Common use of Kassaflöde Clause in Contracts

Kassaflöde. Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till ­466 KSEK för perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med ­170 KSEK under räkenskapsåret 2017. Bolagets resultat har haft en negativ påverkan på kassaflödet om 867 KSEK medan nettot av förändringar i fordringar och skulder har inneburit en positiv utveckling om 410 KSEK. Totalt har kassaflödet från den löpande verksamheten utvecklats negativt med 296 KSEK jämfört med räkenskapsåret 2017. Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till ­281 KSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med ­1 646 KSEK under räkenskapsåret 2017. Investeringstakten har följt utvecklingsplanen och tillgången på kapital. Investeringarna under 2017 avser framför allt förvärv av balanserade utgifter för utveck­ lingsarbeten samt patent och liknande rättigheter från Inhalation Sciences avseende rättigheterna till LaminarPace­systemet. Investeringarna under första halvåret 2018 avser en LaminarPace enhet från Inhalation Sciences. Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till 2 298 KSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med 2 096 KSEK under räkenskapsåret 2017. Skillnaden förklaras främst av att moderbolaget under 2017 lämnade aktieägartillskott uppgående till 1 996 KSEK och lån upptagna under första halvåret 2018 uppgick till 2 250 KSEK. Likvida medel uppgick till 1 831 KSEK per den 30 juni 2018 jämfört med 280 KSEK vid utgången av 2017.

Kassaflöde. Kassaflödet från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital för räkenskapsåret 2014-07-01 – 2015-12-31 uppgick till -1 157 146 SEK, vilket främst påverkades av det operativa resultatet. Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till ­466 KSEK för perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med ­170 KSEK under räkenskapsåret 2017. Bolagets resultat har haft en negativ påverkan på kassaflödet om 867 KSEK medan nettot av förändringar i fordringar och skulder har inneburit en positiv utveckling om 410 KSEK. Totalt har kassaflödet från den löpande verksamheten utvecklats negativt med 296 KSEK jämfört med räkenskapsåret 2017-1 075 031 SEK. Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till ­281 KSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med ­1 646 KSEK under räkenskapsåret 2017. Investeringstakten har följt utvecklingsplanen -204 607 SEK och tillgången på kapital. Investeringarna under 2017 avser framför allt förvärv består av balanserade utgifter för utveck­ lingsarbeten samt patent och liknande rättigheter från Inhalation Sciences avseende rättigheterna till LaminarPace­systemet. Investeringarna under första halvåret 2018 avser en LaminarPace enhet från Inhalation Sciencespatentkostnader. Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till 2 298 KSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med 2 096 KSEK under räkenskapsåret 20174 240 000 SEK och förklaras av nyemission. Skillnaden förklaras främst av att moderbolaget under 2017 lämnade aktieägartillskott uppgående till 1 996 KSEK och lån upptagna under första halvåret 2018 Periodens kassaflöde uppgick till 2 250 KSEK960 362 SEK. Likvida medel Under perioden 2016-01-01 – 2016-12-31 uppgick kassaflödet från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapital till -4 224 394 SEK, vilket främst påverkades av det operativa resultatet. Kassaflödet från den löpande verksamheten för perioden uppgick till -3 972 417 SEK. Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till - 1 831 KSEK per 211 320 SEK och förklaras av aktivering av utvecklingskostnader, patentkostnader och inköp av maskin. Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till 7 783 006 SEK och förklaras till störst del av nyemission. Periodens kassaflöde uppgick till 2 599 269 SEK och påverkades huvudsakligen av den 30 juni 2018 jämfört med 280 KSEK vid utgången nyemission som genomfördes under januari 2016. Under perioden 2017-01-01 – 2017-12-31 uppgick kassaflödet från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapital till -8 116 469 SEK, vilket främst påverkades av det operativa resultatet. Kassaflödet från den löpande verksamheten för perioden uppgick till -7 578 708 SEK. Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till -1 196 237 SEK och förklaras av aktivering av utvecklingskostnader, patentkostnader och inköp av maskin. Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till 9 169 140 SEK och är i sin helhet hänförligt till nyemission. Periodens kassaflöde uppgick till 394 195 SEK och påverkades huvudsakligen av den nyemission som genomfördes under mars 2017.

Kassaflöde. MedicPens kassaflöde under hela perioden jan 2013 – mars 2016 har utgjorts av negativt kassaflöde från den löpande verksamheten och investeringsverksamheten samt positivt kassaflöde från finansieringsverksamheten. Kassaflödet från den löpande verksamheten har huvudsakligen utgjorts av kostnader för driften av Bolaget samt investeringar i patent och patentansökningar och kassaflödet från finansieringsverksamheten har utgjorts av nyemissioner av aktier inklusive utgivandet av teckningsoptioner vilka vid påkallande av lösen från innehavarna av teckningsoptionerna, tillfört Bolaget kapital samt, lån från kreditinstitut. Under 2013 uppgick Bolagets kassaflöde till ­466 KSEK för perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med ­170 KSEK under räkenskapsåret 2017. Bolagets resultat har haft en negativ påverkan på kassaflödet om 867 KSEK medan nettot 9 516 (767) tkr och utgjordes av förändringar i fordringar och skulder har inneburit en positiv utveckling om 410 KSEK. Totalt har kassaflödet Kassaflöde från den löpande verksamheten utvecklats negativt med 296 KSEK jämfört med räkenskapsåret 2017. Kassaflödet om -4 210 (-4 253), kassaflöde från investeringsverksamheten uppgick till ­281 KSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med ­1 646 KSEK under räkenskapsåret 2017. Investeringstakten har följt utvecklingsplanen och tillgången på kapital. Investeringarna under 2017 avser framför allt förvärv av balanserade utgifter för utveck­ lingsarbeten om -560 (-966) tkr samt patent och liknande rättigheter från Inhalation Sciences avseende rättigheterna till LaminarPace­systemet. Investeringarna under första halvåret 2018 avser en LaminarPace enhet från Inhalation Sciences. Kassaflödet kassaflöde från finansieringsverksamheten om 14 286 (5 986) tkr. Under 2014 uppgick Bolagets kassaflöde till 2 298 KSEK under -6 656 (9 516) tkr och utgjordes av Kassaflöde från den löpande verksamheten om -4 640 (-4 210), kassaflöde från investeringsverksamheten om -228 (-560) tkr samt kassaflöde från finansieringsverksamheten om -1 788 (14 286) tkr. Under 2015 uppgick Bolagets kassaflöde till 616 (-6 656) tkr och utgjordes av Kassaflöde från den löpande verksamheten om -5 489 (-4 640), kassaflöde från investeringsverksamheten om -1 421 (-228) tkr samt kassaflöde från finansieringsverksamheten om 7 525 (-1 788) tkr. Under perioden 1 januari jan - mars 2016 (jan – mars 2015) uppgick Bolagets kassaflöde till 30 juni 2018-3 650 (-1 528) tkr och utgjordes av kassaflöde från den löpande verksamheten om -3 503 (-1 277), jämfört med 2 096 KSEK under räkenskapsåret 2017. Skillnaden förklaras främst av att moderbolaget under 2017 lämnade aktieägartillskott uppgående till 1 996 KSEK och lån upptagna under första halvåret 2018 uppgick till 2 250 KSEK. Likvida medel uppgick till 1 831 KSEK per den 30 juni 2018 jämfört med 280 KSEK vid utgången av 2017kassaflöde från investeringsverksamheten om 0 (-104) tkr samt kassaflöde från finansieringsverksamheten om -147 (-147) tkr.

Kassaflöde. Jämförelse mellan perioderna januari till september 2020 och januari till september 2019 Under perioden januari till september 2020 uppgick kassaflödet från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital till -4 504 KSEK (-6 417). Kassaflödeseffekten från förändringar av rörelsekapital uppgick till -756 KSEK (-899). Kassaflödet från den lö- pande verksamheten uppgick därmed till -5 260 KSEK (-7 316). Det förbättrade kassaflödet beror på den ökning av försäljning som har skett under 2020. Kassaflödet från investeringsverksamheten upp- gick till -480 KSEK (-448) under samma period. Investeringarna ut- görs främst av aktiverade patentkostnader. Kassaflödet från finan- sieringsverksamheten uppgick till 11 511 KSEK (0), vilket förklaras av den riktade nyemission som genomfördes i juni. Kassaflödet för perioden uppgick därmed till 5 771 KSEK (-7 764). Jämförelse mellan perioderna januari till december 2019 och januari till december 2018 Under perioden januari till december 2019 uppgick kassaflödet från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital till -9 610 KSEK (-8 914). Kassaflödeseffekten från förändringar av rörelse- kapital uppgick till -233 KSEK (-1 517). Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick därmed till ­466 -9 843 KSEK för perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med ­170 KSEK under räkenskapsåret 2017. Bolagets resultat har haft en negativ påverkan på kassaflödet om 867 KSEK medan nettot av förändringar i fordringar och skulder har inneburit en positiv utveckling om 410 KSEK. Totalt har kassaflödet från den löpande verksamheten utvecklats negativt med 296 KSEK jämfört med räkenskapsåret 2017(-7 397). Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till ­281 -587 KSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med ­1 646 KSEK under räkenskapsåret 2017(-168). Investeringstakten har följt utvecklingsplanen och tillgången på kapital. Investeringarna under 2017 avser framför allt förvärv av balanserade utgifter för utveck­ lingsarbeten samt patent och liknande rättigheter från Inhalation Sciences avseende rättigheterna till LaminarPace­systemet. Investeringarna under första halvåret 2018 avser en LaminarPace enhet från Inhalation Sciences. Kassaflödet Kassa- flödet från finansieringsverksamheten uppgick till 2 298 0 KSEK (20 657). Kassaflödet under 2018 är hänförlig till genomförd företrädesemis- sionen. Kassaflödet för perioden 1 januari uppgick därmed till -10 431 KSEK (13 092). Väsentliga händelser efter 30 juni 2018, jämfört september 2020 Den 27 oktober 2020 offentliggjorde XxxxXxxx att Bolaget inleder ett nytt projekt med 2 096 KSEK under räkenskapsåret 2017Instrumentation Laboratory. Skillnaden förklaras främst Projektet syftar till att undersöka om AcouSorts teknologi kan utvecklas för att gene- rera blodplasma till flera av Instrumentation Laboratorys produkt- kategorier. Projektet kommer att moderbolaget under 2017 lämnade aktieägartillskott uppgående till 1 996 KSEK och lån upptagna under första halvåret 2018 uppgick till 2 250 KSEKgenerera intäkter om 67 500 USD. Likvida medel uppgick till 1 831 KSEK per den Utöver vad som nämns ovan har inga händelser av väsentlig bety- delse skett sedan 30 juni 2018 jämfört med 280 KSEK vid utgången av 2017september 2020.

Kassaflöde. Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick under perioden till ­466 KSEK för perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med ­170 KSEK under räkenskapsåret 2017. Bolagets resultat har haft en negativ påverkan på kassaflödet om 867 KSEK medan nettot av förändringar i fordringar och skulder har inneburit en positiv utveckling om 410 KSEK. Totalt har kassaflödet från den löpande verksamheten utvecklats negativt med 296 KSEK jämfört med räkenskapsåret 20178 586 396 SEK. Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till ­281 KSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018-32 195 275 SEK, jämfört med ­1 646 KSEK under räkenskapsåret 2017. Investeringstakten har följt utvecklingsplanen och tillgången på kapital. Investeringarna under 2017 avser framför allt förvärv vilket huvudsakligen är hänförligt till reglering av balanserade utgifter för utveck­ lingsarbeten samt patent och liknande rättigheter förvärvsskuld från Inhalation Sciences avseende rättigheterna till LaminarPace­systemet. Investeringarna under första halvåret 2018 avser en LaminarPace enhet från Inhalation Sciencesförvärvet av CriticalClick f g år. Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till 2 298 KSEK uppgick under perioden 1 januari till 29 697 461 SEK, vilket huvudsakligen är hänförligt till nyemission. Periodens kassaflöde uppgick till 6 088 581 SEK. Årsredovisningen för perioden 2018-01-09 – 2018-09-30 juni 2018, jämfört med 2 096 KSEK omfattar endast 14 dagar under räkenskapsåret 2017vilka det rörelsedrivande företaget CriticalClick ingick i Koncernen. Skillnaden förklaras Rörelseintäkter hänförligt till annonsförsäljning på Bolagets hemsidor uppgick under perioden till 587 037 SEK. Rörelsekostnader uppgick under perioden till 973 852 SEK och bestod huvudsakligen av avskrivning om 775 079 SEK. Bolagets rörelseresultat uppgick under perioden till -386 815 SEK (388 264 SEK före avskrivning). Resultat för perioden uppgick till -538 917 SEK där avskrivning om 775 079 belastar resultatet. Bolagets eget kapital uppgick per den 30 september 2018 till 18 506 451 SEK främst av att moderbolaget hänförligt till nyemission som skett under 2017 lämnade aktieägartillskott uppgående verksamhetsåret. Aktiekapitalet uppgick till 1 996 KSEK 250 000 SEK. Skulderna uppgick till 70 556 244 SEK främst med anledning av finansieringen av dotterbolaget CriticalClick. Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick under perioden till 20 900 691 SEK, vilket huvudsakligen är hänförligt till förändring av rörelseskulder om 21 241 982 SEK. Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick under perioden till -36 049 142 SEK, vilket huvudsakligen är hänförligt till förvärv. Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till 19 046 000 SEK, vilket huvudsakligen är hänförligt till nyemission. Periodens kassaflöde uppgick till 3 897 549 SEK. ● En spridningsemission inför notering vid Nasdaq First North genomfördes. Emissionen tecknades till 124 % och lån upptagna under första halvåret 2018 tillförde Bolaget cirka 500 stycken ny aktieägare. Genom emissionen tillfördes Bolaget 23,4 MSEK i emissionslikvid efter emissionskostnader. I tabellen nedan sammanfattas M.O.B.A:s kapitalstruktur per den 30 september 2019. Bolagets eget kapital uppgick till 68 793 392 SEK och Bolagets nettoskuldsättning uppgick till 2 250 KSEK298 377 SEK. Likvida medel uppgick till 1 831 KSEK per den 30 juni 2018 jämfört med 280 KSEK vid utgången av 2017Bolaget har inga eventualförpliktelser eller ställda säkerheter. Endast räntebärande skulder redovisas.

Kassaflöde. Kassaflödet från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital för 2014 uppgick till -36 860 SEK. Kassa- flödet från den löpande verksamheten uppgick till -668 959 och påverkades främst negativt genom ökning av rörelse- fordringar om -1 195 007 SEK samt ökning av rörelseskulder som uppgick till 562 908 SEK. Kassaflödet från investerings- verksamheten uppgick till -58 538 SEK vilket i sin helhet var hänförligt till förvärv av immateriella anläggningstillgångar. De förvärvade immateriella anläggningstillgångarna bestod av patentkostnader. Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till 770 000 SEK vilket i sin helhet var hänförligt till nyemission. Periodens kassaflöde uppgick per 2014-12-31 till 42 503 SEK. Under första halvåret 2015 uppgick kassaflödet från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital till -151 164 SEK. Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till ­466 KSEK för perioden 1 januari 351 146 vilket främst påverkades positivt av minskning av rörelsefordringar om 1 136 666 SEK. Ökning av rörelseskulder uppgick till 30 juni 2018, jämfört med ­170 KSEK under räkenskapsåret 2017. Bolagets resultat har haft en negativ påverkan på kassaflödet om 867 KSEK medan nettot av förändringar i fordringar och skulder har inneburit en positiv utveckling om 410 KSEK. Totalt har kassaflödet från den löpande verksamheten utvecklats negativt med 296 KSEK jämfört med räkenskapsåret 2017365 644 SEK. Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till ­281 KSEK under perioden 1 januari -601 480 SEK vilket i sin helhet var hänförligt till 30 juni 2018, jämfört med ­1 646 KSEK under räkenskapsåret 2017. Investeringstakten har följt utvecklingsplanen och tillgången på kapital. Investeringarna under 2017 avser framför allt förvärv av balanserade utgifter för utveck­ lingsarbeten samt patent och liknande rättigheter från Inhalation Sciences avseende rättigheterna till LaminarPace­systemetimmateriella anläggnings- tillgångar. Investeringarna under De förvärvade immateriella anläggningstillgångarna bestod av patentkostnader. Under det första halvåret 2018 avser en LaminarPace enhet 2015 registrerades inget kassaflöde från Inhalation Sciencesfinansieringsverksamheten. Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till 2 298 KSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med 2 096 KSEK under räkenskapsåret 2017. Skillnaden förklaras främst av att moderbolaget under 2017 lämnade aktieägartillskott uppgående till 1 996 KSEK och lån upptagna under första halvåret 2018 uppgick till 2 250 KSEK. Likvida medel uppgick till 1 831 KSEK Periodens kassaflöde per den 30 juni 2018 jämfört med 280 KSEK vid utgången av 20172015 uppgick till 749 666 SEK.

Kassaflöde. Kassaflödet 2014 (räkenskapsåret 2013 inom parentes) från den löpande verksamheten uppgick till ­466 KSEK för perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört -3,6 (2,2) MSEK vilket var en försämring med ­170 KSEK under räkenskapsåret 2017. Bolagets resultat har haft en negativ påverkan på kassaflödet om 867 KSEK medan nettot av förändringar i fordringar och skulder har inneburit en positiv utveckling om 410 KSEK. Totalt har kassaflödet från den löpande verksamheten utvecklats negativt med 296 KSEK jämfört med räkenskapsåret 2017171 procent. Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till ­281 KSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med ­1 646 KSEK under räkenskapsåret 2017-10,3 (-5,8) MSEK. Investeringstakten har följt utvecklingsplanen och tillgången på kapital. Investeringarna under 2017 avser framför allt Ökningen förklarades av förvärv av balanserade utgifter för utveck­ lingsarbeten samt patent immateriella anläggningstillgångar och liknande rättigheter från Inhalation Sciences avseende rättigheterna till LaminarPace­systemet. Investeringarna under första halvåret 2018 avser en LaminarPace enhet från Inhalation Sciencesinvestering i dotterbolag. Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till 2 298 KSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med 2 096 KSEK under räkenskapsåret 201716,6 (1,0) MSEK. Skillnaden förklaras främst Under året genomfördes en nyemission av att moderbolaget under 2017 lämnade aktieägartillskott uppgående till 1 996 KSEK och lån upptagna under första halvåret 2018 uppgick till 2 250 KSEKaktier om 20,6 (0,0) MSEK. Obducat hade för 2014 (2013) ett totalt kassaflöde på 2,6 (0,4) MSEK. Likvida medel per den 31 december 2015 uppgick till 1 831 KSEK 3,1 (0,4) MSEK. Kassaflödet 2015 (räkenskapsåret 2014 inom parentes) från den löpande verksamheten uppgick till -5,4 (-3,6) MSEK vilket var en försämring med 50 procent. Förklaring till det försämrade kassaflödet var huvudsakligen försämring av resultatet efter finansiella poster. Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till -22,6 (-10,3) MSEK där ökningen i allt väsentligt förklaras av investeringar i nytt renrum samt förvärvet av Obducat Europe. Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till 25,9 (16,6) MSEK. Under året genomfördes en nyemission av aktier om 26,9 (20,6) MSEK, samt att ett konvertibelt förlagslån om 3,5 MSEK utgavs som del av betalning för förvärvet av Obducat Europe. Obducat hade för 2015 (2014) ett totalt kassaflöde på -2,2 (2,6) MSEK. Likvida medel per den 30 juni 2018 jämfört 31 december 2015 uppgick till 0,9 (3,1) MSEK. Kassaflödet 2016 från den löpande verksamheten uppgick till -32,1 (-5,4) MSEK vilket var en försämring med 280 KSEK 491 procent vid utgången jämförelse med föregående år. Förklaring till det försämrade kassaflödet var huvudsakligen ett kraftigt försämrat rörelseresultat. Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till -6,5 (-22,6) MSEK vilket var en förbättring med 71,0 procent vid jämförelse med föregående år. Förbättringen förklarades huvudsakligen av 2017väsentligt lägre investeringar i förvärv av materiella anläggningstillgångar och inga investeringar i dotterbolag. Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till 76,8 (25,9) MSEK. Den kraftiga ökningen berodde på genomförda nyemissioner om sammanlagt 80,1 MSEK. Obducat hade för 2016 ett positivt totalt kassaflöde på 38,1 (-2,2) MSEK. Likvida medel per den 31 december 2016 uppgick till 39,0 (0,9) MSEK. Kassaflödet 2017 från den löpande verksamheten uppgick till -36,3 (-32,1) MSEK vilket var en försämring med 12,9 procent vid jämförelse med föregående år. Förklaring till det försämrade kassaflödet var ett ytterligare ökat negativt rörelseresultat. Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till -6,9 (-6,5) MSEK vilket var en marginell försämring med 6,2 procent vid jämförelse med föregående år. Kassaflödet från finansieringsverk- samheten uppgick till 6,3 (76,8) MSEK. Minskningen berodde i huvudsak på väsentligt lägre emissionsaktivitet men även på beslutad utdelning. Obducat hade för 2017 ett totalt negativt kassaflöde om -36,9 (38,1) MSEK. Likvida medel per den 31 december 2017 uppgick till 2,2 (39,0) MSEK.

Kassaflöde. Det totala kassaflödet uppgick under första kvartalet 2017 till 3 314 TSEK att jämföra med -52 TSEK under första kvartalet 2016. Likvida medel den 31 mars 2017 uppgick till 4 880 TSEK att jämföra med 2 051 TSEK vid slutet av mars 2016. Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till ­466 KSEK -22 609 TSEK under första kvartalet 2017 att jämföra med 1 650 TSEK under första kvartalet 2016. Kassaflödet från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapital uppgick till 5 508 TSEK under första kvartalet 2017 att jämföra med 5 646 TSEK under första kvartalet 2016. Betalad ränta för perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med ­170 KSEK under räkenskapsåret 2017. Bolagets resultat lånet från en extern långivare har haft en negativ påverkan på kassaflödet om 867 KSEK medan nettot av förändringar i fordringar och skulder har inneburit en positiv utveckling om 410 KSEK. Totalt har påverkat kassaflödet från den löpande verksamheten utvecklats negativt före förändring av rörelsekapitalet under första kvartalet 2017. Kassaflödet hänförligt till förändring av rörelsekapital uppgick till -28 117 TSEK under första kvartalet 2017 att jämföra med 296 KSEK jämfört med räkenskapsåret 2017-3 996 TSEK under motsvarande period 2016. Bolaget har färdigställt projekten snabbare i kvartal 1, 2017 än motsvarande kvartal 2016 samt arbetat ner kundfordringar. Det externa lånet som SDS tog under första kvartalet 2017 har mestadels använts av övriga bolag i Seamless-koncernen vilket drivit upp fordringar och försämrat kassaflödet från den löpande verksamheten. Kassaflödet från investeringsverksamheten under första kvartalet 2017 uppgick till ­281 KSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört -5 240 TSEK att jämföra med ­1 646 KSEK under räkenskapsåret 2017. Investeringstakten har följt utvecklingsplanen och tillgången på kapital. Investeringarna under 2017 avser framför allt förvärv av balanserade utgifter för utveck­ lingsarbeten samt patent och liknande rättigheter från Inhalation Sciences avseende rättigheterna till LaminarPace­systemet. Investeringarna -1 702 TSEK under första halvåret 2018 avser en LaminarPace enhet från Inhalation Scienceskvartalet 2016. Huvudsakliga investeringar har bestått i aktiverade utvecklingskostnader. Kassaflödet från finansieringsverksamheten under första kvartalet 2017 uppgick till 2 298 KSEK 31 163 TSEK att jämföra med 0 TSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med 2 096 KSEK under räkenskapsåret 2017samma period 2016. Skillnaden förklaras främst av att moderbolaget under 2017 lämnade aktieägartillskott uppgående till 1 996 KSEK och lån upptagna under första halvåret 2018 uppgick till 2 250 KSEK. Likvida medel uppgick till 1 831 KSEK per den 30 juni 2018 jämfört med 280 KSEK vid utgången av 2017Lånet från en extern långivare förklarar denna förändring.

Kassaflöde. Bolagets kassaflöde kommer från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapital, förändring av rörelsekapital, investeringsverksamheten och finansieringsverksamheten. Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till ­466 KSEK för perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört inkluderat förändringen av rörelsekapital är det kassaflöde som kommer från bolagets verksamhet. Investeringsverksamheten avser de investeringar som bolaget företar och finansieringsverksamheten den kapitalförsörjning som sker med ­170 KSEK under räkenskapsåret 2017externt tillförda medel. Bolagets resultat har haft en negativ påverkan på kassaflödet om 867 KSEK medan nettot av förändringar i fordringar och skulder har inneburit en positiv utveckling om 410 kassaflöde från den löpande verksamheten uppgick 2013 till 18 176 KSEK. Totalt har För 2014 uppgick kassaflödet från den löpande verksamheten utvecklats negativt till -15 449 KSEK. Skillnaden mellan åren har sin orsak i att de större leveranser som skedde 2014 ej blev betalda förrän året därpå och detta påverkade rörelsekapitalet negativt. Bolagets kassaflöde från den löpande verksamheten 2015 uppgick till +7 494 KSEK där rörelsekapitalet fortsatte att belasta likviditet med 296 -1 798 KSEK. Summa totalt kassaflöde mätt i förändring av likvida medel från bokslutstidpunkterna har resulterat i att summa kassaflöde för 2013 uppgick till 10 536 KSEK jämfört med räkenskapsåret 2017och för 2014 7 037 KSEK och summa kassaflöde för 2015 uppgick till 8 218 KSEK. Kassaflödet För de nio första månaderna 2016 uppgick kassaflödet till 29 890 KSEK (fg år -4 643 KSEK) och för de nio första månaderna 2016 var kassaflödet från den löpande verksamheten inkluderat förändring av rörelsekapital 39 933 KSEK (fg år -9 062 KSEK) och kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till ­281 -19 323 KSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med ­1 646 KSEK under räkenskapsåret 2017. Investeringstakten har följt utvecklingsplanen och tillgången på kapital. Investeringarna under 2017 avser framför allt förvärv av balanserade utgifter för utveck­ lingsarbeten (fg år +26 966 KSEK) samt patent och liknande rättigheter från Inhalation Sciences avseende rättigheterna till LaminarPace­systemet. Investeringarna under första halvåret 2018 avser en LaminarPace enhet från Inhalation Sciences. Kassaflödet kassaflöde från finansieringsverksamheten uppgick till 2 298 KSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med 2 096 KSEK under räkenskapsåret 2017. Skillnaden förklaras främst av att moderbolaget under 2017 lämnade aktieägartillskott uppgående till 1 996 KSEK och lån upptagna under första halvåret 2018 uppgick till 2 250 KSEK. Likvida medel uppgick till 1 831 KSEK per den 30 juni 2018 jämfört med 9 280 KSEK vid utgången av 2017(fg år -22 547 KSEK). Under 2013 – 2015 och under de nio första månaderna 2016 år har såväl nyfinansiering från låneinstitut och nyemission finansierat bolagets investeringsverksamhet även då tillgångar avyttrats från investeringsverksamheten.

Kassaflöde. Jämförelse mellan perioden 1 januari – 31 mars 2015 och 1 januari – 31 mars 2014 Kassaflödet för det första kvartalet 2015 uppgick totalt till ­10 233 TSEK (24 047 TSEK). Under kvartalet redovisades ett kassaflöde från den löpande verksamheten på ­9 197 TSEK (­10 250 TSEK). Dessutom påverkade rörelsekapitalförändringar kassaflödet med ­57 TSEK (­1 368 TSEK). Det negativa löpande kassaflödet förbättrades främst på grund av ökade kortfristiga skulder. Kassaflödet från investeringar uppgick till ­466 KSEK ­1 036 TSEK (­1 353 TSEK) bestod främst av produktionsverktyg. Vidare uppgick kassaflödet från finansieringsverksamheten till 0 TSEK (35 650 TSEK). Kassaflödet under 2014 påverkades positivt av den under första kvartalet 2014 genomförda nyemissionen. Jämförelse mellan räkenskapsåren 2014 (IFRS) och 2013 (IFRS) Kassaflödet för perioden 1 januari 2014 uppgick totalt till 30 juni 2018­4 302 TSEK (14 144 TSEK). Det totala kassaflödet 2014 påverkades positivt av genomförd kapitalanskaffning som netto, jämfört med ­170 KSEK efter avdrag för emissionskostnader, tillförde Bolaget 34 962 TSEK samt kassaflödet för 2013 påverk­ ades positivt av under räkenskapsåret 20172013 genomförda kapitalanskaffningar om netto 53 096 TSEK. Bolagets resultat har haft en negativ påverkan på kassaflödet om 867 KSEK medan nettot av förändringar i fordringar och skulder har inneburit en positiv utveckling om 410 KSEK. Totalt har kassaflödet Under året redovisades ett kassaflöde från den löpande verksamheten utvecklats negativt på ­37 077 TSEK (­34 026 TSEK), huvudsakligen drivet av ökade försäljnings­och marknadsförings­ kostnader i samband med 296 KSEK jämfört lansering av Nevisense. Dessutom på­ verkade rörelsekapitalförändringar kassaflödet med räkenskapsåret 20171 431 TSEK (365 TSEK). Kassaflödet från investeringsverksamheten investeringar uppgick till ­281 KSEK ­2 187 TSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med ­1 646 KSEK under räkenskapsåret 2017. Investeringstakten har följt utvecklingsplanen och tillgången på kapital. Investeringarna under 2017 avser framför allt 2014 som bestod av förvärv av balanserade utgifter inventarier, verktyg och install­ ationer. Under 2013 uppgick kassaflödet från investeringar till ­4 926 TSEK. Minskningen i investeringar är huvudsakligen hänförligt till att de faktiska investeringarna i verktyg för utveck­ lingsarbeten samt patent och liknande rättigheter det pågående projektet för en ny automatiserad produktionslinje minskade. Vidare uppgick kassaflödet från Inhalation Sciences avseende rättigheterna finansieringsverk­ samheten 2014 till LaminarPace­systemet34 962 TSEK. Investeringarna under första halvåret 2018 avser en LaminarPace enhet från Inhalation Sciences. Kassaflödet från finansieringsverksamheten Motsvarande siffra för 2013 uppgick till 2 298 KSEK 53 096 TSEK, som främst härrör från nyemissionerna som genomfördes under perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med 2 096 KSEK under räkenskapsåret 2017. Skillnaden förklaras främst av att moderbolaget under 2017 lämnade aktieägartillskott uppgående till 1 996 KSEK och lån upptagna under första halvåret 2018 uppgick till 2 250 KSEK. Likvida medel uppgick till 1 831 KSEK per den 30 juni 2018 jämfört med 280 KSEK vid utgången av 2017båda åren.

Kassaflöde. Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till ­466 KSEK för perioden 1 januari till 30 juni 2018Nivån på intäkterna är fortfarande låg, jämfört med ­170 KSEK under räkenskapsåret 2017. Bolagets resultat har haft en negativ påverkan på kassaflödet om 867 KSEK medan nettot av förändringar i fordringar och skulder har inneburit en positiv utveckling om 410 KSEK. Totalt har vilket innebär att kassaflödet från den löpande verksamheten utvecklats före förändring av rörelsekapital är negativt med 296 KSEK jämfört med räkenskapsåret 2017för 2010-2008 samt 2011. Kassaflödet före förändring av rörelsekapital under 2011 uppgick till -821 tkr och förklaras av ökat negativt kassaflöde dels från amortering av det lån härrörande från förvärven 2011 och 2010 samt ökade kostnader för årsavgifter för immateriella rättigheter. Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick under 2011 till ­281 KSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med ­1 646 KSEK under räkenskapsåret 2017. Investeringstakten har följt utvecklingsplanen -2 967 tkr varav -12 tkr och tillgången på kapital. Investeringarna under 2017 avser framför allt är investeringar i immateriella rättigheter och resterande förvärv av balanserade utgifter för utveck­ lingsarbeten samt patent fastighet. År 2010 uppgick kassaflödet från investeringsverksamheten till -1 602 tkr och liknande rättigheter härrör förvärvet av immateriella rättigheter. Under 2009 och 2008 uppgick kassaflödet från Inhalation Sciences avseende rättigheterna investeringsverksamheten till LaminarPace­systemet. Investeringarna under första halvåret 2018 avser en LaminarPace enhet från Inhalation Sciences-23 tkr respektive -5 tkr och är investeringar i immateriella rättigheter. Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick under 2011 till 2 298 KSEK 624 tkr och härrör från den nyemission som bolaget genomförde i oktober 2011 samt amortering av lån i samband med ovan nämnda förvärv. År 2010 uppgick kassaflödet från finansieringsverksamheten till 2 554 tkr och härrör från den nyemission med företräde för aktieägarna som bolaget genomförde under perioden 1 januari okt-nov 2010 samt från långfristigt lån från European Institute of Science AB som uppkom i samband med ovan nämnda förvärv. Under 2009 och 2008 uppgick kassaflödet från finansie ringsverksamheten till 30 juni 2018-8 tkr respektive -16 tkr, jämfört med 2 096 KSEK vilket är amorteringar på ett tidigare projektlån från ALMI företagspartner. Lånet slutamorterades under räkenskapsåret 20172009. Skillnaden Under 2011 uppgick kassaflödet till -1 106 tkr. Det ökade negativa kassaflödet förklaras främst av att moderbolaget under 2017 lämnade aktieägartillskott uppgående till 1 996 KSEK Bolaget investerade i en fastighet. År 2010 var årets kassaflöde positivt på grund av nyemission och lån upptagna under första halvåret 2018 uppgick till 2 250 KSEK902 tkr. Likvida medel Kassaflödet år 2008 och 2009 uppgick till 1 831 KSEK per den 30 juni 2018 jämfört med 280 KSEK vid utgången -26 tkr respektive -83 tkr. Det ökade negativa kassaflödet för år 2009 förklaras av 2017att bolaget investerade i ett formsprutningsverktyg för höljen till Bolagets produkt CoolHeater.

Kassaflöde. Kassaflödet Räkenskapsåret 2020 jämfört med 2019 Bolagets kassaflöde från den löpande verksamheten uppgick under helår 2020 till ­466 -10 935 KSEK för perioden 1 januari (-5 062). Minsk- ningen om 5 873 KSEK är hänförligt till 30 juni 2018, sämre kassaflöde från förändringar av rörelsekapitalet som var -1 635 KSEK helår 2020 jämfört med ­170 10 169 KSEK under räkenskapsåret 2017helår 2019. Bolagets resultat har haft en negativ påverkan på kassaflödet om 867 kassaflöde från investeringsverksamheten uppgick under perioden helåret till -16 461 KSEK medan nettot av förändringar i fordringar och skulder har inneburit en positiv utveckling om 410 KSEK(-6 952). Totalt har kassaflödet Investeringarna är främst hänförliga till utvecklingskostnader för mjuk- vara. Bolagets kassaflöde för finansieringsverksamheten uppgick till -11 634 KSEK (25 603). Periodens kassaflöde uppgick till -15 762 KSEK (13 589). Räkenskapsåret 2019 jämfört med 2018 Bolagets kassaflöde från den löpande verksamheten utvecklats negativt med 296 upp- gick under helår 2019 till -5 062 KSEK (-10 200). Ökningen om 5 138 KSEK är hänförligt till sämre kassaflöde från förändringar av rörelsekapitalet som var 10 169 KSEK helår 2020 jämfört med räkenskapsåret 20172 795 KSEK helår 2018. Kassaflödet Bolagets kassaflöde från investeringsverksamheten uppgick till ­281 KSEK under perioden 1 januari helåret till 30 juni 2018, jämfört med ­1 646 -6 952 KSEK under räkenskapsåret 2017. Investeringstakten har följt utvecklingsplanen och tillgången på kapital(-6 116). Investeringarna under 2017 avser framför allt förvärv av balanserade utgifter är främst hänförliga till utvecklingskostnader för utveck­ lingsarbeten samt patent och liknande rättigheter från Inhalation Sciences avseende rättigheterna till LaminarPace­systemetmjuk- vara. Investeringarna under första halvåret 2018 avser en LaminarPace enhet från Inhalation Sciences. Kassaflödet från Bolagets kassaflöde för finansieringsverksamheten uppgick till 2 298 -11 634 KSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med 2 096 KSEK under räkenskapsåret 2017(25 603). Skillnaden förklaras främst av att moderbolaget under 2017 lämnade aktieägartillskott uppgående till 1 996 KSEK och lån upptagna under första halvåret 2018 Periodens kassaflöde uppgick till 2 250 KSEK13 589 KSEK (6 078). Likvida medel uppgick • Styrelsen i Tessin Nordic beslutade den 26 februari 2021 med stöd av bemyndigande från årsstämma 2020 om en riktad nyemission om 38,5 MSEK. • Den 16 mars 2021 offentliggjorde Effnetplattformen och Tessin Nordic Transaktionen. • Tessin Nordic har förlängt lånet till 1 831 KSEK per den 30 juni 2018 jämfört med 280 KSEK vid utgången Xxxxxx XXxxxxxx AB på 10 MSEK plus upplupen ränta om sex procent. Lånet är förlängt till det tidigare av 201731 maj 2021 och en (1) månad efter en notering av aktierna i Tessin Nordic. Läs mer under Låneavtal i avsnittet Legala frågor och kompletterande information.

Kassaflöde. Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick under 2010/11 till ­466 KSEK för perioden 1 januari 223 TSEK, till 30 juni 2018, jämfört största delen hänförligt till att rörelseskulderna ökade med ­170 KSEK under räkenskapsåret 2017. Bolagets resultat har haft en negativ påverkan på kassaflödet om 867 KSEK medan nettot av förändringar i fordringar och skulder har inneburit en positiv utveckling om 410 KSEK. Totalt har kassaflödet från den löpande verksamheten utvecklats negativt med 296 KSEK jämfört med räkenskapsåret 2017504 TSEK. Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till ­281 KSEK -4 342 TSEK hänförligt till aktiverade utvecklingskostnader och kostnader för patent. En nyemission under perioden 1 januari året medförde att kassaflödet från finansieringsverksamheten under 2010 uppgick till 30 juni 201811 000 TSEK. Det totala kassaflödet under 2010/11 uppgick till 6 880 TSEK. Kassaflödet från den löpande verksamheten minskade under 2011/12 till -266 TSEK, jämfört med ­1 646 KSEK under räkenskapsåret 2017främst hänförligt till minskade rörelseskulder men också genom en positiv förändring av kassaflödet avseende rörelsefordringar. Investeringstakten har följt utvecklingsplanen Under 2011/12 påverkades kassaflödet från investeringsverksamheten positivt, främst på grund av minskade aktiverade utvecklingskostnader och tillgången på kapital. Investeringarna under 2017 avser framför allt förvärv av balanserade utgifter för utveck­ lingsarbeten samt patent och liknande rättigheter från Inhalation Sciences avseende rättigheterna uppgick till LaminarPace­systemet. Investeringarna under första halvåret 2018 avser en LaminarPace enhet från Inhalation Sciences-2 905 TSEK. Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till 2 298 KSEK 0 TSEK under perioden 1 januari året. Det totala kassaflödet under året uppgick till 30 juni 2018, jämfört -3 171 TSEK. Likvida medel vid slutet av 2011/12 uppgick till 4 662 TSEK. Jämfört med 2 096 KSEK 2011/12 minskade det negativa kassaflödet från den löpande verksamheten under räkenskapsåret 20172012/13 till -220 TSEK. Skillnaden förklaras främst Kassaflödet påverkades av att moderbolaget Bolagets negativa rörelseresultat minskade men kassaflödet reducerades även av att rörelsefordringar minskade. Kassaflödet från investeringsverksamheten ökade också och uppgick till -3 683 TSEK. Investeringarna avsåg främst aktiverade utvecklingsutgifter och kostnader för patent. Den genomförda nyemissionen under 2017 lämnade aktieägartillskott uppgående året ökade kassaflödet med 1 994 TSEK. Det totala kassaflödet för 2012/13 uppgick till 1 996 KSEK 908 TSEK och lån upptagna under första halvåret 2018 likvida medel i slutet av året uppgick till 2 250 KSEK753 TSEK. Kassaflödet från den löpande verksamheten ökade under 8-månadersperioden 2013/14 till 407 TSEK, främst hänförligt till ökade rörelseskulder. Under perioden påverkades kassaflödet från investeringsverksamheten negativt, främst på grund av ökade aktiverade utvecklingskostnader, och uppgick till -4 296 TSEK. Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till 3 000 TSEK efter att ett vederlagsfritt lån om 3 000 TSEK upptagits under perioden. Det totala kassaflödet under perioden uppgick till -889 TSEK. Likvida medel vid slutet av perioden uppgick till 1 831 KSEK per den 30 juni 2018 jämfört med 280 KSEK vid utgången av 20172 753 TSEK.

Kassaflöde. Kassaflödet Bolaget uppvisade ett kassaflöde från den löpande verksamheten uppgick till ­466 verk- samheten på 168 (1 040) KSEK för perioden 1 januari till 30 juni 2018, jämfört med ­170 KSEK under räkenskapsåret 2017januari–september 2009. Bolagets resultat har haft en negativ påverkan på kassaflödet om 867 KSEK medan nettot av förändringar i fordringar och skulder har inneburit en positiv utveckling om 410 KSEK. Totalt har kassaflödet Bolaget uppvisade ett kassaflöde från den löpande verksamheten utvecklats negativt verk- samheten på 184 KSEK för räkenskapsåret 2008 att jämföra med 296 –6 091 KSEK jämfört med för räkenskapsåret 20172007, –2 828 KSEK för räkenskapsåret 2006 och –4 649 KSEK för räkenskapsåret 2005/2006. Förändringarna är till största delen hänförliga till förändringarna av resultat före finansiella poster. Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick för janu- ari–september 2009 till ­281 –4 323 (–63 288) KSEK under perioden och till –65 479 KSEK för räkenskapsåret 2008, –4 043 KSEK för räkenskaps- året 2007, –1 januari till 30 juni 2018, jämfört med ­1 646 021 KSEK under för räkenskapsåret 20172006 samt –2 208 KSEK för räkenskapsåret 2005/2006. Investeringstakten har följt utvecklingsplanen För januari–september 2009 avsåg investeringar i huvudsak om- och tillgången på kapitaltillbyggnad av lokaler samt investeringar i utveckling. Investeringarna under 2017 avser framför allt förvärv tidigare perioder har i huvudsak gjorts i immateriella tillgångar till följd av balanserade utgifter förvärvet av MALÅ Geoscience år 2008 samt kapitalisering av utvecklingskostnader. Finansieringsverksamheten har uppvisat kassaflöden på 3 819 (68 063) KSEK för utveck­ lingsarbeten januari–september 2009 och 70 811 KSEK för räkenskapsåret 2008, 6 606 KSEK för räkenskapsåret 2007, 5 460 KSEK för räkenskapsåret 2006 samt patent och liknande rättigheter 12 601 KSEK för räkenskapsåret 2005/2006. Finansiering har i huvudsak kommit från Inhalation Sciences avseende rättigheterna till LaminarPace­systemetnyemissioner. Investeringarna under första halvåret 2018 avser För räkenskapsåret 2008 har finansiering även kommit genom upptagande av lån. Under 2005/2006 gjordes en LaminarPace enhet från Inhalation Sciences. Kassaflödet återbetalning av aktieägartillskott, vilket påverkade kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till 2 298 med –201 KSEK. Bolagets totala kassaflöde har för januari–september 2009 varit –488 (5 858) KSEK under perioden 1 januari till 30 juni 2018, och för räkenskapsåret 2008 5 873 KSEK jämfört med 2 096 –3 528 KSEK under räkenskapsåret 2017. Skillnaden förklaras främst av att moderbolaget under 2017 lämnade aktieägartillskott uppgående till för 2007, 1 996 611 KSEK för 2006 och lån upptagna under första halvåret 2018 uppgick till 2 250 KSEK. Likvida medel uppgick till 1 831 5 744 KSEK per den 30 juni 2018 jämfört med 280 KSEK vid utgången av 2017för 2005/2006.