VIKTIG INFORMATION

Inbjudan till teckning av aktier i ESEN eSports AB, inför notering av Bolagets aktie vid svensk MTF-handelsplats.

Teckningstid 23 maj-12 juni 2017 Informationsmemorandum

VIKTIG INFORMATION

Motiv

Detta memorandum har upprättats av styrelsen i ESEN eSports AB med anledning av en förestående nyemission samt planerat upptagande till handel av bolagets aktie vid en svensk handelsplats.

Definitioner

I detta memorandum gäller följande definitioner om inget

annat anges:

’ESEN’ eller ’Bolaget’, avser ESEN eSports AB, med organisationsnummer 559022-4506.

Med ’Eminova’ avses Eminova Fondkommission AB, med organisationsnummer 556889-7887.

Med ’Euroclear’ avses Euroclear Sweden AB, med organisationsnummer 556112-8074.

Upprättande av detta memorandum

Detta memorandum utgör inte ett prospekt, och har inte godkänts eller registrerats av Finansinspektionen i enlighet med 2 kap 25 och 26 §§ lagen (1991:980) om handel med finansiella instrument.

Eminova är emissionsinstitut till Bolaget med anledning av förestående transaktion och har biträtt Bolaget vid

upprättandet av detta memorandum . Då samtliga uppgifter i dokumentet härrör från Bolaget friskriver sig Eminova från allt ansvar i förhållande till aktieägare i Bolaget och avseende andra direkta eller indirekta konsekvenser till följd av beslut

om investering eller andra beslut som helt eller delvis grundas på uppgifterna i detta memorandum.

Tvist

Tvist som uppkommer med anledning av innehållet i detta memorandum och därmed sammanhängande rättsförhållanden ska avgöras av svensk domstol exklusivt.

Svensk materiell rätt är exklusivt tillämplig på detta memorandum inklusive till dokumentet hörande handlingar.

Distributionsområden

Erbjudande att förvärva aktier i Bolaget i enlighet med villkoren i detta memorandum riktar sig inte till aktieägare eller andra investerare med hemvist i USA, Kanada, Australien, Nya Zeeland, Singapore, Hongkong, Japan eller Sydafrika, eller i något annat land där deltagande i emissionen skulle förutsätta ytterligare erbjudandehandlingar eller prospekt, registrerings- eller andra åtgärder än enligt svensk rätt, eller eljest strida mot regler i sådant land.

Inga teckningsrätter, betalda tecknade aktier, aktier eller andra värdepapper utgivna av ESEN har registrerats eller kommer att registreras enligt United States Securities Act 1933, eller enligt värdepapperslagstiftningen i någon delstat i USA eller någon provinslag i Kanada. Därför får inga teckningsrätter, betalda tecknade aktier, aktier eller andra värdepapper utgivna av ESEN överlåtas eller erbjudas till försäljning i

USA eller Kanada annat än i sådana undantagsfall som inte kräver registrering. Anmälan om förvärv av aktier i strid med ovanstående kan komma att anses vara ogiltig och lämnas utan avseende.

Marknadsinformation och framåtblickande syftningar I detta memorandum förekommer viss historisk

marknadsinformation. I det fall information har hämtats från tredje part ansvarar Bolaget för att informationen har

återgivits korrekt. Såvitt Bolaget känner till har inga uppgifter utelämnats på ett sätt som skulle göra informationen

felaktig eller missvisande i förhållande till de ursprungliga källorna. Bolaget har emellertid inte gjort någon oberoende verifiering av den information som lämnats av tredje part, varför fullständigheten eller riktigheten i den information som presenteras i dokumentet inte kan garanteras. Ingen tredje part enligt ovan har, såvitt Bolaget känner till, väsentliga intressen i Bolaget.

Information i detta memorandum som rör framtida förhållanden, som uttalanden och antaganden avseende Bolagets framtida utveckling och marknadsförutsättningar, baseras på aktuella förhållanden vid tidpunkten för offentliggörandet av dokumentet. Framtidsinriktad information är alltid förenad med osäkerhet eftersom den avser och är beroende av omständigheter utanför Bolagets kontroll. Någon försäkran att bedömningar som görs i detta memorandum avseende framtida förhållanden kommer

att realiseras lämnas därför inte, vare sig uttryckligen eller underförstått. Bolaget åtar sig inte heller att offentliggöra uppdateringar eller revideringar av uttalanden avseende framtida förhållanden till följd av ny information eller dylikt som framkommer efter tidpunkten för offentliggörandet av detta memorandum.

Tillgänglighet

Föreliggande memorandum och de handlingar som införlivats genom hänvisning kommer under dokumentets giltighetstid att finnas tillgängliga i elektronisk form på Bolagets hemsida: xxx.xxxxxxxxxx.xxx.

Handlingar införlivade genom hänvisning Detta memorandum skall läsas tillsammans med resultat- och balansräkningar med tillhörande noter, kassaflödesanalys

och revisionsberättelser ur av Bolaget tidigare avlämnade årsredovisning för det första förlängda verksamhetsåret november 2015 till 31 december 2016, som införlivas genom hänvisning. Handlingarna finns tillgängliga på Bolagets hemsida: xxx.xxxxxxxxxx.xxx

Mindre differenser föranledda av avrundningar förekommer i

vissa delar av de finansiella uppställningarna.

Revisorsgranskning

Utöver vad som framgår ovan avseende historisk finansiell information som införlivats genom hänvisning har ingen information i detta memorandum granskats eller reviderats av Bolagets revisor.

2

INNEHÅLLSFÖRTECKNING

Viktig information	2
Erbjudandet i sammandrag	3
Risker	4
Inbjudan till teckning av aktier i Esen	6
Bakgrund och motiv	7
Vd har ordet	8
Villkor och anvisningar	9
Verksamhetsbeskrivning	11
Historik	12
Marknaden för esport-annonsering	14
Styrelse, ledande befattningshavare och revisor	18
Ekonomisk översikt	21
Legala frågor och övrig information	28
Bolagsordning	29
Skattefrågor	30
Kontaktinformation	31

ERBJUDANDET I SAMMANDRAG

TECKNINGSPERIOD 23 MAJ - 12 JUNI 2017

TECKNINGSKURS 16,00 KR/AKTIE

ANTAL AKTIER, HÖGST 562 500 ST

MINSTA TECKNINGSPOST 320 ST (DÄRUTÖVER FRITT ANTAL)

3

RISKER

En investering i aktier eller aktierelaterade värdepapper är alltid förenat med risk. Ett antal faktorer utanför ESENs

kontroll, liksom ett flertal faktorer vars effekter Bolaget kan påverka genom eget agerande, kan komma att få en negativ påverkan på Bolagets verksamhet, resultat och finansiella ställning, vilket kan medföra att värdet på Bolagets aktier minskar och att en aktieägare kan förlora hela eller delar av sitt investerade kapital. Vid en

bedömning av ESENs framtida utveckling är det därför av vikt att vid sidan om möjligheter till positiv utveckling även beakta riskerna i Bolagets verksamhet. Samtliga riskfaktorer kan av naturliga skäl inte beskrivas i detta avsnitt, varför en samlad utvärdering även måste innefatta övrig information i detta memorandum samt en allmän omvärldsbedömning. Nedan beskrivs de risker och osäkerhetsfaktorer som bedöms ha betydelse för ESENs framtida utveckling. Riskerna är ej rangordnade och listan skall inte betraktas som fullständig. Ytterligare risker och osäkerhetsfaktorer som Bolaget ännu inte identifierat kan också komma att utvecklas till faktorer som kan påverka Bolagets verksamhet och framtida utveckling.

RISKER RELATERADE TILL VERKSAMHETEN

BEROENDE AV NYCKELPERSONER

Verksamheten är beroende av

förmågan att rekrytera, utveckla och behålla kvalificerade medarbetare. Det föreligger alltid risk att Xxxxxxx inte kan erbjuda alla nyckelpersoner tillfredställande villkor gentemot den konkurrens som finns från andra bolag i branschen eller närstående branscher. Om nyckelpersoner lämnar eller inte kan anställas i Bolaget kan det få negativ inverkan på verksamheten.

BEROENDE AV SAMARBETSPARTNERS OCH UNDERLEVERANTÖRER

Bolaget är beroende av partners

och har etablerat samarbeten och affärsförhållanden med etablerade aktörer på marknaden. Om någon av dessa partners skulle försättas

i en position som försvårar eller försenar partnerns åtaganden inom ramen för samarbetet eller affärsförhållandet uppkommer risk Bolagets verksamhet påverkas på ett negativt sätt.

TEKNISK UTVECKLINGSRISK

Det finns risk att resultaten av den tekniska utvecklingen inte motsvarar Bolagets egna, kunders eller marknadens förväntningar. Detta kan i sin tur innebära försenad eller helt utebliven

marknadslansering av delar av eller hela tjänsteutbudet med uteblivna intäkter och/eller ökade utvecklingskostnader som följd.

Likaså finns det risk att Xxxxxxx inte lyckas finna de affärsupplägg som krävs för kommersiella lanseringar, eller att dessa mål inte uppnås inom rimlig tid, med negativ påverkan på Bolagets ekonomiska ställning och resultatutveckling som en tänkbar konsekvens.

FÖRMÅGA ATT HANTERA TILLVÄXT

I takt med att organisationen växer

behöver effektiva planerings- och ledningsprocesser utvecklas. Om Bolaget misslyckas med att hantera en snabb tillväxttakt föreligger risk att detta kan medföra negativa konsekvenser för verksamheten och lönsamheten.

KONKURRENS

ESEN agerar på en konkurrensutsatt marknad. Det kommer alltid

att föreligga risk att en ökad konkurrens från marknadsaktörer med i många fall betydligt större finansiella resurser kan leda till minskade tillväxtmöjligheter eller att Bolagets verksamhet på andra sätt påverkas negativt.

INTJÄNINGSFÖRMÅGA OCH FRAMTIDA KAPITALBEHOV

Det föreligger risk att Bolaget under

kortare eller längre perioder inte kommer att generera tillräckliga medel för att finansiera den fortsatta verksamheten. Det föreligger risk att Bolaget kommer att kunna erhålla erforderlig

finansiering eller att sådan finansiering kan erhållas på, för befintliga aktieägare, fördelaktiga villkor. Ett misslyckande med att erhålla ytterligare finansiering

vid viss tidpunkt innebär risk att Bolaget måste skjuta upp, dra ner på, eller avsluta verksamheter.

OSÄKERHET RÖRANDE DEN FRAMTIDA MARKNADS- UTVECKLINGEN

Det är styrelsens bedömning

att Xxxxxxx är verksamt på en marknad som förväntas

uppvisa fortsatt tillväxt och goda intjäningsmöjligheter under de kommande åren. Det kan dock inte uteslutas att marknaderna utvecklas i en för Bolaget ofördelaktig riktning på grund av förändrade makroekonomiska faktorer ,teknisk utveckling, nya regelverk eller andra opåverkbara omvärldsfaktorer.

Sådana händelser medför risker för negativ påverkan på Bolagets lönsamhet och ekonomiska ställning.

XXXXXX ASSOCIERADE MED FÖRETAGSFÖRVÄRV

Förvärv av företag eller rörelser kan

vara ett sätt att uppnå kommersiella mål eller för att på annat sätt stärka ett bolags ställning. Skulle Bolaget välja att genomföra sådana förvärv föreligger risk att företagsförvärvet inte ger förväntade effekter,

vilket tillfälligt eller långvarigt kan hämma Bolagets utvecklingstakt samt inverka negativt på Bolagets framtidsutsikter, finansiella ställning och likviditet.

RISKER RELATERADE TILL ERBJUDNA VÄRDEPAPPER

AKTIEKURSENS UTVECKLING

Nuvarande och potentiella

investerare bör beakta att en investering i ESEN är förenad med risk och att det inte kan förutses huruvida aktiekursen kommer att ha en positiv utveckling. Detta medför en risk att en investerare kan förlora hela eller delar av sitt investerade kapital. Aktiekursen kan komma att fluktuera till följd av bland annat resultatvariationer i Bolagets kvartalsrapporter, det allmänna konjunkturläget och förändringar i aktiemarknadens intresse för Bolaget och dess aktie. Begränsad likviditet i aktien kan i sin tur bidra till att förstärka sådana fluktuationer i aktiekursen. Aktiekursen kan därmed komma att påverkas av faktorer som

står helt eller delvis utanför

Bolagets kontroll. En investering i aktier i bör därför föregås av en

noggrann analys av Bolaget, dess konkurrenter och omvärld, generell information om branschen, det allmänna konjunkturläget samt övrig relevant information. Risk föreligger att aktier i ESEN inte kan säljas till en för aktieägaren vid var tid acceptabel kurs.

UTDELNING

Bolaget har sedan grundandet inte genomfört några utdelningar till aktieägarna. Det är ledningens avsikt att under de närmaste åren

använda genererade vinstmedel till att utveckla Bolagets verksamhet och befästa dess position på marknaden. Det är Bolagsstämman som beslutar om utdelning till aktieägarna utifrån rådande förutsättningar för verksamheten. Risk föreligger att utdelning inte heller kommer att ske under de närmaste åren. Möjligheterna till avkastning av en investering i Bolagets aktier består därför främst i ökande aktiekurs.

VÄRDERINGSRISK

Bolagets ägare och styrelse har inför förestående notering som grund för prissättningen

tillämpat ett antal överväganden i syfte att finna en rimlig och intressant värdering av Bolaget.

Gängse värderingsprinciper som tillämpas vid värdering av verksamheter utan längre omsättnings- och vinsthistorik är till sin natur spekulativa och osäkra. Då organiserad handel på i Bolagets aktie ännu inte inletts saknas indikationer

på marknadens värdering av Bolaget. Felbedömningar kring prissättningen kan därför inte uteslutas, vilket innebär en

risk att aktiekursens utveckling efter noteringen tillfälligt eller varaktigt inte kommer att motsvara aktieägarnas krav och förväntningar.

HANDEL PÅ EN MTF- MARKNADSPLATS

Bolaget avser ansöka om notering

vid en MTF-marknadsplats (Multilateral Trading Facility). En marknadsplats av detta slag ställer inte lika hårda krav på Bolaget avseende bl a informationsgivning, genomlysning eller bolagsstyrning, jämfört med de krav som ställs på bolag vars aktier är noterade vid en

s.k. reglerad marknadsplats (”Börs”). En placering i ett bolag vars aktier handlas på en MTF kan därför vara mer riskfylld än en placering i ett börsnoterat bolag.

ÄGARE MED STORT INFLYTANDE

En koncentration av

företagskontrollen kan vara till nackdel för andra aktieägare som har andra intressen än majoritetsägarna. Ägarstrukturen kan komma att förändras över tiden. Det kan inte uteslutas att nuvarande sammansättning av dominerande ägare kommer

att förändras över tiden, varvid risk föreligger att Bolagets verksamhetsinriktning kan komma

att avvika från den som idag utstakats av Bolagets styrelse.

ANSÖKAN OM NOTERING AV BOLAGETS AKTIE

ESEN har inlett arbetet med att

ansluta Bolagets aktie till en sk MTF-handelsplats. Det är styrelsens bedömning att Bolaget efter genomförandet av föreliggande nyemission uppnår de krav

som de regelverk som en sådan marknadsplats tillämpar. Denna bedömning kan vara felaktig. Vidare kan de regelverk som omgärdar marknadsplatsen förändras. Det

kan också hända att föreliggande nyemission av någon oförutsedd anledning inte medför att Bolaget kvalificerar för notering. Skulle sådana omständigheter besannas föreligger risk att den planerade handeln med Bolagets aktie fördröjs, omintetgörs eller förläggs till annan marknadsplats än den styrelsen föredragit.

LIKVIDITET I HANDELN

Vid tidpunkten för föreliggande nyemission och en tid därefter föreligger ingen organiserad handel i Bolagets aktie. Även efter den planerade noteringen kan likviditeten i handeln med Bolagets aktie under kortare eller längre perioder vara begränsad. Detta kan förstärka fluktuationerna i handelskursen. Begränsad likviditet i handeln kan även medföra problem för en innehavare att sälja sina aktier. Det föreligger således risk att Xxxxxxxx aktier inte kan säljas till en för innehavaren vid varje tidpunkt acceptabel kurs.

INBJUDAN TILL TECKNING AV AKTIER I ESEN

Med stöd av bemyndigande, lämnat vid årsstämma i ESEN eSports AB den 8 mars 2017, beslutade styrelsen den 5 april 2017 att genomföra en nyemission utan företräde för befintliga aktieägare. Härmed inbjuds

ni att i enlighet med villkoren i detta prospekt teckna aktier i ESEN eSports AB.

ERBJUDET VÄRDEPAPPER

Erbjudandet avser köp av nyemitterade aktier, till en kurs om 16,00 kronor per styck.

TECKNINGSPERIOD OCH TECKNINGSPOSTER

Teckningsperioden pågår från och med den 23

maj 2017 till och med den 12 juni 2017. Minsta teckningspost är 320 aktier, motsvarande en lägsta kontant insats om 5 120 kronor. Härutöver kan valfritt antal aktier tecknas.

FÖRETRÄDESRÄTT TILL TECKNING

Föreliggande nyemission sker i syfte att sprida ägandet i Bolaget, och genomförs utan företrädesrätt för befintliga aktieägare.

ÖVERTILLDELNING

Ingen övertilldelning av nyemitterade aktier kommer att ske. Ej heller föreligger erbjudande från någon befintlig aktieägare om försäljning av befintliga aktier i samband med denna nyemission.

UTSPÄDNING

Vid fulltecknad emission kommer aktiekapitalet att ökas med 100 951,18 kr, från 500 000,00 kr till 600 951,18 kr. Antalet aktier kommer då att ökas med högst 562 500 stycken, från 2 786 000 aktier till 3 348 500 aktier. De

nyemitterade aktierna kommer att utgöra 16,8 procent av samtliga utestående aktier. Befintliga aktieägare som inte medverkar i föreliggande nyemission kommer att se sitt ägande spädas ut i motsvarande grad.

TECKNINGSFÖRBINDELSER OCH EMISSIONSGARANTIER

Föreliggande nyemission omfattas inte av några

teckningsförbindelser eller emissionsgarantier.

EMISSIONSKOSTNADER

Under förutsättning att nyemissionen blir fulltecknad beräknas de totala emissionskostnaderna uppgå

till cirka 0,6 Mkr. Kostnaderna avser upprättande av dokumentation, emissionsadministration samt vissa marknadsföringsåtgärder.

HANDEL I BOLAGETS AKTIE

ESEN har inlett arbetet med att notera Bolagets aktie vid en sk MTF-handelsplats. I Sverige utgörs sådana handelsplatser av Aktietorget, NGM Nordic MTF och Nasdaq First North. Det är styrelsens bedömning

att Bolaget efter genomförandet av föreliggande nyemission uppnår de krav som de regelverk som en sådan marknadsplats tillämpar. Val av handelsplats liksom övrig information om noteringsprocessen kommer fortlöpande att anslås på Bolagets hemsida. Den av styrelsen planerade första handelsdagen infaller den 7 juli 2017.

LOCK-UP

Huvudägarna Xxxxxxxx Xxxxxxxx och Xxxxxx Xxxxxxxx kommer inför noteringen av Bolagets aktie att förbinda sig att avyttra högst tio procent av respektive innehav under ett år efter första handelsdag.

BAKGRUND OCH MOTIV

I takt med att den närmast totala tillgängligheten till Internet etablerades har användningen av datorspel utvecklats från ett enskilt tidsfördriv till en social livsstil som oftast omfattar två eller fler uppkopplade deltagare. Idag möts spelare under mer eller mindre organiserade former för att tävla mot varandra;

en mot en eller lag mot lag. Liksom i traditionella sportsammanhang finns idag utövare på alla nivåer; från nybörjare till elitspelare.

Begreppet esport är idag en etablerad företeelse, som sedan några år även attraherar kraftigt växande åskådarsiffror. Lagspel och turneringar i populära datorspel som Counter Strike, League of Legends och

Dota 2 lockar många deltagare och lag från jordens alla hörn, men också mångdubbelt större antal åskådare.

Publiken kan följa tävlingarna på storbildsskärmar från läktarna på i många fall utsålda arenor, men de största tittarsiffrorna kommer från direktsända evenemang över Internet genom live streaming. I dag kan ett stort esportevenemang locka en livepublik på över 40 tusen och över tio miljoner via nätet.

Utsändningarna från dessa tävlingar har många likheter med sportsändningar över traditionella tv-kanaler: statistik presenteras, livesändningarna varvas med förinspelade inslag om spelare, träning och teknik.

Internationella sportkommentatorer kommenterar matcherna och intervjuar spelare och lag i studion. Esportsändningarna utformas i tilltagande utsträckning under lättillgängliga, välproducerade former och ofta med goda inslag av humor.

Då esport är en utpräglad ”materialsport” och då utövare och publik typiskt tillhör ett annars svårfångat, köpbenäget och välinformerat marknadssegment börjar företag i växande omfattning använda populära esportevenemang som marknadsföringskanaler.

Annonsintäkterna inom esport växer fortare än i något annat sportsegment, och beräknas trefaldigas från idag fram till 2020, för att då uppgå till cirka 1,5 miljarder dollar.

ESEN eSports är idag en etablerad producent av såväl esportevenemang och turneringar för livesändning, som av inspelade program med inriktning mot gamers. I början av april 2017 genomförde ESEN esports sin 100:e livesändning. Målet är att blir ett världsledande sändningbolag inom esport med produktion och licensiering av egna högkvalitativa format. Bolaget introducerade under 2015 den nordiska Counter Strike-turneringen ”King of Nordic”, som redan

under sin första omgång uppnådde över en miljon live stream-uppkopplingar. Denna turnering sänds

under maj-juli 2017 för sjunde säsongen. Turneringar enligt samma koncept i andra spel har utvecklats, och kommer att introduceras under 2017.

Bolaget producerar sina sändningar från en egen fast studio i SVT Dramas gamla lokaler i Stockholm, och kan även producera material ”från fältet” med hjälp av två mobila HD studioenheter. Härigenom kan evenemang som exempelvis Copenhagen Games, Birdie eller Dreamhack bevakas med hög produktionskvalitet.

Föreliggande nyemission sker i syfte att sprida ägandet i Bolaget bland allmänheten, och förhoppningsvis bland många följare av esportens utveckling, inför en planerad notering av dess aktie vid en lämplig MTF- handelsplats, samt för att tillföra kapital för vidare expansion av verksamheten. Styrelsen bedömer

också att en notering av Xxxxxxx, med den ökande transparens och synlighet en notering medför, kommer att ytterligare öka trovärdigheten gentemot stora annonsörer och andra aktörer inom medieindustrin.

Det är styrelsens bedömning att tillgängligt rörelsekapital är tillräckligt för den aktuella verksamheten under den kommande tolvmånadersperioden. Medlen från föreliggande nyemission kommer att användas till expansion av den befintliga verksamheten, enligt följande indelning:

-Investering i teknikplattform med ligastruktur och playtjänst för bl.a. annonsintäkter.

-Marknadsföring.

-Utveckling av försäljningsavdelning.

-Investera i nya format

Försäkran

Styrelsen för ESEN eSports är ansvarig för informationen i detta memorandum, vilket har upprättats med anledning av den föreliggande nyemissionen. Härmed försäkras att, såvitt styrelsen känner till, uppgifterna i detta memorandum är riktiga och överensstämmer med faktiska förhållanden och att ingenting är utelämnat som skulle kunna påverka dess innebörd.

Stockholm den 8 maj 2017 Styrelsen

Xxxxxxxx Xxxxxxxx, ordförande Xxx Xxxxxx

Xxxxxx Xxxxxxxx

VD HAR ORDET

”Allt som kan uppfinnas är redan uppfunnet”, ”Världsmarknaden för datorer är högst fem” och ”Internet är en fluga” – tre påståenden som vi idag skrattar åt.

Under åren har vi fått höra att esport inte är en riktig sport, men vi håller inte med. Oavsett vad någon må påstå så ljuger inte siffrorna.

Vi på ESEN eSports vet att det är nu det händer inom esporten, tiden är mogen och tajmingen är perfekt. Esport har potential att bli världens

största, mest inkluderande och mest lönsamma sport, och vi hoppas att du vill vara med på resan!

Vår resa startade 2015 med CS:GO-turneringen King of Nordic och när vi efter 12 sändningar insåg att 1 miljon människor världen över tittat på våra sändningar, förstod vi att något större än förväntat var på gång. Vi har sedan dess satsat på att skapa

underhållning för den växande gruppen av esportintresserade.

Enligt Xxxxxxx senaste marknadsrapport kommer antalet personer som tittar på esport att nära fördubblas till och med år 2020 från dagens 323 miljoner. Målgruppen är inte bara växande, den är även medveten och köpstark.

Det växande intresset har gjort att branschen blivit mogen för traditionella sponsorer och annonsörer. Redan nu ser vi märken som Coca Cola, Xxxxxxxx, Xxxx, Audi, McDonalds och VISA investera i esport, och mognaden i marknaden ger rätt tillfälle för expansion.

Under 2017 är vårt fokus att befästa och stärka vår

position i Norden. Vi kommer att bevaka live-event, utöka till fler produktioner och fortsätta expandera till fler sändningstider och fler spel.

Det ökande behovet av organiserat spelande skapar möjligheter för nya ligor, turneringar och format. Det kommer ge

oss massvis av innehåll för intressant underhållning, och vara en bra plattform för gemensamma sponsor och annonssamarbeten.

Trots att vi befinner oss på Svensk mark har vi i dagsläget 40% internationella tittare och vår bedömning är att potentialen för att växa är enorm.

Just nu är tajmingen perfekt för att ge sig in i esport. Tag chansen att tillsammans med oss på ESEN eSports vara med på en otrolig resa i en av de snabbast växande och hetaste branscherna.

Xxxxxx Xxxxxxxx, vd ESEN eSports AB

8

VILLKOR OCH ANVISNINGAR

Med stöd av bemyndigande från bolagsstämma i ESEN eSports AB (559022-4506) har styrelsen den 5 april 2017 beslutat om att genomföra en nyemission av högst 562 500 nya aktier utan företräde för befintliga aktieägare. Fulltecknad emission kommer tillföra bolaget högst 9 000 000 kr före emissionskostnader.

Teckningstid

Teckning av nya aktier skall ske på nedan angivet sätt under perioden 23 maj 2017 till och med 12 juni 2017, med rätt för styrelsen att förlänga teckningstiden.

Teckningskurs

De nya aktierna emitteras till en kurs om 16,00 kronor per aktie. Emissionskursen är fastställd av styrelsen och baserar sig på en bedömning utifrån Bolagets affärsmässiga potential och framtidsutsikter.

Teckningspost

Minsta teckningspost är 320 aktier motsvarande 5 120 kr, därefter fritt antal.

ANMÄLAN

Anmälningssedel

Anmälningssedel kan beställas från/laddas ned från xxx.xxxxxxx.xx samt xxx.xxxxxxxxxxx.xxx. Det går även att anmäla om teckning digitalt via www.eminova. se (Bank-ID krävs).

Endast en anmälningssedel per person kommer att beaktas och i det fall fler än en anmälningssedel insändes kommer enbart den första att beaktas.

Ofullständig eller felaktigt ifylld anmälningssedel kan komma att lämnas utan avseende. Inga tillägg eller ändringar får göras i den tryckta texten på anmälningssedeln. Anmälan är bindande!

I det fall teckningen önskas ske till en depå eller VP- konto som är kopplad till en kapitalförsäkring, är en IPS eller ISK (investeringssparkonto) gäller särskilda regler vid nyteckning av aktier. Kontakta därför er bank/ förvaltare för att säkerställa att dessa värdepapper

kan förvaras i den önskade depån och följ därefter dennes instruktioner för hur teckningen ska gå till. Det är tecknarens ansvar att ser till att värdepappren kan levereras till den angivna depån.

Anmälan insändes till:

Eminova Fondkommission AB Xxxxxxxxxxxxxxx 0, 0xx

111 46 Stockholm

Fax: 00-000 000 00

E-post: xxxx@xxxxxxx.xx (inskannad anmälningssedel) Anmälan kan även ske digitalt via xxx.xxxxxxx.xx

Anmälan måste vara Eminova tillhanda senast klockan 15:00 den 12 juni 2017.

Tilldelning

Det finns ingen övre gräns för hur många aktier en enskild tecknare kan anmäla sig för, inom gränserna för nyemissionen. Styrelsen för Bolaget beslutar om tilldelning enligt nedanstående tilldelningsprincip.

Målet är att så många tecknare som möjligt ska få tilldelning. I händelse av överteckning fattar styrelsen beslut om en fördelning. Tilldelning kan därmed komma att ske med lägre antal aktier än anmälan avser eller helt utebli. I det fall tilldelning skulle reduceras kommer tilldelning ske pro rata i förhållande till antalet anmälda aktier, dock ej i poster understigande 320 aktier.

Besked om tilldelning sker via utskickad avräkningsnota, till postadress som angivits på anmälningssedeln. De som ej erhållit tilldelning får inget meddelande.

Betalning

Full betalning för tilldelade aktier skall erläggas kontant till bankgiro enligt anvisningar på utsänd avräkningsnota, samt vara Eminova tillhanda senast tre bankdagar efter utsändandet av avräkningsnota.

Om betalning inte sker i tid kan aktierna komma att överlåtas till annan part. Om betalning från en

sådan försäljning understiger teckningskursen enligt erbjudandet kan mellanskillnaden komma att utkrävas av den person som ursprungligen tilldelades aktierna. Observera att beloppet inte dras från angivet VP-konto eller depå.

Erhållandet av aktier

När emissionen är registrerad hos Bolagsverket bokas aktierna ut på angivet VP/depåkonto. Registrering hos Bolagsverket beräknas ske i slutet av juni 2017.

Euroclear sänder ut en VP-avi med specificering av antalet aktier som registrerats på mottagarens VP-konto. Avisering till investerare vars innehav är förvaltarregistrerat kommer att ske i enlighet med

anvisningar från respektive förvaltare. Några betalda tecknade aktier, s.k. BTA, kommer inte att utges.

Angående leverans av tecknade värdepapper Felaktiga eller ofullständiga uppgifter i anmälningssedeln, registreringshandläggning vid Bolagsverket, sena inbetalningar från investerare, rutiner hos förvaltande bank eller depåinstitut eller andra för Eminova icke påverkbara faktorer, kan fördröja leverans av aktier till investerarens vp-

konto eller depå. Eminova avsäger sig allt ansvar för förluster eller andra konsekvenser som kan drabba en investerare till följd av tidpunkten för leverans av aktier.

Offentliggörande av resultat

Styrelsen kommer genom pressmeddelande att offentliggöra resultatet av emissionen efter det att beslut om tilldelning skett.

Rätt till utdelning

Alla aktier har lika rätt till utdelning. De nya aktierna berättigar till utdelning fr.o.m. avstämningsdagen för den utdelning som beslutas närmast efter den aktuella nyemissionens registrering. Utbetalning av eventuell utdelning ombesörjs av Euroclear Sweden AB eller, avseende förvaltarregistrerade innehav, i enlighet med respektive förvaltares rutiner. Om aktieägare inte kan nås kvarstår aktieägarens fordran på Bolaget avseende utdelningsbelopp och begränsas endast genom regler om preskription. Det föreligger inga restriktioner för utdelning eller särskilda förfaranden för aktieägare bosatta utanför Sverige och utbetalning sker via Euroclear (eller motsvarande) på samma sätt som för aktieägare bosatta i Sverige. För aktieägare som inte är skatterättsligt hemmahörande i Sverige utgår dock normal svensk kupongskatt.

Aktiebok

Bolagets aktiebok hanteras av Euroclear Sweden AB, Box 191, 101 23 Stockholm, Sverige.

Skattefrågor

Gällande skattefrågor kring erbjudandet i detta memorandum hänvisas till avsnittet ”Skattefrågor” på sidan 28.

Tillämplig lagstiftning

Aktierna ges ut under aktiebolagslagen (2005:551) och regleras av svensk rätt.

Aktieägares rättigheter avseende vinstutdelning, rösträtt, företrädesrätt vid nyteckning av aktie med mera styrs dels av Bolagets bolagsordning som finns tillgänglig på Bolagets hemsida och dels av aktiebolagslagen (2005:551).

Övrig information

Aktierna i Bolaget är inte föremål för erbjudande som lämnats till följd av budplikt, inlösenrätt eller lösningsskyldighet. Det har inte förekommit något

offentligt uppköpserbjudande under innevarande eller föregående räkenskapsår. Alla aktier berättigar till samma andel av Bolagets vinst och eventuell utdelning, även vid likvidation. Alla aktier har samma röstvärde, en (1) röst per aktie. Aktieägarnas rättigheter avseende vinstutdelning, rösträtt, företrädesrätt vid nyteckning av aktie med mera styrs av Bolagets bolagsordning vilken finns återgiven i sin helhet på sidan xx i detta memorandum.

VIKTIG INFORMATION

Denna information finns endast på

svenska.

Eminova Fondkommission AB (”Eminova”) (556889-7887) är ett värdepappersbolag som står under Finansinspektionens tillsyn. Eminova har tillstånd att bedriva värdepappersrörelse enligt lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden.

Finansiella instrument som erbjudandet avser har inte och kommer inte att registreras i något annat land än Sverige. De kommer därför inte att erbjudas till försäljning i något annat land där deltagande skulle förutsätta ytterligare prospekt, registrering eller andra åtgärder än som följer av svensk rätt eller strider mot lag, förordning eller annan bestämmelse i sådant land.

Uppdrag genom undertecknad anmälningssedel befullmäktigar Eminova att för undertecknads räkning sälja, köpa eller teckna sig för finansiella instrument enligt villkoren som utformats för erbjudandet.

Uppdrag genom undertecknad anmälningssedel omfattas inte av den ångerrätt som följer av distans- och hemförsäljningslagen. Tillvägagångssätt och teckningsperiod framgår av den information som utgivits i samband med erbjudandet.

Genom anmälan i detta erbjudande blir undertecknad inte kund hos Eminova. Eminova kommer därför inte att kundkategorisera de som tecknar aktier enligt erbjudandet. Eminova gör inte heller en passandeprövning enligt lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden avseende teckning av värdepapper i erbjudandet.

I den information som utgivits i samband med erbjudandet framgår de risker som följer med en investering i de finansiella instrument som avses.

Den som avser teckna finansiella instrument i enlighet med detta erbjudande uppmanas att noga läsa igenom den information som utgivits. Priset för de finansiella instrument som avses framgår av den information som utgivits i samband med erbjudandet.

Kostnader utöver vad som angivits ovan, såsom skatter eller courtage, som kan komma att uppstå i samband med de finansiella instrument som erbjudandet avser, varken påföres av eller erläggs av Eminova.

Personuppgifter som tecknaren lämnar i samband med anmälan behandlas av Eminova enligt Personuppgiftslagen (1998:204). Behandling av

personuppgifter kan även ske hos andra företag som Eminova eller emittenten samarbetar med.

Eminova ansvarar inte för tekniska fel eller fel i telekommunikations- eller posthantering i samband med teckning genom betalning eller inlämnande av anmälningssedel.

VP-konto eller depå måste vara öppnat vid tillfället för anmälan.

Klagomål med anledning av Xxxxxxxx hantering av order genom undertecknad anmälningssedel kan insändas per post till Xxxxxxxx klagomålsansvarige på adress Eminova Fondkommission AB, Att: Klagomålsansvarig, Xxxxxxxxxxxxxxx 0, 0 xx, 000 00 Xxxxxxxxx.

VERKSAMHETSBESKRIVNING

ESEN eSports driver idag en av de främsta sändningsbolagen inom esport och har på kort tid positionerat sig som en ledande esportstudio med miljontals tittare.

Verksamheten kan liknas vid en tv-sportkanal som bevakar, kommenterar, gör reportage och

programserier kring stora esporthändelser, med den skillnaden att ESEN sänder uteslutande över internet. Livesändningar utgör en stor del av ESEN eSports sändningsinnehåll, oavsett om tävlingen eller det bevakade evenemanget är arrangerat av Bolaget eller av utomstående arrangörer.

Med bas i en egen välutrustad studio i Stockholm producerar Bolaget sedan 2015 esportturneringar som King of Nordic, King of the Storm och King of Nordic Overwatch Cup.

Med hjälp av Bolagets två mobila HD studioenheter producerar ESEN eSports även sändningar från turneringar på events som Copenhagen Games, Birdie, Digitality X och Dreamhack inom stora spel som CS:GO, League of Legends, Heroes of the Storm och

Overwatch. Bolaget arrangerar och producerar även andra events och programserier inom esport, cosplay och gaming.

ESEN eSports strävar efter att skapa och distribuera programinnehåll med en tillräcklig bredd för att tilltala såväl nyligen tillkomna som erfarna gamers och teknikintresserade åskådare.

Internationella sportkommentatorer kommenterar matcherna och gör intervjuer med spelare och lag i studion.

Esportsändningarna utformas i tilltagande utsträckning under lättillgängliga, välproducerade former och ofta med goda inslag av humor. Sedan verksamheten inleddes under 2015 har ESEN eSport byggt upp ett välkänt varumärke inom esport, och tittarsiffrorna

vid Bolagets sändningar ökar kontinuerligt inom det kommersiellt mycket intressanta konsumentsegment som den växande publiken utgör.

Vidare utgör Bolagets avancerade studiofaciliteter och utrustning en viktig verksamhetsgren i sig, då anläggningarna lämpar sig utmärkt för produktion av exempelvis produktlanseringar, reklaminslag och utbildningsprogram

Intäktsformer och försäljning

Bolagets intäkter härrör främst från annonsutrymme i olika format och sponsring. Under det första verksamhetsåret (2015-2016) uppgick Bolagets intäkter till ca 2,2 Mkr utan att någon egentlig försäljningsfunktion var på plats. Bland annonsörerna kan till exempel nämnas Logitech och Samsung.

En inriktning framöver är att nå mer traditionella sponsorer och varumärken

ESEN eSports har sedan starten prioriterat att sprida kännedomen om varumärket, att utveckla

intressanta programformat och att därigenom skapa växande publiksiffror. Bolaget kommer framgent

att utveckla nya sponsormodeller samt att inleda systematisk annonsförsäljning baserad på det växande

exponeringsutrymme som tittarökningarna medför. En detaljerad marknadsföringsplan har nu upprättats, och kommer att träda i kraft under hösten 2017.

Styrelsen bedömer att även uppdragsproduktionen kommer att öka, och att kapaciteten hos såväl studio och utrustning som personal är tillräcklig för att skapa goda intäktsflöden från denna del av verksamheten.

Bland övriga bedömda framtida intäktsmodeller ingår:

- Pay2play

- Försäljning av rättigheter till sändningsformat

- Försäljning av data till arrangörer av betting

- Teknikplattform för användarregistrering och videostarter

ETT AV URVAL AV PARTNERS:

HISTORIK

ESEN grundades 2015 men verksamheten sträcker sig längre bak i tiden. Redan 1992 grundades varumärket och företaget QPAD av datorentusiasten, och första generationens spelare, Xxxxxxxx Xxxxxxxx. Som pionjär skapades högkvalitativa statusprodukter riktade

mot datorspelare på tävlingsnivå, och redan 1997 sponsrades Svenska Mästerskapen i Quake. 2009 startades videoproduktion med utbildningsfilmer under namnet ”HeatoN Tips & Tricks”, vilka har setts av miljontals entusiaster. Detta blev avstampet för en uppbyggnad av egen videoproduktion, studio och planer på att skapa egna format och sändningskanaler mot den växande skaran av esport-intresserade.

År 2011 byggdes den första in-house studion för att på så sätt kostnadseffektivt producera esportsrelaterat material, bland annat en dokumentär om esportslaget Lions, en underhållande dokumentering av livet som professionell spelare.

Med åren tilltog intresset för esport och planer på egna format och kanaler sattes i verket 2015. Då presenterades det egna turneringsformatet King of Nordic, riktat i huvudsak till den Nordiska marknaden, finansierat i ett samarbete med bland annat partners som Samsung. Utfallet blev en succé med över en miljon tittare de första tolv avsnitten. För att utveckla och vårda denna framgång avknoppades denna

del och i Augusti 2015 bildades Electronic Sports Entertainment Nordic AB.

2016 flyttar man och utökar studio och verksamhet i SVT Drama:s tidigare lokaler. 2017 skedde namnbyte till ESEN eSports som start på resan att bli ett publikt noterat bolag. Målet för denna resa är att vara det ledande sändningsbolaget för esport.

King of Nordic startar och sänder under den första säsongen tolv avsnitt med över en miljon videostarter.

Februari Xxxxxx Xxxxxxx tillsätts och börjar arbeta på heltid för att driva studion.

Augusti Electronic Sports Entertainment Nordic AB grundades.

September Osu! Turnering.

Oktober Säsong 2 av King of Nordic CS:GO drar igång. King of Nordic League of Legends drar igång.

November Hearthstone Cup arrangeras och streamas.

Februari Säsong 3 av King of Nordic CS:GO drar igång. Xxx Xxxxxx 4 av King of Nordic CS:GO drar igång. Juni Den första nyemissionen genomförs.

Xxxx XXXX producerar hela produktionen runt eventet Digitality X.

Xxxxxxx Xxxx of Nordic Overwatch Cup genomförs.

Oktober Säsong 5 av King of Nordic CS:GO drar igång.

November En andra nyemission genomförs. Dreamhack CS:GO Female turnering produceras.

December Xxxxxx Xxxxxxxx tillträder som VD. King of Kings CS:GO årsfinal.

Februari Dokumentären ”Streamers” påbörjas. Rädda barnen 24h välgörenhetsstream produceras.

Säsong 6 av King of Nordic CS:GO drar igång.

Xxxx Xxxx of the Storm arrangeras och streamas med 320 000 strömstarter över 6 dagar.

April Copenhagen Games bevakas och streamas genom Bolagets produktion. Cosplay studio med Nimdra drar igång.

Xxx Xxxxxx 7 av King of Nordic CS:GO drar igång.

13

MARKNADEN FÖR ESPORT-ANNONSERING

SAMMANFATTNING

Den marknad som ESEN eSport är inriktad mot utgörs främst av de annonsbudgetar som upprättas bland tillverkare av:

- gamingrelaterade produkter, datorer och tillbehör

- produkter och tjänster relaterade till den livsstil som utövare och följare av esport representerar, samt

- traditionella konsumtionsprodukter.

De två förstnämnda kategorierna av annonsörer har naturligtvis ett särskilt intresse för exponering genom en esportkanal, men även bland annonsörer för traditionella konsumtionsprodukter tilltar intresset för marknadsföring genom internetbaserade medier.

Annonsintäkterna i esportsegmentet är ännu blygsamma (ca 500 M$ under 2016) i jämförelse med de totala reklampengar som satsas vid större sportsammanhang i traditionell media. Däremot

uppvisar annonsintäkterna kring esport en synnerligen stark utveckling, vilken enligt genomförda prognoser och marknadsstudier förväntas bestå under överskådlig tid.

Motsvarande siffror för traditionella sporter uppvisar svaga tillväxtsiffror, och i vissa fall en avtagande utveckling.

HISTORIA

Esporten anses ha fötts 1972 när den första allmänt kända spelturneringen i spelet Spacewar gick av stapeln på Stanford University i USA. Vinnaren av tävlingen erhöll en årsprenumeration av tidningen Rolling Stone1.

I början på 90-talet organiserade Nintendo sitt första världsmästerskap med turneringar i 29 städer i USA. Finalen hölls för årsgrupperna <11, 12-17, och 18+ där segrarna vann aktiefonder värda $10 000, en Geo Metro Cabriolet, en 40 tums tv och en guldpläterad Mario-trofé.2 I slutet av 90-talet såg vi begynnelsen av dagens esport när spel som Quake, Starcraft och CS 1.6 lanserades. 1997 vann Xxxxxx ”Thresh” Fong turneringen Red Annihilation Quake Tournament i

Atlanta, Georgia i spelet Quake. Priset var en röd Ferrari 328GTS som tillhört Xxxx Xxxxxxx, medskapare av spelet. Xxxx blev senare utnämnd till världens första elitspelare av Guiness rekordbok då han var den första personen som tjänade pengar på sitt spelande.2

FÖRETAGSFÖRVÄRV INOM ESPORT

Inom esportsindustrin har det redan förekommit större företagsförvärv. Under 2014 köpte Amazon bolaget Twitch för strax under $1 miljard, och MTG köpte en majoritetsandel i ESL, det äldsta esportsbolaget för

$97 miljoner. Vidare har även MTG köpt Dreamhack och ESEA. Ett annat betydande uppköp är MLG av Activision/Blizzard för $46 miljoner.3

KONKURRENTER

Styrelsen för ESEN eSports gör bedömningen att de företag och evenemang som skulle kunna konkurrera med Bolaget inom Norden i första hand utgörs av Dreamhack, ESL och Fragbite, samt Turner (ELEAGUE) och Starladder från ett internationellt perspektiv.

DAGSLÄGE

Tidigare kännetecknades esport av underground- turneringar med låga vinster. Idag sänds det däremot på tv och strömmas online. Spelgemenskaper (”communities”) har bildats där vinnarna kammar hem miljonbelopp. Trots detta förekommer det fortfarande i stor utsträckning en viss misstänksamhet kring esport, och dess publik kallas ofta ”nördar”. Genom att kontinuerligt sträva för att få upp esport på etablerade mediekanaler kan man säkerställa att marknadsförare blir mer komfortabla med konceptet. Detta kan även garantera att en större publik når ut till esport i stället

för att aktivt uppsöka det på Twitch4, vilket är den i dag populäraste hemsidan för direktsänd videoströmning med över 100 miljoner tittare per månad.5

Teknik- och medieföretag har fattat ett intresse för esport mot bakgrund av den stora tillväxten, och för att det vädjar till en smal och köpbenägen publik som annars är svår att nå.

Under senare tid har även bettingmarknaden fått upp ögonen för esport, med möjligheten att spela på matcher och turneringar.

Huvuddelen av intäkterna för esport och elitspelare kommer från:6

- Sponsorskap (Coca-Cola, Red Bull, Monster, m.m.)

- Partnerskap (Samsung, Razer, Logitech, m.m.)

- Videoströmning (annonser på exempelvis xxxxxx.xx)

- Esportstävlingar (League of Legends World Championship, Dota the International, osv.)

- Evenemang (xxxxxxxxx, m.m.)

- Handelsvaror (möss, tangentbord, och headset)

- Online-doneringar (på lagens respektive hemsida, under videoströmning, osv.)

1 xxxx://xxxxxxxxx.xx/xxxx/xxxx/000/xxxxxx--xx-xxxxxxx-xxxxxx-xxxxxxx

2 xxxx://xxx.xxxxxxxxxxxxxxxxxxxx.xxx/xxxxx-xxxxxxx/xxxxx-xxxxxx-xx-xx-x-xxxxxxxxxxxx-xxxxx-xxxxx

3 xxxxx://xxx0.xxxxxxxx.xxx/xxxxxx/xx/xxxxx/xxxxxxxxxx-xxxxx-xxx-xxxxxxxxxxxxxxxxxx/xxxxxxxx/xxx-xxxx00-xxxxx-xxxxxxx- bigger-smaller-than-you-think.html

4 xxxx://xxxxxxx.xxx/0000/00/00/xxxxxx-xxxxxxx-xxxxxxxx-xxxxxxx-0-xxxxxxx/

5 xxxxx://xx.xxxxxxxxx.xxx/xxxx/Xxxxxx

6 xxxxx://xxx.xxxxx.xxx/Xxx-xx-xXxxxxx-xxxx-xxxxx

14

PUBLIKSIFFROR

Tabellen nedan presenterar de 20 mest beskådade spelen, baserat på totala timmar (miljoner), på kanalen xxx.xxxxxx.xx, exklusive spel som poker, spelpratshower, samt musik och kreativa kanaler.7

Rang	Speltitel	Miljoner timmar tittade
1	League of Legends (LoL)	81,5M
2	Dota 2	56,6M
3	Counter-Strike: Global Offensive (CS:GO)	36,2M
4	Hearthstone: Heroes of Warcraft	35,4M
5	Overwatch (OW)	30,0M
6	Dead by Daylight	13,6M
7	Call of Duty: Black Ops III (CoD: BO3)	11,5M
8	World of Warcraft (WoW)	7,7M
9	Minecraft	7,3M
10	RuneScape (RS)	6,0M
11	Destiny	5,3M
12	World of Tank	4,5M
13	Grand Theft Auto V (GTA 5)	4,4M
14	NBA 2k16	4,2M
15	Starcraft III	3,7M
16	Arma III	3,7M
17	Heroes of the Storm (HotS)	3,6M
18	FIFA 16	3,5M
19	Xxx Xxxxxx’x The Division	3,3M
20	DayZ	3,1M

7 xxxxx://xxxxxx.xxx/xxxxxxxx/xxxxxxxx/xxx-xxxxxx-xxxxxxxx-xxx-xxxxx-xxxxxxx-xxxxx-xxxxxxx-xxxxx/

15

INTÄKTER

I dag kan ett stort esportevenemang locka fullsatta arenor med en livepublik på över 40 000 och över tio miljoner på nätet. Esport kan därför tolkas vara större än basket när det kommer till publikstorlek för ett individuellt event. Men, andelen evenemang är färre för esport, vilket innebär att det inte genererar jämförelsebara intäkter med övrig sport (se tabell nedan). 8

Figur 1. Intäktssiffran inkluderar biljettförsäljningar, tv-rättigheter, sponsringar, och övrig kommersiell källa. Källa: Forbes och Deloitte Global analys baserat på offentligt tillgängliga källor.

FRAMTIDSUTSIKTER

Den kraftiga ökningen av intresset för esport förväntas fortsätta. I likhet med i övriga sporter är många intresserade av att betrakta en elitspelare spela, då exempelvis ett ”ace” inom Counter Strike eller otrolig tajming med strategiska dra inom League of Legends och Dota 2 inte är något den vanlige spelaren enkelt kan uppnå.9 För att sätta detta i perspektiv genererar en sökning på ”lol” på Google inte resultatet ”laughing out loud” utan snarare ”League of Legends”, spelet vars världsfinal under 2014 genererade högre tittarsiffror än NBA-finalen (den nationella amerikanska basketligan) samma år.

Enligt SuperData Research förväntas esportsmarknaden uppgå till $1,13 miljarder under 2017, varav $839 genereras av indirekta intäkter, det vill säga reklam och sponsorskap, då ledande varumärken strider för att fånga uppmärksamheten av esportsfans. För att sätta detta i perspektiv kan det nämnas att sponsorskap av turneringar, spelare och esportsrelaterade hemsidor kommer vara 5% högre än NBAs sponsorskap för säsongen 2015-16.

Åhörarskaran för esport förväntas uppgå till 330 miljoner 2019. Spel som är enkla för åskådarna att följa, till exempel fordonsbaserade fotbollsspelet Rocket League, förväntas attrahera både dedikerade esportsfan samt vardagstittare.11

8xxxxx://xxx0.xxxxxxxx.xxx/xxxxxx/xx/xxxxx/xxxxxxxxxx-xxxxx-xxx-xxxxxxxxxxxxxxxxxx/xxxxxxxx/xxx-xxxx00-xxxxx-xxxxxxx-

bigger-smaller-than-you-think.html

9xxxxx://xxx.xxxxx.xxx/Xxxx-xXxxxxx-xxxx-x-xxxxxx 10xxxxx://xxxxxx.xxx/xxxxxxxx/xxxxxxxx/xxxxxxx-xxxxxxxx-xxxx-xxxxx-000-xxxxxxx-xx-0000/ 11xxxxx://xxx.xxxxxxxx.xxx/0000/00/00/xxxxxxx-xxxxxxx-xxxxxxxx-xxxxxxx/

Figur 1. Tabellen visar esportens intäktskällor som totalt sätt förväntas uppgå till $1,13 miljarder år 2017.

Den fortsatta utvecklingen av smartphone-enheter och teknologier som virtuell och förstärkt realitet kommer sannolikt att revolutionera spelvärlden. Mus och tangentbord kan framöver vara ett minne blott, och spelen kan komma att styras av nya sensorer som spårar spelarens ögonglobar eller handrörelser.

Den sydkoreanska organisationen International esports Federation (IeSF) har tagit de första stegen för att få esport erkänd av International Olympic Committee (IOC) till OS 2020. IOC:s utvärdering påbörjades under december 2016.12 En fråga som uppstår är dock vilka spel som kommer att dominera i framtiden. En basketboll är en basketboll, medan esport till stor är förknippad med spel titlar. Med andra ord är det svårt att förutsäga vilket spel som kommer vara ”spelet” om fem år.13

12xxxx://xxx.xxxx.xxx/xxxxxxx/xxxxx/_/xx/00000000/xxxxxxx-xxxxxxxx-0000-xxxxxx 13xxxxx://xx.xxxxx.xxx/xxx-xxxxxx-xx-xxxxxxx/

STYRELSE, LEDANDE BEFATTNINGSHAVARE OCH REVISOR

STYRELSE

Enligt rådande bolagsordning skall styrelsen bestå av lägst tre och högst tio ledamöter, inräknat styrelsens ordförande. Härutöver kan högst två suppleanter väljas. För närvarande består styrelsen av tre ordinarie ledamöter Bolagets styrelse väljs vid bolagsstämma. Valet av styrelse gäller perioden fram till och med nästkommande årsstämma.

XXXXXXXX XXXXXXXX

Ordförande, Älvsjö

Född 1970

I styrelsen sedan 2015

Xxxxxxxx Xxxxxxxx är en av grundarna av ESEN

eSports AB. Han startade sin gamingkarriär på 80-talet när hemdatorer blev populära.

Sedan dess har gaming och esport utgjort en stor del av Xxxxxxxxx karriär.

Yrkeskarriären inleddes vid Electrolux där han lärde sig försäljningens grunder. 1992 startade Xxxxxxxx sitt första företag, som sedermera utvecklades till QPAD Pro Gaming Gear, ett av de första varumärken som tillverkade tillbehörsprodukter riktade mot gamers. Xxxxxxxx grundade även den studio som senare förvärvades av ESEN esports AB.

XXXXXX XXXXXXXX

Verkställande direktör, tillika

styrelseledamot. Älvsjö Född 1979

I Bolaget sedan 2016

Xxxxxx Xxxxxxxx har en omfattande IT bakgrund, erfarenhet från tillverkare, distributörer och återförsäljare. Han var teknisk ansvarig för AMD i Norden och Baltikum mellan 2000-2007. Xxxxxx

var ansvarig för försäljning och marknadsföring på QPAD mellan 2011-2016. Eftergymnasiala studier i form av kurser, Ledarskap och kommunikation, Professionell försäljning och retorik.

XXX XXXXXX

Ledamot, Stockholm Född 1972

I styrelsen sedan 2015

Xxx Xxxxxx har en lång bakgrund inom IT- branschen bland annat som marknadschef och teknisk direktör för neXus och PortWise. Xxx Xxxxxx har eftergymnasial utbildning genom fristående kurser

på Universitet och senare på IFL Executive Education (Handelshögskolan).

18

LEDANDE BEFATTNINGSHAVARE

Xxxxxx Xxxxxxxx

Verkställande direktör, tillika styrelseledamot. För personbeskrivning, se stycket ’Styrelse’.

Xxxxxx Xxxxxxxx

Född 1963 CFO

Under Xxxxxx 30-åriga karriär har han jobbat med många multinationella företag inom olika sektorer såsom Linklaters Advokatbyrå, Omega SA och Price Waterhouse AB. Xxxxxx har en stor erfarenhet inom ledarskap och organisationsutveckling. Han är aktiv i Bolaget som CFO och strategisk planerare. Hans expertis inom ekonomiska system såsom SAP,

Navision och Visma tillför Bolaget med kunskap inom finansiella och strategiska verktyg. Xxxxxx har en kandidatexamen i ekonomi från Uppsala Universitet och har studerat 1 år i Missouri, USA.

Xxxxxx Xxxxxxx

CTO

Xxxxxx Xxxxxxx startade sin mediakarriär inom närradion på 90-talet där han byggde upp Skånes största närradiokanal Radio Active. Hans intresse för ljud, teknik och gaming ledde till att han som en av pionjärerna kommenterade matcher strömmade över internet. När videoteknologin för strömmning tog fart var han tidigt ute med sitt bolag TGBF och sände esport med både ljud och video. Han var på sin tid en

av de största och första att liveströmma esport. Xxxxxx har under sin karriär sänt över 1000 matcher i spel som Battlefield, Counter-Strike och Call of Duty. Idag leder Xxxxxx teknikutvecklingen på ESEN eSports AB

ANGIVNA INNEHAV OCH ENGAGEMANG I ANDRA BOLAG

Styrelse- och ledningspersonernas angivna innehav

av värdepapper i ESEN avser både privata äganden och äganden genom närstående eller bolag som kontrolleras av personen. För styrelseengagemang och större äganden i bolag utanför ESEN redogörs under rubriken ’Engagemang i övriga bolag’ nedan.

REVISOR

Xxxxxxx Xxxxxxxx är auktoriserad revisor och medlem i FAR. Byte av revisor har inte skett under den tid

som omfattas av den ekonomiska översikten i detta memorandum.

BOLAGSSTYRNING

Styrelsen väljs av bolagsstämma. Samtliga ledamöter är valda till nästa årsstämma. En styrelseledamot äger rätt att när som helst frånträda sitt uppdrag. Vid årsstämma kan även revisionsbolag eller revisor väljas. Val av

revisor sker normalt med längre förordnande än ett år. Bolaget utser inte någon valberedning. Enskilda aktieägare framlägger förslag till styrelseledamöter eller andra valbara befattningshavare till Bolagets styrelse inför upprättande av kallelse till bolagsstämma. Den verkställande direktören utses av styrelsen och har främst ansvar för Bolagets löpande förvaltning och den dagliga driften. Arbetsfördelningen mellan styrelsen och vd anges i arbetsordningen för styrelsen och instruktionen för vd. Verkställande direktören ansvarar också för att upprätta rapporter och sammanställa information från ledningen inför styrelsemöten och är föredragande av materialet på styrelsesammanträden. Bolaget är inte skyldigt att tillämpa Svensk Kod för Bolagsstyrning och har ej åtagit sig att frivilligt följa den.

Bolaget utser inga särskilda kommittéer eller utskott för

revisons- eller ersättningsfrågor.

Ersättning till styrelse och ledande befattningshavare Ersättning till styrelsens ordförande och ledamöter beslutas av bolagsstämma. För verksamhetsåret 2016 erhöll styrelseledamöterna 0 tkr vardera.

Verkställande direktören erhöll en månadslön på 45 tkr och har rätt till tjänstebil från december 2016.

Inga belopp har avsatts för framtida pensionsåtaganden för Bolagets anställda. Pensionsförmåner kan dock utgå som del i en enskild anställningsuppgörelse; då i form av inbetalning till pensionsförsäkring, vilken kostnad belastar årets resultat det år som inbetalningen är hänförlig till.

Det föreligger inga ekonomiska åtagande gentemot någon styrelseledamot eller annan befattningshavare i Bolaget efter det att förordnandet eller anställningen upphört.

Intressekonflikter och närståendetransaktioner Styrelsen är inte medveten om några privata intressen hos någon inom förvaltnings-, lednings- eller kontrollorgan, styrelseledamot eller ledande befattningshavare som kan stå i strid med Bolagets intressen. Styrelsen känner heller inte till några andra

transaktioner mellan Bolaget och Bolagets närstående personer eller företag.

ÖVRIG INFORMATION OM STYRELSELEDAMÖTER OCH LEDANDE BEFATTNINGSHAVARE

Ingen styrelseledamot eller ledande befattningshavare

har några familjerelationer eller andra närståenderelationer till någon annan styrelseledamot eller ledande befattningshavare. Ingen styrelseledamot eller ledande befattningshavare har varit inblandad

i konkurs, likvidation eller konkursförvaltning. Ingen styrelseledamot eller ledande befattningshavare har varit inblandad i bedrägerirelaterad rättslig process de senaste fem åren. Ej heller har någon styrelseledamot

eller ledande befattningshavare varit inblandad i någon rättsprocess av väsentlig karaktär med anledning av konkurs.

Det har under de fem senaste åren inte funnits några anklagelser och/eller sanktioner från myndighet

eller organisation som företräder viss yrkesgrupp och som är offentligrättsligt reglerad mot någon av dessa personer och ingen av dem har under de

senaste fem åren förbjudits av domstol att ingå som

medlem i ett företags förvaltnings-, lednings-, eller kontrollorgan eller att ha ledande eller övergripande funktioner hos emittent. Ingen av ovan nämnda ledande befattningshavare eller styrelseledamöter har av myndighet eller domstol förhindrats att handla som medlem av någon emittents styrelse eller ledningsgrupp under de senaste fem åren.

är oberoende i relation till såväl Bolaget och bolagsledningen som Bolagets större ägare.

ENGAGEMANG I ANDRA BOLAG

Namn	Bolag	Befattning	Från	Till	Ägande
Xxxxxx Xxxxxxxx	QPAD Aktiebolag	Ledamot	2016-05-09	2016-06-28
Xxxxxxxx Xxxxxxxx	QPAD Aktiebolag	Ordförande	2012-02-29	2016-06-28
	Xxxxxxxx Holding AB	Ledamot	2008-03-03		100 %
Xxx Xxxxxx	AIK Fotboll AB	Ordförande	2013-04-02	2014-03-26
	AIK Fotboll Transfer AB	Ledamot	2011-09-22	2014-05-28
	AIK Merchandise AB	Ordförande	2013-05-28	2014-05-26
	AIK Fotboll Restaurang AB	Ledamot	2011-09-22	2014-05-26
	Nytomta Fastighets AB	Ledamot	2013-07-18	2016-07-28
	AIK Säkerhet AB	Ledamot	2011-09-19	2014-05-28
	1891 Ventures AB	Ledamot, vd	2016-04-19		100 %
	Svarta Massan Ekonomisk Förening	Ledamot	2015-10-02

I ovanstående förteckning ingår pågående eller under de senaste fem åren avslutade styrelseuppdrag i andra aktiebolag, i enlighet med utdrag ur Näringslivsregistret hos Bolagsverket, samt uppgifter om äganden överstigande tio procent i övriga bolag, vilka uppgivits av respektive befattningshavare inför upprättandet av detta dokument.

Befattningsförkortningarna led (ledamot), ordf (styrelseordförande) och vd (verkställande direktör), är uppställda så att den pågående eller senaste befattningen anges först. Eventuella uppehåll

i styrelseengagemang i ett visst bolag kan ha förekommit.

Balansomslutning: Företagets samlade tillgångar.

Eget kapital: Företagets nettotillgångar, dvs. skillnaden mellan tillgångar och skulder.

Kassalikviditet: (Summa omsättningstillgångar

– Varulager (inventarier och pågående arbeten) – Tillgångar som innehas för försäljning) / Summa kortfristiga skulder. Detta nyckeltal mäter ett företags förmåga att använda sina kontanta medel och lätt realiserbara tillgångar för att kunna betala sina kortfristiga skulder (skulder som förfaller inom de närmaste tolv månaderna).

EKONOMISK ÖVERSIKT

UTVALD HISTORISK FINANSIELL INFORMATION

I följande avsnitt återges utvald finansiell information i sammandrag från ESEN eSports reviderade årsredovisning för räkenskapsåret 2015-08-10 till

2016-12-31 . I denna rapport ingående resultaträkning och balansräkning med tillhörande noter, revisionsberättelse m.m., införlivas detta prospekt genom hänvisning.

Handlingen finns tillgänglig på bolagsverkets

näringslivsregister: xxxxx://xxx0.xxxxxxxxxxxx.xx

Redovisningsprinciper

Årsredovisningen är upprättad i enlighet med årsredovisningslagen och BFNAR 2012:1, Årsredovisning och koncernredovisning, K3. Fordringar har upptagits till de belopp varmed de beräknas inflyta. Övriga tillgångar och skulder har upptagits

till anskaffningsvärden där inget annat anges. Redovisningsprinciperna är oförändrade jämfört med föregående år.

Intäkter har tagits upp till verkligt värde av vad som erhållits eller kommer att erhållas och redovisas i den omfattning det är sannolikt att de ekonomiska fördelarna kommer att tillgodogöras bolaget och intäkterna kan beräknas på ett tillförlitligt sätt.

Immateriella och materiella anläggningstillgångar redovisas till anskaffningsvärde minskat med ackumulerade avskrivningar enligt plan och eventuella nedskrivningar. Avskrivning sker linjärt över den förväntade nyttjandeperioden med hänsyn till väsentligt restvärde. En avskrivningsprocent på 20 % tillämpas på inventarier, verktyg, och installationer.

Nyckeltal och definitioner	2015-08-10 -2016-12-31
Nettoomsättning	2 113 694
Resultat efter finansiella poster	-1 283 312
Balansomslutning	2 857 702
Kassalikviditet %	506
Soliditet %	83

Nettoomsättning: Rörelsens huvudintäkter, fakturerade kostnader, sidointäkter, samt intäktskorrigeringar.

Soliditet %: Summa eget kapital / Totala tillgångar. Soliditeten indikerar hur mycket skuld ett företag använder för att finansiera sina tillgångar i förhållande till det egna kapitalet.

Medelantal anställda, 2016

Män 2

Kvinnor 1

Medelantalet anställda 3

Antalet anställda är i dag 11 personer.

Revisionsberättelser och granskning av detta prospekt

Inga delar av detta prospekt, förutom där så anges, har varit föremål för granskning av revisor. Den revisionsberättelse för det räkenskapsåret som ingår i den finansiella översikten och som reviderats följer standardformuleringarna.

RESULTATRÄKNING	2015-08-10 - 2016-12-31 (17 mån)
Nettoomsättning	2 113 694
	2 113 694
Rörelsens kostnader
Övriga externa kostnader	-2 233 457
Personalkostnader	-1 087 173
Avskrivningar och nedskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar	-75 171
	-3 395 801
Rörelseresultat	-1 282 107
Resultat från finansiella poster
Övriga ränteintäkter och liknande resultatposter	172
Räntekostnader och liknande resultatposter	-1 377
	-1 205
Resultat efter finansiella poster	-1 283 312
Resultat före skatt	-1 283 312
Årets resultat	- 1283 312

BALANSRÄKNING	2016-12-31
TILLGÅNGAR
Anläggningstillgångar
Materiella anläggningstillgångar
Inventarier, verktyg och installationer	300 684
Finansiella anläggningstillgångar
Andra långfristiga fordringar	92 792
Summa anläggningstillgångar	393 476
Omsättningstillgångar
Kortfristiga fordringar
Kundfordringar	508 750
Övriga fordringar	52 547
Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter	57 067
Resultat före skatt	618 364
Kassa och bank	1 845 862
Summa omsättningstillgångar	2 464 226
SUMMA TILLGÅNGAR	2 857 702

EGET KAPITAL OCH SKULDER
Eget kapital
Bundet kapital
Aktiekapital (0 A-aktier, 1 293 B-aktier)	69 650
Fritt eget kapital
Överskursfond	3 039 550
Balanserad vinst eller förlust	545 000
Årets resultat	-1 283 312
	2 301 238
Summa eget kapital	2 370 888
Kortfristiga skulder
Leverantörsskulder	15 288
Övriga skulder	183 500
Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter	288 026
Summa kortfristiga skulder	486 814
SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER	2 857 702
Ställda säkerheter	Inga
Ansvarsförbindelser	Inga

KASSAFLÖDESANALYS	2015-08-10 - 2016-12-31
Den löpande verksameten
Resultat efter finansiella poster	-1 283 312
Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet	76 189
Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapital	-1 207 123
Kassaflöde från förändring av rörelsekapitalet
Förändring av kundfordringar	-508 750
Förändring av kortfristiga fordringar	435 386
Förändring av leverantörsskulder	15 288
Förändring av kortfristiga skulder	471 525
Kassaflöde från den löpande verksamheten	-793 674
Investeringsverksamheten
Investeringar i materiella anläggningstillgångar	-375 855
Investeringar i finansiella anläggningstillgångar	-92 792
Kassaflöde från investeringsverksamheten	-468 647
Finansieringsverksamheten
Nyemission	3 109 200
Årets kassaflöde	1 846 879
Kursdifferens i likvida medel	2 857 702
Kursdifferens i likvida medel	-1 018
Likvida medel vid årets slut	1 845 861

FINANSIELLA RESURSER

Nettoskuldsättning och eget kapital per den 31 mars 2017

Summa kortfristiga skulder	243 182 kr
Mot Borgen	0 kr
Mot säkerhet	0 kr
Blancokrediter	0 kr
Summa långfrisiga skulder	0 kr
Mot Borgen	0 kr
Mot säkerhet	0 kr
Blancokrediter	0 kr
Eget kapital (exkl balanserad förlust)	3 654 200 kr
Aktiekapital	69 650 kr
Reservfond	0 kr
Andra reserver	0 kr
Total kapitalisering	3 654 200 kr
Nettoskuldsättning (tkr)
A. Kassa	0 kr
B. Likvida medel	1 104 698 kr
C. Lätt realiserbara värdepapper	0 kr
D. Summa likviditet	1 104 698 kr
E. Kortfristiga fordringar	472 500 kr
F. Kortfristiga bankskulder	0 kr
G. Kortfristig del långfristig bankskuld	0 kr
H. Andra kortfristiga skulder	243 182 kr
I. Summa kortfristiga skulder	243 182 kr
J. Netto kortfristig skuldsättning	1 334 016 kr
K. Långfristiga banklån	0 kr
L. Emitterade obligationer	0 kr
M. Andra långfristiga lån	0 kr
N. Summa långfristiga skulder	0 kr
O. Nettoskuldsättning	1 334 016 kr

KOMMENTARER TILL DEN FINANSIELLA UTVECKLINGEN

AKTIEKAPITAL OCH ÄGARFÖRHÅLLANDEN

Aktieinformation

Aktierna i ESEN har emitterats i enlighet med svensk lagstiftning och är denominerade i svenska kronor (SEK). Enligt rådande bolagsordning kan endast ett aktieslag, stamaktier (högst 11 144 000) st, med en röst per aktie), utges. Före nyemissionen uppgår aktiekapitalet i ESEN till 500 000 kr, fördelat på

2 786 000 aktier.

Samtliga aktier är fullt betalda. ESENs bolagsordning anger att aktiekapitalet skall uppgå till lägst 500 000 och högst 2 000 000 kr, samt att antalet aktier skall uppgå till lägst 2 786 000 och högst

11 144 000 st.

Rättigheter som åtföljer Bolagets aktier

Vid bolagsstämma röstar varje aktieägare i kraft av det röstetal som medföljer innehavda aktieslag. Aktieägare har normalt företrädesrätt till teckning av nya aktier, teckningsoptioner och konvertibla skuldebrev i enlighet med aktiebolagslagen, såvida inte bolagsstämman eller styrelsen med stöd av bolagsstämmans bemyndigande beslutar om avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt. Varje aktie ger lika rätt till andel i Bolagets tillgångar och vinst. Vid en eventuell likvidation av Xxxxxxx har aktieägare rätt till andel av överskott i förhållande

till det antal aktier som aktieägaren innehar. Inga begränsningar föreligger avseende aktiernas överlåtbarhet.

Aktierna i ESEN är inte föremål för erbjudande som lämnats till följd av budplikt, inlösenrätt eller lösningsskyldighet. Det har inte heller förekommit något offentligt uppköpserbjudande under innevarande eller föregående räkenskapsår.

Centralt aktieregister och ISIN-nummer

De utgivna aktierna i ESEN är registrerade i elektronisk form i enlighet med avstämningsförbehåll i bolagsordningen. Inga fysiska aktiebrev förekommer således. Aktieboken förs av Euroclear Sweden AB, med adress Box 000, 000 00, Xxxxxxxxx. Aktiens ISIN-kod är SE0009889157

Utdelningspolicy

Bolaget har inte fastställt någon utdelningspolicy. Eventuell utdelning beslutas av bolagsstämma efter förslag från styrelsen. Rätt till utdelning tillfaller den som vid av bolagsstämman fastställd avstämningsdag är registrerad i den av Euroclear förda aktieboken.

Bolagets samtliga aktier berättigar till utdelning. Utdelningen är inte av ackumulerad art. Rätt till utdelning tillfaller placerare som på avstämningsdag för vinstutdelning är registrerade som aktieägare i Bolaget. Eventuell utdelning ombesörjes av Euroclear, eller, för förvaltarregistrerade innehav, i enlighet

med respektive förvaltares rutiner. Om aktieägare inte kan nås genom Euroclear kvarstår aktieägarens fordran på Bolaget avseende utdelningsbeloppet och begränsas endast genom regler för preskription. Vid

preskription tillfaller utdelningsbeloppet Bolaget. Inga särskilda regler, restriktioner eller förfaranden avseende utdelning föreligger för aktieägare som är bosatta utanför Sverige. Bolaget har hittills inte lämnat någon utdelning. Det finns heller inga garantier för att det för ett visst år kommer att föreslås eller beslutas om någon utdelning i Bolaget.

Restriktioner i möjligheter till utdelning

Inga begränsningar i möjligheter till utdelning föreligger förutom vad som följer av lagstiftning och redovisningsregler.

AKTIEKAPITALETS UTVECKLING

År	Händelse	Förändring aktiekapital	Förändring antal aktier	Aktiekapital	Antal aktier	Kvotvärde
2015	Bolagsbildning	50 000	1 000	50 000	1 000	50
2016	Nyemission	12 500	250	62 500	1 250	50
2016	Nyemission	7 150	143	69 650	1 393	50
2017	Fondemission	430 350	0	500 000	1 393	-
2017	Split: 2000 på 1	0	2 784 607	500 000	2 786 000	0,1795
2017	Förestående nyemission	100 000	557 200	600 000	3 343 200	0,1795

BEMYNDIGANDEN

Vid årsstämman i Stockholm den 8 mars 2017 med aktieägarna i ESEN bemyndigades styrelsen att längst intill tiden för nästa årsstämma, vid ett eller flera tillfällen och med eller utan företrädesrätt för aktieägarna, besluta om nyemission av aktier. En sådan nyemission ska kunna ske upp till det högsta antalet aktier som tillåts enligt bolagets bolagsordning. Vidare får styrelsen eller den styrelsen därtill förordnar äga rätt att vidta de smärre ändringar som kan föranledas av registreringen därav hos Bolagsverket.

STÖRSTA AKTIEÄGARNA PER DEN 1 MAJ 2017

Per rubricerat datum fördelade sig ägandet enligt följande:

Person / Xxxxx	Xxxxx aktier, st	Andel, röster och kapital
Xxxxxx Xxxxxxxx	600 000	22%
Xxxxxxxx Holding AB	600 000	22%
Xxx Xxxxxxx	400 000	14%
Mölna Spar AB	210 000	8%
Xxx-Xxxxx Xxxxxxx	200 000	7%
Xxxxxx Xxxxxxx	200 000	7%
Xxxxxxx Xxxxxxxx	172 000	6%
Xxxxxxx Xxxxxxxx	140 000	5%
NS Ventures AB	124 000	4%
Övriga (5 st)	140 000	5%
	2 786 000

LEGALA FRÅGOR OCH ÖVRIG INFORMATION

Allmän bolagsinformation

ESEN eSports AB, med organisationsnummer 559022- 4506, registrerades vid Bolagsverket den 17 juli 2015 under firma Electronic Sports Entertainment Nordic AB. Nuvarande firma registrerades den 5 april 2017.

Bolagets associationsform är aktiebolag och regleras av Aktiebolagslagen (2005:551). Bolaget är publikt. Bestämmelserna i bolagsordningen är ej mer långtgående än Aktiebolagsslagen vad gäller

förändring av aktieägares rättigheter. Aktierna i Bolaget är fritt överlåtbara. Styrelsens säte är registrerat i Stockholms kommun, Stockholms län. Huvudkontorets adress är:

ESEN AB

C/o Mossutställningar, Xxxxxxxxxx 00 00000 Xxxxxxxxx.

Väsentliga avtal

Det förekommer inga avtal som är av väsentlig betydelse för Bolagets förutsättningar att bedriva den aktuella verksamheten.

Försäkringar

Bolaget har ett försäkringsprogram som styrelsen bedömt vara anpassat till Bolagets verksamhet. Försäkringsskyddet är föremål för löpande översyn.

Tvister och rättsliga förhållanden

Bolaget har inte varit part i något rättsligt förfarande eller skiljeförfarande som vid något tillfälle har eller har haft betydande effekter på Bolagets finansiella ställning eller lönsamhet. Bolagets styrelse känner inte heller till några omständigheter som skulle kunna leda till att något sådant rättsligt förfarande eller skiljeförfarande skulle vara under uppsegling.

Handlingar införlivade genom hänvisning Detta memorandums kall läsas tillsammans med resultat- och balansräkningar med tillhörande noter, kassaflödesanalys och revisionsberättelser ur Bolagets årsredovisning för 2015-2016 (17 mån).

Handlingarna finns tillgängliga på Bolagets hemsida:

xxx.xxxxxxxxxx.xxx

Rådgivares intressen

Eminova Fondkommission är Bolagets emissionsinstitut i samband med föreliggande transaktion. Eminova äger inga aktier i ESEN och kommer vare sig köpa eller förmedla försäljning av Bolagets värdepapper.

Eminova har inte medverkat vid utformningen av föreliggande transaktion. Eminovas medverkan består i detta specifika uppdrag enbart av administrativa tjänster.

Eminova har inga ekonomiska intressen i ESEN, eller i utfallet av föreliggande transaktion, men kan i framtiden komma att leverera aktuella tjänster av liknande slag till Bolaget.

Skattefrågor

Transaktioner i ESENs värdepapper kan komma att medföra skattemässiga konsekvenser för innehavaren. Innehavare av värdepapper i Bolaget rekommenderas att inhämta råd från skatterådgivare avseende skattekonsekvenser som kan uppkomma i varje enskilt fall. För fysiska personer som är obegränsat skattskyldiga i Sverige innehålls preliminär skatt på utdelningar med 30 procent. Den preliminära skatten innehålls normalt av Euroclear, eller av förvaltaren om innehavet är förvaltarregistrerat.

ESEN ansvarar inte för att innehålla källskatt.

BOLAGSORDNING

§ 1 Firma

Bolagets firma är Esen Studio AB (Publ)

§ 2 Säte

Styrelsen ska ha sitt säte i Stockholm Stad.

§ 3 Verksamhet

Föremålet för bolagets verksamhet skall vara att utveckla och sälja varor och tjänster inom media-, informations- och kommunikationsområdena samt därmed förenlig verksamhet.

§ 4 Aktiekapital

§ 9 Ärenden på ordinarie bolagsstämma På ordinarie bolagsstämma ska följande ärenden förekomma.

1. Val av ordförande vid stämman.

2. Upprättande och godkännande av röstlängd.

3. Val av en eller flera justeringsmän.

4. Prövning av om stämman blivit behörigen sammankallad.

5. Godkännande av dagordning

6. Framläggande av årsredovisning och revisionsberättelse.

7. Beslut angående

a. fastställelse av resultaträkning och

Aktiekapitalet ska utgöra lägst 500 000 kronor och högst 2 000 000 kronor.

§ 5 Antal aktier

balansräkning,

b. dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust enligt fastställda balansräkning, och

c. Ansvarsfrihet åt styrelsens ledamöter och

Antal aktier skall vara lägst 3 482 500 stycken och högst 8.

13 930 000 stycken.

verkställande direktör.

Fastställande av arvoden åt styrelsen och revisor.

§ 6 Styrelse

9. Val av styrelse och revisor samt eventuella

Styrelsen skall bestå av lägst tre ledamöter eller högst tio ledamöter med högst två suppleanter. Styrelsen väljs årligen på ordinarie bolagsstämma för tiden

10.

styrelse- och revisorssuppleanter.

Annat ärende, som ankommer på bolagsstämman enligt aktiebolagslagen.

till dess nästa ordinarie bolagsstämma har hållits. Består styrelsen av en eller två ledamöter ska minst en suppleant väljas.

7 § Revisor

För granskning av bolagets årsredovisning samt styrelsens och verkställande direktörens förvaltning utses en kvalificerad revisor. Revisor utses på ordinarie bolagsstämma för en tidsperiod om fyra år.

§ 8 Kallelse till bolagsstämman

Kallelse skall ske genom annonsering i Post- och Inrikes Tidningar och genom att kallelsen hålls tillgänglig på bolagets webbplats. Samtidigt som kallelse sker ska bolaget genom annonsering i Svenska Dagbladet upplysa om att kallelse skett. Den som inte är aktieägare i bolaget ska, på de villkor som styrelsen bestämmer, ha rätt att närvara eller på annat sätt

följa förhandlingarna vid bolagsstämma. Styrelsen får samla in fullmakter på bolagets bekostnad enligt det förfarande som anges i 7 kap. 4§ andra stycket aktiebolagslagen (2005:551). För att erhålla rätten att deltaga på bolagsstämma krävs föranmälan enligt de instruktioner som föreligger vid kallning.

Vid bolagsstämman må envar röstberättigad utöva rösträtt för hela antalet av honom företrädda aktier.

§ 10 Avstämningsförbehåll

Den aktieägare eller förvaltare som på avstämningsdagen är införd I aktieboken och antecknad I ett avstämningsregister, enligt 4 kap. lagen (1998:1479) om kontoföring av finansiella instrument eller den som är antecknad på avstämningskonto enligt 4 kap. 18§ första stycket 6-8 nämnda lag, sak antas vara behörig att utöva de rättigheter som framgår av 4 kap. 39§ aktiebolagslagen (2005:551)

§ 11 Räkenskapsår

Bolagets räkenskapsår ska omfatta perioden 1 januari – 31 december; kalenderår.

KONTAKTINFORMATION

Adress

Xxxxxxxxxx 00, Xxxxxxxxx

115 41 SWEDEN

Telefon

+46 (0)0 - 000 000 00

Email

xxxx@xxxxxxxxxx.xxx

Web

xxx.xxxxxxxxxxx.xxx

30

31

32