投資戦略. 連動先ファンド✰投資目的を達成しようとするために、以下✰投資戦略（以下「投資戦略」という。）が追求される。連動先ファンドは、副管理会社✰支援を得て、投資スキーム✰ポートフォリオを取引する。連動先ファンド✰資産には現金も含むことがある。副管理会社は、商品取引顧問（CTA）戦略を実施するリクソー・ファンズ（以下で定義される。）またはそ✰他✰投資スキームに投資する予定であるが、副管理会社は、そ✰他✰オルタナティブ投資戦略を専門とする投資スキームを選択することもできる。
投資戦略. 注記１に記載のとおり、サブ・ファンドの投資目的は、ストラテジーのパフォーマンスに連動した投資収益(報酬および費用控除後)を投資家に提供することである。サブ・ファンドは、受益証券の発行による収入の実質的にすべてをシティグループ・グローバル・マーケッツ・ホールディングス・インクが発行した米ドル建証書に投資している。当該証書のパフォーマンスは、英文目論見書に記載の計算方法に従って計算されたストラテジーの純資産価額に基づいている。 ストラテジーは、米ドル建のロング・ポジション限定の株式投資戦略で、シティグループのグローバル・クオンティタティブ・リサーチ・チーム(以下「モデル・スポンサー」という。)が開発した計量株式選択モデル(以下「モデル」という。)を用いて月次で選択された６ヶ国の特定の株式インデックスに対して、均等の保有割合による想定エクスポージャーをとる。 毎月月初に、モデルは、翌月にモデルが観察するすべての国の株式市場の平均パフォーマンスを上回る可能性が統計的に最も高いと考えられる６ヶ国の株式市場を特定する。
投資戦略. サブ・ファンドの投資目的は、受益証券の適用あるクラスを受益証券の当該クラスに関する満期日 （当日を含む。）に至るまで保有する受益者に対して、
（ａ） 発行価格の適用ある追補において定める百分率（以下「満期償還目標水準」という。）として表示される目標リターン（以下「安定運用部分」という。）および
（ｂ） 債券発行会社が発行し、かつ、債券保証会社が保証する特定の元本確保型債券（以下「本社債」または「シティグループ社債」という。）に対する受益証券の発行手取金の全部または実質的に全部の投資を通じて、受益証券の当該クラスに適用ある手数料控除後レベル２インデックスのパフォーマンスに連動するリターン（以下「積極運用部分」という。）を提供することである。 本債券は、受益証券の当該クラスに適用ある手数料控除後レベル２インデックスに連動するリターンを提供することを目的としている。手数料控除後レベル２インデックスは、ボラティリティ目標の年率換算後のボラティリティ水準を目標に調整された１以上の参照インデックスに対して、一定の利率を控除した後の可変エクスポージャーを提供する。 サブ・ファンドの投資目的は、受益者が本債券を満期まで保有した場合にのみ実現できることに留意すべきである。 疑義を避けるため付言すると、サブ・ファンドは、元本確保の恩恵を受けることはなく、および保険または保証の対象となることはない。サブ・ファンドに対する投資は、元本の損失の可能性を含む一定の投資リスクを伴う。