Finanční analýza. Rozpis investičních výdajů na pořízení dlouhodobého nehmotného majetku – dat v základním rozsahu předloženého projektu v členění podle jednotlivých výstupů projektu: Základní rozsah NZV na základní výstupy [Kč], tj. DPH a překročení celkového limitu ZV na data ZV na dosažení základních výstupů projektu [Kč] V členění dle metody Celkem ZV na dosažení základních výstupů projektu [Kč], tj. odečteno přesažení jednotkové ceny za typ dat ZPS 0,00 Kč 0,00 Kč konsolidace 0,00 Kč 0,00 Kč mapování TI 21 042 032,02 Kč 17 776 696,96 Kč konsolidace 64 234 342,96 Kč 46 457 646,00 Kč* mapování DI 4 843 787,98 Kč 0,00 Kč konsolidace 23 065 657,04 Kč * v položce mapování TI zohledněn NZV v podobě překročení limitu 87 300 000 a to o 6 242 000,00 Kč; tato položka byla pro účely kalkulace rozpočtu projektu ponížena o uvedenou výši a o stejnou korespondující výši byl navýšen NZV výdaj v oblasti TI Položky služeb v rámci pořizování dat (dále jen jako „služby TDI“) jsou poměrově zohledněny v ceně pořizovaných dat (poměr daný cenou typu dat v poměru k celkové ceně dat) INV/NIV Cena v Kč včetně DPH Zajištění odborného dohledu a dozoru nad kvalitou pořizovaných dat – nezávislé kontrolní geodetické měření ke kontrole pořizovaných dat DTI INV 1 379 400,00 Kč Služby technického dozoru v oblasti pořizování a konsolidace dat a expertní konzultační služby INV 1 573 000,00 Kč Celkem 2 952 400,00 Kč Rozpis investičních výdajů na pořízení dlouhodobého nehmotného majetku – dat na dodatečný rozsah předloženého projektu v členění podle jednotlivých výstupů projektu: o Přehled nakupovaného investičního majetku (dále uvedeno v kapitole číslo 11): 5 743 km DTI Ve vztahu ke stanovení „jednotkového způsobilého výdaje“ v kapitole 9.4.2 přílohy č. 4 výzvy – Pravidla pro žadatele a příjemce.pdf žadatel provedl ověření skutečnosti, že s výstupy v základním rozsahu dosáhne na maximální „limitní výši způsobilých výdajů pro základní rozsah“ podle zařazení projektu do pásma stanoveného v příloze č. 1 Výzvy s názvem Vymezení způsobilých výdajů.PDF. Ověření proběhlo následně: pro data o Celková hodnota dat pořizovaných v projektu včetně služeb TDI v podobě DNM na základě vyhodnocení průzkumu trhu – 93 542 000 Kč bez DPH o Maximální hodnota ZV stanovená z JZVdti – 5 743 km DTI × 19 400 Kč = 111 414 200 Kč bez DPH (je vyšší než celková hodnota dat pořizovaných v projektu) o Limit na ZV podle stanoveného pásma do 10 pro žadatele činí 87 300 000 Kč bez DPH (je nižší než celková hodnota dat pořizovaných v proje...
Finanční analýza. Finanční analýza představuje ohodnocení finančního zdraví oceňované společnosti v minulosti a v současnosti. Jedním z jejích základních metodických nástrojů jsou tzv. poměrové ukazatele. Za finančně zdravý subjekt je možné považovat takový, který je v danou chvíli i perspektivně schopen naplňovat smysl své existence. V podmínkách tržní ekonomiky to znamená, že je schopen dosahovat trvale takové míry zhodnocení vloženého kapitálu (míry zisku), která je požadována investory (akcionáři) vzhledem k výši rizika, s jakým je příslušný druh podnikání spojen. Čím větší je výnosnost neboli rentabilita vloženého kapitálu, tím lépe pro podnik a jeho investory. Zároveň s rentabilitou je nutnou podmínkou finančního zdraví i likvidita, tedy schopnost včas uhrazovat splatné závazky. Finanční analýza společnosti vychází z předložených ročních účetních závěrek Společnosti za léta 2011 až 2016. Finanční analýza společnosti byla rozdělena na 2 hlavní části. Jednou z nich je analýza účetní politiky spojena s analýzou účetních výkazů, která je následována druhou částí, která se věnuje analýze poměrových a výkonových ukazatelů.
Finanční analýza. 57
4.2.1 Aktiva 58
4.2.2 Pasiva 59
4.2.3 Výsledek hospodaření 60
4.2.4 Ukazatele likvidity 61
4.2.5 Ukazatele zadluženosti 62
4.2.6 Ukazatele aktivity 64
4.2.7 Ukazatele rentability 65
4.2.8 Souhrnné hodnocení finanční situace společnosti Canaba 66
Finanční analýza. Finanční analýzu jsem provedla pro společnost Canaba a.s., protože je mateřskou společností pro ostatní dceřinné firmy. Jednotlivé dceřinné společnosti se na realizaci developerského projektu podílejí obdobným dílem (projektování, výroba dílců, stavba, organizace projektu) a jejich činnosti zastřešuje právě mateřská akciová společnost. Její finanční zdraví ovlivňuje celou skupinu a např. její vysoká zadluženost se může stát přímou hrozbou pro dceřinné společnosti. Pro zpracování této finanční analýzy jsem použila výroční zprávy za rok 2004, 2005 a 2006. Tyto materiály obsahovaly všechny potřebné informace, především Rozvahu a Výkaz zisku a ztráty. Analýze jsem podrobila ty veličiny, které mají stěžejní význam pro financování projektů, jako je struktura a vývoj aktiv a pasiv a výše zisku. Dále jsem analyzovala ukazatele likvidity, které vypovídají o tom, jak je firma schopna dostát svým krátkodobým závazkům, a ukazatele zadluženosti, které měří v jakém rozsahu firma využívá cizí zdroje k financování své podnikatelské činnosti a jejich hodnoty jsou rozhodující pro schopnost čerpání dalších úvěrů. Poslední skupinou jsou ukazatele rentability, které poměřují zisk dosažený podnikáním s výší zdrojů, které byly vynaloženy na jeho dosažení.
Finanční analýza. Finanční analýza zahrnuje kromě rozpočtu podle zadání i analýzu nákladů a užitků v souladu s běžnými parametry projektů IROP. Daný typ analýzy je požadován u projektů v objemu nad 5 milionů Kč uznatelných nákladů. V rámci zpracování nebyla provedena analýza citlivosti. To s ohledem na fázi činnosti, kterou je příprava projektu (vstupní studie proveditelnosti a navazující dokumentace).
Finanční analýza. Cash-flow je navrženo pouze na výdajové straně, projekt totiž nebude generovat žádné příjmy. Cash-flow v realizační fázi bude pokryto kompletně z dotace. Cash-flow v provozní fázi projektu bude financováno z běžného provozního rozpočtu KHS Olomouckého kraje. Vzhledem k cílům projektu – nákupu nového dlouhodobého hmotného majetku se nepředpokládají výdaje za opravy a údržbu, pořizovaný majetek bude v záruční lhůtě. Mohlo by se spíše naopak dosáhnout úspor v provozu tohoto majetku z důvodu nižší spotřeby PHM u nových automobilů, nižších nákladů na tisk u nových tiskáren. Pořízení dlouhodobého hmotného majetku 0 Kč 5 015 246 Kč Rozdíl navýšení provozních výdajů mínus navýšení provozních příjmů 0 Kč 0 Kč
Finanční analýza. Ekonomické vyhodnocení (propočet nákladů) výsledných variant. Propočet nákladů bude stanoven s členěním na: • Odhad přímých realizačních nákladů (investiční náklady); • Odhad nákladů vyvolaných investic; • Odhad nákladů na realizaci kompenzačních opatření; • Náklady na výkup pozemků a majetkoprávní vypořádání; • Náklady na přípravné, průzkumné a výzkumné práce nezbytné v přípravné fázi (geodetické práce, geologické práce, biologické průzkumy, EIA, modelové výzkumy apod.); • Náklady projektové přípravy (IZ, DUR, DSP, DPS, inženýrská činnost).
Finanční analýza. Financování výstavby nepředpokládá zdroje ani záruky ze strany města a rozpočtu města Kopřivnice. Projekt předpokládá možnost využití prostředků fondů EU při financování výstavby. Modely kombinace PPP a fondů EU v rámci jednoho projektu jsou založeny na předpokladu jednoho výběrového řízení privátního PPP partnera - dodavatele pro investiční a pro provozní fázi. Míra spolufinancování projektu z fondů EU závisí mimo jiné na klasifikaci projektu mezi „projekty generující příjmy“ a velikosti finanční mezery u konkrétního projektu. Veřejný subjekt (město Kopřivnice) bude konečným žadatelem a také konečným příjemcem finanční podpory fondů EU. Veřejný subjekt bude zároveň v průběhu obou fází vlastníkem infrastruktury. Investiční fáze je financována z fondů EU a ze zdrojů soukromého subjektu ve formě předčasně splaceného nájemného uhrazeného konečnému příjemci. Soukromý subjekt je v průběhu provozní fáze provozovatelem pronajatého zařízení tepelného hospodářství (zodpovídá za provoz a údržbu objektu) na základě nájemní smlouvy uzavřené mezi příjemcem dotace v roli pronajímatele a nájemcem v roli provozovatele.
Finanční analýza. Finanční analýza se zaměřuje na přímé dopady projektu na rozpočet žadatele, popisuje plán hotovostních toků (příjmů a výdajů) projektu. Veškeré hodnoty uvedené ve finanční analýze jsou v reálných cenách roku 2020. Ceny jsou uváděny s DPH, protože žadatel o finanční podporu je plátce DPH, ale nemá zákonný nárok na odpočet DPH ve vztahu k aktivitám projektu. Výnosy a náklady jsou v našem případě současně příjmy a výdaji projektu. Rozpis požadované investice do dlouhodobého hmotného a nehmotného majetku dle Výzvy Žadatel níže předkládá připravenou tabulku rozpočtu projektu včetně struktury pořizovaného majetku. Přehled nakupovaného investičního majetku Investiční majetek je řádně zanesen do kapitoly č. 11 této studie proveditelnosti. Rozpis ostatních způsobilých výdajů (služby poradců a expertů) Žadatel níže předkládá připravenou tabulku rozpočtu včetně služeb poradců a expertů. Ostatní nezpůsobilé výdaje na projekt V níže uvedené tabulce rozpočtu jsou zaneseny i nezpůsobilé výdaje na projekt. Specifikace zdrojů, ze kterých bude investice financována Projekt bude řešen v rámci finanční podpory Operačního programu podnikání a inovace (dále jen OP PIK) dotační titul pro vyšší samosprávné územní celky (kraje) s názvem „Vznik a rozvoj digitálních technických map krajů“ (dále je Výzva), která výši podpory pro žadatele typu vyšší územně samosprávný celek – kraj stanoví 85 % způsobilých výdajů projektu a 15 % finanční spoluúčast žadatele. Neuznatelné výdaje a provozní náklady jsou hrazeny žadatelem po dobu udržitelnosti projektu. Provozní náklady Provozní náklady na dobu udržitelnosti projektu spojené s technologiemi pořízenými v projektu a jejich udržitelností po stanovenou minimální dobu 5 let udržitelnosti žadatel bude mít vyčísleny v souvislosti s pořizováním každé takové položky majetku v rámci realizace projektového záměru. Provozní náklady projektu jsou vyčísleny níže samostatně a nejsou dále zanášeny do tabulky rozpočtu projektu níže.
Finanční analýza. Finanční analýza sestavená do konce udržitelnosti s plánem údržby a reinvestic: Plán cash-flow6 v realizační fázi projektu v členění po letech, v dělení na: celkové způsobilé výdaje; celkové nezpůsobilé výdaje.