el interés del Grupo, durante el ejercicio los miembros del Consejo de Administración han cumplido con las obligaciones previstas en el artículo 228 del texto refundido de la Ley de Sociedades de Capital. Asimismo, tanto ellos como las personas a ellos vinculadas, se han abstenido de incurrir en los supuestos de conflicto de interés previstos en el artículo 229 de dicha ley, excepto en los casos en que haya sido obtenida la correspondiente autorización.

Asimismo, los administradores de la Sociedad dominante no poseen ninguna participación directa o indirecta, tanto ellos como las personas vinculadas a que se refiere el artículo 231 de la Ley de Sociedades de Capital, en el capital de una sociedad con el mismo, análogo o complementario género de actividad al que constituya el objeto social.

La sociedad Peña Abogados y Asesores Tributarios, S.L., representada Xxxx Xxxxxxx Xxxxxxxxx, ha notificado que posee cargos o funciones en otras sociedades del mismo, análogo o complementario género

de actividad, que han sido comunicados debidamente al Accionista Mayoritario de la Sociedad dominante, quien toma las decisiones financieras y operativas sobre la misma, siendo este un mero representante legales en base al contrato de prestación de servicios que existe entre la Sociedad y las mismas.

16. INFORMACION MEDIOAMBIENTAL

Dada la actividad a la que se dedica el Grupo, el mismo no tiene responsabilidades, gastos, activos, ni provisiones y contingencias de naturaleza medioambiental que pudieran ser significativos en relación con patrimonio, la situación financiera y los resultados de la misma. Por este motivo no se incluyen desgloses específicos en los presentes estados financieros intermedios consolidados respecto a información de cuestiones medioambientales.

17. INFORMACIÓN SEGMENTADA

La información financiera del Grupo desglosada por segmentos operativos, entendiendo en este caso la tipología de los inmuebles que poseen las Sociedades (industrial, oficinas, otros) para el periodo de 6 meses finalizado el 30 xx xxxxx de 2022 se muestra a continuación:

Conceptos	Oficinas	Otros	Total
Importe neto de la cifra de negocios.	1.333.619,70	-	1.333.619,70
Otros ingresos de explotación.	628.440,14	-	628.440,14
Otros gastos de explotación.	(1.291.519,22)	(226.450,79)	(1.517.970,01)
Amortización del inmovilizado.	(496.623,53)	-	(496.623,53)
Deterioro y resultado por enajenaciones del inmovilizado.	7.469.890,16	-	7.469.890,16
Otros resultados.	-	-	-
RESULTADO DE EXPLOTACIÓN	7.643.807,25	(226.450,79)	7.417.356,46
Gastos financieros.	(728.871,98)	(117.650,00)	(846.521,98)
Diferencias de cambio.	(185,33)	-	(185,33)
Deterioro y resultado por enajenaciones de instrumentos financieros.	-	(104.692,44)	(104.692,44)
RESULTADO FINANCIERO	(729.057,31)	(222.342,44)	(951.399,75)
RESULTADO ANTES DE IMPUESTOS DE LAS OPERACIONES CORRIENTES	6.914.749,94	(448.793,23)	6.465.956,71
Resto de activos del segmento	63.485.492,97	19.152.014,57	82.637.507,54

TOTAL ACTIVOS DEL SEGMENTO

63.485.492,00

00.000.000,00

00.000.000,54

Resto de pasivos del segmento

43.996.988,58

8.325.695,43

52.322.684,01

TOTAL PASIVOS DEL SEGMENTO

43.996.988,58

8.325.695,00

00.000.000,01

Conceptos	Naves	Oficinas	Otros	Total
Importe neto de la cifra de negocios.		- 1.631.084,39	-	1.631.084,39
Otros ingresos de explotación.		- 494.198,75	-	494.198,75
Otros gastos de explotación.		- (1.169.623,06)	(197.523,71)	(1.367.146,77)
Amortización del inmovilizado.		- (537.183,78)	-	(537.183,78)
Otros resultados.		- -	(2.016,89)	(2.016,89)
RESULTADO DE EXPLOTACIÓN		- 418.476,3	(199.540,60)	218.935,70
Gastos financieros. Variación de valor razonable en instrumentos financieros.		- (609.427,49)	(117.650,00)	(727.077,49)
Diferencias de cambio.		- (13,54)	-	(13,54)
RESULTADO FINANCIERO		- -	(216,59)	(216,59)
RESULTADO ANTES DE IMPUESTOS DE LAS OPERACIONES CORRIENTES		- (609.441,03)	(117.866,59)	(727.307,62)
Resto de activos del segmento		- 77.668.958,94	9.188.261,00	00.000.000,81
TOTAL ACTIVOS DEL SEGMENTO		- 77.668.958,94	9.188.261,00	00.000.000,81
Resto de pasivos del segmento		- 48.195.899,08	6.668.112,00	00.000.000,69
TOTAL PASIVOS DEL SEGMENTO		- 48.195.899,08	6.668.112,00	00.000.000,69

18 HECHOS POSTERIORES

Con fecha 5 de julio la Sociedad dominante procedió a repartir la cantidad de 9.000,000,00 euros con cargo a la cuenta de prima de emisión de la sociedad.

19 EXIGENCIAS INFORMATIVAS DERIVADAS DE LA CONDICIÓN DE SOCIMI, LEY 11/2009

Descripción	30 xx xxxxx de 2022
a) Reservas procedentes de ejercicios anteriores a la aplicación del régimen fiscal establecido en la Ley 11/2009, modificado por la Ley 16/2012, de 27 de diciembre.	N/A
b) Reservas de cada ejercicio en que ha resultado aplicable el régimen fiscal especial establecido en dicha ley  Beneficios procedentes xx xxxxxx sujetas al gravamen del tipo general  Beneficios procedentes xx xxxxxx sujetas al gravamen del tipo del 19%  Beneficios procedentes xx xxxxxx sujetas al gravamen del tipo del 0%	N/A
c) Dividendos distribuidos con cargo a beneficios de cada ejercicio en que ha resultado aplicable el régimen fiscal establecido en esta Ley  Dividendos procedentes xx xxxxxx sujetas al gravamen del tipo general  Dividendos procedentes xx xxxxxx sujetas al gravamen del tipo del 18% (2009) y 19% (2010 a 2012)  Dividendos procedentes xx xxxxxx sujetas al gravamen del tipo del 0%	Dividendos procedentes de beneficios ejercicio 2021 por importe de 700.253,39 euros. Dividendos procedentes de beneficios con cargo al resultado del ejercicio 2022 por importe de 7.288.601,05 euros
d) Dividendos distribuidos con cargo a reservas,  Distribución con cargo a reservas sujetas al gravamen del tipo general.  Distribución con cargo a reservas sujetas al gravamen del tipo del 19%  Distribución con cargo a reservas sujetas al gravamen del tipo del 0%	N/A
e) Fecha de acuerdo de distribución de los dividendos a que se refieren las letras c) y d) anteriores		0	xx xxxxx 0000 / 1 junio 2022
f) Fecha de adquisición de los inmuebles destinados al arrendamiento que producen rentas acogidas a este régimen especial		Xxxxxxxx xx Xxxxxxxx Xxxxxxxxxx 00. Xxxxxx		18/07/2018
		Xxxxxxxx xx Xxxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxx, 000. Xxxxxx		29/11/2018
		Terrenos en Amorebieta (Vizcaya)		29/11/2018
		Parque Empresarial Vallsolana Business Garden, en Sant Xxxxx xxx Xxxxxx (Barcelona)		22/03/2017

g) Fecha de adquisición de las participaciones en el capital de entidades a que se refiere el apartado 1 del artículo 2 de esta Ley.	N/A

h) Identificación del activo que computa dentro del 80 por ciento a que se refiere el apartado 1 del artículo 3 de esta Ley		Xxxxxxxx xx Xxxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxx, 000. Xxxxxx	32.755.657,53
		Terrenos en Amorebieta (Vizcaya)	7.512.771,65
		Parque Empresarial Vallsolana Business Garden, en Sant Xxxxx xxx Xxxxxx (Barcelona	25.163.056,68
i) Reservas procedentes de ejercicios en que ha resultado aplicable el régimen fiscal especial establecido en esta Ley, que se hayan dispuesto en el período impositivo, que no sea para su distribución o para compensar pérdidas. Deberá identificarse el ejercicio del que proceden dichas reservas.	N/A

Formulación de los Estados Financieros Intermedios Consolidados correspondientes al periodo de 6 meses finalizado el 30 xx xxxxx de 2022

El Consejo de Administración de GREENOAK SPAIN HOLDING SOCIMI II S.A., con fecha 00 xx xxxxxxx 0000 y en cumplimiento de los requisitos establecidos en los artículos 253 de la Ley de Sociedades de Capital y del artículo 37 del Código de Comercio, proceden a formular los estados financieros intermedios consolidados correspondientes al periodo de 6 meses finalizado el 00 xx xxxxx xx 0000, xxx xxxxxx vienen constituidos por los documentos anexos que preceden a este escrito.

Xxxx Xxxxxxx Xxxxxxxxx

en representación xx

Xxxx Xxxxxxxx y Asesores Tributarios, S.L.U Presidente

Xxxxxx Xxxxxxxxxxxx Consejero

Xxxxxxxxx Xxxxxx Xxxxxxxxx

Formulación de los Estados Financieros Intermedios Consolidados correspondientes al periodo de 6 meses finalizado el 30 xx xxxxx de 2022

Xxxx Xxxxxxx Xxxxxxxxx

en representación xx

Xxxx Xxxxxxxx y Asesores Tributarios, S.L.U Presidente

Xxxxxx Xxxxxxxxxxxx Consejero

Xxxxxxxxx Xxxxxx Xxxxxxxxx

GreenOak Spain Holdings SOCIMI II S.A. NIF: A87595799

Balance de Situación 30-jun.-22

ACTIVO	30/06/2022	31/12/2021
A) ACTIVO NO CORRIENTE	22.073.145,50	30.923.145,50
I. Inversiones en empresas del grupo y asociadas a largo plazo 1. Acciones y participaciones en patrimonio en empresas del grupo y	22.073.145,00	00.000.000,50
asociadas a largo plazo	22.073.145,00	00.000.000,50
B) ACTIVO CORRIENTE	12.140.023,72	1.902.907,76
I. Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar.	37.544,38	800,00
1. Deudores varios.	37.544,38	800,00
II. Inversiones en empresas del grupo y asociadas a corto plazo.	567.292,90	-
1. Créditos a empresas del grupo y asociadas a corto	567.292,90	-
plazo.		-
III. Periodificaciones.	942.061,11	-
IV. Efectivo y otros activos líquidos equivalentes.	10.593.125,33	1.902.107,76
1. Tesorería.	10.593.125,33	1.902.107,76
TOTAL ACTIVO (A + B)	34.213.169,00	00.000.000,26
PATRIMONIO NETO Y PASIVO	30/06/2022	31/12/2021
A) PATRIMONIO NETO	32.609.479,61	32.776.234,68
A-1) Fondos propios.	32.609.479,00	00.000.000,68
I. Capital.	6.595.006,00	6.595.006,00
1. Capital escriturado.	6.595.006,00	6.595.006,00
II. Prima de emisión.	23.800.693,00	00.000.000,75
III. Reservas.	1.286.897,57	1.286.897,57
1. Legal y estatutarias.	1.319.001,20	1.319.001,20
2. Otras reservas.	(32.103,63)	(32.103,63)
IV acciones propias	-	(128.290,96)
V. Resultados de ejercicios anteriores.	(270.325,07)	(270.325,07)
1. (Resultados negativos de ejercicios anteriores).	(270.325,07)	(270.325,07)
VI. Otras aportaciones de socios.	792.000,00	792.000,00
VII. Resultado del ejercicio.	7.693.808,41	700.253,39
VIII. (Dividendo a cuenta).	(7.288.601,05)	-
B) PASIVO CORRIENTE	1.603.689,61	49.818,58
I. Deudas con empresas del grupo y asociadas a corto plazo.	701.743,59	-
II. Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar.	901.946,02	49.818,58
1. Acreedores varios.	85.192,77	49.438,58
2. Otras deudas con las Administraciones Públicas.	816.753,25	380,00
TOTAL PATRIMONIO NETO Y PASIVO (A + B)	34.213.169,00	00.000.000,26

GreenOak Spain Holdings SOCIMI II S.A. NIF: A87595799

Pérdidas y Ganancias 30-jun.-22

PÉRDIDAS Y GANANCIAS	30/06/2022	30/06/2021
1. Importe neto de la cifra de negocios.	7.991.029,75	-
2. Otros gastos de explotación.	(192.528,90)	(158.427,19)
3. Otros resultados	-	(2.016,89)
A.1) RESULTADO DE EXPLOTACIóN (1+2)	7.798.500,85	(160.444,08)
3. Diferencias de cambio.	-	(216,59)
4. Deterioro y resultado por enajenaciones de instrumentos
financieros.	(104.692,44)	-
B) RESULTADO FINANCIERO (3+4)	(104.692,44)	(216,59)
C) RESULTADO ANTES DE IMPUESTOS (A+B)	7.693.808,41	(160.660,67)
5. Resultado del ejercicio procedente de operaciones interrumpidas neto de impuestos	-	-
D) OPERACIONES INTERRUMPIDAS (5)	-	-
E) RESULTADO DEL EJERCICIO (C +D )	7.693.808,41	(160.660,67)

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