Hänvisning till upprättat memorandum med anledning av föreliggande Erbjudande om teckning av aktier i Amnode AB (”Amnode)” eller ”Bolaget”). Föreliggande material är en introduktion till Amnode och Erbjudandet om teckning av aktier vilket...
Inbjudan till teckning av aktier i Amnode AB Informationsmemorandum avseende företrädesemission 5 – 19 februari 2020
Hänvisning till upprättat memorandum med anledning av föreliggande Erbjudande om teckning av aktier i Amnode AB (”Amnode)” eller ”Bolaget”). Föreliggande material är en introduktion till Amnode och Erbjudandet om teckning av aktier vilket offentliggjorts. Detta är ingen komplett sammanfattning av det memorandum som upprättats med anledning av Erbjudandet. Exempelvis innehåller denna introduktion inte någon beskrivning av de risker som Amnode bedömer vara väsentliga att utvärdera i samband med en investering i Bolagets aktier. Dessa risker och annan information vilken är betydelsefull för en komplett utvärdering av Erbjudandet och av en investering i Amnode finns återgivna i memorandumet. Innan ett investeringsbeslut tas, bör memorandumet studeras i detalj. Memorandumet finns tillgängligt för nedladdning på xxx.xxxxxx.xx och xxx.xxx.xx.
Viktig information till investerare
Detta memorandum har inte granskats, godkänts eller registrerats av Finansinspektionen. Memorandumet är undantaget från prospektskyldighet enligt lagen (1991:980) om handel med finansiella instrument då det totala emissionsbeloppet är mindre än 2,5 MEUR, vilket är gränsen för undantag enligt nya regler för prospekt gällande från och med 1 juli 2012. Erbjudandet om att teckna aktier i Amnode AB riktar sig till befintliga aktieägare som kan teckna med företrädesrätt och inte till aktieägare eller andra investerare vars deltagande förutsätter ytterligare prospekt, registrering eller andra åtgärder än de som följer svensk rätt.
Informationsmemorandum och anmälningssedel får INTE distribueras i USA, Kanada, Japan, Australien, Nya Zeeland, Singapore, Hong Kong eller Sydafrika. Anmälan om teckning av aktier i strid med ovanstående kan komma att anses vara ogiltig. För memorandumet gäller svensk rätt. Tvist med anledning av detta memorandum eller därmed sammanhängande rättsförhållanden skall avgöras av svensk domstol exklusivt.
Uttalanden om framtiden
Informationsmemorandumet innehåller uttalanden av framåtriktad karaktär som återspeglar styrelsens nuvarande syn avseende framtida händelser och finansiell utveckling. Sådana framtidsinriktade uttalanden förekommer främst i avsnitten Bakgrund & Motiv samt Riskfaktorer. Orden ”avser”, ”förväntar”, ”skall”, ”kan”, ”anser”,
”bedömer”, ”förutser”, ”planerar” och liknande uttryck anger att det är fråga om framåtriktade uttalanden. Även om Xxxxxxx anser att de förväntningar som återspeglas i framåtriktade uttalanden är rimliga, kan inga garantier lämnas att dessa förväntningar kommer att infrias. Framåtriktade uttalanden uttrycker endast Bolagets bedömningar och antaganden vid tidpunkten för Informationsmemorandumet. Läsaren uppmanas att ta del av den samlade informationen i Informationsmemorandumet och samtidigt ha i åtanke att framtida resultat, utveckling eller framgång kan skilja sig väsentligt från Bolagets förväntningar. Bolaget gör inga utfästelser att offentligt uppdatera eller revidera framåtriktade uttalanden till följd av ny information, framtida händelser eller annat utöver vad som krävs enligt lag.
Styrelsens försäkran
Detta Memorandum har upprättats av styrelsen för Amnode AB med anledning av Erbjudandet. Styrelsen i Bolaget är ansvarig för innehållet i Memorandumet. Härmed försäkras att styrelsen vidtagit alla rimliga försiktighetsåtgärder för att säkerställa att uppgifterna i Memorandumet, såvitt styrelsen vet, överensstämmer med faktiska förhållanden och att ingenting är utelämnat som skulle påverka dess innebörd.
Information från tredje part
Amnode har inte kontrollerat siffror, marknadsdata eller annan information som tredje part har använt, varför styrelsen i Amnode inte påtar sig något ansvar för riktigheten för sådan i Memorandumet intagen information, och sådan information bör läsas med detta i åtanke. Ingen tredje part enligt ovan har, såvitt styrelsen känner till, väsentliga intressen i Amnode. Informationen som ingår i Memorandumet har återgivits korrekt, och såvitt styrelsen i Amnode känner till har inga uppgifter utelämnats på ett sätt som skulle göra den återgivna informationen felaktig eller missvisande. Viss finansiell information i Memorandumet har avrundats, varför vissa tabeller eventuellt ej summerar korrekt.
Handel i aktien
Handelsbeteckningen för aktien är AMNO och ISIN-koden är SE0002069633. Amnode har endast ett aktieslag och alla aktier har lika röststyrka. Samtliga aktier är fritt överlåtbara Aktien har handlats på Spotlight sedan december 2008. Spotlight är ett värdepappersinstitut som driver en så kallad handelsplattform benämnd MTF (Multilateral Trading Facility). Spotlight tillhandahåller ett effektivt aktiehandelssystem (Elasticia), tillgängligt för banker och fondkommissionärer anslutna till OMX Stockholms-börserna. Det innebär att den som vill köpa och sälja aktier som är noterade på Spotlight går att följa i realtid på Spotlights hemsida xxx.xxxxxxxxxxxxxxxxxxxx.xxx samt hos de flesta Internetmäklare och på hemsidor med finansiell information. Aktiekurser finns även att följa på Text-TV och i dagstidningar.
”Amnode”, ”Koncernen”, ”Bolaget” – avser i detta Memorandum (”Memorandumet”) Amnode AB, org nr 556722-7318
”Göteborg Corporate Finance”, ”GCF” – avser i detta Memorandum (”Memorandumet”) Göteborg Corporate Finance AB, org nr
556250-9553
”Koncernen” – avser i detta Memorandum (”Memorandumet”) Amnode med dotterbolag ”Erbjudandet” – avser erbjudandet om förvärv av aktier
”Spotlight”– avser ATSFinans AB, org nr 556736-8195 och dess bifirma ”Spotlight Stock Market” ”Mangold” – avser Mangold Fondkommission AB, org nr 556585-1267
”Euroclear” – avser Euroclear Sweden AB (tidigare VPC AB), org nr 556112-8074 ”Memorandumet” – avser föreliggande emissionsmemorandum
Innehållsförteckning
VD Xxx Xxxxxxxxx och ordförande Xxxx Xxxx har ordet 7
Inbjudan att teckna aktier i Amnode AB 8
Finansiell information i sammandrag 19
Kommentarer till den finansiella informationen 23
Styrelse, VD och övriga nyckelpersoner 24
Övrig information om styrelseledamöterna och de ledande befattningshavarna 31
Legala frågor och kompletterande information 32
Aktieägare och aktiekapitalets utveckling 36
Risker
Finansieringsbehov och rörelsekapital
Bolaget kan komma att vara i behov av ytterligare kapital framgent. Koncernen är under uppbyggnad och förväntas växa vilket drar med sig ett ökat behov av rörelsekapital. Det kan inte uteslutas att Xxxxxxx i framtiden kan behöva anskaffa ytterligare kapital för att finansiera sin löpande rörelse. Bolaget kan inte garantera att eventuellt ytterligare kapital kan anskaffas. Om Bolaget skulle misslyckas med att anskaffa ytterligare kapital, finns en risk för att detta kan komma att påverka Xxxxxxx, försäljning, resultat och därmed finansiella ställning negativt. Om Bolaget helt skulle misslyckas med att anskaffa ytterligare kapital, finns en risk för att detta kan komma att påverka Bolagets fortlevnad.
Oväntade strukturkostnader
En stor del av Koncernens nuvarande verksamhet baseras på övertagande av konkursbo och rekonstruerade verksamheter som har flyttats ihop och integrerats i en och samma produktionsanläggning i Gnosjö. Under åren 2009-2019 har betydande strukturkostnader som starkt påverkat bolagets rörelseresultat tagits. Stora kostnader har tagits för avveckling och utbyte av personal, ned och avskrivningar av inkurant lager, utrangering av föråldrad och defekt maskinpark mm. Det kan inte uteslutas att ytterligare extraordinära åtgärder kan behövas som påverkar Bolagets finansiella ställning. Amnodes verksamhet innehåller ett antal risker och osäkerhetsfaktorer typiska för en legotillverkare inom svensk industri. Strukturarbetet och sammanläggningar som skett de senaste åren för att få fram synergier skapar i sig egna risker kring värden och extra strukturkostnader för ett alltjämt relativt litet bolag med få och relativt stora kunder.
Konjunkturutvecklingen och konkurrenskraft
Koncernen är verksamt såsom underleverantör till bland annat tung fordonsindustri och utsätts för snabba kast i produktionsvolymer. Detta innebär stora variationer i kassaflöden och kan innebära ett större likvid behov och ett betydande resultattapp som Koncernen inte kan hantera. Möjligheten att i Sverige bedriva industriell verkstadsproduktion på konkurrenskraftiga villkor är starkt beroende av en mängd omvärldsfaktorer utanför Koncernens kontroll som starkt kan påverka Koncernens rörelsekostnader, försäljningspriser och aktievärdering.
Konkurrenter
Koncernen har inom sina specialområden ett antal olika konkurrenter. Flera har samma kunder som Koncernen. Alla kontrakt är upphandlade i hård konkurrens och via budgivning. Det finns inga garantier att en given produktionsvolym återkommer till Koncernen även om kundrelationen har varit bra och långsiktig. Uteblivna kontrakt kan leda till att koncernen kan få dålig beläggningsgrad och utnyttjande-faktor med finansiella svårigheter som följd.
Råvaror och valutarisker
Mässing ingår i en stor del av Koncernens produktion. Priset på mässing fastställs dagligen och kan fluktuera kraftigt över året. Priset på mässing är dessutom kopplat till dollarn som också den svänger kraftigt i förhållande till Koncernens huvudsakliga kostnadsmassa i svenska kronor. Bolaget använder sig av de sedvanliga metoderna för prisjusteringar och inköp. Det kan dock inte uteslutas att Xxxxxxx inte fullt ut kan kompensera sig för de kraftiga växlingarna i både valuta och råvarupriser med negativa effekter på Bolagets finansiella ställning.
Nyckelpersoner och medarbetare
En modern verkstadsindustri är idag extremt beroende av kvalificerade och utbildade maskinoperatörer och tekniker för en optimal produktion. Möjligheterna att behålla och rekrytera korrekt mix av kompetenser påverkar Koncernens möjlighet att effektivisera sin produktion och vara konkurrenskraftigt i kvalitet och pris. Koncernen har enstaka nyckelpersoner vars tekniska försäljningskompetens är av stor betydelse för Koncernens marknadsposition. Det kan inte tas för givet att Koncernen kan attrahera och behålla kvalificerade medarbetare vare sig i företagsledningen eller i den operativa delen, varvid Koncernen kan komma att möta svårigheter att upprätthålla eller utveckla verksamheten.
Marknadstillväxt
Koncernen har under åren erhållit betydande nya volymer, från bland annat den tunga fordonsindustrin och från kunder i industri segmentet. En snabb tillväxt och större krav på effektivitet och leveransprecision kan innebära problem på det organisatoriska planet och medföra problem för varje organisation.
Xxxxxx relaterade till aktiehandel
Den allmänna utvecklingen på kapitalmarknaden och konjunkturen kan från tid till annan påverka marknadens bedömning av värdet på Bolagets aktier. Koncernens aktiekursutveckling är beroende av en rad faktorer utöver Koncernens verksamhet, vilka Bolaget inte har möjlighet att påverka. Även om Koncernens verksamhet utvecklas positivt finns det därför risk att utvecklingen för Bolagets aktie är negativ och värdet av en investering i Koncernen kan försämras.
Handel på Spotlight
Bolag vars aktier handlas på Spotlight omfattas inte av alla lagregler som gäller för ett bolag noterat på en s.k. reglerad marknad. Spotlight har genom sitt noteringsavtal valt att tillämpa flertalet av dessa lagregler. En investerare bör dock vara medveten om att handel med aktier noterade utanför en s.k. reglerad marknad kan vara mer riskfylld.
Likviditet i handeln
Likviditeten i handeln med Koncernens aktie kan vara begränsad. Detta kan förstärka fluktuationerna i aktiekursen. Begränsad likviditet i aktien kan medföra problem för en innehavare att sälja sina aktier. Det finns ingen garanti för att aktier i Amnode kan säljas till ett för innehavaren acceptabelt pris vid varje tidpunkt.
Kontroll över Bolaget
Då Bolagets aktie är noterad och alla aktier är fritt omsättningsbara kan ägarstrukturen komma att förändras över tiden. Det kan inte uteslutas att nuvarande sammansättning av större aktieägare kan komma att förändras i takt med Koncernens utveckling, varvid Koncernens verksamhetsinriktning kan komma att avvika från den som idag utstakats av Koncernens styrelse.
Aktieförsäljning
Det föreligger inget åtagande från större aktieägare i Amnodes aktie att inte avyttra mindre eller större poster. Därmed föreligger risk att aktiekursen framgent kan påverkas av att någon aktieägare säljer ett större antal aktier och ägandet skiftar över till andra grupperingar av ägare.
Kursrisker
Framtida och nuvarande investerare i Bolaget bör beakta att en investering är förknippad med hög risk, såväl operativt som finansiellt, och att det inte finns några garantier för att aktiekursen kommer att utvecklas positivt. Aktiekursens utveckling är, utöver faktorer hänförliga till verksamheten, beroende av en rad externa faktorer som Bolaget inte har möjlighet att påverka.
Utdelning
Ingen utdelning har hittills lämnats av Koncernen och det finns inga garantier för att utdelning kommer att kunna lämnas i framtiden.
Risker förknippade med erbjudandet
Det kan inte garanteras att Koncernen inte kan komma tvingas anpassa sitt behov av rörelsekapital, eller att söka ytterligare kapital beroende på den osäkerhet som därmed föreligger, dels sammanhängande med möjligheterna att hitta ytterligare kapital, dels med till vilka villkor detta kommer att ske. Det finns heller inga garantier för att senare nyemission inte kan komma att behöva göras till lägre kurs än den som nu genomförs med eller utan företrädesrätt.
Erbjudandet | En (1) befintlig aktie berättigar till en (1) uniträtt. Fem (5) uniträtter berättigar till teckning av en (1) unit, bestående av tio (10) aktier. |
Teckningsperiod | 5 – 19 februari 2020 |
Teckningskurs | 0,08 SEK per unit (motsvarande en teckningskurs per aktie om 0,008 SEK). |
Pre money-värdering* | Ca 4,50 MSEK |
Emissionsbelopp vid full teckning | Ca 9,04 MSEK |
Teckningsförbindelser från huvudägare, styrelse, ledning och övriga aktieägare | Ca 2,71 MSEK, ca 30 % av Företrädesemissionen |
Garantiåtagande | Ca 5,40 MSEK, ca 60 % av Företrädesemissionen |
Emissionens säkerställande | Ca 8,11 MSEK, Ca 90 % genom teckningsförbindelser och garantiåtaganden |
Xxxxx befintliga aktier innan Erbjudandet | 565 178 327 |
Antal nyemitterade aktier vid fullteckning | 1 130 356 654 |
Totala aktier vid fullteckning | 1 000 000 000 |
Utspädningseffekt | Aktieägare som väljer att inte delta i Nyemissionen kommer att få sin ägarandel utspädd med upp till 67 procent |
Xxxxxx med Uniträtter | 5 – 17 februari 2020 |
Handelsplats | Amnode är listat på Spotlight Stock Market |
Aktiens kortnamn | AMNO |
ISIN-koder | Aktien: SE0002069633 Uniträtten: SE0013745650 BTA: SE0013745668 |
Hemsida |
*Pre-money-värderingen baseras på Emissionskursen som är satt till 0,008 SEK.
VD Xxx Xxxxxxxxx och ordförande Xxxx Xxxx har ordet
Amnode AB har under ett decennium brottats med en förlustbringande verksamhet i spåren av företagsrekonstruktioner, sammanläggningar, avvecklingar och nedläggningar av verkstäder. Allt för att fokusera en spretig verksamhet både geografiskt och produktmässigt. Processen har bland annat inneburit övertagande av konkursbon, företagsrekonstruktion och en storlekstillväxt i viktiga nya volymer över de senaste 10 åren. Allt till betydande förluster och ett antal emissioner. Ett seriöst försök att uppnå en affärsvolym över 100 mkr gjordes 2018–2019 som fram till sommaren såg ut att bära frukt med koncernens första riktiga vinstkvartal, Q1 2019. Av de följande delårsrapporterna 2019 och vårt pressmeddelande den 11 november om osäker finansiell ställning har det framgått att utvecklingen under
resten av 2019 inte gått bolagets väg. Att ställa om till nya mer lönsamma produktionsvolymer har tagit längre tid och kostat mer pengar är beräknat, både vad gäller förändring av organisation och produktionsapparat. Ett genomfört åtgärdsprogram där nästan varje produktkalkyl och alla kundavtal gåtts igenom och vid behov omförhandlats med gott resultat, avseende nya leveransvillkor, volymer per leverans och nya mer rättvisande priser med alla våra större kunder. Detta har kostat på koncernens begränsade likviditet och vilket framgått av delårsrapporterna under året. Den 11 november informerade vi om att koncerns finansiella ställning var osäker och mycket svårbedömd, och i allra högsta grad när vi nu har dragit igång igen efter julhelgerna. En extra stämma den 30 december beslutade att genomföra en företrädesemission för att stärka vår balansräkning och säkra nödvändig rörelselikvid de kommande tolv månaderna med rimlig affärsrisk.
Trots alla besvärligheter de senaste åren bedömer styrelsen och ledning att betydande framsteg gjorts främst inom automation och därmed möjliga och rationalisera ännu mer, viktiga investeringar i vår produktionsapparat har genomförts med inte mindre än 6 nya och moderna svarvar på plats och med en allt bättre beläggningsgrad, utgallring av volymer med ingen eller dålig lönsamhet, fokusering på färre artiklar och nya leveransavtal med större lönsamhet.
Samtliga avtal granskades och omförhandlingar har skett både avseende priser, volymer och leveransvillkor för en stor del av kundleveranserna där kunder har gått med på att ingå nya avtal, på för Amnode mer förmånliga villkor. Förhandlingar om villkor och i vissa fall uppsägningar av viktiga kundavtal har kommunicerats och har varit absolut nödvändigt för att vi överhuvudtaget skall se en framtid för bolaget. Det är nu på plats och vi ser på nytt nya order komma in på bättre villkor.
Trots våra tillkortakommanden både produktionsmässigt, ekonomiskt och vår önskan att omförhandla leveransavtalen är det trots allt positivt och över vår förväntan att de stora globala kunderna är fortsatt intresserade av våra tjänster, vilket ger oss hopp att skapa ett mindre men lönsamt Amnode. Vidtagna åtgärder bedöms innebär en rullande 12 månaders resultateffekt om 6,5 MSEK.
På den negativa sidan så börjar de konjunkturmässiga effekterna synas i bolagets orderböcker de senaste månaderna. Men trots detta tror vi på att ett Amnode som är mer fokuserat vad gäller antalet artiklar i produktionen och där lönsamheten och kvalitén sätts i första rummet istället för tillväxt. Genom dessa åtgärder hoppas vi att Xxxxxx har en möjlighet att nå en uthållig acceptabel lönsamhet. Mot bakgrund av detta är vår bedömning att det förefaller sannolikt att omsättningen för koncernen kommer att minska de kommande 12 månaderna, vilket medför att vi fortsatt planerar att rationalisera och bli en mindre men lönsam verkstadskoncern.
I avsaknad av en tydlig huvudägare med resurser, största ägaren innehar knappat 9 % av aktierna så har styrelsen och ledningen beslutat sig för att vända sig till samtliga 1 800 aktieägare i en företrädesemission som beslutades på den extra stämman den 30 december 2019. Emissionen skall ses som ett försök att få till en mindre men klart lönsam verkstadsindustri med bra globala kunder, humlan kan faktisk flyga och det är rimlig att även Amnode kan det. Styrelsen o ledningen har tillsammans med några närstående säkrat teckningsförbindelser utan kostnad för bolaget om ca 30 % (2,7 MSEK) av den totala föreliggande emissionen. Amnode har även erhållit garantiförbindelser om ca 60 % (5,4 MSEK), därmed är emissionen säkerställd till totalt 90 % (8,1 MSEK).
Med hjälp av likviditetstillskottet som emissionen förhoppningsvis ger skall vi kunna slutföra vår långa turn-around och att Amnode därigenom äntligen blir ett lönsamt, mindre svenskt verkstadsföretag med start 2020 och minst de kommande tre åren.
Med en värdering före emissionen om ca 4,5 MSEK så tror vi att det finns möjligheter till en värderesa när vi kan nå lönsamhet i Amnode. De nya finansiella målen är att 2022 nå en EBITDA-marginal om 10 % och 85 MSEK i nettoomsättning.
VD Xxx Xxxxxxxxx och ordförande Xxxx Xxxx
Inbjudan att teckna aktier i Amnode AB
Extra stämman den 30 december 2019 i Amnode beslutade i enlighet med styrelsens utsända förslag att genomföra en emission med företrädesrätt för befintliga aktieägare. Med anledning av aktuellt offert- och orderläge och styrelsens nya treårsplan med de kommunicerade nya finansiella målen för perioden 2020 – 2022 anser Styrelsen att den beslutade nyemissionen är nödvändig för att Bolagets mål ska ha en rimlig möjlighet att uppnås. Med hjälp av det extra likviditetstillskottet som den föreliggande Emissionen förväntas tillföra Bolaget kan Amnode fortsätta investera i Bolagets produktionsapparat och produktivitetshöjande, bättre inköp av främst råmaterial och frigöra resurser för ökad marknadsbearbetning. Härmed bjuds Ni in, i enlighet med villkoren i detta Memorandum, att teckna aktier i Amnode AB. Vid fulltecknad emission kommer aktiekapitalet att ökas med 6 782 139,924 SEK, från 3 391 069,962 SEK till 10 173 209,886 SEK och antalet aktier kommer att ökas med
1 130 356 654 nya aktier, från 565 178 327 till 1 000 000 000 aktier. Koncernen kommer då att tillföras ca 9,04 MSEK före emissionskostnader om ca 1,8 MSEK (varav garantikostnader om 0,8 MSEK), netto ca 7,3 MSEK. Teckningstiden löper från och med den 5 februari till och med den 19 februari 2020.
Företrädesrätt till teckning
De aktieägare eller företrädare för aktieägare som på avstämningsdagen den 3 februari 2020 är registrerade i den av Euroclear för bolagets räkning förda aktieboken äger företrädesrätt vid teckning. En (1) befintlig aktie berättigar till en (1) uniträtt. Fem (5) uniträtter berättigar till teckning av en (1) unit, bestående av tio (10) aktier.
Erbjudet värdepapper
Erbjudandet avser köp av nyemitterade aktier i Amnode AB till en kurs om 0,08 SEK per unit vilket motsvara 0,008 SEK per aktie. Endast ett aktieslag finns i Koncernen.
Teckningsförbindelser
Styrelse, ledning, huvudägare och övriga aktieägare har ingått teckningsförbindelser (kvittning och kontant), utan kostnad för bolaget, uppgående till minst 2 71 856 SEK, vilket motsvarar ca 30 % av Företrädesemissionen.
Garantiåtagande
Ett garantikonsortium har på förhand lämnat icke säkerställda garantiförbindelser uppgående till 5 400 000 SEK, vilket motsvarar ca 60 % av Företrädesemissionen. Detta innebär att ca 90 procent av Företrädesemissionen är fullt ut säkerställd genom teckningsförbindelser och garantiåtaganden.
Utspädning
Under förutsättning att föreliggande nyemission fulltecknas kommer de nyemitterade aktierna, 1 130 356 654 stycken, att utgöra 67 % av kapitalet och rösterna i Koncernen. Totalt kommer då 1 000 000 000 aktier att finnas i Koncernen. Befintliga aktieägare som inte tecknar sin berättigade andel aktier kommer vid full teckning således att se sitt ägnade i Bolaget spädas ut med en effekt på upp till 67 % (beräknat som antalet aktier i emissionen dividerat med antalet aktier efter fulltecknad emission).
Emissionskostnader
Koncernens emissionskostnader uppskattas till ca 1,8MSEK. Kostnaderna består av marknadsföring, ersättning till rådgivare, emissionsinstitut samt garantikonsortium och övriga emissionskostnader.
Försäkran
Detta memorandum har upprättats av Koncernens styrelse med anledning av företrädesemissionen. Styrelsen för Amnode AB är ansvarig för innehållet i memorandumet. Härmed försäkras att styrelsen vidtagit alla rimliga försiktighetsåtgärder för att säkerställa att uppgifterna i memorandumet, såvitt styrelsen känner till, överensstämmer med faktiska förhållanden och ingenting är utlämnat, som skulle kunna påverka memorandumets innebörd. Koncernens revisorer har inte granskat information som lämnas i föreliggande memorandum.
Stockholm i februari 2020 Amnode AB (publ) Styrelsen
Den 30 december 2019 beslutade bolagsstämman i enlighet med styrelsens förslag att ändra bolagsordningen avseende en utökning av antalet aktier i bolaget, en minskning av aktiekapitalet samt att genomföra en emission med företrädesrätt för befintliga aktieägare. Koncernen har under 2013–2019 genomgått strukturella förändringar, främst genom att Amnode AB nu har gått till att bli ett rent ägarbolag. Genom de successiva förvärven av aktiemajoriteten i AM Stacke Group AB har nu AM Stacke Group AB blivit ett helägt dotterbolag som äger de tre operativa dotterbolagen, vilka leds med gemensam ledning.
Omsättningen har genom tillväxt och en konsolidering ökat från ca 34 MSEK under 2014 till ca 54 MSEK under de tre första kvartalen (9 månader) 2019. Trots detta har inte Koncernen förmått att bli lönsamt dels på grund av den allmänna prispressen inom främst fordonsindustrin, dels en maskinpark med höga underhållskostnader, volatila råvarupriser och störningar i driften vilket dragit med sig betydande extra kostnader och inte minst mycket stora avvecklings och andra strukturkostnader i samband med i hopslagning till dagens endast två verksamhetsställen, Gnosjö och Skultuna från tidigare fyra produktionsanläggningar.
Styrelsen bedömer att man i nuläget utan emission inte har rörelsekapital för att klara de närmsta 12 månaderna. Med anledning av aktuellt offert- och orderläge och styrelsens nya treårsplan med de kommunicerade nya finansiella målen för perioden 2020 – 2022 anser Styrelsen att den beslutade nyemissionen är nödvändig för att våra mål ska ha en rimlig möjlighet att uppnås. Med hjälp av det extra likviditetstillskottet som den föreliggande emissionen förväntas tillföra Bolaget kan Amnode fortsätta investera i sin produktionsapparat och produktivitetshöjande åtgärder, bättre inköp av främst råmaterial och frigöra resurser för ökad marknadsbearbetning
Vid fastställandet av emissionsvillkoren i denna företrädsemission har styrelsen beaktat Bolagets finansiella position efter publicerandet av Amnodes delårsrapport för perioden jan – sep 2019 och likvidbehovet för att balansera rörelsekapitalet i förhållande till verksamheten. Hänsyn har tagits till bolaget egna kapital per aktie, volymvägd genomsnittlig stängningskurs sedan delårsrapporten och aktuell stängningskurs den 30 december 2019. Teckningskursen motsvarar en rabatt om ca 11 procent jämfört med stängningskursen den 30 december 2019.
Kapitalanvändning
Styrelsen vidtager med ytterligare en emission de åtgärder som krävs för att uppnå målen 2022 och säkra tillgången till nödvändigt rörelsekapital.
• 100 % av emissionslikviden kommer gå till ett utökat rörelsekapital för att effektivisera inköpsprocesser med mycket mindre kapitalbindning i våra lager och ständigt fortsatt rationaliseringsarbete vilket skall leda till kraftig förbättrad lönsamhet trots eventuell lägre eller oförändrade volymer beroende på konjunktursvängningar och omförhandlingar av avtal.
Teckningsförbindelser och Garantiåtaganden
Styrelse, ledning, större ägare och övriga aktieägare har ingått teckningsförbindelser som består av både kontant teckning och kvittning av fordran, utan kostnad för bolaget, uppgående till minst 2 712 856 SEK, vilket motsvarar ca 30 % av Företrädesemissionen, genom icke säkerställda teckningsförbindelser. Bolaget har även avtalat om garantiåtagande uppgående till 5 400 000 SEK från ett garantikonsortium, detta motsvarar ca 60 % av Företrädesemissionen. Totalt har Bolaget på förhand därmed säkerställt ca 90 % av Erbjudandet. Bolagets styrelse anser att Företrädesemissionens säkerställda belopp tillsammans med Koncernens nuvarande finansiering täcker kapitalbehovet för Amnode under den närmaste 12-månadersperioden med rimlig affärsrisk även om den allmänna konjunkturen alltid påverkar oss och andra.
Nya Finansiella mål
Amnode kommunicerade under 2019 finansiella mål att uppnås i slutet av 2021. I samband med det ekonomiska utfallet för tredje kvartalet 2019, pågående rationaliseringar, omförhandlingar av priser och volymer m.m. har styrelsen beslutat ändra strategi och fokusera verksamheten på färre och mer unika artiklar och bli ett lönsamt verkstadsföretag även på bekostnad av affärsvolym. Baserat på en ny treårsplan för perioden 2020 – 2022 har styrelsen den 21 januari kommunicerat nya finansiella mål för den kommande perioden.
• En omsättningstillväxt per år om cirka 5 %, genom i huvudsak organisk tillväxt och genom mindre kompletteringsförvärv, innebärande att koncernen skall nå en omsättning om minst 85 MSEK i slutet av 2022.
• Med en EBITDA-marginal om cirka 10 %, lika med cirka 8,5 MSEK i slutet av 2022
• Att minst 30 % av varje års resultat efter skatt delas ut till aktieägarna.
90 000
10 000
80 000
70 000
5 000
60 000
9 mån
0
50 000
40 000
-5 000
30 000
20 000
-10 000
10 000
0
-15 000
2015 2016 2017 2018 2019* 2020 2021 2022
Rörelsens intäkter
EBITDA
EBIT
2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019* | 2020 | 2021 | 2022 | |
Rörelsens intäkter | 80 174 | 76 062 | 71 855 | 78 004 | 53 693 | 75 600 | 80 850 | 85 000 |
EBITDA | -1 072 | -1 226 | -6 335 | 1 373 | -3 339 | 3 600 | 6 000 | 8 500 |
EBIT | -8 981 | -8 570 | -12 877 | -4 160 | -6 007 | 0 | 2 400 | 4 900 |
EBITDA marginal | -1,3% | -1,6% | -8,8% | 1,8% | -6,2% | 4,8% | 7,4% | 10,0% |
EBIT marginal | -11,2% | -11,3% | -17,9% | -5,3% | -11,2% | 0,0% | 3,0% | 5,8% |
*Omsättning och resultat för 2019 avser kvartal 1 – 3
Förutsättningarna för att de nya finansiella målen ska uppnås är att emissionen genomförs och tillför den likviditet som Xxxxxxx har säkrat genom TF och Garantier samt, att marknadsförutsättningarna inte avviker markant från det konjunkturläge för perioden. Ytterligare förutsättningar är att samtliga de större kundavtalen som omförhandlats under 2019 kan förnyas med de nya priserna och bibehållen volym de kommande åren, samt att omförhandling av det återstående större avtalet med en global kund som enligt Xxxxxxxx tidigare kommunikation sagts upp kommer att kunna slutföras med framgång under 2020.
Villkor och anvisningar för Företrädesemissionen
Företrädesrätt och uniträtter
Den som på avstämningsdagen den 3 februari 2020 är registrerad som aktieägare i den av Euroclear förda aktieboken för Amnode AB äger företrädesrätt att teckna units i Erbjudandet, i relation till tidigare innehav av aktier. För varje befintlig aktie som innehades av Bolagets aktieägare erhölls en (1) uniträtt. fem (5) uniträtter berättigar till teckning av en (1) unit bestående av tio (10) nya aktier i Amnode AB.
Uniträtter
För varje befintlig aktie innehavd på avstämningsdagen erhålls en (1) uniträtt. Det krävs fem (5) uniträtter för teckning av en (1) unit bestående av tio (10) nya aktier i unitemissionen.
Units
En (1) unit innehåller tio (10) nya aktier. Teckning kan enbart ske i units och således inte av enskilda aktier.
Teckningskurs
Teckningskursen uppgår till 0,08 SEK per unit vilket motsvarar en teckningskurs per aktie om 0,008 SEK. Courtage utgår ej.
Avstämningsdag
Avstämningsdag hos Euroclear för rätt till deltagande i Företrädesemissionen är den 3 februari 2020. Sista dag för handel i Bolagets aktie, med rätt till deltagande i Företrädesemissionen, är den 30 januari 2020. Första dagen för handel i Bolagets aktier, utan rätt till deltagande i Företrädesemissionen är den 31 januari 2020.
Teckningsperiod
Teckning av units med stöd av uniträtter ska ske under tiden från och med den 5 februari till och med den 19 februari 2020. Observera att ej utnyttjade uniträtter blir ogiltiga efter teckningstidens utgång och därmed förlorar sitt eventuella värde. Outnyttjade uniträtter kommer att avregistreras från respektive aktieägares VP-konto utan avisering från Euroclear. Styrelsen i Amnode AB har rätt att förlänga teckningsperioden. Ett eventuellt sådant beslut kommer fattas senast i samband med utgången av teckningsperioden. Vid beslut om förlängning av teckningsperioden kommer Bolaget gå ut med pressmeddelande. Emittenten har rätt att återkalla eller tillfälligt avbryta emissionen på basis av ett förändrat marknadsläge, vid bud eller uppköp, eller om något sådant inträffar som enligt emittentens bedömning kan äventyra emissionen alternativt tillgodoser befintliga aktieägare intressen bättre.
Handel med uniträtter
Xxxxxx med uniträtter äger rum på Spotlight Stock Market under perioden, från och med den 5 februari till och med den 17 februari 2020. Aktieägare ska vända sig direkt till sin bank eller annan förvaltare med erforderliga tillstånd för
att genomföra köp och försäljning av uniträtter. Uniträtter som förvärvas under ovan nämnda handelsperiod ger, under teckningstiden, samma rätt att teckna nya aktier som de uniträtter aktieägare erhåller baserat på̊ sina innehav i Bolaget på̊ avstämningsdagen. ISIN-koden för uniträtterna är SE0013745650.
Emissionsredovisning och anmälningssedlar
Direktregistrerade innehav
Förtryckt emissionsredovisning med vidhängande bankgiroavi skickas till direktregistrerade aktieägare och företrädare för aktieägare som på avstämningsdagen var registrerade i den av Euroclear förda aktieboken. Av emissionsredovisningen framgår bland annat antal erhållna uniträtter och det hela antal units som kan tecknas i Erbjudandet. Avi avseende registrering av uniträtter på VP-konto kommer inte att skickas ut.
Aktieägare som är upptagna i den i anslutning till aktieboken förda särskilda förteckningen över panthavare och förmyndare erhåller inte någon emissionsredovisning utan meddelas separat.
Förvaltarregistrerade innehav
Aktieägare vars innehav är förvaltarregistrerat hos bank eller annan förvaltare erhåller ingen emissionsredovisning eller bankgiroavi. Teckning av och betalning för units i Erbjudandet ska istället ske i enlighet med instruktioner från respektive förvaltare.
Aktieägare bosatta i vissa obehöriga jurisdiktioner
Tilldelning av uniträtter och utgivande av units till personer som är bosatta utanför Sverige kan påverkas av
värdepapperslagstiftningen i sådana länder, se det i Memorandumets inledande avsnittet ”Viktig information”. Med anledning härav kommer, med vissa eventuella undantag, aktieägare som har sina befintliga aktier direktregistrerade på VP-konton med registrerade adresser i USA, Australien, Hongkong, Japan, Kanada, Nya Zeeland, Schweiz, Singapore, Sydafrika, Sydkorea eller i något annat land där deltagande i Erbjudandet skulle förutsätta ytterligare prospekt, registrerings- eller andra åtgärder än vad som följer av svensk rätt eller strida mot regler i sådant land, inte att erhålla några uniträtter eller tillåtas teckna nya aktier i Erbjudandet. De uniträtter som annars skulle ha levererats till dessa aktieägare kommer att säljas och försäljningslikviden, med avdrag för kostnader, kommer att utbetalas till sådana aktieägare. Belopp understigande 100 SEK kommer emellertid inte att utbetalas.
Teckning med stöd av uniträtter
Teckning av units i Erbjudandet med stöd av uniträtter ska ske under perioden den 5 februari till och med den 19 februari 2020. Efter teckningstidens utgång blir outnyttjade uniträtter ogiltiga och saknar därmed värde. Efter den 19 februari 2020 kommer, utan avisering från Euroclear, outnyttjade uniträtter att bokas bort från innehavarens VP- konto.
För att inte värdet av uniträtterna ska gå förlorat måste innehavaren antingen:
• utnyttja uniträtterna för att teckna units i Erbjudandet senast den 19 februari 2020, eller enligt instruktioner från tecknarens förvaltare, eller
• sälja de uniträtter som inte avses utnyttjas för teckning senast den 17 februari 2020
Direktregistrerade aktieägares teckning
Teckning av units i Erbjudandet med stöd av uniträtter sker genom samtidig kontant betalning, antingen genom användande av den förtryckta bankgiroavin eller genom användande av en särskild anmälningssedel enligt något av följande alternativ:
• Den förtryckta bankgiroavin ska användas om samtliga uniträtter enligt emissionsredovisningen från Euroclear ska utnyttjas.
• Anmälningssedeln märkt ”Särskild anmälningssedel för teckning av units med stöd av uniträtter” ska användas om uniträtter har överförts från annat VP-konto, eller av annan anledning ett annat antal uniträtter än det som framgår av den förtryckta emissionsredovisningen ska utnyttjas för teckning av units. Samtidigt som den ifyllda anmälningssedeln skickas in ska betalning ske för de tecknade unitarna, vilket kan ske på samma sätt som för andra bankgirobetalningar, till exempel via Internetbank, genom girering eller på bankkontor.
Särskild anmälningssedel ska vara Xxxxxxx tillhanda senast kl 15.00 den 19 februari 2020. Eventuell anmälningssedel som sänds med post bör därför avsändas i god tid före sista teckningsdagen. Endast en anmälningssedel per person eller juridisk person kommer att beaktas. I det fall fler än en anmälningssedel insändes kommer enbart den sist inkomna att beaktas. Ofullständig eller felaktigt ifylld särskild anmälningssedel kan komma att lämnas utan avseende. Anmälan är bindande.
Xxxxxx särskild anmälningssedel ska skickas eller lämnas till:
XXXXXXX FONDKOMMISSION AB
Emissioner/Amnode Box 55691
102 15 Stockholm
Tel: 00-000 000 00
E-post: xxxxxxxxxx@xxxxxxx.xx (inskannad anmälningssedel)
Anmälningssedel enligt ovan tillhandahålls på Amnode ABs hemsida, Xxxxxx.xx, samt på Mangolds hemsida, xxxxxxx.xx och kan även beställas från Mangold under kontorstid på telefon +46 (0) 0-000 00 000. Anmälningssedel ska vara Xxxxxxx tillhanda (adress enligt ovan) senast den 19 februari 2020.
Direktregistrerade aktieägare ej bosatta i Sverige berättigade till teckning med stöd av uniträtter
Direktregistrerade aktieägare som är berättigade att teckna units i Erbjudandet med stöd av uniträtter samt inte är bosatta i Sverige, inte är föremål för de restriktioner som beskrivs ovan under rubriken ”Aktieägare bosatta i vissa obehöriga jurisdiktioner” och som inte kan använda den förtryckta bankgiroavin, kan betala i SEK genom bank i utlandet i enlighet med instruktionerna nedan:
Swedbank SWIFT/BIC: XXXXXXXX
IBAN-nummer: XX00 0000 0000 0000 0000 0000
Bankkontonummer: 8901-1, 964 497 964-4
Vid betalning måste tecknarens namn, adress, VP-kontonummer och referensen från emissionsredovisningen anges. Sista betalningsdag är den 19 februari 2020.
Om teckning avser ett annat antal units än vad som framgår av emissionsredovisningen ska istället ”Särskild anmälningssedel för teckning av units med stöd av uniträtter” användas, vilken tillhandahålls på Amnode ABs hemsida, Xxxxxx.xx, samt kan beställas från Mangold under kontorstid på telefon +46 (0) 0-000 00 000.
Betalningen ska ske enligt ovan angiven instruktion. Som referens, ange VP-kontonummer eller person-
/organisationsnummer. Anmälningssedel och betalning ska vara Xxxxxxx tillhanda senast 19 februari 2020.
Förvaltarregistrerade aktieägares teckning
Aktieägare vars innehav är förvaltarregistrerat och som önskar teckna units i Erbjudandet med stöd av uniträtter ska anmäla sig för teckning i enlighet med instruktion från respektive förvaltare.
Teckning utan stöd av uniträtter
Teckning av units utan stöd av företräde ska ske under perioden från och med den 5 februari till och med den 19 februari 2020. Anmälan om teckning utan företrädesrätt görs genom att anmälningssedel för teckning utan företräde fylls i, undertecknas och skickas till Xxxxxxx på adress enligt ovan eller till förvaltaren. Någon betalning ska ej ske i samband med anmälan, utan sker i enlighet med vad som anges nedan.
Anmälningssedel för teckning utan företräde ska vara Xxxxxxx tillhanda senast klockan 15.00 den 19 februari 2020. Det är endast tillåtet att insända en (1) anmälningssedel för teckning utan företräde. I det fall fler än en anmälningssedel insändes kommer enbart den sist erhållna att beaktas. Övriga anmälningssedlar kommer således att lämnas utan hänseende. Observera att anmälan är bindande. Är depån kopplad till en kapitalförsäkring eller ett investeringssparkonto (ISK) var vänlig kontakta din förvaltare för teckning.
Teckning kan även ske elektroniskt med BankID. Gå in på xxxxxxx.xx/xxxxxxxx-xxxxxxxxxx/ och följ instruktionerna. Vid teckning av units utan företräde samt vid andra företagshändelser där deltagande är frivilligt och tecknaren har ett eget val om deltagande, måste Xxxxxxx hämta in uppgifter från dig som tecknare om medborgarskap och identifikationskoder. Detta följer av det regelverk för värdepappershandel som trädde i kraft den 3 januari 2018. För fysiska personer måste nationellt ID (NID) hämtas in om personen har annat medborgarskap än svenskt eller ytterligare medborgarskap utöver det svenska medborgarskapet. NID skiljer sig från land till land och motsvarar en nationell identifieringskod för landet. För juridiska personer (företag) måste Mangold ta in ett LEI (Legal Entity Identifier). Xxxxxxx kan vara förhindrad att utföra transaktionen om inte alla obligatoriska uppgifter inkommer.
Tilldelning vid teckning utan stöd av uniträtter
Teckning utan företrädesrätt som sker med kontantlikvid har företräde framför teckning med betalning genom kvittning av fordran även om sådan teckning skett med företrädesrätt. För det fall inte samtliga nya aktier tecknas med företrädesrätt ska styrelsen, inom ramen för emissionens högsta belopp, besluta om fördelning av aktier som inte tecknats med företrädesrätt. Sådan fördelning ska i första hand ske till aktietecknare som tecknat aktier med stöd av uniträtter och, vid överteckning, i förhållande till det antal uniträtter som var och en utnyttjat för teckning av aktier och, i den mån detta inte kan ske, genom lottning. I andra hand ska fördelning ske till övriga som tecknat aktier utan stöd av uniträtter och, vid överteckning, i förhållande till tecknat belopp, och i den mån detta inte kan ske, genom lottning. För aktier som inte tecknats med stöd av företrädesrätt eller utan företrädesrätt enligt ovan ska tilldelningen ske till eventuella garanter av emissionen pro rata i förhållande till garanterat belopp.
Besked om eventuell tilldelning av aktier tecknade utan företrädesrätt lämnas genom översändande av tilldelningsbesked i form av en avräkningsnota. Xxxxxxxxx ska ske enligt besked på avräkningsnota, dock senast tre dagar efter utsänd avräkningsnota. Något meddelande lämnas ej till den som inte erhållit tilldelning. Erläggs ej likvid i rätt tid kan tecknade aktier komma att överlåtas till annan. Skulle försäljningspriset vid sådan överlåtelse komma att understiga priset enligt denna Företrädesemission, kan den som ursprungligen erhållit tilldelning av dessa aktier komma att få svara för hela eller delar av mellanskillnaden.
Betald tecknad unit (BTU)
Teckning genom betalning registreras hos Euroclear så snart detta kan ske, vilket normalt innebär några bankdagar efter betalning. Därefter erhåller tecknaren en VP-avi med bekräftelse att inbokningen av BTU skett på tecknarens VP-konto. Betalda tecknade units benämns BTU på VP-kontot tills nyemissionen blivit registrerad hos Bolagsverket. Registrering hos Bolagsverket beräknas ske vecka 9 2020.
Handel med BTU
Handel med BTU beräknas ske på Spotlight Stock Market under perioden från och med den 5 februari 2020 fram till dess att Företrädesemissionen har registrerats av Bolagsverket. Värdepappersinstitut med erforderliga tillstånd står till tjänst med förmedling av köp och försäljning av BTU. ISIN-koden för BTU är SE0013745668.
Rätt till utdelning
De nya aktierna berättigar till vinstutdelning första gången på den avstämningsdag för utdelning som infaller närmast efter det att Företrädesemissionen har registrerats hos Bolagsverket och aktierna införts i aktieboken hos Euroclear.
Offentliggörande av utfall i Erbjudandet
Teckningsresultatet i Erbjudandet kommer att offentliggöras omkring den 21 februari 2020 genom ett pressmeddelande från Amnode AB.
Amnode är moderbolag i en liten noterad svensk verkstadskoncern, koncernen har två samverkande fabriker i Gnosjö och Skultuna som är specialiserade inom varmformning, kuggfräsning, långhålsborrning och kvalificerad fleraxlig bearbetning i små och stora serier. Amnode har ett stort antal kunder i norra Europa bland andra Scania (tunga fordon), HIAB (kranindustri), Uponor (VVS), Bufab Group och Alfa Laval m.fl. Bolagets tre huvudsegment är tunga fordon som utgör ca 53 % av omsättningen, industri 35 % och VVS 12 %. Den operativa rörelsen leds med gemensam koncernledning via det helägda dotterbolaget AM Stacke Group. Koncernen har vuxit både organiskt och genom att förvärva och slå ihop ett antal mindre enheter. Verksamheten bedrivs nu i två produktionsanläggningar med i huvudsak maskinbearbetningen i Gnosjö och smidesproduktion i Skultuna. Amnodes ambition är att växla tillväxt mot en mindre men mer fokuserad koncern som är lönsam främst genom en ökad grad av automatisering av produktionen vilket kan ske med begränsade investeringar som har kort återbetalningstid. Den ökande andelen produktion med begränsad bemanning gör att lönsamheten kommer att förbättras och tillsammans med det moderna arbetssätt som organisationen använder vad gäller produktionsledning och kvalitetsarbete innebär det att gruppens overhead-kostnader minimeras vilket också leder till förbättrad lönsamhet.
Amnodes affärsidé är att vara en komplett och innovativ leverantör och samarbetspartner till fordon-, kraftindustri- och VVS- kunder i norra Europa. Amnode AB erbjuder produkter från fem kärnområden; varmsmide, fleraxlig bearbetning, automatsvarvning, kuggfräsning och långhålsborrning i två specialiserade produktionsenheter i Gnosjö och Skultuna.
Xxx Xxxxxxxxx
Stacke Mattssons verksamhet omfattar cirka 75 % av koncernens externa omsättning och består av traditionell tillverkning av bearbetade och varmpressade produkter. Stacke Mattssons kunder utgörs i huvudsak av ett fåtal större internationella kunder.
SGV Forging in Skultuna AB:s verksamhet omfattar ca 25 % av koncernens externa omsättning. Produkterna utgörs av varmpressade, bearbetade och svarvade komponenter i mässing, aluminium, aluminiumbrons, och koppar.
Stacke Sourcings verksamhet omfattar i huvudsak inköp av handelsprodukter och av råmaterial till övriga bolag i koncernen.
Amnode
Amnode AB (Publ) är ett rent ägarbolag med koncernövergripande funktioner och ansvarar över affärsutveckling, ekonomiuppföljning, information samt aktiens hantering på marknadsplatsen Spotlight där aktien är noterad. Bolaget äger 100 % av AM Stacke Group AB. Amnode har varit noterat på Spotlight sedan 2008. Amnode AB finansieras huvudsakligen av eget kapital, serviceintäkter för tjänster till koncernbolagen och i förekommande fall koncernbidrag och utdelningar. Xxx Xxxxxxxxx är sedan 2018 VD och koncernchef för Amnode, Xxxx Xxxx, är styrelsens ordförande. Den operativa rörelsen leds med gemensam koncernledning via dotterbolaget AM Stacke Group.
AM Stacke Group
AMSG är ett dotterbolag till Amnode och är i sin tur ensam ägare till de tre operativa dotterbolagen i koncernen. Förutom ägandet bedrivs ingen verksamhet i AMSG.
Stacke Mattsons
Stacke Mattssons verksamhet omfattar cirka 75 % av koncernens externa omsättning och består av traditionell tillverkning av bearbetade och varmpressade produkter. Utgångsmaterialet är i de flesta fall stångmaterial i stål eller mässing men kan också vara ett smitt ämne från vår smedja i Skultuna. Maskinparken omfattar bl.a. 10 transfermaskiner med upp till 18 stationer samt 5 stycken fleropar med 4-axlig bearbetning. Många av maskinerna är utrustade med vision system och robotutrustning som ger stor flexibilitet i maskinparken vilket ger möjligheter att producera både stora och små serier samt såväl enkla som komplicerade detaljer med högsta kvalitet. En av företagets styrkor är att kunna erbjuda hela kedjan från automatsvarvat ämne till transferbearbetad färdig komponent. Bolaget producerar också tyngre stålkomponenter som klarar extrema kvalitetskrav och där produkterna återfinns inom tunga fordon, pelarkranar och produkter för skogsindustrin. Stacke Mattssons kunder utgörs i huvudsak av ett fåtal större internationella kunder, x.xx. Volkswagen-gruppen, Scania och MAN.
SGV Forging in Skultuna
SGV Forging in Skultuna AB:s verksamhet omfattar ca 25 % av koncernens externa omsättning. Produkterna utgörs av varmpressade, bearbetade och svarvade komponenter i mässing, aluminium,
aluminiumbrons, och koppar. Smidesprocessen i Skultuna utgör det första steget vid koncernens tillverkning av varmformade komponenter. Processen är snabb och ekonomisk och ger dessutom ett homogent och tätt gods, något som är till stor vikt för många av koncernens artiklar som hanterar vätskor och gaser under tryck.
Maskinparken består av 6 st Skruvpressar från 180 ton till 1250 ton, fyra helautomatiska linor från 180 till 400 ton, vilket innebär helt automatiska processer från kapat ämne till färdigt ämne, tre excenterpressar från 250 ton till 350 ton samt ett stort antal skägg- och kalibreringspressar vilket gör koncernen till en ledande aktör inom varmpressning i Norden.
Material som varmformas är framför allt mässing och koppar.
Exempel på produkter som tillverkas är, ventiler och kopplingar för VVS samt nipplar och fästelement till fordon och kraftindustrin.
Stacke Sourcing
Stacke Sourcings verksamhet omfattar i huvudsak inköp av handelsprodukter och av råmaterial till övriga bolag i koncernen samt en mindre del till externa kunder.
Företagen ärcertifierade av DNV enligt ISO9001, ISO14001 samt TS16949.
Amnodes vision är att med en hög grad av automation och produktion med begränsad bemanning tillsammans med nya och innovativa inköpskanaler för råämnen göra Koncernen lönsam och kunna påbörja utdelning till våra hårt prövade aktieägare
Amnode har av historiska skäl varit organiserat i ett antal självständiga bolag som gradvis de senaste åren har flyttats till och integrerats i de två produktionsanläggningarna i Gnosjö och Skultuna. Olika ägarminoriteter har lösts ut och koncernen är idag en sammanhållen industriell koncern med två produktionsanläggningar.
Samtliga enheter är idag industriellt och operativt under samma ledning genom koncernmoderbolaget Amnode AB där Xxxx Xxxx är styrelseordförande sedan maj 2018, Xxx Xxxxxxxxx är VD och koncernchef. Xxxxx Xxxxx är koncernens CFO. De producerande enheterna har varsin VD och platschef. Xxx Xxxxxxxxx är VD för Xxxxxx Xxxxxxx AB och SGV Forging in Skultuna AB, och Xxxxxx Xxxxxx är VD för Stacke Sourcing AB i Gnosjö och koncernens försäljningschef. Samtliga ledande befattningshavare och styrelseledamöterna har mångårig relevant erfarenhet av industriell verkstadsproduktion och affärsstyrning.
Amnode har genomfört rationaliseringar och en sammanslagning av fyra fabriksenheter till två vilket inneburit en kraftig nedbantning av såväl tjänstemän som kollektivanställda den senaste femårsperioden för att få ner kostnaderna och effektivisera produktionen. Stora strukturella förändringar inom koncernen har lett till en kraftig volymtillväxt under framförallt perioden 2014-2015. Dessvärre har Koncernens resultatutveckling inte följt med volymtillväxten då bland annat produktionsstörningar har uppkommit till följd av svårigheter att starta upp nya projekt, stora problem med materialförsörjningen till befintliga projekt samt en negativ kostnadsutveckling vad gäller inköpen av råmaterial vilket har genererat ökade kostnader för Koncernen. Styrelsens uttalade mål sedan 2010 är att bygga en helägd och integrerad verkstadskoncern under gemensam ledning vilket uppnåddes under 2015 då AM Stacke Group blev ett dotterbolag till Amnode AB. Amnode är ett rent ägarbolag med koncernövergripande funktioner och med fokus på affärsutveckling och finansiering. All operativ rörelse utgår nu från dotterbolaget A M Stacke Group.
Amnodes viktigaste marknader är Sverige och Tyskland, men kunder finns också i Asien, Europa och Nord- och Sydamerika. Bolaget är i huvudsak en underleverantör utan egna produkter där Amnode tar produktionsuppdrag i hård konkurrens med ett stort antal andra nordeuropeiska bolag. Amnode konkurrerar främst med leverensprecision, kvalité och med konkurrenskraftiga priser i nämnd prioriteringsordning.
Den totala marknaden för Amnodes produktionskunnande är mycket stor. Amnode fokuserar på den tunga fordonsindustrin, industrisegmentet, kraftindustrisegmentet och VVS-produkter där kunderna finns i norra Europa.
Efterfrågeläget i den europeiska fordonsindustrin har de senaste åren skapat överbelastningsproblem vilket lett till svårigheter för lastbilsproducenterna att få leveranser. Dock motsägs den bristande leveranskapaciteten av att producenternas priser har varit utsatt för fortsatt press, vilket lett till att ett antal leverantörer har slagits ut i Europa.
. Amnode har två spetskompetenser, den ena är smide av mässing, koppar och aluminium som skapar tätt gods och som därmed kan nyttjas inom breda industriella tillämpningsområden. Främst saker som hanterar gas eller vätskor under tryck till exempel pumpar, bromssystem samt brandsläckning inom nästan alla industriella sektorer. Den andra spetskompetensen är inom maskinbearbetning av tyngre stålgjutgods, t.ex. vridfoten för en lastbilskran och annan materialhantering där man vill erhålla en vridrörelse med hjälp av kuggkrans och kuggstång som Amnode fräser och kuggar med precision i ett svårbearbetat stålmaterial.
2007 Albin Metals AB grundas av Xxxxx Xxxxxx AB för att bygga en verkstadsgrupp i Sverige. 2008 Albin Metals AB noteras på Göteborgs OTC lista och tar in expansionskapital.
2009 Albin Metals AB tvingas sätta SGV Industrier i konkurs som effekt av den kraftiga lågkonjunkturen med drastiskt vikande produktionsvolymer.
Albin Metals AB består av SGV Produktion i Skultuna och några mindre innehav ochöverlever den extrema nedgången.
2010 Ny ledning, Xxxx Xxxx tillträder och går in som ny delägare i Albin Metals AB med målet att återuppta byggandet av en svensk verkstadsgruppering kring resterna av SGV Industrier.
Albin Metals blir delägare i Stacke Armatur AB som förvärvar konkursboet efter SGV Industrier med produktionsanläggningen i Gnosjö.
2012 Nuvarande ledning och organisation etableras och arbetet med att bygga en sammanhållen industrikoncernintensifieras.MandeltarirekonstruktionenavMattssonsMekaniskaABochblirdelägare där med målet att integrera denna verksamhet med Stacke.
2013 Albin Metals byter namn till Amnode AB. En större strukturförändring genomförs och verksamheterna koncentreras i de två produktionsenheterna, bearbetning i Gnosjö och smide i Skultuna.
2014 Ett flertal emissioner genomförs för att lösa ut olika historiska minoriteters innehav och skapa 100 % ägda dotterbolag. Namnändringar genomförs i dotterbolagen med ”Stacke” som samlande namn för att skapa en enhetlighet och tydliggöra den operativa strukturen under det noterade moderbolaget Amnode AB.
2015 AM Stacke Group AB blir dotterbolag till Amnode AB (93,6 %). AM Stacke Group AB är sedan juni 2015 ensam ägare till alla operativa bolag i koncernen.
2016 Amnode genomförde två nyemissioner som tillförde Xxxxxxxx aktiekapital 23 SEK. 2017 Xxxx Xxxx återgår som VD för Amnode och Tarja zu dem Berge blir ordförande.
I början av juli förnyade Xxxxxx sitt mångåriga leveransavtal med Scania. Avtalet sträcker sig fram till sista december 2018 och omfattar ca 30 MSEK i produktionsvärde.
En riktad emission slutfördes i mitten av juli som tillförde Xxxxxx cirka 6,1 MSEK.
Ett nytt flerårigt kundavtal ingicks under oktober med en global leverantör av flödeskomponenter till framför allt den tunga fordonsindustrin. Beräknat ordervärde under 2018 ca 20 MSEK och ca 30 MSEK under 2019.
2018 Amnode gick in i första kvartalet med en stabil orderportfölj där utväxlingen av gamla produkter mot nya som löpande sätts i produktion har fortsatt. Bedömningen är nu att utväxlingen av gamla produkter är slutförd och att kommande kvartal skall visa volymmässig tillväxt.
Under april förvärvades samtliga utestående aktier (5%) i AM Stacke Group AB för 0,4 MSEK. AMSG ägs nu till 100 % av Amnode.
Amnode ökar omsättningen under 2018 med 8,5 % trots att utfasning av mindre lönsamma produkter genomförts, Bolaget har även förbättrat EBITDA från -6,3 MSEK 2017 till 1,4 MSEK 2018.
2019 Under första kvartalet 2019 ökar Amnode omsättningen med 10 % och vänder till vinst för första gången på många år.
Under andra och tredje kvartalet 2019 vänder Xxxxxx åter till förlust och minskar omsättningen. Bolaget utvärderar samtliga kundavtal samt säger upp och omförhandlar avtalen till för Amnode mer gynnsamma villkor.
Finansiell information i sammandrag
Nedan presenteras Bolagets finansiella ställning i sammandrag för räkenskapsåren 2017 och 2018, samt perioden 1 januari – 30 september 2019 med jämförelsesiffror för motsvarande period under 2018. Nedanstående finansiell översikt är hämtad ur Bolagets räkenskaper för respektive år, samt bolagets publicerade delårsrapporter. Från och med räkenskapsåret 2013 upprättas årsredovisningar med tillämpning av årsredovisningslagen och Bokföringsnämndens allmänna råd BFNAR 2012:1, det s.k. K3- regleverket. Den finansiella informationen för räkenskapsåret 2017 respektive 2018 har granskats och reviderats av Bolagets revisor, den finansiella informationen för delårsrapporterna har inte granskats och reviderats av Bolagets revisor. Avsnittet nedan bör läsas tillsammans med avsnittet ”Kommentar till den finansiella utvecklingen”. Samtliga rapporter finns att tillgå på Bolagets hemsida xxx.xxxxxx.xx, däribland årsredovisning för räkenskapsåret 2018 och 2017 samt Delårsrapport 2019 Q3. Koncernen består av moderbolaget Amnode AB och det helägda dotterbolaget AM Stacke Group, och dess helägda dotterbolag SGV Forging in Skultuna AB, Xxxxxx Xxxxxxxxx AB och Stacke Sourcing AB.
Resultaträkningar för koncernen | ||||
TSEK | 2019-01-01 - 2019-09-30 | 2018-01-01 - 2018-09-30 | 2018-01-01 - 2018-12-31 | 2017-01-01 - 2017-12-31 |
Nettoomsättning | 53 693 | 56 573 | 78 004 | 71 855 |
Förändring av lager av produkter i arbete, färdiga varor och pågående arbete för annans räkning | -2 765 | 824 | 3 299 | 776 |
Övriga rörelseintäkter | 2 844 | 3 772 | 5 161 | 512 |
Summa rörelsens intäkter | 53 772 | 61 169 | 86 464 | 73 143 |
Rörelsens kostnader | ||||
Råvaror och förnödenheter | -27 609 | -30 079 | -44 185 | -35 523 |
Övriga externa kostnader | -11 968 | -12 757 | -17 519 | -17 240 |
Personalkostnader | -17 481 | -16 034 | -22 780 | -23 274 |
Avskrivningar och nedskrivningar av materiella & immateriella anläggningstillgångar | -2 668 | -4 320 | -5 532 | -6 542 |
Andelar i intresseföretags resultat | - | - | - | - |
Övriga rörelsekostnader | -53 | -595 | -607 | -3 441 |
Summa rörelsens kostnader | -59 779 | -63 785 | -90 623 | -86 020 |
Rörelseresultat | -6 007 | -2 616 | -4 159 | -12 877 |
Resultat från finansiella poster | ||||
Resultat från finansiella anläggningstillgångar | ||||
Övriga ränteintäkter och liknande resultatposter | 7 | - | - | 6 |
Övriga räntekostnader och liknande resultatposter | -1240 | -1162 | -1 568 | -1 496 |
Summa finansiella poster | -1 233 | -1 162 | -1 568 | -1 490 |
Resultat efter finansiella poster | -7 240 | -3 778 | -5 727 | -14 367 |
Aktuell skatt | - | - | - | - |
Uppskjuten skatt | - | - | - | -6 015 |
Periodens resultat | -7 240 | -3 778 | -5 727 | -20 382 |
Hänförligt till: | ||||
Moderföretagets aktieägare | -7 240 | -3 778 | -5 727 | -20 382 |
Minoritetsintresse | - | - | - | - |
Resultat per aktie | -0,02 | -0,02 | -0,03 | -0,27 |
Genomsnittligt antal utestående aktier | 458 453 | 197 709 | 227 022 | 74 504 |
Härledning av EBITDA | ||||
Rörelseresultat | -6 007 | -2 616 | -4 159 | -12 877 |
Avskrivningar | 2 668 | 4 320 | 5 532 | 6 542 |
EBITDA | -3 339 | 1 704 | 1 373 | -6 335 |
Balansräkningar för koncernen | ||||
TSEK | 2019-01-01 - 2019-09-30 | 2018-01-01 - 2018-09-30 | 2018-01-01 - 2018-12-31 | 2017-01-01 - 2017-12-31 |
Tecknat men ej inbetalt kapital | ||||
Goodwill | 99 | 984 | 473 | 2 517 |
Immateriella anläggningstillgångar | 98 | - | - | - |
Materiella anläggningstillgångar | 20 903 | 13 568 | 13 806 | 9 982 |
Finansiella anläggningstillgångar | 4 465 | 4 452 | 4 452 | 4 452 |
Kortfristiga fordringar | 36 016 | 37 970 | 40 471 | 49 161 |
Likvida medel | 2 089 | 3 588 | 2 933 | 108 |
Summa tillgångar | 63 670 | 60 562 | 62 135 | 66 220 |
Aktiekapital | 26 167 | 26 167 | 15 700 | 21 806 |
Övrigt tillskjutet kapital | 47 773 | 38 149 | 48 531 | 37 398 |
Annat eget kapital inkl årets resultat | -52 975 | -43 786 | -45 735 | -39 245 |
Avsättningar | 21 | 21 | 21 | 21 |
Långfristiga skulder | 9 194 | 8 915 | 6 677 | 7 083 |
Kortfristiga skulder | 33 490 | 31 096 | 36 941 | 39 157 |
Summa eget kapital och skulder | 63 670 | 60 562 | 62 135 | 66 220 |
Räntebärande fordringar uppgår till | 2 089 | 3 588 | 2 933 | 13 192 |
Räntebärande skulder uppgår till | 30 016 | 26 185 | 27 736 | 30 001 |
Eget kapital | ||||
TSEK | 2019-01-01 - 2019-09-30 | 2018-01-01 - 2018-09-30 | 2018-01-01 - 2018-12-31 | 2017-01-01 - 2017-12-31 |
Eget kapital vid periodens början | 18 496 | 19 959 | 19 959 | 24 403 |
Nyemission | 12 559 | 6 976 | 6 976 | 19 344 |
Emissionskostnader | -2 849 | -2 227 | -2 312 | -3 259 |
Förvärv av minoritetsandel | - | -400 | -400 | -147 |
Totalresultat för perioden | -7 240 | -3 778 | -5 727 | -20 382 |
Eget kapital vid periodens slut | 20 966 | 20 530 | 18 496 | 19 959 |
Kassaflödesanalyser för koncernen | ||||
TSEK | 2019-01-01 - 2019-09-30 | 2018-01-01 - 2018-09-30 | 2018-01-01 - 2018-12-31 | 2017-01-01 - 2017-12-31 |
Den löpande verksamheten | ||||
Rörelseresultat | -6 007 | -2 616 | -4 159 | -12 877 |
Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet | 2 360 | 4 005 | 5 131 | 9 415 |
Summa | -3 647 | 1 389 | 972 | -3 462 |
Netto finansiella poster | -1 233 | -1162 | -1 568 | -1 490 |
Betald skatt | -241 | -167 | 89 | 126 |
Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring av rörelsen | -5 121 | 60 | -507 | -4 826 |
Förändringar i rörelsekapitalet | 2 358 | -3 824 | -4 420 | -5 326 |
Kassaflöde från den löpande verksamheten | -2 763 | -3 764 | -4 927 | -10 152 |
Kassaflöde från investeringsverksamheten | -9 591 | -4 192 | -7 731 | -2 670 |
Kassaflöde från finansieringsverksamheten | 11 510 | 11 436 | 15 483 | 9 927 |
Förändring av likvida medel | -844 | 3 480 | 2 825 | -2 895 |
Likvida medel vid periodens början | 2 000 | 000 | 000 | 3 003 |
Likvida medel vid periodens slut | 2 089 | 3 588 | 2 933 | 108 |
1. Specifikation av investeringsverksamheten | ||||
Förvärv av immateriella anläggningstillgångar | -98 | - | - | - |
Förvärv av materiella anläggningstillgångar | -9 793 | -3 792 | -7 331 | -2 523 |
Förvärv av finansiella anläggningstillgångar | - | -400 | -400 | - |
Försäljning av materiella anläggningstillgångar | 300 | - | - | - |
Totalt | -9 591 | -4 192 | -7 731 | -2 670 |
2. Specifikation av finansieringsverksamheten: | ||||
Nyemission | 9 242 | 14 684 | 14 599 | 12 092 |
Förändring av checkräkningskredit och fakturabelåning | -1 738 | -2 555 | -101 | - |
Förändring av lån | -2 178 | -1 142 | -1 668 | 442 |
Förändring av leasingskuld | 6 184 | 449 | 2 653 | -2 607 |
Totalt | 11 510 | 11 436 | 15 483 | 9 927 |
Nyckeltal | ||||
2019-01-01 - 2019-09-30 | 2018-01-01 - 2018-09-30 | 2018-01-01 - 2018-12-31 | 2017-01-01 - 2017-12-31 | |
Nettoomsättning, TSEK | 53 693 | 56 573 | 78 004 | 71 855 |
Nettoomsättningstillväxt | -5,1 | 5,4 | 8,6 | -5,5 |
Rörelseresultat EBITDA, TSEK | -3 339 | 1 704 | 1 373 | -6 335 |
Rörelsemarginal EBITDA % | -6,2 | 3,0 | 1,8 | -8,8 |
Rörelseresultat, TSEK | -6 007 | -2 616 | -4 159 | -12 877 |
Rörelsemarginal % | -11,2 | -4,6 | -5,3 | -17,9 |
Resultat efter skatt, TSEK | -7 240 | -3 778 | -5 727 | -20 382 |
Soliditet % | 33 | 34 | 29,8 | 30,1 |
Balanslikviditet % | 114 | 134 | 118 | 126 |
Kassaflöde från den löpande verksamheten, TSEK | -2 763 | -3 764 | -4 927 | -10 152 |
Medelantalet anställda | 43 | 43 | 44 | 45 |
Aktiedata | ||||
2019-01-01 - 2019-09-30 | 2018-01-01 - 2018-09-30 | 2018-01-01 - 2018-12-31 | 2017-01-01 - 2017-12-31 | |
Xxxxxxxxxxxxxx xxxxx utestående aktier | 458 453 033 | 197 709 127 | 227 022 278 | 74 504 252 |
Totalt antal utestående aktier | 565 178 327 | 314 005 867 | 314 005 867 | 87 223 852 |
Resultat per aktie, SEK | -0,02 | -0,02 | -0,03 | -0,27 |
Eget kapital per aktie, SEK | 0,04 | 0,07 | 0,06 | 0,23 |
Börskurs per bokslutsdatum, SEK | 0,03 | 0,13 | 0,07 | 0,15 |
P/E-tal | - | - | - | - |
Börskurs/Eget kapital | 0,73 | 1,93 | 1,24 | 0,66 |
Kommentarer till den finansiella informationen
Händelser under perioden januari – september 2019
Nettoomsättningen uppgick till 53,7 MSEK under perioden, jämfört med 56,6 MSEK motsvarande period i fjol. Rörelseresultatet uppgick till -6,0 (-2,6) MSEK, motsvarande en rörelsemarginal om -11,2 (-4,6) procent.
Rörelseresultatet EBITDA var -3,3 (1,7) MSEK. Avskrivningar på maskiner och inventarier uppgick till 2,3 MSEK, jämfört med 2,8 2018, avskrivningar på goodwill uppgick till 0,4 MSEK, jämfört med 1,5 MSEK motsvarande period 2018.
Finansnettot var -1,2 MSEK under perioden, jämfört med -1,2 MSEK motsvarande period 2018. Kostnaden är i huvudsak hänförlig till den belåning som finansierar verksamheten i de operativa bolagen.
Skattekostnaden under perioden uppgick till - (-) MSEK.
Periodens resultat var -7,2 (-3,8) MSEK och resultatet per aktie uppgick till -0,02 (-0,2) SEK.
Händelser under perioden helåret 2018
Nettoomsättningen uppgick till 78,0 MSEK jämfört med 71,9 MSEK 2017. Rörelseresultatet uppgick till -4,2 (-12,9) MSEK, motsvarande en rörelsemarginal om -5,3 (-17,9) procent.
Rörelseresultatet EBITDA var 1,4 (-6,3) MSEK. Avskrivningar på maskiner och inventarier uppgick till 3,5 MSEK, jämfört med 4,5 2017, avskrivningar på goodwill uppgick till 2,0 MSEK, jämfört med 2,0 MSEK 2017.
Finansnettot blev -1,6 MSEK jämfört med -1,5 MSEK 2017. Kostnaden är i huvudsak hänförlig till den belåning som finansierar verksamheten i de rörelsedrivande bolagen.
Skattekostnaden uppgick till 0,0 (-6,0) MSEK, en genomsnittlig skattesats om 0,0 (-41,7) procent. Årets resultat blev -5,7 (-20,4) MSEK och resultatet per aktie uppgick till -0,03 (-0,27) SEK.
Kassaflöde under perioden januari – september 2019
Kassaflödet från den löpande verksamheten har förbättrats med ca 1,0 MSEK jämfört med samma period 2018. Vilket dels förklaras av ett betydligt sämre rörelseresultat före avskrivningar (EBITDA) om ca -5,0 MSEK. Rörelsekapitalet har dock förbättrats med 2,4 MSEK, vilket i huvudsak är hänförligt till en effektivare hantering av rörelsekapitalet.
Kassaflöde perioden helåret 2018
Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till -4,9 (-10,1) MSEK under helåret 2018. Det negativa kassaflödet från den löpande verksamheten förklaras i huvudsak av ett försämrat rörelsekapital där varulager och kundfordringar har ökat och leverantörsskulderna minskat.
Investeringar under perioden januari – september 2019
Investeringar i immateriella och materiella anläggningstillgångar uppgick till 9,6 (4,2) MSEK. Xxxxxx i huvudsak avser maskininvesteringar som har finansierats med leasing 8,2 MSEK.
Investeringar perioden helåret 2018
Årets investeringar i materiella anläggningstillgångar uppgick till 7,3 (2,5) MSEK, vilket i huvudsak är nyinvesteringar i ett flertal nya svarvar. Investeringar i dotterbolag har uppgått till 0,4 (0,1) MSEK.
Finansiering
Koncernens nettoskuld uppgår till 27,9 MSEK, jämfört med 24,8 MSEK per 31 december 2018. Koncernens ökade skuldsättning är hänförlig till dels minskade likvida medel 0,8 MSEK samt ökad leasingfinansiering. Likvida medel uppgick till 2,1 MSEK, jämfört med 2,9 MSEK vid årsskiftet. Därutöver har koncernen beviljade kreditfaciliteter om totalt 8,5 MSEK, varav 8,0 MSEK var nyttjat per balansdagen. Utöver kreditfaciliteterna har koncernen en möjlighet att belåna kundfordringar om totalt 9,25 MSEK varav 7,2 MSEK var utnyttjat per balansdagen.
Anläggningstillgångar
Koncernens materiella anläggningstillgångar utgörs i huvudsak av produktionsutrustning. De materiella anläggningstillgångarna uppgick till ca 13,8 MSEK (10 MSEK) per 2018-12-31.
Eget kapital
Eget kapital uppgick den 30 september 2019 till 21,0 (18,5 per 2018-12-31) MSEK, vilket motsvarar 0,04 (0,06 per 2018-12-31) SEK per utestående aktie. Förändringar av antalet utestående aktier och eget kapital visas på sidorna 20 och 22 i detta memorandum. Några utestående options- eller konvertibelprogram fanns inte per den 30 september 2019.
Utdelning
Bolaget har inte lämnat någon utdelning tidigare år.
Styrelse, VD och övriga nyckelpersoner
Amnodes styrelse består av tre ordinarie stämmovalda ledamöter, inklusive styrelseordförande, vilka valts för tiden intill slutet av årsstämman 2020. Samtliga personer kan nås via Bolagets besöksadress (Xxxxxxxxx 00 , 000 00 Xxxxxxxxx).
Xxxx Xxxx, ledamot, styrelsens ordförande
Född 1954
Xxxx är Civilingenjör från KTH. Startat och drivit stora som små företag och börskoncerner som VD, Ordf. och styrelseledamot. Verksamheterna har främst berört tjänsteföretag, men även producerande företag. Xxxx ägande i Amnode indirekt via bolag.
Bolagsengagemang de senaste 5 åren
Bolag | Position | Tidsperiod |
Xxxxxxxxx XX | Xxxxxxx, VD och ordförande | Pågående |
MSC Framwork AB | Ledamot och ordförande | Under perioden avslutat |
Checkbiz AB | Ledamot och ordförande | Under perioden avslutat |
Checkbiz AB | Suppleant | Pågående |
Kläppfast AB | Ledamot | Under perioden avslutat |
Docu Nordic Holding AB | Ledamot | Under perioden avslutat |
Docu Nordic Holding AB | Ledamot | Under perioden avslutat |
Ratsit AB | Ledamot och ordförande | Pågående |
Xxxxxxx XX | Xxxxxxx och ordförande | Pågående |
Amnode AB | Ledamot och Ordförande | Pågående |
Amnode AB | VD | Under perioden avslutat |
Wise Fakta AB | Ledamot | Under perioden avslutat |
Membit Members Only | Ledamot | Pågående |
SGV Forging in Skultuna AB | Ledamot och ordförande | Under perioden avslutat |
SGV Forging in Skultuna AB | Suppleant | Pågående |
Technode AB | Ledamot, och ordförande | Pågående |
Advoco Communication AB | Ledamot, VD | Under perioden avslutat |
Advoco Systems AB | Suppleant | Avslutat under perioden |
Safenode AB | Ledamot, VD och ordförande | Pågående |
Kreditupplysning Safenode Sverige AB | Ledamot, VD | Pågående |
RIGnode, Risk Information Sweden AB | Ledamot VD | Pågående |
Empir Solution AB | Ledamot | Under perioden avslutat |
StrongPoint Cub AB | Ledamot | Under perioden avslutat |
Capo AB | Ledamot | Pågående |
Bolag | Position | Tidsperiod |
Savenode AB | Ledamot | Under perioden avslutat |
Samnode AB | Ledamot | Pågående |
AM Stacke Group AB | Ledamot och ordförande | Pågående |
Xxxxxxx XX | Xxxxxxx och ordförande | Under perioden avslutat |
Garmin Sweden Technologies AB | Ledamot och ordförande | Under perioden avslutat |
Comformics AB | Ledamot | Pågående |
Comformics AB | Suppleant | Avslutat under perioden |
Fairdale AB | Ledamot och ordförande | Under perioden avslutat |
Alfanode AB | Ledamot | Pågående |
Walfridson Arma Stensjön AB | Ledamot, Ordförande och suppleant | Under perioden avslutat |
MSC Solutions AB | Ledamot | Under perioden avslutat |
Frontwalker Group AB | Lordförande | Under perioden avslutat |
Frontwalker Group AB | Ledamot | Pågående |
Frontwalker Uppsala AB | Ledamot och ordförande | Under perioden avslutat |
Frontwalker Göteborg AB | Ledamot | Under perioden avslutat |
Appnode Group AB | Ledamot och ordförande | Pågående |
Empir Serve AB | Ledamot | Pågående |
Empir Serve AB | Suppleant | Under perioden avslutat |
MSC GroupAB | Ledamot | Pågående |
Rejlers Defence & Security AB | Ledamot | Avslutat under perioden |
Portify AB | Ledamot och ordförande | Avslutat under perioden |
Tell it to Mi XX | Xxxxxxx och ordförande | Avslutat under perioden |
Stacke Mattsons AB | Suppleant | Pågående |
Xxxxxx Xxxxxxxx AB | Ledamot och ordförande | Under perioden avslutat |
Empir Serve AB | Ledamot | Under perioden avslutat |
Empir Serve AB | Ledamot | Pågående |
Compnode AB | Ledamot ochrdförande | Pågående |
Membit AB | Ledamot | Under perioden avslutat |
Idedata Marketing AB | Ledamot | Pågående |
Empir Group AB | Extern VD | Pågående |
Compnode Sverige AB | Ledamot och ordförande | Under perioden avslutat |
Stockfjord Invest AB | Ledamot | Under perioden avslutat |
King In West AB | Ledamot | Pågående |
Saveit Management AB | Ledamot | Pågående |
Kompass Sverige AB | Ledamot, Ordförande och VD | Pågående |
Nodeus Group AB | Ledamot och VD | Pågående |
Originalbagarn | Ledamot, suppleant och Ordförande | Avslutat under perioden |
Nodebis Nordic Group AB | Ledamot | Pågående |
Network Enabling Systems Partner (NESP) AB | Suppleant | Avslutat under perioden |
Frontnode AB | Ledamot | Avslutat under perioden |
Fastnode Ludde 5 Sundsvall AB | Ledamot | Pågående |
Xavitech AB | Ledamot | Pågående |
Medmind AB | Suppleant | Pågående |
Capo AB | Ledamot och Ordförande | Avslutat under perioden |
Capo AB | Suppleant | Pågående |
Pilane Holding AB | Suppleant | Pågående |
Safenode Assessment AB | Ledamot och Ordförande | Pågående |
Yellow Belly Decision Systems Aktiebolag | Ledamot och Ordförande | Pågående |
Tavana IT AB | Ledamot och Ordförande | Under perioden avslutat |
Mednode AB | Suppleant | Pågående |
Frontwalker Sundsvall | Ledamot och ordförande | Under perioden avslutat |
Framenode AB | Ledamot | Pågående |
Framenode AB | Ledamot, VD och ordförande | Under perioden avslutat |
Bolagsfakta I Sverige AB | Ledamot och ordförande | Pågående |
Skawen Holding AB | Ledamot och ordförande | Pågående |
Xavitech Micropumps AB | Suppleant | Pågående |
Icke svenska engagemang | ||
Risk Information Group AS, Norge | Ledamot | Pågående |
Compnode Norge AS, Norge | Ledamot | Avslutat under perioden |
Kompass Norge AS, Norge | Ledamot | Pågående |
Compnode Finland OY, Finland | Ledamot | Avslutat under perioden |
Kompass Finland OY, Finland | Ledamot | Pågående |
Compnode Danmark, Danmark | Ledamot | Pågående |
Kompass Danmark, Danmark | Ledamot | Pågående |
Nodebis Aps, Danmark | Ledamot och ordförande | Pågående |
Risk Assessment Credit Aps, Danmark | Ledamot och ordförande | Pågående |
Delägarskap över 10 % de senaste 5 åren
Bolag | Kapital (%) | Röster (%) | Tidsperiod |
Amnode AB | 8,85 | 8,85 | Pågående |
Saveit Managament AB | 100 | 100 | Pågående |
Däckspecialisten i Huddinge AB | 33 | 33 | Pågående |
King in West AB | 33 | 33 | Pågående |
Nodeus Group AB | 10 | 10 | Under perioden avslutat |
Risk Assesemnet Sweden QXZ AB | 44,9 | 44,9 | Under perioden avslutat |
Technode Group AB | 13,7 | 13,7 | Under perioden avslutat |
Am Stacke Mattssons AB | 11,4 | 11,4 | Under perioden avslutat |
Membit Members Only AB | 18,6 | 18,6 | Under perioden avslutat |
Ide-Data Marketing AB | 20 | 20 | Under perioden avslutat |
Alfanode AB | 23,2 | 50,8 | Pågående |
Xxx Xxxxxxxxx, VD, Koncernchef och ledamot
Född 1957
Xxx är civilingenjör från KTH och har under 30 år arbetat i olika ledande befattningar i internationella koncerner, bl.a. som VD för en större fabrik i Asien. Xxx har tidigare ansvarat för fabrikssystem med enheter i flera världsdelar, men också varit utvecklingsansvarig inom några olika industrikoncerner.
Bolagsengagemang de senaste 5 åren
Bolag | Position | Tidsperiod |
Stacke Mattssons AB | Ordförande /VD | Pågående |
Stacke Sourcing AB | Ordförande | Pågående |
SGV Forging in Skultuna AB | Ordförande | Pågående |
Samnode AB | Ordförande /VD | Pågående |
Xxxxxxxxx Mekaniska AB | Ordförande /VD | Under perioden avslutat |
Walfridssons Armaturfabrik | Ordförande /VD | Under perioden avslutat |
Xxxx Xxxxx, ledamot
Född 1971
Xxxx Xxxxx, 47 år boende i Halmstad som till vardags är VD för Montania System AB med ca 20 anställda som utvecklar webb- & affärssystem och hjälper mindre och medelstora företag att digitalisera sina processer.
Xxxx även ordförande och huvudägare i Sandrevet Invest AB som investerar i noterade och onoterade bolag.
Bolagsengagemang de senaste 5 åren
Bolag | Position | Tidsperiod |
Sandrevet Invest AB | Ordförande | Pågående |
Montania System AB | VD | Pågående |
Flygfast i Halmstad AB | Ordförande | Under perioden avslutat |
HejProfil Sverige AB | Ordförande | Pågående |
Membit Members Only AB | Ledamot | Under perioden avslutat |
Membit AB | Ledamot | Under perioden avslutat |
Delägarskap över 10% de senaste 5 åren
Bolag | Kapital (%) | Röster (%) | Tidsperiod |
Sandrevet Invest | 74 | 74 | Pågående |
Realisator Invest AB | 85 | 85 | Pågående |
Membit AB | Under perioden avslutat |
Xxxxx Xxxxx, CFO Amnode-koncernen
Född 1959
Xxxxx är Civilekonom vid högskolan i Karlstad. Han är före detta auktoriserad revisor vid EY. Har sedan 1998 arbetat i olika positioner inom ekonomi, M&A och administration.
Bolagsengagemang de senaste 5 åren
Bolag | Position | Tidsperiod | |
Stockfjord Invest AB | Suppleant | Under perioden avslutat | |
Öbergs I Karlstad AB | Ledamot | Pågående | |
Long Distance Europé AB | Suppleant | Under perioden avslutat | |
Alfanode AB | Ledamot | Pågående | |
KB Konsult Förvaltning på Tye AB | Ledamot | Pågående | |
Mednode AB | Ordf, Ledamot | Pågående | |
Medmind AB | Ordf, Ledamot | Pågående | |
AM Stacke Group AB | Suppleant | Pågående | |
Ratsit AB | Suppleant | Pågående | |
CheckNode AB | Suppleant | Pågående | |
Ratlibris AB | Suppleant | Pågående | |
Checkbiz AB | Suppleant | Pågående | |
Aktiebolaget lillaö AB | Ledamot | Pågående | |
Kommanditbolaget Konsult på Tye | Komplementär | Pågående | |
RIGnode, Risk Information Sweden AB | Suppleant | Pågående | |
Safenode AB | Suppleant | Pågående | |
Technode Group AB | Ledamot | Underperioden avslutat | |
Kreditupplysning Safenode Sverige AB | Suppleant | Pågående | |
Bisnode Dun & Bradstreet Sverige AB | Ledamot | Under perioden avslutat | |
Bisnode Venture & Development AB | Ledamot | Under perioden avslutat | |
Bolag | Position | Tidsperiod | |
Bisnode Marknad AB | Ledamot | Under perioden avslutat | |
Bisnode Förvaltning AB | Ledamot | Under perioden avslutat | |
Marknadsinformation Analys MIA AB | Ledamot | Under perioden avslutat | |
Bisnode Sverige AB | Ledamot | Under perioden avslutat | |
Bisnode Sverige AB | Ledamot | Under perioden avslutat |
Delägarskap över 10% de senaste 5 åren | |||
KB Konsult Förvaltning på Tye AB | 100 | 100 | Pågående |
Xxxxxx Xxxxxx, CEO Stacke Sourcing AB & gruppens försäljningschef
Född 1979
Maskintekniskutbildning inom 3d konstruktion. Xxxxxx har lång erfarenhet inom mekaniska maskiner samt att han varit med och drivit mindre bolag sedan 1999 med försäljning och teknikutveckling.
Bolagsengagemang de senaste 5 åren | |||
Bolag | Position | Tidsperiod | |
Fastighetsaktiebolaget Järnbäraren | Ledamot | Under perioden avslutat | |
Fastighetsaktiebolaget Järnbäraren | Suppleant | Pågående | |
Stacke Sourcing AB | Ledamot /Vd | Pågående | |
Stacke Engineering & Products AB | Ledamot, Ordförande | Pågående | |
Nordåker Industri AB | Ledamot, VD | Pågående | |
Walfridssons Armaturfabrik AB | Ledamot | Under perioden avslutat | |
SGV Produktion AB | Ledamot | Under perioden avslutat | |
Stacke Mattssons AB | Ledamot | Under perioden avslutat | |
Delägarskap över 10% de senaste 5 åren | |||
Bolag | Kapital (%) | Röster (%) | Tidsperiod |
Stacke Engineering & Products AB | 25 | 25 | Pågående |
Stacke Sourcing AB | 25 | 25 | Under perioden avslutat |
Nordåker Industri AB | 100 | 100 | Pågående |
Övrig information om styrelseledamöterna och de ledande befattningshavarna
Ingen av de personer som nämns under rubrikerna Styrelse, Ledande befattningshavare samt Revisor, har under den senaste femårsperioden deltagit i någon konkurs, dömts i bedrägerirelaterade mål, ej heller deltagit i likvidation, konkursförvaltning eller innehar ett skuldsaldo i Kronofogdemyndighetens register. Xxxx Xxxx delgavs misstanke i november 2017 gällande grovt insiderbrott men friades under 2018 För övriga personer enligt ovan har det under den senaste femårsperioden inte funnits från myndigheters sida några anklagelser och/eller sanktioner mot någon av de nämnda personerna. Ingen av personerna har under den senaste femårsperioden heller förbjudits av domstol att ingå som medlem av emittents förvaltnings-, lednings- eller kontrollorgan eller från att ha ledande eller övergripande funktioner hos en emittent.
Xxxxxx Xxxxxx och Xxxxx Xxxxx är svågrar. Förutom det finns mellan personerna som ingår i Bolagets förvaltnings-, lednings- och kontrollorgan inga familjeband. Person i ledning och styrelse om hur mycket aktier de äger i Bolaget. Några av personerna äger aktier och har därmed privata intressen i Bolaget.
Insynspersoners innehav
Insynsperson | Xxxxx aktier | % av kapitalet och röster |
Xxxx Xxxx, via bolag | 50 000 000 | 8,90% |
Xxx Xxxxxxxxx, via bolag | 39 635 899 | 7,00% |
Xxxx Xxxxx, via bolag | 24 266 665 | 4,30 % |
Xxxxx Xxxxx | 4 000 000 | 0,70% |
Totalt | 117 902 564 | 20,90% |
Xxxxx Xxxxxxx vid JF Revision AB i Täby är revisor för Bolaget. JF Revision AB Propellervägen 4B 183 62 TÄBY
Tel: 08 - 000 000 00
Legala frågor och kompletterande information
Allmän information
Amnode AB, med organisationsnummer 556722- 7318 registrerades hos Bolagsverket den 2007-02-03. Bolagets associationsform är ett publikt aktiebolag och regleras av aktiebolagslagen (2005:551). Bestämmelserna i bolagsordningen är inte mer långtgående än aktiebolagslagen vad gäller förändringar av aktieägares rättigheter.
Aktierna i Bolaget är fritt överlåtbara. Styrelsen säte är registrerat i Gnosjö kommun, Jönköpings län. Huvudkontorets adress är Box 00 000, 000 00 Xxxxxxxxx.
Väsentliga avtal
Koncernen har endast ingått avtal med hänsyn till Koncernens verksamhet av normalkaraktär för ett moderbolag med dotterbolag och vars aktie är noterat på en publik marknadsplats. Koncernen anser sig inte vara beroende av några industriella eller kommersiella avtal som ingåtts med Koncernen kunder och leverantörer.
Transaktioner med närstående
Under 2018 har följande transaktioner med närstående gjorts inom Amnode koncernen:
• Styrelsens ordförande Xxxx Xxxx har genom bolag erhållit ersättning för leasad maskinutrustning samt utfört konsulttjänster med 567 TSEK.
• VD Xxx Xxxxxxxxx har genom bolag utfört konsulttjänster mot en ersättning av 1 934 TSEK.
• Xxxxxx Xxxxxx har genom bolag erhållit 736 TSEK för hyra av tillhandahållen maskinutrustning.
Under de första nio månaderna 2019 har följande transaktioner med närstående gjorts inom Amnode koncernen:
• Xxx Xxxxxxxxx har genom bolag utfört konsulttjänster mot en ersättning av 945 TSEK.
• Xxxx Xxxx har genom bolag utfört konsulttjänster samt erhållit ersättning för leasad maskinutrustning med 623 TSEK.
• Xxxxxx Xxxxxx och Xxxxx Xxxxx har genom bolag erhållit 682 TSEK för hyra av tillhandahållen maskinutrustning.
Samtliga transaktioner med närstående har skett på marknadsmässiga villkor eller lägre.
Förvärv och avyttringar
Under april 2018 förvärvades samtliga utestående aktier (5%) i AM Stacke Group AB för 0,4 MSEK. AMSG är nu ett helägt dotterbolag till Amnode. Bolaget har inte genomfört förvärv eller avyttringar under 2019.
Försäkringar
Koncernens försäkringsskydd bedöms tillräckligt för att täcka potentiella risker.
Tvister och rättsliga förfaranden
Koncernen har inte varit part i rättsliga förfaranden eller tvister under de senaste 12 månaderna.
Xxxxx, tillstånd och regler
Amnode bedriver ingen miljöfarlig verksamhet. Styrelsen bedömer att Koncernen uppfyller gällande regler och bestämmelser samt innehar i förekommande fall erforderliga tillstånd med avseende på den bedrivna verksamheten.
Personal
Antalet anställda per den 31 december 2018 utgång var 42 (44 per den 31 december 2017). Medelantalet anställda under
perioden uppgick till 44 (46). Medelantalet anställda under perioden 2019-01-31 – 2019-09-30 uppgick till 43 (43).
Teckningsförbindelser och garantiåtagande
Teckningsförbindelser och garantiåtaganden har åtagits i den föreliggande företrädesemissionen.
Aktieägaravtal och andra överenskommelser
Styrelsen har ingen kännedom om något aktieägaravtal eller annan överenskommelse mellan Koncernens olika aktieägare.
Handlingar tillgängliga för inspektion
Lock-up
Bolaget har inga lock-up-avtal med några av sina aktieägare.
Väsentliga händelser efter periodens utgång
I samband med att Bolaget offentliggjorde delårsrapporten för tredje kvartalet 2019 kommunicerades följande: Amnode AB har i tiden efter bokslutsdagen (2019-09-30) sagt upp de flesta leveransavtalen med sina kunder till omförhandling, vilket varit nödvändigt för att säkra bolagets vinstintjäningsförmåga idag och framåt. Kunder som svarar för cirka 60 procent av bolagets försäljningsintäkter har gått med på att ingå nya avtal på för Amnode mer förmånliga villkor. Det pågår för närvarande diskussioner med flera kunder, däribland en av bolagets större kunder, och det är i dagsläget osäkert om bolaget kommer att kunna finansiera sin verksamhet i tolv månader framöver.
Extra stämman den 30 december 2019 i Amnode beslutade i enlighet med styrelsens utsända förslag att ändra bolagsordningen avseende en utökning av antalet aktier i bolaget, en minskning av aktiekapitalet samt att genomföra en emission med företrädesrätt för befintliga aktieägare.
Extra bolagsstämman beslutade att:
• ändra bolagets bolagsordning genom att § 4 får följande lydelse: ”Aktiekapitalet skall utgöra lägst 3 000 000 kronor och
högst 12 000 000 kronor. Antalet aktier skall vara lägst 500 000 000 och högst 2 000 000 000 stycken.”
• minska bolagets aktiekapital med 24 867 846,388 kronor för avsättning till fritt eget kapital. Minskningen ska ske utan indragning av aktier. Efter minskningen uppgår bolagets aktiekapital till 3 391 069,962 kronor, fördelat på 565 178 327 aktier, envar med ett kvotvärde om 0,006 kronor.
• godkända styrelsens förslag av den 12 december 2019 om nyemission av aktier med företrädesrätt för bolagets aktieägare. Aktiekapitalet ökas enligt följande, - En aktie ger rätt att teckna två nya aktier vilket innebär att Bolagets aktiekapital om 3 391 069,962 kan ökas med maximalt 6 782 139,924 kronor till 10 173 209,886 kronor. Bolaget skall ge ut maximalt 1 130 356 654 aktier. För aktie skall betalas kontant 0,008 kr, överkursen 0,002 kr tillförs bolagets överkursfond.
Redovisningsprinciper
Amnode AB tillämpar årsredovisningslagen samt Bokföringsnämndens allmänna råd 2012:1 (K3) vid upprättandet av finansiella rapporter.
Handlingar införlivade genom hänvisning
• Delårsrapport 2019 Q3
• Årsredovisning för räkenskapsåret 2018 med revisionsberättelse
• Årsredovisning för räkenskapsåret 2017 med revisionsberättelse
• Koncernens revisor har inte granskat detta emissionsmemorandum utöver de årsredovisningar som införlivats genom hänvisning.
Upprättande av memorandum
Detta Memorandum har upprättats av Bolagets ledning och styrelse. Styrelsen har, så långt det är rimligt och möjligt, vidtagit alla försiktighetsåtgärder för att säkerställa att uppgifterna i Memorandum, såvitt de vet, överensstämmer med de faktiska förhållandena och att inget är utelämnat som skulle kunna påverka dess innebörd.
Rådgivare
Göteborg Corporate Finance AB, GCF, är finansiell rådgivare till Bolaget med anledning till förestående nyemission och har biträtt Bolaget i upprättandet av detta Memorandum. GCF erhåller en på förhand avtalad ersättning för utförda tjänster. GCF har inga ekonomiska intressen utöver detta uppdrag.
Dokument som inte införlivas genom hänvisningar
De delar av den finansiella informationen som inte har införlivats genom hänvisning är antingen inte relevanta för en investerare eller återfinns på annan plats i Memorandumet.
Styrelsens arbetsformer
Samtliga ledamöter är valda till nästa årsstämma. En styrelseledamot äger rätt att när som helst frånträda sitt uppdrag. Styrelsens arbete följer styrelsens fastställda arbetsordning. Verkställande direktörens arbete regleras genom instruktioner för VD. Såväl arbetsordning som instruktioner fastställs årligen av Bolagets styrelse.
Frågor som rör revisions- och ersättningsfrågor beslutas direkt av Bolagets styrelse.
Uppförandekoden
Svensk kod för bolagsstyrning skall tillämpas av samtliga bolag som har aktier upptagna till handel på en reglerad marknadsplats i Sverige. Koden behöver således inte tillämpas av Amnode.
Potentiella intressekonflikter
Vissa styrelseledamöter har ekonomiska intressen i form av aktieinnehav i Bolaget. Förutom detta förhållande förekommer mellan Bolaget och de personer som nämns under rubriken Styrelse, VD och övriga nyckelpersoner, inga intressekonflikter i samband med Erbjudandet. I samband med Erbjudandet som beskrivs i detta Memorandum har Göteborg Corporate Finance AB anlitats såsom rådgivare vid marknadsföringen av Erbjudandet. Därutöver har Mangold Fondkommission AB anlitats som emissionsinstitut för att assistera Xxxxxxx med den administration som Erbjudandet ger upphov till. Göteborg Corporate Finance AB och Mangold Fondkommission AB erhåller en på förhand avtalad ersättning för utförda tjänster i samband med genomförandet av Erbjudandet.
Finansiell kalender
• Bokslutskommuniké för 2019 28 februari 2020
• Delårsrapport, Q1 2020 Maj 2020
• Delårsrapport, Q2 2020 Augusti 2020
• Delårsrapport, Q3 2020 November 2020
Företagsfakta
Firmanamn: Amnode AB Bolagskategori: Bolaget är publikt (publ) Säte: Gnosjö kommun, Jönköpings län Land: Sverige
Organisationsnummer: 556722-7318
Bolagsbildning: 2007-02-03 Juridisk form: Publikt bolag Lagstiftning: Svensk rätt och svenska aktiebolagslagen Adress: Box 17217, 104 62 Stockholm
Finansiella arrangemang
Teckningsförbindelser
Bolaget har erhållit teckningsförbindelser genom kontant betalning och kvittning. Styrelse, ledning, huvudägare och övriga aktieägare har ingått teckningsförbindelser, utan kostnad för bolaget, uppgående till minst 2 712 856 SEK, vilket motsvarar ca 30
% av Företrädesemissionen. Detta innebär att ca 30 % procent av emissionsbeloppet är säkerställt genom teckningsförbindelser. Nedanstående tabell visar en redogörelse för lämnade teckningsförbindelser.
Aktieägare | Teckningsförbindelser |
Membit Members Only AB (Xxxx Xxxx) | 800 000 SEK |
Samnode AB (Xxx Xxxxxxxxx) | 515 000 SEK |
Xxxxx Xxxxx med bolag | 373 800 SEK |
Lipco AB | 332 237 SEK |
Xxxx Xxxxxxxxx | 265 470 SEK |
Xxxxx Xxxxx | 64 000 SEK |
Nordåker Industri AB (Xxxxxx Xxxxxx) | 346 348 SEK |
Xxxx Xxxxxx | 16 000 SEK |
Totalt | 2 712 856 SEK |
Garantikonsortium
Ett garantikonsortium har i januari 2020 förbundit sig att teckna upp till 5 400 000 SEK. Det motsvarar cirka 60 procent av det totala emissionsbeloppet. Deltagandet från samtliga garanter är endast reglerat genom bindande skriftliga avtal. Inga medel är pantsatta eller spärrade för detta ändamål. Ersättning till garanterna för lämnade garantier är 12 procent av det garanterade beloppet kontant. Dessa ersättningar regleras efter emissionens avslutande. Garanternas åtagande begränsas till deras relativa andel av det totalt garanterade beloppet. Garantiavtalen slöts den den 23 januari 2020.
Samtliga garanter kan nås vi Göteborg Corporate Finance.
Garant | Garanterat belopp |
Formue Nord Markedsneutral | 2 400 000 SEK |
Dividend Sweden AB | 800 000 SEK |
Xxxxxxx Xxx | 400 000 SEK |
Xxxx Xxxx | 400 000 SEK |
Xxxxxx Xxxxxxxxxxx | 400 000 SEK |
Xxx Xxxxxxxxx | 250 000 SEK |
Xxxxxxx Xxxxxxxxx | 200 000 SEK |
Frostberget Invest AB | 200 000 SEK |
BGL Management AB | 175 000 SEK |
Xxxxxx Xxxxxxx | 175 000 SEK |
Totalt | 5 400 000 kr |
Aktieägare och aktiekapitalets utveckling
Alla aktier i Amnode är av ett och samma aktieslag och har lika rösträtt. Per den 31 december 2019 hade Xxxxxx AB två ägare via bolag, Xxx Xxxxxxxxx och Xxxx Xxxx, som var och en innehade aktier motsvarande fem procent eller mer av röste- och kapitalandelen i Bolaget och vars sammanlagda innehav motsvarade ca 16 % av Bolagets kapital. Per den 31 december 2019 hade Amnode AB cirka 2 000 aktieägare. Inga aktieägaravtal eller andra överenskommelser eller motsvarande avtal förekommer mellan några av Bolagets aktieägare som syftar till gemensamt inflytande över Bolaget.
Ägarbild före och efter Erbjudandet
Aktieägare | Xxxxxxx xxxxx aktier | % | TF nya aktier | Summa aktier efter emission | % efter emission vid full teckning |
Membit Members Only AB (Xxxx Xxxx) | 50 000 000 | 8,85% | 100 000 000 | 150 000 000 | 8,85% |
Samnode AB (Xxx Xxxxxxxxx) | 39 635 899 | 7,01% | 64 375 000 | 104 010 899 | 6,13% |
Xxxxx Xxxxx med bolag | 24 266 665 | 4,29% | 46 725 000 | 70 991 665 | 4,19% |
Avanza Pension | 23 923 102 | 4,23% | - | 23 923 102* | 1,41% |
LIPCO AB | 23 000 000 | 4,07% | 41 529 625 | 41 529 625 | 3,81% |
Nordnet Pensionsförsäkring | 21 657 802 | 3,83% | - | 21 657 802* | 1,28% |
Xxxx Xxxxxxxxx | 18 391 894 | 3,25% | 33 183 750 | 51 575 644 | 3,04% |
Sala Kebab AB | 18 040 000 | 3,19% | - | 18 040 000* | 1,06% |
Xxxxxxxx Xxxxxxxx | 8 000 000 | 1,42% | - | 8 000 000* | 0,47% |
Xxxxx Xxxxxxx | 7 431 030 | 1,31% | - | 7 431 030* | 0,44% |
Totalt | 234 346 392 | 41,46% | 285 813 375 | 520 159 767 | 30,68% |
*Xxxxx aktier utan deltagande i emissionen.
Aktiekapitalets utveckling
Samtliga av Amnodes aktier är emitterade och fullt betalda. Aktiekapitalet i Amnode får vara 3 000 000 SEK som lägst och 12 000 000 SEK som högst. Antalet aktier får vara lägst 500 000 000 och högst 2 000 000 000 stycken.
Aktiekapitalet har sedan Bolagets start 2007 fram till förestående Erbjudande utvecklats enligt följande:
År | Transaktion | Ökning antal aktier | Totala antalet aktier | Ökning av aktiekapitalet | Totalt aktiekapital |
2007 | Bolagets grundande | - | 7 978 000 | - | 1 995 |
2008 | Apportemission | 672 000 | 8 650 000 | 167 | 2 162 |
2009 | Nyemission | 21 625 000 | 30 275 000 | 5 407 | 7 569 |
2010 | Minskning aktiekapital | - | 30 275 000 | -6 056 | 1 513 |
2010 | Nyemission | 45 412 494 | 75 687 494 | 2 271 | 3 784 |
2011 | Nyemission | 24 719 800 | 100 407 294 | 1 236 | 5 020 |
2012 | Omvänd split 1:39 | 633 841 | 2 574 546 | - | 5 020 |
2013 | Apport- och nyemission | 812 691 | 3 387 237 | 1 585 | 6 605 |
2014 | Apportemission | 600 000 | 3 987 237 | 1 170 | 7 775 |
2014 | Apportemission | 964 480 | 4 951 717 | 1 881 | 9 656 |
2014 | Nyemission | 666 667 | 5 618 384 | 1 300 | 10 956 |
2015 | Nyemission | 330 114 | 5 948 498 | 644 | 11 600 |
2015 | Apportemission | 2 346 150 | 8 294 648 | 4 575 | 16 175 |
2015 | Förändring av kvotvärde | - | - | -12 857 | 3 318 |
2015 | Nyemission | 8 294 648 | 16 589 296 | 829 | 4 147 |
2016 | Nyemission | 49 676 888 | 66 266 184 | 12 442 | 16 589 |
2017 | Nyemission | 20 866 668 | 87 223 852 | 5 217 | 21 806 |
2017 | Minskning aktiekapital | - | 87 223 852 | -17 445 | 4 361 |
2017 | Nyemission | 87 223 852 | 174 447 704 | 8 722 | 13 083 |
2018 | Nyemission | 139 558 163 | 314 005 867 | 6 978 | 15 700 |
2019 | Nyemission | 251 172 460 | 565 178 327 | 12 559 | 28 259 |
2020 | Minskning aktiekapital | - | 565 178 327 | -24 868 | 3 391 |
2020 | Nyemission* | 1 130 356 654 | 1 000 000 000 | 6 782 | 10 173 |
*Vid fulltecknad emission
Bolagsordning
Amnode AB, xxx.xx 556722-7318
§ 1 Bolagets firma är Amnode AB. Bolaget är publikt (publ).
§ 2 Styrelsen skall ha sitt säte i Gnosjö kommun, Jönköpings län. Årsstämman kan även hållas i Stockholms kommun.
§ 3 Bolaget skall äga, driva och förvalta företag som bedriver tillverkning och försäljning av varmpressade, gjutna, bearbetade och svarvade metallkomponenter samt idka därmed förenlig verksamhet.
§ 4 Aktiekapitalet skall utgöra lägst 3 000 000 kronor och högst 12 000 000 kronor. Antalet aktier skall vara lägst
500 000 000 och högst 2 000 000 000.
§ 5 Styrelsen skall bestå av lägst tre och högst åtta ledamöter med högst två suppleanter.
§ 6 För granskning av bolagets årsredovisning jämte räkenskaperna samt styrelsens och verkställande direktörens förvaltning skall bolaget ha en eller två revisorer med eller utan motsvarande antal suppleanter eller ett eller två registrerade revisionsbolag.
§ 7 Kallelse till årsstämma samt till extra bolagsstämma där fråga om ändring av bolagsordningen kommer att behandlas skall utfärdas tidigast sex och senast fyra veckor före stämman. Kallelse till annan extra bolagsstämma skall utfärdas tidigast sex och senast två veckor före stämman.
Kallelse till bolagsstämma skall ske genom annonsering i Post- och Inrikes Tidningar och på bolagets webbplats samt genom utskick av pressrelease. Att kallelse har skett skall annonseras i den rikstäckande dagstidningen Dagens Industri.
Aktieägare får delta i bolagsstämma endast om han anmäler detta till bolaget senast den dag som anges i kallelsen till stämman. Denna dag får inte infalla tidigare än femte vardagen före stämman.
Aktieägare får vid bolagsstämman medföra ett biträde, dock endast om aktieägaren gjort anmälan härom enligt föregående stycke.
§ 8 Styrelsens ordförande eller den styrelsen därtill utsett öppnar bolagsstämman och leder förhandlingarna till dess ordförande valts.
§ 9 Bolagets räkenskapsår skall omfatta tiden 1 januari - 31 december.
§ 10 Årsstämma skall hållas årligen inom sex månader efter räkenskapsårets ut- gång.
På årsstämma skall följande ärenden förekomma till behandling:
1. Val av ordförande vid stämman;
2. Upprättande och godkännande av röstlängd;
3. Godkännande av dagordning;
4. Val av en eller två justeringsmän;
5. Prövning av om stämman blivit behörigen sammankallad;
6. Framläggande av årsredovisningen och revisionsberättelsen samt koncernredovisningen och koncernrevisionsberättelsen;
7. Beslut om
a. fastställande av resultaträkningen och balansräkningen samt koncernresultaträkningen och koncernbalansräkningen,
b. dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust enligt den fastställda balansräkningen,
c. ansvarsfrihet åt styrelseledamöterna och verkställande direktören;
8. Fastställande av antalet styrelseledamöter och suppleanter samt, i förekommande fall, antalet revisorer och revisorssuppleanter;
9. Fastställande av arvoden åt styrelsen och, i förekommande fall, revisorer;
10. Val av styrelseledamöter och styrelsesuppleanter samt, i förekommande fall, revisor och revisorssuppleant eller registrerat revisionsbolag;
11. Annat ärende, som ankommer på stämman enligt aktiebolagslagen (2005:551) eller bolagsordningen.
Vid bolagsstämma får varje röstberättigad rösta för fulla antalet av honom ägda och företrädda aktier utan begränsning i röstetalet.
§ 11 Den som inte är aktieägare i bolaget skall, på de villkor som styrelsen bestämmer, ha rätt att närvara eller på annat sätt följa förhandlingarna vid bolagsstämma.
§ 12 Styrelsen får inför bolagsstämma samla in fullmakter på bolagets bekostnad enligt det förfarande som anges i 7 kap. 4§ andra stycket i aktiebolagslagen (2005:551).
§ 13 Bolagets aktier skall vara registrerade i ett avstämningsregister enligt lagen (1998:1479) om kontoföring av finansiella instrument.
Antagen på den extra bolagsstämman den 30 december 2019
Bolaget Amnode AB Box 17217
104 62 Stockholm
Besöksadress: Xxxxxxxxx 00 , 000 00 Xxxxxxxxx VD Xxx Xxxxxxxxx,
Ordf Xxxx Xxxx, tel +46 (0)00-000 00 00 xxx.xxxxxx.xx
Email: xxxx.xxxx@xxxxxx.xx & xxx.xxxxxxxxx@xxxx.xx
Rådgivare
Göteborg Corporate Finance AB Xxxxxxxxxxxxxxx 00
412 71 Göteborg
Telefon: 000-00 00 00, xxx.xxx.xx Email: xxxx@xxx.xx
Emissionsinstitut
Mangold Fondkommission AB Box 55691
102 15 Stockholm
Telefon: 00-000 00 000 xxx.xxxxxxx.xx Email: xxxx@xxxxxxx.xx
Revisionsbyrå
JF Revision AB Xxxxxxxxxxxxxx 0 B
183 62 Stockholm
Auktoriserad revisor Xxxxx Xxxxxxxx, Telefon: 00-000 000 00, xxx.xxxxxxxxxx.xx Email: xxxx@xxxxxxxxxx.xx
Marknadsplats
Spotlight Stock Market Klarabergsviadukten 63, 9tr
101 23 Stockholm
Telefon: 00-000 00 000, xxx.xxxxxxxxxxxxxxxxxxxx.xxx Email: xxxx@xxxxxxxxxxxxxxxxxxxx.xxx