Contract
A jelen Információs Dokumentum a Budapesti Értéktőzsde Zártkörűen Működő Részvénytársaság (1013 Xxxxxxxx, Xxxxxxxxx xxxxx 00.; Cg. 00-00-000000; a továbbiakban: „BÉT”) „Az Xtend általános üzletszabályzata” alapján készült. Az Információs Dokumentumot a Budapesti Értéktőzsde Zrt., mint Piacműködtető 2022. november 4. napján kelt, 46/Xtend/2022. számú határozatában hagyta jóvá.
I N F O R M Á C I Ó S D O K U M E N T U M
a GOODWILL PHARMA Zrt.
(H-6724 Szeged, Cserzy M. u. 32., Cg. 00-00-000000; a továbbiakban: „Társaság” vagy „Kibocsátó”) által kibocsátott valamennyi, összesen 100.157.900 darab, 10,- forint névértékű, dematerializált úton előállított
törzsrészvénynek (ISIN: HU0000199575)
a BÉT által működtetett Xtend elnevezésű multilaterális kereskedési rendszerbe történő regisztrációjához
2022. október 28.
Kijelölt tanácsadó: Navigator Investments Nyrt.
FIGYELMEZTETÉS: A Navigator Investments Nyrt. mint kijelölt tanácsadó nem vállal felelősséget a befektetők és egyéb harmadik személyek felé az Információs Dokumentum tartalmáért. Mivel az Információs Dokumentummal kapcsolatosan kizárólag a Kibocsátó vállal felelősséget, ezért a Kibocsátó értékpapírjai a befektetők szempontjából kiemelten kockázatosnak minősülnek.
A jelen Információs Dokumentum nem tekinthető és nem minősül a Tpt. és a vonatkozó EU jogszabályok alapján tájékoztatónak, azt a Felügyelet nem ellenőrizte és nem hagyta jóvá, ezért ebből a szempontból a Kibocsátó értékpapírjába történő befektetés nagyobb kockázatot képvisel azokhoz az esetekhez képest, ahol rendelkezésre áll az illetékes felügyeleti hatóság által jóváhagyott tájékoztató.
2. Könyvvizsgáló 7
3. Kockázati tényezők és kockázatkezelés 7
3.1. Hazai és regionális politikai kockázatok 8
3.3. Pandémia (COVID) okozta kockázatok 8
3.5. Refinanszírozási kockázat 10
3.6. Gyógyszerártámogatási kockázat 10
3.8. Energiaárak változásából adódó kockázat 11
3.10. Tőkepiaci szabályozással járó kockázat 11
3.11. Szakértelem hiányának kockázata 11
3.12. Kulcsfontosságú vezetők és alkalmazottak távozásának kockázata 12
3.16. KKV méretből adódó kockázat 14
3.17. Akvizíciós kockázatok 14
3.18. Piaci verseny kockázata 15
3.19. Új termékek piaci bevezetésének kockázata 15
3.21. Devizaárfolyam kockázat 15
3.22. Költséginfláció kockázata 15
3.24. Részvényekhez kapcsolható kockázatok 16
3.24.1. Kibocsátói kockázat 16
3.24.2. Adószabályok változása 16
3.24.3. Nemzetközi tendenciák hatása és országkockázat 16
3.24.4. Kereskedés szervezett stabilizálására nem kerül sor 16
3.24.5. Másodpiaci kereskedés likviditása nem biztosított 16
3.24.6. Volatilitás kockázata 17
3.24.7. Árfolyamok változásának kockázata 17
3.24.8. Kivezetési kockázat 17
3.24.10. Osztalékfizetési kockázat 17
3.24.11. Tulajdonosi jogokat érintő jogszabály-módosítás kockázata 17
3.24.12. Jelenlegi részvényesek részesedése a Kibocsátóban 17
3.25. Kockázatkezelési folyamatok 18
3.25.1. Kockázatkezelés folyamata 18
3.25.3. A kockázatkezelésben résztvevő egyéb szervek feladatai 19
4. A Társaság általános bemutatása 20
4.4. Cégstruktúra, szervezeti felépítés 22
4.6. Xxxxxxxxxxx, védjegyek 26
4.10. Díjak, elismerések, társadalmi felelősségvállalás 27
5. A Társaság üzleti tevékenységének bemutatása 29
5.2. A Társaság operatív irányítása 29
5.3. A Társaság tevékenységi köre 31
5.5. Iparági jellemzők és sajátosságok 32
5.10. Tőkeszerkezeti- és Osztalékpolitika 39
5.11. Kapcsolódó vállalkozások 39
6.1. A Goodwill Pharma Zrt. pénzügyi mérlege 2019 – 2021 és 2022H1 43
6.2. A Goodwill Pharma Zrt. eredménykimutatása 45
6.3. Számviteli politika, mellékletek 46
7. A Társaság működési eredménye és pénzügyi helyzete 47
7.1. Üzleti tevékenység eredményét befolyásoló tényezők 47
7.2. Bevételi szerkezet (pénzügyi és egyéb bevételen kívül) 48
7.3.1. Anyagjellegű ráfordítások 50
7.3.1.2. Igénybe vett szolgáltatások költsége 52
7.3.1.3. Egyéb szolgáltatások értéke 52
7.3.1.5. Eladott, közvetített szolgáltatások 53
7.3.2. Személyi jellegű ráfordítások 54
7.5. Üzleti tevékenység eredménye, EBITDA 57
7.8.1. Befektetett eszközök 65
7.8.1.1. Immateriális javak 65
7.8.1.3. Befektetett pénzügyi eszközök 66
7.8.3. Aktív időbeli elhatárolások 68
7.9.3. Passzív időbeli elhatárolások 71
7.10. Mérlegben nem megjelenő, azonban a cég értékét befolyásolható tényezők 72
7.11. Jövőbeni beruházások és befektetések 72
7.13. Pályázatok, támogatások 73
7.14. A Goodwill Pharma Zrt., mint cégcsoport bemutatása 74
Goodwill Pharma doo (Serbia) 75
Goodwill cégcsoport konszolidált beszámolója 77
8. Tulajdonosok, tisztségviselők, munkavállalók 80
8.6. Nyilatkozat az 5%-nál nagyobb tulajdoni részesedéssel bíró részvényesek szavazati jogairól 82
8.7. Csalárd bűncselekményre, csőd- és felszámolási eljárásra, valamint egyéb szankciókra vonatkozó
8.8. Összefoglalás a Kibocsátó alapszabályában az igazgatási, irányító és felügyelő szerv tagjaira
vonatkozó főbb rendelkezésekről 82
9. A konszolidációba bevont Társaságon kívüli kapcsolt vállalkozásokkal folytatott jelentős ügyletek 92
10.1. Auditált korábbi pénzügyi információk 93
10.2. Konszolidált éves pénzügyi beszámoló 93
10.3. Nyilatkozat működő tőkéről 93
11. Munkavállalói ösztönző rendszerek bemutatása 93
12. Értékpapírokhoz és részvénytőkéhez kapcsolódó információk 93
12.1. Kibocsátott részvénytőke 93
12.2. A részvényekhez kapcsolódó jogok 94
12.2.1. A részvényest megillető vagyoni jogok 94
12.2.2. A részvényest megillető közgyűlési jogok 95
12.2.3. Képviselethez való jog 95
12.2.4. A részvényeseket megillető kisebbségi jogok 96
12.3. Részvények átruházhatósága 97
13. Bírósági, választottbírósági vagy egyéb hatósági eljárások 98
15. Információ a tervezett kibocsátásról 99
16. Információ az értékesítő részvényesekről 99
17. A kibocsátás összege és költsége 99
18. Árfolyamstabilizációs mechanizmusok 100
19. Egyéb, kulcsfontosságúnak ítélt információk 100
20. Kiegészítő információk 100
21. Megtekinthető dokumentumok 100
22. Fogalom meghatározások 101
23. Mellékletek 104
Jelen Információs Dokumentum kizárólag a Kibocsátó részvényeinek Magyarországon, a BÉT által működtetett multilaterális kereskedési rendszerbe, az Xtend piacra történő regisztrációja céljából készült. Az Xtend nem minősül a Tpt. alapján szabályozott piacnak. Jelen Információs Dokumentum lezárásának napja: 2022. október 28.
Jelen Információs Dokumentumot a Kibocsátó jóváhagyásra kizárólag a BÉT-hez nyújtja be.
A Kibocsátó a Részvényeit az Xtend-en kívül semmilyen más piacra nem kívánja bevezetni, azokkal kereskedni máshol nem szándékozik. A Kibocsátó nem tett semmiféle olyan intézkedést, amely a Részvényeinek nyilvános forgalomba hozatalát, szabályozott piacra való bevezetését célozná akár Magyarországon, akár más országban.
A Kibocsátó nem vizsgálta a más országokban alkalmazandó jogszabályi követelményeket, hogy miként lehetséges jogszerűen terjeszteni a jelen Információs Dokumentumot Magyarországon kívül, vagy azt, hogy más országokban a Részvények jogszerűen miként vezethetők be multilaterális kereskedési rendszerekbe, szabályozott piacokra vagy értékesíthetők-e, ezért a Kibocsátó a jelen Információs Dokumentum Magyarországon kívüli terjesztéséért és a Részvényeknek Xtend-től eltérő piacára való regisztrálásáért semmilyen felelősséget nem vállal.
1. Felelős személyek
A Kibocsátó képviseletére jogosult vezető tisztségviselő, aki felelős személynek minősül: Xx. Xxxxxx Xxxxxx
A Goodwill Pharma Orvos és Gyógyszertudományi Kereskedelmi és Szolgáltató Zrt.1 (Goodwill Pharma Zrt.) (székhelye: 6724 Szeged, Cserzy M. u. 32.; Cégjegyzékszám: 00-00-000000; a továbbiakban: „Társaság” vagy „Kibocsátó”) felelős az Információs Dokumentumban szereplő információkért és az Információs Dokumentum félrevezető tartalmával és az információ elhallgatásával okozott kár megtérítéséért. Ezen felelősség az Információs Dokumentum közzétételétől számított öt évig terheli és felelőssége érvényesen nem zárható ki és nem korlátozható.
Alulírott Xx. Xxxxxx Xxxxxx, mint a Társaság képviseletére jogosult kijelenti, hogy az Információs Dokumentum a valóságnak megfelelő adatokat és állításokat tartalmaz, illetve nem hallgat el olyan tényeket és információkat, amelyek a Társaság Részvényei, valamint a Társaság helyzetének megítélése szempontjából jelentőséggel bírnak.
A jelen Információs Dokumentum elkészítése során a Társaság a tőle elvárható módon törekedett arra, hogy a jelen Információs Dokumentum a vonatkozó jogszabályi követelményekkel összhangban tartalmazzon minden, a Társaság piaci, gazdasági, pénzügyi, jogi helyzetének és annak alakulásának a Részvényekhez kapcsolódó jogoknak a befektetők részéről történő megalapozott megítéléséhez szükséges adatokat.
A Társaság legjobb tudomása szerint a közölt adatok, adatcsoportosítások, állítások, elemzések a valóságnak megfelelőek, helytállók, és lehetővé teszik a Társaság piaci, gazdasági, pénzügyi, jogi helyzetének és annak
1 Jelen nyilatkozat aláírásakor a Kibocsátó még zártkörűen működő részvénytársaság, mivel a működési formaváltás még nem került bejegyzésre a cégjegyzékbe. A Kibocsátó 2022. október 19. napján Közgyűlési Határozatban döntött arról, hogy a Kibocsátó működési formáját nyilvánosan működő részvénytársasággá módosítja. A nyilvánosan működő részvénytársasággá válás további feltétele a Kibocsátó részvényeinek regisztrálása az Xtenden, majd ezt követően a működési formaváltás végleges cégbírósági bejegyzése. A működési formaváltás hatályának napja az Xtenden történő regisztráció napja.
3.1. Hazai és regionális politikai kockázatok
A magyar gazdaság az európai, illetőleg a világgazdaság folyamatainak kitett, nyitott gazdaság. A Kibocsátó tevékenységére jelentős hatással vannak a makrogazdasági folyamatok, így az infláció, a forint árfolyama, a kamatszint és a beruházások szintje, amelyek meghatározóak lehetnek a Kibocsátó forráshelyzetére, forrásköltségére és eredményére nézve. A makrogazdasági tényezők esetleges kedvezőtlen alakulása esetén a bekövetkező kedvezőtlen folyamatok hatásaitól a Kibocsátó sem függetlenítheti magát és a Kibocsátó jövedelmezősége negatívan alakulhat.
Politikai, makrogazdasági kockázatok, háborús veszélyhelyzet
A Goodwill Pharma Zrt. az elmúlt években alapvetően Magyarországon tevékenykedett, gazdasági tevékenységét itt fejtette ki. Hazánk politikai berendezkedése alapjaiban nem jelent kockázati tényezőt, hiszen demokratikus jogállami környezetben gazdálkodunk, Magyarország az Európai Unió tagja, politikai berendezkedése stabil. A szomszédos államban, Ukrajnában kialakult háborús helyzet azonban óhatatlanul rányomja bélyegét a jövő folyamataira.
Hazánk elhelyezkedéséből fakadóan a közép-kelet-európai térségben fontos gazdasági és politikai szerepet tölt be. Gazdasági beágyazottságunk miatt a hazai és regionális, valamint az európai politikai helyzetet érintő esetleges kedvezőtlen változások a Goodwill Pharma Zrt. működésére és eredményességére hatást gyakorolhatnak. Hazánk gazdasága az európai, illetőleg a világgazdaság folyamatoknak kitett, nyitott gazdaság. Minden gazdálkodó szervezetre, így a Goodwill Pharma Zrt. tevékenységére is jelentős hatással vannak a makrogazdasági folyamatok, így az infláció, a magyar forint (HUF) árfolyama, a kamatszint és a beruházások szintje, amelyek meghatározóak lehetnek a társaságok forráshelyzetére, forrásköltségére és eredményére nézve.
A világgazdasági helyzet sorsfordító változása, a makrogazdasági tényezők esetleges kedvezőtlen alakulása esetén a bekövetkező kedvezőtlen folyamatok hatásaitól a Goodwill Pharma Zrt. sem függetlenítheti magát és a jövedelmezősége negatívan alakulhat.
A Társaság stratégiájának alapját képezi a folyamatos üzleti növekedés, mely nem csak a jelenlegi szolgáltatásokat foglalja magában, hanem diverzifikációt, új szolgáltatásokat, piaci szegmenseket és esetenként akár felvásárlási, akvizíciós lehetőségeket céloz annak érdekében, hogy a céget tartós növekedési pályán tartsa.
A hazai és nemzetközi makrogazdasági környezet változása jelentős hatással lehet a Társaság növekedésére. Ezen hatásokban lehetnek olyan elemek, amelyekre a Társaságnak nincs hatása.
3.3. Pandémia (COVID) okozta kockázatok
A COVID-19 világjárvány kockázata
A COVID-19 világjárvány – bár csökkenő mértékben – de továbbra is hátrányos hatással van a hazai, a regionális és globális gazdaságokra és pénzpiacokra, és ez kedvezőtlenül érinti azon országokat, amelyekben a Goodwill Pharma Zrt. tevékenységét végzi, ideértve Magyarországot is.
A járvánnyal kapcsolatos intézkedések globális és országos szinten is fennakadásokat okoztak a rendes
üzletmenetben, valamint hátrányos hatással voltak az ellátási láncokra, a hazai és nemzetközi termelésre.
A gyógyszeripar a viszonylag kevésbé érintett iparágak közé tartozik, szemben például a turizmussal, vendéglátóiparral, légiközlekedéssel, de a Társaságnál is bizonyos kockázatokkal számolni kell a jövőben is. Ilyen lehet különösen a munkavállalók fertőzötté válása, megbetegedése, tartós post COVID tünetek előfordulása, melyek következtében egyes termelési folyamatok akadozhatnak, szélsőséges esetben akár le is állhatnak.
A Társaság esetében például az orvoslátogatás ellehetetlenülése nehezítheti az értékesítési tevékenységet, a járvány elleni védekezés elvonhatja az egészségügy figyelmét más, a Társaság számára fontos területekről.
Egyes készítmények iránt a fent említett okokból kifolyólag és az általános gazdasági visszaesés miatt is csökkenhet a kereslet.
A jelenleg tapasztalható gazdasági visszaesés, magas infláció és a vevőket is sújtó gazdasági nehézségek növelhetik a vevői hitelkockázatot.
A COVID-19 kapcsán megnőtt az informatikai kockázat, például a sérülékenységek (home office) és emiatt
nőhet a cyber kockázatból bekövetkező veszteségek valószínűsége.
Nem zárható ki, hogy a különböző új vírus variánsok megjelenése kapcsán vagy más okokból kifolyólag, a COVID-19 világjárvány a jelenleg vártnál nagyobb és hosszabban elhúzódó világgazdasági válságot fog okozni, amely általában véve kihathat a magyar gazdaságra és mindazon országok gazdaságaira is, amelyekben a Goodwill Pharma Zrt. a tevékenységét végzi.
A Társaság fejlődéséhez szükséges beruházásainak egy részét támogatások igénybevételével valósítja, valósította meg.
A Társaságnak jelenleg 10 db olyan pályázatok révén támogatott fejlesztése és beruházása van, melyeknek fenntartási kötelezettsége legkorábban 2022. december 31. napjáig. és várhatóan legkésőbb 2027. december
31. napjáig tart. A folyó tevékenységeket már többször is ellenőrizték és nem találtak az elvárásoktól eltérő tevékenységet, illetve körülményt. A Társaság a jövőben is mindent megtesz ezen kötelezettségek teljesítése érdekében, de teljesen nem lehet kizárni az ebből adódó kockázatok tényét.
A támogatások esetleges csökkenése, elmaradása is kockázatot jelent a Társaság számára, mivel ez lassíthatja a tervezett fejlesztési folyamatokat, esetleg egyes fejlesztések elhalasztására is kényszerítheti a Társaságot.
A támogatások összértéke (későbbiekben részletezett módon és feltételek szerint) 2.606.000.363,- Ft. Ezen támogatások többek között a Társaság külpiacra juttatását, időskorhoz kapcsolódó növényi alapú étrendkiegészítők és speciális gyógyászati célra szánt tápszerek kifejlesztését, a Társaság telephelyén megújúló energiahasználatát és napelemes rendszer telepítését, életminőség javító étrend-kiegészítők fejlesztése Magyarországon aktuális népegészségügyi problémák és az elöregedő társadalom egészségi állapotának javítását, valamint a hazai gyógyszergyártási kapacitás növelésére irányuló fejlesztést és versenyképességnövelést támogatták. A beruházások hozzávetőleges teljes értéke 5 milliárd Ft.
A rendelkezésre álló támogatások, pályázati lehetőségek feltételeinek tükrében a Társaság a jövőben dönthet úgy, hogy kevésbé támaszkodik ezekre a forrásokra.
A fenti támogatások kapcsán a Társaságnak az Xtend bevezetés miatt bejelentési kötelezettsége van, melynek során a támogató hatóságokat értesíteni kell a társasági formaváltásról - az Nyrt. vonatkozásában. Ezek esetleges elmaradása konzekvenciákkal járhat.
Tekintve, hogy a támogatások egy része KKV státuszhoz köthető, ezen támogatások visszatérítendővé válnak, amennyiben a Társaság besorolása megváltozik és jövőben nem felel meg a KKV-ra vonatkozó kritériumoknak. Mivel nem minősül KKV-nak az a vállalkozás, amelyben az állami, illetve önkormányzati tulajdon közvetve vagy
közvetlenül – tőke vagy szavazati jog alapján, együttesen vagy külön – eléri, vagy meghaladja a 25 százalékot, a Társaság a tervezett tőkeemelések során csak úgy fogad el részvényjegyzést, hogy az állami, illetve önkormányzati tulajdon ne lépje át a 25%-os tulajdoni hányadot annak érdekében, hogy a KKV státusz ne kerüljön veszélybe.
A BÉT Mentor programban való részvétel keretében 40 m Ft támogatást kap a Társaság, amennyiben teljesül a projekt egésze. Ha ennek esetleges ellenőrzése során – BÉT, Információs Hivatal, KEHI és egyéb arra jogosult szervezetek - hiányosságot tárnak fel, akkor a támogatás része vagy akár egésze is visszafizetendővé válhat.
3.5. Refinanszírozási kockázat
A Kibocsátó rendelkezik bankhitelekkel. Amennyiben a Kibocsátó az egyes, a bankhitelekhez kapcsolódó szerződésben vállalt kötelezettségeit, kovenánsokat, biztosítékokat stb. nem vagy nem folyamatosan tudja teljesíteni vagy fenntartani, ide értve például azt az esetet, ha a jelenlegi részvényesek részvényeiket a hitelintézetek előzetes jóváhagyása nélkül értékesítik, úgy érvényesítésre kerülhetnek a bank által lekötött biztosítékok, vagy a szerződések felmondásra kerülhetnek, és így esedékessé válhatnak a kint lévő hiteltartozások.
A jelenlegi makrogazdasági folyamatok és monetáris politikai irányelvek alapján reálisan számítani kell a kamatok közép-, illetve hosszabb távon bekövetkező, akár jelentős emelkedésére, amik beépíthetők az üzleti folyamatokba. Azonban a változások mértéke és/vagy a rövid időn belüli, nem várt változások a kamatszinteket megemelhetik oly mértékben, ami kisebb vagy akár nagyobb mértékben is negatívan hathat a Társaság tervezett jövedelmezőségére. Ugyanakkor meg kell említeni, hogy a Kibocsátó lehívott, és még nem lehívott, de leszerződött hitelei támogatott, fix kamatozásúak.
Az állami támogatású kamatkedvezményes hitelek esetében kockázatot jelenthet a Társaság KKV státuszának elvesztése. Mivel nem minősül KKV-nak az a vállalkozás, amelyben az állami, illetve önkormányzati tulajdon közvetve vagy közvetlenül – tőke vagy szavazati jog alapján, együttesen vagy külön – eléri, vagy meghaladja a 25 százalékot, a Kibocsátó a tervezett tőkeemelések során szem előtt tartja a 25%-os tulajdoni korlátozásra vonatkozó előírásokat, hogy a KKV státusz ne kerüljön veszélybe.
3.6. Gyógyszerártámogatási kockázat
Magyarországon a gyógyszerártámogatások finanszírozására vonatkozó jogszabályok alapján a NEAK (Nemzeti Egészségbiztosítási Alapkezelő) által támogatott gyógyszerek árát fő szabály szerint nem lehet emelni. Emiatt a támogatott gyógyszerek esetében fennáll annak a kockázata, hogy a beszerzési / bekerülési árak növekedésével párhuzamosan az adott gyógyszeren realizált eredmény jelentősen lecsökkenhet, vagy akár extrém esetben veszteségbe is fordulhat. A Kibocsátó az elmúlt években tudatosan úgy fejlesztette portfólióját, hogy abban minél kisebb részarányt képviseljen a támogatott gyógyszerek köre (a támogatott gyógyszerek részaránya a teljes portfolión belül 15% alá csökkent), így csökkentve a gyógyszerártámogatási, valamint az annak változásából adódó kockázat mértékét.
A gyógyszeripar szerkezetét tekintve globális iparág, azaz az alapanyaggyártástól kezdve a végtermék gyártáson keresztül a forgalmazásig határokon, sőt kontinenseken átnyúló folyamatok jellemzik. A COVID-19 megjelenésével és annak következményeként a logisztikai láncok akadozásából adódóan a teljes gyógyszeripart ellátási problémák jellemezték az elmúlt időszakban. Ez igaz Magyarországra is, annak ellenére, hogy tradicionálisan gyógyszeripari gyártó országról van szó.
Továbbá szintén a teljes gyógyszeripart jellemzi, hogy az alapanyag beszerzés fő forrása Kína, annak minden
gazdasági és politikai kockázatával.
3.8. Energiaárak változásából adódó kockázat
A gyógyszergyártási tevékenység közepesen energiaigényes iparág. Ennek következményeként a közelmúltban bekövetkezett robbanásszerű energiaár-növekedés jelentősen befolyásolja közvetlenül a gyártó, közvetve a forgalmazó cégeket is. Emiatt a Kibocsátó számol azzal a folyamattal, hogy a beszállító partnerei áremeléseket hajtanak végre a közeljövőben.
Magyarországi sajátosság, hogy a gyógyszernagykereskedelmi piaci nagyon koncentrált, vagyis a piac kb. 80%- át a két legnagyobb gyógyszernagykereskedő (Phoenix Pharma Zrt., valamint a Hungaropharma Zrt.) fedi le együttesen. Mindkét nagykereskedő megfelelő likviditással rendelkező cég. A vevői koncentráció ellenére a vevői nemfizetés kockázatát a Kibocsátó alacsonynak tekinti.
3.10. Tőkepiaci szabályozással járó kockázat
A Kibocsátó nyilvánosan működő részvénytársaságként kívánja folytatni tevékenységét, és mint nyilvános részvénytársaságra a Tpt. és az abban hivatkozott magyar és uniós jogszabályok vonatkozó rendelkezései irányadóak. Ezek között fontos kiemelni az átláthatóságra, illetve a rendszeres és rendkívüli közzétételre vonatkozó szabályokat. A Kibocsátó számára esetenként hátrányos lehet, hogy olyan információkat kell esetlegesen nyilvánosságra hoznia, amelyeket egy nem nyilvános működési modell esetén üzleti titokként kezelhetne és nem lenne köteles feltárni a nyilvánosság felé (jellemzően a rendkívüli közzététel körébe tartozó információk azok, amelyek a nem nyilvánosan működő részvénytársaságok esetében nem feltétlenül ismertek a versenytársak, piaci partnerek előtt). A nyilvános működésből eredően a versenytársak a Kibocsátóról és annak működéséről többletinformációkhoz juthatnak, amely negatív hatással lehet a Kibocsátó eredményességére. A Kibocsátó ugyanakkor kiemeli, hogy továbbra is különös gondossággal őrzi a gyógyszeripar jellegzetességeiből adódó beszállítói, vevői, valamint szellemi alkotásokhoz fűződő, harmadik személyek részére fel nem fedhető adatokat, a nyilvános működés nem érinti a korábbi, vagy jövőbeni szenzitív adatok nyilvánosságra hozásának kötelezettségét.
3.11. Szakértelem hiányának kockázata
A Társaság jelenlegi működési területe, illetve a szolgáltatás portfólió jövőben tervezett további kiterjesztése révén jelentkező új kompetenciák speciális szakértelmet és az adott területen elvárt tapasztalatot igényelnek. Így a Társaság prioritásai között szerepel a szakértők megtartása és az alkalmazott szakemberek és a Társaság alkalmazottainak képzése.
A jövőben lehetőségként felmerülő tervezett akvizíciók során a Társaság kiegészítő, illetve új ismereteket igénylő területeket integrál a Goodwill Pharma-ba.
A megvásárolt cégek integrációs folyamata egy érzékeny időszak, mikor a megvásárolt cég szakemberei által képviselt új tudást és tapasztalatokat be kell építeni a Társaság kompetenciái közé. Előfordulhat, hogy esetlegesen kulcsfontosságú szakemberek távoznak a megvásárolt cégtől, mely lassítja és eltolja a szándékolt integráció végét, így a tervezett üzleti haszon időbeni megjelenését is.
A jelenlegi munkaerő-piaci helyzetben a szakemberek megtartásához és elérhetőségéhez kapcsolódó bérszínvonal további emelkedése mindenképpen várható és erre a Társaságnak fel kell készülnie, hogy az
ebből adódó kockázatot csökkentse.
3.12. Kulcsfontosságú vezetők és alkalmazottak távozásának kockázata
Kulcsfontosságú munkavállalók kérdése
Egy vállalkozás életében a menedzsment, illetve a kulcsfontosságú pozícióban dolgozó munkavállalók megtartása elementáris fontosságú. Goodwill Pharma Zrt. és leányvállalatai megfelelő munkakörülmények és személyi környezet megteremtésével, a transzparensen működő szervezet biztonságának tudatával igyekszik munkavállalóit, kulcspozícióban lévő munkatársait megtartani, azonban nincs garancia arra, hogy ezek a személyek hosszú távon is biztosan a szervezetnél dolgoznak majd. Jelenleg kidolgozás alatt van a hosszú távú ösztönzők (részvényopciók juttatása, egyéb motivációs eszközök) bevezetése.
A munkaerőhiány magyarországi alakulása hátrányos tényező lehet a Kibocsátó gazdálkodására. Amennyiben a magasan képzett munkaerő jelentős csökkenés történik, úgy az kihatással van a bevételek alakulására. A munkaerő utánpótlására a Kibocsátó stratégiájának megvalósításakor is figyelemmel kell lenni. Amennyiben a Kibocsátó túl gyorsan növekszik, akkor átmenetileg elképzelhető munkaerőhiány egyes területeken.
A Társaság nehézségekkel szembesülhet a magasan kvalifikált gyógyszeripari munkavállalók felvétele, megtartása tekintetében mind Magyarországon, mind a közép-kelet európai vállalatainál. Különösen kiemelt jelentősége van ennek a kutatás és fejlesztés területén. Az itt megjelenő problémák hátrányosan érinthetik a Társaság pénzügyi helyzetét, üzleti- és működési eredményeit. Tekintettel arra, hogy a Cégcsoport központja Szegeden található (a gyártási tevékenység jelentős része is Szegeden összpontosul), ezt a kockázatot jelentősen csökkenti az a tény, hogy a Szegedi Tudományegyetem rendelkezik orvostudományi és gyógyszerésztudományi karral, amely jelenleg is erős utánpótlást jelent a Kibocsátó számára.
A Kibocsátó pénzügyi helyzetét, eredményességét, illetve működését akár jelentősen hátrányos mértékben befolyásolhatják egyes előre nem látható, elháríthatatlan események (pl. természeti csapások, rendkívüli politikai események stb.). Ezen események mértéke és hatása nem megjósolható.
Szabadalmi jogok, titokvédelem és védjegyek
A Társaság nem rendelkezik saját szabadalommal, szabadalmi eljárás jelenleg nincs folyamatban a Társaságnál. A Társaság 68 fennálló védjeggyel rendelkezik, amelyek kivétel nélkül a Társaság által forgalmazott termékek elnevezéséhez kapcsolódnak. Ezen kívül a Társaságnál 9 védjegybejelentés is folyamatban van. A Társaság védjegyeit meg lehet támadni és elképzelhető, hogy a védjegy igény nem biztosítható a kért oltalmi körre vonatkozóan vagy semmilyen formában.
A Társaság emellett kereskedelmi, gyártási titokvédelemre támaszkodik, különösen a gyártási, beszerzési és forgalmazási folyamat kapcsán.
A Társaság kereskedelmi és gyártási titkai ismertté válhatnak mások számára, nem engedélyezett közzététel során vagy a Társaságtól függetlenül kifejleszthetik maguk a versenytársak is.
Termékfelelősségi kockázatok
A Társaság mint minden az iparágban működő cég, kitett a termékfelelősségi kockázatoknak.
Ezek számtalan módon következhetnek be, például a termék megfelelő vagy nem megfelelő használata során történt sérülésekből, egészségkárosodásokból vagy akár a legsúlyosabb esetben - halálesetekből kifolyólag. Az egyes termékek esetében felmerülhetnek például nem várt mellékhatások.
A termékfelelősségi károk kivédése, kezelése akár nagyon költséges is lehet és a Társaság számára jelentős kompenzáció, büntető kártérítés, illetve egyéb jogi költségek kifizetését eredményezheti.
A Társaság tevékenységének folytatásához számos engedéllyel kell rendelkeznie. Az engedélyek folyamatos fenntartása, a termékek forgalmazásával kapcsolatos az iparágra jellemző, rendkívül szigorú jogszabályi előírások és hatósági elvárások folyamatos teljesítése kiemelt jogi kockázatnak minősül, annak érdekében, hogy a Társaság folyamatosan tudja végezni tevékenységét. Ezért a Társaság kiemelt figyelmet fordít a vonatkozó szabályozók folyamatos figyelemmel kísérésére, a jogszabályi és hatósági előírások betartására, ennek érdekében saját belső jogászt foglalkoztat.
A teljesség igénye nélkül a Társaság legfontosabb engedélyei:
a) A Társaság az OGYÉI weboldalán közzétett közhiteles nyilvántartás adatainak alapján érvényes gyógyszer nagykereskedelmi engedéllyel rendelkezik (legutolsó határozat kelte 2022. 08. 09.)2
b) A 2006. évi XCVIII. törvény [Gyftv.] 13 § alapján a Társaság teljesíti az ismertető személyek bejelentésére vonatkozó kötelezettségeit. A határozatokban rögzített ismertető személyek és az OGYÉI honlapján közzétett nyilvános és közhiteles adatbázis adatai megegyeznek.3
c) A Társaság a munkaerő-kölcsönzési tevékenység végzéséhez szükséges nyilvántartásba vételi bejelentést megtette az illetékes kormányhivatal felé.
d) A Társaság az általa forgalmazott speciális gyógyászati célra szánt tápszerek bejelentésére vonatkozó kötelezettségének eleget tett. A forgalmazott speciális gyógyászati célra szánt tápszer termékek listája elérhető az OGYÉI weboldalán közzétett közhiteles adatbázisban.4
e) A Társaság az általa forgalmazott étrendkiegészítők bejelentésére vonatkozó kötelezettségének eleget tett. A forgalmazott étrendkiegészítő termékek listája elérhető az OGYÉI weboldalán közzétett közhiteles adatbázisban.5
f) A NÉBIH által vezetett élelmiszerlánc-felügyeleti nyilvántartás adatai alapján (FELIR) a Társaság 6724 Szeged, Xxxxxx Xxxxxx xxxx 00. alatti telephelyen történő étrendkiegészítők előállítását végzi a vonatkozó hatósági bizonyítvánnyal összhangban.
g) A NÉBIH által vezetett élelmiszerlánc-felügyeleti nyilvántartás adatai alapján (FELIR) a Társaság 6724 Szeged, Xxxxxx Xxxxxx xxxx 00. alatti telephelyen történő különleges táplálkozási igényt kielégítő élelmiszerek előállítását végzi a vonatkozó hatósági bizonyítvánnyal összhangban.
h) Fentieken kívül a Társaság által forgalmazott és bejelentett étrendkiegészítők listája elérhető az OGYI honlapján.6
Környezetvédelmi kötelezettségek, egészségvédelem kockázata
A Társaságnak – mint az iparág más szereplőinek is - meg kell felelnie a környezetvédelemmel, biztonsággal, valamint az egészségvédelemmel kapcsolatos törvényeknek és szabályozásoknak.
2 Forrás: xxxxx://xxxxx.xxx.xx/xxxxx_xxxxxxxxxxxxxxx_xxxxxx/
3 Az adatbázis elérhetősége: xxxxx://xxxxx.xxx.xx/xxxxx_xxxxxxxxxxxxxxx_xxxxxx/) Az ellenőrzés időpontja 2022. július 1. napja.
4 Elérhetőség: xxxxx://xxxxx.xxx.xx/XXXXXX_XXXXX/#
5 Elérhetőség: xxxxx://xxxxx.xxx.xx/XXXXXX_XXXXX/#
A Kibocsátó rendelkezik a tevékenységéhez szükséges engedélyekkel, szabályzatokkal, valamint munkatársai az elvárható gondossággal járnak el tevékenységük során. Azonban előfordulhat olyan rendkívüli esemény, vagy felmerülhet olyan körülmény, ami a Kibocsátó környezeti kármentesítési kötelezettségét vonhatja maga után, esetleg bírság kivetéséhez vagy követelések érvényesítéséhez vezethet.
A környezetvédelmi megfelelés költségei folyamatosan jelentősek. A szabályozások esetleges szigorítása, módosítása többlet költségeket okozhat, ami a Társaság jövedelmezőségét ronthatja.
A Társaság működése során – a mindenkori szabályozással összhangban - ellenőrzött módon használ veszélyes, sok esetben környezetszennyező anyagokat.
Ugyanakkor, a szabályok betartása és minden folyamatosan végzett óvintézkedése ellenére sem tudja teljesen kizárni az ezen anyagok által okozott véletlen szennyezéseket, sérüléseket.
Amennyiben ilyen eset bekövetkezik, a Társaságot felelősség terhelheti bármilyen bekövetkezett kárért. A keletkezett és térítendő károk nagysága jelentős lehet, akár meghaladhatják a Társaság pénzügyi forrásait és negatívan hathatnak üzleti, pénzügyi és működési eredményére, valamint hírnevére.
A Társaság tevékenységének jellegéből adódóan, illetve a hatályos előírásokkal összhangban kötelezettsége a magas minőségű munkahelyi egészségvédelem biztosítása.
3.16. KKV méretből adódó kockázat
Pénzügyi kockázatként értelmezhető a Kibocsátó középvállalati méretéből eredő viszonylagos instabilitás. Azonban a zárt körben tervezett tőkeemelés egyik célja, a stratégiai célok finanszírozásán túl az is, hogy a Kibocsátó saját tőke ellátottsága magasabb legyen. A tőkeemeléssel várható, de nem garantálható, hogy egy jelentős gazdasági krízis esetén nem következik be csőd közeli helyzet vagy fizetésképtelenségi állapot.
A KKV méretből adódó kockázatok másik oldalát is érdemes megemlíteni, vagyis a tervezett gyors növekedés kockázatként is értékelhető, mivel a Társaságnak kezelni kell tudni a növekvő létszámot, egy növekedéshez és bővüléshez igazodó átmenetet az irányításban napi működésben.
A Társaság rövid- középtávú stratégiájának része az akvizíciós növekedés. A Társaság a tervezett felvásárlásokkal az organikusnál gyorsabb növekedést tervez elérni, elsősorban a gyógyszerkereskedelmi üzletágaiban
Az akvizíciók megvalósítása ugyanakkor jelentős kockázatokkal járhat, melyek közül legfontosabbak az alábbiak lehetnek:
• az akvizíció előkészítése és végrehajtása elvonja a figyelmet és erőforrást az alaptevékenységtől;
• az akvizíció vételára túl nagy pénzügyi megterhelést jelent;
• a megvásárolt társaság nem teljesíti az elvárt eredményeket;
• a megvásárolt társaságban rejtett kötelezettségekre és kockázatokra derül fény;
• az integrációs folyamat nem, vagy csak lassan, esetleg veszteségek felvállalása árán teljesül;
• a megvásárolt társaságot elhagyják a kulcsemberek
• a Társaság kevés tapasztalattal rendelkezik az akvizíciók területén
A tervezett akvizíciók esetében a Társaság minden új befektetést, alapos pénzügyi, piaci, szakmai és kockázat elemzés alapján értékel ki, de ennek ellenére sem garantálható, hogy az alkalmazott feltételezések, várakozások meg fognak valósulni, be fognak következni és akár negatívan érinthetik a Társaság eredményeit,
pénzügyi helyzetét.
A Társaság tevékenységi területeit erős piaci verseny és jelentős és gyors technológiai fejlődés jellemzi. Ami
jól tükröződik a hazai piac szegmentáltságában is.
A versenytársak fejlesztései a Társaság termékeit könnyen elavulttá és versenyképtelenné tehetik.
A versenyben történő lemaradás, a termékek elavulása a Társaság pénzügyi helyzetének romlásához vezethetnek. A Kibocsátó - ezt a kockázatot csökkentendő - minden évben jelentős összegeket költ kutatás- fejlesztésre, és termékfejlesztésre.
3.19. Új termékek piaci bevezetésének kockázata
A Társaság a múltban és jelenleg is több új terméket vezetett be sikeresen piacaira. Ugyanakkor előfordulhat, hogy egy-egy termék bevezetése a gondos előkészítés ellenére is sikertelen lesz, ami pénzügyi veszteséget okoz a Társaságnak. Egy-egy bevezetés sikerességét sok esetben a Társaságon kívül álló, általa nem befolyásolható tényezők is okozhatják, mint például a támogatási rendszerek változása, kormányzati támogatási politikák változása.
A Társaság által forgalmazott termékek egy része ki van téve az egyes piacokon létező ártámogatási rendszereknek. A támogatási rendszerekben bekövetkező kedvezőtlen változások – pld. támogatott termékek köre, támogatás mértékének csökkenés - negatívan hathat a Társaság bevételeire, eredményességére.
A fenti kockázatokon túl számolni kell a piaci versenyhelyzet, új szereplő megjelenése miatti, vagy a fizetőképes kereslet visszaeséséből származó kockázatokkal is.
A Társaság export tevékenysége során jellemzően EUR-ban keletkeznek bevételei, amelyek ki vannak téve az árfolyamok kedvezőtlen irányú elmozdulásából adódó kockázatoknak.
A Társaság termékeinek jelentős része importból származik, valamint a gyártáshoz is nagy mértékben import alapanyagokat használ fel. Ebben az esetben az érintett devizák (leginkább EUR) kedvezőtlen árfolyam elmozdulása a gyártási költségek növekedését okozhatja, ami ronthatja a jövedelmezőséget.
A forint gyengülését, így az import eszközök és anyagok áremelkedése miatti árrés-szűkülést nem minden esetben lehet a végtermék árában megjeleníteni, ráadásul a kiszámíthatatlan árfolyamok a projektek költségvetésének tartását is veszélyeztethetik.
3.22. Költséginfláció kockázata
A jelen gazdasági helyzetben a Társaság számára költséginflációt okozhat a személyi költségek, alapanyagok, alkatrészek, szállítás, stb. költségeinek emelkedése. Ez esetleg olyan költségnövekedést okozhat, amely nem hárítható tovább és így hátrányos hatással lehet a Társaság üzletére, kilátásaira, pénzügyi helyzetére vagy működési eredményeire.
A Kibocsátó pénzügyi helyzetére és eredményességére az adózási szabályok változása hatást gyakorolhat. Az adózási jogszabályok változása nem csupán a Kibocsátó adójogi helyzetét, hanem a Részvények tulajdonosainak helyzetét is hátrányosan érintheti. A Kibocsátó minden tőle elvárhatót elkövet a szabályos működés biztosítása érdekében, azonban nem zárható ki, hogy egy jövőbeli adóvizsgálat eredményeként a Kibocsátónak számottevő kiadást jelentő adófizetési kötelezettsége keletkezik.
A Kibocsátó évről-évre jelentős fejlesztési tartalékot képez jövőbeli beruházások kapcsán, amellyel minden évben csökkenti a társasági adó alapját. Amennyiben nem valósulnak meg ekkora összegben beruházások, akkor a későbbiek folyamán többlet társasági adó fizetési kötelezettség keletkezhet.
3.24. Részvényekhez kapcsolható kockázatok
A Kibocsátó esetleges fizetésképtelensége esetén a részvényesek egészben vagy részben elveszíthetik a befektetéseik értékét. Az OBA és BEVA alapok az ilyen jellegű veszteségekre nem nyújtanak fedezetet.
3.24.2. Adószabályok változása
A Részvények kapcsán elért árfolyamnyereség, osztalék- és más jövedelem, valamint a Részvényeket érintő tranzakciók adózásával kapcsolatos, a jelen Információs Dokumentum elkészülte időpontjában hatályos jogszabályok a jövőben változhatnak, akár a befektetők számára hátrányosan is.
3.24.3. Nemzetközi tendenciák hatása és országkockázat
A magyar részvénypiac és a BÉT viszonylag kis mérete és nyitottsága miatt a legtöbb esetben követi a nemzetközi, különösképp az amerikai és az európai részvénypiaci tendenciákat. Emiatt a nemzetközi tendenciák is jelentős hatást gyakorolhatnak a Részvények Xtenden való teljesítményére. Szintén hatást gyakorolhat a Részvények árfolyamára a magyar országkockázat befektetői megítélése és/vagy hitelminősítői besorolása.
3.24.4. Kereskedés szervezett stabilizálására nem kerül sor
A Részvények Xtend piacra való bevezetése kapcsán semmilyen módon nem kerül sor a Részvények kereskedésének szervezett stabilizálására, de a jogszabályi kereteken belül a tervezett árfolyam karbantartást a jövőre nézve a Társaság nem zárja ki.
3.24.5. Másodpiaci kereskedés likviditása nem biztosított
Nem biztosított, hogy a Társaság Részvényeinek tekintetében az Xtend piacon másodpiaci kereskedés alakul ki, illetve az, hogy a kialakuló másodpiaci kereskedés megfelelő likviditást, forgalmat biztosít. Így előfordulhat, hogy a befektetőknek csak korlátozott lehetőségük lesz a Részvények értékesítésére, vagy a megfelelő likviditással rendelkező hasonló értékpapírokhoz képest kedvezőtlenebb feltételek mellett tudják azokat értékesíteni.
A kevésbé likvid piac kedvezőtlen hatással lehet a Részvények árfolyamára. Jelentős árfolyamcsökkenést okozhat nagyobb eladók megjelenése, korlátozott lehet egy adott pillanatban az eladók és a vevők száma, illetve az eladni és megvásárolni kívánt Részvények mennyisége, továbbá nőhet az árfolyam volatilitása is.
A Xtend piacra való bevezetést követően a piaci kereslet és kínálat függvényében a Részvények árfolyama erősen változékony (volatilis) lehet, továbbá nem zárható ki a Részvények árának akár jelentős csökkenése. Emiatt nem biztosítható, hogy a befektetők a kibocsátási áron vagy azt meghaladó árszinten tudják értékesíteni a Részvényeiket.
3.24.7. Árfolyamok változásának kockázata
A Részvények árfolyamának változására számos tényező hat, amelyek mértéke és iránya nem jelezhető előre. A jövőben az árfolyamok a piac változásától, a Kibocsátó eredményességétől, a Kibocsátó jövőbeni növekedési kilátásaitól, a befektetők szubjektív megítélésétől, Magyarország kockázati megítélésétől, valamint egyéb tényezőktől függően növekedhetnek, illetve csökkenhetnek is.
A Részvények a Kibocsátó Közgyűlésének döntése alapján kivezethetők az Xtend piacról. Egy ilyen kivezetés a Kibocsátó nyilvános részvénytársaságból zártkörű részvénytársasággá alakulását eredményezné. Az ilyen, a társaság működési formáját érintő döntéshez háromnegyedes többség szükséges, és nem igényli az összes részvényes egyetértését. Amennyiben a Részvények kivezetésre kerülnek az Xtend piacról, akkor azok Xtend- en kívüli forgalma igen korlátozott mértékű lehet.
A Közgyűlés tőkebevonás céljából további tőkeemelésekről dönthet, amely az egy Részvényre jutó saját tőke és szavazati arány csökkenésével jár együtt.
Egy esetleges jövőbeni tőkeemelés során, amennyiben a részvényes jegyzési elsőbbségi joga kizárásra vagy korlátozásra kerül, vagy a részvényes a jegyzési elsőbbségi joga ellenére nem vesz részt a tőkeemelésben, úgy részesedése a Kibocsátóban relatíve csökken (felhígul).
3.24.10. Osztalékfizetési kockázat
Osztalékfizetésre egy Társaságnál abban az esetben kerülhet sor, ha a Kibocsátó éves pénzügyi kimutatásai alapján rendelkezik pozitív eredménytartalékkal, ami osztalékolható vagyonként kiosztható. Az adózott eredmény felhasználásáról, annak esetleges visszaforgatásáról vagy osztalékfizetésre történő felhasználásáról, csakúgy, mint az esetleges osztalék mértékéről a Kibocsátó közgyűlése dönt. Nem zárható ki, hogy bár a Kibocsátó rendelkezik osztalékként felosztható vagyonnal, a részvényesek a közgyűlésen úgy határozzanak, hogy osztalékfizetésre nem kerül sor.
A Kibocsátó esetében egyes banki finanszírozási szerződéses feltételek az osztalék, vagy osztalékelőleg kifizethetőségét egyes esetekben, vagy egyes (meghatározó többségi) tulajdonosra vonatkozóan az adott finanszírozó bank előzetes jóváhagyásához köthetik. A jóváhagyás megtagadása negatívan befolyásolhatja a Kibocsátó osztalékfizetési lehetőségét.
3.24.11. Tulajdonosi jogokat érintő jogszabály-módosítás kockázata
A Részvényekre és a Részvényekkel kapcsolatban gyakorolható tulajdonosi jogokra a mindenkor hatályos magyar jog az irányadó. Ennek megfelelően nem zárható ki, hogy a jelen Információs Dokumentum jóváhagyását követően olyan jogszabályváltozás következik be, amely hatással lehet a Részvényekre és a Részvényekkel kapcsolatban gyakorolható tulajdonosi jogokra.
3.24.12. Jelenlegi részvényesek részesedése a Kibocsátóban
A jelenlegi részvényesek együttesen a szavazatok 100%-ával bírnak a Társaságban, így amennyiben egy adott közgyűlési kérdésben egyező álláspontot foglalnak el, úgy az adott kérdésben a többi (leendő) részvényest leszavazhatják.
3.25. Kockázatkezelési folyamatok
3.25.1. Kockázatkezelés folyamata
A kockázatkezelési elveket és folyamatokat a Kibocsátó felsővezetése határozta meg, amelynek elsődleges célja az, hogy a kockázatokat minél hamarabb feltárja a Társaság, és azokra minél hamarabb és hatékonyabban tudjon reagálni.
A Társaságnál kontrolling osztály működik. A kontrolling osztály napi, heti, havi, negyedéves, féléves, éves és ad-hoc riportokat készít a felsővezetés részére a vállalati működés különböző területein. A tulajdonosi kör által jóváhagyott éves terv alapján üzletágakra, személyekre, kistérségekre lebontott havi tervek készülnek, amelyek összevetésre kerülnek a tényadatokkal. A terv-tény összehasonlítás alapján a kontrolling osztály javaslatot tesz a felsővezetés számára az esetleges beavatkozásokra.
A felsővezetés kiemelt figyelmet fordít a cash-flow folyamatokra, amelyet gördülő tervezéssel 1 évre előre, heti bontásban készít el a gazdasági igazgató. A gazdasági igazgató felelőssége jelezni és javaslatot tenni, ha esetlegesen a cash-flow folyamatok nem a terv szerint alakulnak.
Másik kiemelt terület az értékesítés. A felsővezetés real-time adatokkal rendelkezik a napi
rendelésfelvételekről, így azonnal tud reagálni a nem várt eseményekre.
A logisztika területén havonta történik a forecastok áttekintése (úgynevezett gördülő tervezéssel) és szükség szerinti módosítása a tény adatok birtokában. A logisztikán figyelmeztető rendszer működik, amely jelez, ha egy bizonyos termék készletszintje kritikus szintre csökkenne.
A gyártás területén a kockázatelemzés során meghatározzuk, az elemzés alapjául szolgáló, az élelmiszer- biztonsággal kapcsolatos műveleteket, tevékenységeket, figyelembe véve a meglévő szabályozásokat, vonatkozó eljárási utasításokat, munkautasításokat, gyakorlatokat, illetve a GMP, HACCP, ISO 22000 szabvány követelményeket. Az adott lépésre vonatkozó veszély típusának meghatározásával, valamint a kockázati lehetőségek figyelembevételével (gyakoriság, következmény) pedig értékeljük a súlyosságot.
A Társaság Etikai Kódexszel is rendelkezik, amely hozzáférhető minden munkavállalója számára.
Az IT kockázatok minimálisra csökkentése érdekében a Társaság szigorú szabályozást léptetett életbe, valamint évről-évre egyre többet költ kiberbiztonságra.
Az egyéb kockázatokat illetően a Társaság felsővezetése az érintett szakterületek jelzései alapján szükség szerint kockázatelemzési és kockázatkezelési feladatokat lát el.
A Kibocsátó Kötelező gépjármű felelősségbiztosítással, CASCO biztosítással, valamint vagyon- és felelősségbiztosítással rendelkezik.
A biztosítások folyamatos megléte nagyban csökkenti ugyan a tevékenységgel és vagyonnal összefüggő pénzügyi kockázatot, kizárni azonban azt nem tudja.
3.25.3. A kockázatkezelésben résztvevő egyéb szervek feladatai
A Kibocsátónál a nyilvánosan működő részvénytársasággá válástól fog működni független Felügyelőbizottság és Auditbizottság, amely bizottságok éves ellenőrzési terv alapján folytatnak majd független ellenőrzést és értékelést a vállalatot érintő kockázatokról. Továbbá a kockázatkezelésben részt vesz a Kibocsátó könyvvizsgálója is.
Könyvvizsgáló
A Kibocsátó könyvvizsgálója, amennyiben a Kibocsátó vagyonának olyan változását észleli, amely veszélyezteti a Kibocsátóval szembeni követelések kielégítését, vagy ha olyan körülményt észlel, amely az igazgatósági vagy a felügyelőbizottsági tagok e minőségükben kifejtett tevékenységükért való felelősségét vonja maga után, késedelem nélkül köteles az Igazgatóságnál kezdeményezni a részvényes(ek) döntéshozatalához szükséges intézkedések megtételét. Ha a kezdeményezés nem vezet eredményre, a könyvvizsgáló köteles a feltárt körülményekről a Kibocsátó törvényességi felügyeletét ellátó nyilvántartó bíróságot értesíteni.
Felügyelőbizottság
A Felügyelőbizottság köteles a Kibocsátó Közgyűlése elé kerülő előterjesztéseket megvizsgálni, és ezekkel kapcsolatos álláspontját a Közgyűlés ülésén ismertetni. A Felügyelőbizottság a Kibocsátó irataiba, számviteli nyilvántartásaiba, könyveibe betekinthet, az Igazgatóságtól felvilágosítást kérhet, a Kibocsátó fizetési számláját, pénztárát, értékpapír- és áruállományát, valamint szerződéseit megvizsgálhatja és szakértővel megvizsgáltathatja. A Felügyelőbizottsági tagok az ellenőrzési kötelezettségük elmulasztásával vagy nem megfelelő teljesítésével a Kibocsátónak okozott károkért a szerződésszegéssel okozott kárért való felelősség szabályai szerint felelnek a Kibocsátóval szemben.
Auditbizottság
Az Auditbizottság segíti a Felügyelőbizottságot a pénzügyi beszámolórendszer ellenőrzésében, a könyvvizsgáló kiválasztásában és a könyvvizsgálóval való együttműködésben. Továbbá az Auditbizottság feladata, hogy figyelemmel kísérje a Kibocsátó kockázatkezelési rendszereinek hatékonyságát, valamint a pénzügyi beszámolás folyamatát. Amennyiben úgy látja, hogy szükséges, akkor ajánlásokat fogalmaz meg a tárgyban.
4. A Társaság általános bemutatása
A Társaság cégneve: Goodwill Pharma Orvos és Gyógyszertudományi Kereskedelmi és Szolgáltató Zártkörűen Működő Részvénytársaság7
A Társaság jogelődje: Goodwill Pharma Orvos és Gyógyszertudományi Kereskedelmi és Szolgáltató
Kft. (cégjegyzékszám: 00-00-000000, székhely: 6724 Szeged, Cserzy M. u. 32.) A Társaság jogelődje bejegyzésének dátuma: 1997. 03. 12.
A Társaság működési formaváltásának dátuma: 2022. 08. 01.
A Társaság cégbejegyzésének helye és cégjegyzékszáma: Szegedi Törvényszék Cégbírósága; 00-00-000000
A Társaság székhelye: 6724 Szeged, Cserzy M. u. 32.
A Társaság telephelyei: 0000 Xxxxxx, Xxxxx Xxxxxx xxxx 0.
6728 Szeged, Vállalkozó köz 2.
A Társaság jogi formája: Zártkörűen Működő Részvénytársaság
A Társaság működésére irányadó jog: magyar
A Társaság bejegyzésének országa: Magyarország
A Társaság tulajdonosainak személye:8
A Céltársaság részvényesei | tulajdoni arány (%) | részvények (db) | részvények névértéke (/db, Ft) |
Xx. Xxxxxx Xxxxxx (anyja neve: Xxxxxxxx Xxxxxxxx, születési ideje: 1964. augusztus 22., lakóhely: 6725 Xxxxxx, Xxxxx xxxx 0.) | 76 % | 76.000.000 | 10 |
Dr. Jójártné Xx. Xxxxxx Xxxxx (anyja neve: Xxxxx Xxxxxxx, születési ideje: 1964. július 20., lakóhely: 6725 Xxxxxx, Xxxxx xxxx 0.) | 24 % | 24.000.000 | 10 |
A Kibocsátó 2022. október 19. napján Közgyűlési Határozatban döntött az alaptőke felemeléséről és új részvények kibocsátásáról. A cégbírósági eljárás lezárultával az új tulajdonosi struktúra az alábbiak szerint alakul:
7 A Kibocsátó 2022. október 19-én Közgyűlési Határozatban döntött arról, hogy a Kibocsátó működési formáját nyilvánosan működő részvénytársasággá módosítja.
8 A Társaság tulajdonosainak és tényleges tulajdonosainak személye megegyezik.
A Céltársaság részvényesei | tulajdoni arány (%) | részvények (db) | részvények névértéke (/db, Ft) |
Xx. Xxxxxx Xxxxxx (anyja neve: Xxxxxxxx Xxxxxxxx, születési ideje: 1964. augusztus 22., lakóhely: 6725 Xxxxxx, Xxxxx xxxx 0.) | 75,88 % | 76.000.000 | 10 |
Dr. Jójártné Xx. Xxxxxx Xxxxx (anyja neve: Xxxxx Xxxxxxx, születési ideje: 1964. július 20., lakóhely: 6725 Xxxxxx, Xxxxx xxxx 0.) | 23,96 % | 24.000.000 | 10 |
Xx. Xxxxxx Xxxxxx Xxxxx (anyja neve: Dr. Jójártné Xx. Xxxxxx Xxxxx; született: 1992. március 01., lakóhely: 6726 Szeged, Népkert sor 11/B. fsz. 1. a.;) | 0,08 % | 78.950 | 10 |
Xxxxxx Xxxxxx Xxxxx (anyja neve: Dr. Jójártné Xx. Xxxxxx Xxxxx; született: 1995. március 26., lakóhely: 6725 Szeged, Xxxxx xxxx 0.;) | 0,08 % | 78.950 | 10 |
A Társaság cégjegyzése:
A Társaság cégjegyzésére jogosult:
a) Xx. Xxxxxx Xxxxxx, vezérigazgató önállóan;
b) Xxxxxx Xxxxx, cégvezető önállóan.
A Társaság fő tevékenységi köre: TEÁOR szám: 4646 ’08 Gyógyszer, gyógyászati termék
nagykereskedelme
Telefonszám: +36 62/443-571
Honlap: xxxxx://xxxxxxxxxxxxxx.xxx/xx
A Goodwill Pharma 1997-ben alapított, dinamikusan fejlődő magyar vállalkozás. Az alapítók xx. Xxxxxx Xxxxxx xx dr. Jójártné xx. Xxxxxx Xxxxx xxxxxxx xrvos házaspárként határozták el, hogy kiváló minőségű, gyógyító hatású termékek fejlesztésével és széles körű közvetítésével szeretnék támogatni az arra rászorulók egészségét.
Az elmúlt 25 évben a Goodwill Pharma folyamatosan tudott nőni és megújulni. Az alapító-tulajdonos stratégiai látásmódját jól mutatja, hogy a Társaság a gyógyszeripar számos területén megjelent szolgáltatásaival és integrált szereplővé nőtte ki magát.
A Társaság fő tevékenységei: gyógyszeripari logisztika és disztribúció, gyógyszeripari törzskönyvezés, teljes körű gyógyszermarketing szolgáltatás, orvosi gyógyszerismertetés, gyártói és márkaképviselet, saját jogú gyógyszerek és étrend-kiegészítők fejlesztése, gyártása és piacra vitele.
A külföldi terjeszkedés első állomása Szerbia volt, ahol közel 20 éve működik önálló leányvállalata a cégcsoportnak. A Goodwill Pharma doo. jelenleg a Balkán több országába exportál, és 2020. óta önálló gyógyszergyártási kapacitással is rendelkezik. A terjeszkedés további állomásaiként a Társaság leányvállalatokat hozott létre Közép-Kelet-Európa több országában.
A részvénytőke előtörténete:
A Társaság 1997. február 6. napján 1.020.000,- Ft jegyzett tőkével került bejegyzésre a cégjegyzékbe.
Ezt követően a Társaság jegyzett tőkéje 1997. november 18. napján előbb 2.000.000,- Ft összegre, majd 1998.
október 19. napján 3.000.000,- Ft összegre, 2003. április 15. napján 5.000.000,- Ft összegre, 2004. augusztus
5. napján pedig 50.000.000,- Ft összegre került felemelésre. A Társaság jegyzett tőkéjét 2005. november 8. napján előbb 41.580.000,- Ft összegre szállították le, majd 2006. április 24. napján határoztak a tulajdonosok a jegyzett tőke 50.000.000,- Ft összegre történő felemeléséről.
A Társaság tagjai az 1/2022.05.25. számú taggyűlési határozattal döntöttek a Társaság zártkörűen működő részvénytársasággá történő átalakulásáról, egyidejűleg a társaság jegyzett tőkéjének az eredménytartalékból 50.000.000,- Ft-ról 950.000.000,- Ft-tal 1.000.000.000,- Ft-ra történő felemeléséről. A zrt. működési forma és a jelenleg is hatályos 1.000.000.000,- Ft összegű alaptőke cégjegyzékbe történő bejegyzésének dátuma: 2022. augusztus 1.
A Goodwill Pharma Zrt. 2022. október 19. napján tartott közgyűlésén meghozott döntések keretében a részvényesek zártkörű forgalomba hozatal útján 30.001.000,- Ft összeggel megemelték a Társaság alaptőkéjét, mellyel összefüggésben 157.900 db, egyenként 10,- Ft névértékű és 190,- Ft kibocsátási értékű, a korábbiakban kibocsátott törzsrészvényekkel mindenben megegyező jogokat biztosító, névre szóló, dematerializált előállítású új törzsrészvény kibocsátására került sor. A kibocsátott részvényekből 78.950 db átvételére Xx. Xxxxxx Xxxxxx Gréta, valamint hasonlóképp 78.950 db átvételére Xxxxxx Xxxxxx Lilla vállalt kötelezettséget. A felemelt teljes alaptőke összege a Társaság nyilvánosan működő részvénytársasággá válásával egyidejűleg tehát 1.001.579.000,- Ft-nak felel meg, amely 100.157.900 db, egyenként 10,- Ft névértékű, névre szóló, dematerializált előállítású törzsrészvényből áll.
A Társaság alaptőkéje kizárólag pénzbeli vagyoni hozzájárulásból áll, amely teljes egészében megfizetésre került.
A Kibocsátó 2022. október 19. napján Közgyűlési Határozatban döntött a Kibocsátó működési formájának megváltoztatásáról nyilvánosan működő részvénytársasággá és a részvények regisztrációjáról az Xtendre.
A működési formaváltás hatályának napja a Részvények BÉT Xtendre történő regisztrációjának napja. Ettől a naptól kezdve a Kibocsátó elnevezése Goodwill Pharma Orvos és Gyógyszertudományi Kereskedelmi és Szolgáltató Nyilvánosan Működő Részvénytársaságra változik (rövid név: Goodwill Pharma Nyrt.). Ugyanezen nappal hatályba lép a Kibocsátó nyilvános részvénytársaságra vonatkozó rendelkezéseit tartalmazó Alapszabálya, amelyet jelen Információs Dokumentum II. számú melléklete tartalmaz. A Részvények BÉT Xtendre történő regisztrációjának napjával a Kibocsátó Felügyelőbizottsága és Auditbizottsága feláll és megkezdi működését.
A Részvények BÉT Xtendre történő regisztrációját követően nyújtja be a Kibocsátó a Szegedi Törvényszék részére a működési formaváltás végleges bejegyzésére irányuló kérelmét.
4.4. Cégstruktúra, szervezeti felépítés
A Társaság tulajdonosi struktúráját az alábbi ábra szemlélteti:
A tényleges tulajdonos magánszemélyek:
xx. Xxxxxx Xxxxxx: 76% tényleges tulajdoni hányaddal rendelkezik a Goodwill Pharma Zrt.-ben.
1988-ban végzett a Szent-Xxxxxxx Xxxxxx Orvostudományi Egyetem Általános Orvostudományi Karán, majd 1993-ban Fül-orr-gégegyógyász Szakorvosi képesítést szerzett. Szakmai pályafutását háziorvosként és kórházi fül-orr-gége szakorvosként kezdte, majd menedzseri, fejlesztői, cégvezetői feladatokat látott el több neves cégnél.
A Goodwill Pharma Orvos és Gyógyszertudományi Kereskedelmi és Szolgáltató Kft-ét házastársával, xx. Xxxxxx Xxxxxxxx 0997-ben alapította. Az alapítástól kezdődően tevékenyen részt vett a cég vezetésében és fejlesztésében: a cég tevékenységi körének kialakítása és bővítése, területi lefedettség növelése belföldön és külföldön, a termékportfólió kialakítása, folyamatos, vásárlói igényekhez alkalmazkodó alakítása, értékesítő csapat létrehozása, tevékenységük irányítása, a cég- és termékmarketing koordinálása. Tevékenysége alapvető jelentőségű és elengedhetetlen volt a cég fejlődése szempontjából. A Társaság növekedésével – eredményeit, tevékenységét, tagoltságát, munkaerő létszámát tekintve – a napi feladatok a menedzsmentre hárultak. Szakértő tulajdonosként a hosszútávú stratégiai döntések meghozatalában, a gyógyszerek, gyógyászati célú élelmiszerek, étrend-kiegészítők és egyéb fejlesztési projektek ötletgazdájaként segíti a cég munkáját.
dr. Jójártné xx. Xxxxxx Xxxxx: 24% tényleges tulajdoni hányaddal rendelkezik a Goodwill Pharma Zrt.-ben.
1988-ban végzett a Szent-Xxxxxxx Xxxxxx Orvostudományi Egyetem Általános Orvostudományi Karán. A végzés után a hódmezővásárhelyi Erzsébet Kórház Szemészeti osztályán kezdte meg orvosi tevékenységét, majd 1993-ban szakorvosi vizsgát tett szemészetből. Az állami intézeti munka mellett magán szakorvosi praxist is folytatott a lézeres szemsebészet területén. 1996-tól a Humán Oltóanyag- termelő és Gyógyszergyártó Rt. és az MSD Hungary Kft. közös szemészeti gyógyszerismertető csapatában folytatta munkáját először a kiemelt partnerek látogatásával, majd a szemészeti divízió menedzsere lett. 1998-ban csatlakozott a férjével Xx. Xxxxxx Xxxxxxxxx xözösen alapított Goodwill Pharma Kft- hez, ahol az első években sales menedzseri feladatot látott el. Ebben a szakaszban és a későbbiek során toborzás, HR menedzsment, kommunikáció, marketing és PR területen is szerzett tapasztalatot, mely területeken azóta is tanácsadói szerepet tölt be. Aktívan részt vesz a vállalat stratégiai döntéseiben, különös tekintettel a kommunikáció területére. Szakértőként a termékfejlesztés és orvosszakmai tanácsadás folyamatában jelentős szerepe van. A 2010-es években szerezte meg Business Coach majd Life Coach diplomáját, mellyel a vállalat képzési stratégiáját, az egyéni fejlődési lehetőségeket és a modern és támogató vállalati kultúra fejlesztését segíti.
A Goodwill Pharma-nál a menedzsment feladatokat ellátó személyek és a tulajdonosi jogok gyakorlói jól elkülönülnek egymástól. Az elmúlt évek HR fejlesztésének eredményeként jól definiált és munka- és felelősségi körök alakultak ki világos szervezeti struktúrában.
A Társaság szervezeti felépítése az alábbiak szerint került kialakításra:
SZERVEZETI ÁBRA − MAGYARORSZÁG
Ügyvezető Igazgató
Scientific Board
Titkárság, jog IT
Gazdasági igazgató
Termelési és fejlesztési
igazgató
Üzletfejlesztés
Orvos igazgató
Sales & Marketing
Controlling
FS, FSMP gyártás
Üzemeltetés
In−licensing
Külön képen
Könyvelés
Flotta menedzsment Termékfejlesztés
Törzskönyvezés
Projekt
menedzsment
Logisztikai vezető QC
Disztribúció
Raktár
Logisztika
Pénzügy
RP (GDP), QA, PV
A cég azon vezetői, kulcsemberei, akik tudásuk, tapasztalatuk, személyes kompetenciájuk alapján garantálják a további fejlődést:
Xxxxxx Xxxxx 2012 óta tölti be a Goodwill Pharma ügyvezetői pozícióját. Tanulmányait a Szegedi Tudományegyetemen és Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen végezte. Végzettségei: közgazdasági programozó matematikus, közgazdász. Szakmai pályafutását a PICK SZEGED Zrt-nél kezdte, ahol a kereskedelmi és gazdasági elemzések mellett, az akvizíciók előkészítése és a tőzsdei kapcsolattartás volt a feladata. 2002-től Angliában dolgozott kereskedelmi menedzserként a Kerry Foods Ltd. alkalmazásában, ahol az angol termelési gyakorlat elsajátítása mellett, lehetősége volt a legkorszerűbb nemzetközi marketing és kereskedelmi ismeretek elsajátítására. Felsővezetői gyakorlatot a Szegedi Vízmű Zrt-nél szerzett, ahol kezdetben vezérigazgató-helyettesként, majd vezérigazgatóként dolgozott.
A Goodwill Pharma ügyvezetőjeként feladata a gyógyszeripari csoport teljes tevékenységének irányítása: gyártás, nagykereskedelem, disztribúció, marketing és kereskedelem; a hosszú távú stratégia meghatározása, a leányvállalatok kontrollja és az export fejlesztése.
Xxxx Xxxxx a gazdasági igazgatói feladatokat látja el a Társaságnál. Közgazdászként végzett Szegeden 2002- ben. Pályáját a Pick Szeged Rt-nél kezdte, ahol elemző közgazdászként dolgozott. Munkája során lehetősége volt megismerni a nagyvállalati struktúrát, valamint a stratégiai döntéshozatali folyamatokat. Feladatai közé tartozott a tőzsdei kapcsolattartás is. Kiemelt projektje volt a Pick Szeged Rt. nemzetközi számviteli standardok szerinti beszámolókészítésének kidolgozása. A szakmai pályafutását a Raiffeisen Banknál folytatta, ahol először nagyvállalti hitelkockázat-elemzőként, majd csoportvezetőként dolgozott. Ebben a munkakörben számtalan iparág nagyvállalatának gazdasági működésének megismerésére nyílt lehetősége.
A Goodwill Pharma csapatához 15 évvel ezelőtt csatlakozott, ahol kamatoztatni tudta a nagyvállalatoknál szerzett szakmai tapasztalatát. A cégnél a pénzügyi, számviteli, kontrolling és logisztikai terület tartozik hozzá.
Xxxxx Xxxxxx a termelési és fejlesztési igazgatói feladatokat látja el a Társaságnál. A Szegedi Tudományegyetemen végzett 2000-ben élelmiszermérnökként, 2002-ben közgazdászként. Szakmai pályafutását a Pick Szeged Rt-nél kezdte gazdasági elemzőként, vezetői kontrolling és tőzsdei riportálás területen. Nagyvállalati környezetben szerzett tapasztalatot leányvállalati integráció területén. Kialakította a Társaság új termeléselszámolási és utókalkulációs rendszerét, vállalatirányítási informatikai rendszer bevezetésében vett részt.
A Goodwill Pharmához 2007-ben csatlakozott üzletfejlesztési igazgatóként azzal a feladattal, hogy a Társaság disztribúciós termékportfolióját kibővítse és gyógyszerlicensz alapon új, saját márkaneves termékkört hozzon létre. Stabil beszállítói partnerkört épített, létrehozta a törzskönyvezési, farmakovigilancia szakterületeket. 2014-től pilot üzem létrehozásának szervezője volt, étrend-kiegészítők, speciális gyógyászati célú tápszerek fejlesztése és gyártása indult. 2020-tól termelési és termékfejlesztési igazgatóként megszervezte a Társaság léptéknövelt gyártóüzemét, felügyeli a technológiai beruházásokat, elindította a minőségirányítási rendszerek tanúsítását.
Xx. Xxxx Xxxxxx az orvos-igazgatói feladatokat látja el a Társaságnál. A Szent-Xxxxxxx Xxxxxx Orvostudományi Egyetemen végzett általános orvosként Szegeden 1994-ben. Pályáját az Országos Mentőszolgálatnál kezdte oxyológusként. A Xxxxxx Xxxxxx Tudományegyetemen 1998-ban megszerzett egészségügyi szakközgazdász diplomájával több multinacionális gyógyszergyár magyarországi képviseletén szerzett szakmai gyakorlatot.
2008 óta a Goodwill Pharma cégcsoportnál dolgozik. Kezdetben termékmenedzserként, majd business unit managerként dolgozott. 2018 óta a Goodwill Pharma orvos igazgatójaként a cégcsoport tudományos-szakmai irányítását látja el. Széles körű tapasztalatainak köszönhetően tevékenysége kiterjed a vállalat által forgalmazott gyógyszerek, orvostechnikai eszközök, speciális gyógyászati célra szánt élelmiszerek és étrend- kiegészítők üzletfejlesztési, kutatás-fejlesztési, szakmai kommunikációs, továbbképzési és hatósági engedélyeztetési feladatainak koordinálására.
Jelenleg 10 gazdasági társaság kapcsolódik Goodwill Pharma Zrt.-hez.
Dr. Jójártné Xx. Xxxxxx Xxxxx
24%
A vállalatcsoport struktúráját az alábbi ábra szemlélteti:
Xx. Xxxxxx Xxxxxx
20% 76%
51%
100,0%
100%
51%
Goodwill Pharma doo Crna-Gora
Goodwill Klaszter Menedzsment Nonprofit Kft.
Goodwill Pharma doo Bosnia I Hercegovina
Goodwill Pharma Kosovo
Goodwill Pharma doo Hrvatska
Goodwill Pharma
doo (Serbia)
Goodwill Pharmaceuticals Slovakia sro
Goodwill Pharma SRL (Romania)
Goodwill Pharma Polska Sp. z o.o.
Goodwill Pharma Zrt.
100%
100%
100%
52%
100,0%
A Társaság leányvállalatai:
a) A Társaság 100 % tulajdoni részesedéssel rendelkezik a Goodwill Klaszter Menedzsment Nonprofit Kft.-
ben (cégjegyzékszám: 00-00-000000, székhely: 6724 Szeged, Cserzy M. u. 32.)
b) A Társaság 51 % tulajdoni részesedéssel rendelkezik a Goodwill Pharma d.o.o.-ban. (Serbia)
c) A Társaság leányvállalata, a Goodwill Pharma d.o.o. (Serbia) 100 % tulajdoni részesedéssel rendelkezik
a Goodwill Pharma d.o.o.Crna-Gora-ban.
d) A Társaság 52 % tulajdoni részesedéssel rendelkezik a Goodwill Pharma d.o.o. Hrvatska -ban.
e) A Társaság 100 % tulajdoni részesedéssel rendelkezik a Goodwill Pharmaceuticals Slovakia s.r.o.-ban.
f) A Társaság 100 % tulajdoni részesedéssel rendelkezik a Goodwill Pharma s.r.l.-ban. (Románia)
g) A Társaság 100 % tulajdoni részesedéssel rendelkezik a Goodwill Pharma Polska Sp. z o.o.-ban.
h) A Társaság 51 % tulajdoni részesedéssel rendelkezik a Goodwill Pharma d.o.o.-ban. (Bosznia- Hercegovina)
i) A Társaság 100 % tulajdoni részesedéssel rendelkezik a Goodwill Pharma Kosovo-ban.
A Társaság jelenleg nem jogosultja magyar, nemzetközi, illetve európai uniós szabadalomnak.
A Társaság 68 fennálló védjeggyel rendelkezik, amelyek kivétel nélkül a Társaság által forgalmazott termékek elnevezéséhez kapcsolódnak. Ezen kívül a Társaságnál 9 védjegybejelentés is folyamatban van.
A Goodwill Pharma Zrt. a <xxx.xxxxxxxx.xx>, és a <xxx.xxxxxxxxxxxxxx.xxx > domain nevekkel és az azok alatt elérhető weboldalakkal rendelkezik, amelyek az alábbiak:
xxx.xxxxxxxx.xx xxx.xxxxxxxxx.xx www. xxxxxxxxxx.xx xxx.xxxxxxxxx.xx xxx.xxxxxxxx.xx xxx.xxxxxxxxxxxx.xx xxx.xxxxxxxxxxxx.xx xxx.xxxxxxxxx.xx xxx.xxxxxxxx.xx xxx.xxxxxxxxxx.xx xxx.xxxxxxx.xx xxx.xxxxxxxxxxxxxx.xx xxx.xxxxxxxx.xx xxx.xxxxxxxxxx.xx xxx.xxxx.xx
xxx.xxxxxxxxxxxxxxxxx-xxx.xx xxx.xxxxxxxxx.xx xxx.xxxxxxxx.xx xxx.xxxxxxxxx.xx xxx.xxxxxxxxx.xx xxx.xxxxxxx.xx
xxx.xxxxx-xxxxxxx-xxxxxx.xx xxx.xxxxxxxx.xx
A Társaság az alapítást követő években pár fővel működött, ami 2020-ban 45, 2021-ben 57 főre változott. 2022. augusztus végén a Társaság teljes foglalkoztatotti létszáma 80 fő, 2022 végére várhatóan további 5 fővel bővülhet. A Társaság leányvállalatait is figyelembe véve cégcsoport szinten a foglalkoztatotti létszám várhatóan eléri a 235 főt.
A Társaság 2021 év végi állapotának megfelelő statisztikai létszámot, alkalmazotti kategóriákat és vonatkozó személyi jellegű ráfordításokat az alábbi táblázat tartalmazza:
A 2021-es év összes bértömegére vonatkozó adatok | létszám | bruttó bér | bérjárulék |
felsővezetők | 3 | 14.857 eFt | 2.526 eFt |
irodai alkalmazottak | 45 | 215 622 eFt | 37.118 eFt |
gyártás | 9 | 30.841 eFt | 3.662 eFt |
Összes éves állományi létszám | 57 | 258.320 eFt | 43.306 eFt |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
A vizsgált időszakban a felsővezetői bérek nem érték el a piaci szintet, a Társaság megkezdte ennek korrekcióját.
A 2021. decemberi statisztikai létszám: 68 fő volt, a 2022 június 30.-i pedig 77. A teljes létszám 65 % felsőfokú végzettséggel rendelkezik, 35% pedig középfokú végzettséggel.
A Kibocsátó étrendkiegészítőket is forgalmaz, amelyek élelmiszernek minősülnek, ezért a jogszabály alapján tagja a Nemzeti Agrárgazdasági Kamarának, mint illetékes testületnek. A Nemzeti Agrárgazdasági Kamara feladata a hazai agrár- és élelmiszerszektor erősítése, érdekeinek érvényesítése, a magyar élelmiszerek versenyképességének támogatása, továbbá a szaktanácsadás, ezen kívül gyors, pontos és megbízható információk eljuttatása a gazdálkodókhoz.
4.10. Díjak, elismerések, társadalmi felelősségvállalás
A Társaság az elmúlt időszakban az alábbi elismerésekben, díjazásokban részesült:
A Goodwill Pharma 2020-ban elnyerte a K&H Bank által meghirdetett K&H családi vállalatok kiválósági díjat a Sikeres hosszú távú stratégia kategóriában.
További elismerések:
• Innovációs Díj a Makula Komplex termékre (2020)
• Business Superbrands díj 2021
A Társaság társadalmi szerepvállalása keretében megalapította a Goodwill Pharma az Egészségért Közhasznú Alapítványt 2017. május 17-én az alábbi célokkal:
Egészségmegőrzés, betegségmegelőzés elősegítése; egészségügyi rehabilitációs tevékenység folytatása; a tudományos tevékenységek és a kutatások támogatás; szakmai projektek indítása, szervezése; orvosok,
gyógyszerészek és egészségügyi személyzet oktatásának, továbbképzési rendezvények, kutatók kongresszusi részvételeinek, rövid tanulmányutak, csereprogramok támogatása.
A Társaság az orvostársadalom megbecsültségének kifejezése érdekében 2017 szeptemberében megalapította a Szent-Xxxxxxx Xxxxxx Orvosi Díjat:
A díj célja, hogy társadalmi és szakmai jelölést követően az alapítvány olyan orvosok munkáját ismerje el, akik
tevékenységét az odaadás, a magas tudományos igényesség, valamint az emberszeretet uralja.
A Társaság felismerte, hogy milyen nagy jelentősége van a vállalat életében annak, hogy amit és ahogyan kommunikál és megoszt magáról környezetével és munkatársaival. Jelenleg és a jövőben is aktívan foglalkoznak a PR és Marketing feladataikkal.
A Társaság PR tevékenységének fő elemei a következők:
- Szent-Xxxxxxx Xxxxxx orvosi díj, amelyet minden évben munkájuk elismeréseként olyan orvosok vehetnek át, akiket a szakmai zsűri és a páciensek is érdemesnek tartanak arra. A díjra jelöltek évente több százezer lakossági szavazatot kapnak, a díjátadó pedig a jelentősebb médiumok jelenlétében az MTA-n történik. A díj egybeforrt a Goodwill Pharma nevével.
- Szakmai konferenciákon és kongresszusokon történő megjelenés kiállítói standdal és előadásokkal, amelynek célja a teljes szakmai (orvosi, gyógyszerészi és érintett gazdasági) kör megszólítása, a Goodwill Pharma termékeinek, szolgáltatásainak bemutatása, ismertetése.
- Szakmai, gazdasági és közéleti lapokban megjelenő interjúk és PR hirdetések: tudatosan készülve a Társaság tőzsdei bevezetésére az alapító tulajdonosok aktív részvételével a mérvadó lapokban rendszeres megjelenés.
- Szponzorációk: a Goodwill Pharma évek óta aktív szerepet vállal a sport és egészséges életmódhoz kötődő programok támogatásában. Ezek állandó elemei: jégkorong, tollaslabda, squash csapat és események támogatása, továbbá eseti jelleggel olimpiai sportolók segítése a felkészülésben. Emellett olyan országos események szponzorációja (futóversenyek, egyetemi bajnokságok, regionális rendezvények), amelyhez jól illeszthető a Társaság megelőző / preventív portfoliója és kommunikációja.
- Adományozás, alapítványi tevékenység: az utóbbi években, többek között a COVID-járvány következményeként a magyar egészségügy extra terhekkel küzd. A Társaság küldetésként tekint a helyzet könnyítésére, mind anyagi, mind termékbeni adományozással segítve az ágazatot.
A fent felsorolt tudatos PR stratégia eredményeként az érintett szereplők a Társaságot megbízható, minőségi partnernek tartják.
A Goodwill Pharma Zrt. saját, országos lefedettségű értékesítői és gyógyszerismertetői csapattal rendelkezik:
patikalátogatókkal és orvoslátogatókkal. A patikai értékesítést a patikalátogatók végzik; a tevékenység a közel
1.500 szerződéses partner gyógyszertár rendszeres, személyes meglátogatásán alapul. A szakmai információkat a Goodwill Pharma Zrt. orvoslátogatóin keresztül juttatja el az érintett orvoscsoportokhoz, melyek aktívan vesznek részt a termékek ajánlásában. Az orvoslátogató csapat lefedi az összes érintett szakterületet, kiemelten: reumatológia, traumatológia, ortopédia, urológia, fül-orr-gégészet, szemészet, gasztroenterológia, belgyógyászat és háziorvoslás.
A kommunikációs csatorna része a termékismertető szakmai anyagok (prospektusok, termékajánló kártyák, poszterek, webes hirdetések, akciók), melyek információi online felületen is elérhetőek a webáruházban, valamint szakirányú konferenciákon is megjelenik a cég a termékeivel.
A Társaság kommunikációs stratégiájának fontos része a közvetlen fogyasztói kommunikáció is, elsősorban az étrendkiegészítők és a vény nélkül kapható gyógyszerkészítmények esetében. Ennek legjelentősebb elemei:
-televíziós és rádiós megjelenések
-Google display és Facebook hirdetések, megjelenések
- 25 különböző honlap a különböző termékek népszerűsítése céljából (tételes felsorolást ld. 4.7.
pontban)
-POS hirdetések (állandó polc- és másodkihelyezések, szórólapos, akciós újságos megjelenések, kirakatfóliák)
5. A Társaság üzleti tevékenységének bemutatása
A Társaság jelenlegi portfóliójában meghatározó a gyógyszerek csoportja, amely több mint 70 különféle hatáserősségű és kiszerelésű saját készítményt tartalmaz. Ezek jelentős része vényköteles készítmény, amelyből több egészségbiztosítási (TB) támogatással rendelhető termék.
2012-ben kerültek forgalomba a Társaság első magyar fejlesztésű és gyártású készítményei, melyek száma évről évre gyarapszik.
A gyógyszerek egy másik csoportját a Társaság által disztribúcióban képviselt termékek jelentik, amelyek nemzetközi gyógyszergyártó partnerek készítményei, ezek teljes magyarországi értékesítési láncolatát a Társaság képviseli. Ezen gyógyszerek többsége multinacionális vállalatok készítményei, amelyek importja az alábbi országokból történik, mint például Olaszország, Hollandia, Svédország, Spanyolország, Portugália, Svájc, Németország, Lengyelország. Ezek a megállapodások döntő részben (a forgalom 98%-át lefedve) kizárólagos jogot biztosítanak a Goodwill Pharmának a termékek forgalmazására.
A termékportfolió többi csoportja:
-étrendkiegészítők
-speciális gyógyászati célra szánt élelmiszerek
-orvostechnikai eszközök
A fenti portfolióból a Társaság szegedi gyártókapacitásának folyamatos fejlesztésével egyre több termék már saját üzemben készül. A Társaság üzeme rendelkezik az étrend-kiegészítők gyártásához szükséges HACCP tanúsítvánnyal és ISO22000:2018 szabvány szerinti tanúsítvánnyal is.
A Társaság nagy figyelmet fordít az étrend-kiegészítő portfóliójának fejlesztésében arra, hogy termékei speciális egészség-igényeket is kielégítsenek. Az étrend-kiegészítő család zászlóshajója a Szent-Xxxxxxx Xxxxxx vitamincsalád, amely minőségi étrend-kiegészítőként markáns szereplője a hazai vitamin piacnak. A Szent- Xxxxxxx Xxxxxx védjegy használata az örökössel kötött megállapodás értelmében 2121. szeptemberéig, vagyis még 99 évre szól globálisan.
5.2. A Társaság operatív irányítása
A Társaság mindennapi működését az üzletágvezetők közvetlen irányítása mellett a felsővezetés felügyeli. (lsd. lenti szervezeti ábra)
SZERVEZETI ÁBRA − MAGYARORSZÁG
Ügyvezető Igazgató
Scientific Board
Titkárság, jog IT
Gazdasági igazgató
Termelési és fejlesztési
igazgató
Üzletfejlesztés
Orvos igazgató
Sales & Marketing
Controlling
Pénzügy
FS, FSMP gyártás
Üzemeltetés
In−licensing
Külön képen
Könyvelés
Flotta menedzsment Termékfejlesztés
Törzskönyvezés
Projekt
menedzsment
Logisztikai vezető QC
Disztribúció
Raktár
Logisztika
RP (GDP), QA, PV
SALES&MARKETING SZERVEZETI ÁBRA − MAGYARORSZÁG
Kereskedelmi igazgató
Mozgásszervi
BU
GP & URO
BU
Patika BU
Gasztro &
NEU BU
Online BU
Export Trade BU
menedzser menedzser
BU BU
menedzser menedzser
BU
menedzser
BU BU
menedzser menedzser
16 16 12 Patika orvoslátogató orvoslátogató rep
2 Sales
Controller
6 KAM CC & Online
Marketing Team | |||
Brand menedzsment | Grafika, tervezés | ||
(Megjegyzés: az Nyrt-vé alakulással a Társaság esetében Igazgatóság, Felügyelőbizottság és Auditbizottság fog működni)
Az elmúlt évek tudatos szervezetfejlesztésével a Goodwill Pharma Zrt. szervezeti felépítése, döntéshozatali rendszere a nagyvállalati sajátosságokat mutatja. A tulajdonosok korlátozottan vesznek részt az operatív működésben, az egyes részlegek vezetői, valamint a vezérigazgató és a cégvezető önálló döntési jogkörrel és felelősséggel bírnak. A cég meghatározó döntéshozó szerve a felsővezetői Board, amely a két tulajdonos mellett a cégvezetőből, a gazdasági igazgatóból, és a termelési és termékfejlesztési igazgatóból áll. A Board egy igazgatósághoz hasonlóan működik, amely stratégiai kérdésekben a cég legfontosabb döntéshozó testülete. A cégvezető önálló aláírási joggal rendelkezik, operatív kérdésekben önállóan dönt.
A Társaságnál a pénzügyi beszámolási és előrejelzési rendszer a következőképpen működik: a menedzsment
minden év november 15-ig elkészíti és prezentálja a tulajdonosi kör felé a következő évi részletes termékszintű, pénzügyi, valamint cash-flow tervet, amelyet közösen megvitatnak. A tulajdonos megfogalmazza az elvárásait, amelyet a menedzsment beépít a tervbe, majd november 30-ig elfogadásra kerül a végleges terv. Ezzel párhuzamosan 5 éves összefoglaló terv is készül.
Az ügyvezető és a gazdasági igazgató havonta számol be a tulajdonosok felé a cég előző havi pénzügyi eredményeiről, valamint az év végéig várható eredményről. A tény és a várható számokat ezen a fórumon összevetik a tulajdonosi kör által az előző évben jóváhagyott tervekkel. Az eltérések okait részletesen megvitatják, és szükség esetén az esetleges módosításokról döntést hoznak. Megvitatásra kerül a cash-flow helyzet is, amelyet gördülő tervezéssel a gazdasági igazgató prezentál.
A döntési és tervezési folyamatot a 2007-ben bevezetett Forrás-SQL integrált vállalatirányítási rendszer segíti, amelyre támaszkodva a kontrolling osztály napi, heti, havi, negyedéves, féléves, éves és ad-hoc riportokat készít.
2022-ben a tulajdonosi kör és a menedzsment elhatározta, hogy a jelenlegi integrált vállalatirányítási rendszert lecseréli egy modernebb, a jelenlegi és a jövőbeli cégméretnek jobban megfelelő, a kor kihívásaira jobban reagáló vállalatirányítási rendszerre, a QAD-ra. A bevezetési folyamat 2022. júniusában elkezdődött, éles indulás 2023. január 1-jén történik meg a pénzügyi-számviteli és kontrolling területen, majd 2024. január 1- jén a logisztikai és gyártás területén.
5.3. A Társaság tevékenységi köre
A Társaság elsődleges célja, hogy vertikálisan integrált egészségügyi szolgáltatóként - a gyógyszerek, étrend- kiegészítők és orvostechnikai eszközök fejlesztése, gyártása, forgalmazása és marketingje által - meghatározó regionális szereplővé váljon. Ehhez stabil hátteret biztosít a Társaság széleskörű gyógyszeripari tapasztalata és kapcsolatrendszere, magasan képzett humán erőforrása és stabil pénzügyi háttere. Fejlődési lehetősége a nemzetközi szinten versenyképes termékek előállításában és az innovációban rejlik.
A lakosság értékrendjében az itthoni gyógyszerek a megbízhatóságot és a kiváló minőséget képviselik. A magyar orvosok többsége fontosnak tartja, hogy a kezelés elrendelésénél hazai készítményt válasszon.
A cégcsoport márkáit az innováció jellemzi, termékei – köszönhetően a magasan kvalifikált fejlesztő csapatnak
- orvosi szemmel és gyógyszerész precizitással készülnek; cél a komplex kezelés lehetősége, amely hozzájárulhat a gyógyuláshoz, jobb életminőséghez vagy a páciens állapotának stabilizálásához.
A Goodwill Pharma Zrt. jelenlegi portfóliójában meghatározó a gyógyszerek csoportja, amely több mint 70 különféle hatáserősségű és kiszerelésű saját készítményt tartalmaz. Ezek jelentős része vényköteles készítmény, amelyből több egészségbiztosítási (TB) támogatással rendelhető termék.
2012-ben kerültek forgalomba a Goodwill Pharma első magyar fejlesztésű és gyártású készítményei, melyek száma évről évre gyarapszik.
A gyógyszerek egy másik csoportját a Goodwill Pharma Zrt. által disztribúcióban képviselt termékek jelentik, amelyek nemzetközi gyógyszergyártó partnereink készítményei, ezek teljes magyarországi értékesítési láncolatát a Goodwill Pharma képviseli. Ezen gyógyszerek többsége multinacionális vállalatok készítményei, amelyek importja az alábbi országokból történik, mint például Olaszország, Hollandia, Svédország, Spanyolország, Portugália, Svájc, Németország, Lengyelország. Ezek a megállapodások döntő részben kizárólagos jogot biztosítanak a Goodwill Pharma Zrt.-nek a termékek forgalmazására.
A fenti portfolióból a Társaság szegedi gyártókapacitásának folyamatos fejlesztésével egyre több termék már saját üzemben készül.
2020-ban a Goodwill Pharma Kft. székhelyén az új étrend-kiegészítő gyártóüzem már úgy épült, hogy gyógyszergyártásra is alkalmas legyen, az üzemben található berendezések nagy része már most is alkalmas a gyógyszergyártási engedélyezési folyamatra.
A géppark fejlesztése a 2020. novemberi indulás óta folyamatos, a gépbeszerzések, technológiák beszerzése részben pályázati forrásból, részben saját forrásból valósul meg.
A gyártási kapacitás növekedésének legfontosabb mutatószámai, hogy az üzem időszakosan már két műszakban dolgozik.
Az étrend-kiegészítő gyártás nemcsak a HACCP előírásoknak felel meg, de jelenleg is a legmagasabb szintű szabványosított élelmiszer-biztonság irányítási rendszer az ISO22000:2018 szerint működik, a Food GMP előírásait is lefedve.
A Szegedi Tudományegyetemnek és számos helyi kutatóintézetnek köszönhetően Szeged az ország egyik legnagyobb kutatás – fejlesztési és innovációs központja.
A Kibocsátó K+F+I tevékenysége - együttműködve az Egyetemmel, építve a helyi szakember gárdára és a magas szintű egyetemi szakképzésre – eredményeként számos olyan innovatív, tudományos alátámasztott saját fejlesztésű termék került a piacra (pl. Nephroxon, Makula Komplex, Wiloxon), amelyek speciális egészségügyi kondíciók kapcsán nyújtanak megoldást.
A magyar piacon és a régió országaiban tevékenykedő cégek közül a Társaság tulajdonosi struktúrájához, tevékenységi köréhez a legközelebb a Béres Gyógyszergyár Zrt. áll. Mindkét cég fejlődésének kulcsa az innováció, a termékkínálat növelése.
Az értékesítés nettó árbevételét megvizsgálva a magyar piacon az egyik legnagyobb növekedést a Társaság tudta elérni annak eredményeként, hogy a kiélezett versenyben is életképes, stabilan fejlődő a cég, megtalálta azokat a piaci réseket, ahol forgalmazott termékeivel, értékesítési koncepciójával folyamatosan új eredményeket tud elérni.
A fenti megállapítást erősíti, hogy a Társaság az üzemi/üzleti tevékenység eredménye, valamint az EBITDA tekintetében is folyamatosan növekvő teljesítményt nyújt, a nemzetközi háttérrel rendelkező cégekkel is versenyben van.
5.5. Iparági jellemzők és sajátosságok
Kelet-Közép-Európa gazdasági fejlődése szempontjából kulcskérdés a tudásigényes, nagyobb hozzáadott értéket előállító tevékenységek felé történő elmozdulás. A komoly hagyományokkal rendelkező magyarországi gyógyszergyártás - iparági sajátosságaiból adódóan - egyik fontos szereplője e szerkezet-váltási folyamatnak. Magyarország Kelet-Közép-Európa egyik meghatározó, jelentős növekedést mutató gyógyszer-exportőre. A hazai gyógyszeripar növekedését meghatározó piacok elsősorban Kelet- és Kelet-Közép-Európában találhatóak. A magyarországi gyógyszeripar termékei jelentős súlyt képviselnek a legfontosabb célországok piacain.
Magyarország egy évszázada jelentős iparági szereplő: a mai gyógyszergyárak elődei a századfordulón családi kisvállalkozásokként jöttek létre. Már a két világháború közti időszakban komoly exportnövekedés jellemezte az iparágat. A rendszerváltás után a gyógyszerpiaci szabályozás változása (termékszabadalom bevezetése), a külföldi termékek nagyobb arányú megjelenése a kereskedelem liberalizációja nyomán, valamint a nemzetközi pénzügyi és szakmai befektetők részvételével lebonyolított privatizáció egyaránt jelentős hatással volt az iparág átalakulására. 1996-ban a gyógyszeripari vállalatok többségi magántulajdonba kerültek. A külföldi szakmai befektetők döntően francia, észak-amerikai és izraeli vállalatok voltak, akik számára Kelet-Európa az 1980-as évek végén egyszerre jelentett vonzó (nagy, telítetlen piac) és kockázatos (bizonytalan politikai és gazdasági helyzet) befektetési környezetet. Míg az Alkaloida, a Biogal (TEVA) és a Chinoin (Sanofi) egy-egy multinacionális vállalatba tagozódott, az Egis és a Humán - saját menedzsmentje révén – a továbbiakban is viszonylag önálló maradt. A Richter külföldi pénzügyi befektetők többségi tulajdonába kerülését a menedzsment önállóan koordinálta.
Magyarország gyógyszeripara ma főként ún. branded generikumokat gyárt: az originális hatóanyagnév alatt
értékesített, hagyományos generikumokkal ellentétben e termékeknek saját márkanevük van, és gyakran egyéb tulajdonságaikban - például gyógyszerforma, felszívódás - is eltérnek az originális termékektől. A legnagyobb hazai gyógyszergyárak originális kutatás-fejlesztési tevékenységet is végeznek.
Az iparág hagyományosan Budapest-központú.
A lakosság értékrendjében az itthoni gyógyszerek a megbízhatóságot és a kiváló minőséget képviselik. A magyar orvosok többsége fontosnak tartja, hogy a kezelés elrendelésénél hazai készítményt válasszon.
A magyar gyógyszeripar rendkívül sok szereplős, a piac erősen osztott és kompetitív. Nincs meghatározó piaci szereplő, akinek a részesedése akár a piac 10%-át is elérné, a Kibocsátó piaci részesedése 1% alatti.
Ezért teljes versenytárs elemzésre nincs lehetőség, de néhány meghatározó iparági szereplőn keresztül jól bemutatható a piac.
Magyarországon tevékenykedő kiemelt versenytársak:
-Bayer Hungária Kft. (a Bayer AG leányvállalata)
-Béres Gyógyszergyár Zrt.
-Egis Gyógyszergyár Zrt.
-Xxxxxxx Xxxxxx Xxxx.
-Sanofi-Aventis Magyarország Zrt.
-Novartis - Sandoz
Bayer AG: Kutatásorientált, több mint 150 éves múlttal rendelkező nemzetközi gyógyszeripari és vegyipari nagyvállalat. Alaptevékenységei közé tartozik az egészségvédelem és a mezőgazdaság. A központja Németországban, Leverkusenben található. A világ harmadik legnagyobb bevételű gyógyszergyára.
Béres Gyógyszergyár Zrt: Magyar, családi tulajdonban lévő vállalkozás. A cég székhelye Budapesten található, üzeme Szolnokon. Piacvezető az egészségmegőrző készítmények gyártása és forgalmazása terén, kínálatában jelenleg közel 150 féle termék szerepel.
Egis Gyógyszergyár Zrt: Magyar székhelyű gyógyszergyártó vállalat. Tevékenysége kiterjed az originális kutatástól és generikus fejlesztéstől a hatóanyag- és készgyógyszer-gyártáson át az értékesítésig. Termékei - hatóanyagok és kész gyógyszerek - három magyarországi telephelyén készülnek: székhelyén, a budapesti Keresztúri úton találhatók hatóanyaggyártó üzemei, a Bökényföldi úton működnek injekció-, tabletta és csomagoló üzemei, valamint itt található készáruraktárainak egyike is. Körmendi gyáregységének tablettaüzemében tabletták, drazsék és pelletek készülnek, galenikus üzemében kenőcsöket, kúpokat, oldatokat, szirupokat és aeroszolokat gyárt.
Xxxxxxx Xxxxxx Xxxx: Magyarországi központú, innovációra épülő specializált gyógyszercég. Tevékenysége vertikálisan integrált: gyógyszergyártással, kutatás-fejlesztéssel, kereskedelemmel, valamint marketinggel foglalkozik. A Richter több mint száz éve a magyar nemzetgazdaság meghatározó szereplője. Évszázados sikerét többek között az átgondolt és megfontolt döntéshozatalnak is köszönheti, amely mindig a hosszú távú stratégia megvalósulását szolgálta. A Társaság több mint 200 féle gyógyszert gyárt, a legnagyobb magyar gyógyszergyártó, 5 világrészre kiterjedő piachálózattal, 29 képviseleti irodával, valamint 40 kereskedelmi és marketing vállalattal rendelkezik. Tevékenységét összesen 6 leány- és közös vállalat támogatja a gyártás és fejlesztés területén. Hazai piacán kívül a világ több mint száz országába szállít hatóanyagokat és késztermékeket.
Sanofi-Aventis Magyarország Zrt: A Sanofi világ több mint 100 országában 110 000 alkalmazottat foglalkoztat, készítményei szinte minden terápiás területen megtalálhatóak. Jelen van a hazai gyógyszeriparban,
tevékenysége a kutatás-fejlesztéstől kezdve a gyártáson át egészen a világszintű disztribúcióig terjed, az értékesítést is beleértve. A vállalat négy gyáregységben végzi a gyógyszergyártás tevékenységét, a klinikai vizsgálatoktól a termelésen keresztül a disztribúcióig. A vállalat négy telephelyen 2300 dolgozót foglalkoztat.
A Novartis International AG egy multinacionális gyógyszeripari vállalat, amelynek központja Svájcban, Bázelben található. Leányvállalatai a Ciba Vision, a Sandoz, az Alcon, valamint a Chiron Corporation vállalatok, amelyek közül a Sandoz meghatározó magyarországi jelenléttel rendelkezik.
A Kibocsátó legfontosabb piaca a magyar piac, amely az árbevétel 94%-át adja. A második legnagyobb piac a szerb piac, de ezen kívül a Kibocsátó exportál Romániába, Csehországba és Lengyelországba terméket, valamint Németországba szolgáltatást.
A lenti táblázat tartalmazza a Kibocsátó árbevételi megoszlását földrajzi régiónként.
Magyarország | 94,3% |
Szerbia | 4,6% |
Románia | 0,4% |
Németország | 0,4% |
Csehország | 0,2% |
Lengyelország | 0,1% |
ÖSSZESEN | 100,0% |
A Kibocsátó export piacai hasonlóan a magyar piachoz, rendkívül sok szereplősek, a piacok erősen osztottak és kompetitívek.
A termékcsoporton belüli összetételt nézve az alábbi táblázat szerinti arányok jellemzik a Kibocsátót:
TERMÉKCSOPORTOK MEGNEVEZÉSE | ÉRTÉKESÍTÉSEN BELÜLI ARÁNY |
48,8% | |
Gyógyszer - Liszenszelt generikusok | 23,1% |
Étrendkiegészítők - saját gyártás | 13,9% |
Étrendkiegészítők - disztribúció | 10,9% |
Orvostechnikai eszközök | 3,1% |
Egyéb | 0,2% |
ÖSSZESEN | 100,0% |
Fontos megjegyezni, hogy jelen dokumentum az Anyavállalat, vagyis a Goodwill Pharma Zrt. tevékenységét hivatott bemutatni, azonban a teljességhez hozzátartozik, hogy a Goodwill Pharma Zrt. Szerbiában rendelkezik egy leányvállalattal, amely jelentős forgalmat generál elsősorban az ex-Jugoszláv államokban.
A Társaság vevői oldalon történő szerződéses folyamata az alábbiak szerint történik: Jellemzően nagykereskedő vállalatokkal kötött írásbeli keretszerződések alapján, heti szállítással és elektronikus megrendelésekkel, havi elszámolás alapján, adott esetben egyedi akciókkal. Direkt értékesítés esetén jellemzően patikákkal kötött egyedi megállapodások alapján, elektronikus megrendeléssel.
A Társaság szállítói oldalon történő szerződéses folyamat az alábbiak szerint történik: A szállítói oldalon egyrészt az exkluzív disztribúciós szerződések jellemzőek. Ennek alapján a gyógyszerhez tartozó dosszié a szerződő fél tulajdonában van és Társaság kizárólagos jogot szerez arra, hogy a terméket behozzák, forgalmazzák és népszerűsítsék. A beszerzési ár ás eladási ár szerződésenként változik. Általában
„profitsharing” alapon működnek. Jellemzően hosszútávú szerződések (5 év) és teljesítménytől, illetőleg elégedettségtől függően meghosszabbíthatóak. Másrészt a Társaság bérgyártókat vesz igénybe saját gyógyszerkészítményei gyártásához. Ezek jellemzően hosszútávú, stabil szerződések.
A Társaság legnagyobb szállítói között olyan jó hírnévvel és hosszú szakmai múlttal rendelkező gyógyszerforgalmazók vannak, mint:
a) Recordati
b) Alfasigma
c) Tillotts Pharma
A főbb beszállító partnerek:
Név | Tevékenységi kör | Ország | Termék típus |
Recordati | gyógyszergyártás | Olaszország | szív-érrendszer |
Alfasigma | gyógyszergyártás | Olaszország | gasztroenterológia |
Tillotts Pharma | gyógyszergyártás | Svájc | gasztroenterológia |
Hennig | gyógyszergyártás | Németország | neurológia |
Polpharma | gyógyszergyártás | Lengyelország | neurológia, urológia |
A fő vevői kapcsolatok:
A Társaság legnagyobb vevői között olyan jó hírnévvel és hosszú szakmai múlttal rendelkező gyógyszernagykereskedők vannak mint például a Hungaropharma Zrt., vagy a Phoenix Pharma Zrt. A Társaság a gyógyszernagykereskedők nagy részével közel 20 éve áll kapcsolatban. A gyógyszernagykereskedők mind kiváló fizetési képességgel és fegyelemmel rendelkező cégek, amelyek a Társaság árbevételének közel 70%-át adják.
A vevői kapcsolatok másik nagy csoportja a gyógyszertárak. A Társaság 2015-ben döntött úgy, hogy nem csak nagykereskedőkön keresztül, hanem közvetlenül is értékesít árut gyógyszertáraknak. Jelenleg közel 1.700 gyógyszertárral van szerződése a Társaságnak (ez a teljes gyógyszertári piac kb. 70%-a). A gyógyszertárak adják a Társaság árbevételének kb. 20%-át.
A vevői kapcsolatok harmadik nagy csoportja az export partnerek. Ezek közül a Társaság szerbiai leányvállalata a legnagyobb exportpartner, de ezen kívül Lengyelországba, Szlovákiába, Csehországba és Romániába is szállítunk terméket. Az export adja az árbevétel kb. 4%-át.
A főbb vevői partnerek:
Név | Tevékenységi kör | Ország |
Phoenix Pharma Zrt. | gyógyszer-nagykereskedelem | Magyarország |
Hungaropharma Zrt. | gyógyszer-nagykereskedelem | Magyarország |
Bellis Egészségtár Kft. | gyógyszer-nagykereskedelem | Magyarország |
Euromedic Zrt. | gyógyszer-nagykereskedelem | Magyarország |
Patika Contact Kft. | gyógyszer-nagykereskedelem | Magyarország |
Pharmaroad Kft. | gyógyszer-nagykereskedelem | Magyarország |
A Társaság elsődleges célja, hogy vertikálisan integrált egészségügyi szolgáltatóként - a gyógyszerek, étrend- kiegészítők és orvostechnikai eszközök fejlesztése, gyártása, forgalmazása és marketingje által - meghatározó regionális szereplővé váljon. Ehhez stabil hátteret biztosít a Társaság széleskörű gyógyszeripari tapasztalata és kapcsolatrendszere, magasan képzett humán erőforrása és stabil pénzügyi háttere. Fejlődési lehetősége a nemzetközi szinten versenyképes termékek előállításában és az innovációban rejlik.
A Társaság célja, hogy a regionális multinacionális szerepkör betöltéséhez olyan új, egységes vállalatirányítási rendszer bevezetése történjen meg, mely egyszerre tudja kezelni a hazai anyavállalat és a külföldi leányvállalatok teljes működési mechanizmusát.
A Társaság döntéshozó testületének tagjai az elmúlt időszakban folyamatosan konzultációkat folytattak nemzetközi tanácsadókkal, a megfogalmazott stratégiai célok optimalizálása és finanszírozása kapcsán. A tárgyalások eredményeként az az álláspont alakult ki, hogy a Társaság stratégiájával, valamint a tulajdonosok hosszú távú elképzeléseivel leginkább a tőzsdei bevezetés áll összhangban, ezért elsődleges cél a Társaság részvénytársasággá alakulása volt, majd ezt követően a BÉT Xtend-re történő regisztráció, valamint a tőzsdei tőkebevonási stratégia kidolgozása.
További fontos szempont, hogy a tőzsdei jelenlét folyamatos tőkeemelési lehetőséget biztosít a további növekedés finanszírozására, valamint növeli a Társaságismertségét és értékét. Mivel a Társaság üzleti partnereinek nagy része nemzetközi gyógyszeripari cég, a tőzsdei jelenlét erősíti az üzleti bizalmat is.
A tőkeemeléssel bevonandó friss tőkét a Társaság az alábbi módon tervezi a stratégiai célok érdekében felhasználni (adatok millió Ft-ban és nettóban értendők):
Összköltség | Pályázati támogatás | Hitelfelvétel | Önerő és tőzsdei forrásbevonás | |
Regionális központ kialakítása Szegeden | 2 050 | 713 | 1 000 | 337 |
Logisztikai kapacitás növelése | 900 | 329 | 300 | 271 |
GMP alapanyag raktár + labor | 650 | 242 | 300 | 108 |
Gyógyszergyártási GMP kialakítása | 125 | 0 | 50 | 75 |
Gyártóüzemi gépbeszerzések | 700 | 281 | 180 | 239 |
K + F + I központ létrehozása | 650 | 105 | 0 | 545 |
Gyógyszeripari liszenszek és know−how−k beszerzése | 180 | 17 | 10 | 153 |
Likvid üzemi gépbeszerzések | 80 | 0 | 0 | 80 |
ERP rendszer bevezetése és kapcsolódó IT beruházások | 210 | 79 | 60 | 71 |
ÖSSZESEN | 5 545 | 1 766 | 1 900 | 1 879 |
A táblázat a már jóváhagyott beruházási terv kivonata, nem tartalmazza azon további elemeket, amelyek a Társaság célkitűzései között szerepelnek, de még kidolgozás alatt állnak. Ezek közé tartoznak többek között a lehetséges akvizíciók, illetve további egészségügyi fejlesztések.
A Társaság stratégiai célja, hogy a régióban meghatározó multinacionális cégcsoporttá váljon. Ennek legfontosabb elemi az elkövetkezendő években:
1.) Az étrend-kiegészítő készítmények gyártását fejlesztve megteremteni a szegedi gyógyszergyártás
alapjait;
2.) Erősíteni a K+F+I tevékenységet önálló K+F+I központ létrehozásával;
3.) A logisztikai kapacitás növelése a biztonságos ellátás, valamint a folyamatosan bővülő termékkör kiszolgálása érdekében;
4.) Exportfejlesztések saját leányvállalatokon és disztribúciós partnereken keresztül; 5.) Regionális központ kialakítása Szegeden;
6.) A jelenlegi termékportfolió bővítése, és akvizíciós lehetőségek.
1.) Szegedi gyógyszergyártás alapjainak megteremtése
2020-ban a Társaság székhelyén az új étrend-kiegészítő gyártóüzem már úgy épült, hogy gyógyszergyártásra is alkalmas legyen, az üzemben található berendezések nagy része már most is alkalmas a gyógyszergyártási engedélyezési folyamatra.
A géppark fejlesztése a 2020. novemberi indulás óta folyamatos, a gépbeszerzések, technológiák beszerzése részben pályázati forrásból, részben saját forrásból valósul meg.
A gyártási kapacitás növekedésének legfontosabb mutatószámai, hogy az üzem már két műszakban dolgozik,
folyamatos a munkaerőfelvétel.
Az étrend-kiegészítő gyártás nemcsak a HACCP előírásoknak felel meg, de jelenleg is a legmagasabb szintű szabványosított élelmiszer-biztonság irányítási rendszer az ISO22000:2018 szerint működik, a Food GMP előírásait is lefedve.
A Goodwill Pharma csoport célja, hogy a meglévő szerbiai gyógyszergyártó üzeme mellett Szegeden is gyógyszert tudjon gyártani. Ennek megfelelően, a fenti engedélyeken és minőségbiztosítási rendszereken túl, újabb engedélyezési folyamat, a GMP (helyes gyógyszergyártási gyakorlat) szerint üzemeltetett rendszerre vonatkozó gyógyszergyártási engedély megszerzése a cél.
Az üzemben újabb eszközbeszerzést, a szükséges gyógyszer törzskönyvi dossziék, know-how és gyártási engedélyek beszerzését is tervezi.
Az új beruházások egyik jelentős elemeként egy saját GMP laboratórium megépítésével a felszabadítási folyamatot (azaz a piaci értékesítéshez szükséges adminisztratív és minőségellenőrzési folyamatot) a saját kezébe veszi a Társaság, emellett olyan analitikai mérésekre ad lehetőséget, amelyek elengedhetetlenek a gyártásközi folyamatok hatékony kontrolljához, a helyben gyártott készítmények késztermék ellenőrzéséhez. A saját laboratórium kapacitása alkalmas lesz továbbá külsős partnereknek nyújtott analitikai szolgáltatások ellátására is.
Cél a regionális gazdasági szerepkör erősítése, amely növekvő saját gyártást, önálló fejlesztést és aktív külkereskedelmet is jelent egyben, sok más tényező mellett, ezen export-import értékesítési irányok biztosításához is hozzájárul a saját gyógyszeranalitikai kapacitás kiépítése.
2.) K+F+I központ kialakítása
A Szegedi Tudományegyetemnek és számos helyi kutatóintézetnek köszönhetően Szeged az ország egyik legnagyobb kutatás – fejlesztési és innovációs központja.
Együttműködve az egyetemmel, építve a helyi szakember gárdára és a magas szintű egyetemi szakképzésre a Társaság új, szegedi K+F+I központja lehetőséget fog teremteni új, magyar gyógyszer törzskönyvi dossziék fejlesztésére és új gyógyszerek és étrendkiegészítők középüzemi gyártására.
A K+F+I központ a Társaság jelenleg is meglévő telephelyén, a meglévő épületek újragondolásával valósul meg.
3.) Logisztikai kapacitás növelése
A Társaság 2019-ben 100%-os önerőből megvalósuló beruházásának eredményeként a cégcsoport logisztikai kapacitása háromszorosára bővült. Ezzel megszűnt a bértárolás szükségessége. A cégcsoport növekedési tempója és az újabb és újabb termékek megjelenése a portfolióban megköveteli a logisztikai, elsősorban raktár kapacitás további bővítését.
A COVID-19 járvány elmúlt 2 éves tapasztalata, hogy a késztermékek esetében stratégiai készletezés szükséges a hektikus vevői igények kiszolgálása érdekében. A nagykereskedelmi raktárkapacitás növelése hozzájárul az esetleges vitamin és gyógyszerkészítmény hiányok áthidalásához, erősítve a hazai stratégiai gyógyszerellátás biztonságát, ami nemzetgazdasági érdek.
A tervek szerint a 2. ütemben újabb 1.300 raklapos kapacitással bővül a meglévő logisztikai központ. A
fejlesztéssel egyúttal a szolgáltatások is bővülnek, az új épületben 2-8 C fokos tárolási kapacitás is létesül.
4.) Exportfejlesztés
A Társaság 2003. óta foglalkozik intenzíven az export piacok fejlesztésével. Ebben az évben hozta létre első külföldi leányvállalatát Szerbiában, Szabadkán, ahonnan azóta a környező országok (Albánia, Észak- Macedónia, Montenegró, Koszovó, Bosznia) piacait is ellátja termékeivel.
Azóta is a kiemelt stratégiai célkitűzések között szerepel az export további fejlesztése, kiemelten a közép-kelet európai régióban. Az elmúlt évtizedben leányvállalatok létesültek Szlovákiában, Romániában és Lengyelországban és elmondható, hogy mindhárom országban folyamatban vannak a szükséges termék regisztrációk és megkezdődött a termékek exportja.
A Goodwill Pharma csoport célja, hogy saját leányvállalatai mellett helyi disztribútorok és promóciós partnerek segítségével hozza forgalomba versenyképes termékeit. Jelenleg ilyen modellel működik Csehország, ahol a termékek forgalmazása disztribúciós partner bevonásával történik.
Az új szegedi regionális központ létrehozásával, valamint a portfolió folyamatos fejlesztésével, a jelenlegi export tevékenység megsokszorozódhat, mind új termékek megjelenésével a meglévő piacokon, mind új, akár távolabbi piacok megnyitásával.
A Társaság export tevékenysége két termékkörre fókuszál: egyrészt a mozgásszervi portfolióra (Cartinorm termékcsalád), amely Magyarországon kategóriájában már piacvezető, valamint a Szent-Xxxxxxx Xxxxxx termékcsalád, amely korszerű C-vitamin kombinációival a jelenkor kihívásaira ad megfelelő megoldást.
5.) Regionális központ kialakítása Szegeden
A Társaság jelenlegi iroda-kapacitása a további fejlődés gátjává vált. 2019-ben ezért a Társaság felújítandó ingatlant vásárolt Szeged belvárosában saját fejlesztés céljából, amelyet irodaházzá kíván alakítani. Az új regionális központ modern, kiemelkedő munkakörülményeket fog biztosítani a meglévő irodai alkalmazottaknak, és jelentős munkaerőbővítést tesz lehetővé. További cél, hogy rendezvények, konferenciák megtartásának lehetősége is megteremtődjön.
Az átépített irodaépületbe költözik át a korábbi központból a sales, marketing és gazdasági menedzsment, a gyártás és a jelenlegi K+F tevékenységek maradnak a meglévő telephelyen.
6.) Portfolió bővítése, és akvizíciós lehetőségek
A Goodwill cégcsoport az utóbbi években tudatosan bővítette tevékenységét a vertikális integráció mentén. 2012-ben kerültek forgalomba a Társaság első magyar fejlesztésű és gyártású készítményei, melyek száma évről évre gyarapszik.
A cégcsoport márkáit az innováció jellemzi, termékei – köszönhetően a magasan kvalifikált fejlesztő csapatnak
- orvosi szemmel és gyógyszerész precizitással készülnek; cél a komplex kezelés lehetősége, amely hozzájárulhat a gyógyuláshoz, jobb életminőséghez vagy a páciens állapotának stabilizálásához.
A fejlesztéseken belül különösen nagy hangsúlyt kap az étrendkiegészítők (preventív termékek) kutatása és fejlesztése tekintettel arra, hogy az elmúlt években a COVID-19 következményeként ez a piaci szegmens bővült a leggyorsabban és konkrét fogyasztói igények fogalmazódtak meg bizonyos termékek iránt.
A termékportfolió bővítésének elsődleges módja a saját gyártmányfejlesztés, azonban a Társaság elért arra a felkészültségi szintre, hogy egy jövőbeli akvizícióval (portfolió, kereskedő cég, vagy gyártóhely megvásárlásával) szélesítse tevékenységét. Ezen potenciális célpontok felkutatása jelenleg is aktívan folyik.
A fenti célkitűzések megvalósításához a Társaság pályázatot nyújtott be a GINOP_Plusz-1.1.2-21-2022 kiírás keretében, amely a magyar kkv-k multinacionális terjeszkedését támogató program.
A pályázat teljes költségvetése (amely tartalmazza a fenti célok jelentős részét) nettó 4,3 milliárd Ft, amelynek forrásösszetétele a következő:
- támogatás: 1,7 milliárd Ft
- banki hitelek: 1,9 milliárd Ft
- önerő: 0,7 xxxxxxxx Xx
A banki hitelek a két finanszírozó bank által jóváhagyásra és a Társaság és a bankok között aláírásra kerültek a
következő paraméterekkel:
- K&H Bank:
• összeg: 1.245 mFt
• lejárat: 2032.március 26.
• kamat: fix 1,5% / év
- Raiffeisen Bank
• összeg: 505 mFt
• lejárat: 2032. március 30.
• kamat: fix 1,5% / év
5.10. Tőkeszerkezeti- és Osztalékpolitika
A Társaság jelenlegi saját tőke – idegen tőke aránya optimálisnak mondható; cél, hogy a jövőben is megmaradjon az egyensúlyi helyzet.
A Társaság az elmúlt években a megtermelt nyereségből:
a) a 2/2020.07.27. számú taggyűlési határozat alapján a 2019. évre vonatkozó, 627.690.000,- Ft adózott eredményből osztalékot nem fizetett, a teljes adózott eredményt eredménytartalékba helyezte.
b) a 2/2021.05.28. számú taggyűlési határozat alapján, 2020. évre 647.723.000,- Ft adózott
eredményből 200.000.000,- Ft osztalékot fizetett, a további 447.723.000,- Ft adózott eredményt eredménytartalékba helyezett.
c) az 1/2022.05.24. számú taggyűlési határozat alapján 2021. évre a 755.511.000,- Ft adózott
eredményből 499.871.000,- Ft osztalék kifizetéséről, a maradék 255.640.000,- Ft eredménytartalékba helyezéséről döntött.
A Társaság jelenleg nem rendelkezik elfogadott osztalékpolitikával, de tervezi annak kialakítását.
A Társaság a jövőre nézve olyan osztalékpolitika kidolgozását tervezi, ami lehetővé teszi a fejlődéséhez szükséges források cégben tartását, így is segítve a megfogalmazott stratégiai célok elérését, ugyanakkor bizonyos mértékű rendszeres osztalék kifizetését tervezi a befektetői igények kielégítésére is.
A Kibocsátó Xxxxxxxxxxxx szerint a felosztható és a közgyűlés által felosztani rendelt eredményből a részvényest a részvénye névértékével arányos osztalék illeti meg.
Osztalékfizetésre a Kibocsátónál tehát a Ptk. és a Számviteli törvény vonatkozó rendelkezései szerint kerülhet
sor.
5.11. Kapcsolódó vállalkozások
A Társaság tulajdonosi kapcsolati ábrája az alábbi:
50%
50%
50%
50%
50%
Greencango Kft.
50%
50%
50%
50,4%
6,3%
Xx. Xxxxxx Xxxxxx
Dr. Jójártné
Xx. Xxxxxx Xxxxx
100%
50%
50%
100%
20% 76,00%
Szent-Xxxxxxx
Xxxxxx Kft.
24%
100%
49,33%
51%
Platán Patika Kft.
100,0%
100% 100%
51% 52% 100,0% 100%
100%
Goodwill Pharma
doo Crna-Gora
Goodwill Pharma
Polska Sp. z o.o.
Goodwill Pharma
SRL (Romania)
Goodwill Pharmaceuticals Slovakia sro
Goodwill Klaszter Menedzsment Nonprofit Kft.
Goodwill Pharma
Kosovo
Goodwill Pharma
doo Hrvatska
Goodwill Pharma doo Bosnia I Hercegovina
Goodwill Pharma Zrt.
Goodwill Pharma
doo (Serbia)
Goodwill IT Solutions Kft.
Goodwill Market Kft.
Goodwill Pharma
Holding Zrt.
Goodwill Life
Sciences Kft.
Goodwill
Invest Kft.
Bestern Kft.
Vegafoods Kft.
A Kibocsátó 2022. október 19-i közgyűlési döntésének megfelelően kialakuló új tulajdonosi struktúráját az alábbi ábra mutatja be:
50%
50%
50%
50%
50%
Greencango Kft.
50%
50%
50%
50,4%
6,3%
Xx. Xxxxxx Xxxxxx
Dr. Jójártné
Xx. Xxxxxx Xxxxx
100%
50%
50%
100%
20% 75,88%
Szent-Xxxxxxx Xxxxxx Kft.
23,96%
100%
Xx. Xxxxxx Xxxxxx
0,08% Gréta
49,33%
51%
Platán Patika Kft.
Xxxxxx Xxxxxx
Lilla
100,0% 100% 100%
51% 52% 100,0% 100% 100%
Goodwill Pharma
doo Crna-Gora
Goodwill Pharma
Polska Sp. z o.o.
Goodwill Pharma
SRL (Romania)
Goodwill Pharmaceuticals Slovakia sro
Goodwill Klaszter Menedzsment Nonprofit Kft.
Goodwill Pharma
Kosovo
Goodwill Pharma
doo Hrvatska
Goodwill Pharma doo Bosnia I Hercegovina
Goodwill Pharma
Zrt.
Goodwill Pharma
doo (Serbia)
Goodwill IT Solutions Kft.
Goodwill Market Kft.
Goodwill Pharma
Holding Zrt.
Goodwill Life
Sciences Kft.
Goodwill Invest Kft.
Bestern Kft.
Vegafoods Kft.
0,08%
Információ az egyes vállalatokról, és a 2022. év végéig várható változásokról a cégcsoport struktúrában.
- Goodwill Market Kft: A Goodwill Pharma Zrt. étrendkiegészítőinek ismertetését és promócióját végzi. 2021. évi árbevétele 248 millió Ft, adózott eredménye 2 mFt volt. A foglalkoztatotti létszáma 52 fő. A vállalat a Goodwill Pharma Zrt. 100%-os leányvállalata lesz.
- Goodwill IT Solutions Kft.: a vállalatcsoport IT szolgáltatásokat végző cége. 2021. évi árbevétele 23
millió Ft, adózott eredménye 2 mFt volt. A foglalkoztatotti létszáma 3 fő. A cég a Goodwill Pharma Zrt.
100%-os leányvállalata lesz.
- Szent-Xxxxxxx Xxxxxx Xxx.: jelenleg tevékenységet nem folytat. A cég a Goodwill Pharma Zrt. 100%-os leányvállalata lesz.
- Greencango Kft.: jelenleg tevékenységet nem folytat. Ez a vállalat nem kerül be a Goodwill Pharma Zrt leányvállalatai közé.
- Goodwill Invest Kft: ingatlan bérbeadással foglalkozik. Ez a vállalat nem kerül be a Goodwill Pharma Zrt leányvállalatai közé.
- Platán Patika Kft.: gyógyszertárat üzemeltető cég. A céget a Goodwill Market Kft. el fogja adni a
Goodwill Invest Kft-nek.
- Bestern Kft.: szálláshely-szolgáltatással foglalkozik. Ez a vállalat nem kerül be a Goodwill Pharma Zrt leányvállalatai közé.
- Goodwill Pharma Holding Zrt: jelenleg tevékenységet nem folytat. Ez a vállalat nem kerül be a Goodwill Pharma Zrt leányvállalatai közé.
- Vegafoods Kft.: jelenleg tevékenységet nem folytat. Ez a vállalat nem kerül be a Goodwill Pharma Zrt leányvállalatai közé.
- Goodwill Life Sciences Kft. üzletviteli tanácsadással foglalkozik (LOLIC). Ez a vállalat nem kerül be a Goodwill Pharma Zrt leányvállalatai közé.
6. Pénzügyi információk
Jelen fejezet a Társaság 2019., 2020. és 2021. pénzügyi évekre vonatkozó beszámolóinak a Számviteli törvény (2000. évi C. törvény) szerinti, auditált éves beszámolóinak, 2022. év első félévi számviteli törvény szerinti, nem auditált beszámolójának, illetve egyes pénzügyi információinak elemzését tartalmazza.
A Társaság belső számviteli szolgáltató igénybevételével tett eleget könyvvezetési és beszámolási kötelezettségének. A könyvviteli szolgáltatások irányításáért, vezetéséért felelős személy:
Neve: Xxxxxxxxx Xxxxxxxx Xxxxx Xxxxxxx: 6762 Sándorfalva, Akácfa u. 53.
Mérlegképes igazolvány regisztrációs száma: 129980
Az éves nettó árbevétel mindhárom vizsgált év esetében a tárgyévet megelőző két év átlagában meghaladta a 300 millió forintot, ezért a Társaságnál a könyvvizsgálat a számviteli törvény 155. § (2) és (3) bekezdése alapján kötelező.
A könyvvizsgáló társaság neve: Eu-Expert Holding Kft.
A könyvvizsgáló társaság címe: 0000 Xxxxxx, Xxxxxxxxx x. 46./A/2. Kamarai nyilvántartási száma: 002535
Az eljáró természetes személy könyvvizsgáló neve: Xxxxxxx Xxxxxx Xxxxxxx: 6723 Szeged, Etelka sor 1/B
Kamarai tagsági igazolvány száma: 006427.
6.1. A Goodwill Pharma Zrt. pénzügyi mérlege 2019 – 2021 és 2022H1
Eszközök (eFt) Változás %
A tétel megnevezése | 2 019 | 2 020 | 2 021 | 2022H1 | 2 020 | 2 021 | |
A. Befektetett eszközök (2.+10.+18. sor) | 882 146 | 1 223 828 | 2 552 985 | 3 043 027 | 38,7% | 108,6% | |
I. IMMATERIÁLIS JAVAK (3.-9. sorok) | 82 370 | 86 162 | 62 910 | 72 822 | 4,6% | -27,0% | |
3. Vagyoni értékű jogok | 64 371 | 44 661 | 32 710 | 22 359 | -30,6% | -26,8% | |
4. Szellemi termékek | 1 493 | 5 493 | 2 968 | 2 798 | 267,9% | -46,0% | |
6. Immateriális javakra adott előlegek | 16 506 | 36 008 | 27 232 | 47 665 | 118,2% | -24,4% | |
II. TÁRGYI ESZKÖZÖK (11.-17. sor) | 793 742 | 1 131 632 | 2 377 881 | 2 756 461 | 42,6% | 110,1% | |
1. Ingatlanok és a kapcsolódó vagyoni értékű jogok | 607 028 | 795 031 | 1 742 316 | 1 726 664 | 31,0% | 119,2% | |
2. Műszaki berendezések, gépek, járművek | 84 652 | 211 936 | 235 577 | 616 971 | 150,4% | 11,2% | |
3. Egyéb berendezések, felszerelések, járművek | 98 061 | 102 331 | 149 636 | 152 417 | 4,4% | 46,2% | |
5. Beruházások, felújítások | 2 781 | 13 305 | 55 010 | 109 055 | 378,4% | 313,5% | |
6. Beruházásokra adott előleg | 1 220 | 9 029 | 195 342 | 151 354 | 640,1% | 2063,5% | |
III. BEFEKTETETT PÉNZÜGYI ESZKÖZÖK (19.-28. sor) | 6 034 | 6 034 | 112 194 | 213 744 | 0,0% | 1759,4% | |
1. Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásban | 6 034 | 6 034 | 112 194 | 213 744 | 0,0% | 1759,4% | |
B. Forgóeszközök (30.+37.+46.+53. sor) | 2 734 096 | 3 765 719 | 4 544 073 | 5 663 512 | 37,7% | 20,7% | |
I. KÉSZLETEK (31.-36. sorok) | 1 362 311 | 1 760 861 | 2 167 481 | 1 971 567 | 29,3% | 23,1% | |
1. Anyagok | 65 295 | 146 629 | 236 840 | 253 835 | 124,6% | 61,5% | |
2. Befejezetlen termelés és félkész termékek | 1 318 | 504 | 0 | -61,8% | |||
4. Késztermékek | 22 962 | 22 254 | 32 671 | 157 505 | -3,1% | 46,8% | |
5. Áruk | 1 274 054 | 1 590 660 | 1 897 466 | 1 560 227 | 24,9% | 19,3% | |
II. KÖVETELÉSEK (38.-45. sor) | 1 094 948 | 1 378 668 | 776 714 | 1 031 798 | 25,9% | -43,7% | |
1. Követelések áruszállításból és szolgáltatásokból (vevők) | 515 615 | 646 108 | 614 494 | 776 197 | 25,3% | -4,9% | |
2. Követelések kapcsolt vállalkozással szemben | 552 420 | 689 399 | 38 373 | 0 | 24,8% | -94,4% | |
6. Egyéb követelések | 26 913 | 43 161 | 123 847 | 255 601 | 60,4% | 186,9% | |
III. ÉRTÉKPAPÍROK (47.-52. sorok) | 26 148 | 37 792 | 165 181 | 226 557 | 44,5% | 337,1% | |
3. Egyéb részesedés | 26 148 | 37 792 | 165 181 | 226 557 | 44,5% | 337,1% | |
IV. PÉNZESZKÖZÖK (54.-55. sor) | 250 689 | 588 398 | 1 434 697 | 2 433 590 | 134,7% | 143,8% | |
1. Pénztár, csekkek | 13 624 | 22 289 | 10 121 | 12 199 | 63,6% | -54,6% | |
2. Bankbetétek | 237 065 | 566 109 | 1 424 576 | 2 421 391 | 138,8% | 151,6% | |
C. Aktív időbeli elhatárolások (57.-59.sor) | 136 241 | 182 652 | 118 281 | 96 459 | 34,1% | -35,2% | |
1. Bevételek aktív időbeli elhatárolása | 131 361 | 178 530 | 114 625 | 92 273 | 35,9% | -35,8% | |
2. Költségek, ráfordítások aktív időbeli elhatárolása | 4 880 | 4 122 | 3 656 | 4 186 | -15,5% | -11,3% | |
ESZKÖZÖK (AKTÍVÁK) ÖSSZESEN (1.+29.+56. sor) | 3 752 483 | 5 172 199 | 7 215 339 | 8 802 998 | 37,8% | 39,5% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai (üres sorok elrejtve)
Források (eFt) Változás %
A tétel megnevezése | 2019 | 2020 | 2021 | 2022H1 | 2020 | 2021 | |
D. Saját tőke (62.+64.+65.+66.+67.+68.+71. sor) | 1 822 756 | 2 470 479 | 3 095 006 | 3 116 607 | 35,5% | 25,3% | |
I. JEGYZETT TŐKE | 50 000 | 50 000 | 50 000 | 50 000 | 0,0% | 0,0% | |
IV. EREDMÉNYTARTALÉK | 92 054 | 664 716 | 694 360 | 950 000 | 622,1% | 4,5% | |
V. LEKÖTÖTT TARTALÉK | 1 053 012 | 1 108 040 | 1 595 135 | 1 595 135 | 5,2% | 44,0% | |
VII. ADÓZOTT EREDMÉNY | 000 000 | 000 723 | 755 511 | 521 472 | 3,2% | 16,6% | |
F. Kötelezettségek (77.+82.+92. sor) | 1 842 417 | 2 478 291 | 3 447 966 | 3 377 051 | 34,5% | 39,1% | |
II. HOSSZÚ LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK (83.-91. sor) | 000 000 | 000 673 | 1 475 375 | 1 532 854 | 66,7% | 140,0% | |
4. Beruházási és fejlesztési hitelek | 000 000 | 000 673 | 1 475 375 | 1 532 854 | 66,7% | 140,0% | |
III. RÖVID LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK (93.-104. sorok) | 1 473 663 | 1 863 618 | 1 972 591 | 1 844 197 | 26,5% | 5,8% | |
2. Rövid lejáratú hitelek | 160 032 | 453 602 | 101 521 | 0 | 183,4% | -77,6% | |
4. Kötelezettségek áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók) | 763 801 | 974 685 | 1 415 409 | 1 059 353 | 27,6% | 45,2% | |
9. Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek | 000 000 | 000 331 | 455 661 | 784 844 | -20,8% | 4,7% | |
G. Passzív időbeli elhatárolások (106.-108. sor) | 87 000 | 000 000 | 672 367 | 2 309 340 | 155,9% | 200,9% | |
2. Költségek, ráfordítások passzív időbeli elhatárolása | 72 148 | 95 910 | 126 067 | 30 235 | 32,9% | 31,4% | |
3. Halasztott bevételek | 15 162 | 127 519 | 546 300 | 2 279 105 | 741,0% | 328,4% | |
FORRÁSOK (PASSZÍVÁK) ÖSSZESEN (61.+72.+76.+105. sor) | 3 752 483 | 5 172 199 | 7 215 339 | 8 802 998 | 37,8% | 39,5% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai (üres sorok elrejtve)
Megjegyzés a 2021. és 2020. évi saját tőkéhez. A 2020. évi adózott eredmény 648 mFt, azonban a 2021. évi eredménytartalék csak 30 mFt-tal nőtt. Ennek okai a következő:
- 200 mFt osztalék fizetésről döntött a Kibocsátó taggyűlése.
- 580 mFt fejlesztési tartalékot képzett a Kibocsátó az eredménytartalék terhére, amely a lekötött tartalékot növelte.
- 93 mFt fejlesztési tartalékot oldott fel a Kibocsátó beruházások kapcsán az eredménytartalék javára, amely a lekötött tartalékot csökkentette.
- a 2021. évi kedvezményezett átalakulás (beolvadásos kiválás) eredményeként a Kibocsátó mérlegébe bekerült 69 mFt eredménytartalék.
A fenti szöveges megjegyzést foglalja össze a következő táblázat:
adatok mFt- ban | |
2020. évi adózott eredmény | 648 |
osztalékról döntés | -200 |
Fejlesztési tartalék képzés | -580 |
Fejlesztési tartalék feloldás | 93 |
Kedvezményezett átalakulás | 69 |
EREDMÉNYTARTALÉK NÖVEKEDÉS | 30 |
Forrás: A Társaság saját számítása
6.2. A Goodwill Pharma Zrt. eredménykimutatása
Eredmény (eFt) Változás %
A tétel megnevezése | 2 019 | 2 020 | 2 021 | 2022H1 | 2 020 | 2 021 | |
01. Belföldi értékesítés nettó árbevétele | 5 443 253 | 5 923 974 | 6 496 628 | 4 075 418 | 8,8% | 9,7% | |
02. Export értékesítés nettó árbevétele | 000 000 | 000 528 | 404 254 | 163 756 | -10,0% | 52,8% | |
I. ÉRTÉKESÍTÉS NETTÓ ÁRBEVÉTELE (01+02) | 5 737 080 | 6 188 502 | 6 900 882 | 4 239 174 | 7,9% | 11,5% | |
03. Saját termelésű készletek állományváltozása | 8 029 | -708 | 7 380 | 122 709 | -108,8% | -1142,4% | |
II. AKTIVÁLT SAJÁT TELJ.-EK ÉRTÉKE (03±04) | 8 029 | -708 | 7 380 | 122 709 | -108,8% | -1142,4% | |
III. EGYÉB BEVÉTELEK | 50 833 | 163 852 | 285 771 | 101 524 | 222,3% | 74,4% | |
05. Anyagköltség | 142 396 | 242 165 | 412 600 | 232 399 | 70,1% | 70,4% | |
06. Igénybe vett szolgáltatások értéke | 629 095 | 594 986 | 584 999 | 256 444 | -5,4% | -1,7% | |
07. Egyéb szolgáltatások értéke | 565 400 | 665 166 | 760 362 | 473 220 | 17,6% | 14,3% | |
08. Eladott áruk beszerzési értéke | 3 165 780 | 3 307 673 | 3 414 181 | 2 311 746 | 4,5% | 3,2% | |
09. Eladott (közvetített) szolgáltatások értéke | 14 205 | 7 455 | 7 168 | 1 760 | -47,5% | -3,8% | |
IV. ANYAGJELLEGŰ RÁFORDÍTÁSOK (05+06+07+08+09) | 4 516 876 | 4 817 445 | 5 179 310 | 3 275 569 | 6,7% | 7,5% | |
10. Bérköltség | 174 389 | 189 586 | 258 320 | 174 082 | 8,7% | 36,3% | |
11. Személyi jellegű egyéb kifizetések | 7 623 | 3 792 | 4 756 | 7 429 | -50,3% | 25,4% | |
12. Bérjárulékok | 37 827 | 36 877 | 43 306 | 22 234 | -2,5% | 17,4% | |
V. SZEMÉLYI JELLEGŰ RÁFORDÍTÁSOK (10+11+12) | 219 839 | 230 255 | 306 382 | 203 745 | 4,7% | 33,1% | |
VI. ÉRTÉKCSÖKKENÉSI LEÍRÁS | 75 067 | 102 126 | 126 949 | 74 724 | 36,0% | 24,3% | |
VII. EGYÉB RÁFORDÍTÁSOK | 397 037 | 500 655 | 789 957 | 387 225 | 26,1% | 57,8% | |
Ebből: értékvesztés | 19 620 | 0 | |||||
A. ÜZEMI (üzleti)TEVÉKENYSÉG EREDMÉNYE(I±II+III-IV-V-VI-VII) | 587 123 | 701 165 | 791 435 | 522 144 | 19,4% | 12,9% | |
13. Kapott (járó) osztalék és részesedés | 12 824 | 667 | 24 | -100,0% | |||
15. Befektetett pénzügyi eszközökből (értékpapírokból, kölcsönökből) származó bevételek, árfolyamnyereségek | 709 | 603 | 0 | -15,0% | -100,0% | ||
16. Egyéb kapott (járó) kamatok és kamatjellegű bevételek | 3 904 | 9 114 | 8 528 | 1 921 | 133,5% | -6,4% | |
Ebből: kapcsolt vállalkozástól kapott | 3 240 | 8 172 | 0 | 152,2% | -100,0% | ||
17. Pénzügyi műveletek egyéb bevételei | 109 093 | 128 941 | 112 851 | 80 317 | 18,2% | -12,5% | |
VIII. PÉNZÜGYI MŰVELETEK BEVÉTELEI (13+14+15+16+17) | 126 530 | 138 658 | 122 047 | 82 262 | 9,6% | -12,0% | |
20. Fizetendő kamatok és kamatjellegű ráfordítások | 4 408 | 2 808 | 7 826 | 5 991 | -36,3% | 178,7% | |
Ebből: kapcsolt vállalkozásnak adott | 16 | 0 | -100,0% | ||||
22. Pénzügyi műveletek egyéb ráfordításai | 78 975 | 186 365 | 145 086 | 71 943 | 136,0% | -22,1% | |
IX. PÉNZÜGYI MŰVELETEK RÁFORDÍTÁSAI (18+19±20+21+22) | 83 383 | 189 173 | 152 912 | 77 934 | 126,9% | -19,2% | |
B. PÉNZÜGYI MŰVELETEK EREDMÉNYE (VIII.-IX.) | 43 147 | -50 515 | -30 866 | 4 328 | -217,1% | -38,9% | |
C. ADÓZÁS ELŐTTI EREDMÉNY ( ±A±B) | 630 270 | 650 650 | 760 569 | 526 472 | 3,2% | 16,9% | |
X. Adófizetési kötelezettség | 2 580 | 2 927 | 5 058 | 5 000 | 13,4% | 72,8% | |
D. ADÓZOTT EREDMÉNY (±C-X) | 000 000 | 000 723 | 755 511 | 521 472 | 3,2% | 16,6% | |
EBITDA | 662 190 | 803 291 | 918 384 | 596 868 | 21,3% | 14,3% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai (üres sorok elrejtve)
6.3. Számviteli politika, mellékletek
A Társaság a számviteli információs rendszer kialakítása és működtetése céljából belső munkaerőt / munkaerőket vett igénybe. A könyvviteli szolgáltatások irányításáért, vezetéséért felelős személy:
Neve: Xxxxxxxxx Xxxxxxxx Xxxxx Xxxxxxx: 6762 Sándorfalva, Akácfa u. 53.
Mérlegképes igazolvány regisztrációs száma: 129980.
Könyvvizsgálat
A Társaságnál a könyvvizsgálat a számviteli törvény 155. § (2) és (3) bekezdése alapján minden vizsgált évben kötelező volt. A könyvvizsgáló társaság neve: Eu-Expert Holding Kft. A könyvvizsgáló társaság címe: 0000 Xxxxxx, Xxxxxxxxx x. 46./A/2. Kamarai nyilvántartási száma: 002535. Az eljáró természetes személy könyvvizsgáló neve: Xxxxxxx Xxxxxx, lakcíme: 6723 Szeged, Etelka sor 1/B, kamarai tagsági igazolvány száma: 006427.
Könyvvezetés nyelve, pénzneme
A Társaság könyveit magyar nyelven, forintban, a kettős könyvvitel elvei és szabályai szerint vezeti.
Külföldi pénzértékre szóló eszközök és kötelezettségek forintra történő átszámítása az MNB által megállapított devizaárfolyamon történt.
Üzleti év
Az aktuális üzleti év január 1. – december 31. időszakot öleli fel, a mérleg fordulónapja december 31.
Mérlegzárás időpontja
A mérlegzárás törvényes időpontjáig ismertté vált, a tárgyévet vagy az előző éveket érintő gazdasági események, körülmények hatásait a beszámoló tartalmazza.
Beszámoló formája és típusa
A Társaság éves beszámoló készítésére kötelezett, az eredmény megállapításának választott módja: összköltség eljárás. A Társaság minden vizsgált évben a beszámolóban a mérleget „A”, az eredmény-kimutatást
„A” változatban állította össze. A mérleg, eredménykimutatás, kiegészítő melléklet a Sztv. 16. § (5) bekezdése szerint azokat az információkat tartalmazza, melyek a nyilvánosságra hozatal szempontjából fontosak. A fontosság a költség-haszon összevetésének elve alapján került meghatározásra.
Számviteli politika
A Társaság a számviteli politikájának összeállításakor figyelembe vette a számviteli törvény alapelveit. Ez biztosítja azt, hogy a Társaság beszámolója reálisan mutatja a vállalkozás jelenlegi vagyoni, pénzügyi és jövedelmi helyzetét.
Könyvvitel
A vállalkozás a könyveket a kettős könyvvitel rendszerében vezeti. A könyvelésre kiadott számlacsoportokat, számlákat, al- és részletező számlákat, azok számjeleit és megnevezését a számlatükörbe fogja össze. A számlatükör és a szöveges számlarend együtt teszi lehetővé, hogy a könyveit a számviteli törvény előírásai szerint vezesse.
Beszámoló
A Társaság a beszámoló összeállításánál az alábbi értékelési eljárásokat alkalmazta: az immateriális javak értékét beszerzési áron az amortizációval csökkenve mutatja ki. A tárgyi eszközöket beszerzési áron az amortizációval csökkenve mutatja ki. A három évben alkalmazott értékelési módszerek, alkalmazott elszámolások azonosak, ennek megfelelően az adatok tartalmilag azonosak, közvetlenül összehasonlíthatók.
Értékcsökkenési leírás módja
Az évenként elszámolandó értékcsökkenés megtervezése – az egyedi eszköz várható használata, ebből adódó élettartama, fizikai és erkölcsi avulása, az egyéb körülmények és a tervezett maradványérték figyelembevételével – az eszköz bekerülési (bruttó) értékének arányában történik. Az értékcsökkenési leírás elszámolása időarányosan (lineáris leírási módszerrel) történik.
Megnevezés | ÉCS (%) | Futamidő (év) |
Immateriális javak | ||
Vagyoni értékű jogok | 20,0%-33,3% | 3-5 |
Vásárolt szoftverek | 33,3%-50% | 2-3 |
Szellemi termékek | 33,3%-50% | 2-3 |
Alapítás, átszerv. aktívált értéke | 20% | 5 |
Ingatlan | ||
Építmény | 2,0% | 50 |
Telek | 0% | |
Bérelt ingatlanon végzett beruházás (várható bérleti időszakra vetítve) | 5% | 20 |
Üzemkörön kívüli ingatlan | 4% | 25 |
Műszaki berendezések, gépek | ||
Termelő gépek | 10%-33,3% | 3-10 |
Járművek | 20% | 5 |
Egyéb használatos gép, berendezés | 14,5%-33,3% | 3-6,9 |
Egyéb gép, berendezés | 14,5%-33,3% | 3-6,9 |
Egyéb berendezés, felszerelés, jármű | ||
Ügyviteltechnikai eszközök, bútorok | 14,5% | 6,9 |
Járművek | 20% | 5 |
Számítástechnikai eszközök | 50% | 2 |
Egyéb felszerelés, berendezés | 14,5%-50% | 2-6,9 |
Kis értékű eszközök | ||
200 eFt alatti eszközök | 100% | azonnal |
Forrás: A Társaság számviteli politikája
7. A Társaság működési eredménye és pénzügyi helyzete
7.1. Üzleti tevékenység eredményét befolyásoló tényezők
A Társaság üzleti eredményét befolyásoló tényezők a Társaságra negatívan ható tényezők elemzésével
bemutatásra került a 3. Kockázati tényezők és kockázatkezelés pontban.
Mindemellett a Társaság eddigi tapasztalatai alapján számos tényező hathat pozitívan a tevékenységre:
• A tőzsdére lépést követően a Goodwill brand ismertsége tovább fog erősödni és a tudatos vásárlókban nagyobb bizalom alakul a termékek iránt;
• Tekintettel arra, hogy a Goodwill Pharma jelenlegi nemzetközi partnerei között már most is meghatározó a tőzsdén jegyzett cégek aránya, a Goodwill Pharma Xtend piaci jelenléte megkönnyíti, megerősíti az újabb szállítói, forgalmazó, gyártói partnerekkel történő szerződéskötést;
• Xtend piaci jelenlét miatt könnyebb tőkebevonási lehetőséget biztosít a Goodwill Pharma számára
• A COVID-járvány ráébresztette arra a fogyasztókat, hogy a prevenciónak milyen nagy szerepe van, emiatt a Szent-Xxxxxxx Xxxxxx termékcsalád forgalma és ismertsége jelentősen nőtt, és várhatóan tovább növekszik;
• A gyógyszeripart a folyamatos piaci konszolidáció jellemzi, amely a kisebb versenytársak kiesésével,
vagy akvizíciójával jár, amely potenciális bővülési lehetőséget jelent a Goodwill Pharma számára is.
7.2. Bevételi szerkezet (pénzügyi és egyéb bevételen kívül)
eFt Változás
A tétel megnevezése | 2 019 | 2 020 | 2 021 | 2022H1 | 2 020 | 2 021 | |
01. Belföldi értékesítés nettó árbevétele | 5 443 253 | 5 923 974 | 6 496 628 | 4 075 418 | 8,8% | 9,7% | |
02. Export értékesítés nettó árbevétele | 000 000 | 000 528 | 404 254 | 163 756 | -10,0% | 52,8% | |
I. ÉRTÉKESÍTÉS NETTÓ ÁRBEVÉTELE (01+02) | 5 737 080 | 6 188 502 | 6 900 882 | 4 239 174 | 7,9% | 11,5% | |
03. Saját termelésű készletek állományváltozása | 8 029 | -708 | 7 380 | 122 709 | -108,8% | -1142,4% | |
II. AKTIVÁLT SAJÁT TELJ.-EK ÉRTÉKE (03±04) | 8 029 | -708 | 7 380 | 122 709 | -108,8% | -1142,4% | |
III. EGYÉB BEVÉTELEK | 50 833 | 163 852 | 285 771 | 101 524 | 222,3% | 74,4% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
eFt
2019 | 2020 | 2021 | 2022H1 | |
91 BELF. ÉRTÉKESITÉS NETTÓ ÁRBEVÉTELE | 5 443 254 | 5 923 974 | 6 492 492 | 4 070 981 |
912 Munkaerő-kölcsönzés árbevétele | 33 628 | 19 612 | 25 562 | 15 353 |
913 *** Egyéb árbevétel (913-as ÖSSZESÍTŐJE) | 6 142 | 4 969 | 20 601 | 5 505 |
914 Eladott áruk | 5 392 398 | 5 887 657 | 6 438 181 | 4 046 044 |
915 *** Közvetített szolgáltatás (915-ös ÖSS | 10 324 | 11 736 | 8 148 | 4 078 |
92 BELF. SZOLGÁLTATÁS-ÉRTÉKESÍTÉS NETTÓ ÁRB | 0 | 0 | 4 136 | 4 438 |
93 EXPORTÉRTÉKESITÉS NETTÓ ÁRBEVÉTELE | 000 000 | 000 528 | 404 254 | 163 756 |
931 Export ért. TERMÉK árbevétele | 243 674 | 224 441 | 364 677 | 138 425 |
932 Export ért. SZOLGÁLTATÁS árbevétele | 39 118 | 29 451 | 29 170 | 23 486 |
933 Export KÖZVETÍTETT szolg. árb. | 11 035 | 10 637 | 10 392 | 1 845 |
939 EU-ba magánszemélynek termékértékesítés | 0 | 0 | 16 | 0 |
Összesen belföldi nettó árbevétel | 5 443 254 | 5 923 974 | 6 496 628 | 4 075 418 |
Összesen export árbevétel | 000 000 | 000 528 | 404 254 | 163 756 |
Mindösszesen | 5 737 080 | 6 188 502 | 6 900 882 | 4 239 174 |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
Nettó árbevétel:
A nettó árbevételen belül a belföldi és az export termékértékesítés a meghatározó, , e kettő az összes nettó árbevétel közel 99%-át adta a 2021-es adatok alapján, a többi tétel nem jelentős.
A kisebb összegű sorokra az alábbiak kerültek könyvelésre 2021-es év adatai alapján:
• Munkaerőkölcsönzés: 3 orvoslátogató van állományban a Társaságnál, akik a Colgate Palmolive Kft- nek dolgoznak
• Egyéb árbevétel: autóbérleti díj – személygépkocsi bérbeadás - számlázását (8,3 M Ft), adminisztrációs és könyvelési költség átterhelését (2,9 M Ft), készletre vett személygépkocsi eladását (9,4 M Ft) tartalmazza
• Közvetített szolgáltatás: a továbbszámlázott telefondíjakat és üzemanyagot (személygépkocsi
bérbeadásokhoz) tartalmazza.
• Belföldi szolgáltatás: ingatlan bérleti díj (a Társaság ingatlanjait más bérlő is használja)
• Export szolgáltatás: ebből 26,2 M Ft a STRATHMANN GMBH & CO. KG. részére nyújtott promóciós szolgáltatás
• Export közvetített szolgáltatás: sok apróbb szolgáltatási tétel tartozott ide, a két legnagyobb beszállító partner helyett kifizetett OGYÉI díjak kerültek továbbszámlázásra
A legnagyobb beszállító partner termékeinek az értékesítése a 2021-es árbevételből 20,7%-ot tett ki, mígaz összes fedezetnek a 6,3%-át adta e cég. A második legnagyobb gyártó/szállító a forgalom alapján maga a Goodwill Pharma Zrt. 14,1%-kal, a saját gyártású termékek fedezet az összes fedezetnek a 22% adta. Minél nagyobb a saját gyártású termékek fedezete a fedezeten belül, annál kisebb üzleti kockázatot jelent a Társaság
szempontjából.
A legnagyobb forgalmú termék a Betaloc ZOK 50 mg retard tabletta 30x, a legnagyobb fedezet a Szent-Xxxxxxx Xxxxxx 1000 mg C-Vitamin 100x terméken van.
Nagy vevők:
A 10 legnagyobb vevő aránya a belföldi értékesítés 914-es során belül, 2021-es év adatai alapján:
29,7%, 28,6%, 3,1%, 2,7%, 2,3%, 2,2%, 1,9%, 1,3%, 1,1%, 0,8%
Látható, hogy két nagy vevő emelkedik ki, a két legnagyobb hazai gyógyszer nagykereskedelmi cég, azaz a Hungaropharma Zrt és a Phoenix Pharma Zrt. Ezek a vevők az összes kórháznak és gyógyszertárnak értékesítenek,
Külföldi vevők (931-es sor) közül az 1%-ot csak 4 éri el, a lényegességi küszöböt pedig csak a szerb leányvállalat:
• szerb leányvállalat 85,6%
• román gyógyszer importőr 8,3%
• cseh gyógyszer importőr 3,2%
• lengyel leányvállalat 2,1%
Összességében a nagyvevői kockázatot alacsonynak értékeljük. Éven belüli ciklikusság:
A nettó árbevételen belül a 914-es és 931-es főkönyvi számla teljes árbevétel kb. 99%-át adja, ezért ezekre
készült el az elemzés:
eFt | jan | feb | már | ápr | máj | jún | júl | aug | szept | okt | nov | dec | Összesen |
2019 | 393 980 401 | 503 378 067 | 443 793 261 | 427 561 093 | 514 239 499 | 398 289 636 | 527 599 182 | 413 348 293 | 454 120 413 | 544 648 134 | 520 190 385 | 738 596 853 | 5 879 745 217 |
2020 | 491 901 076 | 464 856 478 | 823 054 873 | 425 995 655 | 230 334 312 | 354 127 531 | 551 635 182 | 433 526 503 | 628 031 171 | 510 080 087 | 549 727 224 | 648 827 501 | 6 112 097 592 |
2021 | 364 383 915 | 480 070 998 | 501 519 261 | 695 818 599 | 571 543 334 | 481 624 938 | 558 362 737 | 617 115 938 | 691 420 489 | 489 151 115 | 627 555 179 | 724 290 665 | 6 802 857 166 |
Belföldi és külföldi eladott áruk (914+931) havi értékestítési aránya
16,0%
14,0%
12,0%
10,0%
8,0%
6,0%
4,0%
2,0%
0,0%
jan feb már ápr máj jún júl aug szept okt nov dec
2019
2020
2021
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
2022-ben az első 6 hónapban e két fő bevételi sor az alábbiak szerint alakult (adatok eFt-ban):
2022-es év eFt | xxx | xxxx | márc | ápr | máj | jún |
914 Eladott áruk | 594 181 | 635 563 | 996 226 | 554 026 | 525 040 | 741 009 |
931 Export ért. TERMÉK árbevétele | 32 695 | 14 204 | 39 810 | 30 100 | 1 552 | 20 064 |
Összesen | 626 876 | 649 767 | 1 036 036 | 584 126 | 526 593 | 761 073 |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
Éven belül minimális ciklikusság figyelhető meg, az is elsősorban atéli betegség-szezonokkal függ össze. 2020. ebből a szempontból kivételes év volt, mivel 2020. márciusában a Covid-járvány miatt a lakosság gyógyszerekből és C-vitamin tartalmú étrendkiegészítőkből jelentős mennyiséget felvásárolt, majd – a felhalmozott készletek miatt néhány hónapig – kevesebb gyógyszert vett
Ciklikusság szempontjából az év utolsó negyede erős szokott lenni, mivel a gyógyszernagykereskedők december hónapban az év végi, illetve a következő év eleji leállások miatt jelentősebb készleteket vásárolnak (A 914 és 931 sorok összege az utolsó negyedévben a matematikailag arányos 25% helyett az elmúlt 3 évben rendre 30,7%, 28% és 27,1% volt, december pedig 12,6%, 10,6 és 10,6%, miközben az 1/12 8,3% lenne).
A minimális ciklikusság alól a külföldi termékértékesítés jelent kivételt, amely esetében a legnagyobb hányadot a szerb leányvállalatnak történő értékesítés adja. A Társaság és a szerb leányvállalata megállapodott egy minimális rendelési mennyiségben a hatékonyság miatt. A megállapodás szerint nem lehet kis tételeket rendelni. Ez a kvantumos rendelés gyógyszeripari sajátosság, ez áll a nem egyenletes külföldi kiszállítás mögött.
Aktivált saját teljesítmény a korábbi éveket tekintve minimális. 2022 félévkor – és ez várható a jövőben is - azért volt magasabb, mert a Covid-járvány hullámai idején megtapasztalta a Társaság, hogy egyes esetekben ellátási problémák és/vagy megnövekedett gyógyszer- és vitamin igénnyel kell szembenézni, ami miatt nagyobb készletszintet határoztak el. 2021-es évben még nem sikerült a saját termelésű készleteket növelni, mivel a gyártási kapacitás nem tudta meghaladni az eladásokat. Ez a helyzet 2022-ben egy új gép üzembe állításával megváltozott és el tudta kezdeni a Társaság a stratégiai készleteinek a felépítését. A 2022. félévi szintnél jelenleg nem terveznek magasabb készletszintet.
Az egyéb- és pénzügyi bevételek később külön kerül elemzésre.
7.3.1.Anyagjellegű ráfordítások
eFt Változás
A tétel megnevezése | 2 019 | 2 020 | 2 021 | 2022H1 | 2 020 | 2 021 | |
05. Anyagköltség | 142 396 | 242 165 | 412 600 | 232 399 | 70,1% | 70,4% | |
06. Igénybe vett szolgáltatások értéke | 629 095 | 594 986 | 584 999 | 256 444 | -5,4% | -1,7% | |
07. Egyéb szolgáltatások értéke | 565 400 | 665 166 | 760 362 | 473 220 | 17,6% | 14,3% | |
08. Eladott áruk beszerzési értéke | 3 165 780 | 3 307 673 | 3 414 181 | 2 311 746 | 4,5% | 3,2% | |
09. Eladott (közvetített) szolgáltatások értéke | 14 205 | 7 455 | 7 168 | 1 760 | -47,5% | -3,8% | |
IV. ANYAGJELLEGŰ RÁFORDÍTÁSOK (05+06+07+08+09) | 4 516 876 | 4 817 445 | 5 179 310 | 3 275 569 | 6,7% | 7,5% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
A fenti táblázat bemutatja a Társaság anyagjellegű ráfordításait, míg a lenti táblázat az anyagjellegű ráfordításokat a nettó árbevétel arányában (megjegyzés: a *-gal jelölt anyagköltség a saját termelésű készletek
állományváltozásával korrigálásra került).
2019 | 2020 | 2021 | 2022H1 | |
05. Anyagköltség* | 2,3% | 3,9% | 5,9% | 2,6% |
06. Igénybe vett szolgáltatások értéke | 11,0% | 9,6% | 8,5% | 6,0% |
07. Egyéb szolgáltatások értéke | 9,9% | 10,7% | 11,0% | 11,2% |
08. Eladott áruk beszerzési értéke | 55,2% | 53,4% | 49,5% | 54,5% |
09. Eladott (közvetített) szolgáltatások értéke | 0,2% | 0,1% | 0,1% | 0,0% |
IV. ANYAGJELLEGŰ RÁFORDÍTÁSOK (05+06+07+08+09)* | 78,6% | 77,9% | 74,9% | 74,4% |
03. Saját termelésű készletek állományváltozása | 0,14% | -0,01% | 0,11% | 2,89% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
Összességében a Társaság növelte hatékonyságát, az anyagjellegű ráfordítások csökkentek az árbevétel %- ában. Az anyagköltség aránya 2021-ig azért nőtt, mert a saját gyártás aránya növekedett, ugyanezen oknál fogva az ELÁBÉ aránya csökkent. A gyártás nagy része a Szent-Xxxxxxx Xxxxxx termékcsaládhoz kapcsolódik, ami szezonális (év második felében erősebb), ezért a gyártás és az alapanyagköltség a második félévben fut fel.
Anyagköltség Ft | 2019 | 2020 | 2021 | 2022H1 |
Vásárolt anyagok költségei | 8 492 | 1 200 350 | 0 | 0 |
Fenntartás anyagköltsége | 293 263 | 475 595 | 165 213 | 6 000 |
K+F anyagköltség | 6 424 847 | 10 612 274 | 7 239 292 | 667 267 |
Termékgyártás alap-, és segédanyag ktg-e | 49 429 150 | 85 000 000 | 000 077 979 | 150 821 043 |
Irodaszer, nyomtatvány | 4 704 728 | 2 610 995 | 5 354 157 | 2 808 790 |
Csomagolóanyag | 43 577 132 | 106 099 466 | 158 108 959 | 56 718 605 |
Éven belül elhasz.eszköz ktg. | 4 632 515 | 5 998 106 | 8 136 230 | 4 186 067 |
Egyéb anyagktg. | 8 226 819 | 12 087 182 | 16 907 920 | 4 337 769 |
Xxxxxx, gázolaj szem.gépkocsi. | 17 601 573 | 10 703 288 | 10 774 935 | 4 630 010 |
Rezsi | 7 213 712 | 7 008 920 | 7 725 800 | 8 213 724 |
Bérbe adott szg költ.. (anyag) | 284 275 | 79 496 | 110 196 | 10 209 |
Összesen | 142 396 506 | 242 165 832 | 412 600 681 | 232 399 484 |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
Az anyagköltségen belül két tétel emelkedik ki:
• Termékgyártás alap-, és segédanyag költsége a gyártás miatt. A Társaság az alapanyagokat 5-6 beszállító versenyeztetésével szerzi be, ezért jelentősebb beszállítói kockázat nincs. Mivel azalapanyag- és segédanyag gyártók többsége kínai, vagy Kínából szerzi be a saját gyártásához az alapanyagokat, így a Társaság is Kína politikai és országkockázatát futja, mint sok más, akár egyéb iparág gyártója is.
• Csomagolóanyag költsége: A Társaság minden kockázat nélkül tudja cserélni a csomagolóanyag beszállítóit. Csomagolóanyag esetében 2021-ben a legnagyobb beszállító is 70 millió Ft összeg alatt szállított, így számszakilag is elmondható, hogy nincs jelentős beszállítói koncentráció.
7.3.1.2. Igénybe vett szolgáltatások költsége
IGÉNYBE VETT SZOLGÁLTATÁSOK Ft | 2019 | 2020 | 2021 | 2022H1 |
Szállítás, raktározás, rakodás | 81 866 913 | 73 813 952 | 71 560 442 | 35 817 596 |
Bérleti díjak | 96 717 924 | 87 992 914 | 58 705 746 | 2 817 809 |
Karbantartási és egyéb költség | 19 167 392 | 19 514 483 | 24 375 139 | 11 780 914 |
Hirdetés, reklám, propaganada | 193 550 989 | 195 233 763 | 192 446 911 | 132 057 578 |
Oktatás, továbbképzés ktg-e | 9 215 704 | 4 282 537 | 18 844 898 | 5 540 419 |
Utazási, kiküldetési ktg. | 12 961 891 | 1 979 336 | 3 889 359 | 6 851 827 |
Könyvviteli, ügyviteli szolg. ktg-e | 1 190 198 | 1 680 000 | 2 280 000 | 840 000 |
Egyéb igénybe vett szolg. ktg. | 214 323 502 | 210 489 357 | 212 863 717 | 60 696 315 |
Bérbe adott szg költségei (szolg.) | 100 367 | 33 452 | 41 960 | |
Összesen | 629 094 880 | 594 986 342 | 584 999 664 | 256 444 418 |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
Az igénybe vett szolgáltatásokon belül a jelentősebb tételek az alábbiak:
• szállítási költség: A Társaság több európai országból importálja a termékeit. A szállítási költségek a szerződések döntő többségében a Társaságot terhelik.
• bérleti díjak, amelyek döntő többsége ingatlan bérlet volt. Az ingatlant cégcsoporton belüli cégtől bérelte a Társaság, azonban az ingatlanok 2021-ben beolvadásos kiválás keretében a Társaság tulajdonába kerültek.
• hirdetés, reklám, propaganda:A Társaság növekedése miatt elengedhetetlen, hogy minél többet
hirdessen, hiszen a piac versenyző.
• Egyéb igénybe vett szolgáltatások:A K+F igénybe vett szolgáltatás a legnagyobb tétel, amely 2021-ben 163 millió Ftvolt. Ezen belül kiemelkedik a Zipper Orvos- és Gyógyszertudományi Kft-nek fizetett 138 millió Ft. A K + F szolgáltatás esetében beszállítói kockázat nincs, a Zipper Kft. régi, stratégiai partnere a Társaságnak. Amennyiben a Zipper Kft. nem tudná vállalni a megrendeléseket, a Társaság viszonylag könnyen le tudná cserélni más szolgáltatóra.
o A K+F tevékenység esetében fontos kiemelni, bár e kiadás jelentős, azonban ennek a költségnek jelentős részévelcsökkenteni lehet a 20%-os rabattadó és a gyógyszerismertetői adó befizetési kötelezettséget.
2022-ben két tétel trendje változott meg:
• bérleti díj: korábban a Társaság az általa használt ingatlant a Goodwill Invest Kft-től vette bérbe, azonban a bemutatott beolvadásos átalakulás során az ingatlan Társaság tulajdonába került, így az ingatlanbérlet megszűnt.
• Egyéb igénybe vett szolgáltatások költsége: ennek a költségnek a mértéke jelentősen csökkent, amely mögött költségstruktúra változás áll, ugyanis külső tanácsadók helyett több belső alkalmazottat foglalkoztat a Társaság.
7.3.1.3. Egyéb szolgáltatások értéke
EGYÉB SZOLGÁLTATÁSOK KÖLTSÉGEI Ft | 2019 | 2020 | 2021 | 2022H1 |
Xxxxxxxx, igazgatási, illeték | 52 237 061 | 47 358 784 | 48 829 797 | 26 329 286 |
Bankköltség | 11 166 570 | 9 473 667 | 9 189 678 | 5 256 460 |
Biztosítási díjak | 4 476 393 | 5 904 537 | 7 459 624 | 8 937 013 |
Kamarai- és egyéb tagdíjak, köt.kamarai díj | 0 | 1 001 000 | 1 567 000 | 1 618 500 |
Jutalék költsége TESZOR: M.74.90.2 | 36 172 | 14 376 | 16 773 | 1 037 804 |
Promociós tevékenység költsége TESZOR: M | 157 847 213 | 208 802 160 | 254 511 884 | 63 046 933 |
Patikalátogatás költsége TESZOR: M.70.22 | 57 330 877 | 56 936 879 | 26 069 301 | 13 964 288 |
Gyógyszerismertetés szerződés szerint | 105 511 800 | 80 555 750 | 53 020 900 | 56 845 647 |
Különféle egyéb költségek | 176 793 631 | 255 038 641 | 359 696 931 | 296 185 133 |
Bérbe adott szg költségei (szolg.) | 80 000 | |||
Összesen | 565 399 717 | 665 165 794 | 760 361 888 | 473 221 064 |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
Az egyéb szolgáltatások költségein belül két sor emelkedik ki:
• Promóciós tevékenység költsége, ami a Társaság növekedése miatt elengedhetetlen, mivel versenyző
piacról van szó. A promóciós tevékenységet végző vállalkozók esetében nincs beszállítói kockázat.
• Egyéb költségek, amelynek közel 100%-át az egyéb igénybe vett szolgáltatások tették ki.. Ezen belül számos szolgáltatás található, mint pl. portaszolgálat, adatbázis karbantartás, a xxxxxxxxxxxx.xx portál menedzselése, termékek népszerűsítése, ügynöki szolgáltatás, promóció, munkaerő kölcsönzés, stabilitási vizsgálat, royalty fizetés.
o A royalty 95%-át Xxxxxx Xxxxx-Györgyinek fizeti a Társaság a C-vitamin termékek forgalma után. 2021-ben a jogot a felek a teljes világra kiterjesztették 2121. szeptemberéig, így e tekintetben üzleti kockázat nem jelenik meg.
o A szállítókon belül egy haladja meg a 45 millió Ft-os lényegességi határt, nevezetesen a Goodwill Market Kft., amely a xxxxxxxxxxxx.xx portál menedzselését, és különböző termékek népszerűsítését vállalta el (ennek értéke kb. 150 millió Ft volt 2021-ben, a konszolidált eredményből azonban kikonszolidálásra került.Megjegyzés: a xxxxxxxxxxxx.xx egy orvosoknak
/ gyógyszerészeknek szánt tudományos honlap, ahol többek között szakmai cikkeket olvashatnak a beregisztrált szakemberek. Ezt a honlapot (is) népszerűsítik a Goodwill Market orvoslátogatói, a Szent-Györgyi termékek promótálásán túl.).
Az ELÁBÉ esetében a fedezetek a nettó árbevételt bemutató fejezetben bemutatásra kerültek. Az alábbiakban a beszállítók/gyártók koncentrációja kerül bemutatásra a 2021-es év adatai alapján.
10 legnagyobb gyártó (fedezet alapon) | 10 legnagyobb gyártó (forgalom) | ||||||
Goodwill Pharma Kft. | 22,0% | A | 20,7% | ||||
B | 7,9% | Goodwill Pharma Kft. | 14,1% | ||||
C | 7,1% | C | 8,3% | ||||
D | 6,9% | D | 6,8% | ||||
E | 6,3% | E | 5,0% | ||||
F | 6,1% | F | 4,8% | ||||
G | 4,9% | G | 4,7% | ||||
H | 4,2% | H | 4,0% | ||||
I | 3,7% | I | 3,4% | ||||
J | 3,6% | J | 2,8% | ||||
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai, kartonok, menedzsment fedezet számításai
Beszállítói oldalról a cég jelentősen diverzifikált, számos beszállítóval rendelkezik, sok terméket forgalmazva.
7.3.1.5. Eladott, közvetített szolgáltatások
Az eladott, közvetített szolgáltatások mértéke alacsony, 2019-ben volt kiemelkedően a legmagasabb, de ekkor
sem érte el a 20 MFt-ot, ezért további elemzést nem igényel.
7.3.2.Személyi jellegű ráfordítások
eFt Változás
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
Forrás: xxxxx.xx
2020-ban a személyi ráfordítások 4,7%-kal, 2021-ben 33,1%-kal nőttek. 2020-ban a növekedés mögött elsősorban csak árhatás volt, míg a 2021-es jelentős növekedés mögött két tényező állt:
a) volumen hatás, mivel a növekedés miatt a Társaságnak egyre több munkavállalóra van szüksége,
b) szükség volt magasan képzett, magasabb bérrel rendelkező alkalmazottak felvételére.
Létszámnövekedés: Az átlagos állományi létszám 2019-ben 45 fő, 2020-ban 45 fő, 2021-ben: 57 fő, 2022. első felében 71 fő.
Az alkalmazotti létszámot kiegészíti az iskolaszövetkezetektől és munkaerő-kölcsönző cégektől bérelt dolgozók, 2021-ben ezen cégek irányába kifizetett nettó összeg 0,8-2,5 millió Ft volt havonta.
Ft | 2019 | 2020 | 2021 | 2022H1 |
Egyéb bevételek | 50 833 348 | 163 852 264 | 285 771 367 | 101 523 068 |
Egyéb ráfordítások | 000 000 000 | 500 654 526 | 789 956 502 | 387 224 670 |
Egyéb tételek egyenlege | -346 203 879 | -336 802 262 | -504 185 135 | -285 701 602 |
Egyéb tét. Egy. a nettó árb. %-ában | -6,0% | -5,4% | -7,3% | -6,8% |
Egyéb tét. Egy. a nettó árb. %-ában - pénzeszközátadások nélkül | -4,6% | -3,2% | -4,8% | -6,2% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai, kartonok
Egyéb bevételek (Ft) | 2019 | 2020 | 2021 | 2022H1 |
Összesen | 50 833 348 | 163 852 264 | 285 771 367 | 101 523 068 |
Pályázatokhoz kapcs. egyéb bevételek | 8 286 272 | 50 510 845 | 60 253 812 | 34 113 517 |
Adóáthárítás miatti bevételek | 16 626 997 | 16 560 998 | 85 048 002 | 35 874 514 |
Egyéb egyeztetésből származó bevétel | 0 | 6 254 509 | 65 474 700 | 0 |
Utólak kapott engedmény és bónusz | 18 903 816 | 84 564 883 | 35 190 419 | 1 638 416 |
Egyebek | 7 016 263 | 5 961 029 | 39 804 434 | 29 896 621 |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai, kartonok
Egyéb ráfordítások (Ft) | 2019 | 2020 | 2021 | 2022H1 |
Összesen | 000 000 000 | 500 654 526 | 789 956 502 | 387 224 670 |
Adott támogatások/KÖZHASZNÚNAK | 6 240 000 | 10 100 000 | 61 638 711 | 3 460 000 |
Adott támogatások/Egyéb | 400 000 | |||
Elengedett vevőkövetelések/Elengedett egyéb követelések | 0 | 146 938 | 63 698 767 | 36 876 688 |
Utólag adott pü-leg rend.enged | 189 276 319 | 237 360 640 | 303 215 562 | 171 201 895 |
Értékvesztés,terven felüli écs. | 0 | 7 852 559 | 19 620 312 | 0 |
Gyógyszerismertetői tev. után fiz. Kötel | 14 194 000 | 13 741 000 | 0 | 53 616 000 |
Gyógyszerforgalmazói befizetési kötelezettség | 19 750 000 | 26 326 000 | 73 346 000 | 48 350 000 |
Gyógyszerforgalmazói 10%-os kieg.adó kötelezettség | 0 | 0 | 11 701 000 | 6 311 000 |
Iparűzési adó | 46 987 952 | 51 641 562 | 59 963 035 | 33 896 000 |
Végl.nem fejl.célra adott támogatás/Végleges pénzeszk.átadás | 83 150 000 | 137 850 000 | 172 865 000 | 27 000 000 |
Egyéb | 37 438 956 | 15 635 827 | 23 908 115 | 6 113 087 |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai, kartonok
Az egyéb bevételeken belül kiemelkedő tételek (a 2021. évi adatok alapján):
• pályázatokhoz kapcsolódó, halasztott bevétel feloldások
• adóáthárítási bevétel, amely azt jelenti, hogy a beszállító partner helyett és nevében kifizeti a Társaság
a rabattadót, amelyet a Társaság ezután áthárít a beszállító partner részére*
• az egyéb egyeztetésből származó bevétel a folyószámla rendezését jelenti, itt egy nagyobb 35 millió Ft-os tétel volt található, amely az egyik beszállító partner által ki nem számlázotttétel volt, amely elévült 2021-ben
• bónuszok és utólag kapott engedmények
* 2006. évi XCVIII. 36 § (1) pontja lehetővé teszi, hogy ha egy gyógyszergyártó Magyarországon nem végez forgalmazási tevékenységet, akkor a tényleges forgalmazót (jelen esetben a Goodwill Pharma Zrt-t) megbízhatja, hogy helyette befizesse a 20%-os (vagy 28%-os) rabattadót. Ebben az esetben a gyógyszergyártó, a disztribútor (Goodwill Pharma Zrt.) és a NAV köt egy háromoldalú megállapodást, hogy a disztribútor fizeti be a rabattadót. A Goodwill Pharma Zrt-nek két ilyen megállapodása van, amely alapján a Társaság befizeti a gyártók helyett az adót, és átterheli a gyártóra.
Az egyéb ráfordításokon belül kiemelkedő tételek (2021. évi adatok alapján):
• Adott támogatások/KÖZHASZNÚNAK: ezek a támogatások döntő többségben a Társaság által alapított Goodwill Pharma Az Egészségért Közhasznú Alapítvány részére kerültek kifizetésre
• Elengedett vevőkövetelések/Elengedett egyéb követelésekből 36,2 mFt a csoporthoz tartozó Platán Patika Kft-vel szemben elengedett követelés volt, a maradék pedig a folyószámla rendezéshez kapcsolódó tételek.
• Utólag adott pénzügyileg rendezett engedmény
• Értékvesztés, terven felüli értékcsökkenés, amelynekkét eleme van: készletek és követelések értékvesztése. A készletek értékvesztése 2021-ben a szokásosnál magasabb volt, mivel a Covid-járvány alatti távolságtartás miatt kevesebb megbetegedés volt, így néhány 2022. év elején lejáró készletet értékvesztett a Társaság.
• Gyógyszerismertetői tevékenység után fizetendő kötelezettség: Ez az úgynevezett repadó, amit a gyógyszerismertetők (orvoslátogatók) után fizet a Társaság. 2021-ben azért nem volt ilyen jellegű költség, mert több kedvezményt lehetett igénybe venni, mint amennyi adót fizetni kellett volna (lásd K+F kiadások).
• Gyógyszerforgalmazói befizetési kötelezettség (az úgynevezett rabattadó): 2006. évi XCVIII. törvény (a biztonságos és gazdaságos gyógyszer- és gyógyászatisegédeszköz-ellátás, valamint a gyógyszerforgalmazás általános szabályairól) 36. § (1). alapján. 20%-kal kell hozzájárulnia a Társaságnak a TB-támogatott termékei után a TB által kifizetett támogatáshoz. 2019-2021-ben nem volt ebben lényeges változás. 2022. nyarán úgy változott a jogszabály, hogy a 10.000 Ft fölötti termelői árú termékekre megemelkedett 28%-ra a visszatérítés. A Társaság közvetlenül nem érintett a változásban, mert nincs 10.000 Ft fölötti termelői árú saját termékük.
• Gyógyszerforgalmazói 10%-os kiegészítő adó kötelezettség: A 20% rabattadó fölött bizonyos originális termékeket további 10%-os befizetési kötelezettség is terhel. A Társaságnál ez egy átmenő tétel, amelyet a Társaság tovább számláz a gyártónak.
• Iparűzési adó
• Végleges nem fejlesztési célra adott támogatás/Végleges pénzeszköz átadás: ebben a tételben a Goodwill csoporton belül átadott (átutalt) pénzeszközök vannak. A Társaság a konszolidált beszámolójában azon pénzeszköz átadásokat, amelyek külső költséget jelentenek nem konszolidálta ki, a többit igen. A legnagyobb hányad kikonszolidálásra került, ezért számoltuk az arányt e tétel nélkül is jelen fejezet első táblázatában.
o A végleges nem fejlesztési célra adott támogatás / Végleges pénzeszköz átadás társasági adóalap növelő, kivéve, ha a támogatásban részesülő cég le tudja nyilatkozni, hogy a) enélkül is eredményes lett volna, b) hogy ő maga nem él a társasági adó csökkentés lehetőségével. Egyedül a Goodwill Life Sciences Kft. az, amely ezeknek a feltételeknek megfelelt, a többi cég részére átadott pénzeszközök adóalap növelő tételek.
7.5. Üzleti tevékenység eredménye, EBITDA
eFt Változás
A tétel megnevezése | 2 019 | 2 020 | 2 021 | 2022H1 | 2 020 | 2 021 | |
01. Belföldi értékesítés nettó árbevétele | 5 443 253 | 5 923 974 | 6 496 628 | 4 075 418 | 8,8% | 9,7% | |
02. Export értékesítés nettó árbevétele | 000 000 | 000 528 | 404 254 | 163 756 | -10,0% | 52,8% | |
I. ÉRTÉKESÍTÉS NETTÓ ÁRBEVÉTELE (01+02) | 5 737 080 | 6 188 502 | 6 900 882 | 4 239 174 | 7,9% | 11,5% | |
03. Saját termelésű készletek állományváltozása | 8 029 | -708 | 7 380 | 122 709 | -108,8% | -1142,4% | |
II. AKTIVÁLT SAJÁT TELJ.-EK ÉRTÉKE (03±04) | 8 029 | -708 | 7 380 | 122 709 | -108,8% | -1142,4% | |
III. EGYÉB BEVÉTELEK | 50 833 | 163 852 | 285 771 | 101 524 | 222,3% | 74,4% | |
05. Anyagköltség | 142 396 | 242 165 | 412 600 | 232 399 | 70,1% | 70,4% | |
06. Igénybe vett szolgáltatások értéke | 629 095 | 594 986 | 584 999 | 256 444 | -5,4% | -1,7% | |
07. Egyéb szolgáltatások értéke | 565 400 | 665 166 | 760 362 | 473 220 | 17,6% | 14,3% | |
08. Eladott áruk beszerzési értéke | 3 165 780 | 3 307 673 | 3 414 181 | 2 311 746 | 4,5% | 3,2% | |
09. Eladott (közvetített) szolgáltatások értéke | 14 205 | 7 455 | 7 168 | 1 760 | -47,5% | -3,8% | |
IV. ANYAGJELLEGŰ RÁFORDÍTÁSOK (05+06+07+08+09) | 4 516 876 | 4 817 445 | 5 179 310 | 3 275 569 | 6,7% | 7,5% | |
10. Bérköltség | 174 389 | 189 586 | 258 320 | 174 082 | 8,7% | 36,3% | |
11. Személyi jellegű egyéb kifizetések | 7 623 | 3 792 | 4 756 | 7 429 | -50,3% | 25,4% | |
12. Bérjárulékok | 37 827 | 36 877 | 43 306 | 22 234 | -2,5% | 17,4% | |
V. SZEMÉLYI JELLEGŰ RÁFORDÍTÁSOK (10+11+12) | 219 839 | 230 255 | 306 382 | 203 745 | 4,7% | 33,1% | |
VI. ÉRTÉKCSÖKKENÉSI LEÍRÁS | 75 067 | 102 126 | 126 949 | 74 724 | 36,0% | 24,3% | |
VII. EGYÉB RÁFORDÍTÁSOK | 397 037 | 500 655 | 789 957 | 387 225 | 26,1% | 57,8% | |
Ebből: értékvesztés | 19 620 | 0 | |||||
A. ÜZEMI (üzleti)TEVÉKENYSÉG EREDMÉNYE(I±II+III-IV-V-VI-VII) | 587 123 | 701 165 | 791 435 | 522 144 | 19,4% | 12,9% | |
EBITDA | 662 190 | 803 291 | 918 384 | 596 868 | 21,3% | 14,3% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai, kartonok
A nettó árbevétel és az EBITDA (teljes éveket tekintve) folyamatosan növekszik. Nem csak nominális értelemben volt magas a növekedés, hanem reál értelemben is, ugyanis átlagosan 10% körül mozgott az árbevétel és az EBITDA növekedése reál értelemben, ha a fogyasztói árszínvonalnövekedést is figyelembe vesszük,.
Növekedés:
Átlag 18-21 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | |
Nettó árbevétel | 14% | 13% | 24% | 8% | 12% |
EBITDA | 13% | 5% | 11% | 21% | 14% |
Fogyasztói árak* | 3,7% | 2,90% | 3,40% | 3,40% | 5,20% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai, kartonok és xxx.xx
Az EBITDA-hányad növekedése azt is jelenti, hogy a Társaság nem csak eladásait tudta növelni, hanem ezzel párhuzamosan a nyereségessége is nőtt.
Nettó árbevétel és EBITDA 2017-2021 eFt
8 500 000
6 500 000
4 500 000
2 500 000
500 000
1 000 000
900 000
800 000
700 000
600 000
500 000
2017 2018 2019 2020 2021
Nettó árbevétel
EBITDA
Lineáris (Nettó árbevétel) Lineáris (EBITDA)
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
A hatékonyság javulását a saját termelésű készletek állomány változásával korrigált anyagjellegű ráfordítások
/ nettó árbevétel hányados mutatja, 2019-ben 78,6% volt, az utána következő két évben 77,9% és 74,9%. 2022. első félévében további javulás mutatkozott és a hányados 74,4%-ra csökkent.
A személyi jellegű ráfordítások aránya az árbevételhez képest 3-4,5%, között alakult 2021-ben az árbevétel %- ában azért történt erősebb növekedés, mert szükség volt magasan képzett kvalifikált alkalmazottak felvételére.
Ft
PÉNZÜGYI MÜV. BEVÉTELE | 2019 | 2020 | 2021 | 2022H1 |
Egyéb kapott osztalék,részesedés | 12 823 800 | 0 | 667 444 | 23 828 |
Egyéb kapott kamat, kamatjell.bevétel | 3 904 400 | 9 114 387 | 8 528 268 | 1 921 255 |
Tul.rész.jel.bef.értnek.árf.ny | 0 | 0 | 33 288 667 | 0 |
Deviza- és valutakészletek forintra átváltásának árfolyamnyeresége | 68 171 622 | 43 458 471 | 1 121 278 | |
Külföldi pénzértékre szóló eszközök és kötelezettségek pénzügyileg rendezett árfolyamnyeresége | 22 237 039 | 70 446 422 | 61 761 996 | 80 316 635 |
Dev., val. tételek év végi átértékelése | 10 419 655 | 15 035 915 | 16 679 231 | 0 |
Bef.jegy.kap.hozama,bvált.re.n | 000 000 | 000 725 | 0 | 0 |
Egyéb árf.nyer.opciós díj bev. | 5 754 600 | 0 | 0 | 0 |
Egyéb pénzügyi bevételek | 2 510 550 | 0 | 0 | 0 |
Összesen | 126 530 299 | 138 657 920 | 122 046 884 | 82 261 719 |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
Ft
PÉNZÜGYI MÜVELETEK RÁFORDITÁSAI eFt | 2019 | 2020 | 2021 | 2022H1 |
Fizetendő kamatok | 4 407 610 | 2 808 233 | 7 826 455 | 5 991 068 |
Tulaj.részt.jel.bef.ért.árfvesztesége | 0 | 0 | 8 594 384 | 0 |
Deviza- és valutakészletek forintra átváltásának árfolyamvesztesége | 46 012 125 | 120 075 217 | 63 462 109 | 0 |
Külföldi pénzeszközre szóló kötelezettségek-követelések árfolyamvesztesége | 30 437 037 | 44 505 888 | 46 527 308 | 71 942 805 |
Deviza és valuta tételek év végi átértékelése | 1 339 928 | 21 784 379 | 26 502 590 | |
Árfolyamveszteség lízingdíj | 1 187 532,00 | 0 | 0 | |
Összesen | 83 384 232 | 189 173 717 | 152 912 846 | 77 933 872 |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
Ft
2019 | 2020 | 2021 | 2022H1 | |
Pénzügyi műv. eredménye | 43 146 067 | -50 515 797 | -30 865 962 | 4 327 846 |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
A pénzügyi műveletek eredménye általában nem haladja meg a lényegességi küszöböt.
A legnagyobb jelentőséggel az átértékelések bírnak, amelyek nem cash flowt befolyásoló tételek, így jövedelem alapú kockázata is kisebb.
A Társaságnál devizakockázatnak elsősorban az alábbi tételek vannak kitéve:
• szállítók 60-70%-a devizás, amelynek nagy része (~95%) EUR, kis része USD
• vevők kis része (5-10%) devizás, főleg EUR alapú
• kisebb összegű devizaszámlával rendelkezik a Társaság
o EUR számla: 200 ezer-1,2 millió EUR állomány
o USD számla: 50-200 ezer állomány
A hitelek (kamat kötelezettség) külön pontban kerülnek bemutatásra.
eFt Változás
A tétel megnevezése | 2 019 | 2 020 | 2 021 | 2022H1 | 2 020 | 2 021 | |
01. Belföldi értékesítés nettó árbevétele | 5 443 253 | 5 923 974 | 6 496 628 | 4 075 418 | 8,8% | 9,7% | |
02. Export értékesítés nettó árbevétele | 000 000 | 000 528 | 404 254 | 163 756 | -10,0% | 52,8% | |
I. ÉRTÉKESÍTÉS NETTÓ ÁRBEVÉTELE (01+02) | 5 737 080 | 6 188 502 | 6 900 882 | 4 239 174 | 7,9% | 11,5% | |
03. Saját termelésű készletek állományváltozása | 8 029 | -708 | 7 380 | 122 709 | -108,8% | -1142,4% | |
II. AKTIVÁLT SAJÁT TELJ.-EK ÉRTÉKE (03±04) | 8 029 | -708 | 7 380 | 122 709 | -108,8% | -1142,4% | |
III. EGYÉB BEVÉTELEK | 50 833 | 163 852 | 285 771 | 101 524 | 222,3% | 74,4% | |
05. Anyagköltség | 142 396 | 242 165 | 412 600 | 232 399 | 70,1% | 70,4% | |
06. Igénybe vett szolgáltatások értéke | 629 095 | 594 986 | 584 999 | 256 444 | -5,4% | -1,7% | |
07. Egyéb szolgáltatások értéke | 565 400 | 665 166 | 760 362 | 473 220 | 17,6% | 14,3% | |
08. Eladott áruk beszerzési értéke | 3 165 780 | 3 307 673 | 3 414 181 | 2 311 746 | 4,5% | 3,2% | |
09. Eladott (közvetített) szolgáltatások értéke | 14 205 | 7 455 | 7 168 | 1 760 | -47,5% | -3,8% | |
IV. ANYAGJELLEGŰ RÁFORDÍTÁSOK (05+06+07+08+09) | 4 516 876 | 4 817 445 | 5 179 310 | 3 275 569 | 6,7% | 7,5% | |
10. Bérköltség | 174 389 | 189 586 | 258 320 | 174 082 | 8,7% | 36,3% | |
11. Személyi jellegű egyéb kifizetések | 7 623 | 3 792 | 4 756 | 7 429 | -50,3% | 25,4% | |
12. Bérjárulékok | 37 827 | 36 877 | 43 306 | 22 234 | -2,5% | 17,4% | |
V. SZEMÉLYI JELLEGŰ RÁFORDÍTÁSOK (10+11+12) | 219 839 | 230 255 | 306 382 | 203 745 | 4,7% | 33,1% | |
VI. ÉRTÉKCSÖKKENÉSI LEÍRÁS | 75 067 | 102 126 | 126 949 | 74 724 | 36,0% | 24,3% | |
VII. EGYÉB RÁFORDÍTÁSOK | 397 037 | 500 655 | 789 957 | 387 225 | 26,1% | 57,8% | |
Ebből: értékvesztés | 19 620 | 0 | |||||
A. ÜZEMI (üzleti)TEVÉKENYSÉG EREDMÉNYE(I±II+III-IV-V-VI-VII) | 587 123 | 701 165 | 791 435 | 522 144 | 19,4% | 12,9% | |
13. Kapott (járó) osztalék és részesedés | 12 824 | 667 | 24 | -100,0% | |||
15. Befektetett pénzügyi eszközökből (értékpapírokból, kölcsönökből) származó bevételek, árfolyamnyereségek | 709 | 603 | 0 | -15,0% | -100,0% | ||
16. Egyéb kapott (járó) kamatok és kamatjellegű bevételek | 3 904 | 9 114 | 8 528 | 1 921 | 133,5% | -6,4% | |
Ebből: kapcsolt vállalkozástól kapott | 3 240 | 8 172 | 0 | 152,2% | -100,0% | ||
17. Pénzügyi műveletek egyéb bevételei | 109 093 | 128 941 | 112 851 | 80 317 | 18,2% | -12,5% | |
VIII. PÉNZÜGYI MŰVELETEK BEVÉTELEI (13+14+15+16+17) | 126 530 | 138 658 | 122 047 | 82 262 | 9,6% | -12,0% | |
20. Fizetendő kamatok és kamatjellegű ráfordítások | 4 408 | 2 808 | 7 826 | 5 991 | -36,3% | 178,7% | |
Ebből: kapcsolt vállalkozásnak adott | 16 | 0 | -100,0% | ||||
22. Pénzügyi műveletek egyéb ráfordításai | 78 975 | 186 365 | 145 086 | 71 943 | 136,0% | -22,1% | |
IX. PÉNZÜGYI MŰVELETEK RÁFORDÍTÁSAI (18+19±20+21+22) | 83 383 | 189 173 | 152 912 | 77 934 | 126,9% | -19,2% | |
B. PÉNZÜGYI MŰVELETEK EREDMÉNYE (VIII.-IX.) | 43 147 | -50 515 | -30 866 | 4 328 | -217,1% | -38,9% | |
C. ADÓZÁS ELŐTTI EREDMÉNY ( ±A±B) | 630 270 | 650 650 | 760 569 | 526 472 | 3,2% | 16,9% | |
X. Adófizetési kötelezettség | 2 580 | 2 927 | 5 058 | 5 000 | 13,4% | 72,8% | |
D. ADÓZOTT EREDMÉNY (±C-X) | 000 000 | 000 723 | 755 511 | 521 472 | 3,2% | 16,6% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
Az adózás előtti és adózott eredmény a nettó árbevétel arányában viszonylag fix, az adózás előtti eredmény az elmúlt 3 évben rendre 11%, 10,5% és 11% volt, az adózott eredmény 10,9%, 10,5% és 10,9%. 2022. első félévében a mutatók 12,4% és 12,3% voltak.
Az adóalapot az alábbi tételek csökkentették és növelték a 2019-2021. években:
eFt | 2 019 | 2 020 | 2 021 |
Adózás előtti eredmény | 630 270 | 650 650 | 760 569 |
Adóalapot növelő tételek | 183 550 | 229 807 | 309 394 |
Sztv. Szerinti értékcsökkenés | 79 000 | 000 000 | 126 949 |
Nem a vállalkozás érdekében ktg. | 83 150 | 107 850 | 107 865 |
Bírság | 196 | 175 | 107 |
Követelésre elszámolt értékvesztés | 0 | 6 031 | 5 774 |
Behajthatatlannak nem minősülő elengedett köv | 20 330 | 4 000 | 68 699 |
Adóalapot csökkentő tételek | 744 403 | 840 716 | 934 617 |
Adótv. Szerinti értékcsökkenés | 72 957 | 91 727 | 85 959 |
Fejlesztési tartalék | 459 000 | 375 000 | 580 000 |
Kapott osztalék | 12 824 | 0 | 667 |
Megtérült korábbi behajthatatlan követelés | 6 031 | ||
Alapkutatás | 79 791 | 50 063 | 76 059 |
Támogatás juttatás | 1 248 | 2 020 | 24 605 |
Beruházási kedvezmény Kkv | 118 583 | 321 906 | 161 296 |
Adóalap | 69 417 | 39 741 | 135 346 |
Társasági adó | 6 248 | 3 577 | 12 181 |
Kkv kamatkedvezmény - adócsökkentő tétel | 3 668 | 650 | 7 123 |
Adózott eredmény | 66 837 | 36 814 | 130 288 |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai, Tao bevallások
Megjegyzések a társasági adóalap növelő és csökkentő tételekhez:
Adóalapot növelő tételek |
Sztv. Szerinti értékcsökkenés: a számviteli törvény és a társasági adó törvény más leírási kulcsokat alkalmazhat adott tárgyi eszközök kapcsán, azonban a társasági adótörvény csak a társasági adó törvényben meghatározott értékcsökkenési kulcsokat ismeri el. Ezért a számviteli törvény szerint elszámolt értékcsökkenéssel növelni kell az adóalapot, míg a társasági adó törvény szerinti értékcsökkenéssel csökkenteni azt. |
Nem a vállalkozás érdekében ktg.: ezek a cégcsoporton belül adott végleges pénzeszköz átadások, amelyekkel a törvény szerint növelni kell az adóalapot. |
Bírság: gyorshajtási bírságok, amelyekkel a társasági adó törvény szerint növelni kell az adóalapot. |
Követelésre elszámolt értékvesztés: a Kibocsátó számviteli politikája szerint megképzett értékvesztés a vevőkövetelésekre vonatkozóan, amellyel növelni kell az adóalapot. |
Behajthatatlannak nem minősülő elengedett köv: cégcsoporton belüli cégekkel kapcsolatban elengedett követelések, amelyekkel a társasági adóalapot növelni szükséges. |
Adóalapot csökkentő tételek |
Adótv. Szerinti értékcsökkenés: lásd a adóalapnövelő tételeknél írt magyarázatot. |
Fejlesztési tartalék: a társasági adó törvény lehetővé teszi, hogy a cégek csökkentsék az adóalapjukat jövőbeli beruházások kapcsán. A Kibocsátó jelentős összegeket tervez beruházni gyártógépek, és ingatlanfejlesztések kapcsán. |
Kapott osztalék: mivel a kapott osztalék már adózott jövedelem (az osztalékot fizető megfizette utána az adót), ezért adóalap csökkentő tételnek számít. |
Megtérült korábbi behajthatatlan követelés: egy korábban behajthatatlan követelésre elszámolt értékvesztéssel korábbi években társasági adóalapot kellett növelni. Mivel az értékvesztést visszaírásra került, ezért az adóalap csökkenthető. |
Alapkutatás: a társasági adótörvény lehető teszi, hogy a kutatás-fejlesztési tevékenység közvetlen bér, értékcsökkenés és alapanyagköltségével az adózó csökkentse az adóalapját |
Támogatás juttatás: amennyiben az adózó közhasznú szervezetet támogat, akkor az adott támogatás 20%- ával (egyes esetekben 40%-ával) csökkenthető az adóalap. |
Beruházási kedvezmény Kkv: azok a KKV-k, amelyeknek a teljes adóévben magánszemély tulajdonosai voltak, a tárgyévben megvalósított beruházásaik után adóalapot csökkenthetnek. |
Adóalap: az adóalap egyenlő az adózás előtt eredmény mínusz adóalapcsökkentő tételek plusz adóalapnövelő tételek |
Társasági adó: az adóalap 9% |
Kkv kamatkedvezmény - adócsökkentő tétel: a beruházási hitelek, valamint a lízingek után fizetett kamatokkal csökkenteni lehet a befizetendő társasági adót.
eFt Változás
Sorszám | A tétel megnevezése | 2 019 | 2 020 | 2 021 | 2022H1 | 2 020 | 2 021 | |
1 | A. Befektetett eszközök (2.+10.+18. sor) | 882 146 | 1 223 828 | 2 552 985 | 3 043 027 | 38,7% | 108,6% | |
2 | I. IMMATERIÁLIS JAVAK (3.-9. sorok) | 82 370 | 86 162 | 62 910 | 72 822 | 4,6% | -27,0% | |
5 | 3. Vagyoni értékű jogok | 64 371 | 44 661 | 32 710 | 22 359 | -30,6% | -26,8% | |
6 | 4. Szellemi termékek | 1 493 | 5 493 | 2 968 | 2 798 | 267,9% | -46,0% | |
8 | 6. Immateriális javakra adott előlegek | 16 506 | 36 008 | 27 232 | 47 665 | 118,2% | -24,4% | |
10 | II. TÁRGYI ESZKÖZÖK (11.-17. sor) | 793 742 | 1 131 632 | 2 377 881 | 2 756 461 | 42,6% | 110,1% | |
11 | 1. Ingatlanok és a kapcsolódó vagyoni értékű jogok | 607 028 | 795 031 | 1 742 316 | 1 726 664 | 31,0% | 119,2% | |
12 | 2. Műszaki berendezések, gépek, járművek | 84 652 | 211 936 | 235 577 | 616 971 | 150,4% | 11,2% | |
13 | 3. Egyéb berendezések, felszerelések, járművek | 98 061 | 102 331 | 149 636 | 152 417 | 4,4% | 46,2% | |
15 | 5. Beruházások, felújítások | 2 781 | 13 305 | 55 010 | 109 055 | 378,4% | 313,5% | |
16 | 6. Beruházásokra adott előleg | 1 220 | 9 029 | 195 342 | 151 354 | 640,1% | 2063,5% | |
18 | III. BEFEKTETETT PÉNZÜGYI ESZKÖZÖK (19.-28. sor) | 6 034 | 6 034 | 112 194 | 213 744 | 0,0% | 1759,4% | |
19 | 1. Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásban | 6 034 | 6 034 | 112 194 | 213 744 | 0,0% | 1759,4% | |
29 | B. Forgóeszközök (30.+37.+46.+53. sor) | 2 734 096 | 3 765 719 | 4 544 073 | 5 663 512 | 37,7% | 20,7% | |
30 | I. KÉSZLETEK (31.-36. sorok) | 1 362 311 | 1 760 861 | 2 167 481 | 1 971 567 | 29,3% | 23,1% | |
31 | 1. Anyagok | 65 295 | 146 629 | 236 840 | 253 835 | 124,6% | 61,5% | |
32 | 2. Befejezetlen termelés és félkész termékek | 1 318 | 504 | 0 | -61,8% | |||
34 | 4. Késztermékek | 22 962 | 22 254 | 32 671 | 157 505 | -3,1% | 46,8% | |
35 | 5. Áruk | 1 274 054 | 1 590 660 | 1 897 466 | 1 560 227 | 24,9% | 19,3% | |
37 | II. KÖVETELÉSEK (38.-45. sor) | 1 094 948 | 1 378 668 | 776 714 | 1 031 798 | 25,9% | -43,7% | |
38 | 1. Követelések áruszállításból és szolgáltatásokból (vevők) | 515 615 | 646 108 | 614 494 | 776 197 | 25,3% | -4,9% | |
39 | 2. Követelések kapcsolt vállalkozással szemben | 552 420 | 689 399 | 38 373 | 0 | 24,8% | -94,4% | |
43 | 6. Egyéb követelések | 26 913 | 43 161 | 123 847 | 255 601 | 60,4% | 186,9% | |
46 | III. ÉRTÉKPAPÍROK (47.-52. sorok) | 26 148 | 37 792 | 165 181 | 226 557 | 44,5% | 337,1% | |
49 | 3. Egyéb részesedés | 26 148 | 37 792 | 165 181 | 226 557 | 44,5% | 337,1% | |
53 | IV. PÉNZESZKÖZÖK (54.-55. sor) | 250 689 | 588 398 | 1 434 697 | 2 433 590 | 134,7% | 143,8% | |
54 | 1. Pénztár, csekkek | 13 624 | 22 289 | 10 121 | 12 199 | 63,6% | -54,6% | |
55 | 2. Bankbetétek | 237 065 | 566 109 | 1 424 576 | 2 421 391 | 138,8% | 151,6% | |
56 | C. Aktív időbeli elhatárolások (57.-59.sor) | 136 241 | 182 652 | 118 281 | 96 459 | 34,1% | -35,2% | |
57 | 1. Bevételek aktív időbeli elhatárolása | 131 361 | 178 530 | 114 625 | 92 273 | 35,9% | -35,8% | |
58 | 2. Költségek, ráfordítások aktív időbeli elhatárolása | 4 880 | 4 122 | 3 656 | 4 186 | -15,5% | -11,3% | |
60 | ESZKÖZÖK (AKTÍVÁK) ÖSSZESEN (1.+29.+56. sor) | 3 752 483 | 5 172 199 | 7 215 339 | 8 802 998 | 37,8% | 39,5% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai (üres sorok elrejtve)
Az eszközoldalon a legjelentősebb 2021-es változások mögött a cégcsoporton belüli kedvezményezett átalakulás áll:
A Bestern Kft. beolvadásával kapcsolatos tételek a következők voltak:
- A Szeged, Xxxxx Xxxxxx utcai ingatlanok átkerültek a Goodwill Pharma Kft.-be (507 mFt)
- A Szeged, Xxxxx Xxxxxx utcai ingatlanokra adott kölcsön, valamint ennek kamatai kikerültek a
Goodwill Pharma Kft. könyveiből (514 mFt).
- -7 mFt Ft eredménytartalék (ennyi a fenti tranzakciók különbözete) átkerült a Goodwill Pharma Kft.- be.
- A Bestern Kft. tulajdonosi viszonyai nem változtak (Xx. Xxxxxx Xxxxxx 50%, Dr. Jójártné Xx. Xxxxxx Xxxxx
50%).
A Goodwill Invest Kft. beolvadásával kapcsolatos tételek a következők voltak.
- A Szeged, Xxxxxx Xxxxxx utcai ingatlanok átkerültek a Goodwill Pharma Kft.-be (421 mFt)
- A Goodwill Pharma Kft.-től kapott kölcsön a fenti ingatlanberuházásra (160 mFt) és felhalmozott
kamatai (92 mFt) kikerült a Goodwill Pharma Kft. könyveiből.
- A Szeged, Xxxxxx Xxxxxx utcai ingatlanok építésére kapott DARFÜ fejlesztési támogatás még fel nem oldott elhatárolt része (93 mFt) átkerült a Goodwill Pharma Kft.-be.
- 76 mFt eredménytartalék (ennyi a fenti tranzakciók különbözete) szintén átkerült a Goodwill Pharma
Kft.-be.
- A Goodwill Invest Kft. tulajdonosi viszonyai nem változtak (Xx. Xxxxxx Xxxxxx 50%, Dr. Jójártné Xx.
Xxxxxx Xxxxx 50%).
A beolvadásos kiválás Goodwill Pharma Kft.-re gyakorolt hatásai a következők voltak:
- Eszköz oldalon az ingatlanállomány az előzőekben felsoroltak miatt jelentősen megnőtt.
- Eszköz oldalon lecsökkent a követelés kapcsolt vállalkozással szemben tétel
- A bevételek aktív időbeli elhatárolása lecsökkent a kivezetett felhalmozott kamatok miatt.
- Forrás oldalon a saját tőke megemelkedett a korábban említett tőkeáthozatalok eredményeként.
- A halasztott bevételek állománya megnőtt (elhatárolt DARFÜ támogatás) A Goodwill Pharma Kft. tulajdonosi viszonyai az átalakulás előtti 92,78%-7,22%-ről 76%-24%-ra változtak (Xx. Xxxxxx Xxxxxx 76%, Dr. Jójártné Xx. Xxxxxx Xxxxx 24%).
Mivel az átalakulás kedvezményezett átalakulás volt, átértékelések nem történtek, ezért adó- és illeték hatása nem volt.
A Kibocsátó hitelei mögötti fedezeti körben a Goodwill Invest Kft. garanciavállalása továbbra is fennáll.
A fentieken túl az alábbi jelentősebb eszközoldali változások történtek 2021-ben:
• A készletállomány egyrészt a tevékenység bővülésével, másrészt a növekedéssel párhuzamosan nőtt, és a nettó árbevétel %-ában is jelentősen emelkedett. A Társaság ennek köszönhetően tud védekezni egy esetleges beszállítói kisesésre, amely stabilitást ad (a készletállomány a nettó árbevétel %-ában a 3 évben rendre 23,7%, 28,5% és 31,4% volt. 2022.06.30-án ez a mutató 46,5%, de ekkor a nevezőben csak fél év szerepel!)
• Az értékpapírállomány a forgatási célú értékpapírok vásárlása miatt nőtt
• A pénzeszközök a nyereséges működés és pályázati bevételek hatására jelentősen emelkedtek
A tétel megnevezése | 2 019 | 2 020 | 2 021 | 2022H1 | 2 020 | 2 021 | |
I. IMMATERIÁLIS JAVAK (3.-9. sorok) | 82 370 | 86 162 | 62 910 | 72 822 | 4,6% | -27,0% | |
3. Vagyoni értékű jogok | 64 371 | 44 661 | 32 710 | 22 359 | -30,6% | -26,8% | |
4. Szellemi termékek | 1 493 | 5 493 | 2 968 | 2 798 | 267,9% | -46,0% | |
6. Immateriális javakra adott előlegek | 16 506 | 36 008 | 27 232 | 47 665 | 118,2% | -24,4% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai, kartonok
Az immateriális javak állományának egyik tétele sem magas, 2021-ben együttesen sem érik el a mérlegfőösszeg 1%-át sem.
• a vagyoni értékű jogok 51 db gyógyszerdosszié liszenszeit tartalmazzák, amelyeket a Társaság 3-5 év alatt amortizál,
• a szellemi termékek mértéke elhanyagolhatóan kicsi,
• az immateriális javakra adott előlegek a gyógyszerdossziékra adott előlegeket tartalmazzák. A Társaság addig tartja ezen a soron az előlegeket, amíg el nem indul a forgalmazása az adott terméknek.
A tétel megnevezése | 2 019 | 2 020 | 2 021 | 2022H1 | 2 020 | 2 021 | |
II. TÁRGYI ESZKÖZÖK (11.-17. sor) | 793 742 | 1 131 632 | 2 377 881 | 2 756 461 | 42,6% | 110,1% | |
1. Ingatlanok és a kapcsolódó vagyoni értékű jogok | 607 028 | 795 031 | 1 742 316 | 1 726 664 | 31,0% | 119,2% | |
2. Műszaki berendezések, gépek, járművek | 84 652 | 211 936 | 235 577 | 616 971 | 150,4% | 11,2% | |
3. Egyéb berendezések, felszerelések, járművek | 98 061 | 102 331 | 149 636 | 152 417 | 4,4% | 46,2% | |
5. Beruházások, felújítások | 2 781 | 13 305 | 55 010 | 109 055 | 378,4% | 313,5% | |
6. Beruházásokra adott előleg | 1 220 | 9 029 | 195 342 | 151 354 | 640,1% | 2063,5% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai, kartonok
Ingatlanok
• Az ingatlanok és kapcsolódó vagyoni értékű jogokon belül az épületek teszik ki a legnagyobb hányadot, amely mellett kisebb arányban idegen ingatlanon történt beruházás, telek és egyéb építmények is megtalálhatók. A Társaság az alábbi ingatlanokkal rendelkezik:
o 6724 Szeged, Xxxxx Xxxxxx u. 6. – 3129 m2 telek: Itt lesz a Társaság új központja. Jelenleg a felépítmények hasznos alapterülete 4.617 m2. A tervezett átalakítások után 4.333 m2 hasznos alapterületű felépítmény és 1.374 m2 mélygarázs fog kialakulni
o 6724 Szeged, Xxxxxx Xxxxxx xxxx 00., amely 1874 m2 hasznos alapterületű felépítménnyel rendelkezi, 7810 m2-es telken. Jelenleg itt található a Társaság központja, valamint az étrendkiegészítő gyártás. A tervek szerint a Társaság itt fogja létrehozni a gyógyszergyártó üzemét, valamint egy K + F + I központot.
o 6728 Szeged, Vállalkozó köz 2.: 7729 m2 telken 1.762 m2 hasznos alapterületű felépítmény található itt. Itt foglal helyet a Társaság nagykereskedelmi raktára, és a logisztikai központja.
Az ingatlanok állományának a növekedése mögött elsősorban a cégcsoporton belüli kedvezményezett átalakulás áll, mely korábban már bemutatásra került.
Műszaki és Egyéb berendezések, gépek, járművek
• A Műszaki berendezések, gépek, járművek több, mint 95%-a (2021-es év alapján) a termelőgépek, berendezések és járművek.
Egyéb berendezések, felszerelések, járművek
• Az Egyéb berendezések, felszerelések, járművek sor több, mint ¾-ét az egyéb járművek adják, melyek elsősorban a személygépkocsikat jelenti, továbbá irodai és üzemkörön kívüli berendezések találhatók még itt.
Beruházások, felújítások és beruházásokra adott előleg
• A Beruházások, felújítások és Beruházásokra adott előleg sorokon a tablettázó gépre, csomagoló gépre és bliszterező gépre adott előlegek találhatók.
7.8.1.3. Befektetett pénzügyi eszközök
A befektetett pénzügyi eszközökön belül csak Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásban szerepel a Társaság főkönyvében, amely az alábbi tulajdonrészeket tartalmazza 2021. év végén:
Ft.
Tartós rész. kapcsolt vállalk. | könyv szerinti érték | részesedés mértéke |
Goodwill Pharma Romania s.r.l-ben üzletr | 698 200,00 | 100% |
Goodwill Pharma Slovakia s.r.o | 1 519 423,30 | 100% |
Goodwill Pharma d.o.o. Serbia | 102 658 164,49 | 60% |
Goodwill Pharma d.o.o. Zagreb | 434 050,69 | 52% |
Goodwill Pharma az Egészségért Alapítvány | 100 000,00 | 100% (alapító a Társaság) |
Goodwill Klaszter Menedzsment Kft üzletr | 3 000 000,00 | 100% |
Goodwill Pharma Ltd- Kosovo | 126 448,00 | 100% |
Goodwill Pharma Polska Sp. z o.o. üzletr | 3 657 600,00 | 100% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
eFt Változás
A tétel megnevezése | 2 019 | 2 020 | 2 021 | 2022H1 | 2 020 | 2 021 | |
B. Forgóeszközök (30.+37.+46.+53. sor) | 2 734 096 | 3 765 719 | 4 544 073 | 5 663 512 | 37,7% | 20,7% | |
I. KÉSZLETEK (31.-36. sorok) | 1 362 311 | 1 760 861 | 2 167 481 | 1 971 567 | 29,3% | 23,1% | |
1. Anyagok | 65 295 | 146 629 | 236 840 | 253 835 | 124,6% | 61,5% | |
2. Befejezetlen termelés és félkész termékek | 1 318 | 504 | 0 | -61,8% | |||
4. Késztermékek | 22 962 | 22 254 | 32 671 | 157 505 | -3,1% | 46,8% | |
5. Áruk | 1 274 054 | 1 590 660 | 1 897 466 | 1 560 227 | 24,9% | 19,3% | |
II. KÖVETELÉSEK (38.-45. sor) | 1 094 948 | 1 378 668 | 776 714 | 1 031 798 | 25,9% | -43,7% | |
1. Követelések áruszállításból és szolgáltatásokból (vevők) | 515 615 | 646 108 | 614 494 | 776 197 | 25,3% | -4,9% | |
2. Követelések kapcsolt vállalkozással szemben | 552 420 | 689 399 | 38 373 | 0 | 24,8% | -94,4% | |
6. Egyéb követelések | 26 913 | 43 161 | 123 847 | 255 601 | 60,4% | 186,9% | |
III. ÉRTÉKPAPÍROK (47.-52. sorok) | 26 148 | 37 792 | 165 181 | 226 557 | 44,5% | 337,1% | |
3. Egyéb részesedés | 26 148 | 37 792 | 165 181 | 226 557 | 44,5% | 337,1% | |
IV. PÉNZESZKÖZÖK (54.-55. sor) | 250 689 | 588 398 | 1 434 697 | 2 433 590 | 134,7% | 143,8% | |
1. Pénztár, csekkek | 13 624 | 22 289 | 10 121 | 12 199 | 63,6% | -54,6% | |
2. Bankbetétek | 237 065 | 566 109 | 1 424 576 | 2 421 391 | 138,8% | 151,6% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
A forgóeszközök főcsoporton belül a Társaság jelentős és tendenciájában növekvő készletekkel rendelkezik, követelésállománya a kapcsolt vállalkozással szembeni követelések csökkenése miatt jelentősen alacsonyabb lett, pénzeszköz állománya magas, és a nyereséges működésnek is köszönhetően növekvő. Az értékpapírállomány nem magas, de a folyamatos befektetések révén növekvő. Összességében elmondható, hogy a forgóeszközökön belül a két kiemelkedő tétel a készletek és a pénzeszközök.
A készleteken belül a kereskedelmi áruk és a gyártáshoz szükséges alapanyagok emelkednek ki.
eFt | 2019 | 2020 | 2021 | |||
Alapanyagok/GYÁRTÁSHOZ | 65 295 | 5% | 146 629 | 8% | 236 840 | 11% |
KERESKEDELMI ÁRUK | 1 273 752 | 93% | 1 588 182 | 90% | 1 896 432 | 87% |
Egyéb | 23 264 | 2% | 26 050 | 1% | 34 210 | 2% |
Összesen | 1 362 311 | 100% | 1 760 861 | 100% | 2 167 481 | 100% |
Nettó árbev. %-ában | 24% | 28% | 31% |
Ahogy a saját gyártás növekszik, egyre nagyobb súlya lesz az alapanyagoknak az árukészletekkel szemben. A nettó árbevétel %-ában egyre többet készletezik a Társaság, mert ezzel is védekeznek egy esetleges beszállítói kisesésre.
A követeléseken belül 2021-ben a vevőkövetelés volt messze a legnagyobb, a nettó árbevétel %-ában 2021- ben 8,9%, amely jobb, mint a 2020-as 10,4% és a 2019-es 9%. A korábbi években a kapcsolt vállalkozásokkal szembeni követelések is magas értékkel bírtak, amelyek kimagasló arányban cégcsoporton belüli kölcsönök voltak. A kedvezményezett átalakulás következményeként a kölcsönök is nagy részben megszűntek.
Az egyéb követeléseken belül adóhatósági követelések, kölcsönök és egyéb előlegek találhatók. 2021. év végén a vevőkövetelések 93%-a nem lejárt.
A 180 napon túl lejárt követelések 25%-át értékvesztette a cég.
/A kapcsolt vevői követelések év végén a Követelések kapcsolt vállalkozással szemben sorra átkönyvelésre kerültek./ A lejárt követeléseken belül a legjelentősebb tételek:
• Platán Patika Kft. 20M Ft (180-366 nap) /cégcsoporthoz tartozó cég/
• Goodwill Pharma Polska Sp. z o.o 8M Ft (61-179 nap)
• Tillotts Pharma AG 6M Ft (1-15 nap és 31-60 nap)
Cégcsoporton kívüli vevői nemfizetés mértéke alacsony, az összes lejárt vevői követelés együtt sem éri el a lényegességi küszöböt.
Az értékpapírok forgatási céllal vásárolt tőzsdei értékpapírok.
A pénzeszközök egyrészt a nyereséges működés, másrészt a 2021-ben lehívott pályázati támogatási összegek miatt nőttek jelentősen.
• 2021-es pályázati pénzek: 294 millió Ft, illetve 102 millió Ft a Goodwill Pharma d.o.o-hoz köthető CED- es pályázat, amely alapján külföldi terjeszkedés kapcsán lehetett pályázni, a pályázati kiírás alapján saját leányvállalaton keresztül lehetett beruházni. A magyar Társaság megnyerte a pályázatot és abból tőkét emelt a szerb leányvállalatban, amelyből az eszközöket vett. (Tehát a teljes támogatási összegátutalásra került a leányvállalatnak)
• 2022-es pályázati pénzek: a Magyar Multi pályázat kapcsán 1,767 Mrd Ft támogatási előleg folyt be a Társasághoz.
• /Az egyik pályázat esetében kb. 5 millió Ft visszafizetési kötelezettség várható.
7.8.3.Aktív időbeli elhatárolások
eFt | 2019 | 2020 | 2021 | 2022H1 |
Mérlegforduló előtti bevétel | 39 284 | 77 754 | 112 396 | 90 044 |
Adott kölcsön után járó kamat | 92 077 | 100 249 | 2 229 | 2 229 |
Ktg-ek, ráfordítások aktív id.elhat. | 4 880 | 4 122 | 3 656 | 4 186 |
Elszámolt, de ki nem utalt támogatás | 527 | 0 | 0 | |
Összesen | 136 241 | 182 651 | 118 281 | 96 459 |
Nettó árbevétel %-ában | 2,4% | 3,0% | 1,7% | 2,3% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai, kartonok
A Társaságnál a mérlegfordulónap előtti bevételek és ráfordítások arányban vannak egymással, az árbevétel
%-ában a szokásos üzleti mértéket (1-2%) nem haladják meg. 2020-ig a kamat elhatárolások még magas összeget tettek ki, amely 2021-től, a cégcsoporton belüli kedvezményezett átalakulás miatt gyakorlatilag megszűnt.
A Társaság eszközállományának és növekedésének finanszírozását mind saját, mind külső forrásokból biztosítja. 2019-2021-es években az adózott eredmény egy részét a Társaság visszaforgatta és eredménytartalékba helyezte.
Összességében – az eredményt bemutató fejezetekben részletesen bemutatott ismérvek alapján - a saját tőke
2020-ban 35,5%-kal, 2021-ben 25,3%-kal nőtt.
eFt Változás
A tétel megnevezése | 2019 | 2020 | 2021 | 2022H1 | 2020 | 2021 | |
D. Saját tőke (62.+64.+65.+66.+67.+68.+71. sor) | 1 822 756 | 2 470 479 | 3 095 006 | 3 116 607 | 35,5% | 25,3% | |
I. JEGYZETT TŐKE | 50 000 | 50 000 | 50 000 | 50 000 | 0,0% | 0,0% | |
IV. EREDMÉNYTARTALÉK | 92 054 | 664 716 | 694 360 | 950 000 | 622,1% | 4,5% | |
V. LEKÖTÖTT TARTALÉK | 1 053 012 | 1 108 040 | 1 595 135 | 1 595 135 | 5,2% | 44,0% | |
VII. ADÓZOTT EREDMÉNY | 000 000 | 000 723 | 755 511 | 521 472 | 3,2% | 16,6% | |
F. Kötelezettségek (77.+82.+92. sor) | 1 842 417 | 2 478 291 | 3 447 966 | 3 377 051 | 34,5% | 39,1% | |
II. HOSSZÚ LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK (83.-91. sor) | 000 000 | 000 673 | 1 475 375 | 1 532 854 | 66,7% | 140,0% | |
4. Beruházási és fejlesztési hitelek | 000 000 | 000 673 | 1 475 375 | 1 532 854 | 66,7% | 140,0% | |
III. RÖVID LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK (93.-104. sorok) | 1 473 663 | 1 863 618 | 1 972 591 | 1 844 197 | 26,5% | 5,8% | |
2. Rövid lejáratú hitelek | 160 032 | 453 602 | 101 521 | 0 | 183,4% | -77,6% | |
4. Kötelezettségek áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók) | 763 801 | 974 685 | 1 415 409 | 1 059 353 | 27,6% | 45,2% | |
9. Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek | 000 000 | 000 331 | 455 661 | 784 844 | -20,8% | 4,7% | |
G. Passzív időbeli elhatárolások (106.-108. sor) | 87 000 | 000 000 | 672 367 | 2 309 340 | 155,9% | 200,9% | |
2. Költségek, ráfordítások passzív időbeli elhatárolása | 72 148 | 95 910 | 126 067 | 30 235 | 32,9% | 31,4% | |
3. Halasztott bevételek | 15 162 | 127 519 | 546 300 | 2 279 105 | 741,0% | 328,4% | |
FORRÁSOK (PASSZÍVÁK) ÖSSZESEN (61.+72.+76.+105. sor) | 3 752 483 | 5 172 199 | 7 215 339 | 8 802 998 | 37,8% | 39,5% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
eFt Változás
A tétel megnevezése | 2019 | 2020 | 2021 | 2022H1 | 2020 | 2021 | |
D. Saját tőke (62.+64.+65.+66.+67.+68.+71. sor) | 1 822 756 | 2 470 479 | 3 095 006 | 3 116 607 | 35,5% | 25,3% | |
I. JEGYZETT TŐKE | 50 000 | 50 000 | 50 000 | 50 000 | 0,0% | 0,0% | |
IV. EREDMÉNYTARTALÉK | 92 054 | 664 716 | 694 360 | 950 000 | 622,1% | 4,5% | |
V. LEKÖTÖTT TARTALÉK | 1 053 012 | 1 108 040 | 1 595 135 | 1 595 135 | 5,2% | 44,0% | |
VII. ADÓZOTT EREDMÉNY | 000 000 | 000 723 | 755 511 | 521 472 | 3,2% | 16,6% |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai
A vizsgált időszakban a saját tőke az 50 millió Ft összegű jegyzett tőkéből, az eredménytartalékból, a lekötött tartalékból és az adózott eredményből állt. A Társaság 2022.05.25. napján döntött a jegyzett tőkének az eredménytartalékból 50.000.000,- Ft-ról 950.000.000,- Ft-tal 1.000.000.000,- Ft-ra történő felemeléséről. A megemelt alaptőke cégjegyzékbe történő bejegyzésének dátuma: 2022. augusztus 1.
A Társaság Közgyűlése 2022.10.19. napján új részvények kibocsátásával 1.001.579.000,- Ft.-ra emelte a
jegyzett tőkét, melynek cégbírósági bejegyzése jelenleg van folyamatban.
A saját tőke a nyereséges működés és az ahhoz képest alacsony osztalékfizetés okán folyamatosan növekvő.
A lekötött tartalék a fejlesztési tartalékot tartalmazza a következő évek beruházásaira (a fejlesztési tartalékkal a társasági adóalap csökkenthető)
Osztalékfizetés az elmúlt három évben:
2021. év: A taggyűlés a tárgyévi eredmény terhére 499.871 eFt osztalékot hagyott jóvá, 255.640 eFt adózott eredményt Eredménytartalékba helyezett.
2020. év: A taggyűlés a tárgyévi eredmény terhére 200.000 eFt osztalékot hagyott jóvá, 447.723 eFt adózott eredményt Eredménytartalékba helyezett.
2019. év: A taggyűlés a tárgyévi eredmény terhére nem hagyott jóvá osztalékot, 627.690 eFt adózott eredményt Eredménytartalékba helyezett.
A saját tőke növekménye azért nem egyezik meg az osztalékfizetéssel csökkentett adózott eredménnyel, mert
a kedvezményezett átalakulásból 2021-ben 69.015 eFt eredménytartalék is beolvadt Társaságba.
eFt
A tétel megnevezése | 2019 | 2020 | 2021 | 2022H1 |
F. Kötelezettségek (77.+82.+92. sor) | 1 842 417 | 2 478 291 | 3 447 966 | 3 377 051 |
II. HOSSZÚ LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK (83.-91. sor) | 000 000 | 000 673 | 1 475 375 | 1 532 854 |
4. Beruházási és fejlesztési hitelek | 000 000 | 000 673 | 1 475 375 | 1 532 854 |
III. RÖVID LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK (93.-104. sorok) | 1 473 663 | 1 863 618 | 1 972 591 | 1 844 197 |
2. Rövid lejáratú hitelek | 160 032 | 453 602 | 101 521 | 0 |
4. Kötelezettségek áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók) | 763 801 | 974 685 | 1 415 409 | 1 059 353 |
9. Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek | 000 000 | 000 331 | 455 661 | 784 844 |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai, kartonok
A Társaság sikeresen tudott kamat-támogatott, kedvezményes hitelekre pályázni, így az átlagos kamatlába a szerződött összeget tekintve 1%. Ez önmagában is a jelenlegi 15% körüli inflációs környezetben egy jelentős érték.
Hitelszerződések:
• 350 M Ft Raiffeisen banki hitel, referencia alap kamatláb + 0,81%, lejárat 2028.02.29. – moratórium miatt hosszabbodott 2029. 07.02-re, referencia kamatláb évi 0,09%, fennálló állomány a törlesztések miatt 274 M Ft, Garanciát nyújt és jelzálogot biztosít a Goodwill Invest Kft. (2018.05.14.)
• 45 millió Ft K&H mögött is a Goodwill Invest Kft. garanciát és jelzálogot nyújt, lejárat 2026.03.16.,
kamat 0,7%
• K&H 230 + 70 M Ft hitele mögött is a Goodwill Invest Kft. garanciát és jelzálogot nyújt, kamat: 0,7%
lejárat: 2029.05.18.
• 297 M Ft MFB kölcsön, 0%, 2025.09.25 a lejárat, fedezet: bankszámla óvadék + Xxxxxx Xxxxxx kezesség
• K&H 600M Ft , lejárat: 2024.07.22., törlesztés 2022.07.22: 1M Ft, 2023.07.24. 240 MFt és 2024.07.22:
359M Ft, kamat: 0,1%, biztosítékok megegyeznek a korábbi K&H szerződések biztosítékaival.
Magyar Multi pályázathoz kapcsolódó hitelszerződések
• 505 M Ft Raiffeisen banki hitel, 1,5%, lejárat: 2032.03.30., Garanciát nyújt és jelzálogot biztosít a
Goodwill Invest Kft. (2022.03.30.)
• K&H 1.245 M Ft, lejárat 2032.03.26., kamat fix 1,5%, biztosíték: jelzálog és óvadék (2022.03.30.)
• K&H 158 M Ft a K&H-val piaci alapú kamatozással jóváhagyta a limitet, de még nincs szerződés
Az egyéb hosszú lejáratú kötelezettség között találhatók a lízing kötelezettségek, 2021. végén ez 114 M Ft volt.
A szállítókat a Társaság határidőre fizeti, év végén, az év végi szabadságolások miatt minimális késések előfordultak. A Társaság kiválón tudott élni a szállítói finanszírozás eszközével, 2019-ben a szállítók a nettó árbevétel 13,3%-át, 2020-ban 15,7%-át, 2021-ben 20,5%-át adták.
7.9.3.Passzív időbeli elhatárolások
eFt
2019 | 2020 | 2021 | 2022H1 | |
Mérlegfordnap előtti ktg,ráfor | 71 248 | 95 011 | 126 066 | 30 235 |
Halasztott bevételek | 92 605 | 58 491 | ||
Halasztott bevételek pályázat* | 15 162 | 127 519 | 453 695 | 2 220 614 |
Fizetendő kamat elhat. | 899 | 899 | ||
Összesen | 87 000 | 000 000 | 672 366 | 2 309 340 |
Nettó árb. %-ában | 1,5% | 3,6% | 9,7% | 54,5% |
Nettó árb. %-ában - pályázati tételek nélkül | 1,3% | 1,5% | 3,2% | 2,1% |
*
Pályázatok | 2021 |
48420 GINOP-2.1.7-15-2016-02179/Időskorhoz kap | 9 750 |
48421 2019-1.1.1-PIACI KFI-2019-00436 Piacvezé | 60 113 |
48422 Hal.bev./GINOP-1.2.15-21-2021-00021/Gyár | 239 779 |
48423 Hal.bev./GINOP-1.4-4-19-2019-00260/NAPEL | 6 429 |
48424 Hal.bev./GINOP-1.4-4-19-2019-00261/NAPEL | 5 648 |
48425 Hal. bev./TÁRSASÁGP/VNT2020-1-1048/likvid üzem | 30 039 |
48426 Hal. bev./TÁRSASÁGP/doo CED-20-C-00712 | 101 937 |
Forrás: A Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai, kartonok
A Társaságnál a mérlegfordulónap előtti bevételek és ráfordítások arányban állnak egymással, az árbevétel %-
ában a szokásos üzleti mértéket (1-2%) nem haladják meg. 2020-ig a kamat elhatárolások még magas összeget
tettek ki, mely 2021-től, a cégcsoporton belüli kedvezményezett átalakulás miatt gyakorlatilag megszűnt.
2021-ben a halasztott bevételek között egy darab, nem a Társaság pályázataihoz köthető tétel volt található. A kedvezményezett átalakulás kapcsán a Társaság „megörökölt” egy NFÜ-DAOP-os támogatást a Goodwill Invest Kft-től a Xxxxxx Xxxxxx u. 32. alatti ingatlan felújítása kapcsán.
2022-ben a nagy összegű elnyert pályázati összeg miatt a halasztott bevételek pályázatokhoz kapcsolódó része jelentősen megemelkedett.
7.10. Mérlegben nem megjelenő, azonban a cég értékét befolyásolható tényezők
Két ilyen tétel van:
1. Vegafoods Kft. részére kezességvállalás 712,5M Ft összegben:
A tervek szerint a Vegafoods vásárolt volna meg egy ingatlant, azonban az ügylet az eladó oldaláról meghiúsult. A leszerződött, de a fenti ok miatt még nem le nem hívott hitel kamata évi 1,5%. Jelenleg a Vegafoods Kft. projektet keres, amely kapcsán a hitel lehívásra kerülhet. A Társaságnak a garancia biztosítékaként vételi opciója van a Vegafoods Kft. üzletrészére.
2. Platán Patika részére garanciavállalás 4,3 M Ft összegben: a Platán Patika Kft. az IKV Zrt-től bérel 2 ingatlant, amelyhez a bérbeadó egy éves bérleti díj összegre garanciát kért. Ezen garancia mögé vállalt készfizető kezességet a Társaság.
7.11. Jövőbeni beruházások és befektetések
A Társaság jövőbeni beruházásainak és befektetéseinek jellegét és mértékét a már korábban felvázolt stratégiai irányvonal és az ez által meghatározott rövid- és középtávú üzleti prioritások határozzák meg. Ennek forrás oldalát egyrészt saját üzleti eredmények, valamint piaci és tőzsdei források bevonása révén teremtik meg.
A társaság cash flow kimutatása a 3 vizsgált évre és 2022. első félévére:
Sorszám | A tétel megnevezése | 2019. év | 2020. év | 2021. év | 2022H1 |
a | b | ||||
I. | Szokásos tevékenységből származó pénzeszköz változás | 123 501 | 130 592 | 1 663 108 | -159 242 |
01. | Adózás előtti eredmény +/- | 617 446 | 650 650 | 759 901 | 526 448 |
02. | Elszámolt amortizáció + | 75 067 | 102 126 | 126 949 | 74 724 |
03. | Elszámolt értékvesztés és visszaírás +/- | 9 674 | -257 | -5 774 | |
06. | Szállítói kötelezettség változása +/- | -183 905 | 210 884 | 440 724 | -356 056 |
07. | Egyéb rövidlejáratú kötelezettség változása +/- | 391 366 | -104 860 | 20 330 | 505 878 |
08. | Passzív időbeli elhatárolások változása +/- | 4 487 | 136 119 | 448 938 | -129 946 |
09. | Vevő követelés változása +/- | 49 302 | -136 524 | 31 614 | -161 703 |
10. | Forgóeszközök (vevőkövetelés és pénzeszköz nélkül) változása +/- | -491 220 | -559 211 | 8 662 | 41 156 |
11. | Aktív időbeli elhatárolások változása +/- | 17 201 | -46 411 | 64 371 | 21 822 |
12. | Fizetett, fizetendő adó (nyereség után) - | -2 580 | -2 927 | -5 058 | -5 000 |
13. | Fizetett, fizetendő osztalék, részesedés - | -353 663 | -128 928 | -233 067 | -670 791 |
II. | Befektetési tevékenységből származó pénzeszközváltozás | -292 276 | -248 350 | -1 455 438 | -564 743 |
14. | Befektetett eszközök beszerzése - | -309 437 | -249 295 | -1 456 106 | -564 767 |
15. | Befektetett eszközök eladása + | 4 337 | 945 | 0 | |
16. | Kapott osztalék, részesedés + | 12 824 | 0 | 667 | 24 |
III. | Pénzügyi műveletekből származó pénzeszköz-változás | 125 676 | 455 467 | 638 630 | 1 722 877 |
19. | Xxxxx és kölcsön felvétele + | 229 156 | 539 489 | 508 621 | 0 |
21. | Véglegesen kapott pénzeszköz + | 53 828 | 433 211 | 1 766 919 | |
24. | Xxxxx és kölcsön törlesztése, visszafizetése - | 0 | 0 | 0 | -44 042 |
25. | Véglegesen átadott pénzeszközök - | -103 480 | -137 850 | -303 202 | |
IV. | Pénzeszközök változása (±I.±II.±III. sorok) | -43 099 | 337 709 | 846 299 | 998 893 |
Forrás: Társaság éves beszámolói, főkönyvi kivonatai, menedzsment számítások (üres sorok elrejtve)
A Társaság záró pénzállománya 2019-ben 251 MFt, 2020-ban 588 MFt, 2021-ben 1.435 MFt volt. 2022. első félév végén ez az összeg 2.434 MFt.
Goodwill Pharma Zrt. 2019. január 1. és 2021. december 31. között az alábbi pályázatokat nyerte el:
Projekt azonosító | Pályázat címe: | Státusz | támogatás | önerő | összesen | lehívott tám. | lezárva | 1. fenntartási | 2. fenntartási | 3. fenntartási |
GINOP-1.3.1-15-2015-00080 | Goodwill Pharma Kft külpiacra jutásának támogatása | Fenntartás alatt | 5 669 658 | 5 669 658 | 11 339 316 | 4 982 538 | 2019.08.26 | 2019.08.27- 2020.12.31. (Benyújtás: 2021.06.15.) | 2021.01.01- 2021.12.31. (Benyújtás: 2022.06.15.) | 2022.01.01- 2022.12.31. (Benyújtás: 2023.06.15.) |
GINOP-2.1.7-15-2016-02179 | Időskorhoz kapcsolódó növényi alapú étrend− kiegészítők és speciális – gyógyászati célra szánt − tápszerek kifejlesztése a Goodwill Pharma Kft.−nél | Fenntartás alatt | 99 692 600 | 75 490 200 | 175 182 800 | 98 721 571 | 2020.01.03 | 2020.01.04- 2021.12.31. (Benyújtás: 2022.06.15.) | 2022.01.01- 2022.12.31. (Benyújtás: 2023.06.15.) | 2023.01.01- 2023.12.31. (Benyújtás: 2024.06.15.) |
GINOP-414-19-2019-00260 | Megújuló energia használat − napelemes rendszer telepítése − a Goodwill Pharma Kft. telephelyén | Fenntartás alatt | 7 838 025 | 6 412 931 | 14 250 956 | 7 838 025 | 2021.04.28 | 2021.04.29 - 2022.04.28. (Benyújtás: 2022.05.13.) | 2022.04.29 - 2023.04.28. (Benyújtás: 2023.05.13.) | 2023.04.29 - 2024.04.28. (Benyújtás: 2024.05.13.) |
GINOP-414-19-2019-00261 | Megújuló energia használat − napelemes rendszer telepítése − a Goodwill Pharma Kft. székhelyén | Fenntartás alatt | 6 883 980 | 5 632 348 | 12 516 328 | 6 883 980 | 2021.05.17 | 2021.05.18- 2022.05.17. (Benyújtás: 2022.06.01.) | 2022.05.18- 2023.05.17. (Benyújtás: 2023.06.01.) | 2023.05.18- 2024.05.17. (Benyújtás: 2024.06.01.) |
2019-1.1.1-PIACI-KFI-2019-00436 | Életminőség javító étrend−kiegészítők fejlesztése Magyarországon aktuális népegészségügyi pro blémák és az elöregedő társadalom egészségi állapotának javítása céljából a Goodwill Pharma Kft−nél | Megvalósítás alatt 2020.01.01.- 2022.12.31. | 205 080 610 | 000 000 000 | 426 033 300 | 205 080 610 | ||||
GINOP-1.2.15-21-2021-00021 | A Goodwill Pharma hazai gyógyszergyártási kapacitás növelésre irányuló fejlesztése | Megvalósítás alatt 2021.04.22.- | 239 957 955 | 159 971 970 | 399 929 925 | 239 957 955 | ||||
KVB_Korona Virus Bertamogatas: CSM/01/001130-3-2020 | KFI szektor magasan képzett munkavállalóinak bértámogatása | Lezárt | 2 438 790 | 0 | 2 438 790 | 2 438 790 | 2020.07.31 | 2020.08.01- 2020.08.31 | 2020.09.01- 2020.09.30 | 2020.10.01- 2020.10.31 |
Nemzeti Élelmiszergazdasági Válságkezelő Program | Élelmiszer−feldolgozást végző vállalkozások részére nyújtandó átmeneti támogatás | Lezárt | 937 089 | 0 | 937 089 | 937 089 | 2020.09.23 | Nem releváns | Nem releváns | Nem releváns |
CED-20-C-00712 | A COVID−19 járvány megjelenése miatt nehéz helyzetbe került, határon átnyúló együttműködésben résztvevő vállalkozások beruházásainak támaogatása − | Megvalósítás alatt 2020.09.01- 2022.09.30. | 203 619 389 | 135 746 268 | 339 365 657 | |||||
VNT2020-1-1048 | Versenyképesség Növelő Támogatás (Krémgyár eszköz beszerzés) | Megvalósítás alatt 2021.02.01.- | 30 339 000 | 61 599 000 | 91 938 000 | 30 339 000 | ||||
GINOP_PLUSZ-1.1.2-21-2022-0005 | A Goodwill Pharma Kft. stratégiai fejlesztési programja a cég nemzetközi versenyképességének | Megvalósítás előtt 2022.07.01- | 1 766 919 136 | 1 766 919 136 | 3 533 838 272 |
|
7.14. A Goodwill Pharma Zrt., mint cégcsoport bemutatása
A Goodwill Pharma gyógyszerek, étrendkiegészítők és orvostechnikai eszközök forgalmazására és gyártásra- szakosodott cégcsoport. Két nagy forgalmú gyártó és kereskedő cég tartozik a csoportba, az egyik az előző fejezetekben bemutatott, a tőzsdei kibocsátás tárgyát képező anyavállalat, a Goodwill Pharma Zrt. Másik a szerb leányvállalata. E kettőhöz kiegészítő jelleggel kisebb cégek is tartoznak.
A követkető két fejezetben egyrészt a szerb leányvállalat (51%-os tulajdonrészt birtokol ebben az anyacég), beszámolóját, másrészt a cégcsoport konszolidált beszámolóját szerepeltetjük az elmúlt 3 évre és 2022. első félévére.
Az összehasonlíthatóság érdekében forintban mutatjuk be a szerb leányvállalat beszámolóját, jelölve, hogy mely évben milyen RSD árfolyamon történt az átváltás.
Eredménykimutatás eFt-ban
Sorszám | A tétel megnevezése | 2 019 | 2 020 | 2 021 | 2022H1 | ||
1 | 01. Belföldi értékesítés nettó árbevétele | 2 719 529 | 3 152 063 | 4 269 467 | 1 747 764 | ||
2 | 02. Export értékesítés nettó árbevétele | 255 044 | 429 289 | 555 953 | 384 810 | ||
3 | I. ÉRTÉKESÍTÉS NETTÓ ÁRBEVÉTELE (01+02) | 2 974 573 | 3 581 352 | 4 825 420 | 2 132 574 | ||
4 | 03. Saját termelésű készletek állományváltozása | 0 | 65 372 | 57 399 | 36 071 | ||
6 | II. AKTIVÁLT SAJÁT TELJ.-EK ÉRTÉKE (03±04) | 0 | 65 372 | 57 399 | 36 071 | ||
7 | III. EGYÉB BEVÉTELEK | 339 274 | 510 768 | 527 806 | 488 102 | ||
9 | 05. Anyagköltség | 77 348 | 163 676 | 298 871 | 175 902 | ||
10 | 06. Igénybe vett szolgáltatások értéke | 510 934 | 521 323 | 556 056 | 301 462 | ||
11 | 07. Egyéb szolgáltatások értéke | 224 280 | 249 836 | 316 327 | 167 790 | ||
12 | 08. Eladott áruk beszerzési értéke | 1 576 834 | 1 816 399 | 2 572 517 | 1 046 779 | ||
14 | IV. ANYAGJELLEGŰ RÁFORDÍTÁSOK (05+06+07+08+09) | 2 389 396 | 2 751 234 | 3 743 772 | 1 691 933 | ||
15 | 10. Bérköltség | 379 847 | 447 174 | 549 889 | 352 872 | ||
16 | 11. Személyi jellegű egyéb kifizetések | 0 | 35 734 | 79 740 | 40 793 | ||
17 | 12. Bérjárulékok | 0 | 68 576 | 83 951 | 53 739 | ||
18 | V. SZEMÉLYI JELLEGŰ RÁFORDÍTÁSOK (10+11+12) | 000 000 | 000 484 | 713 581 | 447 404 | ||
19 | VI. ÉRTÉKCSÖKKENÉSI LEÍRÁS | 50 445 | 109 637 | 147 615 | 94 792 | ||
20 | VII. EGYÉB RÁFORDÍTÁSOK | 161 721 | 227 655 | 305 889 | 111 685 | ||
22 | A. ÜZEMI (üzleti)TEVÉKENYSÉG EREDMÉNYE(I±II+III-IV-V-VI-VII) | 332 437 | 517 482 | 499 769 | 310 933 | ||
27 | 15. Befektetett pénzügyi eszközökből (értékpapírokból, kölcsönökből) származó bevételek, árfolyamnyereségek | 3 698 | 389 | 509 | 575 | ||
29 | 16. Egyéb kapott (járó) kamatok és kamatjellegű bevételek | 14 | 2 724 | 2 707 | 297 | ||
31 | 17. Pénzügyi műveletek egyéb bevételei | 0 | 196 | 1 790 | 1 244 | ||
33 | VIII. PÉNZÜGYI MŰVELETEK BEVÉTELEI (13+14+15+16+17) | 3 712 | 3 309 | 5 005 | 2 116 | ||
34 | 18. Részesedésekből származó ráfordítások, árfolyamveszteségek | 0 | 1 804 | 691 | 777 | ||
38 | 20. Fizetendő kamatok és kamatjellegű ráfordítások | 35 237 | 53 097 | 71 121 | 34 787 | ||
41 | 22. Pénzügyi műveletek egyéb ráfordításai | 2 765 | 3 185 | 1 017 | 1 213 | ||
43 | IX. PÉNZÜGYI MŰVELETEK RÁFORDÍTÁSAI (18+19±20+21+22) | 38 002 | 58 085 | 72 829 | 36 778 | ||
44 | B. PÉNZÜGYI MŰVELETEK EREDMÉNYE (VIII.-IX.) | -34 290 | -54 776 | -67 824 | -34 662 | ||
47 | C. ADÓZÁS ELŐTTI EREDMÉNY ( ±A±B) | 298 147 | 462 706 | 431 945 | 276 271 | ||
48 | X. Adófizetési kötelezettség | 44 120 | 74 506 | 70 688 | 41 439 | ||
49 | D. ADÓZOTT EREDMÉNY (±C-X) | 254 027 | 388 200 | 361 257 | 234 832 | ||
EBITDA | 382 882 | 627 119 | 647 383 | 405 725 | |||
Forrás: menedzsment kimutatás, alkalmazott RSD árfolyamok: 2019: 2,81, 2020: 3,11, 2021: 3,14, 2022H1:
3,38
Mérleg eFt-ban
Sorszám | A tétel megnevezése | 2 019 | 2 020 | 2 021 | 2022H1 |
1 | A. Befektetett eszközök (2.+10.+18. sor) | 1 713 754 | 2 263 284 | 2 674 985 | 2 821 766 |
2 | I. IMMATERIÁLIS JAVAK (3.-9. sorok) | 344 214 | 420 251 | 476 106 | 522 998 |
5 | 3. Vagyoni értékű jogok | 344 214 | 420 251 | 432 871 | 436 696 |
8 | 6. Immateriális javakra adott előlegek | 0 | 0 | 43 235 | 86 302 |
10 | II. TÁRGYI ESZKÖZÖK (11.-17. sor) | 1 369 425 | 1 842 905 | 2 142 742 | 2 238 341 |
11 | 1. Ingatlanok és a kapcsolódó vagyoni értékű jogok | 203 627 | 1 047 588 | 1 498 273 | 1 439 282 |
12 | 2. Műszaki berendezések, gépek, járművek | 116 475 | 270 660 | 353 021 | 582 293 |
15 | 5. Beruházások, felújítások | 1 049 324 | 524 657 | 291 449 | 0 |
16 | 6. Beruházásokra adott előleg | 0 | 0 | 0 | 216 766 |
18 | III. BEFEKTETETT PÉNZÜGYI ESZKÖZÖK (19.-28. sor) | 115 | 128 | 56 137 | 60 428 |
19 | 1. Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásban | 115 | 128 | 757 | 815 |
24 | 6. Tartósan adott kölcsön egyéb részesedési visz. álló vállalkozásban | 0 | 0 | 0 | 59 613 |
25 | 7. Egyéb tartósan adott kölcsön | 0 | 0 | 55 380 | 0 |
29 | B. Forgóeszközök (30.+37.+46.+53. sor) | 976 874 | 1 627 084 | 1 715 344 | 2 034 821 |
30 | I. KÉSZLETEK (31.-36. sorok) | 222 723 | 602 140 | 644 721 | 920 269 |
31 | 1. Anyagok | 340 | 55 573 | 70 207 | 123 769 |
32 | 2. Befejezetlen termelés és félkész termékek | 0 | 45 347 | 71 071 | 27 463 |
34 | 4. Késztermékek | 0 | 20 016 | 52 331 | 141 446 |
35 | 5. Áruk | 207 729 | 435 608 | 335 964 | 480 295 |
36 | 6. Készletekre adott előlegek | 14 654 | 45 596 | 115 147 | 147 297 |
37 | II. KÖVETELÉSEK (38.-45. sor) | 614 817 | 738 354 | 790 256 | 824 953 |
38 | 1. Követelések áruszállításból és szolgáltatásokból (vevők) | 000 000 | 000 880 | 731 259 | 746 527 |
43 | 6. Egyéb követelések | 26 597 | 23 474 | 58 997 | 78 426 |
46 | III. ÉRTÉKPAPÍROK (47.-52. sorok) | 0 | 0 | 0 | 0 |
53 | IV. PÉNZESZKÖZÖK (54.-55. sor) | 139 334 | 286 590 | 280 367 | 289 598 |
55 | 2. Bankbetétek | 139 334 | 286 590 | 280 367 | 289 598 |
56 | C. Aktív időbeli elhatárolások (57.-59.sor) | 9 267 | 116 037 | 11 094 | 96 834 |
58 | 2. Költségek, ráfordítások aktív időbeli elhatárolása | 0 | 0 | 0 | 93 251 |
59 | 3. Halasztott ráfordítások | 9 267 | 116 037 | 11 094 | 3 583 |
60 | ESZKÖZÖK (AKTÍVÁK) ÖSSZESEN (1.+29.+56. sor) | 2 699 896 | 4 006 405 | 4 401 423 | 4 953 420 |
61 | D. Saját tőke (62.+64.+65.+66.+67.+68.+71. sor) | 955 619 | 1 420 716 | 1 902 749 | 2 283 352 |
62 | I. JEGYZETT TŐKE | 000 | 000 | 000 | 831 |
65 | III. TŐKETARTALÉK | 0 | 0 | 107 071 | 115 255 |
66 | IV. EREDMÉNYTARTALÉK | 701 182 | 1 032 063 | 1 433 963 | 1 932 434 |
71 | VII. ADÓZOTT EREDMÉNY | 254 027 | 388 200 | 361 257 | 234 832 |
72 | E. Céltartalékok (73.-75. sor) | 0 | 0 | 0 | 0 |
76 | F. Kötelezettségek (77.+82.+92. sor) | 1 459 239 | 2 396 846 | 2 197 699 | 2 653 334 |
82 | II. HOSSZÚ LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK (83.-91. sor) | 790 824 | 1 476 827 | 1 227 256 | 1 718 490 |
86 | 4. Beruházási és fejlesztési hitelek | 790 824 | 1 476 827 | 1 227 256 | 1 718 490 |
92 | III. RÖVID LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK (93.-104. sorok) | 668 415 | 920 019 | 970 442 | 934 844 |
95 | 2. Rövid lejáratú hitelek | 239 578 | 533 692 | 638 032 | 322 729 |
96 | 3. Vevőtől kapott előlegek | 9 605 | 31 | 308 | 10 248 |
97 | 4. Kötelezettségek áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók) | 386 642 | 318 504 | 268 570 | 588 177 |
102 | 9. Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek | 32 590 | 67 792 | 63 532 | 13 689 |
105 | G. Passzív időbeli elhatárolások (106.-108. sor) | 000 000 | 000 842 | 300 975 | 16 734 |
106 | 1. Bevételek passzív időbeli elhatárolása | 0 | 0 | 0 | 16 734 |
108 | 3. Halasztott bevételek | 000 000 | 000 842 | 300 975 | 0 |
109 | FORRÁSOK (PASSZÍVÁK) ÖSSZESEN (61.+72.+76.+105. sor) | 2 699 896 | 4 006 405 | 4 401 423 | 4 953 421 |
Forrás: menedzsment kimutatás, alkalmazott RSD árfolyamok: 2019: 2,81, 2020: 3,11, 2021: 3,14, 2022H1: 3,38 (üres sorok elrejtve)
Goodwill cégcsoport konszolidált beszámolója
A jelen fejezetben szereplő konszolidált beszámolót a társaság készítette, nem auditált.
A Társaság a konszolidációba az alábbi cégeket a lenti pontokban bemutatott okokból vonta be: 2021. év és 2022H1:
- Goodwill Klaszter Menedzsment Nonprofit Kft.: tényleges leányvállalat, 100%-ban bevonva
- Goodwill Pharma doo (Serbia): tényleges leányvállalat, a számviteli törvény szerint mind az eszközei, mind a forrásai, mind az eredménykimutatása 100%-ban bevonva, majd a korrigált adózott eredményben csak 51% eredmény maradt benn, 49% eredmény a külső tulajdonosra jutó eredménybe áthelyezésre került. A saját tőkén belül a külső tulajdonosra jutó saját tőke szintén elkülönítve lett kimutatva a számviteli törvény rendelkezései szerint.
- Goodwill Market Kft.: nem tényleges leányvállalat, de 100%-ban bevonásra került a konszolidációba, mivel a
tervek szerint 100%-os leányvállalat lesz belőle 2022. év végéig.
- Goodwill IT Solutions Kft.: nem tényleges leányvállalat, de 100%-ban bevonásra került a konszolidációba,
mivel a tervek szerint 100%-os leányvállalat lesz belőle 2022. év végéig.
- a többi külföldi leányvállalat (mivel szinte semmi hatása nem lenne a konszolidált beszámolóra) nem került bevonásra, helyette a Társaság befektetett pénzügyi eszközei között kerül szerepeltetésre.
2019. év és 2020. év:
A fentieken kívül a Goodwill Invest Kft. és a Bestern Kft. is bevonásra került ebben a két évben amiatt, hogy összehasonlítható adatokat kaphassunk 2019-2020-2021-2022H1-re. E cégek voltak a 2021.09.02-i beolvadásos kiválás tárgyai.
Konszolidált Eredménykimutatás eFt
Forrás: menedzsment kimutatás (üres sorok elrejtve)
Konszolidált mérleg eFt
Forrás: menedzsment kimutatás (üres sorok elrejtve)
8. Tulajdonosok, tisztségviselők, munkavállalók
A Kibocsátó a korábban bemutatott tulajdonosi struktúrával rendelkezik.
Az Igazgatóság a Kibocsátó ügyvezető szerve. Az Igazgatóság kötelezettsége a Kibocsátó szervezetének kialakítása és vezetése, irányítja a Kibocsátó tevékenységét és elvégzi azokat a feladatokat, amelyeket a Ptk. és a Kibocsátó létesítő okirata az Igazgatóság hatáskörébe utal.
Az Igazgatóság tagjai feladataikat a Kibocsátó érdekeinek megfelelően kötelesek ellátni. A Kibocsátó Igazgatóságának tagjai és a velük kapcsolatos főbb információk:
(i) xx. Xxxxxx Xxxxxx
(ii) dr. Jójártné xx. Xxxxxx Xxxxx
(iii) Xxxxxx Xxxxx
A testület tagjainak bemutatását lásd a 4.4. pontban.
A menedzsment bemutatását lásd a 4.4. pontban.
A Kibocsátónál Felügyelőbizottság nem működik, azonban a Ptk. vonatkozó rendelkezései értelmében a nyilvánosan működő részvénytársaságoknál vagy Felügyelőbizottság, vagy Igazgatótanács felállítása kötelező.
A Kibocsátó 2022. október 19-én, a Kibocsátó nyilvánosan működő részvénytársasággá válásának napjától kezdődő hatállyal Felügyelőbizottság felállítását határozta el, melynek tagjai 2027. augusztus 31. napjáig az alábbi személyek lesznek:
Xxxxxx Xxx Irén
Közgazdász diplomáját Székesfehérváron szerezte 2001-ben. Első munkahelye a MOL Rt. Szegedi Üzemének Koordinációs Főmérnöksége volt, ahol szerződéselőkészítési előadóként dolgozott. Főbb feladatai közé tartozott a karbantartási, beruházási szerződések kezelése, előkészítése, emellett egyes munkaügyi, szervezői feladatok ellátása. Pályafutását a Mezőker Kft-nél folytatta , ahol titkárságvezetőként dolgozott. Munkája során az egyes beszerzésekhez, értékesítéshez kapcsolódó megrendeléseket, szerződéseket kezelte, készítette elő, rendezvényszervezői feladatok ellátásában vett részt. Ezt követően csatlakozott a Csongrád Megyei Munkaügyi Központ Koordinációs Osztályához, ahol többek között a munkaügyi statisztikai jelentések előkészítésében vett részt, munkaügyi monitoring vizsgálatokat dolgozott fel, értékelt.
A CE Glass Zrt-hez 2007-ben szerződött mint TQM munkatárs, később pénzügyi asszisztens. Az üvegipari vállalatnál töltött évek során tapasztalatot szerzett a kereskedelmi, szállítási, raktározási folyamatok ellenőrzése terén, valamint részt vett a pénzügyi folyamatok ellenőrzésében, kintlévőség kezelésében, a KSH felé történő pénzügyi-munkaerőpiaci adatszolgáltatás nyújtásában.
2020. óta kontrollerként dolgozik.
Xxxxxxxxxx Xxxxxx
A pécsi Xxxxx Xxxxxxxxx Tudományegyetemen végzett közgazdászként 1997-ben. 1997-2000 Magyar Posta Zrt. Szegedi Igazgatóság, Pénzforgalmi Üzletágának controlling rendszerének kidolgozásában vett részt. 2000- 2006. között a szegedi Szilánk Zrt. controlling területén a cégcsoport működésének átfogó elemzésével, folyamatainak optimalizálásával foglalkozott. Tevékenységével hozzájárult a magyar üvegiparban jelentős szerepet betöltő vállalkozás nagyvállalati struktúrájának kialakításában. 2006-2010. között a Goodwill Pharma controlling rendszerének kiépítésében és működtetésében vállalt szerepet.
2010-től a Zipper Kft. cégvezetője. A vállalkozás kutatás fejlesztéssel, innovatív terápiás eljárások és készítmények kutatásához és fejlesztéséhez kapcsolódó tevékenységekkel, valamint speciális gyógyászati célra szánt élelmiszerek, étrend-kiegészítők, orvostechnikai eszközök forgalmazásával foglalkozik.
2017-től A Goodwill Pharma az Egészségért Közhasznú Alapítvány kuratóriumi elnöke.
Xxxxxx Xxxxx
Végzettsége közgazdász – informatikus, ezen túlmenően több szakirányú tanfolyamot is elvégzett pl. számviteli ügyintéző, mérlegképes könyvelő, belső auditor. 35 éves munkatapasztalattal rendelkezik,
dolgozott önkormányzati, multinacionális és magáncégnél is. A Déltáv Rt-nél (Invitel Zrt. jogelődje) szállítási osztályvezetőként részt vett a cég fejlődésével együtt járó területi integrációban, a gépjármű-flotta
üzemeltetésének megszervezésében. A Délász Autó Kft. (Démász Zrt. leányvállalata volt) kereskedelmi
vezetőként a cég belső és külső ügyfelei számára alakította ki a szolgáltatásokat. Az Antenna Hungária Zrt. szegedi kirendeltségén gazdasági vezetőként felelt a pénzügyi, gazdálkodási folyamatokért. A VÁTI Kft. – MAG Zrt. – DARFÜ Kft. kötelékében a pályázatok pénzügyi és helyszíni ellenőrzése, a kollégák szakirányú képzése, a pályázói tájékoztatás voltak a fő feladatai. Az Eubility Group Kft-nél pályázatírói gyakorlatot szerzett.
2019-től egyéni vállalkozóként ingatlanüzemeltetési és pályázat írási/megvalósítási területen dolgozik.
A Kibocsátónál Auditbizottság nem működik, azonban a Ptk. vonatkozó rendelkezései értelmében a nyilvánosan működő részvénytársaságoknál Auditbizottság felállítása kötelező.
A Kibocsátó 2022. október 19-én, a Kibocsátó nyilvánosan működő részvénytársasággá válásának napjától kezdődő hatállyal Auditbizottság felállítását határozta el, melynek tagjai 2027. augusztus 31. napjáig az alábbi személyek lesznek:
Név: Xxxxxx Xxx Xxxx
Lakóhely: 6727 Szeged, Lant u. 8. Anyja neve: Xxxxxx Xxxx Xxxxx
Név: Xxxxxxxxxx Xxxxxx
Lakóhely: 0000 Xxxxxxxx, Xxxxx xxxx 0. Anyja neve: Xxxxxx Xxxxx
Név: Xxxxxx Xxxxx
Lakóhely: 6723 Szeged, Xxxxx Xxxxx u. 14., 3/10. Anyja neve: Xxxx Xxxxx
A Ptk. 3:291. § alapján az auditbizottság legalább egy tagjának számviteli vagy könyvvizsgálói szakképesítéssel kell rendelkeznie. Ezt a feltételt Xxxxxx Xxxxx teljesíti.
A Kibocsátónál a Felügyelőbizottságon és Auditbizottságon kívül egyéb bizottság felállítására nem került sor.
8.6. Nyilatkozat az 5%-nál nagyobb tulajdoni részesedéssel bíró részvényesek szavazati jogairól
Valamennyi részvényes kizárólag törzsrészvényekkel rendelkezik, ezáltal nem bír eltérő szavazati jogokkal.
A Kibocsátó tudomása szerint az Igazgatóság, Felügyelőbizottság és Auditbizottság tagjai közül:
I. jelen Információs Dokumentum dátumát megelőző három évben senkit nem ítéltek el csalárd bűncselekmény miatt;
II. jelen Információs Dokumentum dátumát megelőző három évben senki ellen nem indult bűncselekmény elkövetésének gyanúja miatt eljárás;
III. a jelen Információs Dokumentum dátumát megelőző három évben senki sem volt a beosztásából eredően részese semmilyen csődeljárásnak, csődgondnokságnak vagy felszámolási eljárásnak;
IV. a jelen Információs Dokumentum dátumát megelőző három évben senki ellen sem indított semmilyen törvényi vagy szabályozó hatóság (ideértve a kijelölt szakmai szervezeteket is) hivatalos vádemelést és/vagy nem alkalmazott szankciókat; ennek megfelelően ezen személyek egyikét sem tiltották el bírósági ítélettel semmilyen társaság igazgatási, irányító és felügyelő szervében betöltött tagságától, illetve üzleti tevékenységének irányításától.
A 2022. október 19. napján megtartott Közgyűlés elfogadta a Kibocsátó nyilvános részvénytársasági működésre vonatkozó Alapszabályát, amelynek rendelkezései a Kibocsátó részvényeinek a BÉT Xtend-re történő regisztrációja napjától lépnek hatályba.
Az Alapszabály az alábbi főbb rendelkezéseket tartalmazza a Kibocsátó Közgyűlésére vonatkozóan:
A Közgyűlés jogállása, hatásköre
A részvényesek a jogszabály vagy az Alapszabály alapján az őket megillető döntési jogköröket a részvényesek összességéből álló Közgyűlésen gyakorolják. A Közgyűlés a Kibocsátó legfőbb szerve.
A Közgyűlés hatáskörébe tartozik minden olyan kérdés, amit jogszabály vagy az Alapszabály a Közgyűlés kizárólagos hatáskörébe utal.
A Közgyűlés hatáskörébe különösen az alábbi kérdések tartoznak:
a) az Alapszabály megállapítása és módosítása;
b) döntés a Társaság működési formájának megváltoztatásáról,
c) döntés a Társaság részvényeinek szabályozott piacról vagy multilaterális kereskedési rendszerből történő kivezetéséről, részvényeinek más piacra való átvezetéséről;
d) a Társaság átalakulásának, egyesülésének és jogutód nélküli megszűnésének elhatározása;
e) döntés az alaptőke leszállításáról;
f) döntés az egyes részvénysorozatokhoz kapcsolódó jogok megváltoztatásáról, illetve az egyes részvényfajták, részvényosztályok átalakításáról;
g) döntés a Társaság által kibocsátott részvények harmadik személy általi megszerzéséhez kapcsolódó pénzügyi segítség nyújtásáról;
h) döntés az alaptőke felemeléséről, az Igazgatóság alaptőke felemelésére vonatkozó felhatalmazásáról;
i) döntés a jegyzési elsőbbségi jog gyakorlásának kizárásáról, illetve az Igazgatóság felhatalmazásáról a jegyzési elsőbbségi jog korlátozására, illetve kizárására;
j) az Igazgatóság tagjának megválasztása, visszahívása, díjazásuk megállapítása;
k) a Felügyelőbizottság tagjainak, az Auditbizottság tagjainak a megválasztása, visszahívása, díjazásuk megállapítása;
l) Könyvvizsgáló megválasztása, visszahívása, díjazása megállapítása;
m) a Felügyelőbizottság ügyrendjének jóváhagyása;
n) a javadalmazási politikáról való, illetve az előző üzleti évre vonatkozó javadalmazási jelentésről szóló véleménynyilvánító szavazás;
o) döntés a felelős társaságirányítási jelentés elfogadásáról;
p) döntés a vonatkozó jogszabályok, illetve tőzsdei szabályok által meghatározott éves beszámoló elfogadásáról,
q) döntés az adózott eredmény felhasználásáról;
r) döntés saját részvény megszerzéséről, továbbá az Igazgatóság saját részvény megszerzésére vonatkozó felhatalmazásáról;
s) döntés átváltoztatható, átváltozó, vagy jegyzési jogot biztosító kötvények kibocsátásáról, továbbá az Igazgatóság felhatalmazásáról átváltoztatható kötvény kibocsátására;
t) döntés az Igazgatóság tagjai részére megadható felmentvény tárgyában;
u) döntés az Igazgatóság tagjaival, a felügyelőbizottsági tagokkal és az állandó könyvvizsgálóval szembeni kártérítési igény érvényesítéséről;
v) döntés minden olyan kérdésben, amit jogszabály vagy az Alapszabály a Közgyűlés kizárólagos hatáskörébe utal.
A közgyűlés a fenti a)-f) pontokban foglalt kérdésekben a Közgyűlésen képviselt szavazatok háromnegyedes többségével dönt, egyebekben a Közgyűlés határozatait egyszerű szótöbbséggel hozza.
A c) pont vonatkozásában a Kibocsátó kifejezetten vállalja, hogy a tőkepiacról szóló 2001. évi CXX. törvény (továbbiakban: „Tpt.”) 63. § (7) bekezdésében a kivezetésről szóló közgyűlési döntést nem támogató részvényesek számára biztosított eladási jogot biztosítani fogja a Tpt-ben írt feltételekkel azonos feltételek szerint. E tekintetben a jelen pont rendelkezését a Budapesti Értéktőzsde Zártkörűen Működő Részvénytársaság mint piacműködtető és a Kibocsátó a Ptk. 6:136. § szerinti, a Kibocsátó által harmadik személy javára szóló szerződéses kötelezettségvállalásnak tekintik, amelynek során a Kibocsátó elfogadja, hogy a mindenkor hatályos Budapesti Értéktőzsde Xtend Általános Üzletszabályzatára hivatkozással az érintett részvényes közvetlenül követelheti a Kibocsátótól, hogy a részvényeit a Tpt. 63. § (7) bekezdésének, illetőleg 63/A §-ának megfelelően tőle vegye meg. A részvényes a javára kikötött fenti vételi kötelezettség teljesítését a Kibocsátó kivezetésről szóló közgyűlési határozatáról történt tudomásszerzését követően
követelheti, tekintettel arra, hogy a részvényes javára szóló jelen pont szerinti kötelezettségvállalásról történt értesítésének egyrészt a mindenkor hatályos Budapesti Értéktőzsde Xtend Általános Üzletszabályzata bárki számára elérhető módon történt közzététele, másrészt a részvényesnek a Társaság kivezetési döntéséről való tudomásszerzése minősül.
A Közgyűlés olyan határozata, amely a részvények más részvényfajtába, részvényosztályba, illetve részvénysorozatba tartozó részvényre történő átalakításáról dönt vagy valamely részvénysorozathoz kapcsolódó jogot hátrányosan módosít, akkor hozható meg, ha ahhoz az érintett részvénysorozat részvényesei külön is hozzájárulnak. Ennek során a részvényhez fűződő szavazati jog esetleges korlátozására vagy kizárására vonatkozó rendelkezések - ide nem értve a saját részvényhez kapcsolódó szavazati jog gyakorlásának tilalmát
- nem alkalmazhatók. Érintettnek minősülnek azok a részvényfajták, részvényosztályok, illetve részvénysorozatok, amelyekbe az átalakítani tervezett részvények a tervezett döntést megelőzően és követően tartoznak, illetve amelyeket a hátrányos módosítás közvetlenül érint. Az érintett részvényfajta, részvényosztály, illetve részvénysorozat hozzájárulása akkor tekinthető megadottnak, ha a vonatkozó határozattervezethez az érintett részvényesek legalább egyszerű többsége előzetesen az alábbiak szerint hozzájárult vagy az ellen tiltakozó nyilatkozatot nem tett. Az Igazgatóság a Közgyűlés elé terjesztendő határozattervezettel kapcsolatos határozati javaslatát köteles a tervezett közgyűlési döntést legalább 21 nappal megelőzően elektronikus úton közzétenni a Kibocsátó honlapján, valamint további közzétételi felületein. Az érintett részvényesek a közlemény megjelenésétől számított 15 napon belül írásban, postai úton továbbított levélben jogosultak nyilatkozni úgy, hogy a nyilatkozat legkésőbb a határidő utolsó napján 17:00 óráig a Kibocsátó székhelyére beérkezzék. Részvényenként egy nyilatkozattételi perióduson belül egy nyilatkozat tehető. Ha a részvényes a fenti nyilatkozattételi határidőn belül nem nyilatkozik, az ellenvéleménye hiányának tekintendő és előzetes hozzájárulásnak minősül.
Ha a Közgyűlés a vezető tisztségviselő kérésére a beszámoló elfogadásával egyidejűleg az előző üzleti évben kifejtett ügyvezetési tevékenység megfelelőségét megállapító felmentvényt ad, a társaság a vezető tisztségviselő ellen akkor léphet fel az ügyvezetési kötelezettségek megsértésére alapozott kártérítési igénnyel, ha a felmentvény megadásának alapjául szolgáló tények vagy adatok valótlanok, vagy hiányosak voltak. Ha a vezető tisztségviselői jogviszony két egymást követő, beszámolóval foglalkozó ülés között megszűnik, a vezető tisztségviselő kérheti, hogy a Közgyűlés következő ülésén döntsön a felmentvény kiadásáról.
A Közgyűlés összehívása
A Közgyűlést a Közgyűlés kezdő napját legalább 30 nappal megelőzően az Igazgatóság meghívó közzétételével hívja össze. A Közgyűlést évente legalább egyszer, április 30. napjáig – a számviteli törvény szerinti beszámoló elfogadása érdekében – össze kell hívni (rendes Közgyűlés). A Közgyűlés helye a Társaság székhelye, de az Igazgatóság jogosult más belföldi helyet is meghatározni.
A meghívó tartalmazza:
(i) a Társaság nevét és székhelyét,
(ii) a közgyűlés idejét és belföldi helyszínét,
(iii) a közgyűlés napirendjét,
(iv) a napirend kiegészítésére való jog gyakorlásának feltételeit,
(v) a közgyűlés megtartásának módját,
(vi) a szavazati jog gyakorlásához az alapszabályban előírt feltételeket,
(vii) a határozattervezetek és a Közgyűlés elé terjesztendő dokumentumok eredeti és teljes terjedelmű szövege elérhetőségének helyét,
(viii) a Közgyűlés határozatképtelensége esetén a megismételt Közgyűlés helyét és idejét.
Az Igazgatóság bármely személyt meghívhat a Közgyűlésre, számára véleményezési, hozzászólási jogot biztosíthat, ha vélelmezi, hogy e személy jelenléte és véleménye elősegíti a részvényesek tájékoztatását, illetőleg segíti a közgyűlési döntések meghozatalát.
Ha a Kibocsátó részvényeire tett nyilvános vételi ajánlattal kapcsolatos részvényesi állásfoglalás miatt vagy az eredményes nyilvános vételi ajánlattételi eljárást követően a befolyásszerző kezdeményezésére rendkívüli Közgyűlés összehívására kerül sor, a Közgyűlést annak kezdőnapját legalább 15 (tizenöt) nappal megelőzően kell összehívni.
A Kibocsátó honlapján, a Közgyűlést legalább 21 (huszonegy) nappal megelőzően nyilvánosságra hozza a napirenden szereplő ügyekkel kapcsolatos előterjesztéseket, valamint a Ptk. 3:272. § (3) bekezdése szerinti további adatokat, információkat.
Azoknak a részvényeseknek, akik ezt kívánják, a közzéteendő közgyűlési anyagokat a közgyűlési anyagok nyilvánosságra hozatalával egy időben elektronikus úton is meg kell küldeni.
Részvétel a Közgyűlésen
A Közgyűlésen való részvényesi részvétel és szavazás feltétele, hogy a részvényes, illetve a részvényesi meghatalmazott legkésőbb a Közgyűlés kezdőnapját megelőző második munkanapon 18 óráig a Kibocsátó részvénykönyvébe bejegyzésre kerüljön és ugyanezen időpontig az értékpapír-számlavezető által kiállított tulajdonosi igazolás a Kibocsátó rendelkezésére álljon. A Közgyűlésen való részvételi jog gyakorlásához kiállított tulajdonosi igazolás a Közgyűlés, illetve a megismételt Közgyűlés napjáig érvényes. A tulajdonosi igazolás kiállítását követően az értékpapírszámla-vezető az értékpapírszámlán a részvényre vonatkozó változást csak a tulajdonosi igazolás egyidejű visszavonása mellett vezethet át.
A részvényes a részvényhez fűződő jogait személyesen vagy képviselője útján gyakorolhatja. A meghatalmazást közokiratba vagy teljes bizonyító erejű magánokiratba kell foglalni. A képviseleti meghatalmazás egy Közgyűlésre szólhat, melynek hatálya kiterjed a határozatképtelenség miatt megismételt Közgyűlésre és a felfüggesztett Közgyűlés folytatására is. A meghatalmazás visszavonása a Kibocsátóval szemben csak akkor hatályos, ha azt a Közgyűlés megnyitása, illetve - ha a meghatalmazás egy adott napirenden történő szavazásra vonatkozik - a napirend tárgyalásának megkezdése előtt az Igazgatóságnak benyújtották. A meghatalmazás visszavonására a meghatalmazás adására vonatkozó előírásokat kell alkalmazni. A meghatalmazások benyújtásának határideje – a tulajdonosi igazolásokkal egyezően - a Közgyűlés kezdő napját megelőző második munkanap 18 órája.
A Közgyűlést megelőző részvénykönyv-lezáráshoz kapcsolódó tulajdonosi megfeleltetés esetén tulajdonosi igazolásra nincs szükség, ez esetben a közgyűlési részvételhez a részvényesnek neve/cégneve, lakcíme/székhelye, valamint telefonszáma vagy e-mail címe megadásával részvételi szándékát kell írásban bejelentenie a Közgyűlést megelőző munkanapon 12 óráig.
A részvénykönyvbe bejegyzett személy Közgyűlésen történő részvételi és a Közgyűlésen gyakorolható részvényesi jogait nem érinti a részvénynek a Közgyűlés napját megelőző átruházása.
Határozatképesség, a szavazati jog gyakorlásának általános szabályai
A Közgyűlés határozatképes, ha azon a leadható szavazatok több mint felét képviselő, szavazásra jogosult részvényes részt vesz. Minden 10 Ft (Tíz forint) névértékű részvény egy szavazatra jogosít.
A határozatképességet minden határozat meghozatalánál vizsgálni kell.
A Kibocsátó a saját részvénnyel részvényesi jogokat nem gyakorolhat. A Közgyűlésen a határozatképesség megállapításánál a saját részvényeket figyelmen kívül kell hagyni.
Ha egy részvényes valamely kérdésben nem szavazhat, őt az adott határozat meghozatalánál a határozatképesség megállapításakor figyelmen kívül kell hagyni.
A határozat meghozatalakor nem szavazhat az,
a) akit a határozat kötelezettség vagy felelősség alól mentesít vagy a Kibocsátó terhére másfajta előnyben részesít;
b) akivel a határozat szerint szerződést kell kötni;
c) aki ellen a határozat alapján pert kell indítani;
d) akinek olyan hozzátartozója érdekelt a döntésben, aki a Kibocsátó nem részvényese;
e) aki a döntésben érdekelt más szervezettel többségi befolyáson alapuló kapcsolatban áll; vagy
f) aki egyébként személyesen érdekelt a döntésben.
Elektronikus Közgyűlés
Az Igazgatóság kezdeményezésére a Közgyűlés megtartására telefonkonferencia vagy videokonferencia keretében is sor kerülhet (a továbbiakban: Elektronikus Közgyűlés), kivéve, ha a bármely részvényes kifejezetten kéri az ülés megtartását. Ebben az esetben a közgyűlésre szóló meghívónak az Alapszabály 10.2.2 pontjábanban megjelölteken túl tartalmaznia kell a telefonkonferenciába, illetve videokonferenciába való bekapcsolódáshoz szükséges, a résztvevő tagok azonosítására szolgáló kódot, valamint a telefon-, illetve videokonferencia eléréséhez szükséges telefonszámot, illetve egyéb elérési módot. A részvényes Elektronikus Közgyűlésen való jelenléte abban az esetben tekinthető személyes részvételnek, amennyiben a Közgyűlés teljes időtartama alatt hallja a hozzászólásokat és számára is biztosított a hozzászólás lehetősége. Az Elektronikus Közgyűlésen elhangzottakat, valamint az ott hozott határozatokat felvétel útján rögzíteni kell és az adathordozót meg kell őrizni a Kibocsátó székhelyén. Az Elektronikus Közgyűlésen – annak megnyitását követően – a részvényesek megválasztják az elhangzottakat rögzítő személyt. Ez a személy pedig gondoskodik az elhangzottak felvétel útján való rögzítéséről. Amennyiben az Elektronikus Közgyűlésen hozott határozatot a vonatkozó jogszabályok értelmében be kell nyújtani az illetékes cégbírósághoz, a fenti felvétel alapján jegyzőkönyvet kell készíteni, amelyet az Igazgatóság hitelesít. Az Elektronikus Közgyűlésre egyebekben a Közgyűlésre vonatkozó általános szabályokat kell alkalmazni
Ha a Közgyűlés nem határozatképes, a megismételt Közgyűlés az eredeti napirenden szereplő ügyekben a jelenlévők által képviselt szavazati jog mértékétől függetlenül határozatképes, ha azt az eredeti időpontot legalább 10 (tíz) nappal és legfeljebb 21 (huszonegy) nappal követő időpontra hívják össze.
A Közgyűlés egy alkalommal, legfeljebb 30 (harminc) napra felfüggesztheti ülését. A felfüggesztett ülés folytatásaként megtartott Közgyűlésen a határozatképességet ugyanúgy kell vizsgálni, mint a Közgyűlés megkezdésekor. A felfüggesztett ülés folytatásaként megtartott Közgyűlés esetén a Közgyűlés összehívására és a Közgyűlés tisztségviselőinek megválasztására vonatkozó szabályokat nem kell alkalmazni.
A Közgyűlés lebonyolítása
A Közgyűlésen az Igazgatóság elnöke vagy az Igazgatóság által ezzel a feladattal megbízott személy elnököl. A Közgyűlés elnöke
• megnyitja a Közgyűlést;
• megvizsgálja a Közgyűlés összehívásának szabályszerűségét;
• ellenőrzi a részvényesek képviselőinek meghatalmazását, képviseleti jogosultságát;
• a jelenléti ív alapján megállapítja a Közgyűlés határozatképességét és a leadható szavazatok számát, ha ez nem áll fenn, rendelkezik a megismételt Közgyűlés szükségességéről,
• kijelöli a jegyzőkönyvvezetőt és előterjesztést tesz a megválasztandó jegyzőkönyv−hitelesítő részvényes, valamint a szavazatszámlálók személyére,
• vezeti a tanácskozást a napirend alapján, ismerteti a határozati javaslatokat,
• elrendeli a szavazást, megállapítja és ismerteti annak eredményét és a Közgyűlés határozatát,
• szünetet rendel el, megállapítja a Közgyűlés felfüggesztését, illetve berekeszti azt;
• gondoskodik a közgyűlési jegyzőkönyv és a jelenléti ív elkészítéséről.
A Közgyűlésen a határozathozatal
a) szavazójegyek felmutatásával vagy leadásával,
b) kézfelemeléssel,
c) számítógépes szavazatszámlálással,
d) egyéb meghatározott módon történik.
A Közgyűlésen történő szavazás módjáról az Igazgatóság javaslata alapján a Közgyűlés dönt. Amennyiben a szavazás szavazójegy leadásával vagy felmutatásával történik, az igazolt részvényes szavazójegyet kap, amelyen szerepel a részvények darabszáma és az annak alapján gyakorolható szavazati jog mértéke, a társaság cégneve, a részvény fajtája, a részvényes neve, a Közgyűlés időpontja és az "igen", „nem”, illetve "tartózkodás" egyértelmű jelölésére vonatkozó rovat. Amennyiben a szavazás szavazójeggyel történik, a nem egyértelműen kitöltött szavazójeggyel leadott szavazat érvénytelennek minősül. A "tartózkodás" leadott szavazatnak számít. A határozati javaslat megszavazása tekintetében csak az "igen" szavazatok vehetők figyelembe.
Szavazás során az összes módosító és az eredeti határozati javaslatot fel kell tenni szavazásra. A Közgyűlés elsőként a módosító javaslatokról szavaz a benyújtásuk sorrendjében, majd az eredeti határozati javaslatot kell feltenni szavazásra.
Jelenléti ív, jegyzőkönyv
A Kibocsátó a Közgyűlésen megjelent részvényesekről, illetve képviselőikről jelenléti ívet, a Közgyűlésről jegyzőkönyvet készít a jogszabályban előírt tartalommal. A jelenléti ívet a Közgyűlés elnöke és a jegyzőkönyvvezető aláírásával hitelesíti. A jegyzőkönyvet a Közgyűlés elnöke, valamint a jegyzőkönyvvezető írja alá, és a hitelesítőnek megválasztott részvényes hitelesíti.
Az Igazgatóság a közgyűlési jegyzőkönyvet és a jelenléti ívet a Közgyűlés befejezését követő 30 (harminc) napon belül köteles a nyilvántartó bíróságnak benyújtani.
Bármely részvényes kérheti a közgyűlési jegyzőkönyv másolatának vagy a jegyzőkönyv egy részét tartalmazó kivonatának a kiadását az Igazgatóságtól, melyet az Igazgatóság köteles kiadni.
A Kibocsátó a Közgyűlésen hozott határozatokat honlapján és a jogszabályban meghatározott közzétételi helyeken közzéteszi.
A Kibocsátó Közgyűlése által 2022. október 19. napján elfogadott, nyilvános részvénytársasági működésre vonatkozó Alapszabály az alábbiak szerinti főbb szabályokat tartalmazza az Igazgatóság tekintetében:
Az Igazgatóság a Kibocsátó ügyvezető szerve, amely legalább három tagból áll. Az Igazgatóság tagjait a Közgyűlés választja. Az Igazgatóság döntéseit egyszerű szótöbbséggel hozza.
Az Igazgatóság tagjai közül elnököt választ. Az Igazgatóság ügyrendjét maga állítja össze és fogadja el.
Az Igazgatóság tagjai feladataikat a Társaság érdekeinek megfelelően kötelesek ellátni.
Az Igazgatóság tagjainak jogai, kötelezettségei:
Az Igazgatóság tagja a Kibocsátóéval azonos tevékenységet főtevékenységként is megjelölő más gazdasági társaságban részesedést – nyilvánosan működő részvénytársaság részvények megszerzésének kivételével – nem szerezhet, továbbá nem lehet vezető tisztségviselő, felügyelőbizottsági tag a Kibocsátóéval azonos főtevékenységet végző más gazdasági társaságban, kivéve, ha a Közgyűlés határozatával jóváhagyja.
Ha az Igazgatóság tagja vezető tisztségviselői megbízást fogadna el, akkor az új vezető tisztségviselői megbízás elfogadásáról előzetesen írásban tájékoztatni köteles a Kibocsátót.
Az Igazgatóság tagjai kötelesek a tevékenységük során tudomásukra jutott üzleti titkot időbeli korlátozás nélkül megőrizni.
Az Igazgatóság tagjai megbízatásának megszűnése:
Az Igazgatóság tagjainak megbízatása megszűnik, ha:
(i) határozott idejű megbízatás esetén a megbízás időtartamának lejártával;
(ii) megszüntető feltételhez kötött megbízatás esetén a feltétel bekövetkezésével;
(iii) a Közgyűlés általi visszahívással;
(iv) lemondással;
(v) az Igazgatóság tagjának halálával;
(vi) az Igazgatóság tagja cselekvőképességének a tevékenysége ellátásához szükséges körben történő korlátozásával;
(vii) az Igazgatóság tagjával szembeni kizáró vagy összeférhetetlenségi ok bekövetkeztével.
Lemondásra vonatkozó szabályok
Az igazgatósági tag megbízatásáról a Kibocsátóhoz címzett, a Kibocsátó másik igazgatósági tagjához vagy a Közgyűléshez intézett nyilatkozattal bármikor lemondhat.
Ha a Kibocsátó működőképessége ezt megkívánja, a lemondás az új igazgatósági tag kijelölésével vagy
megválasztásával, ennek hiányában legkésőbb a bejelentéstől számított hatvanadik napon válik hatályossá.
Ha az Igazgatóság tagjainak száma három fő alá csökkenne, vagy a működés egyébként ellehetetlenül, vagy nincs, aki az ülését összehívja, az Igazgatóság köteles tájékoztatni a Kibocsátó Közgyűlését.
Az Igazgatóság feladat és hatáskörei:
Az Igazgatóság hatáskörébe tartozik minden olyan kérdés eldöntése, amely nem tartozik a Közgyűlés kizárólagos hatáskörébe, illetőleg amelyek eldöntését a jogszabályok és az Alapszabály az igazgatóság hatáskörébe utalják, így különösen:
a) a Társaság számviteli törvény szerinti beszámolójának és az adózott eredmény felhasználására vonatkozó javaslatának az elkészítése, előterjesztése;
b) a Társaság üzleti könyveinek szabályszerű vezetése;
c) a közgyűlési döntést igénylő kérdésekben előzetes állásfoglalás kialakítása, javaslat előterjesztése; a Társaság éves és hosszú távú szakmai programjainak, az éves pénzügyi, fejlesztési és üzleti terveknek és üzletpolitikai koncepcióknak az előkészítése, illetőleg azok végrehajtásának ellenőrzése;
d) a Társaság könyvvizsgálójának megválasztására vonatkozó határozati javaslat előterjesztése;
e) a Társaság társaságirányítási gyakorlatát bemutató, a Budapesti Értéktőzsde szereplői számára előírt módon elkészített jelentés előterjesztése az éves rendes Közgyűlés elé;
f) a Társaság vagyoni helyzetéről és üzletpolitikájáról évente egyszer a Közgyűlés és háromhavonta a Felügyelőbizottság részére jelentés készítése;
g) hatóságok és egyéb szervek felé előírt kötelező jelentések teljesítése;
h) a Társaság részvénykönyvének vezetése vagy annak céljából megbízás adása;
i) saját részvény megszerzése a Közgyűlése felhatalmazása alapján vagy a Társaságot megillető követelés kiegyenlítését célzó bírósági eljárás keretében vagy átalakulás során;
j) az ügyvezetés ellátása, igazgatóság elnökének tevékenységének ellenőrzése;
k) ügyek meghatározott csoportjaira nézve a Társaság munkavállalói részére cégjegyzési jogosultság adása, megvonása;
l) a Társaság Szervezeti és Működési Szabályzatának elfogadása és a Társaság munkaszervezetének kialakítása;
m) az Igazgatóság belátása szerint vonhat az Igazgatóság hatáskörébe munkaszervezeten belüli kérdéseket, amennyiben azok nem tartoznak más szervek fenntartott hatáskörébe;
n) kötelező jelentések és szabályzatok előkészítése a közgyűlés részére (ideértve különösen a javadalmazási politikát és a javadalmazási jelentést), vagy elfogadása.
A Közgyűlés felhatalmazhatja az Igazgatóságot saját részvény vásárlására, legfeljebb tizennyolc hónapos időtartamra. A felhatalmazással együtt meg kell határozni a megszerezhető részvények fajtáját (osztályát), számát, névértékét, visszterhes megszerzés esetében az ellenérték legalacsonyabb és legmagasabb összegét. Nincs szükség a Közgyűlés által adott előzetes felhatalmazásra, ha a részvények megszerzésére a Társaságot közvetlenül fenyegető, súlyos károsodás elkerülése érdekében, illetőleg jogszabály által meghatározott egyéb esetekben kerül sor.
Az Igazgatóság köteles 8 (nyolc) napon belül - a felügyelőbizottság egyidejű értesítése mellett - a szükséges intézkedések megtétele céljából a közgyűlést értesíteni és határozathozatalt kezdeményezni, ha bármely tagjának tudomására jut, hogy
(i) a Társaság saját tőkéje az alaptőke kétharmadára csökkent, vagy
(ii) a Társaság saját tőkéje az alaptőke törvényben meghatározott minimális összege alá csökkent,
vagy
(iii) a Társaságot fizetésképtelenség fenyegeti vagy fizetéseit megszüntette, vagy
(iv) a Társaság vagyona a tartozásait nem fedezi.
Az igazgatóság tagjai kérhetik a bíróságtól a Közgyűlés és a Társaság egyéb szervei által hozott határozat hatályon kívül helyezését, ha a határozat jogszabálysértő vagy az Alapszabályba ütközik.
Az igazgatóság tagjai e jogkörükben eljárva harmadik személynek okozott károkért a Társaság felel. Az Igazgatóság tagja a jogi személlyel egyetemlegesen felel, ha a kárt szándékosan okozta. Az Igazgatóság tagjai az ügyvezetési tevékenység során a Társaságnak okozott károkért a szerződésszegéssel okozott kárért való felelősség szabályai szerint felelnek a Társasággal szemben.
Az Információs Dokumentum lezárásának időpontjában a Társaság Felügyelőbizottsággal nem rendelkezik. A Kibocsátónál a 2022. október 19. napján meghozott közgyűlési határozatok és elfogadott Alapszabály alapján
a Társaság részvényeinek a BÉT Xtend platformjára történő regisztrációja napjától Felügyelőbizottság működik, az alábbi főbb rendelkezések szerint:
A Felügyelőbizottság tagjainak jogai és kötelezettségei
A Felügyelőbizottság tagja a Kibocsátóéval azonos tevékenységet főtevékenységként is megjelölő más gazdasági társaságban részesedést nem szerezhetnek, továbbá nem lehetnek vezető tisztségviselők, felügyelőbizottsági tagok a Társaságéval azonos főtevékenységet végző más gazdasági társaságban.
Ha a Felügyelőbizottság tagja vezető tisztségviselői megbízást fogadna el, akkor az új vezető tisztségviselői megbízás elfogadásáról előzetesen írásban tájékoztatni köteles a Kibocsátót.
A Felügyelőbizottság tagjai kötelesek a tevékenységük során tudomásukra jutott üzleti titkot időbeli korlátozás nélkül megőrizni.
A Felügyelőbizottság tagjai a Felügyelőbizottság munkájában személyesen kötelesek részt venni. A
Felügyelőbizottság tagjai a Kibocsátó ügyvezetésétől függetlenek, tevékenységük során nem utasíthatóak.
A felügyelőbizottsági tagok az ellenőrzési kötelezettségük elmulasztásával vagy nem megfelelő teljesítésével a Kibocsátónak okozott károkért a szerződésszegéssel okozott kárért való felelősség szabályai szerint felelnek a Kibocsátóval szemben.
A Felügyelőbizottság tagjai megbízatásának megszűnése
A Felügyelőbizottság tagjainak megbízatása megszűnik:
(i) határozott idejű megbízatás esetén a megbízás időtartamának lejártával;
(ii) megszüntető feltételhez kötött megbízatás esetén a feltétel bekövetkezésével;
(iii) a Közgyűlés általi visszahívással;
(iv) lemondással;
(v) a Felügyelőbizottság tagjának halálával;
(vi) a Felügyelőbizottság tagja cselekvőképességének a tevékenysége ellátásához szükséges körben történő korlátozásával;
(vii) a Felügyelőbizottság tagjával szembeni kizáró vagy összeférhetetlenségi ok bekövetkeztével.
A felügyelőbizottsági tag megbízatásáról a Kibocsátó Igazgatóságához intézett nyilatkozattal mondhat le.
Ha a Felügyelőbizottság tagjainak száma – bármely ok miatt – három fő alá csökken, a Kibocsátó ügyvezetése a Felügyelőbizottság rendeltetésszerű működésének helyreállítása érdekében köteles erről tájékoztatni a Kibocsátó Közgyűlését.
A Felügyelőbizottság jogállása
A Felügyelőbizottság a Kibocsátó ellenőrző testülete, amely a közgyűlés részére ellenőrzi a Kibocsátó ügyvezetését. A felügyelőbizottság legalább három természetes személy tagból áll.
A Felügyelőbizottság testületként jár el. Ellenőrzési feladatait állandó jelleggel vagy eseti döntések alapján tagjai között megoszthatja.
A Felügyelőbizottság maga állapítja meg működésének szabályait, ügyrendjét a közgyűlés hagyja jóvá.
A Felügyelőbizottság a Kibocsátó irataiba, számviteli nyilvántartásaiba, könyveibe betekinthet, a vezető tisztségviselőktől és a Kibocsátó munkavállalóitól felvilágosítást kérhet, a Kibocsátó fizetési számláját, pénztárát, értékpapír- és áruállományát, valamint szerződéseit megvizsgálhatja és szakértővel megvizsgáltathatja.
A Felügyelőbizottság hatásköre, feladata
Ha a Felügyelőbizottság szerint a Kibocsátó ügyvezetésének tevékenysége jogszabályba vagy az Alapszabály valamely rendelkezésébe ütközik, ellentétes a Közgyűlés határozataival vagy egyébként sérti a Kibocsátás vagy a Közgyűlés érdekeit, erről a Közgyűlést haladéktalanul tájékoztatja és javaslatot tesz annak intézkedésére.
A Felügyelőbizottság tagja kérheti a bíróságtól a közgyűlés és a Kibocsátó egyéb szervei által hozott határozat hatályon kívül helyezését, ha a határozat jogszabálysértő vagy az Alapszabályba ütközik.
Amennyiben a Közgyűlés, vagy a Kibocsátó egyéb szervei által hozott határozatot a Kibocsátó valamely vezető tisztségviselője támadná meg, és nem lenne a Kibocsátónak más olyan vezető tisztségviselője, aki a Kibocsátó képviseletét elláthatná, a perben a Kibocsátót a Felügyelőbizottság által kijelölt felügyelőbizottsági tag képviseli.
A Felügyelőbizottság köteles a Közgyűlés vagy a közgyűlés hatáskörében eljáró Igazgatóság elé kerülő valamennyi fontosabb előterjesztést megvizsgálni és ezekkel kapcsolatos álláspontját a Közgyűlés vagy Igazgatóság ülésén ismertetni.
A számvitelről szóló 2000. évi C. törvény szerinti beszámolóról és az adózott eredmény felhasználásáról a közgyűlés csak a Felügyelőbizottság írásbeli jelentésének birtokában határozhat.
Osztalékelőlegre vonatkozó igazgatósági javaslathoz a felügyelőbizottság jóváhagyása szükséges.
A Felügyelőbizottság az elrendelt ellenőrzéseket tagjainak közreműködésével, vagy külső szakértők bevonásával végzi.
A Felügyelőbizottság tagjainak megbízatása határozott vagy határozatlan időtartamra szólhat. A
felügyelőbizottsági tag a megbízatását megbízási jogviszonyban látja el. A felügyelőbizottság tagjait díjazás
nem illeti meg.
A Felügyelőbizottság tagjait a Közgyűlés választja, elnökét a tagok választják maguk közül. Az Igazgatóság tagja és hozzátartozója nem választható meg a Kibocsátó felügyelőbizottságába. Szavazategyenlőség esetén az elnök szavazata irányadó.
Az Információs Dokumentum lezárásának időpontjában a Társaság Auditbizottsággal nem rendelkezik. A Kibocsátó 2022. október 19. napján meghozott közgyűlési határozatai és elfogadott Alapszabálya szerint a Társaság részvényeinek a BÉT Xtend platformjára történő regisztrációja napjától auditbizottság kezdi meg működését, az alábbi főbb rendelkezések szerint:
Az auditbizottság legalább három természetes személy tagból áll, akiket a közgyűlés a felügyelőbizottság független tagjai közül, felügyelőbizottsági tagságukkal azonos időtartamra választ. Az auditbizottság legalább egy tagjának számviteli vagy könyvvizsgálói szakképesítéssel kell rendelkeznie és tagjainak együttesen rendelkezniük kell a Társaság tevékenysége szerinti ágazattal kapcsolatos szaktudással.
Az auditbizottság a felügyelőbizottságot a pénzügyi beszámolórendszer ellenőrzésében, a könyvvizsgáló kiválasztásában és a könyvvizsgálóval való együttműködésben segíti, továbbá
(i) figyelemmel kíséri a Társaság belső ellenőrzési, kockázatkezelési rendszereinek hatékonyságát, valamint a pénzügyi beszámolás folyamatát és szükség esetén ajánlásokat fogalmaz meg;
(ii) figyelemmel kíséri az éves beszámoló jogszabályi kötelezettségen alapuló könyvvizsgálatát, figyelembe véve a Magyar Könyvvizsgálói Kamaráról, a könyvvizsgálói tevékenységről, valamint a könyvvizsgálói közfelügyeletről szóló 2007. évi LXXV. törvény (a továbbiakban: Kkt.) szerinti könyvvizsgálói közfelügyeleti feladatokat ellátó hatóság által lefolytatott, a Kkt. szerinti minőségellenőrzési eljárás során tett megállapításokat és következtetéseket;
(iii) felülvizsgálja és figyelemmel kíséri a könyvvizsgáló vagy a könyvvizsgáló cég függetlenségét, különös tekintettel a közérdeklődésre számot tartó gazdálkodó egységek jogszabályban előírt könyvvizsgálatára vonatkozó egyedi követelményekről és a 2005/909/EK bizottsági határozat hatályon kívül helyezéséről szóló, 2014. április 16-i 537/2014/EU európai parlamenti és tanácsi rendelet 5. cikkében foglaltak teljesülését.
Az auditbizottság az éves rendes közgyűlést megelőző legalább 21 (huszonegy) nappal a feladatkörébe tartozó kérdésekkel kapcsolatos megállapításairól írásos jelentést készít a Közgyűlés részére.
A számvitelről szóló 2000. évi C. törvény szerinti beszámolóról és az adózott eredmény felhasználásáról a Közgyűlés csak az auditbizottság írásbeli jelentésének birtokában határozhat.
Az auditbizottság testületként jár el. Az auditbizottság ellenőrzési feladatait állandó vagy eseti jelleggel tagjai között megoszthatja. Az auditbizottság maga állapítja meg működésének szabályait és választja meg elnökét.
A Társaság nagy figyelmet fordít a jól képzett, elkötelezett és motivált munkavállalók kiválasztására és megtartására, mivel a magasan képzett szakemberek a Társaság K + F + I tevékenységének biztosítékai. A Társaságnál valamennyi munkavállaló legalább középfokú végzettséggel rendelkezik, 65%−uk felsőfokú, diplomás, és többen a PhD fokozatot is megszerezték. A Kollégák képzése folyamatos, a Társaság lehetőséget biztosít és ösztönzi a továbbtanulást, elsősorban szakirányú tanfolyamok, MBA képzések, posztgraduális és másoddiplomás tanulmányok támogatása révén.
Valamennyi munkavállaló a foglalkoztatására vonatkozó, egységes munkaszerződéssel rendelkezik, a Társaságnál be nem jelentett foglalkoztatás nem zajlik.
A Társaságnál szakszervezet és Üzemi Tanács nem működik, Kollektív Szerződés nincs.
9. A konszolidációba bevont Társaságon kívüli kapcsolt vállalkozásokkal folytatott jelentős ügyletek
A Társaság és a konszolidációba be nem vont cégek között előfordultak végleges vagyonátadások, illetve korábban adott kölcsönök elengedései. Jelenleg a Bestern Kft.-vel szemben a Társaságnak 159 millió Ft kölcsöntartozása van. A Társaság tervei szerint ebből az összegből 2022-ben a Bestern Kft. 39 millió Ft-ot törleszteni fog, és a Társaság 30 millió Ft-ot elenged. A fennmaradó 90 millió Ft-ot 0000-0000-0000. évben egyenlő részletben elenged a Társaság.
10. Pénzügyi információk
10.1. Auditált korábbi pénzügyi információk
A legutóbbi 3 lezárt évének, 2019, 2020-as és 2021-es auditált beszámolói, konszolidált beszámolói és könyvvizsgálói jelentései az I. számú mellékletekben találhatók.
10.2. Konszolidált éves pénzügyi beszámoló
A Kibocsátó konszolidált beszámolót készít, de törvényileg nem kötelezett rá, mely beszámoló nem auditált (Lásd: 7.14. fejezet).
10.3. Nyilatkozat működő tőkéről
A Kibocsátó működő tőkéje elegendő jelenlegi szükségleteire, nincsen szükség a működő tőke pótlására.
11. Munkavállalói ösztönző rendszerek bemutatása
A Társaságnál munkavállalói vagy vezetői tulajdonosi részesedési program nem működik. Azonban a felsővezetés és a kereskedelmi vezetés is eredményorientált alapon bónuszra jogosult. A Társaság egyéb vezetői és egyéb kiemelt munkavállalói is premizáltak elsősorban célfeladatok alapján. Mindezeken túl a Társaság számos alkalmazotti ösztönző rendszerrel rendelkezik.
✓ Belső vezetői és szakmai tréningek
✓ Minden munkavállaló számára elérhető szakmai továbbképzések
✓ Munkavállalói hitel lehetőségek
✓ Szelektív céges gépjármű használat
✓ Motivációs erővel bíró munkakörülmények
A Társaság nem rendelkezik vezetői, illetve munkavállalói tulajdonosi részesedéssel.
12. Értékpapírokhoz és részvénytőkéhez kapcsolódó információk
12.1. Kibocsátott részvénytőke
A Kibocsátó cégjegyzékbe bejegyzett alaptőkéje 1.000.000.000.,- Ft, amely 100.000.000 darab, egyenként 10,- Ft., azaz Tíz Forint névértékű, dematerializált úton előállított, névre szóló törzsrészvényből áll. Az értékpapírok ISIN kódja: HU0000199575.
A Társaság részvényesi szerkezete az alábbi:
(1) Xx. Xxxxxx Xxxxxx
Részvényeinek darabszáma: 76.000.000 db 10,- Ft névértékű törzsrészvény Kibocsátóban fennálló tulajdoni hányad: 76 %
(2) Dr. Jójártné Xx. Xxxxxx Xxxxx
Részvényeinek darabszáma: 24.000.000 db 10,- Ft névértékű törzsrészvény Kibocsátóban fennálló tulajdoni hányad: 24 %
A Kibocsátó 2022. október 19. napján tartott közgyűlésén meghozott döntések keretében a részvényesek zártkörű forgalomba hozatal útján 30.001.000,- Ft összeggel megemelték a Társaság alaptőkéjét, mellyel összefüggésben 157.900 db, egyenként 10,- Ft névértékű új törzsrészvény kibocsátására került sor. A teljes alaptőke összege a Társaság nyilvánosan működő részvénytársasággá válásával egyidejűleg így 1.001.579.000,- Ft-nak felel meg, amely 100.157.900 db, egyenként 10,- Ft névértékű, névre szóló, dematerializált előállítású törzsrészvényből áll. A fentieknek megfelelően a Társaság tulajdonosi struktúrája az alábbiak szerint alakul:
a) Xx. Xxxxxx Xxxxxx: 75,88%;
b) Dr. Jójártné Xx. Xxxxxx Xxxxx: 23,96%;
c) Xx. Xxxxxx Xxxxxx Gréta: 0,08%;
d) Xxxxxx Xxxxxx Xxxxx: 0,08%.
A részvénytőke egésze befizetésre került.
12.2. A részvényekhez kapcsolódó jogok
A részvényes a Kibocsátóval szemben részvényesi jogait csak akkor gyakorolhatja, ha a részvényest a részvénykönyvbe bejegyezték. A részvényes a Kibocsátóval szemben részvényesi jogai gyakorlására a részvénykönyvbe történő bejegyzést követően, a tulajdonosi igazolás (részvényesi megfeleltetés) alapján jogosult. A bejegyzés elmaradása a részvény feletti tulajdonjogot nem érinti.
A részvénykönyvi bejegyzés akkor tagadható meg, ha a részvényes a részvényét jogszabálynak vagy az Alapszabálynak a részvény átruházásra vonatkozó szabályait sértő módon szerezte meg.
A Kibocsátó részvénykönyvét az Igazgatóság vezeti, vagy annak vezetésére megbízást ad. Ha az Igazgatóság a részvénykönyv vezetésére mást bíz meg, a megbízás tényét és a megbízott személyét a Kibocsátó honlapján és a további kötelező elektronikus közzétételi felületeken is közzé kell tenni. A részvénykönyv vezetője nyilvántartja a részvényes, illetve a részvényesi meghatalmazott – közös tulajdonban álló részvény esetén a közös képviselő – nevét, lakóhelyét (székhelyét), részvénysorozatonként a részvényes részvényeinek, ideiglenes részvényeinek darabszámát, tulajdoni részesedésének mértékét. A részvénykönyvből törölt adatoknak megállapíthatónak kell maradniuk.
A Kibocsátó 2022. október 19. napján elfogadott, nyilvános részvénytársasági működésre vonatkozó Alapszabályában meghatározott részvényesi jogok a következők:
12.2.1. A részvényest megillető vagyoni jogok
Osztalékhoz való jog
A részvényest a Kibocsátó felosztható és a Közgyűlés által felosztani rendelt eredményéből a részvényei névértékére jutó arányos hányad (osztalék) illeti meg. Osztalékra az a részvényes jogosult, aki az Igazgatóság által meghatározott és osztalékfizetésre vonatkozó közleményben meghirdetett fordulónapra vonatkozó tulajdonosi megfeleltetés alapján a részvénykönyvbe bejegyzésre kerül. A Kibocsátó az osztalékra jogosult
részvényeseket megillető részesedés meghatározásakor a saját részvényekre eső osztalékot nem veszi
figyelembe.
A Közgyűlés az Igazgatóság javaslatára dönt az osztalékfizetésről. Az osztalékfizetés időpontját az Igazgatóság határozza meg. Az osztalékfizetés mértékéről, valamint az osztalékfizetés kezdő napjáról rendelkező határozatokon alapuló, az osztalék mértékét is tartalmazó közlemény első megjelenése és az osztalékfizetés kezdő napja között legalább 10 munkanapnak kell eltelnie.
A Kibocsátó köteles a Budapesti Értéktőzsde Zrt. Xtend Általános Üzletszabályzata szerinti Ex-kupon Nap előtt
2 (Kettő) Kereskedési Nappal nyilvánosságra hozni az osztalék végleges mértékét. Az Ex-kupon Nap
legkorábban a kupon mértékét megállapító közgyűlést követő harmadik Kereskedési Nap lehet.
Osztalékelőleghez való jog
A Közgyűlés két egymást követő számviteli törvény szerinti beszámoló elfogadása közötti időszakban osztalékelőleg fizetéséről akkor határozhat, ha annak jogszabályi feltételei fennállnak. Osztalékelőleg fizetéséről a Közgyűlés az Igazgatóság javaslatára dönt.
Ha az osztalékelőleg kifizetését követően elkészülő éves beszámolóból az állapítható meg, hogy osztalékfizetésre nincs lehetőség, az osztalékelőleget a részvényesek a Társaság felhívására kötelesek visszafizetni.
Osztalékelőlegre vonatkozó igazgatósági javaslathoz a Felügyelőbizottság jóváhagyása szükséges.
Likvidációs hányadhoz való jog
A Társaság felszámolása és végelszámolása, azaz likvidációs esemény esetén a felosztásra kerülő vagyonból a részvénykönyvbe bejegyzett részvényesek pro rata alapon, azaz tulajdoni arányaiknak megfelelően jogosultak részesedni.
12.2.2. A részvényest megillető közgyűlési jogok
Közgyűlésen való részvétel és szavazás joga
A részvényes jogosult a Közgyűlésen részt venni, felvilágosítást kérni, valamint észrevételt és indítványt tenni, szavazati joggal rendelkező részvény birtokában szavazni.
Tájékoztatáshoz való jog
A Közgyűlés napirendjére tűzött ügyre vonatkozóan a részvényesnek a Közgyűlés napja előtt legalább nyolc nappal benyújtott írásbeli kérelmére az Igazgatóság a napirendi pont tárgyalásához a szükséges felvilágosítást
- jogszabályban foglalt kivétellel - köteles megadni úgy, hogy a részvényes a szükséges felvilágosítást legkésőbb a közgyűlés napja előtt 3 (három) nappal megkapja. Az Igazgatóság a beszámolónak és az Igazgatóság, valamint a Felügyelőbizottság jelentésének lényeges adatait a Közgyűlést megelőzően legalább 15 (tizenöt) nappal köteles a részvényesek tudomására hozni.
12.2.3. Képviselethez való jog
A részvényes részvényesi jogosultságait képviselő útján is gyakorolhatja. Egy képviselő több részvényest is képviselhet, egy részvényesnek azonban csak egy képviselője lehet. Nem lehet képviselő a Kibocsátó vezető tisztségviselője, felügyelőbizottsági tagja és a könyvvizsgálója. A képviseletre szóló meghatalmazást közokiratba vagy teljes bizonyító erejű magánokiratba kell foglalni.
A részvényes a részvényesi jogainak Kibocsátóval szemben történő gyakorlására részvényesi meghatalmazottat bízhat meg. A részvényesi meghatalmazott a részvényesi jogokat saját nevében, a részvényes javára gyakorolja. A részvényesi meghatalmazottat a részvénykönyvbe be kell jegyezni.
12.2.4. A részvényeseket megillető kisebbségi jogok
Közgyűlés összehívásának joga
A Kibocsátó azon részvényese vagy részvényesei, akik együttesen a szavazati jogok legalább egy százalékával (1%) rendelkeznek, az ok és a cél megjelölésével bármikor kérhetik a Kibocsátó Közgyűlésének összehívását. Ha az Igazgatóság a kérelem kézhezvételétől számított nyolc (8) napon belül nem intézkedik a Közgyűlés lehető legkorábbi időpontra történő összehívása érdekében, úgy a Közgyűlést az indítványozók kérelmére a Kibocsátót nyilvántartó bíróság hívja össze vagy felhatalmazza az indítványozókat annak összehívására.
Napirend kiegészítéséhez való jog
Ha a Kibocsátóban együttesen a szavazatok legalább egy százalékával rendelkező részvényesek a napirend kiegészítésére vonatkozó - a napirend részletezettségére vonatkozó szabályoknak megfelelő - javaslatot vagy a napirenden szereplő vagy arra felveendő napirendi ponttal kapcsolatos határozattervezetet a Közgyűlés összehívásáról szóló hirdetmény megjelenésétől számított 8 (nyolc) napon belül közlik az Igazgatósággal, az Igazgatóság a kiegészített napirendről, a részvényesek által előterjesztett határozattervezetekről a javaslat vele való közlését követően hirdetményt tesz közzé. A hirdetményben megjelölt kérdést napirendre tűzöttnek kell tekinteni.
Egyedi könyvvizsgálat kezdeményezésének joga
Ha a Kibocsátó Közgyűlése elvetette vagy nem bocsátotta határozathozatalra azt az indítványt, amely szerint az utolsó beszámolót, illetve az utolsó két évben az Igazgatóság tevékenységével kapcsolatos valamely gazdasági eseményt vagy kötelezettségvállalást ezzel külön megbízandó könyvvizsgáló vizsgálja meg, ezt a vizsgálatot a szavazati jogok legalább egy százalékával rendelkező részvényesnek vagy részvényeseknek a Közgyűléstől számított 30 (harminc) napos jogvesztő határidőn belül benyújtott kérelmére a nyilvántartó bíróság a Kibocsátó költségére köteles elrendelni és a könyvvizsgálót kijelölni.
A Kibocsátónak együttesen a szavazatok legalább egy százalékával rendelkező részvényesei a részvényesek javára a Kibocsátó saját tőkéjéből, a részvényesek tagsági jogviszonyára figyelemmel teljesített kifizetés jogszerűségének vizsgálata céljából a kifizetéstől számított egyéves jogvesztő határidőn belül könyvvizsgáló kirendelését kérhetik a nyilvántartó bíróságtól, ha a kifizetés következtében a Kibocsátó saját tőkéje nem éri vagy érné el a Kibocsátó alaptőkéjét vagy veszélyeztetné a Kibocsátó fizetőképességét.
Igényérvényesítés kezdeményezéséhez való jog
Ha a Közgyűlés elvetette vagy nem bocsátotta határozathozatalra azt az indítványt, hogy a Kibocsátónak valamely részvényes, vezető tisztségviselő, felügyelőbizottsági tag, továbbá a könyvvizsgáló ellen támasztható követelését érvényesítsék, a követelést a szavazati jogok egy százalékával rendelkező részvényesek a Közgyűléstől számított 30 (harminc) napos jogvesztő határidőn belül a Kibocsátó képviseletében a Kibocsátó javára maguk is érvényesíthetik.
Elsőbbségi jog az alaptőke felemelése setén
Az alaptőke pénzbeli hozzájárulás ellenében történő felemelése esetén a részvényesek a részvények átvételére elsőbbségi joggal rendelkeznek. Az elsőbbségi jog gyakorlására valamennyi részvényes, sorrend nélkül jogosult.
A részvények átvételére vonatkozó elsőbbségi jog gyakorlásának feltétele, hogy az alaptőke-emelésről és az elsőbbségi jog gyakorlásának lehetőségéről közzétett tájékoztató hirdetmény megjelenésétől számított 15 napon belül a részvényes, aki elsőbbségi jogával élni kíván, az általa megszerezni kívánt részvénymennyiség átvételére vonatkozó kötelezettségvállalást tegyen. A kötelezettségvállalás akkor joghatályos, ha azáltal, illetve azzal egyidejűleg a részvényes mindazon feltételeket teljesíti, amelyeket az alaptőke-emelésről szóló határozat előír. Elsőbbségi jogával az a részvényes élhet, aki az alaptőke-emelésről rendelkező közgyűlési, illetve igazgatósági határozat meghozatalának napján vagy – ha ez a határozat meghozatalának napjától eltérő nap – a hatályba lépésének napján fennálló részvényesi minőségét és részvényei darabszámát az értékpapír- számlavezetője által kiállított tulajdonosi igazolással a nyilatkozattételi határidőn belül igazolja.
A részvényesi elsőbbségi jog alapján megszerezhető részvények mennyiségét, névértékét, kibocsátási értékét, az elsőbbségi jog érvényesítésére nyitva álló időszak kezdő- és zárónapját és a jog gyakorlásának módját az alaptőke felemeléséről rendelkező közgyűlési (igazgatósági) határozat állapítja meg, amelyet az Igazgatóság a Kibocsátó honlapján és további kötelező közzétételi felületein elektronikus úton közzétesz, a részletszabályokkal kapcsolatos tájékoztatással együtt.
Az elsőbbségi jog gyakorlására jogosult részvényesek a kibocsátásra kerülő új részvényekből főszabály szerint legfeljebb részvényeik névértéke arányának megfelelő, egész számra lefelé kerekített számú részvény átvételére vállalhatnak kötelezettséget, azonban a Közgyűlés (Igazgatóság) határozatában rendelkezhet úgy is, hogy ezt meghaladó mértékben biztosít átvételi jogosultságot a részvényesek számára. Amennyiben ilyen esetben a részvényesek elsőbbségi jog gyakorlására vonatkozó joghatályos kötelezettségvállalása alapján az átvenni vállalt részvények mennyisége a közgyűlési határozatban meghatározott részvénymennyiséget vagy annak felső határát meghaladja, az elsőbbségi jogukat gyakorló részvényesek az új részvényeket – amennyiben a vonatkozó közgyűlési (igazgatósági) határozat a túljegyzés esetére eltérő allokációs szabályokat nem állapít meg – meglévő részvényeik névértéke egymáshoz viszonyított arányában szerezhetik meg.
A részvényes által az elsőbbségi joggyakorlást követően átvehető részvények mennyiségéről - ha a részvényes részéről befizetés történt, a többletfizetés visszatérítésével - a Kibocsátó az érintett részvényeseket a 15 napos határidő leteltét követő 8 napon belül értesíti. Amennyiben a részvényes a rendelkezésre álló 15 napon belül nem nyilatkozik, úgy tekintendő, hogy elsőbbségi jogával nem kíván élni.
A Közgyűlés – az Igazgatóság előterjesztése alapján – a jegyzési elsőbbségi jog gyakorlását korlátozhatja, illetve kizárhatja. Ebben az esetben az Igazgatóságnak az előterjesztésben be kell mutatnia a jegyzési elsőbbségi jog korlátozására, illetve kizárására irányuló indítvány indokait, az alaptőke-emelés célját, a kibocsátandó részvények számát, fajtáját, osztályát, azok ellentételezését, a korlátozás vagy kizárás indokolását.
12.3. Részvények átruházhatósága
A dematerializált részvény átruházására a Ptk., a tőkepiacról szóló 2001. évi CXX. törvény (Tpt.), valamint az értékpapír-számlavezetésről rendelkező és egyéb jogszabályok rendelkezései az irányadók. A dematerializált részvény megszerzésére és átruházására kizárólag értékpapírszámlán történő terhelés, illetve jóváírás útján kerülhet sor. A részvény tulajdonosának - az ellenkező bizonyításáig - azt kell tekinteni, akinek számláján az értékpapírt nyilvántartják. A Kibocsátó részvényei a nyilvános működési formára való áttéréssel szabadon lesznek átruházhatók, az átruházás nem fog korlátozás alá esni.
A részvény átruházása a Kibocsátóval szemben akkor hatályos és a részvényes a Kibocsátóval szemben részvényesi jogait csak akkor gyakorolhatja, ha a részvényest a részvénykönyvbe bejegyezték. A részvénykönyvbe történő bejegyzés elmaradása a részvényesnek a részvény feletti tulajdonjogát nem érinti.
A részvény átruházása kivételével nem gyakorolhatja a Kibocsátó vonatkozásában részvényesi jogait a részvény tulajdonosa, aki a részvényét a jogszabályoknak és ezen Alapszabálynak a részvény átruházására, illetve megszerzésére vonatkozó korlátozást sértő módon szerezte, vagy olyan részvényt birtokol, illetve olyan részvény tulajdonosa, amelyet a jogszabály és/vagy az Alapszabály szerint nem szerezhet meg.
13. Bírósági, választottbírósági vagy egyéb hatósági eljárások
A vállalattal, tulajdonosokkal, vezetőkkel kapcsolatos esetlegesen folyamatban lévő bírósági, hatósági eljárások nincsenek.
14. Lényeges szerződések
A Kibocsátó vevői oldalon történő szerződéses folyamata az alábbiak szerint történik: Jellemzően nagykereskedő vállalatokkal kötött írásbeli keretszerződések alapján, heti szállítással és elektronikus megrendelésekkel, havi elszámolás alapján, adott esetben egyedi akciókkal. Direkt értékesítés esetén jellemzően patikákkal kötött egyedi megállapodások alapján, elektronikus megrendeléssel.
A Kibocsátó szállítói oldalon történő szerződéses folyamat az alábbiak szerint történik: A szállítói oldalon egyrészt az exkluzív disztribúciós szerződések jellemzőek. Ennek alapján a gyógyszerhez tartozó dosszié a szerződő fél tulajdonában van és a Kibocsátó kizárólagos jogot szerez arra, hogy a terméket behozzák, forgalmazzák és népszerűsítsék. A beszerzési ár és eladási ár szerződésenként változik. Általában
„profitsharing” alapon működnek. Jellemzően hosszútávú szerződések (5 év) és teljesítménytől, illetőleg elégedettségtől függően meghosszabbíthatóak. Másrészt a Céltársaság bérgyártókat vesz igénybe saját gyógyszerkészítményei gyártásához. Ezek jellemzően hosszútávú, stabil szerződések.
A Céltársaság 3 legnagyobb szállítója:
a) Recordati;
b) Alfasigma;
c) Tillotts Pharma.
A Céltársaság legnagyobb belföldi vevői:
a) HungaroPharma Zrt;
b) Phoenix Pharma Zrt.
A belföldi vevői forgalom maradék része az alábbi módokon zajlik:
a) nagykereskedések;
b) direkt értékesítés;
c) egyedi megrendelések.
15. Információ a tervezett kibocsátásról
A kibocsátás során a Kibocsátó 30.001.000,- Ft értékű tőkebevonást valósít meg új, 10- Ft. névértékű, dematerializált törzsrészvény zártkörű kibocsátása keretében.
Nyilvános részvénykibocsátásra, értékesítésre nem kerül sor. A kibocsátás során a befektetők száma nem éri el a 150-et. A megcélzott befektetői kör pénzügyi (nem szakmai) jellegű befektetőkből áll, ezen belül hazai tőkealapok és magánszemélyek kerülnek megkeresésre.
A Részvények nem visszaválthatók, illetve nem válthatók át más értékpapírokra.
A Kibocsátó a Részvényeken kívül nem bocsát ki egyéb értékpapírt, így különösen nem kerül sor hitelviszonyt megtestesítő értékpapír (például kötvény) kibocsátásra.
A Kibocsátó a Részvényeket kizárólag az Xtend piacra kívánja regisztrálni, szabályozott piacra nem kívánja bevezetni, illetve más multilaterális kereskedelmi platformra nem kívánja regisztrálni.
A Kibocsátó a teljes részvénymennyiség bevezetését kezdeményezi a BÉT Xtend piacára, valamint benyújtja a részvények kereskedésének megkezdéséhez szükséges kérelmet.
A kibocsátó a zártkörű tőkeemelésből befolyt összeget a Társaság stratégiájában megfogalmazott célokkal összhangban az egyes üzletágainak fejlesztésére fogja fordítani.
16. Információ az értékesítő részvényesekről
A kibocsátás során részvényesi értékesítés nem történik, kizárólag új részvények jegyzése.
17. A kibocsátás összege és költsége
A kibocsátás összege 30.001.000,- Ft.
A megvalósuló tőkeemelésből a részvények névértéke és a végső jegyzési ár egymáshoz viszonyított arányának megfelelően kerül sor a friss tőke megosztására a jegyzett tőke és tőketartalék között.
Az Xtend piaci bevezetés közvetlen és közvetett költségeit a Kibocsátó viseli, részben saját forrásból, valamint
az Xtend felkészülését támogató mentor programban (GINOP KMR-1.1.7-17-BÉT-2-005) elnyert, 50%-os