Common use of Beleggingsbeleid Clause in Contracts

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar zijn doel te verwezenlijken door hoofdzakelijk te beleggen in een gediversifieerde portefeuille van schuldbewijzen met vaste en variabele rente, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten (waaronder preferente effecten van een trust), hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligaties. Het Fonds belegt voornamelijk in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggen. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Institutional, LLC Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleg

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar beoogt zijn doel te verwezenlijken bereiken door hoofdzakelijk zijn nettovermogen voornamelijk te beleggen in eenheden ICBE en andere open- en closed-end ICB’s (met inbegrip van beursgenoteerde Fondsen), beheerd door Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investments-entiteiten, alsmede andere vermogensbeheerders (“Onderliggende Fondsen”), die een gediversifieerde portefeuille risicoblootstelling bieden voor Aandelen van schuldbewijzen enige marktkapitalisatie (met inbegrip van kleinere en middelgrote bedrijven), alsmede schuldeffecten met een vaste en of variabele rente, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten rente (waaronder preferente hoogwaardige, niet- hoogwaardige of niet-geclassificeerde schuldeffecten die worden uitgegeven of gegarandeerd door overheden en bedrijven, mits het Fonds niet meer dan 10% van zijn vermogen belegt in effecten die door een individuele overheid of een aan een overheid verwante emittent zijn uitgegeven en/of gegarandeerd die een kredietclassificatie heeft van een trust)lager dan hoogwaardig ten tijde van de aankoop) van emittenten die zich overal ter wereld bevinden, hybride obligatiesmet inbegrip van in opkomende markten, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatieswaarbij 25% tot 50% van hen typisch is gevestigd in de Aziatische regio of daar hun belangrijkste zakelijke activiteiten heeft. Het Fonds belegt voornamelijk in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggen. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau mag financiële derivaten alleen gebruiken voor hedgingdoelen van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%buitenlandse wisselkoersen. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande beleggingsdoelen kan het Fonds Beleggers aantrekken die: Risico-overwegingen Voornaamste De onderstaande risico’s zijn de belangrijkste risico’s van het Fonds. Xxxxxxxxx dienen te weten dat soms ook andere risico’s relevant kunnen zijn voor dit Fonds. Zie de rubriek “Risico-overwegingen” voor de volledige uitleg van deze risico’s. Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds wordt berekend volgens de Benadering van verplichtingen. Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Investments (Asia) Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Institutional, LLC Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleguitleg over de kosten.

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar probeert zijn doel te verwezenlijken door hoofdzakelijk te beleggen in een gediversifieerde portefeuille van schuldbewijzen met vaste Aandelen en variabele rentein aan Aandelen gerelateerde, uitgegeven door bedrijven uit de hele overdraagbare effecten (inclusief aan effecten gekoppelde notes) overal ter wereld. Voor dit De Beleggingsbeheerder en de medebeleggingsbeheerders, die werken in diverse landen wereldwijd, stellen plaatselijke effectenportefeuilles samen met de bedoeling het beter te doen dan de relevante markt van elke regio. De posities van het Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligatiesin de diverse regio’s en markten waar het belegt, noteskunnen in voorkomende gevallen verschillen, handelspapier, preferente effecten (waaronder preferente effecten afhankelijk van een trust), hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten het oordeel van de Beleggingsbeheerder over de heersende omstandigheden en Gedekte obligatiesverwachtingen voor deze markten. Het Fonds belegt voornamelijk kan ook beleggen in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggen. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties financiële derivaten voor afdekkingsdoeleinden en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/efficiënt portefeuillebeheer, onder meer in swaps, zoals kredietswaps (credit default swaps), termijncontracten, futures en opties op dergelijke contracten, verhandeld op een Gereglementeerde Markt of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%parallelmarkt (OTC). Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de beleg- Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx InstitutionalXxxxxxxx, LLC Inc. Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleg

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar zijn doel beleg- gingsdoel te verwezenlijken door hoofdzakelijk te beleggen in een gediversifieerde portefeuille van schuldbewijzen converteerbare effecten (inclusief hoogwaardige effecten, niet- hoogwaardige effecten, effecten met vaste en variabele rente, lage rating en/of effecten zonder rating) uitgegeven door bedrijven uit overal ter wereld, en gewone aandelen die zijn verkregen bij de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten (waaronder preferente effecten conversie van een trust), hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatiesconverteerbare effecten. Het Fonds belegt voornamelijk kan ook beleggen in andere effecten, zoals gewone of preferente Aandelen en niet- converteerbare schuldeffecten (inclusief hoogwaardige, niet- hoogwaardige effecten, maar effecten met lage rating en effecten zonder rating). Het Fonds kan max. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggen. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau blijven beheren volgend op de ingebrekestelling van de mogelijke blootstelling emittent. Converteerbare effecten zijn in het algemeen schuldeffecten of preferente Aandelen die binnen een bepaalde periode kunnen worden omgezet in gewone Aandelen van dezelfde of een andere emittent. Door te beleggen in converteerbare effecten wil het Fonds deelnemen in de kapitaalgroei van onderliggende Aandelen, maar tegelijkertijd de vaste inkomsten ontvangen van de converteerbare effecten voor lopende inkomsten en minder koersschommelingen. Het Fonds kan ook gebruikmaken van bepaalde financiële derivaten voor valutahedging, efficiënt portefeuillebeheer en beleggingsdoeleinden. Deze financiële derivaten kunnen worden verhandeld op Gereglementeerde Markten of parallelmarkten (OTC) en kunnen onder meer termijncontracten, cross-forwards en opties zijn. Het Fonds kan via het gebruik van financiële derivaten gedekte shortposities aanhouden, op voorwaarde dat de longposities die door het Fonds worden gehouden, voldoende liquide zijn om de verplichtingen uit de shortposities te allen tijde ook te dekken. Het Fonds kan ook beleggen in effecten of gestructureerde producten (zoals vermogensgekoppelde effecten) als die effecten gekoppeld zijn aan, of hun waarde ontlenen aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt een ander effect, of gekoppeld zijn aan activa of de valuta van enig land. Het Fonds kan tevens tot 10% van het zijn nettovermogen beleggen in deelbewijzen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5ICBE’s en andere ICB’s en tot 10% van het zijn nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%in effecten in gebreke. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de beleg- Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx InstitutionalXxxxxxxx, LLC Inc. Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleg

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar zijn doel maakt gebruik van uiteenlopende beleggingen om de portefeuille efficiënt te verwezenlijken door beheren en te helpen de beleggingskosten te verminderen en de portefeuillerisico’s te beheersen. Deze beleggingen hebben een gewenste gemiddelde duur van minder dan drie (3) jaar. Ze bestaan hoofdzakelijk te beleggen in een gediversifieerde portefeuille uit verschillende overdraagbare effecten, zoals schuldeffecten van schuldbewijzen met vaste overheden en variabele rentebedrijven, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten converteerbare schuldeffecten en hypotheekgedekte schuldeffecten (waaronder preferente effecten van een trust), hybride obligaties, onderhands geplaatste inclusief commerciële hypotheekgedekte effecten en Gedekte obligatiesCMO’s/ hypotheekverplichtingen met onderpand) en activagedekte schuldeffecten. Het Fonds belegt voornamelijk kent minstens 75% toe aan vastrentende effecten. Het Fonds kan deelnemen aan mortgage-dollar-roll-transacties. Het Fonds kan beleggen in hoogwaardige effectenfinanciële derivaten voor hedging, maar kan maxefficiënt portefeuillebeheer en beleggingsdoeleinden. 20% in nietDeze financiële derivaten omvatten mogelijk onder meer termijncontracten en futures, opties op dergelijke contracten, inclusief die op overheidseffecten, indexgebaseerde financiële derivaten en swaps, zoals renteswaps, vastrentende total-hoogwaardige effecten beleggenreturn-swaps, kredietswaps en enkelvoudige kredietswaps, verhandeld opeen Gereglementeerde Markt of een parallelmarkt (OTC). Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 5025%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties effectenleentransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt effectenleentrans- acties is 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 1050%. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande beleggingsdoelen kan het Fonds Xxxxxxxxx aantrekken die: Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de Globale blootstelling De Globale globale blootstelling van het Fonds wordt berekend volgens de benadering van value-at- risk (absolute VaR). Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx InstitutionalXxxxxxxx, LLC Inc. Informatie over kosten vergoedingen Zie bijlage E voor de volledige uitlegde

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar zijn doel beleggingsdoel te verwezenlijken door hoofdzakelijk voornamelijk te beleggen in een gediversifieerde portefeuille van schuldbewijzen met vaste en variabele rente, rente en schuldobligaties uitgegeven door regeringen, overheidsinstellingen of supranationale entiteiten georganiseerd of gesteund door verschillende nationale regeringen en/ of bedrijven uit de hele wereldgevestigd in opkomende markten en/of die een aanzienlijk deel van hun economische activiteiten genereren in ontwikkelingslanden of opkomende markten, waaronder het Chinese vasteland. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente Deze effecten zullen luiden in harde valuta’s (waaronder preferente effecten d.w.z. valuta’s van een trust), hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligaties. Het Fonds belegt voornamelijk in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggen. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fondsontwikkelde economieën, met een maximum inbegrip van 50%maar niet beperkt tot EUR, GBP, USD, JPY en CHF). Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 57% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 1015%. Profiel van Xxxxxxxxx beleggers Rekening houdend met de bovenstaande beleggingsdoelen kan het Fonds beleggers aantrekken die: Risico-overwegingen Voornaamste De onderstaande risico’s zijn de belangrijkste risico’s van het Fonds. Xxxxxxxxx dienen te weten dat soms ook andere risico’s relevant kunnen zijn voor dit Fonds. Zie de rubriek “Risico-overwegingen” voor de Globale blootstelling volledige uitleg van deze risico’s. Hefboomwerking De Globale globale blootstelling van het Fonds wordt berekend volgens de benadering van de aangegane verplichtingen. Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Institutional, LLC Limited. Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleguitleg over de kosten.

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar beoogt zijn doel te verwezenlijken bereiken door hoofdzakelijk zijn nettovermogen voornamelijk te beleggen in eenheden ICBE en andere open- en closed-end ICB’s (met inbegrip van beursgenoteerde Fondsen), beheerd door Xxxxxxxx Xxxxxxxxx-entiteiten, alsmede andere vermogensbeheerders (“Onderliggende Fondsen”), die een gediversifieerde portefeuille risicoblootstelling bieden voor Aandelen van schuldbewijzen enige marktkapitalisatie (met inbegrip van kleinere en middelgrote bedrijven), alsmede schuldeffecten met een vaste en of variabele rente, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten rente (waaronder preferente hoogwaardige, niet-hoogwaardige of niet- geclassificeerde schuldeffecten die worden uitgegeven of gegarandeerd door overheden en bedrijven, mits het Fonds niet meer dan 10% van zijn vermogen belegt in effecten die door een individuele overheid of een aan een overheid verwante emittent zijn uitgegeven of gegarandeerd die een kredietclassificatie heeft van een trust)lager dan hoogwaardig ten tijde van de aankoop) van emittenten die zich overal ter wereld bevinden, hybride obligatiesmet inbegrip van in opkomende markten, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatieswaarbij 25% tot 50% van hen typisch is gevestigd in de Aziatische regio of daar hun belangrijkste zakelijke activiteiten heeft. Het Fonds belegt voornamelijk in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggen. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau mag financiële derivaten alleen gebruiken voor hedgingdoelen van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%buitenlandse wisselkoersen. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande boven- staande beleggingsdoelen kan het Fonds Beleggers aantrek- ken die: Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Institutional, LLC Investments Informatie over kosten vergoedingen Zie bijlage E voor de volledige uitlegde

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar zijn doel te verwezenlijken door hoofdzakelijk te beleggen belegt doorgaans in een gediversifieerde portefeuille Aandelen van schuldbewijzen bedrijven overal ter wereld, inclusief groeilanden, ongeacht hun beurskapitalisatie, en in schuldeffecten met vaste en variabele rente, rente en schuldverplichtingen uitgegeven door regeringen, overheidsorganen en bedrijven uit overal ter wereld, alsook in schuldverplichtingen van supranationale rechtspersonen opgericht of gesteund door verschillende nationale regeringen, zoals de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten (waaronder preferente effecten van een trust), hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten Internationale Bank voor Herstel en Gedekte obligatiesOntwikkeling en de Europese Investeringsbank. Het Fonds belegt voornamelijk kan daarnaast beleggen in hoogwaardige effecteneffecten van bedrijven die betrokken zijn bij een fusie, maar samenvoeging, vereffening en reorganisatie, of waarop een bod in contanten of Aandelen is uitgebracht. Het Fonds kan maxaan dergelijke transacties deelnemen. 20% Het Fonds kan ook beleggen in schuldeffecten met een lage rating, in niet-hoogwaardige (non-investment grade) schuldeffecten en in schuldeffecten waarop in gebreke is gebleven, van diverse emittenten, in effecten beleggenmet vaste of variabele rente, ofwel direct of via gereglementeerde Beleggingsfondsen (met inachtneming van de hierna vermelde limieten). Het Fonds kan ook gebruikmaken van financiële derivaten voor hedging, efficiënt portefeuillebeheer en beleggingsdoeleinden. Deze financiële derivaten kunnen worden verhandeld op Gereglementeerde Markten en op parallelmarkten (OTC) en kunnen onder meer swaps (zoals kredietswaps of vermogens- en vastrentende total-return-swaps), termijncontracten en cross-forwards, futures (ook op overheidseffecten) en opties zijn. Het gebruik van financiële derivaten kan leiden tot een negatieve positie in een specifieke rentecurve/looptijd, valuta of krediet. Het Fonds kan ook beleggen in effecten als die gekoppeld zijn aan activa of de valuta van enig land. Het Fonds kan tot 10% van zijn nettovermogen beleggen in deelbewijzen van ICBE’s en andere Blootstelling aan total return swaps effectenleentransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10effectenleentransacties is 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de beleg- Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx InstitutionalXxxxxxxx, LLC Inc., Franklin Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleg

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar belegt hoofdzakelijk in schuldeffecten overal ter wereld, ook in opkomende markten. Het Fonds kent minstens 75% toe aan vastrentende effecten. In de context van het doel van het Fonds omvatten schuldeffecten allerhande effecten met vaste en met variabele rente, inclusief bankleningen (via gereglementeerde Beleggingsfondsen en financiële derivaten), obligaties, hypotheek- en andere activagedekte effecten (inclusief door een zakelijke zekerheid gedekte obligaties en hypothecaire dollar roll transacties) en converteerbare effecten. Het Fonds kan tot 100% van zijn nettovermogen beleggen in schuldeffecten met een lage rating, of die niet hoogwaardig zijn, of die geen rating hebben van emittenten wereldwijd, en tot 100% van zijn nettovermogen in effecten van bedrijven die zijn of zullen zijn betrokken in reorganisaties, financiële herstructureringen of faillissementen. Om zijn doel te verwezenlijken door hoofdzakelijk te beleggen kan het Fonds gebruikmaken van verschillende financiële derivaten voor afdekking, efficiënt portefeuillebeheer en beleggingsdoelen, met inachtneming van de beleggingsbeperkingen waarover in een gediversifieerde portefeuille van schuldbewijzen met vaste bijlage B meer uitleg wordt gegeven. Deze financiële derivaten kunnen worden verhandeld op Gereglementeerde Markten en variabele rente, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen op parallelmarkten (OTC) en kunnen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten swaps (waaronder preferente effecten van een trustzoals kredietswaps of vastrentende total return swaps), hybride obligatiestermijncontracten en cross- forwards (die beide kunnen resulteren in negatieve posities in valuta’s), onderhands geplaatste effecten futures (ook op overheidseffecten) en Gedekte obligatiesopties zijn. Voorbeelden van het gebruik van financiële derivaten door het Fonds voor beleggingsdoelen, die mogelijk niet-gecorreleerd zijn met het onderliggende vermogen van het Fonds, omvatten het innemen van actieve valutaposities (zoals long/shortposities) via termijncontracten en cross-forwards, het innemen van actieve kredietposities via kredietswaps en het innemen van actieve renteposities via vastrentende total return swaps. Het Fonds belegt voornamelijk kan tot 10% van zijn nettovermogen beleggen in hoogwaardige deelbewijzen van ICBE’s en andere ICB’s, tot 10% van zijn nettovermogen in kredietgekoppelde effecten en tot 10% van zijn nettovermogen in effecten met betalingsproblemen. Het Fonds kan maximaal 10% van zijn nettovermogen beleggen op het Chinese vasteland via Bond Connect of rechtstreeks (ook CIBM Direct genoemd). Het Fonds kan ook tijdelijk of op aanvullende basis beleggingsmogelijkheden zoeken in andere soorten overdraagbare effecten, maar kan max. 20% in niet-hoogwaardige zoals preferente Aandelen, gewone Aandelen en andere aan Aandelen gekoppelde effecten beleggenen warrants. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 1015% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 1040%. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de beleg- Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds wordt berekend volgens de benadering van Value-at-Risk (relatieve VaR). Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx InstitutionalXxxxxxxx, LLC Inc. Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleg

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar om zijn doel te verwezenlijken bereiken door hoofdzakelijk in obligaties met vaste of variabele rente te beleggen in een gediversifieerde portefeuille van schuldbewijzen met vaste en variabele rente, die zijn uitgegeven door overheden, overheidsinstellingen (inclusief supranationale organisaties die door verschillende nationale overheden worden ondersteund) en bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten (waaronder preferente effecten van een trust), hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatieswereldwijd. Het Fonds belegt voornamelijk in hoogwaardige effecten, maar ; kan echter max. 2010% in niet-hoogwaardige effecten beleggen en kan ook in obligaties van opkomende markten beleggen. Het Fonds kan tevens in overeenstemming met de beleggingsbeperkingen, in kredietgekoppelde effecten of andere gestructureerde producten beleggen (zoals hypotheek- en vermogensgedekte effecten, waaronder door een zakelijke zekerheid gedekte obligaties) die hun waarde aan een index, effect of valuta ontlenen. Het Fonds kan ook deelnemen aan mortgage-dollar-roll-transacties. Het Fonds kan maximaal 10% van zijn nettovermogen beleggen op het Chinese vasteland via Bond Connect of rechtstreeks (ook CIBM Direct genoemd). Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande beleggingsdoelen kan het Fonds Beleggers aantrekken die: Risico-overwegingen Voornaamste De onderstaande risico’s zijn de belangrijkste risico’s van het Fonds. Xxxxxxxxx dienen te weten dat soms ook andere risico’s relevant kunnen zijn voor dit Fonds. Zie de rubriek “Risico-overwegingen” voor de volledige uitleg van deze risico’s. Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds wordt berekend volgens de benadering van Value-at-Risk (relatieve VaR). Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Limited, Xxxxxxxx Xxxxxxxx, Inc. en Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Institutional, . LLC Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleguitleg over de kosten.

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar probeert zijn doel te verwezenlijken door hoofdzakelijk te beleggen in een gediversifieerde portefeuille van schuldbewijzen met vaste Aandelen en variabele rentein aan Aandelen gerelateerde, uitgegeven door bedrijven uit de hele overdraagbare effecten (inclusief aan effecten gekoppelde notes) overal ter wereld. Voor dit De Beleggingsbeheerder en de medebeleggingsbeheerders, die werken in diverse landen wereldwijd, stellen plaatselijke effectenportefeuilles samen met de bedoeling het beter te doen dan de relevante markt van elke regio. De posities van het Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligatiesin de diverse regio’s en markten waar het belegt, noteskunnen in voorkomende gevallen verschillen, handelspapier, preferente effecten (waaronder preferente effecten afhankelijk van een trust), hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten het oordeel van de Beleggingsbeheerder over de heersende omstandigheden en Gedekte obligatiesverwachtingen voor deze markten. Het Fonds belegt voornamelijk kan ook beleggen in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggen. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties financiële derivaten voor afdekkingsdoeleinden en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/efficiënt portefeuillebeheer, onder meer in swaps, zoals kredietswaps (credit default swaps), termijncontracten, futures en opties op dergelijke contracten, verhandeld op een Gereglementeerde Markt of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%parallelmarkt (OTC). Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande beleggingsdoelen kan het Fonds Beleggers aantrekken die: Risico-overwegingen Voornaamste De onderstaande risico’s zijn de belangrijkste risico’s van het Fonds. Xxxxxxxxx dienen te weten dat soms ook andere risico’s relevant kunnen zijn voor dit Fonds. Zie de rubriek “Risico-overwegingen” voor de volledige uitleg van deze risico’s. Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds wordt berekend volgens de Benadering van verplichtingen. Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx InstitutionalXxxxxxxx, LLC Inc. Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleguitleg over de kosten.

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar naar het behalen van zijn doel te verwezenlijken door hoofdzakelijk te beleggen in hoogwaardige obligaties met een gediversifieerde portefeuille vaste of variabele rente van schuldbewijzen met vaste Europese bedrijven en variabele renteobligaties in euro van niet-Europese bedrijven. Het Fonds kan ook gebruikmaken van bepaalde financiële derivaten voor hedging, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereldefficiënt portefeuillebeheer en beleggingsdoeleinden. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen Deze financiële derivaten kunnen worden verhandeld op Gereglementeerde Markten of op parallelmarkten (OTC) en kunnen onder meer obligatiesswaps (zoals kredietswaps, notestotaalrendementswaps op basis van vastrentende effecten, handelspapier, preferente effecten (waaronder preferente effecten van een trustinclusief leningindexen), hybride obligatiestermijncontracten en cross-forwards, onderhands geplaatste futures en opties zijn. Het gebruik van deze financiële derivaten kan resulteren in negatieve blootstellingen in een specifieke rendementscurve/ looptijd of valuta. Het Fonds kan tevens in overeenstemming met de beleggingsbeperkingen, in kredietgekoppelde effecten of andere gestructureerde producten (zoals door hypotheken of door andere activa gedekte effecten en Gedekte obligatiesdoor een zakelijke zekerheid gedekte schuldobligaties, evenals door een zakelijke zekerheid gedekte leningobligaties) beleggen die hun waarde aan een ander(e) aan Europa verwante index, effect of valuta ontlenen. Het Fonds belegt voornamelijk hoofdzakelijk in hoogwaardige effectenvastrentende obligaties in euro, maar kan max. 20% of als deze in niet-hoogwaardige effecten beleggeneen andere valuta zijn, gedekt in euro. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de beleg- Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Institutional, LLC Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleg

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar beoogt zijn doel te verwezenlijken bereiken door hoofdzakelijk zijn nettovermogen voornamelijk te beleggen in eenheden ICBE en andere open- en closed-end ICB’s (met inbegrip van beursgenoteerde Fondsen), beheerd door Xxxxxxxx Xxxxxxxxx-entiteiten, alsmede andere vermogensbeheerders (“Onderliggende Fondsen”), die een gediversifieerde portefeuille risicoblootstelling bieden voor Aandelen van schuldbewijzen enige marktkapitalisatie (met inbegrip van kleinere en middelgrote bedrijven), alsmede schuldeffecten met een vaste en of variabele rente, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten rente (waaronder preferente hoogwaardige, niet-hoogwaardige of niet-geclassificeerde schuldeffecten die worden uitgegeven of gegarandeerd door overheden en bedrijven, mits het Fonds niet meer dan 10% van zijn vermogen belegt in effecten die door een individuele overheid of een aan een overheid verwante emittent zijn uitgegeven of gegarandeerd die een kredietclassificatie heeft van een trust)lager dan hoogwaardig ten tijde van de aankoop) van emittenten die zich overal ter wereld bevinden, hybride obligatiesmet inbegrip van in opkomende markten, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatieswaarbij 25% tot 50% van hen typisch is gevestigd in de Aziatische regio of daar hun belangrijkste zakelijke activiteiten heeft. Het Fonds belegt voornamelijk in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggen. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau mag financiële derivaten alleen gebruiken voor hedgingdoelen van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%buitenlandse wisselkoersen. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande boven- staande beleggingsdoelen kan het Fonds Beleggers aantrek- ken die: Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Institutional, LLC Investments Informatie over kosten vergoedingen Zie bijlage E voor de volledige uitlegde

Beleggingsbeleid. Het De beleggingsstrategie van het Fonds streeft ernaar zijn doel te verwezenlijken door bestaat hoofdzakelijk te uit het beleggen in een gediversifieerde portefeuille van schuldbewijzen met vaste en variabele rente, uitgegeven door bedrijven aandelen uit de hele wereldVS, waaronder gewone en preferente aandelen, of effecten die kunnen worden geconverteerd in gewone aandelen, alsmede American Depository Receipts en American Depositary Shares (van ondernemingen gevestigd buiten de VS) met een notering op de grote aandelenbeurzen van de VS. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligatiesDe beleggingsbeheerder hanteert een actieve, notes“bottom-up”, handelspapierfundamentele onderzoeksbenadering in de zoektocht naar afzonderlijke effecten waarvan wordt gemeend dat deze een beter risico-rendementsprofiel hebben, preferente effecten (waaronder preferente effecten rekening houdend met zowel het toekomstige groeipotentieel als met de waardering. Dit omvat doorgaans een beoordeling door de Beleggingsbeheerder van de potentiële impact van wezenlijke ecologische, sociale en governancefactoren op het risico-rendementsprofiel op lange termijn van een trust), hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatiesonderneming. Het Fonds belegt voornamelijk tracht doorgaans een portefeuille te handhaven van effecten van circa 20 - 50 bedrijven. Deze strategie wordt op een gediversifieerde manier toegepast, waarbij de beleggingsbeheerder in hoogwaardige effectenalle gebieden van de aandelenmarkt in de VS kan zoeken, maar ongeacht de beurskapitalisatie, sector of industrie. Het Fonds kan in voorkomende gevallen max. 2010% van zijn nettoactiva beleggen in niet-hoogwaardige effecten beleggengewone aandelen van bedrijven die buiten de VS zijn gevestigd, die niet zijn genoteerd aan de belangrijke Amerikaanse effectenbeurzen. Het Fonds kan op aanvullende basis gebruikmaken van afdekkingstechnieken en van tijd tot tijd kasreserves aanhouden. Om het marktrisico of het valutarisico af te dekken en/of ten behoeve van efficiënt portefeuillebeheer kan het Fonds derivatentransacties aangaan, zoals termijncontracten en futures of opties op dergelijke contracten. Blootstelling aan total return swaps effectenleentransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10effectenleentransacties is 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande beleggingsdoelen kan het Fonds Beleggers aantrekken die: Risico-overwegingen Voornaamste De onderstaande risico’s zijn de belangrijkste risico’s van het Fonds. Xxxxxxxxx dienen te weten dat soms ook andere risico’s relevant kunnen zijn voor dit Fonds. Zie de rubriek “Risico-overwegingen” voor de volledige uitleg van deze risico’s. Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds wordt berekend volgens de Benadering van verplichtingen. Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx InstitutionalXxxxxxxx, LLC Inc. Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleguitleg over de kosten. Beleggingscategorie Vastrentend Fonds Basisvaluta US-dollar (USD) Beleggingsdoel Het primaire beleggingsdoel van het Fonds is het verwerven van hoge lopende inkomsten. Als tweede beleggingsdoel streeft het Fonds naar kapitaalgroei over de lange termijn.

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar beoogt zijn doel te verwezenlijken bereiken door hoofdzakelijk zijn nettovermogen voornamelijk te beleggen in eenheden ICBE en andere open- en closed-end ICB’s (met inbegrip van beursgenoteerde Fondsen), beheerd door Xxxxxxxx Xxxxxxxxx-entiteiten, alsmede andere vermogensbeheerders (“Onderliggende Fondsen”), die een gediversifieerde portefeuille risicoblootstelling bieden voor Aandelen van schuldbewijzen enige marktkapitalisatie (met inbegrip van kleinere en middelgrote bedrijven), alsmede schuldeffecten met een vaste en of variabele rente, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten rente (waaronder preferente hoogwaardige, niet-hoogwaardige of niet-geclassificeerde schuldeffecten die worden uitgegeven of gegarandeerd door overheden en bedrijven, mits het Fonds niet meer dan 10% van zijn vermogen belegt in effecten die door een individuele overheid of een aan een overheid verwante emittent zijn uitgegeven of gegarandeerd die een kredietclassificatie heeft van een trust)lager dan hoogwaardig ten tijde van de aankoop) van emittenten die zich overal ter wereld bevinden, hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatiesmet inbegrip van opkomende markten. Het Fonds belegt voornamelijk in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggen. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau mag financiële derivaten alleen gebruiken voor hedgingdoelen van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%buitenlandse wisselkoersen. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande beleggingsdoelen kan het Fonds Xxxxxxxxx aantrekken die: Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx, Inc. en Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Institutional, LLC Informatie over kosten vergoedingen Zie bijlage E voor de volledige uitlegde

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar beoogt zijn doel te verwezenlijken bereiken door hoofdzakelijk zijn nettovermogen voornamelijk te beleggen in eenheden ICBE en andere open- en closed-end ICB’s (met inbegrip van beursgenoteerde Fondsen), beheerd door Xxxxxxxx Xxxxxxxxx-entiteiten, alsmede andere vermogensbeheerders (“Onderliggende Fondsen”), die een gediversifieerde portefeuille risicoblootstelling bieden voor Aandelen van schuldbewijzen enige marktkapitalisatie (met inbegrip van kleinere en middelgrote bedrijven), alsmede schuldeffecten met een vaste en of variabele rente, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten rente (waaronder preferente hoogwaardige, niet-hoogwaardige of niet- geclassificeerde schuldeffecten die worden uitgegeven of gegarandeerd door overheden en bedrijven, mits het Fonds niet meer dan 10% van zijn vermogen belegt in effecten die door een individuele overheid of een aan een overheid verwante emittent zijn uitgegeven of gegarandeerd die een kredietclassificatie heeft van een trust)lager dan hoogwaardig ten tijde van de aankoop) van emittenten die zich overal ter wereld bevinden, hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatiesmet inbegrip van opkomende markten. Het Fonds belegt voornamelijk in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggen. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau mag financiële derivaten alleen gebruiken voor hedgingdoelen van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%buitenlandse wisselkoersen. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande beleggingsdoelen kan het Fonds Xxxxxxxxx aantrekken die: Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx, Inc. en Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Institutional, LLC Informatie over kosten vergoedingen Zie bijlage E voor de volledige uitlegde

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar beoogt zijn doel te verwezenlijken bereiken door hoofdzakelijk zijn nettovermogen voornamelijk te beleggen in eenheden ICBE en andere open- en closed-end ICB’s (met inbegrip van beursgenoteerde Fondsen), beheerd door Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investments-entiteiten, alsmede andere vermogensbeheerders (“Onderliggende Fondsen”), die een gediversifieerde portefeuille risicoblootstelling bieden voor Aandelen van schuldbewijzen enige marktkapitalisatie (met inbegrip van kleinere en middelgrote bedrijven), alsmede schuldeffecten met een vaste en of variabele rente, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten rente (waaronder preferente hoogwaardige, niet- hoogwaardige of niet-geclassificeerde schuldeffecten die worden uitgegeven of gegarandeerd door overheden en bedrijven, mits het Fonds niet meer dan 10% van zijn vermogen belegt in effecten die door een individuele overheid of een aan een overheid verwante emittent zijn uitgegeven en/of gegarandeerd die een kredietclassificatie heeft van een trust)lager dan hoogwaardig ten tijde van de aankoop) van emittenten die zich overal ter wereld bevinden, hybride obligatiesmet inbegrip van opkomende markten, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatieswaarbij 25% tot 50% van hen typisch is gevestigd in de Aziatische regio of daar hun belangrijkste zakelijke activiteiten heeft. Het Fonds belegt voornamelijk in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggen. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau mag financiële derivaten alleen gebruiken voor hedgingdoelen van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%buitenlandse wisselkoersen. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande beleggingsdoelen kan het Fonds Beleggers aantrekken die: Risico-overwegingen Voornaamste De onderstaande risico’s zijn de belangrijkste risico’s van het Fonds. Xxxxxxxxx dienen te weten dat soms ook andere risico’s relevant kunnen zijn voor dit Fonds. Zie de rubriek “Risico-overwegingen” voor de volledige uitleg van deze risico’s. Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds wordt berekend volgens de Benadering van verplichtingen. Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Investments (Asia) Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Institutional, LLC Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleguitleg over de kosten.

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar beoogt zijn doel te verwezenlijken bereiken door hoofdzakelijk zijn nettovermogen voornamelijk te beleggen in eenheden ICBE en andere open- en closed-end ICB’s (met inbegrip van beursgenoteerde Fondsen), beheerd door Xxxxxxxx Xxxxxxxxx-entiteiten, alsmede andere vermogensbeheerders (“Onderliggende Fondsen”), die een gediversifieerde portefeuille risicoblootstelling bieden voor Aandelen van schuldbewijzen enige marktkapitalisatie (met inbegrip van kleinere en middelgrote bedrijven), alsmede schuldeffecten met een vaste en of variabele rente, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten rente (waaronder preferente hoogwaardige, niet-hoogwaardige of niet-geclassificeerde schuldeffecten die worden uitgegeven of gegarandeerd door overheden en bedrijven, mits het Fonds niet meer dan 10% van zijn vermogen belegt in effecten die door een individuele overheid of een aan een overheid verwante emittent zijn uitgegeven of gegarandeerd die een kredietclassificatie heeft van een trust)lager dan hoogwaardig ten tijde van de aankoop) van emittenten die zich overal ter wereld bevinden, hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatiesmet inbegrip van opkomende markten. Het Fonds belegt voornamelijk in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggen. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau mag financiële derivaten alleen gebruiken voor hedgingdoelen van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%buitenlandse wisselkoersen. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande boven- staande beleggingsdoelen kan het Fonds Beleggers aantrek- ken die: Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx, Inc. en Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Institutional, LLC Informatie over kosten vergoedingen Zie bijlage E voor de volledige uitlegde

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar heeft het voornemen zijn doel doelstelling te verwezenlijken bereiken door hoofdzakelijk te beleggen in een gediversifieerde portefeuille het op actieve wijze beheren van schuldbewijzen met vaste directe en variabele renteindirecte blootstelling aan Aandelen, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligatiesvastrentende effecten, notescollectieve beleggingsprogramma’s, handelspapierliquiditeiten en equivalenten, preferente effecten (waaronder preferente effecten van een trust), hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatiesalsook indirecte blootstelling aan “alternatieve” beleggingen. Het Fonds belegt voornamelijk direct of indirect (via collectieve beleg- gingsprogramma’s, financiële derivaten en gestructureerde producten) in hoogwaardige effecten van emittenten van alle beurskapitalisaties waar ook ter wereld. De belegging van het Fonds in Opkomende Markten kan een aanzienlijk deel van de portefeuille van het Fonds vertegenwoordigen. Het Fonds kan tot en met 25% netto lange blootstelling, direct of indirect, hebben aan Aandelen of aandeelgerelateerde effecten. Het resterende vermogen wordt doorgaans direct of indirect belegd in schuldeffecten (inclusief lager geclassificeerde effecten, maar kan max. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggenof obligaties met hoog rendement of converteerbare effecten, alsmede effecten van noodlijdende ondernemingen), evenals tot 10% in “alternatieve” Aandelencategorieën, zoals vastgoed, infrastructuur en grondstoffen door middel van het gebruik van financiële derivaten op geschikte financiële indexen, REIT- aandelen, ICB’s of ETF’s. Blootstelling aan Aandelencategorieën zoals Aandelen wordt op een nettobasis bepaald met inachtneming van de gecombineerde waarde van lange en korte blootstellingen in alle effectenmarkten. De bruto absolute blootstelling aan Aandelen kan daarom hoger zijn dan 25%. Het Fonds kan ook gebruikmaken van financiële derivaten voor hedging, efficiënt portefeuillebeheer en/of beleggingsdoeleinden. Deze financiële derivaten omvatten, echter niet uitsluitend, swaps (zoals kredietswaps of total-return- swaps op gewone Aandelen, vastrentende inkomsten, valuta of grondstofgerelateerde indexen), termijncontracten (met inbegrip van valutatermijncontracten), futures (met inbegrip van futures op aandelenindexen en op overheidseffecten), alsmede opties (inclusief gedekte callopties). Het Fonds kan ook beleggen in effecten, contant verrekende gestructureerde producten, of beursverhandelde schuldwaarden, waarbij die effecten gekoppeld zijn of hun waarde ontlenen aan een ander effect, index of de valuta van een ander land. Collectieve beleggingsprogramma’s (met inbegrip van ETF’s) waarin het Fonds mogelijk belegt (beperkt tot 10% van het nettovermogen van het Fonds), kunnen worden beheerd door Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investments of door andere vermogensbeheerders. Het Fonds kan tot 20% van zijn nettovermogen beleggen in door hypotheken en andere activa gedekte effecten en kan op aanvullende basis beleggen in effecten van bedrijven die zijn of zullen zijn betrokken in reorganisaties, financiële herstructureringen of faillissementen (bedrijven in reorganisatie). Het Fonds kan maximaal 10% van zijn totale nettovermogen beleggen in China A-aandelen (via Shanghai-Hong Kong Stock Connect of Shenzhen-Hong Kong Stock Connect) en in het Chinese vasteland via Bond Connect of rechtstreeks (ook CIBM direct genoemd). Het Fonds kan tevens uitkeringen doen uit vermogen, netto gerealiseerde en netto niet-gerealiseerde vermogenswinsten alsmede uit inkomsten na aftrek van kosten. Hoewel dit kan leiden tot het uitkeren van meer inkomsten, kan dit ook vermogensafname tot gevolg hebben. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- niet-gefinancierd) bedraagt 1070% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50150%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties beleggingsdoelen kan het Fonds Beleggers aantrekken die: • vermogensgroei en opbrengsten wensen met een nadruk op neerwaartse bescherming • voor de middellange tot lange termijn beleggen in een voorzichtige gemengde portefeuille gingsstrategie van het Fonds • Risico van tegenpartij • Kredietrisico • Risico van schuldeffecten • Risico van derivaten • Risico van opkomende markten • Wisselkoersrisico • Marktrisico Andere risico’s die relevant kunnen zijn voor het Fonds: • Risico dividendbeleid • Risico van de Chinese markt • Blootstellingsrisico met betrekking tot grondstoffen • Risico van converteerbare en hybride effecten • Risico van kredietgekoppelde effecten • Risico van effecten van noodlijdende ondernemingen • Risico van beleggingsfondsen • Liquiditeitsrisico • Risico van vastgoedgerelateerde effecten • Risico van bedrijven in reorganisatie • Risico van gestructureerde schuldwaarden • Risico van swapovereenkomsten Xxxxxxxxx dienen te weten dat soms ook andere risico’s relevant kunnen zijn voor dit Fonds. Zie de rubriek “Risico- overwegingen” voor de volledige uitleg van deze risico’s. De verwachte schuldpositie voor het Fonds kan oplopen tot 450%. Het verwachte niveau van de mogelijke schuldpositie is slechts een inschatting en kan hoger zijn. De schuldpositie wordt berekend op basis van de som van de fictieve bedragen. Deze omvat de theoretische blootstelling die is verwant aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5financiële derivaten, maar omvat niet de onderliggende beleggingen van het Fonds die tot 100% van het totale nettovermogen van omvatten. Services S.à.r.l. De beleggingsbeheerder heeft, onder zijn verantwoor- delijkheid, de verantwoordelijkheden voor het Fonds, met een maximum van 10%. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande Risico-overwegingen Voornaamste risico’s dagelijkse beleggingsbeheer en beleggingsadviesdiensten voor de Globale blootstelling De Globale blootstelling het hele vermogen van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) of een deel ervan gedeeltelijk of geheel gedelegeerd aan Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx InstitutionalXxxxxxxx, LLC Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitlegInc., die optreedt als onderbeleggingsbeheerder.

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar zijn doel beleggingsdoel te verwezenlijken door hoofdzakelijk te beleggen in een gediversifieerde portefeuille van schuldbewijzen converteerbare effecten (inclusief hoogwaardige effecten, niet-hoogwaardige effecten, effecten met vaste en variabele rente, lage rating en/of effecten zonder rating) uitgegeven door bedrijven uit overal ter wereld, en gewone aandelen die zijn verkregen bij de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten (waaronder preferente effecten conversie van een trust), hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatiesconverteerbare effecten. Het Fonds belegt voornamelijk kan ook beleggen in andere effecten, zoals gewone of preferente Aandelen en niet-converteerbare schuldeffecten (inclusief hoogwaardige, niet-hoogwaardige effecten, effecten met lage rating en effecten zonder rating). Het Fonds kan effecten blijven beheren volgend op de ingebrekestelling van de emittent. Converteerbare effecten zijn in het algemeen schuldeffecten of preferente Aandelen die binnen een bepaalde periode kunnen worden omgezet in gewone Aandelen van dezelfde of een andere emittent. Door te beleggen in converteerbare effecten wil het Fonds deelnemen in de kapitaalgroei van onderliggende Aandelen, maar tegelijkertijd de vaste inkomsten ontvangen van de converteerbare effecten voor lopende inkomsten en minder koersschommelingen. Het Fonds kan maxook gebruikmaken van bepaalde financiële derivaten voor valutahedging, efficiënt portefeuillebeheer en beleggingsdoeleinden. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggen. Deze financiële derivaten kunnen worden verhandeld op Gereglementeerde Blootstelling aan total return swaps effectenleentransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10effectenleentrans- acties is 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande boven- staande beleggingsdoelen kan het Fonds Beleggers aantrek- ken die: Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx InstitutionalXxxxxxxx, LLC Inc. Informatie over kosten vergoedingen Zie bijlage E voor de volledige uitlegde

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar beoogt zijn doel te verwezenlijken bereiken door hoofdzakelijk zijn nettovermogen voornamelijk te beleggen in eenheden ICBE en andere open- en closed-end ICB’s (met inbegrip van beursgenoteerde Fondsen), beheerd door Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investments-entiteiten, alsmede andere vermogensbeheerders (“Onderliggende Fondsen”), die een gediversifieerde portefeuille risicoblootstelling bieden voor Aandelen van schuldbewijzen enige marktkapitalisatie (met inbegrip van kleinere en middelgrote bedrijven), alsmede schuldeffecten met een vaste en of variabele rente, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten rente (waaronder preferente hoogwaardige, niet- hoogwaardige of niet-geclassificeerde schuldeffecten die worden uitgegeven of gegarandeerd door overheden en bedrijven, mits het Fonds niet meer dan 10% van zijn vermogen belegt in effecten die door een individuele overheid of een aan een overheid verwante emittent zijn uitgegeven en/of gegarandeerd die een kredietclassificatie heeft van een trust)lager dan hoogwaardig ten tijde van de aankoop) van emittenten die zich overal ter wereld bevinden, hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatiesmet inbegrip van opkomende markten. Het Fonds belegt voornamelijk in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggen. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau mag financiële derivaten alleen gebruiken voor hedgingdoelen van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%buitenlandse wisselkoersen. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande beleggingsdoelen kan het Fonds Beleggers aantrekken die: Risico-overwegingen Voornaamste De onderstaande risico’s zijn de belangrijkste risico’s van het Fonds. Xxxxxxxxx dienen te weten dat soms ook andere risico’s relevant kunnen zijn voor dit Fonds. Zie de rubriek “Risico-overwegingen” voor de volledige uitleg van deze risico’s. Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds wordt berekend volgens de Benadering van verplichtingen. Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx InstitutionalXxxxxxxx, LLC Inc. Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleguitleg over de kosten.

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar beoogt zijn doel te verwezenlijken bereiken door hoofdzakelijk zijn nettovermogen voornamelijk te beleggen in eenheden ICBE en andere open- en closed-end ICB’s (met inbegrip van beursgenoteerde Fondsen), beheerd door Xxxxxxxx Xxxxxxxxx-entiteiten, alsmede andere vermogensbeheerders (“Onderliggende Fondsen”), die een gediversifieerde portefeuille risicoblootstelling bieden voor Aandelen van schuldbewijzen enige marktkapitalisatie (met inbegrip van kleinere en middelgrote bedrijven), alsmede schuldeffecten met een vaste en of variabele rente, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten rente (waaronder preferente hoogwaardige, niet-hoogwaardige of niet- geclassificeerde schuldeffecten die worden uitgegeven of gegarandeerd door overheden en bedrijven, mits het Fonds niet meer dan 10% van zijn vermogen belegt in effecten die door een individuele overheid of een aan een overheid verwante emittent zijn uitgegeven of gegarandeerd die een kredietclassificatie heeft van een trust)lager dan hoogwaardig ten tijde van de aankoop) van emittenten die zich overal ter wereld bevinden, hybride obligatiesmet inbegrip van in opkomende markten, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatieswaarbij 25% tot 50% van hen typisch is gevestigd in de Aziatische regio of daar hun belangrijkste zakelijke activiteiten heeft. Het Fonds belegt voornamelijk in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggen. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau mag financiële derivaten alleen gebruiken voor hedgingdoelen van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%buitenlandse wisselkoersen. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de beleg- Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Institutional, LLC Investments Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleg

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar beoogt zijn doel te verwezenlijken bereiken door hoofdzakelijk zijn nettovermogen voornamelijk te beleggen in eenheden ICBE en andere open- en closed-end ICB’s (met inbegrip van beursgenoteerde Fondsen), beheerd door Xxxxxxxx Xxxxxxxxx-entiteiten, alsmede andere vermogensbeheerders (“Onderliggende Fondsen”), die een gediversifieerde portefeuille risicoblootstelling bieden voor Aandelen van schuldbewijzen enige marktkapitalisatie (met inbegrip van kleinere en middelgrote bedrijven), alsmede schuldeffecten met een vaste en of variabele rente, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten rente (waaronder preferente hoogwaardige, niet-hoogwaardige of niet- geclassificeerde schuldeffecten die worden uitgegeven of gegarandeerd door overheden en bedrijven, mits het Fonds niet meer dan 10% van zijn vermogen belegt in effecten die door een individuele overheid of een aan een overheid verwante emittent zijn uitgegeven of gegarandeerd die een kredietclassificatie heeft van een trust)lager dan hoogwaardig ten tijde van de aankoop) van emittenten die zich overal ter wereld bevinden, hybride obligatiesmet inbegrip van in opkomende markten, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatieswaarbij 25% tot 50% van hen typisch is gevestigd in de Aziatische regio of daar hun belangrijkste zakelijke activiteiten heeft. Het Fonds belegt voornamelijk in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggen. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau mag financiële derivaten alleen gebruiken voor hedgingdoelen van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%buitenlandse wisselkoersen. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande beleggingsdoelen kan het Fonds Xxxxxxxxx aantrekken die: Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Institutional, LLC Investments Informatie over kosten vergoedingen Zie bijlage E voor de volledige uitlegde

Beleggingsbeleid. Het De beleggingsstrategie van het Fonds streeft ernaar zijn doel te verwezenlijken door bestaat hoofdzakelijk te uit het beleggen in een gediversifieerde portefeuille van schuldbewijzen met vaste en variabele rente, uitgegeven door bedrijven aandelen uit de hele wereldVS, waaronder gewone en preferente aandelen, of effecten die kunnen worden geconverteerd in gewone aandelen, alsmede American Depository Receipts en American Depositary Shares (van ondernemingen gevestigd buiten de VS) met een notering op de grote aandelenbeurzen van de VS. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligatiesDe beleggingsbeheerder hanteert een actieve, notes“bottom-up”, handelspapierfundamentele onderzoeksbenadering in de zoektocht naar afzonderlijke effecten waarvan wordt gemeend dat deze een beter risico-rendementsprofiel hebben, preferente effecten (waaronder preferente effecten rekening houdend met zowel het toekomstige groeipotentieel als met de waardering. Dit omvat doorgaans een beoordeling door de Beleggingsbeheerder van de potentiële impact van wezenlijke ecologische, sociale en governancefactoren op het risico- rendementsprofiel op lange termijn van een trust), hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatiesonderneming. Het Fonds belegt voornamelijk tracht doorgaans een portefeuille te handhaven van effecten van circa 20 - 50 bedrijven. Deze strategie wordt op een gediversifieerde manier toegepast, waarbij de beleggingsbeheerder in hoogwaardige effectenalle gebieden van de aandelenmarkt in de VS kan zoeken, maar ongeacht de beurskapitalisatie, sector of industrie. Het Fonds kan in voorkomende gevallen max. 2010% van zijn nettoactiva beleggen in niet-hoogwaardige effecten beleggengewone aandelen van bedrijven die buiten de VS zijn gevestigd, die niet zijn genoteerd aan de belangrijke Amerikaanse effectenbeurzen. Het Fonds kan op aanvullende basis gebruikmaken van afdekkingstechnieken en van tijd tot tijd kasreserves aanhouden. Om het marktrisico of het valutarisico af te dekken en ten behoeve van efficiënt portefeuillebeheer kan het Fonds derivatentransacties aangaan, zoals termijncontracten en futures of opties op dergelijke contracten. Blootstelling aan total return swaps effectenleentransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10effectenleentransacties is 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de beleg- Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx InstitutionalXxxxxxxx, LLC Inc. Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleg

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar zijn doel maakt gebruik van uiteenlopende beleggingen om de portefeuille efficiënt te verwezenlijken door beheren en te helpen de beleggingskosten te verminderen en de portefeuillerisico’s te beheersen. Deze beleggingen hebben een gewenste gemiddelde duur van minder dan drie (3) jaar. Ze bestaan hoofdzakelijk te beleggen in een gediversifieerde portefeuille uit verschillende overdraagbare effecten, zoals schuldeffecten van schuldbewijzen met vaste overheden en variabele rentebedrijven, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten converteerbare schuldeffecten en hypotheekgedekte schuldeffecten (waaronder preferente effecten van een trust), hybride obligaties, onderhands geplaatste inclusief commerciële hypotheekgedekte effecten en Gedekte obligatiesCMO’s/ hypotheekverplichtingen met onderpand) en activagedekte schuldeffecten. Het Fonds belegt voornamelijk kent minstens 75% toe aan vastrentende effecten. Het Fonds kan deelnemen aan mortgage-dollar-roll-transacties. Het Fonds kan beleggen in hoogwaardige effectenfinanciële derivaten voor hedging, maar kan maxefficiënt portefeuillebeheer en beleggingsdoeleinden. 20% in nietDeze financiële derivaten omvatten mogelijk onder meer termijncontracten en futures, opties op dergelijke contracten, inclusief die op overheidseffecten, indexgebaseerde financiële derivaten en swaps, zoals renteswaps, vastrentende total-hoogwaardige effecten beleggenreturn-swaps, kredietswaps en enkelvoudige kredietswaps, verhandeld op een Gereglementeerde Markt of een parallelmarkt (OTC). Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 106% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 1025%. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de beleg- Globale blootstelling De Globale globale blootstelling van het Fonds wordt berekend volgens de benadering van value-at-risk (absolute VaR). Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx InstitutionalXxxxxxxx, LLC Inc. Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleg

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar zijn doel tracht deze doelen te verwezenlijken door hoofdzakelijk te beleggen in een gediversifieerde portefeuille vastrentende schuldeffecten van schuldbewijzen met vaste en variabele rente, uitgegeven door bedrijven emittenten uit de hele wereldVS of andere landen, ofwel direct of via het gebruik van financiële derivaten. Voor dit Het Fonds zijn schuldbewijzen kent minstens 75% toe aan vastrentende effecten. Het Fonds kan ook gebruikmaken van financiële derivaten ter afdekking, voor een efficiënt portefeuillebeheer en beleggingsdoeleinden. Deze financiële derivaten kunnen onder meer obligatiesswaps, noteszoals kredietswaps (credit default swaps) of vastrentende total return swaps, handelspapiertermijncontracten, preferente effecten futures en opties op dergelijke contracten omvatten die worden verhandeld op een Gereglementeerde Markt of een parallelmarkt (waaronder preferente effecten van een trust“OTC”), hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligaties. Het Fonds belegt voornamelijk normaliter in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in vastrentend schuldpapier met om het even welke kredietrating (inclusief niet-hoogwaardige (non-investment grade) effecten), indien uitgegeven door emittenten uit de VS, of in effecten beleggenvan vergelijkbare kwaliteit indien uitgegeven door emittenten buiten de VS of als ze geen rating hebben. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau De Beleggingsbeheerder tracht buitensporig risico te vermijden via onafhankelijke kredietanalyses van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% emittenten en door de beleggingen van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%Fonds over verschillende emittenten te spreiden. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de beleg- Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx InstitutionalXxxxxxxx, LLC Inc. Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleg

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar beoogt zijn doel te verwezenlijken bereiken door hoofdzakelijk zijn nettovermogen voornamelijk te beleggen in eenheden ICBE en andere open- en closed-end ICB’s (met inbegrip van beursgenoteerde Fondsen), beheerd door Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investments-entiteiten, alsmede andere vermogensbeheerders (“Onderliggende Fondsen”), die een gediversifieerde portefeuille risicoblootstelling bieden voor Aandelen van schuldbewijzen enige marktkapitalisatie (met inbegrip van kleinere en middelgrote bedrijven), alsmede schuldeffecten met een vaste en of variabele rente, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten rente (waaronder preferente hoogwaardige, niet- hoogwaardige of niet-geclassificeerde schuldeffecten die worden uitgegeven of gegarandeerd door overheden en bedrijven, mits het Fonds niet meer dan 10% van zijn vermogen belegt in effecten die door een individuele overheid of een aan een overheid verwante emittent zijn uitgegeven en/of gegarandeerd die een kredietclassificatie heeft van een trust)lager dan hoogwaardig ten tijde van de aankoop) van emittenten die zich overal ter wereld bevinden, hybride obligatiesmet inbegrip van in opkomende markten, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatieswaarbij 25% tot 50% van hen typisch is gevestigd in de Aziatische regio of daar hun belangrijkste zakelijke activiteiten heeft. Het Fonds belegt voornamelijk in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in niet-hoogwaardige effecten beleggen. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau mag financiële derivaten alleen gebruiken voor hedgingdoelen van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%buitenlandse wisselkoersen. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande beleggingsdoelen kan het Fonds Xxxxxxxxx aantrekken die: Risico-overwegingen Voornaamste De onderstaande risico’s zijn de belangrijkste risico’s van het Fonds. Xxxxxxxxx dienen te weten dat soms ook andere risico’s relevant kunnen zijn voor dit Fonds. Zie de rubriek “Risico-overwegingen” voor de volledige uitleg van deze risico’s. Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds wordt berekend volgens de Benadering van verplichtingen. Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Investments (Asia) Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Institutional, LLC Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleguitleg over de kosten.

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar zijn doel maakt gebruik van uiteenlopende beleggingen om de portefeuille efficiënt te verwezenlijken door beheren en te helpen de beleggingskosten te verminderen en de portefeuillerisico’s te beheersen. Deze beleggingen hebben een gewenste gemiddelde duur van minder dan drie (3) jaar. Ze bestaan hoofdzakelijk te beleggen in een gediversifieerde portefeuille uit verschillende overdraagbare effecten, zoals schuldeffecten van schuldbewijzen met vaste overheden en variabele rentebedrijven, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten converteerbare schuldeffecten en hypotheekgedekte schuldeffecten (waaronder preferente effecten van een trust), hybride obligaties, onderhands geplaatste inclusief commerciële hypotheekgedekte effecten en Gedekte obligatiesCMO’s/ hypotheekverplichtingen met onderpand) en activagedekte schuldeffecten. Het Fonds belegt voornamelijk kent minstens 75% toe aan vastrentende effecten. Het Fonds kan deelnemen aan mortgage-dollar-roll-transacties. Het Fonds kan beleggen in hoogwaardige effectenfinanciële derivaten voor hedging, maar kan maxefficiënt portefeuillebeheer en beleggingsdoeleinden. 20% in nietDeze financiële derivaten omvatten mogelijk onder meer termijncontracten en futures, opties op dergelijke contracten, inclusief die op overheidseffecten, indexgebaseerde financiële derivaten en swaps, zoals renteswaps, vastrentende total-hoogwaardige effecten beleggenreturn-swaps, kredietswaps en enkelvoudige kredietswaps, verhandeld op een Gereglementeerde Markt of een parallelmarkt (OTC). Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 5025%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties effectenleentransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt effectenleentrans- acties is 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 1050%. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande boven- staande beleggingsdoelen kan het Fonds Beleggers aantrek- ken die: Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de Globale blootstelling De Globale globale blootstelling van het Fonds wordt berekend volgens de benadering van value-at- risk (absolute VaR). Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx InstitutionalXxxxxxxx, LLC Inc. Informatie over kosten vergoedingen Zie bijlage E voor de volledige uitlegde

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar zijn doel tracht deze doelen te verwezenlijken door hoofdzakelijk te beleggen in een gediversifieerde portefeuille vastrentende schuldeffecten van schuldbewijzen met vaste en variabele rente, uitgegeven door bedrijven emittenten uit de hele wereldVS of andere landen, ofwel direct of via het gebruik van financiële derivaten. Voor dit Het Fonds zijn schuldbewijzen kent minstens 75% toe aan vastrentende effecten. Het Fonds kan ook gebruikmaken van financiële derivaten ter afdekking, voor een efficiënt portefeuillebeheer en beleggingsdoeleinden. Deze financiële derivaten kunnen onder meer obligatiesswaps, noteszoals kredietswaps (credit default swaps) of vastrentende total return swaps, handelspapiertermijncontracten, preferente effecten futures en opties op dergelijke contracten omvatten die worden verhandeld op een Gereglementeerde Markt of een parallelmarkt (waaronder preferente effecten van een trust“OTC”), hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligaties. Het Fonds belegt voornamelijk normaliter in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in vastrentend schuldpapier met om het even welke kredietrating (inclusief niet-hoogwaardige (non-investment grade) effecten), indien uitgegeven door emittenten uit de VS, of in effecten beleggenvan vergelijkbare kwaliteit indien uitgegeven door emittenten buiten de VS of als ze geen rating hebben. Blootstelling aan total return swaps effectenleentransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10effectenleentrans- acties is 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening Bexxxxxxx Xekening houdend met de bovenstaande boven- staande beleggingsdoelen kan het Fonds Beleggers aantrek- ken die: Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx InstitutionalXxxxxxxx, LLC Inc. Informatie over kosten vergoedingen Zie bijlage E voor de volledige uitlegde

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar zijn doel tracht deze doelen te verwezenlijken door ofwel direct, of via het gebruik van financiële derivaten hoofdzakelijk te beleggen in een gediversifieerde portefeuille vastrentende schuldeffecten van schuldbewijzen met vaste en variabele rente, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereldEuropese of niet-Europese emittenten. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen Deze financiële derivaten kunnen onder meer obligatiesswaps, noteszoals kredietswaps (credit default swaps) of vastrentende total return swaps, handelspapiertermijncontracten, preferente effecten futures en opties op dergelijke contracten omvatten die worden verhandeld op Gereglementeerde Markten of een parallelmarkt (waaronder preferente effecten “OTC”). Het Fonds kan ook gebruikmaken van een trust)financiële derivaten voor hedging, hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligatiesefficiënt portefeuillebeheer en/of beleggingsdoeleinden. Het Fonds belegt voornamelijk hoofdzakelijk in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in vastrentende schuldeffecten met een niet-hoogwaardige effecten beleggen(non-investment- grade) rating of zonder rating, maar van vergelijkbare kwaliteit, in euro of afgedekt naar de euro, indien ze niet in euro zijn. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau De Beleggingsbeheerders trachten buitensporig risico te vermijden met onafhankelijke kredietanalyses van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10% emittenten en diversificatie van de beleggingen van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%Fonds over verschillende emittenten. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande beleggingsdoelen kan het Fonds Beleggers aantrekken die: Risico-overwegingen Voornaamste De onderstaande risico’s zijn de belangrijkste risico’s van het Fonds. Xxxxxxxxx dienen te weten dat soms ook andere risico’s relevant kunnen zijn voor dit Fonds. Zie de rubriek “Risico-overwegingen” voor de volledige uitleg van deze risico’s. Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds wordt berekend volgens de Benadering van verplichtingen. Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and en Xxxxxxxx Xxxxxxxxx InstitutionalXxxxxxxx, LLC Inc. Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleguitleg over de kosten.

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar zijn doel tracht deze doelen te verwezenlijken door hoofdzakelijk te beleggen in een gediversifieerde portefeuille vastrentende schuldeffecten van schuldbewijzen met vaste en variabele rente, uitgegeven door bedrijven emittenten uit de hele wereldVS of andere landen, ofwel direct of via het gebruik van financiële derivaten. Voor dit Het Fonds zijn schuldbewijzen kent minstens 75% toe aan vastrentende effecten. Het Fonds kan ook gebruikmaken van financiële derivaten ter afdekking, voor een efficiënt portefeuillebeheer en beleggingsdoeleinden. Deze financiële derivaten kunnen onder meer obligatiesswaps, noteszoals kredietswaps (credit default swaps) of vastrentende total return swaps, handelspapiertermijncontracten, preferente effecten futures en opties op dergelijke contracten omvatten die worden verhandeld op een Gereglementeerde Markt of een parallelmarkt (waaronder preferente effecten van een trust“OTC”), hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligaties. Het Fonds belegt voornamelijk normaliter in hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% in vastrentend schuldpapier met om het even welke kredietrating (inclusief niet-hoogwaardige (non-investment grade) effecten), indien uitgegeven door emittenten uit de VS, of in effecten beleggenvan vergelijkbare kwaliteit indien uitgegeven door emittenten buiten de VS of als ze geen rating hebben. De Beleggingsbeheerder tracht buitensporig risico te vermijden via onafhankelijke kredietanalyses van de emittenten en door de beleggingen van het Fonds over verschillende emittenten te spreiden. Blootstelling aan total return swaps effectenleentransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 10effectenleentrans- acties is 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande beleggingsdoelen kan het Fonds Xxxxxxxxx aantrekken die: Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de Globale blootstelling De Globale blootstelling van het Fonds Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx InstitutionalXxxxxxxx, LLC Inc. Informatie over kosten vergoedingen Zie bijlage E voor de volledige uitlegde

Beleggingsbeleid. Het Fonds streeft ernaar naar het bereiken van zijn doel doelen door aantrekkelijke risicogecorrigeerde rendementen gedurende een volledige marktcyclus aan te verwezenlijken bieden door hoofdzakelijk te beleggen in zijn portefeuille over een gediversifieerde portefeuille van schuldbewijzen grote reeks effecten en schuldobligaties met vaste en variabele rente, uitgegeven door bedrijven uit de hele wereld. Voor dit Fonds zijn schuldbewijzen onder meer obligaties, notes, handelspapier, preferente effecten rente van enige volwassenheid of kredietclassificatie aan te bieden (waaronder preferente effecten van een trust)hoogwaardige, hybride obligaties, onderhands geplaatste effecten en Gedekte obligaties. Het Fonds belegt voornamelijk in niet-hoogwaardige effecten, maar kan max. 20% effecten met een lage rating, effecten zonder rating en effecten in niet-hoogwaardige effecten beleggengebreke) van bedrijven en staatsemittenten wereldwijd. Blootstelling aan total return swaps Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan total return swaps (niet- gefinancierd) bedraagt 1011% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 50%. Blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties Het verwachte niveau van de mogelijke blootstelling aan terugkooptransacties en/of omgekeerde terugkooptransacties bedraagt 5% van het nettovermogen van het Fonds, met een maximum van 10%. Profiel van Xxxxxxxxx Rekening houdend met de bovenstaande Risico-overwegingen Voornaamste risico’s voor de beleg- Globale blootstelling De Globale globale blootstelling van het Fonds wordt berekend volgens de benadering van value-at- risk (absolute VaR). Beleggingsbeheerder(s) Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Investment Management Limited and Xxxxxxxx Xxxxxxxxx Institutional, LLC Inc. Informatie over kosten Zie bijlage E voor de volledige uitleguitleg FRANKLIN FLEXIBLE CONSERVATIVE FUND Beleggingscategorie Gemengd Fonds Basisvaluta euro (EUR) Beleggingsdoel Het beleggingsdoel van het Fonds is het bereiken van een totaalrendement boven de Euro Interbank Offered Rate (EURIBOR) gedurende een lopende periode van drie jaar, met als bijkomende doelstelling het bereiken van een jaarlijks gemiddeld rendement van 2% (na aftrek van vergoedingen) boven de EURIBOR gedurende een lopende periode van vijf jaar. Er bestaat geen garantie dat het Fonds