FİNANSALTABLOLARA AİT DİPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiştir)

FİNANSALTABLOLARA AİT DİPNOTLAR

(Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiştir)

İÇİNDEKİLER		Sayfa No
KONSOLİDE BİLANÇO		I-II
KONSOLİDE KAPSAMLI GELİR TABLOSU		III
KONSOLİDE ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOSU		IV
KONSOLİDE NAKİT AKIM TABLOSU		V
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN NOTLAR		1-56
NOT 1	Şirketin Organizasyonu ve Faaliyet Konusu	1-3
NOT 2	Finansal Tabloların Sunumuna İlişkin Esaslar	3-21
NOT 3	İşletme Birleşmeleri	22-24
NOT 4	İş Ortaklıkları	24
NOT 5	Bölümlere Göre Raporlama	25-26
NOT 6	Nakit ve Nakit Benzerleri	27
NOT 7	Finansal Yatırımlar	27
NOT 8	Finansal Borçlar	28
NOT 9	Diğer Finansal Yükümlülükler	28
NOT 10	Ticari Alacak ve Borçlar	29
NOT 11	Diğer Alacak ve Borçlar	30
NOT 12	Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacak ve Borçlar	31
NOT 13	Stoklar	31
NOT 14	Canlı Varlıklar	31
NOT 15	Devam Eden İnşaat Sözleşmelerine İlişkin Varlıklar ve Hakediş Bedelleri (net)	31
NOT 16	Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar	31
NOT 17	Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller	31
NOT 18	Maddi Duran Varlıklar	32
NOT 19	Maddi Olmayan Duran Varlıklar	33
NOT 20	Şerefiye	33
NOT 21	Devlet Teşvik ve Yardımları	33
NOT 22	Karşılıklar, Koşullu Varlık Ve Yükümlülükler	34-35
NOT 23	Taahhütler	35
NOT 24	Çalışanlara Sağlanan Faydalar	36
NOT 25	Emeklilik Planları	36
NOT 26	Diğer Varlık ve Yükümlülükler	37
NOT 27	Özkaynaklar	38-39
NOT 28	Satışlar ve Satışların Maliyeti	40
NOT 29	Araştırma ve geliştirme giderleri, pazarlama, satış ve dağıtım giderleri, genel yönetim giderleri	40-41
NOT 30	Niteliklerine Göre Giderler	41
NOT 31	Diğer Faaliyetlerden Gelir/Giderler	42
NOT 32	Finansal Gelirler	42
NOT 33	Finansal Giderler	42
NOT 34	Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar ve Durdurulan Faaliyetler	43
NOT 35	Vergi Varlık Ve Yükümlülükleri (ertelenmiş varlık ve yükümlülükler dahil)	43-44
NOT 36	Hisse Başına Kazanç	44
NOT 37	İlişkili Taraf Açıklamaları	45
NOT 38	Finansal Araçlardan Kaynaklanan Risklerin Niteliği ve Düzeyi	46-55
NOT 39	Finansal Araçlar (Gerçeğe Uygun Değer Açıklamaları ve Finansal Riskten Korunma Muhasebesi Çerçevesindeki Açıklamalar)	55
NOT 40	Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar	56
NOT 41	Finansal tabloların önemli ölçüde etkileyen ya da finansal tabloların açık, yorumlanabilir ve anlaşılabilir olması açısından açıklanması gereken diğer hususlar	56

		Bağımsız Denetimden
		Geçmiş	Geçmiş
	Dipnot Referansları	Cari Dönem	Geçmiş Dönem
		31.12.2010	31.12.2009
VARLIKLAR
Dönen Varlıklar		82.083.257	2.229.966
Nakit ve Nakit Benzerleri	6	2.651.314	102.365
Finansal Yatırımlar	7	0	0
Ticari Alacaklar
İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar	10, 37	77.728	16.062
Diğer Ticari Alacaklar	00	00.000.000	549.464
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar	12	0	0
Diğer Alacaklar
İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar	11, 37	50.502	4.748
Diğer Alacaklar	11	102.568	9.389
Stoklar	00	00.000.000	0.000.000
Canlı Varlıklar	14	0	0
Diğer Dönen Varlıklar	26	8.268.516	51.615
(Ara toplam)		81.115.070	2.229.966
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar ve Durdurulan Faaliyetler	34	968.187	0
Duran Varlıklar		47.539.569	20.883.904
Ticari Alacaklar	10
İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar	10, 37	0	0
Diğer Ticari Alacaklar	10	0	0
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar	12	0	0
Diğer Alacaklar	11
İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar	11, 37	0	0
Diğer Alacaklar	11	0	0
Finansal Yatırımlar	7	0	0
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar	16	0	3.500.491
Canlı Varlıklar	14	0	0
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller	17	0	0
Maddi Duran Varlıklar	18	8.763.424	7.053.220
Maddi Olmayan Duran Varlıklar	19	52.088	0
Şerefiye	00	00.000.000	00.000.000
Ertelenmiş Vergi Varlığı	35	386.038	261.022
Diğer Duran Varlıklar	26	24.398	0
TOPLAM VARLIKLAR		129.622.826	23.113.870

Takip eden notlar mali tabloların tamamlayıcı parçasını oluştururlar.

		Bağımsız Denetimden
		Geçmiş	Geçmiş
	Dipnot Referansları	Cari Dönem	Geçmiş Dönem
		31.12.2010	31.12.2009
KAYNAKLAR
Xxxx Xxxxxx Yükümlülükler		95.679.987	4.661.715
Finansal borçlar	8	31.148.454	10.390
Diğer finansal yükümlülükler	9	0	0
Ticari Borçlar
İlişkili Taraflardan Ticari Borçlar	10, 37	9.702	1.845.421
Diğer Ticari Borçlar	00	00.000.000	0.000.000
Diğer Borçlar
İlişkili Taraflardan Diğer Borçlar	11, 00	00.000.000	0
Diğer Borçlar	11	53.291	590.934
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar	12	0	0
Devlet Teşvik ve Yardımları	21	0	0
Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü	35	387.017	5.124
Borç Karşılıkları	22	231.977	3.151
Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler	26	701.555	265.381
(Ara toplam)		95.679.987	4.661.715
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler	34	0	0
Uzun Vadeli Yükümlülükler		351.012	91.787
Finansal borçlar	8	0	0
Diğer finansal yükümlülükler	9	0	0
Ticari Borçlar
İlişkili Taraflardan Ticari Borçlar	10, 37	0	0
Diğer Ticari Borçlar	10	0	0
Diğer Borçlar
İlişkili Taraflardan Diğer Borçlar	11, 37	0	0
Diğer Borçlar	11	17.848	0
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar	12	0	0
Devlet Teşvik ve Yardımları	21	0	0
Borç Karşılıkları	22	0	0
Kıdem Tazminatı Karşılığı	24	251.115	83.637
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü	35	82.049	8.150
Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler	26	0	0
ÖZKAYNAKLAR		33.591.827	18.360.368
Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar		20.564.649	18.367.208
Ödenmiş Sermaye	00	00.000.000	00.000.000
Sermaye Düzeltmesi Farkları	27	6.517.309	6.517.309
Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)		0	0
Hisse Senedi İhraç Primleri	27	190.040	190.040
Değer Artış Fonları		1.893.536	741.500
Yabancı Para Çevrim Farkları		0	0
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler	27	653	653
Geçmiş Yıllar Kar/Zararları	27	-92.294	-922.483
Net Dönem Karı/Zararı		1.045.405	830.189
Azınlık Payları		13.027.178	-6.840
TOPLAM KAYNAKLAR		129.622.826	23.113.870

Takip eden notlar mali tabloların tamamlayıcı parçasını oluştururlar.

KONSOLİDE KAPSAMLI GELİR TABLOSU

(Tüm tutarlar TL olarak gösterilmiştir)

		Bağımsız Denetimden Geçmiş
	Dipnot Referansları	Cari Dönem	Önceki Dönem
		01.01.-31.12.2010	01.01.-31.12.2009
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER
Satış Gelirleri	00	00.000.000	0.000.000
Satışların Maliyeti (-)	28, 30	-82.389.399	-5.472.662
Ticari faaliyetlerden brüt kar(zarar)		7.369.012	2.698.929
Faiz, ücret, prim, komisyon, ve diğer gelirler	28	0	0
Faiz, ücret, prim, komisyon ve diğer giderler (-)	28	0	0
Finans sektörü faaliyetlerinden brüt kar(zarar)		0	0
BRÜT KAR/ZARAR		7.369.012	2.698.929
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)	29, 30	-2.261.701	-712.699
Genel Yönetim Giderleri (-)	29, 30	-2.657.621	-2.066.085
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)	29, 30	0	0
Diğer faaliyet gelirleri	31	2.360.486	295.599
Diğer faaliyet giderleri (-)	31	-311.793	-384.522
FAALİYET KARI/ZARARI		4.498.383	-168.778
Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların kar/zararlarındaki paylar	16	-18.475	1.410.890
(Esas faaliyet dışı) finansal gelirler	32	6.195.538	512.118
(Esas faaliyet dışı) finansal giderler (-)	33	-8.918.911	-1.058.412
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI/ZARARI		1.756.535	695.818
Sürdürülen faaliyetler vergi gelir/gideri		-454.240	181.092
Dönem vergi gelir/gideri	35	-376.708	-24.809
Ertelenmiş vergi gelir/gideri	35	-77.532	205.901
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI/ZARARI		1.302.295	876.910
DURDURULAN FAALİYETLER
Durdurulan faaliyetler vergi sonrası dönem karı/zararı	34	0	0
DÖNEM KARI/ZARARI		1.302.295	876.910
Diğer kapsamlı gelir
Finansal varlıklar değer artış fonundaki değişim		0	0
Duran varlıklar değer artış fonundaki değişim		0	0
Finansal riskten korunma fonundaki değişim		0	0
Yabancı para çevrim farklarındaki değişim		0	0
Emeklilik planlarından aktüeryal kazanç ve kayıplar		0	0
Özkaynak yöntemiyle değerlenen ortaklıkların diğer kapsamlı gelirlerinden paylar		0	0
Diğer kapsamlı gelir kalemlerine ilişkin vergi gelir/giderleri		0	0
DİĞER KAPSAMLI GELİR (VERGİ SONRASI)		0	0
TOPLAM KAPSAMLI GELİR		1.302.295	876.910
Dönem Kar/Zararının Dağılımı
Azınlık payları		256.890	46.721
Ana ortaklık payları		1.045.405	830.189
Toplam Kapsamlı Gelirin Dağılımı
Azınlık payları		256.890	46.721
Ana ortaklık payları		1.045.405	830.189
Hisse başına kazanç	36	0,00095	0,00075
Seyreltilmiş hisse başına kazanç	36	0	0
Sürdürülen faaliyetlerden hisse başına kazanç	36	0	0
Sürdürülen faaliyetlerden seyreltilmiş hisse başına kazanç	36	0	0

Takip eden notlar mali tabloların tamamlayıcı parçasını oluştururlar.

ESCORT TEKNOLOJİ YATIRIM A.Ş.

SERİ:XI NO:29 SAYILI TEBLİĞE GÖRE HAZIRLANMIŞ

01 XXXX 2010-31 ARALIK 2010 İLE 01 XXXX 2009-31 ARALIK 2009 DÖNEMLERİ İTİBARİYLE KONSOLİDE ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOSU

(Tüm tutarlar TL olarak gösterilmiştir)

	Ödenmiş Sermaye	Sermaye Düzeltmesi Farkları	Hisse Senedi İhraç Primleri	Değer Artış Fonları	Yabancı Para Çevrim Farkları	Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler	Geçmiş Yıl Karları (veya Zararları)	Net Dönem Karı (veya Zararı)	Azınlık Payları	Toplam
31.12.2008 Tarihi İtibariyle Önceden Raporlanan	11.010.000	6.517.309	190.040	0	0	653	3.569.755	(993.913)	(53.561)	20.240.283
Vergi Dairesiyle Uzlaşma (Dipnot: 2.3)	0	0	0	0	0	0	0	(1.413.005)		(1.413.005)
Özkaynak Yöntemiyle Konsolidasyon (Dipnot: 2.3)	0	0	0	0	0	0	0	(1.631.846)	0	(1.631.846)
Xxxxxxx Xxxxxx Xxxxxx (Dipnot: 2.3)	0	0	0	0	0	0	0	(453.473)	0	(453.473)
31.12.2008 - Yeniden Düzenlenmiş	11.010.000	6.517.309	190.040	0	0	653	3.569.755	(4.492.237)	(53.561)	16.741.959
Sermaye artırımı	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Nakit	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
İç kaynaklardan	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
İşletmenin aldığı kendi hisse senetleri	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Gelir tablosunda yer almayan kazanç ve kayıplar	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Yeniden değerleme fonu	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Yabancı para çevrim farkları	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Transfer	0	0	0	741.500	0	0	(4.492.238)	4.492.238	0	741.500
Diğer kazanç ve kayıplar	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Enflasyon düzeltme farkları	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Dağıtılan Temettü	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Dönem net karı (veya zararı)	0	0	0	0	0	0	0	830.189	46.721	876.910
31.12.2009 Tarihi İtibariyle	11.010.000	6.517.309	190.040	741.500	0	653	(922.483)	830.189	(6.840)	18.360.368
Sermaye artırımı	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Nakit	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
İç kaynaklardan	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
İşletmenin aldığı kendi hisse senetleri	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Gelir tablosunda yer almayan kazanç ve kayıplar	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Yeniden değerleme fonu	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Yabancı para çevrim farkları	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Transfer	0	0	0	0	0	0	830.189	(830.189)	0	0
Diğer kazanç ve kayıplar	0	0	0	1.152.036	0	0	0	0	0	1.152.036
Bağlı Ortaklık İktisabından Kaynaklanan Artış/Azalış	0	0	0	0	0	0	0	0	13.077.128	13.077.128
Enflasyon düzeltme farkları	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Dağıtılan Temettü	0	0	0	0	0	0	0	0	(300.000)	(300.000)
Dönem net karı (veya zararı)	0	0	0	0	0	0	0	1.045.405	256.890	1.302.295
31.12.2010 Tarihi itibariyle bakiye	11.010.000	6.517.309	190.040	1.893.536	0	653	(92.294)	1.045.405	13.027.178	33.591.827

Takip eden notlar mali tabloların tamamlayıcı parçasını oluştururlar.

		Bağımsız Denetimden
		Geçmiş	Geçmiş
	Dipnot Referansları	Cari Dönem	Geçmiş Dönem
		01.01.-31.12.2010	01.01.-31.12.2009
ESAS FAALİYETLERDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMLARI
Net Dönem Karı	27	1.302.295	876.909
Düzeltmeler:		1.439.684	(890.568)
Amortisman ve İtfa Payları (+)	18, 19	338.496	220.241
Şüpheli Ticari Alacak Karşılığı (+)	10	28.882	79.128
Konusu Kalmayan Karşılıklar (-)	10	633.175	172.342
Stok Değer Düşüklüğü Karşılığı (+)	13	42.827	45.234
İştirak Değer Düşüklüğü Karşılığı (+)	7	0	(1.410.890)
Şerefiye Değer Düşüklüğü Karşılığı (+)	20, 31	0	0
Kıdem Tazminatı Karşılığı (+)	24	93.774	55.541
Diğer Karşılıklardaki Değişiklikler (+)	22	302.530	(52.164)
İşletme sermayesindeki değişikliklerden önceki faaliyet karı(+)		2.741.979	(13.659)
Ticari Alacaklardaki Artış (-)	10	(51.799.517)	2.198.616
Diğer Alacaklardaki Artış (-)	11	(138.933)	304.279
Stoklardaki Artış (-)	13	(15.453.135)	767.327
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlardaki Azalış (+)	7	3.500.491	0
Şerefiye Artışı (-)	20	(28.244.451)	0
Diğer Varlıklardaki Artış (-)	26, 35	(8.241.298)	328.021
Ertelenmiş Vergi Varlıklarındaki Artış (-)	35	(125.016)	(210.672)
Ticari Borçlardaki Artış (+)	00	00.000.000	(0.000.000)
Diğer Borçlardaki Artış (+)	00	00.000.000	(0.000.000)
Diğer Yükümlülükteki Artış (+)	26	818.067	52.846
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüklerindeki Artış (+)	35	73.899	4.771
Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Net Nakit		(39.449.304)	73.447
YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMLARI
Finansal Yatırımlardaki Artış (-)	7	0	0
Bağlı Ortaklık İktisabı Nedeniyle Duran Varlık Artışı (-)		(2.742.894)
Duran Varlık Yatırımları (-)	18, 19	(339.718)	(15.353)
Duran Varlık Satışı (+)	18, 20	13.637	1.319
Yatırım Faaliyetlerinden Kaynaklanan Net Nakit		(3.068.975)	(14.034)
FİNANSMAN FAALİYETLERİDEN KAYNAKLANAN NAKİT
Kısa vadeli finansal borçlardaki değişim	8	31.138.064	(1.694.987)
Uzun vadeli finansal borçlardaki kredilerdeki değişim	8	0	0
Finansal Kiralama Borçlarındaki Değişim	8	0	0
Bedelsiz Sermaye Edinimi		1.152.036	0
Bağlı Ortaklık İktisabı		13.077.128	0
Ödenen Temettüler (-)	27	(300.000)	0
Finansman Faaliyetlerinden Kaynaklanan Net Nakit		45.067.228	(1.694.987)
NAKİT VE BENZERİ DEĞERLERDEKİ ARTIŞ AZALIŞ		2.548.949	(1.635.574)
DÖNEM BAŞINDAKİ NAKİT VE BENZERİ DEĞERLER	6	102.365	1.737.939
DÖNEM SONUNDAKİ NAKİT VE BENZERİ DEĞERLER	6	2.651.314	102.365

Takip eden notlar mali tabloların tamamlayıcı parçasını oluştururlar.

NOT 1 - ORGANİZASYON VE FAALİYET KONUSU

Genel Bilgi

Escort Teknoloji Yatırım A.Ş.‟nin ana faaliyet konusu; bilgisayar, bilgisayar yazıcıları, her türlü elektronik ve elektrikli malzemeler, makine ve cihazlar ile bunların yedek parçalarını almak, montajını gerçekleştirmek, satmak, ihraç ve ithal etmek, bilgisayar programları hazırlamak, satın almak, ithal ve ihraç etmek ve aynı alanlarda faaliyet gösteren şirketler ile teknolojik danışmanlık ve yazılım alanlarında faaliyet gösteren şirketlere iştirak etmek.

Şirket faaliyetini İstanbul‟da gerçekleştirmektedir.

Şirket‟in adresi, ticaret sicil kaydı ile vergi dairesi, vergi no‟su ve iletişim araçları aşağıda açıklanmıştır.

Xxxxxx Xxxxxx	Xxxxxx Xxxxx Xx: 00 Xxxxxxxxxxx, Xxxxx - XXXXXXXX
Kuruluş Yılı	1994
Ticaret Sicil Numarası	334423-282005
Vergi Dairesi	Büyük Mükellefler
Vergi Numarası	000 000 0000
Telefon - Faks	0 000 000 00 00 0 000 000 00 00
İnternet Adresi	xxx.xxxxxx.xxx.xx

31.12.2010 tarihi itibariyle şirkette çalışan personel sayısı 142‟dir. (31 Aralık 2009: 65)

Sermaye Yapısı

Şirket Yönetim Kurulu‟nun 25.10.2010 tarihinde yapılan toplantısında; mali yapının büyütülmesi amacıyla kayıtlı sermaye sistemine geçmesine, Kayıtlı Sermaye tavanının 50.000.000. TL (Ellimilyon Türk Lirası) olmasına karar verilmiş olup, kayıtlı sermaye sistemine geçiş kararı Sermaye Piyasası Kurulu‟nun 2010/46 xx.xx haftalık bülteninde yayımlanmıştır.

Şirket ortaklarının ad ve soyadları ile sermaye payları aşağıda açıklanmıştır.

	31.12.2010		31.12.2009
	Pay Oranı (%)	Pay Tutarı	Pay Oranı (%)	Pay Tutarı
Xxxxx Xxxxxxx Xxxx (*)	58,73	6.466.250	58,73	6.466.250
Halka Açık Olan Kısım	37,77	4.158.750	37,77	4.158.750
Xxxxx Xxxx	3,22	354.750	3,22	354.750
Diğer	0,28	30.250	0,28	30.250
Toplam	100,00	00.000.000	100,00	00.000.000

(*)-Şirket Yönetim Kurulu‟nun tahsisli sermaye artırım kararı için Bkz. Not: 41

NOT 1 - ORGANİZASYON VE FAALİYET KONUSU (Devamı)

İştirak ve Bağlı Ortaklıklar

Şirketin iştirak ve bağlı ortaklıklarının unvanları, faaliyet konuları ve iş merkezleri aşağıda açıklanmıştır.

	Faaliyet Konusu	İş Merkezi
Escort Donanım Satış ve Pazarlama A.Ş.	Bilgisayar Üretimi ve Satışı	İstanbul-Türkiye
Bilgera Yazılım X.X	Xxxxxxx	İstanbul-Türkiye
T. Bilgi Teknolojileri Kaynak ve Hizmet Yön.A.Ş.	Bilgi Teknolojileri	İstanbul-Türkiye
TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş.	Toshiba Ürünlerinin Satışı	İstanbul-Türkiye
Unica Teknoloji Yönetim Danışmanlık Ve Tic. A.Ş.	Hizmet	İstanbul-Türkiye
Nar Teknoloji A.Ş.	Teknolojik Ürünler	İstanbul-Türkiye
Krom Yazılım A.Ş.	Yazılım	İstanbul-Türkiye

Şirketin iştirak ve bağlı ortaklıklarının pay oranları aşağıda açıklanmıştır.

	31.12.2010	31.12.2009
	Pay %	Pay %
Bağlı Ortaklıklar
Escort Donanım Satış ve Pazarlama A.Ş.	99,98	99,98
Bilgera Yazılım A.Ş	88,98	88,98
T. Bilgi Teknolojileri Kaynak ve Hizmet Yön.A.Ş. (*)	55,00	55,00
TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş.	45,00	16,48
Unica Teknoloji Yönetim Danışmanlık Ve Tic. A.Ş.	40,00	-
Nar Teknoloji A.Ş.	40,00	-
Krom Yazılım A.Ş.	36,95	-

(*)- Şirket‟in dolaylı payla birlikte toplam pay oranı: 63,90

Grup Yapısındaki Değişiklikler

Şirket‟in 2008 yılı içinde TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş‟nin (TNB) 29.660 adet hissesine tekabül eden %16,48‟ni Şirket ana ortağı X.Xxxxxxx Xxxx‟den 10.641.118 USD bedel (ödeme “Future Elektronics International LLC” den alınmış olan 10.000.000 USD tutarındaki adi senedin ciro edilerek, geriye kalan 641.118 USD‟nin ise 6 eşit taksitte yapılmıştır) karşılığında satın aldığı iştirakin hisselerinin bu defa,

%28,52‟sine isabet eden 182.541 adet hissesini, 07.10.2010 tarihli Yönetim Kurulu toplantısında, 21.306.185 USD karşılığında alınmasına ve TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş'‟ndeki hisse oranının %16,48‟den

%45‟e yükseltilmesine, hisse alımı için satınalma bedellerinin satınalma tarihinden itibaren 1 yıl içinde ödenmesine karar verilmiş olup, hisse devir işlemleri Ekim 2010‟da tamamlanmıştır. Özkaynak yöntemine göre konsolide edilen iştirak 07.10.2010 tarihinde özkaynak yöntemiyle konsolidasyondan çıkarılmıştır. Söz konusu iştirakin finansal durumu 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle, finansal performansı ise 07.10.2010 – 31.12.2010 dönemi itibariyle tam konsolidasyon yöntemiyle konsolide edilmiştir (Not 3).

Şirket; 07.10.2010 tarihli Yönetim Kurulu toplantısında, Unica Teknoloji Yönetim Danışmanlık Ve Tic. X.X.‟nin 800 adet hissesine tekabül eden % 40‟ını 3.556.760 USD karşılığında alınmasına ve hisse alımı için satınalma bedellerinin satınalma tarihinden itibaren 1 yıl içinde ödenmesine karar verilmiş olup, hisse devir işlemleri Ekim 2010‟da tamamlanmış ve finansal durumu 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle, finansal performansı ise 07.10.2010 – 31.12.2010 dönemi itibariyle tam konsolidasyon yöntemiyle konsolide edilmiştir (Not 3).

NOT 1 - ORGANİZASYON VE FAALİYET KONUSU (Devamı)

Şirket 28.09.2010 tarih ve 7657 sayılı Ticaret Sicil Gazetesi ile 22.09.2010 tarihinde tescil edilmiş olan Nar Teknoloji A.Ş.‟nin % 40 payla kurucu ortağı olmuştur. Şirket‟in Nar Teknoloji A.Ş.‟nin finansal ve faaliyet politikalarını yönetme gücüne sahip olması sebebiyle 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle tam konsolidasyon yöntemiyle konsolide edilmiştir.

Şirket 30.03.2010 tarih ve 7532 sayılı Ticaret Sicil Gazetesi ile 24.03.2010 tarihinde tescil edilmiş olan Krom Yazılım A.Ş.‟nin % 36,95 payla kurucu ortağı olmuştur Krom Yazılım A.Ş. önemli etki sebebiyle 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle özkaynak yöntemiyle konsolide edilmiştir.

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR

Xxxxxx Xxxxxxx Temel Esaslar:

Finansal Tabloların Hazırlanış Temelleri

Grup, yasal defterlerini ve kanuni mali tablolarını Türk Ticaret Kanunu (“TTK”) ve vergi mevzuatınca belirlenen muhasebe ilkelerine uygun olarak tutmakta, Sermaye Piyasası Kurulu‟na (“SPK”) sunduğu finansal tablolarını ise Sermaye Piyasası Kurulu tarafından belirlenen formatta hazırlamaktadır.

.

Sermaye Piyasası Kurulu‟nun Uluslararası Muhasebe/Finansal Raporlama Standartları (UMS/UFRS) esas alınarak hazırlanan Seri: XI, No:25 "Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ"i, 15.11.2003 tarihinde Resmi Gazete'de yayımlanarak, 01.01.2005 tarihinden sonra sona eren ilk ara dönem finansal tablolardan geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiştir.

Seri: XI, No:25 Tebliği'nin yayımlandığı 15.11.2003 tarihinden sonra, UMS/UFRS'lerin dünya genelinde kabulü yönündeki çalışmalar nedeniyle, UMS'lerde önemli değişiklikler yapılmış ve yeni UFRS'ler yayımlanmıştır. UMS/UFRS'lerdeki söz konusu değişim dikkate alınarak, Seri: XI, No:25 Tebliğine 21.12.2004 tarihinde Seri:XI, No:27 "Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğde Değişiklik Yapılmasına Dair Tebliğ" ile eklenen Ek Madde 1 uyarınca, finansal tablo ve rapor ile dipnot formatları dahil Tebliğ'in 5'inci maddesi uyarınca Sermaye Piyasası Kurulu‟nca yayımlanan muhasebe standartları açıklamaları saklı olmak üzere, işletmelerin UMS/UFRS'leri uygulamalarının, Tebliğ'de öngörülen düzenleme ve ilan yükümlülüklerinin yerine getirilmesi hükmünde olduğu kabul edilmiştir.

Sermaye Piyasası Kurulu‟nca güncel UMS/UFRS'ler, Avrupa Birliği'nin finansal raporlamaya ilişkin düzenlemeleri, Türkiye Muhasebe Standartları Kurulu (TMSK) tarafından yapılan çalışmalar ile yeni Türk Ticaret Kanunu tasarısında yer alan hükümler göz önünde bulundurularak hazırlanan ve Seri: XI, No:25 Tebliği'ni yürürlükten kaldıran Seri:XI, No:29 "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği" 09.04.2008 tarih ve 26842 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanarak yürürlüğe girmiştir.

Seri: XI, No:29 "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği"nin uygulanmasında, Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS'nin Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu tarafından yayımlananlardan farkları TMSK tarafından ilan edilinceye kadar orijinal UMS/UFRS'ler uygulanacak ve finansal tabloların orijinal UMS/UFRS'lere göre hazırlandığı hususuna dipnotlarda yer verilecektir. Yine bu kapsamda, benimsenen standartlara aykırı olmayan TMSK'ca yayımlanan TMS/TFRS'ler esas alınacaktır.

Grup‟un ilişikteki finansal tabloları UFRS uyarınca gerçeğe uygun ölçüm ve sunumun yapılması amacıyla kanuni kayıtlara yapılan düzeltmeler ve yeniden sınıflandırmalarla hazırlanmaktadır.

Kullanılan Para Birimi

İlişikte sunulan finansal tablolarda ve dipnotlarda yer alan tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

Konsolidasyona İlişkin Esaslar Tam Konsolidasyon:

Bağlı Ortaklıklar, Şirket‟in ya (a) doğrudan ve/veya dolaylı olarak kendisine ait olan hisseler neticesinde şirketlerdeki hisselerle ilgili oy kullanma hakkının %50‟den fazlasını kullanma yetkisi kanalıyla; veya (b) oy kullanma hakkının %50‟den fazlasını kullanma yetkisine sahip olmamakla birlikte mali ve işletme politikaları üzerinde fiili hakimiyet etkisini kullanmak suretiyle mali ve işletme politikalarını Şirket‟in menfaatleri doğrultusunda kontrol etme yetkisi ve gücüne sahip olduğu şirketleri ifade eder.

Konsolidasyona dahil edilen şirketlerin finansal tablolarının hazırlanması sırasında, tarihi maliyet esasına göre tutulan kayıtlarına UFRS‟ye uygunluk ve Grup tarafından uygulanan muhasebe politikalarına ve sunum biçimlerine uyumluluk açısından gerekli düzeltmeler ve sınıflandırmalar yapılmıştır.

Bağlı ortaklıkların bilanço ve gelir tabloları tam konsolidasyon yöntemi kullanılarak konsolide edilmiş ve Şirket‟in sahip olduğu bağlı ortaklıkların kayıtlı değeri ile özsermayesi karşılıklı olarak netleştirilmiştir. Şirket ile bağlı ortaklık arasındaki grup içi işlemler ve bakiyeler konsolidasyon sırasında mahsup edilmiştir. Şirket‟in sahip olduğu hisselerin kayıtlı değerleri ve bunlardan kaynaklanan temettüler, ilgili özsermaye ve gelir tablosu hesaplarından netleştirilmiştir.

Bağlı Ortaklıkların net varlıklarında ve faaliyet sonuçlarında ana ortaklık dışı paya sahip hissedarların payları, konsolide bilançoda ve konsolide gelir tablosunda “Azınlık Payları” olarak gösterilmiştir.

Şirket ile bağlı ortaklıklarının finansal tabloları aşağıdaki esaslar çerçevesinde konsolidasyona tabi tutulmuştur:

- Grup içi tüm alacaklar ve borçlar, alınan/verilen sipariş avansları, karşılıklı olarak düşülmüştür. Ana ortaklık ve bağlı ortaklığın birbirlerinden aldıkları duran varlık niteliğindeki varlıkların içinde amortisman süresini tamamlamayanların satın alma öncesindeki net defter değerine getirilmeleri sağlanmıştır ve bu değer üzerinden amortismanlarının ayrılmasına devam edilmiştir. Ancak bunlardan konsolidasyon tarihinden önce ve amortisman süresini tamamladıktan sonra satışa konu edilmiş olup, satış karı sermayeye ilave edilenlerin eliminasyon işlemleri gerçekleştirilmemiştir.

- Karşılıklı alış ve satışlar toplam alış ve satışların maliyetlerinden düşülmüştür. Alımların tamamının satıldığı ve dolayısıyla satılmayan stok kalmadığı varsayımının uygun olduğu görülmüş, bu nedenle satılmayan stoklar üzerinde gerçekleşmemiş karların eliminasyon işlemi yapılmamıştır. Yine grup içindeki firmaların birbirlerine sağladıkları finansman, müşavirlik, hizmet işlemlerinin maliyetleri karşılıklı olarak toplamdan düşülmüştür.

- Dönem karında grup dışında kalan ortaklara düşen paylar da hesaplanarak gelir tablosunda bir eksi kalem olarak „Azınlık Payları‟‟ adı altında gösterilmiş, aynı tutar bilançodaki „„Azınlık Payları‟‟ kalemine ilave edilmiştir.

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

Ana Ortaklık Şirket‟in doğrudan veya dolaylı olarak, %50 veya daha fazla hissesine sahip olduğu veya %50 üzerinde oy hakkı sahibi olduğu veya faaliyetleri üzerinde kontrol hakkına sahip olduğu ve tam konsolidasyon yöntemine tabi tutulmuş şirketler aşağıda açıklanmıştır.

	31.12.2010	31.12.2009
	Pay %	Pay %
Escort Donanım Satış ve Pazarlama A.Ş.	99,98	99,98
Bilgera Yazılım A.Ş	88,98	88,98
T. Bilgi Teknolojileri Kaynak ve Hizmet Yön.A.Ş.	63,90	63,90
TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş. (*) (**)	45,00	16,48
Unica Teknoloji Yönetim Danışmanlık Ve Tic. A.Ş. (*) (***)	40,00	-
Nar Teknoloji A.Ş. (*) (****)	40,00	-

(*)- Ana Ortaklık Şirket‟in bu şirketler üzerindeki doğrudan veya dolaylı oy hakkı %50‟nin altında olmasına rağmen ana ortaklığın ilgili şirketlerin faaliyetleri üzerinde kontrol hakkına sahip olması (şirket ve/veya şirketlerin kontrol edildiği organ olan yönetim kurulunda oyların çoğunluğunu kontrol etme gücünün elde bulundurulması) sebebiyle ilgili şirketler tam konsolidasyon yöntemine tabi tutulmuştur.

(**)- Özkaynak yöntemine göre konsolide edilen TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş. 07.10.2010 tarihinde özkaynak yöntemiyle konsolidasyondan çıkarılmıştır. Söz konusu iştirakin finansal durumu 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle, finansal performansı ise 07.10.2010 – 31.12.2010 dönemi itibariyle tam konsolidasyon yöntemiyle konsolide edilmiştir.

(***)- Şirket; 07.10.2010 tarihli Yönetim Kurulu toplantısında, Unica Teknoloji Yönetim Danışmanlık Ve Tic. X.X.‟nin 800 adet hissesine tekabül eden % 40‟ını 3.556.760 USD karşılığında alınmasına ve hisse alımı için satınalma bedellerinin satınalma tarihinden itibaren 1 yıl içinde ödenmesine karar verilmiş olup, hisse devir işlemleri Ekim 2010‟da tamamlanmış ve finansal durumu 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle, finansal performansı ise 07.10.2010 – 31.12.2010 dönemi itibariyle tam konsolidasyon yöntemiyle konsolide edilmiştir.

(****)- Şirket 28.09.2010 tarih ve 7657 sayılı Ticaret Sicil Gazetesi ile 22.09.2010 tarihinde tescil edilmiş olan Nar Teknoloji A.Ş.‟nin % 40 payla kurucu ortağı olmuştur. Şirket‟in Nar Teknoloji A.Ş.‟nin finansal ve faaliyet politikalarını yönetme gücüne sahip olması sebebiyle 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle tam konsolidasyon yöntemiyle konsolide edilmiştir.

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

Özkaynak Yöntemiyle Konsolidasyon:

Şirketin finansal ve faaliyet politikaları üzerinde önemli bir etkiye sahip olduğu fakat herhangi bir kontrol gücüne sahip olmadığı iştirakler, bu etkilerin başladığı tarih ile etkilerin bitiş tarihi arasında özkaynak yöntemine göre konsolidasyona tabi tutulur.

Özkaynak yönteminde iştirak net varlık tutarıyla konsolide bilançoda gösterilmiş ve faaliyeti sonucunda ortaya çıkan Şirket payı konsolide gelir tablosuna dahil edilmiştir. Şirket‟in özkaynak yöntemine göre konsolidasyona tabi tuttuğu iştirakler aşağıda açıklanmıştır..

	31.12.2010	31.12.2009
	Pay %	Pay %
TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş. (*)	45,00	16,48
Krom Yazılım A.Ş. (**)	36,95	-

(*)- Özkaynak yöntemine göre konsolide edilen TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş. 07.10.2010 tarihinde özkaynak yöntemiyle konsolidasyondan çıkarılmıştır. Söz konusu iştirakin finansal durumu 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle, finansal performansı ise 07.10.2010 – 31.12.2010 dönemi itibariyle tam konsolidasyon yöntemiyle konsolide edilmiştir.

(**)- Şirket 30.03.2010 tarih ve 7532 sayılı Ticaret Sicil Gazetesi ile 24.03.2010 tarihinde tescil edilmiş olan Krom Yazılım A.Ş.‟nin % 36,95 payla kurucu ortağı olmuştur. Krom Yazılım A.Ş. önemli etki sebebiyle 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle özkaynak yöntemiyle konsolide edilmiştir.

Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Mali Tabloların Düzeltilmesi:

Geçerli para birimi yüksek enflasyonlu bir ekonominin para birimi olan işletmelerin, konsolide finansal tabloları da dahil olmak üzere, tüm temel finansal tablolarında uygulanan Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlamada yüksek enflasyon, bir ülkenin, aşağıdakileri de içeren (bunlarla sınırlı kalmamak üzere) ekonomik özelliklerince belirlenir:

- Nüfusun çoğunluğu servetini parasal olmayan varlıklarda ya da nispeten istikrarlı bir yabancı para biriminde tutmayı tercih eder. Elde tutulan yerel para, satın alma gücünü korumak üzere hemen yatırıma dönüştürme vb suretiyle değerlendirilir.

- Nüfusun çoğunluğu parasal tutarları yerel para biriminden değil, nispeten istikrarlı bir döviz cinsinden dikkate alır. Fiyatlar da bu döviz cinsinden belirlenebilir.

- Kredili satış ve satın almalardaki fiyatlar; süre kısa bile olsa, kredi süresi boyunca satın alma gücünde beklenen zararları karşılayacak şekilde belirlenir.

- Faiz oranları, ücretler ve fiyatlar bir „fiyat endeksi‟ne bağlıdır.

- Son üç yılın kümülatif enflasyon oranı %100‟e yaklaşmakta ya da aşmaktadır.

SPK, 17 Mart 2005 tarihinde almış olduğu bir kararla, 1 Xxxx 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasının gerekli olmadığını ilan etmiş olup, SPK‟nın 2008/18 xx.xx haftalık bülteninde 17.03.2005 tarih ve 11/367 sayılı Kararın geçerliliğini koruduğu belirtilmiştir. Dolayısıyla finansal tablolarda, 1 Xxxx 2005 tarihinden başlamak kaydıyla, IASB tarafından yayımlanmış 29 No‟lu “Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama” standardı (“UMS 29”) uygulanmamıştır.

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Mali Tablolarının Düzeltilmesi:

Finansal tablolardaki sayısal veriler önceki dönemle karşılaştırmalı olarak sunulmuştur. Finansal tabloların kalemlerinin gösterimi veya sınıflandırılması değiştiğinde karşılaştırılabilirliği sağlamak amacıyla, önceki dönem mali tabloları da buna uygun olarak yeniden sınıflandırılır ve bu hususlara ilişkin olarak açıklama yapılır.

Netleştirme:

Finansal varlıklar ve yükümlülükler; yasal olarak netleştirme hakkı var olması, net olarak ödenmesi veya tahsilinin mümkün olması veya varlığın elde edilmesi ile yükümlülüğün yerine getirilmesinin eş zamanlı olarak gerçekleşebilmesi halinde, bilânçoda net değerleri ile gösterilir.

Muhasebe Politikaları ile Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar:

Muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem mali tabloları yeniden düzenlenir.

Muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem mali tabloları yeniden düzenlenir. Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemde, ileriye yönelik olarak uygulanır.

Şirket; idare aleyhine açtığı 5.590.757 TL tutarındaki vergi davaları için, “5736 Sayılı Bazı Kamu Alacaklarının Uzlaşma Usulü İle Tahsili Hakkında Kanun” kapsamında, 1.568.046 TL taksitlendirme faizleri dahil olmak üzere, tutarları 18 taksitle ödeme hususunda, 04.11.2008 tarihinde idare ile uzlaşma tutanağı imzalamıştır. 31.12.2008 tarihli finansal tablolarda muhasebeleştirilmemiş bulunan uzlaşma tutarının iskonto edilmiş 1.413.005.-TL‟si geçmiş dönem finansal tablolarıyla ilişkilendirmiştir. (Bkz. Not: 11)

Şirket; TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş‟den almış olduğu 453.473.-TL temettü gelirini 2008 yılına ait geçmiş dönem finansal tablolarında gelir olarak göstermiş olup, TNB‟nin kayıtlarında bu işlem 2010 yılı içerisinde gerçekleşmiştir. Söz konusu iştirak temettü geliri 2008 yılı finansal tablolarında iptal edilmiş olup, cari dönem finansal tablolarına yansıtılmış, iştirakin tam konsolidasyona tabi tutulması sebebiyle konsolidasyon esaslarına göre elimine edilmiştir.

Şirket; geçmiş dönem finansal tablolarda tarihi maliyet üzerinden raporlanan TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş‟yi ,31 Aralık 2009 tarihi itibariyle özkaynak yöntemine göre konsolidasyona tabi tutmuş olup, 2008 yılı içinde alınan 29.660 adet hissesine tekabül eden %16,48‟ne ait 10.069.171.-TL‟lik şerefiye ile 1.410.890.-TL özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların kar/zararlarındaki paylar geçmiş dönem finansal tablolarıyla ilişkilendirmiştir. (Bkz. Not: 3)

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları

a) Cari dönem finansal tabloları üzerinde etkili olan standartlardaki değişiklikler ve yorumlar:

Şirket cari dönemde Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (UMSK) ve UMSK‟nın Uluslararası Finansal Raporlama Yorumları Komitesi (UFRYK) tarafından yayınlanan ve 1 Xxxx 2010 tarihinden itibaren geçerli olan yeni ve revize edilmiş standartlar ve yorumlardan kendi faaliyet konusu ile ilgili olanları uygulamıştır.

b) Cari dönemde geçerli olan ancak finansal tablolar üzerinde etkisi olmayan yeni veya değişikliğe tabi tutulmuş standartlar, değişiklikler ve yorumlar:

- UFRS 2 (Değişiklik) “Hisse bazlı ödemeler” Nakit olarak ödenen hisse bazlı ödeme işlemleri ile ilgili değişiklik.

- UFRS 3 (Değişiklik) “İsletme birleşmeleri” ve UMS 27 “Konsolide ve konsolide olmayan finansal tablolar”.

- UMS 39 (Değişiklik) “Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme”, Finansal riskten korunma konusuna uygun kalemler.

- UFRYK Yorum 17 “Gayrinakdi Varlıkların Ortaklara Dağıtılması”

c) 1 Temmuz 2010 tarihinde veya sonrasında başlayan hesap dönemlerinde geçerli olmak üzere 27.04.2010 tarihinde yürürlüğe giren ve erken uygulamaya izin verilmekte olan ancak cari dönem mali tablolarında uygulanmayan standartlar, değişiklikler ve yorumlar:

- UFRS Yorum 19 “Finansal Borçların Özkaynağa Dayalı Finansal Araçlarla Ödenmesi”

d) 1 Temmuz 2010 tarihinde veya sonrasında başlayan hesap dönemlerinde geçerli olmak üzere 26.08.2010 tarihinde yürürlüğe giren ve erken uygulamaya izin verilmekte olan ancak cari dönem mali tablolarında uygulanmayan standartlar, değişiklikler ve yorumlar:

- UFRS 3 (Değişiklik) “İsletme birleşmeleri”

- UFRS 7 (Değişiklik) “Finansal Araçlar: Açıklamalar”

- UMS 21 (Değişiklik) “Kur Değişiminin Etkileri”

- UMS 28 (Değişiklik) “İştiraklerdeki Yatırımlar”

- UMS 31 (Değişiklik) “İş Ortaklıklarındaki Paylar”

- UMS 32 (Değişiklik) “Finansal Araçlar: Sunum”

- UMS 39 (Değişiklik) “Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme Ve Ölçme”

e) 1 Xxxx 2011 tarihinde veya sonrasında başlayan hesap dönemlerinde geçerli olmak üzere 04.05.2010 tarihinde yürürlüğe giren ve erken uygulamaya izin verilmekte olan ancak cari dönem mali tablolarında uygulanmayan standartlar, değişiklikler ve yorumlar:

- UFRYK Yorum 14 (Değişiklik) “UMS 19 - Tanımlanmış fayda varlığının sınırı, asgari fonlama koşulları ve bu koşulların birbiri ile etkileşimi”

- UMS 24 (Revize) “İlişkili taraf açıklamaları”

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

f) 1 Xxxx 2011 tarihinde veya sonrasında başlayan hesap dönemlerinde geçerli olmak üzere 26.08.2010 tarihinde yürürlüğe giren ve erken uygulamaya izin verilmekte olan ancak cari dönem mali tablolarında uygulanmayan standartlar, değişiklikler ve yorumlar:

- UFRS 1 (Değişiklik) “Uluslararası Finansal Raporlama Standartlarının İlk Uygulaması”

- UFRS 7 (Değişiklik) “Finansal Araçlar: Açıklamalar”

- UMS 1(Değişiklik) “Finansal Tabloların Sunuluşu”

- UMS 34 (Değişiklik) “Ara Dönem Finansal Raporlama”

- TFRS Yorum 13 (Değişiklik) “Müşteri Sadakat Programları”

g) 1 Xxxx 2013 tarihinde veya sonrasında başlayan hesap dönemlerinde geçerli olmak üzere 27.04.2010 tarihinde yürürlüğe giren ve erken uygulamaya izin verilmekte olan ancak cari dönem mali tablolarında uygulanmayan standartlar, değişiklikler ve yorumlar:

- UFRS 1 (Değişiklik) “Türkiye Finansal Raporlama Standartlarının İlk Uygulaması”

- UFRS 3 (Değişiklik) “İsletme birleşmeleri”

- UFRS 4(Değişiklik) “Sigorta Sözleşmeleri”

- UFRS 5 (Değişiklik) “Satış Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlıklar Ve Durdurulan Faaliyetler”

- UFRS 7 (Değişiklik) “Finansal Araçlar: Açıklamalar”

- UFRS 9 “Finansal Araçlar”

- UMS 1(Değişiklik) “Finansal Tabloların Sunuluşu”, UMS 2 Değişiklik) “Stoklar”, UMS 8 (Değişiklik) “Muhasebe Politikaları, Muhasebe Tahminlerinde Değişiklikler ve Hatalar”, UMS 12 (Değişiklik) “Gelir Vergileri”, UMS 18 (Değişiklik) “Hasılat”, UMS 21 (Değişiklik) “Kur Değişiminin Etkileri”, UMS 27 (Değişiklik) “Konsolide ve Bireysel Finansal Tablolar”, UMS 28 (Değişiklik) “İştiraklerdeki Yatırımlar”, UMS 31 (Değişiklik) “İş Ortaklıklarındaki Paylar”, UMS 32 (Değişiklik) “Finansal Araçlar: Sunum”, UMS 36 (Değişiklik) “Varlıklarda Değer Düşüklüğü”, UMS 39 (Değişiklik) “Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme Ve Ölçme”,

- UFRS Yorum 10 – “Ara Dönem Finansal Raporlama ve Değer Düşüklüğü”

- UFRS Yorum 12 – “İmtiyazlı Hizmet Anlaşmaları”

Şirket, yukarıda açıklanan değişiklik, standart ve yorumların uygulanmasının gelecek dönemlerde finansal tablolara olan etkileri değerlendirerek, geçerlilik tarihinden itibaren uygulayacaktır.

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti:

Şerefiye

Bütün işletme birleşmelerinin muhasebeleştirilmesinde satın alma yöntemi uygulanmaktadır. Satın alma yönteminin uygulanmasında aşağıdaki aşamalar uygulanmaktadır.

- İktisap eden işletmenin belirlenmesi,

- İşletme birleşmesi maliyetinin belirlenmesi ve

- Birleşme tarihinde işletme birleşmesi maliyetinin edinilen varlıklar, ve üstlenin yükümlülükler ile koşullu yükümlülüklere dağıtılması.

Şerefiye, satın alınan ortaklığın veya satın alınan varlıkların satın alım tarihindeki maliyeti ile net aktiflerinin (satın alınan varlıklar için varlığın) gerçeğe uygun değerleri arasında kalan farktır. Satınalma bedeli, satın alınan net aktiflerinin gerçeğe uygun değerinin üstündeyse, aradaki fark şerefiye olarak bilançoya yansıtılır. Eğer satınalma bedeli, satın alınan net aktiflerinin gerçeğe uygun değerinin altındaysa, aradaki fark birleşme karı (negatif şerefiye) olarak gelir tablosuna yansıtılır.

UFRS 3 “İşletme Birleşmeleri”ne göre şerefiyenin geri kazanılabilir değerinin kayıtlı değerinden düşük olduğu ve varlıkta değer düşüklüğü göstergesi sayılabilecek hususların var olması durumunda, şerefiye ile ilgili olarak değer düşüklüğü karşılığı ayrılmaktadır. Satın alınan işletmenin faaliyetlerinde ciddi değişiklikler olması, satın alma tarihinde yapılmış olan ileriye dönük tahminler ile fiili sonuçlar arasında ciddi farklılıkların bulunması, satın alınmış olan işletmeye ait ürünün, servisin veya teknolojinin kullanım dışı kalması ve varlığın kayıtlı değerinin geri kazanılabilir olmadığını gösteren diğer benzer hususların bulunması varlıkta değer düşüklüğü göstergesi sayılabilecek hususlar olarak değerlendirilmektedir.

İş Ortaklıkları:

Bulunmamaktadır.

Finansal Araçlar:

Finansal Varlıklar:

Finansal yatırımlar, gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan ve gerçeğe uygun değerinden kayıtlara alınan finansal varlıklar haricinde, gerçeğe uygun piyasa değerinden alım işlemiyle doğrudan ilişkilendirilebilen harcamalar düşüldükten sonra kalan tutar üzerinden muhasebeleştirilir. Yatırımlar, yatırım araçlarının ilgili piyasa tarafından belirlenen süreye uygun olarak teslimatı koşulunu taşıyan bir kontrata bağlı olan işlem tarihinde kayıtlara alınır veya kayıtlardan çıkarılır.

Finansal varlıklar “gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar”, “vadesine kadar elde tutulacak yatırımlar”, “satılmaya hazır finansal varlıklar” ve “kredi ve alacaklar” olarak sınıflandırılır.

Etkin faiz yöntemi

Etkin faiz yöntemi, finansal varlığın itfa edilmiş maliyet ile değerlenmesi ve ilgili faiz gelirinin ilişkili olduğu döneme dağıtılması yöntemidir. Etkin faiz oranı; finansal aracın beklenen ömrü boyunca veya uygun olması durumunda daha kısa bir zaman dilimi süresince tahsil edilecek tahmini nakit toplamının, ilgili finansal varlığın tam olarak net bugünkü değerine indirgeyen orandır.

Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar dışında sınıflandırılan finansal varlıklar ile ilgili gelirler etkin faiz yöntemi kullanmak suretiyle hesaplanmaktadır.

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar:

Gerçeğe uygun değer farkı gelir tablosuna yansıtılan finansal varlıklar; alım-satım amacıyla elde tutulan finansal varlıklardır. Bir finansal varlık kısa vadede elden çıkarılması amacıyla edinildiği zaman söz konusu kategoride sınıflandırılır. Finansal riske karşı etkili bir koruma aracı olarak belirlenmemiş olan türev ürünleri teşkil eden bahse konu finansal varlıklar da gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar olarak sınıflandırılır. Bu kategoride yer alan varlıklar, dönen varlıklar olarak sınıflandırılırlar.

Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar:

Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar belirli veya sabit ödemeleri olan, sabit bir vadesi bulunan ve Grup‟un vadeye kadar elde bulundurma niyetinde ve yeteneğinde olduğu finansal araçlardır. Grup tarafından ilk defa mali tablolara alınırken; Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan veya satılmaya hazır olarak belirlenen ya da işletme kaynaklı kredi ve alacaklar tanımını karşılayan araçlar bunun dışındadır.

Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar etkin faiz yöntemi kullanılmak suretiyle iskonto edilmiş maliyet üzerinden değerlenir.

Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar:

Satılmaya hazır olarak tanımlanan finansal varlıklar; kredi ve alacak, vadeye kadar elde tutulacak veya alım satım amaçlı olmayan finansal varlıklardır.

Satılmaya hazır finansal varlıkların makul değerindeki değişikliklerden kaynaklanan kar ve zararlar, gelir tablosunda muhasebeleştirilen değer düşüklüğü ve kur farklarına ilişkin olanlar hariç, dönem sonuçları ile ilişkilendirilmeden söz konusu finansal varlık bilanço dışına çıkıncaya kadar, doğrudan özsermaye içinde muhasebeleştirilir. Finansal varlığın bilanço dışına çıkarılması sırasında, özkaynaklar altında önceden muhasebeleştirilmiş olan kazanç ve kayıplar gelir tablosuna aktarılır. Bununla birlikte, finansal varlık bilanço içinde izlendiği sürece, etkin faiz yöntemi kullanılarak hesaplanmış faizler gelir tablosunda muhasebeleştirilir.

Grup‟un finansal varlıkları; Hazine bonosu / Devlet tahvilleri “vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar” dan, diğerleri “alım-satım amaçlı finansal varlıklardan” oluşmaktadır.

İştirak Ve Bağlı Ortaklıklar:

İştirak ve bağlı ortaklıklar mali tablolara ilk alındığında alış maliyeti ile, daha sonra bilanço tarihindeki piyasa fiyatı baz alınmak suretiyle makul değeri ile değerlendirilir. Bu varlıklara ilişkin değerleme farkları, bu varlıklar mali tablolardan çıkarılana kadar öz sermaye değişim tablosu aracılığıyla doğrudan öz sermaye içerisinde mali tablolara alınır. Bu varlıklar mali tablolardan çıkarıldığında, daha önce öz sermaye içerisinde mali tablolara alınan birikmiş kazanç ve kayıplar dönemin kar veya zararı olarak mali tablolara alınır. Etkin piyasası olmayan iştirak ve bağlı ortaklıklar, alış bedeli ile değerlenmeye devam edilir.

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

Ticari ve Diğer Alacaklar:

Ticari ve diğer alacaklar etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş maliyetleri üzerinden değerlendirilir. Belirtilmiş bir faiz oranı bulunmayan kısa vadeli ticari ve diğer alacaklar faiz tahakkuk etkisinin önemsiz olması durumunda fatura tutarı baz alınarak değerlendirilir.

Ticari alacaklar içinde sınıflandırılan senetler ve vadeli çekler reeskonta tabi tutularak efektif faiz oranı yöntemiyle indirgenmiş değerleri ile taşınır.

Şüpheli alacak karşılığı, gider olarak kayıtlara yansıtılır. Karşılık, Grup yönetimi tarafından tahmin edilen ve ekonomik koşullardan ya da hesabın doğası gereği taşıdığı riskten kaynaklanabilecek olası zararları karşıladığı düşünülen tutardır.

Nakit Ve Nakit Benzerleri:

Nakit akım tablosu gösterimi amacıyla yapılan nakit ve nakit eşdeğerleri tanımlaması kasadaki nakit varlığı, banka ve diğer finansal kuruluşlardaki mevduatı, diğer para piyasası plasmanlarını ve 3 ay veya daha kısa vadeli geri satış sözleşmeleri çerçevesinde kullandırılan fonları içermektedir. Nakit ve nakit benzerleri elde etme maliyetleri ve tahakkuk etmiş faizlerinin toplamı ile gösterilmiştir.

Finansal Yükümlülükler

Finansal yükümlülükler gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal yükümlülükler veya diğer finansal yükümlülükler olarak sınıflandırılır.

Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal yükümlülükler:

Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal yükümlülükler, gerçeğe uygun değeriyle kayda alınır ve her raporlama döneminde, bilanço tarihindeki gerçeğe uygun değeriyle yeniden değerlenir. Gerçeğe uygun değerlerindeki değişim, gelir tablosunda muhasebeleştirilir. Gelir tablosunda muhasebeleştirilen net kazanç ya da kayıplar, söz konusu finansal yükümlülük için ödenen faiz tutarını da kapsar.

Diğer finansal yükümlülükler:

Diğer finansal yükümlülükler başlangıçta işlem maliyetlerinden arındırılmış gerçeğe uygun değerleriyle muhasebeleştirilir.

Diğer finansal yükümlülükler sonraki dönemlerde etkin faiz oranı üzerinden hesaplanan faiz gideri ile birlikte etkin faiz yöntemi kullanılarak itfa edilmiş maliyet bedelinden muhasebeleştirilir.

Etkin faiz yöntemi, finansal yükümlülüğün itfa edilmiş maliyetlerinin hesaplanması ve ilgili faiz giderinin ilişkili olduğu döneme dağıtılması yöntemidir. Etkin faiz oranı; finansal aracın beklenen ömrü boyunca veya uygun olması halinde daha kısa bir zaman dilimi süresince gelecekte yapılacak tahmini nakit ödemelerini tam olarak ilgili finansal yükümlülüğün net bugünkü değerine indirgeyen orandır.

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

Xxxxxxxx İşlemleri:

Mülkiyete ait risk ve kazanımların önemli bir kısmının kiracıya ait olduğu kiralama işlemi, finansal kiralama olarak sınıflandırılır. Diğer kiralamalar faaliyet kiralaması olarak sınıflanır.

Finansal kiralamayla elde edilen varlıklar, kiralama tarihindeki varlığın makul değerleriyle, ya da asgari kira ödemelerinin bugünkü değerinden düşük olanı kullanılarak aktifleştirilir. Aynı tutarda kiralayana karşı yükümlülük, bilançoda finansal kiralama yükümlülüğü olarak gösterilir. Finansal kiralama ödemeleri, finansman gideri ve finansal kiralama yükümlüğündeki azalışı sağlayan anapara ödemesi olarak ayrılır ve böylelikle borcun geri kalan anapara bakiyesi üzerinden sabit bir oranda faiz hesaplanmasını sağlar. Finansal giderler, Grup‟un genel borçlanma politikası kapsamında ilgili varlıklara aktifleştirmenin haricinde gelir tablosuna kaydedilir.

Faaliyet kiralamaları için yapılan ödemeler (kiralayandan kira işleminin gerçekleşebilmesi için alınan veya alınacak olan teşvikler de kira dönemi boyunca doğrusal yöntem ile gelir tablosuna kaydedilir), kira dönemi boyunca doğrusal yöntem ile gelir tablosuna kaydedilir.

Stoklar:

Stoklar, maliyetin ya da net gerçekleşebilir değerin düşük olanı ile değerlendirilir. Stokların maliyeti; tüm satın alma maliyetlerini, dönüştürme maliyetlerini ve stokların mevcut durumuna ve konumuna getirilmesi için katlanılan diğer maliyetleri içerir. Stokların dönüştürme maliyetleri; direk işçilik giderleri gibi, üretimle doğrudan ilişkili maliyetleri kapsar. Bu maliyetler ayrıca ilk madde ve malzemenin mamule dönüştürülmesinde katlanılan sabit ve değişken genel üretim giderlerinden sistematik bir şekilde dağıtılan tutarları da içerir.

Net gerçekleştirilebilir değer, olağan ticari faaliyet içerisinde oluşan tahmini satış fiyatından tahmini tamamlanma maliyeti ve satışı gerçekleştirmek için yüklenilmesi gereken tahmini maliyetlerin toplamının indirilmesiyle elde edilir.

Canlı Varlıklar:

Bulunmamaktadır.

Devam Eden İnşaat Sözleşmelerine İlişkin Varlıklar ve Hakediş Bedelleri (net):

Bulunmamaktadır.

Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller:

Bulunmamaktadır.

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

Maddi Duran Varlıklar:

Maddi duran varlıklar; mal veya hizmet üretimi veya arzında kullanılmak, başkalarına kiraya verilmek veya idari amaçlar çerçevesinde kullanılmak üzere elde tutulan ve bir dönemden daha fazla kullanımı öngörülen fiziki kalemlerdir.

Maddi duran varlığın maliyet değeri; bir varlığın edinimi veya inşa edilmesi sırasında ödenen nakit veya nakit benzerlerinin tutarını veya bunlar dışındaki diğer ödemelerin gerçeğe uygun değerini ya da uygulanmasının mümkün olması durumunda ilk muhasebeleştirme sırasında ilgili varlığa atfedilen bedeli ifade eder.

Bir maddi duran varlık kaleminin maliyeti, bu kalemle ilgili gelecekteki ekonomik yararların işletmeye aktarılmasının muhtemel olması ve ilgili kalemin maliyetinin güvenilir bir şekilde ölçülebilmesi durumunda varlık olarak finansal tablolara yansıtılır.

Maddi duran varlıklarda muhasebe politikası olarak maliyet modeli veya yeniden değerleme modeli seçilir ve bu politika ilgili maddi duran varlık sınıfının tamamına uygular.

Grup maddi duran varlıklarda maliyet modelini seçmiştir.

1 Xxxx 2005 tarihinden önce satın alınan maddi varlıklar, UMS 29‟a göre endekslenmiş tarihi satın alım maliyetlerinden ve bu tarihten sonra satın alınan maddi varlıklar, satın alım maliyeti değerinden, birikmiş amortisman ile kalıcı değer kayıpları düşülmüş olarak gösterilir.

Arazi ve yapılmakta olan yatırımlar dışında, maddi varlıkların, maliyet veya değerlenmiş tutarları, beklenen faydalı ömürlerine göre doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak amortismana tabi tutulur. Beklenen faydalı ömür, kalıntı değer ve amortisman yöntemi, tahminlerde ortaya çıkan değişikliklerin olası etkilerini ileriye dönük olarak tespit etmek amacıyla her yıl gözden geçirilir.

Finansal kiralama ile alınan varlıklar, beklenen faydalı ömrünün veya söz konusu kiralama süresinin kısa olanı ile sahip olunan maddi varlıklarla aynı şekilde amortismana tabi tutulur.

Maddi varlıkların elden çıkartılması ya da bir maddi varlığın hizmetten alınması sonucu oluşan kar veya zarar satış hasılatı ile varlığın defter değeri arasındaki fark olarak belirlenerek, gelir tablosuna dahil edilir.

Maddi duran varlıklar, tahmin edilen ekonomik ömürleri esas alınarak doğrusal amortisman metoduyla aşağıdaki faydalı ömürleri üzerinden amortismana tabi tutulmuştur:

Duran Varlık Cinsi	Faydalı Ömür (Yıl)	Amortisman Oranları
Binalar	50	% 2
Makine ve Cihazlar	5-10	% 20 -% 10
Demirbaşlar	4-20	%5 - %25
Taşıtlar	5	%20
Xxxx Xxxxxxxxxx	5	%20

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

Maddi Olmayan Duran Varlıklar:

Maddi olmayan duran varlıklar; fiziksel niteliği olmayan tanımlanabilir parasal olmayan varlıktır.

Maddi olmayan duran varlık, varlıkla ilişkilendirilen beklenilen gelecekteki ekonomik yararların işletme için gerçekleşmesinin muhtemel olması ve varlığın maliyetinin güvenilir bir şekilde ölçülebilmesi durumunda muhasebeleştirilir.

Bir maddi olmayan duran varlık ilk muhasebeleştirilmesi sırasında maliyet bedeliyle ölçülür.

Maddi olmayan duran varlıklarda muhasebe politikası olarak maliyet yöntemi veya yeniden değerleme yöntemi seçilir. Bir maddi olmayan duran varlığın yeniden değerleme yöntemine göre muhasebeleştirilmesi durumunda, sınıfındaki diğer tüm varlıklar da, aktif bir piyasalarının bulunmaması durumu söz konusu olmadığı sürece, yine aynı yönteme göre muhasebeleştirilir.

Grup maddi olmayan duran varlıklarda maliyet yöntemini seçmiştir.

Maddi olmayan duran varlıklar 1 Xxxx 2005 tarihinden önce satın alınan kalemler UMS 29‟a göre endekslenmiş tarihi satın alım maliyetlerinden ve bu tarihten sonra satın alınan kalemler satın alım maliyeti değerinden, birikmiş itfa ve tükenme payları ile kalıcı değer kayıpları düşülmüş olarak gösterilir.

Maddi olmayan duran varlıklar, tahmin edilen ekonomik ömürleri esas alınarak doğrusal amortisman metoduyla aşağıdaki faydalı ömürleri üzerinden amortismana tabi tutulmuştur:

Duran Varlık Cinsi	Faydalı Ömür (Yıl)	Amortisman Oranları
Haklar	5 - 15	% 6,6 - % 20

UMS 38‟e göre, araştırma giderleri oluştuğu anda giderleştirilir.

Gelecekteki ürünlerle ilgili ve işletme bünyesinde oluşturulan maddi olmayan duran varlıklar, Grup‟a gelecekte ekonomik fayda sağlamasının mümkün olduğu durumlarda maliyet değerinden aktifleştirilmektedir. Aktifleştirme için gerekli koşullar sağlanamadığında, geliştirme maliyetleri oluştukları dönemde gelir tablosuna gider olarak kaydedilmektedir. Maliyet tutarı geliştirme için yapılan bütün direk maliyetleri ve geliştirme ile ilgili genel giderlerin uygun bir kısmını içermektedir. Geliştirme maliyetleri doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak on yılda, üretimin başlangıcından modelin ve geliştirilen ünitenin parçalarının kullanım ömrü süresince itfa edilir.

Devlet Teşvik ve Yardımları:

Devlet bağışları, Grup‟un uymakla yükümlü olduğu şartları karşıladığına ve bağışların alınacağına dair makul bir güvencenin olmasına kadar kayıtlara alınmaz.

Devlet bağışının alınması için Grup‟un bir duran varlığı satın alması, inşa etmesi ya da elde etmesi, temel şart ise, alınan bağış bilançoda ertelenmiş gelir olarak muhasebeleştirilir ve bu varlıkların yararlı ömürleri boyunca düzenli ve makul bir esasa göre kar veya zarara taşınır.

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

Karşılıklar, Koşullu Varlık Ve Yükümlülükler:

Bir karşılık; geçmiş bir olaydan kaynaklanan mevcut bir yükümlülüğün (hukuki veya zımni) bulunması, yükümlülüğün yerine getirilmesi için ekonomik fayda içeren kaynakların işletmeden çıkmalarının muhtemel olması, yükümlülük tutarının güvenli bir biçimde tahmin edilebiliyor olması halinde finansal tablolara yansıtılır: Bu koşulların karşılanmaması durumunda, herhangi bir karşılık finansal tablolara yansıtılmaz.

Karşılık olarak muhasebeleştirilen tutar, mevcut bir yükümlülüğü yerine getirmek için bilanço tarihi itibariyle yapılması gereken harcamaya ilişkin, Grup yönetimi tarafından yapılan en gerçekçi tahmine göre hesaplanır ve etkisinin önemli olduğu durumlarda bugünkü değerine indirmek için iskonto edilir.

Geçmiş olaylardan kaynaklanan ve mevcudiyeti işletmenin tam olarak kontrolünde bulunmayan bir veya daha fazla kesin olmayan olayın gerçekleşip gerçekleşmemesi ile teyit edilebilmesi mümkün yükümlülükler koşullu yükümlülükler olarak değerlendirilir ve mali tablolara dahil edilmezler. Çünkü, yükümlülüğün yerine getirilmesi için, ekonomik fayda içeren kaynakların işletmeden çıkma ihtimali azdır veya yükümlülük tutarı yeterince güvenilir olarak ölçülememektedir. Grup ekonomik fayda içeren kaynakların kullanımına ilişkin olasılığın düşük olması haricinde şarta bağlı yükümlülüklerini dipnotlarında göstermektedir.

Geçmiş olaylardan kaynaklanan ve mevcudiyeti işletmenin tam anlamıyla kontrolünde bulunmayan bir veya daha fazla kesin olmayan olayın gerçekleşip gerçekleşmemesi ile teyit edilecek olan varlık, koşullu varlık olarak değerlendirilir. Ekonomik fayda içeren kaynakların işletmeye girme ihtimalinin yüksek bulunması durumunda koşullu varlıklar mali tablo dipnotlarında açıklanır.

Karşılık tutarının ödenmesi için kullanılan ekonomik faydaların tamamının ya da bir kısmının üçüncü taraflarca karşılanmasının beklendiği durumlarda tahsil edilecek olan tutar, bu tutarın geri ödemesinin kesin olması ve tutarın güvenilir bir şekilde hesaplanması durumunda, bir varlık olarak muhasebeleştirilir.

Garanti maliyetleriyle ilgili karşılıklar, Grup‟a ait yükümlülüklerin karşılanması için yönetim tarafından tahmin edilen en uygun yönteme göre, ilgili ürünlerin satış tarihinde muhasebeleştirilir.

Çalışanlara Sağlanan Faydalar/Kıdem Tazminatları

Yürürlükteki kanunlara göre Grup, emeklilik dolayısıyla veya istifa ve iş kanununda belirtilen davranışlar dışındaki sebeplerle istihdamı sona eren çalışanlara belirli bir toplu ödeme yapmakla yükümlüdür. Söz konusu ödeme tutarları, bilanço tarihi itibariyle geçerli olan kıdem tazminat tavanı esas alınarak hesaplanır. Kıdem tazminatı karşılığı, tüm çalışanların emeklilikleri dolayısıyla ileride doğacak yükümlülük tutarlarının net bugünkü değerine göre hesaplanır ve mali tablolara yansıtılır.

Emeklilik Planları:

Bulunmamaktadır.

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

Hasılat:

Gelirler, alınan veya alınacak olan bedelin gerçeğe uygun değeri ile ölçülür ve tahmini müşteri iadeleri, iskontolar ve benzer diğer karşılıklar kadar indirilir.

Malların satışı

Mal satışına ilişkin hasılat, aşağıdaki tüm koşullar yerine geldiğinde finansal tablolara yansıtılır.

- İşletmenin mallarının sahipliği ile ilgili önemli risk ve getirileri alıcıya devretmiş olması

- İşletmenin satılan mallar üzerinde etkin bir kontrolü veya sahipliğin genel olarak gerektirdiği şekilde bir yönetim etkinliğini sürdürmemesi

- Hasılat tutarının güvenilir biçimde ölçülebilmesi

- İşleme ilişkin ekonomik yararların işletmece elde edilmesinin muhtemel olması

- İşleme ilişkin yüklenilen veya yüklenilecek olan maliyetlerin güvenilir biçimde ölçülebilmesi

Hizmet sunumu

Hasılat, ancak işleme ilişkin ekonomik yararların işletme tarafından elde edilmesi muhtemel olduğunda finansal tablolara yansıtılır. Ancak daha önce muhasebeleştirilmiş olan hasılat tutarının tahsil edilebilirliği konusunda bir belirsizlik ortaya çıkarsa, tahsil edilemeyen veya tahsil edilebilmesi muhtemel olmaktan çıkan tutar başlangıçta kayda alınmış hasılatın düzeltilmesi yerine gider olarak finansal tablolara yansıtılır.

İşletme tarafından işlemin karşı taraflarıyla aşağıdakiler üzerinde anlaşmaya vardıktan sonra güvenilir tahminlerde bulunabileceği kabul edilir:

- Taraflarca sunulacak ve alınacak hizmetle ilgili olarak her iki tarafın yaptırıma bağlanmış hakları

- Hizmet bedeli

- Ödeme şekli ve koşulları.

Faiz gelirleri

Faiz geliri, kalan anapara bakiyesi ve ilgili finansal varlıktan beklenen ömrü boyunca elde edilecek tahmini nakit girişlerini söz konusu varlığın net defter değerine getiren efektif faiz oranına göre ilgili dönemde tahakkuk ettirilir.

Kira geliri

Kira geliri : Gayrimenkullerden elde edilen kira geliri, ilgili kiralama sözleşmesi boyunca doğrusal yönteme göre muhasebeleştirilir.

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

Borçlanma Maliyetleri:

Kullanıma ve satışa hazır hale getirilmesi önemli ölçüde zaman isteyen varlıklar söz konusu olduğunda, satın alınması, yapımı veya üretimi ile doğrudan ilişkilendirilen borçlanma maliyetleri, ilgili varlık kullanıma veya satışa hazır hale getirilene kadar varlığın maliyetine dahil edilmektedir. Yatırımla ilgili kredinin henüz harcanmamış kısmının geçici süre ile finansal yatırımlarda değerlendirilmesiyle elde edilen finansal yatırım geliri aktifleştirmeye uygun borçlanma maliyetlerinden mahsup edilir.

Diğer tüm borçlanma maliyetleri, oluştukları dönemlerde gelir tablosuna kaydedilmektedir.

Varlıklarda Değer Düşüklüğü:

Grup, her bilanço tarihinde maddi ve maddi olmayan varlıklarının, maliyet değerinden birikmiş amortismanlar ve itfa payları düşülerek bulunan defter değerine ilişkin değer kaybının olduğuna dair herhangi bir gösterge olup olmadığını değerlendirir. Eğer böyle bir gösterge mevcutsa, değer düşüklüğü tutarını belirleyebilmek için o varlığın geri kazanılabilir tutarı tahmin edilir. Varlığın tek başına geri kazanılabilir tutarının hesaplanmasının mümkün olmadığı durumlarda, o varlığın ait olduğu nakit üreten biriminin geri kazanılabilir tutarı hesaplanır. Makul ve tutarlı bir dağılımın mümkün olduğu durumlarda, Grup‟un merkezi varlıkları nakit üreten bağımsız birimlere dağıtılır ya da makul ve tutarlı bir dağılımın mümkün olabileceği nakit üreten birimlerinin en küçük sınıfına tahsis edilir.

Geri kazanılabilir tutar, satış maliyetleri düşüldükten sonra elde edilen gerçeğe uygun değer veya kullanımdaki değerin büyük olanıdır. Kullanımdaki değer hesaplanırken, geleceğe ait tahmini nakit akımları, paranın zaman değeri ve varlığa özgü riskleri yansıtan vergi öncesi bir iskonto oranı kullanılarak bugünkü değerine indirilir.

Varlığın (veya nakit üreten birimin) geri kazanılabilir tutarının, defter değerinden daha az olması durumunda, varlığın (veya nakit üreten birimin) defter değeri, geri kazanılabilir tutarına indirilir. Bu durumda oluşan değer düşüklüğü kayıpları gelir tablosunda muhasebeleştirilir, ancak, ilgili varlığın yeniden değerlenmiş olması durumunda, değer düşüklüğü kaybı yeniden değerleme fonundan indirilir.

Değer düşüklüğünün iptali nedeniyle varlığın (veya nakit üreten birimin) kayıtlı değerinde meydana gelen artış, önceki yıllarda değer düşüklüğünün mali tablolara alınmamış olması halinde oluşacak olan defter değerini (amortismana tabi tutulduktan sonra kalan net tutar) aşmamalıdır. Değer düşüklüğünün iptali gelir tablosuna kayıt edilir ancak ilgili varlığın yeniden değerlenmiş olması durumunda iptal edilen değer düşüklüğü kaybı yeniden değerleme fonuna ilave edilir.

Durdurulan Faaliyetler:

Bulunmamaktadır.

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

Vergi Varlık Ve Yükümlülükleri (Ertelenmiş Varlık ve Yükümlülükler Dahil):

Gelir vergisi gideri, cari vergi ve ertelenmiş vergi giderinin toplamından oluşur.

Cari vergi

Cari yıl vergi yükümlülüğü, dönem karının vergiye tabi olan kısmı üzerinden ve bilanço tarihinde yürürlükte olan veya yürürlüğe girmesi kesine yakın olan vergi oranları ile hesaplanan vergi yükümlülüğünü içermektedir.

Ertelenmiş vergi

Ertelenen vergi yükümlülüğü veya varlığı, varlıkların ve yükümlülüklerin mali tablolarda gösterilen tutarları ile yasal vergi matrahı hesabında dikkate alınan tutarları arasındaki geçici farklılıkların bilanço yöntemine göre vergi etkilerinin yürürlükte olan veya yürürlüğe girmesi kesine yakın olan vergi oranları dikkate alınarak hesaplanmasıyla belirlenmektedir. Ertelenen vergi yükümlülükleri vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenen vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle bu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır. Şerefiye veya işletme birleşmeleri dışında varlık veya yükümlülüklerin ilk defa mali tablolara alınmasından dolayı oluşan ve hem ticari hem de mali kar veya zararı etkilemeyen geçici zamanlama farklarına ilişkin ertelenen vergi yükümlülüğü veya varlığı hesaplanmaz.

Ertelenen vergi yükümlülükleri, Grup‟un geçici farklılıkların ortadan kalkmasını kontrol edebildiği ve yakın gelecekte bu farkın ortadan kalkma olasılığının düşük olduğu durumlar haricinde, bağlı ortaklık ve iştiraklerdeki yatırımlar ve iş ortaklıklarındaki paylar ile ilişkilendirilen vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanır. Bu tür yatırım ve paylar ile ilişkilendirilen vergilendirilebilir geçici farklardan kaynaklanan ertelenen vergi varlıkları, yakın gelecekte vergiye tabi yeterli kar elde etmek suretiyle bu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması ve gelecekte bu farkların ortadan kalkmasının muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır.

Ertelenen vergi varlığının kayıtlı değeri, her bir bilanço tarihi itibariyle gözden geçirilir. Ertelenen vergi varlığının bir kısmının veya tamamının sağlayacağı faydanın elde edilmesine imkan verecek düzeyde mali kar elde etmenin muhtemel olmadığı ölçüde, ertelenen vergi varlığının kayıtlı değeri azaltılır.

Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülükleri varlıkların gerçekleşeceği veya yükümlülüklerin yerine getirildiği dönemde geçerli olması beklenen ve bilanço tarihi itibariyle kanunlaşmış veya önemli ölçüde kanunlaşmış vergi oranları (vergi düzenlemeleri) üzerinden hesaplanır. Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülüklerinin hesaplanması sırasında, Grup‟un bilanço tarihi itibariyle varlıklarının defter değerini geri kazanma ya da yükümlülüklerini yerine getirmesi için tahmin ettiği yöntemlerin vergi sonuçları dikkate alınır.

Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülükleri, cari vergi varlıklarıyla cari vergi yükümlülüklerini mahsup etme ile ilgili yasal bir hakkın olması veya söz konusu varlık ve yükümlülüklerin aynı vergi mercileri tarafından toplanan gelir vergisiyle ilişkilendirilmesi durumunda ya da Grup‟un cari vergi varlık ve yükümlülüklerini net bir esasa bağlı bir şekilde ödeme niyetinin olması durumunda mahsup edilir.

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

Finansal Bilgilerin Bölümlere Göre Raporlanması:

Faaliyet bölümü, Şirket‟in hasılat elde edebildiği ve harcama yaptığı isletme faaliyetlerinde bulunan, faaliyet sonuçlarının bölüme tahsis edilecek kaynaklara ilişkin kararların alınması ve bölümün performansının değerlendirilmesi amacıyla Şirket Yönetimi tarafından düzenli olarak gözden geçirildiği ve hakkında ayrı finansal bilgilerin mevcut olduğu kısımdır. Şirket‟in faaliyet bölümleri donanım görüntü ve ses sistemler, yazılım ve hizmettir. (Dipnot 5).

Satış Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlıklar

Bir duran varlığın defter değerinin sürdürülmekte olan kullanımdan ziyade satış işlemi vasıtası ile geri kazanılacak olması durumunda Grup, söz konusu duran varlığı (veya elden çıkarılacak varlık grubunu) satış amaçlı olarak sınıflandırır. Bu durumun geçerli olabilmesi için; ilgili varlığın (veya elden çıkarılacak varlık grubunun) bu tür varlıkların (veya elden çıkarılacak varlık grubunun) satışında sıkça rastlanan ve alışılmış koşullar çerçevesinde derhal satılabilecek durumda olması ve satış olasılığının yüksek olması gerekir. Satış olasılığının yüksek olması için; uygun bir yönetim kademesi tarafından, varlığın (veya elden çıkarılacak varlık grubunun) satışına ilişkin bir plan yapılmış ve alıcıların tespiti ile planın tamamlanmasına yönelik aktif bir program başlatılmış olmalıdır.

Ayrıca,varlık (veya elden çıkarılacak varlık grubu) cari gerçeğe uygun değeriyle uyumlu bir fiyat ile aktif olarak pazarlanıyor olmalıdır. Ayrıca satışın sınıflandırılma tarihinden itibaren bir yıl içerisinde tamamlanmış bir satış olarak muhasebeleştirilmesinin beklenmesi ve planı tamamlamak için gerekli işlemlerin, planda önemli değişiklikler yapılması veya planın iptal edilmesi ihtimalinin düşük olduğunu göstermesi gerekir.

Satış amaçlı elde tutulan varlıkların satışının tamamlanmasının Grup‟un kontrolünde olmayan sebeplerden dolayı ertelenmesi halinde, Grup aktif satış planının devam etmesi durumunda sözkonusu varlıkları satış amaçlı elde tutulan varlık olarak sınıflamaya devam etmektedir.

Grup satış amaçlı elde tutulan varlık olarak sınıflandırılan bir duran varlığı (veya elden çıkarılacak duran varlık grubunu) defter değeri ile satış maliyeti düşülmüş gerçeğe uygun değerinden düşük olanı ile ölçer ve söz konusu varlıklar üzerinden amortisman ayırma işlemi durdurulur. Satış amaçlı elde tutulan olarak sınıflandırılma kriterlerini sağlayan varlıklar finansal durum tablosunda (bilançoda) ayrı olarak sunulur.

Hisse Başına Kazanç:

Hisse başına kazanç/zarar miktarı, dönem kar/zararının Grup hisselerinin dönem içindeki ağırlıklı ortalama pay adedine bölünmesiyle hesaplanır.

Sulandırma (Hisse senetlerinde artış olduğu takdirde hisse başına kazancın/kârın azalışı veya hisse başına zararın artışı): Dönüştürülebilir araçların dönüşümünün gerçekleştiği, opsiyon ve hisse alım hakkı veren araçların kullanıldığı veya belirli koşulların yerine gelmesini takiben adi hisse senetlerinin ihraç edildiği varsayımı sonucunda, hisse başına kazancın azalması veya hisse başına kaybın artmasıdır.

Ters Sulandırma (Hisse senetlerinde artış olsa bile hisse başına kazancın/kârın artışı veya hisse başına zararın azalışı): Dönüştürülebilir araçların dönüşümünün gerçekleştiği, opsiyon ve hisse alım hakkı veren araçların kullanıldığı veya belirli koşulların yerine gelmesini takiben adi hisse senetlerinin ihraç edildiği varsayımı sonucunda, hisse başına kazancın artması veya hisse başına zararın azalmasıdır.

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

İlişkili Taraflar:

Finansal tabloların amacı doğrultusunda, ortaklar, önemli yönetim personeli ve Yönetim Kurulu üyeleri, aileleri ve onlar tarafından kontrol edilen veya onlara bağlı şirketler, iştirak ve ortaklıklar ile grup şirketleri, ilişkili taraflar olarak kabul ve ifade edilmişlerdir ( Not: 37 ).

Kur Değişiminin Etkileri:

Grup‟un yasal kayıtlarında, yabancı para cinsinden (TL dışındaki para birimleri) muhasebeleştirilen işlemler, işlem tarihindeki kurlar kullanılarak Türk Lirası‟na çevrilmektedir. Bilançoda yer alan dövize bağlı parasal varlık ve borçlar bilanço tarihinde geçerli olan kurlar kullanılarak Türk Lirası‟na çevrilmişlerdir. Gerçeğe uygun değerden ölçülen yabancı para birimindeki parasal olmayan kalemler gerçeğe uygun değerin belirlendiği tarihteki döviz kurları kullanılarak çevrilir. Tarihi maliyet cinsinden ölçülen yabancı para birimindeki parasal olmayan kalemler yeniden çevrilmezler. Parasal kalemlerin çevirimden ve dövizli işlemlerin tahsil ve tediyelerinden kaynaklanan kambiyo karları ve zararları gelir tablosunda yer almaktadır.

Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar:

Bilanço tarihinden sonraki olaylar, bilanço tarihi ile bilançonun yayınlanması için yetkilendirme tarihi arasında, Grup lehine veya aleyhine ortaya çıkan olayları ifade eder.

İlişikteki mali tablolarda, bilanço tarihinden sonraki düzeltme gerektiren olaylar kayda alınmıştır ve bilanço sonrası düzeltme gerektirmeyen olaylar dipnotlarda gösterilmiştir.

Nakit Akım Tablosu:

Nakit akım tablosunda, döneme ilişkin nakit akımları işletme, yatırım ve finansman faaliyetlerine dayalı bir biçimde sınıflandırılarak raporlanır.

İşletme faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akımları, Grup‟un operasyonel faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akımlarını gösterir.

Yatırım faaliyetleriyle ilgili nakit akımları, Grup‟un yatırım faaliyetlerinde (duran varlık yatırımları ve finansal yatırımlar) kullandığı ve bu faaliyetlerden elde ettiği nakit akımlarını gösterir.

Finansman faaliyetlerine ilişkin nakit akımları, Grup‟un finansman faaliyetlerinde kullandığı kaynakları ve bu kaynakların geri ödemelerini gösterir.

Nakit akım tablosundaki nakit ve nakit benzeri değerler, nakit ve banka mevduatı ile tutarı belirli nakde kolayca çevrilebilen kısa vadeli, yüksek likiditeye sahip ve vadesi 3 ay veya daha kısa olan yatırımları içermektedir.

Önemli Muhasebe Değerlendirme, Tahmin ve Varsayımları:

Finansal tabloların UMS‟na göre hazırlanmasında Grup yönetiminin, bilanço tarihi itibariyle, raporlanan varlık ve yükümlülük tutarlarını, vukuu muhtemel yükümlülük ve taahhütlerini ve raporlama dönemi itibariyle gelir ve gider tutarlarını etkileyecek varsayımlar ve tahminler yapması gerekmektedir. Buna bağlı olarak gerçekleşmiş sonuçlar tahminlerden farklı olabilir. Tahminler düzenli olarak gözden geçirilmekte, gerekli düzeltmeler yapılmakta ve gerçekleştikleri dönem gelir tablosunda raporlanmaktadır. Kullanılan tahminler, başlıca varlıkların değer düşüklüğü, maddi ve maddi olmayan varlıkların ekonomik ömürleri ve karşılıklar ile ilgilidir.

NOT 3 – İŞLETME BİRLEŞMELERİ

- TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş.’nin 07.08.2008 tarihli 29.660 adet hissesine tekabül eden

%16,48’ine ait hisse alımı

Şirket 2008 yılı içinde TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş.‟nin (TNB) %16,48'ini satın almıştır. Söz konusu şirketin bilanço varlıkları 2008 yılında bir bağımsız denetim kuruluşu tarafından değerlemeye tabi tutulmuş olup toplam değer 64.577.708 USD olarak tespit edilmiştir. Buna göre şirket yönetimi TNB'nin %16,48'ine tekabül eden 29.660 adet hissesine karşılık Şirket ana ortağı X.Xxxxxxx Xxxx‟e 10.641.118 USD bedel ödenmesine, ödemenin “Future Elektronics International LLC” den alınmış olan 10.000.000 USD tutarındaki adi senedin ciro edilerek, geriye kalan 641.118 USD‟nin ise 6 eşit taksitte yapılmasına karar verilmiştir. Şirket, söz konusu iştirak bedelini alım tarihindeki döviz kuru üzerinden Türk Lirasına çevrilmek suretiyle 12.307.517 TL olarak muhasebeleştirmiştir. Söz konusu iştirak alımı sonrasında, TNB 15 Eylül 2008 tarihinde yapmış olduğu Olağan Genel Kurul toplantısında, şirket sermayesinin 4.500.000 TL‟den 9.000.000 TL‟ye artırılmasına, artırılan 4.500.000 TL‟nin tamamının şirketin 2006-2007 yıllarına ilişkin 7.385.685 TL‟lik geçmiş yıl karlarından karşılanmasına, kalan 2.885.685 TL‟nin ise ortaklara dağıtılmasına karar verilmiş olup, söz konusu karar 6 Ekim 2008 tarih ve 7161 sayılı Ticaret sicili gazetesinde ilan edilmiştir. Yapılan bedelsiz artırım sonucunda, Şirket, elde ettiği 741.600 TL tutarındaki bedelsiz hisse tutarını iştirakler hesabına borç temettü gelirleri hesabına alacak kaydetmek suretiyle kayıtlarına yansıtmış olup ilişikteki finansal tablolarda kayıtlı iştirak bedeli 13.049.117 TL‟ye ulaşmıştır. 31.12.2009 tarihinde, bir bağımsız denetim kuruluşu tarafından, “31 Aralık 2007 tarihi itibariyle TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş.‟nin değerlenmesi” hususunda, değerleme raporu düzenlenmiş olup, söz konusu iştirakin değeri 63.854.975.-USD olarak tespit edilmiştir. Şirket‟in iştirak oranına göre bu tutar 10.521.881.-USD‟ye (12.169.775.-TL‟ye) tekabül etmektedir.

TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş.‟nin satın alındığı 07.08.2008 tarih itibariyle hazırlanmış finansal tablolarındaki net varlıklarının gerçeğe uygun değerleri aşağıda açıklanmıştır.

Açıklama	Tutar
Hazır değerler	348.877
Ticari alacaklar	61.416.648
Diğer alacaklar	62.942
Stoklar	11.348.015
Diğer varlıklar	1.892.348
Satış Amacıyla Elde Tutulan Varlıklar	2.121.921
Maddi duran varlıklar	843.049
Maddi olmayan duran varlıklar	7.256
Finansal Borçlar	-27.246.248
Ticari borçlar	-37.163.098
Diğer borçlar	-43.387
Diğer yükümlülükler	-840.218
Net varlıkların değeri	12.748.105
Satın alınan hisse oranı	16,48
Net varlıkların Şirket tarafından satın alınan kısmı	2.100.604
Toplam nakit satın alma maliyeti	12.169.775
Şerefiye	10.069.171

Şirket; geçmiş dönem finansal tablolarda tarihi maliyet üzerinden raporlanan TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş‟yi ,31 Aralık 2009 tarihi itibariyle özkaynak yöntemine göre konsolidasyona tabi tutmuş olup, 2008 yılı içinde alınan 29.660 adet hissesine tekabül eden %16,48‟ne ait 10.069.171.-TL‟lik şerefiye ile özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların kar/zararlarındaki paylar (-1.631.846.-TL (2008) ve 1.410.890.-TL (2009)) geçmiş dönem finansal tablolarıyla ilişkilendirmiştir.

NOT 3 – İŞLETME BİRLEŞMELERİ (Devamı)

- TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş.’nin 07.10.2010 tarihli 182.541 adet hissesine tekabül eden

%28,52’sine ait hisse alımı

Şirket‟in TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş‟nin, %28,52‟sine isabet eden 182.541 adet hissesini, 07.10.2010 tarihli Yönetim Kurulu toplantısında, 21.306.185 USD karşılığında alınmasına ve TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş'‟ndeki hisse oranının %16,48‟den %45‟e yükseltilmesine, hisse alımı için satınalma bedellerinin satınalma tarihinden itibaren 1 yıl içinde ödenmesine karar verilmiş olup, hisse devir işlemleri Ekim 2010‟da tamamlanmıştır.

TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş.‟nin satın alındığı 07.10.2010 tarih itibariyle hazırlanmış mali tablolarındaki net varlıklarının gerçeğe uygun değerleri aşağıda açıklanmıştır.

Açıklama	Tutar
Hazır değerler	1.492.525
Ticari alacaklar	47.265.191
Diğer alacaklar	853.800
Stoklar	16.619.350
Diğer varlıklar	7.004.149
Satış Amacıyla Elde Tutulan Varlıklar	1.191.234
Maddi duran varlıklar	1.613.299
Maddi olmayan duran varlıklar	29.863
Finansal Borçlar	-37.401.534
Ticari borçlar	-13.531.625
Diğer borçlar	-548.639
Diğer yükümlülükler	-1.815.171
Net varlıkların değeri	22.772.440
Satın alınan hisse oranı	28,52
Net varlıkların Şirket tarafından satın alınan kısmı	6.495.170
Toplam nakit satın alma maliyeti	30.148.253
Şerefiye	23.653.082

Özkaynak yöntemine göre konsolide edilen TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş. 07.10.2010 tarihinde özkaynak yöntemiyle konsolidasyondan çıkarılmıştır. Söz konusu iştirakin finansal durumu 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle, finansal performansı ise 07.10.2010 – 31.12.2010 dönemi itibariyle tam konsolidasyon yöntemiyle konsolide edilmiştir.

NOT 3 – İŞLETME BİRLEŞMELERİ (Devamı)

- Unica Teknoloji Yönetim Danışmanlık Ve Tic. A.Ş.’nin 07.10.2010 tarihli 800 adet hissesine tekabül eden % 40’ına ait hisse alımı

Şirket; 07.10.2010 tarihli Yönetim Kurulu toplantısında, Unica Teknoloji Yönetim Danışmanlık ve Tic. A.Ş.‟nin 800 adet hissesine tekabül eden % 40‟ını 3.556.760 USD karşılığında alınmasına ve hisse alımı için satınalma bedellerinin satınalma tarihinden itibaren 1 yıl içinde ödenmesine karar verilmiş olup, hisse devir işlemleri Ekim 2010‟da tamamlanmıştır.

Unica Teknoloji Yönetim Danışmanlık Ve Tic. X.X.‟nin satın alındığı 07.10.2010 tarih itibariyle hazırlanmış mali tablolarındaki net varlıklarının gerçeğe uygun değerleri aşağıda açıklanmıştır.

Açıklama	Tutar
Hazır değerler	113.809
Ticari alacaklar	984.185
Diğer alacaklar	28.661
Stoklar	44.595
Diğer varlıklar	266.556
Satış Amacıyla Elde Tutulan Varlıklar	0
Maddi duran varlıklar	106.405
Maddi olmayan duran varlıklar	25.140
Finansal Borçlar	-2.095
Ticari borçlar	-399.919
Diğer borçlar	-35
Diğer yükümlülükler	-63.685
Net varlıkların değeri	1.103.617
Satın alınan hisse oranı	40,00
Net varlıkların Şirket tarafından satın alınan kısmı	441.447
Toplam nakit satın alma maliyeti	5.032.815
Şerefiye	4.591.369

Unica Teknoloji Yönetim Danışmanlık Ve Tic. X.X.‟nin finansal durumu 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle, finansal performansı ise 07.10.2010 – 31.12.2010 dönemi itibariyle tam konsolidasyon yöntemiyle konsolide edilmiştir.

- Nar Teknoloji A.Ş.’nin % 40 payla kurucu ortağı olmak

Şirket 28.09.2010 tarih ve 7657 sayılı Ticaret Sicil Gazetesi ile 22.09.2010 tarihinde tescil edilmiş olan Nar Teknoloji A.Ş.‟nin % 40 payla kurucu ortağı olmuştur. Şirket‟in Nar Teknoloji A.Ş.‟nin finansal ve faaliyet politikalarını yönetme gücüne sahip olması sebebiyle 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle tam konsolidasyon yöntemiyle konsolide edilmiştir.

- Krom Yazılım A.Ş.’nin % 36,95 payla kurucu ortağı olmak

Şirket 30.03.2010 tarih ve 7532 sayılı Ticaret Sicil Gazetesi ile 24.03.2010 tarihinde tescil edilmiş olan Krom Yazılım A.Ş.‟nin % 36,95 payla kurucu ortağı olmuştur Krom Yazılım A.Ş. önemli etki sebebiyle 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle özkaynak yöntemiyle konsolide edilmiştir.

NOT 4 – İŞ ORTAKLIKLARI

Yoktur. (31 Aralık 2009 – Yoktur.)

NOT 5 – BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA

Gelirler:

	01.01.2010 - 31.12.2010
	Donanım, Görüntü ve Ses Sistemleri	Yazılım	Hizmet	Eliminasyon	Toplam
Satış Gelirleri	91.313.580	686.813	906.518	-3.148.500	89.758.411
Satışların Maliyeti (-)	-83.317.341	-770.801	-678.189	2.376.932	-82.389.399
Ticari faaliyetlerden brüt kar(zarar)	7.996.239	-83.988	228.329	-771.568	7.369.012
Faiz, ücret, prim, komisyon, ve diğer gelirler	0	0	0	0	0
Faiz, ücret, prim, komisyon ve diğer giderler (-)	0	0	0	0	0
Finans sektörü faaliyetlerinden brüt kar(zarar)	0	0	0	0	0
BRÜT KAR/ZARAR	7.996.239	-83.988	228.329	-771.568	7.369.012
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)	-2.261.701	0	0	0	-2.261.701
Genel Yönetim Giderleri (-)	-2.855.290	0	-208.488	406.157	-2.657.621
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)	0	0	0	0	0
Diğer faaliyet gelirleri	2.355.512	4.836	138	0	2.360.486
Diğer faaliyet giderleri (-)	-254.752	-4.346	-52.695	0	-311.793
FAALİYET KARI/ZARARI	4.980.009	-83.499	-32.717	-365.410	4.498.383
Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların kar/zararlarındaki paylar	-18.475	0	0	0	-18.475
(Esas faaliyet dışı) finansal gelirler	6.721.358	57.704	69.950	-653.473	6.195.538
(Esas faaliyet dışı) finansal giderler (-)	-9.111.657	-115.274	-57.391	365.411	-8.918.911
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI/ZARARI	2.571.235	-141.069	-20.158	-653.473	1.756.535

	01.01.2009 - 31.12.2009
	Donanım	Yazılım	Hizmet	Xxxxxxxxxxx	Xxxxxx
Satış Gelirleri	9.968.809	536.800	568.214	-2.902.232	8.171.591
Satışların Maliyeti (-)	-7.912.441	-92.521	0	2.532.301	-5.472.662
Ticari faaliyetlerden brüt kar(zarar)	2.056.368	444.279	568.214	-369.931	2.698.929
Faiz, ücret, prim, komisyon, ve diğer gelirler	0	0	0	0	0
Faiz, ücret, prim, komisyon ve diğer giderler (-)	0	0	0	0	0
Finans sektörü faaliyetlerinden brüt kar(zarar)	0	0	0	0	0
XXXX XXX/ZARAR	2.056.368	444.279	568.214	-369.931	2.698.929
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)	-695.430	-51	-17.218	0	-712.699
Genel Yönetim Giderleri (-)	-1.625.230	-404.846	-351.858	315.849	-2.066.085
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)	0	0	0	0	0
Diğer faaliyet gelirleri	295.164	176	259	0	295.599
Diğer faaliyet giderleri (-)	-384.162	-14	-346	0	-384.522
FAALİYET KARI/ZARARI	-353.291	39.544	199.051	-54.083	-168.778
Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların kar/zararlarındaki paylar	1.410.890	0	0	0	1.410.890
(Esas faaliyet dışı) finansal gelirler	1.504.199	34.180	22.888	-1.049.148	512.118
(Esas faaliyet dışı) finansal giderler (-)	-1.920.244	-130.792	-56.526	1.049.148	-1.058.414
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI/ZARARI	641.555	-57.068	165.412	-54.083	695.818

NOT 5 – BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA (Devamı)

Varlıklar:

	31.12.2010	31.12.2009
Donanım, Görüntü ve Ses Sistemleri	141.205.654	24.099.132
Yazılım	480.940	195.251
Hizmet	2.619.213	267.443
Eliminasyon	-14.682.981	-1.447.955
Toplam:	129.622.826	23.113.871

Yükümlülükler:

	31.12.2010	31.12.2009
Donanım, Görüntü ve Ses Sistemleri	96.816.708	5.352.945
Yazılım	373.306	336.944
Hizmet	1.799.369	141.199
Eliminasyon	-2.958.386	-1.077.586
Toplam:	96.030.997	4.753.502

Özkaynaklar:

	31.12.2010	31.12.2009
Donanım, Görüntü ve Ses Sistemleri	44.388.945	18.746.185
Yazılım	107.635	-141.692
Hizmet	819.843	126.244
Eliminasyon	-24.751.773	-363.529
Ana ortaklığa ait özkaynak toplamı	20.564.649	18.367.208
Azınlık Payı	13.027.178	-6.840
Konsolide finansal tablolara göre özkaynaklar toplamı	33.591.827	18.360.368

Maddi Varlık Alımları:

	01.01.- 31.12.2010	01.01.- 31.12.2009
Donanım, Görüntü ve Ses Sistemleri	320.769	8.429
Yazılım	12.003	5.279
Hizmet	6.946	1.645
Eliminasyon	0	0
Toplam:	339.718	15.353

Amortisman ve İtfa Payı Giderleri:

	01.01.- 31.12.2010	01.01.- 31.12.2009
Donanım, Görüntü ve Ses Sistemleri	-313.684	-207.292
Yazılım	-13.291	-12.596
Hizmet	-11.521	-353
Eliminasyon	0	0
Toplam:	-338.496	-220.241

NOT 6 – NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ

	31.12.2010	31.12.2009
Kasa	155.250	1.882
TL	154.078	1.882
USD	0	0
EUR	1.172	0
Bankalar (*)	2.494.210	100.483
Vadesiz Mevduat	2.436.178	100.483
TL	528.590	14.712
USD	1.610.905	83.059
EUR	296.684	2.712
Vadeli Mevduat (**)	58.032	0
TL	0	0
USD	58.032	0
EUR	0	0
Diğer Hazır Değerler	1.854	0
Toplam	2.651.314	102.365

(*) Grubun banka hesaplarında bulunan blokeli mevduat tutarları aşağıda açıklanmıştır.

	31.12.2010			31.12.2009
Açıklama	Döviz Cinsi	Döviz Tutarı	TL Karşılığı	Döviz Cinsi	Döviz Tutarı	TL Karşılığı
Bankalardaki Blokeli Mevduat	USD	55.537	85.860	USD	55.061	82.906
	TL		3.973	TL		-
Toplam			89.833			82.906

(**) Vadeli mevduatın faiz oranları, vade yapısı ve para birimine göre dağılımı aşağıda açıklanmıştır.

	31.12.2010			31.12.2009
Açıklama	TL	USD	EURO	TL	USD	EURO
Tutar	0	58.032	0	0	0	0
Faiz Aralığı (%)	0	1,50%	0	0	0	0
Vade Aralığı (gün)	0	1	0	0	0	0

NOT 7 - FİNANSAL YATIRIMLAR

Yoktur. (31 Aralık 2009 – Yoktur.)

NOT 8 – FİNANSAL BORÇLAR

Kısa Vadeli Finansal Borçlar:

	31.12.2010			31.12.2009
	Y.P.	TL	Toplam	Y.P.	TL	Toplam
Kısa Vadeli Banka Kredileri	26.820.328	4.127.268	30.947.596	0	0	0
Faiz Tahakkuku	163.207	33.172	196.379	0	0	0
Diğer Mali Borçlar	0	4.479	4.479	0	10.390	10.390
Kısa Vadeli Banka Kredileri Toplamı (A) :			31.148.454			10.390
Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar			0			0
Ertelenen Finansal Kiralama Faizi			0			0
Kısa Vadeli Finansal Kiralama Borçları Toplamı (B) :			0			0
Toplam (A+B)			31.148.454			10.390

Kredilerin döviz cinslerine göre tutarları aşağıda açıklanmıştır.

	31.12.2010			31.12.2009
	Para Birimi	Döviz Tutarı	TL Karşılığı	Para Birimi	Döviz Tutarı	TL Karşılığı
Kısa Vadeli Banka Kredileri	USD	17.348.207	26.820.328	USD	-	0
Faiz Tahakkuku	USD	105.567	163.207	USD	-	0
Toplam			26.983.535			0

Uzun Vadeli Finansal Borçlar:

	31.12.2010			31.12.2009
	Döviz Cinsi			TL Karşılığı
	Döviz Cinsi	Döviz Tutarı	TL Karşılığı	Döviz Cinsi	Döviz Tutarı	TL Karşılığı
Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar	EURO	701	1.436	EURO	700	1.512
Ertelenen Finansal Kiralama Faizi	EURO	701	(1.436)	EURO	701	(1.512)
UzunVadeli Finansal Kiralama Borçları Toplamı (*)			0			0

(*) Finansal kiralama borçlarının vadelerine göre dağılımı aşağıdaki gibidir:

	31.12.2010			31.12.2009
	Anapara	Faiz	Toplam	Anapara	Faiz	Toplam
1 Xxx Xxxxx	0	0	0	0	0	0
1 – 3 ay	0	0	0	0	0	0
3 – 6 ay	0	0	0	0	0	0
6 - 12 ay	0	0	0	0	0	0
Kısa Vadeli Toplam	0	0	0	0	0	0
1 – 2 Yıl	0	1.436	1.436	0	1.512	1.512
2 – 3 Yıl	0	0	0	0	0	0
3 – 4 Yıl	0	0	0	0	0	0
Uzun Vadeli Toplam	0	1.436	1.436	0	1.512	1.512
Toplam	0	1.436	1.436	0	1.512	1.512

NOT 9 – DİĞER FİNANSAL YÜKÜMLÜLÜKLER

Yoktur. (31 Aralık 2009 – Yoktur.)

NOT 10– TİCARİ ALACAKLAR ve BORÇLAR

Kısa Vadeli Ticari Alacaklar

	31.12.2010	31.12.2009
İlişkili Taraflardan Alacaklar
Ekstra Teknoloji Tic. A.Ş.	78.119	0
Özer Elektronik San ve Tic. AŞ	0	378
TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş.	0	15.835
Ertelenmiş Finansman Geliri	(391)	(151)
Toplam	77.728	16.062
Diğer Ticari Alacaklar
Ticari Alacaklar	12.321.640	539.337
Alınan Çekler	39.864.525	14.897
Şüpheli Alacaklar	2.871.327	3.167.570
Şüpheli Alacak Karşılığı ( - )	(2.871.327)	(3.167.570)
Ertelenen Finansman Geliri ( - )	(560.906)	(4.770)
Toplam	51.625.259	549.464
Genel Toplam	51.702.986	565.526

Şüpheli alacak karşılığı hareket tablosu aşağıda açıklanmıştır.

	31.12.2010	31.12.2009
Dönem Başı	(3.167.570)	(3.260.784)
Bağlı Ortaklık İktisabı	(308.050)	0
Dönem içindeki artış	(28.882)	(79.128)
Konusu kalmayan karşılıklar	633.175	172.342
Dönem Sonu	(2.871.327)	(3.167.570)

Uzun Vadeli Ticari Alacaklar : Yoktur. (31 Aralık 2009 – Yoktur.)

Kısa Vadeli Ticari Borçlar

	31.12.2010	31.12.2009
İlişkili Taraflara Ticari Borçlar
Ekstra Teknoloji Tic. A.Ş.	9.783	223.389
Global Yönetim Danışmanlık Ve Tic. A.Ş.	0	61.546
TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş.	0	1.577.749
Özer Elektronik San ve Tic. A.Ş.	0	0
Ertelenen Xxxxxxxxx Xxxxxx ( - )	(81)	(17.263)
Toplam	9.702	1.845.421
Diğer Ticari Borçlar
Satıcılar	27.114.289	1.759.216
Borç Senetleri	168.595	195.045
Ertelenen Finansman Gideri ( - )	(291.493)	(12.947)
Toplam	26.991.391	1.941.314
Genel Toplam	27.001.092	3.786.735

Uzun Vadeli Ticari Borçlar: Yoktur. (31 Aralık 2009 – Yoktur.)

NOT 11– DİĞER ALACAKLAR ve BORÇLAR

Kısa Vadeli Diğer Alacaklar:

	31.12.2010	31.12.2009
İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar
Ortaklardan Alacaklar
Xxxxxxx Xxxx	4.748	4.748
Xxxx Xxxxx	25.250	0
Xxxxx Xxxxx	20.503	0
Toplam	50.502	4.748
Diğer Alacaklar
Verilen Depozito ve Teminatlar	29.646	9.389
Diğer	72.921	0
Toplam	102.568	9.389
Genel Toplam	153.070	14.137

Kısa Vadeli Diğer Borçlar:

	31.12.2010	31.12.2009
İlişkili Taraflara Diğer Borçlar
Ortaklara Borçlar
Xxxxx Xxxxxxx Xxxx (*)	36.144.889	0
Xxxxxx Xxxxxx Xxxxx	10.843	0
Xxxxx Xxxxx	412	0
Xxxx Xxxxx	456	0
İlişkili Taraflara Borçlar Toplamı:	36.156.600	0
Diğer Borçlar
Personele Borçlar	53.291	70.309
Vergi Dairesine Uzlaşma Borcu (**)	0	520.625
Diğer Borçlar Toplamı:	53.291	590.934
Genel Toplam	36.209.890	590.934

(*)-Şirket Yönetim Kurulu‟nun tahsisli sermaye artırım kararı için Bkz. Not: 41

(**)-5.590.757 TL tutarındaki tarhiyat için Vergi Mahkemesinde Şirket tarafından açılan ve lehe sonuçlanan davalar için İdare uyuşmazlığı Danıştay‟a taşımış olup, bu davaların 4.333.595 TL‟lik bölümü Danıştay‟da da lehe sonuçlanmış, idare burada karar düzeltme talebinde bulunmuştur. 1.257.162TL‟lik bölümü de Danıştay‟da sonuçlanma aşamasında iken “5736 Sayılı Bazı Kamu Alacaklarının Uzlaşma Usulü İle Tahsili Hakkında Kanun” çıkmıştır. Şirket; 5.590.757 TL tutarındaki davalar için, söz konusu kanun kapsamında, 1.568.046 TL taksitlendirme faizleri dahil olmak üzere, tutarları 18 taksitle ödeme hususunda, 04.11.2008 tarihinde İdare ile uzlaşma tutanağı imzalamıştır. 31.12.2008 tarihli finansal tablolarda muhasebeleştirilmemiş bulunan uzlaşma tutarının iskonto edilmiş 1.413.005.-TL‟si geçmiş dönem finansal tablolarıyla ilişkilendirmiştir.

Uzun Vadeli Diğer Borçlar:

	31.12.2010	31.12.2009
Kamuya Olan Ertelenmiş veya Takside Bağlanmış Borçlar	17.848	0
Toplam	17.848	0

NOT 12 – FİNANS SEKTÖRÜ FAALİYETLERİNDEN ALACAK VE BORÇLAR

Yoktur. (31 Aralık 2009 – Yoktur.)

NOT 13 – STOKLAR

	31.12.2010	31.12.2009
İlk Madde ve Malzeme	323.857	310.157
Mamuller	60.083	23.100
Ticari Mallar	18.072.677	1.209.777
Stok Değer Düşüklüğü (-)	(117.434)	(46.711)
Toplam	18.339.183	1.496.323

Stoklara ait depo hırsızlık yangın vs. teminat tutarı 30.154.500.-TL, nakliyat teminat tutarı 130.000.000.- USD‟dir. (31 Aralık 2009: 618.000.-TL )

NOT 14 – CANLI VARLIKLAR

Yoktur. (31 Aralık 2009 – Yoktur.)

NOT 15 – DEVAM EDEN İNŞAAT SÖZLEŞMELERİ ALACAKLARI VE HAKEDİŞ BEDELLERİ

Yoktur. (31 Aralık 2009 – Yoktur.)

NOT 16 – ÖZKAYNAK YÖNTEMİYLE DEĞERLENEN YATIRIMLAR

	İştirak Oranı	31.12.2010	31.12.2009
TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş. (*)	16,48	-	3.500.491
Krom Yazılım A.Ş.	36,95	0	-
Toplam		0	3.500.491

(*)- Sözkonusu iştirak 07.10.2010 tarihinde özkaynak yöntemiyle konsolidasyondan çıkarılmış olup, finansal durumu 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle, finansal performansı ise 07.10.2010 – 31.12.2010 dönemi itibariyle tam konsolidasyon yöntemiyle konsolide edilmiştir.

Özkaynak yöntemiyle değerlenen cari dönemde edinilmiş olan Krom Yazılım A.Ş.‟nin hareket tablosu, aktif, yükümlülük ve özkaynak toplamları aşağıda açıklanmıştır.

	Maliyet Değeri	Değer Düşüklüğü	Aktif Toplamı	Yükümlülük Toplamı	Özkaynak Toplamı
Krom Yazılım A.Ş.	18.475	(18.475)	20.602	67.280	-46.678

Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların kar/zararlarındaki paylar aşağıda açıklanmıştır.

	01.01.-31.12.2010	01.01.-31.12.2009
TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş.	-	1.410.890
Krom Yazılım A.Ş.	(18.475)	-
Toplam	(18.475)	1.410.890

NOT 17 – YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER

Yoktur. (31 Aralık 2009 – Yoktur.)

NOT 18 – MADDİ DURAN VARLIKLAR

Maddi Duran Varlıkların 01 Xxxx – 31 Aralık 2010 dönemindeki hareketleri aşağıda açıklanmıştır.

Maliyet	31.12.2009	Yeni Bağlı Ortaklık İktisabı	Giriş	Transfer	Çıkış	31.12.2010
Xxxxxxx (*)	8.838.419	0	0	0	0	8.838.419
Xxxxxx ve Cihazlar	323.054	0	0	0	0	323.054
Taşıtlar	139.980	725.695	134.123	0	0	999.798
Demirbaşlar	1.836.428	693.495	47.732	0	(78.925)	2.498.730
Xxxx Xxxxxxxxxx	95.013	800.032	157.863	0	0	1.052.908
Toplam	11.232.894	2.219.222	339.718	0	(78.925)	13.712.909
Birikmiş Amortisman
Binalar (*)	(1.944.452)	0	(176.768)	0	0	(2.121.220)
Xxxxxx ve Cihazlar	(271.927)	0	(7.218)	0	0	(279.145)
Taşıtlar	(139.980)	(173.111)	(38.520)	0	0	(351.611)
Demirbaşlar	(1.730.381)	(285.823)	(63.748)	0	65.288	(2.014.664)
Xxxx Xxxxxxxxxx	(92.934)	(40.584)	(49.326)	0	0	(182.844)
Toplam	(4.179.674)	(499.518)	(335.580)	0	65.288	(4.949.485)
Net Değer	7.053.220					8.763.424

(*) Şirketin merkez binasının üstünde Türkiye İş Bankası‟na ait çeşitli derecelerde olmak üzere toplam

5.000.000 TL tutarında ipotek bulunmaktadır.

Maddi duran varlıklara ait toplam sigorta teminatı tutarı 3.224.000.- TL‟dir.

Maddi Duran Varlıkların 01 Xxxx – 31 Aralık 2009 dönemindeki hareketleri aşağıda açıklanmıştır.

Maliyet	31.12.2008	Giriş	Transfer	Çıkış	31.12.2009
Binalar (*)	8.838.419	0	0	0	8.838.419
Makine ve Cihazlar	323.054	0	0	0	323.054
Taşıtlar	139.980	0	0	0	139.980
Demirbaşlar	1.825.547	15.353	0	(4.472)	1.836.428
Özel Maliyetler	95.013	0	0	0	95.013
Toplam	11.222.013	15.353	0	(4.472)	11.232.894
Birikmiş Amortisman
Binalar (*)	(1.779.203)	(165.249)	0	0	(1.944.452)
Xxxxxx ve Cihazlar	(264.108)	(7.819)	0	0	(271.927)
Taşıtlar	(136.677)	(3.302)	0	0	(139.980)
Demirbaşlar	(1.692.052)	(41.484)	0	3.155	(1.730.381)
Xxxx Xxxxxxxxxx	(90.547)	(2.387)	0	0	(92.934)
Toplam	(3.962.587)	(220.241)	0	3.155	(4.179.674)
Net Değer	7.259.426				7.053.220

(*) Şirketin merkez binasının üstünde Türkiye İş Bankası‟na ait çeşitli derecelerde olmak üzere toplam

5.000.000 TL tutarında ipotek bulunmaktadır. Maddi duran varlıklara ait toplam sigorta teminatı tutarı 716.492.- TL‟dir.

NOT 19 – MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR

Maddi olmayan varlıkların 01 Xxxx – 31 Aralık 2010 dönemindeki hareketleri aşağıda açıklanmıştır.

Maddi Olmayan Varlıklar	31.12.2009	Yeni Bağlı Ortaklık İktisabı	Giriş	Transfer	Çıkış	31.12.2010
Haklar	1.010.342	76.608	0	0	0	1.086.950
Toplam	1.010.342	76.608	0	0	0	1.086.950
Birikmiş Amortisman
Haklar	(1.010.342)	(21.605)	(2.916)	0	0	(1.034.862)
Toplam	(1.010.342)	(21.605)	(2.916)	0	0	(1.034.862)
Net Değer	0					52.087

Maddi olmayan varlıkların 01 Xxxx – 31 Aralık 2009 dönemindeki hareketleri aşağıda açıklanmıştır.

Maliyet	31.12.2008	Giriş	Transfer	Çıkış	31.12.2009
Haklar	1.010.342	0	0	0	1.010.342
Toplam	1.010.342	0	0	0	1.010.342
Birikmiş Amortisman
Haklar	(1.010.342)	0	0	0	(1.010.342)
Toplam	(1.010.342)	0	0	0	(1.010.342)
Net Değer	0				0

NOT 20 – ŞEREFİYE

31.12.2010
	İktisap Tarihi	Özkaynak Tutarından İştirak Oranına Düşen Pay	Maliyeti	Pozitif Şerefiye
TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş.	07.08.2008	(2.100.604)	12.169.775	10.069.171
TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş.	07.10.2010	(6.495.170)	30.148.253	23.653.082
Unica Teknoloji Yönetim Xxxxx.Xx Tic. A.Ş.	07.10.2010	(441.447)	5.032.815	4.591.369
Toplam		(9.037.222)	47.350.843	38.313.621

31.12.20109
	İktisap Tarihi	Özkaynak Tutarından İştirak Oranına Düşen Pay	Maliyeti	Pozitif Şerefiye
TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş.	07.08.2008	(2.100.604)	12.169.775	10.069.171
Toplam		(2.100.604)	12.169.775	10.069.171

NOT 21 – DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI

Yoktur. (31 Aralık 2009 – Yoktur.)

NOT 22 –KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER

	31.12.2010	31.12.2009
Garanti Kapsamındaki Ürün Garanti Karşılıkları	231.977	3.151
Toplam	231.977	3.151

Grubun devam eden dava ve icra takipleri:

31.12.2010	Adet	USD (TL Karşılığı)	TL (TL Karşılığı)	Toplam TL
Grup tarafından açılan davalar (*)	238	267.456	13.454.538	13.721.995
Grup tarafından yürütülen icra takipleri	65	915.874	492.602	1.408.476
Grup aleyhine açılan davalar	44	120.537	98.000	218.537
Grup aleyhine yürütülen icra takipleri	13	17.457	9.970	27.428

31.12.2009	USD (TL Karşılığı)	TL (TL Karşılığı)	Toplam TL
Grup tarafından açılan davalar	260.485	12.940.873	13.201.358
Grup tarafından yürütülen icra takipleri	629.414	460.082	1.089.496
Grup aleyhine açılan davalar	243.113	97.417	340.530
Grup aleyhine yürütülen icra takipleri	17.002	14.043	31.045

(*)- Xxxxx Xxxxxxxx:

- Şirket; vergi inceleme raporunun iptali ve tarhiyatın terkini konusunda, Boğaziçi Kurumlar Vergi Dairesi‟ne, İstanbul 7. Vergi Mahkemesinin 2006/2609 dosyasıyla, 422.738,16 TL vergi aslı ve 3 kat cezası olmak üzere toplam 1.690.952,63 TL dava açmıştır. Söz konusu dava Danıştay incelemesi aşamasındadır. İlişikteki finansal tablolar dava konularında ortaya çıkabilecek muhtemel mali risklere ilişkin herhangi bir düzeltme ve/veya sınıflandırmayı içermemektedir.

- Şirket; vergi inceleme raporunun iptali ve tarhiyatın terkini konusunda, Boğaziçi Kurumlar Vergi Dairesi‟ne, İstanbul 7. Vergi Mahkemesinin 2006/2610 dosyasıyla, 2.541.135,52 TL vergi aslı ve 3 kat cezası olmak üzere toplam 10.164.542,08 TL dava açmıştır. Söz konusu dava Danıştay incelemesi aşamasındadır. İlişikteki finansal tablolar dava konularında ortaya çıkabilecek muhtemel mali risklere ilişkin herhangi bir düzeltme ve/veya sınıflandırmayı içermemektedir.

- Şirket; ödeme emrinin iptali konusunda, Ambarlı Gümrük Müdürlüğü‟ne, İstanbul 7. Vergi Mahkemesinin 2009/984 dosyasıyla, 100.545 TL KKDF‟nin 2 katı olmak üzere toplam 201.091 TL dava açmıştır. Söz konusu davada verilen iptal kararı davalı idare tarafından temyiz edilmiştir. İlişikteki finansal tablolar dava konularında ortaya çıkabilecek muhtemel mali risklere ilişkin herhangi bir düzeltme ve/veya sınıflandırmayı içermemektedir.

- Konsolidasyona tabi tutulmuş olan TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş. usulsüzlük ve idari para cezası iptali konusunda; 558.223.-TL olan 3 adet vergi (ödeme yapılmıştır), 631.133.-TL olan 221 adet gümrük (İPC), 1.348.-TL olan 5 adet Sanayi ve Ticaret İl Müdürlüğü (İPC)aleyhine dava açmıştır. İlişikteki finansal tablolar dava konularında ortaya çıkabilecek muhtemel mali risklere ilişkin herhangi bir düzeltme ve/veya sınıflandırmayı içermemektedir.

NOT 22 –KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER (Devamı)

	31.12.2010	31.12.2009
Verilen Teminat Mektupları
Verilen USD Teminat Mektupları	1.092.973	1.287.160
Verilen EURO Teminat Mektupları	0	0
Verilen TL Teminat Mektupları	1.362.345	882.914
Toplam:	2.455.317	2.170.074
Verilen İpotekler
Verilen İpotekler TL (*)	5.000.000	5.000.000
Toplam:	5.000.000	5.000.000
Alınan Teminatlar
Alınan USD Teminat Çek-Senet	6.309.999	935.793
Alınan TL Teminat Çek-Senet	642.000	642.000
Alınan Teminat Mektubu	454.000	54.000
Alınan İpotek	428.000	28.000
Toplam:	7.833.999	1.659.793

(*)- Söz konusu ipotek kredi teminatı olarak verilmiştir.

	31.12.2010	31.12.2009
A. Kendi tüzel kişiliği adına verilmiş olan TRİ' lerin toplam tutarı	7.455.317	7.170.073
B. Tam konsolidasyon kapsamına dahil edilen ortaklıklar lehine verilmiş olan TRİ' lerin toplam tutarı	0	0
C. Olağan ticari faaliyetlerin yürütülmesi amacıyla diğer 3. kişilerin borcunu temin amacıyla verilmiş olan TRİ' lerin toplam tutarı	0	0
D. Diğer verilen TRİ' lerin toplam tutarı	0	0
i. Ana ortak lehine verilmiş olan TRİ' lerin toplam tutarı	0	0
ii. B ve C maddeleri kapsamına girmeyen diğer grup şirketleri lehine verilmiş olan TRİ' lerin toplam tutarı	0	0
iii. C maddesi kapsamına girmeyen 3. kişiler lehine verilmiş olan TRİ' lerin toplam tutarı	0	0
Toplam	7.455.317	7.170.073
Grup'un vermiş olduğu diğer TRİ'lerin Grup'un özkaynaklarına oranı (%)	-	-

NOT 23 – TAAHHÜTLER

Yoktur. (31 Aralık 2009 – Yoktur.)

NOT 24 – ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR

	31.12.2010	31.12.2009
Kıdem Tazminatı Karşılığı	251.115	83.637
Toplam	251.115	83.637

T.C. Kanunlarına göre Grup, en az bir yıllık hizmeti tamamlayarak emekliye ayrılan, iş ilişkisi kesilen, askerlik hizmetleri için çağrılan veya vefat eden her çalışanına kıdem tazminatı ödemek mecburiyetindedir.

Ödenecek tazminat, her hizmet yılı için bir aylık maaş tutarı kadardır ve bu miktar 31.12.2010 tarihi itibariyle, 2.517,01 TL ( 31 Aralık 2009: 2.365,16TL) ile sınırlandırılmıştır.

Kıdem tazminatı yükümlülüğü yasal olarak herhangi bir fonlamaya tabi değildir. Kıdem tazminatı karşılığı, Grubun çalışanların emekli olmasından kaynaklanan gelecekteki muhtemel yükümlülük tutarının bugünkü değerinin tahmin edilmesi yoluyla hesaplanmaktadır. UMS 19 (“Çalışanlara Sağlanan Faydalar”), Grup‟un yükümlülüklerinin, tanımlanmış fayda planları kapsamında aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak geliştirilmesini öngörür. Bu doğrultuda, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında kullanılan aktüeryal varsayımlar aşağıda belirtilmiştir:

Ana varsayım, her hizmet yılı için olan azami yükümlülük tutarının enflasyona paralel olarak artacak olmasıdır. Dolayısıyla, uygulanan iskonto oranı, gelecek enflasyon etkilerinin düzeltilmesinden sonraki beklenen reel oranı ifade eder. Bu nedenle, 31.12.2010 tarihi itibarıyla, ekli finansal tablolarda karşılıklar, geleceğe ilişkin, çalışanların emekliliğinden kaynaklanacak muhtemel yükümlülüğünün bugünkü değeri tahmin edilerek hesaplanmaktadır. Bilanço tarihindeki karşılıklar, yıllık %5,10 (31 Aralık 2009: %4,80)

enflasyon ve %10,00 (31 Aralık 2009: %11,00) faiz oranı varsayımlarına göre yaklaşık %4,66 (31 Aralık 2009: %5,92) olarak elde edilen reel iskonto oranı kullanılmak suretiyle hesaplanmıştır.

Kıdem tazminatı tavanı altı ayda bir revize edilmektedir.

Dönem içindeki kıdem tazminatı karşılığının hareketleri aşağıdaki gibidir.

	31.12.2010	31.12.2009
Dönem Başı	83.637	28.096
Bağlı Ortaklık İktisabı	85.657	0
Dönem İçerisindeki Artış	93.774	55.541
Dönem İçerisindeki Azalış	(11.954)	0
Dönem Sonu	251.115	83.637

NOT 25 – EMEKLİLİK PLANLARI

Yoktur. (31 Aralık 2009 – Yoktur.)

NOT 26– DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER

Kısa Vadeli Diğer Varlıklar

	31.12.2010	31.12.2009
Gelecek Aylara Ait Giderler	89.351	4.760
Gelir Tahakkukları	1.432.551	0
Verilen Sipariş Avansları	26.345	0
Devreden KDV	5.809.728	10.546
Diğer KDV	805.169	0
Peşin Ödenen Vergiler	263	12.391
İş Avansları	75.629	18.797
Personel Avansları	29.479	5.122
Toplam	8.268.516	51.615

Uzun Vadeli Diğer Varlıklar

	31.12.2010	31.12.2009
Gelecek Yıllara Ait Giderler	24.398	0
Toplam	24.398	0

Kısa Vadeli Diğer Yükümlülükler

	31.12.2010	31.12.2009
Ödenecek Vergi ve Fonlar	234.072	174.693
Ödenecek Sosyal Güvenlik Kesintileri	84.763	90.688
Vadesi Geçmiş Ertelenmiş Takside Bağlanmış Yükümlülükler (SGK)	225.926	0
Gider Tahakkukları	31.500	0
Alınan Sipariş Avansları	125.293	0
Toplam	701.555	265.381

Uzun Vadeli Diğer Yükümlülükler. Yoktur. (31 Aralık 2009 – Yoktur.)

NOT 27 – ÖZKAYNAKLAR

Şirket Yönetim Kurulu‟nun 25.10.2010 tarihinde yapılan toplantısında; mali yapının büyütülmesi amacıyla kayıtlı sermaye sistemine geçmesine, Kayıtlı Sermaye tavanının 50.000.000. TL (Ellimilyon Türk Lirası) olmasına karar verilmiş olup, kayıtlı sermaye sistemine geçiş kararı Sermaye Piyasası Kurulu‟nun 2010/46 xx.xx haftalık bülteninde yayımlanmıştır.

Ödenmiş Sermaye

Şirket‟in 31.12.2010 ve 31.12.2009 tarihleri itibariyle ortaklık yapısı aşağıda açıklanmıştır.

	31.12.2010		31.12.2009
	Pay Oranı (%)	Pay Tutarı	Pay Oranı (%)	Pay Tutarı
Xxxxx Xxxxxxx Xxxx (*)-	58,73	6.466.250	58,73	6.466.250
Halka Açık Olan Kısım	37,77	4.158.750	37,77	4.158.750
Xxxxx Xxxx	3,22	354.750	3,22	354.750
Diğer	0,28	30.250	0,28	30.250
Toplam	100,00	00.000.000	100,00	00.000.000

(*)- Şirket Yönetim Kurulu‟nun tahsisli sermaye artırım kararı için Bkz. Not: 41

Toplam 11.010.000 TL olan Şirket sermayesinin 275.000 TL‟lik kısmı A grubu, 10.735.000 TL‟lik kısmı B grubu hisse senetlerinden oluşmaktadır. A grubu hisse senetleri nama, A grubu hisse senetleri ise hamiline yazılıdır. A grubu payların imtiyazları mevcut olup, diğer payların imtiyazı yoktur. Yönetim Kurulu üyelerinin tamamının A grubu hissedarların gösterecekleri adaylar arasından seçilmesi zorunludur. Yönetim Kurulu üyelerinin seçiminde A grubu payların her biri 50 oy hakkına, sair grup payların her biri bir oy hakkına sahiptir.

Payların gruplar itibariyle dağılımı aşağıda açıklanmıştır.

	31.12.2010			31.12.2009
Pay Sahibi	Grup	Hisse Adedi	Nominal Tutar	Grup	Hisse Adedi	Nominal Tutar
Xxxxx Xxxxxxx Xxxx	A	24.887.500	248.875	A	24.887.500	248.875
Xxxxx Xxxxxxx	A	1.375.000	13.750	A	1.375.000	13.750
Xxxxx Xxxx	A	1.182.500	11.825	A	1.182.500	11.825
Xxxx Xxxxx	A	27.500	275	A	27.500	275
Xxxxx Xxxxx Xxxxx	A	27.500	275	A	27.500	275
A Grubu Toplamı		27.500.000	275.000		27.500.000	275.000
Xxxxx Xxxxxxx Xxxx	B	621.737.500	6.217.375	B	621.737.500	6.217.375
Xxxxx Xxxx	B	34.292.500	342.925	B	34.292.500	342.925
Xxxx Xxxxx	B	792.500	7.925	B	792.500	7.925
Xxxxx Xxxxx Xxxxx	B	797.500	7.975	B	797.500	7.975
S. Xxxxxx Xxxxxxxx	B	2.500	25	B	2.500	25
Xxxxx Xxxxx	B	2.500	25	B	2.500	25
Halka Açık Olan Kısım	B	415.875.000	4.158.750	B	415.875.000	4.158.750
B Grubu Toplamı		1.073.500.000	10.735.000		1.073.500.000	10.735.000
Toplam		1.101.000.000	11.010.000		1.101.000.000	11.010.000

NOT 27 – ÖZKAYNAKLAR (Devamı)

Sermaye Düzeltmesi Farkları :

	31.12.2010	31.12.2009
Sermaye Düzeltmesi Olumlu Farkları	6.517.309	6.517.309
Toplam	6.517.309	6.517.309

Hisse Senedi İhraç Primleri:

	31.12.2010	31.12.2009
Hisse Senedi İhraç Primleri	190.040	190.040
Toplam	190.040	190.040

	31.12.2010	31.12.2009
Değer Artış Fonları (Bedelsiz Hisse Edinimleri)	1.893.536	741.500
Toplam	1.893.536	741.500

Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler

Yasal yedekler Türk Ticaret Kanunu‟na göre ayrılan birinci ve ikinci tertip yasal yedeklerden oluşmaktadır. Birinci tertip yasal yedekler, tüm yedekler tarihi ödenmiş sermayenin %20‟sine erişene kadar, geçmiş dönem ticari karından yıllık %5 oranında ayrılır. İkinci tertip yasal yedekler, birinci tertip yasal yedek ve temettülerden sonra, tüm nakdi temettü dağıtımları üzerinden yıllık %10 oranında ayrılır.

	31.12.2010	31.12.2009
Xxxxx Xxxxxxxx (*)	653	653
Toplam	653	653

(*)-Şirketin yasal kayıtlarında yasal yedekler üzerinde gösterilen 163.388 TL tutarındaki enflasyon düzeltme farkları geçmiş yıl karlarında gösterilmiştir

Geçmiş Yıl Karları / Zararları

Geçmiş yıl kar / zararlarının ayrıntısı aşağıda açıklanmıştır.

	31.12.2010	31.12.2009
Birikmiş Karlar / ( Zararlar)	(6.148.852)	(5.407.352)
2009 Yılı Zararı	830.189	0
Transfer (Bedelsiz Hisse Edinimi)	0	(741.500)
Yasal Yedek Enflasyon Düzeltme Farkları	163.388	163.388
Hisse Senedi İhraç Primleri Enflasyon Düzeltme Farkları	483.748	483.748
Olağanüstü Yedekler (Enflasyon Düzeltme Farkları Dahil)	4.579.233	4.579.233
Toplam Geçmiş Yıl Karı	-92.294	-922.483

Azınlık Payları:

	31.12.2010	31.12.2009
Dönem başı azınlık payları	(6.840)	(53.561)
Bağlı Ortaklık İktisabı	13.077.128	0
Bağlı Ortaklıkların Ana Ortaklık Dışı Temettü Ödemesi	(300.000)	0
Dönem faaliyet sonuçlarından azınlık paylara ayrılan tutar	256.890	46.721
Toplam	13.027.178	(6.840)

NOT 28 – SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ

	01.01.- 31.12.2010	01.01.- 31.12.2009
Yurtiçi Satışlar	100.202.823	8.281.002
Yurtdışı Satışlar	3.307.821	0
Diğer Satışlar	584.371	0
Brüt Satışlar	104.095.016	8.281.002
Satış iadeleri	(3.728.012)	(109.411)
Satış İskontoları	(10.608.592)	0
Net Satışlar	89.758.411	8.171.591
Satılan Mamül Maliyeti ( - )	(1.337.138)	(5.485.822)
Satılan Ticari Mal Maliyeti ( - )	(80.491.558)	13.160
Satılan Hizmet Maliyeti ( - )	(560.703)	0
Xxxx Xxxxxxxx Xxxxxx ( Net )	7.369.012	2.698.929

NOT 29 – ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME GİDERLERİ, PAZARLAMA, SATIŞ VE DAĞITIM GİDERLERİ, GENEL YÖNETİM GİDERLERİ

	01.01.- 31.12.2010	01.01.- 31.12.2009
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)	0	0
Pazarlama Satış Dağıtım Giderleri	(2.261.701)	(712.699)
Genel Yönetim Giderleri	(2.657.621)	(2.066.085)
Toplam	(4.919.321)	(2.778.784)

Pazarlama Satış Dağıtım Giderlerinin ayrıntısı aşağıda açıklanmıştır.

	01.01.- 31.12.2010	01.01.- 31.12.2009
Teknik Servis Giderleri	(14.668)	(105.378)
Reklam ve Promosyon Giderleri	(1.513.596)	(15.571)
Kargo ve Diğer Nakliye Giderleri	(84.435)	(56.084)
Personel Giderleri	0	(430)
Taşıt Yakıt ve Bakım Giderleri	0	(639)
Ciro Prim ve Komisyon Giderleri	(9.362)	(38.221)
Xxxx Xxxx ve Giderleri	(6.546)	(13.512)
Seyahat Giderleri	(181)	(15.450)
Haberleşme Giderleri	0	0
Xxxxx Xxxxxxxxx	(45.884)	(436.305)
Dağıtım Gideri	(75.790)	0
Danışmanlık Gideri	(22.866)	0
Satış Araştırma ve Geliştirme Gideri	(448.125)	0
Diğer	(40.249)	(31.109)
Toplam	(2.261.701)	(712.699)

NOT 29 – ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME GİDERLERİ, PAZARLAMA, SATIŞ VE DAĞITIM GİDERLERİ, GENEL YÖNETİM GİDERLERİ (Devamı)

Genel Yönetim Giderlerinin ayrıntısı aşağıda açıklanmıştır.

	01.01.- 31.12.2010	01.01.- 31.12.2009
Personel Giderleri	(758.177)	(937.319)
Kıdem Tazminatı Karşılık Gideri	(93.774)	(55.541)
Amortisman Giderleri	(313.684)	(220.241)
Vergi Resim ve Harçlar	(115.065)	(98.146)
Haberleşme Giderleri	(114.611)	(153.673)
Xxxx Xxxx ve Giderleri	(58.178)	(53.077)
Danışmanlık Giderleri	(431.158)	(303.312)
Taşıt Yakıt ve Xxxx Xxxxxxxxx	(168.910)	(180.550)
Diğer	(604.065)	(64.226)
Toplam	(2.657.621)	(2.066.085)

NOT 30 – NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER

Amortisman ve itfa payları:

	01.01.- 31.12.2010	01.01.- 31.12.2009
Üretim maliyeti	(24.812)	0
Pazarlama ve satış giderleri	0	0
Genel yönetim giderleri	(313.684)	(220.241)
Toplam	(338.496)	(220.241)

Çalışanlara sağlanan fayda ve hizmetler (Kıdem Tazminatı Karşılık Giderleri):

	01.01.- 31.12.2010	01.01.- 31.12.2009
Üretim maliyeti	0	0
Pazarlama ve satış giderleri	0	0
Genel yönetim giderleri	(93.774)	(55.541)
Toplam	(93.774)	(55.541)

NOT 31 – DİĞER FAALİYETLERDEN GELİR/GİDERLER

Diğer Faaliyetlerden Gelirler:

	01.01.- 31.12.2010	01.01.- 31.12.2009
Konusu Kalmayan Karşılıklar	676.946	225.463
Yurt Dışı Reklam Payları	0	0
Sabit Kıymet Satış Karları	52.608	0
İcra Takipleri Geliri	542.782	0
Rebate Gelir Tahakkuku	959.585	0
Xxxxxxx Xxxxxxxxx	5.438	0
Diğer	123.126	70.136
Toplam	2.360.486	295.599

Diğer Faaliyetlerden Giderler:

	01.01.- 31.12.2010	01.01.- 31.12.2009
Şüpheli Alacak Karşılık Giderleri	(28.882)	(79.128)
Stok Değer Düşüklüğü Karşılığı	(42.827)	(45.234)
Ürün Garanti Giderleri Karşılığı	(52.122)	0
Diğer	(187.962)	(260.160)
Toplam	(311.793)	(384.522)

NOT 32 – FİNANSAL GELİRLER

	01.01.- 31.12.2010	01.01.- 31.12.2009
Kambiyo Karları	4.332.587	397.035
Temettü Geliri	0	0
Reeskont Gelirleri	11.983	65.780
Faiz/Vade Farkı Gelirleri	1.850.968	49.303
Toplam	6.195.538	512.118

NOT 33 – FİNANSAL GİDERLER

	01.01.- 31.12.2010	01.01.- 31.12.2009
Kambiyo Zararları	(6.404.784)	(390.767)
Kredi Faiz ve Kur Farkı Giderleri	(450.225)	(238.101)
Komisyon Giderleri	(562.962)	(39.096)
Reeskont Xxxx Xxxxxx	(375.710)	(73.732)
Teminat Mektubu Komisyon Gideri	(155.257)	(222.586)
Xxxx Xxxxx Xxxxxx	(169.356)	0
Diğer	(800.617)	(94.130)
Toplam	(8.918.911)	(1.058.412)

NOT 34 – SATIŞ AMACIYLA ELDE TUTULAN DURAN VARLIKLAR VE DURDURULAN FAALİYETLER

	31.12.2010			31.12.2009
	Maliyet Değeri	Gerçeğe Uygun Değer	Değer Düşüklüğü	Maliyet Değeri	Gerçeğe Uygun Değer	Değer Düşüklüğü
Villa Samandıra (Elysıum) (*)	968.187	1.040.000	0	0	0	0
Toplam	968.187	1.040.000	0	0	0	0

(*)- Şirket satış amacıyla elde tutulan duran varlıklarına ekspertiz değerlemesi yaptırmamış olup, söz konusu duran varlıkların gerçeğe uygun değerinin tespiti hususunda cari dönemde yaptığı satışlardan en düşük satış tutarlarını dikkate almıştır.

NOT 35 – VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER DAHİL)

Türkiye‟de kurumlar vergisi oranı %20‟dir. Bu oran, kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirimi kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi, vergi yasalarında yer alan istisna (iştirak kazançları istisnası gibi) ve indirimlerin ( Ar-Ge, Bağış ve Yardımlar gibi ) indirilmesi sonucu bulunacak vergi matrahına uygulanır.

Hesaplanan vergi beyan yoluyla ödenir. Kurumlar Vergisi Beyannamesi hesap döneminin kapandığı ayı izleyen dördüncü ayın birinci gününden yirmi beşinci günü akşamına kadar mükellefin bağlı olduğu vergi dairesine verilir. Xxxxx, beyannamenin verildiği ayın sonuna kadar tek taksitte ödenir.

Kar dağıtılmadığı takdirde başka bir vergi ödenmez.

Kurumlar Vergisi mükellefleri, cari vergilendirme döneminin kurumlar vergisine mahsup edilmek üzere üçer aylık dönemler itibariyle mali karları üzerinden %20 oranında geçici vergi hesaplar ve o dönemi izleyen ikinci ayın 14 üncü gününe kadar beyan edip 17 inci günü akşamına kadar öderler.

Türk vergi mevzuatına göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar 5 yılı aşmamak kaydıyla dönem kurum kazancından indirilebilir. Ancak, mali zararlar, geçmiş yıl karlarından mahsup edilemez.

Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı izleyen dördüncü ayın birinci gününden yirmi beşinci günü akşamına kadar bağlı bulunulan vergi dairesine verilir. Xxxxx edilen vergi, beyannamenin verildiği ayın sonuna kadar tek taksitte ödenir. Bununla beraber, vergi incelemesine yetkili makamlar beş yıl zarfında muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve hatalı işlem tespit edilirse ödenecek vergi miktarları değişebilir.

Grup‟un vergi karşılığı ve ödenmesi gereken cari vergi borcu aşağıda açıklanmıştır.

Dönem Karı Vergi Borcu	31.12.2010	31.12.2009
Dönem Karı Ver.Diğ.Yas.Yük.Karş.	1.456.720	24.809
Dönem Karı.Peş.Öde.Ver.Diğ.Yük.(-)	(1.069.703)	(19.686)
Toplam	387.017	5.124

Grup, ertelenen gelir vergisi varlık ve yükümlülüklerini, bilanço kalemlerinin Uluslararası Finansal Raporlama Standartları ve yasal mali tabloları arasındaki farklı değerlendirilmelerin sonucunda ortaya çıkan geçici farkların etkilerini dikkate alarak hesaplamaktadır. Söz konusu geçici farklar genellikle gelir ve giderlerin, UFRS ve vergi kanunlarına göre değişik raporlama dönemlerinde muhasebeleşmesine yol açar.

31.12.2010 tarihinde gerçekleşecek geçici farklar üzerinden yükümlülük metoduna göre hesaplanan ertelenen vergi alacağı ve yükümlülüğü için uygulanan oran %20‟dir.

NOT 35 – VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER DAHİL) (Devamı)

Döneme ilişkin birikmiş geçici farklar ve ertelenmiş vergi varlığı/(yükümlülüğü) aşağıda açıklanmıştır.

	31.12.2010		31.12.2009
	Toplam Geçici Farklar	Ertelenen Vergi Varlığı / Yükümlülüğü	Toplam Geçici Farklar	Ertelenen Vergi Varlığı / Yükümlülüğü
Ertelenmiş Vergi Yükümlülükleri
Ticari Borçlar	(293.942)	(58.788)	(30.165)	(6.033)
Sabit Kıymetler	(88.879)	(17.776)	(10.585)	(2.117)
Krediler	(27.423)	(5.485)	0	0
Gelir Tahakkukları	0	0	0	0
Toplam	(410.243)	(82.049)	(40.749)	(8.150)
Ertelenmiş Vergi Varlıkları
Kıdem tazminatı	251.115	50.223	83.637	16.727
Ticari Alacaklar	1.294.311	258.862	1.136.455	227.291
Gider tahakkukları	231.977	46.395	3.151	630
Sabit Kıymetler	35.352	7.070	35.155	7.031
Stoklar	117.434	23.487	46.711	9.342
Toplam	1.930.188	386.038	1.305.109	261.022
Ertelenmiş Vergi, Net	1.519.945	303.989	1.264.360	252.872

	31.12.2010	31.12.2009
Dönem Başı Ertelenmiş Vergi Bakiyesi (Net)	252.872	46.971
Bağlı Ortaklık İktisabı	(128.649)	0
Dönem Sonu Ertelenmiş Vergi Bakiyesi (Net)	303.989	252.872
Ertelenmiş Vergi Gelir / Gideri	(77.532)	205.901

Gelir tablosunda yer alan cari dönem vergi giderleri aşağıda açıklanmıştır.

	01.01.- 31.12.2010	01.01.- 31.12.2009
Cari Dönem Vergi Karşılığı	(376.708)	(24.809)
Ertelenen Vergi Gideri	(77.532)	205.901
Toplam	(454.240)	181.092

NOT 36 – HİSSE BAŞINA KAZANÇ

	01.01.- 31.12.2010	01.01.- 31.12.2009
Net Dönem Karı	1.045.405	830.187
Hisselerin ağırlıklı ortalama adedi	1.101.000.000	1.101.000.000
TL cinsinden hisse başına kazanç	0,00095	0,00075

Şirket‟in potansiyel hisse senedi bulunmamaktadır.

NOT 37 – İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI

Mal ve Hizmet Alım-Satımları

	01.01.- 31.12.2010		01.01.- 31.12.2009
	Alışlar	Satışlar	Alışlar	Satışlar
TNB Bilgisayar ve Görüntü Sistemleri A.Ş.	1.584.874	5.435.689	2.515.847	3.118.254
Ekstra Teknoloji Tic. A.Ş.	2.452.047	6.566.980	1.410.152	2.993.125
Unica Teknoloji Yönetim Xxxxxx.xx Tic.A.Ş.	298.773	36.076	0	237.465
Özer Gay. Yat. Ve Değer.A.Ş.	0	0	8.753	978
Nar Motorlu Araçlar A.Ş.	0	579	0	0
Nar Yatırım A.Ş.	365.496	0	0	0
Toplam	4.701.190	12.039.324	3.934.752	6.349.822

Üst Düzey Yöneticilere Sağlanan Faydalar

	01.01.- 31.12.2010	01.01. - 31.12.2009
Yönetim Kurulu	111.906	0
Denetim Kurulu	0	0
Kilit Personel (Genel Md.,Genel Md. Yrd.,diğer)	149.640	122.892
Toplam	261.546	122.892

Diğer İşlemler

	01.01.- 31.12.2010	01.01.- 31.12.2009
Alınan Kur Farkı	200.941	337.615
Alınan Kira	37.865	82.456
Alınan Gider Kat. Payı	36.637	192.279
Alınan Demirbaşlar	113.664	0
Verilen Kur Farkı	(68.539)	(317.875)
Verilen Gid. Kat.Payı	0	(1.110)
Verilen Hizmetten Yararlandırma Gelir	(117.827)	0
Verilen Satış Fiyat Farkı	(63.454)	0

NOT 38 – FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ

Risk Tanımlamaları:

Kredi riski

Finansal aracın taraflarından birinin yükümlülüğünü yerine getirmemesi nedeniyle diğer tarafta finansal bir kayıp/zarar meydana gelmesi riskidir.

Likidite riski

Bir işletmenin finansal borçlardan kaynaklanan yükümlülükleri yerine getirmekte zorlanması riskidir.

Piyasa riski

Piyasa fiyatlarında meydana gelen değişimler nedeniyle bir finansal aracın gerçeğe uygun değerinde veya gelecekteki nakit akışlarında dalgalanma olması riski. Piyasa riski üç türlü riskten oluşur: yabancı para riski, faiz oranı riski ve diğer fiyat riskidir.

- Yabancı para riski

Döviz kurlarında meydana gelen değişimler nedeniyle bir finansal aracın gerçeğe uygun değerinde veya gelecekteki nakit akışlarında dalgalanma olması riskidir.

- Faiz oranı riski

Faiz oranlarında meydana gelen değişimler nedeniyle bir finansal aracın gerçeğe uygun değerinde veya gelecekteki nakit akışlarında dalgalanma olması riskidir.

- Diğer fiyat riski

Meydana gelen değişimin ilgili finansal aracın kendisinden veya ihraç edenden ya da piyasada işlem gören benzeri finansal araçların tamamını etkileyen faktörlerden kaynaklanıp kaynaklanmadığına bakılmaksızın, piyasa fiyatlarında oluşan değişimler nedeniyle bir finansal aracın gerçeğe uygun değerinde veya gelecekteki nakit akışlarında dalgalanma olması (faiz oranı riski veya yabancı para riskinden kaynaklananlar dışında) riskidir.

Finansal Risk Yönetimi:

Grup faaliyetlerinden dolayı, borç ve sermaye piyasası fiyatlarındaki, döviz kurları ile faiz oranlarındaki değişimlerin etkileri dahil çeşitli finansal risklere maruz kalmaktadır. Grup‟un toptan risk yönetim programı, mali piyasaların öngörülemezliğine odaklanmakta olup, şirketin mali performansı üzerindeki potansiyel olumsuz etkilerin en aza indirgenmesini amaçlamaktadır. Ayrıca Grup, yalnızca kredi güvenirliliği olan taraflarla işlemlerini gerçekleştirme ve mümkün olduğu durumlarda, yeterli teminat elde etme yoluyla kredi riskini azaltmaya çalışmaktadır. Ticari alacaklar, donanım ve yazılım sektörüne ilişkin ve coğrafi alanlara dağılmış, çok sayıda müşteriyi kapsamaktadır. Müşterilerin ticari alacak bakiyeleri üzerinden devamlı kredi değerlendirmeleri yapılmaktadır.

Grup’un Finansal Risk Tabloları ve İlgili Analizler:

Grup‟un; “finansal araç türleri itibariyle maruz kalınan kredi riskleri”, “vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların yaşlarına ilişkin açıklamalar”, “likidite riski tablosu”, “döviz pozisyonu tablosu ve ilgili duyarlılık analizi”, “faiz pozisyonu tablosu ve ilgili duyarlılık analizi” aşağıda açıklanmıştır.

NOT 38 – FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (Devamı)

Finansal araç türleri itibariyle maruz kalınan kredi riskleri:
	Alacaklar
	Ticari Alacaklar		Diğer Alacaklar
Cari Dönem	İlişkili Taraf	Diğer Xxxxx	Xxxxxxli Taraf	Diğer Taraf	Nakit ve Nakit Benzerleri	Toplam
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski (A+B+C+D+E) (*)	77.728	51.625.259	50.502	102.568	2.496.064	54.352.120
Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	0	2.390.319	0	0	0	2.390.319
						0
A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri	77.728	51.547.240	50.502	102.568	2.496.064	54.274.101
B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal varlıkların defter değeri	0	78.019	0	0	0	78.019
C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri	0	0	0	0	0	0
Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	0	2.390.319	0	0	0	2.390.319
D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri	0	0	0	0	0	0
- Vadesi geçmiş (brüt defter değeri)	0	2.871.327	0	0	0	2.871.327
Değer düşüklüğü (-)	0	-2.871.327	0	0	0	-2.871.327
Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	0	0	0	0	0	0
- Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri)	0	0	0	0	0	0
Değer düşüklüğü (-)	0	0	0	0	0	0
Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	0	0	0	0	0	0
E. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar	0	0	0	0	0	0
(*)-"Tutarın belirlenmesinde, alınan teminatlar gibi, kredi güvenilirliğinde artış sağlayan unsurlar dikkate alınmamıştır"

NOT 38 – FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (Devamı)

Finansal araç türleri itibariyle maruz kalınan kredi riskleri:
	Alacaklar
	Ticari Alacaklar		Diğer Alacaklar
Önceki Dönem	İlişkili Taraf	Diğer Xxxxx	Xxxxxxli Taraf	Diğer Taraf	Nakit ve Nakit Benzerleri	Toplam
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski (A+B+C+D+E) (*)	16.062	549.464	4.748	9.389	100.483	680.145
Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	0	52.176	0	0	0	52.176
						0
A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri	16.062	474.864	4.748	9.389	100.483	605.545
B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal varlıkların defter değeri	0	74.600	0	0	0	74.600
C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri	0	0	0	0	0	0
Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	0	52.176	0	0	0	52.176
D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri	0	0	0	0	0	0
- Vadesi geçmiş (brüt defter değeri)	o	3.167.570	0		0	3.167.570
Değer düşüklüğü (-)	o	-3.167.570	0	0	0	-3.167.570
Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	0	0	0	0	0	0
- Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri)	0	0	0	0	0	0
Değer düşüklüğü (-)	0	0	0	0	0	0
Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	0	0	0	0	0	0
E. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar	0	0	0	0	0	0
(*)-"Tutarın belirlenmesinde, alınan teminatlar gibi, kredi güvenilirliğinde artış sağlayan unsurlar dikkate alınmamıştır"

NOT 38 – FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (Devamı)

Alacaklar için alınan teminatların detayı ve gerçeğe uygun değerleri aşağıda açıklanmıştır.

31.12.2010	USD (TL Karşılığı)	EUR (TL Karşılığı)	TL	Toplam
Alınan Teminat Mektupları	-	-	454.000	454.000
Alınan Teminat Senetleri	6.309.999	-	642.000	6.951.999
Alınan İpotekler	-	-	428.000	428.000
Toplam	6.309.999	0	1.524.000	7.833.999

31.12.2009	USD (TL Karşılığı)	EUR (TL Karşılığı)	TL	Toplam
Alınan Teminat Mektupları	-	-	54.000	54.000
Alınan Teminat Senetleri	935.793	-	642.000	1.577.793
Alınan İpotekler	-	-	28.000	28.000
Toplam	935.793	0	724.000	1.659.793

NOT 38 – FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (Devamı)

Likidite Xxxxxxx Xxxxxxx Açıklamalar:

Cari Dönem:

Sözleşme uyarınca vadeler	Defter Değeri	Sözleşme uyarınca nakit çıkışlar toplamı (=I+II+III+IV)	3 aydan kısa (I)	3-12 ay arası (II)	1-5 yıl arası (III)	5 yıldan uzun (IV)
Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler	95.448.009	95.448.009	56.928.401	3.338.542	35.181.067	0
Banka kredileri	31.148.454	31.148.454	27.814.168	3.334.286	0	0
Borçlanma senedi ihraçları	0	0	0	0	0	0
Finansal kiralama yükümlülükleri	0	0	0	0	0	0
Ticari borçlar	27.001.093	27.001.093	26.996.838	4.255	0	0
Diğer borçlar	36.209.890	36.209.890	1.028.823	0	35.181.067	0
Diğer Yükümlülükler	1.088.572	1.088.572	1.088.572	0	0	0
Beklenen vadeler	Defter Değeri	Beklenen nakit çıkışlar toplamı	3 aydan kısa	3-12 ay arası	1-5 yıl arası	5 yıldan uzun
Xxxxx Xxxxxxx Xxxxxxxx Yükümlülükler	0	0	0	0	0	0
Banka kredileri	0	0	0	0	0	0
Borçlanma senedi ihraçları	0	0	0	0	0	0
Finansal kiralama yükümlülükleri	0	0	0	0	0	0
Ticari borçlar	0	0	0	0	0	0
Diğer borçlar	0	0	0	0	0	0
Diğer Yükümlülükler	0	0	0	0	0	0
Beklenen (veya sözleşme uyarınca) vadeler	Defter Değeri	Sözleşme uyarınca/ Beklenen nakit çıkışlar toplamı	3 aydan kısa	3-12 ay arası	1-5 yıl arası	5 yıldan uzun
Xxxxx Xxxxxxxx Yükümlülükler (Net)	0	0	0	0	0	0
Türev Nakit Girişleri	0	0	0	0	0	0
Türev Nakit Çıkışları	0	0	0	0	0	0

NOT 38 – FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (Devamı)

Likidite Xxxxxxx Xxxxxxx Açıklamalar:

Önceki Dönem:

Sözleşme uyarınca vadeler	Defter Değeri	Sözleşme uyarınca nakit çıkışlar toplamı (=I+II+III+IV)	3 aydan kısa (I)	3-12 ay arası (II)	1-5 yıl arası (III)	5 yıldan uzun (IV)
Xxxxx Xxxxxxx Xxxxxxxx Yükümlülükler	4.377.139	4.377.139	4.205.090	172.049	0	0
Banka kredileri	10.390	10.390	10.390	0	0	0
Borçlanma senedi ihraçları	0	0	0	0	0	0
Finansal kiralama yükümlülükleri	0	0	0	0	0	0
Ticari borçlar	3.333.263	3.333.263	3.333.263	0	0	0
Diğer borçlar	762.982	762.982	590.934	172.049	0	0
Diğer Yükümlülükler	270.504	270.504	270.504	0	0	0
Beklenen vadeler	Defter Değeri	Beklenen nakit çıkışlar toplamı	3 aydan kısa	3-12 ay arası	1-5 yıl arası	5 yıldan uzun
Xxxxx Xxxxxxx Xxxxxxxx Yükümlülükler	0	0	0	0	0	0
Banka kredileri	0	0	0	0	0	0
Borçlanma senedi ihraçları	0	0	0	0	0	0
Finansal kiralama yükümlülükleri	0	0	0	0	0	0
Ticari borçlar	0	0	0	0	0	0
Diğer borçlar	0	0	0	0	0	0
Diğer Yükümlülükler	0	0	0	0	0	0
Beklenen (veya sözleşme uyarınca) vadeler	Defter Değeri	Sözleşme uyarınca/ Beklenen nakit çıkışlar toplamı	3 aydan kısa	3-12 ay arası	1-5 yıl arası	5 yıldan uzun
Xxxxx Xxxxxxxx Yükümlülükler (Net)	0	0	0	0	0	0
Türev Nakit Girişleri	0	0	0	0	0	0
Türev Nakit Çıkışları	0	0	0	0	0	0

ESCORT TEKNOLOJİ YATIRIM A.Ş.

31 ARALIK 2010 TARİHİ İTİBARİYLE

SERİ:XI NO:29 SAYILI TEBLİĞE GÖRE HAZIRLANMIŞ KONSOLİDE FİNANSALTABLOLARA AİT DİPNOTLAR

(Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiştir)

NOT 38 – FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ

(Devamı)

Likidite riski ve Yönetimi:

Grup kısa, orta, uzun vadeli fonlama ve likidite gereklilikleri için, uygun bir likidite riski yönetimi oluşturmuştur. Tahmini ve fiili nakit akımları düzenli olarak takip ederek ve finansal varlıkların ve yükümlülüklerin vadelerinin eşleştirilmesi yoluyla yeterli fonların ve borçlanma rezervinin devamı sağlanarak, likidite riski yönetilmektedir.

Aktif ve pasif kalemlerin kalan vadelerine göre dağılımı:

31.12.2010	Vadesiz	1 aya kadar	1-3 ay	3 ay -1 yıl	1-5 yıl	Dağıtılamayan	Toplam
Nakit ve Nakit Benzeri	155.250	2.496.064	0	0	0	0	2.651.314
Ticari Alacaklar	0	20.758.338	25.547.714	5.396.934	0	0	51.702.986
Diğer Alacaklar	153.070	0	0	0	0	0	153.070
Stoklar	0	0	18.339.183	0	0	0	18.339.183
Satış Amacıyla Elde Tutulan Varlıklar	0	0	0	968.187	0		968.187
Diğer Dönen Varlıklar	0	0	0	0	0	8.268.516	8.268.516
Finansal Yatırımlar	0	0	0	0	0	0	0
Şerefiye	0	0	0	0	0	38.313.621	38.313.621
Maddi Duran Varlıklar	0	0	0	0	0	8.763.424	8.763.424
Maddi Olmayan Duran Varlıklar	0	0	0	0	0	52.088	52.088
Ertelenen Vergi Varlıkları	0	0	0	0	0	386.038	386.038
Diğer Duran Varlıklar	0	0	0	0	0	24.398	24.398
Toplam Varlıklar	308.320	23.254.401	43.886.898	6.365.122	0	55.808.085	129.622.826
Finansal Borçlar	0	0	27.814.168	3.334.286	0	0	31.148.454
Ticari Borçlar	0	6.758.582	20.238.256	4.255	0	0	27.001.093
Diğer Borçlar	0	0	1.046.672	0	0	35.181.067	36.227.739
Dönem Karı Vergi Yük.	0	0	387.017	0	0	0	387.017
Diğer Yükümlülükler	0	0	138.946	544.761	17.848	0	701.555
Garanti Gider Karşılığı	0	0	0	0	0	231.977	231.977
Kıdem Tazminatı Karşılığı	0	0	0	0	0	251.115	251.115
Ertelenen Vergi Yük.	0	0	0	0	0	82.049	82.049
Özkaynaklar	0	0	0	0	0	33.591.828	33.591.828
Toplam Kaynaklar	0	6.758.582	49.625.058	3.883.303	17.848	69.338.035	129.622.826
Net Likidite	308.320	16.495.819	-5.738.160	2.481.818	-17.848	-13.529.950	0
31.12.2009	Vadesiz	1 aya kadar	1-3 ay	3 ay -1 yıl	1-5 yıl	Dağıtılamayan	Toplam
Nakit ve Nakit Benzeri	1.883	100.482	0	0	0	0	102.365
Ticari Alacaklar	0	307.225	258.301	0	0	0	565.526
Diğer Alacaklar	0	0	0	0	0	14.137	14.137
Stoklar	0	0	1.496.323	0	0	0	1.496.323
Diğer Dönen Varlıklar	0	0	0	0	0	51.616	51.616
Finansal Yatırımlar	0	0	0	0	0	3.500.491	3.500.491
Şerefiye	0	0	0	0	0	10.069.171	10.069.171
Maddi Varlıklar	0	0	0	0	0	7.053.220	7.053.220
Ertelenen Vergi Varlıkları	0	0	0	0	0	261.022	261.022
Toplam Varlıklar	1.883	407.707	1.754.624	0	0	20.949.657	23.113.870
Finansal Borçlar	0	10.390	0	0	0	0	10.390
Ticari Borçlar	0	2.129.306	1.203.957	453.472	0	0	3.786.735
Dönem Karı Vergi Yük.	0	0	5.124	0	0	0	5.124
Diğer Yükümlülükler	0	0	687.419	172.049	0	0	859.468
Kıdem Tazminatı Karşılığı	0	0	0	0	0	83.637	83.637
Ertelenen Vergi Yük.	0	0	0	0	0	8.150	8.150
Özkaynaklar	0	0	0	0	0	18.360.368	18.360.368
Toplam Kaynaklar	0	2.139.696	1.896.500	625.521	0	18.452.155	23.113.870
Net Likidite	1.883	-1.731.989	-141.876	-625.521	0	2.497.502	0

ESCORT TEKNOLOJİ YATIRIM A.Ş.

31 ARALIK 2010 TARİHİ İTİBARİYLE

SERİ:XI NO:29 SAYILI TEBLİĞE GÖRE HAZIRLANMIŞ KONSOLİDE FİNANSALTABLOLARA AİT DİPNOTLAR

(Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiştir)

NOT 38 – FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (Devamı)

Döviz pozisyonu tablosu:

	Cari Dönem						Önceki Dönem
	TL Karşılığı	ABD Doları	Avro	Yen	GBP	Diğer	TL Karşılığı	ABD Doları	Avro	Yen	GBP	Diğer
1. Ticari Alacaklar	11.118.716	6.523.606	504.232	0	0	0	738.251	465.974	16.958	0	0	0
2a. Parasal Finansal Varlıklar (Kasa, Banka hesapları dahil)	1.966.793	1.079.519	145.359	0	0	0	85.771	55.163	1.255	0	0	0
2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
3. Diğer	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
4. Dönen Varlıklar (1+2+3)	13.085.508	7.603.125	649.591	0	0	0	824.022	521.137	18.213	0	0	0
5. Ticari Alacaklar	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
6a. Parasal Finansal Varlıklar	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
6b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
7. Diğer	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
8. Duran Varlıklar (5+6+7)	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
9. Toplam Varlıklar (4+8)	13.085.508	7.603.125	649.591	0	0	0	824.022	521.137	18.213	0	0	0
10. Ticari Borçlar	26.363.113	13.986.770	2.313.000	0	0	0	1.438.887	947.108	5.937	0	0	0
11. Xxxxxxxx Yükümlülükler	26.983.535	17.453.775	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
12b. Parasal Olmayan Diğer Yük.ler	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
13. Kısa Vadeli Yükümlükler (10+11+12)	53.346.649	31.440.544	2.313.000	0	0	0	1.438.887	947.108	5.937	0	0	0
14. Ticari Borçlar	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
15. Xxxxxxxx Yükümlülükler	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
16 a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
16 b. Parasal Olmayan Diğer Yük.ler	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
17. Xxxx Xxxxxx Yükümlülükler (14+15+16)	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
18. Xxxxxx Xxxxxxxxxxxxx (13+17)	53.346.649	31.440.544	2.313.000	0	0	0	1.438.887	947.108	5.937	0	0	0
19. Bilanço Dışı Türev Araçların Net Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu (19a-19b)	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
19a. Aktif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Ürünlerin Tutarı	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
19b. Pasif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Ürünlerin Tutarı	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
20. Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu (9-18+19)	-40.261.140	-23.837.419	-1.663.408	0	0	0	-614.864	-425.971	12.276	0	0	0
21. Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu (UFRS 7.B23) (=1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a)	-40.261.140	-23.837.419	-1.663.408	0	0	0	-614.864	-425.971	12.276	0	0	0
22. Döviz Hedge'i İçin Kullanılan Finansal Araçların Toplam Gerçeğe Uygun Değeri	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
23. İhracat	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
24. İthalat	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0

NOT 38 – FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ

(Devamı)

Döviz Kuru Duyarlılık Analizi Tablosu:

Cari Dönem
	Kar/Zarar		Özkaynaklar
	Yabancı Paranın Değer Kazanması	Yabancı Paranın Değer Kaybetmesi	Yabancı Paranın Değer Kazanması	Yabancı Paranın Değer Kaybetmesi
ABD Doları kurunun % 10 değişmesi halinde:
1- ABD Doları net varlık/yükümlülüğü	-3.685.265	3.685.265	0	0
2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-)	0	0	0	0
3- ABD Doları Net Etki (1+2)	-3.685.265	3.685.265	0	0
Avro kurunun % 10 değişmesi halinde:
4- Avro net varlık/yükümlülüğü	-340.849	340.849	0	0
5- Avro riskinden korunan kısım (-)	0	0	0	0
6- Avro Net Etki (4+5)	-340.849	340.849	0	0
Diğer döviz kurlarının ortalama % 10 değişmesi halinde:
7- Diğer döviz net varlık/yükümlülüğü	0	0	0	0
8- Diğer döviz kuru riskinden korunan kısım (-)	0	0	0	0
9- Diğer Döviz Varlıkları Net Etki (7+8)	0	0	0	0
TOPLAM (3+6+9)	-4.026.114	4.026.114	0	0

Önceki Dönem
	Kar/Zarar		Özkaynaklar
	Yabancı Paranın Değer Kazanması	Yabancı Paranın Değer Kaybetmesi	Yabancı Paranın Değer Kazanması	Yabancı Paranın Değer Kaybetmesi
ABD Doları kurunun % 10 değişmesi halinde:
1- ABD Doları net varlık/yükümlülüğü	-64.138	64.138	0	0
2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-)	0	0	0	0
3- ABD Doları Net Etki (1+2)	-64.138	64.138	0	0
Avro kurunun % 10 değişmesi halinde:
4- Avro net varlık/yükümlülüğü	2.652	-2.652	0	0
5- Avro riskinden korunan kısım (-)	0	0	0	0
6- Avro Net Etki (4+5)	2.652	-2.652	0	0
Diğer döviz kurlarının ortalama % 10 değişmesi halinde:
7- Diğer döviz net varlık/yükümlülüğü	0	0	0	0
8- Diğer döviz kuru riskinden korunan kısım (-)	0	0	0	0
9- Diğer Döviz Varlıkları Net Etki (7+8)	0	0	0	0
TOPLAM (3+6+9)	-61.486	61.486	0	0

NOT 38 – FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ

(Devamı)

Faiz Pozisyonu Tablosu ve Duyarlılık Analizi:

	Sabit faizli finansal araçlar	31.12.2010	31.12.2009
Finansal varlıklar	İtfa Edilmiş Değerlerden Gösterilmiş Diğer Finansal Varlıklar	0	0
Finansal yükümlülükler	Krediler	31.148.454	10.390
	Değişken faizli finansal araçlar	31.12.2010	31.12.2009
Finansal yükümlülükler	Krediler	0	0

Grup‟un değişken faizli finansal aracı bulunmamaktadır. (31.12.2009: Yoktur.)

NOT 39 – FİNANSAL ARAÇLAR (GERÇEĞE UYGUN DEĞER AÇIKLAMALARI VE FİNANSAL RİSKTEN KORUNMA MUHASEBESİ ÇERÇEVESİNDEKİ AÇIKLAMALAR)

Finansal varlık ve yükümlülüklerin gerçeğe uygun değerleri ve kayıtlı değerleri aşağıda açıklanmıştır.

	31.12.2010		31.12.2009
Varlıklar	Kayıtlı Değer	Gerçeğe Uygun Değeri	Kayıtlı Değer	Gerçeğe Uygun Değeri
Nakit ve nakit benzerleri	2.651.314	2.651.314	102.365	102.365
Ticari alacaklar	51.702.986	51.702.986	565.526	565.526
Diğer Alacaklar	153.070	153.070	14.137	14.137
Toplam Varlıklar	54.507.370	54.507.370	682.028	682.028
Yükümlülükler
Finansal borçlar	31.148.454	31.148.454	10.390	10.390
Ticari Borçlar	27.001.093	27.001.093	3.333.263	3.333.263
Diğer Borçlar	36.227.739	36.227.739	590.934	590.934
Xxxxxx Yükümlülükler	94.377.286	94.377.286	3.934.587	3.934.587
Net likidite pozisyonu	(39.869.916)	(39.869.916)	(3.252.559)	(3.252.559)

Grup‟un finansal riskten korunma muhasebesi çerçevesinde yapmış olduğu finansal uygulamaları bulunmamaktadır.

NOT 40 – BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR

- Şirket Yönetim Kurulu‟nun Tahsisli Sermaye Artırım Kararı

50.000.000 TL kayıtlı sermaye tavanı içerisinde, şirketin çıkarılmış sermayesinin tamamı nakden karşılanmak üzere 7.995.697. TL artırılarak 11.010.000. TL‟den 19.005.697. TL‟ye çıkarılmasına ve bu artırımda ortakların rüçhan haklarının tamamen kısıtlanarak, ihraç edilecek payların şirket ortaklarından Xxxxx Xxxxxxx Xxxx‟e şirketten olan alacaklarına mahsuben (00.000.000.XX alacağına mahsuben) tahsis edilmesine, tahsisli sermaye artırımında; 20 Aralık 2010 tarihli şirket değerleme raporundaki rakamların esas alınmasına (şirket değeri olarak hesaplanan 00.000.000.XX tutarındaki değer dikkate alınarak, artırılan sermayeyi temsil eden her bir beher hisse senedin bedelli artırım/tahsisli satış bedeli olarak 4,00.XX ' nın dikkate alınmasına), çıkarılacak hisse senetlerinin 4. Tertip, B grubu , Nama yazılı olmasına karar verildiği kamuya ilan edilmiştir.

- Şirket Xxx Xxxleşmenin “Yönetim Kurulu‟nun Görev ve Yetkileri” Başlıklı 12. Maddesinin Değişikliği

Sermaye Piyasası Kurulu‟nun 24.01.2011 tarih ve 932 sayılı onay yazısı ve Sanayi ve Ticaret Bakanlığı İç Ticaret Genel Müdürlüğü‟nün 31.01.2011 tarih ve 638 sayılı onay yazılarına istinaden, Şirket Xxx Xxxleşmenin “Yönetim Kurulu‟nun Görev ve Yetkileri” başlıklı 12. maddesi 01.02.2011 tarihinde yapılan olağanüstü genel kurul toplantı onaylanmıştır. Ana sözleşmedeki değişiklikle “itibari değerinin üzerinde hisse senedi çıkarılması, pay sahiplerinin yeni pay alma haklarının sınırlandırılması veya imtiyazlı hisse senedi sahiplerinin haklarını kısıtlayıcı nitelikte karar alınması, Şirket Kayıtlı Sermaye Sistemine tabi olduğu sürece, 7. Madde ile Genel Kurul‟a tanınmış olan itibari değerinin üzerinde primli pay çıkarma, pay sahiplerinin yeni pay alma haklarını sınırlandırma konusunda Şirket Yönetim Kurulu yetkilendirilmiş olup, tahsisli sermaye artırım işlemleri için, SPK'ya yapılan müracaatımızın sonuçlanması beklenmektedir.

- Finansal Tabloların Onaylanması

Şirket finansal tabloları 08.04.2011 tarihinde Yönetim Kurulu tarafından onaylanmıştır.

- Yeni İştirak Edinimi

Şirket; 1.500.000 TL sermaye ile kurulan İnnoted Teknoloji A.Ş. şirketine, %30 sermaye payına tekabül eden 449.500.-TL sermaye tutarı ile iştirak etmiştir. Söz konusu iştirak edinimi 05.04.2011 tarihli özel durum açıklamasıyla kamuoyuna duyurulmuştur. İnnoted Teknoloji A.Ş, ödeme sistemleri ve bankacılık sektörüne yönelik çözümler üzerine yoğunlaşmayı, işyerlerinde yaygın olarak kullanılmakta olan EFT POS cihazlarının Türkiye koşullarına uygun özelliklerde tasarım ve üretimini yapmayı, Türkiye ve global pazarlarda da faaliyet göstermeyi hedeflemektedir.

31.12.2009:

Grup‟un Lübnan kamu kurumu olan “Council for Development and Reconstruction”a önceki yıllarda yapmış olduğu satış nedeniyle doğan alacağın tutarı 31.12.2009 tarihi 49.545,01 USD karşılığı 74.600.-TL‟dir.

NOT 41 – FİNANSAL TABLOLARIN ÖNEMLİ ÖLÇÜDE ETKİLEYEN YA DA FİNANSAL TABLOLARIN AÇIK, YORUMLANABİLİR VE ANLAŞILABİLİR OLMASI AÇISINDAN AÇIKLANMASI GEREKEN DİĞER HUSUSLAR

Yoktur. (31.12.2009: Yoktur.)