Corrispettivo offerto. Secondo quanto previsto nel Documento d’Xxxxxxx, ai Titolari che avranno validamente aderito all’Offerta (di seguito gli “Aderenti”) sarà riconosciuto un corrispettivo composto da titoli obbligazionari senior (non subordinati) e non strutturati, del tipo zero coupon, da emettersi dal Banco Popolare alla Data di Scambio (di seguito, i “Titoli in Scambio”) ed un eventuale conguaglio in denaro (di seguito, la “Frazione in Denaro” e, congiuntamente ai Titoli in Scambio, il “Corrispettivo”), secondo il rapporto di scambio di seguito descritto. In particolare, ad ogni Aderente, il Banco Popolare corrisponderà un Titolo in Scambio, del valore nominale unitario a scadenza di Euro 1.000, per ogni 1.000 Euro di Premio Unico (4) versato. Il rapporto di scambio tra valore nominale dei Titoli in Scambio e Premio Unico versato risulta fissato in 1:1. Ad ogni Aderente sarà altresì corrisposto un eventuale conguaglio in denaro pari alla Frazione in Denaro (5), qualora l’ammontare del Premio Unico versato non sia un multiplo del taglio minimo, pari ad Euro 1.000,00, di ciascun Titolo in Scambio. Pertanto, ove un Contraente abbia versato un Premio Unico pari, ad esempio, ad Euro 2.500, il Banco Popolare offrirà n. 2 Titoli in Scambio, per un valore nominale complessivo a scadenza pari ad Euro 2.000, da corrispondersi alla Data di rimborso (come di seguito definita), e ad un conguaglio in denaro pari ad Euro 500. Si sottolinea che la restituzione del Premio Unico, in virtù dell’adesione all’Offerta, sarà corrisposta a ciascun Aderente alla data di rimborso dei Titoli in Scambio, vale a dire il 12 aprile 2015 (di seguito, la “Data di rimborso”), mentre l’eventuale Frazione in Denaro sarà corrisposto alla Data di Scambio, vale a dire il 12 aprile 2010 (come meglio precisato al successivo Paragrafo A.8). Il Corrispettivo dell’Offerta viene calcolato al lordo degli oneri tributari a carico dell’Aderente, atteso che, sulla base della legislazione tributaria vigente alla data di approvazione del Documento d’Offerta, l’Aderente persona fisica subisce l’applicazione di un’imposta sostitutiva del 12,5% sugli interessi impliciti maturati a scadenza sui Titoli in Scambio (al riguardo si rimanda al Paragrafo C.6 del Documento di Offerta). Come sopra precisato, i Xxxxxx in Scambio sono obbligazioni senior (non subordinati) e non strutturati (c.d. plain vanilla), vale a dire titoli aventi solo una componente obbligazionaria, con durata pari a cinque anni sia per le Polizze UGF Assicurazio...
Corrispettivo offerto. 2.20 2.00 1.80 1.60 1.40
Corrispettivo offerto. Il corrispettivo unitario offerto dall’Offerente (il “Corrispettivo”) è pari a Euro 0,133 per ciascuna Azione portata in adesione all’Offerta. Il Corrispettivo sarà interamente versato in contanti, e verrà cor- risposto al netto di bolli, spese, compensi e provvigioni che rimarranno a carico dell’Offerente, men- tre l’imposta sostitutiva sulle plusvalenze, ove dovuta, resterà a carico degli aderenti all’Offerta. Non è previsto, inoltre, il pagamento di interessi sul Corrispettivo. Trattandosi di un’offerta obbligatoria e totalitaria, il Corrispettivo è stato determinato dall’Offerente in conformità ai criteri indicati nell’art. 106, comma 2, del T.U.F. L’articolo 106, comma 2, del T.U.F. prevede che l’Offerta debba essere promossa ad un prezzo non infe- riore alla media aritmetica fra (i) il prezzo medio ponderato di mercato degli ultimi dodici mesi e (ii) il prezzo più elevato pattuito negli ultimi dodici mesi dall’offerente per acquisti di azioni ordinarie. Nella specie il Corrispettivo di Euro 0,133 per azione è stato individuato da Raggio di Luna tenendo conto: (i) del prezzo medio ponderato di mercato del titolo Bastogi dei dodici mesi anteriori all’11 maggio 2004, data nella quale sono stati resi noti al mercato gli elementi essenziali dell’Offerta, pari ad Euro 0,150 per azione (cfr. successivo paragrafo A); e (ii) del valore assegnato alle azioni Bastogi detenute da Sintesi al momento della determinazione del prezzo offerto da Raggio di Luna per l’acqui- sto del 100% di Sintesi, pari a Euro 0,115 per azione (cfr. successivo paragrafo B).