Instrumentos financeiros. Em 31 de dezembro de 2022, o ICESP não possuía instrumentos derivativos. A Entidade mantém operações com instru- mentos financeiros. A Administração desses instrumentos é efetuada por meio de estratégias operacionais e controles internos visando assegurar li- quidez, rentabilidade e segurança. A Entidade não efetua aplicações de cará- ter especulativo, em derivativos ou quaisquer outros ativos de risco. Os resul- tados obtidos com estas operações estão condizentes com as políticas e estratégias definidas pela Administração. Os instrumentos financeiros usual- mente utilizados pela Entidade estão representados por caixa e equivalentes de caixa, contas a receber de clientes e saldos a pagar a fornecedores. Estes instrumentos são administrados por meio de estratégias operacionais visan- do liquidez, rentabilidade e minimização de riscos. Todas as operações com instrumentos financeiros são reconhecidas nas demonstrações contábeis da Entidade, estando sujeitas aos fatores de riscos a seguir descritos: Risco de crédito: Decorre da possibilidade de a Entidade ter perdas decorrentes de inadimplência de suas contrapartes ou de instituições financeiras depositá- rias de recursos ou de investimentos financeiros. Para mitigar esses riscos, a Entidade adota como prática a análise das situações financeira e patrimonial de suas contrapartes, assim como a definição de limites de crédito e acompa- nhamento permanente das posições em aberto. No que tange às instituições financeiras, a Entidade somente realiza operações com instituições financei- ras de baixo risco avaliadas por agências de rating. Exposição a riscos de crédito: O valor contábil dos ativos financeiros representa a exposição máxi- ma do crédito, conforme segue: Caixa e equivalentes de caixa (Nota Explicativa no 5) 126.297 Contas a receber (Nota Explicativa no 6) 2.993 Risco de liquidez: Risco de liquidez é o risco em que a Entidade irá encontrar dificuldades em cumprir com as obrigações associadas com seus passivos financeiros que são liquidados com pagamentos à vista ou com outro ativo financeiro. A abordagem da Entidade na Administração de liquidez é de ga- rantir, o máximo possível, que sempre tenha liquidez suficiente para cumprir com suas obrigações, sob condições normais e de estresse, sem causar per- das inaceitáveis ou com risco de prejudicar sua reputação. O valor contábil dos passivos financeiros representa a exposição de liquidez. A exposição do risco de liquidez na data das demonstrações contábeis ...
Instrumentos financeiros. (a) Identificação dos principais instrumentos financeiros Ativos financeiros Passivos financeiros
Nível 1 preços cotados (não ajustados) em mercados ativos, líquidos e visíveis para ativos e passivos idênticos que estão acessíveis na data de mensuração;
Nível 2 preços cotados (podendo ser ajustados ou não) para ativos ou passivos similares em mercados ativos, outras entradas não observáveis no nível 1, direta ou indiretamente, nos termos do ativo ou passivo; e Nível 3 – ativos e passivos cujos preços não existem ou que esses preços ou técnicas de avaliação são amparados por um mercado pequeno ou inexistente, não observável ou líquido. Nesse nível a estimativa do valor justo torna-se altamente subjetiva. A Companhia celebrou em 12 de julho de 2017, Contrato Global de Derivativos (SWAP), como proteção para o risco de taxa de câmbio, e risco de Taxa de Juros (Libor 3M), designado à cobertura do risco de taxa de câmbio e taxa juros da contratação do empréstimo em moeda estrangeira nos termos da Lei nº 4.131/1962. A operação com o efeito do SWAP apresenta taxa de 101,4% CDI. A Companhia classifica o derivativo contratado como Hedge de Valor Justo (Fair Value Hedge) e, segundo os parâmetros descritos nas normas contábeis brasileiras CPC 48 e na Norma Internacional IFRS 9, a Companhia adotou o “Hedge Accounting”. A gestão de instrumentos financeiros está aderente à Política de Gestão Integral de Riscos e Diretrizes de Riscos Financeiros da Companhia e suas controladas. Os resultados auferidos destas operações e a aplicação dos controles para o gerenciamento destes riscos, fazem parte do monitoramento dos riscos financeiros adotados pela Companhia e suas controladas, conforme a seguir: Curto prazo Vencimento (Accrual) Valor Justo* 31.03.2018 31.03.2018 SWAP (BTMU) Julho de 2018 167.653 165.500 SWAP (BTMU) Julho de 2018 (162.564) (162.604) * O valor justo refere-se à marcação à mercado em 31 de março de 2018.
(b) Financiamentos
(c) Gerenciamento de riscos
(i) Risco de crédito – A Companhia e suas controladas mantém contratos com o ONS, concessionárias e outros agentes, regulando a prestação de seus serviços vinculados à usuários da rede básica, com cláusula de garantia bancária. Igualmente, a Companhia e suas controladas mantêm contratos regulando a prestação de seus serviços diretamente aos clientes livres, também com cláusula de garantia bancária, que minimiza o risco de inadimplência.
(ii) Risco de preço – As receitas da Companhia e de suas controladas são, nos ...
Instrumentos financeiros. Os valores contábeis referentes aos instrumentos financeiros constantes no balanço patrimonial consistiam basicamente de caixa e equivalente de caixa e aplicações financeiras (conforme nota explicativa 4). A Instituição não possui empréstimos com terceiros. Risco de crédito - O risco de crédito é administrado pela Instituição. O risco de crédito decorre de caixa e equivalentes e depósitos em instituições financeiras. Para as instituições financeiras, são aceitos somente títulos de entidades de primeira linha no mercado. Risco de mercado - O risco cambial decorre das importações em moeda estrangeira realizadas pela Instituição, para os projetos em andamento. Durante os exercícios findos em 31 de dezembro de 2017 e 2016, a Instituição não realizou operações com derivativos. Risco de liquidez - A previsão de fluxo de caixa é realizada pela Instituição e monitorada pelo Departamento financeiro. Este Departamento monitora as previsões contínuas das exigências de liquidez da Instituição para assegurar que ele tenha caixa suficiente para atender às necessidades operacionais. A Instituição investe o excesso de caixa em aplicações financeiras e debêntures, escolhendo instrumentos com vencimentos apropriados ou liquidez suficiente para fornecer margem suficiente conforme determinado pelas previsões acima mencionadas.
Instrumentos financeiros. Empresa de investimento na aceção do art.º 2º, do ponto 8, da Regulamentação (UE) n.º 648/2012 do Parlamento Europeu e do Conselho de 4 de julho de 2012, relativo aos derivados OTC, às contrapartes centrais e aos repositórios de transações.
Instrumentos financeiros. Os ativos e passivos financeiros estão demonstrados no balanço patrimonial por valores contábeis, os quais são iguais ou se aproximam dos seus valores justos, conforme critérios mencionados nas correspondentes notas explicativas, com destaque para as disponibilidades, relações interfinanceiras, operações de crédito, depósitos à vista e a prazo. Não foram realizadas operações com instrumentos financeiros derivativos nos exercícios.
Instrumentos financeiros. Os valores de mercado estimados de ativos e passivos financeiros da Entidade foram determinados por meio de informações disponíveis no mercado e metodologias apropriadas de avaliações. Entretanto, considerável julgamento foi requerido na interpretação dos dados de mercado para produzir a estimativa do valor de mercado mais adequada. Como consequência, as estimativas a seguir não indicam, necessariamente, os montantes que poderão ser realizados no mercado de troca corrente. O uso de diferentes metodologias de mercado pode ter um efeito material nos valores de mercado estimados. A administração dos instrumentos financeiros é efetuada por meio de estratégias operacionais, visando liquidez, rentabilidade e segurança. A política de controle consiste em acompanhamento permanente das taxas contratadas versus as vigentes no mercado. A Entidade não efetua aplicações de caráter especulativo, em derivativos ou quaisquer outros ativos de risco.
a) Composição de saldos
b) Critérios, premissas e limitações utilizados no cálculo dos valores de mercado
(i) Caixa, equivalentes de caixa e aplicações financeiras Os saldos em conta corrente e aplicações financeiras mantidas em bancos têm seus valores de mercado próximos aos saldos contábeis.
(ii) Contas a receber O saldo de contas a receber tem seus valores de mercado próximos aos saldos contábeis pela sua natureza de curto prazo.
Instrumentos financeiros. Pelo presente contrato, a Caixa prestará os serviços e atividades de investimento indicados nas alíneas a) a c), do número 1 (um), da cláusula anterior, relativamente aos seguintes instrumentos financeiros:
a) Ações;
Instrumentos financeiros. A Companhia opera com diversos instrumentos financeiros, com destaque para caixa e equivalentes, títulos e valores mobiliários, contas a pagar e fornecedores. Os valores registrados no ativo e no passivo circulante têm liquidez imediata ou vencimento em prazos não superiores a 12 meses. Considerando os prazos e características desses instrumentos, que são 12.774 16.278 12.878 16.379
Instrumentos financeiros. Nos exercícios findos em 31 de dezembro de 2020 e 2019, a Companhia não participou ou manteve operações envolvendo quaisquer tipos de instrumentos financeiros específicos em derivativos e nem possui transações em moeda estrangeira sujeita ao risco de câmbio, a não serem aqueles constantes das demonstrações financeiras, os quais foram determinados de Contabilidade − CFC e cumprindo com as demais responsabilidades éticas de acordo com essas normas. Acreditamos que a evidência de auditoria obtida é suficiente e apropriada para fundamentar nossa opinião. A demonstração do valor adicionado (DVA) referentes ao exercício findo em 31 de dezembro de 2020, elaboradas sob a responsabilidade da administração da Companhia, e apresentadas como informação suplementar, foram submetidas a procedimentos de auditoria executados em conjunto com a auditoria das demonstrações financeiras da Companhia. Para a formação de nossa opinião, avaliamos se essas demonstrações estão conciliadas com as demonstrações financeiras e registros contábeis, conforme aplicável, e se a sua forma e conteúdo estão de acordo com os critérios definidos no Pronunciamento Técnico CPC 09 − Demonstração do Valor Adicionado. Em nossa opinião, essas demonstrações do valor adicionado foram adequadamente elaboradas, em todos os aspectos relevantes, segundo os critérios definidos nesse Pronunciamento Técnico e são consistentes em Diário Oficial João Pessoa - Sexta-feira, 26 de Março de 2021 relação às demonstrações financeiras tomadas em conjunto.
Instrumentos financeiros. A Companhia classifica seus ativos financeiros sob as seguintes categorias: mensurados ao valor justo por meio do resultado e custo amortizado. A classificação depende da finalidade para a qual os ativos financeiros foram adquiridos. A administração determina a classificação de seus ativos financeiros no reconhecimento inicial. As atividades da Companhia expõem a riscos relacionados aos seus instrumentos financeiros, sendo eles respectivamente risco de mercado, risco de crédito e risco de liquidez, sendo tais riscos mitigados pela administração, buscando minimizar e projetar possíveis efeitos adversos no desempenho financeiro da Companhia. As operações realizadas pela Companhia através de instrumentos financeiros são demonstradas abaixo. Controladora e Consolidado Controladora 30/06/20222 31/12/2021 Ativos financeiros 1.198.677 1.888.146 Custo amortizado 602.277 1.330.087 Contas a receber 119.927 536.010 Aplicações financeiras 403.780 739.002 Outros ativos financeiros 78.570 55.075 Valor justo por meio do resultado 596.400 558.059 Caixa e equivalentes de caixa 500.991 351.590 Cédula de produtor rural (CPR) 75.142 180.666 Contratos a termo de commodities 16.910 21.183 Operações de hedge 383 - Operações de swap sobre empréstimos 2.974 3.906 Ativo ambiental - 714 Controladora e Consolidado Controladora 30/06/2022 31/12/2021 Passivos financeiros 3.026.418 2.099.370 Custo amortizado 1.787.026 1.319.049 Fornecedores 331.179 484.985 Empréstimos e financiamentos 1.407.956 799.700 Passivo de Arrendamento 16.276 13.873 Outros passivos 31.615 20.491 Valor justo por meio do resultado 1.239.392 780.321 Fornecedores a fixar de commodities 1.213.320 740.919 Contratos a termo de commodities 18.284 34.565 Operações de hedge 31 2.799 Operações Swap sobre empréstimos 7.757 2.038