Sėkmės mokestis Pavyzdžių Nuostatos

Sėkmės mokestis. Valdymo įmonei priklausanti Bendrovės pelno dalis – Sėkmės mokestis – tiesiogiai priklauso nuo Bendrovės grąžos, kuri skaičiuojama visos Bendrovės, o ne individualaus Akcininko atžvilgiu. Bendrovės grąžos nustatymui naudojama Microsoft Excel funkcija XIRR, kur įvertinamos dienos (t. y. atsižvelgiama periodiškumą), kada įvyko teigiami ir neigiami srautai ir šių srautų dydis.

Sėkmės mokestis. 16.1. Fondo A ir B klasių investiciniams vienetams yra taikomas su rezultatais susietas Sėkmės mokestis. 16.2. Sėkmės mokestis yra skaičiuojamas už investicinio vieneto teikiamą prieaugį. 16.3. Sėkmės mokestis yra apskaičiuojamas kiekvieną darbo dieną. 16.4. Kiekvienai Fondo investicinių vienetų klasei taikomas Sėkmės mokesčio dydis numatytas Taisyklių 31 punkte pateiktoje lentelėje. 16.5. Sėkmės mokestis skaičiuojamas taikant Aukščiausios pasiektos ribos (angl. high water mark, HWM) principą ir yra nuskaičiuojamas iš konkrečios klasės investicinio vieneto vertės dienos prieaugio tik tuo atveju, jei konkrečios klasės investicinio vieneto vertė yra didesnė už visas kada nors buvusias tos klasės investicinio vieneto vertes. Pvz., jei investicinio vieneto vertė pradeda kristi, Sėkmės mokestis taikant Aukščiausios pasiektos ribos principą nėra nuskaičiuojamas. Taikant šį principą yra užtikrinama, kad svyruojant investicinio vieneto vertei ilgu laikotarpiu, Fondo dalyviai neturėtų mokėti Sėkmės mokesčio kelis kartus. 16.6. Sėkmės mokestis yra taikomas konkrečios Fondo investicinių vienetų klasės lygiu, o ne kiekvienam Fondo dalyviui atskirai. Tai reiškia, kad vertinant Sėkmės mokesčio dydį yra atsižvelgiama į konkrečios Fondo investicinio vieneto klasės vertės prieaugį, o ne kiekvieno Fondo dalyvio investicijų vertės pokytį. 16.7. Sėkmės mokestis yra atimamas iš Fondo turto vertės, todėl skelbiama Fondo investicinio vieneto vertė yra neto kaina, t. y. grynoji aktyvų vertė po visų Fondo kaštų ir mokesčių Valdymo įmonei, tame tarpe ir Sėkmės mokesčio. 16.8. Sėkmės mokestis apskaičiuojamas pagal formulę: 𝑆 = 𝑀𝑎𝑥 [ kur: 𝑀 100 × (𝑃 − 𝐻𝑊𝑀) × 𝑁; 0] M – konkrečios Fondo investicinių vienetų klasės Sėkmės mokesčio norma procentais; P – konkrečios Fondo investicinių vienetų klasės tarpinė investicinio vieneto vertė (neatskaičius sėkmės mokesčio); HWM – konkrečios Fondo investicinių vienetų klasės aukščiausios pasiektos vieneto vertės riba; N – konkrečios Fondo investicinių vienetų klasės išleistų investicinių vienetų skaičius. 16.9. Per kalendorinį mėnesį sukauptas Sėkmės mokestis mokamas (pervedamas) Valdymo įmonei iki kito mėnesio 10 (dešimtos) dienos. 16.10. Jei apskaičiuota investicinio vieneto vertė yra didesnė už iki tol galiojusią Aukščiausią pasiektą ribą, ši vertė tampa nauja Aukščiausia pasiekta riba (HWM).

Sėkmės mokestis. Sėkmės mokestis yra taikomas už Investicinio vieneto teigiamą metinį prieaugį (iki sėkmės mokesčio apskaičiavimo) viršijantį 10%.

Sėkmės mokestis. Valdymo įmonei priklausanti Bendrovės pelno dalis – Sėkmės mokestis – tiesiogiai priklauso nuo Bendrovės grąžos, kuri skaičiuojama visos Bendrovės, o ne individualaus Akcininko atžvilgiu. Bendrovės grąžos nustatymui naudojama MS Excel funkcija XIRR, kur įvertinamos dienos (t. y. atsižvelgiama į periodiškumą), kada įvyko teigiami ir neigiami srautai ir šių srautų dydis. Bendrovės pelnas yra teigiamų ir neigiamų srautų Akcininkų atžvilgiu suma per visą Bendrovės veiklos laikotarpį, kur: - Pradinis neigiamas srautas – o iki paskutinės ataskaitinio laikotarpio (Bendrovės veiklos kalendorinio metų ketvirčio), kuriam pasibaigus pirmą kartą Valdymo įmonei bus išmokėtas Sėkmės mokestis, dienos – pradinis neigiamas srautas laikomas lygiu Grynųjų aktyvų vertės dydžiui paskutinę praėjusio mėnesio, prieš Bendrovei suteikiant uždarojo tipo investicinės bendrovės licenciją, dieną; o po pirmiau nurodytos dienos – pradinis neigiamas srautas bus laikomas lygiu lėšų sumai, naudotai apskaičiuojant paskutinį kartą Valdymo įmonei išmokėtą Sėkmės mokestį (jeigu apskaičiuojant išmokėtą Sėkmės mokestį buvo naudojama Grynųjų aktyvų vertė, tuomet pradiniu neigiamu srautu artimiausiam skaičiavimui turi būti laikomas Grynųjų aktyvų vertės dydis, nustatytas ataskaitinio laikotarpio (už kurį paskutinį kartą sumokėtas Sėkmės mokestis) pabaigoje, sumažintas po ataskaitinio laikotarpio (už kurį paskutinį kartą sumokėtas Sėkmės mokestis) Valdymo įmonei sumokėto Sėkmės mokesčio dydžiu); - Teigiamas srautas – Akcininkams sumokėti dividendai, jeigu tokie buvo išmokėti skirstant Bendrovės grynąjį pelną; - Teigiamas srautas – Bendrovės superkant savo Akcijas Akcininkams išmokėtos lėšos; - Teigiamas srautas – Bendrovės privalomai išperkant Akcijas Akcininkams išmokėtos lėšos; - Teigiamas srautas – Bendrovės mažinant įstatinį kapitalą Akcininkams išmokėtos lėšos; - Teigiamas srautas – Grynųjų aktyvų vertė, padidinta Sėkmės mokesčio priskyrimo Valdymo įmonei skaičiavimo laikotarpio pabaigos Bendrovės balanse pripažintu Sėkmės mokesčio įsipareigojimu; - Teigiamas srautas – bet kokios kitos išmokos Akcininkams; - Neigiamas srautas – kiekvienos naujos Akcijų emisijos dydis. Bendrovės pelnas bus skirstomas tokia tvarka: - Bendrovės pelnas priskiriamas tik Akcininkams tol, kol jiems skirta Bendrovės pelno dalis pasiekia vidutinę 8 proc. Bendrovės grąžą nuo nurodytų neigiamų srautų (Akcininkų investuotų lėšų sumų) per Sėkmės mokesčio priskyrimo Valdymo įmonei skaičiavimo laikotarpį; - po vidutinės grąžo...