Värdering exempelklausuler

Värdering. Fondens värde beräknas genom att dra av de skulder som avser fonden från dess tillgångar. Värdet av en fondandel i fonden utgörs av fondens värde delat med antalet utestående andelar i fonden. Värdet av en fondandel ska varje bankdag fastställas av fondbolaget. Vid stora värdeförändringar på de finansiella instrument som ingår i fonden kan andelsvärdet fastställas flera gånger under dagen. Finansiella instrument som ingår i fonden värderas till marknadsvärde, varmed avses senaste betalkurs eller, om sådan saknas, senaste köpkurs. Om sådana kurser saknas eller om kurserna enligt fondbolagets bedömning är missvisande får fondbolaget fastställa värdet på objektiva grunder enligt allmänt vedertagna värderingsprinciper. En värdering på objektiva grunder kan bland annat beakta följande faktorer. • möjligheten att omsätta instrumentet • marknadspriser från icke reglerad marknad eller andra oberoende källor • anskaffningsvärdet • diskonterade kassaflöden (nuvärdesvärdering) • kapitalandel av det egna kapitalet (bokslutsvärdering) • bolagshändelser med påverkan på marknadsvärdet. För överlåtbara värdepapper och penningmarknadsinstrument som avses i 5 kap. 5 § LVF fastställs ett marknadsvärde på objektiva grunder efter en särskild värdering. Därvid kan bland annat följande faktorer beaktas: • möjligheten att omsätta instrumentet • marknadspriser från icke reglerad marknad eller andra oberoende källor • anskaffningsvärdet • diskonterade kassaflöden (nuvärdesvärdering) • kapitalandel av det egna kapitalet (bokslutsvärdering) • bolagshändelser med påverkan på marknadsvärdet Vid värdering av OTC-derivat fastställs ett marknadsvärde baserat på allmänt vedertagna värderingsmodeller såsom Black & Scholes.

Värdering. Fondens värde utgörs av fondens tillgångar efter avdrag för skul- der. Fondens tillgångar utgörs av: - Finansiella instrument. - Likvida medel. - Upplupna räntor. - Upplupna utdelningar. - Ej likviderade försäljningar. - Övriga tillgångar och fordringar avseende fonden. Fondens skulder utgörs av: - Ersättning till fondbolaget. - Ersättning till förvaringsinstitutet. - Ej likviderade köp. - Skatteskulder. - Övriga skulder avseenden fonden. Finansiella instrument värderas till gällande marknadsvärde, var- med avses senaste betalkurs eller, om sådan inte finns, senaste köpkurs. Om, enligt fondbolagets bedömning, sådana kurser inte är representativa eller om sådana kurser saknas fastställs ett marknadsvärde på objektiva grunder efter en särskild värdering. Till grund för den särskilda värderingen läggs exempelvis mark- nadspriser från en icke reglerad marknad, oberoende mäklare el- ler market-maker, andra externa oberoende källor, annat noterat finansiellt instrument, index, anskaffningsvärdet eller bolagshän- delser med påverkan på marknadsvärdet. För fondandelar an- vänds senast redovisade andelsvärde. Likvida medel och kortfristiga fordringar (placeringar på konto i kreditinstitut, korta placeringar på penningmarknaden samt likvi- der för sålda värdepapper) värderas till det belopp varmed de be- räknas inflyta. För OTC-derivat fastställs ett marknadsvärde enligt särskild vär- dering. Till grund för den särskilda värderingen läggs i första hand marknadspriser från aktiv marknad eller s.k. market-maker, i andra hand en referensvärdering baserad på ett identiskt derivat upptaget till handel på reglerad marknad, och om någon av dessa metoder inte är tillgängliga eller blir uppenbart missvisande fast- ställs ett marknadsvärde baserat på allmänt vedertagna värde- ringsmodeller (t.ex. Black & Scholes för europeiska optioner). Eftersom fonden består av andelsklasser kommer värdet av en fondandel att bestämmas med beaktande av de villkor som är för- enade med respektive andelsklass. Värdet av en fondandel i en andelsklass i fonden utgörs av andelsklassens värde delat med antalet utestående andelar i den aktuella andelsklassen. Värdet av en fondandel beräknas normalt varje bankdag av fond- bolaget. Fondbolaget beräknar dock inte fondandelsvärde om fonden är stängd för teckning och inlösen med hänsyn till förhål- landen som anges i §§ 9 eller 10.

Värdering. Skada på lägenhet värderas enligt samma regler som skada på byggnad avsnitt K4, Värdering av skada på byggnad.

Värdering. Värdet av en fondandel är fondens värde delat med antalet utestående fondandelar och fondandelens värde beräknas varje bankdag. Fondens värde beräknas genom att från tillgångarna dra av de skulder som avser fonden. Fondens tillgångar värderas till gällande marknadsvärde varmed avses senaste betalkurs, eller om sådan inte finns, senaste köpkurs. Om sådana inte kan erhållas eller är missvisande enligt bolagets bedömning fastställs ett marknadsvärde på objektiva grunder efter en särskild värdering. Till grund för den särskilda värderingen läggs t.ex. marknadspriser från en icke reglerad marknad, externa oberoende källor, annat noterat finansiellt instrument, index, anskaffningsvärde eller bolagshändelser med påverkan på marknadsvärdet. För sådana överlåtbara värdepapper och penningmarknadsinstrument som avses i 5 kap. 5 § LVF fastställs marknadsvärdet på objektiva grunder enligt särskild värdering baserat på uppgifter om senaste betalkurs eller indikativ köpkurs från market-maker om sådan finns utsedd för emittenten. Om sådan uppgift inte föreligger eller om uppgiften av bolaget bedöms som ej tillförlitlig, fastställs marknadsvärdet genom exempelvis inhämtande av information från oberoende mäklare eller andra externa oberoende källor. Sådan information kan exempelvis vara emissionskurs eller kännedom om att handel utförts till viss kurs i det aktuella värdepapperet.

Värdering. Fondens värde beräknas genom att de skulder som avser fonden dras från fondens tillgångar. Fondens tillgångar värderas till gäl- lande marknadsvärde, varmed avses senaste betalkurs eller, om sådan inte finns, senaste köpkurs. Om enligt fondbolagets bedöm- ning sådana kurser inte är representativa eller om sådana kurser saknas fastställs ett marknadsvärde på objektiva grunder efter en särskild värdering. Till grund för den särskilda värderingen läggs exempelvis marknadspriser från en icke reglerad marknad, obero- ende mäklare, andra externa oberoende källor, annat noterat fi- nansiellt instrument, index, anskaffningsvärdet eller bolagshändel- ser med påverkan på marknadsvärdet. För fondandelar används senast redovisade andelsvärde. Likvida medel och kortfristiga fordringar (placeringar på konto i kreditinstitut, korta placeringar på penningmarknaden samt likvi- der för sålda värdepapper) värderas till det belopp varmed de be- räknas inflyta. Eftersom fonden består av andelsklasser kommer värdet av en fondandel att bestämmas med beaktande av de villkor som är för- enade med respektive andelsklass. Värdet av en fondandel i en andelsklass utgörs av andelsklassens värde delat med antalet ute- stående andelar i den aktuella andelsklassen. Värdet av en fondandel beräknas normalt varje bankdag av fond- bolaget. Fondbolaget beräknar dock inte fondandelsvärde om fonden är stängd för teckning och inlösen med hänsyn till förhål- landen som anges i §§ 9 eller 10.

Värdering. Den preliminära och den slutliga optionspremien beräknas enligt Black & Scholes värderingsmodell med antagande om en riskfri ränta om 2,57 procent och en volatilitet om 52,83 procent samt med hänsyn till att ingen förväntad utdelning och övriga värdeöverföringar till aktieägare kommer ske under programmets löptid. Den slutliga optionspremien kan dock komma att avvika från den preliminära optionspremien med anledning av förändringar i betalkursen för Bolagets aktie på Nasdaq First North Growth Market. Underlaget och beräkningar har framtagits och genomförts av Eminova Fondkommission AB i egenskap av oberoende värderingsinstitut.

Värdering. Vid återställande värderas skadan till kostnaden (material och arbetskostnader) för att återställa den skadade verksamhetsinventarien på ett rationellt sätt beträffande metoder och material. • Beräkning av ålder görs från tidpunkten då egendomen för första gången togs i bruk. • Skadan värderas högst till skillnaden mellan föremålets marknadsvärde* omedelbart före och efter skadan. • Bolaget har rätt att avgöra om föremålet* ska repareras, ersättas med begagnat likvärdigt föremål* eller om skadan ska ersättas kontant. • Begagnade likvärdiga delar används i den utsträckning som är möjligt. • Värdeökning som kan uppstå till följd av att skadat föremål* förbättras så att marknadsvärdet* höjs i samband med återställandet, dras ifrån skadekostnaden.

Värdering. Återställandekostnaden värderas till kostnaden (material och arbetskostnad) för att återställa skadad byggnad* eller del av byggnad* utan dröjsmål, på ett rationellt sätt vad beträffar metoder och material och med högst samma kapacitet* och standard* Åldersavdrag enligt 1.41.4 görs på återställandekostnaden vid reparation och återuppförande av skadad byggnad. • Om återställandet sker genom uppförande av annan byggnad inom driftsenheten* värderas skadan högst till vad det skulle kostat att återuppföra den skadade byggnaden på dess egen grund efter åldersavdrag enligt 1.41.4. • Byggnad eller del av byggnad som ägs av arrendator, kan om markägare motsätter sig återställande på fastigheten, återställas på annan fastighet inom Sverige. Värdet på oskadade delar av byggnaden inkluderas inte vid beräkning av högsta återställandekostnad och ålders- avdrag görs enligt 1.41.4.

Värdering. Återställandekostnaden värderas till kostnaden (material och arbetskostnader) för att återställa skadad byggnads- och markinventarie eller markanläggning*, utan dröjsmål, på ett rationellt sätt beträffande metoder, material, och med högst samma kapacitet* och stan- dard*. • Efter fastställande av återställandekostnad görs avdrag enligt tabell för åldersavdrag 1.41.4, kolumnen för återställande. • Bolaget har rätt att avgöra om byggnadsmarkinventarie eller markanläggningen ska repareras, eller ersättas med begagnat likvärdigt föremål* vid återställandet. För egendom vars underhåll varit eftersatt eller som utsatts för onormalt slitage har bolaget rätt att utöver åldersavdraget bestämma ett förhöjt avdrag från återställandekostnaden.

Värdering. Cirka 28,6 MSEK (pre-money).