VINDICO GROUP AB
VINDICO GROUP AB
Emissionsmemorandum 2020
Vindico Group AB är ett publikt aktiebolag, vilket regleras av Aktiebolagslagen (2005:551). Bolaget registrerades hos Bolagsverket den 10 september 1990 med organisationsnummer 556405-9367. Nuvarande firma registrerades den
23 juni 2015. Bolaget följer svensk lagstiftning och aktiebolagslagen (2005:551). Bolaget är sedan 2011-04-04 noterat på Spotlight Stock Market.
Bolagets skall, utöver att tillhandahålla koncerngemensamma tjänster, direkt eller genom hel- eller delägda bolag, bedriva inköp och försäljning av säkerhetslösningar, förvalta lös egendom samt utföra tjänster i anslutning härtill och därmed förenlig verksamhet.
Bolaget har inte varit part i några rättsliga förfaranden eller skiljedomsförfaranden (inklusive ännu ej avgjorda ärenden eller sådana som bolaget är medveten om kan uppkomma) under de senaste tolv månaderna, och som nyligen haft eller skulle kunna få betydande effekter på bolagets finansiella ställning eller lönsamhet.
Bolaget är Euroclear-anslutet, vilket innebär att det är Euroclear som för bolagets aktiebok. Bolagets hemvist är Västra Götalands län, Mölndals kommun.
Årsredovisning och bolagsordning kan beställas i pappersform från bolaget eller hämtas från bolagets hemsida:
Vindico Group AB (publ)
Xxxxxxxxxxxxx 0 A
431 35 MÖLNDAL
Tel 000-000 00 00
E-post: xxxx@xxxxxxx.xx Hemsida: xxx.xxxxxxx.xx
Undantag från prospektskyldighet
Detta memorandum har inte granskats och godkänts av Finansinspektionen. Memorandumet avseende nyemission är undantaget från prospektskyldighet enligt ”Lag om handel med finansiella instrument – Undantag avseende erbjudande till allmänheten”. Grunden för undantaget är att det sammanlagda värdet av erbjudandet av finansiella instrumentet under- stiger 2,5 miljoner euro under en tolvmånadersperiod.
Definitioner
I detta memorandum gäller följande definitioner om inget annat anges: med ”Bolaget” eller ”Vindico” avses Vindico Group AB med organisationsnummer 556405-9367.
Undantag från prospektskyldighet 2
Fem skäl att teckna aktier i Vindico Group 4
Tecknings- och garantiåtaganden 6
Händelser i Bolagets utveckling 17
Övrig information om organisationen 19
Utvald finansiell information 20
Kommentarer till den finansiella utvecklingen 28
Information om de aktier som erbjuds 31
Styrelsens försäkran
Memorandumet har upprättats av styrelsen i Vindico Group AB med anledning av nyemission i bolaget. Styrelsen i Vindico Group AB är ansvarig för innehållet i memorandumet. Härmed försäkras att styrelsen vidtagit alla rimliga försiktighets- åtgärder för att säkerställa att uppgifterna i memorandumet, såvitt styrelsen känner till, överensstämmer med faktiska förhållanden och ingenting är utlämnat, som skulle kunna påverka memorandumets innebörd. Bolagets revisor har inte granskat föreliggande memorandum.
Mölndal den 25 september 2020
Vindico Group AB
Xxxx Xxxxxxxxx Xxxxxx Xxxxxx Xxxxxx Xxxxx Xxxxxx Xxxxxxxxxx
Styrelseordförande
Fem skäl att teckna aktier i Vindico Group
Målsättning är att nå en omsättning på 100 Mkr 2024:
• Vindico är sedan 2016 leverantör till Göteborgs Stad, Partille och Mölndals kommun gällande kameraövervakning. Bolaget kommer fortsätta sin satsning på offentliga upphandlingar men också stark proaktiv bearbetning av den privata sektorn.
• Ytterligare satsning på distribution av smarta säkerhetsprodukter för
konsumenter under Vindicos egna varumärke Safe n ́Sound. Det lanserades i
vintras och är redan etablerat hos flera betydande återförsäljare, exempelvis NetOnNet, Elektragruppen/Elon, Cdon och Gekås.
• Xxxxx av säker laddning och förvaring av cykelbatterier, mobiler och surfplattor ökar. Vindico har ett egenutvecklat sortiment av laddskåp för både inom- och utomhusbruk. Kunder idag är exempelvis Wallenstam, Ahlsell, Atea och Älvstranden Utveckling.
• Under 2019 anmäldes enligt BRÅ 8 208 byggstölder med ett sannolikt värde på över 2 miljarder kronor. Bolaget skall vidareutveckla de säkerhetslösningar man har med kameralarm, DNA-märkning och GPS lösningar till paket att erbjuda byggbranschen.
• Vindico är väl positionerade på sina marknader. Bolagets tillväxt skall ske organiskt genom bland annat rekrytering av marknads- och teknikerpersonal samt genom förvärv för geografisk expansion i Sverige.
Avstämningsdag Sista dag för handel i Bolagets aktie inklusive rätt att erhålla teckningsrätter var den
17 september 2020, och första dag exklusive rätt att erhålla teckningsrätter var den 18 september 2020. Avstämningsdag var den 21 september 2020.
Företrädesrätt De som på avstämningsdagen var registrerade som aktieägare i Vindico Group AB
ägde företrädesrätt att teckna aktier. För varje befintlig aktie erhölls en (1) teckningsrätt. Två (2) teckningsrätter berättigar till teckning av en (1) ny aktie.
Teckningstid 28 september – 14 oktober 2020.
Teckningskurs Sextio öre (0,60 SEK) per aktie.
Xxxxxx med teckningsrätter Handel kommer att ske på Spotlight Stock Market under perioden 28 september –
12 oktober 2020.
Handel med BTA Betalda tecknade aktier, BTA, kommer att handlas på Spotlight Stock Market från
och med den 28 september 2020 fram till dess att Bolagsverket har registrerat emissionen. Denna registrering beräknas ske i början av november 2020.
Överteckningsoption Vid övertecknad emission har styrelsen möjlighet att nyttja en överteckningsoption
om ytterligare 2 383 730 aktier.
Antal aktier i erbjudandet Högst antal aktier i företrädesemissionen uppgår till 7 616 270 aktier. Vid nyttjande
av överteckningsoptionen uppgår erbjudandet till 10 000 000 aktier.
Emissionsvolym Vid fulltecknad företrädesemission tillförs Vindico Group 4,5 MSEK före emissions-
kostnader. Kostnaderna för genomförandet av emission beräknas till 0,5 MSEK. Vid nyttjande av överteckningsoptionen kan Bolaget tillföras ytterligare 1,5 MSEK.
Värdering av bolaget Med en teckningskurs om 0,60 SEK blir värderingen av Vindico Group AB 9,1 MSEK
före genomförd emission. Med utgångspunkt från stängningskursen 0,805 SEK den 18 september 2020, vilket var dagen innan emissionen offentliggjordes, innebär det en rabatt om 25 procent.
Tecknings- och garantiåtaganden
Vindico har skriftligen ingått avtal om tecknings- och garantiförbindelse som täcker 100 procent av emissionen, det vill säga 4 569 762 kronor. Tecknings- och garantiförbindelserna har lämnats av Vindicos styrelseordförande, VD och större aktieägare i bolaget per den 17 september 2020. Teckningsförbindelserna och garantiförbindelserna har gjorts helt utan ersättning. Tecknings- och garantiförbindelserna har inte säkerställts via förhandstransaktion, bankgaranti eller liknande. Tilldelning till teckningsåtagarna är säkerställt genom att de erhåller teckningsrätter via eget innehav eller genom över- låtelse från andra större aktieägare. Nedan presenteras de parter som har lämnat tecknings- och garantiförbindelser:
Tecknings- och garantiåtagare | Teckningsförbindelse (SEK) | Garantiförbindelse (SEK) |
Jovitech Invest AB, ägt av styrelseordförande | 833 272 | 2 836 490 *) |
Fore C Investment Holding AB | 359 475 | 140 525 |
Xxxxxx Xxxxxx, VD | 200 000 | |
Företagsfinansiering Fyrstad AB | 100 000 | |
P&P Utveckling AB | 80 267 | 19 733 |
Poodle BKPER AB**) | 60 000 |
*) Jovitech Invest AB garanterar emissionen genom att eventuell del av emissionen som inte tecknas bland annat kvittas mot fordran som Jovitech Invest har på Bolaget.
**) Ägt av Xxxxxx Xxxxx inhyrd ekonomiansvarig på Vindico.
BAKGRUND
Styrelsen i Vindico Group har beslutat om en företrädes- emission för att finansiera det första steget i den strategi- plan som lagts fram för perioden 2020-2024 där huvud- målet är att Vindicokoncernen skall omsätta 100 Mkr 2024 med lönsamhet, ”Mål 2024”.
STYRELSENS OCH LEDNINGENS MÅL
1. Att under 2024 omsätta ca 100 Mkr med en positiv EBITDA-marginal på 10%.
2. Att under åren 2021-2022 göra minst två förvärv där förvärvskandidaterna skall vara lönsamma säkerhets- företag och bör ha en omsättning på minst 10 Mkr. De förvärvade bolagen skall ha en förväntad årlig tillväxt på 30 procent och får gärna ha kompletterande produktutbud, ha lokal närvaro med en försäljnings- organisation i södra Sverige och/eller arbeta med installation av kameror etc.
3. Vindico skall genom produktsortimentet Safe’n’Sound vara en ledande leverantör av smarta säkerhets- produkter för privatmarknaden genom försäljning via återförsäljare.
4. Vindico skall ha ett komplett sortiment för laddning och säker förvaring av cykelbatterier både inomhus och utomhus.
5. Vindico skall bygga värde i bolaget genom egen- utvecklade säkerhetsprodukter och varumärken.
6. Vindico skall bygga nya affärer baserade på finansiering, abonnemang och uthyrning.
7. Vindico skall ha den ledande marknadspositionen inom DNA-märkning i Sverige och i Norge genom det hälftenägda bolaget UniSecure Norway AS.
VAD SKALL KAPITALET I DEN FÖRELIGGANDE EMISSIONEN ANVÄNDAS TILL?
Anledningen till emissionen är att stärka rörelsekapitalet
och kapitalet, som vid full teckning uppgår till ca 4,1 Mkr efter emissionskostnader, skall framför allt användas till att:
• Snarast rekrytera 2 nya säljare i Mölndal. 20 procent av emissionskapitalet.
• Satsa på marknadsföring av Safe´n´Sound primärt i digitala medier. 10 procent av emissionskapitalet.
• Utveckla ett komplett sortiment av cykelbatteriskåp för inomhus- och utomhusbruk. 20 procent av emissions- kapitalet.
• Ta fram paketlösningar för ökad säkerhet vid transporter och på byggarbetsplatser. 10 procent av emissions- kapitalet.
• Förvärvslikvider vid förvärv under 2021-2022. Upp till 40 procent av emissionskapitalet.
För att säkerställa att emissionen blir fulltecknad har styrelseordförande, VD, och andra större ägare gjort teckningsåtagande och garantiåtaganden som uppgår till hundra procent av emissionen.
KOMMANDE KAPITALBEHOV
Styrelsen bedömer att föreliggande emissionskapital kommer att räcka under de närmaste 12 månaderna. Ytterligare kapital kan komma att behövas därefter för att kunna öka marknadsförings- och försäljnings-insatserna, skapa möjligheter till ytterligare förvärv samt stärka rörelsekapitalet beroende på hur snabb tillväxten blir.
Låt mig börja med en kort presentation av mig själv. Jag heter Xxxxxx Xxxxxx och är VD på Vindico Group AB sedan 4 september 2020. Dessförinnan har jag suttit som Styrelseordförande i bolaget sedan maj 2019.
Under hela min yrkeskarriär har det varit försäljning som varit mitt fokus. Detta inom olika typer av bolag men sedan 1995 har jag varit verksam inom utveckling av säljorgani- sationer.
I Säljpoolen AB, som är ett av de ledande bolagen inom området, arbetade jag under 14 års tid med att hjälpa företag att utveckla deras försäljning, genom att rekrytera, bemanna, coacha samt genomföra säljutbildningar. Sedan 2011 driver jag Addsell Sverige AB i egen regi med samma verksamhet.
Alla företag har en historia som fört fram dem till ett nuläge, och sprunget ur denna historia finns en potential för bolaget. Att se denna potential är en av mina styrkor.
Men, man kan inte bara se, man måste också utföra.
Jag känner mig stolt och glad över att börja på Vindico Group AB.
Bolaget har en mycket bra position inför framtiden efter att målmedvetet arbetat fram ett bra, genomtänkt och kundanpassat produktsortiment för att säkerställa rätt positionering i säkerhetsbranschen.
Bolaget har dessutom byggt starka kundrelationer med trygga, stora kunder såsom Göteborg Stad, Partille och Mölndals kommuner, Atea, Coor, Axfood etc.
Potentialen i bolaget är således mycket stor. Det kommer vi att utnyttja för att bygga vår väg mot ”Mål 2024”.
Det finns även omvärldsfaktorer som samverkar för en positiv framtid. Intresset för säkerhetsprodukter har ökat markant under den senaste tiden. Kameraövervakning är en produkt och tjänst som ökar i efterfrågan i kölvattnet av den ökade kriminaliteten i samhället.
Nästa steg i vår utveckling är att stärka våra positioner geografiskt i landet. Förvärv av bolag och rekrytering av kompetenta säljare och tekniker är planerade, initialt till de större städerna.
För att ytterligare stärka vår position utvecklar vi i första hand produktpaket utifrån det sortiment vi har idag, i andra hand i kombination med nya produkter.
Vi har en kompetent organisation med medarbetare som har lång erfarenhet av de arbetsuppgifter som de utför. Vi har därigenom en stabil grund att stå på när vi växer organisationen med förvärv och personal.
Återigen, jag ser en stor potential i detta bolag och ser mycket fram emot att få vara med på resan till och förbi ”Mål 2024”.
XXXXXX XXXXXX
VD i Vindico Group AB
Vindicos affärsidé är att utveckla, marknadsföra och sälja säkerhetslösningar för ökad trygghet och nytta. Vindicos konkurrenskraft är baserad på förmågan att snabbt anpassa och utveckla sina lösningar efter kundernas önskemål och behov.
VISION
Genom kundanpassade & kreativa säkerhetslösningar skall Vindico bidra till ett tryggare samhälle.
VÄRDEGRUND:
Genom entreprenörskap i hela Vindicos organisation skall arbetet bedrivas med följande kärnvärden som riktmärken och verktyg:
• Kundfokus
• Kompetens
• Kvalitet
• Pålitlighet
Dotterbolaget Vindico Security AB är idag det rörelse- drivande bolaget i Vindicokoncernen och moderbolaget är det som är noterat på Spotlight Stock Market. Koncernfunk- tioner inklusive ekonomifunktionen ligger i moderbolaget.
KONCERNSTRUKTUR
Verksamheten i koncernen bedrivs i följande koncernstruktur:
AFFÄRSOMRÅDEN
Verksamheten bedrivs i två affärsområden, Home & Family och Professional.
I affärsområdet Home & Family erbjuds produkter för privatmarknaden som säljs via återförsäljare. Produkterna säljs under varumärkena Vindico Safe’n’Sound och SelectaDNA samt i vissa fall leverantörernas varumärken.
I affärsområdet Professional erbjuds produkter och system för professionella användare såsom företag och offentlig förvaltning vilka säljs direkt till slutkund eller via återförsäl- jare. Produkterna säljs under varumärkena Vindico och SelectaDNA samt leverantörernas egna varumärken.
PRODUKTOMRÅDEN
Försäljning per produktområde
Vindico erbjuder och kommer fortsättningsvis att erbjuda produkter, lösningar och system inom följande produkt- områden:
• Kameraövervakning
• Smarta säkerhetsprodukter för privatmarknaden
• Laddskåp
• Stöldskyddsmärkning
Kameraövervakning
Vindico erbjuder framför allt:
• Kameror från Axis Communications där vi är guldpartner
• Kameror från Bosch, HIKVision och Avigilon
• Videohanteringslösningar från Milestone och Avigilon
• Portabla kameralarmväskor från Videofied
I Vindicos erbjudande ingår installation och service som Bolagets personal utför i Göteborgsområdet eller tillsam- mans med underentreprenörer.
Vindico Security är även behörig installatör för kamera- övervakningssystem enligt SSF 1061:3.
Då Bolaget i Stockholmsområdet saknar egen installations- och servicepersonal utförs arbetet i det området av underentreprenörer.
Smarta säkerhetsprodukter för privatmarknaden Vindico erbjuder i dagsläget följande utvalda smarta säkerhetsprodukter främst under varumärket Safe´n’Sound från kvalitetssäkrade tillverkare:
• RFID-blockerande produkter, skimskydd, för bland annat skydd av kreditkort och bilnycklar
• Personlarm för nyckelknippan med kraftig ljud- och ljussignal
• Låsprodukter, framför allt cykellås, med larmfunktion
• Bluetooth-trackingprodukter
• Kraftfulla LED-ficklampor
Vindico arbetar med att ta fram nya säkerhetsprodukter där ofta valet av produkter görs i nära samarbete med Bolagets kunder.
Produkterna skall vara unika, användarvänliga, av rätt kvalitet och skall givetvis uppfylla säkerhetskrav och
miljökrav inklusive CE-krav. För att säkerställa detta skrivs avtal med samtliga leverantörer och regelbundna kvalitets- kontroller görs på fabrik i egen regi eller genom samarbets- partners.
Produktområdet står redan efter mindre än ett år för ca 5% av Bolagets omsättning.
Laddskåp
Vindico erbjuder i dag följande egenutvecklade produkter:
• Datorvagnar och laddskåp för säker förvaring och laddning av datorer och surfplattor i skolor
• Mobiltelefonskåp för säker förvaring och laddning av mobiltelefoner i främst i skolor, för hemtjänst mm
• Cykelbatteriskåp för säker förvaring och laddning av cykelbatterier framför allt till fastighetsbolag, skolor och företag. Enligt Dagens Eko såldes i Sverige under perioden 2017-2019 drygt 250 000 elcyklar, vilket innebär en stor potential för dessa produkter. Under våren 2020 konstaterade Cykelbranchen en kraftig försäljningsökning, 30% jämfört med föregående år troligen på grund av coronapandemin. Möjligheten att ladda batteriet och därmed ta bort det från cykeln gör cykeln väsentligt mindre stöldbegärlig. Under 2019 stals enligt Svensk Försäkring 44 800 cyklar.
• Produkterna tillverkas hos underleverantör i Sverige.
Bolaget erbjuder dessutom följande produkter, som ej är egenutvecklade:
• Säkerhetsklassade skåp (SS3342) som används för förvaring och laddning av datorer och surfplattor i skolor
• Klädskåp till butikskedjor
Vindico skall vara marknadsledande i Sverige på laddskåp för cykelbatterier.
Stöldskyddsmärkning
Polisen förespråkar stöldskyddsmärkning med DNA av stöldbegärliga saker i hemmet, av cyklar, av verktyg med mera eftersom man har konstaterat att det har en starkt stöldförebyggande effekt. Det ger även möjlighet för Polisen att spåra ägaren om man hittar stöldgodset. Det finns idag fyra leverantörer av MärkDNA i Sverige varav två är godkända enligt den svenska kvalitetsnormen SSF1098. Vindico är den ena av dessa två godkända leverantörer.
Vindico har ett exklusivt distributionsavtal med Selecta- mark Security Systems Plc som har ett komplett sortiment av produkter för förebyggande av stölder och rån genom DNA-märkning. Avtalet gäller Sverige men Vindico har tillsammans med partnern UniSecure i Danmark även exklusivt avtal avseende Norge genom det hälftenägda bolaget UniSecure Norway AS.
Vindico erbjuder framför allt:
• MärkDNA - Märksatser för DNA-märkning av personliga tillhörigheter, vilka säljs via återförsäljare.
• Rån- och inbrottsspray – system för att DNA-spraya brottslingar vid pågående brott. Dessa säljs och installe- ras i samarbete med återförsäljare och underentre- prenörer bland annat i butiker och byggarbetsplatser
• Spray och märkpennor för DNA-märkning av stöld- begärliga varor, som säljs framför allt direkt till butiks- kedjor och på byggarbetsplatser
Kommande säkerhetsprodukter
Följande produkter är sådana som vi planerar att erbjuda:
Bearlock
• Avancerat mekaniskt lås för transportbilar. Xxxxxx bland annat att säljas som ett komplement till DNA- spray i samarbete med UniSecure Danmark ApS som har agenturen för Skandinavien.
Passersystem från Axis
• Vi kommer att erbjuda detta som komplement till våra kamerasystem från Axis där denna funktion är integre- rad och vi blir därmed en mer komplett leverantör.
Försäljning per kundsegment
Vindico säljer idag både direkt till slutkund och via återför- säljare framför allt till följande kundsegment:
• Butiker
• Fastighet
• Industrikunder
• SKR, Sveriges kommuner och regioner
• Återförsäljare och distributörer
Xxxxxxx har börjat arbeta mot följande nya prioriterade kundsegment:
• Bygg
• Transport och logistik
Vindico arbetar dessutom mot följande icke prioriterade kundsegment:
• Bilbranschen
• Båtbranschen
• Försäkringsbolag
Butiker
Stölder, bedrägerier och hotfulla situationer är något som butiksägare ständigt brottas med. Enligt Svensk Handels Trygghetsbarometer för andra kvartalet 2020 drabbades fler än fyra av tio handlare (41 %) av en butiksstöld den senaste veckan. ”Idag är det i princip riskfritt att stjäla från en butik”, säger Xxx Xxxxxx, säkerhetschef på Svensk Handel. Svensk Handels Säkerhetsindex, som sammanfattar butikernas brottsutsatthet, ökade andra kvartalet 2020 med 16 procentenheter från förra mätningen, till 55 procent. Det är 14 procentenheter högre än motsvarande period 2019 och den högsta siffra som uppmäts sedan mätningens start år 2018. Ett index på 55 procent innebär att mer än varannan handlare varit utsatt för brott den senaste tiden.
Vindico har sedan 2017 erbjudit stöldskyddsmärkning av stöldbegärliga varor genom DNA-spray samt märkning med DNA-penna till större butikskedjor, som en del i ett koncept kallat ButiksDNA. Resultatet i butikerna har varit fantastiskt bra. Man har sett en reducering av osynligt svinn, dvs stölder och internt svinn, på 30-70 procent. Man känner också att man gör en samhällsinsats genom att reducera brottsligheten. Varumärkningen sker inte bara i butik utan även på centrallager.
Vindico fokuserar på de större butikskedjorna och deras butiker. Bland de kedjor som Bolaget redan idag har sålt till kan nämnas Axfood (Willy, Hemköp, Tempo), ICA, Bergen- dahls (Citygross, Matöppet), H&M och Bauhaus. Målet är att bredda denna kundbas men fortsatt fokusera på de större butikskedjorna.
Vindico erbjuder även system med rån- och inbrottsspray till butikerna, vilket innebär att en rånare sprayas med DNA-spray då denne lämnar butiken efter ett rån. Skulle tjuven sedan sättas fast av polis kan personen tack vare DNA-sprayen bindas vid brottet.
Installation av rån- och inbrottsspray gör Vindico dels med egen personal, dels med hjälp av partners och underentrepre- nörer. Bolaget har bland annat avtal med Stanley Security avseende installation av system för rån- och inbrottsspray.
Vindico erbjuder även kameraövervakning till butiker och har gjort ett antal installationer, bland annat i ICA-butiker.
Fastighet
Enligt Brottsförebyggande Rådet (BRÅ) anmäldes omkring 14 700 bostadsinbrott, varav 5 990 i lägenheter, under 2019 och det totala antalet inbrottsstölder uppgick till cirka 75 300. Fastighetsägare och bostadsrättsföreningar brottas dessutom med ett antal andra säkerhetsproblem såsom skadegörelse, våldsbrott, narkotikaförsäljning och annan organiserad brottslighet.
Vindico tillhandhåller ett antal säkerhetsprodukter och lösningar som efterfrågas:
• Cykelbatteriskåp för att säkerställa att elcyklar laddas så säkert som möjligt. Det är önskvärt att undvika att laddning sker i lägenheter. Genom att sätta upp laddskåp i cykelgarage minskar man risken för att en eventuell batteribrand snabbt sprids i bostadsutrymmen. Bränder i cykelbatterier, som är av typen lithiumjonbatterier, är explosionsartade och dessutom bildas livsfarliga gaser vid bränderna.
• DNA-märkning har en starkt stöldförebyggande effekt
och om majoriteten av hyresgäster eller bostadsrätts- innehavare i en fastighet märker upp sina ägodelar minskar risken för inbrott kraftigt.
• Kameraövervakning för bland annat garage, trappupp- gångar och soprum. Kameraövervakning minskar risken för stölder och skadegörelse samt att utrymmen används för kriminell verksamhet.
De viktigaste kunderna inom segmentet är större fastig- hetsägare och större bostadsrättsföreningar och bland dagens kunder kan nämnas Wallenstam, Familjebostäder och Gårdstensbostäder.
Industrikunder
Vindico har i många år levererat avancerade kameraöver- vakningssystem till processindustrin och oljeindustrin, vilket är ett bevis på den höga kompetens Bolaget har inom området. Bland kunderna kan nämnas Nouryon (fd Akzo Nobel), Borealis, Nynäs och Preem.
Bolaget kommer fortsatt att leverera kameralösningar till dessa kunder och kommer också att bredda denna kundbas.
SKR - Sveriges kommuner och regioner
Vindico har sedan 2016 avtal med Göteborgs Stad avseen- de kameraövervakning. En ny upphandling gjordes i maj 2020 då Vindico valdes som en av sju leverantörer.
Bolaget vann upphandlingen i Partille Kommun avseende kameraövervakning i somras och är där ensam leverantör. Vid dessa upphandlingar har det varit en nödvändighet att vara behörig installatör av kameraövervakningssystem.
Vindico kommer framöver att deltaga i offentliga upphand- lingar inte bara avseende kameraövervakning utan även när det gäller övriga säkerhetsprodukter och lösningar som Bolaget erbjuder. Bolaget kommer att fokusera på upphand- lingar i Göteborgs-, Malmö- och Stockholmsregionerna.
Bolaget har gjort ett stort antal installationer av kamera- övervakningssystem i parkeringsgarage där Göteborgs Stads Parkerings AB har varit en stor kund. Behovet av denna typ av lösningar är stort. Bolaget kommer därför att framöver bearbeta såväl kommunala som privata bolag med erbjudanden för parkeringsgarage.
Bränder, stölder och skadegörelser är ett stort problem i skolor. Vi hyr idag ut portabla kameralarm till Mölndals Stad som framför allt använder dessa för att förebygga brott på skolor sommartid. Vindico ser en stor potential i denna säkerhetslösning och kommer framöver att arbeta med försäljning av dessa till kommuner i framför allt storstadsområdena.
Vi säljer sedan många år tillbaka laddskåp och datorvagnar via återförsäljare så som ATEA, till kommunala skolor. De produkter som levererats har tidigare varit anpassade för laptopdatorer men idag har dessa till stor del ersatts av lösningar för surfplattor. Denna försäljning sker framför allt via återförsäljare där Xxxxxxx kommer att arbeta med en breddning av kundbasen. Vindico erbjuder även skolorna Märksatser för DNA-märkning av stöldbegärliga datorer och annan utrustning.
Sveriges kommuner och regioner (SKR) satsar för att förbättra villkoren för cyklister. I flera kommuner och regioner pågår arbete med att ta fram planer, program och strategier för cykling. SKR arbetar aktivt med att förbättra förutsättningarna för alla som väljer att cykla så att de kan göra det på ett säkert och smidigt sätt. Antalet elcyklar ökar stadigt, vilket naturligtvis främjar miljö och friskvård. Vindico ser därför en stor potential när det gäller laddskåp för cykelbatterier inte minst på kommunala arbetsplatser.
Återförsäljare och distributörer
Vindico arbetar med försäljning via återförsäljare och distributörer inom flera av våra produktområden.
MÄRKDNA OCH SAFE’N’SOUND MOT PRIVATMARKNADEN
Vindico har sedan slutet av 2019 arbetat med att sälja MärkDNA och Safe’n’Sound-produkter till flera hem- elektronikkedjor och denna försäljning förväntas öka kraftigt under 2021. Coronapandemin gjorde att möjlig- heterna att besöka butiker och presentera produktutbudet försvann men Bolaget räknar med att under hösten kunna börja besöka butiker igen.
Bolaget har idag avtal med eller har börjat leverera till följande distributörer och återförsäljare:
NetOnNet, Electagruppen, RKV och Xxxx Xxxxxx.
Vindico kommer framöver arbeta med dessa befintliga kunder för att bibehålla och öka försäljningen, inte bara i Sverige utan också i grannländerna. Målet är att bredda kundbasen för att på sikt vara en ledande leverantör av smarta säkerhetsprodukter för konsumenter på hela den skandinaviska marknaden.
LADDSKÅP OCH DNA-MÄRKNING TILL PROFFSMARKNADEN
Xxxxxxx arbetar sedan många år tillbaka med att sälja laddskåp och andra fysiska datorsäkerhetsprodukter via IT-återförsäljare och då främst ATEA till i första hand
kommunala skolor. Bolaget kommer framöver att arbeta med
att öka antalet återförsäljare och bredda kundbasen med privata skolor och företag.
Vindico har börjat sälja DNA-märkning för proffsmark- naden via återförsäljare, bland annat Ahlsell. Denna försäljning förväntas öka bland annat genom att Xxxxxxx skaffar flera återförsäljare.
NYA PRIORITERADE KUNDSEGMENT
Bygg
Stölder från byggarbetsplatser är ett stort problem för bygg- och anläggningsbranschen. Enligt statistik från Brottsförebyggande rådet, BRÅ, anmäldes 8 208 bygg- stölder under 2019. Bygg- och arbetsmaskiner, eldrivna handmaskiner, byggnadsställningar, vitvaror och dörrar är exempel på vad som stjäls. Det samlande värdet på stöldgodset är svårt att uppskatta men ligger sannolikt en bra bit över två miljarder kronor enligt Byggvärlden. Peab uppger att varje stöld kostar mellan 30 000 och 40 000 kr och det är bara direkta kostnader. Utöver detta tillkommer indirekta kostnader såsom ställtid för arbetare, anskaff- ningskostnader samt kostnader för att återställa efter ett inbrott.
På initiativ av Sveriges Byggindustrier FOU Syd har en handbok för att minska byggstölder tagits fram där man bland annat rekommenderar DNA-märkning, DNA-spray, kameraövervakning, lås och spårsändare, dvs produkter och lösningar som Vindico tillhandahåller.
Under våren 2020 gjordes en uppföljningsstudie av det brottsförebyggande arbetet vid ett vägarbete på E4 benämnt ”Projekt Laganda”. Projektet var ett samverkans- projekt för att förebygga stölder. Man konstaterade att bland annat kameraövervakning, DNA-märkning och
GPS-utrustade maskiner resulterade i minskade stölder och mindre skadegörelse.
Kameraövervakning på byggarbetsplatser har en kraftigt brottsförebyggande effekt. ”Sedan vi för ett år sedan satte upp kameror från Vindico på ett av våra byggen har vi inte haft några stölder trots att bygget ligger i ett utsatt läge mitt i ett bostadsområde”, säger Xxxxxx Xxxxxxxx, plats- chef på NCC.
Vindico erbjuder konceptet ByggDNA vilket innebär stöldförebyggande DNA-märkning på byggarbetsplatser av stöldbegärligt material såsom:
• Verktyg
• Maskiner
• Byggmaterial
Stöldskyddsmärkningen kombineras med rån-och inbrotts- spray, där ett portabelt system monteras i containrar, baracker etc.
Denna försäljning sker idag företrädesvis genom återför- säljare som Prevex, Ahlsell och Elon/Electra. De viktigaste slutkunderna är byggentreprenörer och uthyrningsbolag. Vindico erbjuder också portabla kameraövervaknings- lösningar som då kan kopplas ihop med det portabla spray- systemet för aktivering av detta.
Bolaget arbetar idag med att ta fram ett antal paket- lösningar där Xxxxxxx kommer att erbjuda kunderna både köp av utrustning och hyra/leasing av utrustning. Dessa paket kommer att innehålla såväl DNA-märkning och kameraövervakning som GPS-spårnings-produkter.
Transport och Logistik
Problemet med stölder under transporter är stort och ökar ständigt. Under 2019 skedde enligt Brottsförebyggande Rådet, BRÅ, 2 894 stölder under yrkesmässig trafik. Det är en ökning med ca 8 procent jämfört med 2018. Ett stort problem är stölder ur lastbilar som sker nattetid när lastbilen står parkerad exempelvis på en rastplats och föraren sover i hytten. Enligt Polisen skedde till exempel 92 inbrott och stölder ur lastbilar bara i region Öst under perioden januari-april 2020.
Vindico tillhandahåller idag olika brottsförebyggande säkerhetslösningar lämpade för transporter:
• Portabla DNA-spraysystem som placeras i lastutrym- men och som sprayar förövaren vid inbrott.
• Portabla kamerasystem som kan monteras temporärt i fordon eller vid fordon vid parkering.
• Stöldskyddsmärkning med DNA av värdefullt gods, som möjliggör spårning av godset om det blir stulet och upphittas.
Vindico arbetar dessutom med att utveckla nya säkerhets- lösningar som kan monteras temporärt eller permanent i containrar eller i lastutrymmen på lastbilar. Dessa lösningar är vidareutvecklingar av dagens erbjudande och kommer att lanseras under den kommande 12 månadersperioden.
Vindico har även levererat såväl kameraövervaknings- system som DNA-spraysystem till lagerlokaler. Kunderna är ofta transportbolag med egna logistikcenter.
ICKE PRIORITERADE KUNDSEGMENT
Bilbranschen
Enligt Nationella Trygghetsundersökningen utsattes 4,7 procent av alla svenska hushåll under 2018 för stöld ur
eller från fordon vilket motsvarar cirka 216 000 hushåll. Stölder av bildelar från personbilar har ökat markant enligt Polisen. Man stjäl framför allt air-bags och rattar men även instrumentpaneler, aluminiumfälgar och backspeglar. I Skåne har man sett en dramatisk ökning av stölder av katalysatorer den senaste tiden.
För att minska risken för stöld rekommenderar Polisen bland annat DNA-märkning av värdefulla bildelar samt att man lägger nycklarna i en plåtburk om man har en bil med nyckellöst system, vilket oftast är fallet om man äger en mer exklusiv bil.
Vindico erbjuder idag märksatser med MärkDNA anpassa- de för bilar och bildelar framför allt till generalagenter och företag som arbetar med PDI, Pre Delivery Inspections, och diskussioner pågår löpande med tänkbara kunder.
Övriga kundgrupper i bilbranschen som bearbetas är återförsäljare av nya och begagnade bilar, däcksfirmor och bilverkstäder.
Vindico erbjuder dessutom RFID-skydd för bilnycklar som kan användas som ett alternativ till plåtlådor som Polisen rekommenderar.
Båtbranschen
Enligt BRÅ anmäldes 10 stölder ur båtar per dag under sommaren 2019, och 8 båtar och sju båtmotorer stals dagligen. För att minska risken för att bli av med båt och/ eller motor rekommenderar Larmtjänst bland annat att man stöldmärker båt och båtmotor samt att man använder spårsändare.
Vindico erbjuder idag märksatser med MärkDNA anpassa- de för båtar och båtmotorer och har börjat sälja dessa till båtåterförsäljare och tillbehörsbutiker men även till båt/ bryggföreningar.
Bolaget kommer inom kort att erbjuda lösningar där man paketerar DNA-märkning tillsammans tracking-produkter, lås och kameralarm.
Försäkringsbolag
Flera försäkringsbolag erbjuder idag via sina webshops både DNA-märkning och säkerhetsprodukter för konsu- menter.
Vindico har för avsikt att nu, när Bolaget har ett sortiment av smarta säkerhetsprodukter erbjuda försäkringsbolagen Märksatser samt Safe´n´Sound produkter
MARKNADSFÖRING
Vindico har tagit fram en Marknadsföringsplan med fokus på Safe´n´Sound produkterna.
Marknadsföring kommer att ske företrädesvis i sociala medier via:
• Regelbunden annonsering på Facebook där Xxxxxxx har en aktiv profil både för Vindico Security och Safe´n´Sound
• Regelbunden riktad annonsering på LinkedIn där Vindico Security har en aktiv profil
• Annonsering på Google Adwords.
Vidare skall relevanta artiklar och inlägg från polis, SSF, branschtidningar mm på Facebook och LinkedIn delas.
NORGE OCH ÖVRIGA MARKNADER
Vindico äger tillsammans med UniSecure Danmark ApS, 50 procent vardera av ett bolag i Norge, UniSecure Norway AS. Bolaget bildades 2016 för försäljning av DNA-märkning i Norge och har distributionsrätten för SelectaDNA i Norge.
Verksamheten har i ett antal år varit mer eller mindre vilande men Vindico kommer nu tillsammans med de danska ägarna att göra en satsning i Norge via UniSecure Norway AS eftersom man bedömer att dagens produkt- utbud även är attraktivt i Norge.
Fokus kommer att, vid sidan av DNA-märkning, till att börja med ligga på försäljning av Laddskåp och Safe´n´Sound produkter. Flera av Vindicos kunder i Sverige har verksam- het även i Norge. UniSecure Norway har idag avtal med Garda Anleggsikring rörande framför allt DNA-märkning på byggplatser men de lösningar som nu tas fram för byggmarknaden kommer att lanseras även i Norge.
Vindico kommer att fördjupa samarbetet med UniSecure i Danmark som har produkter som kan vara av intresse för Vindico, bland annat lås från Bearlock och trackingproduk- ter. Tanken är också att lansera framför allt laddskåp och Safe´n´Sound i Danmark.
På sikt har Vindico ambitionen att egenutvecklade produkter såsom laddskåp och Safe´n´Sound produkter skall lanseras på andra marknader i Europa.
För att bygga bolagsvärde och för att skapa fler unika erbjudanden kommer Vindico framöver att satsa mer resurser på produktutveckling i egen regi och tillsammans med partners, vilka bland annat kan vara externa utvecklare, kunder eller leverantörer.
Målet är att få fram produkter och lösningar som om möjligt kan skyddas av patent eller på annat immaterial- rättsligt sätt. Produkterna skall vara unika och smarta och komplettera det befintliga produktsortimentet och passa för de befintliga kundsegmenten.
Följande projekt har redan idag påbörjats:
• Containersäkerhetslösning vilken bland annat fördröjer möjlighet att komma in i containern och har en larm- funktion som aktiveras tidigt.
• Cykelbatteriskåp för utomhusbruk samt vidareutveckling av cykelbatteriskåp för inomhusbruk för att kunna erbjuda ett mer komplett sortiment
• Mer avancerat cykelbatteriskåp med bland annat larmfunktion.
Förutom ren produktutveckling pågår en utveckling av Vindicos erbjudande i form av paketering av erbjudanden, framför allt:
• Paketering av olika kameraövervakningspaket för att göra det enklare för kunden. Bolaget kommer att ta fram minst tre olika standardpaket av olika storlek vilka Bolaget hoppas skall tillfredsställa de flesta kundernas behov.
• Paketering av säkerhetslösningar för byggarbetsplatser där Bolaget kombinerar befintliga erbjudanden såsom DNA-märkning och portabla kameralarm med bland annat spårningsutrustning.
Händelser i Bolagets utveckling
Vindico startades 1991 under namnet BSP Business Support Product AB som ändrades till Unisec AB 1996. Bolaget har sedan dess arbetat med att leverera säker- hetsprodukter och lösningar till den skandinaviska de- taljhandeln. I första hand har produkterna historiskt varit varularmsprodukter som levererats från stora världs- ledande leverantörer.
I början av 2000-talet var Vindico (dåvarande Unisec) en del av en bolagsgrupp som omsatte ca 50 Mkr i Sverige och Norge. Denna bolagsgrupp, som hölls samman via ett korsvist ägande, löstes sedermera upp och i samband med detta försämrades Bolagets ekonomiska resultat väsentligt.
2005 förvärvades huvuddelen av Vindico av ett antal investerare då grundaren och tidigare VD:n avgick av personliga skäl. Två av dessa tre investerare, Jovitech Invest AB och Fore C Investment Holding AB, är fort- farande stora aktieägare i Vindico.
2007 genomfördes en nyemission i bolaget och i samband med detta listades Bolaget på Nordic MTF samt bytte då namn till Vindico.
2007 förvärvades Safegruppen i Trollhättan AB, vilket var en webshop för säkerhetsprodukter. Safegruppen är sedan 2009 fusionerat med moderbolaget.
2009 förvärvades Uni Safe Försäljnings AB i Varberg. Uni Safe arbetade med utveckling och försäljning av fysiska datorsäkerhetsprodukter, vilket fortfarande är ett viktigt produktområde för Vindico. UniSafe är sedan 2018 fusionerat med dotterbolaget Vindico Security.
2010 förvärvades Key Innovations AB i Göteborg. Key Innovations utvecklade och marknadsförde elektroniska låsstyrningsenheter samt ett trådlöst larmöverförings- system och är sedan 2020 fusionerat med dotterbolaget Vindico Security.
2011 bytte Vindico handelsplats till Spotlight Stock Market, tidigare AktieTorget. Detta för att skapa ett större intresse för Vindico på aktiemarknaden och därmed en bättre likviditet i aktien.
2011 förvärvades SPC Service AB i Stockholm. XXX arbetade fram allt med kontanthanteringsprodukter för banker och butiker och är sedan 2018 fusionerat med dotterbolaget Vindico Security.
2016 förvärvades AB Gothia Kameraövervakning (idag det rörelsedrivande dotterbolaget Vindico Security AB) som arbetade med professionella kameraövervakningssystem, vilket idag är Vindicos största produktområde.
2019 lanserades det egna varumärket för smarta säker- hetsprodukter för konsumenter, Safe´n´Sound.
Xxxx Xxxxxxxxx, f. 1959. Styrelseordförande, invald 2005.
Civilingenjör i elektroteknik från Chalmers Tekniska Högskola. En av tre grundare till Viking Telecom AB 1988 där Xxxx arbetade som VD fram till 2003. Viking Telecom var noterat på NASDAQ OMX Stockholm. Xxxx har sedan 2003 arbetat som aktiv styrelseledamot och investerare i ett antal mindre bolag främst med fokus på bolag med tekniska produkter och lösningar. Har ett eget investment- och konsultbolag, Jovitech Invest AB.
Aktieinnehav: 2 777 574 aktier.
Xxxxxx Xxxxxx, x. 1965. Styrelseledamot, invald 2019. Tillträdde som VD i september 2020. Xxxxxx driver idag Addsell Rekrytering och Säljutveckling, sedan 2011. Har sedan 1995 hjälpt företag att utveckla sina säljorganisationer för att skapa ökad försäljning och större marknads- andelar.
Aktieinnehav: 0 aktier, men ska teckna 333 000 aktier i emissionen.
Xxxxxx Xxxxx, f. 1973. Invald 2019.
Xxxxxx är partner i UniSecure Danmark ApS som arbetar med DNA-märkning, GPS-produkter samt professionella säkerhetslösningar i Danmark och han är VD för CSI Protect som arbetar med DNA-märkning på den amerikanska marknaden.
Aktieinnehav: 0 aktier.
Xxxxxx Xxxxxxxxxx, f. 1967. Invald 2019.
Xxxxxx har flera års erfarenhet inom detaljhandel med specialisering på digital marknadsföring och sociala medier. Ulrika arbetar i dag som sociala medie-ansvarig på Blomsterlandet, samt med strategisk rådgivning inom digital marknadsföring för mindre företag.
Aktieinnehav: 0 aktier.
Styrelsen nås via Bolaget: Vindico Group AB, Xxxxxxxxxxxxx 0 X, 000 00 MÖLNDAL, Tel 000-000 00 00
Revisor
Frejs Revisorer AB,
Box 53100, 400 14 GÖTEBORG,
Tel 000-000 00 00
Huvudansvarig revisor
Xxxxx Xxxx, auktoriserad revisor
Medlem i Föreningen Auktoriserade Revisorer, FAR.
Övrig information om organisationen
POTENTIELLA INTRESSEKONFLIKTER
Vindicos styrelseordförande Xxxx Xxxxxxxxx (via bolag) och VD Xxxxxx Xxxxxx har gjort teckningsförbindelser om att teckna aktier i föreliggande nyemission. Ingen ersättning för teckningsförbindelserna har utgått. Ej heller någon ersättning för Garantiförbindelser.
Utöver ovanstående parters ekonomiska intresse att Erbjudandet ska genomföras framgångsrikt finns inga ekonomiska eller andra intressen i Erbjudandet.
Ingen av styrelseledamöterna eller ledande befattnings- havare har några potentiella intressekonflikter med Vindico där privata intressen kan stå i strid med Bolagets.
Ingen av styrelseledamöterna, ledande befattningshavare eller revisorer i Vindico Group AB har eller har haft någon direkt eller indirekt delaktighet i några affärstransaktioner som är ovanliga till sin karaktär eller i sina avtalsvillkor med Bolaget.
VILLKORAT AKTIEÄGARTILLSKOTT OCH AKTIEÄGARLÅN
Vindico Group har under åren erhållit villkorade aktieägar- tillskott om totalt 3 900 000 kronor och aktieägarlån om
1 400 000 kronor från Jovitech Invest AB, ägt av styrelse- ordförande Xxxx Xxxxxxxxx. Aktieägarlånen löper med en årlig ränta om 4 procent.
Aktieägarlånen kan helt eller delvis komma att kvittas mot aktier i föreliggande företrädesemission om denna ej blir fulltecknad. Sådan kvittning kommer endast att ske först när alla aktieägare har fått möjlighet att teckna pro rata och alla aktieägare fått teckna så mycket de vill.
Aktieägartillskotten och kvarvarande aktieägarlån får först betalas tillbaka den dag som Bolaget uppnår utdelningsba- ra vinstmedel som lägst uppgår till det belopp aktieägar- tillskottet uppgår till.
Återbetalning kan först ske efter det att årsstämma beslutat om utdelning och tidigast 2023 och Jovitech Invest har även förbundit sig att endast kräva återbetalning av maximalt en tredjedel av beloppet per år efter det att kriterierna för återbetalning uppnåtts.
ÖVRIGA UPPLYSNINGAR AVSEENDE STYRELSE OCH LEDANDE BEFATTNINGSHAVARE
Ingen styrelseledamot eller ledande befattningshavare i Vindico har varit inblandad i konkurs, likvidation eller
liknande under de senaste fem åren. Inte heller har någon ledamot eller ledande befattningshavare under de senaste fem åren dömts i bedrägerirelaterade mål, haft näringsför- bud eller utsatts för anklagelser eller sanktioner av myndighet eller branschsammanslutning.
VIKTIGA AVTAL
Vindico har ramavtal med Göteborgs Stad och Partille kommun avseende kameraövervakning.
Vindico har ett exklusivt distributionsavtal avseende Sverige och Norge, genom vårt 50 procent ägda bolag Unisecure Norway AS, med Selectamark Security Systems Plc.
Utöver de anställda har Bolaget konsultavtal med verk- ställande direktörens xxxxx Xxxxxxx AB samt med Rollsbo Förvaltning AB avseende försäljning av kameror.
Utöver dessa avtal har Xxxxxxx endast sedvanliga affärs- avtal med kunder, distributörer och leverantörer som inte bedöms ha en kritisk påverkan på Bolagets verksamhet på längre sikt.
TRANSAKTIONER MED NÄRSTÅENDE
Utöver löner och ersättningar till VD och styrelseledamöter har Vindico inga ersättningar utgått till närståendeperso- ner.
TILLSTÅND M.M.
Vindico bedriver inte tillståndspliktig verksamhet enligt Miljöbalkens 9, 11 eller 12 kap. Bolaget äger inte heller några utsläppsrätter. Bolaget är anslutet till El-Kretsen. Bolaget är underställt RoHS-Direktivet, (EG-direktiv 2002/95/EG) som antagits i EU för att begränsa miljö- farliga ämnen i elektriska och elektroniska produkter samt uppställa procentmål vad avser återanvändning, material- återvinning samt energiåtervinning.
Vindico Security är behörig anläggarfirma kamerabevak- ningssystem CCTV enligt SSF 1061:3, vilket oftast är ett krav för att kunna vara med vid offentliga upphandlingar av kameraövervakningssystem
PATENT OCH IMMATERIALRÄTTSLIGT SKYDD
Xxxxxxx äger inga patent men att antal varumärken, bland annat Vindico Safe´n’Sound.
Utvald finansiell information
Vindico Group AB – Koncernen
RESULTATRÄKNING
2020 2019 2019 2018 | ||||
Alla belopp i kronor om inget annat anges | 1/1-30/6 | 1/1-30/6 | 1/1-31/12 | 1/1-31/12 |
Intäkter | ||||
Nettoomsättning | 6 443 | 6 162 | 15 601 | 15 282 |
Övriga rörelseintäkter | 682 | 0 | 194 | 0 |
Summa intäkter | 7 125 | 6 162 | 15 795 | 15 282 |
Rörelsens kostnader | ||||
Handelsvaror | -3 515 | -3 259 | -7 956 | -7 417 |
Övriga externa kostnader | -1 293 | -1 675 | -3 025 | -3 847 |
Personalkostnader | -2 789 | -2 894 | -5 948 | -7 004 |
Avskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar | -499 | -507 | -998 | -1 024 |
Övriga rörelsekostnader | 4 | -7 | -9 | 0 |
Summa rörelsekostnader | -8 093 | -8 342 | -17 936 | -19 292 |
Rörelseresultat | -967 | -2 180 | -2 141 | -4 010 |
Finansiella poster | ||||
Ränteintäkter och liknande resultatposter | 0 | 0 | 0 | 3 |
Räntekostnader och liknande resultatposter | -86 | -87 | -173 | -153 |
Resultat från finansiella poster | -86 | -87 | -173 | -150 |
Resultat före skatt | -1 053 | -2 267 | -2 314 | -4 160 |
Skatt | - | - | 0 | -24 |
Årets resultat | -1 053 | -2 267 | -2 314 | -4 184 |
Vindico Group AB – Koncernen | ||||
BALANSRÄKNING | ||||
Tillgångar | 2020 | 2019 | 2019 | 2018 |
Alla belopp i tusen kronor om inget annat anges | 30/6 | 30/6 | 31/12 | 31/12 |
Anläggningstillgångar | ||||
Immateriella anläggningstillgångar | ||||
Goodwill | 1 252 | 2 189 | 1 720 | 2 658 |
Summa immateriella anläggningstillgångar | 1 252 | 2 189 | 1 720 | 2 658 |
Materiella anläggningstillgångar | ||||
Inventarier, verktyg och installationer | 64 | 118 | 95 | 155 |
Summa materiella anläggningstillgångar | 64 | 118 | 95 | 155 |
Finansiella anläggningstillgångar | ||||
Andelar i intresseföretag | 16 | 16 | 16 | 16 |
Uppskjuten skattefordran | 856 | 856 | 856 | 856 |
Summa finansiella anläggningstillgångar | 872 | 872 | 872 | 872 |
Summa anläggningstillgångar | 2 188 | 3 179 | 2 687 | 3 685 |
Omsättningstillgångar | ||||
Varulager m m | ||||
Färdiga varor och handelsvaror | 000 | 000 | 000 | 251 |
Summa varulager m m | 000 | 000 | 000 | 251 |
Kortfristiga fordringar | ||||
Kundfordringar | 752 | 2 247 | 2 728 | 3 170 |
Fordringar hos intressebolag | 143 | 131 | 138 | 131 |
Övriga fordringar | 15 | 55 | 34 | 231 |
Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter | 235 | 114 | 237 | 231 |
Summa kortfristiga fordringar | 1 145 | 2 547 | 3 137 | 3 763 |
Kassa och bank | 18 | 69 | 11 | 7 |
Summa omsättningstillgångar | 1 877 | 2 867 | 3 763 | 4 021 |
SUMMA TILLGÅNGAR | 4 065 | 6 046 | 6 450 | 7 706 |
2020 2019 2019 2018 | ||||
EGET KAPITAL OCH SKULDER | 30/6 | 30/6 | 31/12 | 31/12 |
Eget kapital Bundet eget kapital Aktiekapital | 7 616 | 7 616 | 7 616 | 7 616 |
Summa bundet eget kapital | 7 616 | 7 616 | 7 616 | 7 616 |
Xxxxx eget kapital Övrigt tillskjutet kapital | -3 900 | 9 401 | -3 304 | 13 912 |
Annat eget kapital inkl årets resultat | -5 529 | -19 080 | -5 073 | -21 325 |
Summa fritt eget kapital | -9 429 | -9 680 | -8 376 | -7 413 |
Summa eget kapital | -1 813 | -2 063 | -760 | 203 |
Långfristiga skulder Övriga långfristiga skulder | 250 | 500 | 583 | 500 |
Summa långfristiga skulder | 250 | 500 | 583 | 500 |
Kortfristiga skulder Leverantörsskulder | 751 | 1 518 | 1 120 | 1 705 |
Skulder till kreditinstitut | 907 | 2 512 | 1 911 | 2 580 |
Övriga skulder | 2 886 | 2 513 | 2 590 | 1 426 |
Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter | 1 083 | 1 066 | 1 006 | 1 292 |
Summa kortfristiga skulder | 5 627 | 7 609 | 6 627 | 7 003 |
SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER | 4 065 | 6 046 | 6 450 | 7 706 |
Ställda säkerheter Xxxxxxxxx aktier i dotterföretag | 51 | 831 | 51 | 723 |
Företagsinteckningar | 4 570 | 7 020 | 4 570 | 4 570 |
Eventualförpliktelser | ||||
Borgensåtaganden | Xxxx | Xxxx | Xxxx | Xxxx |
Vindico Group AB – Koncernen KASSAFLÖDESANALYS
2020 2019 2019 2018 | ||||
Alla belopp i tusen kronor om inget annat anges | 1/1 - 30/6 | 1/1-30/6 | 1/1-31/12 | 1/1-31/12 |
Den löpande verksamheten | ||||
Rörelseresultat | -967 | -2 179 | -2 141 | -4 010 |
Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet | ||||
Avskrivning anläggningstillgångar | 499 | 507 | 998 | 1 024 |
Finansiella intäkter | 0 | 0 | 0 | 2 |
Finansiella kostnader | -85 | -87 | -173 | -153 |
Betald skatt | -48 | -68 | -83 | -241 |
Kassaflöde från den löpande verksamheten | -601 | -1 828 | -1 399 | -3 378 |
Förändringar rörelsekapital | ||||
Förändring av varulager | -98 | 0 | -364 | -69 |
Förändring av rörelsefordringar | 1 992 | 1 216 | 626 | -254 |
Förändring av rörelseskulder | -2 023 | -402 | -677 | -347 |
Förändring av rörelsekapitalet | -129 | 814 | -415 | -670 |
Kassaflöde från den löpande verksamheten efter förändringar av rörelsekapitalet | -730 | -1 015 | -1 814 | -4 048 |
Investeringsverksamheten | ||||
Förändring av finansiella anläggningstillgångar | 0 | 0 | 0 | 197 |
Kassaflöde investeringsverksamheten | 197 | |||
Finansieringsverksamheten | ||||
Aktieägartillskott | 0 | 0 | 1 350 | 2 550 |
Optionsersättning | 0 | 0 | 0 | 4 |
Förändring av checkkredit | -213 | -1 374 | -1 245 | -968 |
Amortering/upptagning av lån | 950 | 2 450 | 1 712 | 2 200 |
Kassaflöde ffnansieringsverksamheten | 737 | 1 076 | 1 817 | 3 786 |
Periodens kassaflöde | 7 | 62 | 4 | -65 |
Likvida medel vid periodens början | 11 | 7 | 7 | 73 |
Likvida medel vid årets slut | 18 | 69 | 11 | 7 |
Vindico Group AB – Koncernen NYCKELTAL | ||||
2020 | 2019 | 2019 | 2018 | |
1/1 - 30/6 | 1/1-30/6 | 1/1-31/12 | 1/1-31/12 | |
Nettoomsättningstillväxt (%) | 5 % | -5 % | 3 % | -2 % |
Rörelsemarginal (%) | -15 % | - 35 % | -14 % | -26 % |
Soliditet, (%) | -45 % | -34 % | -12 % | 3 % |
Resultat per aktie (kr) | -0,0691 | -0,1488 | -0,1519 | -0,2747 |
Kassalikviditet, (%) | 21 % | 34 % | 47 % | 54 % |
Medelantal anställda, (st) | 8 | 8 | 9 | 10 |
Vindico Group AB – Moderbolaget | ||||
RESULTATRÄKNING | ||||
2020 2019 2019 2018 | ||||
Alla belopp i tusen kronor om inget annat anges | 1/1 - 30/6 | 1/1-30/6 | 1/1-31/12 | 1/1-31/12 |
Intäkter | ||||
Nettoomsättning | 400 | 0 | 424 | 887 |
Övriga rörelseintäkter | 29 | 0 | 29 | 0 |
Summa intäkter | 429 | 0 | 453 | 887 |
Rörelsens kostnader | ||||
Handelsvaror | 0 | 0 | 0 | 0 |
Övriga externa kostnader | -414 | -730 | -1 079 | -2 103 |
Personalkostnader | 0 | 0 | -134 | -1 076 |
Avskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar | 0 | 0 | 0 | 0 |
Övriga rörelsekostnader | 0 | 0 | 0 | 0 |
Summa rörelsekostnader | -414 | -730 | -1 213 | |
Rörelseresultat | 15 | -730 | -760 | -2 293 |
Finansiella poster | ||||
Ränteintäkter och liknande resultatposter | 0 | 0 | 0 | 5 |
Räntekostnader och liknande resultatposter | -21 | -31 | -56 | -61 |
Resultat från finansiella poster | -21 | -31 | -56 | -55 |
Resultat före skatt | -5 | -761 | -816 | -2 353 |
Skatt | 0 | 0 | 0 | -24 |
Årets resultat | -5 | -761 | -816 | -2 377 |
Vindico Group AB - Moderbolaget | ||||
BALANSRÄKNING | ||||
Tillgångar | 2020 | 2019 | 2019 | 2018 |
Alla belopp i tusen kronor om inget annat anges | 30/6 | 30/6 | 31/12 | 31/12 |
Finansiella anläggningstillgångar | ||||
Andelar i koncernföretag | 8 287 | 7 137 | 8 487 | 7 137 |
Andelar i intressebolag | 16 | 16 | 16 | 16 |
Uppskjuten skattefordran | 856 | 856 | 856 | 856 |
Summa finansiella anläggningstillgångar | 9 159 | 8 009 | 9 359 | 8 009 |
Summa anläggningstillgångar | 9 159 | 8 009 | 9 359 | 8 009 |
Omsättningstillgångar | ||||
Kortfristiga fordringar | ||||
Fordringar hos koncernföretag | 505 | 1 781 | 479 | 1 778 |
Fordringar hos intressebolag | 143 | 131 | 138 | 131 |
Övriga fordringar | 8 | 32 | 30 | 117 |
Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter | 117 | 10 | 115 | 593 |
Summa kortfristiga fordringar | 773 | 1 954 | 762 | 2 620 |
Kassa och bank | 1 | 69 | 7 | 3 |
Summa omsättningstillgångar | 774 | 2 023 | 769 | 2 623 |
SUMMA TILLGÅNGAR | 9 933 | 10 032 | 10 128 | 10 632 |
2020 2019 2019 2018 | ||||
EGET KAPITAL OCH SKULDER | 30/6 | 30/6 | 31/12 | 31/12 |
Eget kapital Bundet eget kapital Aktiekapital | 7 616 | 7 616 | 7 616 | 7 616 |
Reservfond | 40 | 40 | 40 | 40 |
Summa bundet eget kapital | 7 656 | 7 656 | 7 656 | 7 656 |
Xxxxx eget kapital Överkursfond | 0 | 11 359 | 0 | 11 358 |
Balanserat resultat | -671 | -12 563 | 145 | -10 186 |
Årets resultat | -5 | -761 | -816 | -2 377 |
Summa fritt eget kapital | -677 | -1 966 | -671 | -1 205 |
Summa eget kapital | 6 980 | 5 690 | 6 985 | 6 451 |
Långfristiga skulder Övriga långfristiga skulder | 0 | 0 | 83 | 0 |
Summa långfristiga skulder | 0 | 0 | 83 | 0 |
Kortfristiga skulder Leverantörsskulder | 72 | 304 | 70 | 207 |
Skulder till kreditinstitut | 694 | 1 139 | 667 | 1 250 |
Skulder till koncernföretag | 807 | 837 | 807 | 1 899 |
Övriga skulder | 1 245 | 1 958 | 1 291 | 464 |
Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter | 134 | 103 | 225 | 361 |
Summa kortfristiga skulder | 2 953 | 4 342 | 3 060 | 4 181 |
SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER | 9 933 | 10 032 | 10 128 | 10 632 |
För egna skulder och avsättningar Företagsinteckningar | 1 400 | 1 400 | 1 400 | 1 400 |
Eventualförpliktelser | ||||
Borgensåtaganden | 2 000 | 2 000 | 2 000 | 2 000 |
Kapitaltäckningsgaranti | 2 000 | 2 000 | ||
Vindico Group AB – Moderbolaget
KASSAFLÖDESANALYS
2020 2019 2019 2018 | ||||
Alla belopp i tusen kronor om inget annat anges | 1/1 - 30/6 | 1/1-30/6 | 1/1-31/12 | 1/1-31/12 |
Den löpande verksamheten | ||||
Rörelseresultat | 15 | -730 | -760 | -2 293 |
Övriga poster som påverkar kassaflödet | ||||
Finansiella kostnader | -21 | -31 | -56 | -61 |
Betald skatt | -8 | -24 | -13 | -70 |
Kassaflöde från den löpande verksamheten | -14 | -785 | -829 | -2 424 |
Förändringar rörelsekapital | ||||
Förändring av kortfristiga fordringar | -11 | 666 | 1 858 | -1 431 |
Förändring av kortfristiga skulder | -1 382 | -2 265 | -2 287 | 44 |
Förändring av rörelsekapitalet | -1 393 | -1 599 | -429 | -1 387 |
Kassaflöde från den löpande verksamheten efter förändringar av rörelsekapitalet | -1 406 | -2 384 | -1 258 | -3 811 |
Investeringsverksamheten | ||||
Förändring av finansiella anläggningstillgångar | 200 | 0 | -1 350 | 0 |
Kassaflöde investeringsverksamheten | 200 | 2 | -1 350 | 0 |
Finansieringsverksamheten | ||||
Aktieägartillskott | 0 | 0 | 1 350 | 2 550 |
Optionsersättning | 0 | 0 | 0 | 4 |
Förändring av checkkredit | 0 | 0 | 0 | -440 |
Amortering/upptagning av lån | 1 200 | 2 450 | 1 262 | 1 700 |
Kassaflöde ffnansieringsverksamheten | 1 200 | 2 450 | 2 612 | 3 814 |
Periodens kassaflöde | -6 | 66 | 4 | 3 |
Likvida medel vid periodens början | 7 | 3 | 3 | 0 |
Likvida medel vid årets slut | 1 | 69 | 7 | 3 |
Kommentarer till den finansiella utvecklingen
Intäkter
Vindico är ett säkerhetsbolag vars produkter och lösningar redan idag efterfrågas på marknaden och där bolaget ser stora möjligheter till en ökad försäljning inom samtliga produktområden. Under år 2019 ökade koncernens nettoomsättning från 15 282 TSEK år 2018 till 15 601 TSEK. Första halvåret 2020 har nettoomsättningen ökat från 6 162 TSEK motsvarande period 2019 till 6 443 TSEK i år.
Rörelseresultatet
Rörelseresultatet för koncernen har successivt förbättrats från -4 010 TSEK år 2018 till -2 141 TSEK år 2019. Även första halvåret 2020 har det varit en positiv resultatutveck- ling i koncernen då negativa rörelseresultatet minskat från
-2 180 TSEK första halvåret 2019 till -967 TSEK första halvåret 2020. Förbättringen av rörelseresultatet beror främst på en reducering av personalkostnader och övriga kostnader.
Kassalikviditet
Koncernen har tidigare tack vare genomförda nyemissioner fram till 2014 haft en god likviditet. På grund av de negativa rörelseresultaten därefter var vid utgången av 2018 kassalikviditeten 54 procent för att under 2019 minska till 47 procent. Under andra kvartalet 2020 sjönk kassalikviditeten ytterligare ner till 21 procent som en konsekvens av det negativa resultatet i verksamheten. Vid kvartalets utgång fanns det 18 TSEK att tillgå i likvida medel.
Soliditet
Koncernens soliditet var vid utgången av andra kvartalet
-45 procent. Den negativa soliditeten i koncernen är en konsekvens av upprättandet av koncernredovisning och de avskrivningar som gjorts på goodwill som uppstått vid förvärv av dotterbolagen. För moderbolaget som är den juridiska enheten uppgick soliditeten till 70 procent.
HANDLINGAR INFÖRLIVADE GENOM HÄNVISNING
Fullständig historisk finansiell information, inklusive redovisningsprinciper och andra tilläggsupplysningar samt revisionsberättelser har via hänvisning till årsredovisningar för räkenskapsåren 2018 och 2019 samt kvartalsrappor- terna för andra kvartalet 2019 respektive 2020 införlivats i detta memorandum. Den historiska finansiella informatio- nen i form av årsredovisningar har reviderats av Vindico Groups revisor som sedan 2019 är Xxxxx Xxxx på Frejs Revisorer i Göteborg. Årsredovisningarna har upprättats i enlighet med Årsredovisningslagen och genom tillämpning av Bokföringsnämndens allmänna råd BFNAR 2012:1 Årsredovisning och koncernredovisning (K3). De två kvartalsrapporterna för andra kvartalet 2020 respektive 2019 har inte reviderats av Bolagets revisor.
De senaste två årsredovisningarna jämte revisionsberättel- se samt kvartalsrapporterna och bolagsordning finns att hämta på xxx.xxxxxxxxxxxx.xx .
Andel av kapital
Aktieägare – Vindico Group AB:s aktieägare 2020-06-30 | Antal aktier | och röster, % |
Jovitech Invest AB | 2 777 574 | 18,23 % |
Hew AB | 1 142 308 | 7,50 % |
Acta Larmsystem AB | 1 127 308 | 7,40 % |
Fore C Investment Holding AB | 761 538 | 5,00 % |
Nordnet Pensionsförsäkring AB * | 636 948 | 4,18 % |
Xxxxx Xxxxxxxx | 519 329 | 3,41 % |
Xxxxxxx Xxxxxxx | 476 659 | 3,13 % |
PC Hockey AB | 405 428 | 2,66 % |
Xxxxxx Xxxxxxxx | 369 810 | 2,43 % |
SPC Systems AB | 350 000 | 2,30 % |
Quilter International | 342 855 | 2,25 % |
P & P Utveckling AB | 267 557 | 1,76 % |
Avanza Pension Försäkringsaktiebolaget | 259 094 | 1,70 % |
Övriga cirka 950 aktieägare | 5 796 133 | 38,05 % |
SUMMA | 15 232 541 | 100,00 % |
* 436 711 aktier av innehavet ägs av Fore C Investment Holding AB via en pensionsförsäkring, vilket innebär att Fore C Investment Holding AB äger 1 198 249 aktier vilket motsvarar 7,87 procent av kapitalet men endast 5,00 procent av rösterna.
Totalt
Ökning
Totalt
År | Xxxxxxxx | Xxxxx aktier | antal aktier | aktiekapital | aktiekapital | Kvotvärde |
1990 | Bolagets bildande | 500 | 500 | 50 000 | 50 000 | 100,00 |
1996 | Fondemission | 1 500 | 2 000 | 150 000 | 200 000 | 100,00 |
2006 | Nyemission | 700 | 2 700 | 70 000 | 270 000 | 100,00 |
2006 | Nyemission | 350 | 3 050 | 35 000 | 305 000 | 100,00 |
2007 | Nyemission | 1 399 | 4 449 | 139 900 | 444 900 | 100,00 |
2007 | Nyemission | 1 560 | 6 009 | 156 000 | 600 900 | 100,00 |
2007 | Split 1:2 000 | 12 011 991 | 12 018 000 | 0 | 600 900 | 0,05 |
2007 | Nyemission | 4 800 000 | 16 818 000 | 240 000 | 840 900 | 0,05 |
2010 | Apportemission | 10 151 335 | 26 969 335 | 507 567 | 1 348 467 | 0,05 |
2011 | Apportemission | 3 030 665 | 30 000 000 | 151 533 | 1 500 00 | 0,05 |
2011 | Nyemission | 10 689 178 | 40 689 178 | 534 459 | 2 034 459 | 0,05 |
2012 | Omvänd split 10:1 | -36 620 260 | 4 068 918 | 0 | 2 034 459 | 0,50 |
2014 | Kvittningsemission | 1 047 500 | 5 000 000 | 000 750 | 2 558 29 | 0,50 |
2014 | Nyemission | 5 654 585 | 10 771 003 | 2 827 292 | 5 385 501 | 0,50 |
2016 | Apportemission | 4 461 538 | 15 232 541 | 2 230 769 | 7 616 270 | 0,50 |
2020 | Föreliggande nyemission | 7 616 270 | 22 848 811 | 3 808 135 | 11 424 405 | 0,50 |
Vid samtliga nyemissioner förutom fondemissionen 1996, apportemissionerna 2010, 2011, 2016 och kvittnings- emissionerna 2014 har emitterade aktier betalats fullt ut med kontanta medel.
ÖVERTILLDELNINGSOPTION
I föreliggande nyemission har styrelsen en option att vid övertecknad emission utöka emissionsutrymmet till totalt
10 000 000 aktier. Skulle hela utrymmet nyttjas kommer antalet aktier att öka till 25 232 541 aktier och aktiekapitalet att öka till 12 616 270,50 kronor.
BEFINTLIGA OPTIONSPROGRAM
1. Enligt beslut på årsstämman den 10 maj 2018 tecknades, i juli 2018, 270 000 teckningsoptioner av anställda i bolaget. Teckning av aktier ska ske under perioden 1-31 juli 2021. Teckningskursen för aktier som tecknas med tecknings- optioner ska vara 1,50 kr. Utnyttjas samtliga optioner för teckning av aktier innebär det en utspädning för befintliga aktieägare med 270 000 aktier, vilket motsvarar cirka 1,2 procents utspädning.
2. Enligt beslut på årsstämman den 9 maj 2019 tecknades, i juli 2019, 400 000 teckningsoptioner av anställda i bolaget. Teckning av aktier ska ske under perioden 1-31 juli 2022. Teckningskursen för aktier som tecknas med tecknings- optioner ska vara 1,50 kr. Utnyttjas samtliga optioner för teckning av aktier innebär det en utspädning för befintliga aktieägare med 400 000 aktier, vilket motsvarar cirka 1,7 procents utspädning.
3. Enligt beslut på årsstämman den 7 maj 2020 tecknades, i juli 2020, 400 000 teckningsoptioner av anställda i bolaget. Teckning av aktier ska ske under perioden 1-31 juli 2023. Teckningskursen för aktier som tecknas med tecknings- optioner ska vara 1,50 kr. Utnyttjas samtliga optioner för teckning av aktier innebär det en utspädning för befintliga aktieägare med 400 000 aktier, vilket motsvarar ca 1,7 procents utspädning.
Information om de aktier som erbjuds
Aktiekapitalet i Vindico Group AB uppgår före nyemissio- nen till 7 616 270,50 kronor, fördelade på 15 232 541
aktier. I företrädesmissionen tillkommer 7 616 270 aktier om emissionen fulltecknas. Efter nyemissionen kommer aktiekapitalet att uppgå till 11 424 405,50 kronor, fördela- de på 22 848 811 aktier. Om nyemissionen blir över- tecknad och styrelsen nyttjar möjligheten till överteck- ningsoption tillkommer ytterligare 2 838 730 aktier och att
aktiekapitalet kan öka med ytterligare 1 191 865 kronor. Antalet aktier efter nyttjande av övertilldelningsoptionen skulle då bli 25 232 541 aktier, och aktiekapitalet skulle vara 17 616 270,50 kronor.
Varje aktie medför lika rätt till andel i Vindico Group AB:s tillgångar och resultat. Samtliga aktier berättigar till en röst. Aktieägare i bolaget har företrädesrätt vid emission, i proportion och sort, till befintligt innehav För att ändra aktieägarnas rätt i bolaget krävs ett bolagsstämmobeslut med kvalificerad majoritet.
Aktierna är upprättade enligt svensk rätt och de-nomine- rade i svenska kronor.
AKTIEBOK
Företagets aktiebok kontoförs av Euroclear Sweden AB, Box 7822, 103 97 STOCKHOLM, (f.d. VPC), som registre- rar aktierna på den person som innehar aktierna.
Samtliga transaktioner med Bolagets aktier sker på elektronisk väg genom behöriga banker och värdepappers- förvaltare. Aktier som nyemitteras kommer att registreras på person i elektronisk form.
HANDELSBETECKNINGAR
Handelsbeteckningen för Bolaget aktie är VSEC. ISIN-kod för aktien är SE0002067421. CFI-kod är ESVUFR och FISN-koden är VINDICOGRO/SH.
För teckningsrätterna med handelsbeteckningen VSEC TR, som handlas mellan den 28 september till den 12 oktober
2020, är ISIN-koden SE0014956629. CFI-kod är RSSXXR och FISN-koden är VINDICOGRO/SUBS RTS NL PD.
Betalda tecknade aktier med handelsbeteckningen VSEC BTA, som handlas från och med den 28 september fram tills emissionen är registrerad hos Bolagsverket vilket beräknas ske i början av november 2020, har ISIN-koden SE0014956637. CFI-kod är ESNUFR och FISN-koden är VINDICOGRO/SH.
UTDELNING
Alla aktier har lika rätt till utdelning. De nya aktierna medför rätt till utdelning från och med verksamhetsåret 2020. Den som på fastställd avstämningsdag är införd i aktieboken eller i förteckning enligt 5 kap. 11 § aktiebo- lagslagen (2005:551) skall anses behörig att mottaga utdelning och vid fondemission ny aktie som tillkommer aktieägare, samt att utöva aktieägaren företrädesrätt att deltaga i emission.
I det fall någon aktieägare inte kan nås genom Euroclear (VPC) kvarstår dennes fordran på utdelningsbeloppet mot och begränsas endast genom regler om preskription. Vid preskription tillfaller utdelningsbeloppet bolaget.
Det föreligger inga restriktioner för utdelning eller särskilda förfaranden för aktieägare bosatta utanför Sverige och utbetalning sker via Euroclear (VPC) på samma sätt som för aktieägare bosatta i Sverige. För aktieägare som inte är skatterättsligt hemmahörande i Sverige utgår dock normal svensk kupongskatt.
UTSPÄDNINGSEFFEKTER
Befintliga aktieägare har företrädesrätt att teckna sig till lika antal aktier som de innehar på avstämningsdagen i företrädesemissionen. För de aktieägare som avstår att teckna sin relativa andel av emissionen innebär avståendet en utspädningseffekt. Det ursprungliga antalet aktier i Vindico är 15 232 541. I de nyemissionen tillkommer vid fulltecknad emission 7 616 270 aktier för att därefter vara
22 848 811 aktier, vilket motsvarar en ökning av antalet aktier med 50 procent.
För de aktieägare som avstår att teckna aktier i den föreliggande nyemissionen uppstår en utspädningseffekt motsvarande 33,3 procent av aktiekapitalet i Vindico efter nyemissionen.
ÖVRIG INFORMATION OM AKTIERNA
Bolagets aktier kan fritt överlåtas på annan part. Aktierna är ej föremål för erbjudande som lämnats till följd av budplikt, inlösenrätt eller lösningsskyldighet. Bolagets aktie har ej heller varit föremål för offentligt uppköpserbju- dande under det innevarande eller föregående räkenskaps- året.
AKTIEÄGARNAS GODKÄNNANDE AV NYEMISSIONEN
Styrelsens beslut om att genomföra nyemissionen görs
med stöd av det beslut om att genomföra nyemission som togs på årsstämman den 7 maj 2020.
KOSTNADER FÖR NYEMISSIONEN
Nyemissionen tillför Vindico vid fulltecknad emission 4,5 MSEK före emissionskostnader. Eventuellt nyttjande av överteckningsoptionen kommer att kunna tillföra Bolaget ytterligare 1,5 MSEK. Kostnaderna för genomförandet av emission beräknas till 0,5 MSEK.
ERBJUDANDET
Erbjudandet omfattar högst 7 616 270 nyemitterade
aktier, motsvarande en emissionslikvid om 4 569 762 SEK, med företrädesrätt för befintliga aktieägare. Vid stort intresse kan styrelsen besluta om ytterligare riktad emission om högst 2 383 730 nyemitterade aktier,
motsvarande en emissionslikvid om 1 430 238 SEK.
Vid fullteckning kommer Företrädesemission medföra att antalet aktier i Vindico Group AB ökar från 15 232 541 aktier till 22 849 211 aktier. Aktieägare som avstår från att delta i Företrädesemissionen kommer att vidkännas en utspädningseffekt motsvarande maximalt cirka 33,3 procent, men har möjlighet att ekonomiskt kompensera sig för denna utspädning genom att sälja sina teckningsrätter. Om styrelsen fattar beslut om eventuell riktad emission kan aktieägare vidkännas ytterligare utspädningseffekt motsvarande maximalt cirka 12,5 procent.
FÖRETRÄDESRÄTT TILL TECKNING
Den som på avstämningsdagen den 21 september 2020 var ägare av aktier i Vindico Group AB äger företrädesrätt att teckna aktier i Vindico Group AB utifrån befintligt aktieinnehav i bolaget.
TECKNINGSRÄTTER (TR)
Aktieägare i Vindico Group AB erhåller för varje befintlig aktie en (1) teckningsrätt. Det krävs två (2) teckningsrätter för att teckna en (1) ny aktie.
TECKNINGSKURS
Teckningskursen är 0,60 kronor per aktie. Courtage utgår ej.
AVSTÄMNINGSDAG
Avstämningsdag hos Euroclear Sweden AB, (VPC) för rätt till deltagande i emissionen var den 21 september 2020. Sista dag för handel i aktierna med rätt till deltagande i emissionen var den 17 september 2020. Första dag för handel i aktierna utan rätt till deltagande i emissionen var den 18 september 2020.
TECKNINGSTID
Teckning av nya aktier skall ske under tiden från och med den 28 september till och med 14 oktober 2020. Efter tecknings- tidens utgång blir outnyttjade teckningsrätter ogiltiga och förlorar därefter sitt värde. Efter teckningstiden kommer outnyttjade teckningsrätter, utan avisering från Euroclear (VPC), att bokas bort från aktieägarnas VP-konton.
HANDEL MED TECKNINGSRÄTTER (TR)
Xxxxxx med teckningsrätter kommer att ske på Spotlight Stock Market under perioden från och med 28 september till 12 oktober 2020. ISIN-kod för teckningsrätterna är SE0014956629. Värdepappersinstitut med erforderliga tillstånd handlägger förmedling av köp och försäljning av teckningsrätter. Den som önskar köpa eller sälja tecknings- rätter skall därför vända sig till sin bank eller fondkommissio- när. Teckningsrätter som ej utnyttjas för teckning i företrä- desemissionen måste säljas senast den 12 oktober 2020 eller användas för teckning av aktier senast den 14 oktober 2020 för att inte bli ogiltiga och förlora sitt värde.
EMISSIONSREDOVISNING OCH ANMÄLNINGSSEDLAR
Direktregistrerade aktieägare
De aktieägare eller företrädare för aktieägare som på ovan nämnda avstämningsdag är registrerade i den av Euroclear (VPC) för Bolagets räkning förda aktieboken, erhåller förtryckt emissionsredovisning, särskild anmälningssedel 1 och 2 samt emissionsmemorandum. Av den förtryckta emissionsredovisningen framgår bland annat erhållna teckningsrätter. Den som är upptagen i den i anslutning till aktieboken särskilt förda förteckning över panthavare med flera, erhåller inte någon emissionsredovisning utan underrättas separat. VP-avi som redovisar registreringen av teckningsrätter på aktieägares VP-konto utsändes ej.
Förvaltarregistrerade aktieägare
Aktieägare vars innehav av aktier i Vindico Group AB är förvaltarregistrerade hos bank eller annan förvaltare erhåller emissionsmemorandum via post. Teckning och betalning med respektive utan företrädesrätt skall ske i enlighet med anvisningar från respektive förvaltare.
Teckning med stöd av företrädesrätt
Xxxxxxxx med stöd av företrädesrätt skall ske genom samtidig kontant betalning senast den 14 oktober 2020. Teckning genom betalning skall göras antingen med den, med emissionsredovisningen utsända, förtryckta inbetal- ningsavin eller med den inbetalningsavi som är fogad till den särskilda anmälningssedeln 1 enligt följande alternativ:
1. Inbetalningsavi
I de fall samtliga på avstämningsdagen erhållna teckningsrätter utnyttjas för teckning skall endast den förtryckta inbetalningsavin användas som underlag för teckning genom kontant betalning. Särskild anmälningssedel 1 skall då ej användas. Observera att teckning är bindande.
2. Särskild anmälningssedel 1
I de fall teckningsrätter förvärvas eller avyttras, eller
ett annat antal teckningsrätter än vad som framgår av den förtryckta emissionsredovisningen utnyttjas för teckning, skall den särskilda anmälningssedeln användas som underlag för teckning genom kontant betalning. Aktieägaren skall på särskild anmälningssedel 1 uppge det antal aktier som denne tecknar sig för och på inbetalningsavin fylla i det belopp som skall betalas. Betalning sker således genom utnyttjande av inbetalningsavin. Ofullständig eller felaktigt ifylld anmälningssedel kan komma att lämnas utan avseende. Observera att teckning är bindande.
Särskild anmälningssedel 1 kan erhållas från Aktieinvest FK AB på nedanstående telefonnummer och mail. Ifylld anmälningssedel skall i samband med betalning skickas eller lämnas på nedanstående adress och vara Aktieinvest FK AB tillhanda senast klockan 17.00 den 14 oktober 2020. Det är endast tillåtet att insända en (1) särskild anmälningssedel 1. I det fall fler än en anmälningssedel insändes kommer enbart den sist erhållna att beaktas.
Övriga anmälningssedlar kommer således att lämnas utan avseende. Observera att teckning är bindande.
Aktieinvest FK AB Emittentservice BOX 7415
103 91 STOCKHOLM
Telefon:00-000 000 00
E-post: xxxxxxxxxxxxxxx@xxxxxxxxxxx.xx
TECKNING UTAN FÖRETRÄDESRÄTT
Teckning av aktier utan stöd av företräde skall ske under samma period som teckning av aktier med företrädesrätt, det vill säga från och med den 28 september 2020 till och med 14 oktober 2020. Anmälan om teckning utan företrä- desrätt genom att Xxxxxxxx anmälningssedel 2 ifylls, undertecknas och skickas Aktieinvest FK AB på adress enligt ovan eller till förvaltaren. Någon betalning skall ej ske i samband med anmälan om teckning av aktier utan företrädesrätt, utan sker i enlighet med vad som anges nedan. Särskild anmälningssedel 2 skall vara Aktieinvest FK AB tillhanda senast klockan 17.00 den 14 oktober 2020. Det är endast tillåtet att insända en (1) Särskild anmälningssedel 2. I det fall fler än en anmälningssedel insändes kommer enbart den sist erhållna att beaktas.
Övriga anmälningssedlar kommer således att lämnas utan hänseende. Observera att anmälan är bindande. Är depån kopplad till en kapitalförsäkring eller ett investeringsspar- konto (ISK) var vänlig kontakta din förvaltare för teckning
Tecknare med depå: För att åberopa subsidiär företrädes- rätt måste teckningen gå via samma förvaltare som teckningen med företrädesrätt.
TILLDELNINGSPRINCIPER VID TECKNING UTAN STÖD AV FÖRETRÄDESRÄTT
Aktier som inte tecknas med företrädesrätt ska tilldelas
dem som tecknat utan stöd av företrädesrätt. Tilldelning sker på följande grunder:
i. i första hand till dem som även tecknat aktier med stöd av teckningsrätter, pro rata i förhållande till hur många aktier som tecknats med stöd av teckningsrätter, och i den mån detta inte kan ske, genom lottning och
ii. i andra hand till andra som tecknat aktier utan företrä- desrätt, pro rata i förhållande till hur många aktier som tecknats, och i den mån detta inte kan ske, genom lottning.
iii. i tredje och sista hand tillfaller aktier som inte tecknats av andra de som har garanterat emissionen.
Vänligen observera: Förvaltarregistrerade (depå) tecknare, som vill öka sannolikheten att få tilldelning utan företrä- desrätt genom att även teckna aktier med företrädesrätt, måste teckna aktier utan företrädesrätt genom samma förvaltare som de tecknat aktier med företrädesrätt.
Annars finns det vid tilldelningen ingen möjlighet att
identifiera en viss tecknare som tecknat aktier såväl med som utan stöd av teckningsrätter.
TILLDELNING VID TECKNING UTAN FÖRETRÄDESRÄTT
Besked om eventuell tilldelning av aktier tecknade utan företrädesrätt lämnas genom översändande av tilldelnings- besked i form av en avräkningsnota. Likvid skall erläggas senast den dag som framkommer av avräkningsnotan.
Något meddelande lämnas ej till den som inte erhållit tilldelning. Erläggs ej likvid i rätt tid kan aktier komma att överlåtas till annan. Skulle försäljningspriset vid sådan överlåtelse komma att understiga priset enligt detta erbjudande, kan den som ursprungligen erhållit tilldelning av dessa aktier komma att få svara för hela eller delar av mellanskillnaden.
AKTIEÄGARE BOSATTA I UTLANDET
Aktieägare bosatta utanför Sverige (avser dock ej aktieägare bosatta i USA, Kanada, Nya Zeeland, Sydafrika, Japan, Australien, Sydkorea, Hong Kong, Schweiz, Singapore eller något annat land där distributionen eller denna inbjudan kräver ytterligare prospekt, registreringsåtgärder eller andra åtgärder än de som följer svensk rätt eller strider mot regler i sådant land) och vilka äger rätt att teckna aktier i nyemissio- nen, kan vända sig till Aktieinvest FK AB på telefon enligt ovan för information om teckning och betalning.
Tilldelning av teckningsrätter och utgivande av nya aktier vid utnyttjande av teckningsrätter till personer som är bosatta utanför Sverige kan påverkas av värdepapperslag- stiftningar i sådana länder. Med anledning härav kommer, med vissa undantag, aktieägare som har sina befintliga aktier direktregistrerade på VP‐konton och har registrera- de adresser i till exempel USA, Kanada, Nya Zeeland, Sydafrika, Japan, Australien, Sydkorea, Hong Kong, Schweiz eller Singapore inte att erhålla detta memoran- dum. De kommer inte heller att erhålla några teckningsrät- ter på sina respektive VP‐konton. De teckningsrätter som annars skulle ha registrerats för dessa aktieägare kommer att säljas och försäljningslikviden, med avdrag för kostna- der, kommer att utbetalas till sådana aktieägare. Belopp understigande 100 SEK kommer inte att utbetalas.
BETALD TECKNAD AKTIE (BTA)
Teckning genom betalning registreras hos Euroclear (VPC) så snart detta kan ske, vilket normalt innebär några bankdagar efter betalning. Därefter erhåller tecknaren en VP-avi med bekräftelse på att inbokning av betalda tecknade aktier (BTA) skett på tecknarens VP-konto. De nytecknade aktierna är bokförda som BTA på VP-kontot tills nyemissionen blivit registrerad hos Bolagsverket.
HANDEL I BTA
Xxxxxx i BTA kommer att ske på Spotlight Stock Market från den 28 september 2020 till och med att emissionen
registrerats hos Bolagsverket. ISIN-koden för BTA är SE0014956637. Denna registrering beräknas ske omkring vecka 45 2020.
UTDELNING
Nya aktier ska berättiga till utdelning från och med den första avstämningsdag för utdelning som infaller efter att aktien registrerats hos Bolagsverket.
LEVERANS AV AKTIER
Så snart emissionen registrerats vid Bolagsverket ombokas BTA till aktier utan särskild avisering från Euroclear Sweden AB. För de aktieägare som har sitt aktieinnehav förvaltarregistrerat kommer information från respektive förvaltare. Sådan ombokning beräknas ske vecka 46 2020. De nyemitterade aktierna kommer att tas upp till handel på Spotlight Stock Market i samband med ombokningen.
UPPTAGANDE TILL HANDEL
Aktierna är föremål för handel på Spotlight Stock Market. De aktier som emitteras i samband med företrädesemissionen kommer att bli föremål för ansökan om att tas upp till handel på den multilaterala handelsplattformen (MTF) Spotlight Stock Market. Det tidigaste datumet då de nya aktierna beräknas kunna tas upp till handel är vecka 46 2020.
OFFENTLIGGÖRANDE AV UTFALLET I EMISSIONEN
Snarast möjligt efter att teckningstiden avslutats kommer Xxxxxxx att offentliggöra utfallet av emissionen. Offentlig- görande kommer att ske genom pressmeddelande och finnas tillgängligt på Bolaget hemsida.
ÖVRIG INFORMATION
Bolaget äger rätt att förlänga tiden för teckning och betalning i Företrädesemissionen. En eventuell förlängning av teckningstiden ska offentliggöras genom press- meddelande senast sista teckningsdagen i Företrädese- mission, dvs. den 14 oktober 2020. Bolaget äger inte rätt att avbryta Företrädesemissionen eller att tillfälligt dra in erbjudandet.
För det fall ett för stort belopp betalats in av en tecknare för de nya aktierna kommer Aktieinvest att ombesörja att överskjutande belopp återbetalas. Aktieinvest kommer i
sådant fall att ta kontakt med tecknaren för uppgift om ett bankkonto som Aktieinvest kan återbetala beloppet till.
Ingen ränta kommer att utbetalas för överskjutande belopp. En teckning av nya aktier, med eller utan stöd av teckningsrätter, är oåterkallelig och tecknaren kan inte upphäva eller modifiera en teckning av nya aktier.
Ofullständiga eller felaktigt ifyllda anmälningssedlar kan komma att lämnas utan beaktande. Om teckningslikviden inbetalas för sent, är otillräcklig eller betalas på felaktigt sätt kan anmälan om teckning komma att lämnas utan beaktande eller teckning komma att ske med ett lägre belopp. Betald likvid som ej tagits i anspråk kommer i så fall att återbetalas.
Spotlight Stock Market
Spotlight Stock Market är en bifirma till ATS Finans AB, ett värdepappersbolag under Finansinspektionens tillsyn. Spotlight Stock Market driver en s k MTF-plattform. Bolag som är noterade på Spotlight Stock Market har förbundit sig att följa Spotlight Stock Markets regelverk. Regelverket syftar bland annat till att säkerställa att aktieägare och övriga aktörer på marknaden får korrekt, omedelbar och samtidig information om alla omständigheter som kan påverka Bolagets aktiekurs. Handel på Spotlight Stock Market sker i ett elektroniskt handelssystem som är tillgängligt för de banker och fond- kommissionärer som är anslutna till Nordic Growth Market. Det innebär att den som vill köpa eller sälja aktier som är noterade på Spotlight Stock Market kan använda sin vanliga bank eller fondkommissionär.
Regelverket och aktiekurser återfinns på Spotlight Stock Markets hemsida (xxx.xxxxxxxxxxxxxxxxxxxx.xxx).
En investering i Vindico Group AB utgör en affärsmöjlighet, men innebär också risker. Dessa kan på grund av om- världsfaktorer och Bolagets affärsinriktning vara svåra att kvantifiera. Hela det investerade kapitalet kan förloras. I företag med ringa eller begränsad historik kan risken ses som extra stor. För att bedöma Bolaget är det viktigt att beakta de personer som skall driva verksamheten, deras bakgrund, samt riskprofilen i den verksamhet som skall bedrivas. Den som överväger att köpa aktier i Vindico bör inhämta råd från kvalificerad rådgivare. Nedan redogörs för ett antal riskfaktorer som har betydelse för bedömning- en av Bolaget och dess aktie. Riskfaktorerna är inte framställda i prioriteringsordning och gör inte anspråk på att vara heltäckande.
BOLAGS- OCH BRANSCHRISKER
Begränsade resurser
Vindico är ett litet bolag med begränsade resurser vad gäller ledning, administration och kapital. För genomförandet av strategin är det av vikt att resurserna disponeras på ett för Bolaget optimalt sätt. Det finns en risk att Xxxxxxxx resurser inte räcker till och att Bolaget därmed drabbas av finansiella såväl som operativt relaterade problem. Bolaget bedömer sannolikheten att denna risk inträffar som måttlig.
Beroende av nyckelpersoner och rekrytering
Vindicos framtida tillväxt bedöms i hög grad bero på företagsledningens, styrelsens och andra nyckelpersoners kunskap, erfarenhet och engagemang. Det finns en risk att Vindico inte kommer att kunna behålla dessa nyckel- personer eller att man inte kommer att kunna rekrytera ny kvalificerad personal i framtiden. Om någon av Vindicos nyckelpersoner slutar eller Vindico misslyckas med att vid behov rekrytera ny kvalificerad personal kan detta komma att inverka negativt på Vindicos verksamhet, resultat och finansiella ställning. Bolaget bedömer sannolikheten att denna risk inträffar som måttlig.
Intjäningsförmåga och kapitalbehov
Det kan inte uteslutas att det tar längre tid än förväntat innan Bolaget uppnår en kontinuerlig stabil lönsamhet. Det kan inte heller uteslutas att Vindico i framtiden har ett större kapitalbehov än vad som idag bedöms som nödvän- digt. Det finns inga garantier för att ett sådant utökat kapitalbehov kan anskaffas på för aktieägarna fördelaktiga villkor. En försämrad lönsamhet kan även påverka Bolagets marknadsvärde negativ. Bolaget bedömer sannolikheten att denna risk inträffar som måttlig.
SKYDD AV IMMATERIELLA RÄTTIGHETER OCH KNOW HOW
Vindicos tillgångar består i liten utsträckning av immateri-
ella rättigheter. Framtida produkter och teknologiutveckling kan komma att innebära att immateriella rättigheter utgör en allt större del av koncernens samlade tillgångsmassa.
Det finns alltid en risk att Xxxxxxx inte kan hävda sina
rättigheter fullt ut. Detta skulle kunna komma att inverka negativt på Vindicos verksamhet, resultat och finansiella ställning. Det finns alltid en risk att nya teknologier och produkter utvecklas som kringgår eller ersätter Vindicos nuvarande och framtida immateriella rättigheter. Vindico är dessutom beroende av know how och det kan inte uteslutas att konkurrenter utvecklar motsvarande know how, eller att Vindico inte lyckas skydda sitt kunnande eller varumärke på ett effektivt sätt. En sådan utveckling skulle kunna ge en negativ inverkan på Vindico. Det kan inte uteslutas att Vindico oavsiktligt kan anses göra intrång i annans immateriella rättigheter. Det kan inte heller uteslutas att Vindico av i dagsläget okänd anledning dras in i domstolsprocesser av konkurrenter för påstådda intrång i konkurrenters rättigheter. Intrångstvister kan, i likhet med andra tvister, vara kostsamma och tidskrävande och därför ha en negativ inverkan på Vindicos verksamhet, resultat och finansiella ställning. Bolaget bedömer sanno- likheten att denna risk inträffar som liten.
Försäljningsrisk
Det går inte att med säkerhet fastslå att de produkter som Bolaget utvecklat och säljer får det positiva mottagande på marknaden som förespeglats i detta memorandum.
Omsättningen kan bli lägre och marknadsetableringen kan ta längre tid än vad Bolaget idag har anledning att förvänta sig. Bolaget bedömer sannolikheten att denna risk inträffar som måttlig.
Konkurrens
De produkter och system som Vindico levererar till sina kunder kan komma att utsättas för ökad eller förändrad konkurrens genom utvecklandet av nya produktlösningar. Om ett bolag utvecklar en ny produkt med förbättrade egenskaper, jämfört med andra tillgängliga alternativ, kan den nya produkten ta marknadsandelar på bekostnad av redan befintliga produkter, vilket i sin tur kan påverka försäljningsvolymerna av äldre konkurrerande produkter negativt. I de fall Vindico levererar ett sådant äldre konkurrerande produktalternativ kan således nya produkter komma att inverka negativt på Vindicos verksamhet, resultat och finansiella ställning. Bolaget bedömer sanno- likheten att denna risk inträffar som måttlig.
Produktansvar och försäkringsskydd
Vindicos verksamhet, exempelvis rörande produktutveck- ling och produktion, kan medföra risk för produktansvar. Trots att Vindico har ett försäkringsskydd mot produktans- var kan det inte uteslutas att Vindico blir föremål för skadeståndsanspråk, som inte helt eller delvis täcks av
försäkring, i händelse av skador till följd av användande av produkter som utvecklats eller tillverkats av Vindico. Det kan inte heller uteslutas att någon riktar skadestånds- anspråk mot Vindico på annan grund och att inte heller detta helt eller delvis täcks av Vindicos försäkringsskydd. Bifall till sådana skadeståndsanspråk skulle kunna komma att inverka negativt på Vindicos verksamhet, resultat och finansiella ställning. Bolaget bedömer sannolikheten att denna risk inträffar som liten.
Likviditetsbrist
Likviditetsrisk avser risken för att Vindico på grund av brist på likvida medel inte kan fullgöra sina ekonomiska åtag- anden eller får minskad möjlighet att bedriva verksam- heten på ett effektivt sätt. Vindicos likviditet påverkas bland annat av betalningsvillkor i krediter till kunder och krediter från leverantörer. Det kan inte uteslutas att Vindico som en följd av idag okända händelser kan komma att få en brist på likvida medel vilket i sin tur skulle kunna komma att inverka negativt på Vindicos verksamhet, resultat och finansiella ställning. Bolaget bedömer sannolikheten att denna risk inträffar som måttlig.
Risker förenade med framtida ffnansieringsbehov Det kan inte uteslutas att det i framtiden kommer att uppstå behov av ytterligare finansiering av Vindico. Om Vindico inte får tillgång till finansiering på för Vindico acceptabla villkor, kan detta få en negativ inverkan på Vindicos verksamhet, finansiella ställning och resultat. Bolaget bedömer sannolikheten att denna risk inträffar som måttlig.
Coronapandemin
Den pågående Coronapandemin påverkar möjligheten att träffa kunder både genom direkta kundbesök och på kongresser. Olika grader av rese- och besöksförbud kan även de hindra genomförande av installation och utbild- ningar samtidigt som kunders budgetar kan omprioriteras. Detta kan leda till att försäljning försenas eller uteblir.
Bolaget bedömer denna risk som måttlig.
RISKER RELATERADE TILL AKTIEN OCH FÖRETRÄDESEMISSIONEN
Aktierelaterade risker
Risk och risktagande är en oundviklig faktor i aktieägande. Aktiekursens utveckling är beroende av en rad faktorer, varav en del är bolagsspecifika och andra knutna till aktiemarknaden som helhet. Det är inte möjligt för ett enskilt bolag att kontrollera de faktorer som påverkar Bolagets aktiekurs. Eftersom en investering i aktier både kan komma att stiga och sjunka i värde är det inte säkert att en investe- rare kommer att få tillbaka det satsade kapitalet. Bolaget bedömer sannolikheten att denna risk inträffar som måttlig.
Likviditetsrisk
En akties likviditet påverkar möjligheten att handla i dessa värdepapper vid önskad tidpunkt. Det finns en risk att den som tecknar aktier i nyemissionen som beskrivs i detta Memorandum inte kommer att kunna köpa eller sälja aktier i den löpande handeln vid önskad tidpunkt om det vid den tidpunkten föreligger en låg likviditet i aktien. Bolaget bedömer sannolikheten att denna risk inträffar som stor.
Utspädning genom framtida emissioner
Vindico kan i framtiden för att säkerställa kapital för fortsatt utveckling och expansion komma att behöva genomföra nyemissioner av aktier och aktierelaterade instrument. Sådana emissioner kan komma att genom utspädning minska aktieägarens relativa ägande och röstandel samt vinst per aktie för de innehavare av aktier i Bolaget som inte deltar i kommande emissioner. Vidare kan eventuella nyemissioner komma att få en negativ effekt på Vindico-aktiens marknadspris. Bolaget bedömer sannolik- heten att denna risk inträffar som måttlig.
Framtida utdelning
Vindico är i en expansionsfas och eventuella rörelse- och kassaöverskott för kommande år är därför planerade att återinvesteras i Bolagets fortsatta expansion och utveck- ling av verksamhet. Bolagets ägare måste därför för de närmaste åren förlita sig till endast aktiens kursutveckling som avkastning. Bolaget bedömer sannolikheten att denna risk inträffar som stor.
Ej säkerställda tecknings- och garantiförbindelser Bolaget har skriftligen avtalat om tecknings- och garanti- förbindelser med ett antal olika parter i nu förestående nyemission. Tecknings- och garantiförbindelserna har dock inte säkerställts via förhandstransaktion, bankgaranti eller liknande. I det fall en eller flera av de som lämnat teck- ningsförbindelse inte skulle fullgöra skriftligen avtalat åtagande finns risk att emissionsutfallet påverkas negativt, vilket i sin tur kan påverka Bolagets verksamhet negativt genom minskade finansiella resurser för att driva verksam- heten framåt. Bolaget bedömer sannolikheten att denna risk inträffar som låg.
Ägare med betydande inflytande
Aktieägare som direkt eller indirekt via bolag har betydan- de inflytande i Vindico har möjlighet att utöva ett väsentligt inflytande i ärenden som framläggs till Vindicos aktieägare för godkännande, inklusive val av styrelseledamöter och en eventuell ökning av aktiekapitalet, samgående eller försäljning av samtliga, eller nästan samtliga, Vindicos tillgångar. De större aktieägarnas intressen sammanfaller kanske inte med Vindicos eller andra aktieägares intressen, och de större aktieägarna skulle kunna utöva inflytande över Vindico på ett sätt som inte främjar de andra aktie- ägarnas intresse på bästa sätt. Bolaget bedömer sannolik- heten att denna risk inträffar som låg.
Marknadsplats
Vindicos aktie handlas på Spotlight Stock Market, som står under Finansinspektionens tillsyn. Värdepapper som är noterade på Spotlight Stock Market omfattas inte av lika omfattande regelverk som de värdepapper som är upp- tagna till handel på reglerade marknader. Spotlight Stock Market har ett eget regelsystem som är anpassat för mindre bolag och tillväxtbolag för att främja ett gott investerarskydd. Som en följd av skillnader i de olika regelverkens omfattning kan en placering i Vindico vara mer riskfylld än en placering i ett värdepapper som handlas på reglerad marknad. Bolaget bedömer sannolikheten att denna risk inträffar som måttlig.
VINDICO GROUP AB
Xxxxxxxxxxxxx 0 A
431 35 MÖLNDAL
Tel 000-000 00 00
E-post: xxxx@xxxxxxx.xx Hemsida: xxx.xxxxxxx.xx
Spridning av memorandumet
Erbjudandet riktar sig inte till personer vars deltagande förutsätter ytterligare prospekt, registrering eller andra åtgärder än som följer av svensk rätt. Memorandumet får inte distribueras i Amerikas Förenta Stater, Kanada eller något annat land där distributionen eller erbjudandet kräver åtgärder enligt ovan eller strider mot regler i ett sådant land.