NALOŽBENA POLITIKA. Pri upravljanju z naložbami bo družba za upravljanje nadzorovala strukturo naložb podsklada ter njeno usklajenost z naložbeno politiko in zakonskimi omejitvami. V odvisnosti od razmer na trgu vrednostnih papirjev bo družba za upravljanje z naložbami in tveganji spreminjala sestavo naložb po dejavnostih in državah ter skrbela za razpršenost naložb podsklada. Podsklad pričakuje zmeren obrat svojih naložb. Podsklad, opredeljen kot mešani fleksibilni globalni sklad, ima lahko v vsakem trenutku do 100 odstotkov sredstev naloženih v lastniških vrednostnih papirjih, dolžniških vrednostnih papirjih, instrumentih denarnega trga in enotah ciljnih skladov, ki nalagajo v navedene finančne instrumente, ter denarju oziroma denarnih ustreznikih. Sredstva podsklada bodo naložena v te finančne instrumente z upoštevanjem splošnih omejitev, opredeljenih v skupnem delu prospekta, in v skladu z omejitvami, opredeljenimi v tem poglavju. Naložbe podsklada ne bodo geografsko in panožno omejene. V prenosljive vrednostne papirje, ki jih bo pridobila družba za upravljanje za račun podsklada v postopku njihove prve prodaje ob pogoju, da bo izdajatelj vrednostnih papirjev najpozneje v roku enega leta od izdaje zahteval njihovo uvrstitev v uradno kotacijo borze ali v trgovanje na drugem organiziranem trgu držav iz dodatka D tega prospekta, bo naloženih največ do 10 odstotkov sredstev podsklada. V druge prenosljive vrednostne papirje in instrumente denarnega trga, ki ne izpolnjujejo pogojev od 1. do 4. odstavka A naslova 1.2. točke teh pravil upravljanja, vendar te naložbe ne bodo odstopale od naložbenih ciljev in politike podsklada in ne bodo pomembno vplivale na njegovo tveganost, bo naloženih največ 5 odstotkov sredstev podsklada. Dopustna je višja izpostavljenost podsklada posameznemu izdajatelju iz posebnih kategorij oseb do vključno 100 odstotkov sredstev podsklada, če so te naložbe v najmanj šestih različnih izdajah finančnih instrumentov, vrednost v posamezni izdaji pa ne presega 30 odstotkov sredstev podsklada. Organizirani trgi, na katere so uvrščeni v trgovanje oziroma na katerih bo družba za upravljanje trgovala s temi finančnimi instrumenti, so navedeni v dodatku D. Naložbeni cilj se bo dosegal z aktivnim načinom upravljanja premoženja podsklada. Vrste in lastnosti ciljnih skladov so opisane v Poglavju 1. Skupna naložbena pravila, podpoglavje 1.2. Dopustne naložbe, točka C. Pri upravljanju premoženja ne bodo uporabljene posebne tehnike ali orodja upravljanja naložb.
NALOŽBENA POLITIKA. Delniški podsklad Triglav Top Brands je globalni delniški sklad razvitih trgov. Naložbe v delnice podjetij in v enote delniških ciljnih skladov bodo skupaj predstavljale najmanj 85 % vseh sredstev podsklada. Sredstva bo nalagal v delnice podjetij z domicilom v vsaj dveh podregijah razvitih trgov in v enote delniških ciljnih skladov, ki imajo naložbeno politiko usmerjeno na razvite trge, brez osredotočanja na eno državo ali podregijo. Izpostavljenost do globalne regije razvitih trgov bo najmanj 80 odstotna, naložbe v posamično podregijo pa ne bodo dosegale 80 % sredstev sklada. Glavni kriterij pri izbiri naložb bo tako temeljna kot tehnična analiza posameznega vrednostnega papirja, panoge in trga. Sredstva podsklada bodo upravljana aktivno. Pri spremljavi uresničevanja naložbenih ciljev bo družba za upravljanje analizirala usklajenost naložb z zastavljenimi cilji. Sredstva podsklada bodo naložena v finančne instrumente z upoštevanjem splošnih omejitev, opredeljenih v skupnem delu prospekta, in v skladu z omejitvami, opredeljenimi v tem poglavju. Naložbe v enote ciljnih skladov in drugih investicijskih skladov bodo skupno predstavljale največ 10 % vseh sredstev podsklada, s tem, da lahko družba za upravljanje za vse investicijske sklade, ki jih upravlja, pridobi največ 25 % enot v obtoku posameznega ciljnega sklada. Podsklad se bo osredotočil na investiranje sredstev v finančne instrumente, s katerimi se trguje na borzah in drugih organiziranih trgih, opredeljenih v dodatku D tega prospekta. Sredstva podsklada bodo naložena tudi v vrednostne papirje v postopku njihove prve prodaje. Sredstva podsklada bodo naložena tudi v instrumente denarnega trga, s katerimi se običajno ne trguje na organiziranem trgu. Družba za upravljanje bo v zvezi s premoženjem podsklada za namene varovanja pred tveganji uporabljala tehniki upravljanja naložb, ki sta opredeljeni v skupnem delu prospekta v poglavju 1.6. Pri merjenju skupne izpostavljenosti podsklada v zvezi z naložbami v izvedene finančne instrumente za namene varovanja pred tveganji se bo uporabljala metoda zavezujoče izpostavljenosti.
NALOŽBENA POLITIKA. Podsklad bo sredstva nalagal v lastniške vrednostne papirje, dolžniške vrednostne papirje, instrumente denarnega trga, v delnice in enote ciljnih skladov, ki nalagajo v navedene finančne instrumente, ter denar in denarne ustreznike. Sredstva podsklada bodo naložena v te finančne instrumente z upoštevanjem splošnih omejitev, opredeljenih v skupnem delu prospekta, in v skladu z omejitvami, opredeljenimi v tem poglavju. Podsklad bo več kot 65 odstotkov sredstev nalagal v enote delniških ciljnih skladov, brez osredotočanja na posamezno državo, podregijo ali regijo oziroma valuto. Organizirani trgi, na katere so uvrščeni v trgovanje oziroma na katerih bo družba za upravljanje trgovala s temi finančnimi instrumenti, so navedeni v dodatku D. Premoženje podsklada bo upravljano aktivno. Skladno z naložbenim ciljem bodo sredstva podsklada usmerjena predvsem v finančne instrumente s potencialom kapitalske rasti in z visoko stopnjo likvidnosti. Podsklad bo svoja sredstva nalagal v depozite pri bankah s sedežem v Republiki Sloveniji, ki so pridobile dovoljenje za opravljanje bančnih storitev in pri kreditnih institucijah držav članic, ki so pridobile dovoljenje za opravljanje bančnih storitev. Vrste in lastnosti ciljnih skladov so opisane v Poglavju 1. Skupna naložbena pravila, podpoglavje 1.2. Dopustne naložbe, točka C. Pri upravljanju premoženja ne bodo uporabljene posebne tehnike ali orodja upravljanja naložb.
NALOŽBENA POLITIKA bo Podsklad Triglav Money MarketSklad denarnega trga EUR je sklad denarnega trga. Sredstva nalagalnalaga v instrumente denarnega trga, denarne depozite v evro valuti in enote ciljnih skladov denarnega trga. Podsklad Triglav Sklad denarnega trga EUR spodbuja okoljske in družbene značilnosti tako, da se pri sprejemanju investicijskih odločitev upoštevajo pravila in procesi, opredeljeni v Politiki odgovornega investiranja, pri čemer je najnižji delež sredstev, ki ga predstavljajo naložbe, ki spodbujajo okoljske in družbene značilnosti, 50 %. Podrobnejše informacije so razkrite v prilogi k prospektu in Politiki odgovornega investiranja, ki je objavljena na spletni strani xxx.xxxxxxxxxxxxx.xx/xxxxxxxxx. Sredstva podsklada Triglav Money Market EUR bodoso upravljana aktivno. Pri spremljavi uresničevanja naložbenih ciljev bo družba za upravljanje analizirala usklajenost naložb z zastavljenimi cilji. Drugi ključni elementi naložbene politike podsklada Triglav Sklad denarnega trga EUR so navedeni v nadaljevanju: + Level: 1 + Aligned at: 1,75 cm + Indent at: 2,39 cm • Sredstva podsklada bodoso naložena v finančne instrumente z upoštevanjem splošnih omejitev, opredeljenih v skupnem delu prospekta, in v skladu z omejitvami, opredeljenimi v tem poglavju. • Naložbe v enote ciljnih skladov denarnega trga bodo skupno predstavljalepredstavljajo največ 10 % vseh sredstev podsklada, s tem, da družba za upravljanje za vse investicijske sklade, ki jih upravlja, lahko pridobi največ 25 % enot v obtoku posameznega ciljnega sklada. • Naložbe podsklada bodo predstavljalipredstavljajo le ciljni skladi denarnega trga, ki izpolnjujejo pogoje za kratkoročne sklade denarnega trga ali standardne sklade denarnega trga, predpisane z ZISDU-3 in Uredbo o skladih denarnega trga ter na njuni podlagi izdanimi predpisi. Podsklad lahko pridobi enote ciljnega sklada denarnega trga pod pogojem, da ciljni sklad nima sredstev v podskladu Triglav Money MarketSklad denarnega trga EUR. V enote ali deleže posameznega ciljnega sklada denarnega trga ne bo vloženihni vloženo več kot 5 % sredstev podsklada. • Podsklad bo sredstva investiralinvestira v instrumente denarnega trga, s katerimi se trguje na borzah in drugih organiziranih trgih, opredeljenih v dodatku D ter s katerimi se ne trguje, oziroma se običajno trguje na denarnem trgu. • Vsi instrumenti denarnega trga morajo izpolnjevatiizpolnjujejo vsaj enega izmed naslednjih pogojev:
1. njihova zapadlost ob izdaji je do vključno 397 dni;
2. njihova preost...
NALOŽBENA POLITIKA. Banka in stranka določita naložbeno politiko, tako da se dogovorita o ustrezni vrsti portfelja, kot jih zagotavlja banka. Za vsako posamezno ponujeno vrsto portfelja banka opredeli ustrezno naložbeno strategijo, ki določa:
NALOŽBENA POLITIKA. Delniški podsklad Triglav Azija je regionalni delniški sklad. Naložbe v delnice podjetij in v enote premoženja oziroma delnice drugih delniških investicijskihciljnih skladov bodo skupaj predstavljale najmanj 85 % vseh sredstev podsklada. Sredstva bo nalagal pretežno v delnice podjetij z domicilom na trgih Azijsko-Pacifiške regije, in v enote . delniceških ciljnih delnice investicijskih skladov, ki imajo svojo naložbeno politiko usmerjeno na področje Azijsko-Pacifiškepacifiške regije. Glavni kriterij pri izbiri naložb bo tako temeljna kot tehnična analiza posameznega vrednostnega papirja, panoge in trga. Sredstvaaložb podsklada bodo upravljana temeljilo na načelu aktivneo naložbene politike. Sredstva podsklada bodo naložena v finančne instrumente z upoštevanjem splošnih omejitev, opredeljenih v skupnem delu prospekta, in v skladu z omejitvami, opredeljenimi v tem poglavju. Najmanj 80 % naložb podsklada bo usmerjenih v delnice podjetij, ki imajo sedeždomicil na enem od trgov trgih Azijsko-Pacifiške regije in v enote premoženja oziroma delniškihce ciljnih skladov, ki imajo naložbeno politiko usmerjeno na področje Azijsko-Pacifiške regije. Pretežni del naložb bo usmerjen v naslednje države: Kitajska (vključno s Hong Kongom), Indija, Rusija, Japonska, Singapur, Južna Koreja, Malezija, Tajvan, Tajska, Nova Zelandija, Avstralija, Indonezija, Pakistan, Filipini, Mongolija, Vietnam in Bangladeš, brez osredotočanja na eno državo. Naložbe v delnice oziroma v enote premoženja ciljnih skladov in drugih investicijskih skladov bodo skupno predstavljale največ 4010 % vseh sredstev podsklada, s tem, da lahko družba za upravljanje za vse investicijske sklade, ki jih upravlja, pridobi največ 25 % enot premoženja v obtoku posameznega ciljnega sklada. Podsklad se bo osredotočil na investiranje sredstev v finančne instrumente, s katerimi se trguje na borzah in drugih organiziranih trgih, opredeljenih v dodatku D tega prospekta. Sredstva podsklada bodo naložena tudi v vrednostne papirje v postopku njihove prve prodaje. Sredstvaizvedene finančne instrumente, ki so navedeni v poglavju 1.2 skupnega dela prospekta. Pri merjenju skupne izpostavljenosti podsklada bodo naložena tudi v instrumente denarnega trga, s katerimi se običajno ne trguje na organiziranem trguv zvezi z izvedenimi finančnimi instrumenti se bo uporabljala metoda zavezujoče izpostavljenosti. Podsklad bo v primeru naložbe v vrednostne papirje in instrumente denarnega trga, pri katerih je izjemoma dovoljena višja izpo...
NALOŽBENA POLITIKA. ILIRIKA in stranka določita naložbeno politiko tako, da določita: ◼ vrste finančnih instrumentov; ◼ lastnosti izdajateljev finančnih instrumentov; ◼ največji dopustni delež naložb v finančne instrumente posamezne vrste; ◼ druge okoliščine, ki so pomembne za določitev stopnje tveganosti naložb. Na podlagi informacij iz teh splošnih pogojev poslovanja stranka samostojno sprejme odločitev o naložbeni politiki. XXXXXXX ne prevzema odgovornosti za posledice strankine odločitve glede izbrane naložbene politike. V vsakem primeru ILIRIKA pred opravljanjem storitev gospodarjenja za stranko pridobi informacije o znanju in izkušnjah, pomembnih za vrste storitev oziroma produktov, o njenem finančnem položaju, vključno z njeno zmožnostjo kritja izgub in o njenih naložbenih ciljih, vključno s stopnjo sprejemljivega tveganja, da bi lahko stranki priporočila, kateri finančni instrumenti so primerni zanjo in so skladni z njeno stopnjo sprejemljivega tveganja in možnostjo pokrivanja izgub. Na osnovi tako pridobljenih informacij ILIRIKA stranki priporoči, katere investicijske storitve in kateri finančni instrumenti so po oceni ILIRIKE ustrezni za posamezno stranko. Naložbe v finančne instrumente so tvegane, česar se mora stranka zavedati in sprejeti tveganja, kot so navedena v dokumentu »Seznam finančnih instrumentov z opisom tveganj« zato ILIRIKA ne jamči donosa iz naslova opravljanja storitve gospodarjenja, odgovarja pa za skrbno oblikovanje naložbene politike.
NALOŽBENA POLITIKA. (1) Triglav Skladi in stranka določita naložbeno politiko tako, da določita: • vrste finančnih instrumentov, • lastnosti izdajateljev finančnih instrumentov, • največji dopustni delež naložb v finančne instrumente posamezne vrste, • druge okoliščine, ki so pomembne za določitev stopnje tveganosti naložb.
(2) V vsakem primeru Triglav Skladi pred opravljanjem storitev gospodarjenja s finančnimi instrumenti za stranko pridobijo informacije o njenem znanju in izkušnjah v zvezi z investicijskimi storitvami in posameznimi finančnimi instrumenti, o njenem finančnem položaju in njenih naložbenih možnostih. Na osnovi tako pridobljenih informacij Xxxxxxx Skladi stranki priporočijo, kateri finančni instrumenti so po njihovi oceni primerni za stranko oz. oblikujejo naložbeni profil stranke ter svetujejo, katera naložbena politika v okviru profila stranke je zanjo najbolj ustrezna. Postopek v primeru izbora neustrezne investicijske storitve oz. v primeru nezmožnosti ocene ustreznosti storitve je podrobneje opredeljen v 3. členu teh splošnih pogojev.
(3) Na podlagi posredovanih informacij stranka samostojno sprejme odločitev o naložbeni politiki. Xxxxxxx Skladi in/ali njeni upravljavci ne prevzemajo nobene odgovornosti za posledice strankine odločitve glede naložbene politike.
(4) Pridobivanje enot premoženja investicijskih skladov, ki jih upravljajo Triglav Skladi v okviru gospodarjenja s finančnimi instrumenti za stranko je dopustno samo na podlagi izrecnega pisnega soglasja stranke, ki predstavlja sestavni del pogodbe.
(5) Dopustnost naložb v tuje finančne instrumente Triglav Skladov in stranka določita v okviru naložbene politike z opredelitvijo podatkov iz (1) točke tega člena.
(6) Triglav Skladi bodo uskladil sestavo portfelja z dogovorjeno naložbeno politiko v roku dveh mesecev po vplačilu oziroma podani zahtevi po delnem izplačilu sredstev strank.
(7) Triglav Skladi bodo v primeru odstopanja sestave portfelja od dogovorjene naložbene politike, ki nastane iz razlogov, na katere Triglav skladi nimajo vpliva, odstopanje odpravil v roku enega meseca od dneva ugotovitve odstopanja.
(8) Če Triglav Skaldi zaradi trenutnega stanja na trgu ali zaradi likvidnostnih zahtev stranke denarnih sredstev stranke ne morejo v celoti naložiti v finančne instrumente v skladu z dogovorjeno naložbeno politiko, lahko strankina denarna sredstva v svojem imenu in za račun stranke naložijo tudi v obliki bančnih denarnih depozitov.
(9) Stranka soglaša, da se dividende, zapadli donosi iz do...
NALOŽBENA POLITIKA. 3636 4. TVEGANJA IN PROFIL VLAGATELJA 3636
NALOŽBENA POLITIKA. Sredstva podsklada bodo naložena v finančne instrumente z upoštevanjem splošnih omejitev, opredeljenih v skupnem delu prospekta, in v skladu z omejitvami, opredeljenimi v tem poglavju, in sicer v: lastniške vrednostne papirje, dolžniške vrednostne papirje, instrumente denarnega trga, bančne depozite in enote ciljnih skladov.