NOTER

NOTER

44 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 45

NOT 1 ALLMÄN INFORMATION

ringstidpunkter definierade i kontrakten. Avtalstillgångar uppkommer i de fall prestationer utförts och det finns en ovill- korad rätt till betalning men fakturering ännu inte har skett.

Uppskjuten skatt beräknas enligt balansräkningsmetoden, baserat på temporära skillnader mellan redovisat och skat- temässigt värde av tillgångar och skulder.

Västra Hamnen Corporate Finance AB (publ), org. nr. 556660- 1182, har sitt säte i Malmö. Bolaget är ett svenskt publikt aktiebolag som bildades den 23 februari 2004 och registre- rades hos Bolagsverket den 17 april 2004. Bolaget är regist- rerat i Sverige och dess verksamhet bedrivs enligt svensk rätt. Bolagets organisationsform bedrivs i enlighet med aktie-

NOT 2 REDOVISNINGS- OCH VÄRDERINGSPRINCIPER

Bolaget tillämpar lagen (1995:1559) om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag (ÅRKL), Finansinspek- tionens föreskrifter och allmänna råd om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag (FFFS 2008:25 samt ändringsförskrifter) och Rådet för finansiell rapporterings rekommendation samt RFR 2 Redovisning för juridiska per- soner vid upprättandet av finansiella rapporter. Bolaget till- lämpar därigenom s.k. lagbegränsad IFRS och med detta avses samtliga av EU godkända IFRS och uttalanden som har antagits för tilllämpning med de begränsningar som följer av FFFS och RFR 2. Nya standarder och tolkningar som trätt i kraft den 1 januari 2022 har inte medfört någon effekt på bolagets finansiella rapporter.

ÄNDRINGAR I REDOVISNINGSPRINCIPERNA

Från och med den 1 januari 2022 redovisas intäkter hänförliga till fakturerat arvode för arbete utfört inom Transaktionsråd- givning som provisionsintäkter i enlighet med ÅRKL. Löpande arvode från Certified Adviser-uppdrag, uppdragsanalys samt övrig rådgivning redovisas som övriga rörelseintäkter i resultaträkningen. För verksamhetsåret 2021 har 37,8 MSEK omklassificerats i årsredovisningen från övriga rörelseintäk- ter till provisionsintäkter. Förändringen har inte haft någon påverkan på bolagets resultat.

I alla väsentliga aspekter är redovisningsprinciper och beräk- ningsgrunder samt presentation oförändrade jämfört med årsredovisningen 2021.

REDOVISNINGSVALUTA

Årsredovisningen är upprättad i svenska kronor och belop- pen anges i tkr om inget annat anges.

bolagslagen. Bolaget är ett värdepappersbolag med tillstånd från Finansinspektionen att driva viss typ av värdepappersrö- relse enligt VPML. Verksamheten består i att bistå företag och dess ägare med rådgivning i samband med företagsaffärer i Sverige och Danmark. Bolagets adress är Xxxxxxxxxxxxx 00, 000 00, Xxxxx och dess webbplats är xxx.xxxxxx.xx.

GRUNDER FÖR REDOVISNINGEN

Anläggningstillgångar utgörs av materiella tillgångar. Övriga tillgångar är omsättningstillgångar. Omsättningstillgångar förväntas återvinnas eller betalas inom 12 månader från balansdagen. Samtliga skulder är kortfristiga skulder och förväntas på samma sätt återvinnas eller återbetalas inom 12 månader.

INTÄKTER

Intäkter från avtal med kunder redovisas när prestationså- tagandet uppfyllts genom att en tjänst överförts till kunden. Denna bedömning ska betraktas från kundens perspektiv med beaktande av indikationer som överföring av ägande och risker, kundacceptans och rätt att fakturera. Kontrakten är ofta bindande för kunden och åtagandena för bägge parter är klart definierade för kontraktets löptid.

Bedömning måste även göras om kontrollen överförs vid en viss tidpunkt eller över tid. Intäkten redovisas över tid om färdigställandegraden kan mätas säkert och bindande rätt till betalning föreligger över kontraktets löptid. Grad av färdigställande beräknas med utgångspunkt från utförda prestationer. Detta gäller för Certified Adviser-uppdrag och uppdragsanalys samt i vissa fall även för hela eller delar av uppdrag inom kapitalanskaffningar, M&A och Corporate Finance rådgivning. Uppfylls inte kriterierna för att redovisa intäkten över tid, vilket i normalfallet gäller för kapitalanskaff- ningar, M&A och Corporate Finance rådgivning, så redovisas intäkten när tjänsten i sin helhet är utförd.

Transaktionspris gällande dessa kontrakt representeras av betalningar baserade på färdigställandegrad eller fakture-

Provisionsintäkter

Provisionsintäkter uppstår vid transaktionsrådgivning. Pro- visionsintäkter består primärt av arvode för projektledning i samband med kapitalanskaffningar, företagsöverlåtelser samt noteringar.

Övriga rörelseintäkter

Övriga rörelseintäkter avser primärt rörelsesegmentet Övrig rådgivning vilket inbegriper löpande arvode från Certified Adviser-uppdrag, uppdragsanalys samt övrig rådgivning som inte faller inom ovan beskrivna provisionsintäkter. Övriga rörelseintäkter kan bestå av tjänster som faktureras på löpande räkning eller enligt fast pris.

Västra Hamnen har för närvarande ett kundavtal med löptid som överstiger ett år, fram till 1 januari 2024. Återstående avtalad ersättning uppgår till 3 MSEK och medför åtaganden att bistå uppdragsgivaren med rådgivning inom bolagets verksamhetsområden samt utföra tjänster vid eventuella fusioner och företagsuppköp. Intäkten kopplat till detta avtal bedöms i allt väsentligt fördelas jämt över avtalets löptid. För övriga avtal tillämpas förenklingsregeln som innebär att upp- lysning inte behöver lämnas om omfattningen av ingångna men ännu inte uppfyllda avtal.

AVTALSTILLGÅNGAR

Avtalstillgångar utgörs av upparbetade men ännu inte faktu- rerade tjänster vilka i årsredovisningen benämns Upplupna intäkter

UTLÄNDSK VALUTA

Företagets funktionella valuta är svenska kronor. Transak- tioner i utländsk valuta omräknas till den funktionella valutan till den valutakurs som föreligger på transaktionsdagen. Till- gångar och skulder i utländsk valuta omräknas till balansda- gens valutakurs.

Skatter

Inkomstskatt utgörs av aktuell skatt och uppskjuten skatt. Inkomstskatter redovisas i resultaträkningen utom då under- liggande transaktion redovisas direkt mot eget kapital, varvid även skatteeffekten redovisas i eget kapital.

Aktuell skatt är den skatt som beräknas på det skattepliktiga resultatet för perioden samt korrigeringar avseende tidigare perioder.

Uppskjutna skattefordringar redovisas i den omfattning det är troligt att framtida skattemässiga överskott kommer att finnas tillgängliga, mot vilket de temporära skillnaderna kan utnyttjas.

Uppskjutna skattefordringar och skatteskulder kvittas när det finns en legal kvittningsrätt och när de uppskjutna skat- tefordringarna och skatteskulderna hänför sig till skatter debiterade av en och samma skattemyndighet.

FINANSIELLA INSTRUMENT

Finansiella tillgångar

Bolaget klassificerar och värderar sina finansiella tillgångar utifrån den affärsmodell som hanterar tillgångens kontrak- terade kassaflöden samt karaktären på tillgången. De finan- siella tillgångarna klassificeras i någon av följande kategorier: finansiella tillgångar som värderas till upplupet anskaffnings- värde samt finansiella tillgångar som värderas till verkligt värde över resultaträkningen.

Köp och försäljningar av finansiella tillgångar redovisas på affärsdagen, vilket är det datum när bolaget förbinder sig att köpa eller sälja tillgången. Finansiella tillgångar tas bort från balansräkningen när rätten att erhålla kassaflöden från instrumentet har löpt ut eller har överförts och bolaget har överfört i stort sett alla risker och förmåner som är förknip- pade med äganderätten.

Finansiella tillgångar som värderas till upplupet anskaffningsvärde

Finansiella tillgångar som normalt inte säljs utanför bolaget och där syftet med innehavet är att erhålla kontraktsenliga kassaflöden ingår i denna kategori. Värdering sker till upplu- pet anskaffningsvärde med tillämpning av effektivränteme- toden.

Finansiella tillgångar som värderas till verkligt värde över resultaträkningen

Bolaget innehar inga finansiella instrument som värderas och redovisas till verkligt värde. För samtliga finansiella tillgångar och skulder anses det redovisade värdet enligt ovan vara en rimlig approximation av verkligt värde.

Reservering för kreditrisk

Vid anskaffning av finansiella tillgångar redovisas förväntade kreditförluster löpande under innehavstiden, normalt med

46 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 47

beaktande av kreditförlustrisk inom de närmaste 12 xxxx- xxxxx. I det fall kreditrisken ökat väsentligt reserveras för de kreditförluster som förväntas inträffa under hela tillgångens löptid. Västra Hamnen tillämpar den förenklade metoden för beräkning av kreditförluster som bygger på historiska data gällande betalningsmönster och betalningsförmåga hos motparten. Utifrån historiska data bedöms de förväntade kreditförlusterna vara begränsade. Nedskrivningar av kund- fordringar, avtalstillgångar och lånefordringar redovisas i resultaträkningen.

Finansiella skulder

Bolaget har endast finansiella skulder som klassificeras och

ERSÄTTNINGAR TILL ANSTÄLLDA

Ersättningar som lön, sociala kostnader och rörlig ersättning redovisas i resultatet i den period då den anställde utfört tjänsten åt bolaget. Avsättning för eventuell rörlig ersättning redovisas när bolaget har en rättslig eller informell förplik- telse att göra sådana betalningar till följd av att tjänsterna har erhållits från de anställda och beloppet kan beräknas tillförlitligt. Bolaget har endast avgiftsbestämda pensioner, vilka redovisas i resultatet i den period då den anställde utfört tjänsten åt bolaget. En avgiftsbestämd pensionsplan är en pensionsplan enligt vilken bolaget betalar fasta avgifter till en separat juridisk enhet. Bolaget har inte några rättsliga eller informella förpliktelser att betala ytterligare avgifter. En kost-

NOT 3 RISKER OCH RISKHANTERING

Allmänt om riskhantering

Regelverk för värdepappersföretag ställer krav på att bola- get ska ha en god riskhantering, mäta, kontrollera och vid behov reducera sina risker. I enlighet med Lag (1995:1559) om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag inkluderas uppgifter om kapitalbas och kapitalbaskrav i års- redovisningen.

Som ett litet och icke-sammanlänkat värdepappersföretag

Likvidiīeīsrisk

Bolagets likviditetsrisk är begränsad då bolaget är självfi- nansierat, inte är likviditetsförsörjt via marknaden och dess- utom inte bedriver någon utlåning eller egen handel. För att begränsa likviditetsrisken genomförs löpande uppföljning av bolagets likviditet. Bolagets likvida medel placeras på bank- konto för högsta möjliga tillgänglighet. Bolaget analyserar och stresstestar likviditetssituationen löpande.

värderas till upplupet anskaffningsvärde med tilllämpning av effektivräntemetoden. Redovisning sker inledningsvis till

nad för ersättning i samband med uppsägningar av personal redovisas enbart om bolaget är förpliktigat av en formell

(klass 3) är Bolaget inte skyldigt att ha en intern kapitalut- värderingsmetod men har ändå valt att upprätta ett sådant

Risklimiter (KSEK)

31 dec

2022

31 dec

2021 Limit

verkligt värde, netto efter transaktionskostnader. Låneskul- der redovisas därefter till upplupet anskaffningsvärde med tillämpning av effektivräntemetoden. Eventuella skillnader mellan erhållet belopp, netto efter transaktionskostnader, och återbetalningsbeloppet redovisas i resultaträkningen fördelat över låneperioden, med tillämpning av effektivrän- temetoden.

Likvida medel

I likvida medel i rapporten över kassaflöden ingår kassa och utlåning till kreditinstitut. För förfallotider hänvisas till till- läggsupplysningen Löptider för finansiella tillgångar.

MATERIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR

Materiella anläggningstillgångar är redovisade till anskaff- ningskostnad med avdrag för planmässiga avskrivningar baserade på en bedömning av tillgångarnas nyttjandeperiod. Följande avskrivningstider tillämpas.

Inventarier 5 år

KASSAFLÖDESANALYS

Kassaflödesanalysen är upprättad enligt den indirekta meto- den vilket innebär att nettoresultatet justeras för transaktio- ner som inte medfört in- eller utbetalningar under perioden, samt för eventuella intäkter och kostnader som hänförs till investerings- eller finansieringsverksamhetens kassaflöden. Som likvida medel räknas kassa och utlåning till kreditinstitut.

detaljerad plan att avsluta en anställning före den normala tidpunkten.

LEASING

Bolaget använder undantaget gällande tillämpning av IFRS 16 Leasingavtal, vilket innebär att all leasing redovisas som kostnad linjärt över leasingperioden.

UPPSKATTNINGAR OCH BEDÖMNINGAR

Företagsledningen gör uppskattningar och antaganden om framtiden. Dessa uppskattningar kommer sällan att motsvara det verkliga resultatet. Varje år prövas om det finns någon indikation på att tillgångarnas värde är lägre än det redo- visade värdet. Finns en indikation så beräknas tillgångens återvinningsvärde och nedskrivning sker vid behov till det lägsta av återvinningsvärde och redovisat värde. Enligt de uppskattningar och antaganden som bolaget har gjort finns för närvarande ingen risk för väsentliga avvikelser i redovi- sade värden för tillgångar och skulder.

dokument. Analysen i dokumentet ska vara en vägledning för att utvärdera kapitalbehovet i rörelsen. Styrelsen för bola- get har identifierat, analyserat och värderat relevanta risker för bolaget i ett internt kapitalutvärderingsdokument för att bedöma kapitalbehovet. Kapitalbehovet baseras på den affärsplan som bolaget har.

Styrelsen i bolaget har ett övergripande ansvar för utvär- dering av de risker som bolaget hanterar i sin dagliga verk- samhet. Det är också styrelsen som har ansvaret för att kontrollrutiner finns och att de efterlevs. Företagets styrelse och ledning har genom skriftligt regelverk fördelat ansvar och befogenhet inom bolaget. Bolaget har inget eget han- delslager, ingen kreditgivning och ingen förvaring av kunders likvida medel och värdepapper. Bolaget har outsourcat funk- tionerna för riskkontroll och regelefterlevnad.

Analyserade risker

Krediīrisk

Bolaget har kreditrisk för de fordringar som finns upptagna i dess räkenskaper. För att motverka dessa kreditrisker har bolaget väl genomarbetade rutiner för uppföljning av betal- ningar. Kreditrisken är kopplad till exponering mot företag. Risk finns även i bolagets likvida medel som är placerade på konto hos kreditinstitut men där bedöms risken som låg uti- från hög kreditvärdighet hos institutet.

Marknadsrisk

Bolaget bedriver inte någon handel för egen räkning och har därmed inte något handelslager varför inga direkta mark- nadsrisker uppstår i verksamheten. I bolagets balansräkning finns ett mindre innehav i form av aktier till ett värde av 370 KSEK. Bolaget är inte exponerat mot råvarurisk och endast minimalt exponerat mot valutarisk. All fakturering i utländsk valuta växlas till SEK vid betalning.

Likviditetsreserv 13 582 39 123 Se rad nedan

Intern limit för likviditetsreserv1 >3 470 >3 531

Legalt krav för likviditetsreserv2 >1 157 >1 177

Kassalikviditet3 193% 183% >100%

1 Moīsvarar īre månaders fasīa kosīnader för föregående år.

2 Moīsvarar en månads fasīa kosīnader för föregående år.

3 Likvida medel/korīfrisīiga skulder.

Koncenīraīionsrisk

Bolaget anses inte ha någon betydande koncentrationsrisk då bolaget kontinuerligt arbetar med flera olika uppdragsgi- vare.

Affärsrisk

Bolaget verkar på en konkurrensutsatt marknad, vilken med- för att det alltid finns risk för att kunder lämnar företaget. Denna risk begränsas genom att de kunder som bolaget arbetar med inte alltid är återkommande kunder utan tjänster är i många fall av tillfällighetskaraktär. Det är upp till bolaget att minimera denna risk genom att leverera fullgoda tjänster med hög kundnytta.

Operaīiv risk

Bolagets operativa risker avser förluster på grund av brist- fälliga eller felaktiga rutiner, mänskliga fel, inkorrekta system eller externa händelser. Riskerna består huvudsakligen av IT- risker, legala risker och administrativa risker. Bolagets opera- tiva risker minimeras av god intern kontroll samt av styrelsen fastställda rutiner och riktlinjer för effektiv riskhantering, i syfte att bedriva verksamheten med begränsad och kontrol- lerad operativ risk. Dessutom sker kontinuerliga kontroller som reglerar och säkerställer ansvar och befogenheter i den löpande verksamheten. Bolagets operativa risker innefattar även beroendet av nyckelpersoner. Denna risk är begränsad då flera av bolagets nyckelpersoner också är aktieägare.

48 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 49

NOT 4 RÄNTENETTO				NOT 6 ALLMÄNNA ADMINISTRATIONSOMKOSTNADER
KSEK	2022	2021		KSEK	2022	2021
Ränteintäkter				Personalkostnader
Utlåning till kreditinstitut	83	-		Löner och arvoden	6 347	6 513
Summa ränteintäkter	83	-		Avsättning till bonus	1 435	6 176
				Pensionskostnader	791	988
Räntekostnader				Sociala kostnader	2 795	4 634
Skulder till kreditinstitut	-	-		Övriga personalkostnader	235	188
Övriga räntekostnader	2	-		Summa personalkostnader	11 603	18 498
Summa räntekostnader	2	-		Varav lön och pension īill sīyrelse och VD	2 341	3 158
Summa räntenetto	81	-		Varav sociala kosīnader för sīyrelse och VD	717	977
				Övriga administrationskostnader Lokalkostnader	957	932
				Resekostnader	311	100

NOT 5 SPECIFIKATION AV INTÄKTER

januari - december

KSEK

Transaktionsrådgivning

Övrig rådgivning

Övrigt

Totalt

2022

2021

2022

2021

2022

2021

2022

2021

Räntenetto

-

-

-

-

81

-

81

-

transaktioner

Från och med den 1 januari 2022 är bolagets verksamhet uppdelat beroende på typ av tjänst bolaget levererar till kund; Trans- aktionsrådgivning och Övrig rådgivning som inbegriper Certified Adviser-uppdrag, uppdragsanalys samt Övrigt.

Arvoden 2 455 1 448

Återföring (-) /Avsättning (+) momsrättelse* -2 250 1 900

Andra administrationskostnader 2 155 1 509

Summa övriga administrationskostnader 3 628 5 889

Summa 15 231 24 387

*Under 2022 åīerförde xxxxxxx en īidigare momsrelaīerad avsäīīning. Avsäīīningen åīerfördes efīer besluī från Skaīīeverkeī. Beloppeī som åīerförīs uppgår īill 2,2 MSEK och har minskaī Allmänna adminisīraīionskosīnader under 2022 i moīsvarande omfaīīning.

Provisionsintäkter 12 140	37 830	-	-	-	-	12 140	37 830
Provisionskostnader -	-	-	-	-	-	-	-
Nettoresultat av finansiella -	-	-	-	-	-	-	-
Övriga rörelseintäkter -	-	7 373	7 340	9	479	7 381	7 820
Summa rörelseintäkter 12 140 TIDPUNKT FÖR INTÄKTSREDOVISNING	37 830	7 373	7 340	90	479	19 602	45 650

12 140	37 830		-	- -	12 140	37 830
-	-	7 373	7 340	- -	7 373	7 340

Tjänster överförda till kund vid en tidpunkt

Tjänster överförda till kund över tid

50 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 51

NOT 6 ALLMÄNNA ADMINISTRATIONSOMKOSTNADER (FORTS.) NOT 6 ALLMÄNNA ADMINISTRATIONSOMKOSTNADER (FORTS.)

KSEK 2022 2021

Anställda, löner och andra ersättningar

Medelantal anställda tillika ledande befattningshavare

Summa							295	165
Kvinnor			-	-
Summa			8	8		Operationell leasing inklusive hyra för lokal
						(Beloppeī ingår i Andra adminisīraīionskosīnader)	2022	2021
Ersättningar 2022 för styrelse och ledning	Grundlön/arvode	Rörlig ersättning	Pensionskostnad	Summa		Leasingavgifter, årets kostnad	842	816
						Förväntade framtida utgifter:
Xxxxx Xxxxx Xxxxxxxxxxxxxxxxxx	186	-	-	186		Inom ett år	701	625
Xxxxxxxxx Xxxxxx Styrelseledamot	96	-	-	96		Senare än ett år men inom fem år	-	625
Xxxxx Xxxxxxxx Styrelseledamot	-	-	-	-		Senare än fem år	-	-
Xxxxx Xxxxxxx Styrelseledamot/VD	1 000	000	000	2 059
Övrig ledning* 2 personer	1 848	589	250	2 686
Summa	3 617	900	510	5 027

Män 8 8

Specifikation arvode till revisor

(Beloppeī ingår i Andra adminisīraīionskosīnader) 2022 2021

Mazars AB

Revisionsuppdrag 295 165

* Sedan den 1 januari 2022 ingår följande personer i övrig ledning: Xxx Xxxx (vice VD) och Xxxxx Xxxxxxxxx (CFO).

Ersättningar 2021 för styrelse och ledning Grundlön/arvode Rörlig ersättning Pensionskostnad Summa

Xxxxx Xxxxx	Xxxxxxxxxxxxxxxxxx	150	-	-	150
Xxxxxxxxx Xxxxxx	Styrelseledamot	95	-	-	95
Xxxxx Xxxxxxxx	Styrelseledamot	-	-	-	-
Xxxxx Xxxxxxx	Styrelseledamot/VD	1 250	1 452	211	2 913
Övrig ledning*	2 personer	1 664	1 132	244	3 040
Summa		3 159	2 584	455	6 198

* Under 2021 besīod övrig ledning av Xxx Xxxx (vice VD) och Xxxxxx Xxxxxxxx (vice VD, ī.o.m 31 augusīi 2021).

Bolagets styrelse har det yttersta ansvaret för bolagets verksamhet och därmed även det övergripande ansvaret för att bolaget drivs i enlighet med beslutad ersättningspolicy. Bolagets VD är operativt ansvarig för bolagets verksamhet och därmed även operativt ansvarig för att ersättningspolicyn efterlevs.

Bolaget ska sträva efter att ha en effektiv riskhantering och ersättningsprinciper som inte främjar ett överdrivet risktagande.

Ersättning till anställda ska inte begränsa bolagets förmåga att upprätthålla en tillräckligt stor kapitalbas.

52 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 53

NOT 7 MATERIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR
KSEK	2022	2021
Inventarier Ingående ackumulerade anskaffningsvärden	713	713
Årets anskaffningar	-	-
Utgående ackumulerade anskaffningsvärden	713	713
Ingående ackumulerade avskrivningar	-686	-665
Årets avskrivningar	-21	-21
Utgående ackumulerade avskrivningar	-708	-686
Summa	5	27
NOT 8 SKATT
KSEK	2022	2021
Aktuell skatt	-966	-5 077
Summa	-966	-5 077
Skatt på årets resultat Resultat före skatt enligt resultaträkningen	4 350	24 242
Skatt enligt gällande skattesats (20,60%)	-896	-4 994
Avstämning av redovisad skatt Ej skattepliktiga intäkter	-	-28
Ej avdragsgilla kostnader	-70	-55
Summa	-966	-5 077
NOT 9 UTLÅNING TILL KREDITINSTITUT
KSEK	2022	2021
Utlåning till kreditinstitut (SEK)	13 582	39 123
Summa	13 582	39 123
NOT 10 AKTIER OCH ANDELAR
KSEK	2022	2021
Ingående ackumulerade anskaffningsvärden	370	370
Utgående ackumulerade anskaffningsvärden	370	370
Redovisat värde	370	370

NOT 11 ÖVRIGA TILLGÅNGAR
KSEK		2022	2021
Kundfordringar		2 861	2 123
Skattekonto		3 450	1 000
Övriga fordringar		83	2 198
Summa		6 393	5 322
Specifikation förfallostruktur på kundfordringar
Kundfordringar, brutto		2 861	2 123
Förväntade kreditförluster, generell bedömning		-	-
Förväntade kreditförluster, individuell bedömning		-	-
Summa kundfordringar, netto efter förväntade kreditförluster		2 861	2 123
Avsättningar för förväntade kreditförluster
Avsättningar vid årets början		-	-1 500
Återföring		-	-
Reglerade fordringar		-	1 500
Förväntade kreditförluster, generell bedömning		-	-
Förväntade kreditförluster, individuell bedömning		-	-
Summa avsättningar för förväntade kreditförluster		-	-
	Kundfordringar,	Reserv, förvän- tade kreditförluster	Kundfordringar,
Åldersanalys kundfordringar	brutto	individuell	netto
Ej förfallna	2 861	-	2 861
Förfallna 30 dagar	-	-	-
Förfallna 31-60 dagar	-	-	-
Förfallna 61-90 dagar	-	-	-
Förfallna 91-120 dagar	-	-	-
Förfallna > 120 dagar	-	-	-
Summa	2 861	-	2 861
Förväntade kreditförluster, generell bedömning
Ej förfallna	0,0%	0,0%	0,0%
Förfallna 30 dagar	0,0%	0,0%	0,0%
Förfallna 31-60 dagar	0,0%	0,0%	0,0%
Förfallna 61-90 dagar	0,0%	0,0%	0,0%
Förfallna > 90 dagar	0,0%	0,0%	0,0%
	Kundfordringar, netto	Justering	Förväntade kreditför- luster, generell
Ej förfallna	2 861	-	-
Förfallna 30 dagar	-	-	-
Förfallna 31-60 dagar	-	-	-
Förfallna 61-90 dagar	-	-	-
Förfallna > 90 dagar	-	-	-
Summa	2 861	-	-

54 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 55

NOT 12 FÖRUTBETALDA KOSTNADER OCH UPPLUPNA INTÄKTER

KSEK 2022 2021

Hyror 174 161

Övrigt 80 67

Summa NOT 13 ÖVRIGA SKULDER	254	228
KSEK	2022	2021
Leverantörsskulder	327	240
Skatteskulder	585	3 734
Personalrelaterade skulder	316	331
Mervärdesskatt	715	288
Övriga kortfristiga skulder	-	1 900
Summa	1 943	6 493

NOT 14 UPPLUPNA KOSTNADER OCH FÖRUTBETALDA INTÄKTER

KSEK	2022	2021
Personalrelaterade kostnader	3 939	11 322
Övriga poster	1 146	1 115
Summa	5 085	12 438
NOT 15 KONTRAKTSTILLGÅNGAR OCH KONTRAKTSSKULDER
KSEK	2022	2021
Kontraktstillgångar	2 861	2 123
Kontraktsskulder	-945	-1 117

NOT 16 TRANSAKTIONER MED NÄRSTÅENDE

Västra Hamnen Corporate Finance utför rådgivningstjänster åt Corespring Invest. Totalt har Västra Hamnen Corporate Finance fakturerat Corespring Invest 3 MSEK avseende rådgivningstjänster under 2022. Västra Hamnen Corporate Finance har hyrt kontorslokal av bolag ingående i Granroc Real Estate-koncernen under 2022 uppgående till 0,6 MSEK. Västra Hamnen Corpo- rate Finance styrelseledamot Xxxxx Xxxxxxxx är styrelseledamot i båda de ovan nämnda bolagen.

Bolaget anlitar från tid till annan Advokatfirman Vinge KB som juridisk rådgivare. Xxxxxxxxx Xxxxxx, styrelseledamot i Västra Hamnen Corporate Finance, är delägare i Advokatfirman Vinge. Köp av tjänster från Advokatfirman Vinge uppgick till 0,5 MSEK under 2022, och är hänförligt till kostnader i samband med noteringen av Västra Hamnen Corporate Finance.

NOT 17 FINANSIELLA TILLGÅNGAR OCH SKULDER

Bolaget innehar inga finansiella instrument som värderas och redovisas till verkligt värde. För samtliga finansiella tillgångar och skulder anses det redovisade värdet enligt nedan vara en rimlig approximation av verkligt värde.

2022
	Verkligt värde via	Finansiella till- gångar värderade till upplupet anskaff-	Finansiella skulder värderade till upplupet anskaff-
KSEK	resultaträkningen	ningsvärde	ningsvärde
Tillgångar
Utlåning till kreditinstitut	-	13 582
Aktier och andelar	-	370
Övriga tillgångar	-	6 393
Summa tillgångar	-	20 346
Skulder*
Xxxxxx xxxxxxx	-		1 943
Upplupna kostnader	-		1 146
Summa skulder	-		3 089

2021

KSEK	Verkligt värde via resultaträkningen	Finansiella till- gångar värderade till upplupet anskaff- ningsvärde	Finansiella skulder värderade till upplupet anskaff- ningsvärde
Tillgångar Utlåning till kreditinstitut	-	39 123
Aktier och andelar	-	370
Övriga tillgångar	-	5 322
Summa tillgångar	-	44 815
Skulder* Övriga skulder	-		6 493
Upplupna kostnader	-		1 115
Summa skulder	-		7 608

* samīliga finansiella skulder förfaller inom 3 månader

56 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 57

NOT 18 KAPITALTÄCKNING

RSER 2022 2021

Kapitalbas

Kärnprimärkapital

Aktiekapital 2 000 2 000

Balanserat resultat 8 193 4 974

NOT 19 NYCKELTALSDEFINITIONER

Nyckeltal och definition Syfte

Antal utestående aktier

Antal aktier vid periodens slut. Ger en bild av Bolagets antal aktier som handlas på börsen.

Genomsnittligt antal utestående aktier

Summan av antal aktier vid periodens början och slut, delat med två. Ger en jämn bild av Xxxxxxxx utestående aktier för perioden. Ger en

bild av Xxxxxxxx xxxxx aktier som handlas på börsen med hänsyn till eventuella utspädningar.

Periodens resultat Eget kapitaldelen av obeskattade reserver	3 384 -	19 165 -
Summa eget kapital	13 577	26 139
Avgår föreslagen utdelning	-3 000	-16 000
Summa kärnprimärkapital	10 577	10 139
Övrigt primärkapital	-	-
Summa primärkapital	10 577	10 139
Supplementärkapital	-	-

Antal anställda

Genomsnittligt antal anställda sedan årsskiftet. Ger en indikation om Bolaget organisatoriska utveckling.

Omsättning per anställd

Periodens rörelseintäkter dividerat med antal anställda. Visar hur mycket varje person i bolaget i genomsnitt bidragit till

rörelseintäkterna.

Rörelseresultat per anställd

Periodens rörelseresultat dividerat med antal anställda. Visar hur mycket varje person i bolaget i genomsnitt bidragit till

rörelseresultatet.

Summa supplementärkapital 10 577 10 139

Total kapitalbas 10 577 10 139

Fasta omkostnader kapitalbas

Föregående års fasta omkostnader 16 292 14 122

Resultat per aktie före utspädning

Periodens resultat efter skatt dividerat med antal aktier vid periodens slut, efter utspädning.

Balansomslutning

Summan av tillgångssidan alternativt summan av skulder och eget kapital.

Ger en bild av Bolagets lönsamhet i relation till det totala antalet aktier.

Ger en bild av storleken på bolagets tillgångar samt eget kapital och skulder.

Nyckeltal definierade i kapitaltäckningsregelverket Syfte

Kapitalkrav baserat på fasta omkostnader Kapitalkrav	4 073	3 530	Primärkapitalrelation Relation mellan kärnprimärkapital och riskvägda belopp.		Visar bolagets förmåga att absorbera förluster.
Permanent kapitalkrav	759	759
Kapitalkrav baserat på Fasta omkostnader	4 073	3 530	Alternativa nyckeltal		Syfte
K-faktorkrav	-	-	Rörelsemarginal Rörelseresultat i procent av totala intäkter.		Ger förståelse för den rapporterade lönsamheten som genereras av
Totalt kapitalkrav	4 073	3 530			Bolaget mellan perioderna.
Kapitalrelationer och buffertar Kärnprimärkapitalrelation			Soliditet Eget kapital i procent av balansomslutningen.		Ett mått på Bolagets kapitalstruktur och hur företaget valt att finansiera sina tillgångar.
Primärkapitalrelation 260%	287%
Total kapitalrelation 260%	287%
Totalt kapitalkrav inklusive buffertkrav och tillkommande Pelare 2 krav 4 073	3 530		AVSTÄMNINGSTABELL FÖR ALTERNATIVA NYCKELTAL	2022	2021	2020	2019	2018
Överskottskapital (CET1) 6 504	6 609		Rörclscmarginal,%
Överskottskapital (Totalt) 6 504	6 609		Rörelseresultat	4 350	21 242	16 203	5 160	6 925
			Rörelseintäkter	19 602	45 650	39 223	20 648	25 082
Bedömning av kapitalkrav			Rörelsemarginal, %	22%	47%	41%	25%	28%
Styrelsen bedömer att nuvarande kapitalbas täcker bolagets nuvarande och framtida behov.			Solidiīcī,%
			Eget kapital inklusive eget kapitaldelen av obeskattade reserver	13 577	26 139	21 332	11 623	12 591
			Balansomslutning	20 605	45 070	38 233	19 577	19 379
			Soliditet, %	66%	58%	56%	59%	65%

58 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 59

Styrelsens försäkran

NOT 20 EGET KAPITAL

Bolaget har 1 000 000 aktier med kvotvärde 2,00 kr. Alla aktier har samma röstvärde.

NOT 21 FÖRSLAG TILL VINSTDISPOSITION

Styrelsen försäkrar att denna årsredovisning ger en rättvisande översikt av bolagets verksamhet, ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som bolaget står inför.

Malmö den 31 mars 2023

Till årsstämmans förfogande står vinstmedel, enligt balansräkningen i Västra Hamnen Corporate Finance AB, med

11 577 332 kronor. Styrelsen föreslår att vinstmedlen disponeras på följande sätt (kronor):

Utdelning till aktieägare (3,00 kronor per aktie) 3 000 000

I ny räkning överföres 8 577 332

Summa disponerat 11 577 332

De totala beloppen som föreslås delas ut samt som föreslås överföras till ny räkning har beräknats på samtliga 1 000 000 utestående aktier per den 31 december 2022. De totala beloppen som föreslås delas ut samt som föreslås överföras till ny räkning fastställs slutligen beräknat på antalet utdelningsberättigade aktier per avstämningsdagen.

Som avstämningsdag för utdelning föreslås den 3 maj 2023, vilket innebär att sista dag för handel inklusive rätt till utdelning infaller den 28 april 2023. Beslutar årsstämman enligt styrelsens förslag, beräknas utdelningen komma att utbetalas genom Euroclear den 8 maj 2023.

Xxxxx Xxxxx

Styrelseordförande

Xxxxxxxxx Xxxxxx

Styrelseledamot

Xxxxx Xxxxxxx Styrelseledamot Verkställande direktör

Xxxxx Xxxxxxxx

Styrelseledamot

Styrelsen anser att den föreslagna vinstutdelningen är försvarlig med hänsyn till de krav som verksamhetens art, omfattning och risker ställer på storleken av det egna kapitalet samt bolagets konsolideringsbehov, likviditet och ställning i övrigt. Yttrandet ska ses mot bakgrund av den information som framgår av årsredovisningen. Företagsledningen planerar inga väsentliga föränd- ringar av befintlig verksamhet så som väsentliga investeringar, försäljningar eller avveckling.

Vår revisionsberättelse har lämnats den 31 mars 2023

Xxxxxx X Xxxxxxx

Auktoriserad revisor

Xxxx Xxxxxxxx

Auktoriserad revisor

60 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 61

Revisionsberättelse

Till bolagsstämman i Västra Hamnen Corporate Finance AB. Org. nr 556660-1182

RAPPORT OM ÅRSREDOVISNINGEN

Uttalanden

Vi har utfört en revision av årsredovisningen för Västra Hamnen Corporate Finance AB för år 2022. Bolagets årsredovisning

ingår på sidorna 32–61 i detta dokument.

Enligt vår uppfattning har årsredovisningen upprättats i enlighet med lagen om årsredovisning i kreditinstitut och värdepap- persbolag och ger en i alla väsentliga avseenden rättvisande bild av Västra Hamnen Corporate Finance ABs finansiella ställning per den 31 december 2022 och av dess finansiella resultat och kassaflöde för året enligt lagen om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag. Förvaltningsberättelsen är förenlig med årsredovisningens övriga delar.

Vi tillstyrker därför att bolagsstämman fastställer resultaträkningen och balansräkningen.

Grund för uttalanden

Vi har utfört revisionen enligt International Standards on Auditing (ISA) och god revisionssed i Sverige. Vårt ansvar enligt dessa standarder beskrivs närmare i avsnittet Revisorns ansvar. Vi är oberoende i förhållande till Västra Hamnen Corporate Finance AB enligt god revisorssed i Sverige och har i övrigt fullgjort vårt yrkesetiska ansvar enligt dessa krav.

Vi anser att de revisionsbevis vi har inhämtat är tillräckliga och ändamålsenliga som grund för våra uttalanden. Annan information än årsredovisningen

Detta dokument innehåller även annan information än årsredovisningen och återfinns på sidorna 1–31. Det är styrelsen och

verkställande direktören som har ansvaret för denna andra information.

Vårt uttalande avseende årsredovisningen omfattar inte denna information och vi gör inget uttalande med bestyrkande avse- ende denna andra information.

I samband med vår revision av årsredovisningen är det vårt ansvar att läsa den information som identifieras ovan och överväga om informationen i väsentlig utsträckning är oförenlig med årsredovisningen. Vid denna genomgång beaktar vi även den kun- skap vi i övrigt inhämtat under revisionen samt bedömer om informationen i övrigt verkar innehålla väsentliga felaktigheter. Om vi, baserat på det arbete som har utförts avseende denna information, drar slutsatsen att den andra informationen innehåller en väsentlig felaktighet, är vi skyldiga att rapportera detta. Vi har inget att rapportera i det avseendet.

Styrelsens och verkställande direktörens ansvar

Det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för att årsredovisningen upprättas och att de ger en rättvisande bild enligt lagen om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag. Styrelsen och verkställande direktören ansvarar även för den interna kontroll som de bedömer är nödvändig för att upprätta en årsredovisning som inte innehåller några väsent- liga felaktigheter, vare sig dessa beror på oegentligheter eller misstag.

Vid upprättandet av årsredovisningen ansvarar styrelsen och verkställande direktören för bedömningen av bolagets förmåga att fortsätta verksamheten. De upplyser, när så är tillämpligt, om förhållanden som kan påverka förmågan att fortsätta verk- samheten och att använda antagandet om fortsatt drift. Antagandet om fortsatt drift tillämpas dock inte om styrelsen och verkställande direktören avser att likvidera bolaget, upphöra med verksamheten eller inte har något realistiskt alternativ till att göra något av detta.

Revisorns ansvar

Våra mål är att uppnå en rimlig grad av säkerhet om huruvida årsredovisningen som helhet inte innehåller några väsentliga felaktigheter, vare sig dessa beror på oegentligheter eller misstag, och att lämna en revisionsberättelse som innehåller våra uttalanden. Rimlig säkerhet är en hög grad av säkerhet, men är ingen garanti för att en revision som utförs enligt XXX och god revisionssed i Sverige alltid kommer att upptäcka en väsentlig felaktighet om en sådan finns. Felaktigheter kan uppstå på grund av oegentligheter eller misstag och anses vara väsentliga om de enskilt eller tillsammans rimligen kan förväntas påverka de ekonomiska beslut som användare fattar med grund i årsredovisningen.

Som del av en revision enligt ISA använder vi professionellt omdöme och har en professionellt skeptisk inställning under hela revisionen. Dessutom:

• identifierar och bedömer vi riskerna för väsentliga felaktigheter i årsredovisningen, vare sig dessa beror på oegentligheter eller misstag, utformar och utför granskningsåtgärder bland annat utifrån dessa risker och inhämtar revisionsbevis som är till- räckliga och ändamålsenliga för att utgöra en grund för våra uttalanden. Risken för att inte upptäcka en väsentlig felaktighet till följd av oegentligheter är högre än för en väsentlig felaktighet som beror på misstag, eftersom oegentligheter kan innefatta agerande i maskopi, förfalskning, avsiktliga utelämnanden, felaktig information eller åsidosättande av intern kontroll.

• skaffar vi oss en förståelse av den del av bolagets interna kontroll som har betydelse för vår revision för att utforma gransk- ningsåtgärder som är lämpliga med hänsyn till omständigheterna, men inte för att uttala oss om effektiviteten i den interna kontrollen.

• utvärderar vi lämpligheten i de redovisningsprinciper som används och rimligheten i styrelsens och verkställande direktörens uppskattningar i redovisningen och tillhörande upplysningar.

• drar vi en slutsats om lämpligheten i att styrelsen och verkställande direktören använder antagandet om fortsatt drift vid upprättandet av årsredovisningen. Vi drar också en slutsats, med grund i de inhämtade revisionsbevisen, om huruvida det finns någon väsentlig osäkerhetsfaktor som avser sådana händelser eller förhållanden som kan leda till betydande tvivel om bolagets förmåga att fortsätta verksamheten. Om vi drar slutsatsen att det finns en väsentlig osäkerhetsfaktor, måste vi i revisionsberättelsen fästa uppmärksamheten på upplysningarna i årsredovisningen om den väsentliga osäkerhetsfaktorn eller, om sådana upplysningar är otillräckliga, modifiera uttalandet om årsredovisningen. Våra slutsatser baseras på de revi- sionsbevis som inhämtas fram till datumet för revisionsberättelsen. Dock kan framtida händelser eller förhållanden göra att ett bolag inte längre kan fortsätta verksamheten.

• utvärderar vi den övergripande presentationen, strukturen och innehållet i årsredovisningen, däribland upplysningarna, och om årsredovisningen återger de underliggande transaktionerna och händelserna på ett sätt som ger en rättvisande bild.

Vi måste informera styrelsen om bland annat revisionens planerade omfattning och inriktning samt tidpunkten för den. Vi måste också informera om betydelsefulla iakttagelser under revisionen, däribland de eventuella betydande brister i den interna kon- trollen som vi identifierat.

RAPPORT OM ANDRA KRAV ENLIGT LAGAR OCH ANDRA FÖRFATTNINGAR

Uttalanden

Utöver vår revision av årsredovisningen har vi även utfört en revision av styrelsens och verkställande direktörens förvaltning för Västra Hamnen Corporate Finance AB för år 2022 samt av förslaget till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust. Vi tillstyrker att bolagsstämman disponerar vinsten enligt förslaget i förvaltningsberättelsen och beviljar styrelsens ledamöter och verkställande direktören ansvarsfrihet för räkenskapsåret.

Grund för uttalanden

Vi har utfört revisionen enligt god revisionssed i Sverige. Vårt ansvar enligt denna beskrivs närmare i avsnittet Revisorns ansvar. Vi är oberoende i förhållande till Västra Hamnen Corporate Finance AB enligt god revisorssed i Sverige och har i övrigt fullgjort vårt yrkesetiska ansvar enligt dessa krav.

Vi anser att de revisionsbevis vi har inhämtat är tillräckliga och ändamålsenliga som grund för våra uttalanden.

Styrelsens och verkställande direktörens ansvar

Det är styrelsen som har ansvaret för förslaget till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust. Vid förslag till utdelning innefattar detta bland annat en bedömning av om utdelningen är försvarlig med hänsyn till de krav som bolagets verksamhets- art, omfattning och risker ställer på storleken av bolagets egna kapital, konsolideringsbehov, likviditet och ställning i övrigt.

Styrelsen ansvarar för bolagets organisation och förvaltningen av bolagets angelägenheter. Detta innefattar bland annat att fortlöpande bedöma bolagets ekonomiska situation och att tillse att bolagets organisation är utformad så att bokföringen, medelsförvaltningen och bolagets ekonomiska angelägenheter i övrigt kontrolleras på ett betryggande sätt. Verkställande direktören ska sköta den löpande förvaltningen enligt styrelsens riktlinjer och anvisningar och bland annat vidta de åtgärder som är nödvändiga för att bolagets bokföring ska fullgöras i överensstämmelse med lag och för att medelsförvaltningen ska skötas på ett betryggande sätt.

62 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022 63

Revisorns ansvar

Vårt mål beträffande revisionen av förvaltningen, och därmed vårt uttalande om ansvarsfrihet, är att inhämta revisionsbevis för att med en rimlig grad av säkerhet kunna bedöma om någon styrelseledamot eller verkställande direktören i något väsentligt avseende:

• företagit någon åtgärd eller gjort sig skyldig till någon försummelse som kan föranleda ersättningsskyldighet mot bolaget, eller

• på något annat sätt handlat i strid med aktiebolagslagen, lagen om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag eller bolagsordningen.

Vårt mål beträffande revisionen av förslaget till dispositioner av bolagets vinst eller förlust, och därmed vårt uttalande om detta, är att med rimlig grad av säkerhet bedöma om förslaget är förenligt med aktiebolagslagen.

Rimlig säkerhet är en hög grad av säkerhet, men ingen garanti för att en revision som utförs enligt god revisionssed i Sverige all- tid kommer att upptäcka åtgärder eller försummelser som kan föranleda ersättningsskyldighet mot bolaget, eller att ett förslag till dispositioner av bolagets vinst eller förlust inte är förenligt med aktiebolagslagen.

Som en del av en revision enligt god revisionssed i Sverige använder vi professionellt omdöme och har en professionellt skep- tisk inställning under hela revisionen. Granskningen av förvaltningen och förslaget till dispositioner av bolagets vinst eller förlust grundar sig främst på revisionen av räkenskaperna. Vilka tillkommande granskningsåtgärder som utförs baseras på vår profes- sionella bedömning med utgångspunkt i risk och väsentlighet. Det innebär att vi fokuserar granskningen på sådana åtgärder, områden och förhållanden som är väsentliga för verksamheten och där avsteg och överträdelser skulle ha särskild betydelse för bolagets situation. Vi går igenom och prövar fattade beslut, beslutsunderlag, vidtagna åtgärder och andra förhållanden som är relevanta för vårt uttalande om ansvarsfrihet. Som underlag för vårt uttalande om styrelsens förslag till dispositioner beträf- fande bolagets vinst eller förlust har vi granskat styrelsens motiverande yttrande samt ett urval av underlagen för detta för att kunna bedöma om förslaget är förenligt med aktiebolagslagen.

Malmö den 31 mars 2023

[avsikīligcn lämnad īom]

Xxxx Xxxxxxxx

Auktoriserad revisor

Xxxxxx X Xxxxxxx

Auktoriserad revisor

64 VÄSTRA HAMNEN CORPORATE FINANCE ÅRSREDOVISNING 2022

Västra Hamnen Corporate Finance AB Xxxxxxxxxxxxx 00

211 11 Malmö

E-mail: xxxx@xxxxxx.xx