HANDELSREGLEMENT VAN HET AFGESCHEIDEN GEDEELTE VAN DE DOOR CAPTIN B.V. GEEXPLOITEERDE MULTILATERALE HANDELSFACILITEIT VOOR DE VERHANDELING VAN:
HANDELSREGLEMENT VAN HET AFGESCHEIDEN GEDEELTE VAN DE DOOR CAPTIN B.V. GEEXPLOITEERDE MULTILATERALE HANDELSFACILITEIT VOOR DE VERHANDELING VAN:
FINANCIËLE INSTRUMENTEN VAN VERENIGING HZPC
Op verzoek van Vereniging HZPC (hierna: “Vereniging HZPC” ) exploiteert Captin B.V., (hierna “Captin”)
een markt, voor:
- door Vereniging HZPC uitgegeven certificaten van aandelen in het kapitaal van HZPC Holding
B.V. (hierna: “Certificaten”)
De Certificaten hierna ook aangeduid als Financiële Instrumenten" .
De markt in de Financiële Instrumenten wordt door Captin onderhouden via een afgescheiden gedeelte van de door haar geëxploiteerde multilaterale handelsfaciliteit. Op het afgescheiden gedeelte van de multilaterale handelsfaciliteit kunnen geen orders in andere Financiële instrumenten dan het Financiële Instrument worden ingelegd of uitgevoerd.
Op de orders die ter verhandeling van het Financiële Instrument zijn gegeven, zijn de voorwaarden van dit Handelsreglement van toepassing.
De regels en richtlijnen van de door Captin geëxploiteerde multilaterale handelsfaciliteit zijn vastgelegd in een rulebook, het Rulebook Multilateral handelsfaciliteit Captin ("Rulebook"). Het Rulebook is tevens van toepassing op het opgeven en de uitvoering van orders voor verhandeling van het Financiële Instrument op het afgescheiden gedeelte van de multilaterale handelsfaciliteit. Een kopie van het Rulebook wordt op verzoek verstrekt door Captin. Voor zover het bepaalde in dit Handelsreglement afwijkt van het bepaalde in het Rulebook, gaat het bepaalde in dit Handelsreglement voor.
Het inleggen van orders verloopt via een online platform. Via het online platform kunnen direct orders worden ingelegd op het afgescheiden gedeelte van de multilaterale handelsfaciliteit. Deze orders zullen conform dit Handelsregelement en het Rulebook worden uitgevoerd en afgewikkeld. Het is de verantwoordelijkheid van Vereniging HZPC om te toetsen of degenen die volgens de administratievoorwaarden gerechtigd zijn tot de Financiële Instrumenten (“Deelnemers”) deze orders in mogen leggen.
Door het aangaan van de Noteringsovereenkomst (de "Overeenkomst") heeft Vereniging HZPC onder meer ingestemd met het Rulebook, dit Handelsreglement en het Reglement Stichting Bewaarinstelling Captin ("Reglement Bewaarinstelling").
Vereniging HZPC is niet verantwoordelijk voor het exploiteren van de markt of het onderhouden van de multilaterale handelsfaciliteit. De rechten en verplichtingen van Verenging HZPC jegens Deelnemers zijn dan ook beperkt tot de rechten en verplichtingen die Verenging HZPC jegens Deelnemers heeft als uitgevende instelling(en) van het Financiële Instrument, zoals beschreven in de bij het Financiële Instrument behorende documentatie, waaronder, maar niet beperkt tot, de statuten van Verenging HZPC en de administratievoorwaarden die van toepassing zijn op het Financiële Instrument (deze stukken, tezamen met het informatie memorandum aangeduid als de “Documentatie”). Dit Handelsreglement brengt in die rechten en verplichtingen geen verandering.
In verband met de uitvoering van de werkzaamheden beschreven in dit Handelsreglement wordt door Captin gebruik gemaakt van persoonsgegevens, zoals door degenen die op grond van het Rulebook als lid op de Markt zijn toegelaten tot de multilaterale handelsfacitliteit (“Lid” of “Leden”), rechtstreeks aan Captin of aan Verenging HZPC, verstrekt. Captin zal persoonsgegevens alleen in het kader van de werkzaamheden beschreven in dit Handelsreglement en met inachtneming van de Algemene Verordening Gegevensbescherming gebruiken en verwerken. Vereniging HZPC heeft eerder, onder andere door het aangaan van de Overeenkomst, toestemming gegeven voor het gebruik van die gegevens door Captin.
1. HANDELSREGLEMENT
1.1. Dit Handelsreglement bevat nadere regels voor de verhandeling van de Financiele Instrumenten via de door Captin geëxploiteerde markt.
1.2. Door het inleggen van een order bij Captin voor verhandeling van een deel of geheel van het Financiële Instrument stemt het Lid nogmaals in met dit Handelsreglement, het Rulebook en het Reglement Bewaarinstelling, en verklaart het Lid zich aan de daarin vermelde regels, en indien van toepassing, aan de Documentatie te zullen houden.
1.3. Captin behoudt zich het recht voor om dit Handelsreglement op ieder moment en met onmiddellijke ingang te wijzigen, na vooraf verkregen toestemming van Verenging HZPC, welke toestemming Verenging HZPC niet op onredelijke gronden zal weigeren.
2. DEELNEMERSACCOUNTS
2.1. Voor de financiële afwikkeling van transacties via de markt voor het Financiële Instrument maakt Captin gebruik van Stichting Bewaarinstelling Captin (de "Bewaarinstelling"). Deze Bewaarinstelling houdt een geldrekening aan op naam van “Stichting Bewaarinstelling Captin [namens deelnemers markt [●]]” en heeft als IBAN rekeningnummer NL[●] en BIC [●] (de “Rekening”). Via deze Rekening worden transacties voor aan- en verkoop én aan- en verkoopkosten geboekt. Via deze Rekening worden eveneens dividenden en andere geldelijke uitbetalingen verband houdend met het Financiële Instrument bijgeboekt. De bewaring van gelden door de Bewaarinstelling geschiedt op grond van het Reglement Bewaarinstelling, voor zover deze gelden krachtens het Reglement Bewaarinstelling daarvoor in aanmerking komen en door de Bewaarinstelling in bewaring worden geaccepteerd.
2.2. Voor het via de markt verhandeld Financieel Instrument wordt door Captin geadministreerd wie tot welke Financiële Instrumenten gerechtigd is. Verkooporders en kooporders zoals hierna in de artikelen 3 en 4 te bespreken worden gelijktijdig met de financiële afwikkeling daarvan via de Rekening verwerkt in deze administratie.
2.3. Na de registratie door een Deelnemer (“Registratie”) via het online platform, toegankelijk door middel van een gebruikersnaam en wachtwoord, wordt de toegekende Deelnemersaccount (“Deelnemersaccount”) geactiveerd. Via de Deelnemersaccount heeft de Deelnemer inzicht op de vordering op de Bewaarinstelling (“Saldo”) en de Financiële Instrumenten waartoe deze gerechtigd is op grond van de administratie van Captin.
2.4. Aan het Deelnemersaccount en Saldo wordt geen bankrekeningnummer toegekend en het Deelnemersaccount en Saldo zijn mede daarom niet geschikt om deel te nemen aan het reguliere betalingsverkeer noch is het de bedoeling dat de Deelnemers de Deelnemersaccount
gebruikt als spaarrekening. Het Saldo is een weergave van de vordering op de Bewaarinstelling, een en ander conform het Reglement Bewaarinstelling. Alleen de Bewaarinstelling is direct gerechtigd tot het saldo op de Rekening. Het is niet mogelijk om de Financiële Instrumenten via de systemen van Euroclear direct aan te houden dan wel over te boeken.
2.5. Afwikkeling van tot stand gekomen aan- en verkooptransacties, met inbegrip van de verschuldigde kosten, vindt plaats via de Rekening en via het Saldo op de hieronder in artikel
7 beschreven wijze. Aan Deelnemers verschuldigde dividenden en andere geldelijke uitkeringen verband houdend met het Financiële Instrument vinden eveneens plaats via het Saldo.
3. VERKOOPORDERS
3.1. Het inleggen van verkooporders ten aanzien van Financiële Instrumenten is mogelijk door het inleggen van verkooporders via het online platform.
3.2. Een verkooporder is in beginsel definitief en kan niet meer worden ingetrokken of gewijzigd, tenzij met instemming van Captin. Indien de intrekking of de wijziging van de order echter via het online platform is geaccepteerd, is de instemming van Captin niet meer vereist.
3.3. Verkoop is slechts toegestaan met inachtneming van de Documentatie. Captin behoudt zich het recht voor de order te weigeren indien zij niet met inachtneming van die Documentatie is gegeven, maar neemt niet de verplichting op zich om te controleren of orders strijdig zijn met de Documentatie.
3.4. Afwikkeling van op basis van artikel 6 (deels) gematchte verkooporders vindt plaats op de in artikel 7 beschreven wijze.
3.5. In aanvulling op artikel 3.3 hierboven behoudt Captin zich het recht voor orders te royeren of te wijzigen (uitsluitend) indien deze:
• in strijd is met toepasselijke wet- en regelgeving;
• in strijd is met dit Handelsreglement, het Rulebook en/of het Reglement Bewaarinstelling; en
• schade kan toebrengen aan Captin, de Bewaarinstelling, de markt, Verenging HZPC en/of de overige tot verhandeling van het Financiële Instrument op de markt gerechtigde personen.
4. KOOPORDERS
4.1. Het inleggen van kooporders ten aanzien van Financiële Instrumenten is mogelijk door het inleggen van kooporders via het online platform.
4.2. Voor het inleggen van een aankooporder moet er voldoende Saldo zijn om de desbetreffende order tegen de opgegeven prijzen inclusief kosten te kunnen afwikkelen.
4.3. Kooporders zijn in beginsel definitief en kunnen niet meer worden ingetrokken of herroepen, tenzij met instemming van Captin. Indien de intrekking of de wijziging van orders echter via het online platform is geaccepteerd, is de instemming van Captin niet meer vereist..
4.4. Koop is slechts toegestaan met inachtneming van de Documentatie, waarin onder andere is bepaald dat (i) een Deelnemer niet meer Financiële Instrumenten kan houden dan één procent (1%) van het aantal uitgegeven Financiële Instrumenten en (ii) dat slechts (rechts)personen die aan bepaalde criteria voldoen gerechtigd zijn om Financiële Instrumenten te kopen. Captin behoudt zich het recht voor orders te weigeren indien zij niet met inachtneming van die Documentatie zijn gegeven, maar neemt niet de verplichting op zich om te controleren of orders strijdig zijn met de Documentatie.
4.5. Afwikkeling van op basis van artikel 6 (deels) gematchte kooporders vindt plaats op de in artikel 7 beschreven wijze.
4.6. In aanvulling op artikel 4.4. hierboven behoudt Captin zich (uitsluitend) het recht voor orders te royeren of te wijzigen in de in artikel 3.5 hierboven genoemde gevallen.
5. OPENINGSTIJDEN, ORDERBOEK, HANDELSPERIODE EN TOEGESTANE ORDERTYPES
5.1. Tweemaal per jaar zal gedurende 10 werkdagen een handelsperiode door Captin worden georganiseerd voor Deelnemers. Captin zal tijdig informatie verstrekken over het aanvangs- en beëindigingsmoment van de handelsperiodes.
De markt is in beginsel op werkdagen in bovenstaande periodes geopend tussen 9:00 en 17:30 uur, met uitzondering van algemeen erkende feestdagen en parallel aan de werkdagen van Euronext.
5.2. Orders kunnen worden ingelegd vanaf opening van de markt om 09.00 tot sluiting van de markt om 17.30 op de 10e werkdag, conform de definities gegeven in 5.1 . Buiten de openingstijden van de markt ingelegde orders worden pas uitgevoerd tijdens de openingstijden van de markt. In de Documentatie staat vermeld onder welke omstandigheden Deelnemers van rechtswege geacht wordt een koop- of verkooporder te hebben ingelegd.
5.3. Er kunnen uitsluitend limietorders worden ingelegd en geen bestensorders. Een limietorder is een order waarbij een limietprijs en een hoeveelheid worden meegegeven die worden vastgelegd in het orderboek, waarna de order wordt uitgevoerd zodra - in het geval van een verkooporder – de prijs gelijk is aan of hoger dan de limietprijs of zodra – in het geval van een kooporder – de prijs gelijk is aan of lager is dan de limietprijs. Een eenmaal ingelegde limietorder blijft geldig tot 17.30 op de 10e werkdag. Indien geen matching heeft plaatsgevonden wordt na de handelsperiode de limietorders verwijderd.
6. PRIJSBEPALING TRANSACTIES EN MATCHING VAN ORDERS
6.1. De prijs van een op basis van de order tot stand gekomen transactie komt uitsluitend tot stand op basis van vraag en aanbod op de door Captin geëxploiteerde markt, zoals verder beschreven in dit artikel.
6.2. Een Order die wordt opgegeven tijdens een handelsronde dient een koersgrens in te houden, die niet meer dan twintig procent (20%) afwijkt van de volume gewogen gemiddelde prijs zoals vastgesteld over de gehele vorige handelsronde.
6.3. Met inachtneming van artikel 6.1 stelt Captin bij de prijsbepaling vast of de order matcht met orders die al in het orderboek zijn opgenomen. Bij meerdere matches is de datum van binnenkomst van de orders bepalend voor de vraag of zij wordt uitgevoerd (“first in first out”).
Bij uitblijven van een match worden de orders, totdat uitvoering mogelijk is, in het orderboek vastgelegd. Orders kunnen in deelorders uitgevoerd worden. Alle niet-gematchte orders worden na het sluiten van de open periode geroyeerd.
7. AFWIKKELING VAN TRANSACTIES
7.1. Transacties die op de markt tot stand komen worden door Captin afgewikkeld. Het Lid geeft hierbij toestemming en (indien nodig) volmacht aan Captin en de Bewaarinstelling om al het nodige te doen teneinde die afwikkeling tot stand te brengen, met inbegrip van, maar niet beperkt tot de hieronder in artikel 7.3 en 7.4 genoemde handelingen.
7.2. Levering van het Financiële Instrument en de financiële afwikkeling van een transactie in het Financiële Instrument vinden gelijktijdig plaats.
7.3. Financiële afwikkeling vindt plaats via de Rekening. De verkoopopbrengst verminderd met de aan Captin verschuldigde kosten wordt daaraan toegevoegd, respectievelijk de koopprijs vermeerderd met de aan Captin verschuldigde kosten wordt daarvan afgeboekt en verwerkt in het Saldo. Zoals al aangegeven in artikel 4.2 kunnen kooporders slechts ingelegd worden indien er voldoende Saldo is voor de financiële afwikkeling daarvan.
7.4. Levering van het Financiële Instrument vindt plaats door middel van opboeking van het Financiële Instrument in de Deelnemersaccount nadat een match tot stand is gekomen. Als bevestiging hiervan ontvangen de koper en de verkoper een nota.
7.5. Bij totstandkoming van een aan- en/of verkoop transactie worden op elektronische wijze een bij de transactie behorende nota verstuurd. In de nota staan aangegeven (i) de specificaties van de transactie, en (ii) de voor de transactie verschuldigde kosten.
7.6. Na sluiting van elke handelsperiode als beschreven in artikel 5.1. stelt Captin een verslag op ten behoeve van Vereniging HZPC. Het verslag bevat in ieder geval de volume gewogen gemiddelde prijs over de betreffende handelsperiode en de daaruit voortvloeiende koersgrenzen voor de volgende handelsperiode met inachtneming van artikel 6.1.
8. (TRANSACTIE)KOSTEN
8.1. In verband met de verhandeling van het Financiële Instrument worden door Captin de bij verkoper en koper de volgende kosten in rekening gebracht.
Handeling | Tarief |
Aan-/verkopen via het Multilaterale Handelsplatform | 0,45% van de transactiesom |
Indien orders in deelorders worden uitgevoerd, worden de kosten éénmaal berekend per dag waarop deelorders worden uitgevoerd. Indien orders verspreid over meerdere dagen wordt uitgevoerd, is voor iedere dag eenmaal het in artikel 8.1 genoemde bedrag verschuldigd, ook al worden er op die dag meerdere deelorders uitgevoerd. Indien een Lid meerdere orders inlegt worden de in artikel 8.1 genoemde kosten per order in rekening gebracht.
Voor ad-hoc en niet-frequente overdrachten buiten de multilaterale handelsfaciliteit zal € 100 per boeking in rekening worden gebracht bij de overdragende partij.
9. INFORMATIEVOORZIENING
Captin zal in ieder geval informatie verstrekken die krachtens het Rulebook wordt verstrekt.
10. AANSPRAKELIJKHEIDSBEPERKINGEN CAPTIN
10.1. De in artikel 7 genoemde nota's en de eventueel op grond van artikel 9 verstrekte documentatie unnen informatie bevatten die Captin heeft verkregen van Verenging HZPC of van Leden. Captin mag vertrouwen op die informatie, en is niet verantwoordelijk voor de juistheid of volledigheid daarvan en is niet jegens Leden of Deelnemers aansprakelijk voor schade indien die informatie onjuistheden bevat.
10.2. Captin en de Bewaarinstelling zijn jegens het Lid niet gehouden om instructies en ingelegde transacties uit te voeren indien de instructie of transactie strijdig is met de Documentatie, dit Handelsreglement, de Overeenkomst, het Rulebook, het Reglement Bewaarinstelling of andere informatie die verband houdt met de markt of het Financiële Instrument. Omdat het de verantwoordelijkheid is van het Lid om te controleren of dit het geval is, is Captin niet aansprakelijk indien zij een dergelijke order toch uitvoert. Volledigheidshalve dient echter opgemerkt te worden dat op het moment van ondertekening Captin het enige Lid is.
10.3. Het enkele feit dat Captin een door een Lid ingelegde order accepteert, betekent niet dat Captin daarmee ook garandeert dat die orders uitgevoerd kunnen worden, of dat deze volledig overeenkomstig de instructies kan worden uitgevoerd. Dit zal onder andere het geval zijn indien orders niet of maar deels kan worden gematcht met orders in het orderboek, of indien orders in deelorders wordt uitgevoerd, zoals hierboven beschreven in artikel 6 en artikel 8.
10.4. Captin mag te allen tijde vertrouwen op orders en overige instructies of mededelingen waarvan zij meent en redelijkerwijs mocht menen dat deze van het Lid afkomstig zijn. Captin heeft niet de verplichting om te controleren of dergelijke orders en overige instructies of mededelingen van het Lid afkomstig zijn en is niet aansprakelijk voor onbevoegd gegeven orders en overige instructies of mededelingen indien Captin bij de uitvoering en / of verwerking daarvan te goeder trouw heeft gehandeld.
11. VERGUNNING CAPTIN
11.1. Captin is als beleggingsonderneming geregistreerd in het Wft-register en staat onder toezicht van De Nederlandsche Bank N.V. (DNB), Xxxxxxx 00, 0000 XX Xxxxxxxxx en de Autoriteit Financiële Markten (AFM), Xxxxxxx 00000 0000 XX, Xxxxxxxxx.
11.2. Het exploiteren van een multilaterale handelsfaciliteit, waarvan het onderhouden van de markt als bedoeld in dit Handelsreglement een afgescheiden onderdeel vormt, is een beleggingsactiviteit. Captin is op basis van haar vergunning zoals genoemd in artkel 11.1 bevoegd tot het verrichten van die beleggingsactiviteit en tot het verlenen van beleggingsdiensten. Alleen financiële instrumenten welke niet genoteerd zijn aan een gereglementeerde markt als bedoeld in artikel 1:1 van de Wet financieel toezicht kunnen via de multilaterale handelsfaciliteit verhandeld worden.
Dit Handelsreglement is vastgesteld op door Captin.