Managed Futures
Managed Futures
Placeringskorgens stadgar, gäller från 16.3.2020
Centrala villkor för placerings- korgen
• Placeringskorgens namn:
Mandatum Life Managed Futures
• Skydd av placeringskorgens värde:
Placeringskorgen har inget kapi- talskydd.
• Placeringskorgens portföljför- valtare:
Mandatum Livförsäkringsaktie- bolag
• Startdag för placeringskorgens verksamhet: 16.3.2020
• Försäljningstid: Fortlöpande
• Placeringstid: Fortlöpande
• Placeringskorgens andelsvärde: Placeringskorgens andelsvärde beräknas varje bankdag.
• Placeringskorgens årliga för- valtningsavgift: Placeringskor- gen har ingen förvaltningsavgift.
Definition av placeringskor- gen
Placeringskorgen är ett placerings- objekt som ägs av Mandatum Liv- försäkringsaktiebolag (nedan För- säkringsbolaget) och som kan kny- tas till den fondanknutna livförsäk- ring och det kapitaliseringsavtal (nedan gemensamt Avtalet) som fastställs av Försäkringsbolaget, varvid placeringskorgens tillgångar placeras i enlighet med placerings- strategin.
Placeringskorgen utdelar ingen av- kastning. En eventuell avkastning läggs till andelens värde. Place- ringskorgens avkastning baserar sig på avkastningsutvecklingen i place- ringskorgens tillgångar.
Såvida inte annat fastställs i dessa stadgar, tillämpas på placeringskor- gen de bestämmelser i villkoren för Avtalet som gäller placeringsobjekt. På begäran fås en översikt över
placeringskorgen från Försäkrings- bolaget.
Placeringskor- gens placerings- strategi
Målet med placeringskorgens pla- ceringsverksamhet är på lång sikt en positiv, absolut avkastning. Försäk- ringsbolaget bär inte ansvaret i hän- delse av att målet med placerings- korgens placeringsverksamhet inte uppnås.
Placeringskorgen placerar sina till- gångar i fonden Mandatum Life Managed Futures Fund (xxxxx Xxx- fonden) som förvaltas av fondbola- get Mandatum Life Fund Manage- ment S.A. samt av likviditetshante- ringsorsaker delvis i insättningar i euro och US-dollar.
Placeringskorgens mål är att Mål- fondens andel av placeringskorgens tillgångar alltid är minst 95 %. Mål- fondens andel kan emellertid tillfäl- ligt avvika från målet exempelvis i samband med i förhållande till pla- ceringskorgens storlek stora teck- ningar och inlösen.
Placeringskorgens basvaluta är euro. Investerarna bär emellertid va- lutarisken för eventuella placeringar i annan valuta än euro.
Placeringskor- gens riskprofil
Placeringskorgen har en avkast- nings- och kapitalrisk som är typisk för produkter som placerar på aktie- marknaden. Investeraren bär risken för att placeringen inte genererar nå- gon avkastning. Dessutom kan in- vesteraren förlora det kapital som han eller hon placerat i placerings- korgen delvis eller i sin helhet. Pla- ceringskorgen har inget kapital- skydd.
Eftersom placeringskorgen huvud- sakligen inkluderar placeringar i
andra valutan än euro, inverkar för- ändringarna i valutakurserna på pla- ceringskorgens värdeutveckling.
Placeringskorgen omfattas inte av Ersättningsfonden för investerare eller Insättningsgarantifonden.
Investerarmål- grupp
Placeringskorgen lämpar sig för in- vesterare som på lång sikt eftersträ- var en positiv, absolut avkastning och som godkänner den risk att för- lora kapitalet och/eller avkast- ningen delvis eller i sin helhet.
Placeringskor- gens arvoden och kostnader
För placeringskorgen uppbärs ingen förvaltningsavgift. Eventuella kost- nader som hänför sig till placerings- korgens placeringar, såsom trans- aktionskostnader samt eventuella skatter och övriga offentligrättsliga avgifter, avdras dagligen från place- ringskorgens värde vid beräkningen av andelens värde och debiteras inte separat. För Målfonden debiteras den förvaltningsavgift och avkast- ningsrelaterade avgift som fonden uppbär samt övriga kostnader i en- lighet med Målfondens stadgar. Av- gifterna har beaktats vid beräk- ningen av andelens värde.
Beräkning av placeringskor- gens värde
Placeringskorgens värde beräknas genom att man från placeringskor- gens tillgångar drar av de skulder som ansluter sig till placeringskor- gen, såsom de kostnader som hänför sig till placeringarna. De fondande- lar, värdepapper, penningmarknads- instrument och derivatinstrument som ingår i placeringskorgen värde- ras till gällande marknadsvärde.
Värdepapper, för vilka ett tillförlit- ligt marknadsvärde inte finns att tillgå, värderas enligt objektiva kri- terier. Placeringskorgens värde upp- ges i euro.
På placeringskorgen beräknas vär- det varje sådan dag när inlånings- bankerna allmänt har öppet i Fin- land (bankdag). Försäkringsbolaget kan avbryta beräkningen av place- ringskorgens värde med anledning av att placeringskorgens placeringar är föremål för förändringar, mark- nadsavbrott eller andra motsva- rande orsaker tills värdeberäk- ningen kan genomföras i normal ordning.
Beräkning av placeringskor- gens andels- värde
Värdet på en andel i placeringskor- gen utgörs av placeringskorgens värde dividerat med antalet andelar i placeringskorgen i omlopp. Värdet på en andel i placeringskorgen kan uppdelas i bråkdelar. En andel i pla- ceringskorgen består av tio tusen (10 000) lika stora bråkdelar.
Det senaste värdet på en andel i pla- ceringskorgen finns att få från För- säkringsbolaget samt på Försäk- ringsbolagets webbplats.
Teckning och inlösen av ande- lar i placerings- korgen samt be- gränsningar i anslutning där- till
Med teckning av andelar i place- ringskorgen avses att en ny premie eller redan befintligt sparkapital inom ramen för kundens Avtal binds vid placeringskorgens andels- värde. Med inlösen av andelar i
placeringskorgen avses uttag av sparkapital som bundits vid place- ringskorgen inom ramen för Avtalet eller överföring av sparkapitalet till en annan placeringskorg eller något annat placeringsobjekt. Försäk- ringsbolaget kan besluta till vilket antal eller belopp andelar minst ska tecknas eller inlösas på en gång.
Försäkringsbolaget har rätt att inte godkänna teckningar som görs i pla- ceringskorgen. Försäkringstagaren har rätt att lyfta sitt sparkapital i pla- ceringskorgen i enlighet med villko- ren för Avtalet.
Försäkringsbolaget har rätt att för- kasta ett teckningsuppdrag, om bo- laget inte har fått de uppgifter som behövs för verkställande av teck- ning. Försäkringsbolaget kan ut- färda mer ingående anvisningar om hur teckning av korgandelar sker ut- omlands eller i någon annan valuta än euro.
Värdet på en andel i placeringskor- gen vid inlösen fastställs till kursen för den dag då nödvändiga avytt- ringar av placeringsobjekt har regi- strerats och beaktats i beräkningen av placeringskorgens värde. Inlö- senuppdrag verkställs i den ordning som de inkommit. Avtalet kredite- ras med inlösenpriset efter att inlö- sen verkställts tidigast den bankdag som följer efter dagen för inlösen.
Inlösenuppdrag kan annulleras end- ast med Försäkringsbolagets sam- tycke. Försäkringsbolaget har rätt att begränsa inlösen på grund av marknadsavbrott eller andra mot- svarande orsaker.
Placeringskor- gens verksamhet upphör
Försäkringsbolaget har rätt att av- sluta placeringskorgens verksam- het. När placeringskorgens verk- samhet upphör ska försäkringstaga- ren, inom en skälig tidsfrist som Försäkringsbolaget fastställer, upp- ge vid vilket placeringsobjekts
värdeutveckling han eller hon öns- kar att hans eller hennes sparkapital ska bindas. Om försäkringstagaren inte handlar på detta sätt, har För- säkringsbolaget rätt att överföra de försäkringsbesparingar som bundits vid korgen till övriga placeringsob- jekt som bolaget väljer.
Innehav av pla- ceringskorgen och dess andelar samt rättigheter till korgen och dess andelar
Försäkringstagaren eller förmånsta- garna har inte äganderätt eller andra rättigheter till den placeringskorg som knutits till Avtalet eller till dess andelar. Äganderätten till andelar i den korg som knutits till Avtalet och de placeringsinstrument som hör till korgen tillfaller Försäkringsbolaget.
Ändringar som gäller place- ringskorgen
Försäkringsbolaget har rätt att byta ut placeringskorgens portföljförval- tare och göra ändringar i placerings- korgens stadgar. Försäkringsbola- get underrättar försäkringstagarna om eventuella ändringar.
Åtgärdsbe- gränsningar som gäller pla- ceringskorgen
Försäkringsbolaget har rätt att be- gränsa inlösen eller teckning av an- delar i placeringskorgen, om be- gränsningen anses vara nödvändig för att skydda övriga försäkringsta- gares intressen.
Skatter och myndighetsav- gifter
Om indirekta skatter eller andra av myndighet fastställda avgifter som ankommer på Försäkringsbolaget att betala med stöd av lag eller myn- dighetsföreskrifter påförs place- ringskorgen eller placeringsobjekt i
den, har Försäkringsbolaget rätt att debitera placeringskorgen med mot- svarande belopp.
Bestämda dagar
Om någon av de bestämda dagar som anges i dessa stadgar inte är en bankdag, betraktas som ifrågava- rande bestämda dag den första bankdagen som infaller efter den bestämda dagen.
Risker som hän- för sig till place- ringskorgen
MARKNADSRISK
På placeringsobjekten inverkar marknadsrisken, dvs. den risk som härrör från den allmänna ekono- miska utvecklingen, med andra ord från faktorer som omfattande inver- kar på den ekonomiska ställningen för emittenter med verksamhet på marknaden och/eller på att värdet på en placering förändras till följd av en förändring i de ekonomiska ut- sikterna.
AVKASTNINGSRISK
Placeringskorgens värdeutveckling är beroende av värdeutvecklingen på målmarknaden som kan variera under placeringstiden. Inga garan- tier kan ges för värdeutvecklingen på målmarknaden. Placeringarnas historiska utveckling utgör ingen garanti för deras framtida avkast- ning. En placering i placeringskor- gen är inte samma sak som en pla- cering direkt på målmarknaden.
RÄNTERISK
Ränterisken orsakas av att place- ringskorgens värde förändras till följd av en förändring i marknads- räntorna.
KREDITRISK
Med kreditrisk avses förlust eller försämring av ekonomisk ställning till följd av att värdepapperets emit- tent eller någon annan gäldenär inte fullföljer sina förbindelser. Investe- raren bär risken för att placeringen kan gå förlorad i sin helhet eller
delvis i händelse av att kreditrisken realiseras.
MOTPARTSRISK
Motpartsrisken hänför sig till den andra parten i ett finansierings- eller derivatavtal och realiseras, om mot- parten inte kan eller vill fullgöra sina åligganden. Om motpartsrisken realiseras är marknadsvärdet av det avtal som ingåtts med motparten ex- ponerat för risken. Investeraren bär risken för att placeringen kan gå för- lorad i sin helhet eller delvis, om motpartsrisken realiseras på grund av derivatmotpartens insolvens in- nan placeringen löses in.
VALUTARISK
Om placeringsobjekten inkluderar placeringar i någon annan valuta än euro, kan förändringarna i valuta- kurserna inverka på placeringsob- jektets värdeutveckling.
LIKVIDITETSRISK
Med marknadslikviditetsrisk avses risken att placeringarna inte kan el- ler svårligen kan realiseras eller täckas till gällande marknadspris, eller att man inte kan fastställa ett värde för placeringarna, eftersom marknaden inte är tillräckligt djup eller inte fungerar på grund av nå- gon störning. Som en följd av en marknadsstörning kan man bli tvungen att fastställa placeringarnas värde vid avvikande tidpunkt och på avvikande sätt.
Xxxxxx och an- märkningar som hänför sig till fondanknutna försäkringar
Placeringsverksamhet är alltid före- nat med risker. Värdeutvecklingen i fondanknutna försäkringar och kapitaliseringsavtal baserar sig på värdeutvecklingen i de placerings- objekt som försäkringstagaren valt, såsom exempelvis placeringskor- gar, placeringsfonder, index, valu- tor, nyttigheter eller aktier. Place- ringsobjektens värde kan stiga eller
sjunka och försäkringstagaren bär risken för de ekonomiska följderna av sina placeringsbeslut och för att försäkringsbesparingarna kan gå förlorade. Placeringsobjektens hi- storiska utveckling utgör ingen ga- ranti för den framtida avkast- ningen.
I uppgifterna om och kalkylerna för placeringsobjektens avkastning, ar- voden och kostnader har försäk- ringens och kapitaliseringsavtalets kostnader inte beaktats.
Försäkringstagaren beslutar själv- ständigt om valet av placeringsob- jekt i enlighet med sina placerings- mål och bär risken för att försäk- ringsbesparingarna kan minska i värde eller gå förlorade.
Försäkringsbolaget eller dess om- bud ansvarar inte för placeringsob- jektens värdeutveckling eller för valet av de placeringsobjekt som knutits till försäkringen.
Försäkringsbolaget kan under för- säkringens giltighetstid byta ut de placeringsobjekt som kan väljas till försäkringen eller de kapitalförval- tare som förvaltar placeringsobjek- ten.
Uppgifterna om placeringsobjekten och placering i övrigt har lämnats endast i informationssyfte och de givna uppgifterna kan inte anses som en rekommendation att teckna, hålla kvar eller byta vissa place- ringsobjekt eller att vidta andra åt- gärder som inverkar på
försäkringens värdeutveckling. Försäkringstagaren bör omsorgs- fullt ta del av försäkringens och placeringsobjektens villkor och prospekt innan han eller hon teck- nar försäkring, gör ändringar i för- säkringen eller fattar beslut om val eller byte av placeringsobjekt.
Ändringar i lagstiftning, andra fö- reskrifter och myndigheternas för- farande eller beslut av domstol kan inverka på Försäkringsbolagets af- färsverksamhet, ekonomiska ställ- ning och resultatet av dess verk- samhet samt på marknadsvärdet av placeringskorgens placeringar.
Därtill bär investeraren risken när det gäller eventuella effekter på försäkringsprodukterna till följd av ändringar i beskattningen.
Placeringskorgen är ett placeringsobjekt som ägs av Mandatum Life och som kan knytas till fondanknutna försäkringar och kapitaliseringsavtal.
Försäkringen och kapitaliseringsavtalet beviljas av och placeringskorgen tillhandahålls av
MANDATUM LIVFÖRSÄKRINGSAKTIEBOLAG POSTADRESS XX 000, 00000 XXXXXXXXXXX