Common use of Avgifter och ersättningar Clause in Contracts

Avgifter och ersättningar. Ur fondens medel får ersättning betalas till Bolaget för dess förvaltning av fonden. I denna ersättning inkluderas kostnader för förvaringsinstitut, tillsyn och revisorer. Den totala fasta ersättningen får som högst uppgå till 1,15 procent av fondens värde per år beräknat dagligen på fondens värde, varav högst 0,15 procent avser ersättning till förvaringsinstitutet. Ersättningen tas ur fonden månadsvis i efterskott. Till Bolaget skall även ett prestationsrelaterat arvode utgå om 15 procent av den del av totalavkastningen i fonden som överstiger en avkastningsnivå, nedan kallad referensränta, definierad som OMRX-TBILL statsskuldväxelindex. Prestationsarvodet beräknas dagligen och tas kollektivt ur fonden vid utgången av varje månad. Den rörliga ersättningen tas ut efter avdrag för fasta ersättningar. Om fondens avkastning en viss dag är negativ men ändå överstiger referensräntan utgår prestationsrelaterad ersättning. Att referensräntan skulle vara negativ kan inträffa, men det händer enbart i sällsynta fall och i så fall under en mycket kort period. Om fondens värdeutveckling en viss dag understiger referensräntan skall inget prestationsarvode utgå förrän den relativa underavkastningen jämfört med referensräntan kompenserats. En eventuell kvarvarande underavkastning, eller så kallad loss carry forward, kan flyttas från såväl en kalendermånad till nästkommande som från ett kalenderår till nästkommande. Vid överflyttning av eventuell kvarvarande underavkastning från ett år till nästkommande justeras dock ingångsvärdet för referensräntan, som fastställdes då prestationsarvode senast utgick, till värdet för referensräntan per den sista december. Det innebär att fondens ackumulerade underavkastning jämfört med index vid ett årsskifte minskar med referensräntan som ackumulerats under perioden av underavkastning. I händelse av att andelsägare avyttrar andelar som löper med ackumulerad underavkastning sker ingen kompensation. Courtage och andra kostnader hänförliga till köp och försäljning av överlåtbara värdepapper och andra finansiella instrument belastar fonden. Antalet fondandelar avrundas till fyra decimaler. Avrundning av storleken av arvodet sker nedåt till närmaste hela krontal. För exempel på beräkning av prestationsrelaterat arvode, Bilaga 1, ”Arvodesberäkning”, till Informationsbroschyren.

Avgifter och ersättningar. Ur fondens medel får ersättning betalas till Bolaget för dess förvaltning av fonden. I denna ersättning inkluderas kostnader för förvaringsinstitut, tillsyn och revisorer. Den totala fasta ersättningen får som högst uppgå till 1,15 procent av fondens värde per år beräknat dagligen på fondens värde, varav högst 0,15 procent avser ersättning till förvaringsinstitutet. Ersättningen tas ur fonden månadsvis i efterskott. Till Bolaget skall även ett prestationsrelaterat arvode utgå om 15 procent av den del av totalavkastningen i fonden som överstiger en avkastningsnivå, nedan kallad referensränta, definierad som OMRX-TBILL statsskuldväxelindex. Prestationsarvodet beräknas dagligen och tas kollektivt ur fonden vid utgången av varje månad. Den rörliga ersättningen tas ut efter avdrag för fasta ersättningar. Om fondens avkastning en viss dag är negativ men ändå överstiger referensräntan utgår prestationsrelaterad ersättning. Att referensräntan skulle vara negativ kan inträffa, men det händer enbart i sällsynta fall och i så fall under en mycket kort period. Om fondens värdeutveckling en viss dag understiger referensräntan skall inget prestationsarvode utgå förrän den relativa underavkastningen jämfört med referensräntan kompenserats. En eventuell kvarvarande underavkastning, eller så kallad loss carry forward, kan flyttas från såväl en kalendermånad till nästkommande som från ett kalenderår till nästkommande. Vid överflyttning av eventuell kvarvarande underavkastning från ett år till nästkommande justeras dock ingångsvärdet för referensräntan, som fastställdes då prestationsarvode senast utgick, till värdet för referensräntan per den sista december. Det innebär att fondens ackumulerade underavkastning jämfört med index vid ett årsskifte minskar med referensräntan som ackumulerats under perioden av underavkastning. I händelse av att andelsägare avyttrar andelar som löper med ackumulerad underavkastning sker ingen kompensation. Courtage och andra kostnader hänförliga till köp och försäljning av överlåtbara värdepapper och andra finansiella instrument belastar fonden. Antalet fondandelar avrundas till fyra decimaler. Avrundning av storleken av arvodet sker nedåt till närmaste hela krontal. För exempel på beräkning av prestationsrelaterat arvode, se Bilaga 1, ”Arvodesberäkning”, till Informationsbroschyren.

Avgifter och ersättningar. Ur fondens medel får skall ersättning betalas till Bolaget AIF-förvaltaren för dess förvaltning av förvaltning, analys, administration, bokföring, registerhållning och revision. Denna ersättning täcker även AIF-förvaltarens kostnader avseende förvaring och Finansinspektionens tillsynsverksamhet enligt LVPF. Avgifter till underliggande fonder tillkommer och belastar fonden. I denna ersättning inkluderas kostnader för förvaringsinstitutErsättning till AIF-förvaltaren utgår dels i form av en fast ersättning, tillsyn och revisorerdels i form av en rörlig ersättning. Den totala fasta ersättningen får som högst uppgå uppgår till 1,15 maximalt 1,0 procent av fondens värde per år beräknat dagligen på för andelsklasserna A och B och maximalt 2,0 procent av fondens värde, varav högst 0,15 procent avser värde per år för andelsklass C. Arvodet erlägges vid handelsdag och beräknas utifrån fondens värde per den sista svenska bankdagen för den period (= mellan två handelsdagar) som ersättningen avser. Härutöver utgår en rörlig ersättning till förvaringsinstitutetAIF-förvaltaren om maximalt 15 procent för andelsklasserna A och B och maximalt 20 procent för andelsklass C av den avkastning som överstiger MSCI World Net index för varje enskild Andelsägare. Ersättningen tas ur fonden månadsvis i efterskott. Till Bolaget skall även ett prestationsrelaterat arvode utgå om Arvodet erlägges vid handelsdag och beräknas utifrån maximalt 15 respektive 20 procent av den del av totalavkastningen i fonden avkastning som överstiger en avkastningsnivåMSCI World Net index under den period som avlöper mellan två handelsdagar, nedan kallad referensräntaefter det att samtliga övriga avgifter och kostnader räknats från avkastningen. I det fall Andelsägaren erhållit avkastning som understiger MSCI World Net index under tidigare period skall rörlig ersättning utgå först efter det att tidigare perioders underavkastning för innevarande innehav av fondandelar inhämtats, definierad som OMRX-TBILL statsskuldväxelindexinklusive efterföljande ackumulerad indexavkastning. Prestationsarvodet beräknas dagligen och tas kollektivt ur fonden vid utgången av varje månadDenna beräkningsprincip benämns ”high watermark”. Den rörliga ersättningen tas ut efter avdrag för fasta ersättningar. Om skall erläggas med fondens avkastning en viss dag är negativ men ändå överstiger referensräntan utgår prestationsrelaterad ersättning. Att referensräntan skulle vara negativ kan inträffamedel, men det händer enbart i sällsynta fall och i så fall under en mycket kort period. Om fondens värdeutveckling en viss dag understiger referensräntan skall inget prestationsarvode utgå förrän belasta den relativa underavkastningen jämfört med referensräntan kompenserats. En eventuell kvarvarande underavkastning, eller så kallad loss carry forward, kan flyttas från såväl en kalendermånad till nästkommande enskilde Andelsägaren genom att antalet fondandelar som från ett kalenderår till nästkommande. Vid överflyttning av eventuell kvarvarande underavkastning från ett år till nästkommande justeras dock ingångsvärdet för referensräntan, som fastställdes då prestationsarvode senast utgick, till värdet för referensräntan per den sista decembervederbörande innehar justeras. Det innebär justerade antalet fondandelar för den enskilde Andelsägaren bestäms genom att fondens ackumulerade underavkastning jämfört med index utgå ifrån den Andelsägare som skall erlägga den högsta rörliga ersättningen per andel. Sådan Andelsägares andelsvärde utgör basen vid ett årsskifte minskar med referensräntan som ackumulerats under perioden beräkning av underavkastning. I händelse av att andelsägare avyttrar det nya antalet andelar som löper med ackumulerad underavkastning sker ingen kompensation. Courtage och andra kostnader hänförliga till köp och försäljning av överlåtbara värdepapper och andra finansiella instrument belastar i fonden. Antalet fondandelar avrundas till fyra decimaler. Avrundning Debiterad rörlig avgift återbetalas inte av storleken av arvodet sker nedåt till närmaste hela krontal. För exempel på beräkning av prestationsrelaterat arvode, Bilaga 1, ”Arvodesberäkning”, till InformationsbroschyrenAIF-förvaltaren vid eventuell efterföljande underavkastning mot MSCI Worlds Net index.

Avgifter och ersättningar. Ur fondens medel får skall ersättning betalas till Bolaget AIF-förvaltaren för dess förvaltning AIF-förvaltarens förvaltning, analys, administration, bokföring, registerhållning och revision. Denna ersättning täcker AIF-förvaltarens kostnader avseende förvaring och Finansinspektionens tillsynsverksamhet enligt LVPF. Avgifter till externa förvaltare och underliggande fonder tillkommer vilka belastar fonden enligt nedan. Ersättning till AIF-förvaltaren utgår dels i form av fonden. I denna ersättning inkluderas kostnader för förvaringsinstituten fast ersättning, tillsyn och revisorerdels i form av en rörlig ersättning. Den totala fasta ersättningen får som högst uppgå uppgår till 1,15 maximalt 1,0 procent av fondens värde per år beräknat dagligen på för andelsklasserna A och B och maximalt 2,0 procent av fondens värde, varav högst 0,15 procent avser värde per år för andelsklass C. Arvodet erlägges vid handelsdag och beräknas utifrån fondens värde per den sista svenska bankdagen för den period (= mellan två handelsdagar) som ersättningen avser. Härutöver utgår en rörlig ersättning till förvaringsinstitutetAIF-förvaltaren om maximalt 15 procent för andelsklasserna A och B och maximalt 20 procent för andelsklass C av den avkastning som överstiger SPRX index för varje enskild Andelsägare. Ersättningen tas ur fonden månadsvis i efterskott. Till Bolaget skall även ett prestationsrelaterat arvode utgå om Arvodet erlägges vid handelsdag och beräknas utifrån maximalt 15 respektive 20 procent av den del av totalavkastningen i fonden avkastning som överstiger en avkastningsnivåSPRX index under den period som avlöper mellan två handelsdagar, nedan kallad referensräntaefter det att samtliga övriga avgifter och kostnader räknats från avkastningen. I det fall Andelsägaren erhållit avkastning som understiger SPRX index under tidigare period skall rörlig ersättning utgå först efter det att tidigare periods underavkastning för innevarande innehav av fondandelar inhämtats, definierad som OMRX-TBILL statsskuldväxelindexinklusive efterföljande ackumulerad indexavkastning. Prestationsarvodet beräknas dagligen och tas kollektivt ur fonden vid utgången av varje månadDenna beräkningsprincip benämns ”high watermark”. Den rörliga ersättningen tas ut efter avdrag skall erläggas med fondens medel, men belasta den enskilde Andelsägaren genom att antalet fondandelar som vederbörande innehar justeras. Det justerade antalet fondandelar för den enskilde Andelsägaren bestäms genom att utgå ifrån den Andelsägare som skall erlägga den högsta rörliga ersättningen per andel. Sådan Andelsägares andelsvärde utgör basen vid beräkning av det nya antalet andelar i fonden. Debiterad rörlig avgift återbetalas inte av AIF-förvaltaren vid eventuell efterföljande underavkastning mot SPRX index. Externa förvaltningsavgifter kan vara såväl fasta ersättningarsom rörliga. Om Den fasta avgiften till underliggande förvaltare (diskretionära uppdrag samt avgifter i underliggande fonder) kan sammantaget maximalt uppgå till 1 % av fondens värde, räknat på årsbasis. Den rörliga avgiften för enskild underliggande förvaltare eller för underliggande fond kan maximalt uppgå till 20 procent av förvaltarens eller fondens avkastning en viss dag är negativ men ändå som överstiger referensräntan SPRX index (eller motsvarande relevant, återinvesterande index som den förvaltaren eller fonden jämförs mot). Eventuell rörlig avgift till extern diskretionär förvaltare utgår prestationsrelaterad ersättningi linje med principerna om ”high watermark”. Att referensräntan skulle vara negativ kan inträffa, men det händer enbart Eventuell rörlig avgift till underliggande fond utgår i sällsynta fall och enlighet med den modell som aktuell fond tillämpar. Alla rabatter som erhålles från gällande avgifter i så fall under en mycket kort period. Om fondens värdeutveckling en viss dag understiger referensräntan skall inget prestationsarvode utgå förrän den relativa underavkastningen jämfört med referensräntan kompenserats. En eventuell kvarvarande underavkastning, eller så kallad loss carry forward, kan flyttas från såväl en kalendermånad till nästkommande som från ett kalenderår till nästkommande. Vid överflyttning av eventuell kvarvarande underavkastning från ett år till nästkommande justeras dock ingångsvärdet för referensräntan, som fastställdes då prestationsarvode senast utgick, till värdet för referensräntan per den sista december. Det innebär att fondens ackumulerade underavkastning jämfört med index vid ett årsskifte minskar med referensräntan som ackumulerats under perioden av underavkastning. I händelse av att andelsägare avyttrar andelar som löper med ackumulerad underavkastning sker ingen kompensationunderliggande fonder återinvesteras i fonden. Courtage och andra kostnader hänförliga till för köp och försäljning av överlåtbara värdepapper och andra finansiella instrument belastar betalas direkt ur fonden. Antalet fondandelar avrundas till fyra decimaler. Avrundning av storleken av arvodet sker nedåt till närmaste hela krontalFör andelsklass A och B utgår ingen försäljnings- eller inlösenavgift. För exempel på beräkning andelsklass C skall försäljningspriset/inlösenpriset för fondandel vara fondandelsvärdet den dag försäljningen verkställs med ett tillägg/avdrag av prestationsrelaterat arvode, Bilaga 1, ”Arvodesberäkning”, till Informationsbroschyrenhögst fem (5) procent som tillfaller AIF-förvaltaren.