Common use of Изисквания за ликвидност Clause in Contracts

Изисквания за ликвидност. Фондът постоянно трябва да разполага с минимални ликвидни средства, както 1. парични средства, ценни книжа, инструменти на паричния пазар по чл. 38, ал. 1, т. 1 - 3 от ЗДКИСДПКИ и дялове на колективни инвестиционни схеми и/или на други предприятия за колективно инвестиране по чл. 38, ал. 1, т. 5 от ЗДКИСДПКИ, чиято справедлива стойност не се изчислява посредством техники за оценяване и общоприети методи съгласно Правилата за оценка на портфейла и за определяне на нетната стойност на активите на ДФ „АРКУС ДИНАМИЧЕН”, инструменти на паричния пазар чл. 38, ал. 1, т. 9 от ЗДКИСДПКИ и краткосрочни вземания - в размер не по-малко от 100 на сто от претеглените текущи задължения на Фонда; 2. парични средства, ценни книжа и инструменти на паричния пазар, емитирани от Република България или друга държава членка, и инструменти на паричния пазар по чл. чл. 38, ал. 1, т. 9, буква "а" от ЗДКИСДПКИ - в размер не по-малко от 70 на сто от претеглените текущи задължения на Фонда, с изключение на задълженията, свързани с участие в увеличението на капитала на публични дружества. Фондът изчислява претеглените си текущи задължения като сбор от сумите на текущите си задължения по балансова стойност, отнесени съобразно остатъчния им срок в три групи, умножени с коригиращи тегла, които намаляват с увеличаване на остатъчния срок на задълженията, както следва: - със срок до 1 месец - тегло 1,00; - със срок от 1 до 3 месеца - тегло 0,50; - със срок от 3 месеца до 1 година - тегло 0,25 Максималните остатъчни срокове на текущите задължения на Договорния фонд при отнасянето им по групите, освен ако следва друго от закона или от тяхното естество, са както следва: 1. задължения към бюджета, по осигурителни вноски и към персонала - тегло 1,00; 2. възнаграждението на Управляващото дружество и на Банката депозитар - тегло 1,00, а останалите задължения - тегло 0,25; 3. получени заеми - съобразно условията на договора за заем. В случай на залог на активи или ако съществува друго ограничение за тяхното използване от Фонда, те не се включват в стойността на минималните ликвидни средства. 1. не по-малко от 70 на сто от инвестициите в активи по чл. 38, ал. 1 от ЗДКИСДПКИ трябва да бъдат в активи, чиято справедлива стойност не се изчислява посредством техники за оценяване и общоприети методи съгласно Правилата за оценка на портфейла и за определяне на нетната стойност на активите на ДФ „АРКУС БАЛАНСИРАН”; 2. Паричните средства на Фонда не могат да бъдат по-малко от 5 на сто от активите му.

Изисквания за ликвидност. Структурата на активите и пасивите на Договорния Фонд трябва да отговаря и на следните изисквания:  Не по-малко от 70 на сто от инвестициите в активи по чл. 38, ал. 1 от ЗДКИСДПКИ трябва да бъдат в активи с пазарна цена;  Не по-малко от 5 на сто от активите трябва да са парични средства, ценни книжа, инструменти на паричния пазар или други платежни средства както следва: o ценни книжа и инструменти на паричния пазар, емитирани от Република България; o ценни книжа и инструменти на паричния пазар, емитирани от САЩ, Канада, Япония, Швейцария, държава – членка на Европейския съюз, или друга държава, която принадлежи към Европейското икономическо пространство; o парични средства в лева и/или валута на Великобритания, САЩ, Швейцария, Япония и в евро. Фондът постоянно трябва да разполага с минимални ликвидни средства, както 1. парични както следва:  Парични средства, ценни книжа, инструменти на паричния пазар по чл. 38, ал 1, т. 1-3 от ЗДКИСДПКИ и дялове на колективни инвестиционни схеми по чл. 38, ал 1, т. 5 от ЗДКИСДПКИ с пазарна цена, инструменти на паричния пазар по чл. 38, ал. 1, т. 1 - 3 от ЗДКИСДПКИ и дялове на колективни инвестиционни схеми и/или на други предприятия за колективно инвестиране по чл. 38, ал. 1, т. 5 от ЗДКИСДПКИ, чиято справедлива стойност не се изчислява посредством техники за оценяване и общоприети методи съгласно Правилата за оценка на портфейла и за определяне на нетната стойност на активите на ДФ „АРКУС ДИНАМИЧЕН”, инструменти на паричния пазар чл. 38, ал. 1, т. 9 от ЗДКИСДПКИ и краткосрочни вземания - – в размер не по-малко от 100 на сто от претеглените текущи задължения на Фонда; 2. парични задължения;  Парични средства, ценни книжа и инструменти на паричния пазар, емитирани от Република България или друга държава членка, и инструменти на паричния пазар по чл. чл. 38, ал. 1, т. 9, буква "б. „а" ” от ЗДКИСДПКИ - в размер − не по-малко от 70 на сто от претеглените текущи задължения на Фондазадължения, с изключение на задълженията, свързани с участие в увеличението на капитала на публични дружества. При нарушение на изискванията по предходните алинеи Договорният фонд е длъжен най-късно на следващия работен ден да уведоми Комисията, като посочва причините за нарушението и в 7-дневен срок предлага мерки за привеждането на ликвидността в съответствие с нормативните изисквания. Фондът изчислява претеглените привежда ликвидността си текущи задължения като сбор от сумите на текущите си задължения по балансова стойност, отнесени съобразно остатъчния им срок в три групи, умножени съответствие с коригиращи тегла, които намаляват с увеличаване на остатъчния срок на задълженията, както следва: - със срок до 1 месец - тегло 1,00; - със нормативните изисквания в 30-дневен срок от 1 до 3 месеца - тегло 0,50; - със срок от 3 месеца до 1 година - тегло 0,25 Максималните остатъчни срокове установяване на текущите задължения нарушението. Когато, преди да изтече 7-дневният срок, Договорният фонд приведе ликвидността си в съответствие с нормативните изисквания, той уведомява Комисията за това най-късно на Договорния фонд при отнасянето им по групите, освен ако следва друго от закона или от тяхното естество, са както следва: 1. задължения към бюджета, по осигурителни вноски и към персонала - тегло 1,00; 2. възнаграждението на Управляващото дружество и на Банката депозитар - тегло 1,00, а останалите задължения - тегло 0,25; 3. получени заеми - съобразно условията на договора за заемследващия работен ден. В този случай изискването за предлагане на залог на активи или ако съществува друго ограничение за тяхното използване от Фонда, те мерки по първото изречение не се включват в стойността на минималните ликвидни средстваприлага. 1. не по-малко от 70 на сто от инвестициите в активи по чл. 38, ал. 1 от ЗДКИСДПКИ трябва да бъдат в активи, чиято справедлива стойност не се изчислява посредством техники за оценяване и общоприети методи съгласно Правилата за оценка на портфейла и за определяне на нетната стойност на активите на ДФ „АРКУС БАЛАНСИРАН”; 2. Паричните средства на Фонда не могат да бъдат по-малко от 5 на сто от активите му.

Изисквания за ликвидност. При осъществяване на основните цели на инвестиционната си дейност Договорният фонд поддържа такава структура на активите и пасивите, която да му позволява да изпълнява във всеки момент задълженията си по обратното изкупуване и да осъществява безпрепятствено дейността си, като погасява своевременно задълженията си на разумна цена, без да се налага прибързана продажба на доходоносни активи. Поддържането на ликвидни активи, следва да осигури на Фонда запазване в максимална степен на сигурността на притежателите на дялове от Фонда и предотвратяване на възможността за възникване на ликвиден риск. Фондът постоянно трябва да разполага с минимални ликвидни средства, кактокакто следва: 1. парични средства, ценни книжа, инструменти на паричния пазар по чл. 38, ал. 1, т. 1 - 3 от ЗДКИСДПКИ и дялове на колективни инвестиционни схеми и/или на други предприятия за колективно инвестиране по чл. 38, ал. 1ал.1, т. 5 от ЗДКИСДПКИ, чиято справедлива стойност не се изчислява посредством техники за оценяване и общоприети методи съгласно Правилата за оценка на портфейла и за определяне на нетната стойност на активите на ДФ „АРКУС ДИНАМИЧЕНИНВЕСТ АКТИВ”, инструменти на паричния пазар по чл. 38, ал. 1, т. 9 от ЗДКИСДПКИ и краткосрочни вземания - в размер не по-малко от 100 на сто от претеглените текущи задължения на Фонда; 2. парични средства, ценни книжа и инструменти на паричния пазар, емитирани от Република България или друга държава членка, и инструменти на паричния пазар по чл. чл. 38, ал. 1, т. 9, буква "а" от ЗДКИСДПКИ - в размер не по-малко от 70 на сто от претеглените текущи задължения на Фонда, с изключение на задълженията, свързани с участие в увеличението на капитала на публични дружества. Фондът изчислява претеглените си текущи задължения като сбор от сумите на текущите си задължения по балансова стойност, отнесени съобразно остатъчния им срок в три групи, умножени с коригиращи тегла, които намаляват с увеличаване на остатъчния срок на задълженията, както следва: - със срок до 1 месец - тегло 1,00; - със срок от 1 до 3 месеца - тегло 0,50; - със срок от 3 месеца до 1 година - тегло 0,25 Максималните остатъчни срокове на текущите задължения на Договорния фонд при отнасянето им по групите, освен ако следва друго от закона или от тяхното естество, са както следва:. 1. задължения към бюджета, по осигурителни вноски и към персонала - тегло 1,00; 2. възнаграждението на Управляващото дружество и на Банката депозитар - тегло 1,00, а останалите задължения - тегло 0,250,50; 3. получени заеми - съобразно условията на договора за заем. В случай на залог на активи или ако съществува друго ограничение за тяхното използване от Фонда, те не се включват в стойността на минималните ликвидни средства. 1. не по-малко от 70 на сто от инвестициите в активи по чл. 38, ал. 1 от ЗДКИСДПКИ трябва да бъдат в активи, чиято справедлива стойност не се изчислява посредством техники за оценяване и общоприети методи съгласно Правилата за оценка на портфейла и за определяне на нетната стойност на активите на ДФ „АРКУС БАЛАНСИРАН”; 2. Паричните средства на Фонда не могат да бъдат по-малко от 5 на сто от активите му.

Изисквания за ликвидност. При осъществяване на основните цели на инвестиционната си дейност Договорният фонд поддържа такава структура на активите и пасивите, която да му позволява да изпълнява във всеки момент задълженията си по обратното изкупуване и да осъществява безпрепятствено дейността си, като погасява своевременно задълженията си на разумна цена, без да се налага прибързана продажба на доходоносни активи. Поддържането на ликвидни активи, следва да осигури на ФОНДА запазване в максимална степен на сигурността на притежателите на дялове от ФОНДА и предотвратяване на възможността за възникване на ликвиден риск. Фондът постоянно трябва да разполага с минимални ликвидни средства, кактокакто следва: 1. парични средства, ценни книжа, инструменти на паричния пазар по чл. 38, ал. 1, т. 1 - 3 от ЗДКИСДПКИ и дялове на колективни инвестиционни схеми и/или на други предприятия за колективно инвестиране по чл. 38, ал. 1ал.1, т. 5 от ЗДКИСДПКИ, чиято справедлива стойност не се изчислява посредством техники за оценяване и общоприети методи съгласно Правилата за оценка на портфейла и за определяне на нетната стойност на активите на ДФ „АРКУС ДИНАМИЧЕНИНВЕСТ КЛАСИК”, инструменти на паричния пазар по чл. 38, ал. 1, т. 9 от ЗДКИСДПКИ и краткосрочни вземания - в размер не по-малко от 100 на сто от претеглените текущи задължения на Фонда; 2. парични средства, ценни книжа и инструменти на паричния пазар, емитирани от Република България или друга държава членка, и инструменти на паричния пазар по чл. чл. 38, ал. 1, т. 9, буква "а" от ЗДКИСДПКИ - в размер не по-малко от 70 на сто от претеглените текущи задължения на Фонда, с изключение на задълженията, свързани с участие в увеличението на капитала на публични дружества. Фондът изчислява претеглените си текущи задължения като сбор от сумите на текущите си задължения по балансова стойност, отнесени съобразно остатъчния им срок в три групи, умножени с коригиращи тегла, които намаляват с увеличаване на остатъчния срок на задълженията, както следва: - със срок до 1 месец - тегло 1,00; - със срок от 1 до 3 месеца - тегло 0,50; - със срок от 3 месеца до 1 година - тегло 0,25 Максималните остатъчни срокове на текущите задължения на Договорния фонд при отнасянето им по групите, освен ако следва друго от закона или от тяхното естество, са както следва:. 1. задължения към бюджета, по осигурителни вноски и към персонала - тегло 1,00; 2. възнаграждението на Управляващото дружество и на Банката депозитар - тегло 1,00, а останалите задължения - тегло 0,250,50; 3. получени заеми - съобразно условията на договора за заем. В случай на залог на активи или ако съществува друго ограничение за тяхното използване от Фонда, те не се включват в стойността на минималните ликвидни средства. 1. не по-малко от 70 на сто от инвестициите в активи по чл. 38, ал. 1 от ЗДКИСДПКИ трябва да бъдат в активи, чиято справедлива стойност не се изчислява посредством техники за оценяване и общоприети методи съгласно Правилата за оценка на портфейла и за определяне на нетната стойност на активите на ДФ „АРКУС БАЛАНСИРАН”; 2. Паричните средства на Фонда не могат да бъдат по-малко от 5 на сто от активите му.

Изисквания за ликвидност. Структурата на активите и пасивите на Договорен фонд трябва да отговаря и на следните изисквания: • Не по-малко от 70 на сто от инвестициите в активи по чл. 38, ал. 1 от ЗДКИСДПКИ трябва да бъдат в активи с пазарна цена; • Фондът постоянно трябва да разполага с минимални ликвидни средства, както както следва: • Парични средства (включително влогове в кредитни институции по чл. 38, ал. 1, т. парични средства6 от ЗДКИСДПКИ), ценни книжа, инструменти на паричния пазар по чл. 38, ал 1, т. 1 - 3 от ЗДКИСДПКИ и дялове на колективни инвестиционни схеми по чл. 38, ал 1, т. 5 от ЗДКИСДПКИ с пазарна цена, инструменти на паричния пазар по чл. 38, ал. 1, т. 1 - 3 от ЗДКИСДПКИ и дялове на колективни инвестиционни схеми и/или на други предприятия за колективно инвестиране по чл. 38, ал. 1, т. 5 от ЗДКИСДПКИ, чиято справедлива стойност не се изчислява посредством техники за оценяване и общоприети методи съгласно Правилата за оценка на портфейла и за определяне на нетната стойност на активите на ДФ „АРКУС ДИНАМИЧЕН”, инструменти на паричния пазар чл. 38, ал. 1, т. 9 от ЗДКИСДПКИ и краткосрочни вземания - – в размер не по-малко от 100 на сто от претеглените текущи задължения на Фондазадължения; 2; • Парични средства (включително влогове в кредитни институции по чл. парични средства38, ал. 1, т. 6 от ЗДКИСДПКИ), ценни книжа и инструменти на паричния пазар, емитирани от Република България или друга държава членка, и инструменти на паричния пазар по чл. чл. 38, ал. 1, т. 9, буква "б. „а" ” от ЗДКИСДПКИ - в размер − не по-малко от 70 на сто от претеглените текущи задължения на Фондазадължения, с изключение на задълженията, свързани с участие в увеличението на капитала на публични дружества. Фондът изчислява претеглените си текущи задължения като сбор от сумите може да използва различни видове операции на текущите си задължения паричния пазар (репо сделки, заемане на ценни книжа) с цел осигуряване на ликвидност при необходимост, ако задълженията по балансова стойностобратно изкупуване на дяловете надхвърля текущата парични наличност на Фонда и осигуряването на допълнителни парични средства чрез спешни продажби на активи би довело до накърняване на интереса на останалите инвеститори във Фонда. Подобни операции са позволени при екстремни пазарни условия – периоди на ниска пазарна ликвидност, отнесени съобразно остатъчния им срок в три групи, умножени с коригиращи теглависоки пазарни флуктуации или други обстоятелства, които намаляват биха довели до потенциални загуби за текущите инвеститори във Фонда след осигуряване на нужната ликвидност При нарушение на изискванията по предходните алинеи Договорният фонд е длъжен най-късно на следващия работен ден да уведоми Комисията, като посочва причините за нарушението и в 7-дневен срок предлага мерки за привеждането на ликвидността в съответствие с увеличаване на остатъчния срок на задълженията, както следва: - със срок до 1 месец - тегло 1,00; - със нормативните изисквания. Фондът привежда ликвидността си в съответствие с нормативните изисквания в 30-дневен срок от 1 до 3 месеца - тегло 0,50; - със срок от 3 месеца до 1 година - тегло 0,25 Максималните остатъчни срокове установяване на текущите задължения нарушението. Когато, преди да изтече 7-дневният срок, Договорният фонд приведе ликвидността си в съответствие с нормативните изисквания, той уведомява Комисията за това най-късно на Договорния фонд при отнасянето им по групите, освен ако следва друго от закона или от тяхното естество, са както следва: 1. задължения към бюджета, по осигурителни вноски и към персонала - тегло 1,00; 2. възнаграждението на Управляващото дружество и на Банката депозитар - тегло 1,00, а останалите задължения - тегло 0,25; 3. получени заеми - съобразно условията на договора за заемследващия работен ден. В този случай изискването за предлагане на залог на активи или ако съществува друго ограничение за тяхното използване от Фонда, те мерки по първото изречение не се включват в стойността на минималните ликвидни средстваприлага. 1. не по-малко от 70 на сто от инвестициите в активи по чл. 38, ал. 1 от ЗДКИСДПКИ трябва да бъдат в активи, чиято справедлива стойност не се изчислява посредством техники за оценяване и общоприети методи съгласно Правилата за оценка на портфейла и за определяне на нетната стойност на активите на ДФ „АРКУС БАЛАНСИРАН”; 2. Паричните средства на Фонда не могат да бъдат по-малко от 5 на сто от активите му.