Turun Seudun Energiantuotanto Oy:n rahoitukseen liittyvän etusijasopimuksen uusiminen

Kaupunginhallitus § 107 25.03.2019

Turun Seudun Energiantuotanto Oy:n rahoitukseen liittyvän etusijasopimuksen uusiminen

954/02.04.04/2017

Kaupunginhallitus 25 03.2019 § 107

Kaupunginkamreeri Xxxx Xxxxxxxx:

Kaupunginhallitus on viimeksi 14.12.2014 ja 20.11.2017 hyväksynyt Turun Seudun Energiantuotanto Oy:n (TSE) rahoitukseen liittyvän etusijasopi- muksen. Etusijasopimus on asiakirja, jossa määritellään ulkoisten rahoitta- jien ja osakaslainoittajien saatavien etusijajärjestys.

Yhtiö on 12.3.2019 toimittanut yhtiön hallituksen esityksen etusijasopimuk- sen muutoksesta, jonka keskeinen sisältö ja perustelut ovat seuraavat:

"TSE ottaa v. 2019 Danske Bankilta uuden 46 miljoonan eu- ron suuruisen lainan ja pidentää OP Yrityspankki Oyj:ltä

v. 2017 otetun lainan laina-aikaa 1. lyhennyserän osalta

(34 miljoonaa euroa). OP:n lainaan liittyi TSE:n, TSE:n osak- kaiden ja lainanantajan OP:n välinen sopimus velvoitteiden etusijasta ja maksunsaantijärjestyksestä 5.12.2017 (etusija- sopimus).

Pankit edellyttävät, että etusijasopimusta päivitetään siten, et- tä myös uusi lainanantaja Danske ja tämän lainasopimus se- kä nykyisen lainanantajan OP:n sopimukseen tehtävä muutos tulevat uudessa etusijasopimuksessa mainittua.

TSE:n uudelleen rahoituksen tarve liittyy mm. tämän vuoden investointeihin (savukaasulauhdutin ja asfalteenin syöttöjär- jestelmä Naantali 4 CHP-laitokseen)."

Voimassaolevan etusijasopimuksen mukaisten velvoitteiden enimmäismää- rä on nyt 200 miljoonaa euroa ja muutos nostaisi tämän summaan enin- tään 246 miljoonaan euroon. Tämä tarkoittaa, että osakaslainoittajien saa- tavien edellä (paremmalla etusijalla) olevien velvoitteiden määrä kasvaa.

Turun Seudun Energiantuotanto Oy:n etusijasopimusluonnos 12.3.2019 oheistetaan.

LIITE A3, KH 25.3.2019

Esitän, että kaupunginhallitukselle esitetään etusijasopimuksen muuttamis- ta yhtiön ehdottamalla tavalla.

KAUPUNGINJOHTAJA:

Kaupunginhallitus hyväksyy Turun Seudun Energiantuotan-

to Oy:n liitteen mukaisen etusijasopimuksen.

KOKOUSKÄSITTELY:

Merkittiin, että Xxx Xxxxxxxxx poistui kokouksesta yhteisöjää- vinä tämän asian käsittelyn ja päätöksenteon ajaksi. Esteelli- syyden perusteena oli Turun Seudun Energiantuotanto Oy:n hallituksen jäsenyys.

KAUPUNGINHALLITUS:

Kaupunginjohtajan ehdotus hyväksyttiin.