RELAZIONE DEGLI AMMINISTRATORI SULLA GESTIONE
ASSICURATRICE MILANESE S.P.A. ESERCIZIO 2020
BILANCIO CIVILISTICO AL 31/12/2020
RELAZIONE DEGLI AMMINISTRATORI SULLA GESTIONE
RELAZIONE DEGLI AMMINISTRATORI SULLA GESTIONE AL BILANCIO CIVILISTICO
1) L’andamento della gestione
Signori Azionisti,
il presente esercizio è stato contrassegnato da un evento straordinario ed imprevedibile, la pandemia da COVID 19, potenzialmente idoneo a produrre conseguenze assai negative per la Società.
Tuttavia le oculate scelte di posizionamento strategico nei vari rami di attività, coerentemente perseguite nel corso dell’ultimo decennio, hanno consentito di contrastare efficacemente gli effetti pandemici negativi, dimostrando la piena resilienza della Vostra Società al COVID 19.
Xxxx, nel corrente esercizio è stato persino superato del 10% il budget commerciale predisposto nel dicembre 2019 in un quadro di estrema solidità.
I premi raccolti vedono un incremento complessivo di 613 migliaia di euro, pari allo 0,9 %, attestandosi a 67.389 migliaia di euro, pur in presenza di una diminuzione nel ramo Rischi Agricoli di 2.690 migliaia di euro e nella Responsabilità civile auto di
1.199 migliaia di euro.
E ciò grazie ad un forte incremento dei premi nei settori core business della Società, l’R.C. professionale, le Scuole, le Cauzioni e i Rami Elementari in genere, complessivamente aumentati di ben 4.502 migliaia di euro.
Le politiche di forte selezione del portafoglio iniziate nel 2012 e intensificatesi a partire dal 2015, hanno significativamente ridotto la frequenza dei sinistri in tutti i rami. Riduzione, è bene precisare, che non è dipesa dalle misure di lockdown adottate dal Governo, come dimostra il decremento dei sinistri registrato già nel bimestre gennaio
– febbraio.
Solo le frequenze dell’R.C. auto sono state marginalmente influenzate dalla riduzione della circolazione nei vari periodi di lockdown, passando dal 4,45% del bimestre gennaio – febbraio, al 3,7% di fine anno. Senza tuttavia che tale riduzione abbia avuto significativi riflessi sul conto economico, essendosi ridotto il portafoglio auto dell’8,6% e il premio medio del 3% ad invarianza di costi di struttura.
Invarianza dipesa dalla decisione del Consiglio di non utilizzare in nessun momento il ricorso alla Cassa integrazione; per senso di solidarietà verso lo Stato impegnato in una meritoria opera di sostegno alle fasce più deboli della popolazione e del mondo delle imprese e di rispetto verso i Dipendenti, punto di forza dell’Azienda.
L’utile ante imposte assomma a 18.549 migliaia di euro (+58,19%). L’utile netto di esercizio si è attestato a 12.596 migliaia di euro con un incremento rispetto all’esercizio 2019 del 58%. Tale utile ingloba il conguaglio provvigionale, rispetto alla commissione provvisoria, corrisposto dai Riassicuratori alla scadenza del trattato triennale del 31-12-2020.
Gli elementi a disposizione del Consiglio di amministrazione alla data di approvazione del presente bilancio, relativi al primo mese 2021, indicano, anche per l’esercizio in corso, un ulteriore incremento dei premi e dell’utile.
2.- La operatività si è focalizzata:
i) Sul rafforzamento del profilo patrimoniale e di solvibilità, a maggior tutela degli Assicurati, degli Aventi diritto alle prestazioni assicurative, dei Dipendenti e degli stessi Soci.
Allo scopo il C.d.A. ha proposto all’Assemblea, che, d’intesa con il Socio di riferimento, ha deliberato in conformità in data 22/04/2020, di elevare il capitale sociale a 40.000 migliaia di euro utilizzando le riserve già presenti. Il patrimonio netto contabile è poi pervenuto xx 00-00-00 x 55.602 migliaia di euro, al lordo dei dividendi proposti per il corrente esercizio, sulla cui dimensione il C.d.A. potrà esprimersi solo a seguito della conclusione della doverosa interlocuzione con l’Autorità di Xxxxxxxxx.
La Società ha quindi ormai portato a pressoché totale realizzazione il processo di incremento patrimoniale iniziato nel 2012, che troverà completa e definitiva attuazione già nell’esercizio 2021 con la cristallizzazione del patrimonio netto contabile e del capitale sociale a 50.000 migliaia di euro.
Il rilevante miglioramento di entrambi tali profili, iniziato nel 2012, è visivamente percepibile dai grafici di seguito riportati.
EVOLUZIONE CAPITALE SOCIALE 2013-2020
40.000.000
35.000.000 35.000.000 35.000.000
32.500.000
30.000.000
20.046.000
2013
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020*
* prima dell’aumento di capitale, ottenuto come cristallizzazione delle riserve che verrà deliberato nella assemblea del 15/03/2020, pari, nelle aspettative del Consiglio, ad E. 7,5 milioni
EVOLUZIONE DEL PATRIMONIO NETTO 2013 - 2020
2013
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020*
* prima dell’eventuale distribuzione di dividendi
Come è noto, la solidità di qualsiasi Società non dipende dal solo dato quantitativo del patrimonio, ma, forse in misura maggiore, dalla qualità degli attivi che lo compongono.
ASSICURATRICE MILANESE al riguardo vanta una situazione di assoluta eccellenza. Il portafoglio finanziario, come risulta dalla tabella infra riportata, non evidenzia che minime minusvalenze.
Il portafoglio investimenti finanziari, al 31/12/2020, è composto da disponibilità liquide, polizze a capitale garantito e azioni di primarie Società quotate al mercato telematico principale; non vi sono strumenti finanziari illiquidi e nessun derivato.
Di seguito si riporta schema riepilogativo.
PORTAFOGLIO INVESTIMENTI FINANZIARI AL 31/12/2020 | |
ASSET CLASS | VALORE BILANCIO 31/12/2020 |
AZIONI QUOTATE | 2.849.251 |
POLIZZE RAMO I A CAPITALE GARANTITO | 5.000.000 |
PCT CON SOTTOSTANTE TITOLI DI STATO | 21.498.411 |
DESPOSITI BANCARI A SCADENZA | 12.000.000 |
DEPOSITI BANCARI A VISTA | 32.792.178 |
TOTALE | 74.139.840 |
Per contro tutti gli attivi materiali e immateriali, ricomprendendo anche quelli delle controllate GAM Servizi s.r.l. e ASS.MI 1 IMM. S.p.A., sono grandemente ammortizzati alla data del 31/12/2020, nonostante conservino ampi valori intrinseci e siano in grado di produrre utilità gestionali per un lunghissimo periodo di tempo. Di seguito si riporta schema riepilogativo.
ATTIVI MATERIALI E IMMATERIALI DI GRUPPO | ||
ATTIVI MATERIALI | VALORE CARICO | VALORE BIL. 31/12/2020 |
MOBILI PER UFFICIO | 1.168.165 | 39.732 |
MACCHINE ELETTRONICHE | 948.078 | 116.260 |
AUTO E ALTRI MEZZI AZIENDALI | 3.293.739 | 2.286.175 |
IMPIANTI E ATTREZZATURE | 256.214 | 20.904 |
QUADRI E MOBILI ANTICHI NON AMMORTIZZABILI | 790.998 | 790.998 |
ALTRI BENI | 61.497 | 4.356 |
TOTALE ATTIVI MATERIALI | 6.518.691 | 3.258.426 |
ATTIVI IMMATERIALI | VALORE CARICO | VALORE BIL. 31/12/2020 |
SPESE DI COSTITUZIONE | 38.781 | 0 |
MIGLIORIE BENI TERZI | 106.493 | 4.714 |
SOFTWARE | 6.253.617 | 1.019.161 |
SITO INTERNET | 50.068 | 12.179 |
TOTALE ATTIVI IMMATERIALI | 6.448.958 | 1.036.054 |
Ed infine anche il comparto degli investimenti immobiliari, settore che ha subito significativi cali di valore nell’ultimo decennio, è composto da immobili dismettibili a valori non inferiori a quelli di bilancio, incorporando alcuni di essi rilevanti plusvalenze latenti.
Gli immobili di proprietà di ASSICURATRICE MILANESE e della controllata ASS.MI.1, complessivamente con un valore di carico di 25.049 migliaia di euro, sono
iscritti a bilancio per il minore importo di 19.116 migliaia di euro, dato ragionevolmente superiore al prezzo di mercato pur nella attuale complessa situazione del comparto.
ii) Sul rafforzamento del profilo di solvibilità con il ricorso ad importanti accordi riassicurativi.
Nel presente esercizio è proseguita una amplissima copertura riassicurativa con i principali players internazionali del settore, anche a presidio dell’attività nel ramo cauzioni, giungendo al seguente definitivo assetto:
Coperture riassicurative 2020 | |
Trattato Proporzionale Multiramo con cessione in quota share al 50% Panel riassicuratori: ▪ Swiss Re Europe S.A. ▪ General Reinsurance AG ▪ AXA XL Re Europe SE | Rami coperti: ▪ Infortuni ▪ Malattia ▪ Corpi Veicoli Terrestri ▪ Incendio ▪ Altri danni ai beni (escluso rischi agricoli) ▪ X.X.Xxxx e R.C.Natanti ▪ RC Generale ▪ Tutela Legale |
Trattato in eccesso Ramo R.C. Generale Panel riassicuratori: ▪ Swiss Re Europe S.A. ▪ Scor Global P&C Se | Priorità: 2.000.000 Portata: 3.000.000 In combinazione con il trattato MULTIRAMO QS, consente la protezione dei sinistri di punta per la quota superiore a 1 milione di euro |
Trattato in eccesso Rami R.C. Auto e Natanti Panel riassicuratori: ▪ Swiss Re Europe S.A. ▪ Scor Global P&C Se ▪ MS Xxxxx AG ▪ AXA XL Re Europe SE | Priorità: 2.000.000 Portata: 8.000.000 (illimitata per le carte verdi) In combinazione con il trattato MULTIRAMO QS, consente la protezione dei sinistri di punta per la quota superiore a 1 milione di euro |
Copertura Rischi scolastici Riassicuratore: ▪ AXA XL Re Europe SE | Ambito di copertura: Copertura XL speciale delle punte di rischio superiori a 2,5 milioni (ramo infortuni) e 5 milioni (ramo RCG) |
Coperture proporzionali prodotti speciali Riassicuratore: ▪ Scor Global Life SE ▪ Scor Global Life SE ▪ Lloyds Syndacate XLC 2003 ▪ Swiss Re e Scor | Coperture attivate: ▪ Cessione al 60% polizze infortuni medici con supervalutazione ▪ Cessione al 90% polizze infortuni calciatori con supervalutazione ▪ Cessione 98% polizze bandi ▪ Cessione fino al 90% di alcuni portafogli CVT |
Coperture Rischi Agricoli ▪ Trattato proporzionale Riassicuratore: Ismea ▪ Copertura Stop Loss Riassicuratori: SwissRe e MSAmlin | Coperture attivate: ▪ Cessione in quota ▪ Copertura oltre il 110 di loss ratio fino al 200% |
Trattato proporzionale ramo Cauzioni con cessione in quota al 50% Riassicuratori: ▪ Atradius Re ▪ CCR Re ▪ MS Xxxxx ▪ Xxxxxx Re ▪ Scor Global P&C | Ramo coperto: ▪ Cauzioni |
Trattato LPT copertura riserve RCG Riassicuratore: ▪ Scor | Ambito di copertura: Riserve ramo RCG serie 2003-2015 Quota di cessione: 75% |
Il trattato in quota multiramo, stipulato nel 2018, ha durata triennale. I riassicuratori riconoscono sui premi ceduti una provvigione provvisoria, con adeguamento a scalare alla fine del triennio in funzione del rapporto s/p. Sulla base della tabella scalare la Compagnia ha maturato alla fine del triennio un conguaglio provvigionale positivo di 6.142 migliaia di euro, registrato nel bilancio 2020.
I trattati, in scadenza al 31-12-2020, sono stati rinnovati a condizioni economiche, normative e di durata sostanzialmente identiche a quelle in corso nel presente esercizio, con incremento della provvigione provvisoria e della provvigione massima sul trattato multiramo.
Merita inoltre ricordare che nel corso del 2018 è stata concretizzata una operazione di cessione del 75% delle riserve ramo R.C. Generale a una primaria compagnia di riassicurazione, coprendo in questo modo i rischi potenziali relativi alle serie 2003 – 2015, uniche prive di coperture riassicurative proporzionali. Il trattato, articolato secondo lo schema del Loss Portfolio Transfer (LPT), prevede un limite massimo aggregato di 40 milioni, consentendo così una copertura con una portata di 10,3 milioni oltre la soglia di attivazione. Le disponibilità liquide correlate alle riserve trasferite sono rimaste in deposito presso la Compagnia.
iii) Sulla ulteriore riqualificazione dei portafogli.
Nel corso dell’esercizio si è prestata particolare attenzione alla qualità assuntiva, garantendo in questo modo un ottimo andamento del rapporto sinistri a premi, pur in presenza di un significativo incremento dei premi emessi.
Sono state inoltre prima consolidate e poi implementate nuove aree di business, tra le quali il ramo cauzioni pervenuto a piena operatività, con premi raccolti nell’esercizio per 3.439 migliaia di euro, centrando gli obiettivi del piano industriale.
L’esaurimento del processo riqualificativo, l’inserimento di nuovi prodotti nel ramo R.C. Professionale connotati da estrema modularità, l’introduzione di avanzati servizi a favore degli Assicurati, tra i quali, a titolo di esempio, il Pronto Soccorso del Diritto, lo sviluppo del ramo cauzioni e l’ingresso in settori tradizionalmente estranei alla operatività della Compagnia, hanno portato ad un apprezzabile aumento dei premi emessi nell’esercizio 2020, aumento che, nonostante la attuale crisi epidemiologica, è previsto in ulteriore espansione per l’esercizio 2021.
iv) Xxxxx ottimizzazione della gestione finanziaria,
Il portafoglio investimenti è stato gestito in modo più proattivo e tale da garantire accettabili rendimenti in assenza di rischi significativi. L’obiettivo primario perseguito nell’allocazione delle disponibilità liquide è stato rivolto a preservare la Compagnia da rischi correlati all’andamento avverso dei mercati in momenti di assoluta incertezza. Obiettivo realizzato mantenendo un elevato profilo di liquidità, depositata su conti correnti bancari e investita in titoli governativi a breve con scadenze tali da consentirne la dismissione senza subire alcuna minusvalenza, pur nella fase di grave turbolenza cui si è assistito nel corso dell’intero 2020.
Scelta assai lungimirante che se, da un lato, ha portato a ritorni sugli investimenti ragionevoli ma non esasperati, ha consentito alla Società di mantenersi fortemente liquida, senza strumenti finanziari illiquidi e nessun derivato e pienamente in grado quindi di approfittare delle opportunità di investimento che potranno presentarsi nel corso dei prossimi esercizi. Assicurando ritorni finanziari positivi tanto nel corrente esercizio che nei prossimi anni, ancorché condizionati dalle dinamiche di aumento dell’Euribor, che risentirà delle politiche più o meno espansive adottate dalla B.C.E..
Ritorni finanziari che hanno contribuito nell’esercizio 2020, come già in quello 2019, ad aumentare di pari importi l’utile d’esercizio rispetto a quello generato dalla sola attività caratteristica nel precedente triennio 2016-2018.
Alla chiusura dell’esercizio, le disponibilità liquide e finanziarie della Compagnia ammontano complessivamente a 74.140 migliaia di euro.
L’ottima e prudente gestione finanziaria consente alla Società di affrontare con ragionevole ottimismo l’attuale fase, cui potrebbe conseguire una riduzione dei flussi finanziari.
* * *
IL RATING RILASCIATO DA FITCH
Grazie all’insieme degli interventi adottati, tanto di natura patrimoniale che riassicurativa, il coefficiente di solvibilità, determinato in base al regime Solvency II, si attesta al 31-12-2020 da un minimo del 217% ad un massimo del 270% in funzione della quota di utile netto che i Soci, previa interlocuzione con IVASS, decideranno di conservare.
Essi inoltre hanno consentito alla prestigiosa Agenzia internazionale di rating Fitch di rilasciare un rating di livello investment grade alla Società, nonostante le ridotte dimensioni, con giudizi estremamente lusinghieri dei quali si riportano i passaggi principali e maggiormente significativi:
“Forte solidità patrimoniale: il modello di valutazione
dell’adeguatezza del capitale “Prism Factor based capital model
– Prism FBM” elaborato con riferimento al 31/12/2019 ha evidenziato per Assicuratrice un risultato Extremely Strong”
“Assicuratrice Milanese non ha debiti finanziari”
“Riserve adeguate: Assicuratrice Milanese presenta una notevole serie storica di risultati positivi nello smontamento delle riserve in tutte le linee di business”
“Ampia copertura riassicurativa: Fitch considera appropriata
l’ampia copertura riassicurativa”
“Elevata redditività: Fitch considera la redditività di Assicuratrice Milanese come estremamente elevata, generata principalmente dagli ottimi andamenti tecnici. Il suo ROE medio a 5 anni si attesta al 17%.”
“Prudente strategia degli investimenti: Assicuratrice Milanese detiene un portafoglio investimenti caratterizzato da un elevato profilo di liquidità”
3) Evoluzione del portafoglio assicurativo e della rete commerciale
I premi lordi contabilizzati dell’esercizio ammontano a 67.389 migliaia di euro ed evidenziano un incremento di 613 migliaia di euro rispetto all’esercizio precedente (66.776 migliaia di euro).
A tale significativo aumento della raccolta hanno contribuito in particolare la consistente crescita del ramo CVT (544 migliaia di euro), l’effettivo consolidamento dell’operatività del ramo Cauzioni, l’ingresso e lo sviluppo del settore “polizze bandi” e la ripresa di un positivo trend di crescita nei settori core RC Professionale e Scuole.
La riduzione del ramo “Altri danni ai beni” si riferisce al settore dei rischi agricoli.
Nel prospetto seguente si evidenzia l’evoluzione della raccolta premi per singolo
ramo.
Cod. | Ramo | 31/12/2020 | Mix | 31/12/2019 | Mix | Incremento |
01 | Infortuni | 4.169.455 | 6% | 4.174.850 | 6% | -0,1% |
02 | Malattia | 95.656 | 0% | 101.978 | 0% | -6,2% |
03 | A.R.D. | 2.543.574 | 4% | 1.999.874 | 3% | 27,2% |
06 | C.V.M. | 3.933 | 0% | 4.355 | 0% | -9,7% |
07 | Trasporti | 0 | 0% | 0 | 0% | 0,0% |
08 | Incendio | 1.491.586 | 2% | 1.108.959 | 2% | 34,5% |
09 | Altri danni ai beni | 4.415.836 | 7% | 7.119.685 | 11% | -38,0% |
10 | R.C.A | 12.731.947 | 19% | 13.930.500 | 21% | -8,6% |
12 | R.C.M | 42.266 | 0% | 79.509 | 0% | -46,8% |
13 | R.C. Generale | 34.039.480 | 51% | 33.174.092 | 50% | 2,6% |
15 | Cauzioni | 3.439.205 | 5% | 1.785.810 | 3% | 92,6% |
16 | Perdite pecuniarie | 9.731 | 0% | 12.386 | 0% | -21,4% |
17 | Tutela giudiziaria | 3.638.850 | 5% | 2.522.531 | 4% | 44,3% |
18 | Assistenza | 767.833 | 1% | 761.608 | 1% | 0,8% |
Totale | 67.389.350 | 100% | 66.776.137 | 100% | 0,9% |
Gli oneri di acquisizione sono stati pari a 11.351 migliaia di euro, e rappresentano il 16,8% dei premi lordi contabilizzati, in linea con i precedenti esercizi.
La Compagnia distribuisce i propri prodotti mediante una rete commerciale, composta al 31/12/2020 da 199 intermediari.
4) Sinistri
Preliminarmente si precisa che per ragioni di chiarezza espositiva e al fine di fornire un quadro pienamente significativo dell’effettivo andamento gestionale, tutti i dati relativi all’evoluzione dei sinistri illustrati nei paragrafi successivi vengono riportati al netto di quelli generati dall’affare speciale “Rischi Scolastici”. Per le specifiche peculiarità di detto portafoglio, caratterizzato da un elevato numero di sinistri di importo quasi sempre marginale, la sua inclusione nei prospetti di sintesi complessivi di compagnia renderebbe in effetti meno comprensibile l’analisi e più difficoltosa la comparazione con gli esercizi precedenti. Sono altresì esclusi anche i sinistri del ramo “grandine”. A tali sinistri è dedicato un paragrafo a parte.
4.a) Andamento dei sinistri nei differenti rami
Nel corso dell’esercizio sono stati denunciati 8.502 sinistri, con un decremento del 19,8% rispetto al precedente esercizio, secondo l’articolazione per ramo riportata nel seguente schema.
Cod. | Ramo | 31/12/2020 | Mix | 31/12/2019 | Mix | Incremento |
01 | Infortuni | 49 | 1% | 74 | 1% | -33,8% |
02 | Malattia | 65 | 1% | 62 | 1% | 4,8% |
03 | A.R.D. | 871 | 10% | 885 | 8% | -1,6% |
06 | C.V.M. | 0 | 0% | 0 | 0% | 0,0% |
07 | Trasporti | 0 | 0% | 0 | 0% | 0,0% |
08 | Incendio | 385 | 5% | 417 | 4% | -7,6% |
09 | Altri danni ai beni | 24 | 0% | 43 | 0% | -44,2% |
10+12 | R.C.A | 3.671 | 43% | 5.007 | 47% | -26,7% |
13 | R.C.Diversi | 2.037 | 24% | 2.783 | 26% | -26,8% |
15 | Cauzioni | 2 | 0% | 0 | 0% | 0,0% |
16 | Perdite pecuniarie | 0 | 0% | 0 | 0% | 0,0% |
17 | Tutela giudiziaria | 81 | 1% | 32 | 0% | 153,1% |
18 | Assistenza | 1.317 | 15% | 1.299 | 12% | 1,4% |
Totale | 8.502 | 100% | 10.602 | 100% | -19,8% |
4.b) Velocità di liquidazione dei sinistri della generazione 2020
Dei 7.626 sinistri denunciati con seguito della serie corrente ne sono stati liquidati 4.027, pari al 53%, con un incremento di 4 punt1 percentuale rispetto al 2019.
La suddivisione per ramo è la seguente:
Cod. | Xxxx | Xxxxxxxx liq. al 31/12/2020 | Velocità di liquidaz. | Sinistri liq. al 31/12/2019 | Velocità di liquidaz. | Denunciati con seguito |
1 | Infortuni | 9 | 20% | 13 | 24% | 46 |
2 | Malattia | 28 | 44% | 13 | 24% | 64 |
3 | A.R.D. | 570 | 67% | 566 | 70% | 847 |
6 | C.V.M. | 0 | 0% | 0 | 0% | 0 |
7 | Trasporti | 0 | 0% | 0 | 0% | 0 |
8 | Incendio | 209 | 60% | 206 | 60% | 349 |
9 | Altri danni ai beni | 17 | 74% | 15 | 45% | 23 |
10+12 | R.C.A | 1.985 | 67% | 2.600 | 62% | 2.979 |
13 | R.C. Generale | 61 | 3% | 67 | 3% | 1.936 |
15 | Cauzioni | 1 | 100% | 0 | 0% | 1 |
16 | Perdite pecuniarie | 0 | 0% | 0 | 0% | 0 |
17 | Tutela giudiziaria | 2 | 3% | 0 | 0% | 64 |
18 | Assistenza | 1.145 | 87% | 1.152 | 93% | 1.317 |
Totale | 4.027 | 53% | 4.632 | 49% | 7.626 |
Relativamente al ramo R.C. Generale, l’incidenza contenuta dei sinistri della serie corrente liquidati nell’anno è facilmente spiegabile se si considera che il portafoglio del ramo è per la quasi totalità assorbito dai prodotti R.C. Professionale, i cui sinistri presentano intrinsecamente una maggiore complessità e, quindi, tempi di definizione più lunghi.
4.c) Velocità di liquidazione dei sinistri delle generazioni precedenti:
Nel corso dell’esercizio sono stati liquidati il 26% dei sinistri delle serie precedenti a riserva al 31/12/2019. Nel prospetto seguente si evidenzia la velocità di liquidazione delle serie precedenti per ramo di bilancio.
Cod. | Ramo | Sinistri liquidati 31/12/2020 | Velocità di liquidaz. | Sinistri liquidati 31/12/2029 | Velocità di liquidaz. |
1 | Infortuni | 22 | 19% | 24 | 14% |
2 | Malattia | 41 | 84% | 38 | 87% |
3 | A.R.D. | 179 | 60% | 116 | 51% |
6 | C.V.M. | 0 | 0% | 0 | 0% |
7 | Trasporti | 0 | 0 | ||
8 | Incendio | 91 | 49% | 100 | 50% |
9 | Altri danni ai beni | 17 | 68% | 10 | 45% |
10+12 | R.C.A | 2.067 | 58% | 1.888 | 53% |
13 | R.C.Generale | 759 | 9% | 902 | 10% |
15 | Cauzioni | 0 | 0 | ||
16 | Perdite pecuniarie | 0 | 0 | ||
17 | Tutela giudiziaria | 4 | 7% | 2 | 6% |
18 | Assistenza | 82 | 55% | 169 | 71% |
Totale | 3.262 | 26% | 3.249 | 25% |
4.d) Xxxxxxxxxxx rischi scolastici e grandine.
La Compagnia è attiva nel settore delle polizze infortuni e R.C. generale a copertura dei rischi scolastici.
Tale portafoglio per la propria intrinseca struttura tecnica presenta costantemente un’elevata frequenza di sinistri, per la quasi totalità di modesta o marginale entità.
Nel corso dell’esercizio sono stati denunciati 3.921 sinistri dei quali 1.350 passati senza seguito e 329 pagati totali per un importo di 84 migliaia di euro; i rimanenti 2.242 sinistri sono stati pagati parzialmente per 391 migliaia di euro e riservati per un importo pari a 134 migliaia di euro.
Dall’esercizio 2017 la Compagnia ha avviato l’operatività nell'ambito delle coperture assicurative inerenti il rischio "Grandine" - Ramo di bilancio "Altri danni ai Beni"; nel corso dell’esercizio la raccolta premi ammonta a 4.198 migliaia di euro
mentre l’onere dei sinistri della serie corrente ammonta ad un importo di 2.145 migliaia di euro. Il ramo è riassicurato sia in quota che tramite protezione stop loss (vedi par. 6).
5) Rapporto sinistri a premi
I dati relativi all’esercizio 2020 confermano il buon andamento tecnico della Compagnia nei principali rami di operatività.
Nei rami RC Generale e Tutela Giudiziaria, sui quali si concentra il settore RC Professionale che rappresenta il core business della Compagnia, i risultati evidenziano un ulteriore miglioramento del già eccellente andamento tecnico, con un loss ratio medio del 29,4% (31,3% nel 2019).
Nel ramo RC Auto il loss ratio è risultato pari al 61,9%. Tale dato comprende le integrazioni attuariali basate su analisi a costo medio e su valutazioni di tipo statistico in ordine alla possibile emersione di sinistri gravi.
Il ramo infortuni, confermando l’ottimo andamento tecnico, presenta un loss ratio, del 19.8%, in significativo calo rispetto al precedente esercizio.
Il loss ratio complessivo risulta pari al 37,5%, in significativo miglioramento rispetto al 2019 (52,4%), anche grazie al positivo andamento del settore rischi agricoli (loss ratio del 49,3%), dovuto alle favorevoli condizioni climatiche registrate nel 2020 e ad una accorta politica assuntiva.
Cod. | Ramo | Premi di competenza | Totale sinistri (pagati e riservati) | % Anno 2020 | % Anno 2019 |
1 | Infortuni | 4.259.030 | 843.777 | 19,81% | 45,40% |
2 | Malattia | 97.672 | 89.247 | 91,37% | 96,45% |
3 | C.V.T. | 2.389.727 | 1.207.864 | 50,54% | 54,47% |
6 | C.V.M. | 3.965 | 0 | 0,00% | 0,00% |
7 | Trasporti | 0 | 0 | 0,00% | 0,00% |
8 | Incendio | 1.767.397 | 763.916 | 43,22% | 58,02% |
9 | Altri danni ai beni | 4.422.560 | 2.224.887 | 50,31% | 111,98% |
10 | R.C.A | 13.089.262 | 8.104.053 | 61,91% | 80,25% |
12 | R.C.M | 58.584 | 33.535 | 57,24% | 35,49% |
13 | R.C.Generale | 33.587.008 | 10.481.688 | 31,21% | 33,37% |
15 | Cauzioni | 1.169.959 | 21.581 | 1,84% | 0,00% |
16 | Perdite pecuniarie | 10.413 | 0 | 0,00% | 0,00% |
17 | Tutela giudiziaria | 3.241.515 | 330.477 | 10,20% | 3,93% |
18 | Assistenza | 771.476 | 199.123 | 25,81% | 26,56% |
Totale | 64.868.569 | 24.300.149 | 37,46% | 52,44% |
6) Lavoro estero
La nostra Società non svolge attività in sedi secondarie nei Paesi dell’Unione Europea e nei Paesi Terzi. Ha tuttavia sviluppato un progetto di espansione all’estero, in Spagna, Portogallo, Malta, Francia e, da ultimo, Germania, da realizzare con la dovuta gradualità non appena si ripristineranno normali condizioni di mobilità in sicurezza sanitaria.
7) Politica riassicurativa
La Compagnia ha attivato anche per l’esercizio 2020 un’ampia ed articolata struttura riassicurativa, sostanzialmente in linea con quella in essere nel 2019, che ha consentito di produrre un’efficace mitigazione dei rischi, contribuendo in modo significativo a migliorare il profilo di solvibilità.
La principale copertura riassicurativa è costituita dal trattato proporzionale in Quota Pura Multiramo (Bouquet), stipulato nel 2018 con efficacia per il triennio 2018- 2020, prevedente la cessione al 50% del portafoglio dei seguenti rami: Infortuni, Malattia, Corpi veicoli terrestri, Incendio, Altri danni ai beni, RC Autoveicoli e Natanti RC Generale, Tutela Legale. Il trattato è stato stipulato con un panel di primarie compagnie riassicurative: Swiss Re, General Re e XLCatlin e prevede il riconoscimento
di una provvigione provvisoria sui premi ceduti, con successivo adeguamento a scalare alla conclusione del triennio. Tale trattato è stato rinnovato per il triennio 2021/2023 a condizioni di ancora maggior favore.
Per il ramo Cauzioni, non ricompreso nel trattato multiramo, è stata rinnovata una copertura proporzionale in quota al 50% con un panel di cinque compagnie di riassicurazione: Atradius Re, CCR Re, MS Xxxxx, Xxxxxx Re Switzerland e Scor Global. La Compagnia ha confermato il trattato relativo al ramo Assistenza, con una copertura in quota al 90%, in essere con la Europ Assistance Italia S.p.A. dal 2010.
Tutti i rami esercitati, con la sola esclusione di alcuni rami di marginale operatività (trasporti, corpi veicoli marittimi e perdite pecuniarie), risultano quindi coperti da trattati proporzionali al 50% (e al 90% per il solo ramo assistenza).
La Compagnia ha rinnovato per il 2020 il le coperture riassicurative in eccesso relative ai principali rami di operatività.
Per il ramo RC Generale il trattato, stipulato con Swiss Re e Scor, prevede la copertura di 3 milioni di euro in eccesso ai 2 milioni di euro e, in combinazione con il trattato proporzionale multiramo, consente la protezione dei sinistri di punta per la quota superiore a 1 milione di euro.
Anche per i rami RC Auto e RC Natanti il trattato in eccesso, articolato su due layers e stipulato con un panel di riassicuratori composto da Swiss Re, MS Xxxxx, Scor, e AXA XL prevede la copertura dei sinistri eccedenti la priorità di 2 milioni di euro e quindi, in combinazione con il trattato proporzionale multiramo, consente la protezione dei sinistri di punta per la quota superiore a 1 milione di euro.
Per il portafoglio rischi agricoli acquisito nel corso dell’anno è stata stipulato un trattato proporzionale con Ismea ed è stata attivata con Swiss Re e Ms Xxxxx una protezione stop loss in eccesso al 110% di loss ratio a copertura della quota conservata.
Sono stati inoltre stipulati o rinnovati trattati di cessione proporzionale relativi a specifici prodotti, quali in particolare le polizze infortuni dei medici con supervalutazione (quota ceduta 60%), le polizze infortuni dei calciatori con supervalutazione (quota ceduta 90%), le polizze RC e property delle pubbliche amministrazioni (quote cedute rispettivamente al 98% e 90%), le polizze gestione rifiuti (quota ceduta 90%), i portafogli CVT canalizzati da alcuni broker (quote cedute al 90%).
Inoltre si ricorda che nel 2018 la Compagnia ha sottoscritto con un importante Riassicuratore un importante trattato LPT che prevede la cessione al riassicuratore, nei termini e nei limiti previsti dal trattato, del 75% delle riserve sinistri del ramo 13 – RC Generale relative alle serie dal 2003 alla 2015 (le uniche non coperte da trattati proporzionali), conseguendo così significativi effetti di mitigazione dei rischi con riferimento al principale ramo di attività.
8) Principali nuovi prodotti immessi sul mercato
Nel corso dell’esercizio l’attività di sviluppo è stata particolarmente focalizzata sulla predisposizione di nuovi prodotti di RC Professionale Medica in funzione dell’attesa emanazione dei decreti attuativi della legge di riforma del settore della responsabilità civile in ambito sanitario (c.d. “Legge Gelli”).
Attualmente quindi la Compagnia dispone di tutti i prodotti di RC Professionale compliant con i decreti attuativi nell’ultima versione del 3/9/2019 comunicata al mercato. Laddove i decreti dovessero venire concretamente emanati coerentemente alla bozza circolarizzata, la Compagnia avvierà con immediatezza la commercializzazione dei nuovi prodotti in luogo di quelli attualmente distribuiti.
9) Linee seguite nella politica degli investimenti e redditività conseguita
Gli investimenti della Compagnia sono gestiti nell’ambito delle linee guida e nel rispetto dei limiti operativi stabiliti dalle Politiche di Investimento adottate ai sensi del Reg. Ivass 24/2016.
Nel corso del 2020 la politica di investimento è rimasta improntata a particolare prudenza, pur divenendo maggiormente proattiva.
Per conservare un elevato profilo di liquidità, in considerazione dagli imprevedibili effetti che la pandemia in atto avrebbe potuto e potrebbe produrre, nel presente esercizio è stata avviata una parziale rimodulazione dell’asset allocation, con l’aumento dell’esposizione verso le banche in grado di garantire immediate disponibilità liquide.
Il portafoglio complessivo degli investimenti a fine esercizio presenta una consistenza di 64.097 migliaia di euro, oltre a disponibilità liquide per 32.799 migliaia di euro.
COMPOSIZIONE PORTAFOGLIO INVESTIMENTI | ||||
31/12/2020 | 31/12/2019 | |||
valore | mix % | valore | mix % | |
IMMOBILI | 7.728 | 12,06% | 7.794 | 10,63% |
PARTECIPAZIONI IN IMPRESE CONTROLLATE e ALTRE | 15.021 | 23,43% | 15.021 | 20,48% |
OBBLIGAZIONI E ALTRI TITOLI A REDDITO FISSO | 0 | 0,00% | 30.515 | 41,61% |
AZIONI QUOTATE | 2.849 | 4,44% | 0 | 0,00% |
DEPOSITO A SCADENZA PRESSO ENTI CREDITIZI | 12.000 | 18,72% | 15.000 | 20,46% |
INVESTIMENTI FINANZIARI DIVERSI | 26.499 | 41,34% | 5.000 | 6,82% |
di cui Polizze Ramo I° a capitale garantito | 5.000 | 7,80% | 5.000 | 6,82% |
di cui PCT con sottostante titoli di stato | 21.499 | 33,54% | 0 | 0,00% |
TOTALE | 64.097 | 100% | 73.330 | 100% |
La voce partecipazioni, pari a 15.021 migliaia di euro, si riferisce per 2.519 migliaia di euro alla controllata G.A.M. Servizi e per la parte restante alla controllata ASS. MI. 1 IMM. S.P.A., detenuta al 100% e proprietaria, oltre che della sede sociale, di un cospicuo patrimonio immobiliare.
Complessivamente la gestione degli investimenti ha generato proventi per
2.203 migliaia di euro e ha presentato oneri per 975 migliaia di euro, con un risultato netto positivo di 1.228 migliaia di euro.
Il risultato sopra ricordato incorpora altresì una quota dei costi di struttura imputata al settore investimenti, pari a 87 migliaia di euro, ammortamenti su immobili per 66 migliaia di euro e spese di gestione degli immobili, comprensive di IMU e TASI, per 47 migliaia di euro.
10) Obiettivi e politica di gestione dei rischi
Il sistema di gestione dei rischi di Assicuratrice Milanese ha lo scopo di identificare, valutare e monitorare rischi più significativi a cui è esposta.
Le Società ha definito e implementato le politiche di assunzione, misurazione e gestione dei rischi avendo a riferimento la visione integrata delle attività e delle passività di bilancio secondo la nuova normativa di solvibilità europea Solvency II. La politica di gestione degli investimenti e dei relativi rischi finanziari è, inoltre, ispirata alla massima prudenza e non si è avvalsa della disciplina transitoria prevista dalla L. 2/2009 (Reg. Isvap n° 43).
In particolare si segnala quanto segue:
a) Rischi assicurativi:
• rischio di assunzione, ovvero il rischio derivante dalla sottoscrizione dei contratti di assicurazione, associato agli eventi coperti, ai processi seguiti per la tariffazione e selezione dei rischi, all’andamento sfavorevole della sinistralità effettiva rispetto a quella stimata; tale rischio è gestito tramite specifica politica di sottoscrizione e tramite la definizione di un catalogo di tariffe di prodotti orientati principalmente al mercato retail e il controllo preassuntivo per i rami non auto da parte della Direzione.
• rischio di riservazione, ovvero il rischio legato alla quantificazione di riserve tecniche non sufficienti rispetto agli impegni assunti verso assicurati e danneggiati; tale rischio è gestito tramite specifica politica di riservazione che prevede l’adozione di procedure di monitoraggio continuo e l’utilizzo di modelli attuariali per verificare la congruità delle riserve analitiche.
b) Rischi finanziari
• rischio di mercato, ovvero il rischio di perdite in dipendenza di variazioni dei tassi di interesse, dei corsi azionari, dei tassi di cambio e dei prezzi degli immobili; tale rischio è gestito tramite un insieme di politiche, quali la Politica degli investimenti, la Politica di gestione delle attività e delle passività (ALM) e la Politica di Liquidità.
• rischio di credito, ovvero il rischio legato all’inadempimento contrattuale degli emittenti degli strumenti finanziari, dei riassicuratori, degli intermediari e di altre controparti; tale rischio è gestito tramite la Politica degli investimenti che orienta gli investimenti in titoli di emittenti ad elevato merito creditizio e stabilisce i limiti di concentrazione per singolo emittente e la Politica di riassicurazione che definisce i principi e i criteri di selezione delle controparti riassicurative fissando obiettivi sull’esposizione per singola controparte riassicurativa o gruppo riassicurativo al fine di assicurare un adeguato livello di diversificazione, tenuto conto del merito creditizio.
• rischio di liquidità, ovvero il rischio di non poter adempiere alle obbligazioni verso gli assicurati e altri creditori a causa della difficoltà a trasformare gli investimenti in liquidità senza subire perdite; tale rischio è gestito tramite la
pianificazione dei cash-flow inclusi i nuovi affari su un orizzonte temporale a breve e medio termine con modelli di ALM semplificati con la preferenza verso investimenti ad elevata liquidabilità.
c) Rischi operativi:
• rischio operativo, ovvero il rischio di perdite derivanti da inefficienze di persone, processi e sistemi, inclusi quelli utilizzati per la vendita a distanza, o da eventi esterni, quali la frode o l’attività dei fornitori di servizi; tale rischio è gestito tramite specifica Politica, nonché mediante la definizione nei contratti di esternalizzazione di indicatori di Service Level Agreement a presidio del rischio di ousourcing.
d) Altri Xxxxxx:
• rischio legato all’appartenenza al gruppo, ovvero rischio di “contagio”, inteso come rischio che, a seguito dei rapporti intercorrenti dall'impresa con le altre entità del gruppo, situazioni di difficoltà che insorgono in un'entità del medesimo gruppo possano propagarsi con effetti negativi sulla solvibilità dell'impresa stessa.
• rischio di non conformità alle norme, ovvero il rischio di incorrere in sanzioni giudiziarie o amministrative, subire perdite o danni reputazionali in conseguenza della mancata osservanza di leggi, regolamenti o provvedimenti delle Autorità di vigilanza ovvero di norme di autoregolamentazione, quali statuti, codici di condotta o codici di autodisciplina; il rischio derivante da modifiche sfavorevoli del quadro normativo o degli orientamenti giurisprudenziali è gestito tramite l’istituzione di una funzione dedicata che opera mediante le linee guida definite dalla Compagnia in una specifica Politica e mediante il supporto di una piattaforma di informativa elettronica a presidio della normativa di riferimento.
• rischio reputazionale, ovvero il rischio di deterioramento dell'immagine aziendale e di aumento della conflittualità con gli assicurati, dovuto anche alla scarsa qualità dei servizi offerti, al collocamento di polizze non adeguate o al comportamento della rete di vendita è gestito tramite la manutenzione continua dei prodotti al fine di assicurarne la competitività e l’adeguatezza e tramite la verifica del corretto comportamento della rete commerciale tramite ispettori commerciali.
• rischio strategico, ovvero il rischio di flessione degli utili o del capitale e di sostenibilità del modello di business, incluso il rischio di non riuscire a generare un adeguato ritorno sul capitale sulla base della propensione al rischio definita dall’impresa, derivante da cambiamenti del contesto operativo o da decisioni aziendali errate, attuazione inadeguata di decisioni, impropria gestione del rischio di appartenenza al gruppo, scarsa reattività a variazioni del contesto competitivo; tale rischio è presidiato da specifiche funzioni aziendali che monitorano gli scostamenti da quanto pianificato e per mezzo di analisi di sensitività sulle grandezze target.
Nel “Risk Appetite Framework” adottato dalla Società sono puntualmente definiti, in coerenza con il massimo rischio assumibile, il business model e il piano strategico, la propensione al rischio, le soglie di tolleranza, i limiti di rischio, le politiche di governo dei rischi e i processi di riferimento necessari per definirli e attuarli.
10) Rapporti patrimoniali ed economici con società controllanti, controllate, collegate, consociate e con altre parti correlate.
Assicuratrice Milanese fa parte del Gruppo Assicurativo Modena Capitale, che comprende, oltre alla Capogruppo Modena Capitale, la nostra Compagnia e le società dalla stessa controllate ASS.MI 1 Imm. S.p.A, ASS.MI 2 Imm. s.r.l. e G.A.M. Servizi s.r.l.. Modena Capitale S.p.a. controlla inoltre al 100% le società I.S.S.B. s.r.l. e TV QUI S.p.a., non ricomprese nel gruppo Assicurativo.
SOCIETA’ E SOGGETTI CONTROLLANTI
Modena Capitale e Assicuratrice Milanese hanno in essere accordi contrattuali per la gestione in outsourcing da parte della controllante delle funzioni di Internal Audit, Compliance, Attuariale e Segreteria Generale di Assicuratrice Milanese. Il corrispettivo per tali servizi è stato definito in proporzione ai puri costi sostenuti dalla controllante per tali funzioni.
A partire dal febbraio 2020 è stata esternalizzata alla Capogruppo anche la Funzione Risk Management, in precedenza affidata ad un consigliere.
La Società non detiene direttamente alcuna azione della controllante Modena Capitale S.p.A., mentre detiene una partecipazione indiretta tramite la controllata
G.A.M. Servizi s.r.l. nei termini precisati al paragrafo seguente.
La Società aderisce anche per il triennio 2018-2020 alla tassazione di gruppo secondo il regime del Consolidato Nazionale Fiscale previsto dagli articoli 117 e 129 del TUIR. I rapporti giuridici, patrimoniali, finanziari ed economici scaturenti dall’applicazione di tale regime di tassazione e inerenti l’attribuzione dei relativi benefici è disciplinato da apposito Regolamento approvato dagli organi amministrativi di tutte le Società ricomprese nel perimetro di consolidamento di Modena Capitale S.p.A..
Gli ulteriori rapporti economici/finanziari attengono alle ordinarie operazioni di sottoscrizione di polizze a condizioni standard da parte della controllante e la distribuzione dei dividendi.
La Compagnia ha intrattenuto con il Prof. Avv. Xxxxxxxxx Xxxxxx, soggetto posto al vertice della catena partecipativa di controllo, rapporti commerciali di rilievo del tutto marginale ed inerenti a polizze assicurative stipulate a condizioni standard.
A partire dal 1° gennaio 2016 la Compagnia ha reinternalizzato la gestione stragiudiziale dei sinistri RC Professionale, con esclusione di dentisti/odontoiatri/igienisti dentali e delle altre categorie professionali non mediche per le quali si è mantenuto l’outsourcing sulla base di un contratto di esternalizzazione stipulato con un pool di legali associati allo Studio Legale Samorì e Associati, rinnovato dapprima per il biennio 2018/2019 e da ultimo per il biennio 2020/2021. Sempre dal 2016 è altresì in essere con un pool di legali associati allo Studio Legale Samorì e Associati un accordo quadro / convenzione per l’affidamento di incarichi legali per tutti i rami, ad eccezione del ramo assistenza.
SOCIETA’ CONTROLLATE
A) G.A.M. Servizi S.r.l.
La Compagnia detiene una partecipazione di controllo, pari al 99,97% del capitale sociale, della G.A.M. Servizi S.r.l.
La Società, iscritta nella sezione A del RUI, svolge l’attività di intermediario assicurativa su mandato di Assicuratrice Milanese, percependo provvigioni in linea con le condizioni standard della Compagnia, nell’ambito di un margine di flessibilità del 5%. Assicuratrice ha inoltre sostenuto l’iniziativa di sviluppo commerciale della controllata G.A.M. Servizi mediante un contributo di euro 100.000,00.
Il valore di carico della partecipazione al 31 dicembre 2020 risulta pari ad 2.519 migliaia di euro, a fronte di un valore del patrimonio netto della quota di pertinenza pari a 4.112 migliaia di euro.
Al 31/12/2020 la Società detiene il 3,63% di Modena Capitale S.p.A., controllante indiretta di Assicuratrice Milanese S.p.a., ed il 3,80% di Modena Capitale Estense S.p.A.. Il valore di carico complessivo delle due partecipazioni al 31/12/2020 è pari ad euro 3.830 migliaia di euro.
B) Ass.Mi. 1 Imm. S.p.A.
La Compagnia ha in essere con la società immobiliare Ass. Mi. 1 Imm. S.p.A., interamente controllata, contratti di locazione relativi alla sede legale e amministrativa di San Xxxxxxx sul Xxxxxx e agli uffici di Milano, definiti a condizioni di mercato.
Il valore di carico della partecipazione al 31 dicembre 2020 risulta pari ad 12.500 migliaia di euro, a fronte di un patrimonio netto di 12.037 migliaia di euro. Il maggior valore iscritto a bilancio rispetto al patrimonio netto risulta giustificato alla luce del valore di mercato degli immobili evidenziato da apposite perizie.
Nel corso dell’esercizio la Società ha anticipato alla controllata canoni di locazione relativi alla sede principale di San Xxxxxxx e alla sede di Milano per 811 migliaia di euro.
C) ASS. MI. 2 Imm S.r.l.
Nel corso dell’esercizio la società controllata ASS.MI. 1 Imm. s.p.a. ha costituito la nuova società immobiliare interamente partecipata ASS.MI. 2 Imm. s.r.l., entrata a far parte del Gruppo Assicurativo Modena Capitale. ASS. MI. 2 Imm. s.r.l..
SOCIETA’ COLLEGATE E SOCIETA’ SOGGETTE A COMUNE CONTROLLO
La Compagnia non ha partecipazioni in società collegate.
Al 31/12/2020 Modena Capitale S.p.a. risulta direttamente titolare del 78,56% del capitale della Compagnia.
Modena Capitale controlla al 100% le società I.S.S.B. s.r.l. Investimenti Strategici Settore Bancario e TV Qui S.p.A., non ricomprese nel Gruppo Assicurativo.
I.S.S.B. s.r.l. detiene al 31/12/2020 unicamente disponibilità liquide e nel 2020 non ha intrattenuto alcun rapporto con la Compagnia.
TV Qui s.p.a. ha in essere dal 2018 un contratto di service tecnico relativo alla WEB tv di Assicuratrice Milanese. Il contratto è stato rinnovato alle medesime condizioni anche per il 2020.
Tutte le società controllate da Modena Capitale, aderiscono, unitamente alla Capogruppo e alla Compagnia, alla tassazione di gruppo secondo il regime del Consolidato Nazionale Fiscale previsto dagli articoli 117 e 129 del TUIR.
ALTRE PARTI CORRELATE
Rientrano nella definizione di parti correlate, in quanto facenti capo al medesimo titolare effettivo, pur non avendo alcun rapporto partecipativo diretto con Assicuratrice Milanese, Modena Capitale Estense S.p.A. e le società dalla stessa controllate, che al 31/12/2020 risultavano essere le seguenti:
a) Gestione Grandi Hotels Central Park s.p.a.;
b) Cimina Dolciaria s.r.l.
Modena Capitale Estense s.p.a. detiene inoltre il 50% della società AETERNA VIS s.r.l., che a sua volta controlla al 100% la società Aquila CPV s.r.l.. Nel corso del 2020 la Compagnia ha emesso una polizza fideiussoria a garanzia di un’istanza di rimborso di credito iva presentata dalla società.
Gli ulteriori rapporti commerciali intrattenuti nel 2020 dalla Compagnia con Modena Capitale Estense S.p.A. e le sue controllate ineriscono a un contratto di locazione relativo ad un appartamento assegnato a un dipendente e l’ordinaria attività di emissione delle polizze assicurative, realizzata a condizioni standard e di mercato, nonché la fruizione di servizi alberghieri e di ristorazione offerti dalla consociata Gestione Grandi Hotels Central Park s.r.l. sempre a condizioni standard e l’acquisto di prodotti della Cimina Dolciaria s.r.l., sempre a prezzi di mercato e per importi contenuti.
Alcuni Amministratori, loro famigliari o società agli stessi riconducibili hanno stipulato con la Compagnia polizze assicurative a condizioni standard, per importi complessivi marginali.
11) Altri eventi significativi avvenuti durante l’esercizio.
Attività antifrode
A seguito dell’attività antifrode si stima per la Compagnia una riduzione, in detto periodo, degli oneri per i sinistri R.C. auto derivante dall’accertamento delle frodi pari a 33.141 euro. L’attività ha inoltre consentito di recuperare euro 1.170 in relazione alla individuazione di un’evasione tariffaria pari a 3.952 euro.
12) Principali fatti verificatisi dopo la chiusura dell’esercizio
Si segnalano fatti di particolare rilievo verificatisi dopo la chiusura dell’esercizio, rappresentati dal protrarsi dell’emergenza sanitaria in atto. Mentre sul piano finanziario, data la particolare composizione del portafoglio, detta emergenza produrrà conseguenze trascurabili, potrebbero determinarsi marginali fenomeni perturbanti sui ricavi e, ancor più marginalmente, sull’utile atteso nel 2021.
Sono stati rinnovati tutti i trattati riassicurativi per il triennio 2021/2023.
13) Azioni proprie e della controllante in portafoglio e relativa movimentazione
Al 31/12/2020 la Società non deteneva in portafoglio, né direttamente né per il tramite di società fiduciarie o interposta persona, azioni proprie. Nel corso dell’esercizio non ha acquisito né alienato azioni proprie né direttamente, né per il tramite di società controllate, di società fiduciarie o interposta persona.
Al 31/12/2020 la Compagnia deteneva indirettamente, per il tramite della controllata G.A.M. Servizi s.r.l., n. 18.166.775 azioni della controllante indiretta Modena Capitale S.p.A., per un valore nominale di 2.180 migliaia di euro, corrispondente al 3,63% del capitale sociale. Nel corso dell’esercizio la controllata G.A.M. Servizi s.r.l. ha acquistato 1.684.149 azioni della controllante indiretta Modena Capitale.
14) Informativa sulla attività di direzione e coordinamento
Ai sensi dell’articolo 2497 bis del codice civile, Modena Capitale S.p.A., con sede in Xxxxxx, Xxxxx Xxxxxxxx Xxxxxxxx XX x. 00, esercita attività di direzione e coordinamento nei confronti della Società.
La Società appartiene al Gruppo Assicurativo Modena Capitale, iscritto nell’apposito albo costituito presso l’IVASS.
15) Evoluzione prevedibile della gestione
I dati relativi al primo periodo del 2021 evidenziano un significativo trend di incremento della raccolta premi nel settore RC Professionale, confermando l’ottimo andamento tecnico in tutti i principali settori di operatività.
Nel settore core RC Professionale lo sviluppo dell’attività potrebbe risultare condizionato dall’evoluzione del quadro normativo di riferimento, ed in particolare dall’eventuale emanazione dei decreti attuativi della Legge Gelli.
Tuttavia la emergenza sanitaria in atto non consente di confermare con certezza il raggiungimento del budget prefissato. Un quadro più completo con eventuale revisione del budget, in aumento o in diminuzione, sarà possibile al 30-6- 2021.
16) Sedi della Società
La sede sociale e amministrativa della Società è ubicata nel complesso immobiliare “Rocca dei Conti Boschetti” sito a Xxx Xxxxxxx xxx Xxxxxx (Xxxxxx) xx Xxxxx Xxxxxxx 00.
La Compagnia ha inoltre uffici a Milano e a Roma.
17) Altre informazioni
A) Risk – Management e margine di solvibilità
In funzione della quota di utile netto che i soci decideranno di conservare, il coefficiente di solvibilità al 31/12/2020 determinato in ottica Solvency II si attesterà da un minimo del 217% ad un massimo del 270%. Tali valori risultano ampiamente superiori
ai requisiti regolamentari, che individuano il 100% quale valore minimo di tale coefficiente, e ai target di propensione al rischio definiti dalla Compagnia.
I rischi a cui è esposta la Compagnia e gli indicatori di solvibilità patrimoniale non determinano dubbi circa il mantenimento del presupposto della continuità aziendale. Il Consiglio di Amministrazione ha predisposto il bilancio nella ragionevole aspettativa che la Società continuerà con la sua gestione operativa e quindi il bilancio d’esercizio è stato redatto nel presupposto della continuità aziendale.
B) Internal Audit
La Funzione Internal Audit ha effettuato le proprie verifiche sulle aree individuate nel Piano di Attività approvato dall’Organo Amministrativo, avendo cura di garantire l’espletamento delle attività obbligatorie previste dalla normativa di vigilanza e dalle deliberazioni dell’organo amministrativo.
C) Compliance
Nel corso dell’esercizio il Servizio Compliance ha dedicato particolare attenzione alla verifica dell’impatto delle numerose novità normative e regolamentari entrate in vigore.
D) Servizio Reclami
Nel corso dell’esercizio il Servizio Reclami ha gestito tutte le doglianze provenienti da coloro che fruiscono dell’attività assicurativa (clienti, danneggiati, legali, associazioni di consumatori).
18) Destinazione dell’utile di esercizio
Il Consiglio, alla luce dell’emergenza sanitaria in corso, ha ritenuto di rinviare la valutazione sulla proposta di destinazione dell’utile di esercizio ad una seduta da tenersi nei giorni immediatamente precedenti all’assemblea. Ciò al fine di poter disporre di un quadro informativo più aggiornato sull’evoluzione della pandemia e sui suoi potenziali effetti, attuali e prospettici, sulla posizione patrimoniale e di solvibilità della Compagnia. Particolarmente significativi saranno, al riguardo, i risultati dei monitoraggi sull’evoluzione della posizione di solvibilità effettuati ai sensi della lettera al mercato Ivass del 18 marzo 2020 e le valutazioni sulla posizione di solvibilità al 31/12/2020 e prospettiche predisposte dalla Funzione Risk Management. Oltre,
ovviamente e principalmente, dall’esito della interlocuzione con l’Autorità di Xxxxxxxxx già calendarizzata con il Presidente e il Socio di riferimento.
San Xxxxxxx sul Xxxxxx (Mo), 11 febbraio 2021
Il Presidente del Consiglio di Amministrazione (Avv. Xxxxxxxxx Xxxxxxx)
Allegato II
Società
Assicuratrice Milanese S.p.A.
Capitale sociale sottoscritto X. 40.000.000,04 Versato E. 40.000.000,04
Sede in San Xxxxxxx sul Xxxxxx (Mo) Tribunale Modena
BILANCIO DI ESERCIZIO
Conto economico
Esercizio 2020
(Valore in Euro)
Valori dell'esercizio
I. CONTO TECNICO DEI RAMI DANNI 1. PREMI DI COMPETENZA, AL NETTO DELLE CESSIONI IN RIASSICURAZIONE a) Premi lordi contabilizzati b) (-) Premi ceduti in riassicurazione c) Variazione dell'importo lordo della riserva premi d) Variazione della riserva premi a carico dei riassicuratori 2. (+) QUOTA DELL'UTILE DEGLI INVESTIMENTI TRASFERITA DAL CONTO NON TECNICO (VOCE III. 6) 3. ALTRI PROVENTI TECNICI, AL NETTO DELLE CESSIONI IN RIASSICURAZIONE 4. ONERI RELATIVI AI SINISTRI, AL NETTO DEI RECUPERI E DELLE CESSIONI IN RIASSICURAZIONE a) Importi pagati aa) Importo lordo bb) (-) quote a carico dei riassicuratori b) Variazione dei recuperi al netto delle quote a carico dei riassicuratori aa) Importo lordo bb) (-) quote a carico dei riassicuratori c) Variazione della riserva sinistri aa) Importo lordo bb) (-) quote a carico dei riassicuratori 5. VARIAZIONE DELLE ALTRE RISERVE TECNICHE, AL NETTO DELLE CESSIONI IN RIASSICURAZIONE 6. RISTORNI E PARTECIPAZIONI AGLI UTILI, AL NETTO DELLE CESSIONI IN RIASSICURAZIONE 7. SPESE DI GESTIONE: a) Provvigioni di acquisizione b) Altre spese di acquisizione c) Variazione delle provvigioni e delle altre spese di acquisizione da ammortizzare d) Provvigioni di incasso e) Altre spese di amministrazione f) (-) Provvigioni e partecipazioni agli utili ricevute dai riassicuratori 8. ALTRI ONERI TECNICI, AL NETTO DELLE CESSIONI IN RIASSICURAZIONE 9. VARIAZIONE DELLE RISERVE DI PEREQUAZIONE 10. RISULTATO DEL CONTO TECNICO DEI RAMI DANNI (Voce III. 1) | 1 | 67.389.350 | ||||
2 | 35.868.134 | |||||
3 | 2.520.780 | |||||
4 | 1.275.260 | 5 | 30.275.695 | |||
6 | 663.496 | |||||
7 | 272.270 | |||||
8 | 28.424.860 | |||||
9 | 8.870.143 | 00 | 00.000.000 | |||
11 | 662.435 | |||||
12 | 122.081 | 13 | 540.354 | |||
14 | -3.748.026 | |||||
15 | 3.625.152 | 16 | -7.373.177 | 00 | 00.000.000 | |
18 | 0 | |||||
19 | 0 | |||||
20 | 11.350.682 | |||||
21 | 5.843.428 | |||||
22 | 0 | |||||
23 | 0 | |||||
24 | 4.131.945 | |||||
00 | 00.000.000 | 26 | 461.899 | |||
27 | 1.061.405 | |||||
28 | 20 | |||||
29 | 18.046.951 | |||||
Valori dell'esercizio precedente
111 66.776.137 112 34.677.828 113 1.473.729 114 1.330.333 118 45.206.558 119 17.169.188 120 28.037.370
121 410.388 122 15.885 123 394.503
124 -7.459.011 125 3.894.945 126 -11.353.956
130 10.441.813 131 4.986.191 132 0 133 0 134 3.925.122 135 14.204.244 | 115 31.954.913 |
116 1.237.414 | |
117 239.486 | |
127 16.288.911 | |
128 0 | |
129 0 | |
136 5.148.881 | |
137 1.130.192 | |
138 435 | |
139 10.863.392 | |
Pag. 2
Valori dell'esercizio
II. CONTO TECNICO DEI RAMI VITA 1. PREMI DELL'ESERCIZIO, AL NETTO DELLE CESSIONI IN RIASSICURAZIONE: a) Premi lordi contabilizzati 30 b) (-) premi ceduti in riassicurazione 31 2. PROVENTI DA INVESTIMENTI: a) Proventi derivanti da azioni e quote 33 (di cui: provenienti da imprese del gruppo e da altre partecipate 34 b) Proventi derivanti da altri investimenti: aa) da terreni e fabbricati 35 0 bb) da altri investimenti 36 0 37 (di cui: provenienti da imprese del gruppo e da altre partecipate 38 c) Riprese di rettifiche di valore sugli investimenti 39 d) Profitti sul realizzo di investimenti 40 (di cui: provenienti da imprese del gruppo e da altre partecipate 41 3. PROVENTI E PLUSVALENZE NON REALIZZATE RELATIVI A INVESTIMENTI A BENEFICIO DI ASSICURATI QUALI NE SOPPORTANO IL RISCHIO E A INVESTIMENTI DERIVANTI DALLA GESTIONE DEI FONDI PENSIONE 4. ALTRI PROVENTI TECNICI, AL NETTO DELLE CESSIONI IN RIASSICURAZIONE 5. ONERI RELATIVI AI SINISTRI, AL NETTO DELLE CESSIONI IN RIASSICURAZIONE: a) Somme pagate aa) Importo lordo 45 0 bb) (-) Quote a carico dei riassicuratori 46 0 47 b) Variazione della riserva per somme da pagare aa) Importo lordo 48 0 bb) (-) Quote a carico dei riassicuratori 49 0 50 6. VARIAZIONE DELLE RISERVE MATEMATICHE E DELLE ALTRE RISERVE TECNICHE, AL NETTO DELLE CESSIONI IN RIASSICURAZIONE a) Riserve matematiche: aa) Importo lordo 52 0 bb) (-) Quote a carico dei riassicuratori 53 0 54 b) Riserva premi delle assicurazioni complementari: aa) Importo lordo 55 0 bb) (-) Quote a carico dei riassicuratori 56 0 57 c) Altre riserve tecniche aa) Importo lordo 58 0 bb) (-) Quote a carico dei riassicuratori 59 0 60 d) Riserve tecniche allorché il rischio dell'investimento è sopportato dagli assicurati e derivanti dalla gestione dei fondi pensione aa) Importo lordo 61 0 bb) (-) Quote a carico dei riassicuratori 62 0 63 | 0 | ||
0 | 32 | 0 | |
0 | |||
0 ) | |||
0 | |||
0 ) | |||
0 | |||
0 | |||
0 ) | 42 | 0 | |
43 | 0 | ||
44 | 0 | ||
0 | |||
0 | 51 | 0 | |
0 | |||
0 | |||
0 | |||
0 | 64 | 0 | |
Valori dell'esercizio precedente
140 0 141 0 143 0 (di cui: provenienti da imprese del gruppo e da altre partecipate144 0 ) 145 0 146 0 147 0
(di cui: provenienti da imprese del gruppo e da altre partecipate148 0 ) 149 0 150 0 (di cui: provenienti da imprese del gruppo e da altre partecipate151 0 ) 155 0 156 0 157 0
158 0 159 0 160 0
162 0 163 0 164 0
165 0 166 0 167 0
168 0 169 0 170 0
171 0 172 0 173 0 | 142 0 |
152 0 | |
153 0 | |
154 0 | |
161 0 | |
174 0 | |
Pag. 3
Valori dell'esercizio
7. RISTORNI E PARTECIPAZIONI AGLI UTILI, AL NETTO DELLE CESSIONI IN RIASSICURAZIONE | 65 | 0 |
8. SPESE DI GESTIONE: a) Provvigioni di acquisizione 66 0 b) Altre spese di acquisizione 67 0 c) Variazione delle provvigioni e delle altre spese di acquisizione da ammortizzare 68 0 d) Provvigioni di incasso 69 0 e) Altre spese di amministrazione 70 0 f) (-) Provvigioni e partecipazioni agli utili ricevute dai riassicuratori 71 0 9. ONERI PATRIMONIALI E FINANZIARI: a) Oneri di gestione degli investimenti e interessi passivi 73 0 b) Rettifiche di valore sugli investimenti 74 0 c) Perdite sul realizzo di investimenti 75 0 10. ONERI PATRIMONIALI E FINANZIARI E MINUSVALENZE NON REALIZZATE RELATIVI A INVESTIMENTI A BENEFICIO DI ASSICURATI I QUALI NE SOPPORTANO IL RISCHIO E A INVESTIMENTI DERIVANTI DALLA GESTIONE DEI FONDI PENSIONE 11. ALTRI ONERI TECNICI, AL NETTO DELLE CESSIONI IN RIASSICURAZIONE 12. (-) QUOTA DELL'UTILE DEGLI INVESTIMENTI TRASFERITA AL CONTO NON TECNICO (voce III. 4) 13. RISULTATO DEL CONTO TECNICO DEI RAMI VITA (Voce III. 2) III. CONTO NON TECNICO 1. RISULTATO DEL CONTO TECNICO DEI XXXX XXXXX (voce I. 10) 2. RISULTATO DEL CONTO TECNICO DEI RAMI VITA (voce II. 13) 3. PROVENTI DA INVESTIMENTI DEI RAMI DANNI: a) Proventi derivanti da azioni e quote 83 107.438 (di cui: provenienti da imprese del gruppo e da altre partecipate 84 0 ) b) Proventi derivanti da altri investimenti: aa) da terreni e fabbricati 85 21.760 bb) da altri investimenti 86 767.074 87 788.834
(di cui: provenienti da imprese del gruppo e da altre partecipate 88 0 ) c) Riprese di rettifiche di valore sugli investimenti 89 0 d) Profitti sul realizzo di investimenti 90 1.307.069 (di cui: provenienti da imprese del gruppo e da altre partecipate 91 0 ) | 72 | 0 |
76 | 0 | |
77 | 0 | |
78 | 0 | |
79 | 0 | |
80 | 0 | |
81 | 18.046.951 | |
82 | 0 | |
92 | 2.203.341 | |
Valori dell'esercizio precedente
176 0 177 0 178 0 179 0 180 0 181 0 183 0 184 0 185 0 193 33.178 (di cui: provenienti da imprese del gruppo e da altre partecipate194 0 ) 195 23.070 196 1.069.649 197 1.092.719
(di cui: provenienti da imprese del gruppo e da altre partecipate198 0 ) 199 0 200 1.639.453 (di cui: provenienti da imprese del gruppo e da altre partecipate201 0 ) | 175 0 |
182 0 | |
186 0 | |
187 0 | |
188 0 | |
189 0 | |
190 0 | |
191 10.863.392 | |
192 0 | |
202 2.765.350 | |
Valori dell'esercizio
4. (+) QUOTA DELL'UTILE DEGLI INVESTIMENTI TRASFERITA DAL CONTO TECNICO DEI RAMI VITA (voce II. 12) | 93 | 0 | ||
5. ONERI PATRIMONIALI E FINANZIARI DEI RAMI DANNI: | ||||
a) Oneri di gestione degli investimenti e interessi passivi | 94 | 155.436 | ||
b) Rettifiche di valore sugli investimenti | 95 | 362.118 | ||
c) Perdite sul realizzo di investimenti | 96 | 457.560 | 97 | 975.114 |
6. (-) QUOTA DELL'UTILE DEGLI INVESTIMENTI TRASFERITA AL CONTO TECNICO DEI RAMI DANNI (voce I. 2) | 98 | 663.496 | ||
7. ALTRI PROVENTI | 99 | 531.715 | ||
8. ALTRI ONERI | 100 | 417.884 | ||
9. RISULTATO DELLA ATTIVITA' ORDINARIA | 101 | 18.725.513 | ||
10. PROVENTI STRAORDINARI | 102 | 169.748 | ||
11. ONERI STRAORDINARI | 103 | 346.222 | ||
12. RISULTATO DELLA ATTIVITA' STRAORDINARIA | 104 | -176.474 | ||
13. RISULTATO PRIMA DELLE IMPOSTE | 105 | 18.549.038 | ||
14. IMPOSTE SUL REDDITO DELL'ESERCIZIO | 106 | 5.952.933 | ||
15. UTILE (PERDITA) D'ESERCIZIO | 107 | 12.596.105 | ||
Valori dell'esercizio precedente
204 191.721 205 569.049 206 0 | 203 0 |
207 760.770 | |
208 1.237.414 | |
209 276.326 | |
210 432.677 | |
211 11.474.207 | |
212 436.154 | |
213 184.679 | |
214 251.475 | |
215 11.725.681 | |
216 3.747.238 | |
217 7.978.444 | |
Allegato I
Società
Assicuratrice Milanese S.p.A.
Capitale sociale sottoscritto X. 40.000.000 Versato E. 40.000.000
Sede in San Xxxxxxx sul Xxxxxx (Mo) Tribunale Modena
BILANCIO DI ESERCIZIO
Stato patrimoniale
Esercizio 2020
(Valore in Euro)
STATO PATRIMONIALE ATTIVO
Valori dell'esercizio
A. CREDITI VERSO SOCI PER CAPITALE SOCIALE SOTTOSCRITTO NON VERSATO | 1 0 | |||||
di cui capitale richiamato | 2 | 0 | ||||
B. ATTIVI IMMATERIALI | ||||||
1. Provvigioni di acquisizione da ammortizzare | ||||||
a) rami vita 3 | 0 | |||||
b) rami danni 4 | 0 | 5 | 0 | |||
2. Altre spese di acquisizione | 6 | 0 | ||||
3. Costi di impianto e di ampliamento | 7 | 0 | ||||
4. Avviamento | 8 | 0 | ||||
5. Altri costi pluriennali | 9 | 1.036.054 | 10 1.036.054 | |||
C. INVESTIMENTI | ||||||
I - Terreni e fabbricati | ||||||
1. Immobili destinati all'esercizio dell'impresa | 11 | 2.002.928 | ||||
2. Immobili ad uso di terzi | 12 | 0 | ||||
3. Altri immobili | 13 | 5.691.929 | ||||
4. Altri diritti reali | 14 | 0 | ||||
5. Immobilizzazioni in corso e acconti | 15 | 33.623 | 16 | 7.728.481 | ||
II - Investimenti in imprese del gruppo ed in altre partecipate | ||||||
1. Azioni e quote di imprese: | ||||||
a) controllanti 17 | 0 | |||||
b) controllate 00 | 00.000.000 | |||||
c) consociate 19 | 0 | |||||
d) collegate 20 | 0 | |||||
e) altre 21 | 1.931 | 00 | 00.000.000 | |||
2. Obbligazioni emesse da imprese: | ||||||
a) controllanti 23 | 0 | |||||
b) controllate 24 | 0 | |||||
c) consociate 25 | 0 | |||||
d) collegate 26 | 0 | |||||
e) altre 27 | 0 | 28 | 0 | |||
3. Finanziamenti ad imprese: | ||||||
a) controllanti 29 | 0 | |||||
b) controllate 30 | 0 | |||||
c) consociate 31 | 0 | |||||
d) collegate 32 | 0 | |||||
e) altre 33 | 0 | 34 | 0 | 35 | 15.021.131 | |
da riportare | 1.036.054 | |||||
Valori dell'esercizio precedente
183 0 | 182 0 | 196 7.794.382 | 181 0 | |
190 1.175.554 | ||||
185 0 | ||||
184 0 | ||||
197 0 | 186 0 | |||
187 1.026 | ||||
188 0 | ||||
189 1.174.528 | ||||
191 2.068.830 | 1.175.554 | |||
192 0 | ||||
193 5.691.929 | ||||
194 0 | ||||
195 33.623 | ||||
202 15.021.131 | 215 15.021.131 | |||
198 15.019.200 | ||||
199 0 | ||||
200 0 | ||||
201 1.931 | ||||
203 0 | 208 0 | |||
204 0 | ||||
205 0 | ||||
206 0 | ||||
207 0 | ||||
209 0 | 214 0 | |||
210 0 | ||||
211 0 | ||||
212 0 | ||||
213 0 | ||||
da riportare | ||||
Valori dell'esercizio
C.INVESTIMENTI (segue) III - Altri investimenti finanziari 1. Azioni e quote a) Azioni quotate 36 2.849.251 b) Azioni non quotate 37 0 c) Quote 38 0 2. Quote di fondi comuni di investimento 3. Obbligazioni e altri titoli a reddito fisso a) quotati 41 0 b) non quotati 42 0 c) obbligazioni convertibili 43 0 4. Finanziamenti a) prestiti con garanzia reale 45 0 b) prestiti su polizze 46 0 c) altri prestiti 47 0 5. Quote in investimenti comuni 6. Depositi presso enti creditizi 7. Investimenti finanziari diversi IV - Depositi presso imprese cedenti PENSIONE I - Investimenti relativi a prestazioni connesse con fondi di investimento e indici di mercato II - Investimenti derivanti dalla gestione dei fondi pensione D bis. RISERVE TECNICHE A CARICO DEI RIASSICURATORI I - RAMI DANNI 1. Riserva premi 2. Riserva sinistri 3. Riserva per partecipazioni agli utili e ristorni 4. Altre riserve tecniche II - RAMI VITA 1. Riserve matematiche 2. Riserva premi delle assicurazioni complementari 3. Riserva per somme da pagare 4. Riserva per partecipazione agli utili e ristorni 5. Altre riserve tecniche 6. Riserve tecniche allorché il rischio dell'investimento è sopportato dagli assicurati e riserve derivanti dalla gestione dei fondi pensione | 39 | riporto | 2.849.251 | 52 | 41.347.662 | 1.036.054 | |
54 | 64.097.274 | ||||||
40 | 0 | ||||||
44 | 0 | ||||||
48 | 0 | ||||||
49 | 0 | ||||||
50 | 12.000.000 | ||||||
51 | 26.498.412 | ||||||
58 | 10.876.202 | 53 | 0 | ||||
55 | 0 | 57 | 0 | ||||
56 | 0 | ||||||
62 | 50.808.661 | 70 | 50.808.661 | ||||
59 | 39.932.459 | ||||||
60 | 0 | ||||||
61 | 0 | ||||||
63 | 0 | 69 | 0 | ||||
64 | 0 | ||||||
65 | 0 | ||||||
66 | 0 | ||||||
67 | 0 | ||||||
68 | 0 | ||||||
da riportare | 115.941.989 | ||||||
Valori dell'esercizio precedente
216 0 | riporto 219 0 | 232 50.514.312 | 1.175.554 | |
234 73.329.825 | ||||
217 0 | ||||
218 0 | ||||
221 30.514.312 | 220 0 | |||
224 30.514.312 | ||||
222 0 | ||||
223 0 | ||||
225 0 | 228 0 | |||
226 0 | ||||
227 0 | ||||
229 0 | ||||
230 15.000.000 | ||||
231 5.000.000 | ||||
238 9.600.942 | 233 0 | |||
235 0 | 237 0 | |||
236 0 | ||||
242 50.572.626 | 250 50.572.626 | |||
239 40.971.684 | ||||
240 0 | ||||
241 0 | ||||
243 0 | 249 0 | |||
244 0 | ||||
245 0 | ||||
246 0 | ||||
247 0 | ||||
248 0 | ||||
da riportare | 125.078.004 | |||
Valori dell'esercizio
riporto | 115.941.989 | ||||||||
E. CREDITI | |||||||||
I - Crediti, derivanti da operazioni di assicurazione diretta, nei confronti di: | |||||||||
1. Assicurati | |||||||||
a) per premi dell'esercizio | 71 | 6.263.895 | |||||||
b) per premi degli es. precedenti | 72 | 0 | 73 | 6.263.895 | |||||
2. Intermediari di assicurazione | 74 | 6.615.068 | |||||||
3. Compagnie conti correnti | 75 | 539.567 | |||||||
4. Assicurati e terzi per somme da recuperare | 76 | 1.272.256 | 00 | 00.000.000 | |||||
II - Crediti, derivanti da operazioni di riassicurazione, nei confronti di: | |||||||||
1. Compagnie di assicurazione e riassicurazione | 00 | 00.000.000 | |||||||
2. Intermediari di riassicurazione | 79 | 0 | 00 | 00.000.000 | |||||
III - Altri crediti | 00 | 00.000.000 | 00 | 00.000.000 | |||||
F. ALTRI ELEMENTI DELL'ATTIVO | |||||||||
I - Attivi materiali e scorte: | |||||||||
1. Mobili, macchine d'ufficio e mezzi di trasporto interno | 83 | 2.313.612 | |||||||
2. Beni mobili iscritti in pubblici registri | 84 | 117.650 | |||||||
3. Impianti e attrezzature | 85 | 12.690 | |||||||
4. Scorte e beni diversi | 86 | 793.966 | 87 | 3.237.919 | |||||
II - Disponibilità liquide | |||||||||
1. Depositi bancari e c/c postali | 00 | 00.000.000 | |||||||
2. Assegni e consistenza di cassa | 89 | 7.059 | 00 | 00.000.000 | |||||
IV - Altre attività | |||||||||
1. Conti transitori attivi di riassicurazione | 92 | 0 | |||||||
2. Attività diverse | 93 | 226.175 | 94 | 226.175 | 00 | 00.000.000 | |||
G. RATEI E RISCONTI | |||||||||
1. Per interessi | 96 | 165.815 | |||||||
2. Per canoni di locazione | 97 | 812.271 | |||||||
3. Altri ratei e risconti | 98 | 1.356.988 | 99 | 2.335.074 | |||||
TOTALE ATTIVO | 100 | 194.587.618 | |||||||
Valori dell'esercizio precedente
251 | 4.829.485 | 253 | riporto | 4.829.485 | 257 | 11.241.162 | 125.078.004 | ||
262 | 30.911.574 | ||||||||
252 | 0 | ||||||||
254 | 5.249.098 | ||||||||
255 | 149.678 | ||||||||
256 | 1.012.901 | ||||||||
258 | 5.095.315 | 260 | 5.095.315 | ||||||
259 | 0 | ||||||||
263 | 2.488.299 | 261 | 14.575.097 | ||||||
267 | 3.508.108 | 275 | 32.633.447 | ||||||
264 | 219.810 | ||||||||
265 | 4.138 | ||||||||
266 | 795.861 | ||||||||
268 | 28.317.325 | 270 | 28.322.192 | ||||||
269 | 4.868 | ||||||||
272 | 0 | 274 | 803.147 | ||||||
273 | 803.147 | ||||||||
276 | 297.885 | 279 | 1.825.203 | ||||||
277 | 5.505 | ||||||||
278 | 1.521.813 | ||||||||
280 | 190.448.228 | ||||||||
STATO PATRIMONIALE PASSIVO E PATRIMONIO NETTO
Valori dell'esercizio
A. PATRIMONIO NETTO I - Capitale sociale sottoscritto o fondo equivalente II - Riserva da sovrapprezzo di emissione III - Riserve di rivalutazione IV - Riserva legale V - Riserve statutarie VI - Riserve per azioni della controllante VII - Altre riserve VIII - Utili (perdite) portati a nuovo IX - Utile (perdita) dell'esercizio X - Riserva negativa per azioni proprie in portafoglio B. PASSIVITA' SUBORDINATE C. RISERVE TECNICHE I - RAMI DANNI 1. Riserva premi 2. Riserva sinistri 3. Riserva per partecipazione agli utili e ristorni 4. Altre riserve tecniche 5. Riserve di perequazione II - RAMI VITA 1. Riserve matematiche 2. Riserva premi delle assicurazioni complementari 3. Riserva per somme da pagare 4. Riserva per partecipazione agli utili e ristorni 5. Altre riserve tecniche D. RISERVE TECNICHE ALLORCHE' IL RISCHIO DELL'INVESTIMENTO E' SOPPORTATO DAGLI ASSICURATI E RISERVE DERIVANTI DALLA GESTIONE DEI FONDI PENSIONE I - Riserve relative a contratti le cui prestazioni sono connesse con fondi di investimento e indici di mercato II - Riserve derivanti dalla gestione dei fondi pensione | 112 | 30.666.267 | 101 | 40.000.000 | 110 | 55.601.727 |
102 | 0 | |||||
103 | 0 | |||||
104 | 3.005.622 | |||||
105 | 0 | |||||
400 | 0 | |||||
107 | 0 | |||||
108 | 0 | |||||
109 | 12.596.105 | |||||
401 | 0 | |||||
117 | 110.387.466 | 111 | 0 | |||
124 | 110.387.466 | |||||
113 | 79.716.958 | |||||
114 | 0 | |||||
115 | 0 | |||||
116 | 4.242 | |||||
118 | 0 | 123 | 0 | |||
119 | 0 | |||||
120 | 0 | |||||
121 | 0 | |||||
122 | 0 | |||||
da riportare | 125 | 0 | 127 | 0 | ||
126 | 0 | |||||
165.989.194 | ||||||
Valori dell'esercizio precedente
292 28.145.486 | 281 35.000.000 | 290 47.064.276 | |
282 0 | |||
283 0 | |||
284 3.870.045 | |||
285 0 | |||
500 0 | |||
287 0 | |||
288 215.787 | |||
289 7.978.444 | |||
501 0 | |||
297 111.614.692 | 291 0 | ||
304 111.614.692 | |||
293 83.464.983 | |||
294 0 | |||
295 0 | |||
296 4.222 | |||
298 0 | 303 0 | ||
299 0 | |||
300 0 | |||
301 0 | |||
302 0 | |||
da riportare | 305 0 | 307 0 | |
306 0 | |||
158.678.968 | |||
Pag. 5
STATO PATRIMONIALE PASSIVO E PATRIMONIO NETTO
Valori dell'esercizio
E. FONDI PER RISCHI E ONERI 1. Fondi per trattamenti di quiescenza ed obblighi simili 2. Fondi per imposte 3. Altri accantonamenti F. DEPOSITI RICEVUTI DA RIASSICURATORI G. DEBITI E ALTRE PASSIVITA' I - Debiti, derivanti da operazioni di assicurazione diretta, nei confronti di: 1. Intermediari di assicurazione 2. Compagnie conti correnti 3. Assicurati per depositi cauzionali e premi 4. Fondi di garanzia a favore degli assicurati II - Debiti, derivanti da operazioni di riassicurazione, nei confronti di: 1. Compagnie di assicurazione e riassicurazione 2. Intermediari di riassicurazione III - Prestiti obbligazionari IV - Debiti verso banche e istituti finanziari V - Debiti con garanzia reale VI - Prestiti diversi e altri debiti finanziari VII - Trattamento di fine rapporto di lavoro subordinato VIII - Altri debiti 1. Per imposte a carico degli assicurati 2. Per oneri tributari diversi 3. Verso enti assistenziali e previdenziali 4. Debiti diversi IX - Altre passività 1. Conti transitori passivi di riassicurazione 2. Provvigioni per premi in xxxxx xx xxxxxxxxxxx 0. Passività diverse | 133 | riporto | 0 | 128 | 0 | 165.989.194 | |
131 | 3.423.187 | ||||||
129 | 0 | ||||||
130 | 3.423.187 | ||||||
137 | 44.554 | 132 | 0 | ||||
155 | 25.142.696 | ||||||
134 | 0 | ||||||
135 | 44.554 | ||||||
136 | 0 | ||||||
138 | 12.718.408 | 140 | 12.718.408 | ||||
139 | 0 | ||||||
146 | 1.797.625 | 141 | 0 | ||||
142 | 0 | ||||||
143 | 0 | ||||||
144 | 0 | ||||||
145 | 1.206.331 | ||||||
150 | 8.802.327 | ||||||
147 | 1.635.540 | ||||||
148 | 195.299 | ||||||
149 | 5.173.863 | ||||||
151 | 0 | 154 | 2.371.076 | ||||
152 | 956.959 | ||||||
153 | 1.414.116 | ||||||
da riportare | 194.555.077 | ||||||
Valori dell'esercizio precedente
riporto 313 0 | 308 0 | 158.678.968 | |
311 3.475.564 | |||
309 0 | |||
310 3.475.564 | |||
317 168.573 | 312 0 | ||
335 28.269.922 | |||
314 0 | |||
315 168.573 | |||
316 0 | |||
318 16.161.388 | 320 16.161.388 | ||
319 0 | |||
326 1.475.376 | 321 0 | ||
322 0 | |||
323 0 | |||
324 0 | |||
325 1.225.253 | |||
330 8.001.344 | |||
327 1.148.741 | |||
328 199.411 | |||
329 5.177.817 | |||
331 0 | 334 2.713.364 | ||
332 765.847 | |||
333 1.947.516 | |||
da riportare | 190.424.454 | ||
STATO PATRIMONIALE PASSIVO E PATRIMONIO NETTO
Valori dell'esercizio
riporto | 194.555.077 | |||
H. RATEI E RISCONTI | ||||
1. Per interessi | ||||
2. Per canoni di locazione | 156 0 | |||
3. Altri ratei e risconti | 157 5.898 | |||
158 26.643 | 159 32.541 | |||
TOTALE PASSIVO E PATRIMONIO NETTO | 160 194.587.618 | |||
Valori dell'esercizio precedente
riporto | 336 0 | 190.424.454 |
339 23.775 | ||
337 5.898 | ||
338 17.877 | ||
340 190.448.228 | ||
BILANCIO CIVILISTICO AL 31/12/2020
NOTA INTEGRATIVA
NOTA INTEGRATIVA
Il bilancio dell’esercizio chiuso al 31 dicembre 2020:
• segue le disposizioni generali sul bilancio assicurativo previste dal Codice delle Assicurazioni (D.lgs. n. 209/2005) e dal Decreto 173 per gli articoli in vigore;
• è conforme alle disposizioni e agli schemi previsti dal Regolamento ISVAP (ora Ivass) n. 22/2008;
• è conforme alle disposizioni applicabili al bilancio d’esercizio contenute negli altri Regolamenti ISVAP (ora Ivass), ai provvedimenti e dalle circolari emesse dall’Organismo di Vigilanza e dalla normativa speciale di settore;
• tiene conto di quanto disciplinato in materia dal codice civile e, dove applicabile, dai principi contabili predisposti dall’Organismo Italiano di Contabilità;
• è costituito ex art. n. 2423 C.C. dallo Stato Patrimoniale, dal Conto Economico e dalla presente Nota Integrativa; è corredato inoltre dalla Relazione sulla Gestione.
Lo Stato Patrimoniale e il Conto Economico sono redatti in conformità agli schemi contenuti nell’Allegato 1 al Regolamento ISVAP (ora Ivass) n. 22/2008.
La Nota Integrativa è costituita da:
Parte A: criteri di valutazione
Parte B: informazioni sullo Stato Patrimoniale e sul Conto Economico Parte C: altre informazioni
Come già evidenziato nella Relazione sulla Gestione, il Consiglio di Amministrazione ha predisposto il bilancio nella ragionevole aspettativa che la Compagnia continuerà con la sua gestione operativa e quindi il bilancio d’esercizio è stato redatto nel presupposto della continuità aziendale, ritenendo che l’attuale situazione di mercato non determini il sorgere di incertezze significative relative ad eventi o condizioni che possano generare dubbi sulla continuità aziendale.
PARTE A – CRITERI DI VALUTAZIONE
Nella redazione del bilancio 2020, le variazioni introdotte dai principi contabili del 2014 interessano esclusivamente gli aspetti applicativi delle precedenti norme di llegge.
I principi contabili oggetto di modifica dall’esercizio 2014, aggiornati a seguito delle novità introdotte dal D. L. 139/2015 che recepisce la direttiva contabile 34/2013/UE, sono i seguenti:
- OIC 9 tratta delle svalutazioni per perdite durevoli di valore delle immobilizzazioni materiali e immateriali;
- OIC 10 dedicato al rendiconto finanziarioconsidera la liquidità quale risorsa finanziaria di riferimento, escludendo la possibilità di utilizzare il capitale circolante netto;
-
è stata introdotta nell’OIC 15 “Crediti” una nuova disciplina relativamente alla cancellazione dei crediti solo previo trasferimento sostanziale di tutti i rischi.
- è stata introdotta nell’OIC 16 “Immobilizzazioni materiali” la possibilità di capitalizzare gli oneri finanziari anche relativi a finanziamenti non specificatamente accesi e si è intervenuto sui presupposti necessari ai fini della classificazione nell’attivo circolante di immobilizzazioni destinate alla vendita.
Inoltre è stato introdotto anche l’obbligo di scorporare il costo del terreno da quello del fabbricato, procedendo ad ammortizzare solo quest’ultimo ;
- l’OIC 19 tratta solo gli aspetti contabili inerenti i debiti, mentre i fondi per rischi e oneri e TFR sono ora trattati nel nuovo principio OIC 3;
- l’ OIC 20 tratta solamente la tematica dei titoli di debito e precisa inoltre, che l’eventuale cambiamento di destinazione è rilevato in base all’applicazione dei criteri di valutazione del portafoglio di provenienza;
- l’OIC 21 tratta la disciplina delle partecipazioni e, come per l’OIC 20, l’eventuale cambiamento di destinazione è rilevato in base all’applicazione dei criteri di valutazionedel portafoglio di provenienza;
il principio OIC 24 “Immobilizzazioni immateriali” riordina i requisiti generali per l’iscrizione degli oneri pluriennali e dei beni immateriali ed è stato eliminato, in caso di acquisto di azienda, l’obbligo di imputazione a conto economico del maggio r valore pagato in ragione di motivi diversi dalla redditività della singola impresa;
-l’OIC 25 “Imposte sul reddito” tratta in modo più organico la tematica della fiscalità differita. Il principio ha inoltre incorporato le previsioni del Documento Interpretativo n. 2 in tema di consolidato e trasparenza fiscale;
è stato precisato nell’OIC 28 “Patrimonio netto” che la rinuncia a un qualunque credito da parte del socio deve essere trattata contabilmente come un apporto di patrimonio senza transitare da conto economico;
- l’OIC 29 “Cambiamenti di principi contabili, cambiamenti di stime contabili, correzione di errori, eventi e operazioni straordinarie, fatti intervenuti dopo la chiusura dell’esercizio” fornisce chiarimenti sui fatti successivi alla data di riferimento del bilancio che devono essere o meno recepiti nella redazione dello stesso.
Sebbene il Regolamento Isvap n. 22 del 4 aprile 2008 preveda che la Nota Integrativa sia redatta in migliaia di euro, per una migliore rappresentazione dei dati tutti i valori all’interno delle tabelle della Nota sono stati compilati in euro.
La valutazione delle voci di Xxxxxxxx è stata fatta ispirandosi a criteri generali di prudenza e competenza nella prospettiva della continuazione dell'attività.
In particolare, i criteri di valutazione adottati nella formazione del Bilancio sono stati i seguenti:
Immobilizzazioni
Immateriali
Sono iscritte al costo di acquisto, inclusi gli eventuali oneri accessori, al netto di ammortamenti e svalutazioni.
Materiali
Sono iscritte al costo di acquisto, inclusi gli eventuali oneri accessori, al netto di ammortamenti e svalutazioni e se del caso rivalutate a norma di legge.
Gli ammortamenti sono calcolati con riferimento al costo, ad aliquote costanti, basate sulla durata della vita utile stimata dei beni.
Le aliquote applicate per la determinazione delle quote di ammortamento sono: • 3% per gli Immobili • 12% per i mobili • 12% per le macchine d’ufficio • 20% per impianti ed attrezzature • 20% per macchine elettroniche • 20% spese di software • 12,5% - 25% per beni iscritti nei pubblici registri Per i cespiti acquisiti nell’esercizio l’aliquota applicata sui beni materiali è stata ridotta del 50%. I beni di valore inferiore ai 516 euro sono completamente ammortizzati nell’esercizio. |
Investimenti in immobili Tali attività sono iscritte al costo, che comprende, oltre al prezzo di acquisto, gli eventuali oneri accessori direttamente imputabili ed alla messa in funzione del bene e contabilizzati al netto dei relativi fondid’ammortamento,qualora gli immobili siano soggetti ad ammortamento. Le valutazioni sono annualmente sottoposte a perizia redatta da un esperto indipendente. Investimenti in imprese del Gruppo Sono iscritti al costo. Qualora il valore di costo risulti superiore alla corrispondente quota di Patriminio Netto, si procede a sottoporre la partetecipazione a test d’impairment, al fine di rilevare eventuali perdite durevoli di valore. Azioni e titoli di debito ad utilizzo durevole e non durevole Nella categoria dei titoli ad utilizzo durevole rientrano gli investimenti finanziari aventi le seguenti caratteristiche: • Titoli a reddito fisso per i quali è previsto il mantenimento in portafoglio fino alla naturale scadenza. |
• Partecipazioni ed investimenti in altre Società, se si tratta di investimenti strategici. Tali attivi sono valutati al costo d’acquisto, pari al prezzo di acquisto o di sottoscrizione, comprensivo delle spese accessorie rettificato dagli scarti di emissione e negoziazione; inoltre il costo viene rettificato in caso di perdita durevole di valore. I titoli ad utilizzo non durevole sono iscritti in dase ai regolamenti contabili in vigore al 31/12/2020. Crediti Sono esposti al loro valore di presumibile realizzo così come disposto dal comma 9 dell’art. 16 del D.Lgs. 173/1997 e al netto dei relativi fondi di svalutazione. Debiti |
Sono rilevati al loro valore nominale. Ratei e risconti |
Sono stati determinati secondo il criterio dell'effettiva competenza temporale dell'esercizio. Riserve tecniche |
La Riserva Premi è stata calcolata con il metodo “pro rata-temporis” determinata per ogni singola polizza, per ogni ramo ed al netto delle spese dirette di acquisizione. La Riserva per rischi in corso destinata alla copertura dei rischi incombenti sull'impresa, dopo la fine dell'esercizio, è determinata come previsto dall’art.11 del Regolamento ISVAP (ora Ivass) n. 16/2008. Le quote delle riserve premi a carico dei riassicuratori sono state calcolate in conformità ai trattati. La Riserva Sinistri viene determinata in conformità ai critiri e ai principi indicati dal Regolamento Isvap (ora Ivass) n. 16/2008, articoli 24 e seguenti. Viene |
inizialmente effettuata una valutazione analitica separata a costo ultimo di ciascun sinistro denunciato e non ancora interamente pagato alla fine dell’esercizio. Ai fini della determinazione della riserva a costo ultimo, le risultanze del metodo dell’inventario sopra indicato vengono verificate alla luce dall’analisi dello smontamento delle riserve nell’esercizio. Per i rami caratterizzati da processi di liquidazione lenti, quali i rami RC Auto e RC Generale, sono state inoltre implementate metodologie statistico attuariali di verifica della congruità delle riserve risultanti dal metodo dell’inventario. La Riserva per sinistri avvenuti ma non ancora denunciati è stata stimata sulla base dell’incidenza osservata nell’esercizio precedente. Per i rami RC Auto e RC Generale è stata applicata una metodologia statistico attuariale. La Riserva di perequazione è stanziata a fronte dei rischi delle calamità naturali così come previsto dal Capo III, Titolo II del Regolamento Isvap n°16 del 4 marzo 2008. Le riserve a carico dei Riassicuratori sono calcolate secondo i trattati. Fondi per rischi ed oneri Gli accantonamenti per rischi ed oneri sono destinati a coprire le perdite o debiti di natura determinata, di esistenza certa o probabile, dei quali tuttavia alla chiusura dell’esercizio sono indeterminati o l’ammontare o la data di sopravvenienza. |
Trattamento di Fine Rapporto Rappresenta l'effettivo debito maturato verso i dipendenti in conformità di legge e dei contratti di lavoro vigenti. |
Imposte sul reddito |
Le imposte sono state contabilizzate in applicazione dei disposti fiscali vigenti e per competenza. La voce relativa alle imposte sul reddito di esercizio comprende sia gli importi relativi alle imposte correnti che gli importi relativi all’adeguamento delle imposte differite e/o anticipate, in applicazione del principio contabile n° 25 emanato nel marzo 1999 dal Consiglio Nazionale dei Dottori Commercialisti e Ragionieri. Le imposte differite e/o anticipate sono puntualmente adeguate tenendo conto delle differenze temporanee tra i valori patrimoniali iscritti e i corrispondenti valori riconosciuti ai fini fiscali. |
Riconoscimento ricavi I premi lordi comprendono tutti gli importi maturati nell’esercizio per contratti di assicurazione, al netto degli annullamenti afferenti i premi dell’esercizio. I ricavi di natura finanziaria e di servizi vengono riconosciuti in base alla competenza temporale. I dividendi sono rilevati per cassa, con la sola eccezione delle società controllate, i cui dividendi/utili vengono rilevati secondo il principio della maturazione qualora il C.d.A. della controllata sottoposta a influenza dominante abbia deliberato la proposta di distribuzione del dividendo/utile prima dell’approvazione del progetto di bilancio di Assicuratrice Milanese S.p.A. |
Criteri di conversione dei valori espressi in valuta
Non risultano in essere crediti e debiti espressi in valuta estera.
Xxxxxxxx, impegni e altri conti d’ordine
Gli impegni e le garanzie sono indicati nei Conti d'ordine al loro valore contrattuale.
I rischi per i quali la manifestazione di una passività è probabile sono iscritti nelle note esplicative e accantonati secondo criteri di congruità nei fondi rischi.
I rischi per i quali la manifestazione di una passività è solo possibile sono descritti nella Nota Integrativa senza procedere allo stanziamento di fondi rischi
secondo i principi contabili di riferimento. Non si tiene conto dei rischi di natura remota.
I titoli in deposito presso terzi sono iscritti al valore nominale.
PARTE B – INFORMAZIONI SULLO STATO PATRIMONIALE E SUL CONTO ECONOMICO
STATO PATRIMONIALE – ATTIVO
Sezione 1 - Attivi immateriali (voce B)
Gli attivi immateriali, interamente costituiti da “Altri costi pluriennali” ammontano a 1.036 migliaia di euro, con una variazione negativa di 139 migliaia di euro rispetto l’esercizio precedente, sono esposti al netto delle quote di ammortamento.
Le immobilizzazioni immateriali sono ammortizzate in base alla loro residua possibilità di utilizzo.
La movimentazione della voce nell’esercizio è così sintetizzata:
• Costi di ampliamento
Descrizione | Importo |
Costo Storico | 23.079 |
Ammortamenti esercizi precedenti | -22.053 |
Saldo al 31 dicembre 2019 | 1.026 |
Incremento dell'esercizio | 0 |
Decremento dell'esercizio | 0 |
Ammortamenti dell'esercizio | -1.026 |
Saldo al 31 dicembre 2020 | 0 |
• Altri costi pluriennali
Descrizione | Importo |
Costo Storico | 6.133.506 |
Ammortamenti esercizi precedenti | -4.958.978 |
Saldo al 31 dicembre 2019 | 1.174.528 |
Incremento dell'esercizio | 276.670 |
Decremento dell'esercizio | 0 |
Ammortamenti dell'esercizio | -415.144 |
Saldo al 31 dicembre 2020 | 1.036.054 |
L’incremento dell’anno si riferisce principalmente agli investimenti implementativi sostenuti dalla Compagnia per gli sviluppi di personalizzazione del software “Pass Compagnia” di RGI Outsourcing e del nuovo software XLayers per la gestione della riassicurazione.
Sezione 2 - Investimenti (Voce C)
2.1 Terreni e fabbricati (voce C.I)
Il valore dei terreni e fabbricati ammonta, al netto del fondo ammortamento, ammonta a 7.728 migliaia di euro in decremento di 66 migliaia di euro rispetto il precedente esercizio.
La tabella seguente illustra le variazioni dell’esercizio:
Descrizione | Importo |
Costo Storico | 8.153.229 |
Ammortamenti esercizi precedenti | -358.847 |
Saldo al 31 dicembre 2019 | 7.794.382 |
Acquisizioni dell'esercizio | 0 |
Cessioni dell'esercizio | 0 |
Ammortamenti dell'esercizio | -65.901 |
Saldo al 31 dicembre 2020 | 7.728.481 |
Nella tabella seguente si elencano le tipologie:
Descrizione | 31/12/2020 | 31/12/2019 |
Immobili ad uso impresa | 2.002.929 | 2.068.830 |
Immobili ad uso terzi | 0 | 0 |
Altri immobili | 5.691.929 | 5.691.929 |
Immobiliz. In corso e acconti | 33.623 | 33.623 |
Saldo | 7.728.481 | 7.794.382 |
I valori si riferiscono:
Immobile | Destinazione | Valore perizia | Valore bilancio |
Assago | uso impresa | 550.000 | 323.474 |
Cognento | uso impresa | 700.000 | 369.364 |
Roma | uso impresa | 1.400.000 | 1.310.090 |
Bologna | altri immobili | 510.000 | 505.721 |
Pinzolo | altri immobili | 3.570.000 | 3.078.145 |
Tenuta agricola | altri immobili | 2.100.000 | 2.108.064 |
Immob. In corso | Immob. In corso e acconti | 33.623 | |
Totale | 8.830.000 | 7.728.481 | |
Relativamente agli immobili di Assago e Cognento il valore del terreno ammonta rispettivamente a 108 migliaia di euro e 123 migliaia di euro.
Tutte le perizie sono redatte da un professionista indipendente nel rispetto dei criteri dettati dall’Ivass.
2.2 Investimenti in imprese del gruppo e in altre partecipate (voce C.II)
La voce ammonta ad euro 15.021 migliaia di euro ed è così costituita:
2.2.1 Azioni e quote di imprese (voce C.II.1)
La voce presenta un saldo di fine esercizio pari ad 15.021 migliaia di euro.
Società | % di controllo | Patrimonio Netto di pertinenza | Bilancio 31/12/2020 | Bilancio 31/12/2019 | Differenza PN e Bilancio |
Gam Servizi s.r.l. | 99,97% | 4.112.256 | 2.519.200 | 2.519.200 | 1.593.056 |
Ass. Mi. 1 Imm. S.p.A. | 100,00% | 12.037.334 | 12.500.000 | 12.500.000 | -462.666 |
Emilbanca | 1.931 | 1.931 | 0 | ||
Modena Capitale Aviation | 0 | 0 | 0 | ||
Totale | 15.021.131 | 15.021.131 | 1.130.390 |
Si precisa che, per la Società Ass. Mi. 1, il maggior valore iscritto a bilancio rispetto al patrimonio netto risulta giustificato alla luce del valore di mercato degli immobili evidenziato da apposite perizie, dalle quali non si evince perdita durevole di valore.
2.2.3 Finanziamenti ad imprese controllate (voce C.II.3)
Non sono in essere finanziamenti ad imprese controllate.
2.3 Altri Investimenti Finanziari (voce C.III)
Gli Altri investimenti finanziari ammontano complessivamente a 64.097 migliaia di euro e registrano, rispetto all’esercizio precedente, un decremento di 9.233 migliaia di euro.
Le tabelle che seguono ne illustrano la composizione.
a) Attività ad utilizzo durevole
Descrizione | Val. nominale Quantità | Bilancio 2020 | Bilancio 2019 | Variazioni |
AZIONI ENI | 195.341 | 2.349.747 | 0 | 2.349.747 |
AZIONI MEDIOBANCA | 65.700 | 499.504 | 0 | 499.504 |
POLONIA TASSO 1% 19/29 | 0 | 0 | 1.034.963 | (1.034.963) |
IRELAND TASSO 1,35% 18/31 | 0 | 0 | 1.605.667 | (1.605.667) |
BELGIO XXXXX 0,90% 19/29 | 0 | 0 | 1.574.603 | (1.574.603) |
SPAGNA TASSO 1,45% 19/29 | 0 | 0 | 5.392.760 | (5.392.760) |
FRANCE TASSO 0,5% MAG 2029 | 0 | 0 | 1.020.318 | |
TOTALE TITOLI QUOTATI | 2.849.251 | 10.628.312 | (7.779.061) |
Il criterio di valutazione dei titoli è invariato rispetto al precedente esercizio. I titoli sono valorizzati al costo storico d’acquisto rettificato del valore di competenza degli scarti sui titoli stessi.
b) Attività ad utilizzo non durevole
Descrizione BTP 1 APR 2030 TASSO 1,35% | Val. nom. Quantità | Bilancio 2020 | Bilancio 2019 | Variazioni -19.886.000 |
0 | 0 | 19.886.000 | ||
TOTALE TITOLI E OBBLIGAZ. QUOTATI | 0 | 19.886.000 | -19.886.000 | |
0 | ||||
TOTALE TITOLI E OBBLIGAZ.NON QUOTATI | 0 | 0 | 0 | |
- | - | 0 | ||
TOTALE GENERALE TITOLI NON DUREVOLI | 0 | 19.886.000 | -19.886.000 |
Tutti i titoli ad utilizzo non durevole quotati sono valutati in base ai regolamenti in vigore.
Per maggiori dettagli sul raffronto tra valori di carico e di mercato degli investimenti finanziari si rimanda all’allegato n. 8 alla nota integrativa.
2.3.6 Depositi presso enti creditizi (voce C.III.6)
La voce presenta un saldo di 12.000 migliaia di euro in diminuzione di 3.000 migliaia di euro rispetto all’esercizio precedente ed è così suddivisa:
• Per 4.000 migliaia di euro deposito vincolato in essere presso la Banca San Felice;
• Per 8.000 migliaia di euro deposito vincolato in essere presso la Banca INTESA San Paolo.
Tutti i depositi hanno scadenza entro 12 mesi e sono in ogni caso liquidabili anticipatamente.
2.3.7 Investimenti finanziari diversi (voce C.III.7)
La voce ammonta a 26.498 migliaia di euro e risulta composta da una polizza vita ramo 1° a capitale garantito della Compagnia Aviva per euro 5.000 e per euro
21.468 da pronti contro termine effettuati con la banca UBI con scadenza gennaio 2021 e sottostante titoli di stato.
Sezione 4 - Riserve tecniche a carico dei Riassicuratori (Voce D bis)
La voce ammonta a 50.809 migliaia di euro e registra una variazione in aumento di 236 migliaia di euro rispetto all’esercizio precedente.
Descrizione | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazioni |
Riserva premi su cessione rischi | |||
Assicurazioni dirette | 10.876.202 | 9.600.942 | 1.275.260 |
Riserva sinistri su cessione rischi | |||
Assicurazioni dirette | 39.932.459 | 40.971.684 | (1.039.225) |
Totale | 50.808.661 | 50.572.626 | 236.035 |
Sezione 5 - Crediti (Voce E)
Il totale dei Crediti ammonta a 40.047 migliaia di euro con una variazione in aumento rispetto l’esercizio precedente di 9.136 migliaia di euro ed è così suddiviso:
Descrizione | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazioni |
Verso assicurati premi esercizio | 6.263.895 | 4.829.485 | 1.434.410 |
Verso assicurati premi esercizi prec. | 0 | 0 | 0 |
Verso agenti e altri intermediari | 6.615.068 | 5.249.098 | 1.365.970 |
Compagnie conti correnti | 539.567 | 149.678 | 389.889 |
Assic. e terzi per somme da recuperare | 1.272.256 | 1.012.901 | 259.355 |
Credito da operazioni di xxxxx.xx | 10.108.564 | 5.095.315 | 5.013.249 |
Altri crediti | 15.247.872 | 14.575.097 | 672.775 |
Totale | 40.047.223 | 30.911.574 | 9.135.649 |
La voce di credito verso assicurati per 6.264 migliaia di euro è al netto del fondo svalutazione crediti verso assicurati stanziato nell’esercizio per 556 migliaia di euro.
La voce di credito verso intermediari di assicurazione per 6.615 migliaia di euro di cui incassati alla data odierna 5.053 migliaia di euro, rappresenta, principalmente, quanto da questi dovuto al 31 dicembre 2020 per le rimesse dei saldi di chiusura esercizio, le principali posizioni sono le seguenti:
• Ag. 253 | Assitorino | 569 migliaia di euro |
• Ag. 130 | Assita | 1.335 migliaia di euro |
• Ag. 777 | HorusConsulent | 364 migliaia di euro |
• Ag. 360 | Assimedici | 920 migliaia di euro |
La voce principale dei crediti Compagnie conti correnti è costituito dal flusso dei pagamenti della stanza di compensazione relativa al mese di dicembre.
La voce, crediti derivanti da operazioni di riassicurazione nei confronti di Compagnie di assicurazione e riassicurazione, evidenzia il seguente dettaglio:
Descrizione | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazioni |
Swiss | 5.311.846 | 1.863.637 | 3.448.209 |
Mapfre | 0 | 23.657 | -23.657 |
Scor | 7.153 | 38.084 | -30.931 |
Allianz | 111 | 111 | 0 |
Gothaer | 14.854 | 14.854 | 0 |
Ismea | 0 | 1.324.216 | |
BDB limited | 350 | 9.320 | |
Axa (ex Xxxxxx ) | 1.870.736 | 493.383 | 1.377.353 |
Ms Xxxxx | 39.680 | 389.402 | -349.722 |
Trans Re | 58.446 | 199.451 | -141.005 |
General RE | 2.805.388 | 737.247 | |
Frankona | 0 | 1.953 | -1.953 |
CREDITI | 10.108.564 | 5.095.315 | 5.013.249 |
La tabella che segue riporta il dettaglio della voce Altri crediti:
Descrizione | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazioni |
Crediti vs. Controllante per cons. fiscale | 2.233.194 | 2.241.333 | -8.139 |
Erario conto imposte anticipate | 3.536.916 | 3.896.194 | -359.278 |
Fornitori conto anticipi | 28.807 | 171.067 | -142.260 |
Erario c/acconti IRAP | 831.483 | 416.712 | 414.771 |
Erario per ritenute di acconto | 49.933 | 55.391 | -5.458 |
Credito vs Erario | 111.136 | 114.396 | -3.260 |
Crediti diversi | 528.596 | 599.643 | -71.047 |
Erario per acconto imposta sulle xxx.xx | 7.927.807 | 7.080.361 | 847.446 |
Totale | 15.247.872 | 14.575.097 | 672.775 |
I crediti verso la controllante si riferiscono agli acconti IRES e IRAP versati alla capogruppo nell’ambito del regime di tassazione del Consolidato Fiscale al quale la Compagnia aderisce.
Le “imposte anticipate” ammontano a 3.537 migliaia di euro e sono iscritte in bilancio in quanto i piani previsionali aziendali hanno dimostrato con ragionevole certezza l’esistenza, negli esercizi futuri, di imponibili fiscali sufficienti al loro annullamento. Sono calcolate applicando le aliquote fiscali in vigore nell’esercizio nel quale le differenze temporanee si riverseranno, previste dalla normativa fiscale vigente
alla data di riferimento del bilancio e pertanto sono state adeguate a quanto previsto dalla c.d. “Legge di Stabilità 2016” - Legge n. 208 del 28 dicembre 2015.
La Compagnia ha versato all’Erario, ai sensi di quanto previsto dalle vigenti disposizioni normative, un acconto sulle imposte a carico degli assicurati che incasserà nel 2021 di 7.928 migliaia di euro, importo corrispondente al 90% delle imposte versate nel 2019.
Sezione 6 - Altri elementi dell’attivo (Voce F)
Il totale degli Altri elementi dell’attivo ammonta a 36.263 migliaia di euro e registra un incremento, rispetto all’esercizio precedente, di 3.661 migliaia di euro.
• Attivi materiali e scorte
La voce ammonta, al netto dei relativi fondi di ammortamento ad 3.238 migliaia di euro e registra un decremento, rispetto all’esercizio precedente, di 270 migliaia di euro; la composizione e le movimentazioni di tale voce sono evidenziate nelle tabelle sottostanti.
1. Mobili, macchine ufficio e mezzi di trasporto interno
Descrizione | Importo |
Costo Storico | 4.370.494 |
Ammortamenti esercizi precedenti | -1.882.195 |
Saldo al 31 dicembre 2019 | 2.488.299 |
Acquisizioni dell'esercizio | 66.537 |
Dismissioni dell'esercizio | 0 |
Ammortamenti dell'esercizio | -241.224 |
Saldo al 31 dicembre 2020 | 2.313.612 |
2. Beni mobili iscritti in pubblici registri
Descrizione | Importo |
Costo Storico | 880.075 |
Ammortamenti esercizi precedenti | -660.265 |
Saldo al 31 dicembre 2019 | 219.810 |
Acquisizioni dell'esercizio | 5.940 |
Dismissioni dell'esercizio | 0 |
Ammortamenti dell'esercizio | -108.100 |
Saldo al 31 dicembre 2020 | 117.650 |
3. Impianti e attrezzature
Descrizione | Importo |
Costo Storico | 209.965 |
Ammortamenti esercizi precedenti | -205.827 |
Saldo al 31 dicembre 2019 | 4.138 |
Acquisizioni dell'esercizio | 12.564 |
Dismissioni dell'esercizio | 0 |
Ammortamenti dell'esercizio | -4.012 |
Saldo al 31 dicembre 2020 | 12.690 |
Rivalutazioni delle immobilizzazioni materiali alla fine dell'esercizio
Ai sensi dell'articolo 10 legge n. 72/1983, si precisa che sulle immobilizzazioni materiali iscritte nel Bilancio della Società al 31 dicembre 2020, non sono state fatte rivalutazioni monetarie.
• Disponibilità liquide
La voce ammonta a 32.799 migliaia di euro ed è così composta:
Descrizione | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazione |
C/C bancari e postali Assegni e consistenza di cassa | 32.792.178 7.059 | 28.317.325 4.867 | 4.474.853 2.192 |
Totale | 32.799.237 | 36.452.508 | 4.477.045 |
• Azioni o quote proprie
Al 31 dicembre 2020 la società non possiede azioni proprie.
• Altre attività
La voce ammonta a 226 migliaia di euro e registra un decremento, rispetto all’esercizio precedente, di 577 migliaia di euro.
Sezione 7 - Ratei e risconti (Voce G)
Rappresentano le quote di costi o proventi comuni a due esercizi contigui computate nel rispetto del criterio della competenza temporale.
La composizione della voce è così dettagliata:
Descrizione | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazioni |
Per interessi | 165.815 | 297.885 | -132.070 |
Per canoni di locazione | 812.271 | 5.505 | 806.766 |
Altri ratei e risconti | 1.356.988 | 1.521.813 | -164.825 |
Totale | 2.335.074 | 2.061.905 | 273.169 |
La voce ratei per interessi di 173 migliaia di euro è composta dalle seguenti voci:
• interessi su titoli obbligazionari e depositi per 52 migliaia di euro
• interessi sulla cedola della polizza Aviva per 114 migliaia di euro
la voce canoni di locazione di 812 migliaia di euro è composta dagli anticipi di canoni di locazione alla controllata Ass. Mi 1.
La voce altri ratei e risconti di 1.357 migliaia di euro è composta principalmente dalle seguenti voci:
• risconto delle spese, già pagate nell’esercizio, relative all’attività di assistenza giudiziale e stragiudiziale fornita dal pool di Avvocati in relazione ai sinistri per 593 migliaia di euro. Tale importo trova corrispondenza, quale componente della voce spese, nella riserva sinistri.
• Risconto del premio decennale, già totalmente pagato nell’esercizio, del trattato LPT verso il Riassicuratore Scor per 575 migliaia di euro.
• risconti per il canone di abbonamento alla banca dati Cribis per 87 migliaia di euro
STATO PATRIMONIALE – PASSIVO
Sezione 8 - Patrimonio netto (Voce A)
Il Patrimonio netto della Società ammonta a 55.602 migliaia di euro contro
47.064 migliaia di euro dell’esercizio precedente.
Di seguito si evidenzia la destinazione dell’utile relativo all’esercizio 2019 e la variazione del capitale sociale avvenuta nel mese di aprile 2020 in seguito alla delibera dell’assemblea straordinaria della Società che ha raccolto la proposta di aumento di capitale da 35.000 migliaia di euro a 40.000 migliaia di euro mediante utilizzo delle riserve e degli utili precedentemente accantonati.
Descrizione | 31/12/2019 | Destinaz. Risultato 2019 | Variazione Cap. sociale | 31/12/2020 |
Capitale | 35.000.000 | 5.000.000 | 40.000.000 | |
Riserva da sovrapprezzo azioni | 0 | 0 | 0 | |
Altre Riserve | 0 | 3.520.868 | -3.520.868 | 0 |
Riserva legale | 3.870.045 | 398.922 | -1.263.345 | 3.005.622 |
Utili (perdite) portati a nuovo | 215.787 | 0 | -215.787 | 0 |
Utili (perdite) dell’esercizio | 7.978.444 | -7.978.444 | 12.596.105 | |
Dividendi distribuiti | 4.058.654 | |||
Totale | 47.064.276 | 55.601.727 |
Il Capitale Sociale ammonta a 40.000 migliaia di euro ed è così suddiviso:
Azioni | Numero | Valore nominale |
Ordinarie | 76.923.077 | 0,52 |
Totale | 76.923.077 | 0,52 |
Il prospetto della disponibilità e delle utilizzazioni delle poste di patrimonio netto ai sensi dell’art. 2427 c.c. è il seguente:
Natura/Descrizione | Importo | Possibilità di utilizzazione | Quota disponibile | Riepilogo delle utilizzazioni effettuate nei tre precedenti esercizi | |
Per copertura perdite | Altro | ||||
Capitale | 40.000.000 | ||||
Riserve di capitale: | |||||
Ris. da sovrapprezzo azioni | 0 | A,B,C | |||
Altre Riserve | 0 | A,B,C | 3.520.868 | ||
Riserve di utili: | |||||
Riserva legale | 3.005.622 | B | 1.263.345 | ||
Utili portati a nuovo | A,B,C | 973.767 | |||
Totale | 43.005.622 | ||||
A: Per aumento capitale | |||||
B: Per copertura perdite | |||||
C: Per distribuzione ai soci | |||||
Sezione 9 - Passività subordinate (Voce B)
La voce non è presente nell’esercizio.
Sezione 10 - Riserve tecniche (Voce C)
Il totale delle Riserve tecniche ammonta a 110.387 migliaia di euro e registra un decremento, rispetto all’esercizio precedente, di 1.227 migliaia di euro.
Descrizione | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazione |
Riserva premi su rischi delle | |||
Assicurazioni dirette Riserva sinistri su rischi delle | 30.666.267 | 28.145.486 | 2.520.781 |
Assicurazioni dirette | 79.716.957 | 83.464.984 | (3.748.027) |
Riserve di perequazione | 4.242 | 4.222 | 20 |
Totale | 110.387.466 | 111.614.692 | -1.227.226 |
La Riserva premi ammonta a 30.666 migliaia di euro ed è così suddivisa per singolo ramo di bilancio:
Xxxx | Xxxxxxx premi al 31/12/2020 | Riserva premi al 31/12/2019 | Variazione |
Infortuni | 1.733.101 | 1.822.676 | -89.575 |
Malattie | 35.848 | 37.864 | -2.016 |
A.R.D. | 798.574 | 644.727 | 153.847 |
Corpi Veic. Marittimi | 1.535 | 1.566 | -32 |
Trasporti | 0 | 0 | 0 |
Incendio | 3.981.201 | 4.257.012 | -275.811 |
A. D. ai Beni | 74.397 | 81.122 | -6.725 |
R. C. Auto | 4.171.039 | 4.528.354 | -357.315 |
X. X. Xxxxxxxxx | 18.272 | 34.590 | -16.319 |
R.C. Generale | 14.171.448 | 13.718.977 | 452.471 |
Cauzioni | 3.703.868 | 1.434.622 | 2.269.246 |
Perdite Pecun. | 2.424 | 3.106 | -683 |
Tutela giudiziaria | 1.721.294 | 1.323.959 | 397.334 |
Assistenza | 253.267 | 256.910 | -3.643 |
TOTALE | 30.666.267 | 28.145.486 | 2.520.780 |
La riserva premi è stata calcolata col metodo del pro-rata-temporis sulla base dei premi lordi contabilizzati dedotte le spese di acquisizione: provvigioni e altre spese di acquisizione direttamente imputabili.
La riserva premi del ramo infortuni è stata incrementata per 56 migliaia di euro per accantonamento a riserva integrativa in base agli art. 18 e 19 del Regolamento Isvap (ora Ivass) 16/2008; in base agli art. 9, 10 e 11 è stata accantonata la riserva per rischi in corso per il ramo malattia per 8 migliaia di euro, in base all’art.13 è stata incrementata di 1.083 migliaia di euro la riserva premi del ramo cauzioni.
La Riserva Sinistri, che comprende anche la Riserva per sinistri accaduti ma non ancora denunciati (Riserva tardivi) ammonta a 79.717 migliaia di euro.
La Riserva Sinistri è stata determinata a partire dalla valutazione analitica separata a costo ultimo di ciascun sinistro denunciato e non ancora interamente pagato alla fine dell’esercizio. In relazione ad ogni sinistro, la riserva sinistri appostata è composta dall’ammontare delle somme che, sulla base di una prudente valutazione effettuata sulla base di elementi obiettivi, risultano necessarie per far fronte al risarcimento del danno, alle spese dirette e alle spese di liquidazione.
Ai fini della determinazione della riserva a costo ultimo, le risultanze del metodo dell’inventario sopra indicato sono state verificate alla luce dall’analisi dello
smontamento delle riserve nell’esercizio. Per i rami RC Auto e RC Generale, caratterizzati da processi di liquidazione lenti, sono state inoltre implementate metodologie statisco attuariali di verifica della congruità delle riserve risultanti dal metodo dell’inventario, all’esito di tali valutazioni si è prudenzilamente proceduto ad apportare integrazioni di riserva rispetto alle valutazioni analitiche. La Compagnia ha, inoltre, appostato un’ulteriore riserva per le spese di liquidazione interne.
La Riserva per sinistri avvenuti ma non ancora denunciati è stata stimata sulla base dell’incidenza osservata nel 2020. Per il ramo RC Auto e il ramo R.C.G. è stata applicata una metodologia statistico attuariale.
Per i sinistri della generazione corrente in regime CARD gestiti da altre Compagnie a riserva al 31 dicembre è stato appostato un valore di riserva pari all’effettivo forfait debitore, determinato in base alle regole stabilite per il 2020 dalla convenzione CARD, così come operato per i forfait attivi dei sinistri CARD gestionari.
La riserva di perequazione relativa al ramo incendio ammonta a 4 migliaia di euro ed è determinata in base alle disposizioni contenute nel Regolamento Isvap (ora Ivass) n. 16/2008.
Sezione 12 - Fondi per Rischi e Oneri (Voce E)
La voce si compone dei seguenti accontamenti:
• fondo di 2.932 migliaia di euro a fronte del potenziale premio integrativo da riconoscere a Scor in relazione al trattato LPT riferito alle riserve del ramo R.C.G. - serie 2003 – 2015.
• fondo di 441 migliaia di euro a fronte dei crediti verso Agenti in sofferenza; il fondo è stato utilizzato nell’esercizio per 69 migliaia di euro per lo stralcio di crediti precedenti il 2011 e prudenzialmente implementato di 100 migliaia di euro;
• un fondo di 50 migliaia di euro per potenziali sanzioni, il fondo è stato utilizzato nell’esercizio per 84 migliaia di euro.
Sezione 13 - Debiti e altre passività (Voce G)
Il totale dei debiti e delle altre passività ammonta a 25.142 migliaia di euro in decremento di 3.126 migliaia di euro rispetto al precedente esercizio.
I debiti sono valutati al loro valore nominale e la scadenza degli stessi è così suddivisa:
Descrizione | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazione |
Intermediari di assicurazione | 0 | 0 | 0 |
Compagnie conti correnti | 0 | 0 | 0 |
Assicurati per depositi cauz. e premi | 44.554 | 168.573 | -124.019 |
Compagnie di assicurazione e riass. | 12.718.408 | 16.161.388 | -3.442.980 |
Trattamento di fine rapporto | 1.206.331 | 1.225.253 | -18.922 |
Debiti per imposte a carico ass.ti | 1.797.625 | 1.475.376 | 322.249 |
Debiti tributari diversi | 1.635.540 | 1.148.741 | 486.799 |
Debiti verso istituti di previdenza | 195.299 | 199.411 | -4.112 |
Debiti diversi | 5.173.863 | 5.177.817 | -3.954 |
Provv. su premi in corso di riscoss. | 956.959 | 765.847 | 191.112 |
Passività diverse | 1.414.116 | 1.947.516 | -533.400 |
Totale | 25.142.696 | 28.269.922 | -3.127.226 |
La voce debiti derivanti da operazioni di riassicurazione nei confronti di Compagnie di assicurazione e riassicurazione, evidenzia il seguente dettaglio:
Descrizione | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazioni |
Swiss | 4.321.649 | 4.189.051 | 132.598 |
Europ Assistance | 52.619 | 92.173 | -39.554 |
Scor | 2.683.551 | 7.584.438 | -4.900.887 |
Aon | 0 | 144.798 | -144.798 |
Ismea | 1.043.238 | 0 | 1.043.238 |
BDB Limited | 865.957 | 651.136 | 214.821 |
Qatar | 0 | 104.822 | -104.822 |
Atradius | 112.236 | 94.340 | 17.896 |
CCR RE | 87.295 | 73.376 | 13.919 |
Axa (ex Xxxxxx) | 1.514.848 | 1.500.594 | 14.254 |
Xxxxx | 54.361 | 22.293 | 32.068 |
General Re | 1.982.654 | 1.704.367 | 278.287 |
DEBITI | 12.718.408 | 16.161.388 | -3.442.980 |
La voce trattamento di fine rapporto di lavoro subordinato è così movimentata:
Saldo | Importo |
Saldo al 31 dicembre 2019 | 1.225.253 |
Saldo al 31 dicembre 2020 | 1.206.331 |
Variazione | (18.922) |
La variazione è così costituita:
Incremento per accantonamento dell'esercizio Decrementi per risoluzione rapporto o anticipi | 125.120 144.042 |
Variazione | (18.922) |
Il fondo accantonato rappresenta l'effettivo debito della Società al 31 dicembre 2020 verso i dipendenti in forza a tale data.
La voce Debiti diversi è così suddivisa:
Descrizione | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazioni |
Deb. Verso la controllante | 4.229.919 | 2.288.585 | 1.941.334 |
Debiti verso Fornitori | 181.768 | 106.109 | 75.659 |
Azionisti conto dividendi | 464.892 | 354.733 | 110.159 |
Debiti Diversi | 297.284 | 2.428.390 | -2.131.106 |
Totale | 5.173.863 | 5.177.817 | -3.954 |
I debiti verso la controllante sono l’effetto dell’adesione al Consolidato fiscale di Gruppo e si riferiscono alle imposte di competenza dell’esercizio.
La voce “azionisti conto dividendi” si riferisce a dividendi relativi agli esercizi precedenti per i quali i soci non hanno ancora richiesto il pagamento.
La voce Passività Diverse, pari a 1.414 migliaia di euro, è principalmente così suddivisa:
• per 434 migliaia di euro dal conto incassi in sospeso composto dagli incassi relativi agli ultimi giorni dell’esercizio pareggiati nei primi giorni dell’esercizio successivo
• per 729 migliaia di euro dal conto assegni in transito per i quali è attesa la regolazione finanziaria
• per 238 migliaia di euro da fatture e note da ricevere.
Sezione 14 - Ratei e risconti (Voce H)
Rappresentano le quote di costi o proventi comuni a due esercizi contigui computate nel rispetto del criterio della competenza temporale.
La composizione della voce è costituita
• per 0 migliaia di euro per ratei e risconti per interessi
• per 6 migliaia di euro per ratei e risconti per canoni di locazione
• per 27 migliaia di euro per altri ratei e risconti
Sezione – GARANZIE, IMPEGNI E ALTRI CONTI D’ORDINE
Garanzie prestate da terzi nell’interesse dell’impresa
Fidejussione bancaria da UBI BANCA di 1.000 migliaia di euro prestata a favore del consorzio CARD per la liquidazione di sinistri del ramo RC Auto Obbligatorio.
Titoli depositati presso terzi
La voce, per un importo di 23.682 migliaia di euro, si riferisce per 2.171 migliaia di euro alle azioni quotate in portafoglio e per 21.510 migliaia di euro ai titoli di stato italiani sottostanti a due operazioni di pronti contro termine in essere con UBI BANCA.
CONTO ECONOMICO
Sezione 18 – Informazioni concernenti il conto tecnico dei rami danni (I)
Descrizione | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazione |
Premi lordi contabilizzati | 67.389.350 | 66.776.137 | 613.213 |
(-) Premi ceduti | 35.868.134 | 34.677.828 | 1.190.306 |
(-) Variazione dell'importo lordo della riserva premi | 2.520.780 | 1.473.729 | 1.047.051 |
(+) Variazione della riserva premi a carico riassicuratori | 1.275.260 | 1.330.333 | (55.073) |
TOTALE PREMI DI COMPETENZA AL NETTO DELLE CESSIONI IN RIASSICURAZIONE | 30.275.695 | 31.954.913 | (1.679.218) |
(+) Quota dell'utile degli investimenti trasferita al conto non tecnico | 663.496 | 1.237.414 | (573.918) |
Altri proventi tcnici al netto delle cessioni in xxxxx.xx | 272.270 | 239.484 | 32.786 |
Importi pagati | 28.424.860 | 45.206.558 | (16.781.698) |
(-) Quote a carico dei riassicuratori | 8.870.143 | 17.169.188 | (8.299.045) |
Recuperi sinistri pagati | 662.435 | 410.388 | 252.047 |
(-) Quote a carico dei riassicuratori | 122.081 | 15.885 | 106.196 |
Variazione della riserva sinistri | (3.748.026) | (7.459.011) | 3.710.985 |
(-) Quote a carico dei riassicuratori | 3.625.152 | 3.894.945 | (269.793) |
TOTALE ONERI RELATIVI AI SINISTRI AL NETTO DELLE QUOTE A CARICO DEI RIASSICURATORI | 11.641.186 | 16.288.911 | (4.647.725) |
Provvigioni di acquisizione | 11.350.682 | 10.441.813 | 908.869 |
Altre spese di acquisizione | 5.843.428 | 4.986.190 | 857.238 |
(-) Variazione delle provvigioni da ammortizzare | 0 | 0 | 0 |
Altre spese di amministrazione | 4.131.945 | 3.925.122 | 206.823 |
(-) Provvigioni ricevute dai riassicuratori | 20.864.156 | 14.204.244 | 6.659.912 |
TOTALE SPESE DI GESTIONE | 461.899 | 5.148.881 | -4.686.982 |
Altri oneri tecnici al netto delle cessioni in xxxxx.xx | 1.061.405 | 1.130.192 | (68.787) |
Variazione delle riserve di perequazione | 20 | 435 | (415) |
RISULTATO TECNICO DEI RAMI DANNI | 18.046.951 | 10.863.392 | 7.114.772 |
Premi di competenza del lavoro diretto
I Premi di competenza del lavoro diretto ammontano a 64.869 migliaia di euro e sono così suddivisi:
Cod. | Ramo | Premi di competenza 2020 | Premi di competenza 2019 | Variazioni |
01 | Infortuni | 4.259.030 | 4.033.014 | 226.016 |
02 | Malattia | 97.672 | 94.176 | 3.496 |
03 | A.R.D. | 2.389.727 | 1.763.316 | 626.411 |
06 | C.V.M. | 3.965 | 4.424 | -459 |
07 | Trasporti | 0 | 0 | 0 |
08 | Incendio | 1.767.397 | 1.595.323 | 172.074 |
09 | Altri danni ai beni | 4.422.560 | 7.123.708 | -2.701.148 |
10 | R.C.A | 13.089.262 | 13.803.881 | -714.620 |
12 | R.C.M | 58.584 | 81.930 | -23.346 |
13 | R.C.Generale | 33.587.008 | 33.157.003 | 430.005 |
15 | Cauzioni | 1.169.959 | 392.847 | 777.112 |
16 | Perdite pecuniarie | 10.413 | 13.312 | -2.899 |
17 | Tutela giudiziaria | 3.241.515 | 2.506.726 | 734.789 |
18 | Assistenza | 771.476 | 732.747 | 38.729 |
Totale | 64.868.569 | 65.302.407 | -433.838 |
Quota dell’utile degli investimenti trasferita dal conto non tecnico (Voce I.2)
La quota trasferita dal conto non tecnico è pari a 663 migliaia di euro ed è stata determinata applicando quanto contenuto nel Regolamento Isvap (ora Ivass) n° 22 del 4 aprile 2008.
Altri proventi tecnici, al netto delle cessioni in riassicurazione (Voce I.3)
La voce altri proventi tecnici ammonta a 272 migliaia di euro ed è composta dalle provvigioni sui premi annullati di esercizi precedenti.
Oneri relativi ai sinistri, al netto dei recuperi e delle quote a carico dei riassicuratori (V. I.4)
I sinistri di competenza ammontano a 11.641 migliaia di euro e sono così suddivisi:
31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazione | |
Importi pagati lordi | 28.424.860 | 45.206.558 | -16.781.698 |
Quota a carico dei riassicuratori | 8.870.143 | 17.169.188 | -8.299.045 |
Variazione dei recuperi lordi | 662.435 | 410.388 | 252.047 |
Quota a carico dei riassicuratori | 122.081 | 15.885 | 106.196 |
Variazione della riserv a sinistri | -3.748.026 | -7.459.011 | 3.710.985 |
Quota a carico dei riassicuratori | 3.625.152 | 3.894.945 | -269.793 |
Totale | 11.641.186 | 16.288.911 | -4.647.725 |
Lo smontamento delle riserve sinistri delle serie precedenti evidenzia nel complesso un saldo positivo di 286 migliaia di euro.
Nel ramo RC Generale lo smontamento dei sinistri movimentati (pagati, senza seguito e riaperti) ha evidenziato un saldo positivo per 4.685 migliaia di euro, al quale vanno aggiunti recuperi e somme da recuperare per 548 migliaia di euro. La riserva residua è stata prudenzialmente rivalutata per 5.005 migliaia di euro, dato che comprende un’integrazione determinata sulla base dei modelli statistico attuariali di
1.200 migliaia di euro. Nel complesso il ramo, considerati anche i recuperi, evidenzia un avanzo positivo dello smontamento di 53 migliaia di euro.
Nei ramo RC Auto e Natanti lo smontamento dei sinistri movimentati (pagati, senza seguito e riaperti) ha evidenziato, per i sinistri gestiti (NO CARD e CARD GEST), un saldo positivo per 250 migliaia di euro. Il ramo RC Auto evidenzia nel complesso uno smontamento negativo per 86 migliaia di euro, mentre il ramo RC Natanti presenta un risultato negativo per 397 migliaia di euro, esclusivamente imputabile ad un sinisto mortale tardivamente denunciato.
Gli altri rami hanno evidenziato nel complesso smontamenti positivi.
Nel prospetto seguente sono indicati, per ogni ramo di attività, i dati di smontamento delle serie precedenti, comprensivi dello sviluppo dei sinistri tardivi.
ANALISI TENUTA / MANCATA TENUTA RISERVE SINISTRI SERIE PRECEDENTI | |||||
RAMO | TOTALE RISERVE 31.12.2019 | TOTALE PAGATI NEL 2020 NETTO RECUPERI | TOTALE RISERVE SERIE PREC. AL 31.12.2020 | TENUTA (+) / MANCATA TENUTA (-) | |
1 | INFORTUNI | 2.761.060 | 650.787 | 1.585.316 | 524.957 |
2 | MALATTIA | 53.488 | 13.133 | 32.659 | 7.696 |
3 | A. R.D. | 448.825 | 288.460 | 104.505 | 55.860 |
6 | C.V.M. | 147 | 0 | 151 | -4 |
7 | TRASPORTI | 0 | 0 | 0 | 0 |
8 | INCENDIO | 661.457 | 350.611 | 205.257 | 105.589 |
9 | A. D. AI BENI | 242.780 | 183.009 | 39.475 | 20.296 |
10 | R.C.A | 30.524.931 | 7.991.455 | 22.619.253 | -85.777 |
12 | R.C.M | 71.977 | 29.037 | 439.900 | -396.960 |
13 | R .C. G. | 48.458.353 | 10.140.941 | 38.264.411 | 53.001 |
15 | CAUZIONI | 0 | 0 | 0 | |
16 | PERDITE PEC. | 0 | 0 | 0 | 0 |
17 | TUTELA GIUD. | 211.562 | 3.612 | 169.675 | 38.276 |
18 | ASSISTENZA | 30.403 | 56.392 | 11.195 | -37.184 |
TOTALE | 83.464.983 | 19.707.437 | 63.471.797 | 285.750 | |
Gli importi pagati lordi passano da 45.207 migliaia di euro dell’esercizio 2019 a
28.425 dell’esercizio corrente, con un decremento di 16.782 migliaia di euro. Su tale riduzione hanno inciso in particolare la flessione della frequenza sinistri, che ha caratterizzato quasi tutti i rami di attività ed è solo in parte ricollegabile agli effetti del lockdown, e l’ottimo andamento dei rischi agricoli, che ha beneficiato delle più favorevoli condizioni climatiche e dell’attenta politica assuntiva.
I sinistri pagati sono suddivisi per ramo di bilancio come illustrato nella sottostante tabella:
Cod. | Ramo | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazioni |
01 | Infortuni | 917.218 | 1.451.602 | -534.384 |
02 | Malattia | 77.907 | 98.176 | -20.269 |
03 | A.R.D. | 967.434 | 827.474 | 139.960 |
06 | C.V.M. | 0 | 0 | 0 |
07 | Trasporti | 0 | 0 | 0 |
08 | Incendio | 865.851 | 820.359 | 45.492 |
09 | Altri danni ai beni | 2.322.194 | 8.034.217 | -5.712.023 |
10 | R.C.A | 11.101.198 | 17.758.485 | -6.657.286 |
12 | R.C.M | 33.696 | 120.071 | -86.374 |
13 | R.C. Generale | 11.820.267 | 15.867.231 | -4.046.964 |
15 | Cauzioni | 21.581 | 0 | 21.581 |
16 | Perdite pecuniarie | 0 | 0 | 0 |
17 | Tutela giudiziaria | 92.117 | 10.675 | 81.441 |
18 | Assistenza | 205.397 | 218.269 | -12.872 |
Totale | 28.424.860 | 45.206.558 | -16.781.698 |
Spese di gestione (Voce I.7)
Le Spese di gestione ammontano a 462 migliaia di euro. Le Provvigioni di acquisizione sono così suddivise:
Cod. | Ramo | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazioni |
01 | Infortuni | 724.247 | 717.744 | 6.503 |
02 | Malattia | 23.859 | 24.947 | -1.087 |
03 | A.R.D. | 739.869 | 468.508 | 271.361 |
06 | C.V.M. | 708 | 784 | -76 |
07 | Trasporti | 0 | 0 | |
08 | Incendio | 399.567 | 291.685 | 107.882 |
09 | Altri danni ai beni | 637.353 | 842.889 | -205.536 |
10 | R.C.A | 1.343.689 | 1.466.536 | -122.847 |
12 | R.C.M | 2.991 | 5.590 | -2.598 |
13 | R.C.Diversi | 5.786.301 | 5.564.984 | 221.317 |
15 | Cauzioni | 845.595 | 436.645 | 408.950 |
16 | Perdite pecuniarie | 1.835 | 2.366 | -531 |
17 | Tutela giudiziaria | 678.111 | 453.063 | 225.048 |
18 | Assistenza | 166.556 | 166.073 | 483 |
Totale | 11.350.682 | 10.441.813 | 908.869 |
La voce Altre Spese di Amministrazione è così costituita:
Descrizione | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazioni |
Xxxxxx e stipendi | 1.448.277 | 1.361.653 | 86.624 |
Canoni e prestazioni EDP | 133.884 | 137.132 | -3.248 |
Consulenze xxxxx.xx, legali, notarili | 333.197 | 286.223 | 46.974 |
Affitti passivi | 465.947 | 454.650 | 11.297 |
Consiglio Amm. e Collegio Sindacale | 604.428 | 646.996 | -42.568 |
Utenze varie | 51.655 | 56.214 | -4.559 |
Cancelleria e stampati | 7.204 | 23.316 | -16.112 |
Altre spese varie | 1.087.352 | 958.938 | 128.414 |
TOTALE | 4.131.945 | 3.925.122 | 206.823 |
La voce Provvigioni e partecipazioni agli utili ricevute dai riassicuratori è costituita da provvigioni per 20.864 migliaia di euro ed è così costituita:
Cod. | Ramo | Provvigioni cedute 2020 | Provvigioni cedute 2019 | Variazioni |
01 | Infortuni | 1.416.828 | 991.112 | 425.716 |
02 | Malattia | 33.483 | 24.220 | 9.264 |
03 | A.R.D. | 997.137 | 495.166 | 501.971 |
06 | C.V.M. | 0 | 0 | 0 |
07 | Trasporti | 0 | 0 | 0 |
08 | Incendio | 552.374 | 280.713 | 271.661 |
09 | Altri danni ai beni | 77.246 | 55.104 | 22.143 |
10 | R.C.A | 4.493.587 | 3.308.494 | 1.185.093 |
12 | R.C.M | 18.643 | 18.883 | -241 |
13 | R.C.Generale | 11.532.465 | 8.152.410 | 3.380.055 |
15 | Cauzioni | 572.009 | 279.041 | 292.968 |
16 | Perdite pecuniarie | 0 | 0 | 0 |
17 | Tutela giudiziaria | 1.170.383 | 599.101 | 571.282 |
18 | Assistenza | 0 | 0 | 0 |
Totale | 20.864.156 | 14.204.244 | 6.659.912 |
L’incremento risulta principalmente ascrivibile al conguaglio di 6.142 migliaia di euro maturato in relazione al trattato proporzionale multiramo 2018/2020 per effetto dell’ottimo andamento tecnico registrato.
Altri oneri tecnici, al netto delle cessioni in riassicurazione (Voce I. 8)
Gli Altri oneri tecnici ammontano a 1.061 migliaia di euro e sono composti da annullamenti di natura tecnica di crediti verso assicurati per premi di esercizi precedenti e dall’accantonamento al fondo svalutazione crediti per 556 migliaia di euro.
Tale voce è così suddivisa:
Ramo | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazioni |
Infortuni | 31.235 | 27.213 | 4.022 |
Malattia | 4.247 | 1.666 | 2.582 |
A. R.D. | 7.602 | 8.880 | -1.279 |
C.V.M. | -2.439 | 0 | -2.439 |
Trasporti | 0 | 0 | 0 |
Incendio | 51.167 | 56.980 | -5.813 |
A. D. ai Beni | 13.062 | 7.914 | 5.148 |
X.X.Xxxx | 101.278 | 124.008 | -22.730 |
X.X.Xxxxxxxxx | 921 | 1.496 | -576 |
R .C. Generale | 747.664 | 805.457 | -57.793 |
Cauzioni | 43.494 | 25.801 | |
Perdite Pecuniarie | 68 | 197 | -129 |
Tutela giudiziaria | 56.826 | 65.674 | -8.847 |
Assistenza | 6.280 | 4.907 | 1.373 |
Totale | 1.061.405 | 1.130.192 | -86.481 |
Di seguito è riportato il dettaglio del fondo svalutazione crediti:
Ramo | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazioni |
Infortuni | 16.732 | 21.597 | -4.865 |
Malattia | 2.339 | 886 | 1.453 |
A. R.D. | 3.036 | 2.933 | 104 |
C.V.M. | 0 | 0 | |
Incendio | 18.069 | 21.340 | -3.270 |
A. D. ai Beni | 6.180 | 3.782 | 2.398 |
X.X.Xxxx | 11.196 | 22.645 | -11.449 |
X.X.Xxxxxxxxx | 155 | 739 | -584 |
R .C. Generale | 439.972 | 490.280 | -50.309 |
Cauzioni | 28.075 | 26.460 | 1.615 |
Perdite Pecuniarie | 8 | 11 | -3 |
Tutela giudiziaria | 28.715 | 30.382 | -1.666 |
Assistenza | 1.354 | 1.134 | 219 |
Totale | 555.830 | 622.188 | -66.358 |
Sezione 21 – informazioni concernenti il conto non tecnico (III)
Descrizione | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazioni |
Proventi derivanti da azioni e quote | 107.438 | 33.178 | 74.260 |
Proventi derivanti da altri investimenti | 788.834 | 1.092.719 | (303.885) |
Riprese di rettifiche di valore sugli investimenti | 0 | 0 | 0 |
Profitti sul realizzo di investimenti | 1.307.069 | 1.639.453 | (332.384) |
TOTALE PROVENTI DA INVESTIMENTI | 2.203.341 | 2.765.350 | (562.009) |
Oneri di gestione degli investimenti | 155.436 | 191.721 | (36.285) |
Rettifiche di valore degli investimenti | 362.118 | 569.049 | (206.931) |
Perdite su realizzo di investimenti | 457.560 | 0 | 457.560 |
TOTALE ONERI PATRIMONIALI E FINANZIARI | 975.114 | 760.770 | 214.344 |
Proventi da investimenti dei rami danni (Voce III. 3)
I proventi da investimenti ammontano a 2 .203 migliaia di euro e sono così dettagliati:
Descrizione | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazioni |
Affitti | 21.760 | 23.070 | (1.310) |
Interessi bancari per depositi | 677.790 | 802.581 | (124.791) |
Interessi su titoli | 89.285 | 267.068 | (177.783) |
Proventi derivanti da azioni e quote | 107.438 | 33.178 | 74.260 |
Riprese di rettifiche di valore | 0 | 0 | 0 |
Profitti sul realizzo di investimenti | 1.307.069 | 1.639.453 | (332.384) |
TOTALE PROVENTI DA INVESTIMENTI | 2.203.341 | 2.765.350 | (562.008) |
I profitti sul realizzo di investimenti sono dovuti per 247 migliaia di euro dalla vendita delle azioni e dei diritti BPER, per 53 dalla vendita di altre azioni, per 138 dalla vendita di obbligazioni e per 869 migliaia di euro dall vendita di BTP.
Oneri patrimoniali e finanziari dei rami danni (Voce III. 5)
Gli oneri patrimoniali e finanziari dei rami danni ammontano a 975 migliaia di euro e sono così dettagliati:
Descrizione | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazioni |
Oneri di gestione degli invest. e int. Passivi | 155.436 | 191.721 | (36.285) |
Rettifiche di valore sugli investimenti | 362.118 | 569.049 | (206.931) |
Perdite sul realizzo di investimenti | 457.560 | 0 | 457.560 |
TOTALE ONERI PATRIM. E FINANZIARI | 975.114 | 760.770 | 214.344 |
Le rettifiche di valore sugli investimenti sono dovute, per 47 migliaia di euro dai costi di gestione degli immobili, per 296 migliaia di euro al cambio sul conto corrente in dollari, per 66 migliaia di euro alla quota dell’esercizio degli ammortamenti degli immobili ad uso strumentale, per 132 migliaia di euro per la perdita sulla vendita delle azioni intesa e di obbligazioni e, per 326 migliaia di dollari, dalla perdita sulla vendita di valuta.
Altri Proventi (Voce III. 7)
Gli Altri Proventi ammontano a 531 migliaia di euro e sono dovuti principalmente al recupero di spese legali.
Altri Oneri (Voce III. 8)
Gli Altri oneri ammontano a 418 migliaia di euro e sono composti quasi esclusivamente dalle quote degli ammortamenti dei costi informatici, dei beni di terzi e del sito internet.
Proventi Straordinari (Voce III. 10)
La voce ammonta a 170 migliaia di euro ed è costituita dalle sopravvenienze
attive.
Oneri straordinari (Voce III. 11)
Gli oneri straordinari ammontano a 346 migliaia di euro e sono costituiti per 5 migliaia di euro da sanzioni pagate dalla società e per 236 migliaia di euro da sopravvenienze passive e per 105 migliaia di euro per perdita su svalutazione crediti davute all’accantonamento di 100 migliaia di euro al fondo svalutazione crediti verso Agenti.
Imposte sul reddito esercizio (Voce III. 14)
Le imposte, determinate sulla base della normativa fiscale in vigore, sono appostate secondo competenza tra i costi d’esercizio e rappresentano:
· gli accantonamenti per le imposte correnti dell’esercizio (IRES, IRAP);
· la costituzione delle imposte anticipate e differite originate nell’esercizio e utilizzate in esercizi futuri;
· l’utilizzo, per la quota di competenza dell’esercizio, delle imposte anticipate e differite generate negli esercizi precedenti.
Le imposte anticipate/differite sono calcolate applicando le aliquote fiscali in vigore nell’esercizio nel quale le differenze temporanee si riverseranno, previste dalla normativa fiscale vigente.
Le imposte d’esercizio assommano, tra Ires ed Irap, a 5.953 migliaia di euro, rappresentando il 32,1% del risultato lordo d’esercizio.
La società non ha iscritto in bilancio imposte differite.
Nel prospetto che segue sono analiticamente indicate le differenze temporanee che hanno comportato la rilevazione di imposte anticipate distinte fra ires ed irap, specificando l'aliquota applicata ed il raffronto con l'anno precedente.
Ires | irap | effettive | teoriche | effettive | teoriche | |
IRES | ||||||
Risultato prima delle imposte | € 18.549.038 | € 4.451.769 | 24,00% | |||
Rettifiche in aumento ires | € 2.098.532 | |||||
Rettifiche in diminuzione ires | -€ 3.022.908 | |||||
Base imponibile ires | € 17.624.661 | |||||
Ires corrente | € 4.229.919 | 22,80% | ||||
IRAP | ||||||
Risultato prima delle imposte | € 18.549.038 | € 1.265.044 | 6,82% | |||
+ Voci del conto non tecnico rilev anti ai fini irap | -€ 461.687 | |||||
Risultato conto tecnico ramo danni | € 18.087.351 | |||||
Differenze permanenti imponibili | € 5.872.316 | |||||
Differenze permanenti deducibili | -€ 3.963.526 | |||||
Imponibile teorico | € 19.996.141 | |||||
+ (incremento-utilizzo differenze temporanee) | € 0 | |||||
Base imponibile irap | € 19.996.141 | |||||
Irap corrente | € 1.363.737 | 7,35% | ||||
Totale imposte correnti esercizio 2020 Tax rate di cassa 2020 | € 5.593.656 | € 5.716.813 | 30,16% | 30,82% | ||
IMPOSTE ANTICIPATE | ||||||
Ires anticipata da scaricare | € 517.930 | |||||
Ires anticipata da caricare | -€ 158.653 | |||||
Irap anticipata da scaricare | € 0 | |||||
Irap anticipata da caricare | € 0 | |||||
IMPOSTE DIFFERITE | € 0 | |||||
Totale ires competenza esercizio 2020 | € 4.589.196 | 24,74% | ||||
Totale irap competenza esercizio 2020 | € 1.363.737 | 7,35% | ||||
TOTALE IMPOSTE DI COMPETENZA ESERCIZIO 2020 | € 5.952.933 | 32,09% | 30,82% | |||
La Società ha aderito per il triennio 2018-2020 l’adesione alla tassazione di gruppo secondo il regime del Consolidato Nazionale Fiscale previsto dagli articoli 117 e 129 del TUIR. I rapporti giuridici, patrimoniali, finanziari ed economici scaturenti dall’applicazione di tale regime di tassazione e inerenti l’attribuzione dei relativi benefici è disciplinato da apposito Regolamento approvato dagli organi amministrativi di tutte le Società ricomprese nel perimetro di consolidamento di Modena Capitale S.p.A..
Si riporta la situazione dei crediti per imposte anticipate:
Totale imposte anticipate | Effetto fiscale Ires | Effetto fiscale Irap | Effetto fiscale dell'esercizio | |
Totale Imposte anticipate esercizio 2019 | 3.896.194 | 3.896.194 | -285 | |
Incremento Imposte anticipate 2020 Assorbimento Imposte anticipate 2020 | 158.653 -517.930 | 0 0 | 158.653 -517.930 | |
Totale Imposte anticipate esercizio 2020 | 3.536.916 | 3.536.916 | -285 | -359.277 |
PARTE C – ALTRE INFORMAZIONI
Indicazione del Patrimonio netto aggiornato sulla base della proposta di distribuzione degli utili risultanti dal bilancio
Ai sensi di quanto previsto dal Provvedimento Ivass n. 53 del 16 dicembre 2016, si riporta di seguito prospetto riepilogativo degli elementi del patrimonio netto.
Si precisa che il Consiglio di Amministrazione non ha forulmato alla data di approvazone della presente Nota Integrativa una proposta di destinazione dell’utile di esercizio, riservandosi di assumere ogni decisione al riguardo all’esito dell’interlocuzione avviata con l’Autorità di Xxxxxxxxx ai sensi della raccomandazione Ivass 29/12/2020. Per questo motivo il prospetto sotto riportato è stato predisposto senza assumere alcuna distribuzione di utile.
Descrizione | 31/12/2020 | Destinaz. Risultato 2020 | Variazione Cap. sociale | 11/02/2020 |
Capitale | 40.000.000 | 0 | 40.000.000 | |
Riserva da | 0 | 0 | 0 | |
sovrapprezzo azioni | ||||
Altre Riserve | 0 | 0 | 0 | |
Riserva legale | 3.005.622 | 629.805 | 0 | 3.635.427 |
Utili (perdite) portati | 0 | 11.966.300 | 0 | 11.966.300 |
a nuovo | ||||
Utili (perdite) | 12.596.105 | -12.596.105 | 0 | |
dell’esercizio | ||||
Dividendi distribuiti | ||||
Totale | 55.601.727 | 55.601.727 |
Lavoro Estero
La nostra Società non svolge attività in sedi secondarie nei Paesi dell’Unione Europea e nei Paesi Terzi.
Contratti derivati
Al 31dicembre 2020 la Società non ha nessuna operazione su contratti derivati.
Centrali Operative
Si precisa che l’erogazione dei servizi relativi al ramo assistenza viene effettuata dalla Europe Assistance Italia S.p.A. sulla base di un apposito contratto di esternalizzazione. Si allega alla presente nota, ai sensi della vigente normativa, relazione redatta dalla stessa Europe Assistance inerente il funzionamento delle centrali operative per la prestazione dei servizi del ramo.
Rapporti con pubbliche amministrazioni e altri soggetti di cui all’art. 1, comma 125 della Legge 124/2017.
Ai sensi delle disposizioni normative in tema di trasparenza dei rapporti con le pubbliche amministrazioni introdotte dalla Legge 124/2017, si precisa che nel 2020 Assicuratrice Milanese non ha ricevuto sovvenzioni, sussidi, vantaggi, contributi o aiuti, in denaro o in natura, da pubbliche amministrazioni o da altri soggetti indicati nell’art. 1, comma 125 della citata legge.
Altre informazioni
Ai sensi di legge si evidenziano i compensi di competenza spettanti agli Amministratori ed ai membri del Collegio sindacale, al lordo di contributi e imposte.
Qualifica | Compenso |
Amministratori | 566.364 |
Collegio Sindacale | 38.064 |
Dati sull'occupazione
L'organico medio aziendale è aumentato di una unità rispetto a quello del precedente esercizio.
Organico | 31/12/2020 | 31/12/2019 | Variazioni |
Dirigenti | 1 | 1 | 0 |
Impiegati | 85 | 84 | +1 |
Operai | 5 | 5 | 0 |
Totale | 91 | 90 | +1 |
Viene applicato il contratto nazionale collettivo di lavoro previsto per la categoria assicurativi.
I corrispettivi, comprensivi di IVA, spettanti alla società di revisione contabile, sono i seguenti.
Tipologia di servizio | Soggetto che ha erogato il servizio | Destinatario | Compenso (euro) |
Compenso ordinario di revisione | PKF Italia S.p.A. | Assicuratrice Milanese S.p.A. | 48.533 |
Redazione del bilancio consolidato
La Società, dall’esercizio 2017, non è tenuta alla redazione del bilancio consolidato ai sensi dell’art. 95 del D.Lgs. 209/2005 e dell’art. 19 del Regolamento Isvap (ora Ivass) n. 7/07; in quanto dal luglio 2017 fa parte del Gruppo Assicurativo Modena Capitale, la cui capogruppo è la Società controllante Modena Capitale S.p.A., la quale provvederà e redigere il consolidato di gruppo.
Il presente Xxxxxxxx, composto da Stato patrimoniale, Conto economico e Nota Integrativa ed i suoi allegati, rappresenta in modo veritiero e corretto la situazione patrimoniale e finanziaria nonché il risultato economico dell'esercizio e corrisponde alle risultanze delle scritture contabili.
Il Presidente del Consiglio di Amministrazione (Avv. Xxxxxxxxx Xxxxxxx)
(FIRMATO)
San Xxxxxxx sul Xxxxxx (Mo), 11 marzo 2020
Allegati: 1-3-4-5-6-7-8-9-10-13-15-16-17-18-19-21-23-25-26-29-30-31-32 – Rendiconto
Finanziario
Copia corrispondente ai documenti contabili conservati presso la società.
Il documento informatico contenente lo Stato Patrimoniale e il Conto Economico è conforme e corrispondente ai documenti.
Il Presidente
Avv. Xxxxxxxxx Xxxxxxx (FIRMATO)
Revisione e organizzazione contabile
ASSICURATRICE MILANESE S.p.A.
BILANCIO D’ESERCIZIO AL 31 DICEMBRE 2020
RELAZIONE DELLA SOCIETA’ DI REVISIONE INDIPENDENTE
ai sensi dell’art. 14 del D. Lgs. 27.1.2010, n. 39, dell’art. 10 del Regolamento (UE) N. 537/2014 e dell’art. 102 del
D. Lgs. 7 settembre 2005 n. 209
PKF Italia S.p.A.
Revisione e organizzazione contabile
RELAZIONE DELLA SOCIETA’ DI REVISIONE INDIPENDENTE
ai sensi dell’art. 14 del D. Lgs. 27 gennaio 2010, N. 39, dell’art. 10 del Regolamento (UE) N. 537/2014 e dell’art. 102 del
D. Lgs 7 settembre 2005, n. 209
Agli azionisti della Assicuratrice Milanese S.p.A.
Relazione sulla revisione contabile del bilancio d’esercizio
Giudizio
Abbiamo svolto la revisione contabile del bilancio d’esercizio della Assicuratrice Milanese S.p.A. (la Società) costituito dallo stato patrimoniale al 31 dicembre 2020, dal conto economico, dal rendiconto finanziario per l’esercizio chiuso a tale data e dalla nota integrativa.
A nostro giudizio, il bilancio d’esercizio fornisce una rappresentazione veritiera e corretta della situazione patrimoniale e finanziaria della Società al 31 dicembre 2020, del risultato economico e dei flussi di cassa per l’esercizio chiuso a tale data in conformità alle norme italiane che ne disciplinano i criteri di redazione.
Elementi alla base del giudizio
Abbiamo svolto la revisione contabile in conformità ai principi di revisione internazionali (ISA Italia). Le nostre responsabilità ai sensi di tali principi sono ulteriormente descritte nella sezione Responsabilità della società di revisione per la revisione contabile del bilancio d’esercizio della presente relazione.
Siamo indipendenti rispetto alla Società in conformità alle norme e ai principi in materia di etica e di indipendenza applicabili nell’ordinamento italiano alla revisione contabile del bilancio. Riteniamo di aver acquisito elementi probativi sufficienti ed appropriati su cui basare il nostro giudizio con rilievi sul bilancio d’esercizio.
Aspetti chiave della revisione contabile
Gli aspetti chiave della revisione contabile sono quegli aspetti che, secondo il nostro giudizio professionale, sono stati maggiormente significativi nell’ambito della revisione contabile del bilancio d’esercizio in esame. Tali aspetti sono stati da noi affrontati nell’ambito della revisione contabile e nella formazione del nostro giudizio sul bilancio d’esercizio nel suo complesso; pertanto su tali aspetti non esprimiamo un giudizio separato.
Ufficio di Milano: Xxxxx Xxxxxxx, 00 x 00000 Xxxxxx x Xxxxx
Tel +39 02 49495.711 | Fax +39 02 49495.721 | Email xxx.xx@xxx.xx | xxx.xxx.xx
Società di revisione e organizzazione contabile – Iscritta al Registro Revisori Legali MEF – Ministero Economia e Finanza – Associata Assirevi Sede Legale: Xxxxx Xxxxxxx, 00 - 00000 Xxxxxx - Tel: 02 49495.711 Fax: 02 49495.721- Capitale Sociale EURO 175.000,00 – REA Milano 1045319 Cod. Fiscale e P.I. 04553780158 – Registro imprese n. 222202/6046/2 Milano
PKF Italia SpA è membro effettivo di PKF International Limited, un network di società legalmente indipendenti che non accetta alcuna responsabilità o addebito per le attività o
inadempienze riferibili a qualsiasi altra società aderente al network.