Inbjudan till förvärv av aktier i
Inbjudan till förvärv av aktier i
C-RAD AB (publ)
Del 3 av 3 Värdepappersnot
Upprättat i samband med Bolagets nyemission 2008
Innehållsförteckning
Inledning 3
Riskfaktorer 4
Styrelsens försäkran 4
Erbjudandet i sammandrag 5
Central information 6
Information om de aktier som erbjuds 8
Villkor för Erbjudandet 10
Skatteaspekter i Sverige 11
Inledning
Den här Värdepappersnoten utgör tillsammans med Registreringsdokumentet och Sammanfattningen det Prospekt där C-RAD AB (publ) med organisationsnum- mer 556663-9174, även benämnt ”Bolaget”, erbjuder aktier till förvärv. Hela Prospektet finns tillgängligt på Bolagets hemsida xxx.x-xxx.xx.
Prospektet har upprättats i enlighet med lagen (1991:980) om handel med finansiella instrument och kom- missionens förordning (EG) nr 809/2004 av den 29 april 2004 om genomförande av Europaparlamentets och rådets direktiv 2003/71/EG i fråga om informationen i prospekt, utformningen av dessa, införlivande genom hänvisning samt offentliggörande av prospekt och spridning av annonser.
Prospektet har godkänts av och registrerats vid Finans- inspektionen i enlighet med bestämmelserna i 2 kap. 25 och 26 §§ lagen (1991:980) om handel med finansiella instru- ment. Godkännandet och registreringen innebär inte någon garanti från Finansinspektionen om att sakuppgifterna i Prospektet är korrekta eller fullständiga.
Erbjudandet enligt detta prospekt riktar sig inte till all- mänheten i något annat land än Sverige, och inte heller till personer vars deltagande förutsätter ytterliggare prospekt, registreringsåtgärder, eller andra åtgärder än de som följer svensk rätt. Prospektet får inte distribueras i USA, Kanada eller något annat land där distributionen eller Erbjudandet
kräver ytterliggare åtgärder enligt föregående mening eller strider mot regler i sådant land.
En investering i C-RAD AB (publ) är förenad med risk.
Den som överväger att investera uppmanas att noggrant studera Prospektet i dess helhet, inklusive bilagor.
Uttalanden om framtiden i detta Prospekt är gjorda av styrelsen i C-RAD AB (publ) och är baserade på nuvarande marknadsförhållanden. Dessa uttalanden är väl genom- arbetade, men läsaren bör vara medveten om att dessa är förenade med osäkerhet. Läsaren uppmanas att ta del av den samlade informationen i Prospektet och samtidigt ha i åtanke att resultat och framgång kan skilja sig från Bolagets förväntningar.
Prospektet innehåller information om C-RAD ABs bransch, inklusive historik, tendenser, verksamhet m.m. Bolaget har hämtat information från marknadsrapporter, statistik från IAEA (International Atomic Energy Agency, Internetsida xxx.xxxx.xxx), samt årsredovisningar från Vari- an, Elekta och RaySearch Laboratories AB. Informationen grundar sig även i de kunskaper som styrelsen och VD Xxxx Xxxxxxx besitter efter sina mångåriga erfarenheter inom branschen, inklusive personliga intervjuer med branschfolk.
För Prospektet gäller svensk rätt. Tvister rörande inne- hållet i Prospektet eller därmed sammanhängande rättsför- hållanden skall avgöras av svensk domstol.
3
Riskfaktorer
En investering i C-RAD AB (publ) utgör en affärsmöj- lighet men är också förenat med ett risktagande. Ett antal externa liksom interna faktorer påverkar och kommer att påverka Bolagets resultat och finansiella ställning. Effek- terna av dessa faktorer är svåra att bedöma. Faktorerna kan verka både i positiv och i negativ riktning för Bolaget. Det finns en risk att hela eller delar av det investerade kapitalet kan gå förlorat. C-RAD ABs rörelsekapital idag, före emis- sionen, är otillräckligt för att driva Bolaget vidare i ytter- ligare 12 månader. Den planerade nyemissionen beräknas tillföra Bolaget 20 MSEK. Om Bolaget ej lyckas tillföra de medel som är nödvändiga för att driva utvecklingen enligt plan kan Bolaget tvingas lägga ner delprojekt. Immateriella värden går därmed förlorade.
Vid en bedömning av bolagets framtida utveckling är det av vikt att också beakta relevanta risker. Ett antal av de marknadsrisker som kan få betydelse för den framtida
utvecklingen har utan prioritetsordning listats nedan. Varje potentiell aktieägare måste göra sina egen bedömning av effekten av dessa risker, av övrig information från emis- sionsprospektet samt annan tillgänglig information.
Aktiens likviditet
C-Rad AB är ett relativt litet företag som ägs av ett mindre antal aktieägare, vilket gör att det kan föreligga en risk
att aktien inte omsätts varje dag eller att omsättningen är
begränsad. Avståndet mellan köp- och säljkurs kan därför vara betydande. Det finns en risk för att större poster aktier förvärvade genom nyemissionen inte kan säljas till för inne- havaren acceptabla nivåer vid varje given tidpunkt.
Aktieförsäljning från nuvarande aktieägare
Xxxxxx på aktien kan komma att sjunka, om nuvarande aktieägare väljer att sälja aktier efter att erbjudandet genom- förts. Sådana försäljningar kan också minska möjligheterna att emittera nya aktier eller att utnyttja andra finansiella instrument.
Grundarna, som har en aktiemajoritet, är dock upp- bundna till ett avtal som begränsar deras försäljningsmöj- ligheter. Se avtalsvillkor under stycket ”Styrelsemedlemmar och ledande befattningshavare” i Registreringsdokumentet.
Stora svängningar i aktiekursen
Aktiemarknaden, speciellt för små bolag, har över tiden uppvisat stora svängningar. Detta ofta att utan att visa något direkt samband med bolagens utveckling. Aktiemarknaden kan generellt gå ner av olika orsaker så som räntehöjningar, politiska utspel, valutakursförändringar och sämre konjunk- tuella förutsättningar. Sådana kursvariationer kan påverka Bolagets aktiekurs negativt oberoende av redovisat resultat.
Styrelsens försäkran
Prospektet har upprättats av styrelsen vid C-RAD AB (publ) med anledning av nyemission. Styrelsen för C-RAD AB (publ) är ansvarig för innehållet. Härmed försäkras att styrelsen vidtagit alla rimliga försiktighetsåtgärder för att säkerhetsställa att uppgifterna i Prospektet överensstämmer
med faktiska förhållanden och ingenting är utelämnat som skulle kunna påverka Prospektets innebörd. Bolagets revisor har granskat och godkänt den information som lämnas i Prospektet.
Uppsala den 26/8 2008 C-RAD AB (publ)
Styrelsen
4
Erbjudandet i sammandrag
Företrädesrätt: Den som på avstämningsdagen den 10 september 2008 är registrerad som aktieägare i C-RAD äger företrädesrätt att för fyra (4) befintliga aktier , oavsett serie, teckna en (1) ny aktie i serie B. Sista dagen för handel inklusive teckningsrätt är den 5 september.
Emissionsvolym: Vid fulltecknad emission tillförs bolaget 20 123 120 kronor, aktiekapitalet ökas med högst
301 846,80 kronor.
Emissionskurs: 10 kr per aktie.
Teckningstid: 15 sep – 15 okt 2008. Kan förlängas efter beslut av Bolagets styrelse.
Teckningsrätter: Aktieägare erhåller en (1) teckningsrätt B för varje registrerad aktie serie A. För teckning av en (1) ny aktie av serie B erfordras fyra (4) teckningsrätter serie B. Aktieägare erhåller en (1) teckningsrätt B för varje registre- rad aktie serie B. För teckning av en (1) ny aktie av serie B erfordras fyra (4) teckningsrätter serie B.
Xxxxxx med teckningsrätter och Teckningsaktier (BTA): Handel med teckningsrätter serie B kommer att ske på Ak-
tieTorget under perioden från och med den 15 september 2008 till och med den 10 oktober 2008. Xxxxxx med BTA serie B kommer att ske på Aktietorget från och med den 15 september 2008 intill dess att emissionen registrerats hos Bolagsverket, information om sista handelsdag kommer att lämnas av Aktietorget i form av ett marknadsmeddelande.
Teckning: Teckning sker genom samtidig kontant betal- ning vid något bankkontor med erforderliga tillstånd till:
Aqurat Fondkommission AB Box 702
182 17 Danderyd
Teckning genom betalning skall göras med den utsända för- tryckta inbetalningsavin eller med särskild anmälningssedel.
Rätt till utdelning: De nyemitterade aktierna berättigar till eventuell utdelning från och med räkenskapsåret 2008.
Det fullständiga Prospektet återfinns på hemsidan xxx.x-xxx.xx
5
Central information
Långfristig skuldsättning | ||
Konvertibellån | –3 341 | |
Lån kreditinstitut Nettofordran | –1 090 | –4 531 7 961 |
Redogörelse för rörelsekapital
C-RAD ABs rörelsekapital idag, före emissionen, är otill- räckligt för att driva Xxxxxxx ytterligare 12 månader.
Bolaget genomför en företrädesemission på maximalt 20 MSEK. Kapitalet skall säkerställa fortsatt:
• Utveckling och produktanpassning av GEMini syste- met.
• Utbyggnad av produktionsutrustning och tillverknings- kapacitet i C-RAD Imaging AB
• Framtagande av ny funktionalitet i Sentinel-systemet., vilka omfattar nya moduler så kallad ”respiratory ga- ting”, adaptiv terapi samt image fusion.
• Förstärkning av marknadsorganisationen i C-RAD Positioning AB
• Patentunderhåll och fullföljning av patentansökan för en ny typ av kollimator i C-RAD Innovation
Ytterligare kapitalbehov
Det finns i dagsläget inga planer på ytterligare kapital- tillskott för dotterbolagen C-RAD Positioning AB och
C-RAD Imaging AB. Vid en fulltecknad emission tillförs bolaget 20 MSEK och dessa medel beräknas räcka fram till och med årsskiftet 2009/2010. Det finns ingen undre gräns fastställd för att Bolaget ska genomföra emissionen. I det fall emissionen inte blir fulltecknad kan det bli aktuellt att genomföra ytterligare emissioner under den kommande tolvmånadersperioden.
Eget kapital och skuldsättning per den 30 juni 2008 (tkr)
Summa kortfristiga skulder 4 523
Blancokrediter 4 523
Summa långfristiga skulder 4 531
Blancokrediter 4 531
Eget kapital 29 454
Aktiekapital 1 207
Överkursfond 31 324
Periodens resultat 3 077
Summa skulder och eget kapital 35 508
Likviditet
Likvida medel 11 151
Kortfristiga fordringar 5 864
Kortfristiga skulder
Kortfristig del av
långfristiga skulder 111
Andra kortfristiga skulder –4 412 4 523
Netto kortfristig fordran 12 492
Eventualförpliktelser
NUTEK har beviljat regionalpolitiskt företagsstöd med 1,47 MSEK. Om bolaget inte uppfyller NUTEK:s ”All- männa villkor och bestämmelser” föreligger möjlighet att återkräva bidragen. Slutredovisning till NUTEK skedde i december 2007. C-RAD Imaging AB deltar även i några EU-projekt. Det första beviljar till bidrag om 198 500 EUR och slutredovisning i det projektet sker under kvartal 3 2008. Det andra projektet är i en uppstartsfas och där har bolaget erhållit ett förskott på 392 kSEK.
ALMI Företagspartner AB Jämtland har beviljat ett innovationsstöd med 250 kSEK som bidrag utan åter- betalningsskyldighet. Återbetalningsplikt kan uppstå om verksamheten flyttas från länet inom en 6-årsperiod.
Aktiekapitalets utveckling
Alla nyemissioner som genomförts i C-RAD AB (publ) sammanfattas i tabell 10. Där presenteras aktiekapitalets utveckling inklusive det aktuella aktiekapitalet och aktie- kapitalet vid tidpunkten för balansräkningen i den senaste historiska finansiella informationen.
Emissionerna 1–9 har skett med anledning av att täcka behovet av kapitaltillskott för utvecklings- och marknadsfö- ringskostnader i Bolaget under den aktuella perioden.
Nedskrivningen av aktiekapitalet skedde genom att Karo- linska Development II överlät sina aktier till Xxxxxx Xxxxxx till nominellt värde. Därefter minskade aktiekapitalet genom indragning av Xxxxxx Xxxxxxx motsvarande aktier. Nedsätt- ningen var 20 % i förhållande till det tidigare aktiekapitalet. Fondemission 1 genomfördes så att kvotvärdet ändrades från 1 krona till 1,5 kronor. Fondemission 2 genomfördes med anledning av att Bolaget blev ett publikt bolag och ett aktie- kapital på mer än 500 000 kronor krävs för detta.
Kvittningsemissionen som skedde under 2007 är en fordran som ALMI Företagspartner Stockholm AB hade i C-RAD Innovation (tidigare Pencil Beam Technologies
AB) och har tagits över av C-RAD AB. Fordran har däref- ter använts som kvittningslikvid för B-aktier i C-RAD AB till ALMI Företagspartner AB.
Innan emissionen 2007 så genomfördes en aktiesplit på 1:10 i samband med noteringen på AktieTorget.
6
Tabell 10. Aktiekapitalets utveckling sedan bolagets start. Samtliga aktier i tabellen är fullt betalda och emitterade.
Nominellt
År | Emissioner | Xxxxx A-aktier | Antal B-aktier | Aktiekapital totalt, SEK | värde/ kvotvärde |
2004 | Nybildande | 25 500 | 74 500 | 100 000 | 1 SEK |
2004 | Emission 1 | 25 500 | 88 500 | 114 000 | 1 SEK |
2004 | Emission 2 | 25 500 | 92 750 | 118 250 | 1 SEK |
2004 | Emission 3 | 25 500 | 95 250 | 120 750 | 1 SEK |
2005 | Emission 4 | 32 086 | 96 173 | 128 259 | 1 SEK |
2005 | Emission 5 | 32 086 | 101 496 | 133 582 | 1 SEK |
2005 | Emission 6 | 32 086 | 112 594 | 144 680 | 1 SEK |
2006 | Nedskrivning av aktiekapital | 25 500 | 88 701 | 114 201 | 1 SEK |
2006 | Fondemission 1 | 25 500 | 88 000 | 000 000,5 | 1,5 SEK |
2006 | Emission 7 | 25 500 | 93 351 | 178 276,5 | 1,5 SEK |
2007 | Emission 9 | 76 500 | 350 403 | 640 355 | 1,5 SEK |
2007 | Kvittningsemission | 76 500 | 362 598 | 658 648 | 1,5 SEK |
2007 | Split | 765 000 | 3 625 980 | 658 648 | 0,15 SEK |
2007 | Emission 10 | 1 302 810 | 6 746 440 | 8 049 250 | 0,15 SEK |
7
Information om de aktier som erbjuds
Aktierna som ingår i Erbjudandet har upprättats enligt svensk rätt. B-aktierna har ISIN-kod SE0002016352. Aktierna är denominerade i svenska kronor. C-RAD ABs B-aktier har godkänts för upptagande till handel på Aktie- Torget under förutsättning att spridningsvillkoret uppfylls.
Vid årsstämman den 14 maj 2008 beviljades styrelsen för C-RAD AB ett bemyndigande att intill nästkommande årsstämma emittera nya aktier i Bolaget, med avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt. Den 22 augusti 2008 beslutade styrelsen i C-RAD AB att genomföra den nyemission som beskrivs i Erbjudandet.
Aktiebok
Aktierna registreras för respektive aktieägare och finns sam- manställda i Bolagets aktiebok som kontoförs av Värdepap- perscentralen
VPC AB, Box 7822, 103 97 STOCKHOLM
Rättigheter
Alla aktier har lika rätt till utdelning. De nya Aktierna medför rätt till utdelning från och med verksamhetsåret 2008. Den som på fastställd avstämningsdag är införd i aktieboken eller i förteckning enligt 5 kap. 11 § aktie- bolagslagen (2005:551) skall anses behörig att mottaga utdelning och vid fondemission ny aktie som tillkommer aktieägare, samt att utöva aktieägarens företrädesrätt att deltaga i emission.
I det fall någon aktieägare inte kan nås genom VPC kvarstår dennes fordran på utbetalningsbeloppet mot och begränsas endast genom regler om preskription. Vid pre- skription tillfaller utdelningsbeloppet Bolaget. Det förelig- ger inga restriktioner för utdelning eller särskilda förfaran- den för aktieägare bosatta utanför Sverige och utbetalning sker via VPC på samma sätt som för aktieägare bosatta i Sverige. För aktieägare som inte är skatterättsligt hemma-
hörande i Sverige utgår dock normal svensk kupongskatt (se rubriken ”Skatteaspekter i Sverige”).
Bolaget har som policy att lämna en tredjedel av företa- gets resultat som utdelning till aktieägarna. I dagsläget finns inga möjligheter för Bolaget att ge någon utdelning.
Varje aktie medför lika rätt till andel i C-RAD ABs tillgångar och resultat. Aktier av serie A berättigar till tio
(10) röster, och aktier av serie B till en (1) röst. Aktieägare har företrädesrätt vid emission, i proportion och sort till befintligt aktieinnehav. För att ändra aktieägarnas rätt krävs ett årsstämmobeslut med kvalificerad majoritet.
Samtliga aktier har lika rätt till andel i tillgångar vid en likvidation.
Övrig information om aktierna
Aktierna i Erbjudandet, förutom inlåsta aktier, kan fritt överlåtas på annan part. Aktierna är ej föremål för erbju- dande som lämnats till följd av budplikt, inlösenrätt eller lösningsskyldighet. Bolagets aktie har ej heller varit föremål för offentligt uppköpserbjudande under det innevarande eller föregående räkenskapsåret.
Kostnaden för Erbjudandet
Kostnaderna i samband med Erbjudandet beräknas uppgå till 1,0 MSEK. En fullteckning vid nyemissionen inbringar 20 MSEK och nettointäkterna blir efter det att kostnaderna är betalda 19 MSEK.
Utspädningseffekt
Det ursprungliga antalet aktier uppgår till 8 049 250 fördelat på 858 aktieägare innan emissionen och antalet nya aktier som ingår i emissionen är 2 012 312. Nuvarande aktieägare får därmed en utspädningseffekt på 20 %. Aktie- ägarfördelningen innan emissionen återfinns i Registre- ringsdokumentet under rubriken ”Större aktieägare”.
8
Villkor för Erbjudandet
Företrädesrätt till teckning
Den som på avstämningsdagen den 10 september 2008 är registrerad som aktieägare i C-Rad äger företrädesrätt att för fyra (4) befintliga aktier, oavsett serie, teckna en (1) ny aktie i serie B. Sista dagen för handel inklusive tecknings- rätt är den 5 september 2008.
Vid fulltecknad emission tillförs bolaget 20 123 120 kronor, aktiekapitalet ökas med högst 301 846,80 kronor.
Emissionskurs
De nya aktierna emitteras till en kurs av 10,00 kr per aktie. Emissionskursen har fastställts av styrelsen med utgångs- punkt i marknadens prissättning av C-Rads aktie och med
hänsyn till sedvanlig emissionsrabatt.
Avstämningsdag
Avstämningsdag vid VPC AB (VPC) för fastställande av vilka som ska erhålla teckningsrätter är den 10 september 2008.
Teckningsrätter
Aktieägare erhåller en (1) teckningsrätt B för varje registre- rad aktie serie A. För teckning av en (1) ny aktie av serie B erfordras fyra (4) teckningsrätter serie B.
Aktieägare erhåller en (1) teckningsrätt B för varje registrerad aktie serie B. För teckning av en (1) ny aktie av serie B erfordras fyra (4) teckningsrätter serie B.
Xxxxxx med teckningsrätter och Teckningsaktier (BTA)
Xxxxxx med teckningsrätter serie B kommer att ske på Ak- tieTorget under perioden från och med den 15 september 2008 till och med den 10 oktober 2008. Xxxxxx med BTA serie B kommer att ske på Aktietorget från och med den 15 september 2008 intill dess att emissionen registrerats hos Bolagsverket, information om sista handelsdag kommer att lämnas av Aktietorget i form av ett marknadsmeddelande.
Teckningstid
Xxxxxxxx av aktier skall ske under tiden från och med den 15 september 2008 till och med den 15 oktober 2008.
Observera att teckning genom utnyttjande av teck- ningsrätter skall ske genom kontant betalning senast den 15 oktober 2008.
Efter teckningstidens utgång blir ej utnyttjade teckningsrät- ter ogiltiga och saknar därmed värde. Dessa kommer däref-
ter att avregistreras utan avisering. För att inte förlora värdet på teckningsrätter måste teckningsrätterna antingen säljas senast den 10 oktober 2008, eller utnyttjas för att teckna nya aktier i C-Rad senast den 15 oktober 2008. Styrelsen
i C-RAD förbehåller sig rätten att förlänga den tid under vilken teckning kan ske.
Information från VPC till direktregistrerade aktieägare
De aktieägare eller företrädare för aktieägare som på ovan- nämnda avstämningsdag är registrerade i den av VPC för Bolagets räkning förda aktieboken erhåller redovisning avseende erhållna teckningsrätter, anmälningssedel för teckning med företräde, inbetalningsavi och en kortversion av prospektet. Av den förtryckta emissionsredovisningen framgår bland annat antalet erhållna teckningsrätter. Den som är upptagen i den i anslutning till aktieboken särskilt förda förteckningen över panthavare med flera underrättas separat.
Förvaltarregistrerade innehav
Aktieägare vars innehav av aktier i C-Rad är förvaltarre- gistrerade erhåller ingen emissionsredovisning från VPC. Teckning och betalning skall då istället ske i enlighet med
anvisningar från respektive förvaltare.
Teckning och betalning med företrädesrätt
Teckning sker genom samtidig kontant betalning vid något bankkontor med erforderliga tillstånd till:
Adress till emissionsinstitut Aqurat Fondkommission AB Box 702
182 17 Danderyd
Fax: 00-000 000 00
Tel: 00-000 000 00
Teckning genom betalning skall göras antingen med den utsända förtryckta inbetalningsavin eller med särskild anmälningssedel – enligt fastställt formulär – i enlighet med nedanstående två alternativ.
Inbetalningsavi från VPC
I de fall samtliga de på avstämningsdagen erhållna teck- ningsrätterna utnyttjas för teckning skall endast den förtryckta inbetalningsavin användas som underlag för teck- ning genom betalning. Särskild anmälningssedel används därvid inte.
9
Särskild anmälningssedel
I de fall teckningsrätter förvärvas eller avyttras eller av an- nan anledning ett annat antal teckningsrätter än det som framgår av den förtryckta emissionsredovisningen utnytt- jas för teckning, skall anmälningssedel med företrädesrätt användas. Sådan anmälningssedel kan erhållas från Aqurat Fondkommission AB eller från C-Rad. Den förtryckta
inbetalningsavin från VPC skall därvid inte användas.
Utländska aktieägare
Aktieägare som är bosatta utanför Sverige (avser dock ej aktieägare bosatta i USA, Kanada, Nya Zeeland, Sydafrika, Japan, Australien) tecknar genom att sända korrekt ifylld anmälningssedel till Aqurat Fondkommission AB på adres- sen ovan samt begära en SWIFT-instruktion.
Betalningen skall vara Aqurat Fondkommission AB tillhanda senast den 15 oktober 2008
Teckning utan företrädesrätt
För det fall samtliga teckningsrätter inte utnyttjas äger styrelsen rätt att inom ramen för emissionens högsta belopp bestämma om tilldelning av de aktier som tecknats utan företrädesrätt. Teckning av aktier utan företrädesrätt skall ske under samma tidsperiod som teckning med företrädes- rätt. Intresseanmälan om att förvärva aktier utan företrädes- rätt kan göras på anmälningssedeln utan företrädesrätt som medföljer kortversionen av prospektet. Anmälningssedeln skall vara Aqurat Fondkommission AB tillhanda senast
kl. 17 00 den 15 oktober 2008. Denna anmälan är bin- dande. Endast en anmälningssedel från samma fysiska eller juridiska person kommer att beaktas. Det lägsta antal aktier som kan tecknas av en och samma person utan företräde är 1 (en). Besked om eventuell tilldelning av aktier utan före- trädesrätt lämnas genom utskick av avräkningsnota vilken ska betalas i enlighet med anvisningarna på denna. Något meddelande utgår inte till dem som inte erhållit tilldelning.
Teckning med subsidiär företrädesrätt
Aktier som inte tecknas med primär företrädesrätt skall erbjudas samtliga aktieägare till teckning (subsidiär fö- reträdesrätt). Om inte sålunda erbjudna aktier räcker för den teckning som sker med subsidiär företrädesrätt, skall
aktierna fördelas mellan tecknarna i förhållande till det totala antalet aktier de förut äger i bolaget. I den mån detta inte kan ske vad avser vissa aktier, sker fördelning genom lottning.
Teckning med subsidiär företrädesrätt skall ske på för ändamålet framtagen blankett, vilken kan beställas från bolaget eller Aqurat Fondkommission AB.
Registrering av aktier
Så snart aktiekapitalökningen har inregistrerats av Bolags- verket, ombokas BTA till aktie utan avisering från VPC. Ombokningen beräknas ske i början av november 2008.
Offentliggörande av teckningsresultat i emissionen Snarast efter att teckningstiden avslutats kommer teck- ningsresultatet i emissionen att offentliggöras, vilket beräk- nas ske omkring den 21 oktober 2008.
Offentliggörandet kommer att ske genom pressmed- delande på Bolagets och AktieTorgets respektive hemsida (xxx.xxxx.xxx, xxx.xxxxxxxxxxx.xx)
Teckningsaktier (BTA)
Teckning genom betalning registreras hos VPC, så snart detta kan ske, vilket normalt innebär några bankdagar efter betalning. Därefter erhåller direktregistrerade aktieägare en VP-avi med bekräftelse på att inbokning av betalda teck- ningsaktier (BTA) skett på tecknarens VP-konto.
Rätt till utdelning
De nyemitterade aktierna berättigar till eventuell utdelning från och med räkenskapsåret 2008. Utbetalning av eventuell utdelning ombesörjes av VPC.
Företrädesrätt
I konvertibellånen på 3,9 MSEK som Bolaget har hos Norrlandsfonden ingår följande avtalsvillkor; ”Genomför Bolaget nyemission förbinder sig Bolaget att utge konverti- bla skuldebrev till Norrlandsfonden på villkor som motsva- rar de villkor som kommer att gälla för nyemissionen. Norr- landsfonden skall istället för tecknande av ny konvertibel äga rätt att efter eget bestämmande teckna aktier som om han vore ägare till de aktier som hans innehavda skuldebrev skulle ha berättigat till om konvertering dessförinnan skett.”
10
Skatteaspekter i Sverige
Följande sammanfattning syftar till att ge en övergri- pande information om beskattning av kapitalinkomster för privatpersoner som är obegränsat skatteskyldiga i Sverige. Sammanfattningen är inte ämnad att behandla alla skat- tekonsekvenser som kan uppkomma med anledning av Erbjudandet i detta Prospekt.
Mottagen utdelning är i sin helhet skattepliktig för fysiska personer och dödsbon. Kapitalvinster på svenska marknadsnoterade aktier beskattas med 30 % i inkomst- slaget kapital. Uppkommer kapitalförlust beaktas hela förlusten förutsatt att den kan kvittas mot kapitalvinst på aktier och andra aktiebeskattade värdepapper. I andra fall görs ett avdrag på 70 % av förlusten i inkomstslaget kapital. Avdraget måste utnyttjas samma år som förlusten upp- kommit. Uppkommer underskott i inkomstslaget kapital beviljas reduktion från skatten av tjänst, näringsverksamhet
och fastighet med 30 % av underskottet upp till 100 000 och däröver 21 %. För personer hemmahörande i Sverige beskattas utdelningen på svenska marknadsnoterade aktier med 30 % i inkomstslagets kapital. Den preliminära skatten innehålls normalt av VPC eller förvaltare.
För aktieägare bosatta i utlandet gäller kupongskatt.
Skattesatsen är för närvarande 30 %.
För aktiebolag och juridiska personer gäller att hela utdelningen utgör skattepliktig inkomst av näringsverk- samheten. Skattesatsen är för närvarande 28 %. Avdrag för kapitalförlust vid avyttring av aktier som innehas som kapitalplacering får dras av endast mot kapitalvinster vid
avyttringar och andra delägarrätter. Kvarstående kapitalför- lust får kvittas mot motsvarande kapitalvinster under senare år. För näringsbetingade andelar gäller särskilda regler.
11
C-RAD AB (publ)
Bredgränd 14, SE-753 20 Uppsala, Sweden
Telefon: 000-00 00 00, Fax: 000-00 00 00
12