Anlageziele. Renditesteigerung x Allgemeine Vermögensbildung/Vermögensoptimierung Ergänzende Altersvorsorge Alleinige Altersvorsorge x Überproportionale Teilnahme an Kursveränderungen Hedging/ Kursabsicherung Befüllung nur beispielhaft
Anlageziele. Der Fonds ist ein Mischfonds, der aktiv überwiegend in Anleihen mit Investmentgrade Rating, aber auch in Aktien investiert. Bis zu 75 Prozent des Fondsvermögens werden unter Berücksichtigung von Nachhaltigkeits- und Um- weltkriterien in auf Euro lautende festverzinsliche Wertpapiere mit einem Mindestrating von BBB-/Baa3 investiert Der Fonds investiert zu mindestens 25 Prozent und zu maximal 49 Prozent in europäische Aktien, welche aus dem Anlageuniversum des STOXX Europe Sustainability ex AGTAFA stammen. Dieser beinhaltet keine Unternehmen aus den Bereichen Alkohol, Glücksspiel, Tabak, Rüstung, Schusswaffen und Erwachsenenunterhaltung. In Einzelfällen können auch Aktien aus anderen Indizes, unter Berücksichtigung von Nachhaltigkeitskriterien, beigemischt werden. Die Aktien werden auf der Grundlage der Ergebnisse von ESG-Research unter Verwendung eines Trendfolgemo- dells bewertet. Das Modell verwendet umfangreiche historische Daten, um Trends zu bewerten und Kauf- und Ver- kaufssignale zu setzen. Abgesehen vom ESG-Aspekt gibt es keine manuellen Eingriffe in die Anlageentscheidungen des Trendfolgemodells. Schwankungen und Kursrückgänge an den Aktienmärkten lösen keine Umschichtungen in- nerhalb des Fonds aus, bis der nachverfolgte positive Trend bei den betreffenden Aktien aufhört oder andere Aktien als attraktiver eingestuft werden. Die Gesellschaft bezieht Nachhaltigkeitsrisiken in ihren Anlageprozess ein, indem ESG-Merkmale („Umwelt, Soziales und gute Unternehmensführung“) bei Anlageentscheidungen sowie wesentliche negative Auswirkungen von Anla- geentscheidungen auf Nachhaltigkeitsfaktoren berücksichtigt werden. Die Gesellschaft beachtet zudem die Prinzi- pien für verantwortliches Investieren der Vereinten Nationen („UN PRI“) in Bezug auf Umwelt-, Sozial- und Gover- nance-Fragen und wendet diese auch im Rahmen ihres Engagements an, z. B. durch die Ausübung von Stimmrechten, die aktive Wahrnehmung von Aktionärs- und Gläubigerrechten und durch den Dialog mit Emittenten. Mindestens 75 Prozent der gewichteten Vermögensgegenstände des Fonds, bezogen auf das Fondsvolumen, werden in Bezug auf ESG analysiert. Emittenten, die Hersteller von nicht konventionellen Waffen sind oder diese vertreiben, werden ausgeschlossen. Darüber hinaus werden Emittenten aus den folgenden Sektoren ausgeschlossen, wenn sie Umsätze zu mehr als 5 Prozent aus der Förderung von Kohle und Erdöl oder zu mehr als 5 Prozent aus dem Anbau, der Explo- ration und aus Dienstleistungen für Ölsan...
Anlageziele. Ausschließlicher Zweck der Gesellschaft ist die gemeinsame Geldanlage in Wertpapiere und/oder andere liquide Finanzwerte nach dem Grundsatz der Risikostreuung. Die Gesellschaft hat sich zum Ziel gesetzt, Anlegern die Möglichkeit zur Kapitalanlage in verschiedenen Fonds zu bieten, die ihrerseits investieren in Aktien, aktienähnliche Wertpapiere und Schuldverschreibungen (wie Xxxxxx- und Unternehmensanleihen, Schatzbriefe, Commercial Paper, abtretbare Schuldscheindarlehen, fest und variabel verzinsliche Papiere und Zerobonds sowie Einlagenzertifikate), die sämtlich an anerkannten Märkten notiert sind oder gehandelt werden, sowie ferner in offene Investmentfonds (wie in Abschnitt 5 unten beschrieben) und Optionsscheine. Sofern nicht anders in den für die einzelnen Fonds gültigen Verkaufsprospektergänzungen festgelegt, dürfen Anlagen jedes Fonds in Wertpapiere, die auf russischen Märkten gehandelt werden 5 % des gesamten Nettoinventarwertes des jeweiligen Fonds der Gesellschaft nicht überschreiten. Solche in Russland gehandelten Wertpapiere müssen an der Moscow Exchange in Russland notiert sein oder gehandelt werden. Sofern nicht anders in den für die einzelnen Fonds gültigen Verkaufsprospektergänzungen festgelegt, dürfen Anlagen jedes Fonds in andere Investmentfonds 10 % des gesamten Nettoinventarwertes des jeweiligen Fonds der Gesellschaft nicht überschreiten. Der Fonds kann seine Vermögenswerte auch in anderen Teilfonds der Gesellschaft anlegen. Solche Anlagen werden als „Cross-Investment“ bezeichnet. Der Fonds kann hingegen nicht in andere Teilfonds investieren, die ihrerseits Anteile eines anderen Teilfonds der Gesellschaft halten. Die Gesellschaft hat die Möglichkeit, unter Einhaltung der von der irischen Zentralbank vorgegebenen Bedingungen und Beschränkungen, zum Zweck eines effizienten Portfoliomanagements, in eine Vielzahl von derivativen Finanzinstrumenten wie Optionen, Futures und Forwards zu investieren, Einzelheiten hierzu sind in den für die einzelnen Fonds gültigen Verkaufsprospektergänzungen enthalten. Die einzelnen Fonds können auch für Anlagezwecke in derivative Finanzinstrumente investieren, detaillierte Informationen über solche Finanzinstrumente und die entsprechenden spezifischen Strategien finden sich in der Verkaufsprospektergänzung des betreffenden Fonds.
Anlageziele. Ihres finanziellen Spielraums
Anlageziele. Anlagepolitik und Anlagestrategie
Anlageziele. Als Anlageziele der Investmentgesellschaft einschließlich der finanziellen Ziele werden Erträge aufgrund zufließender Er- löse aus der Veräußerung von mittelbaren Beteiligungen im Bereich der Immobilienentwicklung sowie ein kontinuierli- cher Wertzuwachs angestrebt. Durch selektive Investitio- nen und professionelle Gesamtsteuerung der Immobilien- entwicklungen bis hin zum Verkauf der Immobilien soll eine angemessene Rendite bei größtmöglicher Sicherheit für die Anleger erzielt werden.
Anlageziele. Ziel des Vermögensmanagements ist es, die Substanz des Stiftungsvermögens der PLAN Stiftungen nach den jeweiligen satzungsgemäßen Regelungen zu erhalten. Gleichzeitig sollen regelmäßige Erträge zur Finanzierung der jeweiligen Stiftungsziele erwirtschaftet werden. Die Umsetzung dieser Anforderungen erfordert die Einhaltung eines angemessenen Verhältnisses von Xxxxxxx und Risiko. Dabei soll mit der Sorgfalt eines ordentlichen Kaufmanns gehandelt werden. Anlagerichtlinien Plan Stiftungen Fassung November 2021 1
Anlageziele. Der ODDO BHF Green Bond ist ein aktiv verwalteter Fonds, der bis zu 100 Prozent in grüne Anleihen (,,Green Bonds‘‘) internationaler Emittenten investiert. Green Bonds sind verzinsliche Anleihen, bei denen die durch die Emis- sion erhaltenen Mittel zur Finanzierung oder Refinanzierung neuer oder bestehender Umwelt- oder Klimaschutz- projekte verwendet werden. Sie unterstützen den Übergang zu einer klimaneutralen Wirtschaft. Die Anleihen unter- liegen einem internen Analyseprozess zur Überprüfung und Einstufung, ob sie mit den Grundsätzen für grüne Anlei- hen übereinstimmen. Die Klassifizierung als Green Bonds basiert darüber hinaus auf Analysen des Providers Bloom- berg MSCI, der die International Capital Market Association (ICMA) Green Bond Prinzipien anwendet. Letztere för- dern die Integrität am Anleihenmarkt durch Leitlinien zur Transparenz, Offenlegung und Berichterstattung von zur Verfügung gestellten Informationen durch die Emittenten. Dabei werden die Verwendung und Verwaltung der Emissionserlöse, der Prozess der Bewertung und die Auswahl von Projekten sowie die Berichterstattung analysiert. Darüber hinaus kann der Fonds bis zu 25 Prozent in Nachhaltigkeitsanleihen (,,Sustainability Bonds‘‘) investieren. Sustainability Bonds sind verzinsliche Anleihen, bei denen die durch die Emission erhaltenen Mittel zur Finanzierung oder Refinanzierung einer Kombination aus grünen und sozialen Projekten verwendet werden. Es werden Sustaina- bility Bonds bevorzugt, deren Schwerpunkt in der Finanzierung grüner Projekte liegt. Die Auswahl erfolgt ebenfalls auf Basis eines internen Analyseprozesses sowie der ICMA Prinzipien für Sustainability Bonds. Mindestens 90 Prozent der Emittenten der Green Bonds und Sustainability Bonds müssen ein internes ESG-Rating aufweisen. Dieses ist in 5 Stufen unterteilt, von denen 5 die beste und 1 die schlechteste Bewertung darstellt: Starke ESG-Chance (5), ESG-Chance (4), neutrales ESG-Risiko (3), moderates ESG-Risiko (2) und hohes ESG-Risiko (1). Darüber hinaus müssen die Bonds ein Mindest-Emittentenrating von B-/B3 aufweisen. Darüber hinaus wird eine laufende Absicherung von Fremdwährungsrisiken angestrebt. Bei der Auswahl der Anlagetitel wird sich am Bloomberg MSCI Euro Green Bond TR Index1 orientiert. Der Index wird jedoch nicht reproduziert. Vielmehr basieren der aktive Anlageprozess und die Auswahl der Emittenten auf ei- ner Analyse der zu erwerbenden Anleihen sowie einer Bonitätsanalyse des jeweiligen Emittenten. Die Auswahl un...
Anlageziele. Zentrales Anlageziel des Fonds ist die Erzielung einer überdurchschnittlichen Rendite bei größtmöglicher Sicherheit. Die Investitionsobjekte des Fonds können sowohl Zielfonds sein, die direkt in Zielunternehmen investieren (Private-Equity-Fonds im Sinne von Anhang IV der Delegierten Verordnung (EU) Nr. 231 /2013), als auch Zielfonds, die einer Dachfondsstrategie folgen, die also ihrerseits in Private-Equity-Fonds investieren (Dach-Private-Equity-Fonds im Sinne von Anhang IV der Delegierten Verordnung (EU) Nr. 231/2013). Im Folgenden werden diese Investitionsobjekte gemeinsam als „Zielfonds“ bezeichnet. Nach § 262 Abs. 1 KAGB muss ein Publikums-AIF wegen der erforderlichen Risikostreuung in mindestens drei Sachwerte investiert sein oder es muss bei wirtschaftlicher Betrachtungsweise eine Streuung des Ausfallrisikos gewährleistet sein. Aufgrund der Dachfondskonzeption ist schon bei einem Investment in nur einen Zielfonds bei wirtschaftlicher Betrachtungsweise eine Streuung des Ausfallrisikos gewährleistet, da die Zielfonds ihrerseits (ggf. mittelbar) in mehrere Zielunternehmen investieren. Hierbei kann aber nicht ausgeschlossen werden, dass der Fonds erst 18 Monate nach Beginn des Vertriebs risikogemischt investiert sein wird (Abgabe der Commitments), denn der sorgfältige Auswahlprozess für Zielfonds und die entsprechenden Beitrittsverhandlungen können Zeit in Anspruch nehmen.
Anlageziele. Beschreibung der Anlageziele des Emittenten, einschliesslich der finanziellen Ziele (z.B. Kapital- oder Ertragssteigerung) und der Anlagepolitik (z.B. Spe- zialisierung auf geographische Gebiete oder Wirtschaftsbereiche).