Fondskosten. Onder deze (externe) kosten worden de kosten van het verzorgen van de financiële verslaglegging (o.a. accountantskosten) en eventuele externe adviseurs opgenomen. Tevens is een bedrag voorzien voor het eventueel houden van vergaderingen van Obligatiehouders, algemene kosten, bijdrage Kamer van Koophandel, porti, drukwerk en kleine onvoorziene uitgaven. Tevens zijn onder deze noemer de kosten van de Stichting Obligatiehouders Heerenstede Duitsland Vastgoed II geraamd. De fondskosten worden gedurende de exploitatie jaarlijks op 1% van de huuropbrengsten geschat. De kosten zijn geraamd op basis van ervaring van de Bestuurder. Steeds zullen de werkelijk gemaakte kosten in rekening worden gebracht. Het betreft uitsluitend door externe partijen in rekening te brengen kosten, dus de Bestuurder kan op deze post geen invloed uitoefenen. In het Cashflowoverzicht is gerekend met een te betalen rente op de Hypothecaire financieringen van respectievelijk 6,39%, 3,43% en 3,45% per jaar. Gedurende nagenoeg de eerste vijf jaar is de rente vastgelegd op deze percentages. Vanaf medio 2015 zal worden bezien of, op de momenten van de afloop van de overeengekomen rente vast termijnen, wederom voor een vaste rente dan wel voor een variabele rente wordt gekozen. In het Cashflowoverzicht wordt door de Uitgevende instelling verondersteld dat de rente in het restant van de looptijd van de Obligatielening gelijk blijft. De rentelasten zijn gedurende nagenoeg de eerste vijf jaar vastgelegd. De periode daarop volgend is de rente afhankelijk van de rentestand op dat moment. De Bestuurder heeft op deze post derhalve geen invloed. Op de door de Initiatiefnemer verstrekte achtergestelde lening wordt jaarlijks een rente van 7% vergoed. Aflossing op deze achtergestelde xxxxxx zal niet eerder plaats vinden dan nadat de Obligatielening volledig is afgelost.
Fondskosten. Dit betreft een vergoeding voor de Beheerder voor het algemene beheer van het Fonds, ter dekking van de kosten in verband met het laten functioneren van het Fonds als zodanig, waaronder kosten die de Beheerder maakt voor het opstellen van de periodieke rapportages aan de Certificaathouders, het organiseren van de jaarlijkse vergadering van Certificaathouders alsook de Algemene Vergadering van Aandeelhouders ten behoeve van onder meer het vaststellen van de jaarrekening van het Fonds (inclusief de Vastgoed BV’s en de Vastgoed KG), de jaarlijkse kosten van de accountantscontrole ten behoeve van het Fonds, de met de bestuurders van St.AK overeengekomen vergoeding (€ 450,- per bestuurder per jaar of € 900,- per jaar indien St.AK één bestuurder heeft), het laten opstellen en indienen van de Duitse vennootschapsbelastingaangifte ten behoeve van de Vastgoed BV’s (“Körperschaftssteuer” en - voor zover van toepassing - “Gewerbesteuer”) alsmede kosten voor (overige) adviseurs en overige kosten die verband houden met het algemene fondsbeheer. In alle gevallen worden de daadwerkelijk gemaakte kosten ten laste van het exploitatieresultaat van de vastgoedpor- tefeuille en daarmee van het Fonds gebracht. De vergoeding voor bestuurders van St.AK en de vergoeding voor de Beheerder van in totaal circa € 3.100,-* per jaar worden aan het Fonds in rekening gebracht (zie hoofdstuk 8 van de Brochure, vergoeding Beheerder en vergoeding St.AK) welke kosten als jaarlijkse agency fee worden doorbelast onder de Winstdelende Lening en de Lening met Bonuselement. De overige kosten relateren aan de Vastgoed BV’s en de Vastgoed KG en worden door de Vastgoed Holding doorbelast, dan wel rechtstreeks in rekening gebracht aan de Vastgoed BV’s en Vastgoed KG en komen dus eveneens ten laste van de exploitatie van het vastgoed en daarmee ten laste van het Fonds. * inclusief eventueel verschuldigde BTW, jaarlijks te indexeren op basis van het consumentenprijsindexcijfer (CPI)
Fondskosten. De Fondskosten omvatten de jaarlijkse kosten van de accountantscontrole ten behoeve van het Fonds, de kosten die de Beheerder maakt voor het opstellen van de periodieke rapportages aan de Participanten, het organiseren van de jaarlijkse Algemene Vergadering van Participanten ten behoeve van onder meer het vaststellen van de jaarrekening van het Fonds, de kosten van de jaarlijkse taxatie van het Object, de kosten van de registratie van het Fonds bij de Autoriteit Financiële Markten, de vergoeding voor de Beheerder voor het algemene beheer van het Fonds, ter dekking van de kosten in verband met het laten functioneren van het Fonds als zodanig, de met de bestuurders van de Stichting overeengekomen vergoeding (€ 1.000 per bestuurder per jaar (prijspeil jaar 1) of € 2.000 per jaar (prijspeil jaar 1) indien de Stichting één bestuurder heeft) welke jaarlijks wordt geïndexeerd met het consumentenprijsindexcijfer (CPI), alsmede de jaarlijkse kosten van de Bewaarder. Met uitzondering van de in de Fondsvoorwaarden vastgelegde vergoedingen voor de Beheerder worden in alle (andere) gevallen de daadwerkelijke uitgaven aan de Exploitatie- en Fondskosten ten laste van het Exploitatieresultaat en daarmee van het Direct Rendement gebracht.
Fondskosten. Kosten die uit het beheer of de bewaring van een fonds kunnen voortvloeien, zoals die ter zake van bewaring van beleggingen, administratie, ten laste van het fonds geheven belastingen en rechten, (jaar-) verslagen, deskundigen, (aanvraag van) vergunningen respectievelijk vrijstellingen, eventuele bemiddelingsprovisie in verband met verkoop van participaties, verzekeringspremies, publicaties en dergelijke, worden - voor zover mogelijk - ten laste van het fondsvermogen gebracht.
Fondskosten. Dit zijn de kosten die de beheerder van de beleggingsfondsen doorberekent aan de beleggings- fondsen; ook wel lopende kosten factor genoemd. Deze kosten verschillen per beleggingsfonds en zijn gelijk aan een percentage van de belegde waarde in het beleggingsfonds. Deze kosten worden verrekend met de koers van het beleggingsfonds. Wijzigt u de samenstelling van uw vrij beleggen portefeuille? Verandert u van modelportefeuille? Of switcht u van een vrij beleggen portefeuille naar een modelportefeuille of omgekeerd? Dat is kosteloos.
Fondskosten. 1. Gemeenten spannen zich maximaal in om de uitvoeringkosten zo laag mogelijk te houden dan wel hiervoor aanvullende subsidiebijdragen te zoeken.
2. Tot de fondskosten worden in ieder geval gerekend:
a. De kosten voor het inhuren van een fondsmanager voor maximaal 0,5 fte;
b. De kosten voor de inhuur van derden indien die noodzakelijk zijn om te komen tot een beschikking inclusief financierings- of garantieovereenkomst;
c. De vergoeding van de externe leden van de Adviescommissie (niet zijnde de leden die namens de provincie en gemeenten zitting hebben in de Adviescommissie);
d. De kosten voor de inhuur van een administratiekantoor dat de financiële administratie van het ROW verzorgt (control werkzaamheden voor zover die betrekking hebben op het opstellen van begroting, het opstellen van halfjaar- en jaarrapportages, liquiditeitsprognoses en het bijhouden van de financiële administratie);
e. De kosten voor de inhuur van een accountant voor het controleren van de jaarrekening;
f. De kosten ten behoeve van communicatie en publicaties omtrent het fonds;
g. Kosten voor het beschikbaar stellen van een werkplek en vergaderruimte met bijbehorende faciliteiten.
3. Kosten die de gemeenten dienen te maken voor hun eigen publieke besluitvormingstraject om een project ten uitvoer te kunnen brengen, worden door de afzonderlijke gemeenten gedragen waarin het project is gelegen en komen niet in aanmerking voor verrekening tussen gemeenten.
Fondskosten. Uitgaven die worden gedaan om het Fonds te exploiteren en die niet rechtstreeks aan de exploitatie van de Objecten zijn toe te rekenen, inclusief de jaarlijkse uitgaven voor externe hertaxatie van de Objecten. De fondsvoorwaarden van IMMO Zorgwoningfonds 4, zoals opgenomen in bijlage I bij het Prospectus.
Fondskosten. Kosten en uitgaven met betrekking tot het Fonds die niet uitdrukkelijk door de Beheerder worden gedragen op grond van Artikel 15.1.2 komen voor rekening van het Fonds, waaronder doch niet beperkt tot de volgende kosten:
a. de Beheervergoeding; en
b. (negatieve) rente op kasgelden en vergoedingen en kosten van garanties, letters of credit en andere financiële instrumenten, met inbegrip van vreemde valuta of rente hedges.
Fondskosten. Over de fondskosten kan de commissie kort zijn. Fondskosten zijn kosten die de fonds- beheerder in rekening brengt. Deze kosten worden rechtstreeks verwerkt in de koers van het fonds en worden dus niet apart door NNEK in rekening gebracht. Verder laten de door NNEK opgestelde overzichten goed zien dat de fondskosten – anders dan de consument meent – geen deel uitmaken van het overeengekomen kostenniveau van 1,40%. Die 1,40% betreft kosten dienstverlening, terwijl de fondskosten tot de kosten instrumenten behoren. De fondskosten komen bovenop de vermogensbeheerkosten, maar dat is dus niet ten onrechte. Dit betekent dat ook dit klachtonderdeel ongegrond is.
Fondskosten. Uitgaven die worden gedaan om het Fonds te exploiteren en die niet rechtstreeks aan de exploitatie van het Object zijn toe te rekenen, inclusief de jaarlijkse uitgaven voor externe hertaxatie van het Object. De fondsvoorwaarden van Residential Fund Berberis, zoals opgenomen in bijlage I bij het Informatie Memorandum.